Тема: Ежедневный обзор рынка FOREX от ФК "Форекс Клуб"

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 10 сентября

В среду достаточно неожиданное для инвесторов решение Организации стран-экспортеров нефти OPEC резко снизить нефтедобычу на 520 тыс. баррелей в день оказало некоторую поддержку европейским валютам, так как цены на нефть сразу возросли. Курс евро/доллара на этом фоне поднялся с уровня 1.4091 до 1.4178, британский фунт достиг значения 1.7676.
Однако опасения относительно финансового сектора, как такового, выразились в очередном усилении нежелания инвесторов рисковать. Участники рынка закрывали свои позиции, которые были открыты в рамках торговли на разнице между процентными ставками, что в большей степени, конечно, благоприятствовало японской иене.
Но, тем не менее, в скором времени американская валюта вновь перехватила инициативу на рынке. Давление на курсы европейских валют оказали разочаровывающие данные  по Еврозоне. Опасения относительно рецессии и пересмотренные с понижением прогнозы относительно экономического роста Еврозоны (по прогнозам экономический рост в Еврозоне в 2008 году сократится с 1.7% до 1.3%) побудило инвесторов  покупать американские доллары.
После публикации не совсем позитивного отчета о прибыли американского банка Lehman Brothers  за III квартал доллар США не утратил своих позиций, так как участники рынка  пришли к выводу, что этот отчет имеет значение не только для американских рынков. Помимо всего прочего, инвесторы получили заверения главы Lehman Brothers в том, что банк уже принял меры для решения проблем с капиталом, а американские акции не упали ниже уровня закрытия предыдущего дня, что также благоприятно сказалось на самом курсе американской валюте.
Кроме того, опубликованный Министерством энергетики США отчет о запасах нефтяных ресурсов практически совпал с прогнозами значениями, что оказало понижательное давление на конкурентов доллара США, потому как без поддержки высоких цен на нефть они не могут сейчас оказывать ему какое-либо значимое сопротивление.
К окончанию дня европейская валюта упала ниже уровня 1.40 и достигла нового годового минимума 1.3966, британский фунт снизился до отметки 1.7492, японская иена приблизилась к уровню 107.90. Цены на нефть в Нью-Йорке достигли значения 101.50 долларов за баррель.

Прогноз на четверг, 11 сентября
Пара евро/доллар пробила ключевую поддержку 1.4000 и теперь  располагает потенциалом к дальнейшему снижению в ходе следующих сессий.
Из фундаментальных данных, которые будут публиковаться в четверг можно выделить  ежеквартальный отчет Банка Англии по инфляции, внешнеторговый баланс Канады и внешнеторговый баланс  США.  Предположительный диапазон движения пары евро/доллар на четверг 1,3900-1,4100, фунт/доллар – 1,74-1,76.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 11 сентября

На торгах в  четверг  после достаточно неожиданного снижения процентных ставок Резервным банком Новой Зеландии  на 50 базисных пунктов до 7.5% и очередного падения котировок на фондовых рынках инвесторы вновь стали сокращать свои длинные позиции по валютам с более высоким уровнем процентных ставок.
Таким образом, японская иена смогла вырасти и достаточно хорошо укрепить свои позиции против своих конкурентов. А довольно сильное снижение кросс-курсов евро/иена и фунт/иена привело к тому, что европейские валюты оказались под давлением и в парах с американским долларом.
Так, курс евро/доллар  упал к новому годовому минимуму 1.3881, фунт/доллар достиг значения 1.7444, тогда как японская иена выросла против доллара США до 106.05.
Кроме того, как отмечают аналитики, вследствие опасений замедления темпов роста мировой экономики участники рынка стали переводить свои активы в американские доллары, использовав его как валюту-убежище.
На торгах в американскую сессию разочаровывающие данные по внешнеторговому балансу США привели к тому, что американская валюта немного упала в цене. Дефицит внешней торговли в июле вырос до самого высокого уровня за 16 месяцев и составил -62.20 млрд. долларов. Но в целом эти данные не смогли переменить направление торгов и оказать какого-либо значимого влияния на рынок. Поддержку доллару США продолжало оказывать снижение цен на нефть.
Тем не менее, к окончанию дня небольшой рост котировок на фондовых рынках ослабил сильное нежелание инвесторов рисковать, что позволило паре евро/доллар вырасти с внутридневного и годового минимума и достигнуть 1.40 фигуры. Британский фунт, в то же время, вырос до отметки 1.7579. Японская иена упала до уровня 107.20.

Прогноз на пятницу, 12 сентября
В пятницу инвесторы будут внимательно следить за публикацией данных по индикатору уверенности от института Мичигана и индексом цен производителей США. Если фактические значения совпадут с прогнозными, то можно ожидать дальнейшего укрепления американского доллара по отношению ко всем своим конкурентам.  Однако помешать доллару вырасти могут цены на нефть, если выяснится, что страны ОПЕК действительно намерены резко сократить добычу, что может повлечь за собой новый виток роста цен.
Предполагаемый диапазон торгов на пятницу по евро/доллару 1.3850 – 1.4060, по фунт/доллару 1.7450 – 1.7650.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 8 по 12 сентября

