Тема: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 14 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. HCPI (ноябрь): -0,1%м/м, +1,5%г/г против +1,1%г/г в октябре

Великобритания. Средняя заработная плата за исключением премий (октябрь): +3.8% 3м г/г против 3.5% в сентябре

Великобритания. (август-октябрь) ILO безработица: - 7,000 кв/кв; уровень безработицы 5.5%

Великобритания. Уровень безработицы (ноябрь): 5,700 м/м, уровень безработицы 3%

Великобритания. Средняя заработная плата, включая премии (октябрь): +4.1% против +3.9% в сентябре

США. Розничные продажи в октябре -0.1% (пересмотрено с -0.4%), за исключением автомобилей - 0.3% (пересмотрено с -0.4%)

США. Розничные продажи в ноябре +1.0%/за исключением автомобилей +1.1% против прогноза +0.1%/+0.3% и против -0.4%/-0.4% в октябре

США. Коммерческие запасы в октябре +0.4% против прогноза +0.5% и против +0.4% в сентябре

США. Коэффициент запасы/продажи в октябре 1.31 против 1.30 в сентябре

Обзор рынка.

Американскому доллару удалось вчера укрепиться против конкурентов вслед за публикацией отчета министерства торговли США по розничным продажам. Темпы роста объема розничных продаж в прошлом месяце оказались выше прогнозов. Однако пока нам кажется маловероятным, что анти-долларовые настроение на рынке изменятся.

Утром рынок попробовал поискать направление. С одной стороны, как казалось, у сторонников покупки конкурентов доллара не хватало достаточно решимости и потенциала. С другой же стороны, покупать сам доллар никому особенно не хотелось. Поэтому основные валюты торговались в узких диапазонах. Некоторое оживление внесла лишь публикация данных по рынку труда Великобритании, на которых фунту удалось вырасти примерно на 30 пунктов.

После открытия торгов в США доллар существенно вырос против конкурентов. Причина роста доллара оказалась в хороших данных по розничным продажам. Значение индекса розничных продаж кроме продаж транспортных средств выросло до +1.1 % против прогноза о росте на 0.3 %. Кроме того, октябрьский показатель был также пересмотрен вверх. Вслед за выходом новостей евро упал примерно на 60 пунктов до 1.3200, а фунт на 70 пунктов до 1.9630.

Однако сильный репорт по розничным продажам не меняет в целом экономической картины по американской экономике. Маловероятно также, чтобы розничные продажи удержали ФРС от снижения ставки в первом квартале следующего года.

На сегодня,  14 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:30/11:30 Швейцария Решение по процентной ставке НБ Швейцарии/ 2.0 %  / 1.75 %  /
09:30/12:30 Великобритания Розничные продажи за ноябрь/ 0.0% м/м, 2.9% г/г / 0.9% м/м, 3.9% г/г
10:00/13:00 Еврозона Затраты на рабочую силу за 3 кв./ +2.3%/ +2.4%
10:00/13:00 Еврозона Уровень занятости за 3 кв./ na / +0.4% м/м, +1.2% г/г
13:30/16:30 США Индекс цен на экспорт за ноябрь/ na / -0.4%
13:30/16:30 США Индекс цен на импорт за ноябрь / 0.0 %  / -2.0%
13:30/16:30 США Заявки на пособие по безработице за нед. до 9 декабря / 322.000 / -34 000 до 324 000
13:30/16:30 Канада Новые заказы в производственном секторе за октябрь / na / -2.8%
13:30/16:30 Канада Невыполненные заказы в производственном секторе за октябрь / na / -0.9%
13:30/16:30 Канада Запасы в производственном секторе за октябрь/ na / +0.6%
13:30/16:30 Канада Поставки в производственном секторе за октябрь / na / -3.3%
15:30/18:30 США Запасы природного газа за нед. до 8 декабря/ na / -11 млрд. куб. футов до 3406 млрд. куб. футов

Банк Швейцарии, как ожидают, повысит сегодня целевые ориентиры для учетной ставки до 1,50% - 2,50% с 1,25% - 2,25%. Такое решение может способствовать укреплению швейцарского франка.

После открытия торгов в Европе будут опубликованы данные по розничным продажам в Великобритании. Снижение объема розничных продаж может оказать давление на курс фунта.

Важных данных по США не ожидается. Еженедельный показатель количества безработных и данные по индексу цен на импортируемую продукцию могут оказать влияние на рынок только при неожиданных значениях этих показателей.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3213

Вероятно, что коррекционное движение завершится в районе 1.3203 или чуть ниже около 1.3175. После этого ждем восстановления в зону 1.3231 - 1.3251.

USD/JPY 117.51

Японская иена вновь оказалась под давлением из-за неопределенности дальнейшей политики Банка Японии. Все большее число инвесторов убеждаются, что никакого ужесточения монетарной политики в этом году не предвидится. Тот факт, что японские банкиры не хотят следовать примерам своих европейских коллег, делает иену непопулярной среди долгосрочных инвесторов. В результате сейчас японская валюта держится около рекордного минимума против евро и 9-летнего минимума против фунта.

Банк Японии рассмотрит вопрос о кредитной политике 19 декабря. Большинство экспертов сходятся во мнении, что повышения учетной ставки не будет, даже, если промышленный отчет Танкан выйдет очень сильным.

Пара может продолжить укрепление до 117.63 или даже 118.27, если удержится поддержка в районе 117.29. После этого ожидаем откат в зону 117.29 - 117.12.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 15 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. Розничные продажи (ноябрь): +0.3% м/м, +3.2% г/г

Еврозона. Общая стоимость рабочей силы (3кв.): +2.0% г/г против +2.3% во 2 кв.

Великобритания. Промышленные тренды CBI, общие заказы (декабрь): - 5% против -6% в ноябре

Великобритания. Промышленные тренды CBI, заказы на экспорт (декабрь): -5% против -3% в ноябре

США. Общие цены на экспорт (ноябрь): +3.9% г/г, без учета с/х +3.4% г/г

США. Общие цены на импорт (ноябрь): +1.2% г/г, без учета нефти +1.3% г/г

США. Цены на импорт (ноябрь): +0.2%, без учета нефти +0.7%, нефть -1.6%

США. Требования безработных (неделя до 9 декабря): -20.000 до 304.000 против прогноза 320.000

МВФ повысил оценку роста ВВП Германии в 2006 до 2.5% с 2.0%

США. Индекс деловой активности ФРБ Нью-Йорка в декабре 23.1 против 26.7 в ноябре

Япония. Tankan. Индекс диффузии крупных производителей: 25 пунктов в соответствии с прогнозом

Япония. Tankan. Индекс диффузии крупных не производителей: 22 пункта против прогноза 20 пунктов

Япония. Третичный индекс, октябрь: +2.1% м/м

Япония. Tankan. Увеличение капитальных затрат: +10.5% против +8.3% в предыдущем обзоре за сентябрь

Обзор рынка.

Доллар продолжил укрепляться на торгах в четверг на фоне переоценкам трейдерами перспектив американской экономики и гадания на кофейной гуще с попытками предсказать, когда ФРС перейдет к циклу снижения ставок. Последние макроэкономические данные были смешанными, что утверждает рынок в высокой вероятности мягкого «приземления» американской экономики, что отложит начало цикла смягчения кредитной политики.

Утром на торгах в Европе британский фунт подорожал до дневного максимума против доллара США  1.9689, после данных по розничным продажам, однако одного этого показателя оказалась недостаточно для изменения общей рыночной тенденции, и вскоре фунт вернулся на прежние отметки.

Что касается других сегментов, то на большинстве из них доллар относительно стабильно укреплялся со второй половины дня, особенно после начала торгов в Америке. Особенно благотворное влияние оказала на американскую валюту информация министерства труда США о том, что количество новых безработных на прошлой неделе снизились на 20.000.

Вечером с комментариями по текущей ситуации выступили несколько представителей ЕЦБ. Так, в частности Виктор Мануэль Констанцио заявил, что темпы роста инфляции в следующем году могут снизиться в связи со снижением цен на нефть. Это первый подобного рода комментарий со стороны столь высокопоставленного члена управляющего совета банка. Ранее все они только пугали большой инфляцией.

В то же самое время, Торговая палата США сделала прогноз, по которому, ФРС будет удерживать учетную ставку на текущем уровне в течение первого полугодия 2005 года.


На сегодня,  15 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/09:00/ Китай/ Выступление председателя ФРС Бена Бернанке по вопросам состояния китайской экономики.
07:30/11:30/ Швеция/ Решение по процентной ставке центрального банка Швеции / na / na /
13:00/ Еврозона/ Индекс потребительских цен (окончат. гармониз.) за ноябрь/ 0.0% м/м, +1.8% г/г / +0.1% м/м, +1.6% г/г
10:00/13:00/ Еврозона/ Промышленное производство за октябрь/ +0.5% м/м, +4.4% г/г / -1.0% м/м, +3.3% г/г
13:30/16:30/ США/ Стержневой индекс потребительских цен за ноябрь/ 0.2% / +0.1%
13:30/16:30/ США/ Индекс потребительских цен за ноябрь/ 0.2%/ -0.5%
13:30/16:30/ США/ Индекс деловой активности за декабрь/ 20.0/ 26.66
14:00/17:00/ США/ Притоки капитала за октябрь/ 64.9/ 65.1 млрд. долларов
14:15/17:15/ США/ Использование производственных мощностей за ноябрь/ 82.2%/ 82.2%
14:15/17:15/ США/ Промышленное производство за ноябрь/ +0.2%/ 0.2%

Утром следует обратить внимание на данные по инфляции в Еврозоне. Восстановление темпов роста инфляции может поддержать курс евро.

