КРОУФР

Трейдинг => Аналитика от брокеров => Тема начата: Архивариус от 06.11.2006 09:07

Название: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 06.11.2006 09:07
Сегодня на рынке форекс 6 ноября 2006

Канада. Безработица в октябре 6.2% против 6.4% в сентябре, занятость в октябре +50 000

США. Занятость в сентябре (за исключением сельскохозяйственного сектора) +148 000 (пересмотрено с +51 000), в августе +230 000 (пересмотрено с +188 000).

США. Безработица в октябре 4.4% против 4.6% в сентябре

США. Занятость в октябре (за исключением сельскохозяйственного сектора) +92 000 против прогноза +130 000

США. Индекс ISM в секторе услуг в октябре 57.1 против прогноза 55 и против 52.9 в сентябре.

Обзор рынка.

Доллару вдалось укрепиться на пятничных торгах после длившегося почти две недели падения. Несмотря на то, что октябрьский показатель количества новых рабочих мест в американской экономике оказался хуже прогноза, положительную роль для американской валюты сыграл пересмотр данных за сентябрь вверх, как мы и предупреждали в предыдущем обзоре.

Первую половину для основные валютные пары торговались в узких диапазонах, так как трейдеры ждали одного из наиболее существенных репортов, характеризующих американскую экономику – ежемесячного отчета министерства труда. При этом доллар был относительно стабилен, так как, видимо, рынок решил взять паузу после сильного обесценивания американской валюты в течение последних двух недель.

Правда, реальный октябрьский показатель количества новых рабочих мест оказался намного хуже прогноза, составив всего 92К против ожидаемых 130К. Однако сентябрьский показатель был пересмотрен вверх с 51К до 148К. В результате уровень безработицы в октябре снизился до самой низкой отметки за 5 лет, составив 4.4 %.

Отчет по занятости в США поумерил ожидания скорого снижения ставок ФРС. Более того, отчет может вызвать опасения об ужесточении денежно-кредитной политики ФРС в случае сохранения базовой инфляции на высоком уровне, так как ситуация в экономике, судя по этому репорту, еще оставляет место для повышения ставок, хотя такой вариант признается большинством экспертов маловероятным.

Дополнительную поддержку доллару оказала публикация данных по индексу ISM для сектора услуг.

Предстоящая неделя пройдет по знаком ожидания двух важных макроэкономических репортов, публикация которых назначена на четверг, который и должен стать кульминационным днем недели. В первую очередь, речь идет о данных по торговому балансу США. Аналитики ожидают значительного снижения внешнеторгового дефицита первой мировой экономики. Второй важной новостью четверга станет решения Банка Англии об учетных ставках. Многие эксперты прогнозируют высокую вероятность повышения учетной ставки репо с 4.75 до 5.0 %. Это повышение, как полагают, произойдет, несмотря на некоторое снижение ценового давления.


На сегодня,  6 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55 /Германия/ Индекс деловой активности в секторе услуг за октябрь /54.6/54.4
09:00/12:00 /Еврозона/ Индекс деловой активности в секторе услуг за октябрь /57.0/56.7
09:30/12:30 /Великобритания/ Объемы промышленного производства за сентябрь /0.4% м/м, 0.6% г/г/0.1% м/м, 0.7% г/г

09:30/12:30 /Великобритания/ Объемы производства в обрабатывающ. секторе промышленности за сентябрь /0.2% м/м, 2.3% г/г/ 0.4% м/м, 1.5% г/г
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс производственных цен за сентябрь /-0.5% м/м, +4.6% г/г/+0.1% м/м, +5.7% г/г
10:45/13:45 /Еврозона/ Публикация прогнозов от Европейской Комиссии по росту экономики, инфляции и дефициту стран членов Еврозоны. После публикации прогнозов член комиссии Хоакин Альмуния дает пресс-конференцию.
11:00/14:00 /Германия/ Заказы в обрабатывающем секторе промышленности за сентябрь /-1.0 м/м/3.7% м/м, 15.1% г/г
13:00/16:00 /США/ Обращение президента ФРБ Чикаго Майкла Москоу к крупнейшим предпринимателям.
13:30/16:30 /Канада/ Разрешения на строительство за сентябрь /-4.5%/+8.3%
15:00/18:00 /Канада/ Индекс делов. активности в производственном секторе за октябрь /57.0/59.9
17:00/20:00 /Еврозона/ Встреча министров финансов Еврогруппы. Присутствует президент ЕЦБ Ж.-К. Трише.


Сегодня в центре внимания будут находиться данные по европейским экономикам. Утром данные по деловой активности в секторе услуг могут поддержать курс евро в случае реализации прогноза, хотя эта поддержка вряд ли будет значительной.

Большее влияние на рынок может оказать публикация отчета по промышленному производству в Великобритании. Промышленное производство – важный элемент британской экономики, составляющий 15 % ВВП. Месячное повышение темпов роста производства, обеспечит увеличение годового показателя. Более важным для поддержки фунта может стать тот факт, что прогнозное значение будет самым сильным за последние два года. В целом прогноз благоприятный для фунта и может вызвать новые спекуляции о повышении ставки репо.

Также следует обратить внимание на данные по индексу производственных цен и промышленным заказам в Германии.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2706/10



Пока пара находится под 1.2729, вероятно продолжение снижение по направлению к 1269. Ключевой уровень находится около 1.2777 – для продолжения движения вверх надо, чтобы пара прошла его.



USD/JPY 118.02/12

Ралли может продолжиться до 118.39 или 118.95, в случае, если пара удержится над 117.73. После достижения указанных уровней, ждем отката в зону 117.73 - 117.51.
Название: Сегодня на рынке форекс 7 ноября 2006
Отправлено: Архивариус от 07.11.2006 09:06
Сегодня на рынке форекс 7 ноября 2006

Германия: октябрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 54,0 против 54,4

Еврозона: октябрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 56,5 против 56,7

Великобритания. Промышленное производство в сентябре +0.2% м/м до +0.5% г/г против прогноза +0.4% м/м, +0.7% г/г

Еврозона. PPI за исключением энергоносителей в сентябре +0.1% м/м до +3.6% г/г

Еврозона. PPI в сентябре -0.5% м/м до +4.6% г/г против прогноза -0.5% м/м

Германия. Промышленные заказы в сентябре -2.5% м/м до +5.8% г/г против прогноза -0.9% м/м и против +3.7% м/м в августе.

Еврокомиссия: Снижен прогноз инфляции Еврозоне до 2,2% в 2006г. с 2,3%

Еврокомиссия: Повышен прогноз роста ВВП в Еврозоне до 2,6% в 2006г. с 2,5%

Канада. Разрешения на строительство в сентябре -2.5% против +9.1% в августе.


Обзор рынка.

Вчерашние торги прошли разнонаправлено на фоне отсутствия важных макроэкономических новостей и ожидания выборов в США. Основные валютные пары двигались с переменным успехом в разные стороны в небольших диапазонах, и только в конце дня евро удалось укрепиться против доллара, отыграв пятничные потери.

Опубликованные вчера макроэкономические данные не оказали существенного влияния на рынок. В центре внимания инвесторов в настоящий момент промежуточные выборы в США. Сегодня решится – сохранят ли республиканцы большинство в Конгрессе. Если им удастся победить на выборах в законодательный орган, то это, как ожидается, поддержит курс доллара.

Вчера ряд функционеров ФРС дали свои оценки экономической ситуации. Так Майкл Москоу, глава ФРБ Чикаго указал на высокие инфляционные риски и допустил возможность дальнейшего повышения ставки. По мнению Москоу, пересмотр данных по занятости в сторону повышения - подтверждение силы экономики. Примерно такие же тезисы прозвучали в выступлении главы ФРБ Кливленда Сандры Пианальто.

Но эти ястребиные тезисы, судя по всему, не убедили рынок в том, что цикл повышения ставок уже завершился, так как никакой реакции они не вызвали.

А вот выступление представителя ЕЦБ Акселя Вебера вызвало вечернее ралли европейской валюты, которые продолжается и сейчас. Вебер, который одновременно является главой Бундесбанка, заявил, что "встревожен" инфляционными перспективами. Он сообщил, что ЦБ должен сохранять бдительность, поскольку в 2007 и 2008 г.г. инфляция будет оставаться явно выше уровня 2%. Текущее снижение инфляции он назвал «временным».
 
На сегодня,  7 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

10:00/13:00 Еврозона Объем розничных продаж в сентябре/ +0.2% м/м, +2.4% г/г/+0.7% м/м, +2.4% г/г
11:00/14:00 Германия Объемы производства в обрабатывающем секторе промышленности за сентябрь /na/2.3% м/м, 7.8% г/г
11:00/14:00 Германия Промышленное производство за сентябрь /0.2% м/м, 6.4% г/г/1.9% м/м, 7.3% г/г
11:00/14:00 Великобритания Данные по розничным продажам от Британского Розничного Консорциума за октябрь /2.0%/2.4%
20:00/23:00 США Потребит. кредитование за сентябрь /5.0 млрд.долл./5.0 млрд. долл.


Важных новостей по США сегодня нет. Из европейских репортов, которые могли бы оказать влияние на рынок, отметим данные по розничным продажам в Еврозоне и промышленному производству в Германии.

В обоих случаях ожидается ухудшение показателей, что может оказать давление на европейские валюты.

Также рынок могут оказать влияние выборы в США (http://www.kroufr.ru/forum/index.php/topic,2668.0.html). Хотя итоги праздника демократии не станут известны сегодня, разного рода прогнозы и оценки экспертов могут привести к росту волатильности на рынке.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2767/70


Ключевой уровень находится около 1.2777 – для продолжения движения вверх надо, чтобы пара прошла его. Если этот уровень не будет пробит, то ждем снижения к 1.2695 или ниже.

USD/JPY 117.69/73

Иена укрепилась после заявления главы ЦБ Японии Фукуи, который заявил, что монетарный комитет банка примет меры (т.е. ужесточит кредитную политику), не дожидаясь пока в экономике проявятся инфляционные риски.

Когда пара находится ниже 117.75, ее целевой ориентир находится в районе 116.85. Но возможно и восстановление над этим уровнем с последующей попыткой пробить вчерашние максимумы.
Название: Сегодня на рынке форекс 8 ноября 2006
Отправлено: Архивариус от 08.11.2006 09:01
Сегодня на рынке форекс 8 ноября 2006

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 4 ноября +1.0% до 2.3% г/г.

Резервный Банк Австралии повысил уровень процентной ставки на 25 базисных пункта до 6.25%

Германия: сентябрь, Промышленное производство -0,3% м/м, +6,1% г/г против 1.9% м/м, 7.3% г/г

Германия: сентябрь, Объемы производства в обрабатывающ. промышленности -0,3% м/м

Великобритания, СBI: октябрь, Розничные продажи 2,6%г/г

Еврозона: сентябрь, Розничные продажи 0.6 % м\м, 1.4 % г\г при прогнозе +0.2% м/м, +2.4% г/г



Обзор рынка.


На вчерашних торгах доллар вновь существенно потерял в весе, тогда как некоторые его конкуренты установили новые среднесрочные максимумы. Причина слабости доллара – выборы в США и прогнозируемая победа Демократической партии.

Сначала под ударом оказалась пара доллар/иена. Иена укрепилась после заявления главы ЦБ Японии Фукуи, который заявил, что монетарный комитет банка примет меры (т.е. ужесточит кредитную политику), не дожидаясь пока в экономике проявятся инфляционные риски. Примеру этой пары последовали евро и фунт продолжая ралли, которое началось в понедельник вечером.

Укрепление конкурентов доллара продолжилось и на торгах в Европе, хотя данные по европейским экономикам оставляли желать много лучшего. Показатель розничных продаж в Еврозоне неожиданно зарегистрировал отрицательную динамику на месячном базисе сравнения. Объемы промышленного производства в Германии также сократились.

Важных макроэкономических новостей по США вчера не выходила в связи с проведением выборов. Однако сам праздник американской демократии оказал непосредственное и сильное влияние на рынок.

Еще ранее эксперты предупреждали, что победа демократов на выборах в Палату представителей окажет давление на американский доллар, так как парламент может стать фактически неспособным принимать важные решения, поскольку большинство в верхней палате – Сенате – удерживают республиканцы.

Не успело начаться голосование, как стали появляться прогнозы о вероятном триумфе демократов, что привело к росту продаж американской валюты.

Согласно предварительным данным, опубликованным в 8 часов утра по Москве, демократы получают, по крайней мере, 221 место из 435 возможных, отобрав 18 мандатов у республиканцев.

Победу демократов на выборах в нижнюю палату парламента США признали в Белом доме. По словам пресс-секретаря президента США Тони Сноу, администрация готова работать с представителями оппозиции по злободневным вопросам, таким как война в Ираке и борьба с терроризмом.


На сегодня,  8 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Сальдо баланса текущего счета (не учитывая сезонных колебаний) за сентябрь /+6.0 млрд.евро/+2.4 млрд.евро
07:00/10:00 /Германия/ Сальдо торгового баланса (не учитывая сезонных колебаний) за сентябрь /+13.5 млрд./ +11.2 млрд.евро
07:00/10:00 /Германия/ Сальдо торгов. баланса (учитывая сезонные колебания) за сентябрь /+12.8 млрд.евро/+12.1 млрд.евро

12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 3 ноября)/na/-3.0%(570.8)
13:15/16:15 /Канада/ Начало строительства за октябрь /215.0 тыс./209.0 тыс.
15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 3 ноября)/na/+2.0 млн.(334.3 млн. баррл.
)

Важных новостей на сегодня не запланировано. Некоторый интерес рынка могут привлечь данные по балансам текущего счета и внешней торговли Германии. Рост профицита по ним может немного поддержать евро.

В целом же поведение рынка будет определяться следующими факторами: 1) вестями с предвыборных полей США, доллар получил негативный стимул; 2) ожиданиями некоторых важных новостей, запланированных на завтра, в частности решения Банка Англии по учетной ставке и отчета министерства торговли США по внешнеторговому балансу.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2777/81


Фон для доллара не очень благоприятный, возможно движение к поддержке на 1.2749 или 1.2725. Отсюда – рост к 1.2798, 1.2823 или попытка обновить вчерашний максимум. Пробой вниз 1.2675 отменит этот сценарий.


USD/JPY 117.58/61

Пара столкнулась с сопротивлением в зоне 118.01 - 117.76, отсюда возможно движение к 117.19. В случае пробоя 118.01, ждем движения к 118.25.

GBR/USD 1.9060/5

В четверг Банк Англии рассмотрим вопрос о кредитной политике. Как ожидают эксперты, будет принято решение повысить учетную ставку на 25 пунктов до 5.0 %. При сильных уровнях ожиданий можно предполагать, что повышение ставки закладывалось в курс пары в течение последних дней, а также будет закладываться сегодня. Кроме того, сейчас на рынке активно муссируются вопрос о возможности еще одного повышения ставки в феврале 2007 года.

Пара может сходить к 1.9092 или даже к 1.9132. Поддержка расположена в районе 1.9016.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 09.11.2006 09:10
Сегодня на рынке форекс 9 ноября 2006

Резервный Банк Австралии повысил уровень процентной ставки на 25 базисных пункта до 6.25%

Германия: сентябрь, Профицит торгового баланса 15.0 млрд.евро против 12.4 млрд. евро;

Германия: сентябрь, Профицит баланса текущих операций 9,4 млрд.евро против 2,5 млрд. евро

Великобритания. BRC розничные цены в магазинах (октябрь): -0,18 м/м, +1,52% г/г

Канада. Начала строительств в октябре 223 200 против 209 000 в сентябре.



Обзор рынка.

Котировки основных валютных пар по итогам вчерашних торгов почти не изменились, хотя рынок делал несколько относительно резких движений. Важных макроэкономических новостей вчера не публиковалось, поэтому все внимание рынка было сосредоточено на выборах в США.

Впервые с 1994 года Демократическая партия США одержала победу на выборах в Палату представителей. Итоги выборов в Сенат пока официально не опубликованы. Предполагается, что демократы могут получить большинство и в верхней палате парламента, однако пока еще нет результатов голосования в штате Вирджиния.

Поскольку победа демократов считалось негативной для доллара, то рынок отреагировал на первые новости игрой на понижение американской валюты. Так, в первой половине дня, пара евро/доллар вновь попробовала пробить вверх уровень 1.28. Но вновь неудачно, даже не дойдя до максимума вторника, она вернулась вниз.

Вчера президент ФРБ Чикаго Москоу вновь подтвердил свои ястребиные тезисы, впервые озвученные в понедельник. Он заявил, что  "инфляция слишком высокая" и может потребоваться дополнительное ужесточение денежно-кредитной политики. Однако Москоу оговорился, что ожидает снижение базовой инфляции со временем. Кроме того, Москоу прогнозирует замедление темпов экономического роста до средних в связи с замедлением рынка жилья, но выражает оптимизм относительно итогов четвертого квартала.

На сегодня,  9 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Сальдо торгового баланса (учит. торговлю со странами мира) за сентябрь /-6.5 млрд.стрл. /-6.733 млрд. стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Сальдо торгового баланса за сентябрь (не учит. торговлю со странами ЕС) /-4.0 млрд.стрл./-4.230 млрд.стрл.
12:00/15:00 /Великобритания/ Решение по процентной ставке Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии /5.00%/4.75%
13:30/16:30 /США/ Предварительное сальдо торгового баланса за сентябрь /-65.8млрд.долл./-69.9 млрд.долл.

13:30/16:30 /США/ Индекс цен на экспорт за октябрь /na/ -0.5%
13:30/16:30 /США/ Индекс цен на импорт за октябрь /na/-2.1%
13:30/16:30 /США/ Кол-во заявок на пособие по безработице (нед. до 4 ноября) +18000(327000)
13:30/16:30 /Канада/ Цены на первичн. рынке жилья за сентябрь /+12.0%/ +12.0%
13:30/16:30 /Канада/ Сальдо торгового баланса за сентябрь /3.9 млрд.кнд.долл./4.2 млрд. кнд.долл
14:00/17:00 /США/ Выступление бывшего председателя ФРС Алана Гринспена на конференции AMR Research
15:00/18:00 /США/ Оптовые запасы за сентябрь /0.6%/+1.1%
15:00/18:00 /США/ Индекс настроения потребит. по данным Мичиганского Университета за ноябрь /93.6/93.6
15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа(нед. до 3 ноября)-9 млрд. куб. футов (3452 млрд. куб. футов)
N/А /Германия/ Первый день 2-х дневной конференции ЕЦБ "Роль Денег: Деньги и денежно-кредитная политика в 21 веке."


Главным экономическим событием сегодняшнего дня будет решение Банка Англии по кредитно-денежной политике. Учитывая макроэкономические данные и ястребиные комментарии со стороны функционеров Банка, рынок настроился на повышение ставки на 25 пунктов до 5.00 %. Хотя нынешнее повышение ставки уже вошло в текущую стоимость фунта, возможен рост волатильности по паре фунт/доллар, так как рынок попытается предугадать дальнейшее направление политики Банка Англии. Вчера фунт пошел вверх, после того как аналитики NIESR сделали прогноз о возможном повышении ставки в феврале 2007 года. Если рынок найдет намек на возможность такого хода, то фунт может вырасти не менее, чем на 100 пипсов. Ряд экспертов не исключают возможности повышения ставки 50 пунктов, однако нам она кажется почти невероятной.

Сегодня также ждем данных по внешнеторговому балансу США. Ожидается значительное снижение дефицита, вызванное снижением цен на нефть. При прогнозном значении или меньшем, доллар может вырасти. Но если дефицит окажется больше прогноза, «зеленый» окажется под сильным давлением.

Также следует обратить внимание на индекс потребительского оптимизма в версии Университета Мичигана. Правда прогноз не предвещает ничего интересно, поэтому изменения на рынке могут произойти только в случае расхождения с прогнозом.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2762/7


Поддержка для пары находится в районе 1.2733 - 1.2710. Отскок от этой зоны вверх сможет спровоцировать рост к 1.2830. Пробой вниз 1.2710 вызовет движение в районе 1.2675.

USD/JPY 117.91/4

Сильное сопротивление для пары находится чуть выше уровня 118. Отскок от 118.11 может спровоцировать движение вниз к 117.47 или 117.12.

GBR/USD 1.9041/6

Пара может еще немного снизится по направлению 1 .9009, откуда совершить рывок вверх к 1.9076 или выше.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 10.11.2006 09:00
Сегодня на рынке форекс 10 ноября 2006

Великобритания. Halifax индекс цен на жилье (октябрь): +1,7% м/м, +8,6% 3м/3м годом ранее.

Великобритания. Сальдо торгового баланса со странами Европейского Союза (сентябрь): -Stg2.706млрд. против -Stg2.633млрд. в августе

Великобритания. Сальдо торгового баланса без учета торговли со странами Европейского Союза (сентябрь): -Stg3.854млрд. против -Stg4.223млрд. в августе

Великобритания. Сальдо торгового баланса (сентябрь): -Stg6.56млрд. против Stg6.856млрд. в августе

Великобритания. Комитет по денежно-кредитной политике Банка Англии повысил процентную ставку репо на 25 б.п. до 5%.

США. Дефицит торгового баланса в США в сентябре -$64.3 млрд. против прогноза -$66 млрд. и против -$69 млрд. (пересмотрено с -$69.9 млрд.) в августе.

США. Индекс потребительского доверия Мичиганского университета в ноябре (предварительный) 92.3 против прогноза 93.4 и против 93.6 в октябре.



Обзор рынка.

Американский доллар снова упал в цене, несмотря на благоприятные данные по американской экономике. Падение доллара было вызвано заявлением ЦБ Китая о намерении провести диверсификацию валютных резервов.

Ничто не предвещало крупных продаж доллара на вчерашних торгах. В первой половине дня рыночная конъюнктура скорее благоприятствовала американской валюте.

Так, заявление Банка Англии по кредитно-денежной политике было воспринято рынком как недостаточно агрессивное. В результате, несмотря на решение повысить ставку на 25 пунктов, инвесторы, разочаровавшись в перспективах дальнейших повышений ставок, начали продавать британскую валюту. Достаточно быстро фунт оказался ниже 1.90, дойдя до 1.8973.

Благоприятными для доллара первоначально были и новости по США. Вчера стало известно о значительном сокращении дефицита торгового баланса.  Дефицит внешней торговли товарами и услугами в сентябре сократился на 6,8% до 64,30 млрд долларов. По уточненным данным, в августе дефицит составил 68,96 млрд долларов, тогда как ранее сообщалось, что он достиг 69,86 млрд долларов.

Впервые с февраля этого года в структуре торгового баланса было зафиксировано снижение импорта на 2.1 % до  187,46 млрд долларов. Одновременно экспорт вырос на  на 0,5% до рекордного уровня 123,16 млрд.

После этой новости доллар продолжил движение вверх, в скором времени сформировав дневные максимумы против своих конкурентов. Но форс-мажорное обстоятельство прервало восходящую траекторию доллара. Событие, о котором так долго говорили «большевики» свершилось. Вечером на сводке новостей агентство «Рейтерс» была опубликована информация со ссылкой на главу ЦБ Китая Чжоу о намерении китайского правительства диверсифицировать свои валютные активы.

Инвесторы уже давно ждали чего-то подобного. Ранее около десятка стран уже заявили о намерении перевести часть долларовых активов в евро и другие валюты. И хотя массовый отказ от доллара как резервной валюты почти невозможен, постепенная диверсификация активов мировыми Центробанками будет оказывать долгосрочное и структурное давление на американскую валюту.

Результатом этого заявления стал разворот рынка на 180 градусов. Евро вырос до 2-месячного максимума на 1,2848. против иены доллар упал с 118,59 до 117,83. Сейчас американская валюта продолжает оставаться под давлением.

На сегодня,  10 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:00/11:00 /Великобритания/ Цены на жилье в октябре /na/ 1.0% м/м
09:00/14:00 /Еврозона/ Индекс опережающих индикаторов за сентябрь /na/109.2 (без изменений)
13:45/16:45 /Германия/ Выступление председателя ФРС Бена Бернанке по вопросам денежно-кредитной политики и денежного агрегата.
N/A /Германия/ Второй день конференции ЕЦБ "Роль Денег."


Сегодня на макроэкономическом фронте ожидается некоторое затишье. Единственным запланированным фактором, который может повысить волатильность на рынке является выступление Бена Бернанке на конференции во Франкфурте.

Не исключено, что рынок продолжит муссировать тему диверсификации резервов. Так ряд аналитиков указывают на возможность того, что евро и фунт вчера были перекуплены, поскольку Китай вот уже несколько лет проводит негласную диверсификацию резервов и вчерашнее заявление Чжоу не свидетельствует об изменениях курса китайского ЦБ.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2857/65


Пара находится около первого целевого ориентира ралли. В случае пробоя уровня 1.2857, можно ожидать движения к 1.2906. Этот второй целевой ориентир остается в силе пока удерживается поддержка в зоне 1.2809 - 1.2790. Вероятно, уже сегодня мы увидим попытка пары вернуться в эту зону.

USD/JPY 117.56/9

Управляющий Центробанком Японии подтолкнул сегодня утром иену вверх, заявив, что ЦБ взял курс на постепенное ужесточение кредитно-денежной политики.

Пара тестирует важный уровень поддержки. Отскок от него вверх создаст предпосылки для роста к 118.26 или даже 118.96. Пробой уровня 117.50 вниз приведет к снижению пары до 117.12.
Название: Сегодня на рынке форекс 13 ноября 2006
Отправлено: Архивариус от 13.11.2006 06:37
Сегодня на рынке форекс 13 ноября 2006

Германия: Расходы бюджета на 2007 год увеличены на 2,9 млрд. евро;

ОЭСР: сентябрь, Индекс опережающих индикаторов +0,5;

Франция: сентябрь, Дефицит торгового баланса 1,35 млрд. евро против 2,87 млрд. в августе;

Франция: сентябрь, Промышленное производство -0,9% м/м;

Австралия: Резервный Банк прогнозирует стержневой индекс потребительских цен 3.0% до июня 2007 года;



Обзор рынка.

На торгах в пятницу доллар продолжал оставаться под давлением, подтвердив нисходящую тенденции недели. Американская валюта сформировала новые среднесрочные минимумы против своих конкурентов, поскольку рынок был взбудоражен слухами о возможной диверсификации долларовых активов Центробанка Японии.

Напомним, что накануне «зеленый» резко пошел вниз против своих конкурентов, после того как глава Центробанка Китая заявил в четверг, что его правительство планирует диверсифицировать валютные резервы, которые сейчас превышают 1 триллион долларов.

На фоне отсутствия важных экономических новостей эта новость обеспечила в пятницу драйв на рынке. Доллар упал до 2.5-месячного минимума против евро, достигнут 1.2899 и 18-месячного против фунта, опустившись к 1.1976.

В пятницу глава Народного банка Китая Чжоу Хиаочуан посетил в пятницу конференцию Европейского центрального банка. На этой конференции присутствовали главы и представители ведущих мировых банков, включая главу ФРС Бена Бернанке. Общаясь со своими коллегами в теплой и дружественной обстановке, Чжоу заявил, что НБК рассматривает множество инструментов для диверсификации, включая срочные рынки. При этом, по его словам, речь не идет о новом курсе НБК, и он придерживается существующей диверсификационной политики. Чжоу также опроверг слухи о намерении НБК продавать золото.

Отметьте в календаре.

Топ-новость, которая может спровоцировать наибольшую волатильность на рынке: данные по объему покупок американских ценных бумаг иностранными инвесторами (TICS). Выход запланирован: четверг 14:00 GMT. Ожидается снижение показателя со 116 млрд. долларов до 67 млрд.

Также обратите внимание на следующие репорты:

Индекс потребительских цен США. Выход запланирован: четверг 13:30 GMT.
Объем розничных продаж США. Выход запланирован: вторник 13:30 GMT.
ВВП Еврозоны. Вторник, 10:00 GMT.
Индекс потребительских цен в Еврозоне. Четверг 10:00 GMT.
Индекс розничных продаж в Великобритании. Четверг 09:30 GMT.
Решение Банка Японии по учетной ставке. Утро четверга.

На сегодня,  13 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:00/08:00 /Япония/ Индекс доверия потребителей за октябрь /48.3/46.3
05:00/08:30 /Япония/ Использование производственных мощностей за сентябрь /na/107.1
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс цен на жилье за сентябрь /+7.9%/7.7%
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс производственных цен на входе за октябрь /-0.4% м/м, 3.9% г/г/-1.8% м/м, 5.1% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс производственных цен на выходе за октябрь /0.1% м/м, 1.9% г/г/-0.3% м/м, 1.8% г/г
13:15/16:15 /Еврозона/ Выступление президента ЕЦБ Ж.-К. Трише с речью на тему "Создание единого рынка в Еврозоне," на саммите SEPA.
19:00/22:00 /США/ Дефицит государственного бюджета за октябрь /-45.0 млрд. долл./+56.0 млрд. долл., в октябре 2005: -56.6 млрд. долл./


По традиции важных новостей в понедельник немного. На фунт может оказать влияние публикация данных по производственным ценам в Великобритании. Ожидается, что динамика обоих показателей (на выходе и выходе) стабилизируется. Значения ниже прогнозов могут оказать давление на британскую валюту.

Также на фунт традиционно оказывают влияние новости о ценах на недвижимость. Рост индекса цен на жилье может дать стимул для укрепления британской валюты.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2868/72


Пара пытается зафиксироваться над уровнем сопротивления 1.2865. Если ей это удастся, можно ждать движения к 1.2888 или еще одна попытка тестирования 1.29. Но в текущих условиях кажется более вероятным коррекционное движение вниз к 1.2815. Пробой этого уровня создаст предпосылки к 1.2784. С другой стороны, он может стать плацдармом для роста к новым максимумам.

USD/JPY 117.23/9

Президент Банка Японии Фукуи заявил сегодня, что банк намерен постепенно повышать учетные ставки, пока темы экономического роста и инфляции соответствуют его прогнозам. Он также выразил обеспокоенность тем, что иена находится под давлением в связи с большим объемом carry trading. Напомним, что против евро иена недавно упала до 8-летнего минимума на 151.45, а против фунта до рекордного исторического минимума на 225.27.

Это заявление вызвало рост курса японской иены. Целевой ориентир пары находится в районе 117.15. Формирование поддержки там способно вызвать ралли к 117.97 или 118.33. Пробой поддержки даст старт движению к 116.70.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 14.11.2006 08:53
Сегодня на рынке форекс 14 ноября 2006

Великобритания. Индекс цен производителей на входе (октябрь): -0.1% м/м; % +3.8г/г при прогнозе -0.4% м/м, 3.9% г/г

Великобритания. Индекс цен производителей на выходе (октябрь): -0.2% м/м; +1.7% г/г против 0.1% м/м, 1.9% г/г.

США. Дефицит бюджета в октябре -$49.3 млрд. против $47.3 млрд. годом ранее.

Япония. ВВП, 3 квартал: +0.5% к/к против прогноза +0.3% к/к



Обзор рынка.

Как мы ожидали, в понедельник на рынке наблюдалась коррекция анти-долларового ралли, имевшего место в конце прошлом недели. Доллару удалось отыграть часть снижения, последовавшего за заявлением руководителя Народного Банка Китая о намерении НБК диверсифицировать валютные резервы.

Напомним, что в четверг глава НБК Джу Хиаочуан сообщил о том, что его правительство готовит план диверсификации валютных резервов страны, которые составляют в настоящий момент примерно 1 триллион долларов. Это заявление вызвало резкий сброс «зеленых» во всех концах планеты. В пятницу Джу попытался успокоить рынок, сделав в ходе финансовой конференции в пятницу ряд более осторожных высказываний, но они только еще сильнее взбудоражили рынок.

Однако в понедельник на рынке произошла существенная коррекция. Поводом для нее стали худшие, чем ожидались данные по индексу цен производителей Великобритании, публикация которых совпала с утренним разворотом рынка. В течение большей части дня доллар торговался с повышением. Но его потенциала хватило только, чтобы сходить к ближайшим уровням поддержки/сопротивления: 1.28 для евро, 118 для доллар/иены и 1.90 фунта. После достижения этих уровней от них произошел отскок в обратную сторону.

На сегодня,  14 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Окончательный гармонизированный индекс потребительских цен за октябрь /+0.2% м/м, 1.2% г/г/-0.5% м/м, +1.0% г/г
07:00/10:00 /Германия/ Окончательный индекс потребительских цен за октябрь /+0.2% м/м, 1.2% г/г/-0.4% м/м, 1.0% г/г

07:00/10:00 /Германия/ Предварительные данные по приросту ВВП за 3 кв. /0.8% кв/кв, 2.6% г/г/0.9% кв/кв, 1.0% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс потребительских цен за октябрь /0.3% м/м, 2.6% г/г/0.1% м/м, 2.4% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс розничных цен (искл. выплаты по ипотечн. закладным) за октябрь /+0.3% м/м, +3.4% г/г/+0.3% м/м, +3.2% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс розничных цен за октябрь /0.3% м/м, 3.8% г/г/0.5% м/м, 3.6% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Стержневой индекс потребительских цен за октябрь /+0.3% м/м, +1.7% г/г/+0.3% м/м, +1.4% г/г
10:00/13:00 /Германия/ Индекс оценки текущих экономических условий ZEW за ноябрь /45/ +42.9
10:00/13:00 /Германия/ Индекс экономических ожиданий ZEW за ноябрь /-25.0/-27.4

10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс экономических ожиданий ZEW за ноябрь /na/-12.5
10:00/13:00 /Еврозона/ Предварительные данные по приросту ВВП за 3 кв. /0.7% кв/кв, 2.8% г/г/0.9% кв/кв, 2.7% г/г
13:30/16:30 /США/ Розничные продажи и продажи продуктов питания за октябрь /-0.2%/-0.4%
13:30/16:30 /США/ Розничные продажи и продажи продуктов питания (искл. продаж автомобилей) за октябрь /0.0% /-0.5%
13:30/16:30 /США/ Стержневой индекс производственных цен за октябрь / +0.2%/+0.6%
13:30/16:30 /США/ Индекс производственных цен за октябрь /-0.4%/-1.3%

15:00/18:00 /США/ Деловые запасы за сентябрь /+0.6%/ +0.6%
19:00/22:00 /США/ Протоколы заседания ФОМК от 24 октября.
[/b]

В центре внимания на этой неделе будут вопросы инфляции в ведущих мировых экономиках.

В частности, сегодня утром станут известны данные по потребительским ценам в Великобритании и Германии. Германия является флагманом снижения цен в Еврозоне. Хотя европейские банкиры считают, что снижение темпов инфляции явление временное, нельзя отрицать, что сейчас инфляция снизилась ниже целевого уровня ЕЦБ. Таким образом, чем ниже будут данные по немецкой инфляции, тем под большим давлением может оказаться евро. С другой стороны, прогноз на рост потребительских цен в Великобритании, может поддержать британский фунт, так как сейчас инвесторы ожидают еще одного повышения учетной ставки в этой стране в начале следующего года.

Также интерес будут представлять индексы института ZEW. По традиции большее влияние на рынок оказывают данные по Германии. Прогноз в целом благоприятный для евро.

По США также ожидается публикация большого пакета макроэкономических данных. Во-первых, речь идет об индексе цен производителей. В особенности стержневого индекса. Темпы роста цен, как ожидают, снизятся, что может оказать давление на доллар.

Также весьма негативный прогноз заложен в данные по розничным продажам. Отрицательная динамика этого показателя – неблагоприятный фактор для зеленого.

Вечером рост волатильности на рынке может обеспечить публикация протокола последнего заседания ФОМК. Если основной акцент в протоколах будет на более сильном, чем ожидалось, замедлении экономики доллар может резко снизиться. В зависимости от содержания протокола рынок будет оценивать перспективы кредитной политики ФРС. В настоящий момент торги по фьючерсам на учетные ставки показывают, что рынок оценивает вероятность снижения учетной ставки ФРС в марте следующего года в 30 %.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2824/26


Евро оттолкнулся от поддержки в районе 1.28. Однако пока пара находится ниже зоны 1.2826 - 1.2842, существует вероятность снижения к 1.2775. Если же эта зона будет пробита, то евро может устремиться к новым максимумам.

USD/JPY 117.63/7

На вчерашних торгах иена оказалась под давлением, после того как лидер правящей партии Японии высказался против повышения учетной ставки. Однако, столкнувшись с сопротивлением в районе 118.25, пара пошла вниз.

В настоящий момент пара торгуется около поддержки. Отскок от нее вверх может вызвать движение к 118.59. Тогда как пробой вниз, вызвать пробой 117.43 и движение в район 117.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 15.11.2006 08:57
Сегодня на рынке форекс 15 ноября 2006

Япония. ВВП, 3 квартал: +0.5% к/к против прогноза +0.3% к/к

Великобритания. RPIX (октябрь): +0,1% м/м, +3,2% г/г против +3,2% г/г в сентябре

Великобритания. RPI (октябрь): +0.1% м/м; +3.7% г/г против +3,6% г/г в сентябре

Великобритания. CPI (октябрь): +0.2% м/м; +2.4% г/г против +2,4% г/г в сентябре

Еврозона. Реал. ВВП пред. (3 кв.): 0,5% кв./кв., 2,6% г/г против прогноза 0,6% кв./кв., 2,7% г/г

Германия. Индикатор текущих условий (ноябрь): +53.0 против +42.9 в октябре

Германия. Индекс экономических ожидания ZEW (ноябрь): -28.5 против -27.4 в октябре

Германия: ноябрь, Индекс оценки текущих экономических условий ZEW +53,0 против +42,9

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 11 ноября -0.8% до +2.1% г/г.

США. Розничные продажи в сентябре -0.8% (пересмотрено с -0.4%), за исключением автомобилей -1.2% (пересмотрено с -0.5%).

США. Розничные продажи в октябре -0.2%, за исключением автомобилей -0.4% против прогнозов -0.4% и -0.3% соответственно.

США. Общий/базовый PPI в октябре -1.6%/ -0.9% против прогнозов -0.6%/ +0.2% и против -1.3%/+0.6% в сентябре.

США. Товарно-материальные запасы в сентябре +0.4% против прогноза +0.6%.

Япония. Индекс деловой активности в секторе услуг (третичный индекс), сентябрь: -1.3% м/м



Обзор рынка.

Как это часто бывает в дни, переполненные макроэкономическими новостями, вчерашние торги были неровными без определенно выраженной тенденции. Закрытие суток произошло около уровней открытия.

Экономические данные по европейским экономикам оставляли желать лучшего. Показатели ВВП Еврозоны и индекса ZEW (в частности, ее составляющая, которая отражает экономические ожидания) оказались хуже прогнозов. Правда, на пару евро/доллар это не оказало почти никакого влияния. Зато фунт оказался под давлением, после публикации отчета по потребительской инфляции в Великобритании. Рост потребительских цен составил 0.2 % против прогноза 0.3 %. Результатом стало снижение британского фунта до  1.8965.

При открытии торгов в Америке под давлением оказался уже американский доллар. Показатели инфляции цен производителей зафиксировали отрицательную динамику, при этом снижение стержневого индекса PPI было самым значительным с 1993 года. Показатель розничных продаж вышел немного лучше, чем ожидалось, однако сентябрьское значение было пересмотрено вниз с -0.4 % до -0.8 %.

После публикации этих данных доллар резко пошел вниз против всех своих основных конкурентов, сформировав дневные минимумы в районе 1.2870 против евро, 1.9030 против фунта и 117.30 против японской иены.

Однако уже через 2 часа «зеленый» вернулся на исходные позиции, где он находится до публикации основного блока новостей по американской экономике. В частности, этому способствовал относительно второстепенный индекс товарных запасов на складах, значение которого превзошло прогнозы.

Конец дня был отмечен небольшими коррекционными движениями.

На сегодня,  15 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Средняя заработная плата (учит. премии) за сентябрь /4.0%/4.2%
09:30/12:30 /Великобритания/ Количество безработных за октябрь /+5000./ +10.2000.
09:30/12:30 /Великобритания/ Средняя заработная плата (искл. премии) за сентябрь /3.6%/3.6%
09:30/12:30 /Великобритания/ Уровень безработицы ILO за сентябрь /5.5%/ 5.5%
09:30/12:30 /Великобритания/ Уровень безработицы за октябрь /na/3.0%
10:30/13:30 /Великобритания/ Управляющий Банка Англии представляет Квартальный Отчет по Инфляции.
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 10 ноября)/na/+11.0% (1897.9)
13:30/16:30 /США/ Индекс деловой активности за ноябрь в обрабатывающей промышленности Нью-Йорка -  NY Fed Empire State Survey//15 /22.92
13:30/16:30 /Канада/ Новые заказы в производственном секторе за сентябрь /na/ -1.1%
13:30/16:30 /Канада/ Невыполненные заказы в производственном секторе за сентябрь /na/-0.8%
13:30/16:30 /Канада/ Запасы в производственном секторе за сентябрь /na/+0.2%
13:30/16:30 /Канада/ Поставки в производственном секторе за сентябрь /-1.0%/ -0.3%
15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 10 ноября) /na/+0.4 млн.(334.7 млн. баррелей)
19:00/22:00/США/ Протоколы заседания Федерального Комитета по операциям на открытом рынке от 24-25 октября.

Утром следует обратить внимание на выход данных по безработице в Великобритании. Прогнозы относительно нейтральные, поэтому изменения на рынке могут произойти только в случае сюрпризов.

Традиционно важным для фунта репортов является отчет Банка Англии, посвященный инфляционным процессам. Публикация отчёта может спровоцировать резкие колебания английской валюты. Если Банк Англии выскажет обеспокоенность высоким уровнем инфляции, то это будет воспринято как сигнал на повышение ставки в 2007 году, и фунт может резко вырасти.

При открытии торгов в США в центре внимания окажется отчет ФРБ Нью-Йорка по деловой активности в обрабатывающей промышленности региона. После роста в прошлом месяце ожидается резкое снижение индекса. Если прогноз оправдает себя, то доллар окажется под давлением.
Вечером рост волатильности на рынке может обеспечить публикация протокола последнего заседания ФОМК. Если основной акцент в протоколах будет на более сильном, чем ожидалось, замедлении экономики и снижении доллар может резко снизиться. В зависимости от содержания протокола рынок будет оценивать перспективы кредитной политики ФРС. В настоящий момент торги по фьючерсам на учетные ставки показывают, что рынок оценивает вероятность снижения учетной ставки ФРС в марте следующего года в 30 %.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2814/20


Вчера премьер-министр Франции Доминик де Вильпен высказал обеспокоенность политикой ЕЦБ. По его мнению, высокий курс евро против американского доллара может повредить европейскому экспорту. Такие заявления высокопоставленных чиновников ЕС обычно являются негативным фактором для евро.

Пока пара находится ниже 1.2826 - 1.2842, существует вероятность снижения к 1.2777 или 1.2744. Если же эта зона будет пробита, то евро может устремиться к новым максимумам.

USD/JPY 117.72/5

Утро началось с укрепления иена на сильных данных по ВВП Японии в 3-м квартале. Однако оно оказалось не долговременным. В течение дня пара успела несколько раз сходить вверх-вниз в диапазоне 117.25-118.

Такую же тенденцию можно прогнозировать и на ближайшее время. Еще одно снижение к 117.20 или даже 116.76 может вызвать отталкивание от поддержки вверх к 117.90 или 118.60.
Название: Сегодня на рынке форекс 16 ноября 2006
Отправлено: Архивариус от 16.11.2006 09:16
Сегодня на рынке форекс 16 ноября 2006

Япония. Индекс деловой активности в секторе услуг (третичный индекс), сентябрь: -1.3% м/м

Великобритания. Средняя заработная плата за исключением премий (сентябрь):+3,5% 3м г/г против 3,6% в августе

Великобритания. Средняя заработная плата с учетом премий (сентябрь): +3,9% против +4,2% в августе

Великобритания. (июль-сентябрь) ILO безработица +27 000 кв/кв;  уровень безработицы 5,6%

Великобритания. (октябрь) Количество безработных +1 200 м/м; уровень безработицы 3%

Еврозона. Объем промышленного производства (3 кв.): +0,87 кв/кв против +1,23% во 2 кв.; +1,11% в 1 кв.

Еврозона. Объем промышленного производства (сентябрь): -1,0% м/м, +3,3% г/г против +1.7% м/м, +5.5% г/г в августе

США. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Нью-Йорка Empire State в ноябре 26.66 против прогноза 15 и против 22.92 в октябре.



Обзор рынка.

Доллар по итогам вчерашних торгов закрылся с небольшим понижением. Тема кредитно-денежной политики оказывает давление на американскую валюту. Несмотря на благоприятные макроэкономические данные доллар не удержался около дневных максимумов из-за не удовлетворивших рынок формулировок протокола ФОМК.

Утро началось благоприятно для доллара. Сначала пара доллар/иена пошла вверх на прогнозах о том, что учетная ставка в Японии до конца этого года повышена не будет. Позже, на европейской сессии, под давлением оказались евровалюты. Причиной тому – публикация слабых экономических показателей. Так, стало известно, что темпы роста промышленного производства в Еврозоне заметно снизились, показав в последнем месяце 3-го квартала отрицательную месячную динамику. В свою очередь, большой отчет министерства труда Великобритании продемонстрировал, во-первых, рост безработицы в этой стране, а во-вторых, снижение темпов заработной платы. Этот набор данных был явно не в пользу прогнозов о повышении ставки репо Банка Англии.

Результатом публикации этих новостей стало ослабление европейских валют против доллара. К середине вчерашнего дня евро упал весьма умеренно до 1.2780, сильнее пострадал британский фунт, чьи котировки понизились до 1.8850. Пара доллар/иена выросла до 118.15.

Открытие торгов в США сначала благоприятствовало американской валюте. Данные по ситуации в обрабатывающей активности Нью-Йорка поддержали курс американской валюты, хотя существенного укрепления на этой новости не последовало. Однако вскоре на рынке произошел разворот, начавшийся сначала как коррекция, и быстро перешедший в полный откат всех завоеванных долларом рубежей. Снижению доллара помогла публикация протокола последнего заседания ФРС США. В частности формулировки о замедлении темпов экономического роста и инфляции.

Однако следует отметить, что в целом тон протоколов был умеренно-жестким. Собравшиеся выразили крайнюю обеспокоенность высокой инфляцией, а также тем, что «инфляционные ожидания могут вырасти, если темпы чистой инфляции будут оставаться повышенными длительной период».

На сегодня,  16 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/09:00 /Япония/ Ежемесячный экономический отчет Банка Японии за ноябрь. /na/na/
06:30/09:30 /Япония/Пресс-конференция главы ЦБ Японии Фукуи
09:30/12:30 /Великобритания/ Розничные продажи за октябрь /+0.5% м/м, +3.4% г/г/ -0.4% м/м, 3.2% г/г
11:00/13:00 /Еврозона/ Окончательный гармонизированный индекс потребительских цен за октябрь /1.6 % /0.0% м/м, 1.7% г/г
13:30/16:30 /США/ Стержневой индекс потребительских цен за октябрь / +0.2%/+0.2%
13:30/16:30 /США/ Индекс потребительских цен за октябрь /-0.2%/ -0.5%

13:30/16:30 /США/ Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 11 ноября) /319000/ -20000(308000)
14:00/17:00 /США/ Приток капитала по данным Казначейства США за сентябрь /62 млрд./116.8 млрд.
14:15/17:15 /США/ Использование производственных мощностей за октябрь /82.0/81.9
14:15/17:15 /США/ Промышленное производство за октябрь / +0.3%/ -0.6%
15:00/18:00 /США/ Выступление президента ФРБ Чикаго Майкла Москоу на тему перспектив американской экономики.

15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа (неделя до 10 ноября)/na/-7 млрд. куб. футов (3445 млрд. куб. футов)
17:00/20:00 /США/ Индекс постепенного разгона инфляции за ноябрь /na/32.0
17:00/20:00 /США/ Индекс деловой активности по данным ФРБ Филадельфии за ноябрь /6.5/ -0.7
18:00/21:00 /США/ Индекс рынка жилья за ноябрь /30/31


В 9:30 МСК состоится пресс-конференция главы ЦБ Японии Фукуи, из которой рынок надеется узнать о перспективах кредитно-денежной политики. Волатильность иены может вырасти.

По Великобритании сегодня станут известны данные по розничным продажам. Традиционно это один из самых важных показателей для британского фунта. Если прогноз оправдается, фунт может прибавить в весе.

Данные по потребительским ценам в Еврозоне в последнее время не оказывают влияния на евро, так как несмотря на снижение инфляции европейские банкиры сохраняют агрессивный тон и предупреждают, что оно является временным явлением. Однако в целом снижение темпов роста потребительских цен является негативным фактором для европейской валюты.

Большой пакет данных будет опубликован сегодня по США. Большинство прогнозов относительно нейтральные. Так, индекс потребительских цен, как ожидают замедлит темпы снижения, тогда как стрежневая инфляция останется на ранее зафиксированном уровне. Следует отметить, что ФОМК оценивает текущую инфляцию как значительную, поэтому показатель 0.2 % может сыграть в пользу доллара. При более слабых данных, зеленый может оказаться под сильным давлением.

Объем притока капитала в американскую экономику, как ожидают, сократится почти в 2 раза, после неожиданно большого показателя прошлого месяца, однако останется вполне сопоставимым с дефицитом торгового баланса. Сброса долларов можно ожидать при значении ниже 60 млрд. долларов.

Кроме того, аналитики ожидают восстановление темпов роста промышленного производства после сильного снижения в прошлом месяце. Прогнозное значение – нейтральное для американской валюты. Влияние на рынок этот показатель может оказать в случае сюрпризов.

Наконец, вечером выйдет индекс деловой активности в обрабатывающем секторе Филадельфии. Аналитики ждут роста значения индекса. Прогнозное значение будет благоприятным для американской валюты.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2822


Сопротивление для пары находится в районе 1.2861-1.2874. Пока евро ниже этой зоны, возможно снижение к 1.2789 или 1.2750. Пробой зоны сопротивления вверх создаст предпосылки для тестирования уровня 1.29.

USD/JPY 117.96

Пара протестирует поддержку на 117.91 или 117.78. Отсюда вполне благоприятная техническая возможность для еще одного тестирования территории 118.11 - 118.30 или даже 118.57 в случае расширения. Пробой вниз 117.65 отменит этот сценарий.
Название: Сегодня на рынке форекс 17 ноября 2006
Отправлено: Архивариус от 17.11.2006 08:39
Сегодня на рынке форекс 17 ноября 2006

Великобритания. Розничные продажи (октябрь): +0.9% м/м, +3.9% г/г при прогнозе +0.5% м/м, +3.4% г/г

Еврозона. Окончательный HICP (октябрь): +1.6% г/г против +1.7% г/г в сентябре и +2.3% г/г а августе

США. Требования безработных на 11 ноября -2 000 до 308 000 против прогноза 310 000.

США. Общий/базовый CPI в октябре -0.5%/+0.1% против прогноза -0.3%/+0.2% и против -0.5%/+0.2% в сентябре.

США. Чистые покупки долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами в сентябре составили $53.7 млрд.

США. Загрузка производственных мощностей в октябре 82.2% против прогноза 82%.

США. Промышленное производство в октябре +0.2% против прогноза +0.4% и против -0.6% в сентябре и +0.3% в августе.

США. Индекс деловой активности ФРБ Филадельфии в ноябре 5.1 против прогноза 5 и против -0.7 в октябре.

США. Индекс рынка жилья NAHB в ноябре 33 против 31 в октябре


Обзор рынка.

Рынок проигнорировал экономические факторы. Американскому доллару удалось укрепиться против конкурентов, несмотря на относительно слабые данные о потребительской инфляции. Европейские политики высказывают все большую обеспокоенность ростом курса евро, что оказывает давление на европейскую валюту.

Утро началось с торгов в боковом диапазоне с тенденцией к укреплению курса американского доллара, при этом рынок показал завидное постоянство в игнорировании макроэкономических факторов и новостей.

Так британский фунт первоначально укрепился после выхода данных по розничным продажам, чей показатель оказался выше прогноза. Напомним, что розничные продажи – традиционно считаются одним из самых важных показателей для фунта. Котировки фунта одно время находились около 1.89, но к середине торгов в Европе упали до 1.8850.

Еще больше парадоксов преподнесла американская сессия. Инфляция в США драматически снизилась. Стрежневой показатель упал с 0.2 % до 0.1 %, тогда как общий показатель продемонстрировал усиление отрицательной динамики на месячном базисе сравнения. Объемы притока капитала в американскую экономику заметно снизились, и вновь не покрыли в сентябре дефицит торгового баланса (кроме того, был пересмотрен вниз сентябрьский показатель). Объем промышленного производства крупнейшей мировой державы также разочаровал, он вырос только на 0,2% в октябре, в то время как многие аналитики ожидали роста на 0,3%.

При всем этом потоке негативных данных на графиках в середине дня появился только один часовой нисходящий шип для доллара, а еще через несколько часов «зеленый» продолжил движение в выбранном утром направлении – то есть вверх.

Во второй половине дня доллар поддержал ряд факторов. В частности: 1) рост индекса деловой активности в обрабатывающей промышленности Филадельфии, 2) заявление Майкла Москоу из ФРБ Чикаго о том, что может понадобиться еще одно повышение учетной ставки.

Кроме того, против евро сыграло заявление Ширака о том, что ростом европейской валюты обеспокоена не только Франция, но и другие члены ЕС.

В результате, против своих конкурентов доллар закрылся с повышением.


На сегодня,  17 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

10:00/13:00 /Еврозона/ Промышленное производство за сентябрь /na/+1.8% м/м, +5.4% г/г
10:00/13:00 /Еврозона/ Сальдо торгового баланса (не учит. сезонн. колебан.) за сентябрь /na/-5.8 млрд. евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Сальдо торгового баланса (учит. сезонн. колебан.) за сентябрь /-3.5 млрд. евро/-5.5 млрд.
13:30/16:30 /США/ Разрешения на строительство за октябрь /1.625 млн./1.619 млн.
13:30/16:30 /США/ Начало строительства за октябрь /1.695 млн./1.772 млн.


В преддверии выходных на рынке по обычаю немного экономических новостей. Некоторый интерес могут представлять данные по торговому балансу Еврозоны. Сокращение внешнеторгового дефицита может поддержать евро.

На торгах в США все внимание будет сосредоточено на «строительных» новостях. Сокращение количества заложенных объектов окажет давление на доллар, хотя в случае более значительного, чем прогнозируется роста разрешений на строительства, «зеленый» наоборот может укрепиться.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2778


В зоне 1.2774 - 1.2751 находятся сильные уровни поддержки. Отскок от этих уровней может вызвать ралли к 1.2863. Пробой вниз 1.2751 отменит этот сценарий.

USD/JPY 118.39

Вчера японская иена оказалась под давлением, после того как Банк Японии принял решение оставить учетную ставку без изменений на уровне 0.25 %. На фоне того, что следующая неделя будет неполной, на рынке растет объем так называемых carry trades не в пользу японской иены.

Пока удерживается поддержка на 118.10, ралли может продолжиться до 118.40 или 118.69. После чего ждем отката в зону 118.10 - 117.99.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 20.11.2006 05:35
Сегодня на рынке форекс 20 ноября 2006

Новости с макроэкономических фронтов:

Еврозона. св. торговый баланс (сентябрь): -E0.9 млрд. против пересм. -E3.3 млрд. в августе

Еврозона. Средний торговый баланс за 3 кв.: -E3.3 млрд. против -E1.5 млрд. среднего за 2 кв.

США. Начала строительств в октябре -14.6% до 1.486 млн. против прогноза 1.675 млн. и против 1.772 млн. в сентябре.

США. Разрешения на строительство в октябре -6.3% до 1.535 млн.


Обзор рынка.

Американский доллар вновь оказался под давлением, после выхода показателей, характеризующих ситуацию в строительном секторе американской экономики. Кроме того, вновь в центре внимания рынка оказались вопросы диверсификации валютных резервов из долларов в евро и другие валюты.

«Зеленому» не удалось сохранить положительные тенденции, заданные в середине недели, в пятницу. Утром основные валютные пары торговались в узких диапазонах, однако в ходе американской сессии конкурентам доллара удалось укрепиться против американской валюты примерно на фигуру.

Первоначально доллар попал под давления после публикации данных по строительному сектору экономики США. Количество разрешений на строительство в октябре сократилось до самого низкого уровня за 9 лет до 1.535 миллионов. При этом количество закладов новых домов также сократилось до 1.468 против прогноза о снижении до 1.680. Несмотря на крайне слабые данные, доллару еще некоторое время удавалось удерживаться в установившихся диапазонах, однако еще один удар по «американцу» был нанесен новой волной слухов вокруг диверсификации валютных резервов крупнейших мировых Центробанков.


Так, в частности, во второй половине дня на рынке появилась информация о том, что правительство Арабских эмиратов намерено рассмотреть вопрос о вложении части своих активов в евро. Эта новость вкупе с заявлением Лукаса Пападемоса из ЕЦБ о росте международного авторитета европейской валюты и опасности инфляции в Еврозоне оказала сильное давление на курс доллара.

В результате евро удалось закрыться выше 1.2800, фунту около 1.8945, а пара доллар/иена завершила неделю в районе 117.70.

Отметьте в календаре.

Ожидается, что на этой неделе активность на рынке будет пониженной. 23 ноября американцы отмечают День благодарения, поэтому в четверг, большинство американских игроков будут отсутствовать на рынке. Макроэкономические данные по США за четверг и пятницу перенесены на среду. Традиционно, в последнее время, такие обстоятельства считаются неблагоприятными для доллара.

Также обратите внимание на следующие репорты:

Индикаторы деловых настроений в Германии от института  IFO. Время выхода: четверг, 09:00 GMT.
ВВП Великобритании в 3-м квартале. Время выхода: пятница 09:30, GMT.
Сальдо внешнеторгового баланса Японии. Время выхода: вторник 23:50, GMT.
Индекс потребительских настроений Университета Мичигана (США). Время выхода: среда, 15:00 GMT.


На сегодня,  20 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Индекс производственных цен за октябрь /0.0% м/м, 4.4% г/г/-0.3% м/м, 5.1% г/г/
09:30/12:30 /Великобритания/ Предварит. данные по кредитованию М4 за октябрь /15.0 млрд.стрл./5.1 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Дефицит бюджета за октябрь / -2.0 млрд.стрл/ /6.9 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Предварит. данные по денежному агрегату М4 за октябрь /0.9% м/м, 14.1% г/г/1.8% м/м, 14.5% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Чистая потребность государственного сектора в наличности за октябрь /-5.2 млрд.стрл./12.3 млрд.стрл.
11:00/14:00 /Германия/ Публикация ежемесячного отчет Бундесбанка и квартальный обзор./na/na/
13:30/16:30 /Канада/ Оптовые запасы за сентябрь /na/ +1.2%
13:30/16:30 /Канада/ Оптовые продажи за сентябрь / +0.2% /+0.5%
15:00/18:00 /США/ Индекс опережающих индикаторов за октябрь /0.2%/ +0.1%
19:00/22:00 /Германия/ Выступление президента ФРБ Далласа Ричарда Фишера.


Сегодня следует обратить внимание на публикацию квартального обзора Бундесбанка. В частности, будут интересны оценки перспектив роста ВВП и инфляции. Обеспокоенность инфляционными рисками окажет поддержку курсу евро.

Вечером будет обнародован индекс опережающих индикаторов для американской экономики. Восстановление индекса может немного поддержать курс доллара.

Также следует отметить, что сегодня утром в Сиднее проходит встреча глав Центробанков стран «Большой 10». С 6:30 по Москве можно ожидать комментариев по содержанию и итогам встречи, которые могут привести к росту волатильности на валютных рынках

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2831


Коррекционное движение вниз столкнется с поддержкой в районе 1.2811 или 1.2794. Отсюда вероятна попытка пробить зону 1.2835 - 1.2859. Если это произойдет, евро может сходить к 1.2894. Однако пока, как кажется, потенциал роста европейской валюты ограничен этим уровнем. Пробой вниз 1.2776 создаст нисходящий настрой для краткосрочной перспективы.

USD/JPY 177.80

Для пары очень важными могут оказаться итоги сиднейской встречи. Напомним, что в сентябре этого года по итогам встречи министров финансов «Большой семерики» представители некоторых европейских стран выразили заниженным, по их мнению, курсом иены. Маловероятно, что эта позиция изменилась. Если прозвучат комментарии на тему того, что обменный курс иены должен отражать существующую экономическую ситуацию и жалобы на слабость японской валюты, то иена может вырасти в цене.

Возможно укрепление иены до 117.63 или 117.35. Отсюда ждем восстановления к 117.91 - 118.11.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 21.11.2006 08:37
Сегодня на рынке форекс 21 ноября 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. Индекс цен производителей, октябрь: +0.3% +4.6% г/г выше прогнозов

Великобритания. Текущий профицит бюджета (октябрь): STG4 млрд. против STG2,3 млрд. в октябре 2005

Великобритания. PSNB (октябрь): -STG1.623млрд. против -STG0.438млрд. в октябре 2005

Великобритания. PSNCR (октябрь): -STG8.422млрд. против -STG4.865млрд.в октябре 2005

Великобритания. Кредитование М4 (октябрь): +0,4% м/м, +13,3% г/г

Великобритания. Предварительные данные по денежной массе М4 (октябрь):+0,9% м/м, +14,0% г/г

Великобритания. Частное кредитование (октябрь): STG5.921 млрд. против STG5.387 млрд. в сентябре

Великобритания. Ипотечное кредитование (октябрь): STG5.531 млрд. против STG5.372 млрд. в сентябре

США. Опережающий индикатор в октябре +0.2% против прогноза +0.3% и против +0.4% (пересмотрено с +0.1%) в сентябре.

Канада. Оптовые продажи/запасы в сентябре -1.6% / +0.1% против +0.5% / +1.5% в августе.[/i]


Обзор рынка.

Доллар торговался в понедельник в нешироких диапазонах в преддверии большого праздника в США и закрылся на положительной территории, после публикации благоприятных данных по американской экономике.

Утро на мировых валютных рынках прошло крайне скучно. Основные валюты торговались в небольших ценовых диапазонах. Вопреки прогнозам, сиднейская встреча «Большой 20» не оказала существенного влияния на котировки валют.

В заявлении после встречи «Большой 20» отмечается, что основным риском для развитых экономик является рост инфляции, но перспективы экономического роста остаются сильными. Также прозвучали призывы к увеличению гибкости отдельных валютных курсов. Видимо, последняя мантра уже перестала быть чем-то неожиданным для трейдеров, и хотя раньше, под ее влиянием иена обычно шла вверх, вчера не было заметно никаких движений. Скорее наоборот, евро укрепился против иены, приблизившись к новому рекорду, потому что Жан Клод Трише заявил о необходимости проявлять бдительность в отношении инфляции, что было воспринято как сигнал о повышении учетных ставок ЕЦБ.

Фунт никак не отреагировал на лучшие, чем ожидалось данные по государственным финансам Великобритании.

Наиболее интересные события произошли при открытии торгов в США. Доллар пошел вверх, после выхода данных по индексу опережающих индикаторов. Значение индекса совпало с прогнозами аналитиков, продемонстрировав рост 2-й месяц подряд. Особенно сильное влияние на рынок оказал пересмотр сентябрьского показателя индекса вверх с 0.1 % до 0.4 %. После этой новости доллар вырос против евро с 1.2830 до 1.2810.

По итогам дня «зеленый» закрылся с небольшим повышением, но в границах торговых диапазонов.

На сегодня,  21 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:00/08:00 Япония Публикация протоколов заседания Банка Японии от 12-13 октября.
07:30/10:30 Австралия Пресс брифинг президента ЕЦБ Ж.-К. Трише после семинара EMEAP.
11:00/14:00 Великобритания Отчет Конфедерации Британских Промышленников - баланс заказов за ноябрь /-12/-20
13:30/16:30 Канада Индекс опережающих индикаторов за октябрь /0.4%/+0.4%
13:30/16:30 Канада Розничные продажи за сентябрь /без изменений/+1.0% м/м, +7.4% г/г
N/A Германия Индекс потребительских цен по федеральным землям за ноябрь /na/na/


Важных макроэкономических новостей на сегодня не запланировано. Евро может получить некоторую поддержку от главы ЕЦБ Трише. Акцентирование внимания на рисках инфляции будет способствовать укреплению европейской валюты.

Также данные по балансам БКП окажут, скорее всего, незначительное влияние на котировки фунта.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2806



Поддержка находится около 1.2797 - 1.2779, отсюда вероятен отскок вверх и движение к 1.2840. Если эта верхняя граница текущего диапазона будет пробита, то пара может сходить 1.2869 или 1.2894. Однако пока, как кажется, потенциал роста европейской валюты ограничен этим уровнем. Пробой вниз 1.2776 создаст нисходящий настрой для краткосрочной перспективы.

USD/JPY 118.02

Японская иена оказалась вчера под давлением, поскольку представители группы G20 не обратили никакого внимания на политику ЦБ Японии. Некоторые игроки настроились на том, что будет повторена фраза из коммюнике «Большой 7» о том, что курс иены должен отражать реальную экономическую ситуацию, но этого не случилось. Результатом стало понижение котировок японской валюты.

Сопротивление для пары находится около 118.20, давление со стороны сопротивления может вызвать укрепление иены к 117.50. Пробой 118.20 вверх создаст предпосылки для движения к 118.40/50.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 22.11.2006 09:07
Сегодня на рынке форекс 22 ноября 2006

Новости с макроэкономических фронтов

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 18 ноября +1.2%

Канада. Опережающий индикатор в октябре +0.2%.

Канада. Розничные продажи в сентябре -1.2%, за исключением автомобилей -0.9%

Япония. Индекс деловой активности всех отраслей промышленности, сентябрь: -0.9% м/м

Япония. Активное сальдо торгового баланса, октябрь: -24.8 г/г против прогноза -5.4% г/г


Обзор рынка.

Доллар закрылся на отрицательной территории, после того как почти всю сессию понедельника провел в узких ценовых диапазонах. Причиной сброса долларов в конце дня стало понижение прогнозов в отношении темпов экономического роста в США.

Большая часть дня прошла весьма скучно на фоне отсутствия макроэкономических новостей. Утром на графиках пары евро/доллар образовал шип длинной более 30 пипсов. Позже было выдвинуто несколько версий этого неожиданного рывка. Обращалось также внимание на то, что нечто похожее произошло на графиках австралийского доллара и некоторых других валют. Вскоре рынок вернулся на исходные позиции, и весь день торговался в боковом диапазоне.

Однако вечером доллар вновь оказался под волной продаж, а европейской валюте удалось быстро пробить утренний максимум. Причиной снижения доллара на вечерних торгах в США считают пересмотр официальных прогнозов на темпы экономического роста и уровень инфляции в 2006-2007 годах.

На сегодня,  22 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 Великобритания Публикация протоколов заседания Банка Англии от 8-9 ноября.
10:00/13:00 Еврозона Новые промышленные заказы за сентябрь /-2.7% м/м, +9.6% г/г/+3.7% м/м, +14.3% г/г
12:00/15:00 США Индекс рефинансирования (нед. до 17 ноября) /na/ +4.3%(647.5)
12:00/15:00 Канада Стрежневой индекс потребительских цен за октябрь / +1.7% г/г / +0.6% м/м, +1.6% г/г
12:00/15:00 Канада Индекс потребительских цен за октябрь /na/-0.5% м/м, +0.7% г/г
13:30/16:30 США Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 18 ноября) /na/-2000(308000).
15:00/18:00 США Индекс настроения потребителей по данным Мичиганского Университета за ноябрь /92.5/92.3
15:30/18:30 США Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 17 ноября) /na/ +1.3 млн.(336.0 млн. барр.)
17:00/20:00 США Запасы природного газа (нед. до 17 ноября) /na/+5 млрд. куб. футов(3450 млрд. куб. футов)


Важной новостью первой половины дня станет публикация протоколов банка Англии. Публикация протокола может привести к резким колебаниям английского фунта. Рынки настроились на повышение учетной ставки репо в 2007 году. Подтверждение этих прогнозов приведет к росту британской валюты. Если будет сказано о снижении инфляционных рисков, фунт может резко снизиться.

Вечером, скорее всего, будет происходить корректировка позиций в преддверии выходных в США. Однако, учитывая тонкий объем торгов, нельзя исключать волатильных движений. В частности, влияние на рынок могут оказать данные Университета Мичигана по потребительским настроениям, если они будут сильно отличаться от прогнозов.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2862



Рынок находится около сопротивления на 1.2869. Пробой этого уровня вызовет движение к 1.2894. Здесь ключевой уровень, на котором находится сильное сопротивление. Отскок вниз  будет ограничен зоной 1.2832 - 1.2822.

USD/JPY 117.61

Утром иена попробовала укрепиться на публикации протокола Банка Японии. В них указывалось в частности, что темпы экономического роста будут расти, а учетные ставки постепенно повышаться. Однако укрепление было вялым и недолгим, поскольку точные сроки повышения ставок не названы.

Пара будет дрейфовать вниз по направлению к 117.46 или ниже. Сопротивление находится в районе 117.97. Пробой вверх 118.19 отложит медвежий сценарий.
Название: Сегодня на рынке форекс 23 ноября 2006
Отправлено: Архивариус от 23.11.2006 11:01
Сегодня на рынке форекс 23 ноября 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Индекс деловой активности всех отраслей промышленности, сентябрь: -0.9% м/м

Япония. Активное сальдо торгового баланса, октябрь: -24.8 г/г против прогноза -5.4% г/г

Еврозона. Заказы искл. судостроение/ж/д/аэрокосмич. отрасли (сентябрь): -2,0% м/м, +5,4% г/г

Еврозона. Промышленные заказы (3 кв.): +3,57% кв/кв, 2 кв. +0,99% кв/кв, 1 кв. -0,03% кв/кв

Еврозона. св. новые промышленные заказы (сентябрь): -1,3% м/м, +7,6% г/г

Канада. CPI (октябрь): -0.2% м/м, +0.9% г/г против +0.7% г/г в сентябре

Канада. Базовый CPI (октябрь): +0.1% м/м,+2.3% г/г против +2.3% г/г в сентябре

США. Требования безработных на 17 ноября +12 000 до 321 000 против прогноза 310 000 и против 309 000 неделей ранее (пересмотрено с 308 000).