В течение последних двух месяцев американский доллар рос на фоне некоторых признаков стабилизации ситуации в экономике США. Американская валюта демонстрировала устойчивость в отношении разочаровывающих новостей из США, получая поддержку благодаря покупкам в качестве валюты-убежища, а также его рост в основном был обусловлен опасениями участников рынка относительно все большего замедления мировой экономики и сокращением инвесторами своих позиций, которые были открыты в рамках торгов на разнице между процентными ставками.
Тем не менее, на открытии торгов рост доллара США несколько пошатнулся.
Новая торговая неделя началась с достаточно больших разрывов на графиках валютных пар. Как отмечают аналитики, главной движущей силой в понедельник стало известие о том, что правительство США взяло под свой контроль две крупнейшие ипотечные компании Fannie Mae и Freddie Mac, которые оказались в трудном финансовом положении. Данная новость улучшила настроения инвесторов на фондовых площадках, что почти сразу же спровоцировало увеличение покупок участниками рынка высокодоходных активов за счет кредитов в таких валютах, как японская иена и швейцарский франк.
На этом фоне курс европейской валюты в паре с долларом США вырос выше 1.44 фигуры, британский фунт преодолел барьер 1.79 и достиг значения 1.7974 против доллара США, в то время как курс японской иены заметно снизился против американской валюты и приблизился к отметке 109.00. Кросс-курсы евро/иена и фунт/иена в свою очередь выросли почти на 3 фигуры выше пятничного уровня закрытия торгов и достигли значений 156.98 и 195.64 соответственно.
Как отмечают эксперты, первоначально доллар США довольно негативно отреагировал на этот план Министерства финансов США. В конечном итоге инвесторы все же восприняли переход Fannie Mae и Freddie Mac под контроль государства, как хорошую новость, так как она снизила их неуверенность относительно мирового кредитного кризиса и кризиса на рынке жилья США, а также усилила убежденность в том, что экономика США сможет быстрее выйти из кризиса, что позволило американской валюте достаточно быстро восстановить свои потери.
Несколько позже в результате сокращения инвесторами своих позиций, которые были открыты в рамках торговли на разнице между процентными ставками курсы валют и вовсе переменили свое направление. Японская валюта стала достаточно быстро укреплять свои позиции против своих конкурентов ввиду усиления опасений по поводу мировой экономики. На фоне падения кросс-курсов евро/иена и фунт/иена пары евро/доллар и фунт/доллар оказались под достаточно сильным давлением. В то же время дополнительную поддержку американскому доллару оказывало падение цен на сырьевые товары.
Однако в середине недели достаточно неожиданное для инвесторов решение Организации стран-экспортеров нефти OPEC резко снизить нефтедобычу на 520 тыс. баррелей в день оказало некоторую поддержку европейским валютам, так как цены на нефть сразу возросли. Курс евро/доллар на этом фоне поднялся с уровня 1.4091 до 1.4178, британский фунт достиг значения 1.7676.
Но, этот рост европейских валют носил временный характер. Давление на курсы европейских валют оказали разочаровывающие данные по Еврозоне. Опасения относительно рецессии и пересмотренные с понижением прогнозы относительно экономического роста Еврозоны (новый прогноз ЕС предположил, что экономический рост в Еврозоне в 2008 году сократится с 1.7% до 1.3%) побудило инвесторов покупать американские доллары.
После публикации разочаровывающего отчета о прибыли американского банка Lehman Brothers за III квартал доллар США не утратил своих позиций, так как участники рынка пришли к выводу, что этот отчет имеет значение не только для американских рынков. Помимо прочего, инвесторы получили заверения главы Lehman Brothers в том, что банк уже принял меры для решения проблем с капиталом, а американские акции не упали ниже уровня закрытия предыдущего дня, что также благоприятно сказалось на самом курсе американского доллара.
Пара новозеландский доллар/доллар США резко упала после того, как Резервный банк Новой Зеландии объявил о своем решении понизить ключевую процентную ставку на 50 базисных пунктов до 7.5%. Курс новозеландский доллар/доллар США опустился к минимуму 0.6524.

Прогноз на следующую неделю
Окончание текущей торговой недели обещает быть весьма насыщенной публикациями экономической статистики из США. Так, к примеру, на четверг намечен релиз данных относительно сальдо баланса внешней торговли и числа первичных заявок на получение пособия по безработице. А в пятницу инвесторы будут следить за выходом индикатора уверенности от ун-та Мичигана и индексом цен производителей. В целом, если фактические значения совпадут с прогнозами, то можно ожидать дальнейшего укрепления американского доллара по отношению ко всем своим конкурентам. Однако помешать доллару вырасти могут цены на нефть, если выяснится, что страны ОПЕК действительно намерены резко сократить добычу, что может повлечь за собой новый виток роста цен.
Что касается предстоящей недели, то она также будет интересна, в первую очередь, новостями из-за океана. Безусловно, главной новостью, ожидаемой всеми участниками рынка, будет решение FOMC по процентным ставкам. По предварительным прогнозам, ключевая ставка в США должна остаться без изменений на уровне 2,00%. И, скорее всего, так и будет, так как в последнее время слухи относительно повышения ставок заметно поутихли.
Наряду с этим весьма интересными выглядят следующие данные по США: чистый объем покупок американских ценных бумаг иностранным инвесторами, производственный индекс Empire Manufacturing, изменение объема производства, производственный индекс ФРС - Филадельфии, объем закладок новых фундаментов, индекс потребительских цен, а также сальдо расчетного счета платежного баланса.
По Европе намечается публикация сальдо баланса внешней торговли, индекса потребительских цен, а также индекса института ZEW (настроения в деловой среде). Туманный Альбион обещает порадовать участников рынка релизом таких данных, как изменение объема розничных продаж, индекс розничных цен и изменение объема агрегата М4 денежной массы.
Как обычно, не стоит упускать из виду выступления главных финансистов Европы и Америки. В частности, на этой неделе запланировано выступление главы ЕЦБ господина Бернанке во Франкфурте.
Цены на нефть, снижавшиеся в течение всей этой недели, могут начать обратное движение в свете заявлений ОПЕК относительно сокращения темпов добычи сырой нефти. Поэтому, как мы видим, предстоящая неделя обещает быть весьма насыщенной и интересной для участников рынка. Что касается ценовых диапазонов, то, скорее всего, пара евро/доллар будет двигаться в канале 1,3750-1,4250, пара фунт/доллар – 1,7300-1,7900.

