Трейдинг > Аналитика от брокеров
Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Архивариус:
Сегодня на рынке форекс 13 ноября 2006
Германия: Расходы бюджета на 2007 год увеличены на 2,9 млрд. евро;
ОЭСР: сентябрь, Индекс опережающих индикаторов +0,5;
Франция: сентябрь, Дефицит торгового баланса 1,35 млрд. евро против 2,87 млрд. в августе;
Франция: сентябрь, Промышленное производство -0,9% м/м;
Австралия: Резервный Банк прогнозирует стержневой индекс потребительских цен 3.0% до июня 2007 года;
Обзор рынка.
На торгах в пятницу доллар продолжал оставаться под давлением, подтвердив нисходящую тенденции недели. Американская валюта сформировала новые среднесрочные минимумы против своих конкурентов, поскольку рынок был взбудоражен слухами о возможной диверсификации долларовых активов Центробанка Японии.
Напомним, что накануне «зеленый» резко пошел вниз против своих конкурентов, после того как глава Центробанка Китая заявил в четверг, что его правительство планирует диверсифицировать валютные резервы, которые сейчас превышают 1 триллион долларов.
На фоне отсутствия важных экономических новостей эта новость обеспечила в пятницу драйв на рынке. Доллар упал до 2.5-месячного минимума против евро, достигнут 1.2899 и 18-месячного против фунта, опустившись к 1.1976.
В пятницу глава Народного банка Китая Чжоу Хиаочуан посетил в пятницу конференцию Европейского центрального банка. На этой конференции присутствовали главы и представители ведущих мировых банков, включая главу ФРС Бена Бернанке. Общаясь со своими коллегами в теплой и дружественной обстановке, Чжоу заявил, что НБК рассматривает множество инструментов для диверсификации, включая срочные рынки. При этом, по его словам, речь не идет о новом курсе НБК, и он придерживается существующей диверсификационной политики. Чжоу также опроверг слухи о намерении НБК продавать золото.
Отметьте в календаре.
Топ-новость, которая может спровоцировать наибольшую волатильность на рынке: данные по объему покупок американских ценных бумаг иностранными инвесторами (TICS). Выход запланирован: четверг 14:00 GMT. Ожидается снижение показателя со 116 млрд. долларов до 67 млрд.
Также обратите внимание на следующие репорты:
Индекс потребительских цен США. Выход запланирован: четверг 13:30 GMT.
Объем розничных продаж США. Выход запланирован: вторник 13:30 GMT.
ВВП Еврозоны. Вторник, 10:00 GMT.
Индекс потребительских цен в Еврозоне. Четверг 10:00 GMT.
Индекс розничных продаж в Великобритании. Четверг 09:30 GMT.
Решение Банка Японии по учетной ставке. Утро четверга.
На сегодня, 13 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.
05:00/08:00 /Япония/ Индекс доверия потребителей за октябрь /48.3/46.3
05:00/08:30 /Япония/ Использование производственных мощностей за сентябрь /na/107.1
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс цен на жилье за сентябрь /+7.9%/7.7%
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс производственных цен на входе за октябрь /-0.4% м/м, 3.9% г/г/-1.8% м/м, 5.1% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс производственных цен на выходе за октябрь /0.1% м/м, 1.9% г/г/-0.3% м/м, 1.8% г/г
13:15/16:15 /Еврозона/ Выступление президента ЕЦБ Ж.-К. Трише с речью на тему "Создание единого рынка в Еврозоне," на саммите SEPA.
19:00/22:00 /США/ Дефицит государственного бюджета за октябрь /-45.0 млрд. долл./+56.0 млрд. долл., в октябре 2005: -56.6 млрд. долл./
По традиции важных новостей в понедельник немного. На фунт может оказать влияние публикация данных по производственным ценам в Великобритании. Ожидается, что динамика обоих показателей (на выходе и выходе) стабилизируется. Значения ниже прогнозов могут оказать давление на британскую валюту.