США. Индекс потребительского настроения Мичиганского университета в ноябре (окончательный) 92.1 против прогноза 93.5.


Обзор рынка.

Доллар вчера продолжал оставаться под давлением на фоне тонких предпраздничных торгов. Напомним, что во вторник вечером стало известно о том, что экономисты Белого Дома пересмотрели свои прогнозы в отношении темпов экономического роста США, что больно ударило по американской валюте. Совет экономических экспертов при Белом Доме понизил прогнозы на темпы роста ВВП – 2007 с 3.6 % до 2.9 %.

Фактором давления на доллар стало также повышение цен на нефть. На этом фоне неприятные новости для конкурентов американской валюты вызывали только краткосрочное их ослабление. Так, утром стало известно о понижении прогнозов в отношении темпов роста ВВП Японии, а в середине дня под краткосрочным давлением оказался британский фунт. После публикации протокола Банка Англии выяснилось, что на последнем заседании два члена монетарного комитета голосовали против повышения учетной ставки, что снижает вероятность дальнейших повышений.

Но все это оказалось достаточно малозначимым по сравнению с негативом, который скопился в отношении «зеленого». Подлили масла в огонь и макроэкономические данные по США, опубликованные перед уходом большинства трейдеров на праздничные каникулы. Еженедельные данные по безработице зарегистрировали очередной рост количества обращений за получением пособия, тогда как индекс потребительских настроений Университета Мичигана упал ниже прогнозов. Все это наложилось на желание большинства игроков с чистым сердцем уйти на каникулы, избегая рисков, что и обусловило резкий сброс «зеленых».

В результате евро вырос до 5-месячного максимума против американского доллара, достигнув 1.2956, против иены доллар упал почти на 1 цент до 117.38.

На сегодня,  23 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Прирост ВВП за 3 кв. /0.6% кв/кв, 2.8% г/г/1.1% кв/кв, 2.7% г/г
09:00/12:00 /Еврозона/ Индекс оценки текущих экономических условий за ноябрь /112.0/111.8
09:00/12:00 /Еврозона/ Индекс деловых ожиданий за ноябрь /98.6/99.2
09:00/12:00 /Еврозона/ Индекс настроения в деловых кругах за ноябрь /105.2/105.3
09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо  баланса текущего счета (не учит. сезон. колебан.) за сентябрь /na/-3.9 млрд.евро
09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо баланса текущего счета(учит. сезон. колебан.) за сентябрь /-3.5 млрд./-6.9 млрд.
09:00/12:00 /Еврозона/ Притоки прямых и портфельных инвестиций за сентябрь /na/-18.3 млрд.
N/A /Япония/ Праздник День Благодарения Труда
N/A /США/ Праздник - День Благодарения


Сегодня из макроэкономических данных некоторый интерес могут представлять данные по ВВП Германии и балансу текущего счета в Еврозоне. Прогноз на первый показатель относительно нейтральный, тогда как снижение дефицита текущего счета в европейской экономике может поддержать курс евро.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2932


Если поддержка на 1.2914 удержится, то ралли может продолжиться до 1.3006 или 1.3031. После этого следует ожидать отката в район 1.2914 - 1.2892.

USD/JPY 116.63

Иена почти проигнорировала новости по снижению прогнозов на темпы роста ВВП. Зато заявление премьер-министра Люксембурга Жана Клода Юнкера о чрезмерном по его мнению недавнем падении иены, поддержало японскую валюту.

Поддержка для пары находится в районе 116.10. Ее пробой создаст предпосылки движения к 115.46. Такой вариант развития событий является вероятным, пока пара находится ниже 116.74 - 117.32. Рост выше 117.64 отменит этот медвежий сценарий.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Михаель от 23.11.2006 13:58
Ой как нужен откат до 1.2900. Есть шанс?
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: патриот от 23.11.2006 21:14
Эээх, батенька, знал бы прикуп, жил бы на Каймановых островах. Шанс он всегда есть, только смотря какой  :-)
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 24.11.2006 08:43
Сегодня на рынке форекс 24 ноября 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. Индекс текущих условий IFO (ноябрь): 113,9 против прогноза 112,1

Германия. Индекс деловых ожиданий IFO (ноябрь):100,1 против прогноза 98,5

Германия. Деловое доверие IFO (ноябрь):106,8 против прогноза 105,1

Еврозона. Дефицит баланса текущих операций (сентябрь): Е0,3 млрд. против дефицита Е3,9 млрд. в августе

Еврозона. Приток прямых и портфельных инвестиций (сентябрь): +E2.1 млрд. против E22.6млрд. в октябре[/i]


Обзор рынка.

Евро достиг 5.5-месячного максимума против доллара после сильных данных по индексу настроений IFO на тонких торгах в четверг. Тонкий объем торгов был обусловлен выходными в США и Японии.

Стало уже традицией, что при тонком объеме торгов и закрытых американских рынках доллар имеет тенденцию к тому, чтобы оказываться под сильным давлением. Так и на этой неделе, еще при приближении праздника Благодарения в США на всех рыночных сегментах конкуренты доллара пробили важные уровни сопротивления, которые они долго не могли пройти раньше. Укреплению основных валют против доллара способствуют более оптимистичные данные по экономикам ряда ведущих стран по сравнению с экономикой США.

Например, евро вчера получил стимул для роста, после того как индекс IFO достиг 15-летнего максимума. Столь хороший экономический показатель внушает надежду, что Европейский центральный банк сможет проводить более агрессивную политику по повышению ставок.  Евро после новости вырос до  1.2972 против 1.2935 до ее публикации, тогда как фунт подорожал до  1.9166 против 1.9140.

Оставшийся день доллар провел возле дневных минимумов, лишь чуть-чуть скорректировавшесь.

На сегодня,  24 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Прирост ВВП во 2-м прочтении за 3 кв. /0.7% кв/кв, 2.8% г/г/0.7% кв/кв, 2.8% г/г
15:00/18:00 /США/ Количество запланированных увольнений за октябрь /na/ 116,773


Сегодня рынок останется тонким, важных новостей практически не будет. Некоторый локальный интерес для фунта будут представлять данные по ВВП Великобритании в 3-м квартале. Однако показатель выйдет во 2-м чтении, и по прогнозу, его значение не будет отличаться от предварительных данных. Хотя, как всегда, нельзя исключать сюрпризов.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2957

Снижение продолжится до 1.2923 - 1.2902. Отсюда возможно ралли с попыткой пробоя 1.2996. Пробой вниз 1.2902 временно отменит это ралли, и создаст предпосылки для более глубокой коррекции по направлению к 1.28.

USD/JPY 116.35


Сопротивление находится в районе 116.30 - 116.38, отскок от него может вызвать движение к 116.05. В случае пробоя сопротивления ждем отката к 116.56. Отскок от 116.05 также будет иметь целью этот ориентир.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 27.11.2006 08:54
Сегодня на рынке форекс 27 ноября 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. ВВП пересм.(3 кв.): +0.7% кв./кв.; +2.7% г/г  при прогнозе 0.7% кв/кв, 2.8%.

Великобритания. Дефлятор ВВП (3 кв.): +1.0% кв./кв.; +3,1% г/г.

Великобритания. Расходы домохозяйств (3 кв.): +0.4% кв./кв. против 0.9% во 2 кв.

Италия. Часовая заработная плата (октябрь): +0.3% м/м, +3.3% г/г против 3.0% г/г в сентябре


Обзор рынка.

На торгах в пятницу доллар продолжал оставаться под давлением против основных своих конкурентов. Более того, несмотря на пониженную активность на рынке, зеленый упал до 19-месячного минимума против евро, достигнув отметок, на которых он не был с апреля 2005 года.

Ничто не предвещало столь резкого обвала курса доллара. Некоторые инвесторы расслабились, полагая, что в промежуточный день между двумя выходными (в четверг Япония и США отмечали День благодарения) ничего интересного произойти не может. А зря. В середине дня в течение одного часа доллар упал на 1 цент против евро и на 1.5 цента против британского фунта. Никаких фундаментальных оснований для такого ралли не было, поэтому оно, с большой долей вероятности, может быть объяснено техническими причинами, в частности пробоем важных уровней 1.3000 и 1.9200.

Итак, предыдущая неделя имела весьма судьбоносное значение. Недоверие к доллару, о котором так долго говорили на рынке, наконец-то материализовалось. «Помогли» этому инвесторы-американцы, расслабившиеся в связи с праздником и не поддержавшие свою валюту. Таким образом, тонкий объем торгов обеспечил рост волатильности на рынке.

Фундаментально антидолларовые настроения на прошлой неделе были подстегнуты двумя факторами: пересмотром прогнозов на темпы экономического роста США в 2007 году с 3.6 % до 2.9 %, о котором заявила группа экономических советников Белого дома, и намеками на диверсификацию активов ведущих мировых Центробанков. В частности, Ви Хиаолин, зам. пред. Народного банка Китая заявил в пятницу, что в валютных резервах Китая доллары занимаются слишком большой сегмент.

Отметьте в календаре.

Во вторник ожидаются выступления главы ФРС Бена Бернанке и его коллеги Майкла Москоу. В зависимости от тезисов их докладов может быть задан тон всей последующей недели.

Обратите внимание на следующие респорты:


Индекс заказов на товары длительного пользования в США. Выход запланирован на 13:30 GMT во вторник. Аналитики ждут снижения индекса на 5 %.
Индекс потребительской уверенности США. Выход запланирован на 15:00 GMT во вторник.
Продажи домов на вторичном рынке жилья США. Выход запланирован на 15:00 GMT во вторник.
ВВП США в 3-м квартале. Выход запланирован на 13:30 GMT в среду. Ждем пересмотра вверх с 1.6 % до 1.8 %
Продажи домов на первичном рынке жилья США. Выход запланирован на 15:00 GMT в среду.
ВВП Еврозоны в 3-м квартале, предварительные данные. Выход запланирован на 10:00 GMT в четверг.
Потребительские цены в Еврозоне. Выход запланирован на 10:00 GMT в четверг. Ждем роста индекса с 1.6 % до 1.8 %.
Потребительские цены в Японии. Выход запланирован на 23:50 GMT в четверг.


На сегодня,  27 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Объемы ипотечного кредитования за октябрь /na/ 5.4 млрд.стрл.
15:30/18:30 /США/ Индекс деловой активности по данным ФРБ Далласа за ноябрь /na/ 8.4
18:00/21:00 /США/ Встреча министров финансов Еврогруппы.


Сегодня – затишье перед бурей, вернее перед сверхнасыщенной новостями рабочей неделей. Некоторое влияние на рынок могут оказать новости из Брюсселя, где соберутся министры финансов Еврогруппы. 


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3129


Если поддержка на 1.3049 удержится, ралли может продолжиться до 1.3158 или 1.3215. После этого ждем отката в зону 1.3049 - 1.3019

USD/JPY 116.17

Доллару удалось восстановиться сегодня утром. Он может продолжить рост до сопротивления в районе 116.33. В среднесрочной перспективе, однако, пара смотрит в район 115.31 - 115.36.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 28.11.2006 08:54
Сегодня на рынке форекс 28  ноября 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. ВВА; Повторные разрешения на ипотеку (октябрь): 73,888 против 61,269 в сентябре

Великобритания. ВВА; Разрешения на ипотеку (октябрь): 74,997 против 72,155 в сентябре

США. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности ФРБ Далласа в ноябре -1.7 против -1.7 в октябре.

Япония. Розничные продажи, октябрь: +0.1% г/г [/i]

Обзор рынка.

Вчера рынок взял небольшую передышку. Шокированные инвесторы США и Японии, вернувшиеся за экраны мониторов после праздников привыкали к изменившейся ситуации на рынке. Основные валютные пары торговались в узких диапазонах, оставаясь около сформированных в конце прошлой недели максимумов.

Открытие произошло с большим гэпом против американского доллара. Впоследствии доллару удалось отыграть часть потерь, особенно, после того как представитель ЦБ РФ заявил о том, что у России нет планов диверсификации своих активов в евро. Также в пользу доллара играли вчерашние комментарии большинства министров финансов Еврозоны, которые по очереди выразили «обеспокоенность» ростом евро. Исключением стал Юнкер из Люксембурга, который пророчески заявил, что до критической точки еще очень далеко.

Тем временем рынок готовится к снижению ставок в США. Торги по фьючерсам на учетные ставки показывают, что рынок оценивает вероятность снижения ставки ФРС в марте 2007 года на 25 пунктов в 50 %. Интересно, что до праздника эта оценка составляла 40 %.

Во второй половине дня доллар вновь пошел вниз, приблизившись к уровням открытия.

На сегодня,  28 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Индекс доверия потребителей за декабрь /9.3/9.2
09:00/12:00 /Великобритания/ Выступление Секретаря Казначейства США Генри Полсона, встреча с министром финансов Великобритании и управляющим Банка Англии.
09:00/12:00 /Еврозона/ Денежный агрегат М3 за октябрь /+8.9%/ +8.5%
09:00/12:00 /Еврозона/ Средняя скользящая по денежному агрегату М3 за октябрь / +8.5%/ +8.2%
09:00/12:00 /Еврозона/ Кредитование частного сектора за октябрь /+11.4% /+11.4%
10:00/13:00 /Еврозона/ Публикация экономических прогнозов OECD по уточненным последним экономическим данным.
11:00/14:00 /Германия/ Публикация отчета по финансовой стабильности Бундесбанка во Франкфурте.
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длительного пользования за октябрь / -4.0%/+8.3%
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длительного пользования (искл. заказы транспортн. сектора)за октябрь/0.2 % /+0.5%
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длительного пользования(искл. заказы оборон. пром.) за октябрь /na/+6.7%
15:00/18:00 /США/ Продажи на вторичном рынке жилья за октябрь /6.15 млн./6.18 млн.

15:00/18:00 /США/ Индекс делово    активности в производственном секторе по данным ФРБ Ричмонда за ноябрь /na/-2
15:00/18:00 /США/ Индекс доверия потребителей за ноябрь /105.5/105.4
17:30/20:30 /США/ Выступление бывшего председателя ФРС Алана Гринспена на инвесторской конференции
.
17:30/20:30 /США/ Выступление президента ФРБ Филадельфии Чарльза Плоссера о состоянии экономики США.
17:30/20:30 /США/ Выступление председателя ФРС Бена Бернанке по вопросам перспектив американской экономики.
[/b]

После длительного отсутствия фундаментальных данных, намечается целый пакет важных новостей по США, так что после понедельничного затишья можно ожидать возвращения волатильности на рынок.

Первой новостью станет публикация индекса заказов на товары длительного пользования. Это очень волатильная новость. Аналитики прогнозируют весьма значительное снижение индекса. Значение хуже -0.4 % может больно ударить по доллару. При этом важное влияние на рынок всегда играют подиндексы этого индекса, в частности показатели заказов без учета транспортных и военных заказов длительного пользования. Так прогноз на показатель без учета транспортных заказов весьма благоприятный 0.2 %  м\м. Если этот прогноз оправдается, то доллар может и не снизится даже под влиянием негативного общего показателя.

Также следует обратить внимание на данные по продажам на вторичном рынке жилья. Прогноз нейтральный, оказать влияние на рынок могут только сюрпризы.

Следующая новость: данные по потребительскому доверию в США. Рост показателя индекса может поддержать курс доллара. Благоприятным может считаться значение 106 и выше.

Наконец, под вечер ждем выступления главы ФРС Бернанке. Рынок постепенно настраивается на снижение ставок. Любой намек на возможность начала фазы смягчения монетарной политики вызовет сброс долларов. Наоборот, если Бернанке подтвердит, что ставки будут стабильными, то доллар может укрепиться.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3134

Пока пара ниже 1.3149 - 1.3169, она сохраняет понижательный краткосрочный базис. Только фиксация над этими отметками может создать предпосылки для штурма 1.32, что возможно, например, в случае плохих новостей. Пока же целевые ориентиры пары находятся в районе 1.3092 и 1.3051.

USD/JPY 116.06

Пара может продолжить движение в районе 116.52. Отсюда вероятен отскок к поддержке на 115.96 или ниже на 115.74. Пробой вниз 115.51 сменит краткосрочный базис на медвежий.
Название: Сегодня на рынке форекс 29 ноября 2006
Отправлено: Архивариус от 29.11.2006 08:51
Сегодня на рынке форекс 29  ноября 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона. M3 (август-октябрь): +8.4% г/г против прогноза +8.5% г/г

Еврозона. M3 (октябрь): +8.5% г/г против прогноза +8.8%

США. Разрешения на строительство за октябрь пересмотрены до -5.2% до 1.553 млн. с -6.3% (1.535 млн.).

США. Продажи существующих домов в октябре +0.5% до 6.24 млн. против прогноза 6.2 млн. и против 6.21 млн. (пересмотрено с 6.18 млн.) в сентябре

США. Заказы на товары длительного пользования в октябре -8.3% против +8.7% в сентябре

США. Индекс потребительского доверия Conference Board в октябре 105.1 (пересмотрен со 105.4)

США. Индекс потребительского доверия Conference Board в ноябре 102.9 против прогноза 106.4 и против 105.4 в октябре

США. Индекс деловой активности ФРБ Ричмонда в ноябре +7 против -2 в октябре

Япония. Объем промышленного производства, октябрь: +1.6% м/м против прогноза -0.4% м/м


Обзор рынка.

Бернанке не смог оказать поддержку американской валюте. Несмотря на воинственные заявления главного американского банкира в отношении инфляции, доллар продолжил падение, закрывшись на отрицательной территории против своих конкурентов.

Большую часть дня «зеленый» находился под давлением, чему способствовали макроэкономические показатели, как по США, так и по другим экономикам. Например, утром стало известно о росте денежного агрегата М3 в Еврозоне по сравнению с предыдущим годом. Хотя показатель оказался ниже прогнозов, по мнению аналитиков, он указывает на хорошую ликвидность, несмотря на 5 повышений учетных ставок ЕЦБ.

Данные по США были противоречивыми. Данные по заказам на товары длительного пользования  и индексу потребительского оптимизма были хуже прогнозов. Тогда как индексы деловой активности в обрабатывающей промышленности Ричмонда и продаж домов на вторичном рынке жилья превзошли прогнозы аналитиков.

В результате доллар торговался очень неровно. Сначала резко упал на данных по заказам на товары длительного пользования (с 1.3140 до 1.3178 против евро, и с 1.9440 до 1.9486 против британского фунта). Затем восстановился после данных по продажам на рынке недвижимости. Евро и фунт упали примерно на 30 пипсов до 1.3137 и  1.9460. Однако чуть позже, корда рынок полностью проанализировал все новости, конкуренты доллара восстановили нисходящий тренд.

Баксу не помогли даже воинственные вечерние камлания главы ФРС Бена Бернанке. Последний, в частности, заявил, что "инфляционные риски направлены вверх", однако предупредил о возможности снижения темпов экономического роста. Видимо, именно вторая часть мессиджа оказала большее влияние на рынок, так как доллар булькнул вниз. Евро и фунт сформировали долгосрочные максимумы около 1.3201 и 1.9526.


На сегодня,  29 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Окончательные данные по денежному агрегату М4 за октябрь /na/0.9% м/м, 14.0% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Одобренные заявки на ипотечный кредит за октябрь /124000/ 126000
09:30/12:30 /Великобритания/ Ссуды на покупку жилья за октябрь /9.0 млрд.стрл./8.9 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Потребительское кредитование за октябрь /0.9 млрд.стрл./0.9 млрд.стрл.
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 24 ноября) /na/-3.7%(623.6)
13:30/16:30 /Канада/ Сальдо баланса текущего счета за 3 кв. /3.7 млрд.долл./4.2 млрд.долл.
13:30/16:30 /США/ Предварительный цепной индекс цен за 3 кв. /+1.8%/+1.8%
13:30/16:30 /США/ Предварительные данные по приросту ВВП за 3 кв. /+1.8%/+1.6
13:30/16:30 /Канада/ Цены на сырье за октябрь / -2.3% м/м/-5.2% м/м, +4.0% г/г
13:30/16:30 /Канада/ Цены на промышленные товары за октябрь / -0.1% м/м/ -1.6% м/м, +1.3% г/г
14:00/17:00 /Еврозона/ Член Управляющего совета ЕЦБ Клаус Либшер открывает конференцию по Европейской интеграции.
15:00/18:00 /США/ Продажи на первичном рынке жилья за октябрь /1.040 млн./1.075 млн.
15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродукты (нед. до 24 ноября) /na/+5.1 млн.(341.1 млн. баррл.)
15:30/18:30 /Германия/Выступление Трише по перспективам экономики Еврозоны.
19:00/22:00 /США/ Отчет ФРС - Бежевая Книга


Сегодня ожидаем второго большого пакета экономических данных по США. Однако смогут ли они развернуть медвежий тренд американской валюты. Учитывая прогнозы, думается, что вряд ли, если только данные не будут очень сильными. Но затормозить рост конкурентов доллара и обеспечить откат от сильных уровней сопротивления они могут.

Аналитики ждут некоторого увеличения темпов роста ВВП США в 3-м квартале по сравнению со 2-м кварталом. Возможно, доллар получит поддержку, но она будет ограниченной.

Не исключено, что, учитывая текущую ситуацию на рынке, больший интерес будут представлять данные по продажам на первичном рынке недвижимости. Ожидается, что после сентябрьского роста на 5.2 %, показатель снизится на 2.3 %. Ситуация на рынке недвижимости служит индикатором потребительских настроений и затрат, поэтому прогнозное значение будет негативным для американской валюты.

Не стоит расслабляться и вечером, так как будет опубликован ежемесячный отчет ФРС «Бежевая книга». Есть вероятность, что в ней будет подчеркнуто сохранение инфляционного давления по аналогии с вчерашним выступлением Бернанке. Такая формулировка может поддержать курс американской валюты.

Также на евро может оказать влияние вечернее выступление главы ЕЦБ Трише.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3186


Текущий тренд, вероятно, окончится около 1.3241 - 1.3232, после чего следует ждать коррекции в район 1.3143.

USD/JPY 115.77

В отличие от других конкурентов доллара, иена не демонстрирует особого стремления к укреплению. Некоторые эксперты предполагают, что здесь может быть замешан «эффект отставания», и иена наверстает упущенное чуть позже, когда произойдет ее укрепление на кроссах с евровалютами.

От текущих уровней возможен рост пары до 116.28, однако пробой 115.64 вниз отменит этот сценарий.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 30.11.2006 09:18
Сегодня на рынке форекс 30  ноября 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания,  M4 в октябре +0.9% м/м до +14.1% г/г.

США. Корпоративные прибыли до налогообложения в третьем квартале +$46.3 млрд. против +$70.9 млрд. во втором квартале.

США. Чистый экспорт в третьем квартале (пересмотр) -0.21 против -0.58 ранее.

США. Окончательные продажи в третьем квартале (пересмотр) +2.1% против +1.7% ранее.

США. PCE в третьем квартале (пересмотр) +2.9% против +3.1% ранее.

США. ВВП в третьем квартале (пересмотр) +2.2% против прогноза +1.8% и против +1.6% ранее.

США. Продажи новых домов в октябре -3.2% до 1.004 млн. против прогноза 1.04 млн. и против 1.037 (пересмотрено с 1.075 млн.) в сентябре.[/i]

Обзор рынка.

Доллар немного восстановился на экономических данных по США, однако продолжает оставаться под давлением около значимых многомесячных минимумов. Макроэкономические новости по американской экономике подтвердили оптимистичные прогнозы, что учетная ставка ФРС может остаться на текущем уровне в обозримом будущем.

По установившейся в последнее время традиции в дни, сверхнасыщенные новостями, движения на рынке были ограничены весьма небольшими диапазонами. Доллар достиг минимума на утренних торгах и с тех пор укреплялся против своих конкурентов медленными темпами.

Укреплению «зеленого» способствовали данные по ВВП США. Темпы экономического роста в 3-м квартале составили 2.2 % годовых, что оказалось выше прогноза аналитиков о росте на 1.8 %. Благодаря этому релизу, доллар укрепился с 1.32 до 1.3150.

Также поддержала американскую валюту публикация «Бежевой книги» ФРС. Как продемонстрировал этот важный отчет, в большинстве регионов США экономика продолжает расти умеренными темпами. При этом федеральные банки Нью-Йорка и Ричмонда отрапортовали об усилении темпов экономического роста.

Комбинация этих двух отчетов немного успокоила рынок, который с все большей тревогой ожидал резкого снижения ВВП США к концу года и ответных мер ФРС в виде снижения ставки для стимуляции экономического роста.

Правда, не обошлось и без негатива, данные по продажам на первичном рынке жилья оказались хуже прогнозов. Однако вчера рынок не обратил внимания на эти данные, сконцентрировавшись на теме экономического роста.

На сегодня,  30 ноября, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Количество трудоустроенных за октябрь /na/+14000
07:00/10:00 /Великобритания/ Индекс цен на жилье за ноябрь /0.7% м/м, 8.3% г/г/0.7% м/м, 8.0% г/г
08:55/11:55 /Германия/ Уровень безработицы за ноябрь /10.4%/ 10.4%
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс настроения в деловых кругах за ноябрь /na/ 1.42
10:00/13:00 /Еврозона/ Предварительный (гармониз.) индекс потребительских цен за ноябрь /1.8%/1.6%
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс доверия в промышленности за ноябрь / +6/ +5
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс доверия потребителей за ноябрь / -7/-8
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс экономического настроения за ноябрь /110.0/110.3
10:00/13:00 /Еврозона/ Прирост ВВП за 3 кв. /0.5% м/м, 2.6% г/г/0.9% м/м, 2.7% г/г
10:00/13:00 /Великобритания/ Управляющий Банка Англии Кинг и члены правления представляют квартальные экономические прогнозы.
10:30/13:30 /Великобритания/ Индекс доверия потребителей за ноябрь /-5/ -5
11:00/14:00 /Великобритания/ Отчет Конфедерации Британских Промышленников - баланс продаж за ноябрь /+3/ -4
13:30/16:30 /США/ Стержневой средневзвешенный цепной индекс цен за октябрь / +0.1%/+0.2%
13:30/16:30 /США/ Средневзвешенный цепной индекс цен за октябрь /na/-0.3%
13:30/16:30 /США/ Личные расходы за октябрь /+0.1%/ +0.1%
13:30/16:30 /США/ Личные доходы за октябрь /+0.5%/+0.5%

16:30 /США/ Кол-во заявок на пособие по безработице (нед. до 25 ноября) /-9000 (312000)/+12000(321000)
13:30/16:30 /Канада/ Прирост ВВП за сентябрь /+0.1%/+0.3%
15:00/18:00 /США/ Индекс количества приглашений о трудоустройстве за октябрь /31/ 30
15:00/18:00 /США/ Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности по данным Чикагской Ассоциации Менеджеров за ноябрь /55.0/53.5
15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа (нед. до 24 ноября) /na/-1 млрд. куб. футов(3449 млрд. куб. футов)
16:00/19:00 /США/ Индекс деловой активности в производств. секторе по данным ФРБ Канзаса за ноябрь /na/ 9


Сегодня вновь ожидается насыщенный событиями день. Какие из них могут оказать влияние на рынок?

Прогнозы Банка Англии. Среднесрочно главной темой для инвесторов является возможность повышения ставки репо в начале 2007 года. В зависимости от того подтвердят или опровергнут эти прогнозы сегодняшние данные, будет зависеть направление движения британской валюты. Позитивные прогнозы по экономическому росту могут спровоцировать рост фунта и привести к росту волатильности. Умеренные оценки инфляции, вероятно, окажут на него давление.

Одновременно выйдут данные по ВВП Еврозоны. Замедление темпов роста ВВП может оказать давление на курс евро.

В то же время будут опубликованы еще и данные по инфляции в Еврозоне. Восстановление темпов роста цен с 1.6 % до 1.8 % будет благоприятным фактором для европейской валюты, так как подтвердит прогнозы ЕЦБ о том, что снижение инфляции – явление временное.

Большой пакет «инфляционных» данных будет опубликован в США. Прогнозы в отношении индексов доходов и расходов граждан нейтральны, влияние на рынок возможно только в случае неожиданностей. А вот снижение стрежневого средневзвешенного индекса цен PCE до 0.1 % против 0.2 % может оказать давление на доллар, так как именно этот индекс является излюбленным инструментом оценки инфляции со стороны ФРС.

Наконец, вечером ждем индекса деловой активности в обрабатывающей промышленности Чикаго. Прогноз благоприятный для «зеленого», но нельзя исключать неожиданностей.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3172


Пока пара находится ниже 1.3168 - 1.3186 возможно снижение к 1.3118 или даже к 1.3082. Пробой указанной зоны вверх создаст предпосылки для роста к 1.3230-40.

USD/JPY 116.10

Коррекционные движения вниз могут получить поддержку около 116.15 или 116, после чего не исключен рост до 116.44 - 116.72 или 117.03. Пробой вниз 115.84 отменит этот сценарий.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 01.12.2006 08:58
Сегодня на рынке форекс 1 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона. Индекс делового климата (ноябрь): 1,54 против 1,41 в октябре

Еврозона. Индекс экономических настроений (ноябрь): 110,3 против 110,4 в октябре и предв. 110,3

Еврозона. Реальный ВВП (3 кв.): +0.5% кв./кв. и +2.7% г/г против предв. оценки +0.5% кв./кв. и +2.6% г/г

Еврозона. предв. HICP (ноябрь): +1.8% г/г против +1.6% в октябре; +1.7% в сентябре; +2.3% в августе

Великобритания. Индекс потребительского доверия Gfk (ноябрь): -7 против -5 в октябре

Великобритания. Розничная торговля CBI в ноябре -9% против -4% в октябре

США. Персональные доходы/расходы в октябре +0.4%/+0.2% против прогноза +0.5%/+0.1% и против +0.5%/+0.1% в сентябре

США: октябрь, Базовый средневзвешенный цепной индекс цен +0,2% +2,4% г/г% против +0,2%

Канада. ВВП в сентябре -0.3% против +0.3% в августе

США. Требования безработных на 25 ноября +34 000 до 357 000 против прогноза 315 000 и против 323 000 (пересмотрено с 321 000) неделей ранее.

США. Индекс PMI для региона Чикаго в ноябре 49.9 против 53.5 в октябре

США. Индекс Help Wanted Conference Board в октябре 30 против 29 в сентябре.

США. Данные по розничным продажам в октябре пересмотрены с -0.2% до -0.4%

США. Индекс деловой активности ФРБ Канзаса в ноябре 6 против 9 в октябре.

Япония. Стрежневая инфляция в Токио, ноябрь: +0.2% г/г в соответствии с прогнозом

Япония. Индекс потребительских цен в Токио, ноябрь: +0.2% г/г -0.5% м/м

Япония. Уровень безработицы, октябрь: 4.1% в соответствии с прогнозом

Япония. Стрежневая инфляция по всей стране, октябрь: +0.1% г/г против прогноза +0.2% г/г

Япония. Общий индекс потребительских цен по всей стране, октябрь: +0.4% г/г -0.2% м/м


Обзор рынка.


Американский доллар продолжает оставаться под давлением на фоне слабых экономических данных по США. Вчера доллар упал до очередных долгосрочных минимумов против евровалют после публикации данных по индексу деловой активности в обрабатывающей промышленности региона Чикаго.

Уже утром доллар оказался под давлением, планомерно снижаясь против евро и иены. Однако самым значительным было падение доллара против британского фунта. Утром компания Nationwide Building Society сообщила, что за год цены на жилую недвижимость в Великобритании выросла на 9.5 %. Эти темпы роста являются самыми высокими с февраля 2005 года. Опубликованные данные увеличивают вероятность того, что Банк Англии снова повысит процентные ставки уже в феврале 2007 года. В результате фунт вырос до 14-летнего максимума против доллара, сформировав вершину в районе 1.9578.

Правда, потом британская валюта достаточно быстро отскочила назад на 25 пипсов после публикации данных по потребительским настроениям и балансу розничных продаж, оказавшихся хуже прогнозов.

Европейские данные не оказали существенного влияния на курс евро, однако в целом они были позитивными для европейской валюты. Так, темпы роста ВВП на годовом базисе оказались чуть выше, чем считалось ранее, а темпы роста инфляции также выросли до 1.8 % против прогноза о росте на 1.7 %, хотя и остались ниже целевого ориентира ЕЦБ.

Данные по США первоначально почти полностью игнорировались инвесторами. Даже резкий рост количества безработных на прошлой неделе не поколебал существенно позиций «зеленого». Однако американская валюта резко пошла вниз после публикации данных по индексу деловой активности в обрабатывающей промышленности региона Чикаго. Значение индекса упало ниже важной отметки в 50 пунктов, что указывает на снижение деловой активности в регионе. Видимо, на рынке имел место инсайд, так как доллар резко рванул вниз еще за несколько минут до выхода данных. В результате американская валюта упала до нового 20-месячного минимума против евро и сформировала новый 14-летний минимум против фунта на  1.3272 и 1.9696 соответственно.

На сегодня,  1 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55 /Германия/ Индекс деловой активности в производственном секторе за ноябрь /58.5/58.2
09:00/12:00 /Еврозона/ Индекс деловой активности в производственном секторе за ноябрь /57.2/57.0
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс деловой активности в производственном секторе за ноябрь /53.8/53.7

10:00/13:00 /Еврозона/ Уровень безработицы за октябрь /7.8%/7.8%
12:00/15:00 /Канада/ Уровень безработицы за ноябрь /6.2%/ 6.2%
12:15/15:15 /Еврозона/ Выступление члена Правления ЕЦБ Гертруды Тюмпел-Гугерелл на закрытии конференции "Финансовая интеграция и стабильность в Европе".
14:00/17:00 /США/ Выступление председателя ФРС Бена Бернанке на открытии исследовательского форума по вопросам денежно-кредитной политики.
15:00/18:00 /США/ Расходы на строительство за октябрь /0.0%/-0.3%
15:00/18:00 /США/ Индекс постепенного разгона инфляции за ноябрь /50.0/ 47.0
15:00/18:00 /США/ Индекс деловой активности в производственном секторе за ноябрь /52.2/51.2

18:15/21:15 /США/ Выступление вице-президента ЕЦБ Лукаса Пападемоса на конференции по вопросам денежно-кредитной политики МИФ (междунар. исследоват. форума).


Сегодня по основным экономикам выйдут индексы деловой активности в секторах обрабатывающей промышленности. Ожидается, что в Еврозоне и Великобритании индексы немного вырастут. В США, по прогнозам, индекс также может немного вырасти, однако остаться ниже, чем в европейских странах. В целом такое соотношение не играет на руку американской валюте. Кроме того, после вчерашних слабых данных по Чикаго некоторые инвесторы предполагают, что индекс ISM в США выйдет хуже, чем ожидалось.

Также на рынок может оказать влияние выступление председателя ФРС Бернанке на открытии исследовательского форума по вопросам денежно-кредитной политики в Вашингтоне. Выступление председателя ФРС может спровоцировать резкие колебания на валютных рынках. Не исключено, что выступление Б. Бернанке окажет поддержку американской валюте.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3240


Пока пара находится выше 1.3219, она сохраняет восходящий базис. С текущих отметок возможен рост до 1.3260, 1.3326 или 1.3352. После этого ждем отката в район 1.3219 - 1.3192.

USD/JPY 115.79

Иена оказалась под давлением, после публикации данных об инфляции. Национальный индекс потребительских цен неожиданно упал на месячном базисе сравнения на 0.2 % против прогноза о снижении на 0.1 %.

Пока пара находится над 115.62 - 115.40, возможно движение к 116.41 или 117.00, однако пробой указанной зоны вниз спровоцирует вал продаж доллара.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 04.12.2006 08:49
Сегодня на рынке форекс 4 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Стрежневая инфляция в Токио, ноябрь: +0.2% г/г в соответствии с прогнозом

Япония. Индекс потребительских цен в Токио, ноябрь: +0.2% г/г -0.5% м/м

Япония. Уровень безработицы, октябрь: 4.1% в соответствии с прогнозом

Япония. Стрежневая инфляция по всей стране, октябрь: +0.1% г/г против прогноза +0.2% г/г

Япония. Общий индекс потребительских цен по всей стране, октябрь: +0.4% г/г -0.2% м/м

США. Расходы на строительство в октябре -1.0% против -0.8% в сентябре (пересмотрено с -0.3%)

Еврозона: ноябрь, Индекс деловой активности в производственном секторе 56,6 против 57,0

Германия: ноябрь, Индекс деловой активности в производственном секторе 58,3 против 58,2

Великобритания: ноябрь, Индекс деловой активности в производственном секторе 56,6 против 57,0

США. Индекс деловой активности в производственном секторе ISM в ноябре 49.5 против 51.2 в октябре


Обзор рынка.

В пятницу доллар продолжил падение. На этот раз резкое снижение котировок доллара было связано с данными по ситуации в обрабатывающей промышленности США. На выступления членов ФРС рынок не обратил никакого внимания.

Первую часть дня доллар торговался в боковых диапазонах, казалось рынок возьмет небольшую передышку и последует долгожданная консолидация. Однако худшие, чем ожидалось, данные по американской экономике продолжают подрывать веру в «зеленый». Как стало известно в пятницу, индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности США упал ниже важной отметки в 50 пкт, значение ниже 50 указывает на то, что активности в промышленности снижается. Зарегистрированный показатель индекса самый низкий с августа 2003 года.

Евро пробил новый важный технический уровень 1.33, достигнув 20-месячного максимума. Против фунта доллар упал до 14-летнего минимума. После выхода данных по ISM рынок оценил вероятность снижения учетной ставки ФРС в марте следующего года до 5 % в 100 %.

Американская валюта не отреагировала на выступления председателя ФРС Бена Бернанке и президента Федерального резервного банка в Филадельфии Чарльза Плоссера, так как в их комментариях тема денежно-кредитной политики и перспектив экономики США не была затронута.

На заметку.

Главный экономическим репортом следующей недели станет отчет министерства труда в США по занятости в американской экономике кроме сельского хозяйства. Отчет будет опубликован в пятницу в 13:30 GMT. Ожидается некоторое улучшение показателя. Количество новых рабочих мест по прогнозам вырастет с 95К до 125К. Рост показателя может поддержать курс доллара.

Также внимание рынков будет приковано к решениям ЦБ Англии и Еврозоны по учетным ставкам. Первый, как ожидают, оставит ставку без изменений на уровне 5.0 %, второй повысит ее с 3.25 % до 3.50 %. Решения будут обнародованы в четверг в 12:00 и 12:45 GMT соответственно.

Что еще может оказать влияние на рынок:

США: Индекс ISM для сектора услуг, время выхода: вторник 15:00 GMT
Германия: Объем промышленных заказов, среда 11:00 GMT
Япония: Заказы на машинное оборудование, пятница 5:00 GMT.

На сегодня,  4 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

12:30 /Великобритания/ Индекс деловой активности в строительном секторе за ноябрь /56.3/ 58.1
13:00 /Еврозона/ Индекс производственных цен  октябрь / +0.1% м/м, +4.1% г/г/-0.5% м/м, +4.6% г/г
18:00 /США/ Индекс продаж на рынке жилья за октябрь /-0.8 %/
19:15 /Еврозона/ Пресс-конференци президента ЕЦБ Ж.-К. Трише и члена Управляющего Совета М. Ф. Ордонеса по окончании 3-го Семинара центральных банков Евросистемы и Латинской Америки.


Сегодня рекомендуем обратить внимание на данные по ценам производителей в Еврозоне. Рост индекса может способствовать укреплению евро. В частности месячное значение 0.2 % может дать новый толчок для роста европейской валюты.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3315



Пара относительно уверенно торгуется на важным уровнем 1.33. Пока евро выше этой отметки остается возможность роста до 1.3417 или 1.3428, с последующим откатом к 1.3301 - 1.3278. Правда, чтобы этот сценарий реализовался надо пройти еще промежуточное сопротивление в районе 1.3352.

USD/JPY 115.56

Иена сегодня утром оказалась под давлением, снизившись в цене на 60 пипсов, после того как стало известно о том, что темпы роста капитальных затрат в японской экономике снизились до 12.0 % на годовом базисе сравнения против прогноза о росте на 15.3 %.

Данное движение можно рассматривать как коррекционное ралли, диапазон 115.91 - 115.60 вряд ли является проходимым для доллара. Отсюда ждем снижения к 114.82.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 05.12.2006 08:54
Сегодня на рынке форекс 5 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Испания. Безработица (ноябрь): +1.52% м/м против +1.36% в октябре

Еврозона. PPI за исключением цен на энергоносители (октябрь): +0.3% м/м, +3.6% г/г против +3.6% г/г в сентябре

Еврозона. Промышленный PPI (октябрь): +4,0% г/г против +4,6% г/г в сентябре

США. Продажи незаконченных домов в октябре 107.2 против 109.1 в сентябре



Обзор рынка.

Вчерашние торги были вялыми и на фоне отсутствия макроэкономических новостей прошли в узких диапазонах. При этом доллар продолжает оставаться под ощутимым давлением. Евро находится над важным уровнем 1.33, тогда как иене на вчерашних торгах удалось укрепиться, пробив отметку 115.50.

Большое количество негативных макроэкономических данных по США привели к резкому сдвигу настроений инвесторов на рынке. В настоящее время почти никто не сомневается в том, что в связи с ухудшением ситуации в экономике, ФРС США вынуждена будет пойти в начале следующего года на снижение ставок. Торги по фьючерсам на учетные ставки свидетельствуют о том, что рынок оценивает вероятность понижения ставки на 25 базисных пунктов в марте 2007 в 100 %. Подогревают эту уверенность и последние выступления представителей ФРС.

Так, вчера президент ФРБ Чикаго Майкл Москоу заявил, что в интервью CNBC.com, что по его оценкам в следующем году темпы роста ВВП США снизятся ниже уровня тренда, тогда как инфляция будет ограничена.

В противоположность ФРС, Европейский центральный банк еще только входит во вкус ужесточения монетарной политики. Эксперты ожидают, что на этой неделе учетная ставка в Еврозоне вырастет с 3.25 % до 3.5 %.

По итогам торгов доллар закрылся около уровней открытия с небольшим понижением. Евро вырос до 1.3325, британский фунт до 1.98, а пара доллар/иена спустилась к 115.30.

На сегодня,  5 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55 /Германия/ Индекс деловой активности в секторе услуг за ноябрь /54.2/54.0
09:00/12:00 /Еврозона/ Индекс деловой активности в секторе услуг за ноябрь /56.6/56.5
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс деловой активности в секторе услуг за ноябрь /58.8/59.3
10:00/13:00 /Еврозона/ Розничные продажи за октябрь/ +0.1% м/м, +1.1% г/г/-0.6% м/м, +1.4% г/г
11:00/14:00 /Великобритания/ Розничные продажи по данным Британского Розничного Консорциума за ноябрь /na/ 2.6%
12:30/15:30 /США/ Количество запланированных увольнений за ноябрь /na/69,177
13:30/16:30 /США/ Затраты на рабочую силу за 3 кв./ +3.8%/ +3.8%
13:30/16:30 /США/ Производительность вне сельского хозяйства за 3 квартал /0.0%/ 0.0%
14:00/17:00 /Канада/ Решение по процентной ставке Банка Канады /4.25%/4.25%
15:00/18:00 /США/ Промышленные заказы за октябрь/ -2.0%/+2.1%
15:00/18:00 /США/ Индекс деловой активности в секторе услуг за ноябрь /56.5/57.1


Утром следует обратить внимание на данные по индексу деловой активности в секторе услуг европейских экономик. Прогноз по Еврозоне – нейтральный, тогда как снижение индекса в Великобритании (некоторые эксперты прогнозируют до 58) может оказать давление на фунт.

Традиционно для евро представляют интерес данные по розничным продажам в Еврозоне. Ожидается некоторое восстановление объемов после снижения на 0.6 % в предыдущем месяце. Выход данных хуже прогнозов может оказать давление на курс евро.

Что касается доллара, то он «зеленый» никак не может начать коррекцию предыдущего анти-долларового ралли. Этому мешает непрекращающийся поток данных по США, свидетельствующих о резком ухудшении ситуации в первой мировой экономики. Сегодняшние данные вновь могут оказать давление на американскую валюту. Так, аналитики ожидают снижения объема промышленных заказов на 2.0 %. Индекс деловой активности в секторе услуг также, как полагают, снизится. Особенно болезненным для доллара может стать значение ниже 55.5 (нижняя граница прогнозов). Возможное снижение затрат на рабочую силу, если оно состоится, как ожидают некоторые пессимисты, также будет неблагоприятным факторов для доллара.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3335
.

Вероятна коррекция по направлению к 1.3293 с последующим откатом вверх к 1.3355 и 1.3379. Пробой последнего уровня создаст предпосылки для роста к 1.3417 или 1.3428, усилив бычий моментум.

USD/JPY 115.36

Если пара удержится над 115.19 или 114.97, то возможен рост к 115.70. Пробой 114.97 создаст предпосылки для движения к  114.50.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 06.12.2006 09:00
Сегодня на рынке форекс 6 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. PMI в секторе услуг (ноябрь): 56,8 против 54,0 в октябре

Еврозона. PMI в секторе услуг (ноябрь): 57,6 против 56,5 в октябре

Еврозона. реальные розничные продажи (октябрь): +0.3% м/м против -0.1% в сентябре

США. Производительность труда (за исключением с/х) в третьем квартале пересмотрена до +0.2% против 0 %

США. Затраты на рабочую силу в третьем квартале (пересмотр) +2.3% против 3.8 %

Канада. Банк Канады оставил ставку на уровне 4.25%

США. Фабричные заказы в октябре -4.7% против прогноза -4.5% и против +1.7% в сентябре (пересмотрено с +2.1%)

США. Индекс деловой активности в сфере услуг ISM в ноябре 58.9 против прогноза 56.0 и против 57.1 в октябре

Резервный Банк Австралии сохранил процентную ставку на уровне 6.25%



Обзор рынка.

Вчера мы наблюдали разнонаправленные торги в относительно нешироких ценовых диапазонах. Судя по всему, часть инвесторов закрывает короткие позиции на доллар. В результате «зеленый» получил некоторую передышку, несмотря на то, что новости по американской экономике оставляют желать лучшего.

Рынки почти полностью проигнорировали данные по Еврозоне, сосредоточившись на данных по США.

С самого утра американской сессии «зеленый» оказался под давлением, после того как стал известен пересмотренный показатель индекса затрат на рабочую силу. Резкое снижение индекса – еще один признак того, что инфляция снижает обороты, а значит скоро ФРС получит возможность для снижения ставок. После публикации этой новости евро вырос до 1.3360.

Однако через час с небольшим на графиках было отмечено колебательное движение в другую сторону на хороших данных по индексу деловой активности в секторе услуг.

В этой обстановке рынок не обратил внимания на данные по промышленным заказам в США, которые также вышли значительно хуже прогноза. В результате рынок завершил день около уровней открытия.


На сегодня,  6 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.
09:30/12:30 /Великобритания/ Промышленное производство за октябрь /0.1% м/м, 0.5% г/г/0.2% м/м, 0.5% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Производство в обрабатывающем секторе промышленности за октябрь /0.2% м/м, 2.2% г/г/0.0% м/м, 2.0% г/г
10:30/13:30 /Великобритания/ Индекс цен в магазинах по данным Британского Розничного консорциума за ноябрь /na/ -0.18% м/м, 1.5% г/г
11:00/14:00 /Германия/ Производственные заказы за октябрь / +1.2% м/м, 9.0% г/г/-2.5% м/м, 5.8% г/г
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 1 декабря) /na/ -3.9%(599.0)
13:15/16:14 /США/ Индекс занятости по версии ADP за ноябрь /108 К/128К
13:30/16:30 /Канада/ Разрешения на строительство за октябрь /-0.9%/-2.5%
15:00/18:00 /Канада/ Индекс деловой активности в производственном секторе за ноябрь /61.0/59.5
15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 1 декабря) /na/-0.3 млн.(340.8 млн. бррл.)
23:00/02:00/Новая Зеландия/ Решение ЦБ по учетной ставке.


Вероятно, сегодня на рынке продолжаться боковые горизонтальные торги, как игроки будут ждать четверга и пятницы, на которые запланирован рыночный апофеоз недели. На сегодня же важных новостей почти не запланировано.

Торгующим фунтом неплохо обратить внимание на данные по промышленному производству в Великобритании, хотя прогноз является нейтральным.

Индекс производственных заказов в Германии может немного поддержать куре евро, если реализуются прогнозы о его росте.

Из американских релизов интерес будут представлять разве, что неофициальные данные ADР по ситуации на рынке труда. Несмотря на то, что данные ADP редко сходятся с официальными, их считают опережающим показателем для пятничной топ-новости недели: репорта министерства труда NFP.

Поздно вечером ЦБ Новой Зеландии рассмотрит вопрос об учетной ставке. Вероятно, ставка останется на прежнем уровне (7.25 %), что не окажет существенного влияния на курс новозеландской валюты.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3326.


Пока пара находится над 1.3304 - 1.3298, сохраняются предпосылки для роста к 1.3357 и далее до 1.3398. Пробой указанной зоны вниз, временно отменит этот сценарий.

USD/JPY 114.58

Иена хорошо подорожала сегодня утром, после того как член совета Банка Японии Ацуши Мицуно заявил, что Центробанк не будет ждать, чтобы все экономические индикаторы демонстрировали рост, чтобы повысить учетную ставку. Это заявление вызвало волну слухов о том, что ставка может быть повышена в начале следующего года.

Пара должна остановиться в зоне 114.35 - 114.80. Отсюда ждем отскока вверх к 115.16 или 115.40. При пробое зоны поддержки, пара может упасть до 113.93.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 07.12.2006 08:47
Сегодня на рынке форекс 7 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Австралия. ВВП, 3 квартал: +0.3% к/к против прогноза +0.4% к/к

Австралия. ВВП, 2 квартал: пересмотрены с +0.3% к/к до +0.5% к/к

Великобритания. Промышленное производство (октябрь): -0.8% м/м; +0.6% г/г против прогноза 0.1% м/м, 0.5% г/г

Великобритания. Производство в обрабатывающем секторе промышленности (октябрь): -0.4. м/м; +2.5% г/г против прогноза 0.2% м/м, 2.2% г/г.

Китай. Активный торговый баланс (ноябрь): $23.37 млрд. против $23.83 млрд. в октябре

Великобритания. Индекс розничных цен в магазинах BRC (ноябрь): +0.43 м/м, +1.81г/г

США. Индекс занятости Hudson (ноябрь): 105.3 против 101.4 в октябре

Германия. Реальные производственные заказы (октябрь): -1.1% м/м против прогноза +1.2% м/м, 9.0% г/г.

США. ADP: занятость в ноябре +158 000 против прогноза 108.000

Австралия. Занятость, ноябрь: +36200 против прогноза +10000

Австралия. Уровень безработицы, ноябрь: 4.6% против прогноза 4.8%[/i]


Обзор рынка.


Как и ожидалось, рынок вошел в фазу консолидации, которая, вероятно, продлится до второй половины дня пятницы, когда будет обнародован отчет министерства труда США по количеству рабочих мест в американской экономике. При этом коррекция неглубокая, доллару лишь с большим трудом удается отвоевать несколько пипсов.

Вчера в середине дня американской валюте удалось немного укрепиться против своих конкурентов. Так на сегменте евро/доллар около уровня 1.33 сработало большое количество стоп-лосс, в результате чего зеленому удалось достичь отметки 1.3260. Фунт упал до 1.96. Давление на евро оказала публикация данных по промышленным заказам в Германии. Значение показателя на месячном базисе оказалось отрицательным, что свидетельствует о негативных процессах в промышленности первой европейской экономики.

Некоторое время доллар провел около дневных максимумов против евро и фунта. Этому, в частности, способствовали данные ADP по количеству новых рабочих мест. Показатель составил 158К вместо прогнозируемых 108К. Аналитики говорят, что такой показатель внушает оптимизм перед публикацией официальных данных по рынку труда, хотя официальные и неофициальные данные традиционно не очень коррелируют друг с другом.

Однако момунтума для доллара оказалось недостаточно. Уже через несколько часов он начал быстро возвращаться на исходные позиции, около которых и завершил день. Курс дня составил 1.3310 долларов за евро и 1.9668 долларов за британский фунт.

Сегодня утром произошло хорошее движение вверх австралийского доллара, он подорожал против своего американского коллеги с 0.7840 до 0.7875. Причина этого ралли – публикация данных по рынку труда Австралии, которые превзошли прогнозы.


На сегодня,  7 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 Германия Затраты на рабочую силу за 3 кв. /na/0.3% м/м, 0.7%% г/г
11:00/15:00 Великобритания Решение по процентной ставке /5.00%/ 5.00%
12:45/15:45 Еврозона Решение по процентной ставке ЕЦБ. /3.50%/ 3.25%

13:30/16:30 Еврозона Пресс-конференция президента ЕЦБ Ж.-К. Трише по решению о процентной ставке.
13:30/16:30 США Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 2 декабря) /325000/+34000(357000).
14:45/17:45 Еврозона Выступление члена управляющего Совета ЕЦБ Акселя Вебера на тему "Текущие вопросы по европейской денежно-кредитной политике".
15:30/18:30 США Запасы природного газа (нед. до 1 декабря) /na/ -32 млрд. куб. футов(3417 млрд. куб. футов)
20:00/23:00 США Потребительское кредитование за октябрь / 4.5 млрд.долл./ -1.2 млрд.долл.


Сегодня два ведущих европейских Центробанка рассмотрят вопрос о монетарной политике: Банк Англии и Европейский центральный банк. Думается, что неожиданностей не будет.

Вероятно, ставка репо Банка Англии останется неизменной, что не окажет существенного влияния на фунт. Стоит обратить внимание на комментарии со стороны представителей Банка Англии, если таковые будут.

ЕЦБ, как ожидают, повысит ставку на 25 пунктов. Судя по всему, рынок уже заложил это решение в текущий курс, поэтому все внимание рынка будет обращено на пресс-конференцию Трише. Формулировки о «бдительном» подходе к инфляции будут способствовать укреплению евро, так как воспринимаются на рынке как намек на дальнейшее ужесточение кредитной политики. Напротив, любой намек на возможность прекращения цикла повышения ставок окажет сильное давление на курс евро.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3305


Не исключен отскок пары от текущего уровня и движение к 1.3248 в рамках коррекции. Пробой вверх 1.3334 отменит этот сценарий.

USD/JPY 114.98


По иене вчера наблюдались интересные движения. Сначала она укрепилась до 114.50, после того как член совета Банка Японии Ацуши Мицуно заявил, что Центробанк не будет ждать, чтобы все экономические индикаторы демонстрировали рост, чтобы повысить учетную ставку. Это заявление вызвало волну слухов о том, что ставка может быть повышена в начале следующего года. Однако затем в рамках общих тенденций рынка на коррекцию анти-долларового ралли, японская валюта пошла вниз к 115.30, после чего вновь отскочила вниз.

Поддержка для пары находится в районе 115.03 и 114.89, отсюда возможен отскок вверх к 115.53 или 115.81. Пробой вниз 114.75 и 115.50 отменит эту возможность.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 08.12.2006 08:25
Сегодня на рынке форекс 8 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Австралия. Занятость, ноябрь: +36200 против прогноза +10000

Австралия. Уровень безработицы, ноябрь: 4.6% против прогноза 4.8%

Великобритания. Индекс цен на жилье от Halifax (ноябрь): +1.7% м/м, +9.6% 3м/3м год назад

Великобритания. BOE MPC оставил процентную ставку на уровне 5.00%

ЕЦБ: Процентная ставка +0,25% до 3,50%

США: Количество заявок на пособие по безработице за неделю до 2 декабря -34 000 до 340 000;

Повторные заявки на пособие по безработице за неделю до 25 ноября +57 000 до 2 524 000;

США: Потребительское кредитование за октябрь -1,2 млрд.долл. США против +3,9 млрд.долл. США в сентябре[/i]   


Обзор рынка.

Основные валютные пары торговались вчера в узких диапазонах. Ожидается, что сегодня волатильность на рынке вырастет в связи с ожидаемой публикацией ежемесячного отчета министерства труда США. Решение Европейского Центробанка повысить учетные ставки не оказало существенного влияния на рынок.

На фоне скучных боковых торгов все внимание рынков вчера было приковано к решению ЕЦБ по учетной ставке. Как и ожидалось, ставка была повышена на 25 пунктов. Но само по себе повышение ставки не могло скорректировать котировки валютных пар, так как ожидалось повсеместно, и уже было заложено в них.

Гораздо больший интерес представляло выступление президента ЕЦБ Трише. Во-первых, Трише заявил, что денежно-кредитная политика ЕЦБ остается стимулирующей, и что она должна ужесточаться в будущем, хотя и не на следующем заседании. Во-вторых, он подтвердил мантру о необходимости «внимательно отслеживать» инфляционные процессы.

ЕЦБ также пересмотрел прогнозы на инфляцию. Гармонизированный индекс потребительских цен в 2007 году, по прогнозам, озвученным Трише, составит 1.5%-2.5% (при предыдущем сентябрьском прогнозе ожидался рост цен на 1.9%-2.9%), в 2008 году опустится в диапазон 1.3%-2.5%. Эти прогнозы оказали давление на европейскую валюту, заставив ее дрейфовать вниз.

На сегодня,  8 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:00/08:00 /Япония/ Заказы в машиностроении за октябрь /5.5%/ -7.4%
07:00/10:00 /Германия/ Сальдо баланса текущего счета (не учит. сезон. колебан.) за октябрь / +7.6 млрд.евро/+9.4 млрд.евро
07:00/10:00 /Германия/ Сальдо торгового баланса за октябрь / +13.3 млрд.евро/+15.6 млрд.евро
07:00/10:00 /Германия/ Сальдо торгового баланса (учит. сезон. колебан.)за октябрь /na/ +15.0 млрд.евро
07:00/10:00 /Япония/ Отчет Экономических Обозревателей за ноябрь /na/na/
11:00/14:00 /Еврозона/ Индекс опережающих индикаторов за октябрь /na/ 109.6 (+0.5)
11:00/14:00 /Германия/ Промышленное производство/ +0.6%/ -0.3% м/м, 6.3% г/г
13:30/16:30 /США/ Средняя продолжительность рабочей недели за ноябрь /33.9/33.9
13:30/16:30 /США/ Средняя почасовая оплата труда за ноябрь / +0.3% м/м/+0.4% м/м, +3.9% г/г
13:30/16:30 /США/ Уровень безработицы за ноябрь /4.5%/4.4%

13:30/16:30 /США/ Количество новых рабочих мест в производственном секторе за ноябрь /na/-39k
13:30/16:30 /США/ Количество новых рабочих мест за ноябрь /+110 тыс./+92 тыс.
15:00/18:00 /США/ Индекс настроения потребителей по данным Мичиганского Университета за декабрь /92.8/92.1


Главная новость дня – отчет министерства труда США по количеству рабочих мест в американской экономике. После сильных данных, предоставленных агентством ADP, рынок настроился на более хороший показатель, чем запланировано. Поэтому для роста доллара, возможно, придется ждать значения 150К и выше. С другой стороны, доминирование оптимизма в ожиданиях, может сыграть с рынком злую шутку. Значение ниже 90К, особенно, при росте уровня безработицы до 4.5 % может спровоцировать сброс «зеленых»,

Завершит день индекс настроения потребителей Университета Мичигана. Ожидаемый прогноз нейтральный. Влияние на рынок возможно в случае сюрпризов.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3286


Ожидаем продолжения коррекционного движения вниз в районе 1.3247, возможно даже ниже при хороших данных по NFP. Сопротивление обеспечивают уровни 1.3286 и 1.3295. Пробой вверх 1.3315 отменит этот коррекционный сценарий.

USD/JPY 115.27.


Иена не ощутила существенного влияния от слабых данных по ВВП в 3-м квартале. Сегодня стало известно, что экономический рост в последнем отчетном периоде составил 0.8 % против прогнозируемых 2.0 %.

Возможен рост до 115.51. Поддержка на 115.01 и 115.13. Пробой вниз 114.88 отменит этот бычий прогноз.
Название: Сегодня на рынке форекс 11 декабря 2006
Отправлено: Архивариус от 11.12.2006 07:17
Сегодня на рынке форекс 11 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Окончательный ВВП, 3 квартал: +0.2% к/к против +0.5% в первом чтении

Германия: октябрь, Сальдо торгового баланса +17,3 млрд. евро против +15,6 млрд. евро

Германия: октябрь, Сальдо  баланса текущего счета +11,6 млрд. евро против +9.4 млрд. евро

Германия: октябрь, Промышленное производство -1,4% м/м, +3,4% г/г против -0.3% м/м, 6.3% г/г

США. Среднечасовая заработная плата в ноябре +0.2% против +0.4% в октябре до +4.1% г/г

США. Средняя продолжительность рабочей недели в ноябре 33.9 часов

США. Уровень безработицы в ноябре 4.5% против прогноза 4.5% и против 4.4% в октябре.

США. Данные по занятости вне сельского хозяйства в сентябре-октябре пересмотрены в сторону повышения на 42 000

США. Занятость вне сельского хозяйства в ноябре +132 000 против прогноза +100 000.

США. Индекс потребительских настроений Мичиганского университета в декабре (предварительный) 90.2 против прогноза 92 и против 92.1 в ноябре


Обзор рынка.

Доллар укрепился на торгах в пятницу против основных своих конкурентов. Резкий разворот произошел в отсутствии видимых причин для роста «зеленого», аналитики в панике выдвигают конспирологические версии произошедшего.

Казалось, ничто не предвещало такого сильного движения. Хотя на пятницу был запланирован долгожданный репорт по количеству рабочих мест в американской экономике, после завершения цикла повышения ставок в США, влияние этого репорта на рынок, как ожидалось, станет менее значимым.

Все первую половину дня рынок торговался в узких диапазонах, замерев в ожидании. Полученные данные были вполне нейтральными и существенным образом не поменяли, сложившуюся за последнее время картину макроэкономического состояния США. В ноябре количество новых рабочих мест выросло на 132.000 (немного выше прогноза). Октябрьский показатель был пересмотрен вверх до 79.000. Налицо некоторое восстановление показателя, но ему далеко до предшествовавшей динамики. Так, в сентябре индекс NFP составил 203.000. Остальные данные были скорее неблагоприятными. Уровень безработицы в США в ноябре вырос до 4.5% с 4.4% в предыдущем месяце, а темпы роста заработной платы снизились с 0.4 % до 0.2 %.

В результате первоначально доллар оказался под давлением, опустившись до 1.3340 против евро, 1.97 против фунта и 114.95 против иены, после чего была предпринята попытка закрепить указанные валюты около максимумов. Рынок балансировал в течение нескольких часов, а затем произошел резкий обвал без определенной видимой причины. Против евро доллар скакнул до 1.32, против фунта до 1.9530, против иены до 116.35.

В целом можно предположить, что более сильные, по сравнению с прогнозами, цифры количества новых рабочих мест стимулировали рынок к выравниваю позиций в преддверии выходных, что неожиданно и вызвало такое мощное ралли в результате срабатывания ордеров. По другой версии ралли было спровоцировано министром финансов США Генри Полсоном, который назвал данные по рынку труда «хорошей новостью», выразив оптимизм в отношении перспектив американской экономики.

Сторонники конспирологической теории видят в пятничном ралли вмешательство какого-то крупного Центробанка.

Главной новостью предстоящей недели станет решение ФОМК по учетным ставкам в США. Широко ожидается, что ставка останется на уровне 5.25 %. Важное значение может также иметь комментарий ФРС, так как в настоящий момент рынок закладывает вероятность снижения ставки в марте следующего года, что сильно давит на «зеленый».

Также во вторник будут опубликованы данные по состоянию баланса внешней торговли США. Аналитики ожидают маржинального снижения дефицита с 64.3 млрд. до 63 млрд. долларов.

Еще одной важной новостью станет публикация ежемесячного отчета американского Казначейства по притоку инвестиций в американские ценные бумаги (TICS). Его выход запланирован на пятницу. По прогнозам экспертов, показатель немного снизится с 65.1 млрд. до 64.9 млрд. долларов, но будет в состоянии покрыть дефицит внешней торговли.

На сегодня,  11 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30/ Великобритания/ Сальдо торгового баланса без учета торговли со странами ЕС за октябрь/ -3.5 млрд.фунтов / -3.854 млрд.фунтов
09:30/12:30/ Великобритания/ Сальдо торгового баланса с учетом торговли со странами мира за октябрь/ -6.7 млрд.фунтов / -6.560 млрд.фунтов
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс производственных цен на входе за ноябрь/ -0.1% м/м, 1.7% г/г / -0.1% м/м, 3.8% г/г
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс производственных цен на выходе за ноябрь/ 0.0% м/м, 1.9% г/г / -0.2% м/м, 1.7% г/г
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс цен на жилье за октябрь/ 9.5% / 8.0%
13:30/16:30/ Канада/ Цены на первичном рынке жилья за октябрь / +11.1% / +11.9%
15:00/18:00/ США/ Оптовые запасы за октябрь/ 0.6% / +0.9%
16:00/19:00/ Еврозона/ Пресс брифинг вице президента ЕЦБ Лукаса Пападемоса на тему представления последнего Обзора по Финансовой Стабильности.
17:45/20:45/ Канада/ Выступление управляющего ЦБ Канады Дэвида Доджа по вопросам финансовой стабильности и эффективности в Экономическом Клубе.


На британский фунт влияние могут оказать данные по торговому балансу и индексу цен производителей. Прогнозы вполне нейтральные. Благоприятным для фунта является сокращение дефицита торгового баланса и усиление динамики темпов роста цен.

Вечером, тем, кто торгует «канадцем» есть смысл обратить внимание на время выступления Дэвида Доджа в Торонто. Оно может обеспечить хорошую волатильность для канадской валюты.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3139


Возможно, что потенциал снижения пары ограничен текущим уровнем или 1.3081. Сопротивление находится в районе 1.3284 - 1.3314. После формирования минимума ждем восстановления в указанную зону.

USD/JPY 116.69.

Поддержка около 115.91 обеспечивает бычьи импликации для пары. Несмотря на текущую коррекцию, нельзя исключать движения к 117.50, пока пара находится выше этого уровня. Далее вероятен откат в зону 115.91 - 115.63.   
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 12.12.2006 09:15
Сегодня на рынке форекс 12 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. Дефицит торгового баланса, исключая страны ЕС (октябрь): STG3.948млрд. против STG3.837млрд. в сентябре

Великобритания. Дефицит торгового баланса (октябрь): STG6.326млрд. против STG6.726млрд. в сентябре

Великобритания. Индекс производственных цен на выходе (ноябрь): неизм. м/м; +1.8% г

Великобритания. Индекс производственных цен на входе (ноябрь): +0.1% м/м; +2.8% г/г

США. Коэффициент запасы/продажи в октябре 1.20 против 1.18 в сентябре

США. Оптовые продажи в октябре -0.5%

США. Оптовые запасы в октябре +0.8%

США. Промышленное производство (пересмотр) в третьем квартале +4.0% (ранее 4.2%), во втором +6.5%, а в первом +5.0%

США. Загрузка производственных мощностей (пересмотр) в октябре 82.0% (ранее 82.2%), в сентябре 81.9% (ранее 82.1%), в августе 82.5% (ранее 82.7%).


Обзор рынка.

Американскому доллару не удалось закрепить успех, которого он достиг в пятницу, так как антидолларовые настроения продолжают доминировать на рынке. На этот раз против «зеленого» сыграли слова Алана Гринспена о предстоящей слабости доллара.

Утром американская валюта открылась гэпом вверх и продолжала укрепляться в течение Токийской сессии, однако вскоре уже при открытии рынков в Европе произошел разворот в противоположном направлении. В итоге на рынках произошел весьма значительный откат пятничного ралли.

Существенных макроэкономических новостей вчера не публиковалось, поэтому все внимание инвесторов оказалось сосредоточено на выступлении бывшего главы Федерального резерва Алана Гринспена. Судя по всему, неугомонный старик ревнует к славе своего преемника Бена Бернанке, поэтому повсюду дает свои бесконечные комментарии, которые по инерции продолжают воздействовать на рынок. На этот раз Гринспен заявил, что, по его мнению, доллар будет снижаться в цене в течение «нескольких лет».

Результатом этого заявления стал сброс американской валюты на всех фронтах. Оно появилось в тот самый момент, когда после открытия торгов в Америке рынок прощупывал разнонаправленные направления движения, и некоторые игроки продолжили закрывать шорты на евро и другие валюты после относительно стабильных данных по оптовым запасам и продажам.

Пара евро/доллар в конечном итоге достигла дневного максимума 1.3261, в то время как фунт вырос до отметки 1.9593.


На сегодня,  12 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 Великобритания Индекс розничных цен (искл. выплаты по ипотечным закладным) за ноябрь/ 3.2% / 3.2%
09:30/12:30 Великобритания Индекс розничных цен за ноябрь/ 0.2% м/м, 3.7% г/г / 0.1% м/м, 3.7% г/г
09:30/12:30 Великобритания Стержневой индекс потребительских цен за ноябрь/ 1.5% / 1.4%
09:30/12:30 Великобритания Индекс потребительских цен (гармониз.) за ноябрь/ 0.1% м/м, 2.6% г/г / 0.2% м/м, 2.4% г/г
09:00/13:00 Германия Индекс оценки текущих экономических условий ZEW за декабрь / na / +53.0
10:00/13:00 Германия Индекс экономических ожиданий ZEW за декабрь/ -25.0 / -28.5

10:00/13:00 Еврозона Индекс оценки текущих экономических условий ZEW за декабрь / 55 / +50.0
10:00/13:00 Еврозона Индекс экономических ожиданий ZEW за декабрь/ na / -11.0
11:00/14:00 Великобритания Отчет Конфедерации Британских Промышленников за декабрь/ -10 / -6
13:30/16:30 США Сальдо торгового баланса за октябрь/ -63.5 млрд.долларов/ -64.3 млрд.долларов
13:30/16:30 Канада Сальдо торгового баланса за октябрь/ 3.2млрд.канадских долларов/ +4.2 млрд.канадских долларов
13:30/16:30 Канада Использование производственных мощностей за 3 кв. / na / 85.5%
15:00/18:00 США Публикация полугодовых экономических прогнозов от Института Управления Поставками, Нью-Йорк.
19:00/22:00 США Дефицит бюджета за ноябрь /-74.0 млрд. долларов / -49.3 млрд. долларов, в ноябре 2005: -83.1 млрд. долларов
19:15/22:15 США Решение по процентной ставке ФРС / na / na /


Для тех, кто торгует фунтом, следует обратить внимание на публикацию данных по потребительским ценам в Великобритании. Годовое значение индекса 2.6 % будет самым большим с 1997 года. Ориентир целевой стабильности Банка Англии составляет 2 %, поэтому реализация этого прогноза может укрепить рынок во мнении, что в следующем году следует ожидать повышения ставки репо. Результатом может стать укрепления фунта.