Аналитический отдел Forex Club _www.fxclub.org <http://www.fxclub.org/>_

[UMIS.]

Обзор валютного рынка FOREX за 12.09.08

Динамика
Курс евро/йена вырос сегодня почти на 400 пунктов и достиг отметки 153.42. Курс фунт/йена поднялся более чем на 600 пунктов до уровня 193.70. После затяжного падения этих курсов инвесторы в преддверии выходных дней закрывали короткие позиции по евро и фунту.

Рост кросс-курсов оказал поддержку курсам евро/доллар и фунт/доллар. Курс евро/доллар достиг отметки 1.4220, что на 340 пунктов выше минимума предыдущих суток. Курс фунт/доллар вырос на 400 пунктов до уровня 1.7957.
Причины
Некоторые аналитики полагают, что поддержку курсу фунта оказало заявление члена Управляющего Совета Банка Англии Такера.

Такер заявил, что вероятность роста инфляции в Великобритании остается высокой. Подобное высказывание свидетельствует о том, что Банк Англии, вероятно, не будет спешить с понижением уровня основных процентных ставок.

Предварительное значение индекса настроений потребителей Мичиганского университета (Michigan sentiment index) в США за сентябрь составило 73.1 (прогноз был 64.2, предыдущее значение 63.0). Индекс производственных запасов и товаров на складах (Business inventories) в США за июль составил +1.1% (прогноз был +0.5%, предыдущее значение пересмотрено с +0.7% до +0.8%).
Чего ожидать

В понедельник, 15 сентября, ожидается выход следующих данных:
в 08:00 GMT - окончательное значение индекса потребительских цен (CPI) в Италии за август (предварительное значение +0.1% за месяц, +4.0% за год);
в 08:00 GMT - окончательное значение гармонизированного индекса потребительских цен (HICP) в Италии за август (предварительное значение +4.2% за год);
в 09:00 GMT - предварительное значение индекса стоимости рабочей силы (Labour cost index) в Европе(15) за второй квартал (предыдущее значение +3.3% за год);
в 12:30 GMT - индекс деловой активности Федерального резервного банка в Нью-Йорке (NY Fed Empire State manufacturing index) в США за сентябрь (прогноз 3.0, предыдущее значение 2.;
в 13:15 GMT - индекс промышленного производства (Industrial production) в США за август (прогноз -0.3%, предыдущее значение +0.2%);
в 13:15 GMT - емкость использования потенциала экономики (Capacity utilization) в США за август (прогноз 79.6, предыдущее значение 79.9).

Понедельник будет в Японии выходным днем, финансовые рынки в стране будут закрыты.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 15 сентября

Очередную неделю американская валюта начала с падения против своих конкурентов. Значительные гэпы на графиках, сформированные на открытии торгов, плавно перешли в новое падение доллара США. Давление на американскую валюту оказывалось со стороны сообщения американского инвестиционного банка Lehman Brothers Holdings Inc. о своем намерении подать заявление о банкротстве, что снова  указало на проблемы в банковском секторе США. Но, не сумев закрепится выше отметок 1.4450 и 1.81, и единая европейская валюта и британский фунт устремились в противоположную сторону. В парах с обеими вышеозначенными валютами, доллар без особых усилий вернул все утраченные на открытии позиции, а также значительно укрепился против европейских конкурентов. Еще до полудня по Гринвичу пара евро/доллар упала с максимума дня 1.4480 до 1.4083, а фунт/доллар снизился к отметке 1.78. Укреплению доллара служили сообщения о мерах по вливанию ликвидности рядом центральных банков, в чьё число вошли ФРС, Центральный Банк Англии, Европейский Центральный Банк, и другие. Дополнительный стимул к росту доллар получал на продолжающемся снижении цен на нефть, которые в ходе торгов в понедельник снизились до $92 за баррель. В это же время экономические данные по США были полностью проигнорированы рынком. Производственный индекс Empire Manufacturing упал до отметки -7.4, вместо ожидаемого снижения до 1, а объем промышленного производства снизился на 1.1% вместо 0.3%. Однако релиз данных никаким образом не отразился на курсах валютных пар. Стоит упомянуть и японскую иену, которая на протяжении всего дня уверенно укреплялась против западных «коллег». Участники рынка закрывали короткие позиции по иене на фоне резкого уменьшения склонности к риску из-за нестабильности в финансовом секторе США и из-за падения на фондовых рынках. Таким образом, к концу дня доллар/иена упала до 104.60, пара евро/иена и фунт/иена снизились до 149 и 188 иен соответственно.

