Тема: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 15 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

Великобритания: август, Баланс цен на дома от RICS 10.7% против -8,1%

Австралия. Закладка домов во 2-м квартале: -3.7% против прогноза 2.0%

Канада. Использование производственных мощностей во 2-м квартале -2.8

Еврозона. Объем промышленного производства в июле -0.3% м/м, -15.9% г/г

Еврозона. Уровень занятости во 2-м квартале -0.5% кв/кв, -1.8% г/г

Обзор рынка

Американский доллар начал неделю с неудачной попытки укрепиться против евро и удачной попытки против японской иены. Рост оптимизма на рынках продолжает оказывать давление на американскую валюту, оставаясь главным фактором, определяющим ее движения.

Утро началось с попытки американской валюты укрепиться против евро. Однако выход экономических данных по Еврозоне способствовал росту аппетита инвесторов в риску. В частности Еврокомиссия опубликовала свои прогнозы на перспективы роста ВВП Франции и Германии. ЕК прогнозирует скорое восстановление темпов роста в ведущих европейских экономика. Эта новость, вкупе с прогнозами о возможности повышения прогноза по ВВП Швейцарии поддержало европейские валюты, такие как евро и швейцарский франк.

После открытия торгов в США евро торговался у дневных максимумов. Позитивный настрой на фондовых рынках помог европейской валюте, однако новостей для дальнейшего ее укрепления не хватало.

Пара доллар/иена выросла с 90.37 выше 91. Судя по всему, это техническая бычья коррекция нисходящего тренда.


На сегодня, 15 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:15/11:15/ Швейцария/ Промышленное производство/ 2 квартал 2009 г/ 7,6% кв/кв/ -13,1% кв/кв
08:30/12:30/ Великобритания/ Индекс потребительских цен/ август/ 1,4% г/г/ 1,8% г/г
08:30/12:30/ Великобритания/ Индекс розничных цен/ август/ -1,5% г/г/ -1,4% г/г
08:30/12:30/ Великобритания/ Стержневой индекс потребительских цен/ август/ 1,6% г/г/ 1,8% г/г
08:30/12:30/ Великобритания/ Индекс цен на жилье от DCLG/ июль/ -9,5% г/г/ -10,7% г/г
08:45/12:45/ Великобритания/ Слушания отчета по инфляции от Банка Англии/ na/ na/ na
09:00/13:00/ Германия/ Индекс экономического настроения ZEW/ сентябрь/ 59,8/ 56,1
09:00/13:00/ Еврозона/ Индекс экономического настроения ZEW/ сентябрь/ 57,8/ 54,9
12:30/16:30/ Канада/ Производительность труда/ 2 квартал 2009 г/ 0,2% кв/кв/ 0,3% кв/кв
12:30/16:30/ Канада/ Продажи новых автомобилей/ июль/ 5,1% м/м/ -0,6% м/м
12:30/16:30/ США/ Стержневой индекс розничных продаж/ август/ 0,4% м/м/ -0,6% м/м
12:30/16:30/ США/ Индекс цен производителей/ август/ 0,9% м/м/ -0,9% м/м
12:30/16:30/ США/ Розничные продажи/ август/ 1,8% м/м/ -0,1% м/м
12:30/16:30/ США/ Стержневой индекс цен производителей/ август/ 0,1% м/м/ -1,0% м/м
12:30/16:30/ США/ Индекс деловой активности/ сентябрь/ 15,2/ 12,1
13:30/17:30/ Канада/ Выступление члена управляющего совета Банка Канады Джона Мюррея/ na/ na/ na
15:00/18:00/ США/ Выступление главы ФРС США Бена Бернанке по вопросу борьбы с финансовым кризисом/ na/ na/ na
15:00/18:00/ США/ Деловые запасы/ июль/ -0,7% м/м/ -1.1% м/м
15:00/18:00/ США/ Индекс экономического оптимизма от IBD/TIPP/ сентябрь/ 52,1/ 50,3

Сегодня нас ожидает большой пакет экономических данных. На какие из них обратить особое внимание?

1) Это данные по потребительским и розничным ценам в Великобритании. Фунт достаточно чувствителен к этим данным. Ожидаемое снижение инфляции может стать негативом для британской валюты, так как вновь пойдут разговоры о включении печатного станка Банка Англии и увеличении программы кредитования. Для роста фунта необходимы показатели выше прогноза.
2) С этой же новостью будет связаны слушания в британском парламенте, посвященные вопросам инфляции, на которых выступят представители БА. Одним словом, для фунта период с 12:30 до 13:00 МСК может стать периодом повышенной волатильности.
3) Индексы ZEW для Германии. Рост индекса (ожидается) должен поддержать евро.
4) Розничные продажи в США. Прогнозировать влияние американских новостей трудно. Если фондовый рынок отреагирует на положительную новость ростом, то доллар может оказаться под давлением.
5) Выступление Бернанке. Он расскажет о том, как печатный станок спас мировую экономику. Излишний оптимизм может повредить доллару. Однако любой намек на возможность повышения учетной ставки поддержит американскую валюту.


Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4623

Первая поддержка находится на 1.4570. Вероятно коррекционное движение к этому уровню с отскоком вверх. Однако пробой это отметки расчистит дорогу к 1.4446.

USD/JPY  91.06

Не исключено, что бычья коррекция продолжится. Целевые ориентиры 91.15 и 91.80. Только пробой вверх 91.80 может представлять угрозу для среднесрочного медвежьего сценария. После коррекции вероятен ход в зону поддержки 90.70 - 90.20.

© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 16 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

США. Индекс производственной активности Empire Manufacturing в сентябре 18.88 против 12.08 в августе

США. Индекс цен производителей в августе +1.7% м/м, -4.3% г/г

США. Стержневой индекс PPI в августе +0.2% м/м, +2.3% г/г

США. Розничные продажи в августе +2.7%; за исключением продаж автомобилей +1.1%

Еврозона. Затраты на рабочую силу во 2-м квартале +4.0% г/г; +3.6% в 1-м квартале; +4.2% в 4-м квартале

Германия. Индекс экономических настроений ZEW в сентябре +57.7 против +56.1 в августе

Германия. Индекс оценки текущей экономической ситуации в сентябре -74.0 против -77.2 в августе

Еврозона. Индекс экономических настроений ZEW в сентябре +69.6 против +54.9 в августе

Еврозона. Индекс оценки текущей экономической ситуации в сентябре -77.9 против -82.1 в августе

Великобритания. Индекс цен на жилье в июле +1.4% м/м, -8.3% г/г

Великобритания. Индекс потребительских цен в августе +0.4% м/м, +1.6% г/г против +1.8% г/г в июле

Великобритания. Индекс розничных цен в августе +0.5% м/м, -1.3% г/г против -1.4% г/г в июле

Великобритания. Стрежневой индекс CPI в августе +0.6% м/м, +1.8% г/г против +1.8% г/г в июле

Обзор рынка

На утренних торгах во вторник американский доллар попробовал укрепиться, оттеснив фунт к 1.64, и евро ниже 1.46. Евровалюты оказались под давлением на неблагоприятных новостях. Однако уже во второй половине дня евро удалось не только восстановить позиции, но и укрепиться против доллара, в отличие от фунта, который так и не вернулся к уровням открытия.

Почему фунт снова падает? Падение фунта на две фигуры последовал вслед за выступлением главы Банка Англии Мервина Кинга в парламенте. Он указал на возможность снижения ставки по депозитам, которые коммерческие банки держат в Банке Англии. Эту меру можно обозначить как экстренную, так как ситуация с ликвидностью в Великобритании, как кажется, хуже, чем в Еврозоне и США. Сформировав минимум около 1.6406, фунт так и не смог вернуться к уровням открытия, завершив день в районе 1.65. Сейчас он продолжает оставаться под давлением.

У евро дела были значительно лучше, хотя с утра он тоже был под давлением. Индекс ZEW вырос до самого высокого уровня с апреля 2006 года на отметке 57.7. Однако результат был ниже ожидаемого прогноза. Аналитики ждали роста до 59.5. Евро упал до 1.4561. Однако уже в ходе американских торгов он взял реванш у доллара.

Данные по розничным продажам в США оказались лучше прогнозов. Это вызвало рост оптимизма на рынке и продажу «безрисковых» долларов за евро и фунты. Фондовый рынок тоже рост, хотя рост его был небольшим: 0.3-0.5%.  После краткосрочной реакции на покупку доллара (это было вызвано большими, чем ожидалось цифрами цен производителей), американская валюта начала быстро падать в цене. При этом, если фунт отыграл часть падения, то евро вырос до самой высокой отметки с декабря прошлого года на 1.4684.

На сегодня, 16 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:15/11:15/ Швейцария/ Розничные продажи/ июль/ 1,1% г/г/ 0,9% г/г
08:30/12:30/ Великобритания/ Изменение числа безработных/ август/ 24,6 тыс./ 24,9 тыс.
08:30/12:30/ Великобритания/ Средняя заработная плата / июль/ 2,1% 3м/г/ 2,5% 3м/г
08:30/12:30/ Великобритания/ Уровень безработицы/ июль/ 8,0%/ 7,8%
09:00/13:00/ Швейцария/ Индекс экономических ожиданий ZEW/ сентябрь/ na/ 18,6
09:00/13:00/ Еврозона/ Индекс потребительских цен/ август/ -0,2% г/г/ -0,2% г/г
09:00/13:00/ Еврозона/ Стержневой индекс потребительских цен/ август/ 1,2% г/г/ 1,3% г/г
12:30/16:30/ Канада/ Продажи в производственном секторе/ июль/ 2,3% м/м/ 1,9% м/м
12:30/16:30/ США/ Стержневой индекс потребительских цен/ август/ 0,1% м/м/ 0,1% м/м
12:30/16:30/ США/ Индекс потребительских цен/ август/ 0,4% м/м/ 0,0% м/м
12:30/16:30/ США/ Сальдо платежного баланса/ 2 квартал 2009 г/ -92 млрд. долларов США/ -101 млрд.
13:00/17:00/ США/ Покупка ценных бумаг/ июль/ 60,3 млрд. долларов США/ 90,7 млрд.
13:15/17:15/ США/ Использование производственных мощностей/ август/ 69,1%/ 68,5%
13:15/17:15/ США/ Промышленное производство/ август/ 0,7% м/м/ 0,5% м/м
14:30/18:30/ США/ Запасы нефти и нефтепродуктов/ за неделю до 11 сентября/ na/ -5,9 млн. баррелей
17:00/21:00/ США/ Индекс рынка жилья от NAHB/ сентябрь/ 19/ 18

Не исключено, что фунт сегодня опять окажется под давлением, на данных по рынку труда в Великобритании. Аналитики ожидают роста уровня безработицы с 7.8% до 8.0%. В случае реализации прогноза или выхода данных хуже него, возможен сброс британской валюты.