Также на фунт традиционно оказывают влияние новости о ценах на недвижимость. Рост индекса цен на жилье может дать стимул для укрепления британской валюты.
Обзор основных валютных пар.
EUR/USD 1.2868/72
Пара пытается зафиксироваться над уровнем сопротивления 1.2865. Если ей это удастся, можно ждать движения к 1.2888 или еще одна попытка тестирования 1.29. Но в текущих условиях кажется более вероятным коррекционное движение вниз к 1.2815. Пробой этого уровня создаст предпосылки к 1.2784. С другой стороны, он может стать плацдармом для роста к новым максимумам.
USD/JPY 117.23/9
Президент Банка Японии Фукуи заявил сегодня, что банк намерен постепенно повышать учетные ставки, пока темы экономического роста и инфляции соответствуют его прогнозам. Он также выразил обеспокоенность тем, что иена находится под давлением в связи с большим объемом carry trading. Напомним, что против евро иена недавно упала до 8-летнего минимума на 151.45, а против фунта до рекордного исторического минимума на 225.27.
Это заявление вызвало рост курса японской иены. Целевой ориентир пары находится в районе 117.15. Формирование поддержки там способно вызвать ралли к 117.97 или 118.33. Пробой поддержки даст старт движению к 116.70.
Архивариус:
Сегодня на рынке форекс 14 ноября 2006
Великобритания. Индекс цен производителей на входе (октябрь): -0.1% м/м; % +3.8г/г при прогнозе -0.4% м/м, 3.9% г/г
Великобритания. Индекс цен производителей на выходе (октябрь): -0.2% м/м; +1.7% г/г против 0.1% м/м, 1.9% г/г.
США. Дефицит бюджета в октябре -$49.3 млрд. против $47.3 млрд. годом ранее.
Япония. ВВП, 3 квартал: +0.5% к/к против прогноза +0.3% к/к
Обзор рынка.
Как мы ожидали, в понедельник на рынке наблюдалась коррекция анти-долларового ралли, имевшего место в конце прошлом недели. Доллару удалось отыграть часть снижения, последовавшего за заявлением руководителя Народного Банка Китая о намерении НБК диверсифицировать валютные резервы.
Напомним, что в четверг глава НБК Джу Хиаочуан сообщил о том, что его правительство готовит план диверсификации валютных резервов страны, которые составляют в настоящий момент примерно 1 триллион долларов. Это заявление вызвало резкий сброс «зеленых» во всех концах планеты. В пятницу Джу попытался успокоить рынок, сделав в ходе финансовой конференции в пятницу ряд более осторожных высказываний, но они только еще сильнее взбудоражили рынок.
Однако в понедельник на рынке произошла существенная коррекция. Поводом для нее стали худшие, чем ожидались данные по индексу цен производителей Великобритании, публикация которых совпала с утренним разворотом рынка. В течение большей части дня доллар торговался с повышением. Но его потенциала хватило только, чтобы сходить к ближайшим уровням поддержки/сопротивления: 1.28 для евро, 118 для доллар/иены и 1.90 фунта. После достижения этих уровней от них произошел отскок в обратную сторону.
На сегодня, 14 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.
