Тема: Обзор фондовых рынков от TeleTRADE

[Tteam]

Закрытие фондовых индексов:
Nikkei  -288.27  (-3.8%)  7280.15
Topix  -22.12  (-2.9%)  734.59
FTSE  -204.26  (-5.33%)  3625.83
DAX  -133.67  (-3.48%)  3710.07
CAC -121.02  (-4.48%)  2581.46
Dow    -299.64  (-4.24%)  6763.29
NASDAQ    -54.99  (-3.99%)  1322.85
S&P    -34.27  (-4.66%)  700.82
10yr Note    +1 8/32  (2.86%)  98 31/32
NYMEX Crude Oil     -4.61  (-10.30%)  $40.15

Фондовый рынок Японии в понедельник ослабел, что в итоге привело к максимальному за последние 6 недель падению индекса Nikkei 225. Давление на рынок оказало падение экономики в США, снижение уровня зарплат в Японии, а также падение цен на сырье, что стало признаком углубления мировой рецессии.
Акции Canon Inc. упали в цене на 4.9%.
Акции Isetan Mitsukoshi Holdings Ltd. отступили на 7% после того, как правительственный отчет показал снижение зарплат третий месяц подряд. Статистика понедельника показала, что в январе уровень зарплат в Японии упал на 1.3% по сравнению с предыдущим годом.
На 6.8% упали в цене акции Mitsubishi UFJ Financial Group Inc..
Акции Inpex Corp. подешевели на 7.8%.
Индекс Nikkei снизился в 2009 году на 18%. Более 50 компаний, входящих в расчет индекса, «похудели» минимум в два раза.

Фондовый рынок Европы показал максимальное снижение с декабря, что привело индекс Dow Jones Stoxx 600 Index к 6-летнему минимуму после того, как Уоррен Баффет, - председатель правления Совета директоров компании Berkshire Hathaway Inc, для которой прошлый год стал самым ужасным за всю историю, -  в воскресенье заявил, что экономика будет оставаться «слабой» на протяжении 2009 года.
Акции HSBC Holdings Plc рухнули на 19% (максимальное падение как минимум с 1992 года).
Акции Royal Dutch Shell Plc подешевели более чем на 6%.
Акции Lloyds рухнули на 15%.
Индекс европейских банков упал на 10% (максимальное падение с октября).
Акции BNP Paribas SA, крупнейшего французского банка, упали на 1.9%, при этом снижение стоимости акций с начала года достигло уже 22%.

«Голубые фишки» Wall Street также рухнули в понедельник после того, как масштабные квартальные убытки страховой компании American International Group усилили опасения относительно перспектив сектора.
Среди экономических публикаций: Институт Управления Поставками (ISM) опубликовал свой индекс производственной активности, который составил 35.8 пп против 35.6.
Также были опубликованы данные по личным доходам и расходам американцев. Доходы в январе выросли на 0.4% после  -0.2% в декабре. Экономисты прогнозировали -0.2%. Отдельный отчет показал снижение расходов американцев на  3.3% в январе после -2.4% в декабре. Экономисты прогнозировали -1.5%.
Корпоративные новости: Квартальные убытки страхового гиганта American International Group Inc оказались значительно больше прогноза и составили $61.7 млрд.. Минфин и Федеральный резерв проинвестируют компанию на $30 млрд.
Уоррен Баффет заявил, что экономика будет оставаться «слабой» на протяжении 2009 года и далее, при этом он воздержался от прогнозов касательно ситуации на фондовых рынках.
Чистая прибыль Cellcom Israel Ltd     выросла на 32%, при этом выручка снизилась на 0.8%.

[TTteam]

Дайджест фондового рынка  за 03 марта 2009 года:
Закрытие фондового рынка:
Nikkei -50.43 (-0.69%) 7,229.72
Topix (1,06%) 726,8
FTSE -113.74 (-3.14%) 3,512.09
DAX -19.35 (-0.52%) 3,690.72
CAC (-1,04%) 2 554,55
Dow -37.27 (-0.55%)    6,726.02       
NASDAQ -1.84 (-0.14%)  1,321.01
S&P -4.49 (-0.64%)   696.33
10yr Note -5/32 (2.88%)  98 26/32         
NYMEX Crude Oil  +1.50 (+3.74%) 41.65
Gold    -26.40 (-2.81%) 913.60

Фондовый рынок Японии закрылся падением ведущих биржевых индикаторов. Давление на рынок оказали обострившиеся опасения инвесторов относительно углубления рецессии мировой экономики и соответственного увеличения убытков финансовых компаний. "В минусе" оказались акции нефтяных компаний Японии, на динамику которых негативно повлияло снижение цен на "черное золото". Подешевели акции практически во всех секторах японской экономики. Наиболее сильный удар получили три ведущие банковские группы страны: Mitsubishi UFJ, Mizuho и Sumitomo Mitsui. Ослабили свои позиции автомобильные концерны, несущие колоссальные убытки из-за снижения мирового спроса на их продукцию.
Фондовый рынок Европы завершился серьезным падением котировок акций под давлением банковского сектора. Индекс Dow Jones Stoxx 600 опустился до шестилетнего минимума. Инвесторы активно сбрасывали акции банков после того, как HSBC сообщил о том, что он привлекает дополнительный капитал и сокращает размер дивидендов.
Британский банк HSBC Holdings Plc планирует привлечь средства в размере 12,5 млрд. фунтов стерлингов ($17,7 млрд.) за счет проведения дополнительной эмиссии среди своих акционеров, а также закрытия американских подразделений и сокращения персонала. Кроме того, банк закроет в США два своих основных подразделения потребительского кредитования: HFC и Beneficial, сократив 6 тыс. 100 рабочих мест. Банк также сообщил, что его чистая прибыль за 2008 год упала до $5,73 млрд. по сравнению с $19,1 млрд. в 2007-м, или на 70%. Между тем, аналитики ожидали, что показатель прибыли HSBC  не опустится ниже $13,6 млрд. Кроме того, банк снизил прогноз по дивидендам на 29% - до 64 центов на акцию. Акции банка на таком фоне упали на 19%. Котировки акций BNP Paribas снизились на 9,3%, бумаги Deutsche Bank потеряли 5,1%. А вот бумаги банка Allied Irish Banks подорожали на 16%. Прибыль банка в 2008 году упала, но в целом совпала с ожиданиями аналитиков.
Макроэкономические данные оказали давление на рынки. Сокращение промышленного производства в Европе в феврале продолжалось рекордными темпами. Главной причиной этого стало падение спроса на экспортные товары из ЕС. Индекс производственной активности снизился до отметки 33,5 пункта с январского показателя 34,4 и недотянул до первоначального прогноза в 33,6 пункта. Индекс основан на исследовании Markit Economics, его значение ниже отметки в 50 пунктов указывает на сжатие экономики. Пессимизма добавило и обращение известного инвестора Уоррена Баффетта.  Баффет считает, что в этом году в американской экономике сохранится хаос. Он отметил, что сейчас в экономике наблюдается самый сильный упадок, который он когда-либо видел в финансовой системе. В то же время Баффет отметил, что даже не предполагает, как будут развиваться события на рынках акций, упадут ли они или вырастут.


Ведущие индексы  Wall Street расширили потери причем S&P 500 закрылся ниже отметки 700 пунктов впервые с октября 1996 года.
В начале сессии в США торги проходили на положительной территории на фоне ожиданий увеличения спроса на сырье со стороны Китая и вслед за сообщением о новой программе Федеральной резервной системы США и минфина кредитования потребителей.
   
Среди экономических публикаций: ФРС и минфин США сообщили, что они запустят с 25 марта программу кредитования для потребителей, которая может быть со временем расширена до $1 трлн. Между тем, давление на рынок оказали мрачные прогнозы главы Федеральной резервной системы Бена Бернанки. Выступая перед комитетом Сената по финансам и бюджету, Бернанке призвал  власти страны к активным действиям, которые позволят вывести экономику из пике даже ценой увеличения госдолга. По мнению главы ФРС, если необходимые меры не будут предприняты, стране грозит  длительная экономическая стагнация, которая в итоге может привести к сокращению объемов производства, росту безработицы и снижению доходов.

Корпоративные новости: Акции автомобилестроительных компаний подешевели на фоне разочаровывающих результатов февральских продаж в США. Продажи компании Ford Motor Co.  в США в прошлом месяце обвалились на 48% по сравнению с прошлогодним показателем, Toyota Motor Corp.  – на 39,8%, Honda Motor Co. - на 38%.
Продажи General Motors Corp., которая в последнее время отчаянно борется за свое выживание, обращаясь за помощью к мировым правительствам, рухнули в феврале на 53% до 126 170 автомобилей. Акции Ford упали на 3,7%, Toyota – на 0,5%.