Большой пакет данных ожидается по США. В частности, рынок ждет публикации отчета по инфляции в американской экономике за ноябрь. Прогноз относительно благоприятный. Ожидается, что основной индекс восстановит положительную динамику, а стержневой вырастет до 0.2 % против 0.1 %.

Однако влияние со стороны этих данных может быть ограничено, так как через пол часа после них станет известен отчет казначейства по потокам капитала. Аналитики ждут очень небольшого снижения показателя, однако сам показатель очень волатилен и предсказать его тяжело. Значение меньше 60 млрд. окажет давление на курс доллара. При значении 70 млрд и выше доллар может вырасти.

Наконец, завершит неделю публикация отчета по промышленному производству в США. Прогноз нейтральный. Снижение показателя до 0.1 %, как ожидают некоторые аналитики, будет неблагоприятный для доллара.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3148

В целом структура пары медвежья. Снижение может продолжиться до 1.3110/05, после чего вероятен отскок вверх. Главная поддержка находится на 1.3035 – ее пробой может изменить среднесрочные перспективы пары.

USD/JPY 117.84

Данные по индексу Танкан продемонстрировали уверенный рост в промышленном секторе японской экономики. Диффузионный индекс для крупных производителей вырос до 25 – самого высокого уровня с 2004 года. Индекс капитальных затрат также оказался намного выше прогнозов. Однако публикация отчета не изменило настроений рынка, который разочарован нежеланием Банка Японии завершить год повышением ставки. В результате влияния на пару эта новость пока не оказала.

Поддержка находится на 117.44. Пока пара выше поддержки возможен рост к 118.17 - 118.06, с последующим отскоком в районе 117.44. Пробой вверх 118.28 изменит среднесрочную перспективу на бычью.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 18 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Tankan. Индекс диффузии крупных производителей: 25 пунктов в соответствии с прогнозом

Япония. Tankan. Индекс диффузии крупных не производителей: 22 пункта против прогноза 20 пунктов

Япония. Третичный индекс, октябрь: +2.1% м/м

Япония. Tankan. Увеличение капитальных затрат: +10.5% против +8.3% в предыдущем обзоре за сентябрь

Еврозона. Объем промышленного производства (октябрь): -0.1% м/м, +3,6% г/г против -1.1% м/м, +3.3% г/г в сентябре

Еврозона. оконч. HICP (ноябрь): увеличен до +1.9% г/г от +1.8% против +1.6%г/г в октябре

США. Общий/стрежневой CPI в ноябре +2.0% г/г/ +2.6% г/г

США. Общий/стержневой CPI в ноябре 0.0%/0.0% против прогноза +0.2%/+0.2% и против -0.5%/+0.1% в октябре

США. Чистые долгосрочные покупки американских ценных бумаг иностранными инвесторами в октябре $82.3 млрд. против $65.1 млрд. в сентябре

США. Промышленное производство в ноябре +0.2% против прогноза +0.1% и против 0.0% в октябре (пересмотрено с +0.2%).

США. Загрузка производственных мощностей в ноябре 81.8% против прогноза 82.1%.

Обзор рынка.

По итогам торгов в пятницу доллару удалось продолжить укрепление против своих основных конкурентов на фоне ослабления ожиданий о вероятном снижении учетной ставки ФРС в начале следующего года. Макроэкономические факторы заставляют инвесторов рассчитывать на «мягкое приземление» американской экономики, а значит в перспективе  ближайших месяцев у ФРС не должно быть причин для экономического стимулирования.

После открытия торгов в США «зеленый» оказался под давлением. Виной этому данные по инфляции, которые оказались хуже прогнозов. Общий индекс потребительских цен не изменился на месячном базисе сравнения (0 %), равно как и стержневой индекс. Аналитики ожидали, что рост обоих индексов составит 0.2 %.

Первоначально, когда данные были опубликованы, доллар резко пошел вниз, и казалось, завершит неделю на минорной ноте, но последующие экономические новости изменили ситуацию.


Согласно данным Казначейства США, совокупный чистый приток капитала увеличился в октябре с 57.7 млрд до 62.2 млрд., одновременно приток долгосрочных инвестиций вырос до 82.3 млрд. против 70.2 млрд. Кроме того, данные по промышленному производству также превзошли прогнозы. Евро упал на этой новости против доллара примерно на 1 цент, закрывшись около главного уровня поддержки 1.3050. Зеленый также вырос выше 118 иен за доллар.

Новостей «первого ряда», к которым инвесторы готовятся за несколько дней, на следующей неделе не ожидается, но между тем, она будет весьма богата событиями.

На что следует обратить внимание?

ВВП США в 3-м квартале, окончательные данные. Время выхода: четверг 13:00 GMT. Прогноз нейтральный.

Индекс опережающих индикаторов, США. Время выхода: четверг 15:00 GMT. Прогноз негативный для доллара.

Заказы на товары длительного пользования, США. Время выхода: пятница, 13:00 GMT.

Решение ЦБ Японии по учетной ставке. Ожидается утром во вторник. По прогнозам Банк Японии оставит ставку без изменений.

Индексы IFO по немецкой экономике. Вторник, 09:00 GMT.

Публикация протокола заседания монетарного комитета Банка Англии. Среда, 09:30 GMT.

На сегодня,  18 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

10:00/13:00 /Еврозона/ Предварительное сальдо торгового баланса (не учит. сезон. колебан.) за октябрь /na/+2.0 млрд.евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Сальдо торгового баланса (предварит. учит. сезон. колебан.) за октябрь /+0.5 млрд.евро/-0.9 млрд.евро
11:00/14:00 /Еврозона/ Публикация ежемесячного отчета Бундесбанка./na/na/
13:30/16:30 /США/ Сальдо баланса текущего счета 3 кв. /-225.0 млрд.долл./-218.4 млрд.долл.
13:30/16:30 /Канада/ Покупка ценных бумаг за октябрь /0.3 млрд.кнд.долл./ -3.1 млрд.кнд.долл.
13:30/16:30 /Канада/ Индекс опережающих индикаторов за ноябрь / +1.4%/+0.2%
18:00/21:00 /США/ Индекс рынка жилья за декабрь /34/33
N/A /Еврозона/ Публикация квартального отчета Европейской Комиссии./na/na/

Значимых новостей сегодня не ожидается. Некоторый интерес будут представлять данные по торговому балансу Еврозоны. Снижение положительного сальдо может сыграть против евро.

В свою очередь, доллар может испытать давление после выхода данных по балансу текущего счета США.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3090

В краткосрочной перспективе пара может спуститься вниз к 1.3033. Основная поддержка на 1.3003 - ее пробой может изменить среднесрочные перспективы пары.

USD/JPY 117.96

Данные по индексу Танкан продемонстрировали уверенный рост в промышленном секторе японской экономики. Диффузионный индекс для крупных производителей вырос до 25 – самого высокого уровня с 2004 года. Индекс капитальных затрат также оказался намного выше прогнозов. Однако публикация отчета не изменила настроений рынка, который разочарован нежеланием Банка Японии завершить год повышением ставки. Правда в преддверии завтрашнего решения по ставкам можно ожидать, что осторожные инвесторы закроют короткие позиции на иену.

В результате мы можем ждать консолидационной активности по направлению к 117.58. Сопротивление находится на 118.45. Пробой этого уровня вверх изменит среднесрочную перспективу на бычью.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 19 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона. Торговый баланс (октябрь): +E2.4млрд. против +E0.1млрд. в октябре 05

Еврозона. Торговый баланс с учетом сезонных колебаний (октябрь): +E1.7млрд. против +E2.4 млрд. в сентябре

Канада. Иностранные инвесторы в октябре продали канадских ценных бумаг на сумму C$5 млрд.

США. Дефицит текущего счета во втором квартале пересмотрен до $217.1 млрд. с $218.4 млрд.

США. Дефицит текущего счета в третьем квартале $225.6 млрд. (6.8% от ВВП)

США. Дефицит доходов -3,8 млрд. долларов против -2,2 млрд. доллларов кв/кв;

Канада. Опережающий индикатор в ноябре +0.5% против +0.3% в октябре

США. Индекс рынка жилья NAHB в декабре 32 против 33 в ноябре


Обзор рынка.

Вчерашний день прошел на мировых валютных рынках под флагом консолидации на фоне отсутствия важных макроэкономических новостей. После пятничного ралли доллара инвесторы начали день с коррекции своих позиций, однако по итогам дня зеленому удалось закрыться с повышением.

