КРОУФР

Трейдинг => Макроэкономика => Тема начата: Forex-Club от 24.06.2010 11:21

Название: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 24.06.2010 11:21
Оптимизм приходит из-за океана

ВНЕШНИЙ ФОН
Внешний фон для российских фондовых площадок складывается позитивно. Биржевая сессия в США накануне закончилась нейтрально (DJIA +0,05%; S&P 500 +0,3%; NASDAQ +0,33%). Участники торгов на Уолл-Стрит попытались отыграть негатив и концу сессии заокеанские индексы стали корректироваться. Спекулянты закрыли короткие позиции после публикации разочаровывающих данных по продажам новостроек в мае (продажи рухнули на 33% по отношению к апрелю и составил 300 000 единиц) и уже к вечеру были готовы покупкам. Как и ожидалось, ФРС США оставило ставку рефинансирования на уровне в 0,25%. В комментариях по результатам заседания впервые признается, что европейский долговой кризис оказывает негативное влияние на экономическую конъюнктуру, но, тем не менее, американская экономика продолжает восстанавливаться на фоне роста деловой активности и низкой инфляции. Высокий уровень безработицы в 9,7% остается серьезной проблемой и означает, что крупнейшая мировая экономика пока не в состоянии генерировать необходимое количество новых рабочих мест.
Решение ФРС США оказало давление на американскую валюту, которая подешевела до 1,23 по отношению к евро. Это также оказало поддержку ценным бумагам и сырьевым товарам, деноминированным в долларах США.
Азиатские площадки сегодня торгуются в плюсе (Nikkei 225 + 0,17%; Hang Seng +0,05%). Главным ньюсмейкером региона стала Австралия. Новым премьер-министром страны стала Джулия Гиллард. Рынки от нее ожидают пересмотра законопроекта о введении дополнительных налогов для горнодобывающих компаний. В результате, ценные бумаги сырьевых компаний сегодня в фаворитах торгов в регионе. 

НЕФТЬ
Утром мы наблюдаем незначительный рост котировок на нефть на волне удешевления американской валюты. Это также может поддержать российские рынки. Вчера были опубликованы данные по запасам нефти, в соответствии с которыми за неделю до 18 июня запасы нефти в США выросли на 2 млн. барр (рынок ожидал рост показателя на 800 тыс. барр). В моменте цена нефти марки WTI торгуется на уровне в $76,36 за баррель.

СТАТИСТИКА
Сегодня следует обратить внимание на данные по первичным обращениям за пособиями по безработице, которые будут опубликованы в 16.30 по Москве. Также будут обнародованы показатели объема заказов на товары длительного пользования.

РОССИЯ
Сегодня ожидаем позитивное открытие российских торгов на фоне нейтрального закрытия Уолл-Стрит и роста котировок в Азии. Кроме этого, фьючерс на S&P 500 прибавляет в моменте около 0,2%, что также указывает на хорошее начало биржевой торговли в Москве.

Андрей Диргин, начальник аналитического отдела FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 29.06.2010 11:20
МИРОВЫЕ БИРЖИ: В фокусе внимания - банки

Саммит G-20, который прошел в выходные в канадском Торонто не стал опорой для устойчивого роста мировых биржевых индикаторов. В то время, как в Азии мы наблюдали смешанную динамику, биржи Старого Света торгуются в плюсе.

В пятницу инвесторы предпочли выйти в кэш из рискованных активов после того, как были пересмотрены данные по росту ВВП США в первом квартале. Показатель в конечном счете вырос на 2,7% в годовом исчислении вместо ранее заявленных 3%. Причиной этого стал слабеющий потребительский спрос, - особенно на рынке недвижимости.

Кроме этого были опубликован законопроект по реформе банковского сектора США, который оказался не таким жестким, как этого ожидал рынок. Как и предполагалось, банки будут ограничены в инвестициях в рискованные активы из собственных средств. Также вводятся новые механизмы защиты интересов вкладчиков. Однако инвесторы ожидают новой волны государственной поддержки по стимулированию потребительского спроса через кредитование малого и среднего бизнеса, а также физических лиц (кредиты на обучение и ипотека). Таким образом, через американские банки будут осуществлены новые вливания ликвидности. В результате, в пятницу в лидерах роста на Уолл-Стрит были финансовые компании. Индексы закончили сессию разнонаправлено, - индекс голубых фишек Dow Jones Industrial Average снизился по итогам торгов на 0,09%, высокотехнологичный Nasdaq закрылся на нулевой отметке, и индекс широкого рынка S&P 500 вырос на 0,29%.

Европа торгуется в плюсе. В лидерах роста акции ресурсных компаний на фоне роста мировых котировок на сырьевые товары. Британский нефтяной гигант ВР прибавляет почти 4% в Лондоне. Инвесторы «подбирают» сильно подешевевшие бумаги и уверены, что последняя стратегия по преодолению последствий экологической катастрофы в Мексиканском заливе увенчается успехом. Растущие фьючерсы на американские индексы дают нам надежду на умеренный рост на позитивное открытие торгов на Уолл-Стрит.

В целом, следует отметить, что настрой на мировых биржах вялый. Инвесторы взяли паузу и объемы торгов невысокие. Саммит G-20 хоть и объявил войну бюджетным дефицитами, но так и не рассеял опасения по поводу проблем с суверенным долгом в еврозоне. Более того, намерение Германии проводить жесткую монетарную политику может уничтожить хрупкие ростки восстановления спроса в ЕС. США, напротив, намерены фискальными мерами стимулировать внутреннее потребление, что может свести на «нет» желание Вашингтона значительно сократить собственный бюджетный дефицит в ближайшие три года. В коммюнике по итогам саммита в Торонто участники взяли обязательство к 2013 году сократить дефициты национальных бюджетов в два раза.

На сырьевых рынках наблюдался рост цен на нефть. В конце прошлой недели стоимость черного золота выросла выше отметки $79 за баррель и сейчас цена на нефть марки WTI отступает и торгуется на уровне в $78,3 за бочку.

На текущей неделе внимание инвесторов будет приковано к данным по безработице США, которые будут опубликованы в пятницу. Также обе палаты американского парламента будет рассматривать законопроект по реформе банковского сектора США, - и уже в понедельник президент Барак Обама, возможно, подпишет новый закон. В Европе в конце недели будут обнародованы результаты стресс-тестов по финансовому сектору. Таким образом, основные новости начавшейся недели будут касаться финансовых компаний.

Андрей Диргин, начальник аналитического отдела FOREX CLUB
 
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 30.06.2010 15:08
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Европа утерла нос Америке

В последний день биржевого полугодия объем продаж пока уступает объемам покупок. После вчерашнего негативного закрытия торгов в США и отрицательного завершения торгов в Азии, мировые фондовые индексы начали восстановление после обнадеживающих новостей от ЕЦБ. В настоящее время в Европе ведущие биржевые индикаторы выбрались в зеленую зону, российские рынки также постепенно восстанавливают свои позиции. Евро дорожает по отношению к основным мировым валютам.
Фьючерсы на основные американские индексы прибавляют в пределах 0,6%, что дает надежду на позитивное открытие торгов в США.
США
Заокеанские биржи закончили вчера торговую сессию в минусе на волне опасений по поводу возможного ухудшения мирового финансового климата. Инвесторы ожидают публикацию стресс-тестов европейского банковского сектора, а также ждут данные по рынку труда в США, которые будут опубликованы в пятницу. В результате, при малых объемах лидерами падения на Уолл-Стрит стали транснациональные компании, операционная прибыль которых зависит от экономической конъюнктуры. Так, индекс голубых фишек Dow Jones Industrial Average рухнул на 2,65%, индекс широкого рынка S&P 500 отступил на 3,10% и высокотехнологичный Nasdaq подешевел на 3,85%.
АЗИЯ
Азия переняла эстафету негатива с Уолл-Стрит и также закрылась в минусе. Здесь международное инвестиционное сообщество опасается по поводу «дефляционного сценария развития экономики Японии» и возможным замедлением темпов роста экономики Поднебесной. В результате, японский Nikkei 225 отступил на 1,97%, гонконгский Hang Seng снижается на 0,59%. Особенно заметно сегодня в Азии дешевели бумаги японских экспортеров из-за роста курса иены по отношению к евро.
Сегодня последний день первого полугодия и инвесторы обдумывают дальнейшую стратегию. Пока что результаты неутешительные – так с начала года индекс Dow Jones снизился почти на 6%. На рынке нет сильных драйверов роста, а к проблемам с суверенным долгом еврозоны еще добавились дефляционные риски в экономике Японии.
Китайский промышленный хаб тоже, судя по всему, снижает темпы роста. Накануне консалтинговая компания Conference Board понизила опережающие индикаторы роста китайской экономики. Так, в соответствии с новыми данными, в апреле индикатор прибавил не 1,7%, как прогнозировалось ранее, а всего лишь 0,3%. Все это вместе может подкосить мировую потребительскую активность и привести к замедлению темпов восстановления мировой экономики.
ЕВРОПА
Большинство европейских бумаг сейчас торгуется в плюсе. Драйвером роста стали результаты аукциона ЕЦБ по рефинансированию долга банковского сектора. Итоги торгов оказались положительными, так как банки подали заявку на получение всего лишь 131 млрд. евро. Рынок ожидал, что сумма составит порядка 250 млрд. евро. Эта новость воодушевила биржевых игроков, тем более что завтра день экспирации 12-ти месячной операции по рефинансированию долгов европейских банков на сумму в 442 млрд. евро. Следовательно, еврозона постепенно выходит из финансового кризиса, что сразу же отразилось на настроениях участников торгов. Ведущие европейские индексы прибавляют в цене (FTSE 100 +0,87%; DAX + 0,8%; CAC 40 +1%).
Андрей Диргин, начальник аналитического отдела FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 06.07.2010 17:21
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Безработные не сломили настроя

Сегодня была опубликована долгожданная статистика по рынку труда США. Впервые в текущем году мы наблюдаем месячное снижение количества рабочих мест. Но не стоит расстраиваться раньше времени. Опубликованная статистика не оказала существенного влияния на биржевые котировки, так как уже была заложена в цену котировок.