[TTteam]

Дайджест фондового рынка  за 04 марта 2009 года:
Закрытие фондового рынка:
Nikkei  +61.24  (+0.9%)  7290.96
Topix  +5.24  (+0.7%)  732.04
FTSE  +133.78  (+3.81%)  3645.87
DAX  +200.22  (+5.42%)  3890.94
CAC +121.13  (+4.74%)  2675.68
Dow    +149.82  (+2.23%)  6875.84
NASDAQ    +32.73  (+2.48%)  1353.74
S&P    +16.53  (+2.37%)  712.86
10yr Note    -26/32  (2.98%)  98
NYMEX Crude Oil     +3.73  (+9.01%)  $45.14

Фондовый рынок Японии вырос в среду впервые за  последние 3 дня на спекуляциях, что новые вливания в экономику Китая  усилят спрос на товары машиностроительной отрасли и сырье.
Акции Hitachi Construction Machinery Co. взлетели в цене на 7.4% после того, как бывший глава статистического бюро Китая Ли Дешуи сказал, что премьер-министр Китая Вен Джабао в четверг огласит пакет мер по поддержке экономики в размере дополнительного вливания 4 трлн. юаней ($585 млрд.).
Акции Inpex подорожали на 4.4%, а акции Japan Petroleum прибавили в цене 4.6%. акции производителя меди Nippon Mining Holdings Inc. подорожали на 3.8%.
Фондовый индекс Nikkei в 2009 году снизился на 18%, что меньше, нежели потери S&P, которые с начала года составили 23%.

Восстановление также наблюдалось на фондовом рынке Европы, где акции укрепились из области 12-летних минимумов, а Dow Jones Stoxx 600 Index показал максимальный рост в 2009 году.
Акции BHP Billiton Ltd. и Xstrata Plc взлетели более чем на 13%, поскольку медь, никель и алюминий выросли в цене на оптимистических ожиданиях, что восстановление экономики Китая приведет к росту спроса на сырье.
Акции Volkswagen AG выросли на 7.4%, а акции Standard Chartered Plc укрепились на 15% после позитивных отзывов UBS AG, который повысил рейтинг по акциям компании до “покупать” с “нейтрального”.
На 2.9% подорожали акции France Telecom после того, как компания повысила годовой дивиденд до Е1.40 на акцию с Е1.30 в 2007 году.
Акции Metro AG прибавили 4.1%. Bank of America Corp. повысил рейтинг компании до “покупать”.

Ралли на Wall Street в среду ускорилось во второй половине дня, при этом индекс Dow взлетел почти на 150 пунктов.
Китай: В среду представители Китая заявили об улучшении ситуации в промышленном секторе страны, что происходит 3-й месяц подряд. Азиатские фондовые рынки поддержали также сообщения о том, что Пекин увеличит программу стимулирования экономики на $585 млрд. Фондовый индекс Shanghai Composite Index вырос на 6.1%. Японский Nikkei завершил торги с повышением примерно на 1%.
Европейские фондовые рынки также укрепили свои позиции в среду: французский индекс CAC вырос более чем на 2.5%, британский FTSE-100 прибавил 2.4%, а немецкий DAX – более чем на 3%.
План Обамы: План по поддержке финансового сектора президента Обамы, оцениваемый в $75 млрд., направлен на реструктуризацию ипотечных кредитов, при этом ежемесячные выплаты по кредитам не могут превышать 31% ежемесячного чистого дохода.
Рынок труда: Опубликованные в среду данные по рынку труда США показали дальнейшее ослабление общей тенденции. Частная компания ADP заявила, что безработица в частном секторе в феврале выросла примерно до 700,000 человек, что превысило прогноз аналитиков в -630,000.
В целом внимание инвесторов уже обращено к пятничному отчету по занятости. Аналитики прогнозируют сокращение занятости на 650,000 американцев в феврале, что выше январского показателя в 598,000. Также ожидается, что уровень безработицы вырос до 7.9% с 7.6%.
В среду вышел отчет Института Управления поставками, который показал падение индекса активности в сервисном секторе в феврале на 1.3% до 41.6.

[TTteam]

Дайджест фондового рынка  за 05 марта 2009 года:
Закрытие фондового рынка:
Nikkei  +142.53  (+2%)  7433.49
Topix  +9.51  (+1.3%)  741.55
FTSE  -116.01  (-3.18%)  3529.86
DAX  -195.45  (-5.02%)  3695.49
CAC -106.05  (-3.96%)  2569.63
Dow    -281.40  (-4.09%)  6594.44
NASDAQ    -54.15  (-4.00%)  1299.59
S&P    -30.32  (-4.25%)  682.55
10yr Note    +1 13/32 (2.81%)  99 13/32
NYMEX Crude Oil     -1.77  (-3.90%)  $43.55

Фондовый рынок Японии вырос на фоне отступления иены, что усилило оптимизм относительно корпоративных прибылей.
Акции Mazda Motor Corp. взлетели на 10% после того, как иена упала к 4-месячному минимуму против доллара.
Акции Mitsui O.S.K. Lines Ltd. Подорожали на 7%, а Komatsu Ltd. – на 3.8% после того, как премьер-министр Китая Вен Дзябао заявил, что Китай потратит больше средств на поддержку инфраструктуры.
Акции Inpex Corp. прибавили в цене 4.7%, поскольку цены на нефть остаются в области 6-недельных максимумов.
Акции Nippon Yusen K.K. укрепились на 4.9%, продемонстрировав первый рост за последние 5 дней.
Между тем, акции Hitachi Construction Machinery Co. выросли на 2.7%, продолжая 7.4%-й рост среды.
На 4% подорожали акции Nippon Yusoki Co.

Между тем, дела в Европе обстояли не столь оптимистично: акции упали после того, как крупнейшая страховая компания Британии Aviva Plc сообщила об убытках.
Акции Aviva рухнули на 33%: компания сохранила дивиденд, но в то же время сообщила об убытках по итогам прошлого года.
Падение фондовых индексов продолжилось после того, как глава ЕЦБ Жан-Клод Трише дал понять, что центральный банк может продолжить цикл снижения процентных ставок после того, как в четверг банк понизил ставку до рекордного минимума на 1.5%.
В свою очередь, Банк Англии также по итогам заседания в четверг понизил ставку на 50% и заявил, что начнет покупать активы на сумму до 75 млрд. фунтов ($105 млрд.) путем печатания денег в целях борьбы срецессией.
Акции Prudential Plc упали в цене на 20%, акции ING Groep NV – на 18%, акции Friends Provident Plc снизились в цене на 14%.

Акции на Wall Street в четверг обновили 12-летние минимумы после очередной просьбы о помощи со стороны автоконцерна GM, а также по причины падения акций Citigroup.
Среди основных аутсайдеров дня стоит отметить финансовый сектор, включая Bank of America, Citigroup, Wells Fargo и Morgan Stanley.
Индекс KBW Bank (BKX) упал на 10%.
Акции Citigroup рухнули до исторического минимума в 97 центов за акцию.
Также пострадали некоторые страховые компании: Allstate, MetLif, Chubb, Progressive и Hartford Financial Services.
Среди экономических новостей в четверг  традиционно свой отчет по заявкам на пособие по безработицы показал снижение до 639,000 на прошлой неделе против 670,000 неделей ранее.
Заводские заказы упали в цене на 1.9% после падения на 4.9% месяцем ранее. Экономисты же прогнозировали снижение до 3.5%.

[TTteam]

Обзор фондового рынка за неделю:

Фондовые индексы Японии завершили последнюю торговую сессию недели падением . По итогам торгов Nikkei потерял 3,50% до 7173,10 пункта. Индекс широкого рынка Topix упал на 2,72% до 721,39 пункта. Активные распродажи наблюдались сегодня по бумагам ведущих японских экспортеров на фоне новостей с  рынка валюты, где с утра было зафиксировано укрепление иены по отношению к доллару.  Незначительная коррекция курса, которая произошла позднее, не убедила инвесторов в том, что прибылям компаний, ориентированных на реализацию своей продукции за пределами Японии, не грозит укрепление национальной валюты.  На торгах на валютном рынке наблюдается высокий уровень волатильности. Не добавили оптимизма и новости с сырьевых рынков – резкое снижение цен на "черное золото" по итогам биржевой сессии накануне отправило в минус бумаги "нефтянки". Кроме того, торговая сессия в США завершилась накануне обрушением ведущих индикаторов, большинство азиатских площадок сегодня под "красным флагом", так что внешний фон был для японского рынка не слишком благоприятный.