07:00/10:00 /Германия/ Окончательный гармонизированный индекс потребительских цен за октябрь /+0.2% м/м, 1.2% г/г/-0.5% м/м, +1.0% г/г
07:00/10:00 /Германия/ Окончательный индекс потребительских цен за октябрь /+0.2% м/м, 1.2% г/г/-0.4% м/м, 1.0% г/г
07:00/10:00 /Германия/ Предварительные данные по приросту ВВП за 3 кв. /0.8% кв/кв, 2.6% г/г/0.9% кв/кв, 1.0% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс потребительских цен за октябрь /0.3% м/м, 2.6% г/г/0.1% м/м, 2.4% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс розничных цен (искл. выплаты по ипотечн. закладным) за октябрь /+0.3% м/м, +3.4% г/г/+0.3% м/м, +3.2% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс розничных цен за октябрь /0.3% м/м, 3.8% г/г/0.5% м/м, 3.6% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Стержневой индекс потребительских цен за октябрь /+0.3% м/м, +1.7% г/г/+0.3% м/м, +1.4% г/г
10:00/13:00 /Германия/ Индекс оценки текущих экономических условий ZEW за ноябрь /45/ +42.9
10:00/13:00 /Германия/ Индекс экономических ожиданий ZEW за ноябрь /-25.0/-27.4
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс экономических ожиданий ZEW за ноябрь /na/-12.5
10:00/13:00 /Еврозона/ Предварительные данные по приросту ВВП за 3 кв. /0.7% кв/кв, 2.8% г/г/0.9% кв/кв, 2.7% г/г
13:30/16:30 /США/ Розничные продажи и продажи продуктов питания за октябрь /-0.2%/-0.4%
13:30/16:30 /США/ Розничные продажи и продажи продуктов питания (искл. продаж автомобилей) за октябрь /0.0% /-0.5%
13:30/16:30 /США/ Стержневой индекс производственных цен за октябрь / +0.2%/+0.6%
13:30/16:30 /США/ Индекс производственных цен за октябрь /-0.4%/-1.3%
15:00/18:00 /США/ Деловые запасы за сентябрь /+0.6%/ +0.6%
19:00/22:00 /США/ Протоколы заседания ФОМК от 24 октября.[/b]
В центре внимания на этой неделе будут вопросы инфляции в ведущих мировых экономиках.
В частности, сегодня утром станут известны данные по потребительским ценам в Великобритании и Германии. Германия является флагманом снижения цен в Еврозоне. Хотя европейские банкиры считают, что снижение темпов инфляции явление временное, нельзя отрицать, что сейчас инфляция снизилась ниже целевого уровня ЕЦБ. Таким образом, чем ниже будут данные по немецкой инфляции, тем под большим давлением может оказаться евро. С другой стороны, прогноз на рост потребительских цен в Великобритании, может поддержать британский фунт, так как сейчас инвесторы ожидают еще одного повышения учетной ставки в этой стране в начале следующего года.
Также интерес будут представлять индексы института ZEW. По традиции большее влияние на рынок оказывают данные по Германии. Прогноз в целом благоприятный для евро.
По США также ожидается публикация большого пакета макроэкономических данных. Во-первых, речь идет об индексе цен производителей. В особенности стержневого индекса. Темпы роста цен, как ожидают, снизятся, что может оказать давление на доллар.
Также весьма негативный прогноз заложен в данные по розничным продажам. Отрицательная динамика этого показателя – неблагоприятный фактор для зеленого.
Вечером рост волатильности на рынке может обеспечить публикация протокола последнего заседания ФОМК. Если основной акцент в протоколах будет на более сильном, чем ожидалось, замедлении экономики доллар может резко снизиться. В зависимости от содержания протокола рынок будет оценивать перспективы кредитной политики ФРС. В настоящий момент торги по фьючерсам на учетные ставки показывают, что рынок оценивает вероятность снижения учетной ставки ФРС в марте следующего года в 30 %.
Обзор основных валютных пар.
EUR/USD 1.2824/26
Евро оттолкнулся от поддержки в районе 1.28. Однако пока пара находится ниже зоны 1.2826 - 1.2842, существует вероятность снижения к 1.2775. Если же эта зона будет пробита, то евро может устремиться к новым максимумам.
USD/JPY 117.63/7
На вчерашних торгах иена оказалась под давлением, после того как лидер правящей партии Японии высказался против повышения учетной ставки. Однако, столкнувшись с сопротивлением в районе 118.25, пара пошла вниз.
В настоящий момент пара торгуется около поддержки. Отскок от нее вверх может вызвать движение к 118.59. Тогда как пробой вниз, вызвать пробой 117.43 и движение в район 117.