По США следует обратить внимание на выход данных по потребительским ценам. Рост инфляции – необходимый фактор для повышения ставки ФРС. Однако сюрпризы маловероятны и, судя по всему, инфляционное давление останется небольшим.

Данные по покупкам американских активов TICS не оказывают такого влияния на рынок как несколько лет назад, когда в центре внимания были проблемы «двойного дефицита», однако игнорировать их тоже не стоит.

Важный фактор экономического восстановления – промышленное производство. Ожидается положительная динамика роста промпроизводства в США. Это может оказать давление на доллар, так как вызовет рост аппетита к риску.

Тоже самое, касается запланированного на вечер индекса Национальной ассоциации строителей живой недвижимости  NAHB. Рост индекса может привести к снижению котировок доллара.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4668

Пара торгуется в узком диапазоне в рамках формации, напоминающей растущую изгородь. Поддержка на 1.4570. Ее пробой может дать стимул для движения вниз. Сопротивление на 1.4719 – до пробоя этого уровня нецелесообразно открывать длинные позиции.

USD/JPY  91.13

Кажется, что вчерашним ходом к 91.50 бычья коррекция завершилась, и сейчас следует готовиться к медвежьему движению с целью 90.20. Сопротивление на 91.60/80. Пробой этой зоны представляет угрозы текущему медвежьему прогнозу.


© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 17 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

США: Индекс рынка жилья от NAHB в сентябре 19 против 18 в августе

США. Промышленное производство в августе +0.8%

США. Использование производственных мощностей в августе +0.6% до 69.6%

США. Чистые покупки ценных бумаг TICS в июле -97.5 млрд. против -56.8 млрд. в июне

США. Чистые покупки долгосрочных ценных бумаг TICS в июле 15.3 млрд. против 90.2 млрд. в июне

США. Индекс потребительских цен в августе +0.4% м/м, -1.5% г/г

США. Чистый CPI в августе +0.1% м/м, +1.4% г/г

США. Сальдо платежного баланса во 2-м квартале -98.8 млрд. против -104.5 млрд. в 1-м квартале (пересм. с -101.5 млрд.)

США. MBA: индекс рефинансирования за неделю до 11 сентября -7.4%, индекс покупки -10.3%

 Еврозона. Гармонизированный CPI в августе +0.3% м/м

Еврозона. Гармонизированный CPI в августе -0.2% г/г, в июле -0.7%, в июне -0.1%, в мае неизм.

Великобритания. Рост количества безработных в августе +24,400 м/м; пересмотрено в июле до +25,200 с +24,900

Великобритания. Средняя заработная плата в июле +1.7% против +2.5% в июне

Великобритания. Уровень безработицы ILO 7.9%

Великобритания. Средняя заработная плата без учета премий в июле +2.2% г/г

Обзор рынка

Ралли на фондовых рынках и благоприятные новости, демонстрирующие улучшение климата в мировой экономике, сбрасывают доллар к многомесячным минимумам.

После боковых движений в ходе Токийской сессии доллар оказался под давлением на торгах в Европе, в связи с высоким стартом европейских фондовых индексов. Пакет данных по  безработице в Великобритании оказался лучше прогнозов. Уровень безработицы вырос всего до 7.9% вместо ожидаемого роста до 8.0%. Это позволило фунту и евро укрепиться против доллара.

Открытие торгов в США знаменовалось попыткой доллара отыграть утерянные позиции. Вероятно, долларовые быки попробовали отыграть новость по инфляции. Индекс потребительских цен вырос на годовом базисе на 1.5%. Это выше текущей ставки ФРС и постепенно приближается к целевому ориентиру 2%. Приближение к нему в диапазоне 1.5-2% может стать катализатором повышения ставок.

Однако общий рост аппетита к риску и ралли на фондовых рынках оказались более весомыми факторами для «зеленого», чем спекуляции о повышении ставки. После формирования суточного максимума против евро на 1.4641, доллар устремился вниз. Способствовал этому и благоприятный фундаментал по США (рост промышленного производства выше прогноза и индекса NAHB на уровне прогноза).

В ходе американской сессии евро обновил против доллара 9-месячный максимум, достигнув 1.4732 и закрывшись выше 1.47. Фунт вырос до 1.6487, а японская иена также сформировала многомесячный максимум на 90.11.

Американские биржевые индексы закрылись с существенным повышением на 1.1-1.5%. На торгах в Азии фондовые индексы форсируют годовые – т.е. докризисные максимумы – а доллар продолжает оставаться под давлением.

На сегодня, 17 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:30/12:30/ Великобритания/ Розничные продажи/ август/ 0,3% м/м/ 0,4% м/м
08:30/12:30/ Великобритания/ Инфляционные ожидания потребителей/ 3 квартал 2009 г/ na/ 2,4%
09:00/13:00/ Еврозона/ Сальдо торгового баланса/ июль/ 1,2 млрд. евро/ 1,0 млрд.
10:00/14:00/ Великобритания/ Индекс промышленного производства/ сентябрь/ -49/ -54
11:00/15:00/ Канада/ Стержневой индекс потребительских цен/ август/ 0,1% м/м/ 0,0% м/м
11:00/15:00/ Канада/ Индекс потребительских цен/ август/ 0,3% м/м/ -0,3% м/м
12:00/16:00/ Швейцария/ Решение по процентной ставке Швейцарского Национального Банка/ na/ 0,25%/ 0,25%
12:30/16:30/ Канада/ Индекс опережающих индикаторов/ август/ 0,5% м/м/ 0,4% м/м
12:30/16:30/ США/ Разрешения на строительство/ август/ 0,58 млн./ 0,56 млн.
12:30/16:30/ США/ Закладки новых домов/ август/598К/581К
12:30/16:30/ США/ Количество первичных заявок на пособие по безработице/ за неделю до 12 сентября/ 554 тыс./ 550 тыс.
14:00/18:00/ США/ Производственный индекс ФРБ Филадельфии/ сентябрь/ 8,1/ 4,2
14:30/18:30/ США/ Запасы природного газа/ за неделю до 11 сентября/ na/ 69 млрд. куб. футов

Из утренних новостей самый большой интерес привлекут данные по розничной торговле в Великобритании. Снижение индекса ниже прогноза может оказать давление на фунт, который итак сильно отстает от евро.

Для торгующих швейцарским франком стоит обратить внимание на заседание Швейцарского Национального банка.

Для доллара интерес будут представлять в первую очередь показатели отчета ФРБ по Филадельфии. Ожидается рост индекса, отражающего активность в обрабатывающей промышленности до 8.1 пкт. Для доллара это неблагоприятный прогноз.

Также неблагоприятны для доллара прогнозы по разрешениям на строительство
 и закладкам новых домов. Ожидаемый рост обоих показателей может оказать давление на американскую валюту. Но, если они выйдут хуже прогноза, то доллар может укрепиться.



Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4729

Целевой ориентир на 1.48. Однако ряд признаков указывают на возможность движения вниз. Ключевой уровень на 1.4640. Его пробой можно будет рассматривать как начало более значительного медвежьего движения, откладывающего дальнейший рост. Целевые ориентиры этого движения будут в районе  1.4570 или даже 1.4446.

USD/JPY  91.08

Хотя пара и сходила к 90.11, ее быстрый рост с этой отметки можно рассматривать как валидность поддержки на 90.20. С другой стороны сопротивление находится на 91.80. Пока пара ниже этого уровня, ее базис является медвежьим. Медвежий сценарий может отменить пробой вверх уровня 91.80.

© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 18 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

США. Разрешения на строительства в августе +2.7% до 579 тыс.

США. Количество первичных заявок на пособие по безработице за неделю до 13 сентября -12 тыс. до 545 тыс.

США. Начала строительств в августе +1.5% до 598 тыс.

Швейцария. Центробанк Швейцарии сохранил процентную ставку на прежнем уровне 0.25%

Швейцария. Прогноз Центробанка по инфляции: 2009 год -0.5%, 2010 год +0.6%, 2011 год +0.9%

Канада. Индекс потребительских цен в августе неизм. м/м, -0.8% г/г (в июле -0.3% м/м, -0.9% г/г)

Канада. Чистый CPI в августе +0.1% м/м, +1.6% г/г (в июле 0.0% м/м, +1.8% г/г)

Еврозона. Сальдо торгового баланса с учетом сезонных колебаний в июле +6.8 млрд. против +2.3 млрд. в июне

Еврозона. Производство в строительном секторе в июле -2.0% м/м, -10.8% г/г

Великобритания. Розничные продажи в августе неизм. м/м, +2.1% г/г


Обзор рынка

На валютном рынке доллар в целом продолжает оставаться под давлением, хотя и пытается укрепиться против некоторых из своих конкурентов.

По основной паре евро/доллар вчера не произошло ничего интересного. В течение всего дня она торговалась в узком ценовом коридоре шириной немногим больше 50 пипсов. Более интересные события наблюдались на графиках таких пар как доллар/иена и фунт/доллар.

Центробанк Японии вчера принял решение оставить учетную ставку без изменений на уровне 0.1%. Кроме того, ЦБЯ повысил оценку экономической ситуации до «перестала ухудшаться». Глава Центробанка Массаки Сирокава указал на то, что сильная иена может принести пользу японской экономике в  период восстановления. При этом отвечая на вопрос о возможности интервенций с целью покупки доллара он перевел стрелки на правительство. Ранее новый министр финансов Хирохиса Фудзии высказался противником интервенций на данном этапе. В результате иена выросла до 90.49, однако буквально за несколько часов иена упала до 91.60 на фоне роста других валют региона. Банку Южной Кореи даже пришлось провести интервенцию, чтобы не допустить дальнейшего укрепления вона.

Британский фунт оказался под давлением на данных по розничным продажам в Великобритании. Годовой рост розничных продаж должен был составить 2.6%, но реально составил 2.1%. На месячном базисе розничные продажи не изменились вместо ожидаемого роста на 0.1%. Это было еще один штрих не в пользу перспектив британской экономики, и фунт начал падать, достигнув в концу дня 1.6450. Он продолжает оставаться под давлением и на утренних торгах сегодня.

Американские фондовые индексы закрылись с небольшим понижением, что немного поддержало американский доллар.

На сегодня, 18 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:00/09:00/ Япония/ Ежемесячный отчет Банка Японии/ na/ na/ na
06:00/10:00/ Германия/ Индекс цен производителей/ август/ 0,1% м/м/ -1,5% м/м
08:00/12:00/ Еврозона/ Сальдо платежного баланса/ август/ -4,3 млрд. евро/ -5,3 млрд.
08:30/12:30/ Великобритания/ Объем чистых заимствований гос. сектора/ август/ 17,9 млрд. фунтов/ 8,0 млрд.
08:30/12:30/ Великобритания/ Денежный агрегат М4/ август/ 0,7% м/м/ 1,5% м/м
12:30/16:30/ Канада/ Оптовые продажи/ июль/ 0,7% м/м/ 0,6% м/м

Для фунта могут оказаться интересными данные по М4 и заимствованиям государственного сектора. Снижение темпов роста М4 и рост заимствований могут сыграть против британской валюты.


Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4720

Базис пары остается медвежьим. Целевые ориентиры на 1.4825 и 1.4865. Но следует учитывать поддержку в районе 1.4630. Если она будет пробита, то бычий сценарий будет отложен, а цель перейдет на 1.4550.


USD/JPY  91.21

Ключевое сопротивление в районе 91.80. Вчера пара так и не смогла преодолеть его. Поддержка на  90.70. Пробой этого уровня может привести к повторному тесту 90.20.

© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 21 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

Австралия: август, Продажи новых автомобилей 0,3% м/м против 6.9% м/м

Великобритания. Потребность гос. сектора в наличности в августе +10.379 млрд. против 5.099 млрд. в августе 2008 года

Великобритания. Чистые заимствования гос. сектора в августе +16.119 млрд. против +9.876 млрд. в августе 2008 года

Великобритания. Текущий дефицит бюджета 12.8 млрд. против 7.7 млрд. в августе 2008 года

Германия. Цены производителей в августе +0.5% м/м, -6.9% г/г

Обзор рынка

Пятница завершилась без особых сюрпризов. Доллар попробовал перед выходными отыграть часть утерянных позиций на фоне слабости фондовых рынков. Однако позитивное закрытие американских биржевых индексов не позволило американской валюте закрыться ниже уровня 1.47.

Японская иена и британский фунт торговались в течение большей части дня с понижением против доллара. Фунт продолжает оставаться под давлением на неблагоприятных экономических новостях. В частности, пакет финансовых данных, опубликованных в пятницу, продемонстрировал рост заимствований государственного сектора и ухудшение бюджетного сальдо.

Доллар также укрепился против евро, сформировав дневной максимум на 1.4650. Американская валюта получила поддержку от слабости мировых фондовых рынков, на которых инвесторы, видимо, фиксировали прибыли. Европейские фондовые индексы закрылись на отрицательной территории, а американские фондовые индексы открылись в разных направлениях.

Однако по итогам дня биржевые индексы в США вышли-таки на положительную территорию, продемонстрировав маргинальный рост в пределах 0,26-0,37%. Евро удалось восстановиться против доллара на дневным минимумом и закрыться выше уровня 1.47.

Основные события предстоящей недели.

Внимание инвесторов на следующей неделе будет привлечено к двум событиям:

1) Подготовка и проведение встречи «Большой двадцатки» в Питсубрге. Эксперты скептически относятся к перспективам этой встречи. Скорее всего, министры финансов и руководители G20 пошаманят еще один раз о том, что кризис достиг дна, впереди восстановление экономики, а значит в координации мер и реформировании финансовых систем уже нет необходимости. Итоговая декларация, скорее всего, будет напомнить Лондонскую, только еще более выхолощенную. Все это, судя по всему, вызовет рост оптимизма среди инвесторов, и будет поддерживать такие валюты, как евро, швейцарский франк и возможно британский фунт.

2) Решение ФРС по учетной ставке. Выйдет в среду в 22:15. Ставка останется на уровне 0.25%, однако перспективы стабилизации мировой и американской экономики, а также возможности роста ставок, возможно, будут отражены в итоговом коммюнике.

Другие новости

По США

Продажи на вторичном рынке жилья, четверг. 18:00 МСК, ожидается рост продаж.

Продажи на первичном рынке жилья, пятница, 18:00 МСК, ожидается рост продаж.

Заказы на товары длительного пользования, пятница, 16:30 МСК

По Великобритании.

Публикация протокола сентябрьского заседания Банка Англии, среда 12:30 МСК.

По Еврозоне.

Индекс деловой активности IFO для Германии, ожидается рост индекса, четверг, 12:00 МСК

На сегодня, 21 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

12:05/14:05/ Великобритания/ Выступление члена Комитета по монетарной политике Банка Англии Эндрю Сентенса/ na/ na/ na
12:30/16:30/ Канада/ Покупка ценных бумаг/ июль/ 7.76B м/м/ 10.51B м/м
14:00/18:00/ США/ Индекс опережающих индикаторов/ август/ 0.8% м/м/ 0.6% м/м

Может быть, индекс опережающих индикаторов окажет небольшое влияние на рынок. В частности рост показателя будет способствовать оптимизму, поддержит акции и окажет давление на доллар.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4684

Пока пара выше 1.4640, импликации остаются бычьими. Закрытие ниже этого уровня создаст предпосылки для глубокой коррекции к 1.4570 и 1.4446. Сверху целевой ориентир остается на 1.48.

USD/JPY  91.56

Сопротивление в зоне 91.60-80. Ее пробой создаст предпосылки для роста до 92.60. Поддержка на 91.20 и далее на 90.

© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 22 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

США. Индекс опережающих индикаторов Conference Board в августе +0.6% м/м против прогноза +0.7% м/м

Канада. Чистые покупки канадских ценных бумаг иностранными инвесторами в июле C351 млн., чистые продажи иностранных ценных бумаг канадскими инвесторами в июле C$526 млн.

Германия. Министр финансов: правительство не намерено сворачивать стимулирующие меры, но должно быть готово к этому

Великобритания. Банк Англии, Сентенс: оптимистичное восстановление в Азии может оказаться устойчивым

Обзор рынка

Попытка доллара продолжить наступление против своих конкурентов, судя по всему, оказалась неудачной. Несмотря на снижение американских биржевых индексов», «зеленому» не удалось продемонстрировать сколько-нибудь значительный рост против евро.

Утро началось с продолжения тенденций пятницы. Токийская биржа была закрыта в связи с празднованием Дня старика, а на остальных торговых площадках инвесторы решили не рисковать. Биржи в Токио и Сингапуре будут закрыты также во вторник и среду. В результате доллар укрепился против иены до 2-недельного максимума. Как отмечали эксперты, движение доллара вверх на этих тонких торгах могло было быть связано с фиксацией прибыли по таким валютам как евро и иена.

На торгах в США американская валюта продолжила укрепляться. Под особенно сильный пресс попал британский фунт. Он снизился до 1,6134 против доллара, и сформировал 5-месячный минимум против евро на уровне 0,9065. Причиной снижение фунта стало заявление Банка Англии о том, что иностранные инвесторы стали менее активно покупать британские активы, что приводит к ухудшению сальдо торгового счета. По мнению банкиров, это вредит долгосрочному курсу британского фунта. Примерно в это же время евро сформировал дневной минимум на 1.4611.

Однако в ходе американской сессии доллару не удалось закрепить свой успех. Хотя индекс опережающих индикаторов вышел хуже прогноза, а фондовые индексы завершили день на отрицательной территории, доллар терял позиции против своих конкурентов перед завершением сессии. Евро вырос до 1.4680, фунт выше 1.62, а иена закрылась около 92.00.


На сегодня, 22 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:45/09:45/ Швейцария/ Публикация экономических прогнозов от SECO/ na/ na/ na
06:15/10:15/ Швейцария/ Сальдо торгового баланса/ август/ 2.03 млрд. швейцарских франков/ 2.21 млрд. франков
12:30/16:30/ Канада/ Стержневые розничные продажи/ июль/ 0.1% м/м/ 1.0% м/м
12:30/16:30/ Канада/ Розничные продажи/ июль/ 0.8% м/м/ 1,0%м/м
14:00/18:00/ США/ Индекс цен на дома/ июль/ 0.5% м/м/ 0.5% м/м
14:00/18:00/ США/ Индекс деловой активности по данным ФРБ Ричмонда/ сентябрь/ 17/ 14

Из сегодняшних новостей некоторый интерес может представлять индекс деловой активности ФРБ Ричмонда. Так его позитивное значение может поддержать фондовый рынок и тем самым оказать давление на доллар.


Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4714

Возможно пара находится в фазе консолидации. Для сохранения бычьего базиса она не должна закрыться ниже 1.4630. Пробой этого уровня создаст предпосылки для движения к 1.4450. Однако сейчас более вероятный сценарий – рост до 1.4867.


USD/JPY  91.72

Пара на перепутье. Уверенный пробой вниз 91.80 может привести ее к 90.70. Отскок вверх от 91.80 может стать сигналом для движения к 93.00


© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 23 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

США. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности ФРБ Ричмонда в сентябре +14 против прогноза +16 пунктов

США. Индекс цен на жилье FHFA в июле +0.3% м/м против прогноза +0.5% м/м

Канада. Розничные продажи в июле -0.6% м/м против прогноза +0.7% м/м

Канада. Розничные продажи без учета автомобилей в июле -0.8% м/м против прогноза +0.1% м/м

Италия. Уровень безработицы во втором квартале 7.4% против прогноза 7.7%

Рынок акций. Индекс Shanghai Composite закрылся падением на 2.34% около 2897.55 пункта

Швейцария. Сальдо торгового баланса в августе +Chf1.79 млрд

Обзор рынка

Рост оптимизма и падение доллара остаются доминирующими тенденциями на мировых финансовых рынках. Американская валюта падает к до-кризисным уровням в ожидании сегодняшнего заседания ФОМК.

Азиатские фондовые индексы закрылись с понижением. Однако новый всплеск оптимизма на рынках не заставил себя долго ждать. Азиатский банк развития опубликовал аналитическую записку в отношении перспектив экономики стран юго-восточной Азии. Согласно прогнозу, темпы экономического роста в большинстве стран региона, включая Китай и Южную Корею, будут более значительным, чем ожидалось ранее.

В результате в течение дня мы наблюдали рост фондовых индексов в Европе, США, а также рост цен на нефть, которая подорожала до 71.55 долларов за баррель.

Индекс ФРБ Ричмонда вышел хуже прогноза, но это не сказалось на склонности рынков к риску.

Аналитики указывают на то, что причина падения доллара не только в оптимизме, но и в общем недоверии инвесторов к американской валюте. Ведь она падает не только против «рисковых валют», но также против таких валют-убежищ как японская иена и швейцарский франк. На графике доллар/франк вчера сформировался 14-месячный минимум на отметке
1.0215.

Также следует отметить, что сегодня утром индекс доллара упал до годового минимума, пробив отметку 76 пунктов, так как на торгах в Азии американская валюта испытывала понижательное давление против евро, фунта, а также валют азиатско-тихоокеанского региона.