Итак, количество рабочих мест в американской экономике без учета сельскохозяйственного сектора уменьшилось в июне на 125 тыс, что совпало с ожиданиями рынка. Следует отметить, что плохая статистика за июнь обусловлена увольнением 225 000 временных рабочих в публичном секторе американской экономики.

Согласно пересмотренным данным в марте было создано 433 тыс. новых рабочих мест. Уровень безработицы снизился до 9,5% с 9,7%, - это стало рекордно низким уровнем с июля 2009 года. Почасовая оплата труда не изменилась (экономисты ожидали ее увеличение в размере 0,2%). Всего за последний год зарплата выросла на 1,7%.

Не следует драматизировать ситуацию с рынком труда в США. Во-первых, как показывает история предыдущих кризисов, безработица начинает снижаться «с опозданием» на полгода-год с момента начала восстановления экономики. Во-вторых, посткризисная Америка знавала и худшие времена, - так после кризиса начала 80-х прошлого столетия уровень безработицы достиг рекордных 10,8%.

Таким образом, начало снижения уровня безработицы в крупнейшей мировой экономике мы рассматриваем как позитивное явление и доказательство, хоть медленного, но устойчивого восстановления экономики США.

В настоящее время фьючерсы на основные американские биржевые индексы торгуются у нулевой отметки. Мы надеемся на то, что сегодня Уолл-Стрит закончит сессию ростом. Инвесторы наверняка захотят закончить неделю в преддверии длинных выходных на мажорной ноте.

На биржах Европы мы наблюдаем устойчивую позитивную динамику, - ведущие индексы торгуют в плюсе в пределах одного процента. Инвесторы ожидают позитивные результаты стресс-тестов европейских банков и надеются на ралли по финансовым бумагам на следующей неделе.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 13.07.2010 13:39
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Америка пока в плюсе

Рынки США начали последнюю торговую сессию текущей недели в легком минусе, впрочем очень скоро настроение инвесторов изменилось в лучшую сторону. Осторожные покупки при малых объемах торгов вывели ведущие американские индексы в скромный плюс. Так, индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average кладет в свою копилку 0,2%; индекс широкого рынка S&P 500 растет на 0,22%, в то время как высокотехнологичный NASDAQ растет на 0,24%.

Новый виток роста котировок на Уолл-Стрит обусловлен тем, что запасы на складах оптовой торговли выросли на 0,5% в мае 2010 года, - больше, чем ожидал рынок.

Ряд мировых банков уже взял курс на повышение ставок рефинансирования, что свидетельствует о уверенности регуляторов в том, что мировая экономика встала на рельсы устойчивого восстановления. Так, например, сегодня Корейский ЦБ увеличил ставку.

Следующая неделя будет проходить в США под эгидой корпоративной отчетности. Первым финансовые результаты на суд рынка представит алюминиевый гигант Alcoa. Мы ожидаем, что результаты второго квартала текущего года станут позитивными для американского корпоративного сектора. Ритейлеры уже которую неделю рапортуют о росте продаж, а финансовые компании значительно нарастили прибыль. Поэтому, скорее всего, позитивный сезон корпоративной отчетности сможет растормошить осторожных инвесторов и станет свидетелями ралли на мировых фондовых площадках.

Андрей Диргин, начальник аналитического отдела FOREX CLUB
 
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 14.07.2010 18:02
МИРОВЫЕ БИРЖИ: На Уолл-Стрит мрачные настроения

Сегодня инвесторы с нетерпением ожидали публикации статистики по розничным продажам в США, так как именно эти данные должны были уверить инвесторов в устойчивости восстановления экономики США. Но статистика оказалась разочаровывающей, что сразу дало импульс к продажам.
Итак, розничные продажи в июне снизились на 0,5% (при прогнозе в 0,2%). В годовом исчислении, они, напротив, выросли на 4,9%. Несмотря на негативные комментарии на рынке о возможном замедлении темпов восстановления крупнейшей мировой экономики, мы склонным полагать, что «стакан все-таки наполовину полон». Если брать данные первого полугодия, то объем розничных продаж вырос на 6,5% в годовом исчислении. Более того, если исключить из розничных продаж автомобили и горючее, то продажи выросли за отчетный период на 0,1%. То есть,  это чисто конъюнктурное снижение, обусловленное окончание программы «наличные за автомобильный хлам». Поэтому, в целом картина не кажется столь удручающей. Просто, очевидно инвесторы решили отдохнуть от многодневного мирового ралли и в результате наблюдается неминуемая коррекция.
Так, индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average снижается на 0,13%; индекс широкого рыка S&P 500 отступает на 0,2%. В плюсе только высокотехнологичный Nasdaq, который растет на 0,35% после позитивной отчетности крупнейшего мирового производителя микрочипов компании Intel.
В России пока ведущие биржевые индикаторы отступают. Инвесторы ждут позитивных сигналов из-за океана. Сегодня не ожидается публикации квартальных финансовых результатов грандов американского корпоративного сектора, поэтому быки попытаются продолжить игру на хорошей отчетности Intel, в то время как медведи попытаются сыграть на макроэкономическом негативе. Нам кажется, что рынки за океаном взяли временную передышку и ралли скоро продолжится.
Мы рекомендуем сейчас  совершать покупки в российском нефтегазовом секторе: Газпром и Роснефть. Также привлекательно выглядят обычные и привилегированные акции Сбербанка, так как именно на них западные инвесторы прежде всего обратят внимание во время возможного мирового ралли по финансовому сектору. 

Андрей Диргин, начальник аналитического отдела FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 16.07.2010 11:19
МИРОВЫЕ БИРЖИ: JP Morgan не поддержал рынки

Сегодня за океаном ведущие американские индексы снижаются в пределах процента после публикации разочаровывающих данных по индексу производственной активности Филадельфии, который снизился до 5,1 пункта по сравнению с 8 пунктами месяцем ранее. Это стало шоком для участников торгов и означает, что устойчивые темпы восстановления американской экономики под вопросом.

Пока на Уолл-Стрит продажи преобладают, это, несмотря на то, что в США сегодня вышла достаточно благоприятная макроэкономическая статистика, министерство труда США сообщило, что объем первичных обращений за пособиями по безработице с США за неделю до 10 июля уменьшилось до 429 000, - рынок ожидал уменьшения показателя до 450 000. Опубликованная статистика посылает позитивный сигнал мировому инвестиционному сообществу и свидетельствует о том, что крупнейшая мировая экономика постепенно восстанавливается после кризиса. Напомним, что для президента США Барака Обамы – проблема безработицы, которая сегодня составляет 9,5%, на сегодняшний день является наиболее острой в преддверии начала предвыборного сезона в США.

В США продолжается сезон корпоративной отчетности. Пока американский бизнес демонстрирует завидные темпы роста доходов. Сегодня первым из банковского сектора опубликовал отчетность JP Morgan. Результаты банка можно смело назвать блестящими, - так компания зафиксировала прибыль по результатам второго квартала в размере 4,8 млрд или 1,09 в расчете на акцию.

Андрей Диргин, начальник аналитического отдела FOREX CLUB
 
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 22.07.2010 10:48
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Ждем сигнала от Бернанке

Сегодня за океаном ведущие фондовые индексы балансируют около нулевой отметки. С одной стороны позитивная отчетность Apple и Morgan Stanley пытаются вернуть боевой настрой «быков», но пока инвесторы не торопятся совершать покупки на волотильном рынке при низких объемах перед двухдневным выступлением главы ФРС США Бена Бернанке перед членами американского парламента. Чиновник даст оценку текущему состоянию крупнейшей мировой экономики.

