Тема: Ежедневный обзор от Radioforex

[Radioforex_team]

Сегодня участники рынка анализировали полученные вчера вечером сведения. Напоминаем, что по окончанию своего двухдневного заседания Федеральная резервная система США приняла решение сохранить учетную ставку без изменений - на уровне 5,25%, что соответствовало прогнозам. Напоминаем, что процентная ставка сохраняется в Соединенных Штатах на данном уровне с 29 июня 2006г., когда завершилась серия из 17 повышений, которая продолжалась более двух лет.По мнению главы ФРС США Бена Бернанке, рост американской экономики в I квартале этого года замедлился из-за нескольких факторов, в частности из-за значительного снижения накопления товарно-материальных запасов, экспорта и федеральных затрат на оборону. Ожидается, что в течение 2007г. и, возможно, в начале 2008г. Федеральная Резервная Система будет сохранять учетную ставку на нынешнем уровне - 5,25%.

Доллар снизился против евро в свете того, что рост фондовых рынков увеличил интерес инвесторов к более высокодоходным валютам, таким, как новозеландский доллар. Как сказал Адам Бойтон, старший валютный стратег в Deutsche Bank AG: "Поскольку рынок акций растет, участники рынка увеличивают операции carry trades, что только на пользу таким валютам, как новозеландский, австралийский и канадский долларам. Иена и доллар теряют поддержку в этой окружающей среде". На конец дня пара тестирует сильный уровень 1,3800, выше которого ей удалось подняться в начале американской сессии.

Комитет по денежно-кредитной политике Банка Англии намекнул на то, что повысит процентные ставки до 6% уже к концу текущего года, сказав о незначительном росте рисков увеличения инфляции в среднесрочном периоде. В своем ежеквартальном отчете по инфляции комитет отметил, что ожидает замедления годового роста потребительских цен до целевых темпов 2% к концу будущего года. Напоминаем, что Банк Англии повышал процентные ставки пять раз с уровня 4,5%, на котором они находились в августе 2006 года. Как сказал Джонатан Лойнс, главный экономист из Capital Economics:"Августовский отчет Банка Англии по инфляции дал сильнейший сигнал о том, что процентные ставки в Великобритании приближаются к вершине. Но Комитет по денежно-кредитной политике повысит ставки, по крайней мере, еще один раз, возможно, в сентябре". В результате полученных данных фунт значительно укрепил свои позиции против американской валюты, что в итоге на конец дня привело пару к сопротивлению 2,0375. Следующее сопротивление располагается на отметке 2,0437. 

Японская иена достигла новых минимумов против евро и доллара США ввиду того, что американские акции продолжают дорожать, и инвесторы все больше склонны к риску. Вследствие этого доллар завоевал у японской йены около 100 пунктов, а европейская валюта – около 200-от, прорвав сильный уровень 165,00. 

С точки зрения аналитиков, инвесторы снова проявляют интерес к высокодоходным сырьевым валютам. Австралийский доллар вырос сегодня после того, как Резервный банк Австралии, как и прогнозировалось, повысил ключевую процентную ставку на 25 базисных пунктов до 6,5%. Как сказал Майкл Вулфолк, старший валютный стратег-аналитик из Bank of New York, изменение процентных ставок в Австралии не оказывает непосредственного воздействия на канадский доллар. Тем не менее, по его мнению, канадская валюта косвенно связана с австралийскими процентными ставками, поскольку так же, как и австралийский доллар, является высокодоходной валютой. Он также отметил, что "канадская валюта входит в число высокодоходных/сырьевых валют, которые получают поддержку от сделок на разнице между процентными ставками".

[Radioforex_team]

В ходе сегодняшних торгов японская Йена и американский доллар получили значительную поддержку против других основных валют. 

По итогам дня японская Йена торгуется на недельном максимуме против евро и двухдневном – против доллара. Японская валюта получила поддержку на фоне новых проблем, связанных с рынком субстандартного ипотечного кредитования, которые побуждают инвесторов закрывать позиции по сделкам на разнице между процентными ставками.

Пара евро/иена упала более чем на 2% по сравнению с уровнем закрытия среды и в начале американской сессии достигла минимума 161,50. Доллар/иена снизилась на 1% по отношению к уровню закрытия среды.

