Автор Тема: Аналитика от компании X-Trade Brokers  (Прочитано 32643 раз)

0 Пользователей и 1 Гость просматривают эту тему.

Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
21-07-2008 Обзор национального фондового рынка: индекс ПФТС
Несмотря на то, что активность инвесторов на фондовом рынке значительно повысилась на прошлой неделе по сравнению с неделей до 12 июля, индекс ПФТС не смог укрепиться. По итогам прошлой недели акции украинских предприятий снова потеряли в цене, в результате чего индекс ПФТС снизился на 61.65 пункта. Снижение на прошлой неделе стало уже 9 падением котировок по итогам недели, в результате чего только за этот период ПФТС потерял в цене более 35%. С начала года национальный фондовый индекс уже упал на 46.5%, и пока что каких-либо технических или фундаментальных причин для роста котировок не наблюдается.

Стоит также отметить, что объемы торгов ценными бумагами на прошлой неделе значительно выросли, укрепившись до 1138 млн. грн. До этого объемы торгов за неделю значительно снизились, упав до минимального значения за последние 6 недель на уровне 859 млн. грн. На протяжении недели объемы торгов по итогам одного дня сильно отличались. За первые 3 торговых дня объемы были относительно стабильными и достигли среднего значения в 188 млн. грн. В четверг активность инвесторов значительно упала, достигнув значения в 65 млн. грн. А в последний день на прошлой неделе торги довольно сильно оживились, в результате чего сделок на покупку-продажу ценных бумаг было заключено на 507.7 млн. грн.

 Минимальное значение индекса, к которому снижались котировки на прошлой неделе, было на уровне 610.20. Ниже этого уровня котировки были еще в феврале 2007 года. В текущем году индекс ПФТС уже потерял 83.5% заработанных в 2007 году позиций. И если дальнейшее снижение котировок на фондовом рынке продолжится такими же темпами, то к концу года стоимость ценных бумаг украинских предприятий может снизиться к уровню 2006 года  –  400 – 440 пунктов. Также, оценивая перспективы дальнейшего развития ситуации на рынке, не стоит забывать, что по итогам прошлого месяца индекс ПФТС потерял рекордное количество пунктов – 144.65, упав с уровня 912.25 до 767.60. В текущем месяце котировки уже снизились на 138.6 пунктов, и тенденция снижения на графике сигнализирует о том, что в текущем месяце раннее установленный рекорд будет переписан.

Бондарь Александр,
старший аналитик X-Trade Brokers
abondar@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua
  

21-07-2008 Фундаментальный обзор рынка FOREX: EUR/USD
Установив новый исторический максимум  1.6038 на прошлой неделе пара EUR/USD   скорректировалась до отметки 1.5783, где, оттолкнувшись от линии восходящего тренда, снова продолжила рост и на данный момент торгуется в районе 1.5850.
Позитивные данные по рынку недвижимости США и снижения заявок на пособия по безработице вкупе с падением цен на нефть и ростом фондовых индексов поддержали американскую валюту. Разрешения на строительство выросли до1091 тыс против 965 прогнозируемых, данные по началу строительства были опубликованы на уровне 1066 тыс против 960 тыс, заявки по безработице снизились до 366 тыс против 380 тыс. Действия властей США по восстановлению доверия к финансовым институтам страны оказали краткосрочную поддержку доллару. ФРС предложила  предоставить компаниям Freddie и Fannie (институты, которые контролируют около половины ипотечного рынка США) кредит по дисконтной ставке, а представители указанных  организаций выступили с заявлениями, в которых уверяли инвесторов в наличии достаточного капитала для преодоления временных трудностей. Ситуация в финансовом секторе США внушает инвесторам сомнения относительно экономической стабильности крупнейших институтов на Уолл-стрит.
Новости из Европы на прошлой неделе также оказались противоречивыми: индекс экономического настроения (ZEW Survey - Economic Sentiment ) был опубликован ниже прогнозов (-63.9 против – 55), а торговый баланс внешней торговли в мае оказался на отметке – Е 4.6 млрд, так как экспорт сократился значительнее импорта. Объемы экспорта снизились на 3.4% м/м против +5.5% в апреле, в то время как объемы импорта сократились на 1.3% после восстановления на 3.5%.
Однако, данные по инфляции из стран Еврозоны все еще внушают трейдерам надежду на очередное повышение ставок. Индекс цен производителей Германии превысил прогнозы в связи с подорожанием энергоносителей и некоторых видов металлов, а также продуктов питания.
На предстоящей неделе экономическими данными богаты четверг и пятница – планируется публикация индекса деловых настроений IFO Германии, продажи на первичном и вторичном рынке жилья США.
Учитывая тот факт, что пара на прошлой неделе установила исторический максимум, но не закрепилась выше и, к тому же новый максимум оказался выше предыдущего всего лишь на 16 пунктов, можно предположить, что EUR/USD будет торговаться с тенденцией к развороту движения. В случае дальнейшего снижения цен на нефть такой поворот событий вполне реален.


Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

21-07-2008 FOREX: технический анализ EUR/USD
Цена находится в боковом диапазоне, ограниченным уровнями 1.5890 сверху и 1.5780 снизу. На часовых графиков можно заметить формирование треугольника. Сегодня актуальным является сценарий работы на пробой треугольника. В случае пробоя верхней границы и закрепления выше уровня 1.5890 открывается дорога для роста в область 1.5950. В случае пробоя нижней границы треугольника и закрепления цены ниже область 1.5820 открывается дорога для продолжения нисходящего движения в область 1.5780.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.5890.
Ближайшие зоны поддержки: 1.5780.
Олег Ярцев,
аналитик X-Trade Brokers
o.y@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

21-07-2008 COMMODITIES: технический анализ OIL
На данный момент цена на нефть находится на уровне 130.76 и совершает попытки закрепиться ниже этого уровня. В случае закрепления ниже этого уровня открывается перспектива снижения в область 121.00. В случае закрепления цены выше уровня 133.63 возможно продолжение восходящего движения в область 137.00.
Ближайшие зоны сопротивления: 130.76.
Ближайшие зоны поддержки: 133.63; 137.76.
Олег Ярцев,
аналитик X-Trade Brokers
o.y@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

21-07-2008 FOREX: технический анализ USD/JPY
Восстановившись за прошлую неделю, пара выросла до прежних уровней в районе 107.00. Не сумев пробить указанный уровень сопротивления, USD/JPY возобновила падение, сформировав на дневном графике нисходящий тренд.
Стохастик также подает сигналы на продажу на дневном графике, а МА 40-го и 65-го периода направлены вниз.
Ближайшие уровни сопротивления: 106.70, 107.00, 107.55.
Ближайшие уровни поддержки: 106.00, 105.75, 105.20.
Захарова Дарья,   
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua





Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
28-07-2008 Фундаментальный обзор рынка FOREX: EUR/USD
Прошедшая неделя оказалась позитивной для доллара: евро снижалось против американской валюты до отметки 1.5627. Неожиданно позитивный отчет по товарам длительного пользования, который был опубликован в пятницу, не дал европейской валюте восстановиться выше 1.5752. Заказы на товары длительного пользования оказались на отметке +0.8 % против -0.3 % прогнозируемых.
Как отмечают аналитики, компонент чистых капитальных товаров вырос, что дает  основу (учитывая также вышедший лучше прогнозов ISM) повышать прогнозы ВВП за 2 квартал до + 2.4 до + 3 % против предыдущих +2.2%.
Нефть все еще находиться у минимумов, тем самым, создавая дополнительную поддержку американской валюте, и на данный момент торгуется в районе $ 125 за баррель. Главными причинами данных событий являются ожидания инвесторов снижения спроса на нефть и нефтепродукты в результате глобального торможения экономики. Кроме этого, причиной падения цен стали появившиеся сообщения о том, что США рассматривают возможность открытия в следующем месяце посольства в Тегеране (после 30 лет отсутствия американского дипломатического представительства в Иране).
Аналитики восприняли сообщение как признак стабилизации в регионе.
Предстоящая неделя богата важными экономическими релизами – в первую половину недели мы ожидаем новостей из Европы. Четверг и пятница насыщены данными из США, в  том числе отчетом по NFP. 
Пара на данный момент торгуется в узком диапазоне, несмотря на то, что участники рынка ожидают в ближайшее время коррекции, по меньше мере, к уровню 1.5790.

Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

28-07-2008 FOREX: технический анализ EUR/USD
На торгах в пятницу пара EUR/USD зафиксировала локальный максимум на 1.5750, после чего упала на 1.5664.
В ходе вчерашних торгов пара евро/доллар не смогла закрепиться ниже уровня 1.5635, что дало импульс к росту пары в область 1.5700, где она сейчас и торгуется. Если паре удастся удержаться выше уровня 1.5700, то открывается перспектива для развития восходящего движения к уровням 1.5750 и 1.5785, где проходят уровни Фибоначчи 38.2% и 50.0% соответственно. В случае закрепления цены ниже уровня 1.5675 возможно продолжение нисходящего движения в область минимумов – область 1.5630. Сегодня пятница – день закрытия позиций перед выходными, поэтому стоит соблюдать осторожность в торговле.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.5635; 1.5610.
Ближайшие зоны поддержки: 1.5730.
Олег Ярцев,
аналитик X-Trade Brokers
o.y@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

28-07-2008 COMMODITIES: технический анализ OIL
В ходе пятничных торгов цена на нефть продолжила снижение и установила локальный минимум на уровне 123.37. На данный момент цена находится в районе 124.80. Цена находится в нисходящем канале. Верхняя граница канала проходит в области 126.00, что делает эту область благоприятной для продаж.
Ближайшие зоны сопротивления: 123.37.
Ближайшие зоны поддержки: 127.46.
Олег Ярцев,
аналитик X-Trade Brokers
o.y@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

28-07-2008 FOREX: технический анализ USD/JPY
Пара не смогла пробить уровень сопротивления 108.00 и на данный момент торгуется в районе 107.70.
Разумно было осуществлять продажи в районе 107.95, однако на данный момент все еще возможно открытие коротких позиций.
МА 40-го периода находится над МА 65-го периода. Таким образом, можно держать открытые позиции на продажу до их пересечения.
Ближайшие уровни сопротивления: 108.00, 108.40, 108.55. 
Ближайшие уровни поддержки: 107.60, 107.20, 106.55
Захарова Дарья,   
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

28-07-2008 FOREX: технический анализ GBP/USD
На прошедшей неделе пара фунт/доллар торговалась в относительно небольшом диапазоне, восходящее  движение далее не получило своего развития, но и направление движения особо не изменилось. На дневном графике, пара торгуется возле нижней границы малого восходящего канала, где она оттолкнулась от линии поддержки в районе 1.9820-1.9840. На 4-х часовом графике ситуация немножко другая, фунт торгуется ниже ЕМА60 и ЕМА34, а также SМА89, что может указывать на развитие нисходящего движения  в среднесрочной перспективе. Для продолжения восходящего движения, фунту нужно закрепиться  выше важного уровня сопротивления на 1.9950. Для  развития нисходящего движения, паре нужно пробить уровень поддержки на 1.9845.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.9895; 1.9957; 1.9995
Ближайшие зоны поддержки: 1.9845; 1.9810; 1.9780; 1.9740
Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