Утром доллар находился под небольшим давлением, после пятничного ралли. Однако при открытии торгов в США американская валюта взяла противоположный курс вверх. В этом отношении доллару не помешали, ни данные по дефициту текущего счета (оказался выше прогноза, установив печальный «рекорд»), ни по индексу недвижимости NAHB (снизился на 1 пункт).

Помогли доллару аналитики Goldman Sachs Group Inc., которые пересмотрели свой прогноз на снижение учетной ставки в США, перенеся это событие в более отдаленное будущее. Рынок в последние дни все больше убеждается в возможности «мягкой посадки» американской экономики, а это значит, что в резком снижении учетных ставок в ближайшие месяцы не будет нужды.

В результате на вчерашних торгах доллар сформировал новый трехнедельный минимум против европейской валюты на отметке 1.3052. Фунт упал до 1.9432. Пара доллар/иена торговалась относительно стабильно, при этом «зеленый» делал настойчивые попытки закрепиться выше уровня 118.


На сегодня,  19 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/09:00 /Япония/ Ежемесячный Экономический Отчет Банка Японии за декабрь /na/na/
07:00/10:00 /Германия/ Индекс производственных цен за ноябрь /0.1% м/м, 4.7% г/г/0.3% м/м, 4.6% г/г
09:00/12:00 /Германия/ Индекс оценки текущей экономической ситуации за декабрь /114.2/113.9
09:00/12:00 /Германия/ Индекс ожиданий в деловых кругах за декабрь /100.1/ 100.1
09:00/12:00 /Германия/ Индекс настроения в деловых кругах за декабрь /107.0/106.8
12:00/15:00 /Канада/ Стержневой индекс потребительских цен за ноябрь /+0.1%/+0.1%
12:00/15:00 /Канада/ Индекс потребительских цен за ноябрь / +0.3%/-0.2%
13:30/16:30 /Канада/ количество заявок на пособие по безработице за октябрь /+3.4%/+3.9%
13:30/16:30 /США/ Разрешения на строительство за ноябрь /1.535 млн./1.553 млн.
13:30/16:30 /США/ Начало строительства за ноябрь /1.550 млн./ 1.486 млн.
13:30/16:30 /CША/ Стержневой индекс производственных цен за ноябрь /+0.1%/-0.9%
13:30/16:30 /США/ Индекс производственных цен за ноябрь /+0.3%/-1.6%

Из сегодняшних новостей для евро интерес будет представлять ежемесячный обзор института IFO по тенденциям немецкой экономики. Ожидается небольшое улучшение показателей индекса, которые находятся итак на достаточно высоких уровнях (15-летние максимумы). Реализация прогноза может поддержать евро.

Для доллара важными могут оказаться новости по индексу цен производителей и началу строительств новых домов.  Индекс цен производителей находится в нисходящем тренде в связи с мировым снижением цен на ресурсы. На годовом базисе сравнения динамика индекса, как полагают, останется отрицательной, хотя на месячном базисе он немного восстановится с достигнутого в прошлом месяце пятилетнего минимума. В текущей ситуации любой негативный сюрприз (более низкое или, тем более, отрицательное значение индекса) по этим данным может оказать сильное давление, так как подорвет зарождающуюся  на рынках веру в то, что ФРС не будет снижать ставки в ближайшее время.

 Также интерес будут представлять данные по рынку недвижимости. Аналитики ожидают стабилизации ситуации на рынке. Так, индекс NAHB, достигнув в сентябре 15-летнего минимума на уровне 30, в последующие месяцы постепенно стабилизировался выше этого уровня. Однако положительный эффект от индекса начала строительств может быть частично или полностью аннигилирован снижением количества разрешений на постройку новых домов.

В целом, следует отметить, что данные, выход которых запланирован до конца этого года в целом будут иметь более негативное, чем позитивное влияние на доллар, так как связаны с наиболее слабыми отраслями в текущей экономической ситуации: недвижимостью и промышленным производством.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3085

Вчера пара протестировала 3-недельный минимум в районе 1.3050, который представляет собой уровень отката по Фибоначчи на 50 % предыдущего ралли евро. Также здесь находится уровень поддержки, проведенный по уровням 24 и 17 ноября. Если евро консолидируется над этим уровнем поддержки, то мы сможем увидеть, новое ралли к 1.3367 до конца этого года с попыткой пробоя этого уровня в дни волатильных праздничных торгов.

В краткосрочной перспективе пара может восстановиться до 1.3121, после чего ждем сброса по направлению к 1.3060.

USD/JPY 118.01.

Банк Японии принял решение оставить учетную ставку без изменений на уровне 0.25 %. Несмотря на сильный квартальный отчет по ситуации в промышленности Танкан, японские финансисты решили не предпринимать радикальных мер. Рынок почти никак не отреагировал на эту вполне ожидаемую новость. Сейчас все ждут пресс-конференции Фукуи, которая начнется через несколько минут.

Поддержка для пары находится в районе 118.04 - 117.93. Отсюда возможен рост до 118.39.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 20 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Учетная ставка не изменилась;

Германия: ноябрь, Индекс цен производителей 0,0%м/м +4,7%г/г;

Германия. Индекс текущих условий IFO (декабрь): 115,3 против прогноза 114,0

Германия. Индекс деловых ожиданий IFO (декабрь):102,5 против прогноза 100,1

Германия. Диффузионный индекс деловых настроений (декабрь): IFO +16,5 против +12,8 в ноябре

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 16 декабря +1.6%

США. Начала строительств в сентябре +3.9% до 1.724 млн. (пересмотрено с 1.740 млн.)

США. Разрешения на строительство в ноябре -3.0% до 1.506 млн.

США. Общий/базовый PPI в ноябре +2.0%/+1.3% против прогноза +0.4%/+0.2%

США. Начала строительств в ноябре +6.7% до 1.588 млн. против прогноза 1.550 млн.

Обзор рынка.

Американский доллар вновь соскользнул вниз на вчерашних торгах, после того как не смог пробить ряд важных технических уровней против своих конкурентов. В частности, уровень отката 50 % по Фибоначчи предыдущего ралли евро. Росту антидолларовых настроений способствовали сильные экономические данные по Германии.

Банк Японии оставил вчера учетную ставку без изменений, при этом выступление главы ЦБ Фукуи разочаровало тех, кто утром прикупал иены в надежде спекулятивно сыграть на прогнозах о повышении ставки. Так, Фукуи заявил, что уровень инфляции в стране невысокий и что потребление домашних хозяйств оставляет желать лучшего. В связи с этим, а также с неопределенной ситуацией в экономике, назвать дату повышения ставок сложно. По итогам выступления пара доллар/иена выросла до 118.26, кросс евро/иена до  155.19.

Основной тон рынку задали утренние события в Европе. Немецкий институт IFO опубликовал свой ежемесячный отчет по деловому доверию. Индекс вырос до максимального уровня за 15 лет, что поддержало мнение, что европейские компании получили поддержку от недавнего роста евро. После публикации евро пошел вверх против доллара и иены.

Открытие торгов в Америке не привнесло корректив в настроения рынка. Правда, оптовые цены в США оказались значительно выше, чем предполагали аналитики, но, как подчеркивают эксперты, одного этого показателя недостаточно, чтобы говорить о рисках инфляции и необходимости повышения ставок. Данные по недвижимости продемонстрировали стабилизацию ситуацию на рынке жилья. Однако разворота на этих благоприятных для доллара на новостях не произошло. «Зеленый» сформировал пару шипов вверх, но затем вновь продолжил нисходящее движение к новым дневным минимумам. 


На сегодня,  20 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

11:30 /Еврозона/ Выступление президента ЕЦБ Ж.-К. Трише в Комитете по Валютным Вопросам Европейского Парламента.
12:30 /Великобритания/ Сальдо государственного бюджета за ноябрь /-10 млрд.стрл./-1.6 млрд.стрл.
12:30 /Великобритания/ Чистая потребность госсектора в наличности за ноябрь /-9.0 млрд.стрл/-8.4 млрд.стрл.
12:30 /Великобритания/ Предварительные данные по кредитованию М4 за ноябрь /12.0 млрд.стрл/7.5 млрд.стрл.
12:30 /Великобритания/ Предварительные данные по денежному агрегату М4 за ноябрь /1.0% м/м, 13.9% г/г/0.9% м/м, 14.1% г/г
12:30 /Великобритания/ Публикация протоколов заседания Банка Англии от 6-7 декабря./na/na/
14:00 /Великобритания/ Отчет Конфедерации Промышленников - баланс продаж за декабрь /-3/-9
15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 15 декабря) /na/ +11.4%(721.2)
16:30 /Канада/ Оптовые запасы за октябрь /na/+0.1%
16:30 /Канада/ Оптовые продажи за октябрь / -0.1%/-1.6%
18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 15 декабря) /na/ -4.3 млн.(335.4 млн. бррл.)

Главные события дня вновь связаны с политикой ведущих мировых Центробанков. Утром на рынок может оказать влияние выступление Жана Клода Трише в Комитете по Валютным Вопросам Европейского Парламента в Брюсселе.

