Финансовые рынки часто ходят трендами - или вверх или вниз - которые можно идентифицировать через трендовые паттерны и технические индикаторы. Для таких технических индикаторов обычно проводится бектестинг и они проверяются в реале на всех парах, чтобы обеспечить последовательность анализа, на котором они основаны. Многие опытные трейдеры и другие участники рынка анализируют финансовые рынки, используя технические индикаторы. Технический анализ помогает отслеживать поведение цены. Другими словами, он дает такие знаки, как: по какой цене купить или продать; если валютная пара продолжит свой тренд; если она начнет разворот тренда, и т.д.
ЧТО ТАКОЕ СКОЛЬЗЯЩАЯ СРЕДНЯЯ?Скользящая средняя (MA) является одним из наиболее распространенных, полезных и эффективных инструментов, используемых в техническом анализе, который помогает понять поведение цены, узнать направление цены или тренд, и принять решения, основанные на этих признаках. Она помогает понять конкретный тренд валютной пары в установленном периоде времени.
Скользящие средние сглаживают ценовые данные, формируя индикатор, следующий за трендом. Они не предсказывают направление цены, а, скорее, с задержкой определяют текущее направление. Скользящие средние запаздывают, потому что они основаны на прошлых ценах. Несмотря на эту задержку, скользящие средние помогают сгладить поведение цены и отфильтровывают шум.
По определению это - средняя цена валютной пары - или любого другого актива - за установленный период времени. Проще говоря, скользящая средняя рассчитывается сложением цен (обычно, но не обязательно, цен закрытия) за "n" периодов времени с последующим делением результата на число периодов времени.
Скользящая средняя (n) = Цена (1) + Цена (2) + Цена (3) +... + Цена (n) / n'Простая скользящая средняя формируется, вычисляя среднюю цену актива за определенное число периодов. Большинство скользящих средних основано на ценах закрытия. 5-дневная простая скользящая средняя - пятидневная сумма цен закрытия, деленная на пять. Как подразумевает ее название, скользящая средняя - среднее число, которое движется. Старые данные уходят по мере того, как поступают новые данные. Это заставляет среднюю проходить сквозь временные рамки. Ниже приведен пример 5-дневной скользящей средней, развивающейся более трех дней.
Дневные цены закрытия: 11,12,13,14,15,16,17
Первый день 5-дневной SMA: (11 + 12 + 13 + 14 +15)/5 = 13
Второй день 5-дневной SMA: (12 + 13 + 14+1$ +16)/5 = 14
Третий день 5-дневной SMA: (13 + 14 + 15 + 16+17)/5 = 15
Есть 2 типа MA, обычно используемые рыночными игроками, это простая скользящая средняя (SMA) и экспоненциальная скользящая средняя (EMA).
Понять SMA просто, поскольку она регулярно вычисляет среднюю цену любой валютной пары за определенный период времени. Например, если период времени MA равен 10, это означает, что мы рассчитываем среднюю цену предыдущих 10 свечей (которые могут быть равны минутам, часам, дням, неделям, месяцам или годам). Если SMA называется "10-дневной MA", это означает, что она непрерывно вычисляет среднюю цену прошлых 10 торговых дней.
EMA придает больший вес недавним данным и меньший вес прошлым данным и, в результате получается индикатор, который используется довольно часто. EMA рассчитывается, применяя процент сегодняшней цены закрытия к вчерашней величине MA. Используя этот индикатор, важно иметь в виду, что он более чувствителен к новой информации и именно по этой причине многие инвесторы предпочитают эту среднюю всем прочим типам скользящих средних.
Экспоненциальные скользящие средние уменьшают задержку, придавая больший вес недавним ценам. Взвешивание новой цены зависит от числа периодов скользящей средней. Для расчета экспоненциальной скользящей средней есть три шага. Во-первых, вычисляется простая скользящая средняя. Экспоненциальная скользящая средняя должна где-то начинаться, поэтому простая скользящая средняя используется в качестве EMA предыдущего периода в первом вычислении. Во-вторых, вычисляется множитель взвешивания. В-третьих, вычисляется экспоненциальная скользящая средняя. Ниже приведена формула для 10-дневной EMA.