Резкие колебания валютных курсов начались после того, как BNP Paribas сообщил, что из-за проблем с ликвидностью в некоторых сегментах рынка он временно приостанавливает расчет стоимости активов трех своих фондов, занимающихся ценными бумагами, которые обеспечены активами, включающими в себя и субстандартные ипотечные кредиты. На фоне этих новостей инвесторы начали закрывать позиции по сделкам на разнице между процентными ставками с использованием иены, опасаясь того, что новости о банке BNP Paribas могут привести к волатильности на рынке. Действительно, фондовые индексы США открылись с существенным понижением по сравнению с уровнями закрытия среды. Похоже, что резкие колебания на фондовом рынке будут продолжаться. Резкое падение евро против иены также спровоцировало снижение единой европейской валюты против доллара до недельного минимума 1,3654. На конец дня пара закрылась на уровне 1,3685. 

Однако Стивен Малион, валютный стратег-аналитик из Scotia Capital, выражает иное мнение и сомневается, что наблюдаемое сегодня снижение евро против доллара связано с тем, что банк BNP Paribas базируется в Европе, и что инвесторы, возможно, беспокоятся о том, что проблемы в секторе кредитования в США теперь перерастут в глобальную проблему. 

Пара доллар США/канадский доллар дошла в конце европейской сессии до недельного максимума 1,0603 против уровня закрытия торгов в среду - 1,0496.

[Radioforex_team]

Сегодня в Канаде были опубликованы данные, согласно которым поставки продукции в секторе обрабатывающей промышленности в июне резко снизились по сравнению с маем, поскольку в автомобильном секторе было зафиксировано самое значительное сокращение производства за последние четыре года. В июне поставки сократились на 1,8% до 48,65 млрд канадских долларов, тогда как аналитики ожидали снижения всего на 0,2%. Батлер из Scotia Capital говорит, что эти данные не имели большого значения для рынка, поскольку сейчас ситуацию не определяют фундаментальные показатели. По его мнению, на данный момент трудно прогнозировать, насколько значительным будет падение канадского доллара. По его словам, пара доллар США/канадский доллар могла достичь сегодня отметки 1,0825. Батлер также отметил, что "рынок был довольно спокоен, если учесть усиление волатильности и неопределенность ситуации. По моему мнению, это означает, что ситуация остается под контролем, однако возможны резкие колебания. Сейчас трудно говорить о том, когда ситуация нормализуется, поскольку мы уже не знаем, что такое нормальная ситуация". 

Трейдеры все еще опасаются продаж со стороны фондов хеджирования или других проблем в этом секторе после того, как Sentinel Management Group, стоимость которой оценивается в 1,6 млрд долларов, заявила о необходимости приостановить погашение долговых обязательств. Кроме того, во вторник появились сообщения, что 17 канадских эмитентов, которые выпустили коммерческие ценные бумаги, обеспеченные активами, столкнулись с проблемами при выполнении своих обязательств. Эти новости также продолжают оказывать давление на рынок. На фоне этих опасений японская иена в ходе сегодняшних торгов выросла против доллара США и других валют с высокой доходностью, поскольку инвесторы, которые активно использовали заемные средства в малодоходной иене для инвестирования в другие активы, закрывают эти позиции и в связи с этим вынуждены покупать иену для выплаты кредитов. В то же время нежелание инвесторов рисковать оказывает поддержку доллару почти против всех других валют, т.к. они стремятся использовать доллар как валюту-убежище. 

Доллар вырос против евро, вследствие чего пара дошла до самого низкого уровня с конца июня 1,3472. 

Пара доллар США/канадский доллар торгуется в конце дня около сильного уровня 1,0750, который в последний раз был пробит в конце мая этого года. Стоит отметить, что канадский доллар оказался под сильным давлением после поступившего вчера сообщения о проблемах у нескольких канадских эмитентов, выпустивших коммерческие ценные бумаги. 