Евробыки будут ждать ежемесячного отчета института ZEW. Напомним, что в прошлом месяце базовый индекс ожиданий до 13-месячного минимума, хотя индекс текущих условий продолжает формировать новые максимумы. Прогнозируемое повышение обеих составляющих индекса может способствовать укреплению европейской валюты.

Главной новостью на торгах в США станут данные по дефициту торгового баланса. Ожидается, что дефицит сократится до самого низкого уровня за последние 7 месяцев. Оптимисты верят, что результат может быть даже лучше в связи со снижением цен на нефть. Оценить влияние этой новости на рынок сложно. Краткосрочно, снижение дефицита может быть благоприятным для доллара, но совершенно ясно, что оно, даже, если будет иметь место, достигнуто за счет внешних сезонных факторов.
ФРС примет сегодня решение по учетной ставке. Вероятно, ставка останется неизменной. Основное внимание стоит обратить на итоговое заявление ФОМК, если основной акцент будет поставлен на инфляционных рисках, доллар может резко вырасти. Некоторые эксперты полагают, что текст заявления может сосредоточиться на недавних улучшениях ситуации в секторе услуг и на рынке труда, а также на «мягком приземлении» экономики.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3259


Евро может укрепиться до 1.3316, после чего ждем отката к 1.3158 или 1.3080.

USD/JPY 116.90.

Пока пара находится ниже зоны, 117.12 - 117.44 вероятно снижение к 116.37 или 115.73. Пробой этой зоны вверх создаст предпосылки для движения к 117.87.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 13.12.2006 09:04
Сегодня на рынке форекс 13 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. RPIX (ноябрь): +0.4% м/м; +3.4% г/г против +3.2% г/г в октябре

Великобритания. RPI (ноябрь): +0.3% м/м; +3.9% г/г против +3.7% г/г в октябре

Великобритания. CPI (ноябрь): +0.3% м/м; +2.7% г/г против +2.4 г/г в октябре

Германия. Индекс оценки текущих экономических условий ZEW (декабрь): +63.5 против +53.0 в ноябре

Германия. Индекс экономических ожиданий ZEW(декабрь): -19.0 против -28.5 в ноябре

США. Дефицит торгового баланса в октябре -$58.9 млрд., против прогноза -$63 млрд. и против -$64.3 млрд. в сентябре

Канада. Профицит торгового баланса в октябре C$3.78 млрд. против C$4.54 млрд. в сентябре (пересмотрено с C$3.97 млрд.)

США. Дефицит бюджета в ноябре -$75.6 млрд. против прогноза -$73 млрд. и против -$83.1 млрд. годом ранее

США. ФРС сохранила ставку на прежнем уровне в 5.25%.

Япония. Сальдо баланса текущего счета, октябрь: +5.2% г/г 1.515 трлн. йен


Обзор рынка.

Американский доллар оказался вчера под давлением, после того как ФОМК принял решение оставить учетную ставку на 5.25 %. Умеренный тон сопроводительного заявления усилил медвежьи настроения на рынке, спровоцировав движение доллара к дневным минимумам против конкурентов.

Торги в Европе были стабильными, хотя симпатии рынка в большей степени сосредоточились на европейских валютах. Этому способствовали экономические данные. Так, инфляция потребительских цен в Великобритании составила 2.7 %, достигнув максимума с 1997 года. Инфляция оказалась выше прогноза, и такое значение стимулировало разговоры о вероятном повышении ставки репо Банка Англии уже в феврали следующего года. Евро, в свою очередь, получи поддержку от данных по индексу ZEW, оказавшихся значительно лучше прогнозов.

Волатильность выросла в ходе американской сессии. Неожиданно дефицит торгового баланса США в октябре сократился до самого низкого уровня с августа 2005 года, составив 58.7 млрд. долларов против 64.3 миллиардов. Первоначально доллар сделал попытку укрепиться на этих благоприятных данных, так курс евро снизился до 1.3220. Однако стимул оказался незначительным, так как над рынком висела тень заседания ФОМК. Уже скоро евро вернулся на исходные позиции к 1.3250. В этом диапазоне основная валютная пара и провела время в ожидании решения по учетной ставке.

ФОМК принял решение оставить учетную ставку на уровне 5.25 %. В заявлении содержалась формулировка об «умеренном экономическом росте», о перспективе снижения инфляционного давления до умеренного. Как обычно, была продекларирована зависимость возможности дальнейшего повышения ставки от инфляции и экономического роста. Поскольку заявлению не хватило «ястребиной» агрессивности, чтобы изменить настроения на рынке в пользу доллара, то «зеленый» резко пошел вниз. Так против евро он упал до дневного минимума на 1.3280. Если верить результатам торгов по фьючерсам на учетные ставки, рынок оценивает вероятность снижения учетной ставки в начале следующего года  в 40 %.

На сегодня,  13 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00/ Германия/ Индекс потребительских цен (окончательный гармонизированный за ноябрь/ -0.1% м/м, 1.5% г/г / 0.1% м/м, 1.1% г/г
07:00/10:00/ Германия/ Индекс потребительских цен (окончат.) за ноябрь/ -0.1% м/м, 1.5% г/г / 0.1% м/м, 1.1% г/г
09:30/12:30/ Великобритания/ Средняя заработная плата (с учетом премий) за октябрь/ 3.9%/ 3.9%
09:30/12:30/ Великобритания/ Средняя заработная плата (исключая премии) за октябрь/ 3.6% / 3.5%
09:30/12:30/ Великобритания/ Уровень безработицы за ноябрь / na / 3.0%

12:00/15:00/ США/ Индекс рефинансирования за нед. до 8 декабря / na / +8.1% до 647.6
13:30/16:30/ США/ Розничные продажи и продажи продуктов питания за ноябрь/ 0.2% / -0.4%
13:30/16:30/ США/ Розничные продажи и продажи продуктов питания (искл.продажи автомобилей) за ноябрь / 0.3% / -0.4%

15:00/18:00/ США/ Коммерческие запасы за октябрь/ 0.5% / +0.4%
15:30/18:30/ США/ Запасы нефти и нефтепродуктов за нед. до 8 декабря/ na / -1.1 млн. до 339.7 млн. баррелей


На что обратить внимание:

Безработица в Великобритании – В октябре уровень безработицы вырос до самого высокого уровня за пять лет. Рост безработицы обычно связывают с ростом количества иммигрантов из стран восточной Европы и третьего мира. Увеличение количества безработных может негативно сказаться на росте заработных плат и инфляции, снизив тем самым вероятность повышения ставки репо.

Розничные продажи в США – Аналитики прогнозируют вероятность сезонного повышения индекса, что обусловлено началом сезона предпраздничных продаж. Однако смежные макроэкономические данные рисуют не столь оптимистичную картину, в частности индекс оптовых продаж снизился в ноябре на 0.5 % после снижения на 1.5 % в октябре. Так или иначе, прогнозное значение или выше, может способствовать укреплению доллара.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3282


Сильное сопротивление находится в зоне 1.3309 - 1.3314. Отсюда вероятна глубокая коррекция к 1.3235. Пробой уровня 1.3314, создаст предпосылки для роста к 1.3343 и последующего обновления максимумов.

USD/JPY 116.93.

Поддержка в районе 116.58 - 116.37, создает предпосылки для попыток штурма зоны сопротивления в районе 117.12 - 117.44. Пробой вниз 116.37 может привести к снижению до 115.73.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 14.12.2006 09:06
Сегодня на рынке форекс 14 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. HCPI (ноябрь): -0,1%м/м, +1,5%г/г против +1,1%г/г в октябре

Великобритания. Средняя заработная плата за исключением премий (октябрь): +3.8% 3м г/г против 3.5% в сентябре

Великобритания. (август-октябрь) ILO безработица: - 7,000 кв/кв; уровень безработицы 5.5%

Великобритания. Уровень безработицы (ноябрь): 5,700 м/м, уровень безработицы 3%

Великобритания. Средняя заработная плата, включая премии (октябрь): +4.1% против +3.9% в сентябре

США. Розничные продажи в октябре -0.1% (пересмотрено с -0.4%), за исключением автомобилей - 0.3% (пересмотрено с -0.4%)

США. Розничные продажи в ноябре +1.0%/за исключением автомобилей +1.1% против прогноза +0.1%/+0.3% и против -0.4%/-0.4% в октябре

США. Коммерческие запасы в октябре +0.4% против прогноза +0.5% и против +0.4% в сентябре

США. Коэффициент запасы/продажи в октябре 1.31 против 1.30 в сентябре


Обзор рынка.

Американскому доллару удалось вчера укрепиться против конкурентов вслед за публикацией отчета министерства торговли США по розничным продажам. Темпы роста объема розничных продаж в прошлом месяце оказались выше прогнозов. Однако пока нам кажется маловероятным, что анти-долларовые настроение на рынке изменятся.

Утром рынок попробовал поискать направление. С одной стороны, как казалось, у сторонников покупки конкурентов доллара не хватало достаточно решимости и потенциала. С другой же стороны, покупать сам доллар никому особенно не хотелось. Поэтому основные валюты торговались в узких диапазонах. Некоторое оживление внесла лишь публикация данных по рынку труда Великобритании, на которых фунту удалось вырасти примерно на 30 пунктов.

После открытия торгов в США доллар существенно вырос против конкурентов. Причина роста доллара оказалась в хороших данных по розничным продажам. Значение индекса розничных продаж кроме продаж транспортных средств выросло до +1.1 % против прогноза о росте на 0.3 %. Кроме того, октябрьский показатель был также пересмотрен вверх. Вслед за выходом новостей евро упал примерно на 60 пунктов до 1.3200, а фунт на 70 пунктов до 1.9630.

Однако сильный репорт по розничным продажам не меняет в целом экономической картины по американской экономике. Маловероятно также, чтобы розничные продажи удержали ФРС от снижения ставки в первом квартале следующего года.

На сегодня,  14 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:30/11:30 Швейцария Решение по процентной ставке НБ Швейцарии/ 2.0 %  / 1.75 %  /
09:30/12:30 Великобритания Розничные продажи за ноябрь/ 0.0% м/м, 2.9% г/г / 0.9% м/м, 3.9% г/г

10:00/13:00 Еврозона Затраты на рабочую силу за 3 кв./ +2.3%/ +2.4%
10:00/13:00 Еврозона Уровень занятости за 3 кв./ na / +0.4% м/м, +1.2% г/г
13:30/16:30 США Индекс цен на экспорт за ноябрь/ na / -0.4%
13:30/16:30 США Индекс цен на импорт за ноябрь / 0.0 %  / -2.0%
13:30/16:30 США Заявки на пособие по безработице за нед. до 9 декабря / 322.000 / -34 000 до 324 000
13:30/16:30 Канада Новые заказы в производственном секторе за октябрь / na / -2.8%
13:30/16:30 Канада Невыполненные заказы в производственном секторе за октябрь / na / -0.9%
13:30/16:30 Канада Запасы в производственном секторе за октябрь/ na / +0.6%
13:30/16:30 Канада Поставки в производственном секторе за октябрь / na / -3.3%
15:30/18:30 США Запасы природного газа за нед. до 8 декабря/ na / -11 млрд. куб. футов до 3406 млрд. куб. футов


Банк Швейцарии, как ожидают, повысит сегодня целевые ориентиры для учетной ставки до 1,50% - 2,50% с 1,25% - 2,25%. Такое решение может способствовать укреплению швейцарского франка.

После открытия торгов в Европе будут опубликованы данные по розничным продажам в Великобритании. Снижение объема розничных продаж может оказать давление на курс фунта.

Важных данных по США не ожидается. Еженедельный показатель количества безработных и данные по индексу цен на импортируемую продукцию могут оказать влияние на рынок только при неожиданных значениях этих показателей.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3213


Вероятно, что коррекционное движение завершится в районе 1.3203 или чуть ниже около 1.3175. После этого ждем восстановления в зону 1.3231 - 1.3251.

USD/JPY 117.51

Японская иена вновь оказалась под давлением из-за неопределенности дальнейшей политики Банка Японии. Все большее число инвесторов убеждаются, что никакого ужесточения монетарной политики в этом году не предвидится. Тот факт, что японские банкиры не хотят следовать примерам своих европейских коллег, делает иену непопулярной среди долгосрочных инвесторов. В результате сейчас японская валюта держится около рекордного минимума против евро и 9-летнего минимума против фунта.

Банк Японии рассмотрит вопрос о кредитной политике 19 декабря. Большинство экспертов сходятся во мнении, что повышения учетной ставки не будет, даже, если промышленный отчет Танкан выйдет очень сильным.

Пара может продолжить укрепление до 117.63 или даже 118.27, если удержится поддержка в районе 117.29. После этого ожидаем откат в зону 117.29 - 117.12.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 15.12.2006 09:14
Сегодня на рынке форекс 15 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. Розничные продажи (ноябрь): +0.3% м/м, +3.2% г/г

Еврозона. Общая стоимость рабочей силы (3кв.): +2.0% г/г против +2.3% во 2 кв.

Великобритания. Промышленные тренды CBI, общие заказы (декабрь): - 5% против -6% в ноябре

Великобритания. Промышленные тренды CBI, заказы на экспорт (декабрь): -5% против -3% в ноябре

США. Общие цены на экспорт (ноябрь): +3.9% г/г, без учета с/х +3.4% г/г

США. Общие цены на импорт (ноябрь): +1.2% г/г, без учета нефти +1.3% г/г

США. Цены на импорт (ноябрь): +0.2%, без учета нефти +0.7%, нефть -1.6%

США. Требования безработных (неделя до 9 декабря): -20.000 до 304.000 против прогноза 320.000

МВФ повысил оценку роста ВВП Германии в 2006 до 2.5% с 2.0%

США. Индекс деловой активности ФРБ Нью-Йорка в декабре 23.1 против 26.7 в ноябре

Япония. Tankan. Индекс диффузии крупных производителей: 25 пунктов в соответствии с прогнозом

Япония. Tankan. Индекс диффузии крупных не производителей: 22 пункта против прогноза 20 пунктов

Япония. Третичный индекс, октябрь: +2.1% м/м

Япония. Tankan. Увеличение капитальных затрат: +10.5% против +8.3% в предыдущем обзоре за сентябрь


Обзор рынка.


Доллар продолжил укрепляться на торгах в четверг на фоне переоценкам трейдерами перспектив американской экономики и гадания на кофейной гуще с попытками предсказать, когда ФРС перейдет к циклу снижения ставок. Последние макроэкономические данные были смешанными, что утверждает рынок в высокой вероятности мягкого «приземления» американской экономики, что отложит начало цикла смягчения кредитной политики.

Утром на торгах в Европе британский фунт подорожал до дневного максимума против доллара США  1.9689, после данных по розничным продажам, однако одного этого показателя оказалась недостаточно для изменения общей рыночной тенденции, и вскоре фунт вернулся на прежние отметки.

Что касается других сегментов, то на большинстве из них доллар относительно стабильно укреплялся со второй половины дня, особенно после начала торгов в Америке. Особенно благотворное влияние оказала на американскую валюту информация министерства труда США о том, что количество новых безработных на прошлой неделе снизились на 20.000.

Вечером с комментариями по текущей ситуации выступили несколько представителей ЕЦБ. Так, в частности Виктор Мануэль Констанцио заявил, что темпы роста инфляции в следующем году могут снизиться в связи со снижением цен на нефть. Это первый подобного рода комментарий со стороны столь высокопоставленного члена управляющего совета банка. Ранее все они только пугали большой инфляцией.

В то же самое время, Торговая палата США сделала прогноз, по которому, ФРС будет удерживать учетную ставку на текущем уровне в течение первого полугодия 2005 года.


На сегодня,  15 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/09:00/ Китай/ Выступление председателя ФРС Бена Бернанке по вопросам состояния китайской экономики.
07:30/11:30/ Швеция/ Решение по процентной ставке центрального банка Швеции / na / na /
13:00/ Еврозона/ Индекс потребительских цен (окончат. гармониз.) за ноябрь/ 0.0% м/м, +1.8% г/г / +0.1% м/м, +1.6% г/г
10:00/13:00/ Еврозона/ Промышленное производство за октябрь/ +0.5% м/м, +4.4% г/г / -1.0% м/м, +3.3% г/г
13:30/16:30/ США/ Стержневой индекс потребительских цен за ноябрь/ 0.2% / +0.1%
13:30/16:30/ США/ Индекс потребительских цен за ноябрь/ 0.2%/ -0.5%

13:30/16:30/ США/ Индекс деловой активности за декабрь/ 20.0/ 26.66
14:00/17:00/ США/ Притоки капитала за октябрь/ 64.9/ 65.1 млрд. долларов
14:15/17:15/ США/ Использование производственных мощностей за ноябрь/ 82.2%/ 82.2%
14:15/17:15/ США/ Промышленное производство за ноябрь/ +0.2%/ 0.2%


Утром следует обратить внимание на данные по инфляции в Еврозоне. Восстановление темпов роста инфляции может поддержать курс евро.

Большой пакет данных ожидается по США. В частности, рынок ждет публикации отчета по инфляции в американской экономике за ноябрь. Прогноз относительно благоприятный. Ожидается, что основной индекс восстановит положительную динамику, а стержневой вырастет до 0.2 % против 0.1 %.

Однако влияние со стороны этих данных может быть ограничено, так как через пол часа после них станет известен отчет казначейства по потокам капитала. Аналитики ждут очень небольшого снижения показателя, однако сам показатель очень волатилен и предсказать его тяжело. Значение меньше 60 млрд. окажет давление на курс доллара. При значении 70 млрд и выше доллар может вырасти.

Наконец, завершит неделю публикация отчета по промышленному производству в США. Прогноз нейтральный. Снижение показателя до 0.1 %, как ожидают некоторые аналитики, будет неблагоприятный для доллара.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3148


В целом структура пары медвежья. Снижение может продолжиться до 1.3110/05, после чего вероятен отскок вверх. Главная поддержка находится на 1.3035 – ее пробой может изменить среднесрочные перспективы пары.

USD/JPY 117.84

Данные по индексу Танкан продемонстрировали уверенный рост в промышленном секторе японской экономики. Диффузионный индекс для крупных производителей вырос до 25 – самого высокого уровня с 2004 года. Индекс капитальных затрат также оказался намного выше прогнозов. Однако публикация отчета не изменило настроений рынка, который разочарован нежеланием Банка Японии завершить год повышением ставки. В результате влияния на пару эта новость пока не оказала.

Поддержка находится на 117.44. Пока пара выше поддержки возможен рост к 118.17 - 118.06, с последующим отскоком в районе 117.44. Пробой вверх 118.28 изменит среднесрочную перспективу на бычью.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 18.12.2006 09:07
Сегодня на рынке форекс 18 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Tankan. Индекс диффузии крупных производителей: 25 пунктов в соответствии с прогнозом

Япония. Tankan. Индекс диффузии крупных не производителей: 22 пункта против прогноза 20 пунктов

Япония. Третичный индекс, октябрь: +2.1% м/м

Япония. Tankan. Увеличение капитальных затрат: +10.5% против +8.3% в предыдущем обзоре за сентябрь

Еврозона. Объем промышленного производства (октябрь): -0.1% м/м, +3,6% г/г против -1.1% м/м, +3.3% г/г в сентябре

Еврозона. оконч. HICP (ноябрь): увеличен до +1.9% г/г от +1.8% против +1.6%г/г в октябре

США. Общий/стрежневой CPI в ноябре +2.0% г/г/ +2.6% г/г

США. Общий/стержневой CPI в ноябре 0.0%/0.0% против прогноза +0.2%/+0.2% и против -0.5%/+0.1% в октябре

США. Чистые долгосрочные покупки американских ценных бумаг иностранными инвесторами в октябре $82.3 млрд. против $65.1 млрд. в сентябре

США. Промышленное производство в ноябре +0.2% против прогноза +0.1% и против 0.0% в октябре (пересмотрено с +0.2%).

США. Загрузка производственных мощностей в ноябре 81.8% против прогноза 82.1%.


Обзор рынка.

По итогам торгов в пятницу доллару удалось продолжить укрепление против своих основных конкурентов на фоне ослабления ожиданий о вероятном снижении учетной ставки ФРС в начале следующего года. Макроэкономические факторы заставляют инвесторов рассчитывать на «мягкое приземление» американской экономики, а значит в перспективе  ближайших месяцев у ФРС не должно быть причин для экономического стимулирования.

После открытия торгов в США «зеленый» оказался под давлением. Виной этому данные по инфляции, которые оказались хуже прогнозов. Общий индекс потребительских цен не изменился на месячном базисе сравнения (0 %), равно как и стержневой индекс. Аналитики ожидали, что рост обоих индексов составит 0.2 %.

Первоначально, когда данные были опубликованы, доллар резко пошел вниз, и казалось, завершит неделю на минорной ноте, но последующие экономические новости изменили ситуацию.


Согласно данным Казначейства США, совокупный чистый приток капитала увеличился в октябре с 57.7 млрд до 62.2 млрд., одновременно приток долгосрочных инвестиций вырос до 82.3 млрд. против 70.2 млрд. Кроме того, данные по промышленному производству также превзошли прогнозы. Евро упал на этой новости против доллара примерно на 1 цент, закрывшись около главного уровня поддержки 1.3050. Зеленый также вырос выше 118 иен за доллар.

Новостей «первого ряда», к которым инвесторы готовятся за несколько дней, на следующей неделе не ожидается, но между тем, она будет весьма богата событиями.

На что следует обратить внимание?

ВВП США в 3-м квартале, окончательные данные. Время выхода: четверг 13:00 GMT. Прогноз нейтральный.

Индекс опережающих индикаторов, США. Время выхода: четверг 15:00 GMT. Прогноз негативный для доллара.

Заказы на товары длительного пользования, США. Время выхода: пятница, 13:00 GMT.

Решение ЦБ Японии по учетной ставке. Ожидается утром во вторник. По прогнозам Банк Японии оставит ставку без изменений.

Индексы IFO по немецкой экономике. Вторник, 09:00 GMT.

Публикация протокола заседания монетарного комитета Банка Англии. Среда, 09:30 GMT.

На сегодня,  18 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

10:00/13:00 /Еврозона/ Предварительное сальдо торгового баланса (не учит. сезон. колебан.) за октябрь /na/+2.0 млрд.евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Сальдо торгового баланса (предварит. учит. сезон. колебан.) за октябрь /+0.5 млрд.евро/-0.9 млрд.евро
11:00/14:00 /Еврозона/ Публикация ежемесячного отчета Бундесбанка./na/na/
13:30/16:30 /США/ Сальдо баланса текущего счета 3 кв. /-225.0 млрд.долл./-218.4 млрд.долл.
13:30/16:30 /Канада/ Покупка ценных бумаг за октябрь /0.3 млрд.кнд.долл./ -3.1 млрд.кнд.долл.
13:30/16:30 /Канада/ Индекс опережающих индикаторов за ноябрь / +1.4%/+0.2%
18:00/21:00 /США/ Индекс рынка жилья за декабрь /34/33
N/A /Еврозона/ Публикация квартального отчета Европейской Комиссии./na/na/


Значимых новостей сегодня не ожидается. Некоторый интерес будут представлять данные по торговому балансу Еврозоны. Снижение положительного сальдо может сыграть против евро.

В свою очередь, доллар может испытать давление после выхода данных по балансу текущего счета США.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3090


В краткосрочной перспективе пара может спуститься вниз к 1.3033. Основная поддержка на 1.3003 - ее пробой может изменить среднесрочные перспективы пары.

USD/JPY 117.96

Данные по индексу Танкан продемонстрировали уверенный рост в промышленном секторе японской экономики. Диффузионный индекс для крупных производителей вырос до 25 – самого высокого уровня с 2004 года. Индекс капитальных затрат также оказался намного выше прогнозов. Однако публикация отчета не изменила настроений рынка, который разочарован нежеланием Банка Японии завершить год повышением ставки. Правда в преддверии завтрашнего решения по ставкам можно ожидать, что осторожные инвесторы закроют короткие позиции на иену.

В результате мы можем ждать консолидационной активности по направлению к 117.58. Сопротивление находится на 118.45. Пробой этого уровня вверх изменит среднесрочную перспективу на бычью.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 19.12.2006 09:02
Сегодня на рынке форекс 19 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона. Торговый баланс (октябрь): +E2.4млрд. против +E0.1млрд. в октябре 05

Еврозона. Торговый баланс с учетом сезонных колебаний (октябрь): +E1.7млрд. против +E2.4 млрд. в сентябре

Канада. Иностранные инвесторы в октябре продали канадских ценных бумаг на сумму C$5 млрд.

США. Дефицит текущего счета во втором квартале пересмотрен до $217.1 млрд. с $218.4 млрд.

США. Дефицит текущего счета в третьем квартале $225.6 млрд. (6.8% от ВВП)

США. Дефицит доходов -3,8 млрд. долларов против -2,2 млрд. доллларов кв/кв;

Канада. Опережающий индикатор в ноябре +0.5% против +0.3% в октябре

США. Индекс рынка жилья NAHB в декабре 32 против 33 в ноябре



Обзор рынка.

Вчерашний день прошел на мировых валютных рынках под флагом консолидации на фоне отсутствия важных макроэкономических новостей. После пятничного ралли доллара инвесторы начали день с коррекции своих позиций, однако по итогам дня зеленому удалось закрыться с повышением.

Утром доллар находился под небольшим давлением, после пятничного ралли. Однако при открытии торгов в США американская валюта взяла противоположный курс вверх. В этом отношении доллару не помешали, ни данные по дефициту текущего счета (оказался выше прогноза, установив печальный «рекорд»), ни по индексу недвижимости NAHB (снизился на 1 пункт).

Помогли доллару аналитики Goldman Sachs Group Inc., которые пересмотрели свой прогноз на снижение учетной ставки в США, перенеся это событие в более отдаленное будущее. Рынок в последние дни все больше убеждается в возможности «мягкой посадки» американской экономики, а это значит, что в резком снижении учетных ставок в ближайшие месяцы не будет нужды.

В результате на вчерашних торгах доллар сформировал новый трехнедельный минимум против европейской валюты на отметке 1.3052. Фунт упал до 1.9432. Пара доллар/иена торговалась относительно стабильно, при этом «зеленый» делал настойчивые попытки закрепиться выше уровня 118.


На сегодня,  19 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/09:00 /Япония/ Ежемесячный Экономический Отчет Банка Японии за декабрь /na/na/
07:00/10:00 /Германия/ Индекс производственных цен за ноябрь /0.1% м/м, 4.7% г/г/0.3% м/м, 4.6% г/г
09:00/12:00 /Германия/ Индекс оценки текущей экономической ситуации за декабрь /114.2/113.9
09:00/12:00 /Германия/ Индекс ожиданий в деловых кругах за декабрь /100.1/ 100.1
09:00/12:00 /Германия/ Индекс настроения в деловых кругах за декабрь /107.0/106.8

12:00/15:00 /Канада/ Стержневой индекс потребительских цен за ноябрь /+0.1%/+0.1%
12:00/15:00 /Канада/ Индекс потребительских цен за ноябрь / +0.3%/-0.2%
13:30/16:30 /Канада/ количество заявок на пособие по безработице за октябрь /+3.4%/+3.9%
13:30/16:30 /США/ Разрешения на строительство за ноябрь /1.535 млн./1.553 млн.
13:30/16:30 /США/ Начало строительства за ноябрь /1.550 млн./ 1.486 млн.
13:30/16:30 /CША/ Стержневой индекс производственных цен за ноябрь /+0.1%/-0.9%
13:30/16:30 /США/ Индекс производственных цен за ноябрь /+0.3%/-1.6%


Из сегодняшних новостей для евро интерес будет представлять ежемесячный обзор института IFO по тенденциям немецкой экономики. Ожидается небольшое улучшение показателей индекса, которые находятся итак на достаточно высоких уровнях (15-летние максимумы). Реализация прогноза может поддержать евро.

Для доллара важными могут оказаться новости по индексу цен производителей и началу строительств новых домов.  Индекс цен производителей находится в нисходящем тренде в связи с мировым снижением цен на ресурсы. На годовом базисе сравнения динамика индекса, как полагают, останется отрицательной, хотя на месячном базисе он немного восстановится с достигнутого в прошлом месяце пятилетнего минимума. В текущей ситуации любой негативный сюрприз (более низкое или, тем более, отрицательное значение индекса) по этим данным может оказать сильное давление, так как подорвет зарождающуюся  на рынках веру в то, что ФРС не будет снижать ставки в ближайшее время.

 Также интерес будут представлять данные по рынку недвижимости. Аналитики ожидают стабилизации ситуации на рынке. Так, индекс NAHB, достигнув в сентябре 15-летнего минимума на уровне 30, в последующие месяцы постепенно стабилизировался выше этого уровня. Однако положительный эффект от индекса начала строительств может быть частично или полностью аннигилирован снижением количества разрешений на постройку новых домов.

В целом, следует отметить, что данные, выход которых запланирован до конца этого года в целом будут иметь более негативное, чем позитивное влияние на доллар, так как связаны с наиболее слабыми отраслями в текущей экономической ситуации: недвижимостью и промышленным производством.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3085


Вчера пара протестировала 3-недельный минимум в районе 1.3050, который представляет собой уровень отката по Фибоначчи на 50 % предыдущего ралли евро. Также здесь находится уровень поддержки, проведенный по уровням 24 и 17 ноября. Если евро консолидируется над этим уровнем поддержки, то мы сможем увидеть, новое ралли к 1.3367 до конца этого года с попыткой пробоя этого уровня в дни волатильных праздничных торгов.

В краткосрочной перспективе пара может восстановиться до 1.3121, после чего ждем сброса по направлению к 1.3060.

USD/JPY 118.01.

Банк Японии принял решение оставить учетную ставку без изменений на уровне 0.25 %. Несмотря на сильный квартальный отчет по ситуации в промышленности Танкан, японские финансисты решили не предпринимать радикальных мер. Рынок почти никак не отреагировал на эту вполне ожидаемую новость. Сейчас все ждут пресс-конференции Фукуи, которая начнется через несколько минут.

Поддержка для пары находится в районе 118.04 - 117.93. Отсюда возможен рост до 118.39.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 20.12.2006 09:03
Сегодня на рынке форекс 20 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Учетная ставка не изменилась;

Германия: ноябрь, Индекс цен производителей 0,0%м/м +4,7%г/г;

Германия. Индекс текущих условий IFO (декабрь): 115,3 против прогноза 114,0

Германия. Индекс деловых ожиданий IFO (декабрь):102,5 против прогноза 100,1

Германия. Диффузионный индекс деловых настроений (декабрь): IFO +16,5 против +12,8 в ноябре

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 16 декабря +1.6%

США. Начала строительств в сентябре +3.9% до 1.724 млн. (пересмотрено с 1.740 млн.)

США. Разрешения на строительство в ноябре -3.0% до 1.506 млн.

США. Общий/базовый PPI в ноябре +2.0%/+1.3% против прогноза +0.4%/+0.2%

США. Начала строительств в ноябре +6.7% до 1.588 млн. против прогноза 1.550 млн.


Обзор рынка.

Американский доллар вновь соскользнул вниз на вчерашних торгах, после того как не смог пробить ряд важных технических уровней против своих конкурентов. В частности, уровень отката 50 % по Фибоначчи предыдущего ралли евро. Росту антидолларовых настроений способствовали сильные экономические данные по Германии.

Банк Японии оставил вчера учетную ставку без изменений, при этом выступление главы ЦБ Фукуи разочаровало тех, кто утром прикупал иены в надежде спекулятивно сыграть на прогнозах о повышении ставки. Так, Фукуи заявил, что уровень инфляции в стране невысокий и что потребление домашних хозяйств оставляет желать лучшего. В связи с этим, а также с неопределенной ситуацией в экономике, назвать дату повышения ставок сложно. По итогам выступления пара доллар/иена выросла до 118.26, кросс евро/иена до  155.19.

Основной тон рынку задали утренние события в Европе. Немецкий институт IFO опубликовал свой ежемесячный отчет по деловому доверию. Индекс вырос до максимального уровня за 15 лет, что поддержало мнение, что европейские компании получили поддержку от недавнего роста евро. После публикации евро пошел вверх против доллара и иены.

Открытие торгов в Америке не привнесло корректив в настроения рынка. Правда, оптовые цены в США оказались значительно выше, чем предполагали аналитики, но, как подчеркивают эксперты, одного этого показателя недостаточно, чтобы говорить о рисках инфляции и необходимости повышения ставок. Данные по недвижимости продемонстрировали стабилизацию ситуацию на рынке жилья. Однако разворота на этих благоприятных для доллара на новостях не произошло. «Зеленый» сформировал пару шипов вверх, но затем вновь продолжил нисходящее движение к новым дневным минимумам. 


На сегодня,  20 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

11:30 /Еврозона/ Выступление президента ЕЦБ Ж.-К. Трише в Комитете по Валютным Вопросам Европейского Парламента.
12:30 /Великобритания/ Сальдо государственного бюджета за ноябрь /-10 млрд.стрл./-1.6 млрд.стрл.
12:30 /Великобритания/ Чистая потребность госсектора в наличности за ноябрь /-9.0 млрд.стрл/-8.4 млрд.стрл.
12:30 /Великобритания/ Предварительные данные по кредитованию М4 за ноябрь /12.0 млрд.стрл/7.5 млрд.стрл.
12:30 /Великобритания/ Предварительные данные по денежному агрегату М4 за ноябрь /1.0% м/м, 13.9% г/г/0.9% м/м, 14.1% г/г
12:30 /Великобритания/ Публикация протоколов заседания Банка Англии от 6-7 декабря./na/na/
14:00 /Великобритания/ Отчет Конфедерации Промышленников - баланс продаж за декабрь /-3/-9
15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 15 декабря) /na/ +11.4%(721.2)
16:30 /Канада/ Оптовые запасы за октябрь /na/+0.1%
16:30 /Канада/ Оптовые продажи за октябрь / -0.1%/-1.6%
18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 15 декабря) /na/ -4.3 млн.(335.4 млн. бррл.)


Главные события дня вновь связаны с политикой ведущих мировых Центробанков. Утром на рынок может оказать влияние выступление Жана Клода Трише в Комитете по Валютным Вопросам Европейского Парламента в Брюсселе.

Банк Англии опубликует сегодня протоколы своего последнего заседания. Рынок ждет повышения ставки репо в начале следующего года. Если в протоколе будут найдены формулировки о такой возможности, фунт укрепиться. Если же тон будет мягкий, то британская валюта может упасть в цене.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3219


Думается, что укрепление пары завершилось около 1.3246. Пробой этого уровня вверх создаст предпосылки для тестирования многолетних максимумов. Однако сейчас ждем откат в районе 1.3165-40.



USD/JPY 118.15.


Коррекционное снижение может завершиться в диапазоне 118.08-117.96, отсюда возможен рост в зону 118.21 - 118.34 или даже к 118.58. Снижение ниже 117.84 отменит этот сценарий и восстановит негативный фон для доллара.

GBR/USD 1.9720

Ключевое сопротивление для фунта находится в районе 1.9700-1.9740. Давление со стороны этого сопротивления может вызвать движение к 1.9621 - 1.9581. Пробой же указанного сопротивления вверх на хорошем фундаментале, создаст предпосылки для штурма недавнего максимума на 1.9845.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 21.12.2006 08:57
Сегодня на рынке форекс 21 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. PSNB (ноябрь): Stg9.85 млрд. против Stg10.236 млрд. в ноябре 2005

Великобритания. BBA, Чистое ипотечное кредитование (ноябрь): stg6,5 млрд против stg5,6 млрд. в октябре

Великобритания. МРС Банка Англии оставил ставки без изменений (ставка репо на уровне 5.00%), проголосовав 9-0

Великобритания. Предварительные данные по денежной массе М4 (ноябрь):+1.3% м/м, +14,4% г/г

Великобритания. CBI, баланс продаж (декабрь): +25% против -9% в ноябре

Япония. Активное сальдо торгового баланса (предв.), ноябрь: +54.1% г/г против прогноза +0.08%

Япония. Индекс активности всех отраслей промышленности, октябрь: +1.7% м/м



Обзор рынка.

Евро и британский фунт на вчерашних торгах оттолкнулись от краткосрочных максимумов, после чего имел место значительный откат вторичного ралли. Настрой рынка кажется неопределенным в преддверии рождественских праздников.

Утром доллар находился под давлением, и его европейские конкуренты сформировали недельные максимумы, продолжив восходящее движение, темп которого был задан во вторник. Евро вырос до  1.3244, британский фунт до 1.9747.

Но уже на европейской сессии на рынке наметился разворот с тенденцией к укреплению доллара. При этом благоприятные для евро и фунта новости не оказали существенного влияния на рынок, лишь добавив на него хаотичности.

Глава ЕЦБ Жан Клод Трише в своем выступлении перед Комиссией Европарламента заявил, что экономический рост в регионе продолжится в следующем году. Евро попытался укрепиться на его выступлении, но неудачно.

Что касается британского фунта, то фундаментал благоприятствовал этой валюте. Ипотечное кредитование в Великобритании, как выяснилось, выросли до исторического максимума. Одновременно стало известно, что объемы розничных продаж по версии CBI достигли самого высокого уровня за 2 года. Кроме того, Банк Англии в своем протоколе выразил обеспокоенность инфляцией, отметив, что цены на недвижимость растут «быстрее, чем ожидалось», что поддержало надежды рынка на повышение ставки в 2007 году. Между тем, всего этого блока новостей не хватило фунту для существенного укрепления.

Тенденция к росту доллара сохранилась во второй половине дня, поддержку своей валюте оказал Джордж Буш младший, который с гордостью доложил о «больших достижениях» в экономике.

Евро завершал рабочий день около  1.3170, фунт в районе  1.9650.

На сегодня,  21 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Сальдо баланса текущего счета за 3 кв. /-7.8 млрд.стрл./-7.0 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Прирост ВВП за 3 кв. /+0.7% кв/кв, +2.7% г/г/ +0.7% кв/кв, +2.7% г/г

13:30/16:30 /США/ Цепной индекс цен за 3 кв. /1.8%/+1.8%
13:30/16:30 /США/ Предварительные данные по приросту ВВП за 3 кв. /+2.2%/ +2.2%
13:30/16:30 /США/ Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 16 декабря) /na/-20000(304000)
13:30/16:30 /Канада/ Прирост ВВП за октябрь /+0.6%/-0.3%
13:30/16:30 /Канада/ Количество новых рабочих мест за октябрь /na/ +0.1% м/м
13:30/16:30 /Канада/ Средняя недельная оплата труда за октябрь / +0.2%/ -0.1% м/м
13:30/16:30 /Канада/ Розничные продажи (иск. продажи авто) за октябрь /na/ -0.9%
13:30/16:30 /Канада/ Розничные продажи за октябрь /-0.2%/-1.2%
15:00/18:00 /США/ Количество запланированных увольнений за ноябрь /na/113,724
15:00/18:00 /США/ Индекс опережающих индикаторов за ноябрь /0.0%/+0.2%
15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа (нед. до 15 декабря) /na/-168 млрд. куб. футов(3238 млрд. куб. футов)
17:00/20:00 /США/ Индекс постепенного разгона инфляции за декабрь /na/26.7
17:00/20:00 /США/ Индекс деловой активности по данным ФРБ Филадельфии за декабрь /6.0/ 5.1
18:00/21:00 /США/ Выступление президента ФРБ Ричмонда Джеффри Лэкера по вопросам экономических перспектив США.


По Великобритании сегодня ожидаются пересмотренные данные по ВВП в 3-м квартале,  а также данные по балансу текущего счета. Если показатель ВВП, как ожидают, не изменится, то дефицит текущего счета может вырасти, что окажет давление на фунт.

Также данные по ВВП выйдут и по США. Это пересмотренный показатель, поэтому особых сюрпризов не ожидается. Прогноз нейтральный. Но пересмотр значения вверх или вниз может оказать существенную поддержку доллару, или, наоборот, сыграть против него.

Кроме того, в центр внимания инвесторов сегодня попадет проблемный обрабатывающей сектор промышленности США. Именно проблемы в этом секторе являются одной из главных причин недавней слабости доллара. Вечером будут опубликованы данные по индексу ФРС Филадельфии. Прогнозы аналитиков по нему варьируются. Показатель выше 6.0 окажет поддержку доллара, хотя вряд ли значительный, наоборот, значение 3.8 или ниже может привести к сбросу «зеленых».

Против доллара также может сыграть выход индекса опережающих индикаторов, который, как полагают, снизится до нулевого уровня.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3190


Поддержка для пары находится в районе 1.3167-40, ее пробой может вызвать движение ниже 1.31. Более вероятен, однако, отскок вверх по направлению к 1.3209 или 1.3225.

USD/JPY 118.37

Уменьшающаяся вероятность того, что Банк Японии продолжит политику повышения ставок в первом квартале следующего года – одна из главных тем рынка. В частности, эти слухи способствуют росту объемов carry trades и оказывают давление на иену против других, более высокодоходных валют.

Поддержка в районе 118.31-21, если она удержится, то пара может вырасти до 118.66.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 22.12.2006 09:07
Сегодня на рынке форекс 22 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Активное сальдо торгового баланса (предв.), ноябрь: +54.1% г/г против прогноза +0.08%

Япония. Индекс активности всех отраслей промышленности, октябрь: +1.7% м/м

Великобритания. Текущие счета (3 кв.): -Stg9.4млрд. против -Stg8.3млрд. во 2 кв.

Великобритания. ВВП (3 кв.): +0.7% кв./кв. (неперсм.); +2.9% г/г (пересм. от 2.7%)

США. Стержневой дефлятор PCE в третьем квартале (окончательный) +2.2%

США. Дефлятор PCE в третьем квартале (окончательный) +2.4%

США. ВВП в третьем квартале (окончательный) +2.0 против прогноза +2.2% и против предварительных +2.2%

США. Индекс деловой активности ФРБ Филадельфии в декабре -4.3 против прогноза 3.0 и против 5.1 в ноябре

США. Опережающие индикаторы Conference Board в ноябре 0.1% против прогноза 0.0% и против +0.1% (пересмотрено с +0.2%) в октябре.


Обзор рынка.

Эффект приближающегося Рождества помог доллару справиться с потоком неблагоприятных данных по американской экономике. В итоге, после колебаний в относительно узких диапазонах, основные валютные пары закрылись почти без изменений, причем на некоторых сегментах «зеленому» удалось даже укрепиться.

В ходе европейской сессии евро попробовал взять отметку 1.32, а британский фунт приблизился к 1.97. Но, видимо, перед праздниками никому не хочется существенно рисковать, так  как эти критические уровни стали предельными для этих валют. К середине дня мы наблюдали разворот вниз и отход на прежние позиции.

Данные по США были в большей части негативными. ВВП в 3-м квартале был пересмотрен до 2.0 % против предварительного показателя 2.2 %. Напомним, что во втором квартале темпы роста экономики составили 2.6 %. Подтвердили кризисные явления в американской экономике и данные исследования ФРБ Филадельфии. Деловая активность в обрабатывающей промышленности этого региона снизилась до самого низкого уровня за последние 3 года, составив 4.3 пункта. Реакций на последнюю новость стал резкий сброс долларов, однако моментум оказался не сильным и ситуация на рынке вновь стабилизировалась.


На сегодня,  22 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо баланса текущего счета (не учит. сезон. колебан.) за октябрь /na/-0.8 млрд.евро
09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо баланса текущего счета (учит. сезон. колебан.) за октябрь /+1.0 млрд.евро/-0.3 млрд.евро
09:00/12:00 /Еврозона/ Притоки прямых и портфельных инвестиций за октябрь /na/+20.7 млрд.евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Новые промышленные заказы за октябрь /+0.5% м/м, +8.0% г/г/-1.3% м/м, +7.6% г/г
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длительного пользования за ноябрь /1.2%/-8.2%
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длительного пользования (искл. транспортн. сектор) за ноябрь /na/-1.5%
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длительного пользования (искл. оборон. пром.) за декабрь /na/-6.1%
13:30/16:30 /США/ Стержневой цепной средневзвешенный индекс цен за ноябрь /0.2 %  / +0.2%
13:30/16:30 /США/ Цепной средневзвешенный индекс цен за ноябрь /na/-0.2%
13:30/16:30 /США/ Личные расходы за ноябрь /0.3%/ +0.2%
13:30/16:30 /США/ Личные доходы за ноябрь /+0.4%/ 0.4%

14:30/17:30 /Германия/ Индекс потребительских цен (гармониз.) за декабрь /1.6%/1.5%
14:30/17:30 /Германия/ Предварительный индекс потребительских цен за декабрь / +1.0% м/м, +1.6% г/г/ -0.1% м/м, +1.5% г/г
15:00/18:00 /США/ Индекс настроения по данным Мичиганского Университета за декабрь /90.7/ 90.2


Последний предпраздничный день будет заполнен многочисленными макроэкономическими реформами, однако их влияние на рынок, судя по вчерашней реакции, будет ограниченным, хотя, конечно, при тонком объеме торгов нельзя исключать и обратного – сильных ценовых движений.

Из европейских данных самый большой интерес будут представлять данные по промышленным заказам. Рост показателя может вызвать укрепление евро.

По США ждем большого блока экономических данных:

1) Заказы на товары длительного пользования – ожидается некоторое восстановление индекса после резкого снижения в прошлом месяце. Вряд ли прогнозируемого восстановления будет достаточно для укрепления доллара. Аналитики указывают на возможность риска того, что показатель будет отрицательным, после вчерашних слабых данных по Филадельфии. Это может оказать давление на курс доллара.

2) Доходы и расходы граждан, чем выше, тем лучше для доллара. Доллар может укрепиться при росте расходов на 0.6 %.

3) Средневзвешенный индекс цен, прогноз нейтральный. Чем больше значение, тем лучше для доллара. Снижение индекса может повысить вероятность снижения учетной ставки ФРС в 1-м квартале следующего года.

4) Индекс потребительского оптимизма по версии Университета Мичигана. Прогноз также нейтрален. Движения на рынке возможны только в случае сильного несоответствия индекса прогнозу.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3193


Пока пара находится ниже 1.32, возможно снижение к зоне поддержки 1.3167-40. Сопротивление находится около 1.3212 и в районе 1.3230.

USD/JPY 118.30

Уменьшающаяся вероятность того, что Банк Японии продолжит политику повышения ставок в первом квартале следующего года – одна из главных тем рынка. В частности, эти слухи способствуют росту объемов carry trades и оказывают давление на иену против других, более высокодоходных валют.

Поддержка находится в районе 118.27 или 118.15. Отсюда возможен отскок в район 118.43 - 118.58, расширение движения может привести нас к 118.83. Пробой вниз 118.02 отменит этот сценарий.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 25.12.2006 09:12
Сегодня на рынке форекс 25 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона. профицит торгового баланса (октябрь): E2.7 млрд. против профицита E2.4 в сентябре

Еврозона. баланс текущих операций (октябрь): нейтрален против профицита Е1,1 млрд. в сентябре

Еврозона. Отток прямых инвестиций (октябрь): E12.8млрд. против E21.2млрд. в сентябре

Еврозона. Приток портфельных инвестиций (октябрь): E23.2млрд. против +E36.6млрд. в сентябре

Еврозона. Приток прямых и портфельных инвестиций (октябрь): E10.4 млрд. против притока E15.3млрд. в сентябр

Еврозона. Новые промышленные заказы (октябрь): -0.6% м/м, +12.5% г/г

США. Базовый PCE в ноябре 0.0% до +2.2% г/г против +2.4% г/г в октябре

США. Персональные доходы/расходы в ноябре +0.3%/+0.5%.

США. Заказы на товары длительного пользования в ноябре +1.9% против прогноза +1.2%.

США. Индекс потребительского доверия Мичиганского университета в декабре (окончательный) 91.7 против прогноза 91.0 и против 90.2 (предварительное значение).


Обзор рынка.

На торгах в пятницу мы наблюдали пред-рождественское чудо. Американскому доллару удалось проигнорировать блок негативных макроэкономических данных и укрепиться против основных конкурентов. Так пара EURUSD вскоре после начала торгов в Америке упала до дневного минимума на 1.3100 против дневного максимума в районе 1.3200. Кроме того, рост доходности американских облигаций спровоцировал рост доллара против иены до 118.92.

Фундаментальные данные были по большей части хуже, чем ожидалось. Так, объемы заказов на товары длительного пользования выросли на 1.9 %, однако без учета транспортных заказов индекс продолжил снижаться. Снижение регистрируется в четвертый раз подряд, впервые с 2002 года.
 
Доходы и расходы граждан оказались также ниже, чем ожидалось. Темпы роста стержневого индекса PCE также замедлились.
 
Единственное исключение на всем этом негативном фоне составил репорт Университета Мичигана о потребительских настроениях в стране. Значение индекса было пересмотрено вверх и приблизилось к 15-месячному максимуму.

Предстоящая неделя будет короткой и предпраздничной, поэтому макроэкономических репортов будет немного. Наибольший интерес для рынка будут представлять следующие данные:

Объем продаж жилья на первичном рынке США 15:00 GMT, среда.

Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Чикаго 15:00 GMT, четверг.

Объем продаж жилья на вторичном рынке США 15:00 GMT, четверг.

На сегодня,  25 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

В большинстве стран сегодня празднуют Рождество. Некоторый интерес для рынка могут представлять только новостной блок по инфляции в Японии, выход которого запланирован на 23:30/02:30. Аналитики ожидают снижения индекса потребительских цен на месячном базисе сравнения на -0.1 % против -0.3 % в прошлом месяце. На годовом базисе темпы роста индекса снизятся до 0.3 % против 0.4 %. В целом прогноз неблагоприятен для иены, так как снижает вероятность повышения учетной ставки. Однако, учитывая рост цен на нефть, возможно значение индекса будет выше, чем ожидалось.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 26.12.2006 08:49
Сегодня на рынке форекс 26 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония, ноябрь. Стрежневой индекс потребительских цен 0.2 % г\г, в соответствии с прогнозам.

Япония, ноябрь. Уровень безработицы 4.0 % против 4.1 % в октябре.

Япония, ноябрь. Затраты домохозяйств 0.7 % г\г, меньше прогноза. 


Обзор рынка

Рождественским утром доллар немного укрепился против евро и японской иены. Как указывали эксперты, это было инерционное движение, получившее стимул от пятничных данных по индексу потребительского оптимизма в версии Университета Мичигана. Напомним, что в пятницу индекс вырос до многомесячного максимума, составив 90.2 пкт.

Против японской иены доллар вырос почти до двухмесячного максимума к концу азиатской сессии. Глава ЦБ Японии Тошиико Фукуи в очередной раз заявил, что не может сказать о сроках повышения ставок, добавив, что Центробанк внимательно следит за ситуацией в экономике. При этом Фукуи указал, что ожидает ускорения темпов роста потребительских цен в будущем. В заключении, он повторил, что Банк Японии будет постепенно повышать процентные ставки, если экономика и цены будут меняться в соответствии с базисным прогнозом Центробанка.

С середины дня мы наблюдали на графиках классическую зыбь, которая к вечеру перешла в фактически нулевую активность на фоне праздничного дня.

Такая ситуация, очевидно, продолжится и сегодня, по крайней мере, утром на торгах в Японии доллар движется в боковом направлении. Как указывают сами японские трейдеры, сегодня на рынке видно только азиатов, европейцы еще не проснулись после Рождества. Иена находится под давлением в связи с тем, что надежды инвесторов на скорое ужесточение учетной ставки все более ослабевают. Евро также торгуется с небольшим понижением, так как некоторые игроки пользуются выходными, чтобы скорректировать длинные позиции на «единую валюту».


На сегодня,  26 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

15:00/18:00 США. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Ричмонда. ?/7
15:00/18:00 США. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Далласа ?/-1.7.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3122


Краткосрочный нисходящий тренд все еще в силе. Пара может продолжить снижение до 1.3122 или 1.3096, если удержится сопротивление на 1.3154. Пробой вверх этого уровня может вызвать коррекционное бычье движение до 1.3177 или 1.3199.

USD/JPY 118.91

Пара торгуется в узком диапазоне около среднесрочного максимума. Восходящий тренд все еще в силе. Если поддержка на 118.66 удержится, то возможна попытка пробоя 119 и ралли до 119.40. Затем ждем отката в зону 118.66 - 118.51.

GBR/USD 1.9585

Пока фунт находится ниже 1.9639 - 1.9665, остается вероятность снижения до 1.9542 или 1.9490. После этого ждем восстановления до 1.9639 или 1.9665.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 27.12.2006 08:54
Сегодня на рынке форекс 27 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Япония, ноябрь. Стрежневой индекс потребительских цен 0.2 % г\г, в соответствии с прогнозом.

Япония, ноябрь. Уровень безработицы 4.0 % против 4.1 % в октябре.

Япония, ноябрь. Затраты домохозяйств 0.7 % г\г, меньше прогноза.

Испания. Цены производителей (ноябрь): 0.0% м/м, +3.6% г/г против -0.4% м/м, +3.4% г/г в октябре

США. Индекс деловой активности ФРБ Ричмонда в декабре -6 против 7 в ноябре

США. Индекс деловой активности ФРБ Далласа в декабре -8.8 против -1.7



Обзор рынка

Как и полагается в рождественскую неделю, объем торгов на валютном рынке очень тонкий. Выходные и понедельник прошли в основном под знаком спекуляций маркет-мейкеров, тогда как большинство игроков только вчера начали возвращаться на рынок.

Очевидно, что до конца недели объем торгов будет тонким, большой волатильности нельзя исключать, хотя, судя по всему, она маловероятна. Макроэкономические данные по США на этой неделе будут касаться двух самых слабых секторов американской экономики – недвижимости и обрабатывающей промышленности. Ожидание этих новостей оказывает давление на курс американской валюты, поэтому после вчерашнего небольшого роста против евро и фунта сегодня утром она вновь начала падать.

Хотя доллар и остается под давлением, вряд ли было бы разумно увеличивать объемы коротких позиций на него до возвращения ликвидности на рынке.

Традиционно в последнее время ситуация на рынке доллар/иена разворачивается своеобразным образом. После того как вчера были опубликованы данные по инфляции в Японии, которые еще раз заставили усомниться в вероятности повышения учетной ставки в ближайшее время, доллар вырос до двухмесячного максимума, преодолев уровень 119.00 иен за доллар. Японская валюта также достигла минимума с 1997 года относительно австралийского доллара и 12-месячного минимума против новозеландского доллара.

На сегодня,  27 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:00/08:00/ Япония/ Заказы на строительство за ноябрь /na/ 8.8%
05:00/08:00/ Япония/ Начало строительства за ноябрь/ 1.1% / 2.2%
07:00/10:00/ Великобритания/ Индекс цен на жилье за декабрь/na/ 1.4% м/м, 9.6% г/г
12:00/15:00/ США/ Индекс рефинансирования MBA за неделю до 22 декабря/ na/ na/
15:00/18:00/ США/ Продажи на первичном рынке жилья за ноябрь/ 1.020млн. / 1.004 млн.


В ЕС учреждения и организации до сих пор закрыты в связи с празднованием Рождества.


Главной новостью дня станет публикация отчета по продажам на первичном рынке жилья США. Ожидают, что показатель покажет положительную динамику. Результатом может стать попытка укрепления доллара, в частности попытка пройти вниз уровень  1.3100 против евро и 1.9500 против фунта. Если показатель будет меньше прогноза, то американская валюта окажется под давлением.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3131


С технической точки зрения пара может упасть до 1.3079, после чего последует откат к 1.3128. Пробой вниз 1.3061 будет медвежьим знаком.

USD/JPY 118.74

Иена резко подскочила сегодня более, чем на 25 пипсов, после того как агентство новостей Jiji сообщило, что банк Японии намеревается повысить учетную ставку до 0.50 % на своем январском заседании. Однако агентство не сослалось на какой-либо источник, поэтому эту новость скорее можно рассматривать как очередную «утку».

Поддержка на 118.65. Отсюда пара может попробовать вновь вернуться к 119. Сопротивление на 119.31, его пробой приведет пару к 119.49. Пробой вниз поддержки может привести к снижению пары до 118.30.

GBR/USD 1.9586

Благоприятная конъюнктура для доллара может вызвать движение к 1.9503 или 1.9468. Однако пробой текущего уровня будет бычьим сигналом.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 28.12.2006 08:57
Сегодня на рынке форекс 28 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

Испания. Цены производителей (ноябрь): 0.0% м/м, +3.6% г/г против -0.4% м/м, +3.4% г/г в октябре

США. Индекс деловой активности ФРБ Ричмонда в декабре -6 против 7 в ноябре

США. Индекс деловой активности ФРБ Далласа в декабре -8.8 против -1.7

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 23 декабря +2.0% нд/нд до 1.7% г/г

США. Разрешения на строительство в ноябре пересмотрены с -3.0% до -2.6% (1.513 млн.)

США. Продажи новых домов в ноябре +3.4% до 1.047 млн. против прогноза 1.015 млн. и против 1.013 млн. в октябре (пересмотрено с 1.004 млн.)


Обзор рынка

Вчерашние торги отличались разнонаправленными колебаниями под влияниями разных факторов. Однако ни одна валютная пара не преодолела важных уровней сопротивления, лишь против иены доллар приблизился к двухмесячному максимуму, но сразу же оттолкнулся от него. При этом закрытие всех валютных пар по итогам дня было неотличимо от уровней открытия.

На утренних торгах в Европе доллар резко упал в цене, достигнув недельного минимума против евро, после заявления ЦБ Объединенных Арабских Эмиратов перевести часть валютных резервов из долларов в евро. Дневной максимум по паре евро/доллар составил 1.3175.

Ситуация изменилась во второй половине дня после публикации данных по продажам новых домов в США. Последние данные демонстрируют стабилизацию рынка недвижимости и утверждают инвесторов во мнении, что худшие времена для него уже позади, несмотря на относительно высокие ставки кредитования. Оптимисты надеются, что рост показателя продаж новых домов после длительного снижения может свидетельствовать о том, что на графиках этого индекса минувшей осенью сформировалась дно. Правда, следует отметить, что даже стабилизация рынка недвижимости отнюдь не означает, что следующим решение ФРС будет повышение ставки, а не ее снижение.

Несмотря на это, «зеленому» удалось развернуться на всех основных сегментах и вернуться к уровням открытия.

На сегодня,  28 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:30/11:30/ Швеция/ Сальдо торгового баланса за ноябрь /na/ 10.6 млрд. швейцарских крон
13:30/16:30/ США/ Количество заявок на пособие по безработице за неделю до 23 декабря /323К/315К
14:00/17:00/ США/Индекс деловой активности по данным нью-йоркского отделения Ассоциации менеджеров за декабрь /na/ 441.6
15:00/18:00/ США/ Индекс деловой активности по данным Чикагской Ассоциации Менеджеров за декабрь/ 50.8 / 49.9
15:00/18:00/ США/ Индекс доверия потребителей за декабрь/ 101.5 /102.9
15:00/18:00/ США/ Продажи на вторичном рынке жилья за ноябрь/ 6.20 млн./ 6.24 млн.

15:30/18:30/ США/ Запасы нефти и нефтепродуктов за неделю до 22 декабря /na/ -6.3 млн. баррелей


Главным событием дня станет публикация индекса Ассоциации менеджеров по деловой активности в обрабатывающей промышленности в Чикаго. Аналитики ожидают восстановления индекса выше уровня 50 пунктов после резкого снижения в прошлом месяце. Такое значение будет, в принципе, нейтральным. Хотя после резкого снижения аналогичного индекса для Филадельфии на прошлой неделе, некоторые эксперты прогнозируют вероятность более низкого значения индекса. Значение ниже 50 пунктов может вызвать снижение курса доллара.

Также интерес будут представлять данные по продажам на вторичном рынке жилья. Рынок настроился на консолидацию рынка недвижимости. Поэтому значение хуже прогноза может вызвать движение против доллара. При значении от 6.24 и выше доллар поднимется в цене.

Наконец, следует обратить внимание на данные по потребительским настроениям. По прогнозам аналитиков, значение индекса снизится, так как цена на бензин перестали падать. Между тем прогнозное значение будет нейтральным для доллара. Влияние на рынок возможно только в случае сюрпризов.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3123


Пара сформировала консолидационный треугольник. Его границы: 1.3178 сверху и 1.3096 снизу. Пробой одного из этих уровней необходим для определения дальнейших тенденций.


USD/JPY 118.68

Доллар резко отскочил от двухмесячного максимума против иены, достигнув 118.25. Причиной этого скачка стало очередное заявление Фукуи. Туманные намеки главы Центробанка вновь подверглись «интерпретации» рынком. На этот раз в пользу повышения ставок в 1-м квартале 2007 года.

Пара может вырасти до 119.04, откуда снизиться до 118.37.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 29.12.2006 08:50
Сегодня на рынке форекс 29 декабря 2006

Новости с макроэкономических фронтов

США. Индекс PMI Chicago в декабре 52.4 против 49.9 в ноябре

США. Индекс потребительского доверия Conference Board в декабре 109.0 против прогноза 101.0 и против 105.3 в ноябре

США. Продажи существующих домов в ноябре +0.6% 6.28 млн. против прогноза 6.20 мл

США. Индекс деловой активности ФРБ Канзаса в декабре 4 против 6 в ноябре


Обзор рынка

В предпоследний рабочий день в этом году на рынке неожиданно выросла внутредневная волатильность, при этом, несмотря на хорошие макроэкономические данные конъюнктура на рынке сложилась не в пользу американского доллара. Причиной давления на американскую валюту вновь стала «ставочная» тема.

Утром член управляющего совета Европейского центрального банка Ив Мерш заявил, что текущий уровень учетных ставок в Еврозоне является низким. Эти слова подтвердили рыночные прогнозы о вероятном повышении базовой учетной ставки ЕЦБ в 1-м квартале следующего года с 3.5 % до 3.75 %.  Если же еще учесть вероятность снижения учетной ставки ФРС также в 1-м квартале, дифференциал доходности между активами в долларах и евро может сократиться на 50 пунктов. Результатом стал резкий рост евро против американского доллара. К середине дня он подошел вплотную к уровню 1.32 на тонких торгах. Британский фунт вырос до 1.9675, следуя примеру своего континентального собрата.

Во второй половине дня наблюдался откат конкурентов доллара с завоеванных позиций, обусловленный как техническими факторами, так и пакетом благоприятных данных по американской экономике. Индексы продаж домов на вторичном рынке жилья, потребительского оптимизма и деловой активности в обрабатывающей промышленности региона Чикаго продемонстрировали лучшие значения, чем ожидалось. Однако как показали утренние торги, доллар по-прежнему продолжает оставаться под давлением. Активность торгов сегодня будет тонкой, так как большинство работающих на рынке компаний и институционных инвесторов прекратили работу еще вчера.
 
На сегодня,  29 декабря, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00/ Германия/Индекс доверия потребителей за январь /9.5/ 9.4
09:00/12:00/ Еврозона/ Кредитование частного сектора за ноябрь /na/ +11.2%
09:00/12:00/ Еврозона/ Средняя скользящая по денежному агрегату М3 за ноябрь /8.6 % / +8.4%
09:00/12:00/ Еврозона/ Денежный агрегат М3 за ноябрь /8.6 % / +8.5%
09:30/12:30/ Великобритания/ Ипотечное кредитование за ноябрь /na/ 5.5 млрд.фунтов стерлингов
15:30/18:30/ США/ Запасы природного газа за неделю до 22 декабря /na/ -168 млрд. куб. футов до 3238 млрд. куб. футов


Важных новостей на сегодня не запланировано. Влияние на рынок может оказать рост денежного агрегата М3 в Еврозоне, если значение будет выше прогнозного. Такое значение будет благоприятствовать росту евро.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3163


Поддержка находится в районе 1.3128 и 1.3104. Пока евро выше этих уровней, есть вероятность хорошего коррекционного восстановления до 1.3247. Условием достижения этой отметки должен стать пробой 1.32 – здесь находится психологический барьер, который пара не смогла взять вчера.


USD/JPY 118.82

Сопротивление в районе 119. Пробой этого уровня вызовет тестирование 119.19. Отсюда ждем сброса к 118.62 или 118.32.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 03.01.2007 09:24
Сегодня на рынке форекс 3 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Италия, декабрь: регистрация новых транспортных средств 139.172, - 2.55 %

Великобритания, ноябрь: цены на недвижимость 0.6 % против октября, +6.9 % г\г

Еврозона, декабрь: индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности 56.5 против 56.5.



Обзор рынка

Начало нового года оставило желать много лучшего для американского доллара. В первый день торгов в 2007 году евро совершил мощное ралли против всех основных конкурентов, установив новый рекордный максимум на отметке 157.87 против японской иена и приблизившись к 1.33 против доллара. Американская валюта, наоборот, оставалась под давлением.

Поскольку новостей на рынке не было, главную причину ослабления доллара традиционно видят в долгосрочных прогнозах о сокращении дифференциала в доходности между долларом и евро. Аналитики полагают, что в первом квартале этого года Европейский Центральный банк повысит ставку с 3.5 % до 3.75 %. Вчера Эркки Лиикаанен, член управляющего совета ЕЦБ продублировал аналогичные сигналы, уже дававшиеся рынку другими функционерами, заявив, что ставка будет скоро повышена.

Индекс PMI, отражающий деловую активность в Еврозоне, немного снизился. Однако росту евро это не помешало.

После открытия торгов в США ситуация кардинальным образом не изменилась. Объем торгов был относительно тонкий, так как большинство инвесторов еще не вернулись с новогодних каникул. Кроме того, в США был объявлен выходной в связи со смертью президента Д. Форда. Поэтому вторая половина выдалась малоактивной. Основные валютные пары торговались около дневных максимумов, немного скорректировавшись с них. В ходе сессии евро достигал отметки 1.3293, фунт 1.9740, пара доллар/иена упала до 118.54.

На сегодня,  3 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55 /Германия/ Уровень безработицы за декабрь /10.2%/ 10.2%
11:00/14:00 /США/ Индекс занятости за декабрь /na/ 105.3
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 29 декабря) /na/ -14.2% (555.8)
13:15/16:15/США/Индекс занятости ADP 123/158
15:00/18:00 /США/ Индекс деловой активности в производственном секторе за декабрь /50.0/49.5

15:00/18:00 /США/ Расходы на строительство за ноябрь /na/ -1.0%
19:00/22:00 /США/ Публикация протоколов заседания FOMC от 12 декабря. /na/na/


В центре внимания сегодня будут данные по индексу деловой активности в обрабатывающей промышленности США. В прошлом отчетном периоде показатель этого важного индекса снизился ниже ключевой отметки 50 пунктов, что указывает на снижение активности в секторе. Прогнозируемое возвращение к срединной отметке будет нейтральным для доллара. Для роста нужно значение выше 50 пунктов. Однако, учитывая ряд других показателей (таких как индекс заказов на товары длительного пользования), ряд экспертов предполагают, что больше вероятность того, что значение окажется ниже прогноза, что окажет давление на курс доллара.

Также следует обратить внимание на неофициальные данные по занятости в коммерческом секторе США от APD. Снижение индекса может оказать давление на доллар, так как вызовет негативные прогнозы в отношении пятничного федерального индекса NFP.

Вечером будут опубликованы протоколы ФОМК. Любой намек на возможность снижения ставок в 1-м квартале может спровоцировать сильное антидолларовое движение на рынке.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3278


Ориентировочно сопротивление на 1.3303 ограничивает перспективы роста евро. Давление с этого уровня может вызвать движение к 1.3237 или даже 1.3201. Пробой 1.3333, если они произойдет, будет бычьим знаком.

USD/JPY 118.72


Поддержка для пары находится на 118.45. Отскок от нее вызовет движение к 119.02 или 119.19.

GBR/USD 1.9733

От текущего уровня (или возможно от 1.9773) вероятно снижение к 1.967. Пробой вверх 1.9773 создаст предпосылки для роста к 1.9809.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 04.01.2007 08:58
Сегодня на рынке форекс 4 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. Число безработных в 2006 году без коррекции 4 487 000

Германия. Уровень безработицы 9,8% в декабре.

Германия. Число безработных -108 000 в декабре

Великобритания. Индекс деловой активности в строительном секторе 57,5 против 54,8;

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 30 декабря +0.3% нд/нд до +2.8% г/г

США. ADP, занятость в декабре -40 000

США. Индекс деловой активности в производственном секторе ISM в декабре 51.4 против прогноза 50.0 и против 49.5 в ноябре

США. Расходы на строительство в октябре пересмотрены до -0.3% с -1.0%

США. Расходы на строительство в ноябре -0.2% против прогноза -0.5%



Обзор рынка

Вчерашняя сессия прошла под знаком сильного долларового ралли. Американский доллар рос, несмотря на слабые опережающие данные по рынку труда, которые могут быть признаком появления еще одного депрессивного сектора американской экономики.

Доллар начал укрепляться еще утром, без каких-либо фундаментальных причин для этого укрепления. Видимо появление на рынке новых инвесторов, после длительных праздников и выходных и стало причиной мощного отката антидолларового движения, начавшегося 27 декабря.

Хорошие данные по безработице в Германии, которая снизилась до 9.8 %, при среднегодовом значении 10.8 %, не оказали помощи европейской валюте.

Данные по США были противоречивыми. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности ISM вновь преодолел черту 50 пунктов. Этот первый макроэкономический репорт по американской экономике в Новом году вызвал большой энтузиазм на рынке, спровоцировав новый вал покупок долларов. После этой новости евро сформировал дневной минимум на 1.3150, а фунт упал к 1.95.

Между тем, далеко не все благополучно в американской экономике. Вчерашние данные агентства ADP по занятости в частном секторе зарегистрировали снижение количества рабочих мест на 40.000. Это первый показатель, демонстрирующий отрицательную динамику, с апреля 2003 года. Теперь остается ждать только официальных данных по рынку труда, которые выйдут в пятницу.