Архивариус:
Сегодня на рынке форекс 15 ноября 2006
Япония. ВВП, 3 квартал: +0.5% к/к против прогноза +0.3% к/к
Великобритания. RPIX (октябрь): +0,1% м/м, +3,2% г/г против +3,2% г/г в сентябре
Великобритания. RPI (октябрь): +0.1% м/м; +3.7% г/г против +3,6% г/г в сентябре
Великобритания. CPI (октябрь): +0.2% м/м; +2.4% г/г против +2,4% г/г в сентябре
Еврозона. Реал. ВВП пред. (3 кв.): 0,5% кв./кв., 2,6% г/г против прогноза 0,6% кв./кв., 2,7% г/г
Германия. Индикатор текущих условий (ноябрь): +53.0 против +42.9 в октябре
Германия. Индекс экономических ожидания ZEW (ноябрь): -28.5 против -27.4 в октябре
Германия: ноябрь, Индекс оценки текущих экономических условий ZEW +53,0 против +42,9
США. Индекс продаж магазинов ICSC на 11 ноября -0.8% до +2.1% г/г.
США. Розничные продажи в сентябре -0.8% (пересмотрено с -0.4%), за исключением автомобилей -1.2% (пересмотрено с -0.5%).
США. Розничные продажи в октябре -0.2%, за исключением автомобилей -0.4% против прогнозов -0.4% и -0.3% соответственно.
США. Общий/базовый PPI в октябре -1.6%/ -0.9% против прогнозов -0.6%/ +0.2% и против -1.3%/+0.6% в сентябре.
США. Товарно-материальные запасы в сентябре +0.4% против прогноза +0.6%.
Япония. Индекс деловой активности в секторе услуг (третичный индекс), сентябрь: -1.3% м/м
Обзор рынка.
Как это часто бывает в дни, переполненные макроэкономическими новостями, вчерашние торги были неровными без определенно выраженной тенденции. Закрытие суток произошло около уровней открытия.
Экономические данные по европейским экономикам оставляли желать лучшего. Показатели ВВП Еврозоны и индекса ZEW (в частности, ее составляющая, которая отражает экономические ожидания) оказались хуже прогнозов. Правда, на пару евро/доллар это не оказало почти никакого влияния. Зато фунт оказался под давлением, после публикации отчета по потребительской инфляции в Великобритании. Рост потребительских цен составил 0.2 % против прогноза 0.3 %. Результатом стало снижение британского фунта до 1.8965.
При открытии торгов в Америке под давлением оказался уже американский доллар. Показатели инфляции цен производителей зафиксировали отрицательную динамику, при этом снижение стержневого индекса PPI было самым значительным с 1993 года. Показатель розничных продаж вышел немного лучше, чем ожидалось, однако сентябрьское значение было пересмотрено вниз с -0.4 % до -0.8 %.
После публикации этих данных доллар резко пошел вниз против всех своих основных конкурентов, сформировав дневные минимумы в районе 1.2870 против евро, 1.9030 против фунта и 117.30 против японской иены.
Однако уже через 2 часа «зеленый» вернулся на исходные позиции, где он находится до публикации основного блока новостей по американской экономике. В частности, этому способствовал относительно второстепенный индекс товарных запасов на складах, значение которого превзошло прогнозы.
Конец дня был отмечен небольшими коррекционными движениями.
На сегодня, 15 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.
09:30/12:30 /Великобритания/ Средняя заработная плата (учит. премии) за сентябрь /4.0%/4.2%
09:30/12:30 /Великобритания/ Количество безработных за октябрь /+5000./ +10.2000.
09:30/12:30 /Великобритания/ Средняя заработная плата (искл. премии) за сентябрь /3.6%/3.6%
09:30/12:30 /Великобритания/ Уровень безработицы ILO за сентябрь /5.5%/ 5.5%
09:30/12:30 /Великобритания/ Уровень безработицы за октябрь /na/3.0%
10:30/13:30 /Великобритания/ Управляющий Банка Англии представляет Квартальный Отчет по Инфляции.