На сегодня, 22 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:30/12:30/Великобритания/Публикация протокола сентябрьского заседания Банка Англии.
08:30/12:30/Великобритания/Данные ВВА по ипотечным кредитам/40500/38181
09:30/13:30/Еврозона/ Изменение объема новых промышленных заказов/2.0% м\м, -25.9% г\г/3.1%, -25.1%.
13:30/17:30/США/ Т. Гейтнер (ФРС) выступает перед Парламентом с отчетом по реформе в сфере финансового регулирования   
18:15/22:15/США/Решение по процентной ставке ФОМК/0.25%/0.25%
22:00/02:00/Новая Зеландия/ Индикатор потребительской уверенности от Westpac /?/106.0
23:50/03:50/Япония/Сальдо торгового баланса/157 млрд. иен/380 млрд. иен.

Утром – важная новость для британского фунта. Не исключено давление на фунт при публикации протокола заседания Банка Англии, если в нем будут содержаться намеки на возможность расширения стимулирующей программы работы печатного станка.

Никто не сомневается, что ставка останется на уровне 0.25%, поэтому все внимание будет обращено на сопроводительное заявление. Здесь возможны два варианта.

Первый вариант – «ястребиный» - ФОМК может заявить об улучшении экономической ситуации и повышении ценового давления, намекнув на возможность повышения учетной ставки. Индекс кредитных свопов офернайт от Credit Suisse вырос в сентябре на 87 пунктов, это значит, что инвесторы прогнозируют повышение учетной ставки ФРС в перспективе ближайших месяцев. Таким образом, тон заявления от умеренного до оптимистичного может вызвать укрепление доллара, тем более, что рынок, как кажется, приготовился к самому негативному варианту развития событий.

Но все же не исключено, что при этом варианте доллар может упасть еще ниже. Для этого необходимо всего-навсего, чтобы ФОМК завил о возможности принятия дополнительных мер стимулирования экономики, таких как: продление периода низкой учетной ставки или количественной смягчение.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4815

Краткосрочная цель на 1.4880, и далее на 1.5000. Пара кажется перекупленной, не исключена коррекция к 1.4766. Пробой этого уровня может вызвать снижение до 1.4670. Однако общий прогноз остается бычьим, поэтому пока не рекомендуется открывать короткие позиции.

USD/JPY  90.69

Краткосрочный базис пары медвежий. Поддержка на 90.20/10. Пробой этого уровня может вызвать движение 89.60. Сопротивление на 91.25. Пробой этой отметки вверх может вызвать более значительное коррекционное движение. Однако общий прогноз остается медвежьим, и открывать длинные позиции пока не рекомендуется.


© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 24 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

США. FOMC проголосовал 10-0 за сохранение ставок. Изменений масштабов QE нет, FOMC будет постепенно сокращать покупки долговых бумаг федеральных агентств и MBS

США. FOMC сохранил целевую ставку по федеральным фондам на уровне 0.00% - 0.25%

США. Запасы нефти в неделю до 18 сентября +2.855 млн. баррелей против прогноза -1.4 млн. баррелей

США. Запасы бензина в неделю до 18 сентября +5.409 млн. баррелей против прогноза +500 000 баррелей

США. Запасы дистиллятов в неделю до 18 сентября +2.961 млн. баррелей против прогноза +1.450 млн. баррелей

Норвегия. ЦБ сохранил ставку по депозитам на уровне 1.25%. Есть риски слабого роста в долгосрочной перспективе.

США. Индекс ипотечных заявок MBA в неделю до 19 сентября +12.8%

Еврозона. Новые промышленные заказы в июле +2.6% м/м до -24.3% г/г

Великобритания. Банк Англии, MPC: комитет проголосовал единогласно за сохранение ставок и масштабов количественного ослабления на уровне stg175 млрд. Мервин Кинг и Дэвид Майлс по-прежнему видят повод для более масштабного количественного ослабления, однако отсутствие значимых новостей в рамках среднесрочной перспективы не дало причин для изменений.

Великобритания. Кредиты на покупку жилья BBA в августе 38 095 против 38 186 в июле

Еврозона. Индекс деловой активности PMI в секторе услуг в сентябре 50.6

Еврозона. Композитный индекс деловой активности PMI в сентябре 50.8

Еврозона. Индекс деловой активности PMI в обрабатывающей промышленности в сентябре 49.0

Германия. Индекс деловой активности PMI в обрабатывающей промышленности в сентябре 49.6

Германия. Индекс деловой активности PMI в секторе услуг в сентябре 52.2

Франция. Индекс деловой активности PMI в обрабатывающей промышленности в сентябре 52.5

Франция. Индекс деловой активности PMI в секторе услуг в сентябре 52.2

Франция. Индекс делового доверия в сентябре 85 против прогноза 81

Франция. Потребительские расходы в августе -1.0% м/м до -1.3%

Обзор рынка

Реакция рынка на вчерашнее решение ФРС оставить учетную ставку без изменений на уровне 0.25% оказалась сумбурной. Судя по всему, рынок еще не окончательно оценил вчерашнее заявление о перспективах монетарной политики, потому как доллар двигается зигзагом: вниз-вверх-вниз.

В течение больше части дня американская валюта укреплялась против евро. Инвесторы опасались слишком интенсивно ставить против доллара в ожидании заседания ФОМК, а некоторые, стремясь избежать ненужных рисков, вероятно, фиксировали прибыли про паре евро/доллар, что и привело к некоторому укреплению американской валюты.

Вечером стало известно о намерении ФОМК сохранить учетную ставку на уровне 0.25%. В заявлении отмечалось, что худшее для американской экономики позади. «Информация, полученная с момента последней встречи ФОМК в августе, показывает, что экономическая активность растет, после нескольких месяцев сильного движения вниз». ФОМК сохраняет оптимистичный настрой, утверждая, что «ситуация на финансовых рынках продолжает улучшаться, активность в секторе недвижимости выросла».

ФОМК также заявил о том, что не будет увеличивать программу «количественного смягчения», а также о намерении постепенно отказываться от практики покупки ценных бумаг федеральных агентств и бумаг с ипотечным покрытием. Завершить программу планируется к концу первого квартала следующего года (т.е. ее срок продлен на квартал). Вместе с тем ФОМК намерена к концу октября отказаться от практики покупки казначейских облигаций к концу октября. Последнее может привести к падению цен на облигации, и, как следствие, росту их доходности.

Реакция рынков на заявлении ФОМК была противоречивой. Фондовый рынок, уставший после многодневного ралли, отреагировал однозначно негативно. Как отмечают эксперты, оценки экономики ФОМК по мнению трейдеров были недостаточно оптимистичны, а перспективы повышения доходности облигаций рассматривается как начало цикла повышения ставок.  Американские биржевые индексы закрылись с понижением на 0.7-1%.

Более сдержанной была реакция валютного рынка. Доллар сначала резко пошел вниз, но оттолкнулся от установленного за день до этого максимума  по паре евро/доллар на 1.4843. В следующие три часа американская валюта сформировала дневной максимум на 1.4690. Затем пошла вверх, а в последние часы снова торгуется вниз, но уже с уменьшающейся амплитудой.


На сегодня, 24 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/12:00/ Германия/ Индекс настроения в деловых кругах IFO/ сентябрь/ 92.1/ 90.5
12:15/16:15/ Великобритания/ Выступление члена Комитета по монетарной политике Банка Англии Спенсера Дейла/ na/ na/ na
12:30/16:30/ США/ Количество первичных заявок на пособие по безработице/ за неделю до 18 сентября/ 548 000/ 545 000
14:00/18:00/ США/ Продажи на вторичном рынке жилья/ август/ 5.36 млн./ 5.24 млн.
14:30/18:30/ США/ Выступление члена FOMC Чарльза Эванса/ na/ na/ na
14:30/18:30/ США/ Запасы природного газа/ за неделю до 18 сентября/ na/ 66 млрд. куб футов

Индекс IFO – традиционно значимая новость для евро. Аналитики ожидают роста всех составляющих индекса. Выход данных на уровне или выше прогноза поддержит евро, ниже прогноза окажет давление.

Из новостей по США стоит обратить внимание на данные по продажам на вторичном рынке жилья. Аналитики ожидают роста объема продаж, долгожданное дно на рынке, судя по всему, сформировано. Выход данных на уровне или лучше прогноза может сыграть против доллара, так как рост оптимизма приводит к давлению на американскую валюту.


Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4715

Несмотря на вчерашнее снижение, пока рано говорить о смене тренда. Пока пара находится выше 1.4670, все происходящее не более, чем коррекция. Пробой 1.4670 создаст предпосылки для движения к поддержке на 1.4595, и только пробой последнего уровня представляет угрозу для бычьего сценария. Будет ли коррекция столь глубокой?  Это покажет поведение пары в районе 1.4766, если эта отметки будет пройдена, то вновь будут созданы предпосылки для движения к 1.4843-67. Пробой этой зоны создаст предпосылки для движения к 1.5.


USD/JPY  90.80

Пара торгуется в диапазоне 92.50 – 90.20. Можно поторговать на откатах от границ диапазона, или попробовать поймать пробой. Внутреннее сопротивление на 91.80, пробой вверх этого уровня может привести к тестированию 92.50, однако общий тренд пока остается нисходящим.


© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 25 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

Япония: август, Индекс цен на корпоративные услуги -3.4% г/г против -3.5% г/г;

США. Продажи существующих домов в августе 5.10 млн. против прогноза 5.35 млн.

США. Число первичных заявок на получение пособий по безработице в неделю до 20 сентября 530 000

США. Общее число лиц, получающих пособия по безработице, в неделю до 13 сентября 6.138 млн.

13:01 24.09.09 - Германия. Министр финансов: следует обсудить большой дефицит США на встрече G20, также следует обсудить валютный режим Китая.

Германия. Индекс делового климата Ifo в сентябре 91.3

Германия. Индекс деловых условий Ifo в сентябре 87.0

Германия. Индекс деловых ожиданий Ifo в сентябре 95.7

Италия. Сальдо торгового баланса в июле +Е4.107 млрд.

Обзор рынка

Американский доллар вырос против основных конкурентов на фоне слабых экономических данных по США, падение котировок на фондовых площадках и снижения цен на сырье.

Главным событием четверга стал обвал фунта против доллара, евро и иены. Против американского доллара фунт упал до 2-месячного минимума, пробив сегодня утром 1.6000 вниз. Против евро фунт сформировал 6-месячный минимум в районе 91.55. Причиной столь резкого обвала стало заявление главы Банка Англии Мервина Кингу, сделанное для одного из региональных изданий, о том, что ослабление фунта благотворно скажется на экономике. Премьер-министр Гордон Браун, судя по всему, солидарен с Кингом, так как вчера заявил, что приветствует все «факторы, которые бы способствовали стабилизации экономики».