Банк Англии опубликует сегодня протоколы своего последнего заседания. Рынок ждет повышения ставки репо в начале следующего года. Если в протоколе будут найдены формулировки о такой возможности, фунт укрепиться. Если же тон будет мягкий, то британская валюта может упасть в цене.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3219

Думается, что укрепление пары завершилось около 1.3246. Пробой этого уровня вверх создаст предпосылки для тестирования многолетних максимумов. Однако сейчас ждем откат в районе 1.3165-40.



USD/JPY 118.15.

Коррекционное снижение может завершиться в диапазоне 118.08-117.96, отсюда возможен рост в зону 118.21 - 118.34 или даже к 118.58. Снижение ниже 117.84 отменит этот сценарий и восстановит негативный фон для доллара.

GBR/USD 1.9720

Ключевое сопротивление для фунта находится в районе 1.9700-1.9740. Давление со стороны этого сопротивления может вызвать движение к 1.9621 - 1.9581. Пробой же указанного сопротивления вверх на хорошем фундаментале, создаст предпосылки для штурма недавнего максимума на 1.9845.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 21 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. PSNB (ноябрь): Stg9.85 млрд. против Stg10.236 млрд. в ноябре 2005

Великобритания. BBA, Чистое ипотечное кредитование (ноябрь): stg6,5 млрд против stg5,6 млрд. в октябре

Великобритания. МРС Банка Англии оставил ставки без изменений (ставка репо на уровне 5.00%), проголосовав 9-0

Великобритания. Предварительные данные по денежной массе М4 (ноябрь):+1.3% м/м, +14,4% г/г

Великобритания. CBI, баланс продаж (декабрь): +25% против -9% в ноябре

Япония. Активное сальдо торгового баланса (предв.), ноябрь: +54.1% г/г против прогноза +0.08%

Япония. Индекс активности всех отраслей промышленности, октябрь: +1.7% м/м


Обзор рынка.

Евро и британский фунт на вчерашних торгах оттолкнулись от краткосрочных максимумов, после чего имел место значительный откат вторичного ралли. Настрой рынка кажется неопределенным в преддверии рождественских праздников.

Утром доллар находился под давлением, и его европейские конкуренты сформировали недельные максимумы, продолжив восходящее движение, темп которого был задан во вторник. Евро вырос до  1.3244, британский фунт до 1.9747.

Но уже на европейской сессии на рынке наметился разворот с тенденцией к укреплению доллара. При этом благоприятные для евро и фунта новости не оказали существенного влияния на рынок, лишь добавив на него хаотичности.

Глава ЕЦБ Жан Клод Трише в своем выступлении перед Комиссией Европарламента заявил, что экономический рост в регионе продолжится в следующем году. Евро попытался укрепиться на его выступлении, но неудачно.

Что касается британского фунта, то фундаментал благоприятствовал этой валюте. Ипотечное кредитование в Великобритании, как выяснилось, выросли до исторического максимума. Одновременно стало известно, что объемы розничных продаж по версии CBI достигли самого высокого уровня за 2 года. Кроме того, Банк Англии в своем протоколе выразил обеспокоенность инфляцией, отметив, что цены на недвижимость растут «быстрее, чем ожидалось», что поддержало надежды рынка на повышение ставки в 2007 году. Между тем, всего этого блока новостей не хватило фунту для существенного укрепления.

Тенденция к росту доллара сохранилась во второй половине дня, поддержку своей валюте оказал Джордж Буш младший, который с гордостью доложил о «больших достижениях» в экономике.

Евро завершал рабочий день около  1.3170, фунт в районе  1.9650.

На сегодня,  21 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Сальдо баланса текущего счета за 3 кв. /-7.8 млрд.стрл./-7.0 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Прирост ВВП за 3 кв. /+0.7% кв/кв, +2.7% г/г/ +0.7% кв/кв, +2.7% г/г
13:30/16:30 /США/ Цепной индекс цен за 3 кв. /1.8%/+1.8%
13:30/16:30 /США/ Предварительные данные по приросту ВВП за 3 кв. /+2.2%/ +2.2%
13:30/16:30 /США/ Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 16 декабря) /na/-20000(304000)
13:30/16:30 /Канада/ Прирост ВВП за октябрь /+0.6%/-0.3%
13:30/16:30 /Канада/ Количество новых рабочих мест за октябрь /na/ +0.1% м/м
13:30/16:30 /Канада/ Средняя недельная оплата труда за октябрь / +0.2%/ -0.1% м/м
13:30/16:30 /Канада/ Розничные продажи (иск. продажи авто) за октябрь /na/ -0.9%
13:30/16:30 /Канада/ Розничные продажи за октябрь /-0.2%/-1.2%
15:00/18:00 /США/ Количество запланированных увольнений за ноябрь /na/113,724
15:00/18:00 /США/ Индекс опережающих индикаторов за ноябрь /0.0%/+0.2%
15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа (нед. до 15 декабря) /na/-168 млрд. куб. футов(3238 млрд. куб. футов)
17:00/20:00 /США/ Индекс постепенного разгона инфляции за декабрь /na/26.7
17:00/20:00 /США/ Индекс деловой активности по данным ФРБ Филадельфии за декабрь /6.0/ 5.1
18:00/21:00 /США/ Выступление президента ФРБ Ричмонда Джеффри Лэкера по вопросам экономических перспектив США.

По Великобритании сегодня ожидаются пересмотренные данные по ВВП в 3-м квартале,  а также данные по балансу текущего счета. Если показатель ВВП, как ожидают, не изменится, то дефицит текущего счета может вырасти, что окажет давление на фунт.

Также данные по ВВП выйдут и по США. Это пересмотренный показатель, поэтому особых сюрпризов не ожидается. Прогноз нейтральный. Но пересмотр значения вверх или вниз может оказать существенную поддержку доллару, или, наоборот, сыграть против него.

Кроме того, в центр внимания инвесторов сегодня попадет проблемный обрабатывающей сектор промышленности США. Именно проблемы в этом секторе являются одной из главных причин недавней слабости доллара. Вечером будут опубликованы данные по индексу ФРС Филадельфии. Прогнозы аналитиков по нему варьируются. Показатель выше 6.0 окажет поддержку доллара, хотя вряд ли значительный, наоборот, значение 3.8 или ниже может привести к сбросу «зеленых».

Против доллара также может сыграть выход индекса опережающих индикаторов, который, как полагают, снизится до нулевого уровня.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3190

Поддержка для пары находится в районе 1.3167-40, ее пробой может вызвать движение ниже 1.31. Более вероятен, однако, отскок вверх по направлению к 1.3209 или 1.3225.

USD/JPY 118.37

Уменьшающаяся вероятность того, что Банк Японии продолжит политику повышения ставок в первом квартале следующего года – одна из главных тем рынка. В частности, эти слухи способствуют росту объемов carry trades и оказывают давление на иену против других, более высокодоходных валют.

Поддержка в районе 118.31-21, если она удержится, то пара может вырасти до 118.66.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 22 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Активное сальдо торгового баланса (предв.), ноябрь: +54.1% г/г против прогноза +0.08%

Япония. Индекс активности всех отраслей промышленности, октябрь: +1.7% м/м

Великобритания. Текущие счета (3 кв.): -Stg9.4млрд. против -Stg8.3млрд. во 2 кв.

Великобритания. ВВП (3 кв.): +0.7% кв./кв. (неперсм.); +2.9% г/г (пересм. от 2.7%)

США. Стержневой дефлятор PCE в третьем квартале (окончательный) +2.2%

США. Дефлятор PCE в третьем квартале (окончательный) +2.4%

США. ВВП в третьем квартале (окончательный) +2.0 против прогноза +2.2% и против предварительных +2.2%

США. Индекс деловой активности ФРБ Филадельфии в декабре -4.3 против прогноза 3.0 и против 5.1 в ноябре

США. Опережающие индикаторы Conference Board в ноябре 0.1% против прогноза 0.0% и против +0.1% (пересмотрено с +0.2%) в октябре.

Обзор рынка.

Эффект приближающегося Рождества помог доллару справиться с потоком неблагоприятных данных по американской экономике. В итоге, после колебаний в относительно узких диапазонах, основные валютные пары закрылись почти без изменений, причем на некоторых сегментах «зеленому» удалось даже укрепиться.

В ходе европейской сессии евро попробовал взять отметку 1.32, а британский фунт приблизился к 1.97. Но, видимо, перед праздниками никому не хочется существенно рисковать, так  как эти критические уровни стали предельными для этих валют. К середине дня мы наблюдали разворот вниз и отход на прежние позиции.

Данные по США были в большей части негативными. ВВП в 3-м квартале был пересмотрен до 2.0 % против предварительного показателя 2.2 %. Напомним, что во втором квартале темпы роста экономики составили 2.6 %. Подтвердили кризисные явления в американской экономике и данные исследования ФРБ Филадельфии. Деловая активность в обрабатывающей промышленности этого региона снизилась до самого низкого уровня за последние 3 года, составив 4.3 пункта. Реакций на последнюю новость стал резкий сброс долларов, однако моментум оказался не сильным и ситуация на рынке вновь стабилизировалась.