Прогноз на вторник 16 сентября
Банкротство  Lehman Brothers и поглощение другого инвестиционного банка Merrill Lynch, накануне привели к обвалу фондовых индексов США и как следствие к падению не только доллара, но и большинства европейских валют против японской иены. Чтобы хоть как-то стабилизировать американскую финансовую систему, вполне вероятен вариант снижения основной процентной ставки на заседании ФРС США, сегодня во второй половине дня. Именно поэтому все остальные данные, намеченные на 16 сентября будут иметь лишь второстепенное влияние на изменение котировок валютных пар. Однако ряд публикаций все же стоит отметить, а именно: индекс германского института ZEW, который согласно прогнозам должен несколько укрепиться, индексы потребительских цен Еврозоны и США, а также чистый объем покупок американских ценных бумаг иностранными инвесторами. Предполагаемый диапазон движения пары евро/доллар во вторник 1.41-1.44, доллар/иена 103-105.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 17 сентября

Ощутимое давление оказывалось на американскую валюту в ходе торговой сессии в среду. Если в первую половину дня падение доллара было не столь значительным, то вечером валюта США не смогла сдержать натиск и рухнула. Укрепление конкурентов доллара проходило на фоне потрясений в финансовом секторе США. Однако наибольшую поддержку от этого события получила японская иена, которую участники рынка использовали как валюту «убежище». Поэтому еще до полудня по Гринвичу иена выросла против доллара до 105.20, а против единой валюты до 149.50. Стоит также отметить кратковременное падение иены после публикации решения Банка Японии оставить основную процентную ставку на уровне 0.5%. Сразу после этого иена потеряла порядка 1.5%, однако быстро восстановилась.
Начало торгов в Нью-Йорке проходило по уже знакомому сценарию. Экономические данные, опубликованные в начале американской сессии, были практически проигнорированы участниками рынка. Дефицит текущего счета платежного баланса США во II квартале увеличился до 183,1 миллиарда долларов, вместо запланированного роста до 180 миллиардов. Жилищное строительство в США в августе вновь снизилось до 895 тысяч, тем самым достигнув самого низкого уровня за последние годы. Тем не менее, наибольшее давление на доллар исходило со стороны обвала на фондовом рынке США, а также резком росте цен на нефть. Индекс Dow Jones Industrial Average упал на 375 пунктов по сравнению с уровнем закрытия предыдущего дня, а нефть выросла до 94 долларов за баррель. Это привело к падению доллара до 1.4350 против единой европейской валюты, до 1.82 и 104.50 против фунта и иены соответственно.

Прогноз на четверг, 18 сентября
Несмотря на разнообразие намеченных на четверг экономических данных, основное внимание участников рынка, как и за последние несколько дней, будет уделено происходящим на мировых фондовых площадках событиям. И, в первую очередь, от этого выиграет японская иена, так как именно ее в данное время используют как валюту «убежище». Уже сейчас иена примеряется к уровню 103 иены за доллар. Доллару в это же время может помочь снижение котировок нефти, а также укрепление американских фондовых индексов. В четверг движение пары евро/доллар, вероятнее всего, будет проходить в рамках канала 1.44-1.4260, фунт/доллар постарается вернуться к фигуре 1.80.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 15 по 19 сентября

В ходе разносторонних движений текущей торговой недели американская валюта, несмотря на все свои попытки укрепиться, все же ослабела против своих конкурентов.  Начало недели было ознаменовано резким ростом противников доллара США на  сообщениях американского инвестиционного банка Lehman Brothers Holdings Inc. о своем намерении подать заявление о банкротстве, что вновь  указало на проблемы в банковском секторе США. Однако предпринятые меры по вливанию ликвидности рядом центральных банков, в чьё число вошли ФРС, ЦБ Англии и Европейский Центральный Банк, способствовало коррекции доллара США.
Дополнительный стимул к восстановлению своих позиций доллар получал на продолжающемся снижении цен на нефть, которые в ходе торгов в понедельник снизились до $92 за баррель, а также на публикации решения заседания ФРС США относительно изменения процентной ставки. Федеральный Резерв оставил основную процентную ставку на уровне 2%, хотя ряд аналитиков склонялись к возможность уменьшения ставки. Тем не менее, главные направления валютных пар строились исходя из ситуации на фондовом рынке. И в этом плане поддержку доллару получать было неоткуда.
С самого начала недели американские фондовые индексы практически безостановочно снижались, тем самым оказывая на доллар сильнейшее давление. Еще одним точным индикатором движений доллара в последние месяцы были цены на нефть. В среду котировки нефти вновь выросли, вновь превысив 95 долларов за баррель, что, без сомнений, внесло свой вклад в очередной раунд ослабления доллара. Опубликованные же в течении недели данные, оставались незамеченными для участников рынка. Даже самые важные новости, такие как объем промышленного производства, число закладок новых фундаментов в США, индексы института ZEW, а также индексы потребительских цен, как  европейских стран, так и Соединенных Штатов, были проигнорированы  и не имели влияния  на движения валютных пар. Таким образом, к окончанию недели американская валюта упала против евро до 1.4400, против уровня закрытия предыдущей недели 1.4224, фунт поднялся к уровню 1.8250, а пара USD/JPY, сходив на минимум недели 103.53, вновь откатилась к 105.00.

