Ron Schelling показывает, как уменьшить риск при торговле валютами, оценивая рынки согласно объективному анализу отношенийВсе мы знаем, что рынок форекс - огромный рынок со многими трейдерами и игроками по всему миру, торгующими частным образом или же профессионально.
За последние несколько лет мы стали свидетелями мощного развития прямой торговли через интернет всеми видами торговых стратегий с использованием последних технологий и программного обеспечения.
Лишь одно не меняется - как совершить наилучшую сделку.
Множество трейдеров концентрируются в дейтрейдинге только на одной валютной паре, пытаясь выжать из нее максимум с помощью всей мощи программного обеспечения, технических индикаторов, (автоматических) систем торговли и стратегии управления капиталом.
В этой статье я хотел бы показать Вам очень простой путь для того, чтобы, по крайней мере, оставаться в правильном направлении тренда валютного рынка для возможного взятия прибыли от этого тренда. Мы рассмотрим не просто несколько валют, а разберем основные пары и главные, так называемые, кросс-курсы.
Как Вы знаете, диверсификация валют в портфеле распределяет риск.
Например, в портфеле, состоявшем из пяти валютных пар, две позиции могут быть в настоящее время убыточными, зато три другие могут показывать прибыль, компенсируя убытки от проигрывающих.
Все графики и стратегии в этой статье основаны на дневных данных, а в качестве закрытия дня по форексу используется время закрытия Доу Джонса по Нью-Йорку (20:00 по Гринвичу).
Конечно, Вы можете создать свои собственные дневные данные, используя другое время закрытия, которое Вам нравится. Эта возможность заложена в большинстве программ технического анализа.
Чтобы провести ранжирование корзины валют, все они должны измеряться одинаково. Только тогда можно сравнивать валюты друг с другом.
Поскольку мы не любим усложнять, в этой статье в качестве основного индикатора для всех валют в корзине будет использоваться RSI.
Однако сам по себе RSI на дневных данных может быть весьма изменчивым, поэтому мы ищем более мягкий способ отслеживать силу и слабость каждой валюты.
На следующем графике в верхней части мы показываем цену спот EUR/USD, а в нижней - стандартный индикатор RSI.
График 1: EUR/US
Стандартно рассчитанный RSI немного изменчив для такого анализа, а мы хотели бы измерить все валюты одним и тем же способом. Чтобы сгладить RSI, мы добавим две простых скользящих средних. Одну - 10-дневную простую среднюю, а другую - 30-дневную простую среднюю.
Следующим шагом следует использовать эти две средних, чтобы создать отношение силы и слабости исследуемой валюты. Для этого делим 10-дневную среднюю на 30-дневную и умножаем результат на 100.
На следующем графике мы видим, как отношение в нижней части графика более гладко и мягко раскрывает признаки силы и слабости рынка.
График 2: EUR/US
Все анализируемые валюты измеряются одинаковым образом, чтобы мы могли сравнить их, сравнивая их отношение.
Теперь то программное обеспечение, которое Вы используете, может просто отобразить в реальном времени все анализируемые валюты.
Отношение RSI дает нам подсказку о направлении, но мы хотели бы иметь и вторую подсказку, о скорости валют.
Валюта может быть длинной или короткой, что определяется положением линии отношения выше или ниже ноля. Вопрос теперь состоит в следующем - у какой валюты самая высокая скорость или импульс?
Теперь мы добавляем к отношениям расчет импульса.
Следующий график дает нам полную картину отношения и импульса, показанных в двух нижних окнах графика.
График 3: EUR/US
Каковы наши дальнейшие действия?
Теперь, в одном окне, мы можем сравнить силу и слабость с импульсом всех валют.
Большинство программ анализа может показать Вам в реальном времени таблицы, типа тех, что показаны на рисунке ниже.
В таблице мы видим основные валюты и кросс-курсы с их последними котировками цены, значением RSI, отношением RSI и импульсом.
Валюты в этой таблице пока еще не ранжированы по своей силе или слабости.
Следующая таблица показывает, какое место заняли валюты, основываясь на отношении RSI, где самая сильная валюта на верху таблицы, а самая слабая - в низу.
Глядя на верхнюю часть таблицы, мы можем видеть, что сегодня у пары GBP/JPY наличествует отношение RSI 110 с импульсом (или скоростью) рынка 100. Это чуть менее сильно по сравнению со вчерашней оценкой в этих двух колонках, когда отношение RSI было 112, а импульс - 104.
Получается, что отношение RSI изменилось от 112 до 110, а импульс от 104 до 100, став немного более слабыми, но, тем не менее, это самая сильная валюта на сегодня по сравнению со вчерашними расчетами.
Различные цвета в таблице показывают отношение RSI рынка выше или ниже 100.
С помощью этой таблицы мы получаем хорошее общее представление того, какие валютные рынки сильны, а какие слабы.
В зависимости от размера Вашего счета, каждый день Вы имеете длинные позиции по четырем самым сильным рынкам и короткие позиции по четырем самым слабым валютным парам Вашего портфеля, регулируя позиции по необходимости.
Регулировка проводится по дневным данным, каждый день в одно и то же время.
Иным образом, в зависимости от используемого программного обеспечения, можно представить данные в реальном времени с помощью графика распределения, как на рисунке ниже.
По горизонтальной оси показан импульс, а вертикальная ось представляет уровень RSI. Справа вверху мы видим высокий RSI и высокий импульс, в то время как слева внизу лежит область низкого RSI и малого импульса.
Наконец, мы можем видеть графическое представление истории движения валюты по RSI и импульсу.
Очень интересно наблюдать, как менялись RSI и импульс на протяжении последних пяти дней. Движение началось справа внизу от уровней RSI 22, а импульса 40 и переместилось до сегодняшнего уровня RSI 55 при импульсе около 20.
Вывод:Практически, Вы держите в своем портфеле четыре наиболее сильные валютные пары в длинных позициях, а четыре самые слабые - в коротких, регулируя портфель ежедневно по необходимости.
При торговле таким образом риск распределяется по всему портфелю, существенно снижаясь по сравнению с торговлей одной валютной парой.
Ron Schellingis© The FOREX • November 2007
© Перевод:
www.kroufr.ru
