Каждая инвестиция учитывается на отдельном субсчете. Там все сделки. Открытия указаны с точностью до секунды. Система полностью прозрачна для инвестора - в любой момент можно проверить.
При таких вводных, что-то доказывать - абсурд. С тем же успехом можно исполнять и обычные сделки по котировкам на 10 пипс хуже рынка - за руку поймают моментально.
Вы опять делаете вид что не понимаете? В том-то и дело, что управляющие поймают моментально. А инвесторы и понятия не имеют, что их можно так надувать.
...
Если Вы хотите заявить, что Акмос "надувает" инвесторов - так и пишите. Если нет - то не ... сами понимаете.
А возможностей для манипуляций в рамках классической схемы ПАММ-ов ну никак не меньше. В частности в момент проведения ролловеров имеется простор для творчества.
А вот тут у Вас грандиозный пробел в познаниях. Как раз на ПАММах ролловеры никак на спред не завязаны, потому что позиции в ролловер не корректируются. Результат вычисляется абсолютно точно и однозначно, без всякого простора для манипуляций по ценам закрытия часовых баров.
Вы меня просто умиляете. Естественно, я не имел в виду спрэды, когда говорил о просторе для творчества.
Не надо перевирать мои слова. 
Где же я переврал? Вот Ваши слова:
динамика первоначально инвестированной суммы будет отличаться от динамики Эквити счета управляющего, ибо при прикреплениях-откреплениях инвестор каждый раз будет жертвовать спрэдом.
Трактовать их как-то иначе весьма сложно. 
Однако, Вам это с успехом удалось. Не надо путать динамику первоначально инвестированной суммы (которая может быть задействована в большом количестве последовательных инвестиций) и динамику субсчета конкретной инвестиции.
Кстати, если в рамках ПАММ-а Управляющий автоматом пропорционально корректирует позицию в момент ролловера при вливании инвестиции, то спрэд, заложенный в котировку корректируемой позиции точно также отразится на стоимости этой инвестиции, как и в случае с прикреплением инвестиции к мастер-счету в рамках инвест. счетов.
Стоит задуматься о том, что инвестор даже теоретически не может получить такой же результат, как в мониторинге - поправка на спред неизбежна. И чем чаще он входит-выходит, тем больше разница.
При 100%-ой загрузке капитала спред полностью убивает депо через пару десятков входов-выходов, если Вы не в курсе.
График реального инвестора, который несколько раз выходит и тут же входит, будет похож в сравнении с графиком управляющего на лесенку, ведущую вниз. Пологая "ступенька" соответствует периоду инвестирования, и полностью повторяет график управляющего, а вот в моменты ввода-вывода моментальный "шажок" вниз. В математике это называется "выколотые точки" кривой.
Вы не находите это некорректным? Ведь инвесторы в таких тонкостях обычно не разбираются, а Вы их графиком в заблуждение вводите. Некрасиво...
...
Нет, не нахожу. Более того, нахожу абсолютно корректным, что в цене, открываемых на счете инвестора позиций учтен спрэд.
...
Получается, Ваши инвест-счета будут работать правильно только если в момент присоединения нет открытых поз.
...
Они просто корректно работают. Без всяких "если".
...
Да и в этом случае остается возможность для махинаций, т.к. управляющий не видит позиций, что отнесены на счет его инвесторов. Он видит только свой десятитысячный демо-мастер-счет и свой реальный счет (если он существует)
Ну это настолько нелепо, что я даже затрудняюсь откомментировать.
А теперь давай Вам расскажу в чем косяк (один из) схемы ПАММ-ов.
Допустим, в некоторый момент времени Управляющий ПАММ-а открывает позицию, скажем в БАЙ. Эквити ПАММ-а будет считаться по БИД-у, то есть уменьшится на величину спрэда пропорционально размеру позиции.
Через некоторое время происходит ролловер и присоединяется крупный инвестор. Позиция Управляющим не корректируется.
Дальше изменение Эквити ПАММ-а раскидывается уже в том числе и на примкнувшего инвестора, но изменения пересчитываются опять же по БИД-у открытой позиций.
Через какое-то время этот инвестор соскакивает, забрав свой "кусочек" от заработанной в этой позиции прибыли. Причем его кусочек равен разнице БИД-ов в точках входа и выхода, умноженной на размер позции и его "долю" в общем пироге.
Получается, что его долю спрэда заплатили оставшиеся инвесторы и управляющий. А этот шустрый инвестор их в некотором смысле "обобрал".
Ну и помимо прочего (в качестве побочного эффекта), такая схема может стимулировать инвесторов постоянно прикрепляться/открепляться, тем самым:
1) мешая работе Управляющего;
2) нанося вред им самим, поскольку постоянные входя-выходы через выплату вознаграждения Управляющему постепенно переливают средства инвестора к управляющему.
Вобщем, не айс.