На сегодня,  22 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо баланса текущего счета (не учит. сезон. колебан.) за октябрь /na/-0.8 млрд.евро
09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо баланса текущего счета (учит. сезон. колебан.) за октябрь /+1.0 млрд.евро/-0.3 млрд.евро
09:00/12:00 /Еврозона/ Притоки прямых и портфельных инвестиций за октябрь /na/+20.7 млрд.евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Новые промышленные заказы за октябрь /+0.5% м/м, +8.0% г/г/-1.3% м/м, +7.6% г/г
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длительного пользования за ноябрь /1.2%/-8.2%
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длительного пользования (искл. транспортн. сектор) за ноябрь /na/-1.5%
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длительного пользования (искл. оборон. пром.) за декабрь /na/-6.1%
13:30/16:30 /США/ Стержневой цепной средневзвешенный индекс цен за ноябрь /0.2 %  / +0.2%
13:30/16:30 /США/ Цепной средневзвешенный индекс цен за ноябрь /na/-0.2%
13:30/16:30 /США/ Личные расходы за ноябрь /0.3%/ +0.2%
13:30/16:30 /США/ Личные доходы за ноябрь /+0.4%/ 0.4%
14:30/17:30 /Германия/ Индекс потребительских цен (гармониз.) за декабрь /1.6%/1.5%
14:30/17:30 /Германия/ Предварительный индекс потребительских цен за декабрь / +1.0% м/м, +1.6% г/г/ -0.1% м/м, +1.5% г/г
15:00/18:00 /США/ Индекс настроения по данным Мичиганского Университета за декабрь /90.7/ 90.2

Последний предпраздничный день будет заполнен многочисленными макроэкономическими реформами, однако их влияние на рынок, судя по вчерашней реакции, будет ограниченным, хотя, конечно, при тонком объеме торгов нельзя исключать и обратного – сильных ценовых движений.

Из европейских данных самый большой интерес будут представлять данные по промышленным заказам. Рост показателя может вызвать укрепление евро.

По США ждем большого блока экономических данных:

1) Заказы на товары длительного пользования – ожидается некоторое восстановление индекса после резкого снижения в прошлом месяце. Вряд ли прогнозируемого восстановления будет достаточно для укрепления доллара. Аналитики указывают на возможность риска того, что показатель будет отрицательным, после вчерашних слабых данных по Филадельфии. Это может оказать давление на курс доллара.

2) Доходы и расходы граждан, чем выше, тем лучше для доллара. Доллар может укрепиться при росте расходов на 0.6 %.

3) Средневзвешенный индекс цен, прогноз нейтральный. Чем больше значение, тем лучше для доллара. Снижение индекса может повысить вероятность снижения учетной ставки ФРС в 1-м квартале следующего года.

4) Индекс потребительского оптимизма по версии Университета Мичигана. Прогноз также нейтрален. Движения на рынке возможны только в случае сильного несоответствия индекса прогнозу.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3193

Пока пара находится ниже 1.32, возможно снижение к зоне поддержки 1.3167-40. Сопротивление находится около 1.3212 и в районе 1.3230.

USD/JPY 118.30

Уменьшающаяся вероятность того, что Банк Японии продолжит политику повышения ставок в первом квартале следующего года – одна из главных тем рынка. В частности, эти слухи способствуют росту объемов carry trades и оказывают давление на иену против других, более высокодоходных валют.

Поддержка находится в районе 118.27 или 118.15. Отсюда возможен отскок в район 118.43 - 118.58, расширение движения может привести нас к 118.83. Пробой вниз 118.02 отменит этот сценарий.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 25 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона. профицит торгового баланса (октябрь): E2.7 млрд. против профицита E2.4 в сентябре

Еврозона. баланс текущих операций (октябрь): нейтрален против профицита Е1,1 млрд. в сентябре

Еврозона. Отток прямых инвестиций (октябрь): E12.8млрд. против E21.2млрд. в сентябре

Еврозона. Приток портфельных инвестиций (октябрь): E23.2млрд. против +E36.6млрд. в сентябре

Еврозона. Приток прямых и портфельных инвестиций (октябрь): E10.4 млрд. против притока E15.3млрд. в сентябр

Еврозона. Новые промышленные заказы (октябрь): -0.6% м/м, +12.5% г/г

США. Базовый PCE в ноябре 0.0% до +2.2% г/г против +2.4% г/г в октябре

США. Персональные доходы/расходы в ноябре +0.3%/+0.5%.

США. Заказы на товары длительного пользования в ноябре +1.9% против прогноза +1.2%.

США. Индекс потребительского доверия Мичиганского университета в декабре (окончательный) 91.7 против прогноза 91.0 и против 90.2 (предварительное значение).

Обзор рынка.

На торгах в пятницу мы наблюдали пред-рождественское чудо. Американскому доллару удалось проигнорировать блок негативных макроэкономических данных и укрепиться против основных конкурентов. Так пара EURUSD вскоре после начала торгов в Америке упала до дневного минимума на 1.3100 против дневного максимума в районе 1.3200. Кроме того, рост доходности американских облигаций спровоцировал рост доллара против иены до 118.92.

Фундаментальные данные были по большей части хуже, чем ожидалось. Так, объемы заказов на товары длительного пользования выросли на 1.9 %, однако без учета транспортных заказов индекс продолжил снижаться. Снижение регистрируется в четвертый раз подряд, впервые с 2002 года.
 
Доходы и расходы граждан оказались также ниже, чем ожидалось. Темпы роста стержневого индекса PCE также замедлились.
 
Единственное исключение на всем этом негативном фоне составил репорт Университета Мичигана о потребительских настроениях в стране. Значение индекса было пересмотрено вверх и приблизилось к 15-месячному максимуму.

Предстоящая неделя будет короткой и предпраздничной, поэтому макроэкономических репортов будет немного. Наибольший интерес для рынка будут представлять следующие данные:

Объем продаж жилья на первичном рынке США 15:00 GMT, среда.

Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Чикаго 15:00 GMT, четверг.

Объем продаж жилья на вторичном рынке США 15:00 GMT, четверг.

На сегодня,  25 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

В большинстве стран сегодня празднуют Рождество. Некоторый интерес для рынка могут представлять только новостной блок по инфляции в Японии, выход которого запланирован на 23:30/02:30. Аналитики ожидают снижения индекса потребительских цен на месячном базисе сравнения на -0.1 % против -0.3 % в прошлом месяце. На годовом базисе темпы роста индекса снизятся до 0.3 % против 0.4 %. В целом прогноз неблагоприятен для иены, так как снижает вероятность повышения учетной ставки. Однако, учитывая рост цен на нефть, возможно значение индекса будет выше, чем ожидалось.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 26 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония, ноябрь. Стрежневой индекс потребительских цен 0.2 % г\г, в соответствии с прогнозам.

Япония, ноябрь. Уровень безработицы 4.0 % против 4.1 % в октябре.

Япония, ноябрь. Затраты домохозяйств 0.7 % г\г, меньше прогноза. 

Обзор рынка

Рождественским утром доллар немного укрепился против евро и японской иены. Как указывали эксперты, это было инерционное движение, получившее стимул от пятничных данных по индексу потребительского оптимизма в версии Университета Мичигана. Напомним, что в пятницу индекс вырос до многомесячного максимума, составив 90.2 пкт.

Против японской иены доллар вырос почти до двухмесячного максимума к концу азиатской сессии. Глава ЦБ Японии Тошиико Фукуи в очередной раз заявил, что не может сказать о сроках повышения ставок, добавив, что Центробанк внимательно следит за ситуацией в экономике. При этом Фукуи указал, что ожидает ускорения темпов роста потребительских цен в будущем. В заключении, он повторил, что Банк Японии будет постепенно повышать процентные ставки, если экономика и цены будут меняться в соответствии с базисным прогнозом Центробанка.

С середины дня мы наблюдали на графиках классическую зыбь, которая к вечеру перешла в фактически нулевую активность на фоне праздничного дня.

Такая ситуация, очевидно, продолжится и сегодня, по крайней мере, утром на торгах в Японии доллар движется в боковом направлении. Как указывают сами японские трейдеры, сегодня на рынке видно только азиатов, европейцы еще не проснулись после Рождества. Иена находится под давлением в связи с тем, что надежды инвесторов на скорое ужесточение учетной ставки все более ослабевают. Евро также торгуется с небольшим понижением, так как некоторые игроки пользуются выходными, чтобы скорректировать длинные позиции на «единую валюту».


На сегодня,  26 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

15:00/18:00 США. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Ричмонда. ?/7
15:00/18:00 США. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Далласа ?/-1.7.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3122

Краткосрочный нисходящий тренд все еще в силе. Пара может продолжить снижение до 1.3122 или 1.3096, если удержится сопротивление на 1.3154. Пробой вверх этого уровня может вызвать коррекционное бычье движение до 1.3177 или 1.3199.