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 10 ноября)/na/+11.0% (1897.9)
13:30/16:30 /США/ Индекс деловой активности за ноябрь в обрабатывающей промышленности Нью-Йорка - NY Fed Empire State Survey//15 /22.92
13:30/16:30 /Канада/ Новые заказы в производственном секторе за сентябрь /na/ -1.1%
13:30/16:30 /Канада/ Невыполненные заказы в производственном секторе за сентябрь /na/-0.8%
13:30/16:30 /Канада/ Запасы в производственном секторе за сентябрь /na/+0.2%
13:30/16:30 /Канада/ Поставки в производственном секторе за сентябрь /-1.0%/ -0.3%
15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 10 ноября) /na/+0.4 млн.(334.7 млн. баррелей)
19:00/22:00/США/ Протоколы заседания Федерального Комитета по операциям на открытом рынке от 24-25 октября.
Утром следует обратить внимание на выход данных по безработице в Великобритании. Прогнозы относительно нейтральные, поэтому изменения на рынке могут произойти только в случае сюрпризов.
Традиционно важным для фунта репортов является отчет Банка Англии, посвященный инфляционным процессам. Публикация отчёта может спровоцировать резкие колебания английской валюты. Если Банк Англии выскажет обеспокоенность высоким уровнем инфляции, то это будет воспринято как сигнал на повышение ставки в 2007 году, и фунт может резко вырасти.
При открытии торгов в США в центре внимания окажется отчет ФРБ Нью-Йорка по деловой активности в обрабатывающей промышленности региона. После роста в прошлом месяце ожидается резкое снижение индекса. Если прогноз оправдает себя, то доллар окажется под давлением.
Вечером рост волатильности на рынке может обеспечить публикация протокола последнего заседания ФОМК. Если основной акцент в протоколах будет на более сильном, чем ожидалось, замедлении экономики и снижении доллар может резко снизиться. В зависимости от содержания протокола рынок будет оценивать перспективы кредитной политики ФРС. В настоящий момент торги по фьючерсам на учетные ставки показывают, что рынок оценивает вероятность снижения учетной ставки ФРС в марте следующего года в 30 %.
Обзор основных валютных пар.
EUR/USD 1.2814/20
Вчера премьер-министр Франции Доминик де Вильпен высказал обеспокоенность политикой ЕЦБ. По его мнению, высокий курс евро против американского доллара может повредить европейскому экспорту. Такие заявления высокопоставленных чиновников ЕС обычно являются негативным фактором для евро.
Пока пара находится ниже 1.2826 - 1.2842, существует вероятность снижения к 1.2777 или 1.2744. Если же эта зона будет пробита, то евро может устремиться к новым максимумам.
USD/JPY 117.72/5
Утро началось с укрепления иена на сильных данных по ВВП Японии в 3-м квартале. Однако оно оказалось не долговременным. В течение дня пара успела несколько раз сходить вверх-вниз в диапазоне 117.25-118.
Такую же тенденцию можно прогнозировать и на ближайшее время. Еще одно снижение к 117.20 или даже 116.76 может вызвать отталкивание от поддержки вверх к 117.90 или 118.60.
Архивариус:
Сегодня на рынке форекс 16 ноября 2006
Япония. Индекс деловой активности в секторе услуг (третичный индекс), сентябрь: -1.3% м/м
Великобритания. Средняя заработная плата за исключением премий (сентябрь):+3,5% 3м г/г против 3,6% в августе
Великобритания. Средняя заработная плата с учетом премий (сентябрь): +3,9% против +4,2% в августе
Великобритания. (июль-сентябрь) ILO безработица +27 000 кв/кв; уровень безработицы 5,6%
Великобритания. (октябрь) Количество безработных +1 200 м/м; уровень безработицы 3%
Еврозона. Объем промышленного производства (3 кв.): +0,87 кв/кв против +1,23% во 2 кв.; +1,11% в 1 кв.