Паттерн на графике евро/доллар был несколько другим. Если фунт падал с самого утра, то европейская валюта до открытия торгов в США укрепляла свои позиции, хотя индексы IFO вышли хуже прогноза и это был первый тревожный звоночек для европейской валюты. К середине дня пара сформировала максимум на 1.48. На торгах в США евро резко упал против доллара до 1.4620. Катализатором падения стали данные по продажам на вторичном рынке недвижимости. Вместо ожидаемого роста, продажи сократились.

Фондовые рынки находились под давлением. Основные индексы закрылись в «минусе» с понижением на -0.4-1.1%.

На сегодня, 25 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:00/12:00/ Еврозона/ Денежный агрегат М3/ август/ 2.7% г/г/ 3.0% г/г
08:00/12:00/ Еврозона/ Кредитование частного сектора/ август/ 0.3% г/г/ 0.6% г/г
08:30/12:30/ Великобритания/ Пересмотренные данные по деловым инвестициям/ 2 квартал 2009 года/ -10.4% кв/кв/ -10.4% кв/кв
08:45/12:45/ Швейцария/ Выступление главы Национального банка Швейцарии Томаса Джордана/ na/ na/ na
12:30/16:30/ США/ Стержневые заказы на товары длительного пользования/ август/ 0.9% м/м/ 1.1% м/м
12:30/16:30/ США/ Заказы на товары длительного пользования/ август/ 0.3% м/м/ 5.1% м/м
13:55/17:55/ США/ Пересмотренный индекс доверия потребителей по данным Мичиганского университета/ сентябрь/ 70.1 м/м/ 70.2 м/м
13:55/17:55/ США/ Пересмотренные данные по инфляционным ожиданиям Мичиганского университета/ сентябрь/ na/ 2.6% м/м
14:00/18:00/ США/ Продажи новых домов/ август/ 442 000 м/м/ 433 000 м/м
16:45/20:45/ Швейцария/ Выступление члена правления Национального Банка Швейцарии Филиппа Хильденбранда/ na/ na/ na
17:15/21:15/ США/ Выступление члена FOMC Кевина Уорша/ na/ na/ na

В центре внимания сегодня новости по США: заказы на товары длительного пользования, индекс потребительских настроений Университета Мичигана и данные по продажам на первичном рынке недвижимости.

Последний показатель, судя по всему, будет наиболее значимым для рынка. Аналитики ожидают роста объема продаж, выход данных на уровне или выше прогноза может оказать давление на доллар. Но стоит помнить, что все данные по продажам на «вторичке» преподнесли неприятный сюрприз, что привело к росту доллара.

Прогнозы на индекс заказов длительного пользования и индексу Университета Мичигана в целом неблагоприятные. По этим данным также ожидаем «кризисный» паттерн: выход показателей хуже прогноза приведет к росту доллара, лучше, к его снижению.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4693

После формирования более низкого максимума около 1.48, евро существенно упал в цене. Однако паре не удалось удержаться ниже важного уровня 1.4670. Пробой этого уровня должен создать предпосылку для движения к 1.4595 и только снижение ниже этой отметки позволит говорить о большой вероятности медвежьего разворота. Сопротивление остается на 1.48.

USD/JPY  90.72

Вчера пара продолжила торгии в диапазоне 92.50 – 90.20. Можно поторговать на откатах от границ диапазона, или попробовать поймать пробой. Внутреннее сопротивление на 91.80, пробой вверх этого уровня может привести к тестированию 92.50, однако общий тренд пока остается нисходящим.

© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 28 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

США. Продажи новых домов в августе 429 000 против прогноза 440 000

США. Индекс потребительских настроений Мичиганского университета в сентябре 73.5 пункта

США. Заказы на товары длительного пользования в августе -2.4% м/м против прогноза +0.4% м/м

Великобритания. Капитальные вложения во втором квартале -10.2% кв/кв до -21.8% г/г

Италия. Розничные продажи в июле -0.4% м/м до -2.6% г/г

Еврозона. Агрегат М3 в августе +2.5% г/г против прогноза +2.7% г/г, М3 (3ma) в августе +3.0% г/г против прогноза +3.1% г/г

Еврозона. ЕЦБ, Мерш: глобальные дисбалансы усугубили кризис. Кризис еще не завершен

Швейцария. SNB, Джордан: покупки валюты выполнили свое предназначение. SNB будет жестко противостоять росту франка против евро

Рынок акций. Индекс Shanghai Сomposite завершил день падением на 0.52% около 2838.84 пункта

Франция. ВВП во втором квартале +0.3% кв/кв до -2.8% г/г против прогноза +0.3% кв/кв до -2.6% г/г

Франция. Индекс потребительского доверия в сентябре -36

Обзор рынка

Главным событием пятницы стало масштабное падение американского доллара против японской иены. Открытие торгов в начале недели оказалось волатильным на фоне «победы» бедных стран над богатыми на саммите «Большой двадцатки».

На торгах в пятницу пара доллар/иена пробила вниз важную психологическую отметку 90 иен за доллар и сформировала 7-месячный минимум на отметке 89.55. Причиной столь резкого роста иены стало заявление главы японского министерства финансов Хирохиса Фудзии. Последний, встречаясь в ночь с четверга на пятницу со своим американским коллегой Гейтнером, заявил, что выступает против шагов по намеренному обесцениванию любой валюты, а также манипулирования валютными курсами. Напомним, что иена значительно укрепилась против американского доллара после победы Демократической партии на выборах в Японии. Некоторые эксперты полагают, что новая правящая партия откажется от традиционной тактики удержания курса доллара по отношению к иене путем валютных интервенций.

Торги по паре евро/доллар были неровными. Европейской валюте удалось укрепиться на данных по продажам на первичном рынке недвижимости США, однако снижение котировок на биржевых площадках привело к росту доллара как «безрисковой» валюты.

Интересные события происходили на выходных. В Питсбурге состоялась встреча «Большой Двадцатки». В ходе встречи было принято три важных решения: 1) об отмене гарантированных бонусов руководителям банков, 2) о перераспределении квот в Международном валютном фонде и Всемирном банке и 3) о создании черного списка оффшоров и налоговых гаваней.

Решение о перераспределении квот в МВФ и ВБ произошло несмотря на протесты со стороны представителей Евросоюза, которому принадлежит по 30% мест с правом голоса в этих организациях. В результате этого решения влияние европейцев в мировых банковских структурах упадет. Вероятно, именно поэтому сегодня утром евровалюты оказались под сильным давлением.

Так пара евро/доллар при открытии торгов упала на фигуру и сейчас торгуется около 1.4594.

Пара доллар/иена после попытки коснуться уровня 88 при открытии торгов, восстановилась к 89.46. Фудзии начал оправдываться и рассказывать, что его слова на встрече с Гейтнером были не так поняты. Выступая на семинаре в Токио, глава японского Минфина заявил, что «никогда не обещал, что будет сквозь пальцы смотреть на рост иены». По словам Фудзии, он действительно сказал, что не поощряет намеренного обесценивания валют, но это не означает, что он поддерживает рост иены.

Основные события предстоящей недели

В центре внимания на этой неделе будут данные по количеству рабочих мест в американской экономике. Они будут опубликованы в пятницу в 16:30 МСК. Аналитики ожидают, что темпы сокращения рабочих мест продолжат замедляться и показатель составит -180К против -216К в прошлом месяце. Пока трудно определить настроение рынка в отношении пакета данных по рынку труда в США, ясно одно: так или иначе значительная часть недель пройдет под флагом ожидания этой новости.

Другие значимые новости и события.

По США

Индекс настроений потребителей по версии СВ, вторник, 18:00 МСК, ожидается значительный рост индекса.

Индекс количества рабочих мест ADP – важный опережающий показатель перед пятничным отчетом по рынку труда, - среда 16:15 МСК, прогноз: -200К против -298.

Окончательные данные по ВВП США во 2-м квартале, среда, 16:30 МСК, ждем ухудшения показателя до  -1.2% против -1.0%

Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности ISM, четверг, 18:00 МСК, очень важный показатель особенно в преддверии данных по NFP (интересна будет составная индекса, характеризующая рабочие места). Ожидается рост индекса до 54 против 52.9.

По Японии

Пакет данных по потребительской инфляции, вторник 03:30 МСК, иена может оказаться под давлением, так как ожидается усиление дефляционных процессов в экономике.

Индекс Танкан (делова активность в секторе производства), четверг 03:30 МСК – один из немногих макроэкономических показателей, которые оказывают влияние на курс иены.

По Великобритании

Окончательные данные по ВВП во 2-м квартале, вторник 12:30 МСК.

Индекс цен на жилье Nat'wide, пятница 10:00 МСК.

По Еврозоне

Пакет данных по безработице в Германии, среда, 11:55 МСК.


На сегодня, 28 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

12:25/16:25/ Германия/ Предварительный индекс потребительских цен м/м/ сентябрь/ -0,2%/ 0,2%
14:30/18:30/ Еврозона/ Выступление президента Европейского центрального банка Ж.-К.Трише/ na/ na/ na
16:55/20:55/ Канада/ Выступление главы Банка Канады Марка Карни/ na/ na/ na

На курс евро может оказать влияние выступление Трише.

Также сегодня вечером ожидается публикация данных по потребительским ценам в землях германии и федерального индекса потребительских цен. Не исключено, что показатель зафиксирует дефляцию -0.2% против +0.2% в прошлом месяце. Это также может стать неблагоприятным сигналом для евро.


Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4598


Пара находится около очень важной поддержки на 1.4598. Пробой этого уровня создаст предпосылки для движения к 1.4440 или даже 1.4190. Для отмены медвежьего сценария необходим пробой вверх 1.4850.

USD/JPY  89.35

В районе 88.50 обнаружилась сильная поддержка. Поэтому, хотя целевой ориентир и расположен около 87.10, до хода к нему, возможно, остается еще много времени. Так, что открывать короткую позицию с этим ориентиром лучше при пробое 88.50. Сейчас мы наблюдаем коррекционное движение примерно к 89.70.


© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 29 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

Япония. Индекс цен потребителей в августе -2.2% г/г

Япония. Индекс цен потребителей в Токио в сентябре -2.0% г/г

США. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности ФРБ Далласа в сентябре -6.4 против -9.1 в августе

Германия. Индекс цен потребителей в сентябре (предв.) -0.4% м/м, -0.3% г/г, в августе неизм. г/г

Германия. Гармонизированный индекс цен потребителей в сентябре (предв.) -0.4% м/м, -0.4% г/г, в августе -0.1% г/г

США. Индекс национальной активности ФРБ Чикаго в августе -0.90 против -0.56 в июле


Обзор рынка

Ситуации на форексе продолжает зависеть от поведения инвесторов на ведущих биржевых площадках. Рост фондовых индексов приводит к укреплению конкурентов доллара, прежде всего евровалют, а их падение способствует росту интереса к «зеленому». Вчера мы наблюдали обе тенденции.