Данные протокола ФОМК также были противоречивыми. С одной стороны, в протоколе констатировалось, что «риски замедления экономического роста в краткосрочной перспективе стали больше и являются более масштабными, чем считалось ранее». Вместе с тем представители ФРС считают, что основным риском по-прежнему является высокая инфляция. Что касается самой инфляции члены комитета «подчеркнули, что существует значительная неопределенность по поводу возможных темпов и масштабов замедления базовой инфляции, и что есть вероятность ускорения» роста цен. Одним словом, формулировки протокола почти не отличались от октябрьским. В целом влияние протокола  на доллар было негативным, так как вечером «зеленый» сдал часть своих позиций.

На сегодня,  4 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55 /Германия/ Индекс деловой активности в секторе услуг за декабрь /na/56.8
09:00/12:00 /Еврозона/ Индекс деловой активности в секторе услуг за декабрь /na/ 57.6
09:30/12:30 /Великобритания/ Окончательные данные по денежному агрегату М4 за ноябрь /na/ 0.5% м/м, 13.1% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Потребительское кредитование за ноябрь /1.2 млрд.стрл./1.1 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Одобренные заявки на ипотечный кредит за ноябрь /127000/128000
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс деловой активности в секторе услуг за декабрь /59.5/59.8
10:00/13:00 /Еврозона/ Гармонизированный индекс потребительских цен за декабрь /1.9 % / 1.9%
10:30/13:30 /Великобритания/ Индекс доверия потребителей за декабрь /-6/ -7
13:30/16:30 /Канада/ Индекс цен на сырье за ноябрь /na/ -2.8% м/м, +2.0% г/г
13:30/16:30 /Канада/ Индекс цен на промышленные товары за ноябрь /na/ -0.1% м/м, +1.2% г/г
13:30/16:30 /США/ Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 30 декабря) /310000/ +1000(317000)
15:00/18:00 /США/ Индекс деловой активности в секторе услуг за декабрь /56.0/ 58.9
15:00/18:00 /США/ Промышленные заказы за ноябрь / +2.1%/ -4.7%

15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 29 декабря) /na/-8.1 млн.(321.0 млн.)


Из утренних данных большой интерес будут представлять данные по инфляции в Еврозоне. Значение инфляции выше прогноза может привести к подорожанию евро на фоне новых прогнозов о повышении учетной ставки.

Доллар может оказаться под давлением на публикации данных по индексу деловой активности в секторе услуг при реализации прогноза о снижении индекса. Также фактором риска для «зеленого» является еженедельный показатель количества безработных. Перед публикацией данных по NFP чувствительность рынка к этому показателю традиционно возрастает.

Восстановление промышленных заказов после резкого снижения в октябре может поддержать курс доллара.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3172



Сопротивление находится на 1.3202, далее на 1.323. От этих уровней возможен отскок вниз, потенциал движения вниз пока ограничен 1.3114. Пробой уровня сопротивления вызовет движение к 1.3258.

USD/JPY 119.35.

Вероятен откат с текущих уровней до 119.24-119.03. Отсюда возможен рост к 119.53 или 119.82. Пробой уровня 119, вызовет движение, по меньшей мере, к 118.70 или 118.45.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 05.01.2007 08:59
Сегодня на рынке форекс 5 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Франция: декабрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 57,6 против 58,8

Германия: декабрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 57,6 против 56,8

Еврозона: декабрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 57,2 против 57,6

Великобритания: ноябрь, Потребительское кредитование 10,873 млрд. фунтов

Великобритания: ноябрь, Одобренные заявки на ипотечный кредит 129 000 против 128,000

Великобритания: декабрь, Индекс деловой активности в секторе услуг 60,6 против 59,8

Еврозона: декабрь, Гармонизированный индекс потребительских цен +0,1% м/м +1,9% г/г

США. Требования безработных на 30 декабря +10 000 до 329 000 против прогноза -2 000 до 315000 и против 319 000 (пересмотрено с 317 000) неделей ранее

США. Индекс деловой активности в сфере услуг ISM в декабре 57.1 против прогноза 58.0 и против 58.9 в ноябре

США. Промышленные  заказы в ноябре +0.9% против -4.5% в октябре (пересмотрено с -4.7%)

США. Продажи незаконченных домов в ноябре -0.5%

США: декабрь, Количество запланированных увольнений -29% м/м

США: декабрь, Количество запланированных увольнений 54 643 против 76 773

США. Запасы дистиллятов на 29 декабря +1.5% до 135.6 млн., запасы бензина +2.7% до 209.5 млн., запасы сырой нефти -0.4% до 319.7 млн.



Обзор рынка

Американский доллар продолжает расти против основных валют, несмотря на неблагоприятные макроэкономические прогнозы. Против канадского доллара он достиг 8-месячного максимума, укрепившись также против евро и фунта, стабильность против «зеленого» демонстрирует только японская иена.

Сценарий вчерашних торгов напоминал сценарий среды. После относительно спокойного открытия, когда на рынке появились европейские инвесторы, доллар начал уверенно расти против своих основных конкурентов.

В ходе торгов пара евро/доллар опустилась ниже 1.31, а пара фунт/доллар ниже 1.94, и это, несмотря на далеко не про-долларовый макроэкономический фон. Так, индексы деловой активности в секторе услуг европейских экономик оказались выше, чем ISM в секторе услуг для США. Кроме того, последний показатель оказался ниже прогнозов. Ниже прогнозов вышли и данные по производственным заказам в американской экономике, этот индекс лишь незначительно восстановился после недавнего снижения.

На сегодня,  5 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

10:00/13:00 /Еврозона/ Розничные продажи за ноябрь /0.5 % м\м 1.6 % г\г / +0.3% м/м, +1.1% г/г
10:00/13:00 /Еврозона/ Уровень безработицы за ноябрь /7.6 % / 7.7%
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс производственных цен за ноябрь /0.1 % м\м, 4.3 % г\г / 0.0% м/м, 4.0% г/г

10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс настроения в деловых кругах за декабрь /na/ 1.54
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс доверия в промышленности за декабрь /na/ +6
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс доверия потребителей за декабрь /na/ -7
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс экономического настроения за декабрь /na/110.3
12:00/15:00 /Канада/ Уровень безработицы за декабрь /6.3 % /6.3%
12:00/15:00 /Канада/ Количество трудоустроенных за декабрь /na/ +22,400
13:30/16:30 /США/ Средняя продолжительность рабочей недели за декабрь /33.9/33.9
13:30/16:30 /США/ Средняя почасовая оплата труда за декабрь / +0.2% м/м, 4.0 % г\г/ +0.2% м/м, +4.1% г/г
13:30/16:30 /США/ Уровень безработицы за декабрь /4.5%/ 4.5%
13:30/16:30 /США/ Количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства за декабрь /+120000/+132000

15:00/18:00 /США/ Продажи на рынке жилья за ноябрь /na/ 107.2
15:00/18:00 /Канада/ Индекс деловой активности в производственном секторе за декабрь /na/52.8
15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа (нед. до 29 декабря) /na/na/
18:45/21:45/США/ Выступление Бена Бернанке перед экономистами в Чикаго.


Сегодняшний день богат экономическими новостями. Утром ожидается большой пакет данных по Еврозоне. В принципе он благоприятен для евро. Аналитики ожидают роста розничных продаж в Еврозоне, снижения уровня безработицы, а также повышения индекса цен производителей. Однако насколько комбинация этих данных поддержит курс евро, в случае реализации ожиданий, сказать трудно.

Главной новостью дня, до публикации которой на рынке вряд ли стоит ожидать сильных движений, является отчет министерства труда США. Прогнозы в отношении показателя количества новых рабочих мест варьируются в диапазоне 100-120К. Однако ранее на этой неделе стало известно, что по расчетам корпорации ADP количество рабочих мест сократилось на 40К. В настоящий момент многие экономисты пересматривают прогнозы в сторону ниже 100К. Учитывая ситуацию, можно предполагать, что значение ниже 100К приведет к сбросу долларов и возможно привет тенденцию к укреплению, значение в диапазоне 100-120К будет относительно нейтральным, значение выше 120К может вызвать укрепление доллара.

Еще одним негативным фактором для доллара в отчете могут стать данные по почасовой оплате труда. Аналитики ожидают снижения годового показателя с многолетнего минимума 4.1 % до 4.0 %. Это может свидетельствовать о том, что и этот инфляционный показатель уже достиг вершины.

Вечером следует обратить внимание на время выступления Бернанке. Ни исключены сильные колебания на рынке.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3072


Сопротивление в районе 1.3083 - 1.3113 может вызвать откат к 1.2994. Пробой указанного уровня перенесет краткосрочную цель на 1.3131.

USD/JPY 118.35.

Пара доллар/иена вчера не последовала тенденции остальных рыночных сегментов. Несмотря на укрепление доллара, на этом сегменте японской иене удалось значительно вырасти против «зеленого». Аналитики полагают, что причина роста иены – запоздалая реакция рынка на возможность повышения ставки на 25 пунктов. Ранее на этой неделе ряд японских СМИ сообщили, что на январском заседании Банк Японии может принять решение о повышении ставки на 25 пунктов, что вызвало обвал на рынке японских облигаций.

Пока пара находится ниже 118.67, она находится под давлением и имеет краткосрочные медвежьи импликации. Пробой вверх указанного уровня может вызвать движение вверх к 119 и далее к 119.69.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 08.01.2007 08:30
Сегодня на рынке форекс 8 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Китай. PBOC с 15 января повышает норму обязательного резервирования на 0.5%.

Еврозона. PPI в ноябре без учета цен на энергоносители +0.1% м/м до +3.5% г/г против +3.6% в октябре

Еврозона. Индекс экономических настроений в декабре 110.1 против прогноза 110.3 и против 110.3 в ноябре

Еврозона. Индекс бизнес климата в декабре +1.60 против +1.55 в ноябре

Еврозона. PPI в ноябре 0.0% м/м до +4.3% г/г против прогноза +0.1% м/м и против 0.0% в октябре

Еврозона. Розничные продажи в ноябре +0.5% м/м до +1.3% г/г против +0.1% м/м в октябре

Еврозона. Безработица в ноябре 7.6% против прогноза 7.6% и против 7.7% в октябре

Канада. Уровень безработицы в декабре 6.1%

США. Уровень безработицы в декабре 4.5% против прогноза 4.5% и против 4.5% в ноябре

США. Число новых рабочих мест вне сельского хозяйства в декабре +167 000 против прогноза +100 000

Канада. Индекс Ivey PMI в декабре 49.4 против прогноза 49.5 и против 52.8 в ноябре


Обзор рынка

Американскому доллару удалось укрепиться против большинства своих конкурентов по итогам первой недели торгов в этом году. Большую помощь американской валюте оказали данные по рынку труда. Вместо ожидаемого замедления темпов роста создания новых рабочих мест в американской экономике, правительство сообщило о положительной динамике данного показателя. В результате пара евро/доллар сделала попытку пробоя вниз уровня 1.30.

На утренних торгах «зеленый» находился под давлением на фоне неблагоприятных прогнозов в отношении ситуации на рынке труда. После того как ранее на прошлой неделе неправительственное агентство ADP сообщило об отрицательной динамике своего индекса новых рабочих мест, ряд банков и аналитических агентств пересмотрели  свои прогнозы в отношении официальных данных.

Другие факторы на рынке почти не были заметны. Евро не испытал существенного влияния со стороны блока противоречивых данных, часть из которых оказалась хуже прогнозов, японская иена продолжила вяло реагировать на слухи о возможном повышении ставок.

Тон на рынке резко изменился после публикации данных. Стабильный рынок труда, как полагают эксперты, будет фактором, который позволит ФРС удерживать ставки на текущем уровне, не прибегая к политике стимулирования экономики. После данных евро упал с 1.3085, протестировав важный уровень 1.30. Стерлинг подешевел на 100 пунктов до 1.93.

Завершилась пятница традиционной коррекцией.


Основные новости предстоящей недели.

В центре внимания на этой неделе вновь будет тема учетных ставок. Банк Англии и Европейский центральный банк рассмотрят в четверг вопросы кредитно-денежной политики. Ожидается, что ставки будут оставлены без изменений. На этом фоне большее значение будут иметь комментарии главы ЕЦБ, которые он выскажет на пресс-конференции по итогам заседания управляющего совета банка. Пресс-конференция состоится в четверг в 16:30 МСК.

Также интерес будут представлять следующие данные:

США. Торговый баланс в декабре, среда 16:30 МСК. Аналитики ожидают роста дефицита торгового баланса, что может оказать давление на доллар.

США. Розничные продажи, пятница 16:30 МСК.

Еврозона. Темпы роста ВВП в 3-м кв. окончательные данные, четверг 13:00 МСК. Сюрпризы маловероятны.


На сегодня,  8 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

11:00/14:00 Великобритания Отчет Конфедерации Британских Промышленников - баланс заказов за январь /na/ -5
11:00/14:00 Германия Заказы в обрабатывающем секторе промышленности за ноябрь/ +1.5% м/м / -1.1% м/м, 6.2% г/г
11:45/14:45 Еврозона Встреча управляющих ЦБ стран-членов Большой Десятки. Пресс-брифинг президента ЕЦБ Ж.-К. Трише.
20:00/23:00 США Потребительское кредитование за ноябрь/ $5.5 млрд. /-$1.2 млрд.


В Японии сегодня выходной день, поэтому активность до открытия торгов в Европе будет низкой.

Из запланированных на сегодня событий влияние на рынок может оказать встреча глав Центробанков Большой десятки в Базеле, которая завершится пресс-конференцией Жана Клода Трише.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2998


Потенциал снижения пары ограничен уровнями 1.2919 - 1.2922. Их достижение возможно, если произойдет уверенный пробой 1.3. Отсюда вероятно ралли к 1.3054 или 1.3078. Пробой вниз уровня 1.2907 сменит сценарий на медвежий.

USD/JPY 118.35.

На утренних торгах в пятницу японская иена подорожала против доллара. Рост японской валюты также был зарегистрирован против евро, фунта и австралийца. Аналитики приписывают этот рост «разворачиванию» коротких позиций на иену в результате ожидания повышения учетной ставки Банка Японии в январе. После попытки укрепления USD/JPY вслед за объявлением данных по рынку труда США к 119, пара быстро откатилась вниз, закрывшись около уровней открытия.

Возможно, рынок попробует нащупать важную поддержку в районе 117.65, прежде, чем доллару удастся укрепиться до 119.17 или 119.65.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 09.01.2007 08:52
Сегодня на рынке форекс 9 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. Общие розничные продажи ВВК (ноябрь): +0,4% м/м без изменений в октябре

Германия. Заказы в секторе машиностроения (ноябрь): внутренние +24% г/г; внешние +14%

Германия. Реальные заказы в секторе машиностроения VDMA (ноябрь): +18% г/г

Германия. Реальные заказы в обрабатывающей промышленности (ноябрь): +1,5% м/м

США: ноябрь, потребительское кредитование +$12.4 млрд. против -$1.3 млрд. в октябре (пред.-$1.2 млрд


Обзор рынка

В понедельник основные валютные пары взяли низкий старт на фоне отсутствия новостей. В целом день прошел под знаком коррекции, имевшего место на прошлой неделе долларового ралли. Участники торгов ожидают решений ЕЦБ и банка Англии по учетным ставкам, а также макроэкономических новостей по США.

По словам аналитиков, на ослабление доллара повлияли сообщения о подозрительном запахе газа, распространившемся по Манхеттену, хотя вскоре мэр Нью-Йорка и выступил с утверждением, что эта утечка не представляет никакого риска для здоровья населения.

Основные события дня: вице-президент ФРС Норманн Кон, выступая вчера вечером, заявил, что членам ФОМК пока рано расслабляться и праздновать победу над инфляцией. По его мнению, говорить о снижении инфляционного давления пока говорить пока рано. Существенной поддержки доллару это выступление не оказало.

Ночью министр финансов Японии Оми подтвердил, что японская экономика динамично развивается, добавив, что она даже будет набирать обороты ближе к лету. Оми констатировал улучшение ситуации на рынке труда и рост заработных плат, что должно стимулировать внутреннее потребление.

По итогам вчерашних торгов фунт укрепился на 1 % против американского доллара, рост евро не был столь значительным, сегмент евро/доллар вырос с 1.3004 до 1.3019. Иена закрылась почти без изменений.


На сегодня,  9 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 Германия Сальдо баланса текущего счета без учета сезонных колебаний за ноябрь/ +11.0 млрд.евро / +11.6 млрд.евро
07:00/10:00 Германия Сальдо торгового баланса без учета сезонных колебаний за ноябрь/ +16.0 млрд.евро / +17.3 млрд.евро
07:00/10:00 Германия Сальдо торгового баланса с учетом сезонных колебаний за ноябрь / +16.1 млрд.евро / +17.3 млрд.евро
11:00/14:00 Германия Производство в обрабатывающем секторе промышленности за ноябрь /na/ -1.2% м/м, 3.7% г/г
11:00/14:00 Германия Промышленное производство за ноябрь/ +1.1% м/м, 4.6% г/г / -1.4% м/м, 3.2% г/г
11:00/14:00 Великобритания Отчет Конфедерации Британских Промышленников - индекс оптимизма в деловых кругах за 1 кв. /na/ -10


Вновь, как и вчера в фокусе будут преимущественно данные по немецкой экономике. Положительное сальдо торгового баланса Германии, как ожидают, снизится с недавнего рекордного максимума. Евро может оказаться под давлением при значении ниже 15.9 млрд.

В свою очередь, данные по промышленному производству, могут оказать поддержку евро в случае реализации прогноза.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3038


После того, как паре удалось нырнуть под отметку 1.2980, она, оттолкнувшись от нее, пошла вверх. Говорят, что здесь были размещены крупные ордера некоторых Центробанков. (Уровень 1.2980 являлся верхней границей торгового диапазона по евро с конца апреля по конец ноября прошлого года).

Не исключено еще одно подтверждение этой поддержки с последующим движением к 1.3049 или 1.3074.

USD/JPY 118.83.

На утренних торгах иена находилась под давлением. Пока рынок находится выше поддержки 118.04, возможен рост до 119.03 или 119.28.

GBR/USD 1.9419

Пара может вырасти до 1.9435 или 1.9491. Поддержка находится в районе 1.9349.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 10.01.2007 09:00
Сегодня на рынке форекс 10 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: ноябрь, Сальдо торгового баланса без учета сезонных колебаний 18,5 млрд. евро

Германия: ноябрь, Сальдо баланса текущего счета без учета сезонных колебаний +12,5 млрд. евро

Германия: ноябрь, Экспорт -0,5% м/м

Германия: ноябрь Импорт -3,8% м/м

Германия: ноябрь, Производство в обрабатывающем секторе промышленности +1,4% м/м +6,2% г/г

Германия: ноябрь, Промышленное производство +1,8% м/м +6,0% г/г

Цена на западно-техасскую нефть опустилась ниже уровня $ 54.00 за баррель (минимум с 13 июня 2005).

США. Индекс экономического оптимизма от IBD/TIPP (январь): 53.7 против 53.5 в декабре



Обзор рынка

Американский доллар завершил вчерашний день на положительной территории, однако движения не были сильными на фоне отсутствия экономических новостей. Рынок находится в ожидании запланированных на сегодня данных по торговому балансу, а также завтрашних решений Центробанков Англии и Еврозоны по учетным ставкам.

Поддержку американской валюте оказало очередное резкое снижение цен на нефть. На вчерашних торгах цена на «черное золото» упала до 1.5-летнего минимума. Контракт на сырую нефть на торгах в США закрылся с понижением на 45 центов до 55.64 американских долларов за баррель, при том, что в ходе сессии цена доходила до 53.88 долларов. Снижение цен на нефть аналитики объясняют неожиданно теплой зимой и ростом запасов нефти и нефтепродуктов в США.

Резкий скачок вверх доллар совершил сегодня ночью на всех сегментах, после появления на рынке слухов о том, что глава ФРС Чикаго Майкл Москоу выступит сегодня с «ястребиной» речью и укажет на большие инфляционные риски. Конечно, повышение ставок  маловероятно, однако агрессивные заявления чиновников ФОМК утверждают рынок во мнении, что ставки, по крайней мере, не будут снижаться, что сохранить дифференциал доходности в пользу доллара против основных валют.

На утренних торгах в Токио доллар сформировал максимумы на 1.2959 против евро и 119.38 против иены, начав после этого коррекцию вниз.

На сегодня,  10 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.
09:30/12:30/ Великобритания/ Сальдо торгового баланса без учета торговли со странами ЕС за ноябрь/ -4.0 млрд.фунтов стерлингов /-3.948 млрд.фунтов
09:30/12:30/ Великобритания/ Сальдо торгового баланса с учетом торговли со странами мира за ноябрь/ -6.5 млрд.фунтов стерлингов /-6.326 млрд.фунтов
12:00/15:00/ США/ Индекс рефинансирования за неделю до 5 января /na/ +3.6% до 575.6
13:30/16:30/ США/ Предварительное сальдо торгового баланса за ноябрь/ -59.5 млрд.долларов / -58.9 млрд.долларов
13:30/16:30/ Канада/ Предварительное сальдо торгового баланса за ноябрь /na/ +3.8 млрд.канадских доллара
13:30/16:30/ Канада/ Разрешения на строительство за ноябрь /na/ +6.1%
15:00/18:00/ США/ Оптовые запасы за ноябрь /+0.5% / +0.8%
15:30/18:30/ США/ Запасы нефти и нефтепродуктов за неделю до 5 января /na/ -1.3 млн. до 319.7 млн. баррелей


Сегодня все внимание рынка будет привлечено к данным по балансам внешней торговли Великобритании, США и Канады.

Что касается Великобритании, аналитики прогнозируют небольшой рост дефицита торгового баланса в связи с резким укреплением фунта в конце прошлого года. Прогноз нейтрален, так как, ожидается, что дефицит останется стабильным. Влияние на рынок возможно только в случае сюрпризов.

Более интересными могут оказаться данные по торговому балансу США за ноябрь. Аналитики ожидают роста дефицита до 59.9-60.0 млрд. В последние месяцы периодические снижения дефицита обуславливались снижением цен на нефть. Однако после удешевления нефти в сентябре и октябре в ноябре цены на нее стабилизировались. Таким образом, стоимость американского импорта может вырасти. Но есть и положительные факторы, слабый доллар, вероятно, поможет экспорту вырасти в 4-й раз подряд. Одним словом, трудно предугадать, какой получиться актуальная цифра, а значит, напряженное ожидание на рынке может смениться ростом волатильности.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2974


Для евро главным событием недели будет решение ЕЦБ по учетной ставке. Маловероятно, что в четверг она будет повышена с текущего уровня 3.50 %. Но, учитывая политику прозрачности, которую ведет ЕЦБ, его президент Жан Клод Трише, скорее всего, сообщит о том, когда произойдет следующее повышение. Аналитики ожидают, что оно должно состояться в 1-м квартале. Такое заявление может поддержать курс евро, тем более, что американский доллар начинает выдыхаться.

Пара столкнулась с сопротивлением около 1.2960, евро необходимо подняться выше зоны 1.2993 - 1.2973, чтобы иметь возможность продолжить движение к 1.3040. Дальнейшие перспективы пары будут зависеть от фундаментальных факторов.


USD/JPY 119.18.



Целевой ориентир движения пары находится на 119.70 - 119.72, поддержка около 118.86.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 11.01.2007 09:02
Сегодня на рынке форекс 11 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Италия. Дефицит госбюджета (3кв.): 6.4% от ВВП против 2.8% в 3кв. 2005

Великобритания. Дефицит внешней торговли без учета стран ЕС (ноябрь): STG4.631 млрд. фунтов против STG3.952 млрд в октябре

Великобритания. Дефицит торгового баланса (ноябрь): STG7.193 млрд. против STG6.601 млрд. в октябре

Великобритания. Индекс розничных цен BRC (декабрь): +0.29% м/м, +2.28 г/г

США. Экспорт в ноябре вырос на +$0.9% до $124.8млрд., импорт - +0.3% до $183.0млрд.

США. Торговый баланс (ноябрь): -$58.2млрд. против -$58.8млрд. в октябре

США. Объем запасов на складах оптовой торговли (ноябрь): +1.3% против +0.4% в октябре

США. Индекс Чикаго PMI был пересмотрен в связи с ежегодными изменениями сезонных факторов: в декабре с 52.4 до 51.6, а в ноябре с 49.9 до 51.2. Индекс уплаченных цен в декабре пересмотрен с 60.2 до 56.9.


Обзор рынка

На вчерашних торгах американский доллар оставался около самого высоких уровней с ноября прошлого года. Однако сами торги были не очень активными, как полагают, аналитики на фоне ожиданий сегодняшних решений ЦБ Англии и Еврозоне. На сегменте евро/доллар был обновлен среднесрочный минимум, пара упала до 1.2930.

На утренних торгах японская валюта получила поддержку благодаря комментариям Хидео Хаякавы, главы отдела исследований и статистики Банка Японии, который сообщил, что рост экономики Японии продолжается умеренными темпами, а рост корпоративного сектора положительно влияет на домашние хозяйства.

Доллар рос главным образом во второй половине дня, после публикации данных по торговому балансу США. Дефицит внешней торговли первой мировой экономики немного снизился, вопреки прогнозам аналитиков, которые ожидали его роста. Рост был достигнут за счет того, что объем экспорта рост в отчетном месяце быстрее, чем объем импорта.

Вечером с долгожданным докладом выступил глава ФРБ Чикаго Майкл Москоу. По мнению, Москоу темпы экономического роста в 2007 году останутся сильными, тогда как инфляция должна снизиться. С другой стороны, по его мнению, пока еще рано говорить о том, что рост цен не представляет никакой опасности для экономики США. Москоу подтвердил обычное заклинание представителей всех Центробанков о том, что ФРС должен внимательно отслеживать ситуацию с инфляцией.


На сегодня,  10 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 Великобритания Производство в обрабатывающем секторе промышленности за ноябрь/ +0.2% м/м, 2.3% г/г / -0.4% м/м, 2.5% г/г
09:30/12:30 Великобритания Промышленное производство за ноябрь/ +0.3% м/м, 0.4% г/г / -0.8% м/м, 0.6% г/г
10:00/13:00 Еврозона Прирост ВВП (предварительные данные)за 3 кв./ +1.0% к/к, +2.8% г/г / +0.5% к/к, +2.7% г/г
12:00/15:00 Великобритания Решение по процентной ставке Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии за январь /5.0 % / 5.00%
12:45/15:45 Еврозона Решение по процентной ставке ЕЦБ /3.5 % /3.5 %.
 
13:00/16:00 США Выступление президента ФРБ Нью-Йорка Тимоти Гайтера по вопросам развития глобальной экономики
13:30/16:30 Еврозона Пресс-конференция президента ЕЦБ Ж.-К. Трише по решению по процентной ставке.
13:30/16:30 США Количество заявок на пособие по безработице за неделю до 6 января/ 312 тыс. / +10 тыс. до 329 тыс.
15:30/18:30 США Запасы природного газа за неделю до 5 января /na/na/
15:30/18:30 Великобритания Индекс опережающих индикаторов за ноябрь /na/-0.1 %.
19:00/22:00 США Дефицит государственного бюджета за декабрь/21.0 млрд.долларов/-75.6 млрд. долларов,в декабре 2005: +11.0 млрд.долларов


Основные новости:

Промышленное производство Великобритании – важный показатель для фунта. Традиционно промышленность – ахиллесова пятя британской экономики, так как промышленные предприятия сильно страдают от высоких цен на ресурсы. Аналитики ожидают восстановления положительной динамики, после снижения в прошлом месяце. Значение ниже 0 на месячном базисе может оказать очень сильное давление на фунт.

ВВП Еврозоны – Это значение в третьем чтении, поэтому сюрпризы маловероятны, хотя этот показатель лучше отследить.

Решение Банка Англии по учетной ставке – Ставка репо, вероятно, останется без изменений на уровне 5.0 % . Хотя некоторые аналитики не исключают возможности повышения на 25 базисных пунктов. В целом рынок закладывает такое повышение на первый квартал этого года. Рынок будут интересовать любые намеки, слухи и т.д., которые  могли бы подтвердить или опровергнуть этот прогноз. 

Решение ЕЦБ по учетной ставке и пресс-конференция Трише - Вероятно ставка ЕЦБ в январе останется неизменной, по этой причине основное внимание участников рынка будет приковано к пресс-конференции Ж.-К.Трише. Рынок закладывает вероятность повышения ставки в 1-м квартале, и будет ждать подтверждения этого прогноза со стороны Трише. В частности, таким сигналом могут быть слова о «сильной готовности» Банка противостоять с инфляционным давлением. Правда, учитывая тот факт, что рынок уже успел оценить и это, запланированное на февраль или март повышение ставки, кажется, что восходящее движение евро в этом случае не будет очень сильным.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2957


Поддержка находится около 1.2911. Аналитики полагают, что при агрессивном выступлении Трише пара сформирует краткосрочную базу около 1.29. Что касается возможности роста, евро может вырасти до 1.2984 или даже выше до 1.3030. В случае же, если уровень 1.29 будет пробит вниз, следует ожидать движения к 1.2884.


USD/JPY 119.75.  

Сопротивление находится на уровне 119.89, вероятно несколько коррекционных движений к 119.26 и попыток взять указанное сопротивление. Его пробой позволит поставить цель на уровень 120.14.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 12.01.2007 08:58
Сегодня на рынке форекс 12 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. Реальный ВВП 2006 скоррект. относительно рабочих дней: +2,7% г/г

Германия. Реальный ВВП 2006: +2.5% г/г против +0.9% в 2005

Германия. ВВП (4кв. 2006): 0.5% кв./кв. 3% г/г

Швеция. CPI (декабрь): 0.0% м/м против прогноза +0.1%

Великобритания. Промышленное производство (ноябрь): +0.5% м/м; +0.8% г/г

Великобритания. Производство в обрабатывающем секторе промышленности (ноябрь): +0.3% м/м; +2.4% г/г

Еврозона. Реальный ВВП в 3-м квартале +0.5% кв/кв до 2.7% г/г

Еврозона. Прогноз Европейской комиссии по ВВП на 1 квартал 2007 +0.4%/+0.8% кв/кв, на 2-й квартал 2007 +0.4%/+0.9% кв/кв, на 4-й квартал 2006 +0.3%/+0.7% кв/кв.

Великобритания. BOE повысил ставку на 0.25% до 5.25%

Еврозона. ЕЦБ оставил ставки на прежнем уровне 3.50%

США. Требования безработных на 6 января -26 000 до 299 000 против прогноза -9 000 до 320 000 и против 325 000 (пересмотрено с 329 000) неделей ранее



Обзор рынка

По итогам вчерашних торгов основные валютные пары закрылись разнонаправлено. «Зеленый» вырос против евро и иены, однако завершил день с понижением против британского фунта, после того как Банк Англии неожиданно повысил учетную ставку.

Открытие на рынке произошло не в пользу американского доллара. С самого утра и до решений европейских Центробанков «зеленый» оставался под давлением. Исключение составила только пара доллар/иена, которая закрепилась над уровнем 120 на фоне снижения котировок японских фондовых рынков. По мнению экспертов, неблагоприятная ситуация на фондовом рынке заставит Центробанк Японии отказаться от повышения ставок.

Дневных минимумов против европейских валют доллар достиг после того, как Банк Англии совершенно неожиданно принял решение повысить учетную ставку на 25 пунктов до 5.25 %.  Так, в частности, евро сделал неудачную попытку пробить 1.30. В заявлении после опубликования решения, Банк Англии сообщил, что ждет роста инфляции в краткосрочном периоде, что дало еще один стимул для роста британского фунта.

Однако вскоре ситуация на рынке кардинальным образом изменилась. Европейский центральный банк обошелся без сюрпризов и оставил ставку на уровне 3.25 %. При этом комментарии главы ЕЦБ Жана Клода Трише откровенно разочаровали инвесторов, настроенных по покупку евро. Так, в тексте своего выступления Трише опустил слово «бдительность», заменив его на формулировку о том, что ЕЦБ будет «тщательно отслеживать» инфляционные тенденции. По мнению аналитиков, февральское повышение после такого выступления практически исключено.

Евро развернулся и пошел вниз. Против доллара он сформировал новый среднесрочный минимум 1.2890, тогда как против фунта евро упал до 19-месячного минимума.

На сегодня,  11 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

13:30/16:30/ США/ Розничные продажи и продажи продуктов питания за декабрь/ 0.7% /+1.0%
13:30/16:30/ США/ Розничные продажи и продажи продуктов питания (искл. продажи автомобилей) за декабрь/ 0.6% /+1.1%
13:30/16:30/ США/ Индекс цен на экспорт за декабрь /na/ +0.4%
13:30/16:30/ США/ Индекс цен на импорт за декабрь/ +1.0% /+0.2%
15:00/18:00/ США/ Коммерческие запасы за ноябрь /+0.4% /0.4%


Основной новостью станут данные по розничным продажам в США. В целом прогноз является нейтральным. Хотя аналитики прогнозирует снижение темпов роста, как самого индекса розничных продаж, так и подиндекса без учета продаж транспортных средства, положительная динамика является фактором поддержки для доллара. Если прогноз реализуется, то индекс будет находиться на положительной территории два месяца подряд после имевшего места осенью спада. В целом такая ситуация будет поддерживать мнение, что ФРС не станет снижать ставки в ближайшие месяцы.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2905


Пара может продолжить снижение до 1.2845 или 1.2796, пока евро находится ниже зоны 1.2955 - 1.2979. После указанного снижения ждем восстановления к 1.2955 - 1.2979.


USD/JPY 120.64 

Иена продолжает оставаться под давлением на мировых валютных рынках. На вчерашней сессии она упала до годового минимума против доллара и приблизилась к 9-летнему минимуму против фунта. Причина ослабления иены тот факт, что Банк Японии сильно отстает от других ЦБ в цикле повышения учетных ставок. Еще одно повышение ставки в Англии сделает carry trades более популярными.

Если поддержка на 120.21 удержится, то пара может вырасти до 120.95 или 121.35, после чего ждем снижения в район 120.

GBR/USD 1.9445


Поддержка находится на 1.9435 - 1.9385, пока пара выше этой зоны существует вероятность роста до 1.9553 или 1.9653.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 15.01.2007 08:53
Сегодня на рынке форекс 15 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Франция. HICP (декабрь): +0.2% м/м, +1.7% г/г против +0.1%/+1.6% в ноябре

Испания. HICP (декабрь): +0.3% м/м, +2.7% г/г

США. Индекс импортных цен (декабрь): +1.1%, без учета нефти +0.4%, нефть +4.8%

США: декабрь, Индекс цен на экспорт +0,7%

США. Розничные продажи (декабрь): +0.9%, за исключением автопродаж +1.0%

США. Коммерческие запасы в ноябре +0.4% против прогноза +0.4% и против +0.2% (пересмотрено с +0.4%) в октябре

Япония: Заказы в машиностроении за ноябрь +3.8% против +2.8%;


Обзор рынка

Пятничные торги не привнесли ничего нового на рынок, основные валютные пары торговались в узких диапазонах в течение почти всего дня. Только против иены доллару удалось сформировать новый 13-месячный максимум на уровне 120.70, после того как участников торгов разочаровало недостаточно агрессивное выступление главы ЦБ Японии Тошиико Фукуи.

Единая европейская валюта продолжала укрепляться против доллара, двигаясь по инерции, после стимула полученного в четверг, когда глава ЕЦБ Жан Клод Трише также разочаровал инвесторов, отказавшись провозгласить агрессивную борьбу с инфляцией.

Во второй половине дня графиках появилось несколько шипов. Их формирование совпало с публикацией данных по розничным продажам в США. Индекс розничных продаж вырос на 0.9 % против прогноза на рост 0.7 %. Но очень скоро произошел откат от технических уровней, пробить которые у зеленого не хватило сил, и его котировки упали ниже уровней, предшествовавших публикации репорта. Позже доллар оставался под небольшим техническим давлением.

Предстоящая неделя будет весьма богата экономическими новостями. Наибольшее значение для рынка будут иметь данные по притокам капитала в американские ценные бумаги, промышленному производству и потребительским ценам в США. Рекомендуем отметить в календаре следующие репорты и запланированные новости:

Германия, экономический индикатор ZEW, 13:00 МСК, вторник.
Канада, решение ЦБ по учетной ставке. Ожидается, что ставка останется на 4.25 %, 17:00 МСК, вторник.
Еврозона, индекс потребительских цен, 13:00 МСК, среда, аналитики ждут восстановления темпов роста инфляции.
США, приток капиталов по данным казначейства 17:00 МСК, среда.
США, промышленное производство, 17:15 МСК, среда.
Япония, ночь с четверга на пятницу, решение ЦБ Японии по учетной ставке. Аналитики ожидают повышение ставки с 0.25 % до 0.5 %.
США, индекс потребительских цен 16:30 МСК, четверг.


На сегодня,  15 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:00/12:00 /Еврозона/ Президент ЕЦБ Ж.-К. Трише и член Управляющего Совета ЕЦБ Митья Гаспари принимают участие в конференции, отмечающей вход Словении в зону евро.
09:30/12:30 /Великобритания/ Предварительные данные по приросту ВВП за 4 кв. /na/ 0.7% к/к, 2.9% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс производственных цен на входе за декабрь /0.2% м/м, 1.4% г/г/0.1% м/м, 2.8% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс производственных цен на выходе за декабрь /0.2% м/м, 2.5% г/г/0.0% м/м, +1.8% г/г

09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс цен на жилье за ноябрь /9.2%/8.6%
10:00/13:00 /Еврозона/ Промышленное производство за ноябрь / +0.7% м/м, +3.1% г/г/-0.1% м/м, +3.6% г/г
N/A /США/ Национальный праздник - День Мартина Лютера Кинга


В США продолжается чреда зимних праздников, по этому сегодня основные новости запланированы на первую половину дня.

Некоторый интерес будет представлять данные по ценам производителей в Великобритании. В прошлом отчетном периоде темпы роста цен производителей резко снизились. В этом месяце ожидаем их некоторого увеличения, что может оказать поддержку фунту.

Что касается евро, то реализация прогноза на данные по промышленному производству, может привести к укреплению европейской валюты.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2936


Сопротивление находится на 1.2941. Пока пара находится ниже этого уровня, сохраняется вероятность снижения до 1.2874 или 1.2831. Пробой вверх 1.2970 будет бычьим знаком.


USD/JPY 120.20

Японская иена продолжает торговаться около годовых минимумов, хотя утром в понедельник ей удалось укрепиться против доллара на данных по заказам в машиностроительной отрасли.

Для иены на этой неделе наступает «момент истины», в пятницу Банк Японии должен рассмотреть вопрос о кредитной политике. Аналитики ожидают повышения ставки с 0.25 % до 0.5 %.  Однако банк продолжает испытывать сильное давление. Так, генеральный секретарь правящей Либерально-демократической партии Накагава призвал ЦБ отложить ужесточение монетарной политики до лучших времен.

Поддержка находится в районе 120.11 - 119.86, отскок от нее вызовет движение к 120.98. Пробой вниз зоны поддержки отменит этот сценарий.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 16.01.2007 08:44
Сегодня на рынке форекс 16 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. стержневой индекс цен производителей на выходе (декабрь): +0.1% м/м; +2.3% г/г

Великобритания. Индекс цен производителей на входе (декабрь): +0.1% м/м;  +2.9% г/г при прогнозе 0.2% м/м, 1.4% г/г.

Великобритания. Индекс цен производителей на выходе (декабрь): +0.2% м/м; +2.2% г/г при прогнозе 0.2% м/м, 2.5% г/г.

Еврозона. Промышленное производство с учетом сезонных колебаний (ноябрь): +0.2% м/м, +2.5% г/г против прогноза  +0.7% м/м, +3.1% г/г.


Обзор рынка

Рынок форекс замер на фоне отсутствия фундаментальных новостей, которые могли бы дать стимул в ту или другую сторону. Большинство валютных пар двигались в узких диапазонах, японская иена продолжает оставаться под давлением.

Большинство валютных пар двигались в узких диапазонах. Европейские макроэкономические данные не оказали существенного влияния на рынок, при этом данные по индексу цен производителей Великобритании были скорее в пользу фунта, тогда как данные по промышленному производству в Еврозоне оказались хуже прогноза и несли себе негатив для евро. Правда, евро на эту новость почти никак не отреагировал.

В свою очередь японская иена остается под давлением и тестирует многомесячные и многолетние минимумы против своих конкурентов. Причина слабости иены заключается в неопределенности политики Банка Японии. Большинство аналитиков сходятся во мнении, что в четверг на этой неделе учетная ставка будет повышена с 0.25 % до 0.5 %, однако уже сейчас Банк Японии сталкивается с беспрецедентным давлением со стороны местных политиков.

Так, ранее генеральный секретарь правящей Либерально-демократической партии Японии Хиденао Накагава предупредил, что по условиям Закона о Банке Японии 1998 года японское правительство может попросить центральный банк не повышать процентные ставки. Министр экономики Японии Хироко Ота дала понять, что правительство Японии рассматривает такую возможность.

По перспективам монетарной политики ЕЦБ вчера выступил член управляющего совета этой международной организации Либшер. Он заявил, что рынок правильно воспринял выступление Трише, однако выступление самого Либшера было более жестким. Он указал на рост инфляционных рисках, основываясь на данных М3, а также подчеркнул необходимость дальнейшего ужесточения кредитной политики, указав, что ставки в Еврозоне низкие.

Цена на нефть продолжает снижаться, что в целом является благоприятным фактором для доллара. Сегодня утром на торгах в Азии цена на баррель нефти Brent пробила вниз важных уровень 53 доллара за один баррель и достигла 52.6 долларов.

На сегодня,  16 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс розничных цен за декабрь /0.6% м/м, 4.3% г/г/0.3% м/м, 3.9% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс потребит. цен за декабрь (гармониз) /0.5% м/м, 2.9% г/г/0.3% м/м, 2.7% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс розничных цен (иск. выплаты по ипотечн. закладным за декабрь/ 3.7%/ 3.4%
09:30/12:30 /Великобритания/ Стержневой индекс потребительских цен за декабрь /1.7%/1.6%
10:00/13:00 /Германия/ Индекс оценки текущих экономических условий ZEW за январь /62.0/ +63.5
10:00/13:00 /Германия/ Индекс экономических ожиданий ZEW за январь / -11.0/ -19.0

10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс оценки текущих экономических условий ZEW за январь /na/ 56.8
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс экономических ожиданий ZEW за январь /na/ -3.0
13:30/16:30 /США/ Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Нью-Йорка за январь /20.0/ 23.13
14:00/17:00 /Канада/ Решение по процентной ставке Банка Канады /4.25%/ 4.25%

15:00/18:00 /США/ Пресс-конференция управляющего директора МВФ Родриго Рато.


Сегодня утром будет опубликовано несколько знаковых новостей для европейской экономики. В первую очередь, речь идет об индексах института ZEW для Германии.

В целом прогноз является благоприятным для евро, так как рынок настроился на улучшение показателя экономических ожиданий. Напомним, что только в конце прошлого года этот показатель продемонстрировал положительную динамику, поднявшись с -28 до -19. Однако ряд аналитиков обеспокоен тем, что на индекс могут оказать влияние недавние экономические реформы в Германии, в частности повышение НДС  с 16 до 19 % с 1 января этого года. Одним словом, эксперты советуют быть осторожнее.

Очень важными могут оказаться данные по инфляции в Великобритании, особенно, после того как на своем прошлом заседании Банк Англии повысил учетную ставку на 25 пунктов. Если вдруг инфляция окажется выше 3.0 %, то управляющему Банку Англии Мервину Кингу придется отчитываться перед министерством финансов об инфляционных рисках. В свою очередь, это вызовет разговоры о новом укреплении ставки. Прогноз благоприятный для фунта.

Из новостей по США интерес будут представлять данные ФРБ Нью-Йорка по деловой активности в этом регионе. Снижение индекса ниже 20 пунктов может привести к давлению на доллар.

Банк Канады рассмотрит сегодня вопрос кредитной политики. Вероятно, ставка останется неизменной, т.к. инфляционное давление умеренное. В случае изменения ставок, что маловероятно, могут быть резкие колебания канадской валюты.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2937


Вчерашние торги были тонкими в связи с выходными в США. Весь день пара провела около уровня 1.2930.

Уровни сопротивления для пары находятся на 1.2936 и 1.2958, пока евро ниже этих уровней возможно снижение к 1.2916 или 1.2894. Пробой вверх 1.2978 отменит это движение.

USD/JPY 120.34

Пара может вырасти до 120.52, после чего ждем снижения к 120.13.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 17.01.2007 08:55
Сегодня на рынке форекс 17 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. RPI (декабрь): +0.8% м/м; +4.4% г/г против +3.9% г/г в ноябре

Великобритания. RPIX (декабрь): +0.6% м/м; +3.8% г/г против +3.4% г/г в ноябре

Великобритания. CPI (декабрь): +0.6% м/м; +3.0% г/г против +2.7% г/г в ноябре

Германия. Индекс оценки текущих экономических условий ZEW (январь): +70.6 против +63.5 в декабре

Германия. Индекс экономических ожиданий ZEW (январь): -3.6 против -19.0 в декабре

Канада. BOC оставил ставки без изменения на уровне 4.25%

США. Индекс деловой активности ФРБ Нью-Йорка Empire State в январе 9.13 против прогноза 20.0 и против 22.19 в декабре.

Япония. Активное сальдо платежного баланса, ноябрь: +21.5% г/г


Обзор рынка

Вчерашние торги были отмечены ставшей уже традиционной комбинацией новостей: сильные новости по европейским экономикам и слабые новости по американской. Не удивительно, что значительную часть дня доллар находился под давлением. Однако к концу сессии доллар отыграл значительную часть утраченных позиций, так как инвесторы пока выжидают, поскольку сегодня ожидается большой поток важных экономических новостей. По-прежнему в пользу доллара продолжает играть снижение цен на нефть.

Утром доллар оказался под давлением против евровалют, после того как стали известны данные по инфляции в Великобритании. Годовое значение индекса потребительских цен намного превзошло порог «ценовой стабильности» Банка Англии и составило 3 %. Это уже сейчас вызывает новые прогнозы о том, что Банк Англии будет вынужден продолжить политику повышения ставок. На этой новости фунт подпрыгнул на 20 пипсов до 1.9705.

Также относительно благоприятными были новостные заголовки, посвященные европейской экономике. Значения всех составляющих индекса ZEW для Германии оказались лучше ожидаемых.

А вот новости по США вновь демонстрируют «посадку» темпов роста. Индекс ФРБ Нью-Йорка, отражающий тенденции в сфере обрабатывающей промышленности, упал более чем в два раза до 9.13.

Однако конъюнктура нефтяных рынков продолжает поддерживать доллар. На вчерашних торгах после того как Саудовская Аравия выступила против экстренного заседания ОПЕК, цена на февральский контракт на сырую нефть упала до 50.53 долларов – самого низкого уровня с мая 2005 года. 

На сегодня,  17 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Индекс потребительских цен за декабрь (окончательный гармонизированный) / +1.0% м/м, +1.5% г/г/-0.1% м/м, +1.5% г/г
07:00/10:00 /Германия/ Индекс потребит. цен за декабрь(окончат.) /+0.8% м/м, +1.4% г/г/ -0.1% м/м, +1.5% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Уровень безработицы за ноябрь /5.5%/ 5.5%
09:30/12:30 /Великобритания/ Средняя заработная плата (вкл. премии) за ноябрь /na/ 4.1%
09:30/12:30 /Великобритания/ Средняя заработная плата (искл. премии) за ноябрь /3.9%/3.8%
09:30/12:30 /Великобритания/ Уровень безработицы за декабрь /3.0%/ 3.0%
09:30/12:30 /Великобритания/ Количество безработных за декабрь / -3500/-5700.
10:00/13:00 /Еврозона/ Сальдо торгового баланса (не учитывая сезонных колебаний.) за ноябрь /na/+2.4 млрд.евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Предварительное сальдо торгового баланса (учитывая сезонные колебания за ноябрь /+2.5 млрд.евро/+1.7 млрд. евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс потребительских цен за декабрь (окончательный гармонизированный )/+0.4% м/м, +1.9% г/г/0.0% м/м, +1.9% г/г
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 12 января) /na/+16.6%(671.1)
13:30/16:30 /США/ Стержневой индекс производственных цен за декабрь /+0.2%/ +1.3%
13:30/16:30 /США/ Индекс производственных цен за декабрь /+0.3%/ +2.0%
14:00/17:00 /США/ Данные по притокам капитала за ноябрь /82.5 млрд.долл./82.3 млрд.дол
л.
14:15/17:15 /США/ Использование производственных мощностей за декабрь /81.8% /81.8%/
14:15/17:15 /США/ Промышленное производство за декабрь /+0.2%/ +0.2%
18:00/21:00 /США/ Индекс рынка жилья за январь /33/32
19:50/22:50 /США/ Выступление президента ФРБ Сан Франциско Джаннет Йеллен по вопросам перспектив экономики США.
N/A /США/ Выступление управляющего Директора МВФ Родриго Рато по вопросам среднесрочной стратегии.


Сегодня ждем большого потока новостей, правда как часто это бывает, при перенесащенности дня событиями их влияние на рынок может быть менее значительным. Наиболее значимые новости выйдут во второй половине дня, когда откроются рынки в США.

Снижение индекса производственных цен (PPI) может оказать давление на доллар, так как в целом будет соответствовать прогнозам ФОМК о снижении инфляционных рисков.

Также традиционно важен для доллара отчет Казначейства по притоку инвестиций. Значение выше 80 млрд. является благоприятным для доллара, так как с лихвой перекрывает дефицит торгового баланса.

Также следует обратить внимание на данные по промышленному производству, хотя прогноз в отношении этого показателя нейтрален.

Влияние на рынок может оказать и выступление президента ФРБ Сан-Франциско Джанет Йеллен. От нее рынок будет ждать намеков на дальнейшую политику ФОМК, в частности очень важным для доллара является прогнозирование вероятности начала фазы снижения ставок в США.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2927


Пока пара находится ниже зоны 1.2939 - 1.2954, сохраняется вероятность снижения к 1.2888 - 1.2859. Здесь находятся целевые ориентиры долларового ралли, после достижения которых необходимо ждать консолидации.


USD/JPY 120.70

Иена продолжает оставаться под давлением, формируя новые минимумы против доллара. На этот раз причина роста пары заключается в том, что на рынке появилась информация о том, что Банк Японии воздержится от повышения ставки рефи до 0.5 % на предстоящем завтра заседании. Некоторые эксперты полагают, что, по крайней мере, в первом полугодии ставка повышаться не будет. Данные по сальдо баланса текущего счета оказались хуже прогноза, хотя и выше предыдущего значения. Это также оказало давление на курс иены.

В настоящий момент, судя по всему, следует ждать консолидации по направлению к 120.33-10.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 18.01.2007 09:29
Сегодня на рынке форекс 18 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Активное сальдо платежного баланса, ноябрь: +21.5% г/г

Германия. HICP (декабрь): пересмотренный в сторону снижения +0,9% м/м, +1,4% г/г (предварительный +1,0% м/м, +1,5% г/г)

Великобритания. Средняя заработная плата (ноябрь): +4,1% против +4,1% в октябре

Великобритания. Уровень безработицы (декабрь): +1,200 м/м

Еврозона. Торговый баланс c учетом сезонных колебаний (ноябрь): +E4.5млрд. против +E2.4млрд. в октябре.

Еврозона. Импорт (ноябрь): -0.1% м/м, нсв. +7% г/г

Еврозона. Экспорт (ноябрь): +1.7% м/м, нсв. +12% г/г

Еврозона. HICP окончат. (декабрь): +1.9% г/г против +1.9% в ноябре и +1.6% в октябре

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 13 января +4.9% г/г

США. Общий/базовый PPI в декабре +0.9%/+0.2% против прогноза +0.5%/+0.1% и против +2.0%/+1.3% в ноябре

США. Чистые покупки американских ценных бумаг иностранными инвесторами в ноябре $68.4 млрд. против $85.3 млрд. в октябре

США. Загрузка производственных мощностей в декабре 81.8% против прогноза 81.7%

США. Промышленное производство в декабре +0.4% против прогноза +0.1% и против -0.1% (пересмотрено с +0.2%) в ноябре

США. Индекс рынка жилья NAHB в январе 35 против 33 (пересмотрено с 32) в декабре


Обзор рынка

Американский доллар завершил вчерашний день с понижением и продолжает падать, несмотря на благоприятные макроэкономические данные по США. Сегодня в центре внимания будет решение Банка Японии по учетной ставке.

Утренние торги прошли относительно спокойно. Хотя по европейским экономикам вышел большой пакет фундаментальных новостей, рынок почти никак не отреагировал на них, ожидая данных по США.

После открытия торговых площадок на Американском континенте, доллару удалось немного укрепиться против своих основных конкурентов. Причиной тому стали относительно благоприятные новости. Индекс цен производителей вырос больше, чем ожидалось. Также превзошли прогнозы данные по промышленному производству.

Вечером также был опубликован традиционный отчет ФРС «Бежевая книга». Содержание отчета, по мнению экспертов, подтверждает рыночные прогнозы о том, что в ближайшее время ФРС воздержится от снижения ставок. В частности, в отчете указывалось на рост производство, стабильную ситуацию с занятостью и рост цен.

Примерно такие же настроения продемонстрировали и выступавшие вчера функционеры ФРС. Так, Даннет Йеллен из Сан-Франциско, указала на то, что прогнозы о скором снижении ставок являются необоснованными, и что, по ее мнению, текущая монетарная политика полностью адекватна моменту.

Несмотря на столь хорошие новостные заголовки, доллар большую часть американской сессии находился под хорошим давлением. Некоторые аналитики, указывают на то, что причина это заключается в относительно слабых данных по притоку капитала в американскую экономику. Чистый приток инвестиций снизился на 17 млрд. долларов, хотя и покрыл торговый баланс.

На сегодня,  18 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/09:00 Япония Публикация ежемесячного экономического отчета Банка Японии /na/na/
06:30/09:30 Япония Пресс-конференция управляющего Банка Японии Фукуи по окончании заседания и решения по процентной ставке.
10:00/13:00 Еврозона Производительность в строительном секторе за декабрь /na/ 0.8% кв/кв, 3.9% г/г
13:00/16:00 США Выступление президента ФРБ Кливленда Сандры Пианалто по вопросам региональной экономики и перспектив.
13:30/16:30 США Разрешения на строительство за декабрь /1.510 млн./1.513 млн.
13:30/16:30 США Начало строительства за декабрь /1.575 млн./1.588 млн.
13:30/16:30 США Стержневой индекс потребительских цен за декабрь /+0.2%/ 0.0%
13:30/16:30 США Индекс потребительских цен за декабрь /+0.3%/ 0.0%

16:30 США Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 13 января) /na/-26000(299000)
13:30/16:30 Канада Новые заказы в производственном секторе за ноябрь /na/+0.6%
13:30/16:30 Канада Невыполненные заказы в производственном секторе за ноябрь /na/ +0.2%
13:30/16:30 Канада Запасы в производственном секторе за ноябрь /na/ +0.3%
13:30/16:30 Канада Поставки в производственном секторе за ноябрь /+1.1%/ -0.1%
13:30/16:30 Канада Притоки капитала за ноябрь /na/-5.0 млрд.кнд.долл.
15:00/18:00 США Индекс опережающих индикаторов за декабрь /0.2%/+0.1%
15:30/18:30 США Запасы природного газа (нед. до 13 января) /na/ -49 млрд. куб. фут.(3025 млрд. куб. фут.)
15:30/18:30 США Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 13 января) /na/-5.0 млн. (314.7 млн. баррл.)
15:30/18:30 Канада Публикация Отчета по денежно-кредитной политике Банка Канады /na/na/
17:00/20:00 США Индекс постепенного разгона инфляции за январь /na/ 19.0
17:00/20:00 США Индекс деловой активности по данным ФРБ Филадельфии за январь /3.0/-2.3
N/A Япония Решение по процентной ставке Банка Японии. /0.50%/ 0.25%


Наиболее важные новости, запланированные на сегодня:

1\ данные по потребительским ценам в США – аналитики ожидают роста как общего, так и стержневого индексов. Реализация прогнозов в целом будет благоприятной для доллара.

2\ разрешения на строительство и начало новых строительств – если снижение показателей будет ниже прогнозных уровней, то доллар может оказаться под давлением.

3\ индекс опережающих индикаторов – аналитики ждут роста индекса, что будет благоприятным для доллара фактором.

4\ индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Филадельфии – показатель индекса выше 0 может поддержать курс доллара, но не сильно.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2967


Пара находится около важного сопротивления. Пробой уровня 1.2965 вызовет движение к 1.3 и попытку пробоя этого важного психологического уровня. Если же произойдет отскок, то целевые ориентиры движения находятся на 1.2907 и 1.2876.


USD/JPY 120.91

Банк Японии оставил учетную ставку без изменений на уровне 0.25 %. Большинство аналитиков ожидало повышение учетной ставки, но в последние дни распространились прогнозы о том, что этого повышения не будет. В целом рынок уже заложил такой вариант в курс иены, поэтому нисходящее движение японской валюты не было очень значительным, хотя иена все же упала в цене до 15-месячного минимума против доллара.

В настоящий момент возможна коррекция к 120.38.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 19.01.2007 10:53
Сегодня на рынке форекс 19 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Индекс активности в секторе услуг, ноябрь: -0.3% м/м

Еврозона. Объем производства в строительном секторе (ноябрь): +1.2% м/м, +5.5% г/г против -0.3% м/м в октябре

ФРС, Пиналто: FOMC придется отреагировать, если тренд инфляции не улучшится

США. Начала строительств в декабре +4.5% до 1.642 млн. против прогноза 1.59 млн. и против 1.588 млн. в ноябре

США. Разрешения на строительство в декабре +5.5% до 1.596 млн.

США. Требования безработных на 13 января -8 000 до 290 000 против прогноза 315 000

США. Общий/стержневой CPI в декабре +0.5%/+0.2% против прогноза +0.5%/+0.2%

США. Индекс деловой активности ФРБ Филадельфии в январе 8.3 против прогноза 5 и против -2.3 в декабре


Обзор рынка

Американский доллар продолжает сдавать свои позиции, несмотря на благоприятные макроэкономические данные. В этот раз удар по «зеленому» нанес глава Федеральной резервной системы Бен Бернанке, охарактеризовавший риски американской экономики.

На утренних торгах доллар начал укрепляться на ожидании хороших макроэкономических данных по США, и достиг дневных максимумов после открытия торговых площадок в Северной Америке.

Данные действительно либо превзошли прогнозы (индекс разрешений на строительство, индекс закладок новых домов, еженедельный индекс обращений за пособием по безработице, индекс ФРБ Филадельфии, характеризующий ситуацию в обрабатывающей промышленности региона), либо в целом совпали с ними (индекс потребительских цен). Кроме того, президент ФРБ Кливленда Сандра Пианалто выступил с достаточно агрессивным заявлением в отношении инфляционных рисков и трендов.  К середине дня американский доллар достиг внутредневого максимума в районе 1.29 против евро. Однако пробой этой важной психологической линии оказался неудачным.

Против доллара сыграло выступление Бена Бернанке. Глава ФРС, выступая в бюджетном комитете Сената, не давал комментариев в отношении монетарной политики, зато поделился своим видением рисков в американской экономике. По его мнению, колоссальный бюджетный дефицит может крайне негативно сказаться на темпах экономического роста. Бернанке выступил против необоснованных экономически повышений социальных расходов. По словам главы ФРС, экономический рост не способен решить проблему дефицита.


На сегодня,  19 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Розничные продажи за декабрь /0.5% м/м, 3.2% г/г/0.3% м/м, 3.2% г/г
09:30/12:30 /Великобритания/ Заимствования государственного сектора за декабрь /7.6 млрд.стрл./7.7 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Дефицит бюджета за декабрь /15.3 млрд.стрл./15.5 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Предварительные данные по кредитованию за декабрь /na/24.6 млрд.стрл.
09:30/12:30 /Великобритания/ Предварительные данные по денежному агрегату М4 за декабрь /na/ 0.5% м/м, 13.0% г/г
11:00/16:00 /США/ Выступление президента ФРБ Ричмонда Джеффри Лэкера.
13:30/16:30 /Канада/ Оптовые запасы за ноябрь /na/+0.7% м/м, +9.1% г/г
13:30/16:30 /Канада/ Оптовые продажи за ноябрь /0.6%/-0.2% м/м, +3.0% г/г
15:00/18:00 /США/ Индекс настроения потребителей по данным Мичиганского Университета за январь /92/91.7
18:15/21:15 /США/ Выступление президента ФРБ Канзаса Томаса Хоэнига по вопросам перспектив американской экономики.


Сегодня новостная активность пойдет на спад. Из запланированных на сегодня новостных релизов можно выделить два.

Во-первых, это данные по розничным продажам в Великобритании, публикация которых совпадет с выходом большого блока менее важных финансовых данных. Прогноз – благоприятный для фунта, так как рост показателя способен подкрепить прогнозы о возможном повышении ставки.

Во-вторых, следует обратить внимание на данные Университета Мичигана по потребительским настроениям. Аналитики ждут роста индекса, что должно отразить улучшение ситуации на рынке труда и рост заработных плат. При значении выше 92 пкт. доллар может укрепиться.

Также на рынок могут оказать влияние выступление чиновников ФРС Лакера и Хенига.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2984


В настоящий момент предсказать следующее движение трудно. Пара оказалась зажатой между двумя психологическими уровнями 1.29 и 1.3. Далее сопротивление находится на 1.3026. Краткосрочная поддержка на 1.2946.

USD/JPY 121.17

Банк Японии принял решение не повышать учетную ставку. Такое решение было принято под давлением правительства и правящей Либерально-демократической партии. Согласно данным экономического репорта Банка Японии темпы экономического роста и темпы роста инфляции ниже прогнозов, сделанных в октябре. Президент Банка Фукуи заявил по итогам заседания, что экономические данные смешанные и что коррекция учетных ставок будет постепенной.

В результате доллар пробил ключевое сопротивление 121 иен за доллар, а фунт вырос до 7.5 летнего максимума на отметке 240 иен.

Поддержка находится на 121.10. Если она удержится, то возможен рост к 121.59 и далее к 122.21. Если поддержка будет пробита, то ждем коррекции к 120.86.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 22.01.2007 09:01
Сегодня на рынке форекс 22 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания. BBA Частное кредитование (декабрь): Stg5.956 млрд. против Stg6.661 млрд. в декабре

Великобритания. BBA Ипотечное кредитование (декабрь): Stg5.813 млрд. против Stg6.659 млрд. в ноябре

Великобритания. PSNCR Чистая потребность гос. сектора в денежных средствах (декабрь): STG13.359 млрд. против STG15.266 млрд. в декабре 2005

Великобритания. PSNB Чистые заимствования гос. сектора (декабрь): STG7.217 млрд. против STG7.683 млрд. в декабре 2005

Великобритания. Предварительные данные по денежной массе М4 (декабрьь):0.9% м/м, 12.8% г/г

Великобритания. Объем розничных продаж (декабрь): +1.1% м/м; +3.7% г/г при прогнозе 0.5% м/м, 3.2% г/г.

США. Индекс потребительского доверия Университета Мичигана (январь): 98.0 против 91.7 в декабре



Обзор рынка

На торгах в пятницу доллару США удалось укрепиться против основных своих конкурентов, после того как были опубликованы удивившие рынок данные Университета Мичигана по настроениям американских потребителей. В целом, однако, можно говорить, что основные валютные пары торгуются в краткосрочных диапазонах в ожидании новых, более значимых фундаментальных факторов.

Утром европейские валюты укреплялись против доллара. Кульминации это укрепление достигло, после того как стали известны данные по розничным продажам в Великобритании. Объем розничных продаж вырос до трехлетнего максимума. В результате фунт подорожал на 20 пипсов до  1.9770. Однако после этого, началась коррекция позиций по фунту, а евро последовал его примеру, что привело к их снижению.

На торгах в США на графиках появился ощутимый шип в пользу доллара, после того как стало известно, что индекс университета Мичигана, отражающий настроения американских потребителей вырос до 98 пкт против прогнозируемых 92.5 пкт. Но во второй половине дня мы наблюдали историю, сходную с той, которая произошла с фунтом. После формирования внутридневного максимума на благоприятной новости, доллар начал корректироваться с достигнутых высот, оказавшись на сегменте евро/доллар к концу суток около уровня открытия.

Предстоящая неделя будет небогата макроэкономическими данными, поэтому, вероятно, боковое движение на рынке с тенденцией к понижению доллара, сохранится.

Отметьте в календаре следующие события:

По США.


Объем продаж на вторичном рынке жилья, четверг 16:30 МСК, ожидается небольшое снижение индекса.
Объем продаж на первичном рынке жилья, пятница 18:00 МСК, ожидается небольшой рост индекса.
Заказы на товары длительного пользования, пятница 16:30 МСК, аналитики ждут роста до 2.8 % против 1.9 %.

По Еврозоне.

Индекс IFO для экономики Германии, четверг, 12:00 МСК, ожидается рост индекса к новым максимумам.

По Великобритании.

Публикация протокола Банка Англии, среда, 12:30 МСК.

По Японии.

Данные по потребительским ценам, пятница, 02:30 МСК.


На сегодня,  22 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00/ Германия/ Индекс производственных цен за декабрь / 0.1% м/м, 4.5% г/г / 0.0% м/м, 4.7% г/г
11:00/14:00/ Еврозона/ Выступление члена Управляющего Совета ЕЦБ Митья Гаспари на тему "Путь Словении к Евро и последующие перспективы."
15:00/18:00/ США/ Индекс опережающих индикаторов за декабрь/ +0.2% / +0.1%
20:20/23:20/ США/ Выступление президента ФРБ Сан-Франциско Джанет Йеллен по вопросам экономических перспектив США
.


Утром станут известные данные по ценам производителей в Германии. Рост показателя окажет поддержку европейской валюте.

Во второй половине дня обратите внимание на индекс опережающих индикаторов по США. Положительная динамика индекса может оказать доллару поддержку.

Также вечером ждем выступление Джанет Йеллен по вопросам экономическим перспектив США. Выступление может привести к росту волатильности, негативные оценки перспектив экономического роста спровоцируют падение доллара.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2965

В настоящий момент предсказать следующее движение трудно. Пара оказалась зажатой между двумя психологическими уровнями 1.29 и 1.3. Далее сопротивление находится на 1.3046. 

USD/JPY 121.38

Пара торговалась в конце недели вбок, после укрепления на решении Банка Японии оставить политику без изменений. Поддержка находится на 121.05 - 120.89, отскок от этого уровня может вызвать попутку пробоя 121.65. В свою очередь снижение ниже этой зоны, отменит бычий прогноз.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 23.01.2007 08:54
Сегодня на рынке форекс 23 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: декабрь, Индекс производственных цен 0,0%м/м 4,4% г/г против 0.0% м/м, 4.7% г/г

Германия: декабрь, Индекс производственных цен без цен на энергоносители +2,3 % г/г

Германия: 2006 г, Индекс производственных цен +5,5% г/г против 2005

Германия: 2006 г, Индекс производственных цен без энергоносителей +2,3% г/г против 2005г;

ФРБ Чикаго: декабрь, Индекс деловой активности +0,04 против -0,30


Обзор рынка

Основные валютные пары на вчерашних торгах ходили весь день в узких диапазонах с тенденцией к небольшому укреплению курса американского доллара. День был удивительно беден на события. Публикация данных по опережающим индикаторам американской экономики была перенесена на сегодня.

С самого утра доллар начал рост против японской иены, что поддержало его против других валют. Упорное нежелание Банка Японии повышать ставки сильно ударило по японской валюте. Правда, сами японцы не высказывают никаких опасений в отношении событий, происходящих на валютном рынке. Согласно данным по позиционирования на Чикагской товарной бирже, объем коротких спекулятивных позиций по иене за неделю, завершившуюся во вторник, приблизился к рекордному уровню. К концу дня доллар вырос до 121.60 иен за один доллар.

Против евро доллар торговался разнонаправлено в установившемся диапазоне 1.29-1.3 с тенденцией к небольшому повышению. Инвесторы разочарованы в евро, после того как он не смог пробить уровень 1.3 даже на сильных данных. Однако и к доллару доверие небольшое.

Единственной валютой, которая укрепилась вчера против доллара, был британский фунт. Индекс фунта вырос до 15-летнего максимума. Против доллара фунт вырос до 1.9786, приближаясь к 7-недельному максимуму. Причина укрепления фунта – прогнозы о повышении учетной ставки в Великобритании.


На сегодня,  23 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

10:00/13:00/ Еврозона/ Новые промышленные заказы за ноябрь / +1.0% м/м, +5.6% г/г / -0.6% м/м, +12.5% г/г
11:00/14:00/ Великобритания/ Отчет Конфедерации Британских Промышленников - баланс заказов - за январь / -8 / -5
12:00/15:00/ Канада/ Стержневой индекс потребительских цен за декабрь/ 0.2% м/м, +1.7% г/г / +0.2% м/м, +1.5% г/г
12:00/15:00/ Канада/ Индекс потребительских цен за декабрь/na/ +0.2% м/м, +1.4% г/г
13:30/16:30/ Канада/ Розничные продажи за ноябрь/ 0.4% / -0.7% м/м, +5.7% г/г
15:00/18:00/ США/ Индекс деловой активности в производственном секторе по данным ФРБ Ричмонда за январь /na/ -6
15:00/18:00/ США/ Индекс опережающих индикаторов за декабрь/ +0.2% / +0.1%


Данные по промышленным заказам могут сыграть в пользу евро, если темпы роста показателя вырастут на месячном базисе сравнения.

Во второй половине дня обратите внимание на индекс опережающих индикаторов по США. Положительная динамика индекса может оказать доллару поддержку. Также следует обратить внимание на индекс ФРБ Ричмонда, отражающий ситуацию в обрабатывающей промышленности региона.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2940


В настоящий момент предсказать следующее движение трудно. Пара оказалась зажатой между двумя психологическими уровнями 1.29 и 1.3. В текущей ситуации снижение до 1.2924 или 1.1897 может предшествовать росту к 1.2964 или 1.3003. Дальнейшая же ситуация будет зависеть от того, в какую сторону будет пробит канал.