Прогноз на следующую неделю
Окончание текущей торговой недели, а именно предпоследний ее день, обещает быть весьма насыщенным различного рода экономической статистикой из разных стран. Наиболее важным является публикация решения Центрального Банка Швейцарии по основной процентной ставке. По предварительным данным она должна остаться без изменений на уровне 2,75%. Весьма интересные новости ожидаются с Туманного Альбиона, где к публикации планируются данные относительно изменения объема розничной торговли, а также изменения объема денежного агрегата M4. Из американских новостей особо стоит выделить две - число первичных заявок на получение пособия по безработице и производственный индекс ФРС-Филадельфии. Оба показателя обещают продемонстрировать некоторую положительную динамику по сравнению с предыдущим отчетным периодом, что может сыграть на руку американской валюте в борьбе с ее основными конкурентами.
Предстоящая неделя, в отличие от прошедшей, не будет столь насыщенной разного рода экономической статистикой, хотя, конечно, без нее не обойдется. Однако она может стать весьма интересной в связи с запланированными на неделе выступлениями главных финансистов Евросоюза и Соединенных Штатов, а именно главы Европейского Центрально Банка господина Трише, министра финансов США господина Полсона, а также главы Федеральной Резервной Системы США господина Бернанке. У всех у них запланированы выступления на предстоящей неделе, а в свете сложившейся сложной ситуации на фондовых и сырьевых рынках, их заявления, или же, наоборот, их отсутствие, может оказать серьезное влиение на движения валютных пар. Помимо этого, стоит внимательно следить за событиями, происходящими на фондовых биржах США, Европы и Азии, так как, как уже было сказано выше, на данный момент сложилась сложная ситуация, напоминающая приближение глобального кризиса.   
Сырьевые рынки также не стоит оставлять без внимания, так как именно они зачастую оказывают сильнейшее влияние на рынок валют.
Из экономических новостей участникам рынка следует следить за выходом следующих данных: по США это – новости относительно состояния дел в жилищном секторе, производственный индекс ФРС-Ричмонда, изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования, изменение объема ВВП, а также индикатор уверенности от университета Мичигана. В Европе на следующей неделе будут опубликованы данные по производственному индексу PMI в ряде стран, изменению объема новых заказов в промышленности, индексу потребительских цен, а также  сальдо расчетного счета платежного баланса и изменение агрегата М3 денежной массы Еврозоны. В Германии ожидается релиз индекса импортных цен и индикатора условий деловой среды от IFO.
Что касается ценовых диапазонов, то, скорее всего, на следующей неделе пара евро/доллар будет двигаться в канале 1,4000-1,4600, пара фунт/доллар – 1,7700-1,84.
Аналитический отдел Forex Club www.fxclub.org

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 18 сентября

Несмотря на попытки конкурентов доллара укрепиться в четверг, валюта США с честью вышла из этого поединка и закрылась против большинства валют на уровнях открытия сессии. Значительное давление на доллар в первой половине дня оказывали сообщения представителя ЕЦБ Юргена Штарка, который, несмотря на ситуацию с ликвидностью, вновь заговорил о том, что нельзя допускать вторичных эффектов инфляции. Вместе с этим, снижению доллара способствовало также объявление международных центральных банков о скоординированных действиях по вливанию ликвидности на финансовые рынки. Данное событие позволило вырасти высокодоходным валютам, а также валютам убежищам, в то время как доллар США и японская иена значительно снизились. Единая валюта выросла до уровня 1.4540 против доллара и 151.50 в паре с иеной, пара фунт/доллар укрепилась до уровня 1.8270. Фунт также получал поддержку на данных по розничным продажам в августе, которые неожиданно выросли на 1.2%, вместо падения на 0.5% согласно прогнозам.
Тем не менее, вторая половина дня, как это часто бывает, позволила доллару полностью нивелировать утреннее падение. Главной причиной роста доллара в ходе торгов в Нью-Йорке, стал резкий рост фондовых индексов США, что в свою очередь явилось следствием обсуждения министра финансов США Генри Полсона с представителями Конгресса возможность создания корпорации, которая могла бы взять на себя задолженности проблемных финансовых институтов. Как сообщается, данная структура может быть похожа на Resolution Trust Corporation. Эта корпорация использовалась для ликвидации активов после кризиса в ссудо-сберегательной отрасли США в 1980-х и 1990-х годах. Укрепление фондового индекса Dow Jones Industrial Average на 400 пунктов, привело к росту доллара против евро до уровня 1.4345, фунт снизился до 1.8180, а иена упала до уровня 105.40 иен за доллар.

Прогноз на пятницу 19 сентября

Практически полное отсутствие новой экономической информации в пятницу, вновь позволит мировому валютному рынку полностью зависеть от изменения ситуации на фондовых площадках. Таким образом, в случае отсутствия поступления какой-либо  важной информации, новый виток роста фондовых индексов, снова приведет к укреплению доллара США, однако не стоит ожидать к окончанию недели значительных движений основных валютных пар. Предполагаемый диапазон движения пары евро/доллар остается прежним – 1.42-1.44, доллар/иена вероятнее всего будет торговаться в пределах уровней 105-106.50.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 22 сентября

Несмотря на то, что после выходных основные валютные пары открылись практически без разрывов (исключение составила лишь доллар/иена), весь первый рабочий день новой недели американская валюта находилась под давлением.
Так, евро смог за день подняться в цене почти на 3 цента (открылась пара EUR/USD чуть ниже 1.4500, закрылась же около 1.4800, а максимум дня составил 1.4865). То же можно сказать и о британском фунте. Пары же доллар/иена и доллар франк упали почти на 200 и 300 пунктов соответственно.
Причиной всеобщего избавления от американской валюты стала неуверенность в том, что правительство США сможет справиться с трудностями, с которыми ему грозит столкнуться в противостоянии с кредитным кризисом. По плану, потратить предстоит около 700 млрд. долл.
Ситуация на других рынках также складывалась не в пользу USD: цена фьючерсов на нефть смогла подняться, причем такого рывка вверх в течение одного дня еще зафиксировано не было. Котировки же американских фондовых индексов в течение суток снижались, а новостной фон был крайне бедным (данных по США не публиковалось вовсе).