Низкий старт на азиатских торговых площадках (Nikkei открылся с «окном» вниз на 200 пунктов) привел к давлению не евровалюты. Пара евро/доллар в течение двух часов после открытия торгов в Азии упала примерно на фигуру и сформировала дневной минимум на 1.4564.

В дальнейшем евровалюты преимущественно укреплялись. Этому способствовало оглашение итогов выборов в Германии. Партия ХДС/ХСС получила большинство голосов и теперь у нее есть возможность сформировать альянс с Свободными демократами без участия «левых». Ангела Меркель останется канцлером, а длительной коалициады, скорее всего, не будет.

На европейских и американских фондовых площадках индексы демонстрировали вполне приличный рост. Ведущие американские биржевые индексы закрылись с повышением на 1.2-1.9%.

Правда, рост евровалют был более умеренным. Им так и не удалось выйти на те отметки, с которых они начали неделю. При этом удар по евро ближе к вечеру нанес глава европейского Центробанка Жан Клод Трише, который заявил, что «сильный доллар является чрезвычайно важным». В результате евро упал к концу дня с 1.4678 до  1.4612.

Пара доллар/иена после попытки коснуться уровня 88 при открытии торгов, росла в течение больше части дня. Причиной обвала пары стало заявление министра финансов Японии Фудзии о том, что он не одобряет манипулирования валютными курсами. После резкого скачка курса иены вверх Фудзии начал оправдываться и рассказывать, что его слова на встрече с министром финансов США Гейтнером были не так поняты. Выступая на семинаре в Токио, глава японского Минфина заявил, что «никогда не обещал, что будет сквозь пальцы смотреть на рост иены». По словам Фудзии, он действительно сказал, что не поощряет намеренного обесценивания валют, но это не означает, что он поддерживает рост иены. К концу для пара приблизилась к уровню 90 и сейчас находится около этой отметки.

На сегодня, 29 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/10:00/ Швейцария/ Индикатор потребительских расходов UBS/ август/ na/ 0,77
06:00/10:00/ Германия/ Цены на импорт м/м/ август/ 0,8%/ -0,9%
08:30/12:30/ Великобритания/ Сальдо платежного баланса/ 2 квартал 2009 года/ -7,7 млрд. фунтов-стерлингов/ -8,5 млрд.
08:30/12:30/ Великобритания/ Окончательные данные по приросту ВВП кв/кв/ 2 квартал 2009 года/ -0,6%/ -0,7%
08:30/12:30/ Великобритания/ Общий объем частного кредитования м/м/ август/ 0,3 млрд. фунтов-стерлингов/ -0,6 млрд. фунтов-стерлингов
12:30/ Великобритания/ Количество одобренных заявок на ипотечный кредит/ август/ 51 тыс./ 50 тыс.
09:00/13:00/ Еврозона/ Индекс доверия потребителей/ август/ -21/ -22
10:00/14:00/ Великобритания/ Реализованный объем продаж от CBI/ сентябрь/ -15/ -16
13:00/17:00/ США/ Индекс цен на дома от S&P/CS г/г/ июль/ -14,3%/ -15,4%
14:00/18:00/ США/ Индекс доверия потребителей от CB/ сентябрь/ 57,0/ 54,1

Сегодня нас ожидает большой пакет данных по Великобритании. Особое внимание следует уделить данным по ВВП. Ожидается, что во втором чтении показатель квартальном динамики будет немного повышен с -0.7% до -0.6%, если показатель будет еще пересмотрен вверх, то фунт может вырасти.

Из американских данных интерес будет представлять индекс потребительского доверия по версии СВ. Аналитики прогнозируют значительный рост индекса. При выходе данных на уровне или лучше прогноза возможно падение доллара в связи с ростом интереса к риску. При выходе данных хуже прогноза доллар может укрепиться.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4633

Ситуация по паре очень неопределенная. Она не смогла закрепиться под  1.4595, и теперь выбирает направление. Не исключено, что медвежья коррекция бычьего тренда подошла к концу. Подтвердить это может пробой 1.4850 вверх. В этом случае можно будет перенести цель на 1.5. Поддержка на вчерашнем минимуме 1.4564. Его пробой будет свидетельствовать о более глубоком коррекционном движении до 1.4440 или даже до 1.4190.


USD/JPY  89.89

Психологическое сопротивление на уровне 90 и далее на 90.20. Пробой этого уровня отложит медвежий прогноз. Пока же базис остается медвежьим. Поддержка на вчерашнем минимуме 88.22, цель на 87.10


© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 30 сентября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

Австралия. Разрешения на строительство в августе -0.1% м/м до +0.0% г/г против прогноза +2.5% м/м до +1.5% г/г

Австралия. Кредитование частного сектора в августе +0.1% м/м до +2.5% г/г против прогноза +0.2% м/м до +2.7% г/г

Австралия. Розничные продажи в августе +0.9% м/м против прогноза +0.5% м/м

Япония. Промышленное производство в августе +1.8% м/м до -18.7% г/г

США. Президент ФРБ Филадельфии, Плоссер: необходимо принять меры, чтобы избежать второй великой инфляции.

Великобритания. Индекс потребительского доверия Gfk в сентябре -16 против прогноза -24 пункта

США. Индекс потребительского доверия Conference Board в сентябре 53.1 против 54.5 в августе

США. Индекс цен на жилье Case Shiller в июле +1.6% м/м; -13.3% г/г

Россия. По сообщениям СМИ, Центробанк России может добавить канадский и австралийский доллары в качестве резервных валют

Великобритания. Отчет Конфедерации британских производителей по розничной торговле: баланс объема продаж в сентябре +3% против -16% в августе

Великобритания. Отчет Конфедерации британских производителей по розничной торговле: прогнозируемый баланс объема продаж в октябре +3% против прогноза на сентябрь -14%

Еврозона. Индекс доверия в секторе услуг в сентябре -9 против -11 в августе

Еврозона. Индекс доверия в промышленности в сентябре -24

Еврозона. Индекс делового климата в сентябре -2.07 против -2.18 в августе

Еврозона. Индекс потребительского доверия в сентябре -19

Еврозона. Индекс экономического доверия в сентябре 82.8 против 80.8 в августе (пересмотрено с 80.6)

Великобритания. Число одобренных заявок на ипотечный кредит в августе 52,317 против 52,404 в июле

Великобритания. Чистый потребительский кредит в августе -309 млн. против -259 млн. в июле

Великобритания. Дефицит текущего счета во 2-м квартале 11.424 млрд. против 4.145 млрд. в 1-м квартале

Великобритания. ВВП во 2-м квартале пересмотрено до -0.6% кв/кв; -5.5% г/г (непересм.)

Великобритания. Агрегат М4 в августе +0.1% м/м; +12.5% г/г

Япония. Индекс цен потребителей в августе -2.2% г/г

Япония. Индекс цен потребителей в Токио в сентябре -2.0% г/г

США. Индекс потребительского доверия ABC/Washington Post в неделю до 27 сентября -46 пунктов

Обзор рынка

Основные валютные пары торговались разнонаправлено на торгах во вторник, однако торги происходили в относительно нешироких ценовых диапазонах.

Против европейской валюты доллар получил поддержку на фоне нежелания инвесторов рисковать. Это нежелание было связано с двумя факторами. Индекс потребительских настроений в США по версии СВ неожиданно снизился до 53.1 пункта против ожидаемого роста до 57 пунктов. На фондовом рынке США наблюдалась негативная динамика. По итогам торгов ведущие биржевые индексы закрылись с понижением на 0.2-0.5%. Сразу после публикации данных по доверию потребителей доллар сформировал дневной максимум против евро на 1.4536. Оставшуюся часть сессии пара дрейфовала вверх, вернувшись сегодня утром к тем уровням, на которых она была сутки назад.

Другая картина наблюдалась на графике фунт/доллар. Британский фунт восстанавливает позиции против американского доллара, после имевшего недавно места стремительного падения котировок. В частности, в пользу фунта сыграла публикация индексов Британской конфедерации промышленников по балансу продаж. Баланс впервые с начала кризиса вышел на положительную территорию. В течение большей части дня фунт торговался с повышением после формирования минимума утром на слабых данных по кредитованию.

Японская иена после формирования долгосрочного минимума на 88.22 иен за доллар, вчера торговалась с понижением. Инвесторы закрывали длинные позиции по иене после недавнего комментария главы Минфина Фудзии о том, что его неправильно поняли, и что он не приветствует рост японской иены. Однако уже сегодня утром иена вернула часть позиций и торгуется около 89.63.

На сегодня, 30 сентября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:45/11:45/ Еврозона/ Выступление главы Центрального банка Германии Акселя Вебера/ na/ na/ na
07:55/11:55/ Германия/ Изменение числа безработных/ август/ 19 тыс./ -1 тыс.
08:30/12:30/ Великобритания/ Индекс сферы услуг 3м/3м/ июль/ -0,5%/ -0,6%
09:00/13:00/ Швейцария/ Ежеквартальный бюллетень Национального банка Швейцарии/ na/ na/ na
09:00/13:00/ Еврозона/ Предварительный индекс потребительских цен г/г/ сентябрь/ -0,2%/ -0,2%
09:00/13:00/ Великобритания/ Выступление члена Комитета по монетарной политике Банка Англии Дэвида Майлса/ na/ na/ na
09:30/13:30/ Швейцария/ Экономический барометр KOF/ сентябрь/ 0,35/ -0,04
12:15/16:15/ США/ Количество занятых в частном секторе от ADP/ сентябрь/ -194 тыс./ -298 тыс.
12:30/16:30/ Канада/ Прирост ВВП м/м/ июль/ 0,4%/ 0,1%
12:30/16:30/ Канада/ Индекс цен на сырье м/м/ август/ 3,1%/ -3,8%
12:30/16:30/ Канада/ Индекс производственных цен м/м/ август/ 0,6%/ -0,5%
12:30/16:30/ США/ Окончательные данные по приросту ВВП кв/кв/ 2 квартал 2009 г./ -1,2%/ -1,0%
12:30/16:30/ США/ Окончательный данные по ценовому индексу ВВП кв/кв/ 2 квартал 2009 г./ 0,0%/ 0,0%
13:45/17:45/ США/ Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Чикаго/ сентябрь/ 52,1/ 50,0
12:30/18:30/ США/ Запасы нефти и нефтепродуктов/ за неделю до 25 сентября/ na/ 2,8 млн. баррелей
12:30/18:30/ США/ Выступление члена FOMC Дэнниса Локхарта/ na/ na/ na
16:35/20:35/ США/ Выступление члена FOMC Дональда Кона/ na/ na/ na
17:45/21:45/ Еврозона/ Выступление президента Европейского центрального банка Ж.-К.Тришена фин. форуме Eurofi/ na/ na/ na

Из большого количества новостей, запланированных на сегодня, отметим ряд важных данных по США.