Участники торгов боятся, что сегодня глава центробанка сообщит о возможном замедлении роста американской экономики во втором полугодии и будут внимательно анализировать те меры, которые ФРС предложит для стимулирования национальной экономики.

В результате, индекс голубых фишек Dow Jones Industrial Average растет на 0,03%, индекс широкого рынка S&P 500 кладет в свою копилку 0,04%, а высокотехнологичный Nasdaq снижается на 0,25%.

В лидерах падения на Уолл-Стрит акции технологического сектора и медицинские компании. В лидерах роста – банки. Сегодня Morgan Stanley сообщил о росте выручки во втором квартале на 57%, - это хороший знак для перепроданного финансового сектора. Банковский гигант за отчетный период зафиксировал чистую прибыль в размере $1,58 млрд, или $1,09 в расчете на одну акцию, по сравнению с убытком в $1,26 млрд, или $1,10 в расчете на одну акцию во втором квартале прошлого года.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
 
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 10.08.2010 17:46
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Уолл-Стрит открылась в минусе

Сегодня на мировых биржах мы наблюдаем слабую динамику торгов на фоне осторожной позиции инвесторов перед заседанием ФРС США. Расстроила биржи и статистика из Китая, - там были опубликованы худшие, чем ожидал рынок, данные по импорту.
Американские биржи открылись в минусе. Так индекс голубых фишек Dow Jones Industrial Average снижается на 0,9%, в то время как индекс широкого рынка S&P 500 теряет 1,13% и высокотехнологичный Nasdaq отступает на 1,5%.
Сегодня Комитет по открытым рынкам ФРС США обнародует решение  по ставке и дальнейших направлениях монетарной политики. Американские макроэкономические индикаторы свидетельствуют о замедлении темпов восстановления крупнейшей мировой экономики. Промежуточные выборы в американский парламент заставляют администрацию Обамы предпринимать серьезные меры по стимулированию экономики.
Скорее всего, ФРС США будет продолжать политику выкупа американских облигаций нынешней осенью, это потенциально окажет поддержку американской валюте и повысит доверие инвесторов к фондовым рынкам. Биржевые спекулянты опасаются того, что в заявлении ФРС США снова будут превалировать нотки неуверенности по поводу устойчивости курса на восстановление экономической конъюнктуры.
На биражах Европы и Азии мы также наблюдали сегодня волну распродаж. Пекин сообщил об июльском росте внешнеторгового баланса до $28,7 млрд. При этом экспорт увеличился на 38,1%, а рост объемов импорта замедлился до 22,7%, что свидетельствует о снижении потребительской активности в Поднебесной. В результате Shanghai Composite отступил на 2,9%.
В Европе сегодня также негативная динамика на волне опасений по поводу устойчивости роста американской экономики. Британский фондовый индикатор FTSE 100 снижается на 0,6%, в то время как французский CAC 40 падает на 1,3%, а немецкий DAX в минусе на 1%. 
На волне ослабления конъюнктуры на фондовых площадках падают цены и на основные сырьевые товары. Так, фьючерсы на нефть марки WTI снижаются на 2,17% до $79,48 за баррель.
Даже защитный металл сегодня дешевеет. Фьючерсы на золото дешевеют на $8 до $1,194 за тройскую унцию.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 30.08.2010 18:57
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Торговые площадки поддались панике

Сегодня после открытия торгов в США ведущие американские индексы окрасились в красный цвет после публикации за океаном слабых данных по личным доходам американцев и растущих опасений по поводу состояния мировой экономики. В результате на фоне критической ситуации на рынке труда в США и сокращения доходов американских семей ожидается вялый рост потребительской активности, что сводит на «нет» активные усилия центробанков в деле стимулирования национальных экономик.

В результате к 18.30 мск, индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average снижается на 0,4%; индекс широкого рынка S&P 500 отступает на 0,5% и высокотехнологичный Nasdaq отступает на 0,5%.

Сегодня были опубликованы данные о росте потребительской активности в США на 0,4%, что совпало с прогнозами рынка, но вот показатель роста доходов населения в 0,2% за июль оказался неудовлетворительным, что свидетельствует о неустойчивости темпов восстановления мировой экономики. Уровень сбережений в октябре сократился до 5,9% с 6,2% в июне, что стало позитивной новостью, поскольку американские домохозяйства в последние полгода меньше тратили, но больше сберегали на фоне растущей безработицы. Напомним, что до рецессии в 2007 году уровень сбережений американцев составил 2,1%.

Доходность американских десятилетних гособлигаций снизилась до 2,6%. «Защитные» инвестиционные инструменты, - золото и американский доллар прибавляют в цене на волне роста неуверенности по поводу перспектив восстановления мировой экономики. Пара евро-доллар снижается и торгуется на уровне в 1,2687. Золото с поставкой в декабре подорожало на один доллар и торгуется на уровне $1,239 за тройскую унцию. Поддержку ценному металлу оказало решение Банка Японии о смягчении монетарной политики. Цена за баррель нефти марки WTI снижается на 1% и стоит $74,4  в Нью-Йорке в результате опасений, что слабеющая мировая экономика будет потреблять меньше «черного золота».

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 08.10.2010 18:53
ФОНДОВЫЙ РЫНОК: Итоги недели и прогноз на следующую неделю

Прошедшая неделя прошла под знаком восстановления мировых фондовых площадок, а также укрепления рубля по отношению к доллару США. Рост оптимизма на фондовых площадках, по-прежнему, связывают с ожиданиями новой волны количественного смягчения (QE2), которую ФРС предположительно начнет после ноябрьского заседания. Суммы в $1 трлн вполне хватит, чтобы поддержать фондовые площадки перед Рождеством. Но члены ФРС Т.Хенига и Р.Фишера охладили пул инвесторов, заявив о том, что в настоящее время нет острой необходимости в широкомасштабных действиях по выкупу госдолга. 

По-прежнему, «ахиллесовой пятой» крупнейшей мировой экономики остается высокий уровень безработицы. Опубликованные сегодня данные за сентябрь свидетельствуют о том, что по прежнему 9,6% трудоспособного населения США не имеют работы. Более того, в сентябре частный сектор экономики потерял 39000 рабочих мест, что свидетельствует о том, что американская экономика не в состоянии генерировать необходимое количество новых рабочих мест.

Среди других важных событий недели, - в США начался сезон корпоративной отчетности, - Alcoa и Pepsico демонстрируют неплохие финансовые результаты. Рынок ожидает, что квартальные результаты американских компаний превзойдут показатели второго квартала. Это может стать дополнительным драйвером роста мировых биржевых индексов.
За неделю рублевый ММВБ положил в свою копилку 0,87%; долларовый РТС вырос на 3,28%, в то время как американский Dow Jones прибавил 1,1%.

В лидерах роста в России компании машиностроения, - так отраслевой индекс MICEX Manufacturing положил в свою копилку 2,29%. Также хорошо себя проявили компании потребительского сектора. В частности, акции группы «Черкизово» подорожали на 3,07%; Винн-Биль-Данн прибавил более 15%. Это связано с установлением выгодных цен на мясомолочную продукцию.   

В начале следующей недели, рынки будут «переваривать» решения принятые в рамках саммита МВФ и встречи руководителей финансовых ведомств семи наиболее развитых стран. Основная дискуссия тут развернется вокруг проблемы «валютных войн», - ряд развивающихся стран искусственно занижают свои валюты в целях повышения конкурентоспособности национальных компаний на мировом рынке. Скорее всего, в начале недели российские рынки ожидает небольшая коррекция. Рекомендуем уровень 1500 по индексу РТС для совершения покупок. Во второй половине недели мы ожидаем умеренный рост котировок ценных бумаг на российском рынке. В преддверии новогоднего ралли у иностранных инвесторов растет аппетит к высокорискованным российским бумагам.
Российский рынок остается фундаментально недооцененным по отношению к другим крупным развивающимся рынкам. Так, сейчас по коэффициенту Р/Е наши бумаги торгуются на уровне 8,5. А, например, рынок Китая и Бразилии, торгуются на уровне 18,2 и  15 соответственно. Соответственно, российские бумаги торгуются минимум на 50% дешевле аналогов.