Основные фондовые индексы Европы завершили неделю снижением фондовых индексов:  Бумаги страховых компаний и банков ускорили падение после публикации данных о снижении числа рабочих мест вне сельского хозяйства в США на 651 000 в прошлом месяце. По итогам волатильной сессии индекс Dow Jones Stoxx 600 снизился на 1,3% до 159,51. Таким образом, с начала недели его падение составило около 8%. Немецкий DAX 30 снизился на 0,8% до 3666,41, британский FTSE 100 повысился на доли процентного пункта до 3530,73, а французский CAC-40 упал на 1,4% до 2534,45.
Котировки акций Aviva рухнули на 14%, а AXA – на 4,9%. Решение Aviva выплатить дивиденды при убытках, согласно новому стандарту учета, на уровне 8 млрд фунтов, оказало давление на бумаги страховых компаний в Европе. "Похоже, что публикация результатов в четверг стала последней каплей. Опасения инвесторов и их намерение продавать в сочетании с мрачными результатами оказались смертельной комбинацией", - отмечают аналитики Merrill Lynch. Котировки акций банков также упали. С начала года снижение стоимости бумаг этого сектора составило 39%. В пятницу акции Credit Agricole подешевели на 7,7%, а Deutsche Bank – на 2,6%. Индексы росли некоторое время после публикации данных Министерства труда США о том, что число рабочих мест вне сельского хозяйства снизилось в феврале на 651 000. Таким образом, ежемесячное снижение рабочих мест в последние четыре месяца подряд составляло около 600 000. Некоторые участники рынка ожидали, что данные окажутся еще хуже; впрочем, ралли котировок акций, начавшееся после публикации данных, быстро иссякло. "Рынки акций упали еще ниже за последнюю неделю, поскольку неблагоприятная экономическая конъюнктура продолжает оказывать сильное давление на прогнозы по прибыли и дивидендам", - отмечает Даррен Уиндер из Cazenove. Однако падение котировок отмечалось не во всех секторах. Бумаги нефтяных компаний подорожали: Total – на 1,2%, Royal Dutch Shell – на 3,5% на фоне повышения цен на нефть до уровня выше 44 долл за баррель. Бумаги автомобильных компаний также выросли в цене. Стоимость акций Daimler повысилась на 2,2%. Компания сообщила, что ее подразделение Mercedes-Benz продало 72 200 автомобилей в феврале против 96 800 в феврале 2007 г. Хотя продажи в США снизились на 24% до 14200 легковых автомобилей, продажи в Китае выросли на 17% до 3000 автомобилей. Бумаги BMW подорожали на 2,7%, а Renault – на 2,3%. Бумаги BNP Paribas подешевели на 5,4%Акции WPP выросли в цене на 4,2% после того, как компания сообщила, что прибыль за 2008 финансовый год практически не изменилась, а операционная прибыль за первые два месяца 2009 г превысила прогнозы компании. Котировки акций других компаний этого сегмента также выросли: Havas – на 5,1%, а Publicis – на 3,3%.
Американские фондовые индексы в понедельник 2 марта рухнули на фоне огромных убытков страховой компании American International Group (AIG).
В среду 4 марта ведущие индексы США выросли. Многие инвесторы активно скупали акции, упавшие накануне до 12-летних минимумов. Положительную роль сыграли новости из Китая. Производственная активность в Китае приблизилась к восстановлению в феврале на фоне пополнения запасов предприятий в ожидании возобновления роста экономики. Так, индекс менеджеров по закупкам (PMI) вырос в феврале 2009 г. до 49 пункта с 45,3 пункта в январе. Рынок ожидал что 5 марта будет официально объявлено о том, что Китай, который является вторым по величине в мире потребителем энергоносителей, увеличит свой пакет мер по стимулированию экономики, который уже сейчас оценивается в $585 млрд. Но уже в четверг фондовые индексы обвалились на фоне панических настроений инвесторов, связанных с неопределенностью перспектив экономики. Среди инвесторов также рассеялись иллюзии по поводу возможности дополнительных мер по стимулированию китайской экономики. В четверг китайский премьер-министр подтвердил ранее анонсированные планы размером $585 млрд., не добавив к ним ничего нового. Пятница принелс неутешительные данные. Число занятых в экономике США без учета сельскохозяйственного сектора снизилось в феврале 2009 года на 651.000 человек по сравнению с пересмотренным в большую сторону сокращением на 655.000 человек месяцем ранее, а уровень безработицы вырос до 8,1 процента, сообщило министерство труда. С начала рецессии в декабре 2007 года американская экономика лишилась 4,4 миллиона рабочих мест. "Сейчас из США поступают исключительно негативные новости, и прогнозы ВВП будут снижены еще сильнее", - сказал Даррен Уиндер из Cazenove.
"Если не будет стабильности в оценках прибыли, сложно ожидать устойчивого ралли рынков".
 
Макроэкономические данные из США в четверг оказались не очень плохими. Число первичных обращений за пособием по безработице с учетом сезонной поправки за неделю, которая завершилась 28 февраля 2009г., снизилось до 639 тыс. с 670 тыс. неделей ранее. Аналитики ожидали, что значение этого показателя составит 650 тыс. Тем не менее, игроки с тревогой ожидали информации по числе занятых вне сельского хозяйства США, которая выйдет в пятницу. Без особого оптимизма восприняли инвесторы доклад Министерства труда США, согласно которому уровень безработицы в США в феврале 2009 г. увеличился по сравнению с показателем предыдущего месяца на 0,5 процентного пункта и составил 8,1%. Показатель оказался выше уровня в 7,9%, который прогнозировали аналитики, и стал самым высоким показателем безработицы с декабря 1983 г.
Американская экономика продолжает ужасать темпами падения, лишив в феврале без работы 651,000 человек, при этом за последние полгода количество безработных достигло более чем 3.3 млн., а уровень безработицы вырос до 25-летнего максимума в 8.1%. Аналитики прогнозировали снижение занятости на 650,000. Январский показатель был пересмотрен с понижением до -655,000, а декабрьский – до -681,000 (в разрезе одного месяца максимальное количество безработный за последние 59 лет).
Рост безработицы наблюдается по всей стране: от промышленного сектора до строительного, затронув также сферу финансов и торговли.
Представители Белого Дома заявили, что отчет о ситуации на рынке занятости говорит о том, что пройдет еще много времени, прежде чем экономика страны начнет восстанавливаться.
Доклад спровоцировал ликвидацию длинных позиций в американской валюте, занятых спекулянтами на ожиданиях более серьезных потерь.

[Tteam]

Дайджест фондового рынка  за 09 марта 2009 года:
Закрытие фондового рынка:
Nikkei    -87.07    -1.21%    7,086.03
Topix  -10.86 -1.50% 710.53
FTSE    +11.67    +0.33%    3,542.40
DAX    +25.62    +0.70%    3,692.03
CAC    -15.16    -0.60%    2,519.29
Dow    -79.89    -1.21%    6,547.05
NASDAQ    -25.21    -1.95%    1,268.64
S&P    -6.85    -1.00%    676.53
10yr Note    +0.5800    +0.205%    2.886%
NYMEX Crude Oil    +1.55    +3.41%    47.07
Gold    -24.70    -2.62%    918.00

Торги на фондовом рынке Японии завершились снижением  Nikkei 225 Stock Average до 26-летнего минимума в связи с опасениями, что рост убытков заставит банки ужесточить кредитные условия, что приведет к росту банкротств в в среде девелоперов недвижимости.
Акции Shinsei Bank Ltd., обвалились на  8.8% после сообщения о намерении банка продать свои привилегированные акции, а Sumitomo Realty & Development Co. упали на 9.1% после того, как число корпоративных банкротств в феврале выросло девятый месяц подряд.
Акции Orix Corp., крупнейшего небанковского кредитного учреждения, прибавили  1.7% после того, как Nomura Securities Co. рекомендовал инвесторам покупать данные ценные бумаги.
Рост цен на нефть оказал поддержку акциям Inpex Corp., которые прибавили 4.5%.
Акции крупнейшего в стране банка Mitsubishi UFJ Financial Group Inc. упали на  5%, Sumitomo Mitsui Financial Group Inc. снизились на 4.3%, а страховой компании Tokio Marine Holdings Inc. на 5.6% после сообщения последней о снижении прогноза прибыли на 88% в связи с неудачными инвестициями.

В Европе фондовые индексы также понесли потери в ходе роста опасений в отношении углубления кризиса в связи со спекуляциями, что ряд финансовых компаний сообщит о росте убытков, а также после того, как миллиардер-инвестор Уоррен Баффет заявил, что мировая экономика по его мнению находится в состоянии "свободного падения".
Акции HSBC Holdings Plc упали на 3.3% из-за опасений, что рост убытков северо-американского подразделения банка станет причиной снижения корпоративной прибыли.  Lonmin Plc потерял 2.5% стоимости своих акций после того, как  JPMorgan Chase & Co. рекомендовал своим клиентам продавать ценные бумаги третьего крупнейшего производителя платины. Рост цен на нефть до двухмесячного максимума оказал поддержку представителям энергетического сектора.
Целый ряд компаний, от  Daimler AG до Anglo American Plc представили квартальные результаты, которые разочаровали инвесторов.

