Тема: Обзор товарно-сырьевых рынков от ГК Admiral-UMIS

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото снизилось с исторических максимумов на торгах во вторник

Прокатившаяся волна фиксации прибыли вернула цены на металл ниже отметки 1600.00 долларов за унцию. 
 
Настроения инвесторов и их склонность к риску несколько выросла во вторник, в результате чего спрос на активы-убежища ослаб, и участники рынка предпочли зафиксировать часть прибыли, полученной при росте золота выше отметки 1600.00 долларов за унцию. Улучшению настроений способствовали появившееся сообщения о том, что власти ЕС готовят новый план помощи Греции, который и будет одобрен в ходе экстренного саммита ЕС в четверг. Также президент США Обама одобрил план по сокращению дефицита бюджета, предложенный группой сенаторов, повысив, таким образом, шансы на принятие соглашения по увеличению верхней границы госдолга США. Кроме того, данные по началу строительства в США неожиданно выросли до 5-месячного максимума, что также способствовало усилению оптимизма.
 
С технической точки зрения золото столкнулось с сопротивлением при росте выше отметки 1600.00, и на данный момент усилились риски формирования коррекции, которая будет способствовать снижению перекупленности, а ее целью может стать отметка 1550.00 или 50-дневная SMA, проходящая около 1530.00. Более существенное снижение пока выглядит маловероятным, и возобновление роста с попыткой закрепиться выше отметки 1600.00 и продолжить рост к отметке 1650.00 возможно из диапазона 1530.00-1550.00.
 

Рис. 1. Дневной график
 
Обзор предоставлен компанией Admiral Markets.
Аналитик Эдуард Коваленко.
При любом использовании материала, взятого с сайта компании Admiral Markets, и вторичной публикации на каких-либо других ресурсах, право на интеллектуальную собственность остаётся за ДЦ "Admiral Markets", ссылка на сайт компании обязательна.

Источник: Золото снизилось с исторических максимумов на торгах во вторник

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото вновь выросло к отметке 1600.00 долларов за унцию

Покупки с более низких уровней оказали металлу необходимую поддержку. У инвесторов пока нет каких-либо поводов отказываться от золота. Две основные темы, которые давали поддержку активам-убежищам в течение последнего времени – это угроза распространения кредитного кризиса в еврозоне, а также возможный технический дефолт в США остаются актуальными, и инвесторы по-прежнему ищут безопасности в наиболее надежном активе – золоте. При этом коррекция способствовала усилению покупок с более низких уровней, тогда как небольшое ослабление доллара США добавило привлекательности металлу. Однако в течение сегодняшнего дня ситуация может измениться. Уже поступили сообщения о том, что Германия и Франция договорились о стратегии оказания помощи Греции, которая будет предложена на саммите ЕС сегодня. Если она будет одобрена, и это не вызовет каких-либо новых опасений о распространении проблем, спрос на активы-убежища может резко снизиться, и золото рискует оказаться под давлением вследствие сокращения длинных позиций в металле.

С технической точки зрения район 1600.00-1610.00 остается ключевым при определении дальнейших перспектив золота. Уверенное преодоление указанного района и устойчивое закрепление выше отметки 1600.00 откроет дорогу росту в район 1650.00 или даже 1700.00. В противном случае можно ожидать усиления коррекции, ближайшими целями которой по-прежнему видятся отметка 1550.00 или 50-дневная SMA, проходящая около 1535.00.