Среди наших фаворитов компании нефтегазового сектора, которые имеют потенциал роста в преддверии аномально холодной зимы. Тут нашими фаворитами являются акции Газпрома и Роснефти.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUBl
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 13.10.2010 22:49
(http://www.fxclub.org/file/site_trader/forex-logo.png)
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Американские индексы возобновили рост
Открытие торгов в США прошло на мажорной ноте. Причиной роста оптимизма инвесторов стали превосходящие квартальные результаты Intel и J.P.Morgan. Ожидание нового раунда количественного смягчения продолжает быть одним из драйверов роста американских индексов.
По результатам третьего квартала, чистая прибыль J.P.Morgan Chase превысила ожидания рынка и составила $1.01 в расчете на одну акцию. Примечательно, что основным генератором прибыли стало розничное кредитование, в то время как инвестиционное подразделение, напротив, сократило прибыль. С одной стороны, результаты банка внушают оптимизм, но с другой налицо проблемы в американской финансовой системе, - падают объемы кредитования бизнеса.
Intel также поддержал торги отличными финансовыми данными за третий квартал. Компания зафиксировала рекордную чистую прибыль в своей истории. Показатель вырос в годовом исчислении на 59% и составил $2,96 млрд.
В результате, индекс голубых фишек Dow Jones Industrial Average растет на 0,67%; индекс широкого рынка S&P 500 плюсует на 0,55%, в то время как высокотехнологичный Nasdaq кладет в свою копилку 0,67%.
Рынок по-прежнему подпитывают ожидания активных действий ФРС США по выкупу госдолга у банков в целях стимулирования национальной экономики. Опубликованные накануне протоколу Комитета по открытым рынкам ФРС США свидетельствуют о том, что регулятор избрал стратегию роста потребительских цен. Именно инфляция, уверены представители ФРС США, могут разморозить потребительскую активность в США, что приведет к ускорению роста экономики.   
Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 10 по 15 октября
Отправлено: Forex-Club от 16.10.2010 15:42
На текущей неделе падение американского доллара продолжилось и достигло новых значимых рубежей.

Единая европейская валюта и швейцарский франк начали торговую неделю разрывом против доллара, чему послужило отсутствие какого-либо соглашения членов Большой семерки в отношении валютной политики на прошедшей встрече в Вашингтоне.

В дальнейшем, однако, доллар все же нашел в себе силы и до вторника включительно постепенно укреплялся по отношению к своим конкурентам, чему способствовали малые объемы торгов, так как в США 11 октября праздновался День Колумба, а в Канаде - День благодарения.

Так, в начале недели за евро давали почти 1.4000, но откат привел валюту даже ниже уровня  1.3800. Пара USD/CHF, открывшись у отметки 0.9600, сходила на максимум 0.9727, после чего и вовсе ушла к уровню 0.9500.

Релизы экономической статистики на этой неделе практически не оказали влияния на валютные курсы. Даже новости о повышении темпов роста розничных цен в Великобритании никак не поддержали фунта.

Основное же влияние на колебания валютных курсов оказывали новости «от центробанков».

Так, первый импульс для роста евро дало заявление Акселя Вебера (член Совета управляющих ЕЦБ и по совместительству глава Бундесбанка) по сворачиванию программы количественного смягчения. Выход из программ количественного послабления будет свидетельствовать о восстановлении кредитного сектора соответствующих стран, тем более, если ведущим европейским странам удастся сделать это быстрее США.

Опубликованный же во вторник протокол последнего заседания FOMC от 21 сентября говорит о намерении продолжить программу ФРС по закупкам облигаций Казначейства «в недалеком будущем». Такого рода действия снижают привлекательность доллара.

В среду комментарии Эндрю Сентанса из Банка Англии о том, что постепенное повышение процентных ставок будет правильной политикой, оказали поддержку фунту.

Тем не менее, основной, наиболее яркий и сильный рывок на рынке произошел после сообщений их Сингапура во время торгов в Азии в четверг, где орган, отвечающий за денежно-кредитную политику, сделал очередное заявление. Так, согласно тексту, сингапурскому доллару будет позволено укрепляться более быстрыми темпами, что прямо-таки встряхнуло азиатские площадки и привело к тому, что евро все-таки пробил 1.40 и уперся в следующую фигуру 1.4100.

Затем ослабление доллара продолжилось в еще более массовом масштабе: доллар/иена вплотную приблизилась к 81.00, доллар/франк ходил даже ниже 0.9500, канадский доллар стал стоить дороже американского, а фунт все-таки ушел выше 1.6000. Также на многолетних максимумах оказались и AUD с NZD.

Участие в событиях недели швейцарского ЦБ пока еще не подтверждено: резкое ослабление национальной валюты Швейцарии против доллара и евро в среду связывают с интервенцией, но никаких комментариев чиновников рынки так и не услышали.
Прогноз на следующую неделю

До закрытия текущей недели еще, возможно, Бен Бернанке сможет подлить масла в огонь, выступив в пятницу. В том случае, если евро удастся закрыться выше фигуры 1.4000, то можно будет говорить о перемещении пары в более высокий торговый диапазон 1.40-1.45, а ближайшей целью тогда станет середина данного канала 1.4350.

Фунт попробует закрепиться выше 1.6000, но, с учетом явного давления, под которым находилась пара последнее время, этого может и не произойти.

Также до конца недели оказать влияние на ход торгов могут и американские новости по инфляции, розничной и внешней торговле, позитива по которым, согласно прогнозам, не ожидается.

Скорее всего, и на следующей неделе давление на доллар сохранится: общее настроение, связанное также с ожиданием роста экономики Европы темпами, опережающими США, будет доминировать, что также не сможет не подтвердить утверждения об усилении евро к доллару. При этом стоит отметить, что на 20-е числа октября запланирована встреча министров финансов стран G-20,

Из наиболее важных новостей на следующую неделю можно выделить решение по процентным ставкам Банка Канады, индексы PMI, Ifo и Zew по странам Европы, публикация протокола последнего заседания Банка Англии, данные по английской розничной торговле, а также цифры по объемам покупок американских и канадских ценных бумаг иностранными инвесторами.

Аналитический отдел FOREX CLUB www.fxclub.org (http://www.fxclub.org)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 22.12.2010 01:39
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Ралли состоялось!

Сегодня в США мы наблюдаем позитивных настрой на фондовых площадках. До празднования католического Рождества остались считанные дни и инвесторы не готовы уйти на каникулы, не заработав хорошенько на ралли ценных бумаг. В США возобновилась активность на рынке слияний и поглощений, что свидетельствует о том, что бизнес с уверенностью смотрит в будущее. Евро находится под давлением в свете новостей о слабости финансовой ситуации в еврозоне.

В целом, макроэкономическая ситуация в США и в мире вселяют оптимизм. ФРС США продолжает проводить новый раунд количественного смягчения (QE2), в результате регулятор готов выкупить американский госдолг на сумма $600 млрд до июня месяца. Это оказывает позитивное влияние на мировые фондовые рынки, - появляется много свободной ликвидности, которую инвесторы готовы вкладывать в высокорискованные активы – ценные бумаги. Это свидетельствует о том, что участники торгов уверены, что острый момент экономического спада уже позади и в перспективе нас ждет цикл улучшения экономического конъюнктуры.

Американские фондовые индексы прибавляют в пределах полупроцента сегодня после открытия бирж. Так, индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average растет на 0,46%, индекс широкого рынка S&P 500 прибавляет 0,5%, в то время как высокотехнологичный Nasdaq кладет в свою копилку 0,47%.

Основная валютная пара евро-доллар незначительно снижется сегодня и торгуется на уровне 1,3120. На единую валюту оказывают негативные рейтинговые действия кредитных агентств, - суверенные кредитные рейтинги Франции и Бельгии поставлены на пересмотр. Это оказывает давление на курс единой валюты. Мы считаем, что валютная пара евро-доллар имеет потенциал роста до 1,45 на фоне роста объемов выкупа госдолга со стороны ФРС США.
Настроение инвестиционного сообщества поддержала сегодня и новость и покупке со стороны Toronto-Dominion Bank's (NYSE:TD) за $6,3 млрд американского Chrysler Financial. В целом мы ожидаем рост фондовых котировок в предрождественскую неделю в США. А сейчас уже можно с уверенность утверждать, что ралли состоялось!