В понедельник торги на  Wall Street завершились снижением основных индексов.
Первую торговую сессию недели основные индексы Wall Street начали без определенной тенденции. Инвесторы пытались отыграть падение к 12-летним минимумам, однако обеспокоенность замедлением экономики по прежнему оказывает давление на рынки, результатом чего и стала активизация продаж к завершению регулярной сессии.
Компонент Dow,  американский фармацевтический гигант Merck & Co. и одна из ведущих компаний сектора Schering-Plough Corp. объявили о слиянии. По условиям сделки, которая будет проводиться путем приобретения и обмена акциями, акционеры Schering-Plough за каждую акцию компании получат 0,5767 акции Merck & Co. и $10,5. Каждая акция Merck & Co. автоматически станет акцией новой компании.
Выросли в цене акции компаний, ведущих исследования в области использования стволовых клеток, в частности, компаний Stemcells Inc. и Geron Corporation. Это стало реакцией рынка на заявление президента США Барака Обамы о пересмотре политики предыдущей администрации по поводу ограничения научных работ в этой области.
Рейтинг производителя косметики  Avon Prods Inc был снижен до уровня “underperform” с “market perform” аналитиками BMO Capital Markets, которые отметили, что "чрезмерное" присутствие компании на проблемных в настоящее время рынках центральной и восточной Европы может негативно повлиять на ее перспективы.
Фармацевтическая компания Evotec Ag заявила о заключении соглашения с Roche Holding в отношении проведения второй фазы клинических испытаний препарата EVT 101, предназначенного для лечения резистентной депрессией. Потенциальная стоимость странсакции превысит  $300 млн., заявил представитель Evotec.
Британский ипотечный банк Lloyds Banking Group Plc заключил соглашение в соответствии с которым в обмен на правительственные гарантии активов в сумме до 260 млрд. фунтов доля правительства в банке увеличивается до 77% с нынешних 43%.
Одна из крупнейших фармацевтических компаний мира  Merck & Co., согласилась купить Shering-Plough Corporation   за $41.1 млрд., или $23.61 за акцию Schering, что на 34% выше курса закрытия акций компании в пятницу.

[Tteam]

Дайджест фондового рынка  за 16 марта 2009 года:
Закрытие фондового рынка:
Nikkei  +134.87    +1.78%    7,704.15
Topix + 17.39     +2,4%      741.69
FTSE +110.31    +2.94%    3,863.99
DAX  +90.94    +2.30%    4,044.54
CAC  +86.03    +3.18%    2,791.66
Dow +55.00    +0.77%    7,234.00
NASDAQ 0.00    0.00%    1,172.50
S&P  0.00    0.00%    762.40
10yr Note +0.6600    +0.229%    2.951%
NYMEX Crude Oil  +1.10    +2.38%    47.35
Gold -8.10    -0.87%    922.00

Торги на фондовом рынке Японии завершились резким ростом основных индексов, благодаря укреплению банковского сектора
Nikkei 225 прибавил 134.87 п.п., или 1.78%, до 7704.15/ Объем торгов компонентами Nikkei составил 1.378 млрд. акций, 199 наименований которых выросли, 24 снизились, а 72 завершили день без изменений. TOPIX по итогам дня вырос на 17.39 п.п., до 741.69. Положительное влияние на ход торгов оказали оптимистичные настроения инвесторов, вызванные надеждами на то, что действия ЦБ Японии и правительства страны приведут к облегчению кредитования и помогут придать оживление росту мировой экономики.
На этом фоне среди лидеров роста оказались акции японского девелопера Mitsui Fudosan (+5,9%) и его конкурента Mitsubishi Estate Co. (+5,4%). Также "в плюсе" оказались и финансовые компании Японии. В частности ценные бумаги Mitsubishi UFJ Financial Group Inc. Прибавили в цене 6,2%, Sumitomo Mitsui Financial Group Inc. – 7%.
Японская электротехническая компания Hitachi Ltd. в преддверии нового финансового года, начинающегося в Японии 1 апреля, сменила президента, сообщили сегодня в штаб-квартире компании. Новым главой концерна стал Такаси Кавамура, до этого возглавлявший одну из аффилиированных компаний Hitachi — Maxell. До общего собрания акционеров в конце июня Т.Кавамура также будет исполнять обязанности председателя совета директоров.

Фондовые площадки Европы закрылись значительным ростом котировок акций.
В плюсе закрылись акции банков на фоне ралли бумаг банка Barclays. Поддержку рынку оказала положительная динамика на американском фондовом рынке после открытия торгов. Британский FTSE 100 вырос на 110,31 пункта, или на 2,94%, до 3863,99 пункта. Германский индекс DAX Xetra 30 укрепился на 90,11 пункта, или на 2,28%, до 4044,54 пункта. Французский CAC 40 закрылся ростом на 86,03 пункта, или на 3,18%, на отметке 2791,66 пункта. Сводный общеевропейский индекс Dow Jones Stoxx 600 прибавил 4,62 пункта, или 2,74%, до 173,19 пункта.Третий по величине кредитор Великобритании Barclays Plc. заявил о "хорошем старте" в текущем году и стремлении к укреплению своей капитальной базы без помощи правительства страны. Barclays также объявил о проведении переговоров о продаже своего бизнеса по валютной торговле iShares, который является частью Barclays Global Investors. Пока никакого конкретного решения о продаже активов банка не принято, говорится в официальном заявлении британской финансовой группы. Barclays изучает возможность продажи iShares после того, как его конкуренты Royal Bank of Scotland Plc. и Lloyds Banking Group Plc. увеличили свой капитал за счет  государственной помощи, что привело к росту правительственной доли в каждом из банков до 75%. На конец 2008 года Barclays Global Investors управлял активами в  1,04 трлн. фунтов стерлингов, из них 226 млрд. фунтов приходились на iShares. Barclays также заявил о том, что начал переговоры с минфином об участии  в госпрограмме по защите активов с учетом интересов акционеров. При этом  еще в январе этого года банк уверял, что ему не требуется помощь правительства.

В понедельник торги на Wall Street завершились снижением основных индексов. Многие инвесторы фиксировали прибыль после бурного роста фондовых индексов на прошлой неделе. Особенно активная фиксация прибыли наблюдалась в высокотехнологичном секторе. По итогам торгов индекс "голубых фишек" Dow Jones Industrial Average упал на 7,01 пункта, или на 0,1%, до 7216,97 пункта. Индекс широкого рынка S&P 500 закрылся снижением на 2,66 пункта, или на 0,3%, на отметке 753,89 пункта. Высокотехнологичный” Nasdaq Composite сократился на 27,48 пункта, или на 1,9%, и закрылся на отметке 1404,02 пункта.
Американская финансово-страховая корпорация American International Group (AIG), на спасение которой правительство бросило десятки миллиардов долларов, впервые публично раскрыла информацию о расходовании федеральной помощи.Как сообщается в материалах компании, в период с 16 сентября по 31 декабря 2008 года она перевела контрагентам в общей сложности более 90 млрд долларов. Эти средства были направлены на обеспечение по кредитно-дефолтным свопам (CDS — страховые контракты, выпущенные AIG Financial Products), выкуп ипотечных бумаг, к которым была привязана часть CDS, и исполнение других обязательств. Основными бенефициарами госсредств, выделенных AIG, стали 20 крупнейших американских и иностранных банков: французский Societe Generale, немецкий Deutsche Bank, швейцарский UBS, британский HSBC, американские Goldman Sachs, Merrill Lynch, Bank of America, Citigroup и другие. Среди европейских банков основные получатели — Societe Generale (11,9 млрд долларов) и Deutsche Bank (11,8 млрд), среди американских — Goldman Sachs (12,9 млрд). Котировки акций General Electric прибавили 6%, вновь преодолев уровень 10 долл. Аналитики UBS подчеркивают, что “вероятность новых неблагоприятных новостей для компании существенно снизилась”. Кредитный рейтинг GE был понижен на один пункт на предыдущей неделе Standard&Poor's.
Цена на нефть выросла благодаря ралли на фондовом рынке. Поводом для оптимизма стали заявления Бена Бернанки, который ожидает, что рецессия закончится в этом году.
На таком фоне инвесторы и трейдеры проигнорировали решение ОПЕК не сокращать объемы добычи черного золота. По итогам торгов на NYMEX апрельские фьючерсы на поставку нефти марки WTI выросли на $1,10, или на 2,4%, до $47,35 за баррель.
Из-за продолжающегося роста котировок акций на фондовых рынках цена на золото опустилась.По результатам регулярной торговой сессии на Нью-йоркской товарной бирже, NYMEX, апрельские фьючерсы на поставку золота подешевели на 0,9% до $922 за тройскую унцию.