USD/JPY 121.66

Йена остается под давлением после решения Банка Японии, принятого на прошлой неделе. Доллар продолжает укрепление против японской валюты, достигнув дневного максимума 121.79, максимального уровня с декабря 2002 года, в то время как фунт вырос выше 240 йен впервые с августа 1998 года. Все усиливающееся убеждение, что японские процентные ставки останутся низкими в течение некоторого времени, четко дали установку на торги на разнице учетных ставок.

Текущий краткосрочный восходящий тренд должен завершиться в районе 121.93 - 121.89, после чего последует коррекция к 121.32. Пробой вверх 122.12 отменит этот сценарий.

GBR/USD 1.9783

Аналитики указывают на сильное психологическое сопротивление в районе 1.98. Далее находится чрезвычайно важный многолетний максимум 1.9850, установленный в декабре. Отскок от 1.98 может вызвать движение к 1.9685. Пробой же сопротивления на 1.98 инициирует тестирование указанного многолетнего максимума.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 24.01.2007 09:06
Сегодня на рынке форекс 24 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона. Новые промышленные заказы (ноябрь): +1.4% м/м, +6.2% г/г против пересм. +12.8% г/г в октябре

Великобритания. CBI месячные тренды, общие заказы (январь): -9% против -5% в декабре

Канада. BOC: Общий/базовый CPI в декабре +0.2%/-0.2%

США. Индекс продаж магазинов ICSC на 20 января +0.1% нд/нд до +4.8% г/г

Канада. Розничные продажи в ноябре +0.2% против -0.8% в октябре (пересмотрено с -0.7%).

Канада. Опережающий индикатор в декабре +0.3%

США. Опережающие индикаторы в декабре +0.3% против прогноза +0.3%

США. Индекс деловой активности ФРБ Ричмонда в январе -11 против -6 в декабре


Обзор рынка

Американский доллар оказался под сильным давлением на фоне геополитической нестабильности. В ближайшее время на рынке может появиться еще один важный фактор – возможный американо-иранский конфликт. Эскалация напряженности на Ближнем Востоке окажет колоссальное влияние на сырьевые и валютные рынки.

На утренних торгах в Европе доллар начал продаваться против евро, фунта и других европейских валют. Формально старт продажам был дан после выхода данных по промышленным заказам в Европе. Этот показатель оказался лучше прогнозов. Однако маловероятно, чтобы эта новость второго ряда имела столь сильное влияние на рынок.

Ряд экспертов полагают, что продажи доллара на вчерашних торгах были связаны с ожиданием выступления Джорджа Буша с обращением к американской нации. В целом рынок настроился на том, что Буш постарается оправдать расширение американского воинского контингента на территории Ирака, а также попытается усилить давление на Иран, чтобы поумерить ядерные амбиции этой страны. Действительно выступление президента США было выдержано примерно в этом стиле. Он, в частности, обвинил Иран в финансировании шиитских террористических группировок, а также заявил, что в течение последних пяти с половиной лет США является воюющей страной.

В результате пара евро/доллар пробила вверх важный психологический барьер 1.3 доллара за евро. Не помогли американской валюте даже данные по индексу опережающих индикаторов, динамика роста которого, оказалась большей, чем прогнозировалось. Завершился день коррекцией утреннего движения


На сегодня,  24 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30/ Великобритания/ Предварительные данные по приросту ВВП за 4 кв. / +0.7% к/к, +2.9% г/г / +0.7% к/к, +2.9% г/г
09:30/12:30/ Великобритания/ Протоколы заседания Банка Англии от 10-11 января.

12:00/15:00/ США/ Индекс рефинансирования за неделю до 19 января /na/ -0.6% до 667.2
13:00/16:00/ Норвегия/ Решение по процентной ставке ЦБ Норвегии.
14:00/17:00/ Еврозона/ Индекс деловой активности по данным НБ Бельгии за январь /na/ 2.5 (-1.0 пкт.)
15:00/18:00/ США/ Бюджетное Управление Конгресса публикует перспективы по бюджету и экономике за период 2008-2017 г.
15:00/18:00/ США/ Количество запланированных увольнений за декабрь /na/ 136,415
15:30/18:30/ США/ Запасы нефти и нефтепродуктов за неделю до 19 января /na/ +6.8 млн. до 321.
20:00/23:00/ Новая Зеландия/ Решение по процентной ставке РБ Новой Зеландии / 7.25% / 7.25%
N/A/ Еврозона/ Начало Всемирного Экономического Форума в Давосе, Швейцария.


Сегодня в центре внимания рынков будет находиться британский фунт. Во-первых, сегодня станут известны данные по ВВП Великобритании в 4-м квартале. Прогноз в целом является благоприятным для фунта, хотя аналитики не закладывают в него повышения темпов роста. Дело в том, что в 3-м квартале прошлого года темпы роста ВВП были самыми высокими за последние два года, поэтому даже сохранение этих темпов может поддержать курс британской валюты и стать дополнительным аргументом в пользу возможности повышения ставки.

Также будут опубликованы Протоколы Банка Англии. Если в них будет содержаться информация об инфляционных рисках и возможном уровне инфляции выше 3 %, это может быть воспринято как сигнал к тому, что банк готовится к новому повышению учетной ставки.

Кроме того, Банк Новой Зеландии рассмотрит сегодня вопрос об учетной ставке, однако сюрпризов не ожидается – скорее всего ставка останется на прежнем уровне.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3026


Пока пара находится выше уровня 1.3000, остаются перспективы для роста к 1.3040, 1.3060 или 1.3115. После этого ждем отката к 1.3000 - 1.2978

USD/JPY 121.60

Пара оттолкнулась от 121.80 и пошла вниз, сформировав дневной минимум в районе 121, после чего вернулась на прежние уровни. Сейчас ждем снижения пары к 121.25 или 120.86. Сопротивление находится в районе 121.80 и далее на 122.04. Пробой этого уровня станет бычьим сигналом.

Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 25.01.2007 08:53
Сегодня на рынке форекс 25 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Испания. Продажи в секторе услуг (ноябрь): +7.7% г/г против +8.4% г/г в октябре

Италия. Индекс уверенности потребителей (январь): 110.3 против 113.6 в декабре

Великобритания. Протокол Банка Англии заседания в январе: члены MPC проголосовали (5-4) за повышение учетной ставки на 25 б.п.

Великобритания. ВВП предварит. (4 кв.): +0.8% кв./кв.; +3.0% г/г

Норвегия. Центральный Банк Норвегии поднял ставку по депозитам от 3.5% до 3.75%

Япония. Активное сальдо внешней торговли (предв.), декабрь: +22.8% г/г против прогноза +28.0% г/

Япония. Активное сальдо внешней торговли (предв.), декабрь: 1.115 трлн. йен


Обзор рынка

Главной темой на рынке продолжает оставаться слабость японской иены, которая формирует все новые рекордные минимумы против европейской валюты, оставаясь под давлением против других высокодоходных валюты: доллара и фунта. Между тем доллару удалось отыграть значительную часть потерь начала недели против европейских валют.

Рост доллара начался на европейской сессии  и был спровоцирован управляющим Банка Англии Мервином Кингом. Последний неожиданно заявил, что инфляционное давление в Великобритании в ближайшее время может снизиться. Кроме того, вчера стало известно, что монетарный комитет Банка Англии на последнем заседании проголосовал за повышение процентной ставки минимальным большинством голосов 5 против 4.

Большинство аналитиков прогнозировали, что голоса распределились 7 против 2, и против выступили заместитель главы Банка Англии Рейчел Ломакс и внешний член Комитета Дэвид Бленчфлауэер. В реальности, протоколы показали еще двух членов Комитета, которые выступили против повышения в январе, как впрочем и против ноябрьского повышения: главный экономист Банка Англии Чарли Бин, и что более всего удивительно Пол Такер.

Таким образом, настроения рынка по фунту, который позавчера достиг 14-летнего максимума против доллара на волне ожидания повышения учетной ставки в США, резко изменились. Аналитики подчеркивают, что после такого протокола и намеков Кинга вероятность повышения ставки в феврале упала почти до нуля, хотя и сохранятся в среднесрочной перспективе. В результате фунт резко пошел вниз, сформировав недельный минимум против евро. В свою очередь, европейская валюта также развернулась к низу, пробив против доллара уровень 1.3 вниз.

На сегодня,  25 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:00/12:00/ Германия/ Индекс оценки текущей экономической ситуации IFO за январь/ 115.0 / 115.3
09:00/12:00/ Германия/ Индекс экономических ожиданий IFO за январь / 102.8 /102.5
09:00/12:00/ Германия/ Индекс настроения в деловых кругах IFO за январь/ 108.9 / 108.7

09:00/12:00/ Еврозона/ Сальдо текущего счета без учета сезонных колебаний за ноябрь /na/ -0.4 млрд.евро
09:00/12:00/ Еврозона/ Сальдо текущего счета с учетом сезонных колебаний за ноябрь / 1.0 млрд.евро /0.0 млрд.евро
09:00/12:00/ Еврозона/ Притоки прямых и портфельных инвестиций за ноябрь /na/ +10.4 млрд.евро
13:30/16:30/ США/ Количество заявок на пособие по безработице за нед.до 20 января/ 310 000 /-8000 до 290 000
15:00/18:00/ США/ Индекс количества приглашений о трудоустройстве за декабрь /na/ 30.0
15:00/18:00/ США/ Продажи на вторичном рынке жилья за декабрь/ 6.25 млн. / 6.28 млн.
15:30/18:30/ США/ Запасы природного газа за нед.до 13 января /na/ -89 млрд. куб футов до 2936 млрд. куб. футов
17:45/20:45/ Канада/ Выступление управляющего Банка Канады Дэвида Доджа по вопросам денежно-кредитной политики Канады.


Утром следует обратить внимание на данные по немецкому индексу IFO. Аналитики ожидают, что в результате снижения цен на нефть он может вырасти до нового рекордного уровня. Значение индекса выше 109 может дать стимул для роста курса евро.

Для доллара интерес будут представлять данные по продажам на вторичном рынке жилья. Прогноз о снижении продаж основан на общем нисходящем тренде рынка недвижимости. За последний год объем сделок на нем сократился на 13 %, поставив 15-летний печальный рекорд по снижению. Правда оптимисты ожидают стабилизации ситуации на рынке после неожиданного роста в ноябре строительств новых домов и количества разрешений на строительство.

Кроме того, сегодня ночью будут опубликованы данные по инфляции в Японии. Аналитики ожидают, что индекс инфляции останется на уровне 0.3 %, а стержневой индекс на уровне 0.2 %. При этом существует риск более низких показателей в связи со снижением цен на нефть. Снижение индекса может нанести еще один удар по японской иене, которая итак чувствует себя не очень хорошо.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2965.


Потенциал снижения пары ограничен зоной 1.2959 - 1.2933, отскок от поддержки может вызвать движение 1 3003 или 1.3021 с последующей коррекцией вниз.

USD/JPY 120.39.

После того как пара не смогла преодолеть сопротивление на 121.80, она резко пошла вниз. Поддержка находится на 120.08. Отскок от нее вверх может вызвать движение к 121.49 или еще одну попытку штурма 121.80.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 26.01.2007 08:52
Сегодня на рынке форекс 26 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. Индекс потребительского доверия Gfk, февраль: 4.8 пункта против пересмотренного с 8.7 пункта до 8.5 пункта январского значения

Еврозона: ноябрь,  сальдо по текущим счетам -2,0 млрд. евро против 108 млрд. евро

Еврозона: ноябрь, Притоки портфельных инвестиций +45,1 млрд. евро

Германия: январь, Индекс оценки текущей экономической ситуации IFO 112,8 против 115,3;

Германия. Индекс деловых настроений IFO, январь: 107.9 против прогноза 108.9 и предыдущего значения 108.7

США: декабрь, Индекс количества приглашений о трудоустройстве 33 против 29

США. Требования безработных на 20 января +36 000 до 325 000 против прогноза 310 000 и против 289 000 (пересмотрено с 290 000) неделей ранее.

США. Продажи существующих домов в декабре -0.8% до 6.22 млн. против прогноза 6.25 млн. и против 6.27 млн. (пересмотрено с 6.28 млн.) в ноябре.

США. Индекс деловой активности ФРБ Канзаса в январе 5 против 7 в декабре

Япония. Стержневой индекс потребительских цен в декабре 0.1 % против 0.2 % прогноза и 0.2 % в ноябре.

Япония. Индекс потребительских цен в декабре 0.3 % против 0.3 % в декабре и 0.3 % в ноябре.


Обзор рынка

Американскому доллару удалось укрепиться против своих основных конкурентов, несмотря на оставляющие желать лучшего макроэкономические новости по США и неблагоприятную конъюнктуру на рынке нефти. Эксперты полагают, что укрепление доллара было вызвано ростом доходности американских казначейских облигаций до 5-месячного максимума.

Утром американский доллар оказался под давлением. Частично это объяснялось техническими факторами, частично резким ростом спроса на нефтяные контракты. За последние несколько дней нефть подорожала с 50 до 55 американских долларов. Традиционно рост цен на нефть играет против американского доллара.

На этом фоне рынок проигнорировал тот факт, что индекс деловой активности IFO для Германии немного снизился против ожидаемого роста. Однако сам индекс остался около многолетнего рекордного уровня, а его существенные составляющие выросли.

Данные по США оказались неблагоприятными. Еженедельное количество первичных обращений за пособием по безработице на прошлой неделе выросло на 36К, такой рост считается очень большим. Также снижение объемов продаж на вторичном рынке жилья было более значительным, чем ожидалось.

Несмотря на это, во второй половине дня доллару удалось существенно укрепиться против евро и иены. Аналитики полагают, что укрепление было связано с ростом доходности американских государственных облигаций. Доходность по базовым 10-летним облигациям составил 4.86 %, достигнув самого высокого уровня с августа прошлого года, когда ФРС перестал повышать учетные ставки.

Перед закрытием сессии пара евро/доллар торговалась на уровне 1.2930, фунт/доллар находилась возле 1.9640, доллар/иена по итогам дня осталась на прежнем месте 121.20

На сегодня,  26 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 Германия Индекс доверия потребителей за февраль /na/ 8.7
09:00/12:00 Еврозона Кредитование частного сектора за декабрь /na/ 11.2%
09:00/12:00 Еврозона Средняя скользящая по денежному агрегату М3 за декабрь /na/ 8.8%
09:00/12:00 Еврозона Денежный агрегат М3 за декабрь/ 9.4% / 9.3%
13:30/16:30 США Заказы на товары длительного пользования за декабрь / +1.9% / +1.6%
13:30/16:30 США Заказы на товары длительного пользования (искл. заказы транспортного сектора) за декабрь/ +0.3% / -1.1%
13:30/16:30 США Заказы на товары длительного пользования (искл. заказы оборонной промышленности)за декабрь /na/ +0.2%
15:00/18:00 США Продажи на первичном рынке жилья за декабрь /1.047 млн. / 1.047 млн


Главной новостью дня на сегодня станет публикация ежемесячного отчета по заказам на товары длительного пользования в США. Это очень волатильный показатель, который с трудом поддается прогнозированию. Кроме того, на рынок очень часто воздействуют составляющие индекса. В частности подиндексы заказов без учета заказов оборонки или транспортного сектора. В целом аналитики ожидают положительной динамики, реализация прогноза поддержит курс доллара.

Также влияние на рынок могут оказать данные по продажам на первичном рынке жилья. Этот показатель считается более значимым, чем данные по продажам на вторичном рынке, поскольку он считается относительно опережающим. Следует напомнить, что в декабре количество разрешений на строительство новых домов и количество их закладок выросло. Это может быть сигналом о стабилизации рынка и возможном росте продаж на первичном рынке жилья. Таким образом, нельзя исключать позитивного сюрприза для доллара. При росте более, чем на 0.5 %, курс американской валюты может существенно укрепиться.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2919



Сейчас рынок на перепутье. От текущих уровней возможен отскок вверх к 1.2984 или 1.3036. Если же рынок сходит вниз и попытается пробить уровень 1.2897, то возможно движение к 1.2876 или дальше к 1.2860.

USD/JPY 121.36.

Иена оказалась под давлением сегодня утром, после того как данные по индексу потребительских цен для Японии вышли хуже прогнозов. С текущих уровней целевой ориентир находится на 122.26. Вероятность его достижения вырастет в случае пробоя 122.80. Отсюда ждем снижения к 120.55 или 119.84.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 29.01.2007 08:53
Сегодня на рынке форекс 29 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона. M3 (декабрь): +9.7% г/г против прогноза 9.3% г/г

Великобритания. Одобренные заявки на получение ипотечных кредитов в декабре 45 533 (Stg6.666 млрд.) против 78 726 (Stg11.582 млрд.) в ноябре

Еврозона: декабрь, Кредитование частного сектора 10,7% против +11,2%

США. Продажи жилья на первичном рынке (ноябрь): +4.8% до 1.069 млн.

США. Заказы на товары длительного пользования в декабре +3.1% против прогноза +3.0% и против 2.2% в ноябре.

США: декабрь, Заказы на товары длительного пользования без транспортного сектора +2,3%

США: декабрь, Заказы на товары длительного пользования без оборонного сектора +3,9%

Япония. Розничные продажи, декабрь: -0.3% г/г


Обзор рынка

Пятница оказалась благоприятным днем для американского доллара. «Зеленому» удалось укрепиться в результате совокупности воздействия на рынок целого ряда факторов – от благоприятных макроэкономических данных по США до снижения цен на нефть.

Главным событием утра последнего дня недели стало очередное ослабление японской иены. Так евро вырос до 157.41, а доллар до 121.60. Причиной этих событий стала публикация ежемесячных данных по потребительской инфляции в Японии. Темпы роста инфляции оказались ниже прогнозов, что существенно поколебало уверенность тех немногих, кто еще верил в возможность повышения учетной ставки банка Японии в краткосрочной перспективе.

Дневного максимума доллар достиг в ходе американской сессии. Данные по заказам на товары длительного пользования и продажам на вторичном оказались лучше прогнозов.

Также в пользу доллара сыграло имевшее место в пятницу краткосрочное снижение цены на нефть ниже 55 американских долларов за один баррель.

Однако завершился день глубокой коррекцией – судя по всему, инвесторы решили освободиться от рискованных длинных позиций на доллар в преддверии выходных.

Главные новости предстоящей недели.

Главная новость недели – Репорт министерства труда США по занятости в американской экономике. Время выхода: пятница, 16:30 МСК. Прогноз: снижение до 145К против 167К,

Также отметьте в календаре следующие важные новости:

США, индекс потребительской уверенности в январе, вторник, 18:00. Ожидается небольшой рост индекса.
США, ВВП 4-м квартале, среда 16:30. Аналитики прогнозируют повышение темпов роста ВВП с 2.0 % в 3-м квартале до 3.0 % в 4-м.
США, индекс PMI  в регионе Чикаго, среда, 18:00. Ожидается небольшое снижение индекса.
США, решение ФОМК по учетной ставке, среда, 22:15. Ставка останется неизменной.
США, индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности, четверг, 18:00. Ждем небольшого снижения индекса.

На сегодня,  29 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Индекс доверия потребителей за февраль /na/8.7
11:00/14:00 /Великобритания/ Отчет Конфедерации Британских Промышленников - баланс продаж за январь /+20/+25
13:30/16:30 /Канада/ Количество новых рабочих мест за ноябрь /na/+0.1%
13:30/16:30 /Канада/ Средняя недельная заработная плата за ноябрь /na/ +1.0% м/м, +2.6% г/г
23:30/02:30/Япония/Индекс расходов домохозяйств -1.2 % г\г против -0,7 %
23:30/02:30/Япония/Уровень безработицы 4.0 %/4.0 %.
23:50/02:50/Япония/Промышленное производство 0.4 % м\м, 4,3 % г\г против 0.8 % м\м, 4.9 % г\г.


По традиции в понедельник количество запланированных важных новостей невелико. Ситуация на рынке оживится только поздно ночью, когда выйдет большой пакет макроэкономических данных по Японии. Самый важный репорт – это индекс промышленного производства. Его прогнозируемое или большое снижение может привести к новому давлению на курс иены.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2902


Рынок продолжает торговаться в сформировавшемся диапазоне. Поддержка находится 1.2897, его пробой создаст предпосылки для движения к 1.2860. Отсюда вероятен отскок к 1.2947 или 1.2979.


USD/JPY 121.76

Пара находится около важного уровня сопротивления 121.80. Отсюда вероятна коррекция к 121.30 Пробой 121.80 создаст предпосылки для движения к 122.26.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 30.01.2007 08:26
Сегодня на рынке форекс 30 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Розничные продажи, декабрь: -0.3% г/г

Испания. Розничные продажи скорректированные  с учет. рабочих дней (декабрь):+4.7% г/г

Великобритания, данные CBI по розничной торговле за январь: объем торговли +30% против +25% в декабре

Канада: средние еженедельные доходы за ноябрь +0,4% против +0,8% в октябре

Япония. Уровень безработицы, декабрь: 4.1% против прогноза 4.0%

Япония. Расходы домовладельцев, декабрь: -1.2% г


Обзор рынка

Вчерашние торги были разнонаправленными и относительно инертными на фоне отсутствия важных макроэкономических новостей. Рынок подготовился к большому пакету макроэкономических данных по США на этой неделе, которые должны прояснить очень важный вопрос: перспективы снижения учетной ставки Федерального резерва.

Против японской иены американскому доллару удалось пробить важный уровень сопротивления 121.80 и подняться до четырехлетнего максимума 122.18, однако позже «зеленый», не удержавшись около этого уровня, откатился на исходные позиции, следуя общей тенденции рынка.

В свою очередь, против европейских валют (которые также активно росли против японской иены) американский доллар находился под давлением. Немного драйва привнес вчера на рынок президент Европейского центрального банка Жан Клод Трише. Он в очередной раз повторил «волшебную» фразу: «ЕЦБ необходимо очень внимательно следить за ситуацией. Инфляция является одним из главных факторов риска, угрожающих мировой экономике», которая традиционно воспринимается рынком как «ястребиная». В результате за день евро укрепился на 60 пипсов до  1.2966.

На сегодня,  30 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 Великобритания Жилищное кредитование за декабрь /9.6 млрд.стрл./9.8 млрд.стрл.
09:30/12:30 Великобритания Окончательные данные по денежному агрегату М4 за декабрь /na/0.5% м/м, 13.0% г/г
09:30/12:30 Великобритания Потребительское кредитование за декабрь /na/1.0 млрд.стрл.
09:30/12:30 Великобритания Одобренные заявки на ипотечный кредит за декабрь /na/129000
13:30/16:30 Канада Цены на сырье за декабрь / +0.4%/+0.9% м/м, +4.6% г/г
13:30/16:30 Канада Цены на промышленные товары за декабрь /0.5%/0.0% м/м, +1.9% г/г
15:00/18:00 США Индекс доверия потребителей за январь /110.5/109.0


Сегодня нас ждем еще один день выжидания – публикация основных новостей недели начнется, завтра, поэтому маловероятно, что сегодня участники торгов пойдут на резкие телодвижения.

Из сегодняшних новостей интерес будет представлять пакет финансовых данных по Великобритании. В частности снижение объема жилищного кредитования или других показателей может оказать давление на курс фунта.

Также влияние на рынок могут оказать вечерние данные по индексу потребительского оптимизма в США. Если индекс достигнет 110 пунктов – это будет самый высокий максимум с мая 2002 года. Аналитики полагают, что рост потребительского оптимизма связан с двумя факторами: 1) замедление инфляции и 2) хорошей ситуацией на рынке труда. Поэтому, любое значение от 110 будет, вероятно, благоприятным для доллара, даже если не реализуется самый оптимистичный прогноз (110.5). Выход данных ниже 109 окажет давление на курс американской валюты.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2961


Краткосрочная поддержка для пары на 1.2941 или 1.2928. Пока пара выше этих уровней, возможен ее рост до 1.2983. Ключевое сопротивление в районе 1.3 вряд ли будет сегодня взято. Поддержка на 1.2914. Ее пробой создаст предпосылки для движения к 1.2860.


USD/JPY 121.80

Пара сформировала шип выше 122, но сразу же вернулась под эту отметку. Экономические данные по Японии остаются смешанными, что сводит к минимуму вероятность ужесточения политики Банка Японии в первом полугодии этого года. В свою очередь, это оказывает давление на курс японской иены.

Кажется, что поскольку пара не смогла взять рубеж 122, с текущих уровней она может упасть до 121.40 или ниже. Пробой 122.15 будет бычьим сигналом.

GBR/USD 1.9625

Фунт немного восстановился после длительного снижения. Пока пара находится выше 1.9547, существует возможность роста до 1.9634 или 1.9659.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 31.01.2007 07:56
Сегодня на рынке форекс 31 января  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Уровень безработицы, декабрь: 4.1% против прогноза 4.0%

Япония. Расходы домовладельцев, декабрь: -1.2% г/г

Великобритания: ипотечное кредитование за декабрь +10,58 млрд ф.ст. против 10,034 млрд. ф.ст. за ноябрь.

Великобритания: денежная масса М4 за декабрь +0,9% м/м, +12,8% г/г

Германия. HICP (январь): -0.2% м/м, +1.8% г/г против +1.4% г/г в декабре

Германия. CPI (январь): -0.2% м/м, +1.6% г/г против +1.4% г/г в декабре


Обзор рынка


Вчера рынок замер в ожидании новых фундаментальных данных, в частности, сегодняшнего заявления ФРС по перспективам монетарной политики. В связи с этим в течение всего дня основные валютные пары ходили в узких диапазонах 30-50 пипсов, закрывшись около уровней открытия.

Макроэкономических данных, которые могли бы оказать влияние на рынок, вчера почти не было. Только вечером был опубликован показатель потребительской уверенности в США. Индекс вырос до 110.3 пунктов, т.е. выше прогноза. Несмотря на сильный показатель – индекс находится в районе многомесячных максимумов, влияния на рынок эти данные не оказали.

Японская иена продолжает оставаться под давлением, особенно против европейских валют, что все больше беспокоит европейских политиков и финансистов. Так президент Еврогруппы Жан Клод Юнкер заявил вчера, что необходимо поднять вопрос о ситуации с курсом японской иены на следующей встрече министров финансов стран «Большой семерки». Первоначально это заявление дало небольшой стимул для иены против евро, но вскоре его влияние на рынок иссякло. Предполагается, что вопрос с курсом иены будет главной темой заседания глав финансовых ведомств G7, которая состоится 9-10 февраля.

На сегодня,  31 января, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55/Германия/ Уровень безработицы за январь /9.7%/ 9.8%
10:00/13:00 /Еврозона/ Уровень безработицы за декабрь /7.7%/ 7.6%
10:00/13:00 /Еврозона/ Индикатор настроения в деловых кругах за январь /na/1.60
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс доверия в промышленности за январь /na/ +6
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс доверия потребителей за январь /na/ -6
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс экономического настроения за январь /na/ 110.1
10:00/13:00 /Еврозона/ Предварительный гармонизированный индекс потребительских цен за январь /2.1%/1.9%
10:30/13:30 /Великобритания/ Индекс доверия потребителей за январь /-8/ -8
11:00/14:00 /США/ Индекс занятости за январь /na/102.7
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 26 января) /na/ -8.4%(611.3)
13:30/16:30 /США/ Индекс затрат на рабочую силу за 4 кв. 2006 /na/+1.0%
13:30/16:30 /США/ Цепной индекс цен за 4 кв. 2006 / +1.5%/ +1.9%
13:30/16:30 /США/ Предварительный прирост ВВП за 4 кв. 2006 / +3.3%/ +2.0%

13:30/16:30 /Канада/ Прирост ВВП за ноябрь /0.3%/0.0%
14:00/17:00 /США/ Индекс деловой активности по данным Нью-Йоркского отделения Ассоциации Менеджеров за январь /na/443.4
14:45/17:45 /США/ Индекс деловой активности по данным Чикагской Ассоциации Менеджеров за январь /52.0/51.6
15:00/18:00 /США/ Расходы на строительство за декабрь / -0.1%/-0.2%
15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 26 января) /na/ +0.7 млн.(322.2 млн. баррл.)
19:15/22:15 /США/ Решение по процентной ставке ФОМК /5.25%/5.25%


Сегодня нас ожидает чрезвычайно большой и разнообразный пакет макроэкономических и фундаментальных данных. Наиболее значимое влияние на рынок могут оказать следующие из них:

1) Данные по инфляции в Еврозоне. Аналитики ожидают, что индекс потребительских цен вырастет выше целевого ориентира ЕЦБ, составляющего 2 %. Таким образом, материализация прогноза может способствовать укреплению курса евро. При значении ниже 2 % евро окажется под давлением.

2) ВВП США в 4-м квартале. После того как в 1-м квартале прошлого года темпы экономического роста достигли 5.6 %, в течение следующих двух кварталов они резко замедлились до «инертных» 2 % в 3-м квартале. Аналитики полагают, что в 4-м квартале показатель должен вырасти. Но эксперты предупреждают, что есть риск выхода данных хуже прогнозов. При значении ниже 3 % доллар может оказаться под сильным давлением и упасть с текущих высоких уровней.

3) Важным элементом, содержащимся в отчете по ВВП, является показатель цепного индекса цен. Чем ниже будет значение индекса, тем больше будет давление на курс доллара.

4) Деловая активность в обрабатывающей промышленности Чикаго. Прогноз умеренно-позитивный для доллара. В случае хороших данных по ВВП, может поддержать американскую валюту.

5). Решение ФОМК по учетной ставке. Никто не сомневается, что учетная ставка будет оставлена без изменений. Гораздо больший интерес будет представлять сопровождающее заявление ФОМК, на основании которого инвесторы традиционно строят догадки о дальнейшей политике ФРС. В настоящий момент настроение рынка не в пользу снижения ставок. Если еще несколько месяцев назад рынок с вероятностью в около 50 % прогнозировал снижение учетной ставки в 1-м квартале, то сейчас с такой же вероятностью прогнозируется снижение ставки к концу года. Сохранение умеренно-ястребиной риторики: фразы об инфляционных рисках, темпах экономического роста, стабилизации рынка недвижимости, положительные оценки ситуации на рынке труда – может поддержать эти рыночные настроения и содействовать укреплению «зеленого». С другой стороны, любой намек на возможность снижения ставки в состоянии вызвать обвал курса доллара.



Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2953


Пока пара находится ниже 1.3002, для нее сохраняется умеренно-медвежий базис. Краткосрочный целевой ориентир 1.2930. Сильные данные по США могут привести к пробою 1.29 и движению к 1.2860. Пробой вверх 1.3002 станет бычьим сигналом.


USD/JPY 121.55

Пока доллар оказался не в состоянии взять важные уровни сопротивления. В связи с этим можно прогнозировать движение ниже 121.18. Краткосрочные уровни сопротивления на 121.63 и 121.70. Пробой вверх 121.92 может отсрочить, но не отменить прогноз на снижение.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 01.02.2007 09:07
Сегодня на рынке форекс 1 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: уровень занятости ILO 39,256 млн.; +41 тыс. м/м

Германия: розничные продажи за декабрь +2,4% м/м, -0,2% г/г

Франция: потребительские настроения за январь -24 против -26 в декабре

Германия: уровень безработицы за январь 9,5% против 9,8% в декабре

Германия: количество безработных, январь -106,000 м/м

Еврозона: индекс делового климата за январь +1,40 против +1,60 в декабре

Еврозона: уровень безработицы, январь 7,5% против непересм. 7,6% за декабрь

Еврозона: индекс экономических настроений за январь +109,2 против +109,8 в декабре (110,0)

Еврозона: предварительный HICP за январь +1,9% г/г по сравнению с +1,9% г/г в декабре

Великобритания: потребительское доверие GfK за январь -31 против -29 в декабре и -24 в январе 2006

США: уровень занятости ADP по платежным ведомостям в частном секторе за январь +152,000

США: стоимость рабочей силы за 4 кв.0,8% против +1,0% за 3 кв.; +3,3% г/г за 4кв. против +3,3% г/г за 3 кв.

США: цепной ценовой дефлятор PCE за 4 кв. -0,8% против +2,4% в 3 кв.

США: чистый дефлятор PCE за 4 кв. +2,1% против +2,2% в 3 кв.

США: ВВП за 4 кв.+3,5% против +2,0% за 3 кв.

США. Расходы на строительство (декабрь): -0.4% против +0.1% в ноябре

США, Чикаго: январь, Индекс деловой активности 48,8 против 51,6;

ФРС США оставила ставку по федеральным фондам неизменной на уровне 5.25%



Обзор рынка

Американский доллар оказался в среду под давлением, несмотря на хорошие данные по ВВП США. Против «зеленого» сыграли данные по индексу деловой активности в регионе Чикаго, комментарии ФОМК к текущей ситуации также были восприняты рынком негативно для американской валюты.

Утро началось с инертных торгов, разноплановые макроэкономические данные по европейским экономикам не оказали влияния на рынок, так как инвесторы воздерживались от принятия решений до открытия американской сессии. Между тем, к середине дня начал падать в цене британский фунт. Вскоре выяснились причины его снижения. Английская полиция сообщила о ликвидации очередной террористической группы исламистов, которая намеревалась похитить, пытать и убить британского военнослужащего.

Американский доллар получил стимул для роста после публикации данных по ВВП. Темпы экономического роста в четвертом квартале прошлого года оказались выше, чем ожидалось, хотя ценовой индекс немного снизился. Однако укрепление доллара оказалось кратковременным. Около 1.2925 сформировалась достаточно сильная поддержка, которую зеленый тестировал в течение нескольких часов, а затем оттолкнулся от него вверх. Резкое снижение котировок доллара было также связано с тем, что индекс деловой активности в промышленности региона Чикаго упал ниже важной отметки 50 пунктов.

К вечеру рынок стабилизировался, даже публикация заявления ФОМК не оказала на него существенного влияния. Тон заявления полностью соответствовал рыночным ожиданиям. В нем находились более оптимистичные оценки экономического роста и инфляционных рисков. Тем не менее, члены ФОМК отметили, что «некоторая угроза инфляции сохраняется», дав понять, что снижение ставок пока преждевременно. Решение оставить учетные ставки на прежнем уровне, было принято членами ФОМК единогласно.

На сегодня,  1 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:15/10:15 Швейцария Сальдо торгового баланса за декабрь /1.0 млрд.ш.франков./1.3 млрд.ш.франков
08:55/11:55 Германия Индекс деловой активности в производственном секторе за январь /59.0/59.4
09:00/12:00 Еврозона Индекс деловой активности в производственном секторе за январь /56.2/56.5
12:30 Великобритания Индекс деловой активности в производственном секторе за январь /51.9/51.9
12:30/15:30 США Количество запланированных увольнений за январь /na/54,643
13:30/16:30 США Стержневой средневзвешенный индекс цен за декабрь /na/0.0%
13:30/16:30 США Средневзвешенный индекс цен за декабрь /0.2%/0.0%
13:30/16:30 США Личные расходы за декабрь /+0.7%/+0.5%
13:30/16:30 США Личные доходы за декабрь / +0.5%/ +0.3%

13:30/16:30 США Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 27 января) /315000/+36000(325000)
15:00/18:00 США Индекс продаж на рынке жилья за декабрь /na/ 107.0
15:00/18:00 США Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности по данным Института Управления Поставками за январь /52.0/51.4
15:30/18:30 США Запасы природного газа (нед. до 26 января) /na/ -179 млрд. куб. фт.(2757 млрд. куб.фт.)


Утром станут известны данные по индексам деловой активности в обрабатывающей промышленности стран Еврозоны и Великобритании. По Еврозоне ожидается небольшое снижение индексов, однако евро все равно может получить некоторую поддержку от этих данных, поскольку европейские индексы остаются выше американского.

Для доллара будут представлять интерес данные по расходам и доходам граждан. Ожидается рост обоих индексов, а также ценового индикатора. Некоторое основание для такого прогноза дает рост потребительской уверенности жителей США до многомесячных максимумов. Прогноз благоприятен для доллара, хотя позитивное влияние этих данных может быть ограниченным в преддверии публикации индекса ISM.

Публикация данных Института менеджеров по поставкам, которые характеризуют состояние в обрабатывающей промышленности будет топ-новостью дня. Ранее аналитики прогнозировали небольшой рост индекса. Однако вчерашние данные по аналогичному индексу для Чикаго заставляют предполагать, что данные могут оказаться хуже. Значение ниже 50 пунктов окажет сильное давление на доллар. Также важна составляющая индекса, которая характеризует занятость. Она считается хорошим опережающим показателем для NFP.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3030


Поддержка находится в районе 1.2999 - 1.2979. Пробой вниз этого уровня вернет цель на 1.2930. Однако сейчас такое маловероятно. С большим основанием можно ожидать движения к 1.3071 или выше.


USD/JPY 120.64

Вчера пара резко упала, после того как глава американского Казначейства Генри Полсон высказал сильные опасения в отношении снижения курса иены, заявив, что внимательно отслеживает ситуацию на рынках. Это вызвало слухи о том, что США поддержат инициативу европейских стран обсудить ситуацию с иеной на следующем заседании министров финансов G7 и принять «устрашающее» для японского ЦБ заявление.

Общая структура пары медвежья. Целевые ориентиры движения около 120.30-35. Главная поддержка на 119.73.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 02.02.2007 09:08
Сегодня на рынке форекс 2 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона: индекс PMI в секторе обрабатывающей промышленности за январь 55,5 против 56,5 в декабре

Великобритания: индекс PMI в секторе обрабатывающей промышленности 52,8 против 52,0 в декабре

США: личные доходы за декабрь +0,5% в соответствии с прогнозом

США: личные расходы за декабрь +0,7% в соответствии с прогнозом

США: чистый цепной ценовой индекс PCE за декабрь +0,1% м/м, +2,2% г/г

США: обращения за пособием по безработице -20 тыс. до 307 тыс., прогноз - 315 тыс.

США. Индекс деловой активности в производственном секторе ISM в январе 49.3 против 51.4 в декабре

США. Индекс цен ISM в январе 53,0 против 47,5 в декабре

США. Индекс занятости ISM в январе 49.5 против 49.4 в декабре

США. Индекс новых заказов ISM в январе 50.3 против 51.9 в декабре



Обзор рынка

Американский доллар вчера оказался под давлением после выхода данных по ISM, но на фоне общей инертности торгов, которые проходили в узких диапазонах, вскоре отыграл утраченные позиции.

Утром европейские валюты ходили боковыми путями и только сегмент доллар/иена вызывал некоторый интерес. На утренних торгах доллару удалось достичь уровня 121.90, но он так и не смог взять рубеж 122.00 иен за один доллар.

Европейские макроэкономические данные преимущественно были проигнорированы рынком, только фунт немного укрепился на несколько лучше, чем ожидалось показатели индекса деловой активности в обрабатывающей промышленности PMI. Также рынок не обратил внимания на данные по доходам и расходам американских граждан, которые совпали с прогнозами.

Самый большой драйв начался чуть позднее, когда были опубликованы данные по индексу деловой активности в обрабатывающей промышленности США. Вопреки прогнозам, индекс вновь оказался ниже важного уровня 50 пунктов, что указывает на снижение деловой активности. Американская валюта сразу же оказалась под давлением. На сегменте евро/доллар образовался «шип» к 1.3050, тогда как против иены доллар упал до 121.10. Но вскоре «зеленому» удалось вернуть значительную часть утраченных позиций и весь вечер мы наблюдали корректировочные движения. Торги в узких диапазонах продолжаются и сегодня утром, так как рынок ожидает данных по рынку труда США.

На сегодня,  2 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Индекс деловой активности в строительном секторе за январь /57.0/ 57.5
10:00/13:00 /Еврозона/ Индекс производственных цен за декабрь /0.0% м/м, 4.3% г/г/0.0% м/м, 4.3% г/г
13:30/16:30 /США/ Средняя продолжительность рабочей недели за январь /na/ 33.9
13:30/16:30 /США/ Средняя почасовая оплата труда за январь / +0.4%/+0.5% м/м, +4.2% г/г
13:30/16:30 /США/ Уровень безработицы за январь /4.5%/4.5%
13:30/16:30 /США/ Количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства за январь /+160000/+167000
15:00/18:00 /США/ Производственные заказы за декабрь / +1.6%/+0.9%
15:00/18:00 /США/ Индекс настроения потребителей по данным Мичиганского Университета за январь /98.0/ 98.0


Ожидается, что в январе количество новых рабочих мест составит 150.000, если это будет действительно так, то отчет подтвердит стабилизацию на валютном рынке. В целом, несмотря на снижение показателя, по сравнению с декабрем, такие данные будут нейтрально-положительными для доллара, еще раз подтвердив прогноз о «мягком приземлении» американской экономики, для которого не понадобится решительное снижение ставок. Неофициальные данные ADP показывают рост на 152.000, все остальные опережающие индексы, почти не изменились по сравнению с прошлым месяцем. Значение ниже 150.000 может оказать краткосрочное сильное давление на доллар, тогда как показатель ниже 100.000 может вызвать снижение в течение нескольких дней.

Также в пользу доллара могут сыграть данные по производственным заказам, как ожидается, этот индекс вырастет до 1.6 %. Завершит неделю отчет Мичиганского университета по потребительским настроениям. Прогноз аналитиков говорит, что индекс существенно не изменится, а потому влияние на рынок эта новость может оказать только в случае сюрпризов.



Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3022

Сейчас пара находится на уровне поддержки. Дальнейшая поддержка находится на 1.2998 - 1.2975, отскок от этой зоны вверх может вызвать движение к 1.3077. Пробой вниз 1.2975 отменит это ралли.


USD/JPY 120.64

Пара может упасть до 119.80, пока находится ниже 120.87. Сильные данные по NFP могут привести к еще одной попытке штурма 122.00, но вряд ли на фоне приближающейся встречи министров финансов G7 она будет успешной.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 05.02.2007 08:39
Сегодня на рынке форекс 5 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания: индекс PMI в строительном секторе за январь вырос до 57,9 по сравнению с 57,5 в декабре

Еврозона: промышленный PPI за декабрь м/м не изменился; +4.1% г/г против +4.3% в ноябре

США: уровень безработицы за январь 4.6% против прогноза 4.5%

США: средние почасовые доходы за январь +0.2% м/м, +0.4% г/г против +0.4% в декабре

США: уровень занятости по платежным ведомостям за январь +111 000

США. Индекс ожиданий Университета Мичигана (январь): окончательный 87,6 против 81,2 в декабре.

США. Индекс текущих условий Университета Мичигана (январь): окончательный 96,9 против 108,1 в декабре.

США: потребительские настроения университета Мичигана за январь 96.9

США. Производственные заказы (декабрь): +2.4%



Обзор рынка

Доллару удалось укрепиться против своих конкурентов на данных по американскому рынку труда. Несмотря на то, что показатель количества новых рабочих мест оказался ниже прогнозов, инвесторы покупали американскую валюту в связи с тем, что показатель предыдущего месяца был пересмотрен вверх.

Первую половину дня в пятницу основные валютные пары провели в боковых диапазонах. Большинство инвесторов заняли выжидательную позицию в преддверии публикации данных по рынку труда. Кульминация недельных торгов наступила при открытии торгов в США, когда Департамент труда предал гласности свой ежемесячный отчет.

Количество новых рабочих мест в американской экономике в январе составило 111.000. Это значительно ниже прогноза. Большинство экспертов сходилось во мнении, что показатель составит около 150.000. Первой реакцией рынка был сброс долларов. Евро пробил вверх уровень 1.3050, а британский фунт 1.9700. Однако одновременно стало известно, что декабрьский показатель пересмотрен вверх со 167.000 до 206.000. Этот фактор также был учтен рынком. В результате конкурентам доллара не только не удалось закрепиться на достигнутых максимумах, но вскоре произошел разворот рынка вниз. К концу дня доллар вырос до 1.2940 против евро и 1.9650 против британского фунта.

Основные макро-факторы предстоящей недели.

Топ-новостями предстоящей недели станут решения Центробанков Англии и Еврозоны по учетным ставкам. Эти решения будут озвучены в четверг в 15:45 и 15:00 МСК соответственно. Ожидается, что оба Центробанка оставят учетные ставки без изменений, однако важно не столько решения само по себе, сколько сопроводительные заявления, намеки, выступления членов монетарных комитетов банков, которые могут пролить свет на их дальнейшую политику.

Также интерес для рынков будут представлять данные по индексам деловой активности в секторе услуг ведущих мировых экономик, выход которых запланирован на сегодня (об этом ниже).

Еврозона, объем розничных продаж, вторник, 13:00 МСК. Аналитики предполагают рост объема розничных продаж.
Австралия, решение ЦБ по учетной ставке, среда, 01:30 МСК. По прогнозу ставка останется без изменений.
Великобритания, промышленное производство, среда, 12:30 МСК. Прогнозируется снижение объемов производства.
Великобритания, баланс внешней торговли, пятница, 12:30 МСК.


Кроме того, в пятницу начнется встреча глав финансовых ведомств стран «Большой семерики», на которой предположительно будет обсужден вопрос резкого снижения котировок японской иены. Этот фактор, до конца недели, будет поддерживать японскую валюту.

На сегодня,  5 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55/ Германия/ Индекс деловой активности в секторе услуг за январь/ 57.1 / 57.6
09:00/12:00/ Еврозона/ Индекс деловой активности в секторе услуг за январь/ 56.8 / 57.2
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс деловой активности в секторе услуг за январь/ 60.0 / 60.6
15:00/18:00/ США/ Индекс деловой активности в секторе услуг за январь/ 57.0 / 56.7

15:00/18:00/ Канада/ Индекс деловой активности в производственном секторе за январь/ 52.0 / 49.4


Основной интерес будут представлять данные по индексам деловой активности в секторах услуг Еврозоны, Великобритании и США.

Ожидается, что показатели европейских индексов слегка снизятся, а американский индекс повысится, хотя все равно окажется ниже европейских. В целом такая ситуация благоприятная для доллара США, хотя существенное влияние этих данных на рынок возможно только в случае сильных отклонений значений от прогнозов. Выход данных ниже 55,0 может спровоцировать снижение американского доллара.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2935


Сопротивление находится в зоне 1.2994 - 1.3015, потенциал снижения ограничен уровнем 1.2923. Отсюда вероятен отскок к 1.3015 или 1.3036.

USD/JPY 120.80

Пока вероятно продолжение коррекции к 120.67. Отскок отсюда может привести к росту до 121.20 или 121.39. Для подтверждения бычьего тона необходим пробой вверх 121.73.

Название: Сегодня на рынке форекс 6 февраля 2007
Отправлено: Архивариус от 06.02.2007 08:56
Сегодня на рынке форекс 6 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона: индекс PMI в секторе услуг за январь 57.9 против 57.2 в декабре

Великобритания: индекс PMI в секторе услуг от CIPS 59.2 против 60.6 в декабре

Германия: январь, Индекс деловой активности менеджеров в сфере услуг 58,3 против 57,6

США. Индекс деловой активности в секторе услуг ISM (январь): 59.0 против 56.7 в декабре

Германия. Регистрация новых авто (январь): -34.2% м/м, -10.5% г/г

Германия. Регистрация новых авто (январь): -34.2% м/м, -10.5% г/г


Обзор рынка

Американскому доллару удалось немного укрепиться против своих европейских конкурентов на более сильных, чем ожидалось, данных по индексу деловой активности в секторе услуг.

Уже утром европейские валюты оказались под небольшим давлением. Причиной снижения котировок евровалют стали разочаровывающие данные по индексу деловой активности в секторе услуг Великобритании. Показатель упал ниже психологически важной отметки в 60 пунктов. В результате котировки фунта снизились против доллара до 1.9560.

Следуя этой тенденции, евро также немного сходил вниз против доллара. Однако сам ход был незначительным всего до  1.2920. Следует также отметить, что по Еврозоне данные по индексу деловой активности в секторе услуг были благоприятными для евро.

На торгах в США были опубликованы аналогичные данные для американской экономики, они оказались лучше прогноза, но почти не оказали влияния на рынок.

Таким образом, на торгах в США японская иена продолжила свое утреннее ралли против доллара, фунт скорректировался вверх к 1.96, а пара евро/доллар продолжила гулять в очень узком диапазоне.

Не помогли доллару и заявленные вчера планы администрации Джорджа Буша ликвидировать дефицит федерального бюджета к 2012 году. Мало кто сомневается, что отвечать за свои слова Бушу не придется, так как к этому моменту срок его полномочий закончится. По расчетам в этом году дефицит бюджета США составит 244 млрд. долларов. Буш также задекларировал необходимость повышение расходов на военную программу с 93.4 млрд. долларов в этом году до 141.7 млрд. в следующем.

На сегодня,  6 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе - предыдущее значение.

10:00/13:00/Еврозона/Розничная торговля за декабрь/0.8% м/м, 1.9% г/г / 0.5% м/м, 1.3% г/г
11:00/14:00/Германия/Заказы в производственном секторе за декабрь/0.5% м/м, 7.4% г/г / 1.5% м/м, 6.1% г/г
13:30/16:30/Канада/Разрешения на строительство за декабрь/-2.0%/3.00%
15:00/18:00/США/Выступление министра финансов Полсона по вопросам бюджета.
18:30/21:30/США/Выступление председателя ФРС Бена Бернанке
20:00/23:00/США/Данные Казначейства США о притоках капитала за январь/na/-$3.5 млрд


Утром следует обратить внимание на данные по розничной торговле к Еврозоне. Рост показателя может привести к укреплению курса евро. Также влияние на рынок могут оказать данные по заказам в производственном секторе Германии. Снижение месячного значения индекса может оказать давление на курс евро.

Во второй половине дня главным событием будет выступление главы ФРС Бена Бернанке. Выступление может привести к росту волатильности на валютных рынках. Намёки на возможность снижения ставок могут вызвать резкое снижение американской валюты.

На всякий случай также следует обратить внимание на выступление главы казначейства Полсона по вопросам бюджета.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2919


Важное сопротивление находится в районе 1.2928 - 1.2936 (100-дневная МА на 1.2930). Давление этой зоны может привести к снижению до 1.2904, с последующим ростом как минимум до 1.2947. Далее целевой ориентир на 1.3015.

USD/JPY 120.24

Как и ожидалось, японская иена получила поддержку на фоне многочисленных домыслов относительно повестки дня предстоящей встречи министров финансов Большой семерки. Вчера глава Еврогруппы Джункер заявил, что тема иены, несомненно, будет в центре внимания встречи, хотя и не уточнил, будет ли по этому вопросу принято решение. Одновременно министр финансов Японии Оми сообщил о том, что не имеет информации о том, будет ли обсуждаться вопрос курса иены на встрече. Он пообещал, что сообщит своим коллегам-министрам о восстановлении японской экономике и ее стабильных ценах.

Текущее снижение должно завершиться либо в районе 120.29, либо около 119.99. Сейчас ждем восстановления к 120.59 - 120.77.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 07.02.2007 08:59
Сегодня на рынке форекс 7 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона: розничные продажи за декабрь +0,3 м/м; +2,1% г/г при прогнозе 0.8% м/м, 1.9% г/г

Германия: заводские заказы за декабрь -0,2% м/м; +1,7% г/г

ЕЦБ валютные резервы сократились на 1 млрд. евро до 145,3 млрд. евро за неделю на 2 февраля

Резервный Банк Австралии оставил ставку неизменной на уровне 6.25%


Обзор рынка

На вчерашних торгах американский доллар торговался с понижением, на фоне отсутствия факторов, которые могли бы оказать ему поддержку. На этой неделе большое влияние на рынок оказывают политические факторы, в частности, предстоящая на выходных встреча министров финансов стран «Большой семерки».

Японская иена с самого утра взяла курс на верх, поскольку рынок ожидает, что на встрече глав финансовых ведомств G7 будет принята резолюция по вопросу резкого снижения курса японской валюты. Рост иены против доллара привел к тому, что американец начал падать и против европейских валют. Рынок проигнорировал негативные для европейской экономики данные по розничной торговле в Еврозоне, продолжив играть на повышение евро.

Ситуация мала изменилась после открытия американской сессии. Важных данных на вчера запланировано не было, поэтому рынок сфокусировал внимание на выступлениях американских чиновников. Глава Казначейства Генри Полсон, в частности, заявил вчера, что курс японской иены соответствует фундаментальным макроэкономическим показателям, выступив, таким образом, в качестве противника рассмотрения вопроса о японской валюте на G7. Он также обратил внимание на то, что Банк Японии невозможно обвинит в том, что он проводит интервенции на рынок для ослабления курса иены, как это было в последний раз в 2004 году. После выступления Полсона доллар немного оживился против иены, но по итогам дня американская валюта все же закрылась на отрицательной территории.

Бен Бернанке в своем выступлении не коснулся перспектив монетарной политики, и не сказал ровным счетом ничего, что могло бы изменить ситуацию на рынке.

К вечеру евро вырос до 1.2990, приблизившись к психологическому «круглому» сопротивлению, британский фунт подорожал на 1 цент, преодолев уровень 1.97, против иены доллар остался около отметки 120 иен за один доллар. 

На сегодня,  7 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:45/09:45 Швейцария Уровень безработицы за январь/3.1%/3.1%
09:30/12:30 Великобритания Производство в обрабатывающем секторе промышленности за декабрь/0.1% м/м, 2.1% г/г / 0.3% м/м, 2.4% г/г
09:30/12:30 Великобритания Промышленное производство за декабрь/0.1% м/м, 0.6% г/г / 0.5% м/м, 0.8% г/г

11:00/14:00 Германия Производство в обрабатывающем секторе промышленности за декабрь/na/1.4% м/м, 6.3% г/г
11:00/14:00 Германия Промышленное производство за декабрь/0.5% м/м, 6.3% г/г / 1.8% м/м, 6.1% г/г
12:00/15:00 США Индекс рефинансирования (нед. до 2 февраля)/na/+3.2% до 631.3
13:30/16:30 США Затраты на рабочую силу за 4 кв. 2006 года/+2.3%/+2.3%
13:30/16:30 США Производительность вне сельского хозяйства за 4 кв./1.6%/+0.2%
13:30/16:30 Канада Разрешения на строительство за декабрь/na/+3.0%
15:30/18:30 США Запасы нефти и нефтепродуктов за нед.до 2 февраля/na/+2.7 млн. до 324.
20:00/23:00 США Потребительское кредитование за декабрь/+7.0 млрд.долларов/+12.3 млрд.долларов



Утром обратите внимание на дыне по промышленному производству в Великобритании. Снижение темпов роста, как на годовом, так и на месячном базисе может оказать давление на британскую валюту. Для фунта показатель приобретает особую значимость, так как завтра решение Банка Англии по учетной ставке. Аналогичные данные ожидаем по Германии, здесь также ожидается снижение показателя, вряд ли эта новость сможет стимулировать интерес к евро на фоне необходимости пробоя важного сопротивления.

Ряд интересных данных второго плана станет известно по американской экономике. Во-первых, это индекс оплаты труда. В прошлом месяце показатель был относительно высоким, поэтому его сохранение на прежнем уровне факт нейтрально-благоприятный для доллара. Снижение показателя окажет давление на курс доллара.

Также следует обратить внимание на данные по производительности труда в США.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2982


Поддержка находится на 1.2963 или 1.2949. В краткосрочной перспективе ждем укрепления до 1.3011, однако возможность пробоя этого уровня весьма сомнительна.


GBR/USD 1.9702


Британский фунт солидно укрепился вчера, после того как данные Британского консорциума торговли продемонстрировали в декабре месячный рост розничных продаж 2.5 %. Однако сегодня фунт может оказаться под давлением на данных по промышленному производству.

Пока пара выше 1.9674, остается возможность роста до 1.9758. В случае же пробоя поддержки вниз, фунт может упасть до 1.9628.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 08.02.2007 09:38
Сегодня на рынке форекс 8 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Резервный Банк Австралии оставил ставку неизменной на уровне 6.25%

Великобритания: промышленное производство за декабрь -0,1% м/м; +0,4% г/г против прогноза 0.1% м/м, 0.6% г/г

Германия:  промышленное производство за декабрь -0,5% м/м против 1.4% м/м, 6.3% г/г

США: производительность за 4 квартал +3,0% против -0,1% в 3-м квартале.

США: стоимость рабочей силы в расчете на единицу продукции за 4 кв. +1,7% против +3,2% за пред. период.

США: декабрь, потребительское кредитование +$6.0 млрд. против +$13.7 млрд. в ноябре (пред. +$12.4 млрд)


Обзор рынка

Американский доллар упал в цене против евро и фунта после публикации данных по производительности и оплате труда в американской экономике. Топ новостью для рынков по-прежнему остается предстоящая встреча министров финансов Большой Семерки в конце недели.

День начался с резкого падения японской иены на комментариях представителей правительства США и Японии о том, что вопрос о курсе японской валюты не будет обсуждаться на запланированной встрече в рамках G7.  Если во вторник такую мысль озвучил глава американского казначейства Полсон, то вчера ее подхватил министр финансов Японии Кодзи Оми, который сообщил журналистам, что рассмотрение вопроса о иене не стоит в повестке дня. С другой стороны, европейские чиновники продолжают активную интервенцию, видимо, надеясь «уговорить» иену не падать дальше. Так министр финансов Германии Томас Миров, хотя и не говорил конкретно про иену, заявил, что валютные рынки будут в центре внимания участников встречи.

Миров добавил, что коммюнике "дает хорошую возможность министрам финансов и управляющим центральных банков открыто обратиться к рынкам".

Между тем, еще на европейской сессии доллар оказался под давлением, которое стало еще сильнее, после публикации данных по США. Согласно этим данным, производительность труда выросла (что может быть признаком снижения спроса на рабочую силу), а темпы роста оплаты труда снизились. Такая комбинация может быть свидетельством снижения инфляционного давления, поддерживаемого в последнее время ажиотажем на рынке труда.

К концу дня, пара евро/доллар преодолев отметку 1.30, зафиксировалась около 1.3020, пара фунт/доллар по итогам дня осталась на прежнем уровне, а иена продолжила снижение до 120.60.

На сегодня,  8 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Сальдо платежного баланса без учета сезонных колебаний за декабрь /na/+12.5 млрд.евро
07:00/10:00 /Германия/ Сальдо торгового баланса за декабрь /+17.0 млрд.евро/+18.5 млрд.евро
07:00/10:00 /Германия/ Сальдо торгового баланса с учетом сезонных колебаний за декабрь /na/+19.3 млрд.евро
12:00/15:00 /Великобритания/ Решение по процентной ставке Банка Англии /5.25%/5.25%
12:45/15:45 /Великобритания/ Решение по процентной ставке ЕЦБ /3.50%/3.50%
13:30/16:30 /Еврозона/ Пресс-конференция президента ЕЦБ Ж.-К. Трише

13:30/16:30 /США/ Количество заявок на пособие по безработице за нед.до 3 февраля /310 000/-20 000(307 000)
13:30/16:30 /Канада/ Индекс цен на жилье на первичном рынке за декабрь /0.5%/0.5%
15:00/18:00 /США/ Оптовые запасы за декабрь /+0.6%/+1.3%
15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа EIA за нед.до 2 февраля /na/-186 млрд.куб.футов (2571 млрд.куб.футов)


В центре внимания сегодня будут заседания Центробанков Еврозоны и Англии, которые должны рассмотреть вопросы кредитной политики. По прогнозам аналитиков, оба банка оставят учетные ставки без изменений, поэтому более важными будут различные комментарии по итогам заседаний и прогнозы. В частности, от Жана Клода Трише, пресс-конференция которого назначена после заседания, будут ждать «ястребиных» заклинаний. Если же он будет сдержан в отношении перспектив ставки, то евро может оказаться под давлением. Ключевым может стать употребление или неупотребление Трише слова «vigilance» при характеристике позиции Центробанка. Его использование будет воспринято как намек о повышении ставки и может привести к росту евро, опускание же этого слова может быть интерпретировано как признак нерешительности и оказать на европейскую валюту давление.

Что касается Банка Англии, то прошлое решение о повышении ставки он принял минимальным большинством голосов. Данные по британской экономике в последнее время оставляют желать лучшего, однако инфляционное давление является сильным. Поэтому существует риск повышения ставки на 25 пунктов сегодня или в ближайшем будущем.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3018


Текущее ралли должно завершиться где-то около 1.3032, после чего вероятно движение вниз к 1.2981 или 1.2952. Пробой 1.3055 станет бычьим сигналом.


USD/JPY 120.78

Пара находится на поддержке, обеспеченной МА. Ее пробой вниз приведет к движению к 120.18. В сущности же, можно прогнозировать в ближайшие дни консолидационную активность между 120.18 и 121.31, так как противоречивые комментарии чиновников вконец дезориентировали рынок.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 09.02.2007 08:31
Сегодня на рынке форекс 9 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: торговый баланс за декабрь +14,4 млрд. против пересм. +19,1 млрд. за ноябрь

Германия: баланс текущих операций за декабрь +9.8 млрд. против +14.1 млрд. в ноябре

Великобритания: цены на жилье +1,3% м/м

Великобритания: Банк Англии оставил ставку на прежнем уровне 5.25%

Еврозона: ЕЦБ оставил ставки без изменения на уровне 3.5%

Трише заявляет, что необходимо проявлять повышенную бдительность в отношении инфляции


Обзор рынка

Вчера в течение дня мы наблюдали очень неровные разнонаправленные торги. Учетные ставки в европейских странах и предстоящая встреча министров финансов стран Большой семерки были основными темами дня.

Утром под давлением оказалась японская иена. На этот раз японскую валюту послал вниз представитель Центробанка Японии Хидехико Хаару. Отвечая на вопросы журналистов, он недвусмысленно дал понять, что политика Центробанка останется мягкой, поскольку «нет причин для беспокойства в отношении инфляции». Хаару также гордо заявил, что теперь, когда иена под давлением, валютный рынок сам должен решать какова ее реальная стоимость. В результате к середине дня против доллара японская иена упала до 121.20.

На европейской сессии против американской валюты сильно просел евро, сформировав дневной минимум в районе 1.2975. Это произошло в обстановке нервозности в преддверии решения ЕЦБ по учетной ставке и после того как стали известны данные по значительному снижению профицитов торгового баланса и баланса текущего счета Германии.

В дальнейшем стало известно, что как ЕЦБ, так и Банк Англии оставили учетные ставки кредитования для своих экономик без изменения. Однако евро получил поддержку от кодового слова «бдительность» в отношении инфляции, которое употребил в своем выступлении председатель банка Жан Клод Трише. Это «магическое» слово было воспринято рынками как свидетельство готовности продолжить повышение ставок на ближайших заседаниях. Аналитики полагают, что в марте учетная ставка в Еврозоне будет повышена до 3.75%. Евро пошел вверх, приблизившись к 1.3050.

А вот британскому фунту повезло намного меньше. После того как стало известно о том, что ставка не была повышена, он упал против доллара почти на 100 пипсов до 1.9585. Рынок опасается, что на фоне не очень благоприятной ситуации в Великобритании учетные ставки больше повышаться не будут.

Остаток дня пары провели в узких диапазонах, корректируясь после дневных движений.

На сегодня,  9 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Сальдо торгового баланса (искл. торговлю со странами ЕС) за декабрь /-4300 фунтов/-4631 фунтов
09:30/12:30 /Великобритания/ Сальдо торгового баланса с учетом торговли со странами мира за декабрь /-6900 фунтов/-7193 фунтов
11:00/14:00 /Еврозона/ Индекс опережающих индикаторов за декабрь /na/109.4 (+0.2)
15:00/18:00 /Канада/ Уровень безработицы за январь /6.1%/6.1%


Сегодня пятница, конец рабочей недели, поэтому на новостном фронте будет ожидаться затишье. Интерес для фунта будут представлять данные по торговому балансу. Снижение дефицита может способствовать некоторой коррекции вчерашнего движения вниз.

Для тех, кто торгует «канадцем», возможно, интересен будет пакет данных по безработице в Канаде, хотя существенных сюрпризов от них не ожидают.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3039


Рынок может вырасти до 1.3064-70, здесь находится граница технического диапазона и пробой ее сегодня маловероятен. Поддержка находится на 1.3020 - 1.3010.

USD/JPY 121.34

Пока пара находится ниже 121.45, с большей долей вероятности можно предполагать снижение до 120.81 или 120.60. Если же пара пробьет этот уровень, то не исключен ход в район 122.10.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 12.02.2007 08:14
Сегодня на рынке форекс 12 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Франция: промышленное производство за декабрь +1,0% м/м; пересмотр за ноябрь -0,4% (-0,2%)

Франция: дефицит торгового баланса за декабрь 2.922 млрд. против -2.674 млрд. в ноябре

Великобритания: дефицит торгового баланса за декабрь 7.142 млрд. против 6.871 млрд. за ноябрь

Великобритания: баланс внешней торговли товарами за декабрь

Еврозона: индекс опережающих индикаторов ОЭСР за декабрь +109.9 по сравнению с 109.6

Канада: уровень занятости за январь +88.900

Канада: уровень безработицы за январь 6.2% против 6.1% за декабрь



Обзор рынка

Пятница прошла под знаком укрепления американского доллара. Иена оставалась слабой на фоне ожидания встречи министров финансов Большой семерки в Эссене. Европейские валюты оказались под давлением в связи со слабыми макроэкономическими данными.

Британский фунт резко пошел вниз, после того как стало известно о росте дефицита торгового баланса в Великобритании. Как стало известно, в декабре торговый дефицит неожиданно вырос до 7.1 миллиарда американских долларов против прогноза 6.9 миллиардов. Тенденции фунта последовал евро, который упал до дневного минимума 1.2980. Для фунта события оказались более драматичными, британская валюта пробила вниз январскую поддержку на 1.9550, закрывшись около месячного минимума на отметке 1.9454.

Итоги встречи в Эссене.

В пятницу рынок окончательно убедился, что между главами финансовых ведомств ведущих мировых экономик существуют серьезные разногласия в отношении итогового коммюнике. Чиновники американского Казначейства вновь дали недвусмысленные намеки на то, что вопрос о японской иене обсуждаться в ходе заседания не будет. Такова же была озвученная ранее позиция японцев. А вот европейские финансисты надеялись внести этот вопрос в повестку дня, будучи обеспокоены рекордным ростом евро против иены.

Озвученное позавчера итоговое коммюнике вызвало в памяти эффект «дежа вю», оно полностью копировало аналогичный документ, составленный по итогам предыдущей встречи. Представители G7 дипломатично отказались от упоминания в нем японской иены, и в очередной раз дали понять Китаю, что выступают против заниженного курса китайского юаня.

В основной части заявления говорится следующее:

"Мы вновь заявляем, что валютные курсы должны отражать фундаментальные показатели экономики. Чрезмерная волатильность и беспорядочные колебания валютных курсов нежелательны для экономического роста. Мы продолжаем пристально следить за валютными рынками и сотрудничать надлежащим образом.

Для развивающихся экономик, имеющих значительный и растущий профицит текущего счета, особенно для Китая, желательно, чтобы их эффективные валютные курсы изменялись так, чтобы происходили необходимые выравнивания".

В отношении Японии формулировка была намного более мягкой:

"Восстановление японской (экономики) имеет место, и ожидается, что оно продолжится. Мы уверены, что результаты подобного развития событий будут признаны участниками рынка и учтены ими при оценке рисков".

Основные события предстоящей недели.

В центре внимания на предстоящей неделе будут данные по американской экономике. В первую очередь, речь идет о ежемесячном отчете по тенденциям внешней торговли. Данные по дефициту торгового баланса США будут опубликованы во вторник в 16:30 МСК. Ожидается, что дефицит вырастет, что может оказать давление на курс доллара.

Второй важный отчет выйдет в четверг в 17:00. Это будет репорт Казначейства по инвестициям в американские ценные бумаги. По прогнозам аналитиков объем инвестиций снизится и составит примерно 60 млрд. долларов – т.е. будет лишь с трудом покрывать дефицит торгового баланса.

Четверг в целом станет кульминацией недели, так как на вечер этого дня (18:00 МСК) запланировано также выступление главы ФРС Бена Бернанке.

Другие новости, на которые следует обратить внимание.

Великобритания, индекс потребительских цен, вторник, 12:30 МСК, ожидается снижение индекса на 0.5 %, очень негативный прогноз для фунта.
Германия, индекс деловых настроений ZEW, вторник, 13:00 МСК.
Великобритания, ежеквартаный отчет Банка Англии по инфляции, среда, 13:30 МСК.
США, розничные продажи, среда, 16:30 МСК, ожидается снижение темпов роста с 0.9 % до 0.3 %.
Япония, ВВП в 4-м квартале, четверг, 02:50 МСК, ожидается повышение темпов роста ВВП.
Великобритания, розничные продажи, четверг 12:30.
США, промышленное производство, четверг 16:15.

На сегодня,  12 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30/ Великобритания/Индекс цен на жилье за декабрь/9.0%/8.9%
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс производственных цен на входе за январь/-0.8% м/м, -0.4% г/г /0.1% м/м, 2.0% г/г
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс производственных цен на выходе за январь/ 0.1% м/м, 1.9% г/г 0.2% м/м, 2.2% г/г
15:30/18:30/ Великобритания/ Индекс опережающих индикаторов за декабрь/na/ 0.1%
19:00/22:00/ США/ Дефицит государственного бюджета за январь/+40.0 млрд.долларов /+44.5 млрд.,долларов, +21.0 млрд.долларов в январе 2006



Из сегодняшних данных могут оказать влияние на рынок показатели индексов цен производителей по Великобритании. Снижение индексов цен может оказать давление на фунт.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3015


Рынок может вырасти до 1.3064-70, здесь находится граница технического диапазона и пробой ее сегодня маловероятен. Поддержка находится на 1.3020 - 1.3010.

В краткосрочной перспективе, пока пара находится ниже 1.3025, еще остается вероятность движения к 1.2978 или 1.2951. Однако, учитывая тот факт, что по прогнозам макроэкономические данные по США будут неблагоприятными, существует вероятность пробоя на этой неделе месячного канала вверх. Временное сопротивление находится в районе 1.3050-60, далее на 1.31, 1.3161, 1.32, 1.3240 и 1.3275.

USD/JPY 121.98

Несмотря на мягкий тон коммюнике Большой семерки, японская иена оказалась под давлением, открывшись сегодня гэпом вниз после пятничного снижения. В Японии сегодня выходной, поэтому сами японцы не могут поддержать свою национальную валюту.