SMA: сумма 10 периодов / 10
Множитель: (2 / (Периоды времени + 1)) = (2 / (10 +1)) = 0.1818 (18.18 %)
EMA: {Закрытие - EMA (в предыдущий день)} x множитель + EMA (в предыдущий день).Мы не будем вдаваться в подробности, чтобы объяснить EMA, поскольку наша цель здесь состоит в том, чтобы показать, как использовать такой вид скользящих средних в валютном трейдинге.
ИСПОЛЬЗУЕМ MA ДЛЯ ТОРГОВЛИMA - один из самых простых индикаторов, однако есть различные виды параметров, которые могут использоваться, чтобы сделать его более обширным и полным.
Это индикатор, следующий за трендом, который используется, чтобы обнаружить начало тренда, следовать за его продвижением и с определенной степенью уверенности предсказать, когда может произойти разворот. Есть много способов использовать MA для анализа графиков.
Продолжительность скользящей средней зависит от аналитических целей. Короткие скользящие средние (5-20 периодов) лучше всего удовлетворяют краткосрочным трендам и трейдингу. Аналитики, заинтересованные среднесрочными трендами, выберут более длительные скользящие средние, расширенные до 20-60 периодов. Долгосрочные инвесторы предпочтут скользящие средние 100 или больше периодов. Некоторые длины скользящей средней популярнее других.
200-дневная скользящая средняя является, возможно, самой популярной. Исходя из ее длины, это явно долгосрочная скользящая средняя. Затем, для среднесрочного тренда довольно популярна 50-дневная скользящая средняя. Многие аналитики используют вместе 50-дневные и 200-дневные скользящие средние. Краткосрочная, 10-дневная скользящая средняя была довольно популярна в прошлом, потому что ее было легко рассчитать. Просто сложить цифры и сдвинуть десятичную запятую.
ПРОСТОЕ ПРИМЕНЕНИЕ СКОЛЬЗЯЩЕЙ СРЕДНЕЙ• Идентификация тренда, используя единственную скользящую среднюю Мы можем распознать общий тренд рынка, сравнивая текущую цену любой валютной пары c ее скользящей средней, как показано на графике (см. рисунок 1). Когда цена валютной пары в настоящее время торгуется выше MA, то тренд считается восходящим (бычьим), а если валютная пара торгуется ниже MA, то тренд считается нисходящим (медвежьим). Всякий раз, когда цена валютной пары пересекает MA, тренд валютной пары меняется с восходящего на нисходящий и наоборот. На уровне этого пересечения Вы можете выйти на рынок, чтобы получить прибыль, поставив в сторону тренде. Когда свечи пересекают MA снизу вверх, это подает знак, что рыночный тренд изменился на восходящий и цена валютной пары пойдет далее вверх.
Рисунок 1
Например, график на рисунке 2 показывает, что 28-го августа MA пересекла ценовой тренд и, если Вы заняли позицию на покупку, когда свечи были выше линии MA около 1.2510, и продали на пересечении по 1.2550, то Вы получили 40 пипсов прибыли. Если бы Вы открыли позицию на покупку по данной цене 1 стандартным лотом, то Ваша прибыль на EURUSD составит 400$ за несколько часов.
Рисунок 2
• Используем скользящую среднюю, чтобы найти уровни поддержки или сопротивления MA может также действовать в качестве "поддержки" или "сопротивления", особенно на более длинных периодах времени.
Поддержка - это уровень цен ниже текущей цены, на котором спрос, как ожидается, достаточно силен, чтобы воспрепятствовать дальнейшему падению цены. Уровни сопротивления противоположны уровням поддержки, когда выше текущей цены ожидается такой уровень цен, который будет достаточно сильным, чтобы воспрепятствовать дальнейшему росту цены. Уровни поддержки и сопротивления возникают, когда конкретная цена валюты повторяется на определенном уровне.
Рисунок 3
Как только мы определили тренд рынка, используя MA, как объяснено выше, следующим шагом следует понять, какой период времени должен использоваться. Ответ прост, поскольку здесь нет незыблемых правил, а выбор конкретного периода основан на личных предпочтениях.