Австралийский и новозеландский доллары, которые в последние месяцы росли на фоне заключения сделок на разнице между процентными ставками, сейчас снижаются в связи с закрытием позиций по этим сделкам. Пара австралийский доллар/доллар США упала сегодня до района 0,8204, что является самым низким уровнем с 30 мая, а пара новозеландский доллар/доллар США снизилась до отметки 0,7123 - минимума с конца марта.

[Radioforex_team]

Японская иена сегодня продолжила торговаться с повышением против доллара США и евро. Сложившаяся ситуация обусловлена нежеланием инвесторов рисковать, закрытием позиций по сделкам на разнице между процентными ставками и нервозностью инвесторов в отношении всех классов активов. Также серьёзное давление на ход торгов оказало падение индекса DJIA на 400 пунктов. 

Пара доллар США/японская иена упала до самого низкого уровня за 14 месяцев. Как уже отмечалось, падение фондовых индексов в США вынуждает инвесторов закрывать позиции по сделкам на разнице между процентными ставками с использованием иены. В результате падение доллара США против низкодоходной японской иены составило 4%. 

Пара доллар США/канадский доллар под конец дня начала торговаться в боковом тренде в пределах диапазона 1,0700-1,0740, стабилизировавшись после значительных колебаний курса ранее. Напоминаем, что она откатилась от 3-х месячного максимума 1,0865 и достигла уровня 1,0687, что является уровнем поддержки. Это произошло после того, как стало известно о соглашении на рынке коммерческих бумаг, обеспеченных активами. Данная новость оказала некоторую поддержку канадской валюте, поскольку соглашение должно улучшить ситуацию на национальном финансовом рынке. В то же время, ведущий валютный стратег-аналитик TD Securities Шон Осборн считает, что это не помешает паре доллар США/канадский доллар продолжит движение к области около 1,1000. По его мнению, падение доллара США против канадской валюты могло привести лишь к проверке на прочность технической поддержки. В итоге на конец дня пара вновь вернулась к глобальному уровню 1,0750.

Все выходившие сегодня новости не имели для рынка никакого значения и были им проигнорированы. Даже сообщение о том, что производственный индекс ФРС-Филадельфии за август составил 0 вместо ожидаемого уровня 8,5, никак не отразилось на движении валютных пар.

[Radioforex_team]

Напоминаем, что занятость в США в августе текущего года снизилась впервые за четыре года ввиду резкого сокращения числа рабочих мест в строительной сфере и обрабатывающей промышленности, что свидетельствует о влиянии охлаждения жилищного рынка на остальную экономику США. Стоит отметить, что падение занятости в Соединённых Штатах создает условия для снижения ставок со следующего заседания Комитета по операциям на открытом рынке Федеральной резервной системы, которое состоится 18 сентября. Напоминаем, что министерство труда США сообщило о том, что в августе в стране было сокращено 4 000 рабочих мест вне сельского хозяйства. Данные за предыдущие месяцы были сильно пересмотрены в сторону понижения. В июле в США, по уточненным данным, было создано 68 000 новых рабочих мест вне сельского хозяйства по сравнению с июньским уровнем 69 000. Ранее сообщалось, что показатель в июне составил 126 000, а в июле был равным 92 000. Уровень безработицы в августе остался без изменения и составил 4,6%. По данным Прайм-Тасс. 

Курс евро отреагировал ростом против доллара. Такая реакция вполне закономерна, поскольку слабые данные по рынку труда США повышают вероятность ослабления денежно-кредитной политики ФРС США, и аналитики уже говорят о возможности снижения ее 18 сентября сразу на 0,5% до 4,75%. При этом из заявлений представителей ЕЦБ эксперты делают вывод о возможном повышении учетной ставки в ЕС с текущего уровня 4% уже в октябре. 

Как сказал министр финансов США Генри Полсон, падение числа рабочих мест в Соединённых Штатах в августе не было совсем неожиданным. Он также выразил уверенность в устойчивости экономики США и сказал, что "данные не всегда изменяются по прямой". Полсон не стал говорить о том, что снижение занятости могло быть случайным, но отметил, что на фоне наблюдающегося спада в секторе жилья и на фоне нестабильности рынка кредитования было бы естественно ожидать замедления роста занятости. Таким образом, снижение числа рабочих мест в августе "не было совсем неожиданным". 