Рис. 1. Дневной график

Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Золото вновь выросло к отметке 1600.00 долларов за унцию

[Адмирал Маркетс Россия]

Котировки золота не смогли удержаться выше отметки 1600.00 долларов за унцию

Прогресс в отношении долгов еврозоны и США оказал давление на металл. Лидеры стран еврозоны на саммите в четверг сделали важный шаг вперед в переговорах о плане, направленном на разрешение расширяющегося долгового кризиса ЕС. Они в общих чертах представили предложения по изменению фонда помощи еврозоны и предоставлению еще одного пакета финансирования для обремененной долгом Греции. В рамках этого предполагается продление срока погашения долга и снижение процентных ставок по кредитам для стран еврозоны, имеющих очень высокий уровень долга. Между тем, появились сообщения о том, что президент США Барак Обама и лидеры Конгресса были близки к достижению соглашения о повышении долгового лимита. И хотя Конгресс позднее заявил, что такое соглашение еще не достигнуто, эти сообщения снизили вероятность дефолта в США. В результате спрос на металл, как актив-убежище, заметно снизился, и золото не смогло вырасти к достигнутым ранее на этой неделе максимумам.

С технической точки зрения ситуация не изменилась, и  район 1600.00-1610.00 остается ключевым при определении дальнейших перспектив золота. Уверенное преодоление указанного района и устойчивое закрепление выше отметки 1600.00 откроет дорогу росту в район 1650.00 или даже 1700.00. В противном случае можно ожидать усиления коррекции, ближайшими целями которой по-прежнему видятся отметка 1550.00 или 50-дневная SMA, проходящая около 1535.00.


Рис. 1. Дневной график

Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Котировки золота не смогли удержаться выше отметки 1600.00 долларов за унцию

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото в пятницу закрылось выше отметки 1600.00 долларов за унцию

Спрос на металл оставался высоким вследствие действия прежних факторов.

После достижения европейскими лидерами соглашения в вопросе оказания Греции новой помощи и реформирования фонда помощи региона и связанного с этим улучшения настроений на рынках ситуация вновь немного ухудшилась из-за отсутствия деталей осуществления этого плана. Кроме того, негативный фон усилился после сообщения о том, что Fitch Ratings понизит рейтинг Греции до ограниченного дефолта, если состоится обмен облигаций, который является частью нового пакета помощи. В то же время, Конгресс и Белый дом, похоже, в скором времени не договорятся о плане повышения потолка долга или сокращения бюджетного дефицита. Потолок долга должен быть повышен до 2 августа, или США ждет дефолт. Все это сохраняет высокий спрос на золото как основной актив-убежище в период экономической и политической неопределенности.

С технической точки зрения ситуация изменилась сегодня с утра, когда золото уверенно преодолело район 1600.00-1610.00. Если ему удастся удержаться на достигнутых уровнях, можно ожидать дальнейшего роста в район 1650.00 или даже 1700.00. Однако в случае обратного падения ниже 1600.00 вероятно усиление нисходящих рисков, и ближайшей целью коррекции может стать район 15400.00-1550.00, куда вышла 50-дневная SMA. Дополнительным сигналом к началу снижения станет преодоление ближайшей поддержки в районе 1580.00.


Рис. 1. Дневной график


Рис. 2. 240-минутный график

Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Золото в пятницу закрылось выше отметки 1600.00 долларов за унцию

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото во вторник торговалось около исторических максимумов

На рынке доминировали опасения относительно переговоров по повышению долгового лимита США, что оказывало котировкам поддержку.

У законодателей США осталась неделя, чтобы повысить долговой лимит и предотвратить дефолт, но Белый дом и Республиканская партия не приблизились к достижению соглашения. В понедельник президент США Барак Обама предупредил, что если в ближайшем будущем не будет достигнуто соглашение, стране грозит дефолт по долгу и понижение кредитного рейтинга, что может иметь масштабные последствия для экономики США. Опасения относительно американского дефолта затмили все другие проблемы и обеспечили сильную поддержку активам-убежищам, в том числе и золоту. В то же время, после достижения новых рекордных максимумов рост золота замедлился, что является признаком неуверенности в устойчивости дальнейшего роста и возможного улучшения ситуации с американским долгом.

С технической точки зрения перспективы золота благоприятны, поскольку оно закрепилось выше отметки 1600.00, что увеличило вероятность дальнейшего роста в район 1650.00 или даже 1700.00. В то же время обратное падение ниже 1600.00 станет первым сигналом к развороту тренда, тогда как преодоление поддержки 1580.00 подтвердит развитие коррекции с целью в район 1540.00-1550.00, куда вышла 50-дневная SMA.