Прогноз на вторник, 23 сентября

В отличие от первого торгового дня недели, вторник будет более богат на публикации фундаментальных данных. Помимо индексов PMI по странам Европы, которые, с учетом сложившихся настроений, могут подтолкнуть европейских конкурентов доллара еще выше в случае, если показатели окажутся лучше прогнозных, состоится релиз целого пакета новостей по США.
Так, оказать влияние на ход торгов, возможно, смогут индекс цен на жилье в Штатах, а также производственный индекс ФРС-Ричмонда. Однако наиболее интересным событием для инвесторов будет выступление министра финансов США Полсона и главы ФРС Бернанке, посвященное финансовому кризису. Если чиновникам удастся успокоить инвесторов, USD может откатиться от минимумов.
Что касается цифровых значений, которые могут быть актуальными на ближайший период, то тут можно отметить, что фунт/доллар перешел торговаться в диапазон 1.8500-1.9000, а евро/доллар – в 1.4600-1.5100.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 23сентября

В течение второго рабочего дня недели, в отличие от первого, американской валюте удалось укрепить свои позиции против евро. С самого начала суток доллар постепенно укреплялся, открывшись в районе 1.4800 в паре с евро и завершив день ниже 1.4700. Тем не менее, покрыть потери понедельника валюте не удалось. Что касается других основных валютных пар, то курсы фунта и иены колебались в достаточно узких каналах шириной порядка 100 пунктов, а швейцарский франк, как и евро, слабел в отношении USD.
В основном интерес был к USD. Он вызван тем, что рынки ожидали выступления главы ФРС США Бернанке и министра финансов Полсона перед Сенатом по поводу плана по выходу из кредитного кризиса. Общая сумма, которую планируется потратить (на что требуется одобрение Сената), составляет порядка 700 млрд. долларов – самая большая в истории Америки. По мнению чиновников, если не предпринять действий сейчас, угроза нависнет над стабильностью финансовых рынков и экономики страны в целом. Тем не менее, пока одобрения Сената не получено.
Новости из Европы по индексам PMI ряда стран оказались хуже прогнозов, поэтому не смогли поддержать конкурентов доллара в течение дня, хотя и особого энтузиазма к продаже евровалют не вызвали. Что касается цен на энергоносители, корреляция с которыми у курса евродоллара в последнее время выросла выше 90%,  то котировки нефти во вторник также откатывались после впечатляющего скачка, сделанного накануне.

Прогноз на среду, 24 сентября

В среду откат по доллару может продолжиться, поскольку наиболее интересными новостями, подлежащими публикации в течение дня, будут индексы немецкого исследовательского института Ifo. Согласно прогнозам, показатели обещают продемонстрировать негативную динамику. Из данных по Штатам важными будут показатели продаж жилья на вторичном рынке.
Соответственно, в случае, если данные по Европе выйдут неожиданно благоприятные и им удастся переломить «продолларовые» настроения на рынке, евро может снова попробовать вырасти выше 1.4800. Если же этого не произойдет, для продолжения роста в сторону 1.4600 американской валюте необходимо будет получить фундаментальную поддержку от новостей: т.е., если данные по жилищному сектору окажутся чуть лучше ожиданий или хотя бы не очень сильно разочаруют инвесторов.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 22 по 26 сентября

Несмотря на то, что после выходных основные валютные пары открылись практически без разрывов (исключение составила лишь доллар/иена), весь первый рабочий день новой недели американская валюта находилась под давлением.
Так, евро смог за день подняться в цене почти на 3 цента (открылась пара EUR/USD чуть ниже 1.4500, закрылась же около 1.4800, а максимум дня составил 1.4865). То же можно сказать и о британском фунте. Пары же доллар/иена и доллар франк упали почти на 200 и 300 пунктов соответственно (до минимумов недели 105.14 и 1.0692).
Причиной всеобщего избавления от американской валюты стала неуверенность участников рынка в том, что правительство США сможет справиться с трудностями, с которыми ему грозит столкнуться в противостоянии с кредитным кризисом.
Ситуация на других рынках также складывалась не в пользу USD: цена фьючерсов на нефть смогла подняться, причем такого серьезного рывка вверх в течение одного рабочего дня еще не было с момента начала котирования инструмента на американских площадках. Котировки же американских фондовых индексов в течение суток снижались, а новостной фон был крайне бедным (данных по США не публиковалось вовсе).
Тем не менее, слабость доллара не была долгой, и уже на следующий рабочий день начался откат USD от достигнутых минимумов. При этом заметной реакции рынка на публикацию значимых фундаментальных данных не наблюдалось, хотя показатели – как индексы немецкого исследовательского института Ifo, так и цифры по американскому рынку жилья на вторичном рынке оказались хуже прогнозов.
В основном интерес к USD был вызван презентацией плана по выходу из кредитного кризиса главы ФРС США Бернанке и министра финансов Полсона перед Сенатом. Общая сумма, которую планируется потратить (на что требуется одобрение законотворцев), составляет порядка 700 млрд. долларов – самая большая в истории Америки. По мнению чиновников, если не предпринять действий сейчас, угроза нависнет над стабильностью финансовых рынков и экономики страны в целом. Тем не менее, обсуждения еще не завершены.
Кроме того, цены на энергоносители после впечатляющего скачка в понедельник, постепенно падали, что также оказывало поддержку USD.
Таким образом, к концу недели пара евро/доллар все-таки ушла к отметке 1.4600, фунт/доллар – к 1.8450, доллар/франк вырос выше 1.0900, а доллар/иена – выше 106.00.