Опасения, связанные с ростом в США числа непогашенных ипотечных кредитов, выданных заемщикам с плохой кредитной историей, спровоцировали панику на мировых финансовых рынках, и центральные банки были вынуждены осуществить вливания ликвидности в мировую финансовую систему. Полсон отметил, что ситуация с кредитованием требует бдительности. Он также отметил, что активно общается с представителями финансового сектора и уделяет "большое внимание их проблемам". Кроме того, министр финансов сказал, что внимательно следит за ситуацией на рынке коммерческих ценных бумаг, обеспеченных активами, а также на рынках других более сложных инструментов, "которые не функционируют должным образом".

По итогам сегодняшних торгов доллар США заметно упал против евро, фунта, швейцарского франка и йены. Так пара EURUSD пробила глобальный уровень 1,3750, однако так и не дошла до следующего сопротивления 1,3800.

Доллар США/швейцарский франк, в отличие от большинства пар, подвергнувшихся под конец дня коррекции, продолжил падать, пробив при выходе негативных данных по США глобальный уровень 1,2000. На данный момент снижение составило около 150 пунктов. 

Доллар/Йена также значительно упала практически на 200 пунктов, пробив сильный уровень 115,00. На данный момент темпу её снижения снизились, однако она продолжает двигаться в нисходящем тренде.

[Radioforex_team]

На конец торгового дня пара евро/доллар США торгуется в районе 1,3827, приблизившись к историческому максимуму 1,3853, установленному в июле. Если рекордные уровни обновятся, то это станет весомым свидетельством ослабления американской валюты. По мнению некоторых аналитиков, в случае роста выше текущего исторического максимума пара может нацелиться на уровень 1,4012, который может быть достигнут к концу сентября. Эта отметка является уровнем сопротивления и может стать вершиной долгосрочного тренда. 

Стоит отметить, что доллар США сегодня практически достиг исторического минимума против евро после выступления председателя Федеральной резервной системы США Бена Бернанке, поскольку его слова не содержали ничего нового относительно планов ФРС в отношении процентных ставок и ее экономического прогноза. В ходе своего выступления в Берлине Бернанке в основном говорил о дисбалансах в мировой платежной системе, не затронув вопросы, связанные с текущей рыночной ситуацией и денежно-кредитной политикой. Это привело к тому, что участники рынка стали более активно продавать доллар, спровоцировав рост пары евро/доллар. Тем не менее, паре пока не удалось пробить психологически важный уровень 1,3853. Вместо этого она колебалась около отметки 1,3840, что свидетельствовало об уверенности инвесторов в дальнейшем снижении доллара ввиду ослабления экономики США и возможности понижения процентных ставок.

Хенрик Галлберг, валютный стратег-аналитик Calyon Corporate and Investment Bank, считает, что если кризис будет ограничен только пределами экономики США, то доллар снизится, и пара евро/доллар поднимется до отметки 1,40 или выше в течение предстоящих недель. "С другой стороны, если экономика США будет ослабевать и возникнет вероятность рецессии, это будет иметь неблагоприятные последствия для мировой экономики, тогда нежелание инвесторов рисковать окажет поддержку доллару". 

Однако рост котировок на фондовых биржах США помог доллару не упасть до новых минимумов. Фондовый индекс Dow Jones Industrial Average вырос более чем на 100 пунктов. Вследствие этого пара доллар/японская иена превысила отметку 114 и продолжила торговаться практически без изменений около этого уровня.

Канадский доллар вырос против доллара США на фоне общего ослабления американской валюты, несмотря на более значительное, чем ожидалось, сокращение положительного сальдо торгового баланса Канады в июле. Стоит отметить, что положительное сальдо оказалось самым низким с октября 2006 года, составив 3,66 млрд канадских долларов.

Согласно вышедшим в 16:30 по московскому времени данным, дефицит внешней торговли США в июле немного сократился благодаря тому, что рост экспорта капитальных товаров компенсировал повышение цен на импортируемую нефть. Как сообщило Министерство торговли США, показатель упал на 0,3% до 59,25 млрд долларов. По уточненным данным, в июне дефицит составил 59,43 млрд долларов, тогда как ранее сообщалось, что он достиг отметки 58,14 млрд долларов. В целом внешнеторговый дефицит США в июле оправдал ожидания аналитиков, согласно которым он должен был составить 59,2 млрд долларов. Однако данные практически не оказали влияния на валютный рынок.