1) Индекс количества рабочих мест ADP – это опережающий отчет перед публикацией федеральных данных по рынку труда. Возможен рост волатильности на рынке. Если значение будет хуже -200, то это может вызвать давление на доллар.
2) Окончательные данные по ВВП США во 2-м квартале. Аналитики ожидают пересмотра вниз. Некоторые эксперты указывают на манипуляцию данными со стороны американских ведомств, когда в первом чтении дается лучший вариант статистики, а затем пересматривается в негативную сторону. Влияние на рынок со стороны ВВП определить трудно. Возможна торговля на риске (рост доллара при данных хуже прогноза), либо наоборот торговля на самой новости (при данных хуже прогноза падение доллара).
3) Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Чикаго. Рост индекса может оказать давление на доллар.

Сегодня ночью в 03:50 выйдет ежеквартальный отчет Танкан, который характеризует ситуацию в японском производственном секторе, так что следует быть осторожнее, оставляя позиции с иеной на ночь.



Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4620

Пара пробила вверх важный уровень 1.4595, отсюда возможно движение к 1.4720 или выше, если евро удастся удержаться над указанным уровнем.


USD/JPY  89.65

Пока трудно сказать, сформировала ли пара минимум или просто корректируется. Ключевой уровень 90.20. Его пробой представляет угрозы для медвежьего базиса. В случае пробоя цель движения будет находиться около 91.40. Поддержка на 89.50.


© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 1 октября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

Япония. Индекс деловых условий крупных производителей в третьем квартале -33 пункта

Япония. Индекс деловых ожиданий крупных производителей в третьем квартале -21 пункт

Япония. Индекс деловых условий крупных компаний сектора услуг в третьем квартале -24 пункта

Япония. Индекс деловых ожиданий крупных компаний сектора услуг в третьем квартале -17 пунктов

Япония. Розничные продажи в августе +1.0% м/м до -1.9% г/г против прогноза +0.3% м/м до -2.4% г/г

Япония. Общеотраслевые капитальные расходы крупных компаний в третьем квартале -10.8% против прогноза -9.0%

США. Индекс деловой активности Чикаго PMI, сентябрь: 46.1 пункта прогноз 52 пункта, предыдущее значение 50 пунктов

Канада. ВВП, июль: 0% прогноз 0.5% м/м, предыдущее значение 0.1% м/м

США. ВВП, 2 квартал: -0.7% к/к прогноз -1.2% к/к, предыдущее значение -1.0% к/к

Канада. Индекс цен на промышленную продукцию, август: 0.5% м/м прогноз +0.4% м/м, предыдущее значение -0.5% м/м

Канада. Индекс цен на сырье, август: 3.7% м/м прогноз 3.0% м/м, предыдущее значение -3.8%

США. Уровень занятости ADP -254000 в сентябре против пересм. -277000 в августе

Австралия. Разрешения на строительство в августе -0.1% м/м до +0.0% г/г против прогноза +2.5% м/м до +1.5% г/г

Австралия. Кредитование частного сектора в августе +0.1% м/м до +2.5% г/г против прогноза +0.2% м/м до +2.7% г/г

Австралия. Розничные продажи в августе +0.9% м/м против прогноза +0.5% м/м

Япония. Промышленное производство в августе +1.8% м/м до -18.7% г/г

США. Президент ФРБ Филадельфии, Плоссер: необходимо принять меры, чтобы избежать второй великой инфляции.

Великобритания. Индекс потребительского доверия Gfk в сентябре -16 против прогноза -24 пункта

Обзор рынка

Американскому доллару не удалось укрепиться против конкурентов, несмотря на комбинацию факторов, которые традиционно способствуют росту интереса к «зеленому»: слабым экономическим показателям по американской экономике и снижение фондовых индексов в США.

Тон задали утренние новости по Европе. Данные по безработице в Германии оказались несколько лучше прогнозов, а европейский Центробанк во второй раз за последние три месяца согласился предоставить кредит финансовым структурам на сумму более 75 миллиардов евро со ставкой кредитования 1%.

Это решение вызвало беспокойство монетарных властей Швейцарии. Дело в том, что рост швейцарского франка против евро является больной темой для швейцарцев. Судя по всему, объявление о кредите вызвало массированную интервенцию ЦБ Швейцарии на рынке, так как франк отскочил вверх на полторы фигуры от опасного рубежа 1.5. Интервенция также вызвала рост доллара против франка до 3-недельного максимума на 1.0447.

В целом же настроение инвесторов по поводу экономических перспектив Еврозоны оказались оптимистичными, и евро укрепился против доллара.

Данные по США были разнонаправленными. Так показатель ВВП США во 2-м квартале, согласно окончательным данным, составил -0.7% против ожидаемого падения на -1.2%, это позволяет надеяться на скорое восстановление американской экономики. Однако показатель промышленного индекса региона Чикаго упал ниже отметки 50 до 46.1, что указывает на ухудшение ситуации в секторе. Аналитики ожидали роста индекса до 52.0 пунктов.

Попытка доллара укрепиться на слабых новостях и падение котировок на биржах оказалась неудачно. Евро завершил день около 1.4635, фунт в районе 1.5985. Японская иена торговалась ночью в диапазоне 89.40 - 89.80.

На сегодня, 1 октября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/10:00/ Германия/ Розничные продажи м/м/ август/ 0,0%/ 0,7%
09:30/10:30/ Австралия/ Индекс цен на сырье г/г/ сентябрь/ na/ -31,8%
07:30/11:30/ Швейцария/ Индекс деловой активности / сентябрь/ 51,5/ 50,2
08:00/12:00/ Еврозона/ Окончательный индекс деловой активности в производственном секторе/ сентябрь/ 49,0/ 49,0
08:30/12:30/ Великобритания/ Индекс деловой активности в производственном секторе/ сентябрь/ 50,2/ 49,7
08:30/12:30/ Великобритания/ Отчет Банка Англии по кредитным условиям/ 3 квартал 2009 г./ na/ na
09:00/13:00/ Еврозона/ Уровень безработицы/ август/ 9,6%/ 9,5%
11:30/15:30/ США/ Количество увольнений (от Challenger) г/г/ сентябрь/ na/ -13,8%
12:30/16:30/ США/ Заявки на пособие по безработице/ за неделю до 26 сентября/ 531 тыс./ 530 тыс.
12:30/16:30/ США/ Базовый индекс цен расходов на личное потребление м/м/ август/ 0,1%/ 0,1%
12:30/16:30/ США/ Личные расходы м/м/ август/ 1,2%/ 0,2%
12:30/16:30/ США/ Личные доходы м/м/ август/ 0,1%/ 0,0%
13:00/17:00/ США/ Выступление главы ФРС США Бена Бернанке/ na/ na/ na
14:00/18:00/ США/ Индекс деловой активности в производственном секторе ISM/ сентябрь/ 53,9/ 52,9
14:00/18:00/ США/ Незавершенные продажи на рынке жилья м/м/ август/ 0,9%/ 3,2%
14:00/18:00/ США/ Расходы на строительство м/м/ август/ -0,2%/ -0,2%
14:00/18:00/ США/ Индекс цен в производственном секторе / сентябрь/ 66,6/ 65,0
14:30/ США/ Запасы природного газа/ за неделю 19-25 сентября/ na/ 67 млрд. куб. футов

Из утренних новостей следует обратить внимание на данные по безработице в Еврозоне. Выход данных на уровне прогнозов (рост безработицы) может оказать давление на евро. С другой стороны, есть вероятность того, что показатель составит 9.4-9.5%,в  таком случае нам следует ожидать укрепление евро и вероятно фунта.

Также обратите внимание на публикацию индекса ISM. С одной стороны, аналитики ожидают повышения индекса, с другой, вчерашние данные по аналогичному индексу для Чикаго вышли значительно хуже прогноза. При снижении показателя индекса возможен рост доллара на стремлении избежать рисков. Выход данных на уровне или выше прогноза окажет давление на американскую валюту. Однако в преддверии отчета NFP очень важна будет составляющая индекса по занятости. Ее расхождение с прогнозами может оказаться более весомым фактором для рынка, чем общее значение индекса.

Также обратите внимание на выступление Бена Бернанке. перед Комитетом по иностранным инвестициям в США


Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.4626

Возможно стоит ожидать бычьего продолжения после коррекции. Краткосрочная цель на 1.4720. Отсюда возможен рост до 1.4850. Поддержка на 1.4575. Пробой этого уровня сменит базис на нейтральный.


USD/JPY  89.93

Пробой 89.90 создаст предпосылки для бычьей коррекции к 91.40. поддержка на 89.34. Пробой этой отметки создаст предпосылки для движения к 88.20.


© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 2 октября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

Япония. Уровень безработицы в августе 5.5% против прогноза 5.8%

Япония. Расходы домохозяйств в августе +2.6% г/г против прогноза -0.2% г/г

США. Запасы природного газа за неделю до 25 сентября +64 млрд. куб. футов до 3,589 млрд. куб. футов

США. Расходы на строительство в августе +0.8%; пересмотрено в июле до -1.1% (с -0.2%)

США. Индекс подписанных, но неоплаченных договоров по продаже существующих домов в августе +6.4% м/м, +12.4% г/г

США. Индекс ISM в обрабатывающей промышленности в сентябре 52.6 против 52.9 в августе

США. Базовый PCE в августе: 0.1% м/м, 1.3% г/г против прогноза 0.1% м/м, 1.3% г/г

США. Число первичных заявок на получение пособий по безработице в сентябре: 551 000 против прогноза 535 000

США. Личные расходы в августе: 1.3% м/м против прогноза 1.1% м/м

США. Личные доходы в августе: 0.2% м/м против прогноза 0.1% м/м

Еврозона. Уровень безработицы в августе: 9.6% против прогноза 9.6%

Еврозона. Индекс деловой активности PMI в обрабатывающей промышленности в сентябре: 49.3 пункта против прогноза 49 пунктов

Германия. Индекс деловой активности PMI в обрабатывающей промышленности в сентябре: 49.6 пункта против прогноза 49.6 пункта

Франция. Индекс деловой активности PMI в обрабатывающей промышленности в сентябре: 53 пункта против прогноза 52.5 пункта

Италия. Индекс деловой активности PMI в обрабатывающей промышленности в сентябре: 47.6 пунктов против прогноза 45.2 пункта

МВФ повысил прогноз по росту мировой экономики в этом году с -1.4% до -1.1%, прогноз на 2010 год повышен с +2.5% до +3.1%

Германия. Розничные продажи в августе -1.5% м/м до -2.6% г/г против прогноза +0.2% м/м до -0.8% г/г

Еврозона. Комиссар ЕС по финансовым вопросам Хоакин Альмуниа: Еврогруппа обсудит рост евро, чтобы сформировать позицию к встрече G7

Япония. Индекс деловых условий крупных производителей в третьем квартале -33 пункта

Япония. Индекс деловых ожиданий крупных производителей в третьем квартале -21 пункт

Япония. Индекс деловых условий крупных компаний сектора услуг в третьем квартале -24 пункта

Япония. Индекс деловых ожиданий крупных компаний сектора услуг в третьем квартале -17 пунктов

Япония. Розничные продажи в августе +1.0% м/м до -1.9% г/г против прогноза +0.3% м/м до -2.4% г/г

Япония. Общеотраслевые капитальные расходы крупных компаний в третьем квартале -10.8% против прогноза -9.0%

Обзор рынка

Оптимизм инвесторов испытывает серьезную проверку на прочность. Фондовые индексы падают на фоне слабых данных по США, а это в свою очередь отражается на валютном рынке укреплением «безрискового» доллара и давлением на еваровалюты.