Еврозона. Объем промышленного производства (сентябрь): -1,0% м/м, +3,3% г/г против +1.7% м/м, +5.5% г/г в августе
США. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Нью-Йорка Empire State в ноябре 26.66 против прогноза 15 и против 22.92 в октябре.
Обзор рынка.
Доллар по итогам вчерашних торгов закрылся с небольшим понижением. Тема кредитно-денежной политики оказывает давление на американскую валюту. Несмотря на благоприятные макроэкономические данные доллар не удержался около дневных максимумов из-за не удовлетворивших рынок формулировок протокола ФОМК.
Утро началось благоприятно для доллара. Сначала пара доллар/иена пошла вверх на прогнозах о том, что учетная ставка в Японии до конца этого года повышена не будет. Позже, на европейской сессии, под давлением оказались евровалюты. Причиной тому – публикация слабых экономических показателей. Так, стало известно, что темпы роста промышленного производства в Еврозоне заметно снизились, показав в последнем месяце 3-го квартала отрицательную месячную динамику. В свою очередь, большой отчет министерства труда Великобритании продемонстрировал, во-первых, рост безработицы в этой стране, а во-вторых, снижение темпов заработной платы. Этот набор данных был явно не в пользу прогнозов о повышении ставки репо Банка Англии.
Результатом публикации этих новостей стало ослабление европейских валют против доллара. К середине вчерашнего дня евро упал весьма умеренно до 1.2780, сильнее пострадал британский фунт, чьи котировки понизились до 1.8850. Пара доллар/иена выросла до 118.15.
Открытие торгов в США сначала благоприятствовало американской валюте. Данные по ситуации в обрабатывающей активности Нью-Йорка поддержали курс американской валюты, хотя существенного укрепления на этой новости не последовало. Однако вскоре на рынке произошел разворот, начавшийся сначала как коррекция, и быстро перешедший в полный откат всех завоеванных долларом рубежей. Снижению доллара помогла публикация протокола последнего заседания ФРС США. В частности формулировки о замедлении темпов экономического роста и инфляции.
Однако следует отметить, что в целом тон протоколов был умеренно-жестким. Собравшиеся выразили крайнюю обеспокоенность высокой инфляцией, а также тем, что «инфляционные ожидания могут вырасти, если темпы чистой инфляции будут оставаться повышенными длительной период».
На сегодня, 16 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.
06:00/09:00 /Япония/ Ежемесячный экономический отчет Банка Японии за ноябрь. /na/na/
06:30/09:30 /Япония/Пресс-конференция главы ЦБ Японии Фукуи
09:30/12:30 /Великобритания/ Розничные продажи за октябрь /+0.5% м/м, +3.4% г/г/ -0.4% м/м, 3.2% г/г
11:00/13:00 /Еврозона/ Окончательный гармонизированный индекс потребительских цен за октябрь /1.6 % /0.0% м/м, 1.7% г/г
13:30/16:30 /США/ Стержневой индекс потребительских цен за октябрь / +0.2%/+0.2%
13:30/16:30 /США/ Индекс потребительских цен за октябрь /-0.2%/ -0.5%
13:30/16:30 /США/ Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 11 ноября) /319000/ -20000(308000)
14:00/17:00 /США/ Приток капитала по данным Казначейства США за сентябрь /62 млрд./116.8 млрд.
14:15/17:15 /США/ Использование производственных мощностей за октябрь /82.0/81.9
14:15/17:15 /США/ Промышленное производство за октябрь / +0.3%/ -0.6%
15:00/18:00 /США/ Выступление президента ФРБ Чикаго Майкла Москоу на тему перспектив американской экономики.