[Radioforex_team]

Согласно данным, опубликованным 18:00 по московскому времени, настроения потребителей США в середине сентября практически не изменились по сравнению с августом. Предварительное значение индекса настроений потребителей США, публикуемого Reuters и Мичиганским университетом, в сентябре составило 83,8 против окончательного уровня 83,4 в августе и 90,4 в июле. Согласно прогнозам экономистов, предварительное значение индекса в текущем месяце должно было ставить 83,0.

Кроме того, сегодня Министерство труда США опубликовало данные по розничным продажам за август. Объем показателя вырос, однако менее значительно, чем ожидалось. Основным двигателем роста продаж был спрос на автомобили, что является тревожным признаком для потребительских расходов. Стоит отметить, что такие значения свидетельствуют о том, что американская экономика испытывает на себе негативное влияние со стороны проблем на рынке кредитования. Так показатель вырос на 0,3%. По уточненным данным, в июле продажи увеличились на 0,5%, а не на 0,3%, как сообщалось ранее. А розничные продажи без учета продаж автомобилей сократились. 

Аналитики и инвесторы ожидали выхода данных по розничным продажам, чтобы понять, вызвало ли ухудшение ситуации на рынке труда падение потребительских расходов в США. Ранее в сентябре были опубликованы данные, согласно которым число рабочих мест вне сельского хозяйства в США в августе сократилось на 4 тыс. впервые за четыре года. Как отмечают аналитики Barclays Capital, "замедление роста потребительских расходов будет свидетельствовать о том, что темпы импорта из стран Азии в США также снизятся, что может оказать негативное влияние на цены на сырьевые товары". 

Согласно другим данным Министерства торговли США, дефицит текущего счета платежного баланса сократился во II квартале на фоне роста экспорта автомобилей, продукции сельского хозяйства и промышленных товаров. Показатель в отчётном периоде составил 190,8 млрд долларов по сравнению с пересмотренным показателем 197,1 млрд долларов за предыдущий квартал. Ранее сообщалось, что дефицит в I квартале был равен 192,6 млрд долларов. 

На данный момент рынок застыл в ожидании ближайшего заседания Комитета по операциям на открытом рынке ФРС, которое запланировано на 18 сентября. Оно должно прояснить тенденцию проведения монетарной политики ЦБ Америки. Согласно высказывающимся предположениям, процентная ставка на этом заседании снизится на 25 или даже на 50 процентных пунктов. И в ходе фиксации позиций доллар США получил некоторую поддержку, укрепившись в конце дня против остальных основных валют. 

Понижательное давление на британский фунт сегодня оказала информация, поступившая в середине дня. Так акции одного из крупнейших британских ипотечных банков Northern Rock упали на 21 процент. Это произошло после того, как он обратился к Bank of England за помощью в борьбе с кризисом. По данным Sky News, акции банка упали более чем на 25 процентов. Кроме того, Northern Rock объявил, что ожидает снижения прибыли в 2007 году на 150 миллионов фунтов стерлингов. К отделениям Northern Rock уже выстроились очереди обеспокоенных клиентов, желающих забрать свои сбережения. Эти события вызвали новый всплеск волнений относительно кризиса ипотечного кредитования, который, как ранее полагали аналитики, уже стих. Таким образом, пара фунт/доллар упала по сравнению с ценой открытия текущего торгового дня более чем на 100 пунктов. И на данный момент достигла ключевой поддержки 2,0062.