[TTteam]

Дайджест фондового рынка  за 18 марта 2009 года:
Закрытие фондового рынка:
Nikkei  +23.04  (+0.3%)  7972.17
Topix  +4.03  (+0.5%)  764.67
FTSE  -52.11  (-1.35%)  3804.99
DAX  +8.55  (+0.21%)  3996.32
CAC -6.94  (-0.25%)  2760.34
Dow   +90.88  (+1.23%)  7486.58
NASDAQ    +29.11  (+1.99%)  1491.22
S&P    +16.23  (+2.09%)  794.35
10yr Note    +4 3/32  2.53%  101 28/32
NYMEX Crude Oil     -1.02  (-2.03%)  $49.35

Фондовый рынок Японии растет 4-й день подряд, что является наиболее продолжительным периодом роста за последние 2 месяца. Катализатором роста продолжает служить оптимизм относительно того, что предпринимаемые центральным банком меры  приведут к ослаблению напряжения на рынке кредитных услуг и поможет экономике страны выйти из состояния рецессии.
Акции Resona Holdings Inc. прибавили в цене 5.4% после того, как Банк Японии заявил, что увеличит объемы выкупа гособлигаций  у банков для повышения ликвидности.
На 10% взлетели акции страховой компании Tokio Marine Holdings Inc.
Однако акции Nintendo Co. на 4.7% упали в цене после того, как Deutsche Bank AG заявил, что со следующего финансового года прибыль компании снизится.
В среду Банк Японии заявил, что будет ежемесячно выкупать гособлигации на сумму в 1.8 трлн. иен ($18.3 млрд.), что на 1.4 трлн. иен выше того, что есть на сегодняшний день.
Индекс Nikkei восстановился на 13% после падения к 26-летним минимумам 10 марта. Лидерами роста стали представители финансового и технологического секторов на фоне мер правительства по поддержке финансового сектора ст раны и экономики Японии в целом.

Между тем, фондовые индексы Европы ослабевают 2-й день подряд на фоне продаж акций компаний сырьевого сектора. Основной причиной снижения стало падение цен на нефть и металлы, а также слабые статистические данные Британии, которые показали рост безработицы максимальными темпами с 1971 года.
На 6.8% подешевели акции Rio Tinto Group на фоне падения цен на медь.
Акции Royal Dutch Shell Plc, крупнейшей в Европе нефтяной компании, просели на 3.3%.
Основным аутсайдером среди автопроизводителей стал Bayerische Motoren Werke AG.
Акции Xstrata Plc упали на 3.7%, в то время как акции Antofagasta Plc – на 2%.
На 3.3% подешевели акции Shell в свете падения цен на нефть после того, как правительственный отчет показал большее, чем прогнозировалось, увеличение еженедельных запасов нефти в США. Кроме того, рейтинг Shell был понижен до “hold” с “buy” со стороны Citigroup Inc.
Акции BMW подешевели на 2.4%, в то время как акции Daimler – на 1.1%, а Peugeot SA – на 1.4%.

Акции на Wall Street выросли в среду после того, как Федеральный резерв заявил о намерении выкупить долгосрочные бонды на сумму до $300 млрд. в последующие 6 месяцев для поддержания ликвидности на финансовых рынках.
В своем ежемесячном отчете ФРС отмечает, что «меры правительства по стабилизации экономической ситуации вносят неоценимый вклад в восстановление мировой экономики в целом». Как и ожидалось, по итогам 2-дневного заседания FOMC оставил основную базовую ставку рефинансирования на уровне 0-0.25%.
Экономика: Перед открытием рынка был опубликован отчет по потребительским ценам, который показал рост в феврале на 0.4%, в то время как базовый показатель вырос на 0.2%. Аналитики же прогнозировали +0.3% для общего показателя и +0.1% для базового.
Корпоративные новости: Служба по контролю за финансовыми операциями проводит слушание по делу о государственной помощи страховой компании American International Group Inc в размере $170 млрд. Исполнительный директор компании Эдвард Лидди будет подвержен тщательному допросу относительно сомнительной выплаты бонусов сотрудникам, причастным к операциям, которые в последствии привели к тому, что компании понадобилась помощь государства.
IBM ведет переговоры относительно покупки Sun Microsystems Inc минимум за $6.5 млрд., сообщает The Wall Street Journal.   

[TTteam]

Дайджест фондового рынка  за 19 марта 2009 года:
Закрытие фондового рынка:
Nikkei  -26.21  (-0.33%)  7945.96
Topix  +0.10  (+0.01%)  764.77
FTSE  +11.94  (+0.31%)  3816.93
DAX  +47.14  (+1.18%)  4043.46
CAC +16.65  (+0.60%)  2776.99
Dow   -85.78  (-1.15%)  7400.80
NASDAQ    -7.74  (-0.52%)  1483.48
S&P    -10.31  (-1.30%)  784.04
10yr Note    -16/32  2.6%  101 8/32
NYMEX Crude Oil     -0.61  (-1.18%)  $51.00

Азиатский фондовый рынок растет 5-й день подряд, что является наиболее продолжительным периодом укрепления с начала года. Поддержку рынку оказало заявление Федерального резерва о намерении выкупитьгособолигации на сумму до $300 млрд., что усилило оптимизм касательно выхода экономик из крупнейшей рецессии со времен II Мировой войны.
Индекс MSCI Asia Pacific Index вырос на 2.2%, при этом в целом с момента падения к 5,5-летним минимумам 09 марта, индекс восстановился на 13%. Однако с начала года индекс все еще демонстрирует снижением в 11% и может 6-й квартал подряд завершить в минусах, что является рекордным максимумом.
Акции Mitsubishi UFJ Financial Group Ltd. выросли на 2.3%.
Однако акции автопроизводителя Honda Motor Corp. упали на 3% на фоне укрепления курс японской иены, что грозит сокращением корпоративных прибылей.
Накануне Банк Японии заявил о намерении выкупать ежемесячно правительственные бонды на сумму в 1.8 трлн. иен (или $18.3 млрд.) у банков, что выше суммы в 1.4 трлн. иен, которую власти тратили до этого момента.

Европейские фондовые индексы в четверг показали впервые рост за последние 3 дня после новых шагов Федерального резерва по поддержке ликвидности финансового сектора.
Индекс Stoxx 600 с 09 марта вырос на 8.8% после того, как Citigroup Inc., Bank of America Corp. и JPMorgan Chase & Co. заявили об улучшении финансовых результатов в первые месяцы нового года.
Рост акций UBS AG наблюдается 8-й день подряд, что оказало основную поддержку банковскому сектору.
Акции Xstrata Plc взлетели на 14% на фоне удорожания меди.
Более чем на 10% выросли в цене акции Aviva Plc и после заявлений Банка Англии о намерении выкупать свои облигации.
На 14% взлетели акции Lloyds Banking Group Plc, в то время как акции Barclays подорожали на 17%.
На 15% выросли в цене акции Bank of Ireland Plc, а акции Allied Irish Banks Plc прибавили в весе 13%.

Акции на Wall Street ослабели в четверг на фоне роста цен на нефть и золото, а падающий доллар дал инвесторам еще одну возможность сделать паузу в недавнем ралли на фондовом рынке.
Индекс S&P 500 укрепился по итогам 7-ми сессий на 17%.
Заметный рост в четверг показали компании-производители автозапчастей, которые оказались под жестким ударом на фоне проблем в автоиндустрии. Акции  GM выросли на 8.7%. Также подорожали акции American Axle, Lear и ArvinMeritor.
Банковские акции отступили, включая Bank of America, Morgan Stanley и Wells Fargo. Индекс банковского сектора KBW Bank вырос на 52% с момента падения к многолетним минимумам.
Корпоративные новости: Oracle сообщил о повышении квартальной выручки.
В то же время, FedEx завершил III квартал лучше прогнозов.