15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа (неделя до 10 ноября)/na/-7 млрд. куб. футов (3445 млрд. куб. футов)
17:00/20:00 /США/ Индекс постепенного разгона инфляции за ноябрь /na/32.0
17:00/20:00 /США/ Индекс деловой активности по данным ФРБ Филадельфии за ноябрь /6.5/ -0.7
18:00/21:00 /США/ Индекс рынка жилья за ноябрь /30/31
В 9:30 МСК состоится пресс-конференция главы ЦБ Японии Фукуи, из которой рынок надеется узнать о перспективах кредитно-денежной политики. Волатильность иены может вырасти.
По Великобритании сегодня станут известны данные по розничным продажам. Традиционно это один из самых важных показателей для британского фунта. Если прогноз оправдается, фунт может прибавить в весе.
Данные по потребительским ценам в Еврозоне в последнее время не оказывают влияния на евро, так как несмотря на снижение инфляции европейские банкиры сохраняют агрессивный тон и предупреждают, что оно является временным явлением. Однако в целом снижение темпов роста потребительских цен является негативным фактором для европейской валюты.
Большой пакет данных будет опубликован сегодня по США. Большинство прогнозов относительно нейтральные. Так, индекс потребительских цен, как ожидают замедлит темпы снижения, тогда как стрежневая инфляция останется на ранее зафиксированном уровне. Следует отметить, что ФОМК оценивает текущую инфляцию как значительную, поэтому показатель 0.2 % может сыграть в пользу доллара. При более слабых данных, зеленый может оказаться под сильным давлением.
Объем притока капитала в американскую экономику, как ожидают, сократится почти в 2 раза, после неожиданно большого показателя прошлого месяца, однако останется вполне сопоставимым с дефицитом торгового баланса. Сброса долларов можно ожидать при значении ниже 60 млрд. долларов.
Кроме того, аналитики ожидают восстановление темпов роста промышленного производства после сильного снижения в прошлом месяце. Прогнозное значение – нейтральное для американской валюты. Влияние на рынок этот показатель может оказать в случае сюрпризов.
Наконец, вечером выйдет индекс деловой активности в обрабатывающем секторе Филадельфии. Аналитики ждут роста значения индекса. Прогнозное значение будет благоприятным для американской валюты.
Обзор основных валютных пар.
EUR/USD 1.2822
Сопротивление для пары находится в районе 1.2861-1.2874. Пока евро ниже этой зоны, возможно снижение к 1.2789 или 1.2750. Пробой зоны сопротивления вверх создаст предпосылки для тестирования уровня 1.29.
USD/JPY 117.96
Пара протестирует поддержку на 117.91 или 117.78. Отсюда вполне благоприятная техническая возможность для еще одного тестирования территории 118.11 - 118.30 или даже 118.57 в случае расширения. Пробой вниз 117.65 отменит этот сценарий.
Архивариус:
Сегодня на рынке форекс 17 ноября 2006
Великобритания. Розничные продажи (октябрь): +0.9% м/м, +3.9% г/г при прогнозе +0.5% м/м, +3.4% г/г
Еврозона. Окончательный HICP (октябрь): +1.6% г/г против +1.7% г/г в сентябре и +2.3% г/г а августе
США. Требования безработных на 11 ноября -2 000 до 308 000 против прогноза 310 000.
США. Общий/базовый CPI в октябре -0.5%/+0.1% против прогноза -0.3%/+0.2% и против -0.5%/+0.2% в сентябре.
США. Чистые покупки долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами в сентябре составили $53.7 млрд.
США. Загрузка производственных мощностей в октябре 82.2% против прогноза 82%.
США. Промышленное производство в октябре +0.2% против прогноза +0.4% и против -0.6% в сентябре и +0.3% в августе.
США. Индекс деловой активности ФРБ Филадельфии в ноябре 5.1 против прогноза 5 и против -0.7 в октябре.
США. Индекс рынка жилья NAHB в ноябре 33 против 31 в октябре
Обзор рынка.