Прогноз на следующую неделю
Последние дни текущей торговой недели обещают быть весьма интересными с точки зрения публикации важной экономической статистики. В Штатах намечен релиз данных относительно изменения объема ВВП за квартал, индикатор уверенности потребителей от университета Мичигана, изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования, а также объем продаж жилья на первичном рынке. Все показатели, за исключением ВВП, обещают показать некоторую отрицательную динамику, что может оказать дополнительное давление на американскую валюту. Что касается Европы, то здесь ожидается публикация данных по изменению агрегата М3 денежной массы.
Прошедшая неделя показала, что мировая экономика, и в особенности ее американская часть, находится в состоянии кризиса. Для его преодоления центральные банки Европы, Америки и Японии решили действовать сообща с целью достижения максимального контроля над сложившейся ситуацией. Возможно, предстоящая неделя сможет внести некоторую ясность и определить дальнейшие шаги по выходу из кризиса.
С точки зрения важной экономической информации будущая неделя, в первую очередь, будет интересна новостями из Соединенных Штатов. Наиболее ожидаемыми, как обычно, обещают стать данные относительно изменения числа занятых в несельскохозяйственном секторе США. По предварительным прогнозам данный показатель обещает продемонстрировать отрицательную динамику – число занятых в несельскохозяйственном секторе сократилось на 90 тысяч человек, в то время как в предыдущем отчетном периоде сокращение составило 84 тысячи. Помимо этого, среди американских новостей стоит, безусловно, выделить релиз индекса Chicago PMI, производственного индекса ISM, данные относительно изменения объема промышленных заказов, а также основной индекс потребительских расходов (PCE Core).   
По значимости экономических новостей Европа практически не будет уступать Соединенным Штатам Америки на следующей неделе. В первую очередь, стоит обратить внимание на публикацию решения ЕЦБ по процентным ставкам. Текущий уровень основной ставки составляет 4,25%, и, по предварительным данным, его собираются оставить без изменений. Наряду с этим, на следующей неделе будут опубликованы данные по безработице в ведущих странах Европы, производственный индекс PMI, а также индекс цен производителей и изменение объема розничных продаж.
По Великобритании будут опубликованы следующие новости: изменение агрегата М4 денежной массы, изменение объема ВВП и сальдо текущего счета платежного баланса.
Также стоит обратить внимание на релиз японских индексов Tankan. 
Что касается ценовых диапазонов, то, скорее всего, на следующей неделе пара евро/доллар будет двигаться в канале 1,4450-1,4950, пара фунт/доллар – 1,8250-1,8850.
Аналитический отдел Forex Club www.fxclub.org

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 25 сентября

В четверг американская валюта продолжила свое укрепление.
Основной рывок доллара пришелся на активную торговлю в США, причем произошел он после публикации фундаментальных данных по экономике страны. Так, практически все показатели (число впервые зарегистрированных безработных на прошедшей неделе, данные по заказам на товары долгосрочного пользования и цифры по продажам жилья на первичном рынке) оказались хуже прогнозов. Тем не менее, после релиза данных по рынку жилья, доллар несколько укрепился против евро и упал ниже уровня 1.8500 против фунта. В дальнейшем исполнение большого объема приказов на продажу, выставленных под указанной отметкой, привело к более масштабному снижению GBP: минимум суток составил 1.8304 (хотя, стоит отметить, что к закрытию суток пара откатилась почти на 100 пунктов вверх).
Самая низкая котировка евро за день при этом составила 1.4562. Поддержку USD во  время работы торговых площадок в Америке оказывали также и сообщения о том, что обсуждения плана Бернанке и Полсона по выходу из кризиса уже подходит к концу, и Сенат склоняется к тому, чтобы одобрить его.

Прогноз на пятницу, 26 сентября
Итак, еще один день обсуждения плана администрации Буша по выходу из финансового кризиса оказался за американской валютой. Тот факт, что план, скорее всего, примут, пока играет на руку доллару, однако множество сомнений по поводу эффективности предлагаемой программы сдерживает рост USD. Пара евро/доллар пока все еще не смогла пройти уровень 1.4600 вниз, но ее рост в пятницу будет ограничен 1.4700. Фунт же упал больше ожиданий и теперь в качестве следующей поддержки имеет уровень 1.8300. Из новостей, выход которых запланирован на пятницу, внимание стоит обратить на ВВП и индикатор уверенности потребителей от университета Мичигана.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 29 сентября
 
На азиатских торгах в понедельник американская валюта резко выросла против своих основных конкурентов на фоне ожидания  скорого одобрения законодательной властью США плана правительства по стабилизации ситуации в финансовой системе страны.
Кроме того, негативное влияние на курс евро и фунта оказали сообщения о проблемах европейского банка Fortis и британского Bradford & Bingley. Как сообщается, оба этих банка будут национализированы.
Падение же котировок на европейских фондовых рынках привело к усилению нежелания инвесторов рисковать. Вследствие чего японской иене удалось достаточно сильно укрепить свои позиции против других валют.
Под давлением кросс-курсов евро/иена и фунт/иена курс евро/доллар упал до отметки 1.4302, а курс фунт/доллар упал  до уровня 1.7958.
Однако на торгах в Америке палата представителей Конгресса США после четырех часов жарких дебатов отвергла законопроект, предусматривающий реализацию экстренных мер с целью урегулирования острейшего финансового кризиса в стране. Это решение  привело к достаточно сильному падению американских фондовых индексов, а также негативно сказалась и на самой  национальной валюте. Курс евро/доллар практически взлетел до уровня 1.4524, а фунт/доллар вырос до уровня 1.8181.
Вместе с тем, падение доллара на фоне решения Конгресса не смогло полностью нивелировать рост американской валюты, который наблюдался до начала нью-йоркской сессии, так как инвесторы посчитали, что банковский сектор Европы тоже может столкнуться с подобными проблемами, что, в свою очередь, может сделать евро еще менее привлекательным, чем доллар.
Помимо прочего, резкое падение цен на нефть также оказало поддержку американской валюте: цены на сырую нефть упали до минимума 95 долларов за баррель
В тоже время инвесторы продолжили продавать валюты  с более высокими процентными ставками отдавая предпочтение японской иене. Так, пара доллар/иена достигла 104 фигуры, евро/иена упала ниже 150, фунт/иена опустилась ниже 188.