[Tteam]

Впервые за неделю азиатский фондовый рынок отступил в пятницу, хотя индекс FTSE Asia Pacific, который является основным для региона, за неделю вырос почти на 7.5%, показав наилучший недельный результат за последние 1,5 года. Фондовый рынок Японии в пятницу был закрыт в связи с национальным праздником. Между тем, индекс Nikkei за 5 торговых дней вырос на 5%. Индекс MSCI Asia Pacific Index с момента падения к 5,5-летним минимумам 09 марта, восстановился на 13%. Однако с начала года индекс все еще демонстрирует снижение в 11%, и может 6-й квартал подряд завершить в минусах.
Заметный рост показал банковский сектор, который за неделю взлетел на 14.2% (максимум с конца 2003 года). Основную поддержку рынку оказали заявления центральных банков Японии и США о намерениях выкупать гособолигации у банков. В начале недели Банк Японии сообщил, что планирует покупать ежемесячно правительственные бонды на сумму в 1.8 трлн. иен (или $18.3 млрд.) у банков, что выше суммы в 1.4 трлн. иен, которую власти тратили до этого момента. Федеральный резерв готов потратить на выкуп гособолигаций сумму до $300 млрд. Акции крупнейшей ипотечной компании Японии Mitsubishi UFJ Financial Group подорожали на 2.3%, в то время как акции Mizuho Financial Group – на 1.5%, а Sumitomo Mitsui Financial Group – на 5.4%. Между тем, были также и аутсайдеры, включая Casio Computer Co (-13.5%).

Существенное ралли в банковском секторе также поддержало фондовый рынок Европы, где индекс сектора FTSE Eurofirst 300 вырос на 8.6% за неделю, восстановившись из области минимума 09 марта на 36%.  Крупнейшими лидерами недели стали Deutsche Bank (+9.7%),  французская страховая компания Axa (+22%), а также норвежский банк DnB NOR (+19.5%). На 42% взлетели в цене акции Barclays после того, как банк заявил об «оптимистичном старте нового финансового года». Ранее Citigroup Inc., Bank of America и JPMorgan Chase & Co. также заявляли о том, что первые 2 месяца 2009 года принесли им прибыль. Заметный рост был виден в энергетическом секторе благодаря росту котировок на нефть выше отметки в $51 за баррель: акции BG Group, BP, Tullow Oil и Premier Oil подорожали в среднем на 0.2-6.7%.
В то же время сектор фармацевтики и биотехнологий, который был наиболее волатильным на протяжении недели, завершил торги с потерями в 1.6%. Внимание было приковано к Bayer (+11%): компания получила одобрение на продажу своего препарата Xarelto от американских ведомств, что ставит компанию в более выгодное положение по сравнению с конкурентами. Рост наблюдался среди акций представителей сырьевого сектора. Так, акции Anglo American подорожали на 5.9%, а акции Xstrata Plc – на 5.1%.

Член Совета ЕЦБ Аксель Вебер заявил, что центральный банк снова понизит учетную ставку и может предложить банкам долгосрочные кредиты на операции по рефинансированию. Вебер сделал акцент на том, что у «ЕЦБ есть плацдарм для маневров в отношении процентных ставок».

«Голубые фишки» Wall Street вторую неделю подряд завершили выше нулевой отметки, несмотря на пятничное падение, которое происходило в рамках технической коррекции после недавнего ралли. Индекс Dow показал незначительный рост, однако индекс восстанавливается 2-ю неделю подряд, что происходит впервые с мая прошлого года. Стоит отметить, что индекс S&P 500 в среду и четверг показывал максимумы сессии выше психологически важной отметки 800 пп, который рассматривается в качестве важного уровня сопротивления на ближайшие недели.
18 марта заметный рост показали представители банковского сектора вслед за решением Федерального резерва направить средства на выкуп своих облигаций. В четверг Палата представителей проголосовала за внедрение 90% налога на бонусы для руководящих работников тех компаний, которые получили финансовую помощь от государства. На будущей неделе законопроект будет рассматриваться в Сенате, где предлагается понизить налог до 70% с 90%. Данный закон был принят после того, как общественность начала выражать свое недовольство выплатой компанией AIG бонусов на общую сумму в $165 млн. после того, как компания получила помощь государства в $170 млн.

Кроме того, крупнейшая национальная страховая компания American International Group (AIG), на спасение которой правительство бросило десятки миллиардов долларов, впервые публично раскрыла информацию о расходовании «федеральной помощи». Как сообщается в материалах компании, в период с 16 сентября по 31 декабря 2008 года она перевела контрагентам в общей сложности более 90 млрд долларов. Эти средства были направлены на обеспечение по кредитно-дефолтным свопам (CDS — страховые контракты, выпущенные AIG Financial Products), выкуп ипотечных бумаг, к которым была привязана часть CDS, и исполнение других обязательств.

[TTteam]

Дайджест фондового рынка  за 23 марта 2009 года:
Закрытие фондового рынка:
Nikkei    +269.57  +3.39%    8,215.53
Topix  +26.79 +3.50% 791.56
FTSE    +109.96    +2.86%    3,952.81
DAX    +107.63    +2.65%    4,176.37
CAC    +78.43    +2.81%    2,869.57
Dow    +497.48    +6.84%    7,775.86
NASDAQ    +98.50    +6.76%    1,555.77
S&P    +54.37    +7.07%    822.91
10yr Note    +0.3500    +0.133%    2.660%
NYMEX Crude Oil    +1.23    +2.36%    53.30
Gold    -3.70    -0.39%    952.50

Японский фондовый рынок резко вырос в понедельник в связи со спекуляциями, что спрос со стороны Китая приведет к увеличению прибылей производителей сырьевой продукции. Поддержку акциям оказали также спекуляции в отношении принятия правительством нового пакета стимулирующих мер для предотвращения углублениярецессии.
Акции компании Mitsui & Co., более половины прибыли которой генерируется продажами сырьевых материалов, выросли на 11% после сообщения Китая о достижении в текущем году объявленных ранее целевых темпов экономического роста, а также после восстановления цен на нефть.
Nikkei   
Нефть марки сrude с поставкой в мае выросла в цене на 1.6% до $52.90 за баррель, а по итогам трех дней рост составил уже  8.2%.
Акции производителя тяжелой строительной техники Komatsu Ltd., который рассматривает китайский рынок как один из наиболее быстрорастущих, выросли на 5.7%, а Hitachi Construction Machinery Co.,который продает около 14% своей продукции, прибавил 3.5%.
 J Front Retailing Co. вырос на 9.6% после заявления министра финансов Японии о необходимости принятия нового плана мер по стимулированию экономики. Акции Sumitomo Mitsui Financial Group Inc. прибавили 7.3% в преддверии представления подробностей плана Казначейства США по поддержке банковской системы.
В итоге акции Inpex Corp., крупнейшей нефте- и газодобывающей компании выросли на  6.7%, а ее крупнейшего конкурента Japan Petroleum Exploration Co. на 7%.

Европейские фондовые индексы в понедельник достигли максимальных уровней за последний месяц в связи с ожиданиями, что план администрации президента США БаракаОбамы по избавлению банковских балансов от "токсичных активов" приведет к оживлению экономического роста.
Акции Deutsche Bank AG и BNP Paribas SA прибавили более чем по 8% после заявления Секретаря Казначейства США о том, что объемы покупок проблемных активов могут составить  $1 трлн.. Поддержку акциям Barclays Plc, которые подскочили на 16%, оказали спекуляции о возможной продаже банком своего подразделения iShares за $5 млрд..
Рост на рынке активизировался после сообщения Национальной Ассоциации риэлторов США о неожиданном увеличении продаж на вторичном рынке жилья США.
FTSE
DAX

CAC


Публикация деталей плана Казначейства по покупке проблемных активов и более сильные данные по продажам на вторичном рынке жилья США оказали поддержку основным фондовым индексам США.
 По данным Национальной Ассоциации риэлторов продажи увеличились на 5.1% до 4,72 млн домов в год. Аналитики ожидали данные на уровне 0.9% и снижение до 4.45 миллионов. Несмотря на рост продаж,которые позитивно отражаются на рынке, цены все еще находятся на низком уровне. Все еще велико количество не проданных домов.
Министерство финансов США пообещало израсходовать $75-100 миллиардов из пакета спасения финансового сектора  на программу выкупа "токсичных" активов у банков. Минфин сообщил, что программа обеспечит финансирование через ФРС и Федеральную корпорацию страхования депозитов, чтобы помочь государственно-частному инвестиционному партнерству приобрести проблемные кредиты и ценные бумаги на сумму до $1 триллиона. Первоначально Минфин примет на работу пять или больше инвестиционных управляющих, которые смогут продемонстрировать, что в состоянии привлечь до $500 миллионов частного капитала для приобретения бумаг.
Корпоративные новости:
Конкуренты American International Group Inc  обратились к председателю ФРС Бену Бернанке с жалобой по поводу того, что страховая компания получает несправедливые конкурентные преимущества после получения правительственной помощи.
Частный инвестиционный фонд Hellman & Friedman сформировал консорциум для покупки фонда  Barclays PLC  iShares. Стоимость сделки оценивается в $5 млрд..
Акции банка Citigroup Inc, как и сектора в целом, выросли после публикации подробностей плана Казначейства США по поддержке банковских активов.
 General Growth Properties Inc продолжает переговоры с держателями своих облигаций и пытается избежать банкротства.
Сеть ювелирных магазинов класса люкс Tiffany & Co. сообщает о падении прибыли в четвертом квартале до $31.1 млн., или 25 центов на акцию против $127.4 млн. или  96 центов годом ранее. Продажи снизились на  20% до $841.2 млн. с $1.05 млрд.. Компания ожидает падения продаж по итогам года на 11%.
В середине дня S&P 500 испытывал затруднения с преодолением технического уровня сопротивления 800, представляющего собой область январских минимумов и 50-дневное скользящее среднее значение, которое ранее ограничивало попытки восстановления индекса. Интересным фактом является рост индекса розничного сектора (S&P Retailing Index), который сегодня укрепился на 4.0%, а с начала года вырос на 1.0%.
К завершению регулярной сессии основные индексы возобновили рост и установили новые сессионные максимумы.