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX  CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 23.12.2010 17:10
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 20 по 24 декабря
Текущая неделя является предпраздничной, поэтому прошла для основных валютных пар относительно спокойно в довольно узких диапазонах. Так, пара евро/доллар двигалась в рамках 1,3070-1,3200, фунт/доллар - 1,5350-1,5550, пара доллар/франк поступательно снижалась с 0,9700 до 0,9500, японская иена первые три дня пребывала в весьма пассивном движении в рамках 83,50-84,00,  лишь в четверг приблизившись к 83,00.
Среди наиболее заметных событий на этой неделе стоит отметить вновь возникшее волнение на Крейском полуострове, которое негативно сказалось на курсах высокодоходных валют, очередное заявление рейтингового агентства Fitch о том, что оно поместило Грецию в список стран, чей рейтинг может быть понижен в самое ближайшее время, а также заявление Китая о его готовности купить государственные облигации Португалии на сумму 4-5 млрд. евро. В подобной ситуации единая европейская валюта продемонстрировала минимальное за последние три недели значение против американского доллара 1,3071.
Среди наиболее важной экономической статистики стоит упомянуть о данных по изменению объёма ВВП за 3-й квартал текущего года в Великобритании. Валовый внутренний продукт вырос на 0,7%, что оказалось ниже прогнозного значения, ну а в годовом исчислении данный показатель был пересмотрен в сторону понижения с 2.8% до 2.7%. Таким образом, к экватору недельных торгов фунт опустился до 3-месячного минимума против доллара США, достигнув уровня 1,5353
Прогноз на следующую неделю
 Окончание текущей недели будет несколько скомканным в связи с предстоящим празднованием Католического Рождества во всем мире. Именно поэтому все основные новости были перенесены с пятницы на четверг. Таким образом, до окончания недельных торгов участникам рынка стоит обратить внимание на такие публикации, как изменение объёма ВВП Канады, изменение объёма заказов на товары долгосрочного пользования в США, индикатор уверенности от университета Мичигана, а также данные по рынкам труда и жилья все в тех же Соединенных Штатах. 
Скорее всего, основные валютные пары продолжат двигаться в ранее выбранных направлениях: евро/доллар может еще немного опуститься, а его целью станет ометка 1,3050, сопротивлением выступает уровень 1,3200; пара фунт/доллар также будет нацелена на достижение более низких отметок 1,5450, а возможно и 1,5400; швейцарский франк, так удачно торговавшийся против доллара США весь декабрь, попытается наконец пробить уровень 0,9500. Что касается пары доллар/иена, то она, скорее всего, продолжит торговаться в рамках 83,50-84,00, со стремлением уйти ниже.
 
Предстоящая неделя, как известно, будет предновогодней. Именно  поэтому на рынке можно ожидать абсолютно любых изменений курсов валют, и связано это будет в первую очередь с уходом части участников рынка в отпуска. В такие дни обычно и происходят самые необычные и порой необъяснимые движения. В плане новостей неделя перед Новым Годом также не обещает быть слишком насыщенной. Страны Европы решили не радовать участников рынка большим количеством экономической статистики. Так, в ЕС будут опубликованы лишь данные по изменению объёма агрегата М3 денежной массы еврозоны, а также индекс потребительских цен в Германии. В Великобритании ожидается релиз индекса цен на жильё от Nationwide. Довольно интересный пакет данных перед праздниками будет опубликован в Японии: цифры по безработице, изменению объёма промышленного производства и оборота розничной торговли, а также национальный индекс потребительских цен. Ну и наконец, традиционно балующие большим количеством новостей Соединенные Штаты Америки и в этот раз также оказались впереди планеты всей и запланировали самое большое количество релизов. Так, публикации подлежат следующие индексы: производственной активности от ФРС-Далласа, потребительской уверенности, производственной активности от ФРС-Ричмонда, ну а кроме того данные по рынкам труда и жилья.
Говоря о ценовых диапазонах на предстоящую неделю, то здесь стоит ожидать движения пары евро/доллар в рамках 1,3000-1,3300, пары фунт/доллар – 1,5300-1,5600, в паре со швейцарским франком доллар может обновить многолетний минимум и уйти в район 0,9450, сопротивлением выступит отметка 0,9700. Доллар/иена будет двигаться в рамках 82,50-84,30.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 23.12.2010 23:14
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Статистика из США подрубила оптимизм

Сегодня в Европе мы наблюдали продолжение предрождественского ралли. Инвесторы играли на повышение, но объемы торгов остаются низкими, многие участники торгов предпочитают дождаться окончания рождественских праздников.

Однако после сообщения о снижении заказов на товары длительного пользования в США в ноябре на 1,3% мировые индексы начали незначительно снижаться.

В Европе также не обошлось без негатива - ирландское правительство взяло контроль над проблемным Allied Irish Banks PLC, в результате, акции банка сегодня рухнули почти на 20% на волне опасений инвесторов в отношении состояния экономики островного государства.

В результате, европейские индексы демонстрируют смешанную динамику, британский FTSE 100 прибавляет 0,1%, в то время как немецкий DAX и французский CAC 40 снижаются на 0,1% и 0,4% соответственно.

В США индекс голубых фишек Dow Jones Industrial Average снижается на 0,05%, индекс широкого рынка S&P 500 отступает на 0,13%, в то время как высокотехнологичный Nasdaq дешевеет на 0,15%.

Доллар сразу после публикации негативной статистики из США начал укрепляться. В моменте основная валютная пара евро-доллар торгуется на уровне 1,3057.

Впрочем, необходимо принимать во внимание на низкие объемы торгов как в США, так и в Европе, поэтому любые новости оказывают влияние на движение индексов, так как волатильность торгов велика.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 12.01.2011 18:16
МЕТАЛЛЫ: Стоимость золота находится под давлением
Первая рабочая неделя нового года обернулась поражением для золота. Неудачная попытка закрепиться выше уровня 1420 долларов привела к падению стоимости драгоценного металла ниже своих четырехнедельных минимумов. В результате, за прошедшую неделю котировки золота снизились на 3,46% до 1369,80 долларов США за тройскую унцию. 
Основными факторами снижения золота стали неблагоприятная макроэкономическая статистика из Европы и резко укрепляющийся доллар США.
Основное снижение стоимости золота было зафиксировано во вторник. Это произошло в результате выхода неблагоприятных новостей из Европы: число безработных в Германии за декабрь увеличилось на 15 тысяч, а темпы потребительской инфляции в еврозоне за декабрь составили 2% против прогнозных 2,2%. В результате этих новостей, доллар США стал укрепляться в цене, а золото, наоборот, подешевело.       
Еще одним фактором падения цен на золото на прошлой неделе стали благоприятные макроэкономические данные из США: рекордно высокий показатель изменения числа занятых от агентства ADP, выросший до 297 тыс. вместо прогнозных 100 тыс., а также высокие показатели объема производственных заказов за ноябрь и индекса деловой активности в декабре.   
По нашим оценкам, в свете неопределенности ситуации вокруг долговых проблем в европейских странах среднесрочные перспективы золота остаются умеренно позитивными.
На предстоящей неделе стоимость золота, вероятно, будет находиться в диапазоне 1335-1420 долларов США за тройскую унцию. Трейдерам необходимо быть внимательными к большому числу запланированных новостей из Европы и США.
Из событий в Европе стоит выделить заседание ЕЦБ по процентным ставкам и традиционное выступление главы европейского центрального банка господина Трише. 
В США на предстоящей неделе ожидается публикация экономического обзора ФРС по регионам «Бежевая Книга», релиз данных по сальдо внешней торговли за ноябрь, индексу потребительских цен за декабрь, а также выход данных по изменению объёмов промышленного производства за декабрь.
Если экономические новости от европейского центрального банка разочаруют участников рынка, золото продолжит тенденцию к уровням 1335-1350 долларов США за унцию. В случае же выхода негативной макроэкономической статистики из США стоимость золота, наоборот, повысится, а уровнем сопротивления станет значение 1420,0 долларов за тройскую унцию.
Микаел Вердян, аналитик FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 13.01.2011 18:02