Рис. 1. Дневной график
Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Золото во вторник торговалось около исторических максимумов

[Адмирал Маркетс Россия]

Котировки золота снизились в среду

Однако металл смог удержаться выше отметки 1600.00 долларов за унцию.

На рынке наблюдалась некоторая фиксация прибыли, связанная с истечение срока опционных контрактов, а также с укреплением доллара США, рост которого был спровоцирован жесткими комментариями министра финансов Германии Шойбле о том, что европейский долговой кризис не был разрешен на прошлой неделе, несмотря на получение Грецией второго пакета помощи. Это заставило инвесторов на некоторое время отвлечься от проблемы госдолга США и сосредоточиться на проблемах еврозоны, спровоцировав таким образом укрепление доллара США против евро, а также других рискованных валют. Подобная динамика негативно отразилась на золоте, однако котировки удержались выше отметки 1600.00 долларов, поскольку неопределенность относительно повышения потолка госдолга США продолжает оказывать поддержку. Для многих инвесторов золото остается практически единственной альтернативой в случае дефолта по долгу США, так как оно менее уязвимо перед лицом потрясений на рынке, чем акции или облигации.

С технической точки зрения перспективы золота благоприятны, пока оно торгуется выше отметки 1600.00. Это подразумевает дальнейший рост в район 1650.00 или 1700.00. В то же время обратное падение ниже 1600.00 станет первым сигналом к развороту тренда, тогда как преодоление поддержки 1580.00 подтвердит развитие коррекции с целью в район 1550.00, куда постепенно подходит 50-дневная SMA.


Рис. 1. Дневной график
Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Котировки золота снизились в среду

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото в четверг оставалось под давлением

Однако металл по-прежнему торгуется выше отметки 1600.00 долларов за унцию.

После достижение на этой неделе нового исторического максимума в золоте наблюдается частичная фиксация прибыли. Некоторые инвесторы опасаются, что в случае достижения соглашения по расширению долгового лимита США не важно, какого рода оно будет, золото окажется под давлением, в связи чем превентивно закрывают позиции. Кроме того, участники рынка пока не видят причин наращивать позиции по золоту, когда оно торгуется выше отметки 1600.00 долларов. Вместе с этим, нет причин и для массового закрытия длинных позиций в металле, так как в центре внимания остается долговой кризис в США, и соглашение пока не достигнуто. Кроме всего прочего, небольшое давление на золото оказывает рост доллара США против евро. Единая валюта оказалась под давлением на фоне нового обострения долговых проблем еврозоны.

Между тем с технической точки зрения перспективы золота благоприятны, пока оно торгуется выше отметки 1600.00. Это подразумевает дальнейший рост в район 1650.00 или 1700.00. В то же время обратное падение ниже 1600.00 станет первым сигналом к развороту тренда, тогда как преодоление поддержки 1580.00 подтвердит развитие коррекции с целью в район 1550.00, куда постепенно подходит 50-дневная SMA.


Рис. 1. Дневной график
Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Золото в четверг оставалось под давлением

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото в пятницу закрылось на новом максимуме

Высокий спрос на активы-убежища в очередной раз подтолкнул котировки вверх. На рынках в пятницу царило разочарование, связанное, во-первых, с отсутствием прогресса в переговорах по расширению долгового лимита США, а, во-вторых, с крайне слабыми данными, поступившими из США по ВВП во II квартале, а также активности в промышленности. На этом фоне инвесторы активизировали покупки золота как защитного инструмента. Кроме того, слабые показатели экономики США подтолкнули доллар вниз против основных конкурентов, что послужило дополнительным стимулом для покупок металла. Тем не менее сегодня с утра торги по золоту начались со снижения котировок, поскольку на выходных Белый Дом и лидеры республиканцев достигли соглашения по увеличения долгового лимита, что позволит избежать дефолта США.