Сейчас пара находится около важного уровня сопротивления. Очень вероятен отскок от него до 121.22. Пробой создаст предпосылки для движения к 122.22 или выше.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 13.02.2007 09:25
Сегодня на рынке форекс 13 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания: январь, Индекс закупочных производственных цен -0,2%м/м, -1,6%г/г с 0.1%м/м, 2.0%г/г

Великобритания: январь, Индекс отпускных производственных цен 0.3%м/м, 2.1%г/г с 0.2%м/м, 2.2%г/г

Япония. Потребительское доверие, январь: 48.1 против 45.9 в декабре



Обзор рынка

Доллар укрепился на вчерашних торгах против своих конкурентов после обнародования коммюнике министров финансов стран Большой Семерки. В свою очередь, японская иена большую часть дня находилась под давлением, достигнув новых минимумов против евро, однако ближе к вечеру ей удалось частично восстановиться.

После некоторого ослабления утром, американский доллар вырос почти на 100 пипсов против европейской валюты с 1.3030 до внутредневного минимума 1.2940. Аналитики полагают, что произошел разворот спекулятивных позиций по доллару. Если перед встречей в рамках  G7 открывались короткие спекулятивные позиции, то сейчас налицо открытие длинных позиций. Вторая, не менее важная причина снижения евро,  - техническая. Европейская валюта оттолкнулась от верхней границы месячного канала на фоне отсутствия стимулов для ее пробоя, в результате срабатывания стоп-ордеров, расположенных около этой границы.

В Японии вчера были выходные, но между тем, иена продолжала оставаться под сильным давлением. Против евро японская валюта упала до нового рекордного минимума на  158.98. Однако во второй половине дня инвесторы предпочли зафиксировать прибыль по евро, в результате чего он упал с дневного максимума до 157.55.

На сегодня,  13 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 Германия Предварительные данные по приросту ВВП за 4 кв.2006 года/ 0.6% к/к, 3.1% г/г / 0.6% к/к, 2.8% г/г
09:30/12:30 Великобритания Индекс розничных цен за январь/ -0.4% м/м, 4.4% г/г / 0.8% м/м, 4.4% г/г
09:30/12:30 Великобритания Индекс потребительских цен за январь (гармониз.)/ -0.6% м/м, 2.9% г/г / 0.6% м/м, 3.0% г/г
09:30/12:30 Великобритания Индекс розничных цен (искл. выплаты по ипотечным закладным)за январь/3.8% / 3.8%
09:30/12:30 Великобритания Стержневой индекс потребительских цен за январь/1.8% /1.8%
10:00/13:00 Еврозона Индекс оценки текущих экономических условий ZEW EMU за февраль/na/66.1
10:00/13:00 Еврозона Индекс экономических ожиданий ZEW EMU за февраль/na/-1.8
10:00/13:00 Германия Индекс оценки текущих экономических условий ZEW за февраль/+67.5/ +70.6
10:00/13:00 Германия Индекс экономических ожиданий ZEW за февраль/+9.0/ -3.6
10:00/13:00 Еврозона Предварительные данные по приросту ВВП за 4 кв./+0.5% м/м, +2.9% г/г / +0.5% м/м, +2.7% г/г
10:00/13:00 Еврозона Промышленное производство за декабрь/ 0.2% м/м, 2.4% г/г / 0.2% м/м, 2.5% г/г

13:30/16:30 Канада Предварительное сальдо торгового баланса за декабрь/+4.7 млрд.канадских долларов/ +4.7 млрд.канадских долларов
13:30/16:30 США Предварительное сальдо торгового баланса за декабрь/ -59.5 млрд.долларов/-58.2 млрд. долларов


Сегодняшний день на рынках можно будет назвать «европейским», так как на сегодня запланирован выход большого пакета данных макроэкономических новостей по европейским экономикам.

В первой половине дня британский фунт может оказаться под давлением, если реализуется прогноз о снижении индекса потребительских цен на 0.6 % на месячном базисе сравнения. Стабилизация инфляционных рисков в ближайшие месяцы может исключить перспективу повышения учетной ставки репо.

Для евро традиционно важной является публикация индекса ZEW по Германии. Ожидается снижение индекса оценки экономической ситуации, который остается при этом на высоком уровне, но при этом рост индекса оценки экономических перспектив. Такая комбинация нейтральна для евро, однако при сюрпризах возможны движения в диапазоне 20-40 пипсов.

Данные по ВВП Еврозоны могут также немного поддержать курс евро, сохранение квартальных темпов роста, как ожидают, приведет к повышению годовых темпов.

Кроме того, следует обратить на данные по промышленному производству в Еврозоне. Прогноз нейтрален.

Во второй половине дня доллар может оказаться под давлением, если данные по торговому балансу окажутся на уровне прогноза или хуже. Особенно неприятным для «зеленого» может быть значение выше -60 млрд. долларов, так как по прогнозам в этом месяце объем инвестиций в американские ценные бумаги составит около 60 млрд.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.2965


Рынок может вырасти до 1.3021 или 1.3075, однако этот бычий сценарий будет отложен, если будет пробита зона поддержки 1.2935 - 1.2920. В этом случае может случится мощный пробой вниз.

USD/JPY 121.52

Текущий рост может завершиться около 121.88 или 122.17. Целевой ориентир нисходящего движения 121.37. Пробой вверх 122.39 даст бычий сигнал.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 14.02.2007 09:02
Сегодня на рынке форекс 14 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Потребительское доверие, январь: 48.1 против 45.9 в декабре

Германия: ВВП за 4 кв. +0.9% кв/кв; пересмотр за 3 кв. +0.8% (+0.6%)

Франция: ВВП за 4 кв. +0.6-0.7% кв/кв

Великобритания: CPI за январь -0/8% м/м; +2.7% г/г против +3.0% г/г в декабре

Великобритания: индекс RPI за январь -0,5% м/м, +4,2% г/г против +4,4% г/г в декабре.

Еврозона: индекс ожиданий ZEW за февраль +6,8 против -1,8 в январе

Германия: индекс ожиданий ZEW за февраль +2,9 против -3,6 в январе

Еврозона: промышленное производство за декабрь +1.0% м/м; +4.0% г/г

Еврозона: предв. ВВП за 4 кв. 0.9% кв/кв; 3.3% г/

Канада: профицит торгового баланса за декабрь вырос до $5.0 млрд. против $4.7 млрд. в ноябре

США: торговый баланс за декабрь -$61.2 против -58,1 в ноябре

Япония. Активное сальдо торгового баланса, декабрь: +15.2% г/г

Япония. Активное сальдо баланса текущего счета, декабрь: -5.0% г/г



Обзор рынка

Американский доллар закончил вчерашний день с понижением против евро на фоне сильных макроэкономических данных по Еврозоне и слабых данных по США. Фунт и иена нестабильны.

Утром евро пошел вверх, пробив уровень 1.3. Стимул для роста европейская валюта получила от сильных данных по европейской экономике. Показатели промышленного производства и темпов роста ВВП в 4-м квартале оказались лучше прогнозов, а индекс деловых настроений ZEW, хотя и вышел немного ниже прогноза, все же продемонстрировал положительную динамику роста.

Ралли евро продолжилось, после того как были опубликованы данные по торговому балансу США. Дефицит торгового баланса оказался выше 60 млрд. долларов. Таким образом, создается опасная вероятность того, что приток инвестиций в американские ценные бумаги не покроет в декабре торгового дефицита. Евро приблизился к 1.3050. Однако около этого уровня сосредоточен большой объем офферов, что и привело к последующей коррекции европейской валюты.

Британский фунт на утренних торгах оказался под давлением, после публикации данных по инфляции. Темпы роста цен в Великобритании снизились, что сводит к минимуму вероятность дальнейших повышений ставок. Во второй половине дня после слабых данных по ВВП фунт отыграл часть потерь, но не полностью.

На сегодня,  14 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 Великобритания Уровень безработицы ILO за декабрь/5.4%/5.5%
09:30/12:30 Великобритания Средняя заработная плата (искл.премии) за декабрь/3.8%/3.7%
09:30/12:30 Великобритания Средняя заработная плата с учетом премий за декабрь/na/4.1%
09:30/12:30 Великобритания Уровень безработицы за январь/3.0%/3.0%
10:30/13:30 Великобритания Управляющий Банка Англии Кинг представляет Квартальный Отчет по Инфляции.
12:00/15:00 США Индекс рефинансирования (нед. до 9 февраля)/na/-0.2% до 630.1
13:30/16:30 США Розничные продажи и продажи продуктов питания (искл. продажи автомобилей) за январь/+0.4%/+1.0%
13:30/16:30 США Розничные продажи и продажи продуктов питания за январь/+0.3%/+0.9%
15:00/18:00 США Выступление председателя ФРС Бена Бернанке по вопросам денежно-кредитной политики.

15:00/18:00 США Коммерческие запасы за декабрь/+0.4%/+0.4%
15:30/18:30 США Запасы нефти и нефтепродуктов (за нед.до 9 февраля)/na/-0.4 млн. баррелей до 324. млн. баррелей.


Сегодня утром ожидается большой пакет важных данных по Великобритании. Уровень безработицы, как полагают, останется без изменений, поэтому этот показатель окажет влияние только в случае сюрпризов. Более важным событием для фунта является публикация квартального отчета Банка Англии по инфляции. Учитывая тот факт, что инфляция, с одной стороны, остается выше целевого ориентира БА, но с другой снижается, будет весьма интересно узнать оценку этого процесса Банком Англии. Стерлинг, который находится под давлением с прошлой недели, может вырасти, если банкиры сохранят «ястребиный» тон в своих оценках текущей ситуации, намекнув на возможность еще одного повышения учетной ставки. Аналитики полагают, что, если инфляция останется высокой, то такой шаг вполне возможен, однако не раньше второй половины этого года.

Весьма интересными для рынков будут данные по розничным продажам США. Хотя основной индекс, как ожидают, продемонстрирует снижение, индекс продаж без учета продаж продуктов питания, может вырасти. Пока трудно прогнозировать, как такая комбинация новостей будет воспринята рынком.

Вполне возможно, что рынок слабо отреагирует эти данные, подождав выступления главы ФРС Бена Бернанке. Не исключено, что Бернанке сделает акцент на улучшении ситуации в депрессивных секторах американской экономики (рынок недвижимости и обрабатывающая промышленность). Если он при этом еще и сохранит «ястребиный» тон, указав на инфляционные риски, такое содержание речи может дать стимул для роста доллара. С другой стороны, разочарованность рынков в ожиданиях, может оказать на доллар противоположное воздействие.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3025


Пока рынок выше 1.3012 и 1.2997, остается возможность роста до 1.3069. Пробой этих уровней приведет к снижению до 1.2981 и возможно далее к 1.2945.

USD/JPY 121.28

Сопротивление находится на 121.41. Его давление может вызвать движение вниз в зону 121.02 -120.45.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 15.02.2007 08:52
Сегодня на рынке форекс 15 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Активное сальдо торгового баланса, декабрь: +15.2% г/г

Япония. Активное сальдо баланса текущего счета, декабрь: -5.0% г/г

Великобритания: уровень безработицы за январь 2.9%

США: розничные продажи не изм., за искл. трансп. средств. +0.3%

США: коммерческие запасы в декабре 0.0% против прогноза 0.0% и против +0.2% (пересмотрено с +0.4%) в ноябре.

Япония. ВВП в 4-м квартале +1.2% кв/кв

Япония. ВВП в 4-м квартале +4.8% г/г



Обзор рынка

Председателю ФРС Бену Бернанке не удалось уговорить участников торгов покупать американский доллар. В течение вчерашних торгов американская валюта находилась под давлением на опасениях инвесторов в отношении перспектив американской экономики.

Доллар падает со вторника, когда были опубликованы худшие, чем ожидалось данные по торговому балансу. Кажется, что на фоне ухудшения американских макроэкономических показателей рынок не находит причин для покупок доллара. Японская иена выросла против доллара на сильных данных по торговому балансу Японии, позитивное сальдо которого выросла более, чем на 15 %. Фунту также удалось укрепиться на хороших данных по безработице в Великобритании.

В свою очередь, евро продолжил восходящее движение, пробив важный уровень сопротивления 1.3050. Эта верхняя граница диапазона, в котором пара торговалась в течение последних недель. Около этого уровня было сосредоточено много стопов на продажу доллара, срабатывание которых, привело к резкому росту евро до 1.32 – самого высокого уровня с 5 января этого года.

Во второй половине дня доллар продолжал оставаться под давлением. Данные по розничным продажам оказались хуже прогнозов и не смогли оказать ему поддержку. Также, рынок практически не отреагировал на выступление главы ФРС Бена Бернанке. Бернанке, с одной стороны, указал на улучшение ситуации в экономике и высокую инфляцию, но с другой, заявил о снижении инфляционного давления.

На сегодня,  15 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:30/11:30/Швеция/Решение по процентной ставке шведского центрального банка.
09:00/12:00/Еврозона/Публикация ежемесячного бюллетеня ЕЦБ.
12:00/15:00/Еврозона/Выступление президента ЕЦБ Ж.-К. Трише.

13:30/16:30/Канада/Новые заказы в производственном секторе за декабрь/na/+3.9%
13:30/16:30/Канада/Невыполненные заказы в производственном секторе за декабрь/na/+2.3%
13:30/16:30/Канада/Запасы в производственном секторе за декабрь/na/+0.3%
13:30/16:30/Канада/Поставки в производственном секторе за декабрь/+1.0%/+2.3%
13:30/16:30/США/Индекс цен на экспорт за январь/na/+0.7%
13:30/16:30/США/Индекс деловой активности за февраль/11.0/9.13
13:30/16:30/США/Количество заявок на пособие по безработице за нед.до 10 февраля/na/+3 000 до 311 000
14:00/17:00/США/Притоки капитала по данным Казначейства США за декабрь/70/74.9 млрд.долларов
14:15/17:15/США/Использование производственных мощностей за январь/81.6%/81.8%
14:15/17:15/США/Промышленное производство за январь/-0.1%/+0.4%
15:00/18:00/США/Выступление председателя ФРС Бена Бернанке по вопросам денежно-кредитной политики
.
15:30/18:30/США/Запасы природного газа за нед. до 9 февраля/na/-224 млрд. куб. футов до 2347 млрд. куб. футов
17:00/20:00/США/Индекс постепенного разгона инфляции по данным ФРБ Филадельфии за февраль/na/11.9
17:00/20:00/США/Индекс деловой активности по данным ФРБ Филадельфии за февраль/4.1/8.3
18:00/21:00/США/Индекс рынка жилья за февраль/na/35


Если вторник был «европейским» днем, то сегодняшний день можно определить как американский, из-за большого количества данных по США. К сожалению, для доллара большинство из этих данных могут оказаться негативными для американской валюты.

Одной из важнейших новостей станет публикация ежемесячного отчета Казначейства США по притоку иностранных инвестиций. Этот показатель с трудом поддается прогнозированию, однако большинство аналитиков сходятся во мнении, что он будет хуже, чем в предыдущий раз. Если он приблизится к 60 млрд. долларов, то это может вызвать очередной вал продаж американской валюты в связи с предчувствием того, что приток инвестиций будет в скором времени не в состоянии компенсировать торговый дефицит.

Два показателя связаны с американской промышленностью. Оба они, как полагают, будут хуже, чем в прошлом месяце, что может оказать дополнительное давление на доллар. Речь идет об индексах промышленного производства и деловой активности в обрабатывающей промышленности региона Филадельфии.

Кроме того, сегодня второй день выступления Бена Бернанке, посвященного вопросам денежно-кредитной политики в Палате Комитета по финансовым Услугам. Сегодня глава ФРС ответит на вопросы. Его слова могут вызвать рост волатильности на рынке.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3132


Ключевой сопротивление находится на 1.3179, и в целом зону 1.3179 - 1.3228 можно назвать зоной сопротивления. Пока кажется маловероятным ее пробой со стороны европейской валюты. Коррекционные движения встретятся с поддержкой на 1.3102 - 1.3078.

USD/JPY 120.00

Сегодня утром иена укрепилась против доллара, сформировав шип ниже 120.00. Причиной резкого движения стали лучшие, чем ожидалось данные по ВВП Японии. Уровень 120.00 представляет собой ключевую поддержку возможной формации «двойная вершина» на дневных графиках, ее пробой может привести к движению к 118.00.

Сопротивление для пары находится в районе 120.80 - 120.93.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 16.02.2007 09:13
Сегодня на рынке форекс 16 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. ВВП в 4-м квартале +1.2% кв/кв

Япония. ВВП в 4-м квартале +4.8% г/г

Швеция: Центробанк поднял ставку до 3,25% с 3,00%.

Великобритания: розничные продажи за январь -1,8% м/м, +3,3% г/г

США: требования новых пособий по безработице за нед. на 10 февраля +44 тыс. до 357 тыс. против ожидания 315 тыс.

США: цены на импорт за январь -1.2%, за искл бензина -7.3%

США: цены на экспорт за январь +0,3%

США: индекс ФРБ Нью-Йорка Empire State за февраль 24.35 против 9.13 в январе.

США. Промышленное производство в январе -0.5% против прогноза -0.1%.

США. Загрузка производственных мощностей в январе 81.2% против прогноза 81.6%

США. Чистый отток капитала в декабре $11.0 млрд. против чистого притока $70.5 млрд. в ноябре

США. Запасы природного газа на 9 февраля -259 Bcf до 2.088 Bcf

США. Индекс деловой активности ФРБ Филадельфии в феврале 0.6 против прогноза 5 и против 8.3 в январе

Япония. Индекс деловой активности в секторе услуг (декабрь): -0.4%.



Обзор рынка

Американский доллар остается под давлением. Поток макроэкономических данных по США оставляет желать лучшего. Большинство данных выходят не только хуже значений предыдущих месяцев, но и намного хуже прогнозов.

Утром американская валюта резко пошла вниз против японской иены. Тенденция к укреплению иены наблюдалась и на кроссах, ее причина заключается в сильных данных по ВВП Японии в 4-м квартале. Евро находился против доллара в стадии консолидации. А вот котировки британского фунта резко обвалились, после того как стало известно о резком снижении объемов розничных продаж в Великобритании.

Появление на торговых площадках американских инвесторов не спасло американский доллар. Вскоре после открытия торгов в США пошел нескончаемый поток плохих макроэкономические данных по США.

Согласно данным Казначейства, в прошлом месяце был зарегистрирован чистый отток капитала из американской экономики. На фоне не уменьшающегося дефицита торгового баланса снижение интереса инвесторов к американским ценным бумагам может иметь фатальные последствия для экономики. После публикации этой новости доллар сформировал дневные минимумы против своих конкурентов.

Также хуже прогнозов оказались индексы промышленного производства, деловой активности в обрабатывающей промышленности Филадельфии, еженедельные данные по безработице. Вместе с тем рынок не очень активно реагировал на эти показатели в ожидании второго дня выступления Бернанке в Агентстве по финансовым услугам.

Вчера глава ФРС ответил на вопросы членов Агентства. В целом он повторил тезисы своего выступления, имевшего место в среду, добавив лишь оптимистичную фразу  о том, что экономика может оказаться «более сильной, чем мы думаем» благодаря высоким показателям потребительских расходов и ростам доходов. Выступление Бернанке не произвело впечатления на рынок, но оказалось сдерживающим фактором, не дав доллару обвалиться на слабых новостях.

На сегодня,  16 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00/Германия/Индекс потребительских цен (окончат.гармониз.)за январь/-0.2% м/м, 1.6% г/г / +0.9% м/м, 1.4% г/г
07:00/10:00/Германия/Окончательный индекс потребительских цен за январь/na/+0.8% м/м, 1.4% г/г
10:00/13:00/Еврозона/Сальдо торгового баланса без учета сезонных колебаний за декабрь/na/+3.1 млрд.евро
10:00/13:00/Еврозона/Сальдо торгового баланса с учетом сезонных колебаний за декабрь/ +3.2 млрд.евро /+4.5 млрд.евро
13:30/16:30/США/Стержневой индекс производственных цен за январь/+0.2%/+0.2%
13:30/16:30/США/Индекс производственных цен за январь/-0.6%/+0.9%
16:30/США/Разрешения на строительство за январь/1.59млн./1.613 млн.
13:30/16:30/США/Начало строительства за январь/1.61 млн./1.642 млн.
15:00/18:00/США/Индекс настроения потребителей по данным Мичиганского университета за февраль/96.5/96.9


Сегодня ожидаем еще одного большого пакета данных по США. Однако чего-то хорошего для доллара ожидать не приходится. По прогнозам аналитиков, такие показатели как разрешения на строительство и начало новых строительств уменьшатся по сравнению с предыдущим отчетным периодом, что является неблагоприятным фактором для «зеленого».

Отрицательное значение индекса цен производителей также может оказать давление на доллар, особенно, если стержневой индекс окажется меньше 0.2 %.

Завершат неделю данные университета Мичигина по потребительским настроениям. Традиционно этот индекс оказывает влияние на рынок по большей части в случае сюрпризов.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3135


Несмотря на прогнозируемые плохие новости по США, техника благоприятствует снижению к 1.3116 или 1.3090. Первое сопротивление в районе 1.3131. Пробой вверх 1.3170 отменит коррекционный сценарий.

USD/JPY 119.33

Краткосрочный прогноз для пары остается медвежьим. Поддержка находится на 118.39. Пробить ее будет очень трудно. Далее, еще один уровень поддержки: уровень отката на 61.8 % ралли с 114.41 до 122.19 в декабре-январе. Он находится на 117.35. Пока пара находится выше этого уровня, есть все основания предполагать восстановление восходящего тренда с целью 125. В краткосрочной перспективе вероятна консолидация в диапазоне 119.22 - 119.74.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 19.02.2007 09:30
Сегодня на рынке форекс 19 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Индекс деловой активности в секторе услуг (декабрь): -0.4%.

Германия: HICP за январь -0.2% м/м, +1.8% г/г

Франция: дефицит текущего баланса за декабрь Е2.917 млрд

Франция: уровень занятости по платежным ведомостям в рын. секторе за 4 кв. +0.2% кв/кв, +0.9

Еврозона: торговый баланс за декабрь +Е0.7 млрд.

США: разрешения на строительство в январе -2,8%

США: PPI за январь -0.6%, стержневой PPI +0.2%, PPI г/г +0.2%, стержневой PPI г/г +1.8%

США: начала жилищных строительств в январе -14,3%

США. Индекс потребительских настроений Мичиганского университета (предварительный) в феврале 93.3 против прогноза 96 и против 96.9 в январе.[/i]


Обзор рынка

Последний день недели не принес ничего нового на рынок. Доллар продолжал находиться под давлением около недельных минимумов. Небольшая попытка коррекции в середине дня была прервана, после того как по США вновь пришли неутешительные макроэкономические данные.

Показатель начала строительства новых домов снизился в прошлом месяце на 14.3 % с 1.642 миллионов объектов до 1.408 миллионов. Аналитики прогнозировали, что показатель составит 1.6 миллионов. При этом количество разрешений на строительство снизилось на 2.8 % до 1.56 миллионов, что также хуже прогноза. Влияние этой новости на рынок между тем, также не оказалось существенным, поскольку инвесторы предпочли зафиксировать прибыль в преддверии окончания рабочей недели.

Данные по индексу цен производителей соответствовали прогнозам. Основной индекс упал на 0.6 % против роста на 0.9 % в прошлом месяце. Стрежневой показатель вырос на 0.2 %. Существенного влияния на рынок эти данные не оказали, поскольку участники торгов ждут более важного индекса цен потребителей.

Основные новости предстоящей недели:

Банк Японии рассмотрит в среду утром вопрос о кредитно-денежной политике. Большинство аналитиков полагают, что учетная ставка останется на уровне 0.25 %, что вряд ли поможет дальнейшему укреплению японской иены. Существует вероятность повышения ставки до 0.5 %, она небольшая, но все-таки не следует забывать о такой возможности.

Для доллара важную роль сыграет публикация данных по потребительским ценам, запланированная на среду на 16:30 МСК. Ожидается, что индекс снизится, что может оказать давление на доллар.

По европейским экономикам выйдет несколько интересных новостей:

Публикация протокола Банка Англии, среда 12:30 МСК.
Промышленные заказы в Еврозоне, четверг 13:00 МСК.
Индекс IFO для немецкой экономики, пятница 12:00 МСК.
ВВП Великобритании в 4-м квартале прошлого года, пятница 12:30 МСК.


На сегодня,  19 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:30/08:30 /Япония/ Продажи в универсамах по стране за январь /na/ -2.3%
05:30/08:30 /Япония/ Продажи в универсамах в Токио за январь /na/-3.1%
13:30/16:30 /Канада/ Оптовые продажи за декабрь /+0.6% м/м/+0.1% м/м, +3.4% г/г
13:30/16:30 /Канада/ Оптовые запасы за декабрь /na/+0.9% м/м, +10.5% г/г
13:30/16:30 /Канада/ Предварит. данные по притокам капитала за декабрь / +3.8 млрд.кнд.долл./+11.0 млрд.кнд.долл.
N/A /США/ Национальный праздник - День Президента


В США сегодня праздник, поэтому активность на рынке будет низкой.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3154


Главная поддержка на 1.3106, сопротивление на 1.3158 и 1.3176. Скорее всего, этой отметкой возможный рост евро на сегодня будет ограничен.

USD/JPY 119.33

Иена не смогла закрепиться в пятницу на месячном минимуме против доллара около 119. Хотя ЦБ Японии не собирается повышать учетную ставку, слабость доллара может привести  к дальнейшему снижению пары. При коррекции вверх к 119.46-119.61 можно открыть короткую позицию с целью в районе 118.72. Стоп-лосс над 119.61.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 20.02.2007 08:52
Сегодня на рынке форекс 20 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Канада: декабарь, Оптовые запасы -0,8%

Канада: декабрь, Оптовые продажи +2,7% м/м;

Канада: декабрь, Иностранцы продали канадских ценных бумаг на 3,29 млрд. кан. долларов

Канада: декабрь, Канадцы купили иностранный ценных бумаг на 5,59 млрд. кан. долларов


Обзор рынка

Первый день недели был ознаменован инертными торгами не в пользу американского доллара. Большинство инвесторов, особенно американцы, взяло себе выходной в связи с празднованием в США Дня Президента. Торги в Азии также были вялыми, так как жители азиатских стран празднуют новый год по традиционному китайскому календарю.

Утром основные валютные пары открылись гэпом не в пользу американского доллара. В дальнейшем мы наблюдали на рынке небольшие движения, направленные против американской валюты.

Британский фунт (а с ним в меньшей степени европейская валюта) сделали ходы вниз, после того как Банк Англии опубликовал свой долгосрочный прогноз по финансовой составляющей британской экономике. Совершенно неожиданно, в заявлении прозвучал тезис о необходимости снижения в долгосрочной перспективе валютного курса фунта с целью восстановления позитивного сальдо торгового баланса и текущего счета.

"На каком-то этапе дефицит текущего счета, вероятно, будет необходимо закрывать, -отмечается в заявлении комитета по монетарной политике. - На том этапе для перевода ресурсов из неторгового сектора экономики в сектор международной торговли, вероятно, будет необходимо некоторое снижение реального эффективного валютного курса".

На этой новости фунт упал на 60 пипсов до 1.9429, евро подешевел до 1.3122. Но позже европейские валюты вновь вернулись к уровням открытия, а евро удалось еще и укрепиться против доллара.

На сегодня,  20 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 Германия Индекс производственных цен за январь /0.1% м/м, 3.3% г/г/0.0% м/м, 4.4% г/г
07:15/10:15 Швейцария Сальдо торгового баланса за январь /0.75 млрд.шв.франков/0.43 млрд.шв.франков
09:30/12:30 Великобритания Объем заимствований гос. сектора за январь /-10.0 млрд.ф.стрл./7.2 млрд.ф.стрл.
09:30/12:30 Великобритания Дефицит бюджета за январь /-22.2 млрд.ф.стрл./13.4 млрд.ф.стрл.
09:30/12:30 Великобритания Предварит. данные по кредитованию М4 за январь /13.5 млрд.ф.стрл./11.0 млрд.ф.стрл
09:30/12:30 Великобритания Предварит. данные по денежному агрегату М4 за январь /0.7% м/м, 12.8% г/г/ 0.9% м/м, 12.8% г/г
10:00/13:00 Еврозона Производство в строительном секторе за декабрь /na/1.2% м/м, 5.5% г/г
13:30/16:30 Канада Индекс опережающих индикаторов за январь /+0.5%/+0.3%
13:30/16:30 Канада Индекс потребительских цен за январь / +0.1% м/м/ +0.2% м/м, +1.6% г/г


Существенных макроэкономических данных на сегодня вновь не запланировано. Японская иена продолжает оставаться в центре внимания инвесторов, которые будут ждать завтрашнего решения Банка Японии по монетарной политике.

Швейцарский франк может немного укрепиться, если будет подтвержден прогноз о росте позитивного сальдо торгового баланса.

Для фунта может представлять интерес пакет бюджетных данных. Рост дефицита государственного бюджета и снижение темпов роста М4 могут оказать давление на британскую валюту.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3177


Пара находится около важного сопротивления 1.3177. Отскок от него может вызвать движение к 1.3108. Вместе с тем, пробой этого уровня станет бычьим сигналом, если же он будет подтвержден закрытием выше 1.3183, то можно считать что, все предпосылки для пробоя 1.32 вверх созданы.

USD/JPY 119.76

Завтра БЯ примет решение по учетной ставке. На рынке наблюдается нервозность. Часть аналитиков и игроков прогнозируют в свете сильных данных по экономике Японии, вышедших на прошлой неделе, повышение ставки до 0.5 %, другие полагают, что она останется на уровне 0.25 %. Повышение ставки, даже если будет иметь место, обладает исключительно психологическим эффектом. Не стоит ожидать сворачивания carry trade по иене, пока ставки ниже 1 %.

Сопротивление находится в районе 119.75. Отсюда возможно движение вниз к 119.34 или 119.12. Пробой вверх этого уровня создаст предпосылки для движения к 119.95.

GBR/USD 1.9539

Поддержка находится на 1.9503 и далее на 1.9474. Пока фунт выше этих уровней, возможен рост до 1.9573. Ключевой ориентир при движении вниз это 1.9444, его пробой может вызвать дальнейшее снижение фунта.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 21.02.2007 09:17
Сегодня на рынке форекс 21 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Франция: реальный ВВП за 4 кв. +0,6% кв/кв

Великобритания: предварит. денежная масса М4 +0,9% м/м, +13% г/г

Великобритания: профицит бюджета за январь STG14.139 млрд. против STG13.088 млрд. в январе 2006 года

Великобритания: PSNB за январь -STG10.292 млрд. против -STG10.151 млрд. в январе 2006 года

Великобритания: PSNCR за январь -STG21.397 млрд. против-STG21.357 в январе 2006 года

Еврозона: объем производства в строительном секторе за декабрь +0,5% м/м, +6,9% г/г

США: индекс деловой активности Чикаго ФРС за январь -0,74 против +0,36 в декабре

Канада: опережающие индикаторы за январь +0,5% против +0,2% в декабре


Обзор рынка

Вчерашние торги прошли спокойно в нешироких торговых диапазонах на фоне отсутствия новостей. В центре внимания инвесторов были многочисленные спекуляции относительно сегодняшнего решения Банка Японии.

Утром доллар находился под давлением против европейских валют. В первые несколько часов торговли он упал до дневных минимумов против евро 1.3189 и британского фунта 1.9550. Однако выше этих технических уровней европейским валютам вырасти не удалось. При открытии торгов в Европе начался неспешный откат вниз, который продолжался всю торговую сессию.

Японская иена продолжает оставаться объектом спекуляций на разнице в учетных ставках. Вчера на рынке постепенно начало формироваться мнение, что Банк Японии повысит ставку до 0.5 %. Но повышение ставки, даже если будет иметь место, обладает исключительно психологическим эффектом. Не стоит ожидать сворачивания carry trade по иене, пока ставка ниже 1 %. Дневной максимум доллара против иены составил 120.34 (на 50 пипсов выше уровня открытия), и течение большей части дна пара доллар/иена держалась выше важного уровня 120 иен за один доллар.

Весьма любопытно, что рынок пока никак не реагирует на новости, которые свидетельствуют о новом витке противостояния между США и Ираном. Некоторые эксперты полагают, что наращивание американской военной группировки в регионе свидетельство того, что США намерены объявить войну стране победившей исламской революции.


На сегодня,  21 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:30/09:30 /Япония/ Пресс-конференция управляющего Банка Японии Ташихико Фукуи
09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо платежного баланса (не учитывая сезонных колебаний) за декабрь /na/1.7 млрд.евро
09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо платежного баланса (учитывая сезонные колебания) за декабрь /-1.5 млрд.евро/-2.0 млрд.евро.
09:00/12:00 /Еврозона/ Притоки прямых и портфельных инвестиций за декабрь /na/+33.5 млрд.евро
09:30/12:30 /Великобритания/ Публикация протоколов заседания Банка Англии от 10-11 января /na/na/
11:00/14:00 /Великобритания/ Отчет Конфедерации Британских Промышленников - баланс заказов за февраль /-7/-9
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 16 февраля) /na/+1.5%(639.8)
13:30/16:30 /США/ Стержневой индекс потребительских цен за январь / +0.2%/ +0.2%
13:30/16:30 /США/ Индекс потребительских цен за январь /0.1%/ +0.5%

13:30/16:30 /Канада/ Розничные продажи (исключая продажи авто) за декабрь /0.7%/ +0.1% м/м, +4.6% г/г
13:30/16:30 /Канада/ Розничные продажи за декабрь /1.0%/ +0.2% м/м, +4.7% г/г
15:00/18:00 /США/ Индекс опережающих индикаторов за январь /0.2%/ +0.3%
19:00/22:00 /США/ Протокол заседания ФОМК

20:25/23:25 /США/ Выступление президента ФРБ Сан Франциско Джанет Йеллен по вопросам банковского управления.


Волатильность фунта сегодня может вырасти в связи с предполагаемой публикацией протокола последнего заседания Банка Англии. Как полагают, этот документ должен пролить взгляд на перспективы дальнейшей кредитной политике этого учреждения. Прогнозировать влияние «минуток» на рынок трудно. Основным вопросом является: намерен ли Банк Англии продолжить повышение ставок? Если решение предыдущего заседаний не повышать ставки, было принято подавляющим большинством, то фунт может оказаться под сильным давлением.

Для доллара традиционно важной является публикация в отношении индекса потребительских цен. Ожидается, что темпы рост потребительских цен снизятся, однако стержневой индекс останется на уровне 0.2 %. В целом прогноз умеренно-негативный для доллара. При значениях инфляции ниже прогноза (особенно для стержневого индекса) доллар будет под давлением, при более высоких показателях доллар может укрепиться.

Завершит день публикация протоколов последнего заседания ФОМК. В отличие от Банка Англии, как полагают аналитики ФОМК может стоять на пороге снижения ставок. Весь вопрос в том, когда это снижение произойдет. Если в протоколе будут намеки на возможность изменения кредитной политики в сторону смягчения в ближайшее время, «зеленый» может сильно упасть в цене.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3146


Поддержка находится в зоне 1.3116 - 1.3093, отскок от нее вверх, может вызвать ралли к 1.3211. Однако пробой вниз 1.3093 отменит это ожидаемое ралли.

USD/JPY 120.38
 
Банк Японии повысил ставку до 0.5 %, однако пока это не привело к росту иены. Сейчас инвесторы ожидают выступления перед прессой главы ЦБ Тошиико Фукуи.

При этом около текущего уровня находится сопротивление, откуда пара может быть отброшена в районе 119.78 или 119.59.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 22.02.2007 09:21
Сегодня на рынке форекс 22 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Франция: HICP за январь-0,4% м/м, +1,4% г/г

Еврозона: баланс текущих операций за декабрь +2.3 млрд.евро против 1.7 млрд.

Банк Англии проголосовал 7-2, чтобы оставить ставки без изменения

Великобритания: промышленные тренды CBI за февраль, баланс заказов +4% против -9% в январе

США: индекс заявок на ипотеку MBA за неделю на 16 февраля -5.4% до 1921.1

США: январь, Индекс потребительских цен +0,2% против +0,5%

США: январь, Стержневой индекс потребительских цен +0,3 % против +0,2%

США: январь, Индекс потребительских цен на топливо -1,5% м/м

Канада: декабрь, Розничные продажи без продаж автомобилей +2,0% м/м

Канада: декабрь, Розничные продажи +2,3% м/м;

США: январь, Реальный средний заработок в США -0,3% м/м

США: январь, Индекс опережающих индикаторов +0,1 % против +0,3


Обзор рынка

Несмотря на обилие макроэкономических новостей, вчерашний день существенно не изменил ситуации на рынке. Доллару удалось закрыться с небольшим повышением против основных своих конкурентов.

Банк Японии повысил вчера учетную ставку на 25 базисных пунктов до 0.5 %. Информация о том, что глава ЦБ Тошиико Фукуи внес такое предложение на заседание монетарного комитета, просочилась на рынок где-то за час принятия решения. В результате иена резко пошла вверх еще до принятия решения, пробив против доллара уровень 120. Таким образом, когда о повышении ставки стало известно, новость уже «отыграла» свое на рынке, и иена начала движение в обратном направлении.

Дело в том, что Банк Японии воздержался от прогнозов в отношении возможности дальнейшего ужесточения монетарной политики. Не дал вразумительного ответа на этот вопрос и глава Центробанка Фукуи в ходе своей пресс-конференции. В результате иена упала с 120 до 121.18 иен за доллар, она также резко подешевела против евро, фунта, австралийца и других валют.

Второе интересное событие произошло на торгах в Европе. Британский фунт упал в цене почти на 100 пипсов, после публикации протокола Банка Англии. Хотя протокол засвидетельствовал высокую инфляцию, он продемонстрировал, что члены монетарного комитета верят в вероятность снижения ее темпов. Фунт упал с недельного максимума на 1.9589 до 1.95.

Американские утренние данные благоприятствовали доллару. Снижение инфляции не было столь сильным, как прогнозировали аналитики, а стержневой индекс потребительских цен вырос на месячном базисе на 0.3 % против 0.2 %. Пока инфляционное давление не ослабнет, ФРС придется поддерживать учетную ставку на текущем высоком уровне.

После публикации новости доллар вырос до недельных максимумов против конкурентов. В частности против евро он поднялся до 1.3111. Но удержаться около этих уровней ему не удалось. В течение вечера он корректировался к исходным позициям на фоне слабых данных по заработной плате, опережающих индикаторов и совсем не «агрессивных» «минуток» ФРС, в которых были отмеченные «более благоприятные перспективы инфляции».

На сегодня,  22 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Прирост ВВП за 4 кв. 2006 года /0.9% кв/кв, 3.7% г/г/0.8% кв/кв, 3.1% г/г
08:30/12:30 /Великобритания/ Общий объем деловых инвестиций за 4 кв. 2006 года /1.3% м/м/3.1% м/м, 8.2% г/г
10:00/13:00 /Еврозона/ Новые промышленные заказы за декабрь /0.3% м/м, 0.5% г/г/ 1.4% м/м, 6.2% г/г
13:30/16:30 /США/ Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 17 февраля) /313000/+44000(357000)
14:00/17:00 /Еврозона/ Индекс деловой активности по данным НБ Бельгии за февраль / +2.0/ 2.1 (-0.4 пкт.)
15:00/18:00 /США/ Индекс количества приглашений о трудоустройстве за январь / 33 /33
15:30/18:30 /США/ Запасы природного газа (нед. до 16 февраля) /na/-259 млрд. кб. фт.(2088 млрд. кб. фт.)
15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 16 февраля) /na/-0.6 млн. барр.(323.9 млн. барр.)


Сегодняшний календарь небогат на новости. Данные по ВВП Еврозоны могут теоретически оказать влияние на курс евро, однако вряд ли оно будет сильным.

Интерес также для рынка могут представлять данные по промышленным заказам в Еврозоне. Снижение показателя окажет давление на европейскую валюту.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3130


Коррекционное ралли может встретиться с сопротивлением в районе 1.3139 или 1.3152. Отсюда вероятно снижение к 1.3111. Пробой 1.3165 станет бычьим сигналом и отменит этот сценарий.

USD/JPY 120.04

Восходящий тренд все еще в силе. Ралли может продолжиться до 121.50 или 122.09, если поддержка на 120.61 удержится. После этого возможен откат к 120.61-120.32.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 23.02.2007 09:30
Сегодня на рынке форекс 23 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Профицит торгового баланса (предв.), январь: 4.437 млрд. Иен

Германия: ВВП за 4 кв. 2006 +0.9% кв/кв. +3.5% г/г

Франция: индекс настроений в секторе обрабатывающей промышленности за февраль 107 против 106 в январе

Великобритания: деловые инвестиции в 4 кв. +3,3% кв/кв, +11,1% г/г

Еврозона: новые промышленные заказы за декабрь +2,2% м/м, +1,6% г/г

США: требования на пособия по безработице за неделю на 17 февраля -27 тыс. до 332 тыс. против ожиданий 325 тыс.

США. Индекс Help Wanted Conference Board в январе 32 против 34 в декабре

США. Индекс деловой активности ФРБ Канзаса в феврале +18 пунктов против +5 в январе



Обзор рынка

Доллар не удалось серьезно укрепиться против большинства своих конкурентов в ходе вчерашних торгов. Иена продолжает оставаться под давлением, тогда как другие основные валютные пары ходят в узких диапазонах.

Японская иена на вчерашних торгах резко подешевела против доллара, фунта и евро. Дневной максимум доллара против иены составил 121.62. Рынок начал продавать иену в среду, несмотря на то, что Банк Японии принял долгожданное решение – 8 голосами против 9 повысил учетную ставку до 0.5 %. Однако, судя по всему, такое решение было заложено в котировки иены, поэтому сразу же рынок перенастроился на прогнозирования перспектив дальнейших изменений политики. А они не очень обнадеживают. Вероятность того, что ставки будут повышены в ближайшие месяцы, стремится к нулю, это значит, что инвесторы продолжать использовать иену для сделок на разнице процентных ставок.

На европейской сессии под давлением оказались европейские валюты. Евро упал до недельного минимума против доллара на отметке 1.3075. Это снижение не было поддержано фундаментальными данными, а являлось следствием формирования на 4-часовых графиках краткосрочной графической модели «Голова-Плечи». После достижения целевой отметки паттерна пара развернулась и пошла вверх, также, в сущности, без особой макроэкономической поддержки, так как по США вышел ряд противоречивых второстепенных данных. Закрытие доллара против евро и фунта по итогам дня произошло около уровней открытия.

На сегодня,  23 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.
09:00/12:00 Германия Индекс оценки текущей экономической ситуации за февраль /112.2/ 112.8
09:00/12:00 Германия Индекс ожиданий в деловых кругах за февраль /103.2/ 103.2
09:00/12:00 Германия Индекс настроения в деловых кругах за февраль /107.6/ 107.9
09:30/12:30 Великобритания Прирост ВВП во втором прочтении за 4 кв. 2006 года /0.8% кв/кв, 3.0% г/г/ 0.8% кв/кв, 3.0% г/г
12:30/15:30 США Пересмотренные разрешения на строительство за январь/na/na/
15:00/18:00 США Количество запланированных увольнений за январь /na/133,818
20:35/23:35 США Выступление президента ФРБ Сан-Франциско Джанет Йеллен по вопросам перспектив экономики


Завершается небогатая на новости недели. Сегодня обратите внимание на данные по индексу оценки экономической ситуации в Германии IFO.  Как ожидается, индекс немного упадет с многолетних максимумов. Если снижение будет более значительным, чем ожидается, евро может оказаться под давлением.

Для фунта интерес будут представлять данные по ВВП Великобритании, если будут какие-то сюрпризы, хотя во 2-м чтении они маловероятный.

Завершит день выступление Джанет Йеллен, на которое также неплохо обратить внимание.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3119


Впервые за 7 дней пара оказалась ниже уровня 1.3093, сформировав недельный минимум. Однако быки вновь восстановили контроль над рынком и сейчас опять стремятся пробить уровень 1.3140. Текущая ситуация на рынке неопределенная. Все будет зависеть от возможности пробоя указанной отметки.


USD/JPY 121.45

Далее сопротивление для пары находится на 121.61 (максимум 22 февраля) и 122.10 (максимум 12 февраля). Отсюда вероятен откат к поддержке на 120.82.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 26.02.2007 09:00
Сегодня на рынке форекс 26 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: заказы в строительном секторе за декабрь -9,9% г/

Франция: потребительские расходы за январь +1,2% м/м, +7,1% г/г

Германия: индекс деловых настроений IFO за февраль 107 против прогноза 107.6.

Германия: индекс текущей ситуации IFO за февраль 111,6 против прогноза 112.8.

Германия: индекс ожиданий IFO за февраль 102 против прогноза 103.2

Великобритания: ВВП за 4 кв. 0,8% кв/кв, +3,0% г/г против прогноза 0.8% кв/кв, 3.0% г/г


Обзор рынка

В пятницу американский доллар оказался под давлением, опустившись до самого низкого уровня против евро с января этого года. На этот раз причиной сброса долларов стали не экономические, а политические факторы, рынок обеспокоен перспективой начала американо-иранской войны.

Ранее на прошлой неделе МАГАТЭ отчитывалось об отказе иранцев выполнить резолюцию Совета Безопасности ООН. Комментируя этот отчет МАГАТЭ вице-президент США Дик Чейни заявил, что не исключает начала войны с Ираном. По словам Чейни, "было бы серьезной ошибкой позволить такой нации как Иран, стать ядерной державой". Вице-президент назвал страну главным спонсором терроризма на Ближнем Востоке.

В свою очередь, британская "Дейли телеграф" сообщила в пятницу, что Израиль запросил у США разрешения на воздушный коридор над Ираком, чтобы ВВС Армии обороны Израиля могли нанести удар по иранским ядерным объектам.

Сегодня Совет Безопасности ООН рассмотрит на своем заседании в Лондоне вопрос по Ирану. Эта новость может стать определяющим для рынка. Доллар продолжает оставаться под давлением, открывшись гэпом вниз.

Главные новости предстоящей недели.

По США на этой неделе ожидается большой пакет данных, из которых ключевыми будут данные связанные с промышленным сектором и сектором недвижимости – двумя самыми слабыми секторами американской экономики на сегодняшний момент.

Вторник, 16:30 МСК, США, заказы на товары длительного пользования. Прогноз -2.8 % против 2.9 % в пролом месяце.
Вторник, 18:00 МСК, США, продажи на вторичном рынке жилья. По прогнозам показатель почти не изменится.
Среда, 16:30 МСК, ВВП США в 4-м квартале, 2.3 % против 3.5 % к\к, также важной составляющей ВВП традиционно является цепной ценовой индекс.
Среда, 17:45 МСК, индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности региона Чикаго 50 пкт против 48.8 пкт.
Четверг, 16:30 МСК, данные по доходам и расходам населения, ценовой цепной индекс.
Четверг, 18:00 МСК, индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности 50 пкт против 49.3 пкт.


В целом запланированные данные по США, согласно ожиданиям, будут разнонаправленными, в итоге их общее влияние может оказаться нейтральным, и рынок, в такой ситуации может переключится на политические новости (перспективы войны с Ираном) и следовать в фарватере других рынков (нефть, золото).

На сегодня,  26 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:00/08:00/Япония/Публикация протокола заседания Банка Японии от 17-18 февраля.
07:00/10:00/Германия/Индекс доверия потребителей за март/4.9/4.8
13:30/16:30/Канада/Средняя недельная заработная плата за декабрь/+2.4%/+2.6%


Важных новостей на сегодня не запланировано, однако доллар может оказаться под давлением после обнародованного несколько часов назад отчета Central Banking Publications о валютных резервов Центробанков. Согласно этим данным, в последнем квартале 2006 года 19 Центральных Банков сократили резервы долларов, а увеличили запасы валюты США только 10 Центральных Банков. 


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3181


Сейчас пара около важного уровня сопротивления 1.3175. Его пробой создаст предпосылки для роста к 1.3237. Ключевое сопротивление на 1.33. Поддержка на 1.3116 и 1.3060.

USD/JPY 120.96.

Пара может продолжить снижение к 120.79 или совершить попытку пробоя 120.51 вниз, пока она находится ниже зоны 121.21 - 121.35
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 27.02.2007 11:32
Сегодня на рынке форекс 27 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: март, Индекс доверия потребителей GfK 4,4 против 4,9

Банк Японии, протоколы заседания 17-18 января: за сохранение ставки проголосовали 6 против 3

Канада: декабрь, Средняя недельная заработная плата +2,7% г/г[/i]

Обзор рынка

Вчерашний день прошел откровенно скучно в узких ценовых диапазонах на фоне почти полного отсутствия макроэкономических новостей. Американский доллар продолжает оставаться под давлением, но у его продавцов пока нет сил, чтобы пробить важные технические уровни. Против евро за минувшие сутки котировки доллара не изменились.

Японская иена восстанавливается против доллара после формирования среднесрочного минимума во второй половине прошлой недели в районе 121.62. Иену поддержали высказывания некоторых японских чиновников. Так, один из чиновников финансового ведомства поделился с журналистами мнением, что победа над дефляцией в стране близка.

Европейская валюта на вчерашних торгах так и не смогла в очередной раз пробить важный уровень сопротивления 1.32. Что касается британского фунта, то его положение далеко не блестяще. Пара фунт/доллар большую часть дня торговалась вниз по направлению 1.96.

Кроме фундаментальных данных на доллар оказывают негативное влияние новости о росте напряженности между США и Ираном. В частности волнение на рынке вызвало сообщение о запуске в воскресенье иранской ракеты.

На сегодня,  27 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 Германия Цены на импорт за январь/ -0.1% м/м, +1.1% г/г -0.3% м/м, +2.2% г/г
09:00/12:00 Еврозона Кредитование частного сектора за январь/ na/ 10.7%
09:00/12:00 Еврозона Средняя скользящая по денежному агрегату М3 за январь/ 9.4%/9.2%
09:00/12:00 Еврозона Денежный агрегат М3 за январь/ 9.5%/ 9.7%
09:30/12:30 Великобритания Объемы ипотечного кредитования за январь/ na/ 5.8 млрд.фунтов стерлингов
13:30/16:30 США Заказы на товары длительного пользования (искл.заказов транспортного сектора) за январь/0.0%/ +2.3%
13:30/16:30 США Заказы на товары длительного пользования (искл.заказов оборонной промышленности) за январь/ na/ +3.9%
13:30/16:30 США Заказы на товары длительного пользования за январь/ -2.4%/ +2.9%
15:00/18:00 США Продажи на вторичном рынке жилья за январь/ 6.24 млн./ 6.22 млн.

15:00/18:00 США Индекс доверия потребителей за февраль/ 110.5/ 110.3
16:30/19:30 Германия Индекс потребительских цен (предварит. гармониз.) за февраль/ +1.9%/ +1.8%
16:30/19:30 Германия Индекс потребительских цен (предварит.)за февраль/ +0.5% м/м, +1.8% г/г / -0.2% м/м, ++1.6% г/г



Большой пакет данных сегодня будет опубликован по США. Волатильный индекс заказов на товары длительного пользования, как ожидается снизиться на 2.4 % после роста на 2.9 % в прошлом месяце. Традиционно для рынку могут оказаться более важными составляющие индекса, такие как индекс заказов за исключением транспортного сектора. Отрицательное значение этого показателя может оказать давление на курс американского доллара.

Позже будет опубликован индекс потребительского оптимизма. Ожидают, что он почти не изменится. Влияние на рынок он окажет только в случае каких-нибудь сюрпризов.

Одновременно станут известны данные по продажам на вторичном рынке жилья. Ожидаемая стабилизация показателя может сыграть в пользу доллара.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3181


Пока у евро не получается пробить уровень 1.3207. Отскок от него может привести к снижению к 1.3160 или 1.3132. Пробой вверх уровня 1.3226 станет бычьим сигналом для рынка.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 28.02.2007 09:10
Сегодня на рынке форекс 28 февраля 2007

Новости с макроэкономических фронтов


Германия: цены на импорт за январь -0.7% м/м, +0.7% г/г

Еврозона: кредитование частного сектора за январь 10.6% г/г против 10.7% г/г в декабре

Еврозона: денежная масса М3 за январь 9.8% г/г

Великобритания: чистое ипотечное кредитование за январь 37.804 против 45.533 в декабре

США: заказы на товары длительного пользования за январь -7.8%; за искл. трансп. -3.1%

США. Индекс потребительского доверия Conference Board в феврале 112.5 против прогноза 108.0 и против 110.2 в январе

США. Продажи существующих домов в январе +3.0% до 6.46 млн. против прогноза 6.25 млн.

США. Индекс деловой активности ФРБ Ричмонда в феврале -10 пунктов против -11 в январе


Обзор рынка

Событие, о котором так долго говорили финансисты и аналитики, свершилось. Вчера рынок смог убедиться в том, какие риски таит в себе «сворачивание» сделок, основанных на разнице в учетных ставках, известных как carry trades. Японская иена совершила мощный и непрогнозируемый рывок вверх против своих основных конкурентов на фоне снижения азиатских фондовых индексов, что вызвало панику и резкие движения на рынке.

Вчерашнее утро началось с резкого падения азиатских фондовых индексов. Индекс Шанхайской фондовой биржи, который в понедельник достиг 2-летнего максимума, вчера утром обвалился на 9 %. За ним последовали фондовые индексы Никкей  (-3.3 %) и Ханг Сенг. В свою очередь индекс Доу Джонса понизился на 3.3 % - такого резкого снижения индекса американцы не наблюдали с трагических событий сентября 2001 - а доходность американских государственных облигаций упала до двухмесячного минимума.

Еще утром обвал азиатских фондовых индексов вызвал беспокойство на валютном рынке, которое вылилось в массовый исход из carry trades. Иена резко пошла вверх против доллара и евро. В свою очередь, это ударило по американскому доллару, который пробив технические стопы против евро на 1.32, легко преодолел этот барьер, бывший недоступным в течение недель. Но самым впечатляющим был обвал кросса фунт/иены – всего за пару часов он упал на 500 пипсов.

Когда открылись торги в США, и стало известно о резком снижении объема заказов на товары длительного пользования, доллар сформировал дневные минимумы. Так, котировки пары евро/доллар достигли 1.3275, а пара доллар/иена упала ниже 118.

Между тем, уже в тот момент эксперты предупреждали, что пока еще рано говорить о новом тренде на рынке. Столько резкие и необоснованные движения должны вызвать за собой глубокую коррекцию. Эти слова оправдались. Коррекция началась уже на американской сессии, когда были опубликованы лучшие, чем ожидалось данные по продажам на вторичном рынке недвижимости и потребительскому оптимизму.

Так, евро к настоящему моменту скорретировался до 1.3219. Иена сильно корректируется против евро и фунта, на фоне камланий японских чиновников, которые уговаривают ее, не расти дальше….

На сегодня,  28 февраля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00/ Германия/ Объемы оптовых продаж за январь/ -1.3%/ 1,0% м/м, 0,6% г/г
07:00/10:00/ Великобритания/ Индекс цен на жилье за февраль/ 0.5% м/м, 9.8% г/г/ 0.3% м/м, 9.3% г/г
08:55/11:55/ Германия/ Уровень безработицы за февраль/ 9.4%/ 9.5%
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс доверия потребителей за февраль/ -7/ -7
10:00/13:00/ Еврозона/ Уровень безработицы за январь/ 7.4%/ 7.5%
10:00/13:00/ Еврозона/ Индекс настроения в деловых кругах EMU за февраль/ na/ 1.40
10:00/13:00/ Еврозона/ Индекс доверия в промышленности EMU за февраль/ +4 / +5
10:00/13:00/ Еврозона/ Индекс доверия потребителей EMU за февраль/ -6/ -7
10:00/13:00/ Еврозона/ Индекс экономического настроения EMU за февраль/ na/ 109.2
10:00/13:00/ Еврозона/ Индекс потребительских цен (окончат.гармониз.) за январь/ 1.9% г/г/ 0.4% м/м, 1.9% г/г
12:00/15:00/ ЮАР/ Сальдо торгового баланса за январь/ na/ na/
12:00/15:00/ США/ Индекс рефинансирования (за нед.до 23 февраля)/ na/ -5.2% до 606.6
13:30/16:30/ США/ Цепной индекс цен за 4 кв.2006 года/ +1.5/ +1.5%
13:30/16:30/ США/ Предварительные данные по приросту ВВП за 4 кв.2006 года/ 2.3% / +3.5%

14:00/17:00/ США/ Индекс деловой активности по данным нью-йоркского отделения Ассоциации Менеджеров за февраль/ na/ na/
14:45/17:45/ США/ Индекс деловой активности по данным Чикагской Ассоциации Менеджеров за февраль/ 50.0/ 48.8
15:00/18:00/ США/ Продажи на первичном рынке жилья за январь/ 1.100 млн./ 1.120 млн.

15:30/18:30/ США/ Запасы нефти и нефтепродуктов за нед.до 23 февраля/ na/ +3.7 млн. до 327.6 млн. баррелей


Сегодня ожидается выход большого пакета экономических данных как по европейским экономикам, так и по США.

Прогнозы в отношении данных по Еврозоне смешанные. Если публикация индекса оптовых продаж в Германии может стать фактором, усиливающим коррекцию евро, то прогнозируемое снижение уровня безработицы в Великобритании и Еврозоне может поддержать европейские валюты.

Аналитики ожидают снижения темпов роста ВВП США. На фоне предупреждений, которые сделал в понедельник Алан Гринспен о возможной рецессии американской экономике, такая новость может нанести удар по доллару, особенно, если данные выйдут хуже прогнозов. Также следует обратить внимание на цепной индекс цен в 4-м квартале (PCE) – измерительный прибор инфляции, которым пользуется ФОМК. Его снижение усугубит положение доллара, хотя аналитики ожидают, что индекс останется неизменным. Для поддержки доллара нужно значение ВВП выше 3 %.

В свою очередь, индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Чикаго может поддержать американскую валюту, если его значение будет выше 50 пкт.

Кроме того, влияние на рынок могут оказать данные по продажам на первичном рынке жилья. Вчера данные по вторичному рынку оказались лучше прогнозов, что вселяет некоторый оптимизм и надежды на стабилизацию сектора. Подтверждение этих надежд может поддержать доллар, однако согласно конесенсусному прогнозу ожидается снижение объема продаж на этом рынке.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3219


Пара находится в районе важного технического уровня 1.3220. Его пробой вниз может вызвать попытку движения ниже 1.32, что изменит краткосрочную медвежью картину. Однако, более вероятным, пока кажется вариант роста к 1.3265 или 1.3319 с последующим откатом в зону 1.3221 - 1.3202.


USD/JPY 117.96

Иена корректируется на фоне «уговоров» японских чиновников. Так представитель Банка Японии Атуши Мицуно заявил сегодня, что БЯ будет удерживать ставки на низком уровне, добавив, что он будет внимательно мониторить carry trades. В перспективе по иене можно ожидать зыбчатых торгов с тенденцией к укреплению японской валюты в связи с приближением окончания финансового года в Японии, когда местные корпорации традиционно переводят свои доходы от экспорта в национальную валюту.

Сейчас ждем продолжения коррекции вверх. Верхняя граница этого движения находится около 118.72. Ключевая поддержка на 116.44.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 01.03.2007 09:30
Сегодня на рынке форекс 1 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: уровень занятости ILO 39.31 млн.; +42 тыс. м/м

Великобритания: цены на жилье Nationwide +0.7 м/м; +10.2% г/г

Франция: потребительские настроения за февраль -23 по сравнению с -24 в январе

Германия: уровень безработицы за февраль -79.000 м/м

Еврозона: индекс делового доверия за февраль +1.56 против +1.39 в январе

Еврозона: уровень безработицы в январе 7.4 %

Еврозона: индекс экономических настроений в феврале вырос до 109.7 против 109.2 в январе

Еврозона: пересмотр. HICP за январь +1.8% г/г; за декабрь +1.9%; за ноябрь +1.9%

США: индекс заявок на ипотеку MBA за неделю на 23 февраля +1.2% до св. 1943.5

США: 4 квартал, Цепной индекс цен +1,7% против +1,5%

США: 4 квартал, Дефлятор ВВП +1,9% против +2,1%

США: Предварительные данные по приросту ВВП +2,2% против +3,5%

США: индекс деловой активности NAMP Нью-Йорка за февраль 449.7 против 445.9 в январе

США. Индекс Чикаго PMI в феврале составил 47.9 против прогноза 50.0 и против 48.8 в январе

США. Продажи новых домов в США в январе -16.6% до 937 000 против прогноза 1.080 млн



Обзор рынка

Несмотря на очень слабые данные по американской экономике, доллар стабилен против своих основных конкурентов. Видимо рынок шокирован имевшими место во вторник сильными движениями, поэтому сейчас многие игроки отказываются от активной тактики, корректируя позиции и анализируя произошедшее.

Утро началось ко всеобщей коррекции на валютных рынках. Главная виновница катаклизма – японская иена – приблизилась к уровню 118 иен за доллар и в течение большей части сессии торговалась около него в канале 50 пунктов. Евро и британский фунт оказались подвержены более глубокой коррекции, причем в ходе утренних торгов им откровенно не помогли сильные данные по европейским экономикам. К таковым, в частности, можно отнести резкое снижение количества безработных в Германии и увеличение динамики роста цен на жилую недвижимость в Великобритании.

К середине дня евровалюты сформировали свои минимумы. Фунт упал до 1.9417 (около 200 пипсов), евро до 1.3180. Ситуация резко изменилась во второй половине дня. Все данные по США вышли хуже прогнозов: ВВП, продажи новых домов, деловая активность в промышленности Чикаго – все эти показатели уменьшились по сравнению с предыдущими значениями. Доллар пошел вниз, хотя некоторое время на рынке происходили колебания к дневным минимумам евровалют.

Но в целом во второй половине дня мы наблюдали возвратное движение. Правда конкурентам доллара, так и не удалось приблизиться к максимумам, имевшим место в среду.

На сегодня,  1 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:55/11:55/ Германия/ Индекс деловой активности в производственном секторе за февраль/ 58.5/ 58.5
09:00/12:00/ Еврозона/ Индекс деловой активности в производственном секторе за февраль/ 55.8/ 55.5
09:30/12:30/ Великобритания/ Окончательные данные по денежному агрегату М4 за январь/ na/ 0.9% м/м, 13.0% г/г
09:30/12:30/ Великобритания/ Потребительское кредитование за январь/ 0.9 млрд.фунтов стерлингов/ 1.0 млрд.фунтов стерлингов 12:30/ Великобритания/ Одобренные заявки на ипотечный кредит за январь/ 116000/ 113000
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс деловой активности в производственном секторе за февраль/ 52.8/ 53.0
10:00/13:00/ Еврозона/ Окончательный гармонизированный индекс потребительских цен за февраль/ 1.9% / 1.9%
11:00/14:00/ Великобритания/ Отчет Конфедерации Британских Промышленников (баланс продаж) за февраль/ +18/ +30
12:30/15:30/ США/ Количество запланированных увольнений за февраль/ na/ 62,975
13:30/16:30/ Канада/ Сальдо платежного баланса за 4 кв.2006 года/ 6.4 млрд. канадских долларов/ 5.1 млрд.канадских долларов
13:30/16:30/ США/ Стержневой индекс цен за январь/ 0.2 %/ +0.1%
13:30/16:30/ США/ Индекс цен за январь/ na/ +0.4%
13:30/16:30/ США/ Личные расходы за январь/ +0.4%/ +0.7%
13:30/16:30/ США/ Личные доходы - январь/ +0.5%/ +0.3%

13:30/16:30/ США/ Количество заявок на пособие по безработице за нед.до 24 февраля/ 323 000/ -27 тыс. до 332 000
13:30/16:30/ Канада/ Цены на сырье за январь/ +0.2%/ +5.2% м/м, +11.7% г/г
13:30/16:30/ Канада/ Цены на промышленные товары за январь/ +0.2%/ +1.4% м/м, +3.6% г/г
15:00/18:00/ США/ Расходы на строительство за январь/ -0.3%/ -1.4%
15:00/18:00/ США/ Индекс постепенного разгона инфляции за февраль/ na/ 53.0
15:00/18:00/ США/ Индекс деловой активности в производственном секторе за февраль/ 50.0/ 49.3
15:30/18:30/ США /Запасы природного газа за нед.до 24 февраля/ na/ -223 куб.футов до 1865 млрд. куб. футов


Утром выйдут данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности европейских экономик. Все прогнозы нейтральные, но отследить выход этих показателей на случай сюрпризов стоит.

На фунт традиционно оказывают влияние индексы Британской конфедерации промышленности. Снижение баланса заказов с 30 до 18 пкт может добавить вялости и без того инертному фунту.

Большой пакет данных ожидается по США. В принципе они все тоже нейтральные. Речь идет об индексах доходов и расходов граждан и связанном с ними индексе PCE. Снижение этих индексов окажет давление на доллар, тогда как показатели выше прогнозов будут благоприятствовать росту американской валюты.

Завершит день публикация отчета американского Института менеджеров по поставкам по ситуации в обрабатывающей промышленности США. Внимание! Значение индекса ниже 50 пунктов – а выход такого показателя вполне возможен – может способствовать сбросу долларов. При прогнозном значении 50-52 пкт влияние индекса будет нейтральным. Для роста доллара надо, чтобы значение индекса приблизилось к европейским показателям (55-58 пкт), что крайне маловероятно.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3221


Поддержка для пары находится около прежнего уровня сопротивления 1.3200. Пока не видно существенных возможностей для ее пробоя. Судя по всему нам надо ждать коррекции 1.3218 или 1.3206 с последующим отскоком в зону 1.3236 - 1.3253 или к основному сопротивлению около 1.3278. Пробой вниз 1.3193 отложит этот сценарий.


USD/JPY 118.30

Вчера иена весь день ходила в узком коридоре, оправляясь после черного вторника. Сегодня ночью выйдут данные по инфляции в Японии. Ожидается, что индекс покажет минимальную динамику на месячном уровне 0.1 %, и нулевой рост на годовом уровне. Такие данные вряд ли смогут поддержать иену.

Сейчас ждем коррекции до 118.70 или 118.95. Отсюда вероятно снижение к 117.54, стоп-лосс на 118.95, так как пробой этого уровня отложит медвежий сценарий.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 02.03.2007 08:33
Сегодня на рынке форекс 2 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Франция: PPI за январь +0.1% м/м, +1.8% г/г

Великобритания: потребительское кредитование за январь выросло: 1.063 млрд. ф.ст. против 1.025 млрд. ф.ст. в декабре

Великобритания: денежная масса М4 за январь +0.9% м/м; +13.0% г/г

Великобритания: разрешения на ипотеку за январь 120 тыс. против 114 тыс. в декабре

Еврозона: HICP за февраль +1.8% г/г  в соответствии с прогнозом

Великобритания: дистрибутивные тренды CBI: баланс продаж за февраль +19% против +30 в январе

США: заявки на получение пособия по безработице за неделю на 24 февраля +7 тыс. до 338 тыс.

США: январь, Личные расходы 0,5% против 0,7%

США: январь, Личные доходы +1,0% против +0,5%

США: январь, Стержневой индекс цен +0,3%м/м +2,3% г/г против 0,1%

США. Индекс ISM в производственном секторе в феврале 52.3 против прогноза 49.5 и против 49.3 в январе

США. Расходы на строительство в январе -0.8% против прогноза -0.5% и против +0.6% (пересмотрено с -0.4%) в декабре

Япония. Стержневая инфляция в Токио, февраль: без изменений с предыдущим месяцем против прогноза +0.1%

Япония. Стержневая инфляция по всей стране, январь: без изменений с предыдущим месяцем

Япония. Общий индекс потребительских цен по всей стране, январь: -0.2% м/м

Япония. Общий индекс потребительских цен в Токио, февраль: -0.4% м/м

Япония. Расходы домохозяйств, январь: +0.6% г/г

Япония. Уровень безработицы, январь: 4% против прогноза 4.1%


Обзор рынка

Несмотря на то, что неделя подходит к концу напряженность на рынке не спадает, а неожиданные движения следуют одно за другим. Инвесторы продолжают закрывать сделки carry trade с участием высокодоходных и низкодоходных валют, а американский доллар упорно борется против потери к нему доверия со стороны рынков.

Утро началось с укрепления японской иены, что обусловлено массовым закрытием сделок на разнице учетных ставок, которое началось в начале этой недели. Пара доллар/иена сформировала новый минимум с начала года в районе 116.95. Кроме того, стремление к росту продемонстрировал и швейцарский франк, который также активно использовался спекулянтами в carry trades.

В ходе европейской сессии макроэкономические данные не оказали существенного влияния на ситуацию на рынке, за исключением публикации индекса деловой активности в обрабатывающей промышленности Великобритании, который вышел лучше, чем ожидалось, и поддержал фунт над отметкой 1.96. Что касается евро, то уже с утра он выглядел слабым против американского доллара, что и не замедлило сказаться в дальнейшем. Инвесторы также активно продавали евро против иены. Швейцарский франк продолжил укрепляться.

Но кульминации вчерашние торги, как это и водится, достигли после открытия торговых площадок в США и обнародования статистических данных по американской экономике. В целом данные были разнонаправленными, так индекс личных расходов граждан и индекс расходов на строительство продемонстрировали отрицательную динамику. Но для рынка оказались важнее два других показателя, связанные с инфляцией стержневой цепной индекс PCE, значение которого оказалось выше, чем ожидалось и индекс ISM, характеризующий состояние дел в американской обрабатывающей промышленности. На этот раз Институт менеджеров по поставкам, который рассчитывает этот индекс, преподнес сторонникам доллара хороший сюрприз. Значение индекса оказалось выше прогнозов.

Результатом стало укрепление доллара, в первую очередь против европейских валют. Евро и фунт упали ниже психологически важных отметок 1.32 и 1.96. Также доллар укрепился против «швейцарца», в вот против японской иены существенно прибавить в весе ему не удалось. День завершился традиционной коррекцией.