 

И в заключение курсы валют:

[Radioforex_team]

Сегодня евро подорожал почти на 1% против доллара США и недавно достиг нового исторического максимума на уровне 1,4090. Стоит отметить, что американская валюта продолжает дешеветь на фоне понижения процентных ставок Федеральной резервной системы США. Дополнительное понижательное давление на доллар оказало решение центрального банка Саудовской Аравии сохранить процентные ставки без изменений: руководство банка не стало следовать примеру ФРС, хотя поступает так довольно часто. Как отмечает Камилла Саттон, валютный стратег-аналитик Scotia Capital в Торонто, курс национальной валюты Саудовской Аравии привязан к доллару, и тот факт, что центральный банк этой страны не понизил ставки вслед за ФРС, "заставил многих наблюдателей заговорить о том, что Саудовская Аравия вскоре может отказаться от привязки своей валюты к доллару". По её мнению, если Саудовская Аравия откажется от привязки, то это обстоятельство "нанесет как психологический, так и вполне реальный удар по спросу на активы, деноминированные в долларах, а это, в свою очередь, окажет давление на сам доллар". Напоминаем, что значительную часть валютных резервов Саудовской Аравии, как и большинства других стран-экспортеров нефти, составляют долларовые активы. 

Однако Центральный банк Саудовской Аравии сообщил, что его решение оставить процентные ставки без изменений не следует считать сигналом о том, что он непременно откажется от привязки национальной валюты к доллару. Тем не менее, инвесторы продолжили продавать американскую валюту. Как сказал в интервью Bloomberg News глава финансового комитета, сотрудники которого являются советниками короля Саудовской Аравии, "не факт, что курс риала валюта Саудовской Аравии перестанет быть привязан к доллару, по крайней мере, это не обязательно произойдет в ближайшее время". 

Председатель Федеральной резервной системы США Бен Бернанке заявил сегодня о том, что "основной целью" ФРС является поддержание стабильной ситуации в американской экономике. Напоминаем, что во вторник ФРС понизила ключевую процентную ставку на 50 базисных пунктов до уровня 4,75% с 5,25%. Снижение ключевой ставки оказалось более масштабным, чем ожидали экономисты. При этом её снижение произошло впервые более чем за четыре года. В сопутствующем заявлении говорилось: "Предпринятое во вторник изменение ставок нацелено на предотвращение некоторых негативных явлений в экономике США, которые могут возникнуть в связи с нестабильностью финансовых рынков и способствовать замедлению экономического роста в будущем". Бернанке также отметил, что он не видит вреда в том, чтобы помогать заемщикам рефинансировать ипотечные кредиты. Выступая в нижней палате американского парламента, он сказал, что некоторая коррекция оценки рисков на финансовых рынках является "благоприятным фактором", хотя она и была "довольно резкой". 

Сегодня в США были опубликованы лишь данные по первичным заявкам на пособие по безработице, число которых неожиданно сократилось на прошлой неделе, что свидетельствует о том, что неожиданное снижение занятости в стране, зафиксированное в августе, может быть временным; также уровень деловой активности в обрабатывающей промышленности в зоне ответственности Федерального резервного банка США в Филадельфии, который в сентябре вырос. Тем не менее, данные не оказали доллару поддержку. Разговоры относительно ситуации с валютой Саудовской Аравии, а также падение доллара до исторических минимумов против остальных валют привели к уменьшению склонности инвесторов к риску, что оказало давление на некоторые высокодоходные валюты и способствовало росту малодоходных валют, таких как иена и швейцарский франк. 

Сегодня были обновлены рекордные уровни по большинству основных валютных пар. Так пара EURUSD превысила отметку 1,40, а USDCAD протестировал исторический 31-летний минимум 1,0000. Банк Канады не будет комментировать кратковременное падение пары доллар США/канадский доллар ниже данного уровня. Как сообщил официальный представитель центрального банка Джереми Харрисон в письме Dow Jones Newswires, "Банк Канады не комментирует конкретные колебания курса канадского доллара. Как всегда, мы внимательно следим за развитием событий на финансовом рынке".

[Radioforex_team]

В ходе сегодняшнего торгового дня пара евро/доллар США достигла недельного минимума 1,41 на фоне того, что президент Европейского центрального банка Жан-Клод Трише упомянул о том, что волатильность рынка "усилила неопределенность" экономической ситуации и что необходимо внимательно следить за тенденциями в денежно-кредитной сфере. Впрочем, падение евро против доллара быстро остановилось, так как глава ЕЦБ не стал говорить о недавнем укреплении единой европейской валюты, которое вызывает опасения среди некоторых европейских политиков и может, по их мнению, негативно повлиять на экономику еврозоны. Выступая на пресс-конференции после решения ЕЦБ оставить ключевую процентную ставку на уровне 4%, он сказал, что повышенная неопределенность учитывалась в базовом сценарии. Он также добавил, что Европейский Банк уделяет "большое внимание" изменениям на финансовом рынке, в отношении которых необходимо проявлять "особую осторожность". 