Аналитический обзор рынка за неделю с 10 по 14 января
Текущая неделя отметилась тем, что американская валюта несколько сдала свои позиции. Явное снижение доллара можно было наблюдать против евро (за неделю EUR/USD вырос более чем на 200 пунктов и закрепился выше 1.3100), фунта (рост примерно на 250 пунктов до 1.5750) и канадского доллара (пара USD/CAD упала примерно на фигуру и ушла к 0.9850).
Тем не менее, в начале торговой недели у доллара еще были шансы:  открытие рынка  произошло с гэпом в пользу USD  и достижением парой евро/доллар нового 4-месячного минимума (1.2871). Данный ход связан с появлением на рынке информации о том, что Германия и Франция призывают власти Португалии последовать примеру Ирландии и принять финансовую помощь со стороны Евросоюза и Международного валютного фонда.
Как отмечают эксперты, неразрешенные долговые проблемы ряда стран еврозоны по-прежнему продолжают довлеть над европейской валютой, однако положительное влияние на тревожную ситуацию с долгами еврозоны на этой неделе, помимо достаточно удачного проведения аукциона по размещению европейских облигаций, в частности гособлигаций Португалии, смогли оказать заявления ряда государственных чиновников.
Так, давление на европейскую валюту начало снижаться после выступления одного из заместителей главы Народного банка Китая в Гуанчжоу, который заявил о том, что Китай намерен диверсифицировть свои валютные резервы и увеличить в своем резерве долю валют, отличных от доллара США.
Далее, министр финансов Японии заявил о том, что его страна готова приобрести более 20% облигаций, которые планирует разместить Европейский фонд финансовой стабильности для оказания помощи Ирландии.
Достаточно положительно сказалось на курсе европейской валюты заявление премьер-министра Португалии о том, что какой-либо финансовой помощи со стороны Евросоюза и Международного валютного фонда его стране не потребуется. По его словам, правительство страны делает все возможное для того, чтобы разрешить свои проблемы без внешней помощи.
Кроме того, дополнительную поддержку европейской валюте также оказали сообщения о том, что ЕЦБ достаточно активно принимает участие в покупках европейских гособлигаций.
Между тем, британский фунт благодаря усиленным разговорам о возможном повышении ставок в Великобритании и росту спроса на него как на второстепенную валюту-убежище на фоне проблем еврозоны сумел также продемонстрировать положительную динамику. Отметим, что сравнительно слабые данные по  жилищному сектору и внешней торговле не смогли оказать какого-либо значимого влияния на курс британской валюты.
Что касается других валют, то на фоне ослабления опасений по поводу суверенного долга Европы канадскому, новозеландскому и австралийскому долларам удалось продемонстрировать если и не очень хороший хороший рост против валюты США, то хотя бы удержаться на достигнутых уровнях. Отметим, что австралийский доллар сумел не сдать свои позиции даже несмотря на предостережения со стороны австралийских властей о возможных новых разрушениях от сильного наводнения в штате Квинсленд. Напомним, что в начале недели данная новость оказывала достаточно сильное давление на курс австралийской валюты.
Что касается пар USD/JPY и USD/CHF, то они торговались в узких каналах, ширина которых едва превышала 100 пунктов. При этом доллар/иена не отходила далеко от уровня 83.00, а доллар/франк – от 0.9700.
Прогноз на следующую неделю
Несмотря на некоторое укрепление конкурентов доллара на текущей неделе, сторонникам высокодоходных валют в ближайшее время не стоит потирать руки в преддверии получения баснословных прибылей. Несмотря на успех прошедшего аукциона облигаций Португалии, долговые проблемы еврозоны не испаряются, мало того, запланированные аукционы Испании и Италии могут показать гораздо худший результат, что безусловно серьезно скажется как на единой европейской валюте, так и на других, высокодоходных валютах. Что касается последних дней текущей недели, стоит напомнить, что в четверг будут публиковаться решения об изменении основной процентной ставки центральным Банком Англии и Европейским центральным банком. В обоих случаях, согласно прогнозам, ставки останутся на прежнем уровне, поэтому участники рынка будут тщательно искать какие-либо намеки на дальнейшую политику банков в сопутствующих выступлениях официальных лиц.
До конца недели пара евро/доллар вряд ли переступит порог отметки 1.32, а больше будет тяготеть к возвращению к 1.30, а вот британский фунт постарается вновь достигнуть уровня 1.59, тем более, что ожидаемые в конце недели данные по Великобритании могут показать экономический рост страны.
В ходе следующей торговой недели основной пакет экономической информации придет из Северной Америки, значимых новостей по европейскому региону будет чуть меньше. Уже в начале недели участники смогут оценить релиз индекса настроений в деловой среде от немецкого института ZEW и общий чистый объём покупок американских ценных бумаг иностранными инвесторами. Позднее, также будут опубликованы данные по безработице, розничной торговле и инфляции в Великобритании, индекс цен производителей в Германии и индикатор условий деловой среды от института IFO.
Вместе с тем, нужно отметить публикацию решения основной процентной ставки центрального Банка Канады во вторник.
Принимая во внимание движение основных валютных пар в ходе текущей недели, вполне логично предположить, что в случае закрытия текущей недели пары евро/доллар ниже уровня 1.31 дальнейший рост пары будет затруднен, а диапазон ее движения составит 1.29 — 1.32, в противном случае единая валюта получит шанс вернуться к отметке 1.34. Пара фунт/доллар будет торговаться в районе 1.57 — 1.60 и, скорее всего, будет постепенно дорожать. А швейцарский франк и японская иена следующую неделю проведут в попытках вернуться к уровням 0.95 и 81 соответственно.

Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 17.01.2011 09:17
НЕФТЬ: Ралли продолжается

Цены на нефтяные фьючерсы прибывают в устойчивом восходящем тренде с конца лета 2010 года. Оглядываясь назад, можно утверждать, что динамика цен на черное золото находилась под влиянием тех же факторов, которые двигали всем сырьевым рынком в целом. Так, за указанный период стоимость нефтяных фьючерсов сорта WTI повысилась на 16,92 долларов за баррель или 22%. За аналогичный период сводный сырьевой индекс CCI повысился на 129,03 базовых пункта или 26%.

В целом рост стоимости сырьевых товаров за этот период был связан с ростом оптимизма участников финансовых рынков относительно перспектив мировой экономики, что легко можно подтвердить, сопоставив динамику сырьевого и фондового индексов CCI и S&P 500 с сентября 2010 по январь 2011 года.

Начавшееся на 2,5 месяца раньше (в июне 2010) ралли на сырьевых площадках потянуло за собой и фондовые рынки сразу же по окончанию сезона отпусков. Так за период с сентября 2010 по январь 2011 американский S&P 500 повысился на 203,47 базовых пункта или 18,8%. Ближе к концу 2010 года мы получили подтверждение данной динамики посредством значительного улучшения макроэкономических показателей в США.

Перспективы мировой экономики на 2011 год оцениваются, как умеренно оптимистичные. Мы даем следующие прогнозы на 2011 год по темпам роста ВВП для ведущих экономик мира: США – 3%, Китай – 9%, Еврозона – 1,8%, Япония – 1,4%, Великобритания 2,0%, Германия – 2,5%, Канада – 2,8%, Австралия – 3,7%. Вероятность второй волы кризиса оценивается на невысоком уровне.

В таких условиях мы ожидаем, что в среднесрочной перспективе рост цен на сырье, в том числе нефть, либо продолжится, либо они закрепятся на текущих уровнях. Существенные риски для их снижения, за исключением ситуации в проблемных странах еврозоны, на текущий момент отсутствуют.

Однако, серьезное повышение цен на энергоносители может оказать негативное влияние на темпы восстановления мировой экономики. При их росте выше уровня 100 долларов за баррель (по сортам WTI) можно ожидать, что правительства ведущих экономик мира попробуют оказать давления на страны ОПЕК с целью увеличения производства нефти.

По нашим оценкам, стоимость нефти марки WTI на следующей неделе, вероятно, будет колебаться в диапазоне 86,9-95,00 долларов США за баррель.