28-07-2008 FOREX: технический анализ USD/CHF
На прошедшей неделе пара доллар\франк,  торговалась в восходящем направлении достигнув важного уровня сопротивления на 1.0380 ( 50% уровень Фибо ). На дневном графике сформировалась свеча, типа длинноногий доджи, что может указывать на разворотное движение вниз. На 4-х часовом графике,  валютная пара доллар\франк, находится выше ЕМА60и ЕМА34, что может указывать на продолжение восходящего движения в среднесрочной перспективе. Для развития восходящего движения цене нужно закрепиться выше уровня 1.0400, пробитие и закрепление ниже поддержки 1.0350, будет сопровождаться импульсным движением вниз.
Ближайшие зоны сопротивления:  1.0380;1.0400; 1.0440
Ближайшие зоны поддержки: 1.0350; 1.0320; 1.0270
Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

28-07-2008 COMMODITIES: технический анализ GOLD
На прошлой неделе золото торговалось в нисходящем направлении. На дневном графике золото торгуется около нижней границы восходящего канала, получив поддержку в районе 918.00. На 4-х часовом графике цена находится ниже ЕМА60 и ЕМА34, что может указывать на нисходящее движение в среднесрочной перспективе. Для развития восходящего движения золоту нужно закрепиться выше уровня 935.00. Для продолжения нисходящего движения цене нужно пробить поддержку 918.00.
Ближайшие зоны сопротивления:  935.00; 938.00; 945.75
Ближайшие зоны поддержки: 922.50; 918.00; 909.50
Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua





Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
04-08-2008 Индекс ПФТС: Обзор национального фондового рынка
Вторую неделю подряд национальный фондовый рынок демонстрирует рост. По итогам прошлой недели индекс ПФТС снова незначительно укрепился - с уровня 633 до 649.50. Рост индекса на 16.5 пунктов кардинально не меняет сложившейся можно сказать критической ситуации на украинском рынке ценных бумаг, но все же стоит отметить, что двухнедельный рост индекс демонстрировал почти 3 месяца назад – в конце апреля – начале мая. Поэтому можно предположить, что возможно с этого незначительного укрепления котировок начнется долгосрочный восходящий тренд индекса ПФТС.

Вместе с ростом котировок стоит отметить значительное снижение объемов торгов, которые за неделю упали до уровня 645 млн. грн. На протяжении последних 7-ми недель объемы торгов в среднем за неделю были на уровне 1 млрд. грн. Такое сильное снижение объемов торгов можно объяснить тем, что в летние месяцы, особенно в конце лета, всегда количество участников торгов ценными бумагами становится меньше. К тому же, на текущих уровнях желание продавать ценные бумаги у инвесторов снизилось, так как продавать на таких низких уровнях крайне невыгодно. Но в то же время сигналов к покупкам ценных бумаг как технических, так и фундаментальных еще нет. Если к концу лета индекс ПФТС сможет удержаться выше ранее сформированных минимумов на 629.50,  с самого начала осени мы можем увидеть восстановление котировок с целью роста как минимум 885 пунктов к концу текущего года.

По итогам прошлой недели наиболее значительное укрепление котировок наблюдалось в среду, когда котировки выросли более чем на 15 пунктов. Больше всего пунктов индекс потерял в пятницу, продемонстрировав снижение с уровня 655 до 649 пунктов. В пятницу более 80 процентов акций компаний, входящих в список “голубых фишек”, потеряли в цене. Больше всего снизились акции Днепрэнерго (- 2.35%), Мотор Сич (- 2.05%) и Райфайзен Банк Аваль (- 2.15%). Рост по итогам последнего дня торгов рост котировок продемонстрировали такие компании как Полтавский ГОК (+ 3.20%), Укртелеком (+ 0.48%) и Западэнерго (+ 0.30%).

Бондарь Александр,
старший аналитик X-Trade Brokers
abondar@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua
   

04-08-2008 Фундаментальный обзор рынка FOREX: EUR/USD
После выхода пятничных данных, рынок разочаровал  участников отсутствием  реакции, что явилось признаком того, что спекулянты сбились с толку, получая противоречивые, но в целом негативные и по США, и по Европе данные. Несмотря на то, что отчет по количеству созданных рабочих мест вне с/х сектора вышел лучше ожиданий (-51 тыс против – 70 тыс), кроме того предыдущие показатели были пересмотрены с повышением , ставка безработицы сильно огорчила инвесторов. Она выросла с 5.5 % до 5.7 % против прогноза 5.6 %. Это оказалось максимумом за последние четыре года. Вышедший позже ISM в секторе обрабатывающей промышленности снизился до 50.9 вместо прогноза 49.0, однако, компоненты отчета показали сокращение числа новых заказов. Эти данные также не оказали существенного влияния на торги.
Индекс деловой активности в производственном секторе Германии был опубликован в соответствии с прогнозами на отметке 50.9. На фоне данного показателя по остальным европейским странам, цифра выше 50 выглядит вполне оптимистично. Несмотря на это, розничные продажи в Германии сократились значительнее всех прогнозов, отразив снижение на -1.4 %. Это свидетельствует о снижении внутреннего спроса, а, следовательно, о вероятности спада в производстве. Сегодня мы увидим отчет по промышленному PPI, который отразит базовую инфляцию.
Предстоящая неделя будет насыщена заседаниями ЦБ, в том числе ФРС. Сегодня же стоит обратить внимание на чистый PCE. Кроме того, необходимо обратить внимание на информацию о финансовом положении американского потребителя - доходам и расходам населения.

Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

04-08-2008 FOREX: технический анализ EUR/USD
Пара по-прежнему торгуется в районе нижней границы восходящего дневного канала – область 1.5580. Для развития нисходящего движения цене необходимо закрепиться ниже области 1.5520, где сформировалось достаточно сильное сопротивление. Для развития восходящего движения цене необходимо закрепиться выше области 1.5650, в которой проходит линия поддержки. В случае закрепления цены выше этой линии, открывается дорога для роста к уровню 1.5700. На часовых графиках можно наблюдать фигуру, похожую на двойное дно, что свидетельствует в пользу восходящего движения.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.5520.
Ближайшие зоны поддержки: 1.5650.
Олег Ярцев,
аналитик X-Trade Brokers
o.y@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

04-08-2008 FOREX: технический анализ GBP/USD
На недельном и дневном графике валютная пара фунт/доллар нарушила закрытием, нижнюю границу краткосрочного восходящего канала на 1.9865, что привело к падению ниже  1.9730. На момент написания статьи фунт торгуется по цене 1.9705, которая находиться ниже ЕМА60 и ЕМА34, что может указывать на нисходящее движение в среднесрочной перспективе. Сегодня важным уровнем поддержки выступает 1.9700, пробитие которого будет сопровождаться импульсным движением вниз к 1.9660-1.9605. Если же, данная поддержка устоит, то можем увидеть восходящее движение в район 1.9790-1.9845. Также развитие восходящего движения ожидается после закрепления цены выше 1.9760.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.9735; 1.9790; 1.9845
Ближайшие зоны поддержки: 1.9700; 1.9660; 1.9605
Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

04-08-2008 FOREX: технический анализ USD/CHF
На прошедшей неделе валютная пара доллар/франк, продолжила восходящее движение в пределах тренда и цена закрытием преодолела сопротивление на 1.0405. На момент написания статьи доллар/франк торгуется по цене 1.0470, которая находится выше ЕМА60 и ЕМА34, что может указывать на восходящее движение в среднесрочной перспективе. На 4-х часовом графике MACD показывает классическую дивергенцию. Входить в рынок на основании расхождения осциллятора и цены без дополнительных подтверждений очень рискованно. Если дивергенцию сломают, то тогда можно оказаться на противоположной стороне сильного тренда. Продолжение восходящего движения ожидается после закрепления цены выше 1.0495. Для развития нисходящего движения цене нужно закрепиться ниже 1.0440.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.0495; 1.0520; 1.0550
Ближайшие зоны поддержки: 1.0440; 1.0380; 1.0315
Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

04-08-2008 COMMODITIES: технический анализ GOLD
На недельном и месячном графике,  золото торгуется в восходящем канале, а на графиках меньшего временного периода, наблюдается нисходящее коррекционное движение с целями на 893.00-885.00. На момент написания статьи, золото торгуется по цене 914.15, которая находится чуть ниже ЕМА60 и ЕМА34, что сохраняет риски продолжения движения вниз. Для развития верха цене нужно закрепиться выше  уровня 915.00, а для продолжения нисходящего движения золоту нужно пробить уровень 893.50.
Ближайшие зоны сопротивления: 916.50; 921.50; 925.50
Ближайшие зоны поддержки: 906.00; 893.50; 889.50
Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

04-08-2008 FOREX: технический анализ USD/JPY
Вышедшие в пятницу данные по рынку труда не оказали влияния на доллар, в том числе и в паре USD/JPY. В итоге пара опустилась к линии поддержки  107.30, не смогла пробить ее и на данный момент торгуется в районе 107.95. Индикаторы не подают сигналов на открытие сделок. Вероятнее всего, пара снова протестирует 108.35. При пробитии 108.35, пара продолжит восходящее движение.
Ближайшие уровни поддержки: 107.25, 107.00, 106.55.
Ближайшие уровни сопротивления: 108.05, 108.35, 108.55
Захарова Дарья,   
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua




Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
11-08-2008 Фундаментальный обзор рынка FOREX: EUR/USD
В пятницу EUR/USD продолжил масштабное снижение против доллара и в сумме за  несколько дней потерял более 500 пунктов. Во время азиатской сессии  цена достигала отметки 1.4905, затем немного восстановилась и на данный момент пара торгуется в районе 1.4955.
О причинах столь резкого роста доллара и падения европейской валюты, вкратце вспомним события прошлой недели. 
ЕЦБ оставил ставку на прежнем уровне, однако Трише на пресс-конференции признал наличие нисходящих рисков для европейской экономики. Участники рынка уже обладали этой информацией, анализируя экономические данные последних месяцев, однако, когда такая влиятельная фигура, как председатель ЕЦБ, публично признает серьезные проблемы  - это кардинально меняет настроения рынка. "Мы уже в течение ряда месяцев выявляем нисходящие риски и располагаем предельно верной информацией, предполагающей материализацию этих рисков". Последние данные подтверждают ослабление темпов роста реального ВВП в середине 2008 года. Несмотря на это, ЕЦБ озадачен высокой инфляцией – CPI все еще останется выше 2 % в течение «некоторого времени».
Взвесив все «за» и «против», инвесторы решили, что пора покупать доллар. На рынке появились слухи о том, что ближайшей целью участников, продающих евро, является 1.46. И, судя по фундаментальным данным, а также по настроениям трейдеров, вероятность развития данного сценария очень высока.
На предстоящей неделе ожидается публикация данных по ВВП США и Еврозоны, а также инфляционные индексы по обоим регионам.
Учитывая высказывания Трише на прошлой неделе, рынок будет реагировать в первую очередь на данные, характеризирующие экономическую активность зоны евро.

Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua


11-08-2008 FOREX: технический анализ GBP/USD
На дневном и недельном графике ярко выраженный  тренд вниз. Валютная пара фунт/доллар, продолжает торговаться в пределах нисходящего канала. Прошедшая неделя ознаменовалась сильнейшим снижением британской валюты, на фоне падения цен на нефть и проблемах Европейской и Британской экономик.  На момент написания статьи фунт достиг важной поддержки на 1.9125, откуда возможен небольшой откат вверх в район 1.9250, где и рекомендуется оценить развитие активности обеих сторон. Для развития восходящего движения фунту нужно закрепиться выше 1.9330. Продолжение нисходящего тренда, ожидается после прорыва уровня 1.9125.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.9250; 1.9330;1.9400
Ближайшие зоны поддержки: 1.9125; 1.9065
Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

11-08-2008COMMODITIES: технический анализ GOLD
На фоне снижения цен на нефть, а также укрепления доллара США  против основных валют, золото продолжило свое падение к новым минимумам года. Первая важная поддержка на 859.00  преодолена. Следующий важный уровень поддержки на 845.00, пробитие которой будет сопровождаться импульсным движением вниз. На момент написания статьи золото немного скорректировало вверх и торгуется по 859.50. Для развития верха цене нужно закрепиться выше 872.00. Продолжение нисходящего движения, ожидается после закрепления цены ниже 850.00.
Ближайшие зоны сопротивления: 872.50; 883.50; 893.50
Ближайшие зоны поддержки: 850.00; 845.00
Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua


11-08-2008 FOREX: технический анализ USD/CHF
Прошедшая неделя для пары доллар/франк, закрылась с повышением, на фоне роста доллара против основных валют, достигнув максимумов на 1.0840. На дневном и недельном графике пара торгуется в восходящем тренде. После столь резкого роста, на сегодня рассматриваю коррекционное движение в район 1.0750-1.0720, где и рекомендуется оценить развитие активности обеих сторон, я больше склоняюсь к покупкам. Для продолжения восходящего движения цене нужно закрепиться выше 1.0840, развитие движения вниз, ожидается после закрепления цены ниже 1.0720.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.0800; 1.0840
Ближайшие зоны поддержки: 1.0720; 1.0680; 1.0630
Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

11-08-2008 FOREX: технический анализ EUR/USD
В ходе пятничных торгов курс продолжил снижаться. Открытие недели произошло с гэпом, после чего цена нашла сопротивление на уровне 1.4915 и выросла на 100 пунктов в область 1.5030, где в настоящее время и торгуется. Технической долгосрочной целью снижения является область 1.4400. Наиболее актуальным сценарием работы будет продажа на откатах.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.4915; 1.4400.
Ближайшие зоны поддержки: 1.5515.
Олег Ярцев,
аналитик X-Trade Brokers
o.y@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua


11-08-2008 FOREX: технический анализ USD/JPY
Пробив ближайшие уровни сопротивления, пара на прошлой неделе достигла отметки 110.35.  Немного корректировавшись вниз,  на данный момент USD/JPY торгуется в районе 109.80. Индикаторы по-прежнему демонстрируют медвежьи сигналы. На дневном графике медвежья дивергенция, МА 40-го периода собирается пересечь МА 65-го периода сверху вниз, подавая сигнал к развороту восходящего движения.
Необходимо дождаться коррекции вниз для покупок с долгосрочными целями.
Ближайшие уровни поддержки: 109.65, 109.10, 108.55.
Ближайшие уровни сопротивления: 109.90, 110.15.
Захарова Дарья,   
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua






Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
08-09-2008 EUR/USD: доллар показывает свою силу
Торги открылись с гэпом более чем на 100 пунктов. Однако цена нашла сильное сопротивление на уровне 1.4430 и вернулась на исходные уровни. Сейчас цена находится в области 1.4230 и торгуется с понижением. Краткосрочной целью снижения является область минимумов 1.4200. Возможен сценарий работы на отбой от области 1.4200-1.4230.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.4430.
Ближайшие зоны поддержки: 1.4230, 1.4200.

Олег Ярцев,
аналитик X-Trade Brokers
o.y@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

08-09-2008 Пара GBP/USD открывает неделю с повышением
Впервые за десять дней британская валюта открывает недельную торговлю с гепом вверх на 200 пунктов. Торги в пятницу проходили с переменным успехом обеих сторон, вначале европейской сессии паре удалось вырасти с минимумов, достигнутых ранее, но уже к концу американских торгов, значительную часть завоеванных позиций, фунт потерял. На момент написания статьи фунт/доллар торгуется по цене 1.7840, которая находится ниже  SMA55 и ЕМА34, что может указывать на продолжение нисходящего движения в среднесрочной перспективе. Для развития восходящего движения, цене нужно закрепиться выше 1.8000 Продолжение движения вниз, ожидается, после закрепления пары ниже 1.7780.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.7930; 1.8000
Ближайшие зоны поддержки: 1.7780; 1.7700

Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

08-09-2008 Цена на золото движется в пределах нисходящего тренда
На прошлой неделе золото продолжило свое снижение в пределах нисходящего тренда, на фоне снижения цен на нефть, а также падения европейской валюты.  На 4-х часовом графике золото торгуется по цене 815.00, которая находится между SMA55 и ЕМА34, что может указывать на неопределенность  движения сегодня. Для развития восходящего движения, цене нужно закрепиться выше 817.00 Продолжение движения вниз, ожидается, после закрепления золота ниже уровня 806.50.
Ближайшие зоны сопротивления: 817.00; 822.00; 825.50
Ближайшие зоны поддержки: 806.50; 801.00

Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

08-09-2008 Валютная пара USD/CHF торгуется на максимумах года, выше 1.1200
Как и предполагалось, доллар продолжил свой рост против швейцарского франка, достигнув нового локального максимума в этом году выше отметки 1.1200. Ближайший важный уровень сопротивления расположен на 1.1300, где ожидается небольшое коррекционное движение вниз. Если сопротивление пробьют, то ожидается импульсное движение к 1.1350- 1.1480. На дневном и 4-х часовом графике, цена находится выше SMA55 и ЕМА34, что подтверждает восходящее движение в среднесрочной перспективе. Для развития нисходящего движения паре нужно закрепиться ниже 1.1130.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.1300; 1.1350
Ближайшие зоны поддержки: 1.1180; 1.1130; 1.1085

Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

08-09-2008 Сообщение американского министерства труда вызвало падение котировок на американских фондовых рынках.

Пятничные торги на американском фондовом рынке на фоне негативных данных по рынку труда открылись с гэпом вниз на 60 пунктов, и к концу сессии закрылся с плюсом 96 пунктов, на отметке 11220.  Такой резкий рост безработицы может замедлить темпы роста ВВП США, по итогам второго квартала 2008 года составившие 3,3%.
На графике индекс Dow Jones находится в долгосрочном нисходящем тренде. Предположительно, что цены вновь вернуться в район 11500, для того чтобы протестировать линию сопротивления, которая ранее являлась линией поддержки восходящего краткосрочного канала.
Смаль Вадим,
аналитик X-Trade Brokers
vadim_smal@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua



08-09-2008 Индекс РТС поднялся на известии о переходе в госуправление Fannie Mae и Freddie Mac

После того, как было объявлено о господдержке Fannie Mae и Freddie Mac, которые владеют или выступают гарантами более 5 трлн долл. ипотечных долговых обязательств, индекс РТС вырос до отметки 1522.
На графике индекс РТС продолжает среднесрочное нисходящее движение.
Локальный  уровень сопротивления 1570,1665, локальный уровень поддержки в районе 1464,1403.

Смаль Вадим,
аналитик X-Trade Brokers
vadim_smal@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

08-09-2008 Пара USD/JPY открылась с гэпом в 125 пунктов
Закрывшись на уровне 107.25 в пятницу, пара USD/JPY открылась с гэпом на уровне 108.70. Это произошло по причине того, что  американское правительство взяло под свой контроль компании ипотечного кредитования Fannie Mae и Freddie Mac для того, чтобы защитить рынок жилья и финансовые рынки. Этот шаг вызвал у инвесторов желание рисковать.
Предполагаем, что сегодня гэп будет закрыт и поэтому, в случае если продажи еще не были осуществлены на сегодняшних максимумах, возможны продажи по текущей цене.
МА направлены вниз, MACD находится в зоне перекупленности.
Ближайшие уровни поддержки: 108.25, 107.60, 107.40.
Ближайшие уровни сопротивления: 108.90, 109.00.
Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

08-09-2008 EUR/USD падает несмотря ни на что

 В пятницу мы получили разочаровывающие данные по рынку труда США.
Количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства  Non-farm Payrolls оказалось на отметке – 84 тыс. против – 75 тыс прогнозируемых и – 51 тыс. предыдущих. Уровень безработицы вырос с 5.7  % до 6.1 %. Эти данный оказали краткосрочную поддержку европейской валюте и пара восстановилась до 1.4358. Однако, этого оказалось недостаточным для дальнейших продаж доллара и торговая неделя закрылась на уровне 1.4235. Однако, сегодня утром пара открылась с гэпом на уровне 1.4300 после того, как стало известно, что национализации американским правительством компаний ипотечного кредитования Fannie Mae и Freddie Mac. Целью такого шага была защита финансовых рынков и рынка жилья. Однако, данный шаг подтверждает, что раз уж такое решение было принято, то указанные компании были на грани финансовой пропасти. Таким образом, в США далеко все не так оптимистично, как хотелось бы покупателям долларов – с ипотечного рынка опять негативные новости, а данные по рынку труда не только оказались негативными за август, но и были пересмотрены предыдущие отчеты в сторону понижения.
Что же касается данных по Еврозоне, то в пятницу были опубликованы данные по промышленному производству Германии. Отчет оказался существенно хуже прогнозов (-1.8% против -0,3%). В сторону понижения были пересмотрены и данные за июнь. Более того, вряд ли тенденция изменится, так как спрос на продукцию ослабевает. Все это только подтверждает предположения о том, что экономический рост продолжит замедляться, постепенно увеличивая риск развития рецессии в регионе.
Открывшись с гэпом сегодня утром, пара достигла 1.4430, однако, не смогла пробить уровень сопротивления и начала резкое падение, что говорит о все же позитивном настрое участников относительно американской валюты.
Сегодня мы ожидаем снижение пары минимум до уровня 1.4247 (закрыть гэп), затем роста пары в район 1.4395.


Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua




Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
15-09-2008 Британский фунт стерлингов торгуется выше нисходящей линии тренда
На торгах в пятницу пара фунт/доллар, выросла с минимумов в район 1.8000, чему способствовало падение американской валюты против всех основных валют. Сегодня рост продолжился к уровню 1.8120, где пара встретила сопротивление. На дневном графике тренд вниз, индикаторы указывают на заскок по тренду с возможным разворотом вниз. На момент написания статьи фунт/доллар торгуется по цене 1.8050, которая на 4-х часовом графике находится выше SMA55 и ЕМА34, что может указывать на восходящее движение в ближайшее время. Продолжение движения вниз, ожидается, после закрепления пары ниже 1.7950. Развитие верха возможно после закрепления цены выше уровня 1.8120.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.8120; 1.8170; 1.8240
Ближайшие зоны поддержки: 1.7950; 1.7890; 1.7840

Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

15-09-2008 Торги по золоту открылись с повышением
После достижения, на прошлой неделе, нового минимума года на уровне 736.00, золото резко скорректировало вверх. Торги сегодня по золоту, открылись с гепом, на фоне укрепления европейской валюты. На момент написания статьи золото торгуется по цене 783.00, которая, на 4-х часовом графике находится между SMA55 и ЕМА34, что указывает на неопределенность движения, на сегодняшний день. Развитие восходящего движения ожидается после закрепления цены выше 789.00. Продолжение нисходящего тренда, возможно,  после того как цены закрытия опустятся ниже отметки 772.00. Не нужно также забывать, что дальнейшее поведение цены на золото, будет зависеть во многом от цены на  нефть.
Ближайшие зоны сопротивления: 785.60; 789.00
Ближайшие зоны поддержки: 776.00; 772.00

Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

15-09-2008 Швейцарский франк дорожает против американской валюты
На дневном графике, пара доллар/франк пробила линию тренда и торгуется ниже восходящего канала. Если на протяжении  дня, франку удастся сохранить свои позиции, то нисходящее движение может продолжиться в район 1.1040-1.1000.  Для продолжения восходящего тренда, цене нужно закрепиться выше уровня 1.1230. Сегодня на азиатских торгах, пара открылась с гепом, на 100 пунктов вниз, установив сессионный минимум на отметке 1.1056. На момент написания статьи доллар/франк торгуется по цене 1.1150, которая находится ниже SMA55 и ЕМА34, что может указывать на дальнейшее снижение в ближайшее время.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.1180; 1.1230
Ближайшие зоны поддержки: 1.1080; 1.1040

Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

15-09-2008 EUR/USD возвращается к цене закрытия прошлой недели 1.4220
Открывшись с гэпом сегодня утром, пара достигла отметки 1.4480 и начала снижаться. На данный момент пара торгуется в районе 1.4255  и, судя по всему стремиться закрыть утренний гэп, вернувшись к отметке 1.4220. Техническая картина формирует для пары нисходящие риски, однако, по причине высокой волатильности и неопределенности на финансовых рынках, желательно оставаться вне рынка.
Ближайшие уровни поддержки: 1.4225, 1.4135. 
Ближайшие уровни сопротивления: 1.4285, 1.4340. 
Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua


15-09-2008 Котировки CFD пшеницы торгуются в боковом тренде

Котировки в минувшую пятницу на CFD пшеницы не смогли выйти из краткосрочного бокового диапазона, вначале торгов поднявшись до отметки 739, отскочили в район уровня поддержки 714, и к закрытию сессии закрылись на отметке 718.
Предполагается краткосрочный боковой тренд продолжится в течении этой недели.
Уровень сопротивления 740.
Уровень поддержки 714.
Смаль Вадим,    
аналитик X-Trade Brokers
vadim_smal@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

15-09-2008 Котировки РТС открылись в понедельник с понижением
Несмотря на позитивный старт российского рынка в конце прошлой недели, в понедельник индекс РТС снизился на 30 пунктов. 
На часовом графике можно выделить сформировавшийся краткосрочный нисходящий тренд в рамках среднесрочного нисходящего тренда.
Индикатор Stochastic вышел из зоны перекупленности, и движется вниз.
Локальный уровень сопротивления: 1400,1524.
Локальный уровень поддержки 1291 (наибольший минимум с 2006г.)

Смаль Вадим,
аналитик X-Trade Brokers
vadim_smal@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua


15-09-2008 Открытие индекса Dow Jones в понедельник ожидается с гэпом вниз

Основной причиной ожиданий того, что американский фондовый рынок в понедельник откроется с гэпом связано с объявлением в понедельник американским банком Lehman Brothers Holdings Inc. о банкротстве, а также с новостью о том, что Bank of America покупает Merrill Lynch, третьего по величине в США инвестиционного банка за 50 млрд. долл.
По техническому анализу индекс колеблется в диапазоне 11100-11500, ниже линии поддержки восходящего краткосрочного тренда, и предположительно не пробьет этот уровень.
Уровнем сопротивления будет выступать уровень 11460(пятничный максимум).
Уровнем поддержки будет выступать отметка в районе 11120.
   
Смаль Вадим,
аналитик X-Trade Brokers
vadim_smal@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

15-09-2008 EUR/USD открылся с гэпом

Закрывшись в пятницу по цене 1.4220, пара открыла неделю с гэпом на уровне 1.4275. Причинами снижения доллара стали новости о том, что инвестиционный банк мирового значения  Lehman Br. сообщил о банкротстве, кроме этого, Bank of America заключила сделку на покупку другого финансового гиганта Merrill Lynch по цене примерно $ 34 млрд.  На прошлой неделе данные, свидетельствующие о нестабильности финансового сектора США, как ни странно, ударили по евро валюте. В этот раз рынок отреагировал продажами доллара, так как события данного характера заставляя задуматься о том, не ждет ли нас целая волна банкротств, которая если произойдет, то снесет все надежды на восстановление экономики США. 
За ситуацией тщательно следят ЦБ: ФРС будет помогать рынкам путем интервенции от $175 до $200 млрд., ЕЦБ и Банк Англии также высказали готовность своевременно действовать с целью обеспечения рынков ликвидностью.
В свою очередь экономические показатели США в пятницу были противоречивыми. Индекс настроения потребителей был опубликован выше прогнозов, а розничные продажи продемонстрировали существенное снижение. Темпы инфляции замедляются и в Америке, и в Еврозоне на фоне снижения цен на нефть. Таким образом, аналитики прогнозируют, что монетарная политика ФРС и ЕЦБ не будет в ближайшее время «ястребиной». В целом, на рынке присутствуют нисходящие риски и для доллара, и для евровалюты. Кто окажется сильнее покажут фундаментальные показатели этой недели,  основным событием которой станет заседание ФРС, которое запланировано на вторник. Из сегодняшних данных стоит обратить внимание на индекс деловой активности ФРБ Нью-Йорка и данным по промышленному производству США. Учитывая высокую неопределенность финансового сектора США, волатильность останется высокой весь сегодняшний и завтрашний день.

Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua





Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
20-10-2008 Пара GBP/USD становится привлекательной для инвесторов
На прошедшей неделе, пара фунт/доллар торговалась внутри диапазона предыдущей свечи, что может указывать на остановку снижения курса и незначительное укрепление британской валюты. Дневной график указывает на нисходящий тренд. На момент написания статьи фунт/доллар торгуется по цене 1.7430, которая находится выше  SMA55 и ЕМА34, что может указывать на развитие восходящего движения в ближайшее время. Для развития восходящего движения паре нужно закрепиться выше отметки 1.7450. Продолжение нисходящей тенденции, ожидается после закрепления цены ниже поддержки 1.7270.
Ближайшие зоны сопротивления:1.7450; 1.7555; 1.7630
Ближайшие зоны поддержки: 1.7270; 1.7140
 Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

20-10-2008 Котировки на золото на COMEX продолжили снижение
На торгах в пятницу, продолжилось падение котировок золотых фьючерсов до минимальных значений этого месяца, на фоне продолжающейся ликвидации позиций на покупку некоторыми товарными фондами, покрывающими вырученными средствами потери на других рынках. Котировки декабрьских фьючерсов на золото по итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-йоркской товарной биржи (New York Mercantile Exchange, NYMEX), снизились более чем  на 40 долларов до 773.55 доллара за тройскую унцию. С открытием торгов сегодня, золото вернуло часть утерянных позиций, и на момент написания статьи торгуется по цене 804.00, которая на 4-часовом графике находится ниже SMA55 и ЕМА34, что может указывать на продолжении нисходящего движения в среднесрочной перспективе. Для развития восходящего движения, золоту нужно закрепиться выше уровня 818.00, продолжения нисходящей тенденции, ожидается после снижения цены ниже 795.00
Ближайшие зоны сопротивления: 809.50; 818.00; 825.00
Ближайшие зоны поддержки: 795.00; 784.50; 773.50

Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua

20-10-2008 Пара EUR/USD по-прежнему находится в узком торговом коридоре.
На протяжении всей минувшей недели пара евро/доллар торговалась в торговом коридоре. В пятницу данный ценовой коридор сузился  до уровня 1.3400-1.3500. На момент написания статьи пара торговалась по цене 1.3462-1.3500. В случае пробоя данного коридора в районе 1.3500 и уверенного закрепления пары выше отметки 1.3600, возможно развитие восходящего движения в среднесрочной перспективе. Если же валютная пара преодолеет зону поддержки 1.3400-1.3350, и закрепится ниже данной зоны, возможно продолжение нисходящего тренда.
Ближайшие уровни сопротивление: 1.3500; 1.3537; 1.3550.
Ближайшие уровни поддержки: 1.3450; 1.3400; 1.3444.
Антон Глумаков,
Аналитик X-Trade Brokers
anton.glumakov@x-trade.com.ua

20-10-2008 Всю минувшую неделю, евро предпринимал попытки укрепиться против доллара США.
Открытие валютных рынков на прошлой неделе вновь началось с достаточно сильных разрывов по всем основным валютам против доллара США. Пара евро/доллар открылась на 150 пунктов выше после закрытия в пятницу, британский фунт начал торги в прошлый понедельник на 100 пунктов выше также  после закрытия в пятницу. Аналогично ситуация выглядела и по паре доллар/франк. 
Данные оптимистические настроения проявились благодаря встрече лидеров 15 стран Еврозоны, на которой главы государств, приняли решение о введении гарантий на межбанковские кредиты, а также правительствам государств было разрешено выкупать ценные бумаги компаний пострадавших от финансового кризиса. Новости о том, что ЦБ Еврозоны, Великобритании, Швейцарии, а также ЦБ Австралии, Франции, Германии поддержат банковский сектор, также поспособствовали укреплению  европейских валют против доллара США. Таким образом, пара EUR/USD  во вторник достигла уровня сопротивления 1.3768, британец вырос к отметке 1.7600
И, тем не менее, уже в четверг, распределение сил на рынке изменилось в сторону американской валюты. Это было вызвано, по мнению специалистов, выходом инвесторов из сделок на разнице процентных ставок (так называемый carry trade), а также снижением цен на нефть.
Однако, к концу недели, европейские валюты, сумели вырасти против «зеленого», хотя рост был и незначительным. Данному движению евро и фунта предшествовали неблагоприятные фундаментальные показатели по США. Таким образом, евро закончил торги в районе уровня сопротивления 1.3500, британская валюта закрылась с повышением против доллара США на отметке 1.7350.
На предстоящей неделе   участникам рынка стоит обратить внимание на такие новости по Еврозоне, как сальдо расчетного счета платежного баланса ЕЦБ, изменение объема новых заказов в промышленности и производственный индекс PMI. В Великобритании выходит публикация протокола последнего заседания Банка Англии, а также данные относительно ВВП, изменения объема агрегата М 4 денежной массы и объема розничных продаж. По  США участникам рынка будут представлены данные по жилищному сектору, число пособий по безработице, данные по запасам энергоносителей. В Канаде примут решение по ставкам Центрального Банка, опубликуют показатели объема покупок иностранными инвесторами канадских ценных бумаг и изменение объема розничных продаж, а также индекс потребительских цен.