Между тем с технической точки зрения перспективы золота остаются благоприятными, пока оно торгуется выше отметки 1600.00. Это подразумевает дальнейший рост в район 1650.00 или 1700.00. В то же время обратное падение ниже 1600.00 станет первым сигналом к развороту тренда, тогда как преодоление поддержки 1580.00 подтвердит развитие коррекции с целью в район 1550.00, куда вышла 50-дневная SMA.


Рис. 1. Дневной график


Рис. 2. 240-минутный график

Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Золото в пятницу закрылось на новом максимуме

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото в понедельник торговалось весьма волатильно

В целом металлу удалось удержаться вблизи рекордных максимумов.

В начале дня котировки резко снизились после сообщений о достижении на выходных соглашения по предельному долгу США. Это снизило напряженность на рынках и подтолкнуло инвесторов закрывать длинные позиции по золоту, открытые на опасениях относительно возможного дефолта США. Однако позже котировки вновь пошли вверх на фоне слабых данных из мировой экономики, и в частности из американской экономики. Многие инвесторы по-прежнему покупают золото в качестве актива-убежища, поскольку считается, что оно лучше других активов сохраняет свою стоимость во времена экономических потрясений. В то же время другие активы-убежища также пользовались спросом, включая доллар США, который сумел немного восстановить доверие к себе после того, как США избежали дефолта. В результате он заметно укрепился против других валют, что ограничило дальнейший рост котировок золота, а ближе к концу дня спровоцировало их небольшое снижение.

С технической точки зрения ситуация не измелилась, и перспективы золота остаются благоприятными, пока оно торгуется выше отметки 1600.00. Это подразумевает дальнейший рост в район 1650.00 или 1700.00. В то же время первым сигналом к развороту тренда станет обратное падение котировок ниже отметки 1600.00, тогда как преодоление поддержки 1580.00 подтвердит развитие коррекции с целью в район 1550.00, куда вышла 50-дневная SMA.


Рис. 1. Дневной графикъ

Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Золото в понедельник торговалось весьма волатильно

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото во вторник достигло нового рекордного максимума

Опасения относительно замедления мирового экономического роста и долгового кризиса в Европе способствовали спросу на этот актив-убежище.

Во вторник власти США окончательно одобрили законопроект о повышении предельного уровня долга. Однако этого оказалось недостаточно, чтобы ослабить спрос на активы-убежища. Инвесторы все еще опасаются, что США могут потерять свой высокий кредитный рейтинг. Вместе с этим наблюдаются признаки замедления экономического роста практически во всех развитых странах. Вдобавок растут опасения относительно распространения долгового кризиса в еврозоне. Особое внимание приковано к Испании и Италии из-за роста доходности облигаций этих стран к самым высоким уровням с момента введения евро. В совокупности это подогревает спрос на золото, так как инвесторы стремятся защитить себя от экономической неопределенности и нестабильности на других рынках, вследствие чего цены на металл растут к новым максимумам четвертую неделю подряд.

С технической точки зрения ситуация не измелилась, и перспективы золота остаются благоприятными. При этом оно преодолело отметку 1650.00, и следующей целью является отметка 1700.00. В то же время металл сильно перекуплен, что при определенных условиях может спровоцировать резкую коррекцию в район 1600.00 или ниже к 50-дневной SMA, проходящей немного выше отметки 1550.00.


Рис. 1. Дневной график

Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Золото во вторник достигло нового рекордного максимума

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото в среду вновь обновило рекордный максимум

Спрос на золото остается высоким на фоне опасений относительно состояния мировой экономики.

Последние экономические данные Китая, Европы и США указывают на замедление экономического роста. Вместе с этим продолжает лихорадить рынки облигаций европейских стран, в частности, Италии и Испании, где доходности по 10-летним бумагам находятся на рекордных за много лет уровнях. Кроме того, США все еще может столкнуться с понижением кредитного рейтинга, несмотря на то, что во вторник был утвержден закон об увеличении лимита госдолга. Подобное сочетание множества рисков и неопределенность создают прочную базу для дальнейшего роста золота, которое остается одним из немногих инструментов, вызывающих доверие у инвесторов.