Валерий Полховский, аналитик FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 20.01.2011 18:51
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 17 по 21 января
Нелегко приходилось американской валюте на текущей торговой неделе. Каждый день конкуренты доллара стремились к достижению новых максимумов. Исключением, пожалуй, стало лишь начало недели, когда доллар сумел скорректироваться с минимумов предыдущей пятидневки. Значительную помощь в этом доллару оказывало мнение инвесторов, считающих, что на запланированной позднее двухдневной встрече министров финансов Европы, не будет выработан какой-либо конкретный план по оказанию помощи проблемным странам еврозоны. Позднее, тем не менее, единая европейская валюта и другие, высокорисковые конкуренты заручились поддержкой со стороны европейских и американских данных и укреплялись практически до окончания недели.
Так, уже во вторник доллар упал против евро до 1.3450, а против фунта стерлингов до 1.6050. Катализаторами подобного снижения стали данные по Великобритании: индекс потребительских цен в этой стране в декабре вырос на 1.0%, вместо прогнозируемого роста на 0.7%; а также новости из Германии: индекс настроений в деловой среде от института ZEW увеличился больше, чем вдвое по сравнению с прогнозом (15.4, против 7.0%). В то же время, новости из-за океана лишь подливали масла в огонь. Производственный индекс Empire Manufacturing показал рост лишь до 11.92, тогда как все ожидали роста до 12.57, а данные по количеству закладок новых фундаментов продемонстрировали рост лишь на 529 тысяч, вместо 550.
Кроме того, рынок поддержали данные по продажам долговых инструментов «проблемных стран» еврозоны. Испании, Греции и Португалии.
Отдельно стоит отметить визит главы КНР Ху Цзиньтао в США, который также отразился на котировках доллара в среду. Данный визит снова побудил инвесторов обратить внимание на бюджетный дисбаланс США и на вызывающую критику привязку китайского юаня, что в конечном итоге отразилось и на паре доллар\иена, которая к этому моменту упала ниже 82 иен за доллар. К концу недели доллар  против евро смог продемонстрировать минимум 1.3537, а минимум в паре с фунтом остался для доллара прежним, хотя пара так и не отошла от фигуры 1.6000.
Одной из немногих валют, ослабевших против доллара на этой неделе, стал канадский доллар. Банк Канады, как и прогнозировалось, оставил основную процентную ставку на прежнем уровне 1.00%. Вместе с этим, в сопроводительной записке данного заявления было сообщено, что восстановление экономики Канады соответствует ожиданиям, а любые дальнейшие сокращения денежно-кредитного стимула нужно будет обдумывать более тщательно. На этом фоне курс пары USD/CAD поднялся выше 0.9900 и продолжил расти, подойдя к концу недели к уровню 1.00.
Прогноз на следующую неделю
Итак, как можно видеть, опасения по поводу ситуации с долгами периферийных стран еврозоны все дальше отходят на второй план. Как отмечают эксперты, в то время как поддержка для американской валюты начинает постепенно ослабевать,  настроения инвесторов по отношению к европейской валюте улучшаются практически с каждым днем. Уверенная динамика фондовых рынков США и Европы в совокупности с более сильными экономическими показателями по европейскому региону способствуют увеличению спроса на более рисковые инструменты.
Кроме того, на фоне роста инфляционного давления склонность к более жесткой денежно-кредитной политике начинает достаточно заметно проявляться в позиции некоторых центральных банков, создавая, таким образом, серьезную дилемму для приверженцев долларов США. Дело в том, что США одно из немногих государств, не испытывающих  проблем с инфляцией. А как известно, низкая инфляция означает низкие процентные ставки. Ввиду этого, как отмечают аналитики, доллар США может быть использован в торговле на разнице между процентными ставками, при которой инвесторы будут продавать его, отдавая свое предпочтение более высокодоходным валютам других стран.
Таким образом, недавний рост евро против доллара США может продолжиться и в конечном итоге подтолкнуть единую европейскую валюту к уровню 1.37 и затем к 1.40.  Британский фунт, в свою очередь, на фоне усиления склонности к риску, скорее всего, также продолжит торговаться с повышением против американской валюты: после преодоления сопротивления у уровня 1.6050, пара фунт/доллар может нацелиться на тестирование ноябрьских максимумов в районе фигуры 1.63. Что касается пары доллар/франк и доллар/иена, то на фоне всеобщего ослабления доллар США рискует вернуться к месячным минимумам 0.9299 и 80.91 соответственно.
До конца текущей недели инвесторы будут внимательно следить за данными по изменению объёма ВВП Китая, индикатором потребительской уверенности еврозоны, а также за индикатором условий деловой среды от IFO.
Из новостей, которые запланированы на следующую неделю, в первую очередь стоит обратить внимание на заседание Федеральной Резервной Системы (ФРС) США, с ее последующим решением об изменении процентной ставки (на данный момент ставка составляет 0.25%), а также публикацию протокола последнего заседания Банка Англии. Также решение по процентным ставкам примут ЦБ Японии и Новой Зеландии. Помимо прочего, свет увидят индексы PMI по странам еврозоны, английский ВВП, а также цифры по инфляции в Австралии и Канаде. В США будут опубликованы данные по жилищному сектору, потребительской уверенности, ВВП, а также будут представлены цифры по объемам заказов на товары долгосрочного пользования.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 24.01.2011 09:47
«Европейцы» возглавили атаку на доллар
Американская валюта находится под давлением, начиная со второй декады января. За этот период индекс доллара, являющийся отношением «американца» к корзине шести основных валют, понизился с уровня 81,635 до 78,470 на 2,95 базовых пункта или 3,6%. Более того, индекс пробил нижнюю границу диапазона 81,60 – 79,20 в котором он пребывал с начала декабря. Тем не менее, в основе данного падения лежит сильное укрепление  единой европейской валюты и британского фунта. Относительно остальных конкурентов доллар чувствует себя довольно не плохо.
Очевидно, что участники мировых финансовых рынков пересматривают свои прогнозы относительно перспектив еврозоны. Основной причиной растущего оптимизма явилось успешное размещение долговых обязательств Португалии и Испании, обозначившее готовность крупных инвесторов (в частности Китай) вкладываться в обязательства правительств этих стран по умеренным процентным ставкам. Поддерживается такая смена настроений и на фондовых площадках. За последние 10 дней фондовый индекс Португалии (PSI 20) повысился на 7,9%, Греции (Athex Composite) – 14,8%, Испании (IBEX 35) – 15%.
Добавили оптимизма относительно перспектив европейской валюты и заявления Ж.-К. Трише на последней пресс-конференции, посвященной итогам заседания Европейского Центрального Банка. Рынок воспринял слова главы ЕЦБ как готовность принимать меры в случае превышения со стороны уровня инфляции целевых порогов регулятора. Предварительные данные показывают, что потребительская инфляция в еврозоне ускорилась до 2,2% в годовом выражении в декабре 2010 года с 1,9% в ноябре, что немного превышает 2% планку, впервые с 2008 года.
Однако и доллару есть чем ответить «европейцам». Макроэкономическая статистика из США продолжает улучшаться. Последние данные по заявкам на пособия по безработице и динамика 4-х недельной скользящей средней этого показателя подтверждают предположения о продолжающемся восстановлении рынка труда. С очень высокой вероятностью можно также предполагать, что и ФРС полностью реализует программу по покупке долговых обязательств правительства (QE2). Хорошие темпы экономического роста при высокой ликвидности банковского сектора несут в себе инфляционные риски, что повышает вероятность того, что ЦБ США может столкнуться с необходимостью ужесточения денежно-кредитной политики ближе к концу 2011 года или в 2012. Тем не менее, это более долгосрочные перспективы. Ближайшее заседание ФРС вряд ли принесет какой-либо значимый сюрприз.
Таким образом, ситуация хоть и приобретает достаточно неопределенный характер, однако очевидно, что сентимент на рынке смещается в пользу европейских валют. Вполне возможно, что в ближайшие недели пара EUR/USD протестирует уровень сопротивления 1,3760.  Перспективы британской валюты в последнее время были омрачены негативными макроэкономическими данными и она будет склонна выглядеть более слабо, чем евро. Здесь поддержку фунту может оказать публикация протоколов последнего заседания Банка Англии, намеченная на среду, 26 января.
Валерий Полховский, аналитик FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 26.01.2011 19:48
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Только Египет в минусе

Сегодня на мировых фондовых площадках царят оптимистичные настроения, и инвесторы готовы продолжать играть на повышение. Катализатором продолжения «бычьего тренда» стало выступление президента США перед конгрессменами. Рынок продолжает внимательно следить за продолжением сезона корпоративной отчетности за океаном и ожидает решение ФРС США по ставке рефинансирования.

Европейские площадки торгуются в уверенном плюсе. Российский фактор повлиял на рост оптимизма у инвесторов. Решение Volkswagen расширить производство в России и на других развивающихся рынках помогло ценным бумагам производителя подорожать сегодня на 2,5%. В результате, в лидерах роста на европейском рынке сегодня автопроизводители. Немецкий DAX прибавляет 1,2%, французский CAC 40 кладет в свою копилку 1,1%, в то время как британский FTSE 100 растет на 1,3%.

Фьючерсы на основные американские индексы также прибавляют в пределах трети процента. Президент Обама вчера призвал конгрессменов снизить налоговую нагрузку на корпоративный сектор, что потенциально приведет к оживлению деловой активности в США. Более того, администрация Обамы намерена сокращать госрасходы, что потенциально позитивно должно сказаться на макроэкономической ситуации крупнейшей мировой экономики.

Сегодня рынок ожидает выход данных по продажам новых домов в США и заявления ФРС США по ситуации в экономике в США. Инвесторы внимательно следят за действиями регулятора в борьбе против инфляции, ведь когда рост потребительских цен будет сдерживать рост экономики придется повышать ставку рефинансирования.

Также в США продолжается сезон корпоративной активности. Сегодня отчитаются Boeing Co. (NYSE:BA) и ConocoPhillips (NYSE:COP). Результаты двух американских промышленных гигантов окажут влияние на динамику фондового рынка.
Беспорядки в Египте вызвали шквал распродаж на фондовом рынке этой африканской страны. Ведущий египетский фондовый индекс рухнул на 5%. Это говорит о том, что политические риски продолжают оказывать значительное влияние на динамику развивающихся рынков. 

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 28.01.2011 10:49
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Волна покупок накрыла фондовые площадки

Мировые фондовые рынки уверенно продолжают ралли на волне роста оптимизма по поводу состояния мировой экономики. Главы государств и представители бизнес-элиты на форуме в Давосе оптимистично смотрят на экономическую конъюнктуру в текущем году и ожидают рост мирового ВВП.

Американские биржи открыли сегодня торговую сессию на мажорной ноте, а индексы Dow Jones и S&P 500 преодолели важные психологические уровни, 12 000 и 1 300 пунктов соответственно. Сезон корпоративной отчетности обещает быть крайне позитивным. Из уже отчитавшихся компаний более 80% представили лучшие, чем ожидал рынок, финансовые результаты четвертого квартала.

В результате, индекс голубых фишек Dow Jones Industrial Average прибавляет 0,2%, индекс широкого рынка S&P 500 кладет в свою копилку 0,15%, в то время как высокотехнологичный Nasdaq плюсует на 0,4%.

На торгах в Старом Свете также царят позитивные настроения. В лидерах роста – акции горнорудных компаний на волне роста цен на основные металлы и ценные бумаги финансового сектора, который был заметно перепродан во время кризиса суверенных дефолтов в ЕС. Антигероями сессии стали акции ритейлеров после публикации плохих финансовых результатов Hennes & Mauritz.