[TTteam]

Дайджест фондового рынка  за 24 марта 2009 года:
Закрытие фондового рынка:
Nikkei  +272.77  (+3.3%)  8488.30
Topix  +21.16  (+2.7%)  812.7
FTSE  -41.35  (-1.05%)  3911.46
DAX  +10.99  (+0.26%)  4187.36
CAC +4.82  (+0.17%)  2874.39
Dow   -115.41  (-1.48%)  7660.45
NASDAQ    -37.45  (-2.41%)  1518.32
S&P    -16.59  (-2.02%)  806.33
10yr Note    -12/32  2.65%  100 12/32
NYMEX Crude Oil     +0.18  (+0.34%)  $53.50

Фондовый рынок Японии во вторник вырос, продолжая 2-недельное ралли. Поддержку рынку оказал план Казначейства США об изъятии «плохих» активов их банков в рамках борьбы с мировым кризисом.
Акции Mizuho Financial Group Inc. взлетели в цене на 5% после того, как США заявили, что потратят до $1 трлн. на выкуп «плохих» активов. Акции Orix Corp. за последние 5 дней подорожали на 77% на спекуляциях, что инвесторы закрывают короткие позиции. На 7.4% во вторник подорожали акции Mazda Motor Corp.
Акции Canon Inc. прибавили в цене 4.4%, в то время как акции Sony Corp. укрепились на 5.7%.
В марте индекс Nikkei вырос на 12%, что является наиболее впечатлительным месячным ростом с июля 1995 года. Катализатором роста служили ожидания, что действия центральных банков помогут справиться с финансовым кризисом.

Рост европейских фондовых индексов продолжается 4-й день подряд, поскольку исполнительный директор Deutsche Bank AG Джозеф Акерманн заявил, что банк показал хороший старт 2009 года. Оптимизм от данной новости смог компенсировать негативное влияние на рынок продаж акций в сырьевом секторе.
Акции Deutsche Bank подорожали на 4.5% после того, как Акерманн заявил, что ожидает, что банк вернется к прибыли.
Акции Commerzbank AG подорожали на 9.6%. Представитель банка Клаус-Питер Мюллер сказал, что не думает, что власти Германии повысят свою долю в банке.
Акции Rio Tinto, между тем, подешевели на 2.2%, акции BHP Billiton – на 4.8%, а акции Antofagasta - на 8%.
На 3.3% подешевели акции Metro AG. Крупнейшая розничная компания Германии сообщила, что чистая прибыль по итогам IV квартала сократилась на 2.7% до 691 млн. евро ($924 млн.), что ниже среднего прогноза аналитиков в 729 млн. евро.
На 12% рухнули в цене акции DSV A/S после того, как транспортная компания заявила о намерении продать акции, а также об убытках по итогам IV квартала из-за падения объемов перевозок.
С 09 марта европейские фондовые индексы выросли в среднем на 13%, поскольку Citigroup Inc., Bank of America и JPMorgan Chase & Co. заявили о хороших финансовых результатах в первые месяцы этого года.

Между тем, «голубые фишки» Wall Street упали во вторник после впечатляющего ралли понедельника.
В начале сессии давление на рынок оказывало слушание дела по выплате бонусов в AIG. Во второй половине дня индексы пытались восстановиться, однако к концу сессии снова возобновили падение.
AIG: Во вторник глава Федерального резерва Бен Бернанке и министр финансов США Тимоти Гейтнер выступали с докладом относительно правительственной помощи крупнейшему национальному страховщику American International Group.
Власти США предоставили компании в качестве финансовой помощи сумму в размере более $180 млрд. в целях помочь AIG выстоять в условиях кризиса.
И Гейтнер, и Бернанке заявили, что ситуация с AIG является доказательством необходимости более строго контроля над негосударственными финансовыми учреждениями со стороны властей.
В последнее время AIG оказался в центре скандала, разгоревшегося на почве выплаты многомиллионных бонусов своим руководителям. Во вторник Бернанке и Гейтнер предлагали начать судебное разбирательство по делу AIG, однако их удержали от этого. На прошлой неделе Палата представителей рассмотрела законопроект, предполагающий обложение налогом в высоком размере выплачиваемых бонусов руководителям компаний, которые получили помощь от государства. Однако законопроект был заморожен, поскольку многие руководители в добровольном порядке согласились вернуть выплаченные ранее им бонусы.
Корпоративные новости: Акции финансовых компаний пострадали во вторник, включая Bank of America, Citigroup, JPMorgan Chase и Wells Fargo. Индекс банковского сектора KBW Bank (BKX) упал на 3.9%.

[Tteam]

Закрытие фондового рынка:
Nikkei  +156.34  (+1.8%)  8636.33
Topix  +8.27  (+1.0%)  826.81
FTSE  +24.95  (+0.64%)  3925.20
DAX  +36.08  (+0.85%)  4259.37
CAC -1.38  (-0.05%)  2892.07
Dow   +174.51  (+2.25%)  7924.56
NASDAQ    +58.05  (+3.80%)  1587.00
S&P    +18.98  (+2.33%)  832.86
10yr Note    +16/32  2.73%  100 4/32
NYMEX Crude Oil     +1.57  (+2.99%)  $54.03

Азиатские фондовые рынки в четверг выросли, в большей степени, благодаря росту акций Промышленно-коммерческого банка Китая (Industrial & Commercial Bank of China) на 14.8%.
Акции Elpida Memory подорожали на 18.0%, а акции производителя микрочипов – Advantest – выросли в цене на 4.3%.
Акции Sony прибавили в цене 7.4% на фоне рекомендаций Merrill Lynch инвесторам покупать акции компании.
Акции Canon подорожали на 3.5%.

Рост европейского фондового рынка наблюдается 6-й день подряд, что является наиболее продолжительным периодом роста с января.
Акции Volkswagen выросли на 7.6% после того, как один из владельцев компании Porsche SE смог рефинансировать кредит в 10 млрд. евро ($13.6 млрд.), что повысило спекуляции относительно того, что производитель спортивных авто хочет увеличить свою долю в компании.

В то же время акции H&M упали на 3.5%, при этом падение квартальной прибыли стало максимальным за последние более чем 5 лет.
Акции Kingfisher снизились после сообщения о намерении компании закрыть более трети магазинов в Китае на фоне углубления рецессии.
Статистические данные четверга показали минимальный годовой рост розничных продаж за последние 13 лет в феврале.
Акции Storebrand ASA снизились на 8.7% после сообщения о том, что компания завершила переговоры с Gjensidige Forsikring.
Акции ThyssenKrupp AG откатили на 4.1%. UBS AG понизил рейтинг компании до “neutral” с“buy”.

Основные фондовые индексы Wall Street пошли вверх в четверг, причем Dow и &P 500 достигли 2-недельного максимума.
Рост носил массовый характер, при этом 28 из 30 секторов укрепились, включая General Motors, Hewlett-Packard, Intel и American Express.
Экономика: Количество обращений за пособием по безработице на предыдущей неделе выросло до 652,000 от 644,000 на предыдущей неделе. Экономисты же прогнозировали 650,000.
Отдельный отчет был с итоговыми данными по ВВП США в IV квартале. Итак, в IV квартале экономика упала на 6.3% против изначальной оценки в -0.2%. Экономисты же прогнозировали -6.6%.
Корпоративные новости: Квартальная прибыль Best Buy Co. Inc упала до $570 млн. или $1.35 из расчета на акцию по сравнению с показателем прошлого года в $737 млн. или $1.71 на акцию. Однако отчет превысил ожидания аналитиков.