Антон Глумаков,
Аналитик X-Trade Brokers
anton.glumakov@x-trade.com.ua

20-10-2008 Нефть немного восстановилась с минимумов прошлой недели

Цены на нефть немного восстановились и достигли отметки $ 71.50 за баррель марки Brent. В пятницу укрепление цен на «черное золото» было спровоцировано ростом стоимости американских акций. Фондовый индекс Dow Jones Industrial Average вырос в пятницу на 5,9 % по сравнению со средой и торговался по 9085,19. на фоне ожиданий,  что кредитные рынки начали оживать. Однако, надежды на улучшение ситуации могут не оправдаться в ближайшее время, и цены на нефть снова начнут снижение на фоне мировой рецессии и, как следствие сокращения спроса. В сложившихся условиях даже сообщения о возможном сокращении добычи нефти организацией ОПЕК не оказывает поддержку ценам на сырье. Напомним, ожидается, что в ходе своего экстренного заседания 24 октября ОПЕК объявит о сокращении добычи на 1 млн баррелей в день или больше. Сегодня в прессу поступили сообщения о том, что президент Венесуэлы Уго Чавес намерен предложить членам Организации стран-экспортеров сократить производство нефти, чтобы не допустить падение цен ниже 80 долларов за баррель. Ожидания Уго Чавеса вряд ли оправдаются –  в условиях мирового кризиса цены продолжат падение, несмотря на подобные меры.
Техническая картина выглядит следующим образом: цена движется в нисходящим тренде, в пятницу мы наблюдали небольшое восстановление. Ожидаем, что цена не сможет пробить уровень сопротивления $71.85 и продолжит падение.

Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua



20-10-2008 Индекс ПФТС: недельный обзор.


Индекс ПФТС продолжал падать и пятницу, потеряв 29.17 пунктов с понедельника, установившись на уровне 264.63 пункта. Единственным «светлым» днем со всей недели был вторник,  когда котировки увеличились менее чем на 1%. Со среды началась череда незапланированных закрытий биржевых торгов на 1 час. В этот же день мы наблюдали падение котировок более чем на 5%, в тот момент, когда индекс Dow Jones рухнул на 7.87%. Это было самое большое падение за последние 20 лет.
Объем торгов также снизился и достиг 97.6 млн грн за торговую сессию в пятницу. Основное беспокойство вызывает глубина рецессии. Предпринятые Национальным банком шаги по спасению коммерческих банков, не дают пока желаемого результата. На рынке, просто нет покупателей.
Котировки индекса ПФТС падали ниже значений предыдущих дней ежедневно, кроме вторника, и устанавливали новые минимумы за последние 53 недели.
Большинство сделок за неделю было заключено в металлургическом секторе, где сосредоточена основная ликвидность украинского фондового рынка. Лидерами падения были акции Алчевского металлургического комбината, цена которых упала на 17.76%. За неделю торги по акциям этой компании останавливались не один раз, что было вызвано падением цены этих акции, из-за негативного настроя инвесторов к этой отрасли.
Сильное падение цен на нефть негативно отразилось и на фондовые рынки России. Котировки нефтедобывающих компаний сильно пострадали. Не случайно ОПЕК забеспокоилась и на экстренной сессии собирается обсуждать сокращение добычи на величину от 1 до 3 млн баррелей в день, стремясь удержать нефтяные цены в коридоре $70-90 за баррель. Эти новости могут поддержать котировки российских фондовых индексов.
Так индекс ММВБ вырос за неделю на 73.52 пункта, а индекс РТС упал на 130.95 пунктов.

Евгений Мурзак,
Аналитик X-trade Brokers
eugene.myrzak@x-trade.com
www.x-trade.com.ua





Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
8-12-2008 Пара GBP/USD восстанавливает позиции после значительного падения
На торгах в пятницу вначале европейской сессии, британский фунт снизился к уровню 1.4525 против американского доллара, но после публикации данных по числу занятых в США, пара выросла к области 1.4740. На момент на писания статьи пара продолжает укрепляться и торгуется по цене 1.4980, которая на 4-х часовом графике находится между SMA55 и  EMA34, что указывает на неопределенность движения на сегодня. На дневном графике видно формирование разворотной модели типа «молот», подтверждением данной формации, послужит формирование сегодня белой свечи. После подтверждения свечной модели возможен коррекционный рост. Для продолжения восходящей коррекции паре нужно закрепиться выше уровня 1.5000, нисходящее движение ожидается после снижения курса ниже области 1.4830.
Ближайшие зоны сопротивления: 1.5000; 1.5075; 1.5185
Ближайшие зоны поддержки:  1.4900; 1.4830; 1.4770

Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua

8-12-2008 Золото выросло в цене на торгах в Азии
На торгах в пятницу цена на золото резко снизилась, после публикации данных по рынку труда в США, которые оказались более негативными, чем ожидались и усилили опасения относительно дефляции в США. По итогам торгов на COMEX, февральские фьючерсы на золото упали более чем на 15 долларов за тройскую унцию, до двухнедельного минимума на 741.00. Согласно отчету Министерства труда США, число рабочих мест вне сельского хозяйства в ноябре сократилось на 533 000, причем сокращение наблюдается уже одиннадцатый месяц подряд. Компании сокращали рабочие места самыми быстрыми темпами более чем за 30 лет, что привело к росту безработицы до 6,7 %, самого высокого уровня за 15 лет. Это очень сильный сигнал о возможной дефляции, поэтому цена на драгоценный металл снизилась. Тем не менее, к концу американской сессии золоту удалось отыграть часть потерь на фоне закрытия коротких позиций и покупок золота в качестве актива-убежища. На сегодняшних торгах в Азии, цена на золото повысилась, на фоне инвестиционного спроса на золотые слитки, в связи с опасениями относительно спада доллара против основных валют. На момент написания статьи золото торгуется по цене 773.00, которая на 4-х часовом графике находится ниже SMA55 и  EMA34, что может указывать на нисходящую тенденцию в ближайшее время.
Ближайшие зоны сопротивления: 778.00; 786.50; 797.50
Ближайшие зоны поддержки: 768.00; 763.00; 757.55

Олег Псюк ,
Аналитик X-Trade Brokers
o.psyuk@x-trade.com.ua

8-12-2008 ОПЕК будет существенно снижать объемы нефтяной добычи
Закрывшись на прошлой неделе на отметке $40.88, цены на «черное золото» сегодня демонстрирую рост на ожиданиях решительных действий ОПЕК. 6 декабря министр нефтяной отрасли Алжира, председатель ОПЕК Шакиб Хелиль заявил, что необходимо существенное снижение добычи нефти, чтобы остановить падение цен, которое уже достигло 70% относительно июльских ценовых максимумов. Согласно прогнозам, под «существенным снижением» имеется в виду цифра не меньше 2 млн баррелей, так как предыдущие снижения на 1 млн не смогли повлиять на рынок. Текущая цена нефтяных фьючерсов настолько невыгодна странам, экспортирующим нефть, что действия по сдерживанию цен должны быть предельно решительными. На ожиданиях подобного сценария развития событий, сегодня на рынке бычье настроение. На InterContinental Exchange в Лондоне стоимость одного барреля марки IPE Brent Crude на данный момент держится на отметке $42.10.
По всей видимости, сегодня мы увидим дальнейшее укрепление цен, однако вряд ли подобная тенденция продолжиться в течение всей недели, так как одних обещаний рынку недостаточно, а заседание стран-экспортеров нефти (ОПЕК) пройдет 17 декабря.
 
Захарова Дарья,
аналитик X-Trade Brokers
daria_zaharova@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua




Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
Недельный обзор рынка нефти

На прошлой неделе нефть не показывала существенных движений, торгуясь вблизи района сопротивления 54-53 долл./бар. С недавних пор рынок нефти существенно копирует движение рынка акций, который в последнее время показывает рост.
Однако на следующей неделе не стоит ждать роста цены на «черное золото», так как статистика из США показала очередной рост запасов при продолжающемся спаде потребления.
За последние четыре недели, завершившиеся 10 апреля, средний показатель спроса составил 18.7 млн. баррелей в день, что на 5.2% меньше относительно аналогичного периода прошлого года. Бензин также упал в спросе, показатель потребления которого снизался на 0.4% до 9.0 млн. баррелей. В такой ситуации можно увидеть скорее снижение цены на нефть, нежели его рост.
К тому же, все технические индикаторы указывают на понижение, а значит, настроение инвесторов может сместится в сторону продаж.
Статистика по США открывает большое количество негативных факторов, которые имеют место быть в американской экономике, а это может привести к достаточно существенной нисходящей коррекции на «черное золото». Однако не стоит забывать и тот факт, что во втором полугодии спрос на нефть может резко восстановится. Факторами, которые способны повлиять на рост, могут выступить как фоновый рынок, так и лучшие макроэкономические данные в будущем.
Стоит отметить, что ОПЕК может сократить добычу нефти, если спрос на нее на мировом рынке продолжит снижаться. После начала мирового финансового кризиса ОПЕК уже неоднократно принимало решение в сторону снижения добычи квоты на нефть. Самое сильное снижение квоты произошло в январе, когда суточное производство нефти упало на 2.2 млн. баррелей. Таким образом, с сентября прошлого года объемы добычи снизились на 4.2 млн. баррелей. На мартовской сессии ОПЕК решило оставить уровень добычи нефти на прежнем уровне. Однако на следующей внеочередной сессии, которая состоится 28 мая, картель вполне может снова сократить добычу, о чем неоднократно говорилось представителями картеля.
Ожидания инвесторов в сторону последующего снижения добычи нефти будет стимулировать инвесторов к продажам.
 
Компания не несет ответственности за торговые рекомендации, так как это сугубо личное мнение сотрудников аналитического департамента X-Trade Brokers. Компания может не разделять мнение аналитиков. Торговые рекомендации не являются прямым руководством к действию.
 
Прус Ростислав,
Аналитик X-trade Brokers
study@x-trade.com.ua


Золото: недельный обзор

На прошлой неделе золото продолжило падение, которое длится четвертую неделю подряд. Можно полагать дальнейшее снижения стоимости тройской унции на фоне учитывая сохраняющиеся в рядах инвесторов опасения относительно долгосрочных последствий принимаемых в последнее время мер по поддержке экономик, как в части инфляционных рисков, так и в части рисков ослабления американской валюты.
На фоне ряда неплохих корпоративных отчетов таких компаний, как Nokia, JPMorgan, Illinois Tool Works и Baxter International, стал катализатором новой волны продаж золота, несмотря на коррекцию американской валюты.
Пока цены остаются ниже $900, продавцы продолжают контролировать ситуацию, при этом, чем дольше металл торгуется ниже указанного сопротивления, тем меньше остается оптимизма в рядах быков, и они бы не стали исключать возобновления снижения и тестирование недавних минимумов.
На следующей неделе не ожидается существенного роста золота, так как спрос на драгоценный металл со стороны инвесторов практически остановился. Есть вероятность последующего снижения как минимум в район 850 долл./тройская унция, возможно даже к отметке 825.
Мы полагаем, что в среднесрочной перспективе золото остается под угрозой дальнейшего падения в направлении $800, хотя позитивно оцениваем более долгосрочные перспективы металла и видим возможность для его роста выше $1000 в этом году, по мере того, как опасения относительно ситуации в мировой экономике усилятся, а инвесторы станут обращать больше внимание на инфляционные риски.
Компания не несет ответственности за торговые рекомендации, так как это сугубо личное мнение сотрудников аналитического департамента X-Trade Brokers. Компания может не разделять мнение аналитиков. Торговые рекомендации не являются прямым руководством к действию.
 