С технической точки зрения золоту удалось закрепиться выше отметки 1650.00 и, вероятно, оно продолжит рост в направлении 1700.00. Единственным препятствие является перекупленность, которая при определенных условиях может стать причиной резкой коррекции, например, к отметке 1600.00 или ниже к 50-дневной SMA, проходящей около отметки 1560.00.


Рис. 1. Дневной график

Эдуард Коваленко, аналитик ГК Admiral-UMIS

Источник: Золото в среду вновь обновило рекордный максимум

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото в понедельник закрылось около нового рекордного максимума

Инвесторы продолжают отказывать от рискованных активов и искать убежища в золоте.

Решение S&P о понижении рейтинга США, как ожидается, повысит стоимость заимствований для Министерства финансов США и широко отразится на экономике. Оно также породило сомнения в том, что казначейские облигации США являются безрисковыми активами, заставляя инвесторов искать им альтернативу. В то же время, усилия по сдерживанию проблем суверенного долга Европы от распространения на более крупные экономики были критически восприняты инвесторами. ЕЦБ заявил, что будет покупать государственные облигации Италии и Испании, чтобы оказать поддержку рынкам долговых обязательств этих стран еврозоны. Однако центральный банк должен при этом увеличить денежную массу, чтобы оплатить эти покупки, что, вероятно, снизит стоимость евро и вызовет новые сомнения в силе бумажных валют. Поскольку золото является наиболее ликвидным из твердых активов, оно извлекает наибольшую выгоду из сложившейся ситуации в мировой экономике.
 
Сегодня с утра золото совершило очередной восходящий прорыв, преодолев отметку 1750.00, что с технической точки зрения открывает дорогу росту к отметке 1800.00. Вместе с этим, металл по-прежнему сильно перекуплен, что в любой момент может спровоцировать резкую коррекцию, например, к отметке 1700.00 или ниже в направлении 1650.00 и 1600.00. Однако пока признаков разворота восходящей тенденции не наблюдается.


Рис. 1. Дневной график
 
Обзор предоставлен компанией Admiral Markets.
Аналитик Эдуард Коваленко.
При любом использовании материала, взятого с сайта компании Admiral Markets, и вторичной публикации на каких-либо других ресурсах, право на интеллектуальную собственность остаётся за ДЦ "Admiral Markets", ссылка на сайт компании обязательна.

Источник: Золото в понедельник закрылось около нового рекордного максимума

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото во вторник обновило рекордный максимум

Тем не менее к концу дня котировки металла немного снизились.

ФРС США по итогам заседания заявила о том, что слабая ситуация в экономике будет оправдывать сохранение низких процентных ставок, «как минимум», до середины 2013 года. Подобное заявление немного ободрило инвесторов, придав уверенности в низких ставках. В то же время беспокойства, связанные с вялым ростом, который и обусловил подобное решение ФРС, усилились. Это спровоцировало волатильные изменения на всех рынках, включая рынок драгоценных металлов, в результате чего золото в конце дня продемонстрировало сильные колебания в достаточно широком диапазоне, однако в итоге закрылось ниже показанного немногим ранее рекордного максимума. В целом необходимо отметить позитивные долгосрочные перспективы металла, поскольку золото остается главным инструментом хеджирования от инфляционных и экономических рисков. Кроме этого, металл получает поддержку со стороны неотступных опасений относительно того, что проблемы суверенного долга Европы не ограничатся периферийными экономиками, а затронут Испанию и Италию, которым ЕС будет не в силах оказать помощь, подобную той, которую получили Греция и Ирландия.

С технической точки зрения консолидация в диапазоне выше отметки 1700.00 может снизить перекупленность и создать базу для дальнейшего роста металла выше отметки 1800.00 в направлении 2000.00. В то же время падение и закрепление ниже 1700.00 откроет дорогу более глубокой коррекции с целью в район 1600.00 или к 50-дневной SMA, на данный момент проходящей около 1570.00.