Рынок проигнорировал экономические факторы. Американскому доллару удалось укрепиться против конкурентов, несмотря на относительно слабые данные о потребительской инфляции. Европейские политики высказывают все большую обеспокоенность ростом курса евро, что оказывает давление на европейскую валюту.
Утро началось с торгов в боковом диапазоне с тенденцией к укреплению курса американского доллара, при этом рынок показал завидное постоянство в игнорировании макроэкономических факторов и новостей.
Так британский фунт первоначально укрепился после выхода данных по розничным продажам, чей показатель оказался выше прогноза. Напомним, что розничные продажи – традиционно считаются одним из самых важных показателей для фунта. Котировки фунта одно время находились около 1.89, но к середине торгов в Европе упали до 1.8850.
Еще больше парадоксов преподнесла американская сессия. Инфляция в США драматически снизилась. Стрежневой показатель упал с 0.2 % до 0.1 %, тогда как общий показатель продемонстрировал усиление отрицательной динамики на месячном базисе сравнения. Объемы притока капитала в американскую экономику заметно снизились, и вновь не покрыли в сентябре дефицит торгового баланса (кроме того, был пересмотрен вниз сентябрьский показатель). Объем промышленного производства крупнейшей мировой державы также разочаровал, он вырос только на 0,2% в октябре, в то время как многие аналитики ожидали роста на 0,3%.
При всем этом потоке негативных данных на графиках в середине дня появился только один часовой нисходящий шип для доллара, а еще через несколько часов «зеленый» продолжил движение в выбранном утром направлении – то есть вверх.
Во второй половине дня доллар поддержал ряд факторов. В частности: 1) рост индекса деловой активности в обрабатывающей промышленности Филадельфии, 2) заявление Майкла Москоу из ФРБ Чикаго о том, что может понадобиться еще одно повышение учетной ставки.
Кроме того, против евро сыграло заявление Ширака о том, что ростом европейской валюты обеспокоена не только Франция, но и другие члены ЕС.
В результате, против своих конкурентов доллар закрылся с повышением.
На сегодня, 17 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.
10:00/13:00 /Еврозона/ Промышленное производство за сентябрь /na/+1.8% м/м, +5.4% г/г
10:00/13:00 /Еврозона/ Сальдо торгового баланса (не учит. сезонн. колебан.) за сентябрь /na/-5.8 млрд. евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Сальдо торгового баланса (учит. сезонн. колебан.) за сентябрь /-3.5 млрд. евро/-5.5 млрд.
13:30/16:30 /США/ Разрешения на строительство за октябрь /1.625 млн./1.619 млн.
13:30/16:30 /США/ Начало строительства за октябрь /1.695 млн./1.772 млн.
В преддверии выходных на рынке по обычаю немного экономических новостей. Некоторый интерес могут представлять данные по торговому балансу Еврозоны. Сокращение внешнеторгового дефицита может поддержать евро.
На торгах в США все внимание будет сосредоточено на «строительных» новостях. Сокращение количества заложенных объектов окажет давление на доллар, хотя в случае более значительного, чем прогнозируется роста разрешений на строительства, «зеленый» наоборот может укрепиться.
Обзор основных валютных пар.
EUR/USD 1.2778
В зоне 1.2774 - 1.2751 находятся сильные уровни поддержки. Отскок от этих уровней может вызвать ралли к 1.2863. Пробой вниз 1.2751 отменит этот сценарий.
USD/JPY 118.39
Вчера японская иена оказалась под давлением, после того как Банк Японии принял решение оставить учетную ставку без изменений на уровне 0.25 %. На фоне того, что следующая неделя будет неполной, на рынке растет объем так называемых carry trades не в пользу японской иены.
Пока удерживается поддержка на 118.10, ралли может продолжиться до 118.40 или 118.69. После чего ждем отката в зону 118.10 - 117.99.
Навигация
Перейти к полной версии