Прус Ростислав,
Аналитик X-trade Brokers
study@x-trade.com.ua

Недельный обзор ПФТС

На прошлой неделе наблюдался превалирующий рост акций украинского фондового рынка. Цена даже пробила важный район сопротивления 310-330, что, с технической точки зрения, указывает на последующий рост. Однако никаких важных позитивных макро- и микроэкономических новостей сейчас нет, ведь банковская система по-прежнему в глубоком ступоре, а металлургия, после непродолжительной оттепели, вновь показывает депрессивные признаки, но спекулянты готовы дальше безосновательно поднимать цены на акции украинских эмитентов. Несоответствие положения дел в экономике и рост акций украинских компаний продолжает усугубляться.
На рост ПФТС также сказывается возможность получения второго транша от МВФ, без которого украинским властям не удастся поддерживать даже стоимость украинской гривны в районе 8 гр./долл.
Текущий рост можно связывать и с тем, что часть серьезных инвесторов обладают так называемой инсайдерской информацией, которая, пока что, недоступна общественности.
 
Компания не несет ответственности за торговые рекомендации, так как это сугубо личное мнение сотрудников аналитического департамента X-Trade Brokers. Компания может не разделять мнение аналитиков. Торговые рекомендации не являются прямым руководством к действию.
 
Прус Ростислав,
Аналитик X-trade Brokers
study@x-trade.com.ua



Форекс (недельный обзор)

По итогам недели американский доллар несколько вырос против большинства основных валют, а также ряда валют стран с развивающейся экономикой. Так, в последнее время, на фоне роста оптимизма на фондовых площадках мира он начал терять позиции, так как используется инвесторами в качестве одной из основных валют финансирования наряду с японской иеной. Рост фондового и товарно-сырьевого рынка обычно влечёт ослабление американской валюты.
Беспрецедентные меры, которые были предприняты центральными банками по борьбе с мировой рецессией начали, казалось, наконец, давать результаты в виде улучшения макроэкономических показателей в некоторых странах, зафиксированных за последний месяц.
Однако на этой неделе склонность инвесторов к риску вновь снизилась и оптимизм последних недель подвергся сомнению в виду разочаровывающих макроэкономических данных из Европы и Америки.
Так, данные по розничным продажам в США вышли хуже прогнозируемых значений: было зафиксировано падение на 1,1%, а индексы потребительских и промышленных цен оказались в отрицательной зоне, вновь демонстрируя снижение потребления. Промышленное производство в Европе и Америке показало падение на 2,3% и 1,5% соответственно, а данные по закладкам новых фундаментов в Америке оказались заметно ниже прогнозов.
Продолжение ухудшения показателей в Еврозоне породило разговоры о том, что ЕЦБ на ближайшем заседании вновь снизит учётную ставку и, возможно, применит нестандартные меры по стимулированию экономики еврозоны, к которым уже прибегли ФРС, Банк Англи, а также Швейцарский Национальный Банк.
На фоне ухудшения настроений на финансовых рынках, ожидается, что на первый план на валютном рынке выйдут макроэкономические показатели разных стран в контексте мировой экономики, и, если разочаровывающие данные продолжат поступать, инвесторы вновь поставят под сомнение выход из рецессии в этом году, что повлечёт новую волну падения рынков и укрепление доллара США.

Компания не несет ответственности за торговые рекомендации, так как это сугубо личное мнение сотрудников аналитического департамента X-Trade Brokers. Компания может не разделять мнение аналитиков. Торговые рекомендации не являются прямым руководством к действию.

Алексей Палий,
Аналитик X-trade Brokers
donetsk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua



Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
Недельный обзор фондового рынка США

По итогам недели фондовый рынок США вырос. По итогам торгов в пятницу 1 мая индекс "голубых фишек" Dow Jones поднялся на 0,5%, до 8212,41 пункта. Индекс широкого рынка S&P 500 закрылся ростом на 0,5%, на отметке 877,52 пункта. Высокотехнологичный Nasdaq Composite укрепился на 0,1%, и закрылся на отметке 1719,20 пункта.
За прошедшую неделю индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 1,7%, индекс широкого рынка S&P 500 поднялся на 1,3%, а высокотехнологичный Nasdaq Composite укрепился на 1,5%.
Поддержку рынку оказали заявления ФРС, которая обнадежила инвесторов. ФРС США оставила диапазон ключевой процентной ставки без изменения на уровне 0%-0,25%. Об этом говорится в заявлении ФРС по итогам двухдневного заседания Комитета по операциям на открытом рынке.
При этом ФРС дала сигнал о том, что она увеличит масштабы программ по приобретению казначейских ценных бумаг и ипотечных ценных бумаг в случае необходимости. Эти меры должны облегчить выход экономики из рецессии.
ФРС также оставила ставку дисконтирования для коммерческих и инвестиционных банков в размере 0,5%.
Давление на рынок продолжает оказывать рекордные показатели безработице в США. Уровень безработицы вырос до 8,9% в апреле по сравнению с мартом, когда показатель составлял 8,5%. Работодатели сократили 600 тыс. рабочих мест. Сфера услуг потеряла меньше всего, говорят эксперты.
Также давление на рынок на этой недели может оказать беспокойство инвесторов относительно результатов стресс-тестов американских банков, публикация которых была отложена на 7 мая.
 
 
Иванюк Владислав,
Аналитик X-trade Brokers
Vlad_ivanyuk@x-trade.com
www.x-trade.com.ua
 

Недельный обзор рынка золото

За неделю с 27 апреля по 1 мая цена на золото снизилась с отметки 914.58 долларов за тройскую унцию до 885.15 долл./тр. унцию. С одной стороны, цена находится ниже важного уровня сопротивления 900 $/тройскую унцию, но и выше значимого уровня поддержки 865.00. Таким образом, на рынке установился боковой канал, в котором происходит борьба за последующее право покупать или продавать. На сегодняшний день поступили первые известия о якобы начавшемся восстановлении американской экономики, об это свидетельствует рост потребительского спроса. Однако определенности относительно мировой экономики пока не наблюдается, указывая на опасения инвесторов относительно переливания активов в какие-либо валюты мира. И пока не наступит эта самая определенность,- что будет с экономикой,- спрос на золото и серебро будет продолжаться. На этой неделе ожидается выход не совсем утешительных экономических показателей по Штатам, такие как уровень безработицы и пособия по безработице, прогноз которых является неутешительным. На этом фоне я ожидаю, что золото на текущей неделе покажет существенный рост.
 
Компания не несет ответственности за торговые рекомендации, так как это сугубо личное мнение сотрудников аналитического департамента X-Trade Brokers. Компания может не разделять мнение аналитиков. Торговые рекомендации не являются прямым руководством к действию.
 
Прус Ростислав,
Аналитик X-trade Brokers
 
Недельный обзор рынка нефти

Добыча нефти увеличилась до пятинедельного максимума на фоне увеличения индекса потребительского доверия, а также восстановления производственного индекса, который вырос до отметки 40.1, что является максимальным значение за последние семь месяцев. Эти факторы могут стать важным сигналом в сторону восстановления мировой экономики, а также выхода из рецессии позднее в этом году.
Нефть выросла на 4.1% после выхода данных относительно роста индекса потребительской уверенности в апреле до своих максимальных значений с начала кризиса. Фабричные заказы и производство стабилизируются после того, как в прошлом году компании резко уменьшали свои запасы. Так как цены на нефть находятся на крайне низких значениях, то это стимулировало правительство США увеличивать запасы нефти, которые, на данный момент, находятся на максимальных значениях с 1990 года.
Рост цены на нефть, которую можно было наблюдать прошлой неделею, можно считать психологическим фактором. Похоже, некоторая часть инвесторов считает, что рост индекса потребительского доверия до отметки 39.2 приведет к росту спроса на нефть.
Цена на сырую нефть с поставкой в июне поднималась до своего максимального значения 53.00 долларов за баррель на конец прошлой недели и закрылась на уровне 52.46 $/баррель. Цена снова подходит к годовым максимумам, торгуясь вблизи ближайшего уровня сопротивления 54.30 долл./баррель. За неделю цены повысились на 3.2% и на 19% за год.
Согласно данным ОПЕК, добыча нефти в среднем составляет 27.58 млн. баррелей в день за апрель, снизившись на 75000 по сравнению с мартом месяцем.
Согласно данным Департамента Энергетики США, запасы нефти выросли на 4.05 миллиона баррелей до 374.7 миллиона на прошлой неделе. Значение находится на самой высокой отметке за последние 19 лет, а именно с сентября 1990 года, также, запасы находятся на 15% выше среднего показателя за последние пять лет.
С началом рецессии, цены на нефть снизились с отметки 147.27 $/баррель в июле прошлого года, или на 64%, что явилось следствием колоссального уменьшения потребления черного золота всем развитым миром. В США за первый квартал текущего года среднее потребление нефти составляет 19.2 миллиона баррелей в сутки – самый низкий показатель за последние 11 лет.
Нефть марки Brent Crude, с поставкой в июне, на конец торговой недели зафиксировалась на отметке 52.46 $/баррель, показав рост в два доллара.
Пока цены находятся ниже района сопротивления 54-55 долларов за баррель, о последующем росте пока что рано говорить, так как инвесторы не готовы еще ставить длинные позиции в расчете на долгосрочную перспективу. Кроме того, следует отметить, что рост прошлой недели не учел несколько показателей: это новый рост запасов нефти в США и начало свиного гриппа в мире. Похоже, что на этой неделе нефть покажет существенное снижение на фоне ранее не учтенных показателей.
 