Напоминаем, что Европейский Центробанк на своём сегодняшнем заседании принял решение не менять процентную ставку и оставить ее на уровне в четыре процента. За час до этого об аналогичном решении заявили и представители Банка Англии. Ставка рефинансирования в этой стране осталась на уровне 5,75 процента. Оба решения ожидались рынком и поэтому не оказали значительного влияния на движение курсов мировых валют. Напоминаем, что в сентябре Федеральная резервная система США объявила о снижении ставки с 5,25 до 4,75 процента, что вызвало резкое падение курса доллара и повышение фондовых индексов.

Согласно вышедшим в 18:00 по московскому времени данным, объем заказов в промышленности США в августе сократился наиболее значительно за последние семь месяцев после существенного роста в июле. Таким образом, показатель упал на 3,3% после роста на 3,4% в июле. Ранее сообщалось, что в июле рост заказов составил 3,7%. Заказы на товары длительного пользования в августе уменьшились на 4,9% после июльского роста на 5,9%. Заказы на товары краткосрочного пользования в августе сократились на 1,6% после того, как в июле они увеличились на 0,6%. Стоит отметить, что показатель является ключевым опережающим индикатором капиталовложений компаний. И теперь некоторые экономисты полагают, что капиталовложения компаний сократятся к концу года по причине спада на рынке кредитования и увеличения неопределенности перспектив экономики. На фоне неоптимистичных данных доллар США значительно снизился против своих основных конкурентов, достигнув минимальных отметок сегодняшнего дня. Таким образом, пара EURUSD вернулась к району 1,4131, в котором консолидировалась последние часы. 

После заметных колебаний доллар США стабилизировался и торгуется с небольшим понижением против евро и японской иены в преддверии данных по числу новых рабочих мест вне сельского хозяйства в Соединённых Штатах, которые будут опубликованы завтра. Согласно прогнозам экономистов, число рабочих мест в сентябре в США выросло после сокращения в августе, однако этого увеличения, скорее всего, будет не достаточно для того, чтобы помешать ФРС снизить ставки в конце октября.

[Radioforex_team]

Доллар США вырос до двухнедельного максимума против евро в начале американской сессии после того, как в 16:30 по московскому времени стало известно, что число новых рабочих мест в США в сентябре превысило прогнозы экономистов. Рост занятости в США в сентябре текущего года восстановился ввиду значительного увеличения найма в государственных образовательных учреждениях и остальной части сферы услуг. Число новых рабочих мест за предыдущий месяц было пересмотрено в сторону повышения. Вопреки тому, что экономический рост в США немного замедлился, американской экономике удается избежать рецессии. Как отмечают некоторые аналитики, рост показателя может уменьшить вероятность масштабного снижения процентных ставок Федеральной резервной системы США в будущем. Министерство труда США в пятницу сообщило, что в сентябре в стране было создано 110 000 новых рабочих мест вне сельского хозяйства. В августе показатель в итоге составил 89 000 против называвшегося ранее уровня -4 000. Многие экономисты полагали, что августовские данные по занятости представили слишком пессимистичную оценку ситуации на рынке труда, поскольку в них отразилось сильное сокращение количества рабочих мест в правительственном секторе на уровне штатов и муниципалитетов, особенно в муниципальных государственных образовательных учреждениях. 

Однако в последствие доллар также резко упал, отдав все завоёванные до этого позиции на фоне снижения активности на рынке, поскольку инвесторы начали закрывать позиции в преддверии длинных выходных в США, где в понедельник отмечается День Колумба. Также, по мнению некоторых аналитиков, евро вырос под давлением его покупок Центральными Банками некоторых стран.