[TTteam]

Дайджест фондовых рынков за неделю:

Фондовый рынок Японии завершил пятничную сессию небольшим снижением, однако индекс Nikkei смог завершить неделю с ростом на 8.6% (максимальное 5-дневное укрепление индекса с октября прошлого года. В пятницу индекс Nikkei 225 уступил 9.36 пп или 0.11% до 8626.97. Индекс TOPIX снизился на 2.28 пп до 824.53. За неделю TOPIX вырос на 7.8% (максимальное недельное укрепление с момента азиатского кризиса в 1997 году). Азиатские фондовые рынки в четверг выросли, в большей степени, благодаря росту акций Промышленно-коммерческого банка Китая (Industrial & Commercial Bank of China) на 14.8%. Акции Elpida Memory подорожали на 18.0%, а акции производителя микрочипов – Advantest – выросли в цене на 4.3%. Акции Sony прибавили в цене 7.4% на фоне рекомендаций Merrill Lynch инвесторам покупать акции компании.Акции Canon подорожали на 3.5%.

Рост европейского фондового рынка наблюдается 6-й день подряд, что является наиболее продолжительным периодом роста с января.
Акции Volkswagen выросли на 7.6% после того, как один из владельцев компании Porsche SE смог рефинансировать кредит в 10 млрд. евро ($13.6 млрд.), что повысило спекуляции относительно того, что производитель спортивных авто хочет увеличить свою долю в компании. В то же время акции H&M упали на 3.5%, при этом падение квартальной прибыли стало максимальным за последние более чем 5 лет. Акции Kingfisher снизились после сообщения о намерении компании закрыть более трети магазинов в Китае на фоне углубления рецессии.Статистические данные показали минимальный годовой рост розничных продаж за последние 13 лет в феврале.
Акции Storebrand ASA снизились на 8.7% после сообщения о том, что компания завершила переговоры с Gjensidige Forsikring. Акции ThyssenKrupp AG откатили на 4.1%. UBS AG понизил рейтинг компании до “neutral” с“buy”. Снижение акций нефтяных компаний оказывает основное давление на индексы, причем среди основных аутсайдеров стоит отметить Total SA и Royal Dutch Shell. Между тем, банковский сектор сегодня укрепился: Barclays (+18.0%), Lloyds Banking Group (+8.8%) и Commerzbank (+8.1%). Индекс FTSE-100 потерял  -26.35 или -0.67%  на  3,898.85, CAC-40 -57 пп (-2.0%) и Xetra-DAX  упал на -55.82 или -1.31% к 4,203.55


Основные фондовые индексы Wall Street пошли вверх в четверг, причем Dow и &P 500 достигли 2-недельного максимума.
Рост носил массовый характер, при этом 28 из 30 секторов укрепились, включая General Motors, Hewlett-Packard, Intel и American Express.
Экономика: Количество обращений за пособием по безработице на предыдущей неделе выросло до 652,000 от 644,000 на предыдущей неделе. Экономисты же прогнозировали 650,000.
Отдельный отчет был с итоговыми данными по ВВП США в IV квартале. Итак, в IV квартале экономика упала на 6.3% против изначальной оценки в -0.2%. Экономисты же прогнозировали -6.6%.
Корпоративные новости: Квартальная прибыль Best Buy Co. Inc упала до $570 млн. или $1.35 из расчета на акцию по сравнению с показателем прошлого года в $737 млн. или $1.71 на акцию. Однако отчет превысил ожидания аналитиков.
     
Акции на Wall Street отступили в пятницу, поскольку инвесторы предпочли закрыть позиции после впечатляющего ралли, которые привело к росту «голубых фишек» более чем на 20%. Акции с понедельника выросли на 8.0%, но сегодняшнее падение может существенно сократить достигнутый уровень прибыли. На торгах в пятницу Индекс Dow Jones упал на  -148.38 или -1.87%  к  7,776.18, потери Nasdaq 100 составляют -41.80  или  -2.63%  к  1,545.20 и S&P 500 потерял -16.92  или  -2.03% к 815.94.
Напомним, что в четверг 3-недельное ралли основных индексов продолжилось, однако уже в пятницу бычий импульс сошел на нет. Продажи носят масштабный характер, при этом снижение демонстрируют 27 из 30 компаний индекса Dow.

С момент падения «голубых фишек» к 12-летним минимумам 09 марта, индекс Dow вырос на 21%, а S&P 500 – на 23%. Технологический индекс Nasdaq прибавил в цене на 25%.
Опубликованные сегодня данные показали, что личные доходы американцев в феврале снизились на 0.2%, что слегка превысило прогнозы аналитиков в -0.1%. Личные расходы, в свою очередь, выросли на 0.2%, оправдав ожидания экспертов. Google в четверг заявил о намерении сократить около 200 сотрудников. Это вторая волна сокращений в истории Google.
Не смотря на то что спала напряженность после того, как был проведен довольно удачный аукцион по размещению казначейских облигаций по словам Kathy Lien,управляющего директора центра исследования валют GFT, инвесторам нужны хорошие новости для возобновления аппетита к рискам. "Ралли фондового рынка, а также последние экономические данные, дают надежду на восстановление экономики США, необходимую трейдерам для продолжения продажи доллара",- сказал Kathy Lien

[Tteam]

Закрытие фондового рынка:
Nikkei  -126.55  (-1.5%)  8109.53
Topix  -15.88  (-2%)  773.66
FTSE  +163.23  (+4.34%)  3926.14
DAX  +95.53  (+2.39%)  4084.76
CAC +88.00  (+3.24%)  2807.34
Dow   +86.90  (+1.16%)  7608.92
NASDAQ    +26.79  (+1.78%)  1528.59
S&P    +10.34  (+1.31%)  797.87
10yr Note    +9/32  100 2.68%  18/32 
NYMEX Crude Oil     +1.25  (+2.61%)  $49.08

Фондовый рынок Японии снижается 3-й день подряд, в результате чего индекс Topix завершает финансовый год с наихудшим результатом за всю свою историю на фоне роста опасений относительно углубления рецессии, что может продолжить негативно влиять на корпоративные прибыли.
Акции крупнейшего национального страховщика Tokio Marine Holdings Inc. упали на 5.9% после того, как после выхода разочаровывающих данных по занятости, премьер-министр Японии Таро Ассо заявил, что рецессия в стране продолжает присутствовать.
Согласно опубликованной статистике, уровень безработицы в прошлом месяце вырос до 4.4% (3-летний максимум), в то время как отдельный отчет показал, что расходы домохозяйств сокращаются 12-й месяц подряд.
Акции Mitsui Fudosan Co. подешевели на 4%.
Акции Mizuho Financial Group Inc. отступили на 4.6%.
Вторник стал последним днем финансового года-2008 в Японии. Индекс упал на 35% (максимальное снижение с финансового года, завершившегося в марте 2001 года. Индекс Topix упал на 36% (максимум с 1969 года).

Фондовый рынок Европы, между тем, вырос, при этом индекс Dow Jones Stoxx 600 показал месячный рост впервые с августа после того, как вышел оптимистический отчет по продажам Marks & Spencer Group Plc.
Акции Marks & Spencer выросли на 12% на фоне укрепления потребительского доверия в Британии до максимального уровня с мая прошлого года. Индекс доверия от GfK составил в марте -30, укрепившись в этом месяце на 5 пунктов.
Акции Anglo American Plc подорожали на 9.7% на фоне укрепления цен на медь, для которой последний квартал стал наиболее успешным за последние 3 года.
На 10% подорожали акции Fiat SpA.
Аналитики Goldman Sachs Group Inc. полагают, что прибыли европейских компаний могут сократиться на 55%, прежде, чем начнут восстанавливаться в начале 2010 года. В этом году, по оценкам экспертов, прибыли сократятся на 38% и вырастут на 19% в следующем году.

Акции на Wall Street также выросли во вторник, причем индекс Dow смог впервые завершить месяц в плюсах после 6-ти месяцев снижения. С начала года индекс Dow потерял 14.3% и вырос на 6.5% в марте. Индекс S&P 500 потерял 12.8% с начала года и вырос на 7.1% в марте. В свою очередь, технологический Nasdaq в 2009 году упал на 4.8%, однако в марте смог укрепиться на 9%.
Во вторник в центре внимания инвесторов были все компании индекса Dow, за исключение 2-х.
Лидеры Dow включают IBM, Chevron, McDonald's, 3M, Microsoft и Alcoa.
Финансовые компоненты Dow также выросли, продолжая восстановление из многолетних минимумов. Среди них: Bank of America, Citigroup и JPMorgan Chase.
Экономика: Опубликованный отчет показал рост индекс потребительского доверия до 26 пп с 25.3, что, однако, оказалось ниже прогнозов аналитиков в 28.
Индекс производственной активности менеджеров по закупкам Чикаго снизился в марте до 31.4 пп в марте с 34.2 пп в феврале. Аналитики прогнозировали 34.3.