Прус Ростислав
Аналитик X-Trade Brokers
study@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua


Форекс (недельный обзор)

Несмотря на резкий рост американского доллара, зафиксированный после новости о начале эпидемии свиного гриппа, большинство валют ведущих стран, а также стран с развивающейся экономикой показали значительное укрепление по итогам недели. Причиной тому послужили оптимистичные макроэкономические данные, опубликованные на этой неделе. Напомним, что американская валюта используется инвесторами в качестве убежища от рисков и неизменно укрепляется, когда на финансовых рынках растёт напряжённость.
Так, доверие потребителей в США превысило прогнозные значения, лучше ожиданий вышли данные по розничным продажам в Великобритании, корпоративная отчётность в США также внушает оптимизм. Главной же новостью недели стало заседание Федерального Комитета Открытого Рынка США по денежно-кредитной политике. Ключевая ставка, которая находится на данный момент на предельно низких уровнях, осталась без изменений, и будет ещё долго там оставаться, согласно пресс-релизу Комитета. Из него следовало, что перспективы экономики немного улучшились со времени последнего заседания центрального банка, которое состоялось в середине марта. Также в центральном банке указали на то, что в случае необходимости, ФРС готова увеличить размеры программ по покупке казначейских и связанных с ипотекой ценных бумаг с тем, чтобы еще больше снизить стоимость заимствований.
На этом фоне индекс Доу Джонса — основной индикатор склонности инвесторов к риску, вырос до рекордных за последние два с половиной месяца уровней (рост с минимумов марта составил уже более 27%). Это должно будет позитивно сказаться на мировых финансовых рынках, а в первую очередь на «emergency markets» в ближайшем будущем.Так, например, украинский индекс ПФТС уже вырос на 66% по сравнению с зарегистрированными в марте минимумами.
Некоторая стабилизация на мировых финансовых рынках позитивно сказывается и на внутреннем рынке Украины в виде уменьшения спроса на иностранную валюту и снижения разницы покупки и продажи иностранных валют. Валютные аукционы, проводимые НБУ, также оказали стабилизирующее воздействие на динамику пары доллар-гривня.
Так, ещё в начале марта большинство валют стран восточной Европы зафиксировали максимальное падение котировок национальных валют против доллара США, однако с тех пор отыграли значительную часть потерь.Приведём несколько примеров:
Евро: +7%; Британский Фунт: + 8%; Норвежская крона: + 7,5%; Польский злотый: +14%;
Шведская крона: +14%; Чешская крона: +11%; Румынский лев: +8,2% ; Венгерский форинт: +14%, Российский рубль: +8,5%. Украинская гривна укрепилась на 13% за последние два месяца. Средневзвешенный индекс доллара снизился на 5,3%.
На следующей неделе главным событием обещает стать заседание Европейского Центрального Банка по денежно-кредитной политике. Если Совет Управляющих примет новые, нестандартные меры по стабилизации финансовых рынков вслед за использованием ресурса снижения ставки, это окажет поддержку развивающимся рынкам (в том числе Украине). Внимание участников рынка также будет приковано к публикации данных по рынку труда в США за март. Если данные будут говорить о замедлении темпов роста безработицы, это подтвердит мнение многих аналитиков, что пик рецессии уже позади.
Компания не несет ответственности за торговые рекомендации, так как это сугубо личное мнение сотрудников аналитического департамента X-Trade Brokers. Компания может не разделять мнение аналитиков. Торговые рекомендации не являются прямым руководством к действию.
 
Алексей Палий,
Аналитик X-trade Brokers
donetsk@x-trade.com.ua
www.x-trade.com.ua




Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
ПФТС (недельный обзор)

Движение украинского фондового рынка продолжает показывать постоянное и стабильное повышение. Неделя 11-15 мая закрылась на отметке 416.9 пунктов. За первую половину мая ПФТС уже вырос на 22.6%, достигнув значений середины сентября 2008 года. Если взять тот рост, который длился на протяжении марта и апреля месяца, то тогда оживление украинского индекса происходило на волне разговоров о выходе мировой экономики из рецессии в скором времени, а когда наступил май – укрепление ПФТС происходило по инерции, так как с наступлением текущего месяца все позитивные данные, которые указывали бы на восстановление экономики, пропали. Позитивом можно назвать только одно событие – это выделение Украине второго транша от МВФ, которые было получено на счета Госказначейства и на счета Национального банка в размере $2.625 миллиарда. Этот аспект имеет психологическое значение для рынка, так как международные институты продолжают доверять Украине и выделяют новые кредиты, что бы мы смогли расплатится со старыми. При этом следующий транш может быть получен уже в скором времени в размере $3 миллиардов. Таким образом, инвестиции в Украине могут показать хорошую динамику, что и влияет на покупки акций украинских компаний. В мае гривна на этом фоне начала отвоевывать ранее потерянные позиции против доллара, укрепившись на 5.4%. О дальнейшем укреплении ПФТС сложно говорить, ведь с начала текущего года индекс вырос на 94.8%, что не может не говорить о явном перегреве рынка. Похожие темпы роста в свое время показывал рынок жилья в Киеве, однако после сильнейшего роста, который не был подкреплен реальными макроэкономическими показателями, сейчас мы наблюдаем обвал на рынке цен недвижимости. Возможно, похожий сценарий в скором времени может произойти и на явно перегретом украинском фондовом рынке.
 

Недельный обзор рынка нефти

 
Международное энергетическое агентство (МЭА) предупреждает о том, что потребление нефти в текущем году может сократится до 83.2 млн барр./день или на 0.2 млн барр. по сравнению с предыдущим прогнозом, в котором говорилось о суточном потреблении на уровне 83.4 млн барр./день. По сравнению с 2008 годом потребление нефти может сократится до 2.6 млн барр./день или на 3%.
Не радует макроэкономическая статистика по США, особенно ее рынок труда, где безработица выросла еще на 637 тысяч человек по сравнению с 605 тыс. неделей ранее. За последний месяц потребление нефти в США упало на 18.2 млн. барр. в сутки или на 7.9% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что указывает на последующее снижение цены на нефти. Кроме этого, запасы нефти неожиданно упали на 4.7 миллиона барр., тогда как аналитики прогнозировали его дальнейший рост на 1.1 млн./барр; запасы бензина упали на 4.1 миллиона баррелей, импорт нефти снизился на 1.2 миллиона баррелей в день. Таким образом, большинство фундаментальных факторов указывают на последующее удешевление нефти. А тот рост, который наблюдался ранее, был вызван покупками крупных инвесторов, играющих против рынка. И сейчас, по всей вероятности, произойдет фиксация прибылей, что может снизить стоимость нефти в район 55 $/баррель. По словам некоторых членов ОПЕК, цена нефти на уровне 45 $/баррель будет нормальной в краткосрочной перспективе. Скоро начинается летний сезон, когда потребление бензина резко увеличивается, поэтому рост стоимости нефти летом может подскочить. Да и стоимость одного литра бензина в США заметно подешевела по сравнению с прошлым годом, когда цена нефти превышала 147 долларов за баррель, поэтому потребление может резко скакнуть наверх.
ОПЕК (Организация стран - экспортеров нефти) понизила свой прогноз потребления нефти в 2009 году на 1.37 миллиона баррелей в день, тогда как в прошлом предполагалось уменьшение на 1.01 миллиона, официальное объявление о сокращении добычи нефти состоится 28 мая в Вене. Пока что рынок в ожидании этой информации. В ОПЕК считают, что вкладывать инвестиции в разработку новых залежей необходимо осуществлять только, если стоимость нефти превысит 75 $/баррель.
Технический взгляд на нефть марки Brent показывает, как цена четко определила уровень сопротивления на уровне 59 $/баррель, при этом на 4-х часовом масштабе котировка находится в пределах восходящего канала. А вот осцилляторы МАСД и RSI четко сигнализируют о медвежьей дивергенции, предупреждая о развороте тренда с восходящего на нисходящий. Таким образом, технический анализ говорит о снижении стоимости нефти. Для этого необходимо дождаться фиксации цены в районе 57 долларов за баррель, после чего следует ожидать начала сильного нисходящего тренда.
С фундаментальной точки зрения текущий рост никак не подкреплен, а технический анализ указывает на снижение цены. Значит, следует ожидать с большой долей вероятности разворота тренда с восходящего на нисходящий. И хоть ОПЕК, скорее всего, продолжит снижать квоты на добычу нефти, снижается и потребление нефти в мире. Какое-то оживление произойдет летом, однако пока мировая экономика находится в состоянии рецессии, не ждать сильного роста на рынке нефти. Ожидается уменьшение потребления нефти в ЕС и США на 5.1%, впервые за 15 лет может произойти падение спроса в России и Китае. По оценкам Международного Энергетического Агентства, мировая экономика в 2009 году сократится на 1.4%, что будет негативно влиять на стоимость нефти.

 
Форекс (недельный обзор)

Вопреки позитивному фону, который сложился в последние недели на валютном и фондовом рынках ведущих стран, а также стран с развивающейся экономикой, итоги текущей недели вновь заставили участников рынка усомниться в дальнейшем сохранении оптимистических настроений на рынке.
Так, несмотря на снижение курса доллара США в понедельник, американская валюта по итогам недели показала значительный рост. Склонность инвесторов к риску снизилась на фоне поступления новых негативных данных от ведущих экономик мира. Это спровоцировало новую волну снижения цен на товарных и фондовых площадках. Так, единая европейская валюта снизилась примерно на 1%; польский злотый снизился на 3,5%, чешская крона: -2,2%, шведская крона: -3%; Румынский лев: - 2,4% ; Венгерский форинт: - 4,5%. Тем не менее, российский рубль всё-таки прибавил 0,7% из-за роста нефтяных котировок, а украинская гривна резко укрепилась (+5% или на 40 копеек) на фоне получения транша от МВФ.
Склонность участников рынка к риску заметно снизилась после публикации данных по розничным продажам в США в среду, показавшей более существенное снижение чем ожидалось. Промышленное производство в Еврозоне также показало падение, а ВВП за первый квартал оказался на уровне — 2,5% против — 1,6% в четвертом квартале прошлого года.
Эти данные в первую очередь и оказали поддержку доллару исходя из его статуса валюты-убежища. Американская валюта, которая используется в качестве основной валюты финансирования операций на мировых финансовых рынках, получает поддержку на фоне любых негативных новостей, даже своих собственных.
На текущей неделе наблюдалось существенное укрепление национальной валюты Украины, однако в случае наступления новой волны мировой рецессии, этот рост может носить краткосрочный характер. Это обуславливается зависимостью национального производства от тенденций в мировой экономике, а также от внешних рынков заимствования.
На следующей неделе участники рынка будут ожидать новых известий, которые смогут подтвердить либо опровергнуть мнение, что пик кризиса пройден.





Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
Недельный обзор рынка нефти
 
По итогам торгов недели нефть продолжила расти, превысив отметку 72 $/баррель, при этом дневная свеча пятницы оказалась небольшой, что является отображением того, что инвесторы не продолжают вкладывать средства, как ранее. Предполагаю, что рост продолжиться в случае пробоя текущего восходящего канала, после чего спрос снова резко увеличиться, а некоторым странам следует потуже «подтянуть ремни», так как высокие цены на нефть негативно влияют на восстановление экономики. Вместе с тем, индикатор Volume, который отображает тиковый объем, говорит о том, что при таком сумасшедшем восходящем тренде нет необходимого рыночного объема, подтвердившего последующий рост. Наоборот, это следует рассматривать как возможный сильный сигнал о начале нисходящего отката. Но только в случае пробоя восходящей линии поддержки (зеленая линия). МАСД и RSI уже не первую неделю указывают на наличие медвежьей дивергенции, так как индикаторы не успевают так быстро расти вслед за ценами.
 
 
Ближайшие уровни поддержки: 70.00, 65.45, 62.60
Ближайшие уровни сопротивления:, 75.00
 
Рекомендации: продавать нефть ТОЛЬКО в случае фиксации цены в районе 70.00, тогда целью станет область поддержки 65.45 долларов за баррель. Новые покупки следует совершать в случае восходящего пробоя канала, что может произойти в районе 73 доллара за баррель, после чего рост может еще продлиться к уровню 85 $/баррель.