Для любой MA следует провести бектестинг и тщательно ее наблюдать, чтобы увидеть, помогает ли она выявить тренд.
Рисунок 4
Наклон MA зависит от того, применен ли здесь более короткий или более длинный период. Чем короче период времени, тем 'более крутым будет наклон - подобно форме волны, тогда как на длинных периодах времени наклон будет более пологим.
С более коротким периодом времени Вы можете использовать MA для:
a) идентификации тренда рынка, восходящего либо нисходящего
b) определения, будет ли тренд продолжаться или разворачиваться, используя уровни поддержки или сопротивления.
А на более длинных периодах MA для прогнозирования цен используется другой подход:
a) Когда наклон будет пологим, эффективнее использовать линию MA в качестве уровней сопротивления или поддержки.
b) Тот же самый принцип можно применить для определения тренда или направления, но торговая деятельность может быть ограничена из-за нехватки возможностей для точек входа.
Если ключевой уровень MA протестирован, цена может очень хорошо отбиться от этого уровня или пробить его. Знание того, как будет реагировать цена, поможет разместить ордеры соответствующим образом.
Рисунок 5
• Использование MA в качестве индикатора общего тренда, основываясь на 2 различных скользящих средних:Идентификация тренда важна, но полагаться на один единственный индикатор MA не всегда достаточно, поэтому иногда лучше использовать больше одной MA одновременно, чтобы получить более надежное подтверждение направления рынка. Когда мы используем две МА с различными периодами времени, мы часто получаем более сильные признаки рыночного тренда, чем доверяя единственной MA.
Поместите на график любые 2 MA; одна будет более короткой, а другая - более длинной. Когда более короткая MA пересекает снизу вверх более длинную, это дает нам более сильный признак для покупки, поскольку тренд подтверждается как бычий обеими MA. Когда более короткая MA пересекает более длинную сверху вниз, это дает нам сигнал продажи, поскольку тренд распознается как медвежий. Например, две MA, использованные на рисунке 6, это 14-часовая и 21-часовая MA, пересечение которых дает предупреждение об изменении тренда.
Рисунок 6
Обе MA, использованные на этом графике, относительно краткосрочные, но таким же образом может использоваться и больший период времени (напр. 100-часовая или 200-часовая MA).
- Используя более короткий период времени Вы получаете ранние трендовые сигналы, но их точность будет ниже.
- Используя более длинный период времени MA Вы получаете более поздние трендовые сигналы, но их точность будет намного большей.
Для более глубокого анализа валютной пары Вы можете использовать и больше 2 MA одновременно, но Вы должны быть осторожными, потому что использование слишком многих MA может запутать Вас. Для эффективной системы торговли оптимальным будет использование двух - четырех MA одновременно.
Важность периодов времени при использовании MAТрейдеры используют различные периоды времени (кратко-, средне- или долгосрочные) в зависимости от своего стиля торговли. Для различных периодов времени и различных пар будут подходить различные MA.
Поместите на график несколько MA и посмотрите, можете ли Вы определить какой-либо паттерн. Если Вы видите MA, от которой цена постоянно отбивается, Вы, возможно, нашли ключевую MA, которая могла быть стать частью прибыльной системы торговли.
ВЫВОДЫMA - это индикаторы, следующие за трендом, которые всегда будут запаздывать. Это не обязательно плохо. В конце концов, тренд - Ваш друг и, в этом смысле, лучше торговать в направлении рынка. MA гарантирует, что трейдер сонаправлен текущему тренду. Обратите внимание, что при торговле в диапазонах скользящие средние неэффективны. Однако, попав в тренд, скользящие средние удержат Вас в нем, но все равно будут давать поздние сигналы. Используя MA, не ждите, что сможете продавать наверху и покупать на дне. Как и большинство инструментов технического анализа, для более точных стратегий и торговых сигналов MA следует использовать в комбинации с другими инструментами технического анализа.
Avinash Bhojwani©
FX TRADER MAGAZINE Октябрь - Декабрь 2012
© Перевод:
www.kroufr.ru