Евро оказался под давлением еще на утренних торгах. Дело в том, что ряд чиновников Еврозоны выразили свою обеспокоенность ростом европейской валюты. Так, глава ЕЦБ Жан Клод Трише заявил, что чрезмерная волатильность на валютных рынках оказывает неблагоприятное влияние на экономическую и финансовую стабильность. В свою очередь, комиссар ЕС по экономике и денежно-кредитной политике Хоакин Альмуния заявил, что Еврогруппа намерена обсудить укрепление европейской валюты в преддверии встречи представителей Большой Семерки, которая пройдет в предстоящие выходные в Стамбуле.

Эти комментарии вызвали ликвидацию длинных позиций по евро и европейская валюта упала ниже уровня 1.46. Сейчас евро продолжает оставаться под этим уровнем.

Стремление избежать рисков стало доминирующей тенденцией после открытия торгов в США. Статистические данные по первой мировой экономике в последние дни откровенно разочаровывают инвесторов.

Значение индекса деловой активности в обрабатывающей промышленности ISM упало с 52.9 пунктов до 52.6 пунктов. Аналитики ожидали рост индекса до 54.0 пунктов. Данные пол количеству получаемых пособий по безработице также оказались хуже прогнозов. Неблагоприятный макроэкономический фон вызвал самое большое падение на фондовом рынке с начала осени. Индекс SP 500 упал до 1029,85 пкт, продемонстрировав снижение на 2,576%, DJIA закрылся на отметке 9509,28 пкт, продемонстрировав снижение на 2,090%, Nasdaq Composite завершил день на 2057,48 пкт, снижение на 3,060%. Соответственно на валютном рынке мы наблюдали рост «безрискового» доллара в результате закрытия длинных позиций на евро и британский фунт.

На сегодня, 2 октября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/10:00/ Великобритания/ Индекс цен на жилье от Nationwide м/м/ сентябрь/ 0,9%/ 1,6%
08:30/12:30/ Великобритания/ Индекс деловой активности в строительном секторе/ сентябрь/ 48,2/ 47,7
08:30/12:30/ Великобритания/ Неиспользованные ипотечные кредиты кв/кв/ 2 квартал 2009 г./ na/ -8,1 млрд. фунтов-стерлингов
09:00/13:00/ Еврозона/ Индекс производственных цен м/м/ август/ 0,5%/ 0,8%
12:30/16:30/ США/ Изменение количества занятых, исключая сельское хозяйство / сентябрь/ -186 тыс./ -216 тыс.
12:30/16:30/ США/ Уровень безработицы/ сентябрь/ 9,8%/ 9,7%
12:30/16:30/ США/ Почасовая оплата труда м/м/ сентябрь/ 0,2%/ 0,3%
14:00/18:00/ США/ Фабричные заказы м/м/ август/ 1,1%/ 1,3%

Традиционно в первую пятницу месяца нас ожидает публикация отчета по рынку труда в США. Аналитики ожидают увеличения уровня безработицы до 9.8% против 9.7% при одновременном замедлении темпов потери рабочих мест.

Данные по ADP оказались хуже прогнозов, поэтому есть риск того, что данные NFP по количеству рабочих мест также выйдут хуже прогноза.

Реакцию рынка предсказать сложно. Отмечено, что на данные по рынку труда доллар часто реагирует в диссонансе с другими экономическими показателями. При данных хуже прогноза возможен как рост доллара (на стремлении избежать рисков, что является доминирующей тенденцией последних дней на рынке), так и его снижение (в последние месяцы доллар неоднократно реагировал ростом на данные лучше прогнозов и снижением на данные хуже прогноза).


Обзор по основным валютным парам


EUR/USD 1.4539

Следующая поддержка на 1.4440. Пробой этого уровня создаст предпосылки для движения к 1.4330. Сопротивление на 1.4575, далее на 1.4650.

USD/JPY  89.44

В краткосрочной перспективе цель на 88.50. Сопротивление на 89.80. Пробой этого уровня отменит медвежий сценарий и создаст предпосылки для движения к 90.40, однако открытие длинных позиций в данной ситуации не рекомендуется.


© www.kroufr.ru

[Архивариус]

Сегодня на рынке форекс 5  октября 2009 года

На макроэкономических фронтах.

США. Производственные заказы в августе -0.8%, в июле пересмотрено с +1.3% до +1.4%

США. Уровень безработицы в сентябре 9.8% против 9.7% в августе

США. Занятость вне с/х в сентябре -263 тыс.

США. Средняя часовая заработная плата в сентябре +0.1% против +0.4% в августе; +2.5% г/г

США. Средняя продолжительность рабочей недели в сентябре -0.1 до 33.0

Еврозона. Индекс PPI в августе +0.4% м/м, -7.5% г/г

Великобритания. Индекс деловой активности PMI CIPS в строительном секторе в сентябре: 46.7 пункта против прогноза 48.1 пункта

Великобритания. Индекс цен на жилье Nationwide в сентябре: 0.9% м/м 0% г/г против прогноза 0.7% м/м, -0.3% г/г

Япония. Уровень безработицы в августе 5.5% против прогноза 5.8%

Япония. Расходы домохозяйств в августе +2.6% г/г против прогноза -0.2% г/г

Обзор рынка

В пятницу на форексе наблюдалось классическое движение «пилы». Причиной роста волатильности стала публикация отчета по рынку труда США, данные которого оказались хуже прогнозов.

Уровень безработицы, как и ожидалось, вырос в августе до 9.8% против 9.7% в июле. Это самый высокий показатель за последние 26 лет. Данные по средней заработной плате оказались хуже прогнозов, показатель вырос на 0.1% против ожидаемого роста на 0.4%, средняя рабочая неделя сократилась до 33.0 часов против 33.1.

Однако самое большое внимание инвесторов привлек отчет по количеству рабочих мест в американской экономике. Вместо ожидаемого сокращения числа рабочих мест на -180К, потери американской экономики составили -263К против -201К в августе. В принципе некоторые инвесторы, которые ориентировались на неофициальный отчет ADP, были готовы к такому варианту развития события. Видимо, поэтому доллар сначала пошел вверх, укрепившись против евро до 1.4478. Однако затем рынок резко развернулся. Евро вырос до 1.4650, однако быстро соскочил с этой вершины в район 1.4620.

Все это происходило на фоне снижения котировок на фондовом рынке. По итогам торгов индекс "голубых фишек" Dow Jones Industrial Average упал на 21,61 пункта, или на 0,2%, до 9488 пунктов. Индекс широкого рынка S&P 500 закрылся падением на 4,64 пункта, или на 0,4%, на отметке 1025 пунктов. “Высокотехнологичный” Nasdaq Composite закрылся снижением на 9,37 пункта, или на 0,4%, на отметке 2048 пунктов.

Сегодня утром на торгах в Азии американский доллар продолжал оставаться под давлением. В противоположность своему американскому коллеге австралийский доллар растет на ожиданиях повышения учетной ставки Резервного Банка Австралии.

Основные события предстоящей недели.

В центре внимания на этой неделе будут заседания Центробанков Австралии, Еврозоны и Великобритании.
Резервный Банк Австралии примет решение по учетной ставке во вторник в 08:30 МСК. Большинство экспертов уверены, что ставка останется на уровне 3%. Однако сегодня два авторитетных австралийских аналитика заявили о том, что «не исключают» повышения ставки на 25 пунктов.

Интриг с решением ЕЦБ и Банка Англии не ожидается. Почти никто не сомневается, что в Еврозоне ставка останется на уровне 1%,  а в Великобритании на уровне 0.5%. Решения станут известны в четверг в 15:00 для Великобритании и в 15:45 для Еврозоны. Поэтому наибольший интерес для инвесторов будут представлять пресс-конференция Трише, а также заявление БА по программе количественного смягчения.

Из других значимых новостей можно отметить данные по промышленному производству в Великобритании (вторник, 12:30 МСК), а также данные по торговому балансу в США (пятница, 16:30 МСК).

На сегодня, 5 октября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:00/12:00/ Еврозона/ Окончательный индекс деловой активности в секторе услуг/ сентябрь/ 50.6/ 50.6
08:30/12:30/ Еврозона/ Индекс уверенности инвесторов (от Sentix)/ октябрь/ -11.9/ -14.6
08:30/12:30/ Великобритания/ Индекс деловой активности в секторе услуг/ октябрь/ 54.6/ 54.1
09:00/13:00/ Еврозона/ Розничные продажи м/м/ август/ -0.4%/ -0.2%
14:00/18:00/ США/ Индекс деловой активности в секторе услуг/ сентябрь/ 50.0/ 48.4

Данные по розничным продажам в Еврозоне могут оказать давление на евро, так как аналитики прогнозируют снижение объемов продаж. Выход данных лучше прогноза приведет к росту евро.

Также по прогнозам аналитиков индекс деловой активности в секторе услуг США достигнет Рубикона в 50 пунктов. Это, несомненно, будет еще одним сигналом о выздоровлении американской экономики. При выходе индекса на уровне выше 50 возможен рост акций секторов услуг на фондовом рынке и давление на доллар.


Обзор по основным валютным парам


EUR/USD 1.4638

Пара откаталась от поддержки в районе 1.45. Для продолжения бычьего моментума, ей надо удержаться над 1.4610. Если это удастся, можно ожидать укрепления к 1.4720 и далее к 1.4850. Промежуточное сопротивление на 1.4650/70. Пробой вниз уровня 1.45 создаст предпосылки для движения к 1.4440, однако пока пара выше 1.4575, говорить о дальнейшем снижении преждевременно.

USD/JPY  89.74


Пробой сопротивления линии тренда на 89.84 может вызвать движение к 90.40. В случае отскока вниз, поддержка на 89.30 и 88.50.



© www.kroufr.ru