Прогноз на вторник, 30 сентября

Во вторник интерес для инвесторов составят следующие данные: индекс Chicago PMI,  отчеты по рынку жилья и настроениям потребителей США.
Внимание участников рынка также будет сосредоточено на том, не примут ли американские конгрессмены новое решение относительно плана спасения финансовой системы в стране.
Предполагаемый диапазон торгов на вторник по паре евро/доллар 1.4300 – 1.4500, по фунт/доллару - 1.7900 – 1.8200.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 30 сентября

На торгах во вторник на мировом валютном рынке объемы торговых операций были относительно невысоки,  в результате чего укрепление американского доллара  получило дальнейшее развитие.
Из-за  возобновившихся опасений инвесторов относительно того, что американский ипотечный кризис может перекинуться и на европейскую банковскую систему курс евро/доллара упал до уровня 1.4008, минимального с 12 сентября, продемонстрировав при этом сильнейшее дневное падение за все время существования  единой европейской валюты. Британец же вслед за евро упал до отметки 1.7758.
Кроме того, давление на курсы европейских валют оказали спекуляции по поводу того, что из-за возможных проблем у некоторых европейских банков ЕЦБ уже в этот четверг может понизить  уровень основных процентных ставок в Еврозоне.
Поддержку американской валюте, в свою очередь, оказали экономические данные по США, которые вышли лучше прогнозных значений, а также ожидания того, что конгрессмены и правительство США все-таки смогут договориться по поводу антикризисного плана.
Индекс Chicago PMI  в США за сентябрь составил 56.7, предыдущее значение 57.9.
Индикатор потребительской уверенности в США за сентябрь 59.8, предыдущее значение 56.9.
Обвал биржевых показателей на фондовой бирже Нью-Йорка во вторник сменился ростом. Индекс Dow Jones - ведущий показатель деловой активности в США - повысился до отметки 10850.66 пункта, а вслед за Dow Jones пошли вверх и другие фондовые показатели, что заметно повысило  желание инвесторов рисковать и способствовало  покупкам валют с более высокими процентными ставками против японской иены. Курс доллар/иена вырос почти на 300 пунктов до 106.48

Прогноз на среду, 1 октября

Сейчас все внимание инвесторов сосредоточено на процессе принятия законодательными органами США программы, которая будет направлена на поддержку финансовой системы в стране. Однако помимо этого, для участников рынка в среду интерес также составят данные по изменению числа занятых от ADP, производственному индексу ISM, а также данные по энергозапасам в США. Предполагаемый диапазон торгов на среду по паре евро/доллар 1.39 — 1.42, по фунт/доллару 1.76 — 1.79.

[Forex-Club]

Аналитический обзор рынка Forex за 1 октября

На торгах в среду после небольшой коррекции на азиатской сессии американский доллар продолжил укрепление против своих основных конкурентов.
Поддержку курсу доллара, прежде всего, оказали ожидания того, что конгрессмены и правительство США все-таки смогут прийти к общему консенсусу по поводу антикризисного плана спасения финансового рынка, а также разочаровывающие данные по Еврозоне, которые  все больше указывают на слабеющую европейскую экономику. Как отмечают аналитики, экономика Еврозоны может столкнуться еще с большими трудностями, чем экономика США. Уровень безработицы в Еврозоне в августе вырос на 7.5% с 7.4%.
Кроме того, положительное влияние на курс американской валюты оказали падение цен на нефть и публикация неожиданно более благоприятных данных по занятости в частном секторе от ADP (-8 тыс., тогда как прогноз был -50 тыс.).
В результате курс евро/доллар упал ниже отметки 1.40 до внутридневного минимума 1.3975, британский фунт снизился против доллара США до уровня 1.7633, в то время как, недостаток склонности к риску в преддверии голосования в Сенате позволил японской иене укрепить свои позиции и достигнуть уровня 105.31.
После публикации  производственного индекса ISM за сентябрь, значение которого оказалось слабым и составило 43.5. Доллар США утратил часть завоеванных позиций, но все равно продолжил торговаться с повышением по сравнению с предыдущим днем.

Прогноз на четверг, 2 октября

В четверг основное внимание инвесторов будет сосредоточено на заседании Европейского центрального банка и последующей пресс-конференции президента ЕЦБ Жан-Клода Трише.
Как полагают эксперты, ЕЦБ, вероятно, оставит ключевую процентную ставку без изменений, а речь президента ЕЦБ Жан-Клода Трише прежде всего будет изучаться на предмет сигналов о возможности снижения ключевой процентной ставки в краткосрочной перспективе.
Предполагаемый диапазон торгов на четверг по паре евро/доллар 1.39 — 1.42, по фунт/доллару 1.76 — 1.79.