USD/JPY 118.91

Пара торгуется в узком диапазоне около среднесрочного максимума. Восходящий тренд все еще в силе. Если поддержка на 118.66 удержится, то возможна попытка пробоя 119 и ралли до 119.40. Затем ждем отката в зону 118.66 - 118.51.

GBR/USD 1.9585

Пока фунт находится ниже 1.9639 - 1.9665, остается вероятность снижения до 1.9542 или 1.9490. После этого ждем восстановления до 1.9639 или 1.9665.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 27 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония, ноябрь. Стрежневой индекс потребительских цен 0.2 % г\г, в соответствии с прогнозом.

Япония, ноябрь. Уровень безработицы 4.0 % против 4.1 % в октябре.

Япония, ноябрь. Затраты домохозяйств 0.7 % г\г, меньше прогноза.

Испания. Цены производителей (ноябрь): 0.0% м/м, +3.6% г/г против -0.4% м/м, +3.4% г/г в октябре

США. Индекс деловой активности ФРБ Ричмонда в декабре -6 против 7 в ноябре

США. Индекс деловой активности ФРБ Далласа в декабре -8.8 против -1.7


Обзор рынка

Как и полагается в рождественскую неделю, объем торгов на валютном рынке очень тонкий. Выходные и понедельник прошли в основном под знаком спекуляций маркет-мейкеров, тогда как большинство игроков только вчера начали возвращаться на рынок.

Очевидно, что до конца недели объем торгов будет тонким, большой волатильности нельзя исключать, хотя, судя по всему, она маловероятна. Макроэкономические данные по США на этой неделе будут касаться двух самых слабых секторов американской экономики – недвижимости и обрабатывающей промышленности. Ожидание этих новостей оказывает давление на курс американской валюты, поэтому после вчерашнего небольшого роста против евро и фунта сегодня утром она вновь начала падать.

Хотя доллар и остается под давлением, вряд ли было бы разумно увеличивать объемы коротких позиций на него до возвращения ликвидности на рынке.

Традиционно в последнее время ситуация на рынке доллар/иена разворачивается своеобразным образом. После того как вчера были опубликованы данные по инфляции в Японии, которые еще раз заставили усомниться в вероятности повышения учетной ставки в ближайшее время, доллар вырос до двухмесячного максимума, преодолев уровень 119.00 иен за доллар. Японская валюта также достигла минимума с 1997 года относительно австралийского доллара и 12-месячного минимума против новозеландского доллара.

На сегодня,  27 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:00/08:00/ Япония/ Заказы на строительство за ноябрь /na/ 8.8%
05:00/08:00/ Япония/ Начало строительства за ноябрь/ 1.1% / 2.2%
07:00/10:00/ Великобритания/ Индекс цен на жилье за декабрь/na/ 1.4% м/м, 9.6% г/г
12:00/15:00/ США/ Индекс рефинансирования MBA за неделю до 22 декабря/ na/ na/
15:00/18:00/ США/ Продажи на первичном рынке жилья за ноябрь/ 1.020млн. / 1.004 млн.

В ЕС учреждения и организации до сих пор закрыты в связи с празднованием Рождества.


Главной новостью дня станет публикация отчета по продажам на первичном рынке жилья США. Ожидают, что показатель покажет положительную динамику. Результатом может стать попытка укрепления доллара, в частности попытка пройти вниз уровень  1.3100 против евро и 1.9500 против фунта. Если показатель будет меньше прогноза, то американская валюта окажется под давлением.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3131

С технической точки зрения пара может упасть до 1.3079, после чего последует откат к 1.3128. Пробой вниз 1.3061 будет медвежьим знаком.

USD/JPY 118.74

Иена резко подскочила сегодня более, чем на 25 пипсов, после того как агентство новостей Jiji сообщило, что банк Японии намеревается повысить учетную ставку до 0.50 % на своем январском заседании. Однако агентство не сослалось на какой-либо источник, поэтому эту новость скорее можно рассматривать как очередную «утку».

Поддержка на 118.65. Отсюда пара может попробовать вновь вернуться к 119. Сопротивление на 119.31, его пробой приведет пару к 119.49. Пробой вниз поддержки может привести к снижению пары до 118.30.

GBR/USD 1.9586

Благоприятная конъюнктура для доллара может вызвать движение к 1.9503 или 1.9468. Однако пробой текущего уровня будет бычьим сигналом.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 28 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Испания. Цены производителей (ноябрь): 0.0% м/м, +3.6% г/г против -0.4% м/м, +3.4% г/г в октябре

США. Индекс деловой активности ФРБ Ричмонда в декабре -6 против 7 в ноябре

США. Индекс деловой активности ФРБ Далласа в декабре -8.8 против -1.7

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 23 декабря +2.0% нд/нд до 1.7% г/г

США. Разрешения на строительство в ноябре пересмотрены с -3.0% до -2.6% (1.513 млн.)

США. Продажи новых домов в ноябре +3.4% до 1.047 млн. против прогноза 1.015 млн. и против 1.013 млн. в октябре (пересмотрено с 1.004 млн.)

Обзор рынка

Вчерашние торги отличались разнонаправленными колебаниями под влияниями разных факторов. Однако ни одна валютная пара не преодолела важных уровней сопротивления, лишь против иены доллар приблизился к двухмесячному максимуму, но сразу же оттолкнулся от него. При этом закрытие всех валютных пар по итогам дня было неотличимо от уровней открытия.

На утренних торгах в Европе доллар резко упал в цене, достигнув недельного минимума против евро, после заявления ЦБ Объединенных Арабских Эмиратов перевести часть валютных резервов из долларов в евро. Дневной максимум по паре евро/доллар составил 1.3175.

Ситуация изменилась во второй половине дня после публикации данных по продажам новых домов в США. Последние данные демонстрируют стабилизацию рынка недвижимости и утверждают инвесторов во мнении, что худшие времена для него уже позади, несмотря на относительно высокие ставки кредитования. Оптимисты надеются, что рост показателя продаж новых домов после длительного снижения может свидетельствовать о том, что на графиках этого индекса минувшей осенью сформировалась дно. Правда, следует отметить, что даже стабилизация рынка недвижимости отнюдь не означает, что следующим решение ФРС будет повышение ставки, а не ее снижение.

Несмотря на это, «зеленому» удалось развернуться на всех основных сегментах и вернуться к уровням открытия.

На сегодня,  28 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:30/11:30/ Швеция/ Сальдо торгового баланса за ноябрь /na/ 10.6 млрд. швейцарских крон
13:30/16:30/ США/ Количество заявок на пособие по безработице за неделю до 23 декабря /323К/315К
14:00/17:00/ США/Индекс деловой активности по данным нью-йоркского отделения Ассоциации менеджеров за декабрь /na/ 441.6
15:00/18:00/ США/ Индекс деловой активности по данным Чикагской Ассоциации Менеджеров за декабрь/ 50.8 / 49.9
15:00/18:00/ США/ Индекс доверия потребителей за декабрь/ 101.5 /102.9
15:00/18:00/ США/ Продажи на вторичном рынке жилья за ноябрь/ 6.20 млн./ 6.24 млн.
15:30/18:30/ США/ Запасы нефти и нефтепродуктов за неделю до 22 декабря /na/ -6.3 млн. баррелей

Главным событием дня станет публикация индекса Ассоциации менеджеров по деловой активности в обрабатывающей промышленности в Чикаго. Аналитики ожидают восстановления индекса выше уровня 50 пунктов после резкого снижения в прошлом месяце. Такое значение будет, в принципе, нейтральным. Хотя после резкого снижения аналогичного индекса для Филадельфии на прошлой неделе, некоторые эксперты прогнозируют вероятность более низкого значения индекса. Значение ниже 50 пунктов может вызвать снижение курса доллара.

Также интерес будут представлять данные по продажам на вторичном рынке жилья. Рынок настроился на консолидацию рынка недвижимости. Поэтому значение хуже прогноза может вызвать движение против доллара. При значении от 6.24 и выше доллар поднимется в цене.

Наконец, следует обратить внимание на данные по потребительским настроениям. По прогнозам аналитиков, значение индекса снизится, так как цена на бензин перестали падать. Между тем прогнозное значение будет нейтральным для доллара. Влияние на рынок возможно только в случае сюрпризов.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3123

Пара сформировала консолидационный треугольник. Его границы: 1.3178 сверху и 1.3096 снизу. Пробой одного из этих уровней необходим для определения дальнейших тенденций.


USD/JPY 118.68

Доллар резко отскочил от двухмесячного максимума против иены, достигнув 118.25. Причиной этого скачка стало очередное заявление Фукуи. Туманные намеки главы Центробанка вновь подверглись «интерпретации» рынком. На этот раз в пользу повышения ставок в 1-м квартале 2007 года.