Недельный обзор украинского фондового рынка


С начала текущего года индекс ПФТС показал такую восходящую динамику, которую никак не прогнозировала ни вечно ухудшающаяся ситуация с реальным сектором страны, ни ожидание минусового ВВП по итогам года, ни политический кризис. Кроме этого, с приходом весны рост только ускорился, рванув «в небеса» на фоне оптимизма и того факта, что мировая экономика выходит из кризиса. С начала 2009 года украинский фондовый рынок вырос в 2.3 раза, что является более чем впечатляющий результатом. Курс ПФТС практически подобрался к отметке 450 пунктов, выросши на более чем 7% по отношению к предыдущей недели.
Была запущена система электронных торгов, с помощью которых инвесторы имеют возможность торговать без помощи фондов или доверительного управления. Доверие украинцев к банковском системе сильно упало, отток депозитов с начала кризиса стал катастрофическим и только с недавнего времени статистика показала позитивную динамику протока денег в банковскую систему. Таким образом, ранее забранные деньги из банков люди не только хранили дома, а также и пытались найти новые возможности для инвестиций, чем не в последнюю очередь выступил украинский фондовый рынок. С начала текущего года объем торгов на ПФТС составлял примерно 4.5 миллиона гривен, однако в мае объем резко вырос до 15 миллионов гривен чуть ли не ежедневно, отображая массовый приток отечественных инвесторов, так как ранее в украинский фондовый рынок, как правило, вкладывали иностранцы. Акции таких эмитентов, как Укрсоцбанк, «Аваль» и Енакиевский металлургический завод показали прибыль в 100% только за месяц.
Ближайшее будущее отечественного индекса не выглядит радужным, большинство экспертов говорят о скором сильнейшем падении ПФТС на фоне того, что не существует реальных макроэкономических показателей, подтверждающих такой уровень роста. Уже наступило лето, когда множество людей,- в том числе и крупных инвесторов,- склонны уезжать на отдых, что реально уменьшит приток инвестиций на ПФТС и даже приведет к фиксации уже существующей прибыли. На этом фоне лето может показать достаточно существенную коррекцию, и только после этого рост может продолжиться, отвоевывая ранее утраченные позиции. Ведь с начала кризиса как Украинская Биржа, так и ПФТС показали обвал, но восстановление которого потребуется пара тройка лет.
Не существует четко политического направления страны, да и руководства страны четкого пока что нет. Существует лишь политический кризис, в котором отсутствует единое мнение с точки зрения развития экономики. Это отталкивает инвесторов, которые сейчас, правда, могут через несовершенство украинского законодательства отмывать деньги. Не в последнюю очередь камнем преткновения выступает существующая и будущая девальвация гривны, и только реальные перспективы, пока не будет известно, на каком же уровне ожидать курс в обменных пунктах и на рынке, до тех пор неопределенность ПФТС велика. Учитывая текущее низкое значение стоимости акций украинских компаний по сравнению с докризисными временами, последующий рост на года три является реальным. Поэтому долгосрочные инвестиции можно проводить буквально на любых уровнях, докупая акции компаний на сильнейших коррекциях.


Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
Недельный обзор по золоту

Золото снижается на фоне укрепления американского доллара, а также разговоров о том, что США выходят из состояния кризиса. Индекс доллара, который рассчитывается на основе 6 основных мировых валют, укрепляется, что можно считать первым сигналом в сторону разворота медвежьего тренда бакса. Возможно, мы уже увидели краткосрочное дно $, от которого произошел отскок вверх, движение, которое может продлиться на новой неделе.
В начале недели драгоценный металл торговался на уровне 942 $/за тр. унцию, но уже 19 июня котировка находилась ниже уровня 934 доллара за тройскую унцию.
Дальнозоркие крупные инвесторы начали закрывать длинные позиции по золоту, готовясь к новым покупкам не ранее уровня 920 долларов за тройскую унцию. По итогам 2009 года крупные хедж-фонды прогнозируют стоимости золота выше уровня 1000 долларов за тройскую унцию.

Недельный обзор рынка ПФТС

На неделе 15-19 июня индекс ПФТС показал разворот тренда. Так, в понедельник рынок открылся на уровне 435.85, что стало наивысшей точкой за всю неделю. На текущий момент рост на рынке ценных бумаг объясняется тем, что на него пришли многие украинцы, в том числе и физлица, переставшие доверять банкам. А изъятые с банковских депозитов деньги посчитали нужным вложить в ПФТС, что и провоцирует такой рост. С другой стороны, не существует, пожалуй, ни одного макроэкономического показателя, который «говорил» бы о продолжении бычьего тренда или хотя бы о его поддержки на текущих уровнях. Так как уже началось лето, то в данную пору активность на рынке, как правило, падает, что также будет влиять на рынок понижательно.
В целом, ПФТС сильно коррелируется с американским фондовым рынком, который в текущих условиях может показать существенную нисходящую коррекцию, которая может точно так же сказаться и на отечественном рынке.
Под конец недельных торгов участники торгов начали понемногу закрывать длинные позиции, что привело к снижению индекса под уровень 420. Новая неделя может показать сначала консолидацию, после чего падение продолжиться. О таком варианте развития событий может свидетельствовать и тот факт, что объем торгов за последнее время при росте был слишком мал, а при развороте вниз объемы резко выросли, что и является подтверждающим сигналом о нарастающем медвежьем настроении.

Недельный обзор рынка нефти


На неделе 15-19 июня на рынке нефти появились явные признаки приостановки восходящего тренда. Диапазон торгов составил 69.00-72 доллара за баррель. При этом на протяжении всей недели котировка то роста, то падала, не указывая на «одно» мнение рынка. Недельная свеча закрылась похожей на свечную фигуру «дожи» или «повешенный». В любом случае, большие как верхние, так и нижние тени говорит о многом.
По информации Министерства труда США, число первоначальных требований по выплате пособия по безработице в стране за неделю, которая завершилась 13 июня 2009г., повысилось по сравнению с аналогичным показателем предшествующей недели на 3 тыс. и составило 608 тыс. Данный показатель превысил ожидания экспертов, прогнозировавших его рост до 610 тыс. Запасы нефти в США существенно сократились, показав уменьшение на 3.9 миллионов баррелей на неделе, завершившейся 12 июня. При этом аналитики прогнозировали падение всего на 1.8 миллионов баррелей. Потребление нефти в Соединенных Штатах выросла на 3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Данные новости в целом влияли позитивно на рынок нефти, то есть цена росла. При этом те перспективы, которые могут появиться из-за чрезмерно долгого нахождения барреля на таких отметках, может привести к отсрочке выхода мира из финансового кризиса. В целом, пока нефть торгуется в пределах канала 69-72 $/баррель, последующее настроение участником будет неопределенным; только выход из данного диапазона укажет дальнейшее направление цены.
 


Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
Недельный обзор украинского фондового рынка

Украинский фондовый рынок является одним из самых быстрорастущих в мире за последние месяцы. Так, индекс ПФТС укрепился на 81% за период с апреля по июнь, что в целом указывает на его сильную перекупленности. На сильнейший рост повлияло ряд факторов:
1) обвал ПФТС в период с лета прошлого года по начало текущего года
2) обесценивание украинской гривны
3) ввод Интернет-трейдинга на бирже, что повлекло за собой приток массы физических лиц, которые покупали акции украинских компаний
4) введение Украинской Биржи, что привело еще достаточно много игроков на фондовый рынок.
5) выделение Украине траншей от МФВ
 
В текущих условиях, когда такой высокий уровень индекса ПФТС, а также и большая вероятность будущей девальвации гривны может повлечь за собой достаточно мощное падение украинского фондового рынка. Единственное, в чем едины практически все аналитики и анализы, так это что такого бурного роста, который наблюдался в недавнем времени – больше не произойдет.
Корреляция между украинским фондовым рынком и фондовым рынком США Доу Джонсон очень велика. А ведь сейчас Dow Jones имеет перспективу показать ощутимое падение, что отобразиться на падении ПФТС как минимум в два раза больше, чем это может произойти в США.

Нефть, недельный обзор

Третью неделю подряд черное золото не в состоянии преодолеть существенный уровень сопротивления 72 доллара за тройскую унцию. На прошлой неделе – произошло резкое падение стоимости нефти, которая опустилась к уровню 66 долларов за баррель. На фоне того, что безработица в США снова бьет рекорды и теперь составляет 9.5% от работоспособного населения, что является максимумом за последние 26 лет, приводит к сильнейшему сокращению спроса со стороны самого крупного потребителя топлива – Соединенных Штатов. И, невзирая на то, что Китай по итогам 2009 года сможет увеличить свою экономику на 7%, центральным игроком на рынке нефти продолжает выступать США, плохая экономика которого сильно будет влиять на рынок нефти. Министерство финансов России пророчит уровень нефти на отметке 50-52 долларов за баррель в 2010 году, при этом прогноз еще может существенно измениться. Таким образом, в ситуации, когда следующий год не сможет «порадовать» более высокой стоимостью черного золота, говорит о том, в этом, в 2009 году, выхода из кризиса ждать не следует. Мир пока что не готов снова принять такие высокие планки, как 147 $/баррель, его восстановление должно длиться в условиях достаточно низкой стоимости нефти, на чем настаивают такие страны как США, Великобритания, Франция и иже с ними.
Недельный обзор рынка золота

По всей вероятности, мировая экономика не сможет показать V-образный выход из рецессии, о чем говорит плохая макроэкономическая статистика со всего мира, в первую очередь – из Соединенных Штатов. Всемирный Банк снизил прогноз по мировой экономике, в котором пророчит ее снижение на 2.9% в этом году. При этом возможное восстановление в 2010 году становиться более туманным. В США безработица снова выросла и теперь составляет 9.5% от работоспособного населения. На этом фоне американская валюта и японская иена снова будут выступать в качестве валют-убежищь в условиях неопределенности выхода из рецессии. А это, в свою очередь, может повлечь за собой достаточно серьезное падение мировой инфляции, которая, уже в свою очередь, повлечет вниз все товарные рынки. Поэтому, вполне вероятно, что золото будет дешеветь в ближайшие месяцы, подтверждением чему может послужить падение его стоимости ниже уровня 925 долларов за тройскую унцию.

Оффлайн X-Trade BrokersАвтор темы

  • Thank You
  • -Given:
  • -Receive:
  • Сообщений: 30
  • +0/-0
    • Просмотр профиля
Золото — тихая гавань резкого роста.
Основными факторами, вызвавшими рост стоимости золота, стали падение курса доллара, снижение цен на нефть, а также нежелание инвесторов рисковать.
В период с 13 по 17 июля ситуация на рынке банковских металлов, характеризовалась взрывным ростом стоимости золота в начале недели и фиксацией прибылей в четверг и пятницу. Но это не помешало ему, закрепится на «вершине» и показать недельные рост на 24 цента.
Все возникавшие раз за разом новости в прессе демонстрировали улучшение ситуации в финансовом мире в целом но никто не осмеливался говорить о деталях и называть какие-то четкие ориентиры. Эти факторы способствовали выводу средств из долларовых активов и разложением их по рисковым инструментам с хеджированием части в золоте.
Новость, что канадская золотодобывающая компания Eldorado Gold Corp сообщила, о приобретении 57,9 млн. акций австралийской Sino Gold Mining Ltd в обмен на 27,8 млн. собственных акций. Подтверждено, что сделка будет завершена до конца июля. Sino Gold занимается геологоразведкой и добычей золота в Китае и владеет там двумя действующими рудниками. Также поддержала, обще-позитивный новостной фон.
Предстоящая неделя не будет отличатся от этой и мы предсказываем дальнейшее повышение до уровней 957,50-960,00.