На сегодня,  2 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс деловой активности в строительном секторе за февраль/ 57.5/ 57.9
10:00/13:00/ Еврозона/ Индекс производственных цен за январь/ 0.1% м/м, 3.2% г/г/ 0.0% м/м, 4.1% г/г
13:30/16:30/ Канада/ Прирост ВВП за декабрь /+0.3% / +0.2%
15:00/18:00/ США/ Индекс настроения потребителей по данным Мичиганского университета за февраль / 93.4/ 93.3


Сегодня пятница, и интересных данных практически нет. Поэтому рынок, скорее всего, будет анализировать информацию уходящей недели и корректировать позиции.

Некоторое влияние на котировки валют могут оказать данные по ценам производителей в Еврозоне (для пары евро/доллар) и ежемесячный индекс настроения потребителей Университета Мичигана. Однако, как ожидают аналитики, значение последнего почти не измениться, поэтому значительное влияние на рынок со стороны этого индекса возможно только в случае сюрпризов, если значение будет ниже 92 или выше 95.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3171


Пока пара находится ниже 1.3186 - 1.3194, существует вероятность хода к 1.3109. Пробой вверх уровня 1.3232 отложит этот сценарий и вернет на рынок бычьи настроения.

USD/JPY 117.64

Большой пакет экономических данных по Японии, опубликованный сегодня ночью не оказал существенного влияния японской иены. Несмотря на некоторое улучшение ситуации на рынке труда и увеличение потребительских затрат, говорить о победе над инфляцией еще рано. Стрежневой индекс потребительских цен находится на 0. Общий индекс также не смог продемонстрировать рост.

Если сопротивление на 117.81 удержится, то пара может упасть к 117.29 или 116.77. Пробой вверх этого уровня может привести к движению к 118.24 или 118.67.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 05.03.2007 08:18
Сегодня на рынке форекс 5 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Стержневая инфляция в Токио, февраль: без изменений с предыдущим месяцем против прогноза +0.1%

Япония. Стержневая инфляция по всей стране, январь: без изменений с предыдущим месяцем

Япония. Общий индекс потребительских цен по всей стране, январь: -0.2% м/м

Япония. Общий индекс потребительских цен в Токио, февраль: -0.4% м/м

Япония. Расходы домохозяйств, январь: +0.6% г/г

Япония. Уровень безработицы, январь: 4% против прогноза 4.1%

Германия: розничные продажи за январь -5.1% м/м;. -1.4% г/г

Еврозона: промышленный PPI за январь +0.1% м/м; +2.9% г/г

Канада. ВВП в четвертом квартале +0.4%

Еврозона. Источники из ЕЦБ: нет уверенности в повышении ставок после марта, четкие сигналы вряд ли возможны.

США. Индекс потребительских настроений Мичиганского университета (окончательный) в феврале 91.3 против предварительных 93.3 и против прогноза 93.3



Обзор рынка

Доллар продолжает снижаться против японской иены, но в то же самое время очень нестабилен против европейских валют. Неделя началась с формирования новых минимумов парой доллар/иена и зыбчатых торгов на парах евро/доллар и фунт/доллар.

В пятницу доллар торговался на отрицательной территории. Особенно под сильным давлением «зеленый» оказался, после того Университет Мичигана заявил о пересмотре вниз своего индекса потребительских настроений до 91.3 пунктов с 93.3 пунктов, объяснив снижение показателя ростом рыночной волатильности, повышением цен на нефть и негативными тенденциями на рынке недвижимости. После этого доллар приблизился против евро к важному уровню сопротивления 1.32, но пробить его так и не смог, что вызвало резкий отскок от него сегодня утром и зыбчатую волатильность на утренних торгах. Доллар также укрепился утром против фунта и «австралийца».

С другой стороны, инвесторы продолжают разворачивать сделки на разнице учетных ставок с участием высокодоходных и низкодоходных валют. Пара доллар/иена упала сегодня утром до нового многомесячного минимума на 115.48. Евро упал против иены до 152 иен за евро.

Главные новости предстоящей недели.

На этой неделе ряд крупных мировых Центробанков рассмотрит вопрос о кредитной политике. В первую очередь, с учетными ставками определяться Банк Англии и Европейский центральный банк. Также вопросы кредитной политики будут в центре внимания монетарных комитетов Банков Австралии, Новой Зеландии и  Канады.

Традиционно, европейские Центробанки принимают решения в четверг в 15:00 и 15:45 для Великобритании и Еврозоны соответственно. Аналитики ожидают повышения учетной ставки ЕЦБ на 25 пунктов до 3.75 %. Ставка репо Банка Англии, по прогнозам, останется на прежнем уровне. Традиционно большой интерес для рынков будет представлять пресс-конференция Жана Клода Трише по итогам заседания.

Кульминацией же торговой недели обещает стать пятница. Сразу два важных экономических репорта выйдет по американской экономике. В 16:30 МСК станут известны данные по торговому балансу и количеству новых рабочих мест в американской экономике.

Ожидается, что дефицит торгового баланса немного сократиться до 60.0 млрд против 61.2 млрд. Также аналитики ожидают сокращения числа новых рабочих мест до 100К против 111К.

На сегодня,  5 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

8:55/11:55 Германия, индекс деловой активности (PMI) для сектора слуг в феврале. 57.9/58.3.    
9:00/12:00 Еврозона, индекс деловой активности (PMI) для сектора услуг в феврале 57.6/57.9.    
09:30/12:30 Великобритания, изменение объема официальных золотовалютных резервов в феврале.
09:30/12:30 Великобритания, индекс деловой активности PMI для сектора услуг в феврале. 59.0/59.2.
15:00/18:00 США, индекс деловой активности ISM для непроизводственной сферы в феврале 57.3/59.0.
15:00/18:00 Канада, индекс PMI от Ivey


Сегодня в центре внимания будут индексы по деловой активности в непроизводственной сфере. Важным фактором будет различие значений индексов для европейских и американской экономик. Снижение индекса ISM для США может привести к давлению на доллар.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3148


Пара резко откатилась от уровня 1.32, но не смогла пробить поддержку на 1.3121. Сопротивление находится на 1.32 и далее на 1.3235. Пока ждем торгов в диапазоне между указанной поддержкой и сопротивлением.

USD/JPY 115.70

Иена продолжает оставаться темой №1 для рынка. Доллар продолжает резко падать против иены. Сегодня пара открылась гэпом вниз, пробив уровень 116. На рынке поговаривают, что Банк Японии может организовать интервенцию на рынок, чтобы не допустить чрезмерного усиления иены, однако в текущей международной ситуации пока это кажется маловероятным.

Текущая волна может завершиться около 115.70. Отсюда не исключено закрытие гэпа и рост к 117.33 или 117.62. Снижение ниже 115.63 отменит этот сценарий и перенесет цель на 114.40.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 06.03.2007 09:11
Сегодня на рынке форекс 6 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: февраль, Индекс деловой активности в секторе услуг 57,2 против 58,3

Еврозона: PMI в секторе услуг за февраль 57.5 против 57.9 в январе

Великобритания: PMI в секторе услуг в феврале 57.4 по сравнению с 59.2 в январе

США. Индекс ISM в секторе услуг в феврале 54.3 против прогноза 57.5 и против 59.0 в январе

Канада: февраль, Индекс деловой активности 60,5 против 53,8


Обзор рынка

Массивное разворачивание carry trades на валютном рынке продолжается. Японская иена растет против евро, фунта и американского доллара. Но если в первые дни разворачивания сделок, основанных на разнице в учетных ставках, большего всего от этого страдал доллар, то сейчас в значительной степени страдают европейские валюты, которые оказались под давлением не только против японской иены, но и против «зеленого».

Американский доллар уверенно укреплялся против евровалют, несмотря на крайне неблагоприятные для США экономические данные. Снижение индекса деловой активности в сфере услуг оказалось намного более значительным, чем ожидали, а сам индекс постепенно приближается к критической отметке 50 пунктов. По мнению экспертов, снижение темпов роста активности в секторе услуг – самом активном секторе американской экономики – это еще один тревожный сигнал для инвесторов.

Кроме того, рынок не обратил никакого внимания на осторожные высказывания главы ФРС Сент-Луиса Вильяма Пула в ходе его выступления в Сантьяго де Чили. Пул отметил, что Федеральная резервная система не должна реагировать на каждый эпизод роста цен.

Несмотря на столь благоприятный фон, доллар евро примерно на 100 пунктов против евро, пробив уровень поддержки 1.3100, а против фунта он укрепился на полторы фигуры, оказавшись ниже 1.9300.
.

На сегодня,  6 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

10:00/13:00/Еврозона/ Предварительные данные прироста ВВП за 4 квартал/ 0,9 кв/кв, 3,3% г/г/ 0,5%кв/кв, 2,7% г/г
10:00/13:00/Еврозона/ Розничные продажи за январь/ -0,4% м/м, +1,4%г/г/ 0,3% м/м, 2,1% г/г
13:30/16:30/США/ Производительность в 4 квартале/ 1,7%/ 3,0%
13:30/16:30/США/ Затраты на рабочую силу в 4 квартале/ na/ 1,7%
14:00/17:00/Канада/ Решение Банка Канады по процентной ставке/ na/ 4.50%.
15:00/18:00/США/ Производственные заказы в январе/ -0,4%/ 2,4%


Для евро интерес будет представлять комбинация данных по ВВП и розничным продажам. Темпы роста ВВП как ожидают, вырастут, превысив темпы роста ВВП США. Вместе с тем, снижение объемов розничных продаж даст рынку противоположный стимул – давление на евро. Так что предсказать, какая из новостей окажется более весомой сложно.

Из данных по США интерес будут представлять данные по затратам на рабочую силу, их рост окажет доллару поддержку.

Однако негативным фактором для доллара может стать снижение производственных заказов. Правда, если темпы роста запасов на складах окажутся прежними (0.1 %), то это компенсирует негативный эффект основного показателя.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3099


Пока пара находится ниже 1.3121, вероятно продолжение нисходящего движения к 1.3063 и далее к 1.3038. Важная поддержка находится на 1.2984.

USD/JPY 116.42

Иена продолжает оставаться темой №1 для рынка. Вторник начался с ее укрепления против фунта до 224.62 и против евро до 152.74.

С текущих уровней против доллара также возможно снижение к 115.53 - 115.81.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 07.03.2007 09:29
Сегодня на рынке форекс 7 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона: январь, Розничные продажи -1,0%м/м -0,1% г/г

Еврозона: 4 квартал, Прирост ВВП +0,9% кв/кв +3,3% г/г

США, ICSC-UBS: Индекс продажи в розничных сетях за неделю до 3 марта -0,4%

США: производительность за исключением с/х сектора пересмотрена до +1.6% (пред. оценка +2.1%)

США: затраты на содержание персонала за 4 кв. +6.6% с пред. +1.7%; +3.4% г/г

Канада: Банк Канады оставил ставку без изменения 4.25%

США. Продажи незаконченных домов в январе -4.1%

США. Производственные заказы в январе -5.6% против прогноза -4.5% и против +2.6% в декабре

Резервный Банк Австралии оставил процентную ставку неизменной на уровне 6.25%

Австралия. ВВП, 4 квартал: +2.8% против прогноза +2.0%


Обзор рынка

На вчерашних торгах основные валютные пары и кроссы откатывались от сформированных в понедельник экстремумов. Тема сделок на разнице в учетных ставках и закрытие спекулятивных позиций по carry trades по-прежнему будоражит умы игроков. Вчера иена внезапно поменяла направление движения. Достигнув в понедельник многомесячных максимумов против доллара, евро и фунта, японская валюта откатилась с них на 100-150 пипсов.

Это движение оказало своеобразное влияние на другие валютные пары. Если при росте иены против фунта и евро, эти валюты падали еще и против доллара, то вчера европейские валюты, наоборот укрепились против «зеленого». Евро вырос до 1.3140, а британский фунт до 1.9358.

На фоне таких событий влияние макроэкономических новостей на рынок ослаблено. В пользу доллара сыграла вчера публикация данных по затратам на рабочую силу, которые выросли в 4-м квартале прошлого года выше всяких прогнозов.

Но, с другой стороны, давление на доллар оказали данные по продажам незаконченных домов и производственным заказам, которые оказались хуже прогнозов.  В итоге доллар закрылся против евровалют около дневных минимумов, против евро он закрылся с повышением.

На сегодня,  7 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

11:00/14:00/Германия/ Промышленные заказы за январь/ 0,5%м/м/ -0,2 м/м, 1,7% г/г
19:00/22:00/США/ Отчет ФРС «Бежевая книга» / na/ na
20:00/23:00/Новая Зеландия/Решение ЦБ по учетной ставке/7.5 % /7.25 %

20:00/23:00/США/ Потребительское кредитование за январь/ 10 млрд. долларов / 6,0 млрд. долларов


Сегодня на рынке не будет значительных новостей почти до вечера. Некоторый интерес будет представлять публикация «Бежевой книги»,в которой в частности традиционно содержатся данные и прогнозы по инфляции.

Рост потребительского кредитования может привести к укреплению курса доллара.

Поздно вечером Резервный Банк Новой Зеландии рассмотрит вопрос об учетной ставке. Большинство аналитиков сходятся во мнении, что она будет повышена на 25 пунктов до 7.5 %. Таким образом, доходность по новозеландскому доллару поставит новый рекорд по сравнению с другими валютами.

В ситуации закрытия carry trades решение новозеландского ЦБ может оказаться критическим. Если ставка не будет повышена, это вызовет очередную волну закрытия carry trades и соответственно повышения иены против доллара, фунта, евро, а также сброс новозеландских долларов. Повышение же ставки может стать дополнительным фактором для балансировки рынка, учитывая тот факт, что фондовые индексы уже стабилизировались.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3123


Пара вероятно протестирует 1.3170, после чего ждем сброса к 1.3095 или даже ниже к 1.3064.

USD/JPY 116.42

Пока пара выше 115.91, она может восстановиться до 117.15. Пробой вниз 115.64 отменит этот сценарий и сделает вероятным продолжение сброса долларов.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 08.03.2007 09:19
Сегодня на рынке форекс 8 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Резервный Банк Австралии оставил процентную ставку неизменной на уровне 6.25%

Австралия. ВВП, 4 квартал: +2.8% против прогноза +2.0%

Германия: заказы в секторе обрабатывающей промышленности за январь -1.0% м/м

США: индекс занятости Hudson за февраль 107.1 против 104.2 в январе

США. Занятость ADP в феврале +57 000 против прогноза +100 000

США. Бежевая Книга: в некоторых районах отмечено некоторое замедление деловой активности. Обрабатывающая промышленность выглядела устойчиво, несмотря на слабость в автомобильном и строительном секторе.

США. Бежевая Книга: наблюдались признаки стабилизации рынка жилья в Атланте, Сан-Франциско, Нью-Йорке и Ричмонде.

США. Бежевая Книга: ценовое давление в целом мало изменилось


Обзор рынка

После бурных событий последней недели, рынок решил взять передышку. Хотя вчера мы все еще могли наблюдать процесс разворачивания carry trades, уже не этот фактор оказывал основное влияние на рынок. Американский доллар выглядит слабым, в преддверии основных фундаментальных событий недели: решений европейских ЦБ по учетным ставкам и пятничных данных по рынку труда США.

Утром началось с небольшого укрепления японской иены на фоне снижения котировок японских акций. Соответственно, это вызвало укрепление доллара против евро и фунта. Но это движение не было столь значительным, как предыдущие дни. Уже через несколько часов, основные валютные пары вернулись на прежние позиции.

Против иены доллар провел весь оставшийся день в боковом диапазоне, тогда как европейским валютам удалось прибавить в весе против «американца». Свою лепту в снижение курса доллара внесло агентство ADP, опубликовавшее ежемесячный обзор количества новых рабочих мест в американской экономике. Был озвучен показатель 57К, это меньше значения 126К в январе и консенсусного прогноза 100К.

Правда, замечено, что в последнее время данные ADP почти никогда не сходятся с официальными. В связи с этим агентство решило усовершенствовать методику подсчета, увеличив объем выборки на 220 % и добавив в нее сбор данных по неделям, а не по месяцам, как ранее.  Посмотрим, даст ли эта методика больше надежности этим предварительным данным.

Не в пользу доллара сыграла также публикация данных «Бежевой книги», традиционно более важной для фондового рынка, так как в ней содержался прогноз в отношении замедления темпов роста экономики.

Доллар продолжает находиться под давлением против европейских валют и на утренних торгах в Азии.


На сегодня,  8 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:00/11:00 Великобритания Индекс цен на жилье Halifax за февраль/ 9.4 3мес/3мес/ 1.3%м/м, 9/9 3мес./3мес.
11:00/14:00 Германия Промышленное производство за январь/ 0,5%м/м/ -0,5%м/м, 5,2% г/г
11:00/14:00 Германия Производство в обрабатывающем секторе промышленности за январь/ na/ - -0.7% м/м, 6.1% г/г
12:00/15:00 Великобритания Решение Банка Англии по процентной ставке/ 5,25%/ 5,25%.
12:45/15:45 Еврозона Решение ЕЦБ по процентной ставке/ 3,75%/ 3,50%.

13:15/16:15 Канада Начало строительства в феврале/ 214 тыс./ 249 тыс.
13:30/16:30 Еврозона Пресс-конференция Президента ЕЦБ Ж.-К.Трише/ na/ na
13:30/16:30 США Количество заявок на пособие по безработице за нед.до 03 марта/ 325 000/ 338 000
15:30/18:30 США Запасы природного газа за нед.до 02 марта/ na/ -132 млрд. куб. футов до 1733 млрд. куб. футов


Сегодня в центре внимания будет тема учетных ставок. ЕЦБ, как ожидают, повысит учетную ставку на 25 пунктов до 3.75 %, а Банк Англии оставит ставку репо без изменений. Также важны будут комментарии в отношении перспектив монетарной политики.

Некоторые эксперты не исключают возможности, что БА также синхронизует свой подход с ЕЦБ и повысит ставку на 25 пунктов. Тогда для спекулянтов на форексе представиться чудесная возможность сыграть на повышении евровалют. Но такой вариант развития событий маловероятен. Замечено, что в последние месяцы два ведущих европейских ЦБ не действуют синхронно. Когда один повышает ставку, другой занимает выжидательную позицию, когда глава одного из банков придерживается агрессивной риторики, представители другого призывают анализировать ситуацию и ждать.

Традиционный совет: после решения ЕЦБ по ставке лучше подождать еще 45 минут до начала пресс-конференции Трише, которая в большей степени определит рыночные настроения, если решение будет прогнозируемым. В частности, инвесторов будет интересовать, исполнит ли глава ЕЦБ «волшебное» заклинание:   “strong vigilance”, которое интерпретируют как намек на том, что банк готов к дальнейшему повышению ставок. Эта мантра, буде она произнесена,  может усилить эффект от повышения ставки на 25 пунктов. В настоящий момент рынок нацелен еще как минимум на 2 повышения ставки в этом году до 4.25 %.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3172


Текущий рост может завершиться в районе 1.3181 или 1.3204, отсюда ждем отката к 1.3158 - 1.3144.

USD/JPY 116.63

Доллар немного укрепился против иены на утренних торгах, после того как вчера почти весь день пара провела в очень узком диапазоне.

Если «зеленый» пройдет 116.64, то, вероятно, сможет сходить выше 117. Отсюда вероятная коррекция к 116.47.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 09.03.2007 09:30
Сегодня на рынке форекс 9 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия. Стоимость рабочей силы, 4 квартал: +0.1% к/к +1.2% г/г

Германия: объем производства за январь +1,9% м/м

Банк Англии оставил ставку на уровне 5,25%

ЕЦБ повысил ставку на 0,25% до 3,75%

США. Требования безработных на 3 марта -10 000 до 328 000 против прогноза - 3 000 до 335 000 и против 338 000 неделей ранее

Канада. Цены на новые дома в январе +0.3%

ЕЦБ, Трише: ВВП в 2007 составит порядка 2.1-2.9% против декабрьского прогноза 1.7-2.7%, в 2008 - 1.9-2.9% против 1.8-2.8%.

ЕЦБ, Трише: HICP в 2007 составит около 1.5-2.1% против предыдущего прогноза 1.5-2.5%, в 2008 - 1.4-2.6% против 1.3-2.5%

ЕЦБ, Трише: прогноз по инфляции в 2008 году был повышен в связи с ожиданиями сильного роста экономики.


Обзор рынка

Рынок торгуется неровно и никак не может выбрать себе направление движения. Вчерашние торги завершились в пользу доллара, но это совсем не означает, что рынок стал доверять американской валюте. Уже сегодня утром она оказалась под давлением в преддверии данных по NFP.

Вчера наконец-то участники валютного рынка убедились в стабилизации рынков акций по всему миру. Это дало сигнал к прекращению разворачивания carry trades, соответственно доллар, фунт и евро стали восстанавливаться против японской иены. Результатом стало давление на пары евро/доллар и фунт/доллар.

Главным событием вчерашних торгов стало двойное решение Банков Еврозоны и Англии по учетным ставкам. Как и ожидалось, банкиры двух европейских финансовых учреждение продолжают действовать не синхронно. Банк Англии оставил ставку на прежнем уровне, ЕЦБ повысил ее на 25 пунктов.

Последнее решение не помогло европейской валюте. Высказывания Жана Клода Трише, хотя и были относительно оптимистичными, были восприняты рынком, как играющие против евро, поскольку не были достаточно агрессивными. В частности он заявил, что ставки в Еврозоне является «умеренными, а кредитная политика стимулирующей». Ранее Трише не раз заявлял, что ставки в Еврозоне являются низкими.

 После выступления Трише евро продолжил снижаться, сформировав минимум в районе 1.3110, однако ночью произошел кардинальный переворот в настроениях рынках. Евро развернулся вверх и сейчас торгуется около 1.3152. Одни аналитики объясняют это опасениями рынка в преддверии выхода данных по рынку труда США, вторые указывают на сосредоточение около 1.3110 стопов нескольких суверенных инвесторов.

На сегодня,  9 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00/ Германия/ Сальдо торгового баланса за январь/ 14,0 млрд. евро/ 10,9 млрд. евро
07:00/10:00/ Германия/ Сальдо текущего счета за январь/ 9,0 млрд. евро/ 9,8 млрд. евро
09:30/12:30/ Великобритания/ Промышленное производство за январь/ 0,1% м/м, +0,4% г/г/ -0,1%м/м/ 0,4%г/г
09:30/12:30/ Великобритания/ Производство в секторе обрабатывающей промышленности за январь/ 0,2% м/м, +2,4% г/г/ 0,2%м/м/ 2,3%г/г
11:00/14:00/ Еврозона/ Индекс опережающих индикаторов OЭСР за январь/ na/ 109.9
12:00/15:00/ Канада Уровень безработицы за февраль/ 6,2% /6,2%
13:30/16:30/ США/ Количество новых рабочих мест вне с/х за февраль/ 100 000/ 111 000
13:30/16:30/ США/ Уровень безработицы в феврале/ 4,7%/ 4,6%

13:30/16:30/ США/ Средний почасовой заработок в феврале/ 0,4%/ 0,2%
13:30/16:30/ США/ Средняя продолжительность рабочей недели феврале / 33,8 часов/ 33,8 часов
13:30/16:30/ США/ Сальдо торгового баланса за февраль/ -59,5 млрд. долларов / -61,2 млрд. долларов
15:00/18:00/ США/ Запасы оптовой торговли в январе / 0,1%/ -0,5%


Сегодня выйдут два репорта по США традиционно обеспечивающих высокую волатильность на рынке.

Как всегда прогнозы в отношении NFP варьируются от самых пессимистичных до весьма оптимистичных. Составляющие занятости индексов деловой активности в промышленности и секторе услуг выросли в феврале выше 50 пунктов. Однако данные ADP, а особенно 4-недельная средняя требований за пособиями по безработице не внушают оптимизма. Последний показатель продемонстрировал самый большой рост с начала 2005 года.

Аналитические агентства прогнозируют рост показателя от 38К до 165К. Средний прогноз 95-100К. Самым большим риском для рынка может стать выход данных ниже консенсусного прогноза. Так, значение ниже 75К может привести к резкому сбросу долларов, так как на рынке появится мнение о скором снижении ставок с целью стимулирования рынка труда. В настоящий момент торги по фьючерсам Fed Fund позволяют прогнозировать снижение ставки в августе. С другой стороны, значение выше 111К может дать толчок для роста курса доллара. Также не следует забывать, что  в последние месяцы традиционно на рынок оказывают влияние не сами данные, а комбинация цифры этого месяца с пересмотренным показателем за предыдущий месяц.

Что касается данных по торговому балансу, то сейчас они вроде бы находятся в тени NFP,  но расхождения с прогнозами могут оказаться очень важными для рынка, особенно учитывая тот факт, что притоки инвестиций TICS в последнее время с трудом покрывают дефицит. Таким образом, значение показателя выше 60 млрд – которое не исключено в связи в восстановлением цен на нефть – может оказать сильное давление на курс доллара.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3152


Пока пара находится ниже 1.3158 - 1.3171, остается вероятность снижения к 1.3105 или 1.3078. Пробой указанной зоны сопротивления откроет дорогу для тестирования психологического уровня 1.32.

USD/JPY 117.33

Поддержка находится в зоне 116.74 - 116.37. Пока пара выше ее, возможно восстановление к 117.92.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 12.03.2007 07:31
Сегодня на рынке форекс 12 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: индекс оптовых цен за февраль +0.4% м/м, +3.0% г/г

Германия: профицит торгового баланса (январь) Е15.8 млрд.; пересмотр за декабрь Е14.8 млрд. (с Е14.4 млрд.)

Франция: промышленное производство за январь +0.2%

Великобритания: промышленное производство за январь +0.1% м/м; +0.4% г/г при прогнозе 0,1% м/м, +0,4%

Великобритания: производство в секторе обрабатывающей промышленности -0.2% м/м; +2.0% г/г при прогнозе 0,2% м/м, +2,4% г/г

Канада: уровень занятости в феврале +14.200; уровень безработицы -0.1% до 6.1%

США: торговый баланс -$59.1 млрд.

США: количество новых рабочих мест 97К при прогнозе 100К

США: средние почасовые заработки за февраль +0.4% против +0.2% в январе; +4.1% г/г

США. Оптовые продажи в январе -0.9%, оптовые запасы +0.7%

Япония. Уточненные данные по приросту ВВП (4 квартал 2006): +1.3% против 1.3%



Обзор рынка

Вопреки прогнозам, пятничные торги прошли относительно спокойно. Про-долларовые настроения, которые давали знать о себе всю неделю, вновь материализовались после выхода американских экономических данных, совпавших с прогнозами. Правда, доллару не удалось пробить недельный максимум против евро, сформированный в понедельник, зато «зеленому» удалось отыграть значительную часть потерь против японской иены.

Утренние торги проходили в размеренном темпе, при этом против европейских валют доллар находился под давлением в преддверии данных по американской экономике. Исключение составила японская иена, которая еще до начала торгов в США сформировала минимум против американской валюты. Коррекция пары доллар/иена была связана со стабилизацией на мировых фондовых рынках.

Публикация данных по США внесла некоторое оживление на рынок. Дефицит внешнеторгового баланса первой мировой экономики вышел на уровне 59.1 млрд. долларов, ниже психологического уровня 60 млрд. Количество новых рабочих мест за исключением сельского хозяйства почти совпало с прогнозом. Комбинация данных дала стимул для роста доллара против основных конкурентов. День завершился коррекцией.

Основные события предстоящей недели.

Главной новостью недели станет публикация ежемесячного релиза американского Казначейства по инвестициям в американские ценные бумаги. Этот волатильный показатель внушает все большее опасение инвесторам. В прошлом месяце чистый приток инвестиций оказался не в состоянии покрыть отрицательное сальдо торгового баланса, составив всего 15 млрд. долларов. В этом месяце ожидается значение около 60 млрд. Показатель выше 60 млрд. будет благоприятным для доллара. Ниже 50 млрд. может вызвать относительно редкое снижение. Публикация данных запланирована на 16:30 МСК в четверг.

Также для американской валюты весьма важны будут данные по розничным продажам, которые выйдут во вторник в 15:30. Аналитики ожидают некоторого восстановления темпов роста этого показателя после нулевого значения в прошлом месяце.

Для евро интерес будут представлять индексы ZEW, отражающие оценки ситуации в европейской экономике. Данные выйдут во вторник в 13:00 МСК.

На сегодня,  11 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс цен на жилье за январь / +10.2% / 9.9%
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс производственных цен на входе за февраль / +0.7% м/м, -1.0% г/г / -2.0% м/м, -1.7% г/г
09:30/12:30/ Великобритания/ Индекс производственных цен на выходе за февраль / 0.3% м/м, 2.1% г/г / 0.3% м/м, 2.1% г/г
11:45/14:45/ Швейцария/ Встреча глав центральных банков стран-членов Большой Десятки Пресс-конференция управляющего ЕЦБ Ж.-К. Трише.
12:30/15:30/ Канада/ Производительность труда за 4 кв. 2006 / -0.4% / -0.1%
18:00/21:00/ США/ Дефицит государственного бюджета за февраль /-121 млрд. долларов/ +38.2 млрд.долларов, в феврале 2006 -119.2 млрд.долларов.


Понедельник традиционно не отличается большим разнообразием новостей. Некоторое влияние на фунт могут оказать данные по Великобритании, в частности род цен на недвижимость считается благоприятным фактором для британской валюты. Также стимул для роста могут дать более высокие, нежели прогноз показатели инфляции цен производителей.

Вечером следует обратить внимание на время публикации отчета по государственному бюджету США. Рост дефицита государственного бюджета может оказать давление на курс доллара, однако обычно влияние этого показателя на рынок невелико.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3114


На дневных графиках пары отчетливо видна фигура Голова-Плечи, линия шеи проходит в районе 1.3070. Пробой этого уровня может привести к резкому снижению евро. Цель движения находится на 1.2850-80.

В краткосрочной перспективе движение 1.3070, возможно если паре удастся удержаться в районе 1.3114-20.

USD/JPY 118.20

Утренние данные по Японии не оказали существенного влияния на рынок. Показатель ВВП за 4-й квартал прошлого года был подтвержден на квартальном базисе. На годовом базисе показатель был повышен с 4.8 % до 5.5 %. Дефлятор ВВП составил -0.5 %. Чуть позже стало известно, что профицит текущего счета Японии в январе вырос на 49.6 % до 1.944 триллионов иен против прогноза 1.082 трлн. иен. Профицит торгового баланса вырос до 114 млрд. иен, что было связано с ростом экспорта на 18.2 %. Февральский показатель индекса цен на корпоративные товары вырос на 1.8 % на годовом базисе сравнения.

Судя по всему, пара продолжит рост к 118.32 или 118.73, после чего ждем коррекции вниз к 117.43. Пробой вверх 119.20 отменит этот сценарий.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 13.03.2007 08:57
Сегодня на рынке форекс 13 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Уточненные данные по приросту ВВП (4 квартал 2006): +1.3% против 1.3%

Великобритания: февраль Индекс отпускных производственных цен +0,3%м/м +2,2%г/г

Великобритания: февраль, Индекс закупочных производственных цен +1,3%м/м -1,0%г/г

Великобритания: февраль, Стержневой индекс отпускных цен +0,5%м/м +2,7 %г/г



Обзор рынка

Начало новой торговой недели, казалось, не предвещало никаких резких движений на валютном рынке. Первые несколько часов основные валютные пары двигались в узких диапазонах, при этом благоприятные макроэкономические данные по Японии не оказали влияния на рынок. Но затем ситуация в корне изменилась…

Утро началось с боковых неактивных торгов. Большой пакет сильных экономических данных по японской экономике остался незамеченным. Показатель ВВП за 4-й квартал прошлого года был подтвержден на квартальном базисе. На годовом базисе показатель был повышен с 4.8 % до 5.5 %. Дефлятор ВВП составил -0.5 %. Чуть позже стало известно, что профицит текущего счета Японии в январе вырос на 49.6 % до 1.944 триллионов иен против прогноза 1.082 трлн. иен. Профицит торгового баланса вырос до 114 млрд. иен, что было связано с ростом экспорта на 18.2 %. Февральский показатель индекса цен на корпоративные товары вырос на 1.8 % на годовом базисе сравнения.

Ситуация немного изменилась, когда на рынок вышли европейские участники. Неожиданно европейские валюты, в первую очередь, евро и фунт пошли вверх против доллара, пробивая важные технические уровни сопротивления.

Этот ажиотаж на рынке был следствием комментариев чиновников Европейского центрального банка относительно перспектив кредитно-денежной политики. Так, в опубликованном и ставшем доступным публике интервью член совета ЕЦБ Клаус Либшер заявил, что инфляция в Еврозоне все еще не под контролем и что дальнейшее повышение ставок необходимо. С менее радикальным, но тоже ястребиным заявлением выступил глава ЕЦБ Жан Код Трише после встречи «Большой 10» в Швейцарии. Он сказал, что по его мнению, инфляция в Еврозоне является тревожным фактором. Совокупно эти и некоторые другие заявления были восприняты инвесторами как синхронизованный сигнал рынку о том, что ЕЦБ планирует повышение ставок в ближайшем будущем.

В итоге евро вырос до 1.3180. Более волатильному британскому фунту сначала удалось преодолеть уровень 1.94, но во второй половине дня о пошел вниз достигнув минимума на 1.9249. Аналитики указывают на то, что слабость фунта по-прежнему связана с закрытием carry trades и продажей британской валюты против иены.



На сегодня,  12 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:00/12:00/ Еврозона/ Публикация ежемесячного отчета Международного Энергетического агентства IEA по рынку нефти /na/na/
09:30/12:30/ Великобритания/ Сальдо торгового баланса без учета торговли со странами ЕС за январь /-4.4 млрд.фунтов / -4.308 млрд.фунтов
09:30/12:30/ Великобритания/ Сальдо торгового баланса с учетом торговли со странами мира за январь/ -7.0 млрд.фунтов / -7.142 млрд.фунтов
10:00/13:00/ Еврозона/ Главный экономист OECD Жан-Филипп Котис представляет в Париже квартальные экономические прогнозы по США, Японии и ЕС.
10:00/13:00/ Еврозона/ Промышленное производство за январь / 0.4% м/м, 4.3% г/г / 1.0% м/м, 4.0% г/г
10:00/13:00/ Еврозона/ Индекс оценки текущих экономических условий ZEW EMU за март /na/ 66.7
10:00/13:00/ Еврозона/ Индекс экономических ожиданий ZEW EMU за март / 4.5 / 6.8
10:00/13:00/ Германия/ Индекс оценки текущих экономических условий ZEW за март/ 67.0 / 70.9
10:00/13:00/ Германия/ Индекс экономических ожиданий ZEW за март / +3.1 / 2.9
12:30/15:30/ США/ Розничные продажи и продажи продуктов питания (искл. продаж автомобилей) за февраль / +0.3% / 0.3%
12:30/15:30/ США/ Объемы розничных продаж и продаж продуктов питания за февраль / 0.3% / без изменений

14:00/17:00/ США/ Коммерческие запасы за январь / 0.1% / без изменений
15:30/18:30/ Великобритания/ Индекс опережающих индикаторов за январь /na/ 0.1%


Сегодня утром внимание рынков будет сосредоточено на публикации показателей немецкого института ZEW, ежемесячный отчет которого может подтвердить, либо опровергнуть ястребиные ожидания по евро. Прогноз нейтральный. Ожидается, что оценки текущих экономических условий ухудшится, но баланс позитивных ожиданий останется положительным. Значение индекса оценки экономических условий выше 70 вызовет бурный рост евро, однако такой вариант развития событий не очень вероятен, хотя и не исключен.

Из американских данных наибольший интерес для рынка будут представлять данные по розничным продажам. Аналитики ожидают восстановления индекса на положительную территорию после нулевого роста в прошлом месяце.  Значение индекса хуже прогноза вновь вызовет разговоры о необходимости снижения ставки ФРС и окажет сильное давление на курс доллара.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3183


Текущий рост может завершиться около 1.3197 или 1.3236, отсюда вероятен откат к 1.3168 - 1.3151.

USD/JPY 117.36

Пара находиться около важной поддержки, отскок от которой может вызвать движение к 119.05. Если поддержка около 117.40 будет пробита, то ждем тестирования 116.51.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 14.03.2007 08:58
Сегодня на рынке форекс 14 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания: торговый баланс за январь со странами, не входящими в ЕС -3,678 млрд. ф.ст. против -4,321 млрд. в декабре

Великобритания: торговый баланс за январь -6,226 млрд. ф.ст. против -6,94 млрд. в декабре

Главный экономист OECD: прогноз по инфляции в Еврозоне достаточно благоприятный

Германия: индекс текущих условий ZEW за март +69.2 при прогнозе 67

Германия: индекс экономических ожиданий ZEW за март +5.8 при прогнозе 3.1

США: розничные продажи за февраль +0.1%; за искл. трансп. средств -0.1% при прогнозе 0.3 % и 0.3 %.

США, ICSC-UBS: Индекс продаж в розничных сетях за неделю до 10 марта +0,7%

США: январь, Коммерческие запасы 0,2%

США: январь, Коммерческие продажи -0,7%;


Обзор рынка


Американский доллар продолжает оставаться под давлением на мировом валютном рынке, поскольку экономические данные по США не прибавляют доверия к американской валюте. Закрытие сделок на разнице в учетных ставках также остается весьма весомым фактором влияния на рынок.

Утро началось с вполне традиционного за последние дни сценария. Японская иена пошла вверх против доллара, евро и фунта, поскольку инвесторы закрывали так называемые carry trades. В результате пара доллар/иена приблизилась к уровню 117. Как это сложилось на рынке, закрытие сделок на разнице в учетных ставках оказывает большое давление не евровалюты, чем на «зеленый». В результате в первой половине дня фунт и евро медленно «проседали» против доллара. Публикация ежемесячного экономического обзора института ZEW не оказала существенного влияния на рынок.

Ситуация в корне изменилась после открытия торговых площадок в США. После публикации данных по розничным продажам, которые оказались хуже, чем ожидалось, инвесторы вновь начали сбрасывать доллар. Против иены он упал к 116 иен за доллар. Против фунта и евро торговля была неровной на комбинации двух равнонаправленных факторов, но закрытие произошло не в пользу доллара. Минимумы дня против европейских валют составили 1.3215 и  1.9353 против евро и фунта соответственно.

На сегодня,  14 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30/ Великобритания/ Средняя заработная плата без учета премий за январь/ 3.8% / 3.7%
09:30/12:30/ Великобритания/ Средняя заработная плата с учетом премий за январь / 4.0% / 4.0%
09:30/12:30/ Великобритания/ Уровень безработицы ILO за январь / 5.5% / 5.5%
09:30/12:30/ Великобритания/ Уровень безработицы за февраль / 2.9% / 2.9%
11:00/14:00/ США/ Индекс рефинансирования MBA за нед.до 9 марта /na/ +7.3% до 671.6
12:30/15:30/ США/ Индекс цен на экспорт за февраль /na/ +0.3%
12:30/15:30/ США/ Индекс цен на импорт за февраль / 0.7% / -1.2%
12:30/15:30/ США/ Сальдо баланса текущего счета за 4 кв.2006 / -204.0 млрд.долларов / -225.6 млрд. долларов

12:30/15:30/ Канада/ Использование производственных мощностей за 4 кв.2006 / 83.7% / 84.2%
14:30/17:30/ США/ Запасы нефти и нефтепродуктов EIA за нед.до 9 марта /na/ -4.8 млн. до 324.2 млн. баррелей


Из европейских данных наибольший интерес будет представлять публикация отчета по рынку труда в Великобритании. Аналитики ожидают сокращение числа безработных на 8К против -13К в прошлом месяце. Хотя при реализации прогноза темпы сокращения числа безработных снизятся, это будет пятый месяц улучшения ситуации на рынке труда. Также благоприятным для фунта показателем может стать рост заработной платы на 4.0 % или выше. Комбинация данных, если они сойдутся с прогнозами или будут лучше их, может оказаться лекарством для фунта, который находится под давлением с того момента, когда Банк Англии отказался повысить ставку на 25 пунктов.

По США сегодня будет опубликован отчет по дефициту текущего счета. Сокращение дефицита до уровня меньше 200 млрд. долларов может поддержать курс американской валюты.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3199


Пара торгуется около сопротивления, следующий уровень около вчерашнего максимума на 1.3226. От одного из этих двух уровней вероятен откат к 1.3161 или 1.3126. Пробой вверх уровня 1.3256 станет бычьим сигналом.

USD/JPY 116.16

Японская иена продолжает расти, тогда как фондовые индексы остаются под давлением. Иена получила стимул для роста от заявления бывшего зам. главы мин. фина Харухико Коруды, который предсказал резкий рост иены в результате сворачивания carry trades.

Однако пока маловероятно, что рынок опустится ниже 115.29. От этого уровня вероятно восстановление в зону 116.13 - 116.67.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 15.03.2007 09:29
Сегодня на рынке форекс 15 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Франция: HICP за февраль +0.2% м/м; +1.2% г/г

Великобритания: безработица ILO (ноябрь-январь) -3.000 кв/кв; уровень безработицы  5.5%

Великобритания: средние заработки за январь 4.2% против 4% в декабре

Великобритания: безработица -3.800 м/м; уровень безработицы  2.9%

Еврозона: уровень занятости за 4 кв. +0.3% кв/кв, +1.6% г/г

Еврозона: промышленное производство за январь -0.2% м/м; +3.7% г/г

США: индекс цен на экспорт за февраль +0.7% в соответствии с прогнозом.

США: индекс цен на импорт за февраль +0.2%

США: баланс текущих операций за 4 кв. -$195.8 млрд. против -$229.4 млрд. в 3 кв.

США. Запасы нефти на 9 марта выросли на 1.1 млн. баррелей до 325.3 млн., запасы бензина упали на 2.5 млн. баррелей до 213.9 млн., а запасы дистиллятов сократились на 2.8 млн. до 120.4 млн.



Обзор рынка

Несмотря на лучшие, чем ожидалось данные по балансу текущих операций, американский доллар на вчерашних торгах оказался под давлением. Причину продаж доллара аналитики видят в слабости американских фондовых индексов.

Первая половина дня прошла достаточно спокойно, пара евро/доллар торговалась в узком диапазоне между 1.3160 и 1.32.  Но самые интересные события происходили на сегменте фунт/доллар, который опустился к  1.9212.

После открытия торгов в США доллар первоначально был стабилен. Ему даже удалось немного упрочить свое положение после публикации данных по дефициту баланса текущих операций, которые оказались лучше прогнозов.

Но уже через несколько часов на рынке возобладала другая тенденция – американская валюта резко пошла вниз, последовав примеру рынку акций. Причиной сброса акций стало появление ряда материалов в СМИ о проблемах американской ипотеки, в частности об ухудшении ситуации с потерями прав выкупа ипотечных закладных, которое, соответственно, может вызвать снижение ставок.

Правда рыночные страхи, как оказалось, были сильно преувеличены и фондовые индексы восстановились во второй половине дня. Но спусковой крючок для снижения доллара был уже нажат, и американская валюта закрылась на отрицательной территории.

На сегодня,  15 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.


07:00/10:00 Германия Индекс потребительских цен (окончат.гармониз.) за февраль /na/ -0.2% м/м, 1.8% г/г
07:00/10:00 Германия Окончательный индекс потребительских цен за февраль / +0.4% м/м, 1.6% г/г / +0.4% м/м, 1.6% г/г
08:30/11:30 Швейцария Решение по процентной ставке НБ Швейцарии/ 2.25% / 2.0%
10:00/13:00 Еврозона Индекс потребительских цен (окончат.гармониз.) за февраль / +0.3% м/м, 1.8% г/г / -0.5% м/м, 1.8% г/г
10:00/13:00 Еврозона Затраты на рабочую силу (окончательный показатель) за 4 кв.2006 / 2.2% / 2.0%
12:30/15:30 США Стержневой индекс производственных цен за февраль/ 0.2% / +0.2%
12:30/15:30 США Индекс производственных цен за февраль / 0.4% / -0.6%

12:30/15:30 США Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Нью-Йорка  Empire Manufacturing за март / 16.0 / 24.35
12:30/15:30 США Количество заявок на пособие по безработице за нед.до 10 марта / 330 000 / -10 000 до 328 000
12:30/15:30 Канада Новые заказы в производственном секторе за январь /na/ +2.1%
12:30/15:30 Канада Невыполненные заказы в производственном секторе за январь /na/ +2.1%
12:30/15:30 Канада Запасы в производственном секторе за январь /na/ -0.6%
12:30/15:30 Канада Поставки в производственном секторе за январь / -0.7% / +1.7%
13:00/16:00 Норвегия Решение по процентной ставке ЦБ Норвегии /na/na/
13:00/16:00 США Данные по притокам капитала за январь /70 млрд/ 15.6 млрд.долларов
14:30/17:30 США Запасы природного газа EIA за нед.до 9 марта /na/ -102 млрд. куб. футов до 1631 млрд. куб. футов
16:00/19:00 США Индекс постепенного разгона инфляции по данным ФРБ Филадельфии за март /na/ 15.8
16:00/19:00 США Индекс деловой активности по данным ФРБ Филадельфии за март / 4.0 / 0.6
16:30/19:30 США Выступление бывшего председателя ФРС Алана Гринспена.


Сегодняшний день весьма богат на экономические новости. Утром станут известны данные по индексу потребительских цен в Еврозоне. Восстановление индекса потребительских цен может поддержать курс евро, хотя годовое значение 1.8 % находится в диапазоне целевого ориентира ЕЦБ. Для агрессивных покупок евро нужно значение выше прогноза, которое просигнализировало бы о необходимости дальнейшего ужесточения монетарной политики в Еврозоне.

В пользу доллара может сыграть ежемесячный отчет казначейства по притоку капитала. Ожидается, что чистый приток капитала вырастет до 70 млрд. долларов и будет в состоянии покрыть дефицит торгового баланса. Однако этот показатель крайне волатилен и аналитики часто ошибаются в его предсказании, поэтому желающим сыграть на этой новости следует быть очень осторожными.

Также выйдут два индекса, характеризующих ситуацию в обрабатывающей промышленности в регионах США: Нью-Йорке (ожидается снижение индекса) и Филадельфии (ожидается рост индекса).

Прогнозировать влияние на доллар такого противоречивого пакета экономических данных занятие крайне неблагодарное.

Также интересные события сегодня возможны по паре доллар/франк. Центробанк Швейцарии рассмотрит вопрос об учетной ставке. Рынок ждет, что она будет повышена до 2.25 %. Таким образом, швейцарский франк постепенно перестает быть удобной валютой для использования в carry trades. Такое решение ШНБ может повлечь укрепление франка, а также другой валюты, используемой в этих сделках – японской иены.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3224


Текущее движение вверх завершится около 1.3250 - 1.3281. Коррекционная активность найдет поддержку в зоне 1.3213 - 1.3198

USD/JPY 117.27

Потенциал роста пары ограничен уровнем 118.24, давление может вызвать последующий сброс до 116.18 или даже до 115.28.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 16.03.2007 09:04
Сегодня на рынке форекс 16 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: CPI за февраль +0.4% м/м, +1.6% г/г

Германия: окон. HICP за февраль +0.5% м/м, +1.9% г/г

Франция: окончат. уровень занятости по платежным ведомостям за 4 кв. +0.2% кв/кв, +1.1% г/г

Еврозона: окончат. стоимость рабочей силы за 4 кв. +2.4% г/г

Еврозона: HICP за февраль +1.8% г/г

США: индекс ФРБ Нью-Йорка Empire за март 1.85 против 24.35

США: первичные обращения за пособием по безработице -12 тыс. до 318 тыс. на 10 марта

Банк Швейцарии: Целевой уровень для трехмесячной ставки 2,8%

Центробанк Швейцарии поднял ставку с 2.00% до 2.25%

Центробанк Норвегии поднял ставки с 3.75% до 4.00%

США: февраль, Индекс цен производителей +1,3% м/м +2,5% г/г против прогноза 0.4 % м\м

США: февраль, Базовый индекс цен производителей +0,4% м/м +1,8% г/г против прогноза 0.2 % м\м

США. Индекс деловой активности ФРБ Филадельфии в марте 0.2 против прогноза 5 и против 0.6 в феврале

США: притоки капитала TICS за январь $74.6 млрд. против -$14.7 млрд. в декабре


Обзор рынка

Американский доллар находится под давлением против своих основных конкурентов, в связи с беспокойством инвесторов в отношении перспектив американской экономики. Вчерашние экономические релизы по США оказали на рынок разнонаправленное действие, однако уже поздно ночью негатив перевесил позитивное влияние, и доллар резко просел вниз.

Утро началось с осторожных боковых торгов, инвесторы заняли выжидательную позицию в преддверии публикации большого пакета разноплановых данных по США. Европейские релизы, в целом соответствующие прогнозам, не оказали влияния на рынок.

Что касается блока американских релизов, то первоначально рынок не мог выбрать направление движения. С одной стороны, индексы цен производителей (основной и стержневой) оказались выше прогнозов, что позволяет прогнозировать рост инфляции, тогда как приток инвестиций в американские ценные бумаги составил 74.6 млрд. долларов и, превысив прогноз, покрыл дефицит торгового баланса.

С другой стороны, индексы, характеризующие деловую активность в обрабатывающей промышленности регионов Нью-Йорка и Филадельфии, оказались значительно хуже, чем ожидалось. При этом основное снижение произошло за счет снижения под-индексов новых заказов, это заставляет прогнозировать ухудшение ситуации в секторе в дальнейшем.

Лишь, спустя несколько часов, рынок определился со своей реакцией на этот блок. Против евро доллар упал до 3-месячного минимума на уровне 1.3315. Пара доллар/иена снизилась до 116.82.

На сегодня,  16 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

12:30/15:30 США Стержневой индекс потребительских цен за февраль / 0.2% / +0.3%
12:30/15:30 США Индекс потребительских цен за февраль / 0.3% / +0.2%

13:15/16:15 США Использование производственных мощностей за февраль / 81.3% / 81.2%
13:15/16:15 США Промышленное производство за февраль / 0.3% / -0.5%
14:00/17:00 США Индекс настроения потребителей по данным Мичиганского Университета за март / 90.0 / 91.3


Сегодня, как и вчера, основные события разыграются на торгах в США. Большой пакет экономических данных выйдет к вечеру, хотя «эффект пятницы» - традиционное снижение активности к концу недели, может ослабить влияние этих данных на рынок.

Однако прогноз в отношении данных неопределенный. Так, ожидается, что индекс потребительских цен вырастет с 0.2 % до 0.3 % м\м, а его более важное стержневое значение, наоборот, снизится с 0.3 % до 0.2 %. Правда, некоторые аналитики указывают на то, что после неожиданно высокого значения индекса цен производителей, индекс CPI может оказаться выше прогнозов. В целом, если этот показатель не обеспечит драйва на рынке, то остаток дня, пройдет, вероятно, спокойно.

Индекс промышленного производства, как полагают, восстановится, частично перекрыв снижение прошлого месяца. Но в целом тенденции в промышленном секторе остаются тревожными, в последние месяцы реальный рост прекратился, а тенденция начинает напоминать нисходящую. Поэтому вряд ли этот показатель сам по себе сможет обеспечить поддержку доллару и загнать евро ниже 1.32. 

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3293


Пара остается в восходящем тренде. Сейчас ожидаем небольшого отката в район 1.3228 - 1.3216, но если поддержка здесь окажется достаточно прочной, то пара может продолжить рост выше 1.33.

USD/JPY 117.07


Японская иена торгуется смешанно. Утром ей удалось вырасти протий доллара, но она находилась под давлением против евро и фунта. В настоящий момент и по паре доллар/иена мы наблюдаем уверенный откат с утреннего минимума.

Японская валюта не отреагировал на публикацию данных по Третичному индексу, который характеризует ситуацию в секторе услуг. Показатель индекса вырос впервые за три месяца на 1.6 пкт до 110.7 пкт.

Сейчас ждем отката вверх к 117.63 - 117.82, отсюда возможен еще один ход вниз до 117.08 или 116.69. Пробой этой зоны вызовет движение к 118.17.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 19.03.2007 08:15
Сегодня на рынке форекс 19 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

США: февраль, Индекс потребительских цен +0,4%м/м +2,4% г/г при прогнозе 0.3 %

США: февраль, Стержневой индекс потребительских цен +0,2% м/м +2,7% г/г в соответствии с прогнозом.

США: февраль, Реальный недельный заработок -0,3

США: февраль, Индекс потребительских цен на топливо +0,9% м/м

США: февраль, Промышленное производство +1,0% при прогнозе 0.3 %

США: февраль, Использование производственных мощностей 82,0% против 81,3%

США: март, Индекс настроения потребителей по данным Мичиганского Университета 88,8 против 91,3

Великобритания: Индекс цен на жилье за март +1.5% м/м, 12.2% г/г


Обзор рынка

В пятницу американский доллар продолжал оставаться под давлением, европейская валюта относительно уверенно преодолела важный психологический уровень 1.33 доллара за евро. Даже относительно благоприятные данные по американской экономике не оказали существенной поддержки «зеленому».

В первой половине дня евро сформировал дневной максимум против доллара на отметке 1.3338. Фунт вырос против американской валюты более, чем на 1 цент и протестировал уровень 1.95.

Главной причиной недоверия к американской валюте являются проблемы в секторе ипотечного кредитования США, о которых общественность узнала на этой неделе. Инвесторы опасаются, что рост дефолтов в секторе ипотеки может привести к обвалу цен на рынке недвижимости, что, в свою очередь, не замедлит сказаться на всей экономике.

Кроме того, инвесторы опасаются покупать доллары в преддверии заседания ФОМК, которое запланировано на предстоящую среду.

Во второй половине дня конкуренты доллара откатились с утренних максимумов. Однако вряд ли это была реакция на относительно благоприятные для «зеленого» экономические показатели: индекс потребительских цен оказался выше, чем ожидалось, равно как и показатель промышленного производства, которому удалось переломить негативный тренд последних месяцев. Скорее всего, укрепление доллара в последние часы недели было обычной коррекцией, вызванной фиксацией прибыли.

Главным событием недели станет заседание ФОМК, который рассмотрит вопрос о кредитной политике. Решение по учетной ставке и публикация сопроводительного заявления намечены на 21:15 по МСК на среду. В последнее время рынок все больше опасается того, что скоро начнется цикл снижения ставок. Последние скандалы вокруг ипотеки только подливают масла в огонь. Поддержку доллару может оказать только ультра-оптимистичная оценка перспектив американской экономики и декларирование большой озабоченности высокой инфляцией.

Также большой интерес для доллара будут представлять данные по рынку недвижимости. Особый вес они приобретают после дефолтов ипотечных компаний на прошлой неделе. Во вторник, в 15:30 МСК выйдут данные по закладкам новых домов (ожидается небольшой рост), а в пятницу в 17:00 МСК будет опубликован релиз по продажам на вторичном рынке жилья (ожидается снижение объемов продаж).

Из других данных интерес представлять будут:

Решение Банка Японии по учетной ставке, вторник 09:00 МСК, ставка останется неизменной, основной интерес будут представлять экономические прогнозы банка и выступление Фукуи.

Индекс потребительских цен в Великобритании, 12:30 МСК.

Публикация протокола Банка Англии, среда, 12:30 МСК.

Индекс розничных продаж в Великобритании, четверг, 12:30 МСК (ожидается восстановление показателя после негатива в прошлом месяце).

Блок данных по Еврозоне, намеченный к выходу на четверг в 13:00 МСК (торговый баланс, промышленные заказы).

На сегодня,  19 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:00/11:00 /Германия/ Выступление заместителя министра финансов США Роберта Киммита по вопросам глобализации.
12:30/15:30 /Канада/ Покупка ценных бумаг за январь /900 млн. кнд.долл./-3.3 млрд.кнд.долл.
12:30/15:30 /Канада/ Оптовые продажи за январь /+1.2%/ +2.7% м/м, +5.6% г/г
12:30/15:30 /Канада/ Оптовые запасы за январь /na/-0.8% м/м, +8.7% г/г
17:00/20:00 /Канада/ Индекс рынка жилья за март /38/ 40


Важных новостей, которые могли бы оказать влияние на рынок, на сегодня не запланировано.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3304


Несмотря на коррекцию, пока говорить об окончании краткосрочного восходящего тренда рано. Если пара удержится над 1.3297, вероятно ралли к 1.3375 или 1.3402, с последующим откатом в зону 1.3297 - 1.3276. Если же указанный уровень будет пробит вниз, то следует ожидать более глубокой коррекции в районе 1.3240.
.

USD/JPY 117.31

Утром на этой паре происходили интересные события. Иена открылась гэпом вверх против доллара по курсу 116.30 и против фунта по курсу 225.84, причиной этого стало повышение учетных ставок Банка Китая. На выходных Китайский народный банк объявил о повышении ставки кредитования  на 27 пунктов до 6.39 % и ставки по депозитам на 27 пунктов до 2.79 %. Но этот рост оказался крайне кракосрочным. Токийские трейдеры с началом торгов обвалили иену к 117.44 иен за доллар и 228 иен за фунт.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 20.03.2007 08:55
Сегодня на рынке форекс 20 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания: Индекс цен на жилье за март +1.5% м/м, 12.2% г/г

Канада: оптовые продажи за январь -0.5%

Канада: сделки с международными ценными бумагами в январе -C$3.764 млрд.

США. Индекс рынка жилья NAHB в марте 36 пунктов против 39 пунктов в феврале

Банк Японии по результатам двухдневного заседания не изменил ставку, оставив ее на уровне 0.5%


Обзор рынка

На рынке вновь начинает преобладать интерес к валютам с большой доходностью. В результате японская иена и швейцарский франк, которые используются для финансирования покупок высокодоходных валют, находятся под давлением. Одновременно, на фоне отсутствия важных экономических новостей растут валюты стран с высокими ставками кредитования. В первую очередь, австралийский и новозеландский доллары.

Самые интересные события вчерашней сессии происходили на сегменте доллар/иена. Иена открылась гэпом вверх против доллара по курсу 116.30 и против фунта по курсу 225.84, причиной этого стало повышение учетных ставок Банка Китая. На выходных Китайский народный банк объявил о повышении ставки кредитования  на 27 пунктов до 6.39 % и ставки по депозитам на 27 пунктов до 2.79 %. Но этот рост оказался крайне кракосрочным. Токийские трейдеры с началом торгов обвалили иену к 117.44 иен за доллар и 228 иен за фунт.

С открытием торгов в Европе под давлением оказался еще и швейцарский франк. А вот австралийский доллар вырос до 10-летнего максимума против американского доллара до 0.8031 на спекуляциях о возможном повышении учетной ставки Резервного банка Австралии до 6.5 % в следующем месяце.

Текущие события на рынке показывают, что спекулятивные интерес к валютам с высокой доходностью оказывает более значительное влияние на рынок, чем стремление к разворачиванию carry trades. Но говорить, что закрытие carry trades завершилось, по нашему мнению, пока преждевременно. Вероятно, в ближайшие недели мы еще станем свидетелями зыбчатых колебательных движений на графиках японской иены.

Доллар был стабилен против своих конкурентов. В течение почти всего дня он корректировался с минимумов прошлой недели. Слабый показатель рынка жилой недвижимости от NAHB не оказал существенного влияния на рынок.

На сегодня,  20 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:30/09:30 Япония Пресс-конференция управляющего Банка Японии Фукуи.
07:00/10:00 Германия Индекс производственных цен за февраль /0.3% м/м, 2.8% г/г/0.0% м/м, 3.2% г/г
09:30/12:30 Великобритания Индекс розничных цен за февраль /+0.6% м/м, 4.3% г/г/-0.5% м/м, 4.2% г/г
09:30/12:30 Великобритания Индекс потребительских цен (гармониз.) за февраль /+0.3% м/м, 2.6% г/г/ -0.8% м/м, 2.7% г/г

09:30/12:30 Великобритания Индекс розничных цен (искл. выплаты по ипотечн. закладным) за февраль /3.5%/3.5%
09:30/12:30 Великобритания Стержневой индекс потребительских цен за февраль /+0.4% м/м, 1.7% г/г/ -0.9% м/м, 1.6% г/г
09:30/12:30 Великобритания Заимствования в государственном секторе за февраль /2.5 млрд.ф.стрл./-10.3 млрд.ф.стрл.
09:30/12:30 Великобритания Дефицит бюджета за февраль /2.0 млрд.ф.стрл./-21.4 млрд.ф.стрл.
09:30/12:30 Великобритания Предварит. данные по кредитованию М4 за февраль /18.0 млрд.ф.стрл./31.7 млрд.ф.стрл.
09:30/12:30 Великобритания Предварит. данные по денежному агрегату М4 за февраль /0.8% м/м, 12.9% г/г/0.9% м/м, 13.0% г/г
10:00/13:00 Еврозона Производство в строительном секторе за январь /na/0.5% м/м, 6.9% г/г
11:00/14:00 Канада Стержневой индекс потребительских цен за февраль /0.2% м/м/0.0% м/м, +1.7% г/г
11:00/14:00 Канада Индекс потребительских цен за февраль /+0.3% м/м/+0.1% м/м, +1.2% г/г
12:30/15:30 США Разрешения на строительства за февраль /1.55 млн./ 1.571 млн.
12:30/15:30 США Начало строительства за февраль /1.44 млн./ 1.408 млн
.


Для тех, кто торгует британским фунтом, интерес будут представлять сегодняшние данные по инфляции в Великобритании. В прошлом месяце было зарегистрировано снижение гармонизированного индекса потребительских цен на месячном базисе на 0.8 %, что оказало сильное давление на фунт, так как снижение инфляции исключает возможность дальнейшего повышения ставки репо Банка Англии. В этом месяце ждем восстановления позитивной динамики инфляции. Такой показатель выгоден для британской валюты, но серьезное ее укрепление произойдет, если инфляция будет выше прогноза. Повышение индекса розничных цен также поддержит фунт. Если в результате данных на рынке появятся прогнозы о возможном повышении ставки Банка Англии на 25 пунктов, то рост фунта может быть весьма значительным.

По американской экономике станут известны два очень интересных показателя: индекс разрешений на строительство новых домом (ожидается снижение) и индекс начала строительств новых домов (ожидается рост). Из этих двух индексов первый, связанный с более отдаленной перспективой, более значимый. Прогнозы нейтрализуют друг друга поэтому предсказать реакцию рынка сложно. В любом случае обратить внимание на время выхода этих релизов необходимо.


Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3290


Поддержка для пары находится около 1.3280 - 1.3257, отскок от нее может вызвать движение к 1.3347. Пробой зоны поддержки вниз отложит это ралли.

USD/JPY 117.31

Иена не отреагировала на широко ожидавшееся решение ЦБ Японии оставить ставку на уровне 0.5 %. Сейчас рынок ждет выступления Фукуи, которое начнется через несколько минут.

Поддержка для иены на 117.23 и 116.97. Пока пара выше второго из этих двух уровней, возможен рост до 118.20. Пробой вниз 116.97 станет нейтральным сигналом, тогда как снижение ниже 116.70 создаст краткосрочные медвежьи перспективы для пары.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 21.03.2007 09:10
Сегодня на рынке форекс 21 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Банк Японии по результатам двухдневного заседания не изменил ставку, оставив ее на уровне 0.5%

Германия: PPI за февраль +0.3% м/м, +2.8% г/г

Великобритания: дефицит государственного бюджета за февраль 1.035 млрд. ф.ст.

Великобритания: чистая потребность гос. сектора в наличности за февраль 1.874 млрд. ф.ст.

Великобритания: ипотечное кредитование за февраль 5.170 млрд. ф.ст. против 5.434 млрд. ф.ст. в январе

Великобритания: CPI за февраль +0.4% м/м; +2.8% г/г

Канада: чистый CPI +0.4% м/м; +1.8% г/г

Канада: CPI за февраль +0.7%. против +0.1% в январе; +2.0% г/г

США: начала жилищных строительств за февраль +9.0% до 1.525 млн., разрешения -2.5% до 1.532 млн.

Разрешения на строительство -2,5% до 1,532 млн


Обзор рынка

Рынок проигнорировал положительные для американской экономики данные по сектору жилищного строительства. Американский доллар продолжает терять доверие участников торгов, а, следовательно, и свой рыночный вес, оставаясь под давлением. Главным событием дня стало заявление китайских чиновников о том, что они не намерены увеличивать объемы долларовых активов.

Наиболее интересные события развивались вчера на азиатских финансовых рынках. Банк Японии принял решение оставить учетную ставку без изменений на уровне 0.5 %. Слишком большая осторожность японских финансовых чиновников, которые ограничились общими фразами о необходимости постепенной коррекции монетарной политики, привела к снижению котировок японской иены. Но вскоре ситуация на рынке кардинальным образом поменялось.

Стимул для укрепления валют азиатского региона против американского доллара дала публикация интервью председателя Народного банка Китая, который заявил о том, что НБК намерен отказаться от практики аккумулирования валютных резервов. Напомним, что Китай является обладателем самого большого в мире валютного резерва, большую часть в котором составляют американские доллары.

Несомненно, что в долгосрочной перспективе изменение политики НБК приведет к снижению спроса на американские государственные облигации на мировом рынке, а значит и на доллары. Пока же рынок отреагировал на эту новость сбросом доллара против азиатских валют. Так, иена выросла против доллара с 118 до 116.90.

Британскому фунту также удалось подрасти против американской валюты на лучших, чем ожидалось данных по розничным и потребительским ценам. Рост инфляции в Великобритании создает предпосылки для необходимости дальнейшего повышения учетной ставки репо. В результате фунт вырос против доллара более, чем на 100 пипсов.

На этом фоне ситуация на сегменте евро/доллар выглядела скучно. Пара провела весь день в узком ценовом коридоре.

Открытие торгов в США не повлияло на ситуацию. Доллару не удалось воспользоваться сильными данными по началу строительств новых домов. Вероятно, потому что индекс разрешений на строительство упал ниже прогноза. Как мы и указывали, влияние этого индекса на рынок оказалось более весомым.

На сегодня,  21 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:00/11:00 /Еврозона/ Выступление президента ЕЦБ Ж.-К. Трише.
09:30/12:30 /Великобритания/ Публикация протоколов заседания Банка Англии от 7-8 марта./na/na/
11:00/14:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 16 марта) /na/+2.8%(690.5)
12:30/15:30 /Канада/ Индекс опережающих индикаторов за февраль /0.5%/+0.5%
12:30/15:30 /Канада/ Розничные продажи (искл. продажи автомобилей) /0.4%/ +2.0% м/м, +5.9% г/г
12:30/15:30 /Канада/ Розничные продажи за январь /-0.2%/ +2.3% м/м, +6.7% г/г
18:15/21:15 /США/ Решение по процентной ставке FOMC. /5.25%/5.25%
N/A /Япония/ Национальный праздник - День весеннего равноденствия


В Японии сегодня выходной день, поэтому до открытия торгов в Европе активность на рынке будет небольшой.

Важной новостью для торгующих фунтом станет публикация Протокола Банка Англии. Рынок внимательно проанализирует этот протокол в поисках намеков на дальнейшую политику монетарного комитета БА. Упоминания сильной инфляции могут быть восприняты рынкам как сигнал к ужесточению монетарной политики и дать стимул для роста фунту.

Вечером станет известно о решении ФОМК в отношении учетной ставки. Никто не сомневается, что ставка останется неизменной на уровне 5.25 %. На этом фоне основной интерес рынка вызовет сопроводительное заявление ФОМК. Вероятность дальнейшего повышения ставки почти исключена, поэтому даже оптимистичное заявление (указание на темпы экономического роста и инфляционные риски) вряд ли поможет американской валюте. Основные факторы риска сосредоточены внизу. Если в заявлении инвесторы найдут намек на возможность снижения ставки, то доллар окажется под сильным давлением.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3316


Сопротивление для пары находится на 1.3322, откат от этого уровня может привести к движению к 1.3289.

USD/JPY 117.25

Похоже, что с текущего уровня (или после хода вниз к 117.10 или 116.79) пара может вырасти до 117.65 или 117.89 с последующим снижением ниже 117. Пробой вниз 116.79 создаст предпосылки для движения к 116.30.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 22.03.2007 08:46
Сегодня на рынке форекс 22 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Банк Англии проголосовал 8-1 за сохранение ставок без изменения

Канада. Розничные продажи в январе -0.2%, без учета автомобилей +0.3%

Канада: розничные продажи за искл. автомобилей (январь) +0.3% против +1.9% в декабре

Канада. Опережающий индикатор в феврале +0.7%

Канада: розничные продажи за январь -0.2% против +2.2% в декабре

Великобритания. Гордон Браун прогнозирует снижение CPI к 2.0% в 2007 году

Великобритания. Гордон Браун: прогноз по ВВП на 2008 год остается на прежнем уровне в 2.5%/3.0%

Великобритания. Гордон Браун: налог на корпорации будет снижен до 28% с 30% с апреля 2008

Великобритания. Гордон Браун: расходы в 2007 вырастут на stg34 млрд. до stg587 млрд., а в 2008 и 2009 - до stg615 млрд. и stg644 млрд. соответственно

Великобритания. Гордон Браун: ставка налога на прибыль будет сокращена до 20% с 22% со следующего апреля

США, ФРС: ставка оставлена без изменений на уровне 5.25%

США. ФРС: последние индикаторы были смешаны. Последние показатели инфляции были высоки. Хотя инфляционное давление, вероятно, снизится через какое-то время, высокий уровень использования ресурсов может поддержать его.


Обзор рынка

Доллар подешевел против основных конкурентов на вчерашних торгах, после того как ФОМК неожиданным образом изменил тон своего традиционного заявления с оценкой экономической ситуации в стране. Против евро американская валюта упала до 2-летнего минимума, опустившись ниже 1.34, тогда как фунт вырос против доллара до многомесячного максимума к 1.97. Инвесторы все больше верят в том, что уже в ближайшие месяцы ФРС начнет цикл понижения учетных ставок.