Пара доллар США/канадский доллар достигла сегодня нового 31-летнего минимума - самого низкого уровня с ноября 1976 года на фоне лучших, чем ожидалось данных по Канаде, согласно которым уровень безработицы в стране за сентябрь составил 5,9% против предыдущего значения 6% и прогноза 6,1%. Некоторые аналитики обеспокоены тем, что доллар США перепродан, а канадский доллар неуклонно растет. Стоит отметить, что торговля остается активной в преддверии длинных выходных в Канаде по случаю Дня благодарения в понедельник. 

По мнению некоторых экономистов, на следующей неделе доллар может укрепиться на фоне комментариев представителей европейских властей, которые недовольны укреплением евро, считая, что это может негативно отразиться на экономике еврозоны. В Европе хотят, чтобы опасения по поводу слишком высокого курса единой европейской валюты были услышаны на заседании министров финансов стран Большой семерки, которое состоится 19 октября в Вашингтоне. Как сказал Ник Бенненбрек, глава отдела валютных операций Wells Fargo Bank, "что касается благоприятного отчета по занятости за сентябрь и колебаний курсов валют в преддверии саммита Большой семерки, то мы ожидаем консолидации доллара, после которой продолжится его умеренный коррекционный рост".

[Radioforex_team]

Евро и доллар США росли сегодня против японской иены в ходе европейской сессии на фоне усиления склонности инвесторов к риску и роста спроса на высокодоходные валюты против низкодоходных под давлением укрепления котировок на фондовых рынках США до новых максимумов. Это привело к тому, что валютные инвесторы вновь начали открывать позиции по сделкам на разнице между процентными ставками. Как отмечает Мануэль Оливери, валютный стратег-аналитик UBS, "индекс нежелания рисковать в среду достиг минимального уровня примерно за три месяца, снизившись до 0,38 с 0,54 во вторник, что свидетельствует о росте склонности к риску. Последние события привели к снижению волатильности на рынке". 

Стоит отметить, что котировки на фондовых рынках выросли сегодня после вчерашней публикации протоколов заседания ФРС США, состоявшегося 18 сентября, в ходе которого было принято решение понизить ключевую процентную ставку на 50 базисных пунктов до 4,75% под давлением признаков замедления экономического роста и нестабильности на финансовых рынках. Тем не менее, как отмечают валютные аналитики Brown Brothers Harriman, тон протоколов был позитивным, и представители банка "указывают на то, что Комитет по операциям на открытом рынке действовал упреждающе. Тем не менее, протоколы не свидетельствуют о том, что ставку необходимо понизить и на заседании 31 октября". В результате участники рынка стали учитывать лишь 36%-ную вероятность снижения процентных ставок ФРС в октябре против 50%-ной вероятности перед публикацией протоколов. Несмотря на это пара EURUSD выросла сегодня, несколько упав лишь под конец дня. Как полагают некоторые специалисты, рост пары, скорее всего, стал отражением резкого укрепления евро против иены на фоне заключения сделок на разнице между процентными ставками. 

Вчерашние комментарии управляющего Банка Англии Кинга оказали поддержку британскому фунту. Тем не менее, пара фунт/доллар оттолкнулась в середине дня от сопротивления 2,0468, так и не достигнув вновь максимальных уровней. Как говорит трейдер одного из британских банков, дальнейший четкий прорыв пары выше диапазона 2,0450-60 нацелит её на максимум 2007 года около 2,0650, который может быть снова достигнут на этой неделе. 

Напоминаем, что этой ночью Банк Японии примет решение по процентным ставкам. Участники рынка ожидают, что центральный банк оставит процентные ставки без изменений, что повысит популярность сделок на разнице между процентными ставками. 

В четверг в США будут опубликованы данные по внешней торговле за август. Валютные аналитики Credit Suisse полагают, что доллар США скорее снизится после публикации этих данных, чем вырастет. Они считают, что "если дефицит внешнеторгового баланса США значительно превысит прогнозы, склонность доллара к снижению в краткосрочной перспективе, вероятно, усилится. Однако если данные будут ответствовать прогнозам или окажутся более благоприятными, это почти не окажет влияния на курс доллара". По прогнозам, дефицит внешней торговли США в августе немного сократился на фоне снижения цен на нефть.