Пара может вырасти до 119.04, откуда снизиться до 118.37.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 29 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

США. Индекс PMI Chicago в декабре 52.4 против 49.9 в ноябре

США. Индекс потребительского доверия Conference Board в декабре 109.0 против прогноза 101.0 и против 105.3 в ноябре

США. Продажи существующих домов в ноябре +0.6% 6.28 млн. против прогноза 6.20 мл

США. Индекс деловой активности ФРБ Канзаса в декабре 4 против 6 в ноябре

Обзор рынка

В предпоследний рабочий день в этом году на рынке неожиданно выросла внутредневная волатильность, при этом, несмотря на хорошие макроэкономические данные конъюнктура на рынке сложилась не в пользу американского доллара. Причиной давления на американскую валюту вновь стала «ставочная» тема.

Утром член управляющего совета Европейского центрального банка Ив Мерш заявил, что текущий уровень учетных ставок в Еврозоне является низким. Эти слова подтвердили рыночные прогнозы о вероятном повышении базовой учетной ставки ЕЦБ в 1-м квартале следующего года с 3.5 % до 3.75 %.  Если же еще учесть вероятность снижения учетной ставки ФРС также в 1-м квартале, дифференциал доходности между активами в долларах и евро может сократиться на 50 пунктов. Результатом стал резкий рост евро против американского доллара. К середине дня он подошел вплотную к уровню 1.32 на тонких торгах. Британский фунт вырос до 1.9675, следуя примеру своего континентального собрата.

Во второй половине дня наблюдался откат конкурентов доллара с завоеванных позиций, обусловленный как техническими факторами, так и пакетом благоприятных данных по американской экономике. Индексы продаж домов на вторичном рынке жилья, потребительского оптимизма и деловой активности в обрабатывающей промышленности региона Чикаго продемонстрировали лучшие значения, чем ожидалось. Однако как показали утренние торги, доллар по-прежнему продолжает оставаться под давлением. Активность торгов сегодня будет тонкой, так как большинство работающих на рынке компаний и институционных инвесторов прекратили работу еще вчера.
 
На сегодня,  29 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00/ Германия/Индекс доверия потребителей за январь /9.5/ 9.4
09:00/12:00/ Еврозона/ Кредитование частного сектора за ноябрь /na/ +11.2%
09:00/12:00/ Еврозона/ Средняя скользящая по денежному агрегату М3 за ноябрь /8.6 % / +8.4%
09:00/12:00/ Еврозона/ Денежный агрегат М3 за ноябрь /8.6 % / +8.5%
09:30/12:30/ Великобритания/ Ипотечное кредитование за ноябрь /na/ 5.5 млрд.фунтов стерлингов
15:30/18:30/ США/ Запасы природного газа за неделю до 22 декабря /na/ -168 млрд. куб. футов до 3238 млрд. куб. футов

Важных новостей на сегодня не запланировано. Влияние на рынок может оказать рост денежного агрегата М3 в Еврозоне, если значение будет выше прогнозного. Такое значение будет благоприятствовать росту евро.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3163

Поддержка находится в районе 1.3128 и 1.3104. Пока евро выше этих уровней, есть вероятность хорошего коррекционного восстановления до 1.3247. Условием достижения этой отметки должен стать пробой 1.32 – здесь находится психологический барьер, который пара не смогла взять вчера.


USD/JPY 118.82

Сопротивление в районе 119. Пробой этого уровня вызовет тестирование 119.19. Отсюда ждем сброса к 118.62 или 118.32.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 3 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Италия, декабрь: регистрация новых транспортных средств 139.172, - 2.55 %

Великобритания, ноябрь: цены на недвижимость 0.6 % против октября, +6.9 % г\г

Еврозона, декабрь: индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности 56.5 против 56.5.


Обзор рынка

Начало нового года оставило желать много лучшего для американского доллара. В первый день торгов в 2007 году евро совершил мощное ралли против всех основных конкурентов, установив новый рекордный максимум на отметке 157.87 против японской иена и приблизившись к 1.33 против доллара. Американская валюта, наоборот, оставалась под давлением.

Поскольку новостей на рынке не было, главную причину ослабления доллара традиционно видят в долгосрочных прогнозах о сокращении дифференциала в доходности между долларом и евро. Аналитики полагают, что в первом квартале этого года Европейский Центральный банк повысит ставку с 3.5 % до 3.75 %. Вчера Эркки Лиикаанен, член управляющего совета ЕЦБ продублировал аналогичные сигналы, уже дававшиеся рынку другими функционерами, заявив, что ставка будет скоро повышена.

Индекс PMI, отражающий деловую активность в Еврозоне, немного снизился. Однако росту евро это не помешало.

После открытия торгов в США ситуация кардинальным образом не изменилась. Объем торгов был относительно тонкий, так как большинство инвесторов еще не вернулись с новогодних каникул. Кроме того, в США был объявлен выходной в связи со смертью президента Д. Форда. Поэтому вторая половина выдалась малоактивной. Основные валютные пары торговались около дневных максимумов, немного скорректировавшись с них. В ходе сессии евро достигал отметки 1.3293, фунт 1.9740, пара доллар/иена упала до 118.54.

На сегодня,  3 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55 /Германия/ Уровень безработицы за декабрь /10.2%/ 10.2%
11:00/14:00 /США/ Индекс занятости за декабрь /na/ 105.3
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 29 декабря) /na/ -14.2% (555.
13:15/16:15/США/Индекс занятости ADP 123/158
15:00/18:00 /США/ Индекс деловой активности в производственном секторе за декабрь /50.0/49.5
15:00/18:00 /США/ Расходы на строительство за ноябрь /na/ -1.0%
19:00/22:00 /США/ Публикация протоколов заседания FOMC от 12 декабря. /na/na/

В центре внимания сегодня будут данные по индексу деловой активности в обрабатывающей промышленности США. В прошлом отчетном периоде показатель этого важного индекса снизился ниже ключевой отметки 50 пунктов, что указывает на снижение активности в секторе. Прогнозируемое возвращение к срединной отметке будет нейтральным для доллара. Для роста нужно значение выше 50 пунктов. Однако, учитывая ряд других показателей (таких как индекс заказов на товары длительного пользования), ряд экспертов предполагают, что больше вероятность того, что значение окажется ниже прогноза, что окажет давление на курс доллара.

Также следует обратить внимание на неофициальные данные по занятости в коммерческом секторе США от APD. Снижение индекса может оказать давление на доллар, так как вызовет негативные прогнозы в отношении пятничного федерального индекса NFP.

Вечером будут опубликованы протоколы ФОМК. Любой намек на возможность снижения ставок в 1-м квартале может спровоцировать сильное антидолларовое движение на рынке.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3278

Ориентировочно сопротивление на 1.3303 ограничивает перспективы роста евро. Давление с этого уровня может вызвать движение к 1.3237 или даже 1.3201. Пробой 1.3333, если они произойдет, будет бычьим знаком.

USD/JPY 118.72

Поддержка для пары находится на 118.45. Отскок от нее вызовет движение к 119.02 или 119.19.

GBR/USD 1.9733

От текущего уровня (или возможно от 1.9773) вероятно снижение к 1.967. Пробой вверх 1.9773 создаст предпосылки для роста к 1.9809.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 4 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. Число безработных в 2006 году без коррекции 4 487 000

Германия. Уровень безработицы 9,8% в декабре.

Германия. Число безработных -108 000 в декабре

Великобритания. Индекс деловой активности в строительном секторе 57,5 против 54,8;

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 30 декабря +0.3% нд/нд до +2.8% г/г

США. ADP, занятость в декабре -40 000

США. Индекс деловой активности в производственном секторе ISM в декабре 51.4 против прогноза 50.0 и против 49.5 в ноябре

США. Расходы на строительство в октябре пересмотрены до -0.3% с -1.0%

США. Расходы на строительство в ноябре -0.2% против прогноза -0.5%


Обзор рынка

Вчерашняя сессия прошла под знаком сильного долларового ралли. Американский доллар рос, несмотря на слабые опережающие данные по рынку труда, которые могут быть признаком появления еще одного депрессивного сектора американской экономики.

Доллар начал укрепляться еще утром, без каких-либо фундаментальных причин для этого укрепления. Видимо появление на рынке новых инвесторов, после длительных праздников и выходных и стало причиной мощного отката антидолларового движения, начавшегося 27 декабря.

Хорошие данные по безработице в Германии, которая снизилась до 9.8 %, при среднегодовом значении 10.8 %, не оказали помощи европейской валюте.

Данные по США были противоречивыми. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности ISM вновь преодолел черту 50 пунктов. Этот первый макроэкономический репорт по американской экономике в Новом году вызвал большой энтузиазм на рынке, спровоцировав новый вал покупок долларов. После этой новости евро сформировал дневной минимум на 1.3150, а фунт упал к 1.95.

Между тем, далеко не все благополучно в американской экономике. Вчерашние данные агентства ADP по занятости в частном секторе зарегистрировали снижение количества рабочих мест на 40.000. Это первый показатель, демонстрирующий отрицательную динамику, с апреля 2003 года. Теперь остается ждать только официальных данных по рынку труда, которые выйдут в пятницу.