Большая часть вчерашних торгов прошла в напряженном ожидании решения ФРС. Основные валютные пары торговались в очень узких диапазонах. Исключение составил британский фунт. На его графиках утром наблюдалось движение вниз примерно на 50 пунктов. Причиной этого снижения стала публикация Протокола Банка Англии и пресс-конференция его главы Гордона Брауна. В частности, Браун заявил, что инфляция в ближайшие месяцы вернется в целевой диапазон БА, который составляет «около 2 %», Такой оптимизм снижения вероятность повышения учетной ставки репо Банка Англии в ближайшие месяцы.
Кульминации события на рынке достигли ближе к вечеру, когда ФОМК обнародовал свое решение по учетной ставке. Как и ожидалось, она осталась на уровне 5.25 %. Однако члены Комитета преподнесли сюрприз рынку полностью изменив тон своего ставшего в последние месяцы шаблонного заявления. В протоколе, в частности, было отмечено, что последние экономические данные были весьма разноплановыми, поэтому курс денежно-кредитной политики в будущем будет зависеть как от инфляции, так и от экономического роста. ФОМК указал на инфляционные риски, однако оценка экономического роста становится все более нейтральной. Из протокола исчезли слова об «увеличении темпов экономического роста».

Рынок оценил это заявление следующим образом: несмотря на высокие темпы инфляции ФРС будет вынужден проводить нейтральную политику, а в ближайшие месяцы возможно перейти к снижению ставок, поскольку текущий высокий их уровень является препятствием для экономического роста.

По итогам заявления евро резко вырос до 2-летнего минимума протестировав 1.34. Британский фунт приблизился к 1.97. И только японская валюта не смогла существенно улучшить свои позиции против доллара.


На сегодня,  22 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:30/12:30 /Великобритания/ Розничные продажи за февраль /0.6% 3.7 % / -1.8% м/м, 3.3% г/г
10:00/13:00 /Еврозона/ Предварит. сальдо торгового баланса (учит. сезонн. колебан.) за январь /+2.5 млрд.евро/+0.7 млрд.евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Предварит. сальдо торгового баланса (не учит. сезонн. колебан.)за январь /+3.5 млрд.евро/+2.5 млрд.евро
10:00/13:00 /Еврозона/ Новые промышленные заказы за январь /-1.2% м\м/ 2.8% м/м, 1.6% г/г
11:00/14:00 /Великобритания/ Отчет Конфедерации Британских Промышленников - баланс заказов за март /+2/+4
12:30/15:30 /США/ Кол-во заявок на пособие по безработице (нед. до 17 марта) /320000/ -12000(318000)
13:20/16:20 /США/ Председатель ФРС Бен Бернанке открывает конференцию по вопросам кредитных рисков и деривативов.
14:00/17:00 /Еврозона/ Индекс деловой активности по данным НБ Бельгии за март /na/3.5 (+1.4 пкт.)
14:00/17:00 /США/ Количество запланированных увольнений за февраль /na/126,368
14:00/17:00 /США/ Индекс опережающих индикаторов за февраль /-0.3%/ +0.1%
14:30/17:30 /США/ Запасы природного газа (нед. до 16 марта) /na/-115 млрд. куб. фт.(1516 млрд.)


Утром следует обратить внимание на данные по розничным продажам. Для фунта это шанс пробить зону сопротивления 1.97, если данные выйдут лучше прогнозов.

По Еврозоне запланировал блок экономических данных. Прогноз в отношении сальдо торгового баланса благоприятный для евро, а по новым промышленным заказам – наоборот относительно неблагоприятный.

Сегодня ожидается краткое выступление Бернанке на конференции по кредитным рискам. Неизвестно затронет ли он вопрос монетарной политики ФРС, однако на всякий случай, следует проявить осторожность во время его спича.

Из американских новостей следует выделить индекс опережающих индикаторов. В последнее время индекс все чаще демонстрирует негативную тенденцию. Снижение его показателя в соответствии с прогнозом или ниже окажет давление на американскую валюту.

Обзор основных валютных пар.

EUR/USD 1.3384


Возможно текущий рост завершен около 1.3388, сейчас ждем отката к  1.3355 - 1.3338. Но при благоприятном фундаментале пара может сделать ход вверх к 1.3421.

USD/JPY 117.48

Пара может еще раз сходить к 117.73 или 118, однако вряд ли будет в состоянии пробить эти уровни. Отсюда ждем снижения к 116.76.

GBR/USD 1.9677

Пара еще может продолжить рост до 1.9735, однако потенциала для дальнейшего укрепления вряд ли хватит. Из зоны 1.9767 - 1.9735 ждем снижения к 1.9597.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 23.03.2007 08:55
Сегодня на рынке форекс 23 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов


Великобритания: розничные продажи за февраль +1.4% м/м; +4.9% г/г против прогноза 0.6% 3.7 %.

Еврозона: торговый баланс за январь + 1.3 млрд. евро против +2.0 млрд. евро в декабре

Еврозона: новые промышленные заказы за январь -0.2% м/м; +12.0% г/г

США: заявки на пособия по безработице -4 тыс. до 316 тыс. в марте за неделю с окончанием 17 марта (прогноз 322 тыс.)

США. Опережающие индикаторы в феврале -0.5% против прогноза -0.5% и против -0.3% (пересмотрено с +0.1%) в январе

США. Запасы природного газа на 16 марта выросли на 17 bcf

Федеральная корпорация страхования банковских вкладов США: в четвертом квартале объем просроченных ипотечных закладных составил порядка $150 млрд. и их число будет расти.



Обзор рынка


Конкурентам доллара не удалось удержаться около сформированных в середине недели максимальных отметок. Комбинация технических факторов и макроэкономических данных обусловили значительный откат антидолларового ралли. Вероятно, сегодня мы увидим продолжение консолидационного движения.

Утром рост против доллара удалось продолжить британскому фунту. После публикации традиционно важного для этой валюты отчета по розничной торговле, который оказался значительно лучше прогнозов, она выросла до дневного максимума 1.9710. В свою очередь евро еще утром начал откат от 1.34, чем благоприятствовали также слабые данные по торговому балансу в Еврозоне.

В ходе американской сессии укрепление доллара продолжилось, несмотря на то, что индекс опережающих индикаторов снизился до -0.5 % на месячном базисе сравнения. Вопреки этой новости евро упал до 1.3310, а британский фунт до 1.9610.

Доллар продолжает оставаться слабым, так как на рынке произошел фундаментальный сдвиг в перспективах «Зеленого». После смены риторики ФОМК, которая имела место в понедельник, рынок готовится к снижению ставок на заседании 27-28 июня.

На сегодня,  23 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо платежного баланса (не учит. сезонн. колебан.) за январь /na/+5.0 млрд.евро.
09:00/12:00 /Еврозона/ Сальдо платежного баланса (учит. сезонн. колебан.)за январь /+2.5 млрд.евро/+2.3 млрд.евро
09:00/12:00 /Еврозона/ Притоки прямых и портфельных инвестиций за январь /na/+11.3 млрд.евро
14:00/17:00 /США/ Продажи на вторичном рынке жилья за февраль /6.34 млн./6.46 млн.


К концу неделю активность на макроэкономических фронтах идет на спад. Из запланированных на сегодня к публикации новостей интерес для рынка может представлять показатель продаж на вторичном рынке жилья США. Прогноз негативный для доллара. Поддержать американскую валюту в состоянии значение выше предыдущего показателя.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3327


С фундаментальной точки зрения перспективы для евро остаются бычьими. Сегодняшние макроэкономические данные по Еврозоне будут, вероятно, нейтральными, если в них не окажется сюрпризов.

Коррекционное движение вниз должно обнаружить поддержку в зоне 1.3321 - 1.3291, затем вероятно возвращение к 1.3371 или 1.3390.

USD/JPY 118.11

Если поддержка на 117.88 удержится, то пара может вырасти к 118.39 или к 118.93. После этого ждем отката в зону 117.88 - 117.67.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 26.03.2007 09:06
Сегодня на рынке форекс 24 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: февраль, Цены на экспорт +0,2% м/м +2,2% г/г

Германия: цены на импорт за февраль +0.5% м/м; +0.8% г/г

Франция: потребительские расходы за февраль -0.4% м/м; +5.0% г/г

Еврозона: баланс текущего счета за январь +Е2.7 млрд. против +Е2.0 млрд в декабре

Еврозона: январь, Притоки приямых инвестиций -5 млрд. евро против -28,3 млрд

США. Продажи существующих домов в феврале +3.9% до 6.69 млн. против прогноза 6.26 млн. и против 6.44 млн. (пересмотрено с 6.46 млн.) в январе

США: февраль, Средняя стоимость дома на вторичном рынке жилья -1,3%г/г до 212 800 долларов

МВФ, Рато: фундаменталии мировой экономики остаются хорошими и реальный рост в 2007 году составит приблизительно 5%.


Обзор рынка

Американскому доллару удалось завершить неделю ростом против своих основных конкурентов, в первую очередь против европейских валют, в связи с лучшими, чем ожидалось данными по американской экономике. Сегодня утром доллар также открылся против некоторых валют гэпом вверх.

В пятницу стало известно, что в прошлом месяце продажи на вторичном рынке жилья США выросли на 3.9 % до 6.69 миллионов объектов. Показатель роста оказался самым большим с середины 2003 года. Аналитики прогнозировали продажи недвижимости на уровне 6.31 млн.

Дополнительную поддержку доллар получил после выступлений представителей Федерального резерва, а также в результате того, что спекулятивные сделки на разнице учетных ставок вновь начали практиковаться на рынке. Президент ФРБ Филадельфии Чарльз Плоссер заявил, что показатели инфляции в последние пару месяцев внушают опасения, тогда как президент ФРБ Нью-Йорка сообщил, что кризис на рынке ипотечного кредитования, вызванный банкротством некоторых предприятий, не откажет существенного влияния на финансовую систему.

На этой неделе внимание инвесторов традиционно будет сосредоточено главным образом на новостях по США. После публикации данных по продажам на вторичном рынке жилья большой интерес будут представлять данные по первичной недвижимости. Если им удастся подкрепить опубликованные в пятницу данные, это станет весьма значимым фактором поддержки американской валюты. Также по США будут опубликованы данные: ВВП в 4-м квартале, ценовой индекс PCE, индекс деловой активности в регионе Чикаго, индекс настроений потребителей по версии университета Мичигана, индекс заказов на товары длительного пользования. По Великобритании: ВВП 4-м квартале, данные по потребительскому кредиту. По Еврозоне: данные по безработице в Германии и Еврозоне, ежемесячный обзор IFO.


На сегодня,  26 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:30/08:30 /Япония/ Протоколы заседания Банка Японии от 20-21 февраля /na/na/.
07:00/10:00 /Великобритания/ Индекс цен на жилье за март /na/ 0.7% м/м, 10.2% г/г
15:00/18:00 /США/ Продажи на первичном рынке жилья за февраль /990,000/937,000


Хотя сегодня немного важных новостей, день может оказаться весьма волатильным для мировых финансовых рынках. Топ-новостью дня станет отчет по продажам на первичном рынке жилья в США. После сильных данных по «вторичке», опубликованных в пятницу, доллар также поддержан ожиданиями сильных данных по первичному рынку. В январе рынок проигнорировал данные о росте продаж на первичном рынке, который последовал за массивным снижением объема продаж на 16 % в декабре прошлого года.

В целом прогноз благоприятный для доллара. Значение равное или выше прогноза позволит ему укрепить позиции против конкурентов.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3267


Пара может опуститься до 1.3262. Остуда вероятна коррекция вверх к 1.3323. При продолжении движения вниз – ключевая точка 1.3241. Ее пробой вниз создаст предпосылки для дальнейшего движения в этом направлении

USD/JPY 117.87

Сегодня утром управляющий Банка Японии Фукуи, выступая в парламентском комитете, заявил, что Банк намерен плотнее координировать политику с правительством и что эта политика не может связываться исключительно с таким условным показателем, как цель инфляции. Он также в очередной раз заявил о необходимости «постепенного» повышения учетных ставок Банка Японии.

Иене в отличие от многих других валют удалось на утренних торгах немного укрепиться против доллара. Поддержка для пары в районе 117.93 - 117.77. Отскок от этой зоны может вызвать движение к 118.44 или выше. Однако пробой вниз уровня 117.77 изменит ситуацию на рынке на медвежью.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 27.03.2007 09:05
Сегодня на рынке форекс 27 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Франция: индекс настроений в секторе обрабатывающей промышленности за март 109 по сравнению с 108 в феврале

США. Продажи новых домов в феврале -3.9% до 848 000 против прогноза 980 000 и против 882 000 (пересмотрено с 937 000) в январе

США. Индекс ФРБ Далласа в марте 12.7 против 26.0 в феврале

Германия: Министр финансов выразил обеспокоенность ростом курса евро

США, ФРБ Чикаго: декабрь - февраль, Индекс деловой активности -0,02 против -0,23


Обзор рынка

Американскому доллару не удалось продолжить восходящее движение, начатое в пятницу и спровоцированное сильными данными по рынку вторичного жилья в США. Энтузиазм рынка быстро испарился, после того как были опубликованы данные по состоянию первичного рынка жилой недвижимости, оказавшиеся хуже прогнозов. В результате доллар пошел вниз против всех своих конкурентов.

Напомним, что отношение к доллару резко изменилось на прошлой неделе, после того как ФОМК неожиданно изменил тон своего ежемесячного заявления по ситуации в американской экономике. В этом отношении очень важным для рынка событием станет традиционное выступление главы ФРС в Конгрессе, которое поможет прояснить настроения Бена Бернанке и К. После состоявшегося на прошлой неделе заседания ФОМК, на рынке сформировалось мнение, что цикл снижения ставок может начаться 27-28 июня. Трейдеры оценивали в 32%. возможность снижения ставки до 5% с 5.25% к концу июня. К вечеру пятницы оценка такой вероятности составляла 28%.

В такой ситуации всеобщего недоверия к американской валюте рынок жадно ловит все негативные данные по США, реагируя на них сбросом долларов, что и продемонстрировали вчерашние события, когда «зеленый» резко пошел вниз вслед за публикацией данных по рынку недвижимости в США. Показатель продаж новых домов на первичном рынке оказался значительно хуже прогнозов. В результате евро вырос к 1.3330, фунт к 1.9680. Только японской иене не удалось сделать ощутимый ход вверх, она вскоре вновь оказалась ниже 118.

Интересные события также развивались вчера на сегменте австралийский доллар/американский доллар. Осси вырос против своего американского коллеги до 10-летнего максимума, пробив уровень 0.81. Причиной роста «австралийца» является тот факт, что дифференциалы в учетных ставках остаются ключевым фактором влияния на рынок. Аналитики ожидают, что Резервный Банк Австралии продолжит в этом году практику повышения ставок, тогда как ФРС начнет цикл снижения ставок летом, что приведет к росту разницы в ставках в пользу «австралийца».

Завершился день небольшим коррекционным движением по основным парам.

На сегодня,  27 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

09:00/12:00 Германия Индекс оценки текущей экономической ситуации за март/106.6/111.6
09:00/12:00 Германия Индекс деловых ожиданий за март/102.1/102.6

09:00/12:00 Германия Индекс настроения в деловых кругах за март /111.2/ 107.0
09:30/12:30 Великобритания Объемы ипотечного кредитования за февраль/na/5.5 млрд.фт.стрл.
13:30/16:30 Канада Количество заявок на пособие по безработице за январь /+1.6%/-6.4%
15:00/18:00 США Индекс деловой активности в производственном секторе от ФРБ Ричмонда за март /-5/-10
15:00/18:00 США Индекс доверия потребителей за март /110.4/ 112.5
N/A Германия Индекс потребительских цен по федеральным землям за март /na/na/


Для евро большой интерес будут представлять индексы IFO, отражающие оценку текущей экономической ситуации и прогноз на будущее в кругах немецкого бизнеса. Ожидается небольшое снижение индекса, однако, как ожидают, он останется на достаточно высоком историческом уровне. Причиной снижения индекса IFO может быть волатильность на мировых фондовых рынках, а также рост цен на нефть и повышение курса евро. Значение ниже 105 пкт покажет, что укрепление европейской валюты негативно сказывается на немецкой экономике. При таком значении евро может оказаться под давлением.

Вечером будет опубликован репорт СВ по потребительским настроениям в США. Полагают, что они стали менее оптимистичными. Прогнозное значение индекса или значение хуже прогноза может оказать давление на курс доллара.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3333


Поддержка для пары находится на 1.3293 и 1.3310. Отскок от этих уровней может вызвать движение к 1.3366. Пробой зоны поддержка и движение ниже 1.3275 отменят бычий сценарий и перенесут цель в район 1.3188.

USD/JPY 118.15

Коррекционные движения вниз могут получить поддержку около 118.06 или 117.89, отсюда вероятен еще один ход вверх к 118.28 - 118.49 или к уровню расширения 118.84. Пробой вниз 117.71 отменит этот сценарий.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 28.03.2007 09:09
Сегодня на рынке форекс 28 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: оценка текущей ситуации IFO за март 112.4 при прогнозе 106.6

Германия: деловые ожидания IFO за март 103.2 при прогнозе 102.1

Германия: деловые настроения IFO за март 107.7 при прогнозе 111.2.

Великобритания: разрешения на ипотеку BBA за февраль 54.659 против 42.804 в январе

Великобритания: бизнес инвестиции за 4 квартал +4.5% кв/кв; +13.5% г/г

США. Индекс цен на жилье S&P Case-Shiller в январе -0.6% (-0.7% г/г) до 220.9 пунктов против 222.1 в декабре.

США. Индекс деловой активности ФРБ Ричмонда в марте -10 пунктов против -10 пунктов в феврале

США. Индекс потребительского доверия Conference Board в марте 107.2 против прогноза 107 и против 111.2 в феврале


Обзор рынка

Американский доллар продолжил оставаться под давлением на торгах во вторник и среду утром. Причина этого кроется как в пессимистическом настрое инвесторов относительно американской экономики, так и в геополитических рисках, которые вновь выходят на первый план.

На торгах во вторник американская валюта продолжила движение вниз против большинства своих конкурентов. Темп движения был задан еще в понедельник, когда данные по продажам на первичном рынке недвижимости не оправдали надежд инвесторов. Соответственно, повысилась вероятность начала цикла снижения учетных ставок.

Отчет IFO по настроениям в немецкой экономике вышел по большинству параметров лучше, чем ожидалось. Индекс находится около многолетних максимумов и не демонстрирует существенного стремления к значительному откату от них.

Что касается американских данных, то они были отнюдь не оптимистичны. Индекс потребительского доверия снизился с 111.2 до 107.2 пунктов, что, впрочем, оказалось немного лучше прогноза. Хотя в целом аналитики почти единогласно указали на улучшение структуры индекса, поддержку доллару эта новость не оказала. Также как и выступления двух высокопоставленных функционеров ФРС Сандры Пианалто из ФРБ Кливленда и Майкла Москоу из ФРБ Чикаго. Оба они заявили о сохранении инфляционных рисков. При этом, по словам Пианалто, чтобы убедиться в изменении инфляционного тренда необходимо 18 месяцев. Майкл Москоу был еще более жестким, заявив, что  «инфляционные риски являются более серьезными, чем факторы риска, угрожающие экономическому росту». Все это заставляет предположить, что ФРС стремится сохранять текущую кредитную политику, не снижая ставки.
Утром против доллара вновь начали играть геополитические риски. Несколько часов назад рынок испытал приступ шока, когда появилась впоследствии неподтвержденная новость о том, что Иран выпустил ракету по одному из американских кораблей, находящихся в Персидском заливе. Как сообщил журналистам Чарли Браун, официальный представитель командования 5-м флотом ВМС США, который базируется в Манаме /Бахрейн/, командиры всех кораблей в заливе подтвердили, что никто по ним огонь не открывал.

Пентагон во вторник начал у побережья Ирана, но за пределами территориальных вод Исламской Республики, учения сразу двух своих авианосных группировок, возглавляемых атомными авианосцами "Дуайт Эйзенхауэр" и "Джон Стеннис". В маневрах, которые продлятся несколько дней, задействовано 15 кораблей и свыше 100 самолетов, в общей сложности 10 тысяч матросов, летчиков и морских пехотинцев.

На сегодня,  28 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:00/10:00 /Германия/ Индекс доверия потребителей за апрель /+4.5/ 4.4
09:00/12:00 /Еврозона/ Средняя скользящая по денежному агрегату М3 за февраль /9.8%/9.7%
09:00/12:00 /Еврозона/ Денежный агрегат М3 за февраль /9.9%/ 9.8%
09:30/12:30 /Великобритания/ Сальдо платежного баланса за 4 кв. /-8.0 млрд.фт.стрл./-9.4 млрд.фт.стрл
09:30/12:30 /Великобритания/ Прирост ВВП за 4 кв. /0.8% м/м, 3.0% г/г/0.8% м/м, 3.0% г/г
12:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 23 марта) /na/-2.7%(672.1)
12:30/15:30 /США/ Выступление председателя ФРС Бен Бернанке по вопросам перспектив американской экономики.
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длит. пользован. (иск. заказы транспортн. сектора)за февраль /+0.5%/-4.0%
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длит. пользования (искл. заказы оборон. пром.)за февраль /na/-9.1%
13:30/16:30 /США/ Заказы на товары длит. пользован. за февраль /+3.0%/ -7.8%

15:10/18:10 /Германия/ Индекс потребительских цен(предварит. гармониз.)за март /+0.2% м/м, +2.0% г/г/+0.5% м/м, +1.9% г/г
15:10/18:10 /Германия/ Предварит. индекс потребит. цен за март /+0.2% м/м, +1.8% г/г/+0.4% м/м, +1.6% г/г
15:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 23 марта) /na/+4.0 млн.(329.3 млн. бррл.)
16:30/19:30 /Еврозона/ Пресс-конференция президента ЕЦБ Ж.-К. Трише и члена Управляющего Совета ЕЦБ Мигеля Фернандеса Ордонеса.
N/A /Германия/ Индекс потребительских цен по федеральным землям за март /na/na/


Главной новостью дня станет выступление в Конгрессе главы ФОМК Бена Бернанке. Его выступление перед членами объединенного экономического комитета Конгресса, как полагают, сможет пролить свет на причины внезапного изменения формулировок ФОМК в отношении экономической ситуации, сделанных на прошлой неделе. Напомним, что рынок так и не определился с тем, как воспринимать новые формулировки ФОМК. С одной стороны, в заявлении говорилось об ухудшении экономических показателей. С другой, указывалось на инфляционные риски в более жестком тоне, чем раньше.

Обратите внимание на время выступления Бернанке. Возможен резкий рост волатильности на рынке. До выступления торги скорее всего будут боковыми.
Также влияние на рынок могут оказать данные по заказам на товары длительного пользования. Традиционно это очень важный для рынка показатель, так как заказы считаются опережающим индикатором. Прогноз относительно нейтрален – ожидается восстановление основных индексов после резкого снижения. На фоне выступления Бернанке данные по заказам на товары длительного пользования могут превратиться во второстепенный фактор.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3350


Текущая фаза роста завершится в диапазоне 1.3346-70, отсюда вероятно движение вниз. Целевые ориентиры движения 1.3328 и 1.3304. Пробой вверх 1.3388 создаст предпосылки для выхода к 1.34.

USD/JPY 117.21

Нисходящее движение на паре доллар/иена, которое наблюдалось на торгах в Токио. Возможно, первая половина европейской сессии также поможет доллару реабилитироваться. Тем не менее, риски в паре смещены к нижней стороне. Главным событием дня будет выступление главы ФРС США Бена Бернанке. Если он пессимистично прокомментирует ситуацию на ипотечном рынке, то вновь могут усилиться ожидания снижения процентной ставки в первом полугодии. Это окажет давление на доллар и спровоцирует его падение ниже 117.00.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 29.03.2007 09:28
Сегодня на рынке форекс 29 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания: индекс цен на жилье Nationwide за март +0.4% м/м; +9.3% г/г

Еврозона: кредитование частного сектора за февраль 10.3% г/г по сравнению с 10.6% в январе

Еврозона: денежная масса М3 за февраль 10.0% г/г

Великобритания: дефицит текущего счета за 4 кв. 12.7 млрд. ф.ст.; 3.8% от ВВП

Великобритания: оконч. ВВП за 2006 года 2.8% по срав. с 2.7%

Великобритания: окончат. ВВП за 4 кв. -0.7% кв/кв; +3.0% г/г

США: заказы на товары длительного потребления за февраль +2.5%; за искл. транспортировки -0.1%

Германия. Предварительный HICP за март +0.3% м/м до +2.1% г/г против +1.9% г/г в февраля

Германия. Предварительный CPI за март +0.3% м/м до +1.9% г/г против +1.6% г/г в феврале

Япония. Розничные продажи (февраль): -0.2% против прогноза 0.1%.


Обзор рынка

Краткосрочная ситуация на валютном рынке остается неясной в связи неопределенностью ситуации на Ближнем Востоке и растущим скептицизмом в отношении «мягкой посадки» американской экономики. Доллар продолжает торговаться около среднесрочных минимумов против своих конкурентов, удерживаясь около 116.90 против иены и 1.3310 против евро.

Вчера главным событием дня стало выступление главы ФРС Бена Бернанке перед комитетом американского Конгресса. Он коснулся вопросов инфляции, указав на необходимость мониторинга дальнейших инфляционных рисков. При этом Бернанке проявил оптимизм в отношении перспектив американской экономики. Он заявил, что банкротства некоторых ипотечных компаний не окажут существенного влияния на финансовые рынки и экономическую ситуацию в целом. По прогнозу Бернанке экономики США в ближайшие кварталы «продолжит рост умеренными темпами». Таким образом, Бернанке дал понять, что оснований для снижения ставок, по крайней мере, в перспективе ближайших месяцев пока нет.

Выступление главы ФРС сыграло в пользу доллара. Зато макроэкономические данные оказали противоположное воздействие на американскую валюту. Рост заказов на товары длительного пользования оказался ниже прогнозируемого.

Таким образом, в течение дня рынок не смог выбрать определенного направления движения, возможно сегодняшние макроэкономические данные что-то прояснят в ситуации.

На сегодня,  29 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:55/11:55 Германия Уровень безработицы за март /9.2%/ 9.3%
09:30/12:30 Великобритания Денежный агрегат за февраль /na/ 0.9% м/м, 13.0% г/г
09:30/12:30 Великобритания Одобренные заявки на ипотечный кредит за февраль /na/ 120000
09:30/12:30 Великобритания Потребительское кредитование за февраль /na/1.1 млрд.фт.стрл
11:00/14:00 США Отчет Конфедерации Промышленников - баланс продаж за март /+15/ +19
13:00/16:00 Еврозона Выступление президента ЕЦБ Ж.-К. Трише на конференции Нового Экономического Форума.
13:30/16:30 США Цепной индекс цен за 4 кв. 2006 /+1.7%/ +1.7%
13:30/16:30 США Окончательные данные по приросту ВВП за 4 кв. 2006 /+2.2%/ +2.2%

13:30/16:30 США Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 24 марта) /320000/-4000(316000)
15:00/18:00 США Индекс количества приглашений о трудоустройстве за февраль /31/ 32
15:30/18:30 США Запасы природного газа (нед. до 23 марта) /na/+17 млрд. куб.фт.(1533 млрд.куб.фт.)


Из сегодняшних новостей следует обратить внимание на выступление президента Европейского центрального банка Жана Клоде Трише. Рынок интересуют перспективы повышения процентной ставки ЕЦБ.

Во время торгов в США будут опубликованы данные по ВВП США в 4-м квартале и цепному ценовому индексу. Как ожидается, оба показателя останутся без изменений. Хотя Бернанке намекнул на то, что необходимости для снижения ставок нет, на рынке мало, кто сомневается, что следующим шагом ФРС будет снижение ставки. Поэтому значение ценового индекса ниже прогноза может оказать давление на курс доллара.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3318


Пара может продолжить снижение к 1.3289 или 1.3266. Сопротивление находится около 1.3313 и около 1.3332. Пробой вверх уровня 1.3355 отложит, но не отменит сценарий снижения.

USD/JPY 117.15

Снижение пары ниже 117 было аномальным движением, что подтверждает ее дальнейший быстрый рост. Следующий ход предугадать трудно. Вероятно нас ждут торги в диапазоне 117.08-118.69.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 30.03.2007 09:03
Сегодня на рынке форекс 30 марта  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Германия: Уровень безработицы за март 9.2% при прогнозе 9.2%

Великобритания: Денежный агрегат за февраль 0.9% м/м при прогнозе 0.9%, 12.7% г/г при прогнозе 13.0%

Великобритания: Одобренные заявки на ипотечный кредит за февраль 119000

Великобритания: Потребительское кредитование за февраль 0.9 млрд.фт.стрл

США: Отчет Конфедерации Промышленников - баланс продаж за март /+15/ +19

США: Ценовой индекс ВВП за 4 кв. 2006 +1.7% при прогнозе +1.7%

США: Окончательные данные по приросту ВВП за 4 кв. 2006 2.5% при прогнозе +2.2%

США: Количество заявок на пособие по безработице 308000 при прогнозе 320000

США: Индекс количества приглашений о трудоустройстве за февраль 31 при прогнозе 31

США: Запасы природного газа (нед. до 23 марта) -19 млрд. куб.фт.


Обзор рынка

В четверг доллар показал самый сильный рост против иены за последние две недели, полностью отыграв потери предыдущего дня, после того, как пересмотренные данные показали, что американская экономика росла в четвертом квартале прошлого года более быстрыми темпами, чем было сообщено первоначально. Кроме того, данные ВВП США показали, что американская экономика может быть более гибкой, чем от нее ожидали, что также поддержало растущие ожидания. Федеральная Резервная система может стабилизировать процентные ставки на некоторое время и не снижать их. Инвесторы проявили уверенность в том, что напряженные отношения между Ираном и США не перерастут в полномасштабную конфронтацию. Правительство США в четверг подтвердило приверженность дипломатическим методам урегулирования напряженности на Ближнем Востоке.

Британский фунт в четверг был устойчив по отношению к доллару, но вырос против иены, поскольку инвесторы ожидают, что Банк Англии поднимет процентные ставки. Данные из Великобритании показали подьем розничных продаж и неожиданно большой рост британского ипотечного кредитования, что нивелировало отрицательное воздействие данных предыдущего дня по рекордному британскому дефициту по текущим операциям и ценам на на дома. Данные четверга укрепили ожидания, что Банк Англии снова поднимет процентные ставки в течение следующих нескольких месяцев.

На сегодня,  30 марта, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

5:00/9:00 Япония Заказы на строительство за февраль    - / +33.9%
5:00/9:00 Япония Начало строительства  за февраль -2.8% / -0.7%
6:00/10:00 Германия Розничные продажи м/м за февраль 0.7% / -4.3%
9:00/13:00 Еврозона Безработица за февраль 7.3% / 7.4%
9:00/13:00 Еврозона Индекс настроения в деловых кругах за март 1.47 / 1.56   
9:00/13:00 Еврозона Индекс доверия в промышленности за март +5 / +5
9:00/13:00 Еврозона Индекс доверия потребителей за март -5 / -5
9:00/13:00 Еврозона Индекс экономического настроения за март 110.0 / 109.7   
9:30/13:30 Великобритания Индекс доверия потребителей GfK за март -8 / -8
12:30/16:30 США Plosser (ФРС) открывает конференцию в Вашингтоне
12:30/16:30 США Стержневой средневзвешенный индекс цен за февраль +0.2% / +0.3%
12:30/16:30 США Средневзвешенный индекс цен за февраль  - / +0.2%
12:30/16:30 США Личные расходы за февраль +0.3% / +0.5%   
12:30/16:30 США Личные доходы за февраль +0.3% / +1.0%   
12:30/16:30 Канада ВВП (уточнённый, годовое исчисление) +0.2% / +0.4%   
13:45/17:45 США Индекс Chicago PMI 49.5 / 47.9

14:00/18:00 США Расходы на строительство за февраль -1.0% / -0.8%   
14:00/18:00 США Индекс настроения потребителей Michigan за март 90.3 / 88.8


Сегодня основные данные ожидаются из Северной Америки, начиная с ВВП Канады за январь, который, согласно прогнозу, уменьшится до 0.2 % против 0.4 % месяцем ранее. Из США ожидаются данные по ежемесячному стержневому индексу PCE, с помощью которого федеральное правительство предпочитает измерять уровень инфляции. Ожидается, что он покажет некоторое ослабление инфляционного давления до 0.2 % против 0.3 %. Личные доходы и личные расходы прогнозируются на уровне 0.3 %. Ожидается также, что Чикагский промышленный индекс PMI немного подрастет - от 47.9 до 49.2, однако он, судя по всему, останется ниже критического уровня 50 - границей между ростом и падением.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD


Вчера евро торговалась в узком диапазоне. Хотя президент европейского центробанка продолжил давать агрессивные комментарии относительно инфляции и перспективы процентных ставок, это не дало евро никакой поддержки, так как рынок уже отреагировал на ожидания повышения ставок. Немецкий уровень безработицы за март снизился до 9.2 %, а общее число безработных упало до 3832000, что является бычьим фактором для евро в краткосрочной перспективе. Поддержка - на уровне 1.3250, сопротивление - на 1.3400.

USD/JPY

Иена вчера слабела, а пара USD/JPY выросла до уровня 118. Индекс потребительских цен за март упал до 0.2 % в годовом исчислении. Инфляция в Японии снова вошла в отрицательную область, поэтому Банк Японии вряд ли поднимет ставки в ближайшее время. Поддержка - на уровне 116.50, сопротивление - на 118.50.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 02.04.2007 09:11
Сегодня на рынке форекс 2 апреля  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Уровень безработицы (февраль): 4.0% против прогноза 4.0%.

Франция: потребительские настроения за март -22 по сравнению с -23 в феврале

Германия: розничные продажи за февраль +0.9% м/м, -1.6% г/г

Франция: PPI за февраль +0.3% м/м; +2.0% г/г. В январе +0.1% м/м

Франция: дефицит госбюджета в 2006 2.5% от ВВП против 3.0% в 2005

Франция: окончат. ВВП за 4 кв. +0.7% кв/кв против +0.6%

Банк Швеции оставил ставку репо без изменения на уровне 3.25%

Еврозона: уровень безработицы в феврале  7.3%; в январе 7.4%

Еврозона: индекс делового климата в марте остался неизм. +1.55

Еврозона: индекс экономических настроений за март вырос до 111.2 против фев. показателя 109.7

Еврозона: HICP за март 1.9% г/г против 1.8% в феврале

Великобритания: потребительское доверие Gfk за март -8 (не изм. в фев.)

США. Реальный PCE в феврале +0.2%

США: чистый PCE за февраль +0.3%; +2.4% г/г

США. Личные доходы/расходы в феврале +0.6%/+0.6% против прогноза +0.3%/+0.3% и против +1%/+0.5% в январе

США. Индекс делового климата NAPM Нью-Йорка в марте 449.4 пункта против 449.7 ранее.

США. Индекс деловой активности Чикаго PMI в марте 61.7 пункта против прогноза 49 и против 47.9 в феврале

США. Индекс потребительских настроений Мичиганского университета в марте (окончательный) 88.4 против прогноза 88.8 и против предварительных 88.8

США. Расходы на строительство в феврале +0.3% против прогноза -1% и против -0.5% в январе (пересмотрено с -0.8%)

Япония. Отчет Банка Японии Танкан (1 квартал 2007): 23 против прогноза 24.



Обзор рынка

Пятница ознаменовалась резким сбросом американских долларов на рынке, в результате которого были уничтожены все достижения «зеленого» имевшие место ранее на неделе. Так рынок отреагировал на информацию о том, что США намерены ввести новые пошлины на импорт китайской мелованной бумаги. Как заявил представитель министерства торговли США это один из шагов по пересмотру традиционной американской торговой политики не облагать пошлинами субсидируемые товары из нерыночных экономик.

После того, как эта информация стала известная на рынке, евро протестировал 1.34, британский фунт пробил уровень 1.97, тогда как японская иена подорожала с 118 до 117.22.

Самая реакция на новость, как кажется, оказалась слишком преувеличенной. Росту ажиотажа способствовал тот факт, что в преддверии выходных инвесторы начали резко закрывать длинные позиции на доллар. Но уже вскоре произошла достаточно глубокая коррекция.

Движению в обратную сторону в частности способствовали макроэкономические данные по США. Такие показатели как индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Чикаго, индексы доходов и расходов граждан, а также индекс расходов на строительство оказались лучше прогнозов. Стрежневой индекс PCE вырос в феврале на 0.4 %, лишний раз продемонстрировав, что инфляционные риски в американской экономике остаются высокими.

Главной новостью предстоящей недели можно считать ежемесячный официальный обзор по американскому рынку труда. Аналитики полагают, что данные по количеству новых рабочих мест продемонстрируют положительную динамику. Публикация обзора намечена на пятницу на 16:30.

Также интерес будут представлять данные по ситуации в обрабатывающей промышленности ведущих мировых экономик (об этом ниже).

На этой неделе Банк Англии рассмотрит вопрос кредитно-денежной политики. Решение по учетной ставке будет принято в четверг в 15:00 МСК. Аналитики полагают, что ставка останется без изменений на уровне 5.25 %.

На сегодня,  2 апреля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:55/11:55 /Германия/ Индекс деловой активности в производственном секторе за март /57.5/57.2
08:00/12:00 /Еврозона/ Индекс деловой активности в производственном секторе за март /55.8/55.6
08:30/12:30 /Великобритания/ Индекс деловой активности в производственном секторе за март /55.0/ 55.4

14:00/18:00 /США/ Индекс количества приглашений о трудоустройстве за март /na/ 1.69
14:00/18:00 /США/ Индекс постепенного разгона инфляции за март /na/ 59.0
14:00/18:00 /США/ Индекс деловой активности за март /51.5/ 52.3
16:30/20:30 /США/ Выступление президента ФРБ Сент Луиса Уильям Пул по вопросам инфляции
.


Сегодня в центре внимания будут данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности в европейских странах и США. Объективно прогнозные значения могут сыграть против доллара, так как ожидается, что европейские показатели будут выше американского.

Правда после резкого роста индекса PMI для региона Чикаго не исключено, что и федеральный показатель выйдет лучше прогноза. Есть и еще один важный фактор – это составляющая занятости индекса ISM. Она считается опережающим индикатором перед публикацией федеральных данных по NFP (количеству новых рабочих мест).

Кроме того, сегодня следует обратить внимание на выступление высокопоставленного чиновника ФРС Вильяма Пула.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3360

В настоящий момент мы ждем консолидационного движения в диапазоне 1.3297 – 1.34.

USD/JPY 117.70

Пара консолидируется в диапазоне 117.50-80. Еще одна поддержка находится на 117.22. Пробой этого уровня приведет к снижению до 116.62. Более вероятный сценарий – пробой верхней границы консолидационного диапазона и движение к 118.11 или даже 118.41.

Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 03.04.2007 09:05
Сегодня на рынке форекс 3 апреля  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония. Отчет Банка Японии Танкан (1 квартал 2007): 23 против прогноза 24.

Франция: индекс PMI в промышленном секторе за март 53.8 против 53.4 в феврале

Германия: индекс PMI в промышленном секторе за март 56.9 против 57.2 в феврале

Еврозона: индекс PMI в производственном секторе 55.4 в марте против 55.6 в феврале

Великобритания: индекс PMI в промышленном секторе за март 54.4 против 55.4 в феврале

США. Индекс ISM в производственном секторе в марте 50.9 пункта против прогноза 51.5 и против 52.3 в феврале

США. Индекс Help Wanted on-line Conference Board в марте 1.34 против 1.64 в феврале



Обзор рынка

Анти-долларовые настроения на рынке сохраняются, и американская валюта на вчерашних торгах находилась под давлением на фоне более слабых, чем ожидалось данных по промышленности основных промышленно развитых экономик.

Так еще утром в понедельник, из ежеквартального отчета Танкан, стало известно, что индекс настроения крупных производителей Японии упал до самых низких уровней с прошлого года. В результате японская иена откатилась с утренних максимумов, где она оказалась благодаря открытию гэпом вверх, до 118.10 иен за доллар.

Но в целом на утреннем успехе доллара благоприятные факторы для американской валюты закончились. Европейские индексы PMI, отражающие активность в сфере обрабатывающей промышленности, оказались хуже прогнозов или предыдущих снижений. Однако европейские валюты не испытали существенного давления со стороны этих новостей. Дело в том, что рынок оценивал тот факт, что эти индексы все равно с большой долей вероятности будут выше аналогичного американского индекса, который рассчитывается Институтом менеджеров по поставкам (ISM).

Британский фунт серьезно укрепился на фоне разговоров о возможном повышении ставки репо Банка Англии. С таким прогнозом выступила группа экономистов, пожелавших остаться анонимными. Нелишне заметить, что согласно сложившейся традиции, БА и ЕЦБ действуют не синхронно в повышении ставок, что также укрепляет некоторых трейдеров в прогнозе.

Доллар оказался под давлением, после публикации данных по индексу ISM, которые оказались хуже прогноза, и хуже европейских показателей, однако снижение американской валюты было ограниченным, так как пока индексу удается удержаться над важным уровнем 50 пунктов.

Президент ФРБ Сент-Луиса Вильям Пул заявил, что если инфляция не упадет к 2%, это будет сильной преградой для снижения ставок. Если инфляция поднимется выше нынешнего уровня, это может означать необходимость повышения ставки. По мнению Пула, «зона комфорта» в терминах индекса PCE составляет 1.5 %. В марте значение индекса составило 2.5 %. Это ястребиное, в принципе, выступление не оказало влияния на рынок.

На сегодня,  3 апреля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:30/12:30 /Великобритания/ Индекс деловой активности в строительном секторе за март /57.4/ 57.3
09:00/13:00 /Еврозона/ Индекс производственных цен за февраль /0.3% м/м, 2.8% г/г/0.1% м/м, 2.9% г/г
14:00/18:00 /США/ Незавершенные сделки на рынке жилья за февраль -0.5 % /-4.5 %
.


Сегодняшний день не будет богат экономическими событиями. Некоторый интерес для рынка могут представлять данные по индексу цен производителей в Еврозоне и данные по незавершенным сделкам на рынке жилья в США, но их влияние будет ограниченным.

Также завтра в 3:30 МСК Банк Австралии примет решение по учетной ставке. Аналитики не исключают возможность повышения ставки на 25 пунктов до 6.50 %. Такому прогнозу благоприятствуют, в частности, хорошие экономические данные по Австралии. Судя по всему, рынок закладывает такое решение в котировки Осси, поэтому, если такого решения не будет, то австралийский доллар может оказаться под сильным давлением.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3365


Сопротивление для пары находится в зоне 1.3375 - 1.3387, отсюда вероятен отскок к 1.3339. Следующее сопротивление, которое может вызвать коррекцию – 1.3407. Пробой этого уровня вверх отменит коррекционный сценарий. Однако такой ход сегодня очень маловероятен.

USD/JPY 118.01

Сопротивление на 118.13. Если оно будет пробито, то ждем хода к 118.41. Но более вероятен отскок от сопротивления и движение к 117.66 или 117.52.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 04.04.2007 09:08
Сегодня на рынке форекс 4 апреля  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Еврозона: промышленный PPI за февраль +0.3% м/м; +2.9% г/г

США. Продажи магазинов ICSC на 31 марта +0.3% нд/нд

США. ФРБ Нью-Йорка: прогнозируется рост числа новых рабочих мест на 53 600 в 2007 году по сравнению с 62 200 в 2006 году.

США. Индекс NAR продаж незаконченных домов в феврале 109.3 против 108.5 (пересмотрено с 108.7) в январе

Резервный Банк Австралии сохранил ставку на уровне 6.25%


Обзор рынка

Гуманизм иранский властей поддержал американскую валюту на вчерашних торгах. Доллар подорожал вслед за снижением цен на нефть на мировых рынках. Другой тенденцией вчерашних торгов было давление на низкодоходные валюты в связи с тем, что инвесторы вновь демонстрируют интерес к спекуляциям на разнице в учетных ставках.

Японская иена подешевела вчера на утренних торгах против доллара, достигнув уровня 118.96. Эксперты связывают слабость иены с возвращением на рынок спекулянтов, практикующих carry trades, а также с началом нового финансового года в Японии. Напомним, что в конце финансового года, который приходится на март, японские компании репатриируют прибыль из-за границы, меняя иностранные активы на иены, чтобы заплатить налоги. Такие операции традиционно поддерживают курс иены в марте.

На европейских торгах рынок колебался, какое ему выбрать направление. Сначала европейские валюты пошли вверх, достигнув дневных максимумов против доллара  1.3381 и 1.9821 для евро и фунта соответственно. Но затем целый ряд факторов привел к развороту рынка.

Продажи евровалют начались после публикации данных по ценам производителей в Еврозоне, хотя этот показатель совпал с прогнозом. Однако эксперты полагают, что причиной укрепления доллара могла стать публикация в Интернете фотографий 15 британских моряков.

Несколько дней назад иранские власти задержали 15 британских военнослужащих за незаконное пересечение границы. Беспокойство в отношении возможного британско-иранского конфликта привело к росту цен на нефть и оказало давление на доллар. Вчера обе стороны дали понять, что они готовы пойти на компромисс в этом деле. Власти Ирана также предоставили общественности снимки моряков, опровергающие информацию о жестоких пытках в иранских тюрьмах.

На одном из снимков, очевидно, сделанном с видеозаписи, изображены шесть моряков, одетые в черные и синие спортивные костюмы, сидящими в комнате на застеленном ковром полу. Подпись к фотографии гласит: "Британские моряки разговаривают, едят фрукты, пьют кофе и играют в шахматы. Матросы, кажется, довольны тем, что они наслаждаются хорошими условиями вместо того, чтобы трудиться в тяжелых условиях в Персидском заливе".

В пользу доллара также сыграли данные по объему незавершенных сделок на рынке жилья в феврале. Показатель вырос на 0.7 % против прогнозируемого снижения на 0.5 %.

На сегодня,  4 апреля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

07:55/11:55 /Германия/ Индекс деловой активности в секторе услуг за март /57.4/ 57.2
08:00/12:00 /Еврозона/ Индекс деловой активности в секторе услуг за март /57.6/ 57.5
08:30/12:30 /Великобритания/ Индекс деловой активности в секторе услуг за март /57.6/57.4
09:00/13:00 /Еврозона/ Розничные продажи за февраль /0.6% м/м, 1.1% г/г/-1.0% м/м, -0.1% г/г
10:00/14:00 /США/ Индекс занятости за март /na/ 107.1
10:00/14:00 /Германия/ Заказы в обрабатывающем секторе промышленности за февраль /0.7% м/м, 5.8% г/г/ -1.0% м/м, 6.5% г/г
11:00/15:00 /США/ Индекс рефинансирования (нед. до 30 марта) /na/-0.2%(671.0)
11:30/15:30 /США/ Количество запланированных увольнений за март /na/ 84,014
12:15/16:15 /США/ Количество новых рабочих мест от ADP 135К/57К
14:00/18:00 /США/ Индекс деловой активности в секторе услуг за март /55/ 54.3

14:00/18:00 /США/ Производственные заказы за февраль 1.8 % /-5.6 %
14:30/18:30 /США/ Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 30 марта) /na/-0.9 млн.(328.4 млн. бррл.)


Главной новостью дня станет публикация отчета по индексу деловой активности в секторе услуг американской экономике. Хотя сектор услуг составляет 80 % экономики США, этот отчет оказывает далеко не столько сильное влияние как промышленный индекс ISM. Таким образом, если значение индекса будет близко прогнозу, вряд ли стоит ожидать сильной реакции на рынке. Другое дело – если нам будет преподнесен сюрприз, особенно негативный для доллара. Некоторые эксперты, указывая на банкротство ряда компаний, связанных с ипотечным кредитованием, предупреждают, что индекс может выйти хуже прогноза. При значении ниже 53.5 доллар окажется под сильным давлением.

Также следует обратить внимание на данные агентства ADP по новым рабочим местам. Рынок сейчас находится в ожидании федеральных данных по рынку труда. Хотя консенсусный прогноз оптимистичен, настроения инвесторов далеки от оптимизма – многие опасаются, что в пятницу произойдет неприятный сюрприз, и динамика создания новых рабочих мест окажется отрицательной. В этом отношении индекс APD является хоть и ненадежным, но все же опережающим показателем. При значении ниже 100К доллар окажется под давлением. Прогнозное значение нейтральное  для доллара.

Запланированные к выходу данные во европейским экономикам: индексы деловой активности в секторе услуг, розничные продажи в Еврозоне, заказы в обрабатывающей промышленности Германии в случае реализации прогнозов могут оказать нейтрально-позитивное влияние на евро и фунт.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3338


Пара может продолжить снижение к 1.3306. Краткосрочные уровни сопротивления, препятствующие коррекции вчерашнего движения вверх, 1.3344 и 1.3356. Пробой вверх 1.3367 отменит наш сценарий.

USD/JPY 118.88

Если поддержка на 118.55 удержится, то ралли может продолжиться до 119.23 или 119.82. После этого ждем отката в зону 118.55 - 118.34.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 05.04.2007 08:40
Сегодня на рынке форекс 5 апреля  2007

Новости с макроэкономических фронтов


Резервный Банк Австралии сохранил ставку на уровне 6.25%

Франция: PMI в секторе услуг за март 59.2 против 58.9 в феврале

Германия: PMI в секторе услуг за март 57.5 против 57.2 в феврале

Еврозона: PMI в секторе услуг за март 57.4 против 57.5 в феврале

Великобритания: PMI в секторе услуг за март 57.6 против 57.4 в феврале

Еврозона: розничные продажи за февраль +0.3 м/м при прогнозе 0.6 %

Германия: заказы в производственном секторе за февраль +3.9% м/м при прогнозе 0.7 %

США: планируемые сокращения за март 48.997 против 84.014 в феврале

США: уровень занятости ADP вырос на 106 тыс. в марте

США. Индекс ISM в секторе услуг в марте 52.4 против прогноза 55 и против 54.3 в феврале


Обзор рынка

Статистические отчеты продолжают оказывать давление на американскую валюту. На этот раз снижение доллара было спровоцировано публикацией данных Института менеджеров по поставкам, характеризующих ситуацию в секторе услуг. Ухудшение экономических показателей в США заставляет инвесторов прогнозировать скорое снижение учетной ставки ФРС.

Утром торги проходили преимущественного спокойно, но все же доллар почти с самого утра находился под определенным давлением против европейских валют. В частности, в пользу евро сыграли данные по промышленным заказам в Германии, которые оказались намного лучше прогноза.

Основные события разыгрались на рынке после открытия американской сессии. Как мы и предупреждали во вчерашнем обзоре, значение индекса деловой активности для сектора слуг вышло намного ниже прогнозируемого, что, вероятно, связано с кризисом в сфере ипотечного кредитования. Индекс, характеризующий занятость в секторе услуг, снизился до 50.8 пкт против 52.2 пкт.

После этой новости конкуренты доллара сформировали дневные максимумы: евро около 1.3380, фунт около 1.9772, пара доллар/иена упала к  118.54. День завершился коррекцией.

Иран заявил вчера о намерении освободить 15 британских моряков, но эта новость не оказала влияния на рынок, отыграв еще во вторник.

На сегодня,  5 апреля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

08:30/12:30 Великобритания Промышленное производство за февраль /0.2% м/м, 0.7% г/г/ 0.1% м/м, 0.4% г/г
08:30/12:30 Великобритания Промышленное производство в обрабатывающей промышленности за февраль /0.3% м/м, 2.2% г/г/ -0.2% м/м, 2.0% г/г

10:00/14:00 Германия Промышленное производство за февраль / -0.5% м/м, 6.6% г/г/ 1.9% м/м, 7.9% г/г
10:00/14:00 Германия Производство в обрабатывающем секторе промышленности за февраль /na/2.2% м/м, 8.9% г/г
11:00/15:00 Великобритания Решение по процентной ставке Банка Англии /5.25%/ 5.25%
11:00/15:00 Канада Уровень безработицы за март /6.1%/ 6.1%
12:30/16:30 США Количество заявок на пособие по безработице (нед. до 31 марта) /318000/ -10000(308000)
14:00/18:00 Канада Индекс деловой активности в производственном секторе за март /na/ 60.5
14:30/18:30 США Запасы нефти и нефтепродуктов (нед. до 30 марта) /na/-22 млрд. куб.фт.(1511 млрд. куб. фт.)
19:00/23:00 США Дефицит государственного бюджета за март /na/+3.3 млрд.долл.


Главным событием дня станет решения Банка Англии по ставке репо. Большинство экспертов сходятся во мнении, что ставка будет оставлена на уровне 5.25 %. Однако высокая инфляция при относительно стабильном экономическом росте заставляет предполагать, что цикл повышения ставок в Великобритании еще не завершен. В феврале потребительская инфляция выросла на 2.8 % против 2.7 % в январе, а инфляция розничных цен достигла 11-летнего максимума.

Поэтому не исключено, что решение о повышении ставки будет принято уже сегодня. Вероятность такого решения по нашему мнению составляет 50:50. Следует также отметить, что предыдущие повышения ставки Банка Англии происходили, когда их не ожидали на рынке. Повышение ставки приведет к значительному росту фунта.

В преддверии выхода решений по ставкам данные по промышленному производству в Великобритании также могут вызвать изменения на рынке, особенно, если они выйдут лучше прогнозов.

По США важных данных не запланировано, однако в преддверии завтрашнего репорта министерства труда, большее, чем обычно влияние на рынок может оказать публикация еженедельных данных по безработице. Это будет последний опережающий показатель перед NFP, после него рынок определиться со своими прогнозами в отношении завтрашнего федерального репорта.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3366


Сопротивление на 1.3374 и 1.3392. С текущих уровней возможно снижение к 1.3331. Пробой вверх 1.3402 будет бычьим сигналом.

USD/JPY 118.71

Поддержка находится в районе 118.49 - 118.26, отсюда возможно ралли до 119.32. Пробой вниз 118.26 отменит этот сценарий.

GBR/USD 1.9756

Краткосрочное сопротивление находится на 1.9769, поддержка на 1.9729. В случае, если ставка останется без изменений вероятно снижение ниже 1.97 (возможно до 1.9650). В случае повышения ставки, нельзя исключать пробоя 1.98.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 06.04.2007 09:11
Сегодня на рынке форекс 6 апреля  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Великобритания: объем производства в промышленном секторе за февраль -0.6% м/м; +1.2% г/г

Великобритания: объем производства за февраль -0.2% м/м; +0.3% г/г

Германия: объем производства за февраль +0,9% м/м, против прогноза +0,5% м/м

Германия: объем производства в секторе обрабатывающей промышленности за февраль +0,8% м/м

Банк Англии оставил ставки без изменения на уровне 5.25%

Канада: уровень занятости за март +54.9 тыс.; уровень безработицы 6.1%

США: повторные заявки на пособия по безработице -25 тыс. до 2.492 млн. за неделю на 24 марта

США: заявки на пособия по безработице +11 тыс. до 321 тыс. за неделю с окончанием 31 марта (прогноз 317 тыс.)

Канада. Индекс Ivey PMI в марте 67.3 против 60.5 в феврале

США. Запасы природного газа на 30 марта +58 bcf до 1569 bcf


Обзор рынка

Американский доллар упал в ходе вчерашних торгов до двухлетнего минимума против евро на фоне нервозного ожидания сегодняшнего федерального отчета по рынку труда США. Доверие инвесторов к американской валюте продолжает падать. Еще одним фактором воздействия на рынок является возобновление игры на разнице в учетных ставках.

Утренние торги прошли скучно в узких диапазонах. Банк Англии не преподнес сюрприза и не повысил учетную ставку. Более того, как продемонстрировали статистические данные по производственному сектору ситуация в промышленности Великобритании ухудшилась, что снижает вероятность повышения ставки в дальнейшем.

В свою очередь, европейская валюта укрепилась против доллара на лучших, чем ожидалось данных по промышленному производству в Германии. Однако в ходе европейской сессии это укрепление не было значительным. Евро резко пошел вверх после открытия торговых площадок в США. По одной из версий это сильное движение к новому 2-летнему минимуму было спровоцировано худшими, чем ожидалось данными по количеству обращений за пособием по безработице. Однако, как нам кажется, здесь был заложен целый комплекс причин. Сами данные были лишь немного хуже прогноза, а причиной давления на доллар могла быть комбинация всех опережающих данных, связанных с рынком труда и опубликованных на этой неделе. Анализ этих данных показывает, что показатель NFP, который будет опубликован сегодня, может быть хуже прогноза.
Ряд экспертов в качестве причины вчерашнего роста пары евро/доллар отмечают возобновление восходящего движения пары евро/иена. Видимо спекулянты вновь начали активно практиковать торговлю с использованием разницы в учетных ставках.

Кроме того, резкому движению мог способствовать тонкий объем торгов – многие инвесторы не выходят на рынок в связи со Страстной седмицей.


На сегодня,  6 апреля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:00/09:00 /Япония/ Индекс совпадающих индикаторов за февраль /5.6%/ 45.0%
05:00/09:00 /Япония/ Индекс опережающих индикаторов за февраль /30.0%/ 40.9%
10:00/14:00 /Еврозона/ Индекс опережающих индикаторов за февраль /na/ 109.3 (-0.1)
12:30/16:30 /США/ Средняя продолжительность рабочей недели за март /33.8/ 33.7
12:30/16:30 /США/ Средняя почасовая оплата труда за март /+0.3% м/м / +0.4% м/м, +4.1% г/г
12:30/16:30 /США/ Уровень безработицы за март /4.6%/ 4.5%
12:30/16:30 /США/ Количество новых рабочих мест за март /+135000/+97000/
14:00/18:00 /США/ Оптовые запасы за февраль /+0.4%/ +0.7%
19:00/23:00 /США/ Потребительский кредит за февраль /+6.0 млрд.долл./ +6.5 млрд.долл.
N/A /Канада/ Страстная пятница


Сегодня Страстная пятница – так что объем торгов будет еще меньше, чем вчера. Таким образом, относительно сегодняшнего дня можно сделать два взаимоисключающих прогноза: 1) либо выходной день приведет к тому, что и волатильность на рынке будет низкой, либо 2) в результате тонкого объема торгов на рынке возможным сильные движения. Все может зависеть буквально от пары крупных игроков, которые могут ощутимо сдвинуть рынок на фоне низкой активности на нем.

Главной новостью будет отчет министерства труда США. В целом прогноз благоприятный для доллара, так как ожидается, что темпы создания новых рабочих мест вырастут. Однако показатели, которые могут считаться опережающими, не столь оптимистичны. При значении меньше 100К доллар может сильно упасть до новых долгосрочных минимумов против евро. Значение 120-130К будет относительно нейтральным. При значении 135К и выше доллар может пойти вверх, так как в целом рынок настраивается на данные хуже прогноза.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3422


Текущая фаза роста завершится где-то около 1.3436 или 1.3463. Отсюда ждем отката к 1.3408 - 1.3391.

USD/JPY 118.84

Сопротивление находится около 118.86, отсюда ждем отката до 118.84.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 09.04.2007 08:55
Сегодня на рынке форекс 9 апреля  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония: февраль, Индекс опережающих экономических индикаторов 30,0 против 40,9;

США: количество рабочих мест за февраль пересмотр +113 тыс.

США: уровень занятости по платежным ведомостям за март +180 тыс.; уровень безработицы 4.4% против 4.5% в феврале

США. Оптовые запасы в феврале +0.5% м/м до +8.3% г/г против +0.6% м/м (пересмотрено с +0.5% м/м) в январе, оптовые продажи +1.2% м/м против -0.9% в январе. Коэффициент запасы/продажи в феврале 1.15 против 1.16 месяцем ранее

США: Уровень безработицы минимальный с мая 2001 года

США: март, Средняя почасовая оплата труда +0,3% против +0,4%



Обзор рынка

На страстной пятнице доллар сделал мощный ход вверх, после публикации столь долго ожидаемых данных рынку труда в США. Хорошие показатели по новым рабочим местам в разных секторах, убедили рынок в том, что дела в обрабатывающей промышленности и секторе недвижимости американской экономики не так уж плохи.

Доллар отбросил евро к уровням начала недели, достигнув 1.3366, против фунта он вырос на 60 пипсов до 1.9639, тогда как пара доллар/иена достигла самого высокого максимума с 27 февраля на отметке 119.38.

Количество новых рабочих мест в американской экономике в марте составило 180К. Аналитики прогнозировали, что рост числа занятых граждан составит 120К. Безработица сократилась до самого низкого уровня с 2001 года, составив 4.4 % против 4.5 % в феврале. Аналитики прогнозировали рост уровня безработицы до 4.6 %. Данные министерства труда успокоили рынок, понизив вероятность того, что ФОМК начнет цикл смягчения монетарной политики в ближайшие месяцы. Также в пользу доллара сыграл тот факт, что запасы на оптовых складах в феврале выросли на 0.5 % против прогноза о росте на 0.4 %.

Объем торгов был тонким, однако волатильность рыночных движений нельзя назвать экстремальной в сравнении с обычными случаями публикации отчета NFP. Объем торгов восстановится только во вторник, так как в понедельник во многих странах выходной день в связи с празднованием Пасхи.

Основные данные предстоящей недели.

На следующей неделе в центре внимания рынков вновь будут проблемы дифференциалов учетных ставок. Банки Японии и Еврозоны рассмотрят вопросы монетарной политики, кроме того, будут опубликованы протоколы последнего заседания ФОМК.

Банк Японии примет решение по учетной ставке утром во вторник. Полагают, что она может остаться без изменений. Это может подорвать и без того слабые позиции японской иены (которая закрылась на прошлой неделе ниже 119) против доллара и евро.

Решение ЕЦБ по ставке ожидается в четверг в 15:45 МСК. Аналитики также прогнозируют, что ставка останется неизменной. Рост евро/доллар выше 1.34 на прошлой неделе был достигнут и за счет того, что рынок стал взвешивать возможность сокращения дифференциала в учетных ставках США и Еврозоны. Поэтому, как нам кажется, ключевым для рынка будет не собственно решение ЕЦБ, а комбинация этого решения и тезисов Трише с запланированными к публикации на среду протоколами заседания ФОМК от 21 марта (22:00 МСК).

Также традиционно волатильность на рынке обеспечивают данные по дефициту внешней торговли США. Их выход запланирован на пятницу, в 16:30 МСК. Одновременно выйдут данные по индексу цен производителей, также дающие хорошие движения в последние месяцы. Оба прогноза неблагоприятны для доллара.


На сегодня,  9 апреля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:00/09:00/Япония/Обзор экономических обозревателей Eco Watchers Survey за март /na/ 49.2


Сегодня в большинстве стран мира выходной день в связи с празднованием Пасхи, поэтому новостей почти нет. Организации и учреждения ЕС закрыты по случаю праздника. Объем торгов будет тонким.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3360


Пара открылась гэпом вниз. Пока евро находится ниже 1.3369, вероятно снижение к 1.3348 или 1.3322.

USD/JPY 119.31

Текущий рост, вероятно, завершится около 119.35 или чуть выше около 119.57. Отсюда ждем отката в зону  119.12 - 118.99.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 10.04.2007 09:19
Сегодня на рынке форекс 10 апреля  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония: март, Индекс экономических наблюдателей 50,8 против 49,2



Обзор рынка


Вчерашние торги прошли спокойно. Основные валютные пары торговались в узких диапазонах, активность на рынке была небольшой, так как несколько больших торговых площадок были закрыты в связи с празднованием Пасхи. Сегодня, как ожидаются, европейские, британские и австралийские инвесторы вернутся на свои рабочие места и объем торгов вернется к норме.

На вчерашних торгах доллар по-прежнему испытывал себе позитивное влияние сильных данных по американскому рынку труда, которые стали известны в пятницу. В результате обнародования этих данных рынок стал переоценивать перспективы начала цикла снижения ставок в США, откладывая его на более отдаленное будущее. Сейчас трейдеры оценивают шанс снижения ставок ФРС в августе в 25% против 100% около месяца назад.

Поэтому динамика движения американского доллара против основных валют была положительной. По итогам суток доллару удалось немного укрепиться против большинства своих конкурентов.

Поддержку доллару оказало снижение цен на нефть, а также ралли на фондовом рынке США. Индекс Доу Джонса вырос вчера до 1.5-месячного максимума.

Но самые драматические события разыгрались сегодня утром. Доллар попал под сильное давление продаж на торгах в Азии, существенно ослабив позиции против большинства конкурентов. Столь резкое движение объясняется, скорее всего, низкой ликвидностью и исполнением стопов инвесторов, которые ушли на пасхальные каникулы. В качестве причины комментаторы выдвигают на передний план сообщение о том, что США выразили ВТО открытое недовольство невмешательством китайских властей в рынок пиратской продукции и нарушений американской интеллектуальной собственности.


На сегодня,  10 апреля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

05:45/09:45 Швейцария Уровень безработицы за март /2.9%/3.0%
06:00/10:00 Германия Сальдо баланса текущего счета без учета сезонных колебаний за февраль/+10.1 млрд.евро/+11.0 млрд.евро
06:00/10:00 Германия Сальдо торгового баланса без учета сезонных колебаний за февраль/+16.0 млрд.евро/+16.2 млрд.евро
06:00/10:00 Германия Сальдо торгового баланса с учетом сезонных колебаний за февраль/+15.9 млрд.евро /+15.8 млрд.евро
06:00/10:00 Япония Публикация ежемесячного экономического отчета Банка Японии /na/na
06:30/10:30 Япония Пресс-конференция управляющего Банка Японии после оглашения решения по процентной ставке /na/na

13:00/17:00 США Публикация Отчета МВФ по вопросам мировой финансовой стабильности в Вашингтоне.
14:00/18:00 США Индекс экономического оптимизма за апрель/na/50.8
N/A Япония Решение по процентной ставке Банка Японии/0.50%/0.50%


Банк Японии в ближайшие часы или даже минуты объявит о своем решении по учетной ставке. Сегодня утром иена оказалась под сильным давлением, на оценках перспектив дальнейшего ужесточения монетарной политики. Ни один эксперт не прогнозирует повышения ставки сегодня, при этом ряд аналитиков полагает, что Банк Японии возьмет достаточно длительную паузу в этом процессе (возможно до конца года).

Основное внимание будет приковано к пресс-конференции управляющего Банка Японии. Любые сигналы на ужесточение монетарной политики будут способствовать укреплению японской валюты.

Обзор по основным валютным парам

EUR/USD 1.3415


Сопротивление для пары около 1.3440, начавшийся откат от этого уровня может привести к снижению к 1.3367.

USD/JPY 118.98

Иена находилась под давлением но общее антидолларовое ралли увлекло ее вниз. При возвращении пары выше уровня 119, целевой ориентир будет перенесен на 119.51. Однако вряд ли у доллара в текущей ситуации хватит потенциала для пробоя этой отметки.
Название: Re: Ежедневный обзор: Сегодня на рынке форекс.
Отправлено: Архивариус от 11.04.2007 09:07
Сегодня на рынке форекс 11 апреля  2007

Новости с макроэкономических фронтов

Япония: март, Заказы на оборудование +9,5% г/г

Банк Японии оставил учетную ставку и базовую оценку ситуации в экономике страны без изменений.

Германия: профицит торгового баланса за февраль Е13.8 млрд. (прогноз Е15.9 млрд.)

Франция: производство в промышленном секторе за февраль +1.4; м/м; пересмотр за январь до -0.3% (с -0.5%)

США. Индекс розничных продаж Redbook на 7 апреля +4.9% (в марте +1.0% м/м)

США. Индекс экономического оптимизма IBD/TIPP в апреле 45.5 пункта против 50.8 пункта в марте

ФРС, Мишкин: считает, что нынешний уровень инфляции слишком высок, ожидает его снижения



Обзор рынка

Перспектива торговой войны между США и Китаем обвалила американский доллар до нового долгосрочного минимума против евро. Трейдеры вернулись на торговые площадки и за мониторы своих компьютеров после пасхальных каникул и столкнулись с принципиально новой ситуацией на рынке. Фактор NFP – поддержавший доллар в конце прошло недели – исчерпал себя, и настроения по «зеленому» вновь сменились на медвежьи.

Самые драматические события разыгрались вчера утром. Доллар попал под сильное давление продаж на торгах в Азии, существенно ослабив позиции против большинства конкурентов. Столь резкое движение объясняется, скорее всего, низкой ликвидностью и исполнением стопов инвесторов, которые ушли на пасхальные каникулы. В качестве причины комментаторы выдвигают на передний план сообщение о том, что США обратились в ВТО с жалобой на то, что правительство Китая не в состоянии ограничить нарушения прав американской интеллектуальной собственности, а также препятствует продажам на территории страны американской полиграфической, музыкальной и видео-продукции. В ответ официальные лица Китая припугнули американцев, что такие потуги могут серьезно повредить торговым отношениям двух стран. Фактически это был намек на то, что Китай может снизить объемы покупок американских облигаций, прекратив таким образом финансировать дефицит по текущим счетам.

Напомним, что эта уже не первый эпизод, свидетельствующий об ухудшении отношений между США и Китаем. Две недели назад США заявили об ограничении импорта ряда категорий китайских товаров, что также сильно ударило по котировкам доллара.

В результате к середине дня евро попробовал обновить долгосрочный максимум протестировав (правда, неудачно) уровень 1.3455, фунт вырос до 1.9650, а пара доллар/иена так и не смогла закрепиться над уровнем 119, несмотря на то, что Банк Японии принял решение не менять учетную ставку.


На сегодня,  11 апреля, запланирован выход следующих макроэкономических новостей (GMT/МСК), первое число после новости прогноз, второе – предыдущее значение.

06:00/10:00/Германия/Оптовые цены за март/0.5% м/м/0.4% м/м, 3.0% г/г
11:00/15:00/США/Индекс рефинансирования за нед. до 7 апреля/na/ -3.2% до 649.5
13:00/17:00/США/МВФ публикует в Вашингтоне полугодовые прогнозы по перспективам мировой экономики.
14:30/18:30/США/Запасы нефти и нефтепродуктов за неделю до 7 апреля/na/+4.3 млн. баррелей до 332.7 млн. баррелей
17:00/21:00/США/Выступление председателя ФРС Бена Бернанке по поводу рыночной дисциплины и регулирования
18:00/22:00/США/Протоколы заседания Федерального Комитета по операциям на открытом рынке

18:00/22:00/США/Дефицит государственного бюджета за март/-90 млрд. долл./-120.0 млрд.долларов, в марте 2006г. -85.3 млрд.долларов


Главной новостью сегодняшней сессии будет публикация протокола мартовского заседания ФОМК. Напомним, что по итогам мартовского заседания монетарный комитет ФРС в значительной степени поменял формулировки своей итоговой резолюции. Это изменение было воспринято р