Рис. 1. Дневной график

Обзор предоставлен компанией Admiral Markets.
Аналитик Эдуард Коваленко.
При любом использовании материала, взятого с сайта компании Admiral Markets, и вторичной публикации на каких-либо других ресурсах, право на интеллектуальную собственность остаётся за ДЦ "Admiral Markets", ссылка на сайт компании обязательна.

Источник: Золото во вторник обновило рекордный максимум

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото в среду достигло отметки 1800.00 долларов за унцию

Спрос на золото, как актив-убежище, остается чрезвычайно высоким.

Рекордный рост цен на металл набрал обороты на прошлой неделе, когда США оказались на пороге технического дефолта, и далее на фоне беспрецедентного решения агентства Standard & Poor's понизить кредитный рейтинг США. В этот раз цены подскочили из-за опасений относительно того, что Франция может потерять свой наивысший кредитный рейтинг. Президент Франции Николя Саркози прервал запланированный отпуск, чтобы провести внеочередное заседание кабинета министров. Правительство заявило, что рассмотрит возможность новых повышений налогов, сокращений расходов и других бюджетных мер, чтобы укрепить ситуацию в налогово-бюджетной сфере страны. Тем не менее, инвесторы опасаются, что долговые проблемы все-таки перекинутся на более крупные экономики еврозоны, в данном случае на Францию, что подорвет стабильность финансовой системы региона. На этом фоне покупки металла, как средства хеджирования против экономических и политических рисков, продолжаются. Однако с ростом котировок также растет и риск резкого отскока вниз.
 
С технической точки зрения прорыв к отметке 1800.00 не стал неожиданным. В дальнейшем, устойчивое закрепление выше позволит продолжить рост в направлении отметки 2000.00. Однако неспособность закрепиться выше 1800.00 может спровоцировать коррекцию, например, в район 1700.00. При этом сильная перекупленность также говорит в пользу разворота тенденции.
 

Рис. 1. Дневной график
 
Обзор предоставлен компанией Admiral Markets.
Аналитик Эдуард Коваленко.
При любом использовании материала, взятого с сайта компании Admiral Markets, и вторичной публикации на каких-либо других ресурсах, право на интеллектуальную собственность остаётся за ДЦ "Admiral Markets", ссылка на сайт компании обязательна.

Источник: Золото в среду достигло отметки 1800.00 долларов за унцию

[Адмирал Маркетс Россия]

Золото скорректировалось на торгах в четверг

Небольшая фиксация прибыли оказала давление на котировки.

Недавний рекордный рост цен на металл позволил краткосрочным инвесторам воспользоваться благоприятной ситуацией и зафиксировать часть прибыли по открытым в золоте позициям. При этом на рынках наблюдалось незначительное усиление склонности к риску, что и подтолкнуло участников рынка к подобным действиям. Тем не менее, сохраняющиеся опасения относительно ситуации в мировой экономике, а также напряженность в отношении долгового кризиса еврозоны пока удерживают металл от масштабного снижения.
 
С технической точки зрения коррекция является ожидаемой и пока не угрожает средне- и долгосрочной восходящей тенденции. При этом в краткосрочной перспективе не исключено дальнейшее развитие коррекции, например, в район отметки 1700.00. В дальнейшем закрепление ниже 1700.00 может усилить нисходящую тенденцию, нацеливая золото на тестирование отметки 1600.00 или 50-дневной SMA, проходящей около 1580.00. Однако если металл удержится выше 1700.00, можно ожидать дальнейшего роста выше текущего максимума 1815.00 в направлении отметки 2000.00.


Рис. 1. Дневной график
 
Обзор предоставлен компанией Admiral Markets.
Аналитик Эдуард Коваленко.
При любом использовании материала, взятого с сайта компании Admiral Markets, и вторичной публикации на каких-либо других ресурсах, право на интеллектуальную собственность остаётся за ДЦ "Admiral Markets", ссылка на сайт компании обязательна.

Источник: Золото скорректировалось на торгах в четверг