Данные протокола ФОМК также были противоречивыми. С одной стороны, в протоколе констатировалось, что «риски замедления экономического роста в краткосрочной перспективе стали больше и являются более масштабными, чем считалось ранее». Вместе с тем представители ФРС считают, что основным риском по-прежнему является высокая инфляция. Что касается самой инфляции члены комитета «подчеркнули, что существует значительная неопределенность по поводу возможных темпов и масштабов замедления базовой инфляции, и что есть вероятность ускорения» роста цен. Одним словом, формулировки протокола почти не отличались от октябрьским. В целом влияние протокола  на доллар было негативным, так как вечером «зеленый» сдал часть своих позиций.

На сегодня,  4 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55 /Германия/ Индекс деловой активности в секторе услуг за декабрь /na/56.8
09:00/12:00 /Еврозона/ Индекс деловой активности в секторе услуг за декабрь /na/ 57.6
09:30/12:30 /Великобритания/ Окончательные данные по денежному агрегату М4 за ноябрь /na/ 0.5% м/м, 13.1% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Потребительское кредитование за ноябрь /1.2 млрд.стрл./1.1 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Одобренные заявки на ипотечный кредит за ноябрь /127000/128000
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс деловой активности в секторе услуг за декабрь /59.5/59.8
10:00/13:00 /Еврозона/ Гармонизированный индекс потребительских цен за декабрь /1.9 % / 1.9%
10:30/13:30 /Великобритания/ Индекс доверия потребителей за декабрь /-6/ -7
13:30/16:30 /Канада/ Индекс цен на сырье за ноябрь /na/ -2.8% м/м, +2.0% г/г
13:30/16:30 /Канада/ Индекс цен на промышленные товары за ноябрь /na/ -0.1% м/м, +1.2% г/г
13:30/16:30 /США/ Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 30 декабря) /310000/ +1000(317000)
15:00/18:00 /США/ Индекс деловой активности в секторе услуг за декабрь /56.0/ 58.9
15:00/18:00 /США/ Промышленные заказы за ноябрь / +2.1%/ -4.7%
15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 29 декабря) /na/-8.1 млн.(321.0 млн.)

Из утренних данных большой интерес будут представлять данные по инфляции в Еврозоне. Значение инфляции выше прогноза может привести к подорожанию евро на фоне новых прогнозов о повышении учетной ставки.

Доллар может оказаться под давлением на публикации данных по индексу деловой активности в секторе услуг при реализации прогноза о снижении индекса. Также фактором риска для «зеленого» является еженедельный показатель количества безработных. Перед публикацией данных по NFP чувствительность рынка к этому показателю традиционно возрастает.

Восстановление промышленных заказов после резкого снижения в октябре может поддержать курс доллара.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3172


Сопротивление находится на 1.3202, далее на 1.323. От этих уровней возможен отскок вниз, потенциал движения вниз пока ограничен 1.3114. Пробой уровня сопротивления вызовет движение к 1.3258.

USD/JPY 119.35.

Вероятен откат с текущих уровней до 119.24-119.03. Отсюда возможен рост к 119.53 или 119.82. Пробой уровня 119, вызовет движение, по меньшей мере, к 118.70 или 118.45.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 5 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Франция: декабрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 57,6 против 58,8

Германия: декабрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 57,6 против 56,8

Еврозона: декабрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 57,2 против 57,6

Великобритания: ноябрь, Потребительское кредитование 10,873 млрд. фунтов

Великобритания: ноябрь, Одобренные заявки на ипотечный кредит 129 000 против 128,000

Великобритания: декабрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 60,6 против 59,8

Еврозона: декабрь, Гармонизированный индекс потребительских цен +0,1% м/м +1,9% г/г

США. Требования безработных на 30 декабря +10 000 до 329 000 против прогноза -2 000 до 315000 и против 319 000 (пересмотрено с 317 000) неделей ранее

США. Индекс деловой активности в сфере услуг ISM в декабре 57.1 против прогноза 58.0 и против 58.9 в ноябре

США. Промышленные  заказы в ноябре +0.9% против -4.5% в октябре (пересмотрено с -4.7%)

США. Продажи незаконченных домов в ноябре -0.5%

США: декабрь, Количество запланированных увольнений -29% м/м

США: декабрь, Количество запланированных увольнений 54 643 против 76 773

США. Запасы дистиллятов на 29 декабря +1.5% до 135.6 млн., запасы бензина +2.7% до 209.5 млн., запасы сырой нефти -0.4% до 319.7 млн.


Обзор рынка

Американский доллар продолжает расти против основных валют, несмотря на неблагоприятные макроэкономические прогнозы. Против канадского доллара он достиг 8-месячного максимума, укрепившись также против евро и фунта, стабильность против «зеленого» демонстрирует только японская иена.

Сценарий вчерашних торгов напоминал сценарий среды. После относительно спокойного открытия, когда на рынке появились европейские инвесторы, доллар начал уверенно расти против своих основных конкурентов.

В ходе торгов пара евро/доллар опустилась ниже 1.31, а пара фунт/доллар ниже 1.94, и это, несмотря на далеко не про-долларовый макроэкономический фон. Так, индексы деловой активности в секторе услуг европейских экономик оказались выше, чем ISM в секторе услуг для США. Кроме того, последний показатель оказался ниже прогнозов. Ниже прогнозов вышли и данные по производственным заказам в американской экономике, этот индекс лишь незначительно восстановился после недавнего снижения.

На сегодня,  5 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

10:00/13:00 /Еврозона/ Розничные продажи за ноябрь /0.5 % м\м 1.6 % г\г / +0.3% м/м, +1.1% г/г
10:00/13:00 /Еврозона/ Уровень безработицы за ноябрь /7.6 % / 7.7%
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс производственных цен за ноябрь /0.1 % м\м, 4.3 % г\г / 0.0% м/м, 4.0% г/г
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс настроения в деловых кругах за декабрь /na/ 1.54
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс доверия в промышленности за декабрь /na/ +6
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс доверия потребителей за декабрь /na/ -7
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс экономического настроения за декабрь /na/110.3
12:00/15:00 /Канада/ Уровень безработицы за декабрь /6.3 % /6.3%
12:00/15:00 /Канада/ Количество трудоустроенных за декабрь /na/ +22,400
13:30/16:30 /США/ Средняя продолжительность рабочей недели за декабрь /33.9/33.9
13:30/16:30 /США/ Средняя почасовая оплата труда за декабрь / +0.2% м/м, 4.0 % г\г/ +0.2% м/м, +4.1% г/г
13:30/16:30 /США/ Уровень безработицы за декабрь /4.5%/ 4.5%
13:30/16:30 /США/ Количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства за декабрь /+120000/+132000
15:00/18:00 /США/ Продажи на рынке жилья за ноябрь /na/ 107.2
15:00/18:00 /Канада/ Индекс деловой активности в производственном секторе за декабрь /na/52.8
15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа (нед. до 29 декабря) /na/na/
18:45/21:45/США/ Выступление Бена Бернанке перед экономистами в Чикаго.

Сегодняшний день богат экономическими новостями. Утром ожидается большой пакет данных по Еврозоне. В принципе он благоприятен для евро. Аналитики ожидают роста розничных продаж в Еврозоне, снижения уровня безработицы, а также повышения индекса цен производителей. Однако насколько комбинация этих данных поддержит курс евро, в случае реализации ожиданий, сказать трудно.

Главной новостью дня, до публикации которой на рынке вряд ли стоит ожидать сильных движений, является отчет министерства труда США. Прогнозы в отношении показателя количества новых рабочих мест варьируются в диапазоне 100-120К. Однако ранее на этой неделе стало известно, что по расчетам корпорации ADP количество рабочих мест сократилось на 40К. В настоящий момент многие экономисты пересматривают прогнозы в сторону ниже 100К. Учитывая ситуацию, можно предполагать, что значение ниже 100К приведет к сбросу долларов и возможно привет тенденцию к укреплению, значение в диапазоне 100-120К будет относительно нейтральным, значение выше 120К может вызвать укрепление доллара.

Еще одним негативным фактором для доллара в отчете могут стать данные по почасовой оплате труда. Аналитики ожидают снижения годового показателя с многолетнего минимума 4.1 % до 4.0 %. Это может свидетельствовать о том, что и этот инфляционный показатель уже достиг вершины.

Вечером следует обратить внимание на время выступления Бернанке. Ни исключены сильные колебания на рынке.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3072

Сопротивление в районе 1.3083 - 1.3113 может вызвать откат к 1.2994. Пробой указанного уровня перенесет краткосрочную цель на 1.3131.

USD/JPY 118.35.

Пара доллар/иена вчера не последовала тенденции остальных рыночных сегментов. Несмотря на укрепление доллара, на этом сегменте японской иене удалось значительно вырасти против «зеленого». Аналитики полагают, что причина роста иены – запоздалая реакция рынка на возможность повышения ставки на 25 пунктов. Ранее на этой неделе ряд японских СМИ сообщили, что на январском заседании Банк Японии может принять решение о повышении ставки на 25 пунктов, что вызвало обвал на рынке японских облигаций.

Пока пара находится ниже 118.67, она находится под давлением и имеет краткосрочные медвежьи импликации. Пробой вверх указанного уровня может вызвать движение вверх к 119 и далее к 119.69.