В результате, ведущие европейские индексы прибавляют в пределах половины процента.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 24 по 28 января
Отправлено: Forex-Club от 29.01.2011 15:07
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 24 по 28 января
Давление на американскую валюту сохранилось и на текущей торговой неделе. Первый день торгов обернулся для доллара очередной потерей позиций против конкурентов. Так, евро, хотя и не достал до следующего уровня сопротивления 1.3700, все же смог закрепиться выше 1.3600, австралийский и новозеландский доллары стали стоить дороже почти на целый цент, а в отношении швейцарского франка USD и вовсе опустился ниже 0,9500.
При этом стоит отметить, что до завершения торговли на европейских площадках валюта США, напротив, укреплялась на фоне известий из Ирландии, где распалась политическая коалиция, что поставило под угрозу принятие бюджета, который формировался с учетом обещанного стране в ноябре займа. После этого отыграться конкурентам доллара удалось на фоне усиления склонности участников рынка к риску, что произошло в связи с ростом американских фондовых индексов и цен на облигации.
Гвоздем торговой программы вторника стали новости из болтливого оплота опальных личностей, т.е. из некогда великой Британии. ВВП сей страны за 4-й квартал 2010 г. сдулся на 0,5%, вопреки заносчивым прогнозам. Те, кто не успел продать GBP, прогорели. Но большинству трейдеров удалось-таки угадать тренд, и их прибыль увеличилась так же магически быстро, каким было вертикальное падение фунта. С отметки 1,60 британская денежка соскочила до 1,5748, подешевев на 1,57%, при этом евро от уровня 1,3680 сходил лишь на 0,8% вниз и затем вернулся обратно, а вот фунт лишь на следующие сутки, в среду, смог укрепиться вновь выше 1,58.
Снижение доллара к иене было обусловлено снижением доходности по американским облигациям: в очередной раз подкачал Барак Хусейн Обама, который, как ожидается, может ввести 5-летний мораторий на дискреционные расходы бюджета, не связанные с безопасностью. Как было сказано на XXVI съезде, «экономика должна быть экономной». Отметим, что Банк Японии в ходе азиатской сессии принял решение оставить основную процентную ставку на прежнем уровне 0,10%.
В среду во время торгов в Азии доллар снижался относительно основных валют, так как Обама в своей ежегодной речи “State of the Union” не дал поводов для его укрепления. Вместо того, чтобы уверить инвесторов (собравшихся на Давосском форуме) в детальной проработке мер по сокращению бюджетного дефицита, Обама призвал Конгресс инвестировать в образование, в строительство автомагистралей и железных дорог.
Во время европейской сессии среды рынок оживила публикация протокола январского заседания Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии. Данные были опубликованы неожиданные, произошло изменение баланса сил: Эндрю Сентанс наконец-то обрел единомышленника в лице Мартина Уила, который также выступил за повышение ставки на 25 базисных пунктов. На фоне этого события фунт начал стремительно расти в паре с американским долларом и продолжил укрепляться перед открытием Нью-Йорка, успешно преодолев уровень 1.5850. Евро/доллар в ходе европейской сессии отметился на 2-месячном максимуме 1.3721.
Во время торгов в Америке все внимание приковано к публикации решения по процентным ставкам Федерального комитета по операциям на открытом рынке. FOMC оставил программу количественного смягчения QE2 без изменений, на что доллар отреагировал неоднозначно: пара доллар/евро так и не смогла закрепиться выше 37-й фигуры, а пара фунт/доллар установила максимум дня 1,5904, после чего вернулась к 1,5879.
В среду также было опубликовано решение центрального банка Новой Зеландии по основной процентной ставке. Резервный Банк Новой Зеландии оставил ставку без изменений на уровне 3,00%.
Еще пара заметных событий произошла в четверг: вначале агентство Standard&Poor’s понизило долговой рейтинг Японии, в связи с чем американская валюта несколько отыграла потери как в отношении японской иены (курс USDJPY резко поднялся выше 83), так и против евро. Тем не менее, выступление президента Франции Саркози о том, что «еврозона не даст евро в обиду», помогли единой европейской валюте обновить максимум недели (теперь он составляет 1.3759).
Пара доллар/франк на фоне ослабления доллара достигла в четверг 3-недельного минимума на уровне 0,9388.
Таким образом, последним ключевым пунктом текущей недели может стать релиз данных по ВВП США в пятницу. В случае подтверждения положительного прогноза давление на доллар может ослабнуть.
Прогноз на следующую неделю
Следующая неделя будет исключительно богата на новости. Поскольку начинается новый месяц, в пятницу участники рынка будут осчастливлены очередной пачкой данных по занятости в несельскохозяйственном секторе США. Кроме того, решения по денежно-кредитной политике будут принимать ЦБ еврозоны и Австралии. Соответственно, все внимание трейдеров будет сосредоточено на четверге и пятнице, поэтому если в первые рабочие дни и произойдут сильные движения, скорее всего, они  будут инерционными.
Помимо уже упомянутых наиболее интересных новостей, не стоит пропускать релизы индексов PMI чуть ли не по всем странам происхождения валют, а также такую экзотику, как показатели рынка труда в Канаде и Новой Зеландии.
Из прочих значимых данных по Штатам стоит выделить показатели объемов производственных заказов и индекс ISM.
Что касается ценовых диапазонов, то можно отметить следующее. Фунт/доллар, скорее всего, продолжит оставаться в диапазоне 1.55-1.60 и вновь будет пытаться выйти за его верхнюю границу, евро/доллар, который пока торгуется в середине канала 1.35-1.40, склонен двигаться вверх, где он столкнется с серьезной преградой, расположенной на уровне 1.3800.
Доллар/иена продолжит двигаться вниз в канале 81-83, а доллар/франк попробует протестировать 0.9400 вниз (середина канала 0.93-0.95).
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 01.02.2011 01:27
ВАЛЮТНЫЕ ТОРГИ: Рубль стал жертвой проблем на Ближнем Востоке

До российских валютных торгов добрались революционные настроения Ближнего Востока. Продолжающиеся пятый день беспорядки в Египте стали основным драйвером роста курса «защитных» доллара и иены в мире, и как результат, в Москве рубль дешевеет по отношению к доллару и дорожает по отношению к евро. Нефть растет в цене на фоне нестабильности в Египте и Йемене.

Доллар расчетами «завтра» подорожал на 8 копеек до 29,79 рублей. Евро, в свою очередь подешевел на 11 копеек до 40,58 рублей. Нефть марки Brent выросла на 0,2% до $99,76 за баррель. Мы считаем, что, несмотря на сегодняшние настроения, рубль будет продолжать укрепляться на волне весьма комфортных для российской экономики цен на энергоносители и, как следствие, высокого объема сальдо текущего баланса РФ. Наш целевой уровень составляет 29,3 за доллар США.

На международных валютных торгах инвесторы выходят из рискованных активов - ценных бумаг - и наращивают покупки в защитных долларов и иен. Как следствие, на мировых фондовых площадках наблюдаем резкое снижение фондовых индексов и рост курса доллара, иены, а также увеличение объемов покупок золота и нефти.

В Египте пятый день подряд продолжаются демонстрации с требованиями отставки находящегося почти 30 лет у власти президента Хосни Мубарака. Беспорядки в этой арабской стране чреваты эскалацией  напряжения во всем ближневосточном регионе, что может привести к росту глобальных политических рисков. Не следует забывать, что Египет является важной транзитной артерией энергоносителей, через Суэцкий канал проходит порядка 2,6% мирового оборота нефти. В таких непростых условиях инвесторы предпочитают переждать к защитных активах.

Основная валютная пара торгуется на уровне 1,3619, пара доллар иена зафиксировалась на отметке в 82,05. Также наблюдается падение курсов так называемых «высокодоходных валют» - австралийского доллара и новозеландского доллара. Курс швейцарского франка, по традиции, растет на фоне политических рисков.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 02.02.2011 20:29
Рекомендации к торговле валютой в 2011 году
В наступающем 2011 году в центре внимания участников мирового валютного рынка, в первую очередь, будут находиться события, связанные с долговыми проблемами стран еврозоны. Акцент также будет делаться на вероятное изменение в денежно-кредитной политики со стороны центральных банков Великобритании, Швейцарии и США. Ожидается, что центральные банки Австралии, Новой Зеландии и Канады продолжат цикл повышения процентной ставки. Банк Японии будет внимательно отслеживать динамику пары USD/JPY с целью не допустить нового витка укрепления иены относительно американской валюты.
В первой половине года мы ожидаем укрепление доллара США относительно всех своих валют-конкурентов на фоне улучшающейся макроэкономической статистики этой страны, растущего оптимизма относительно перспектив ее экономики и долговых проблем в странах еврозоны.
Однако, уже во второй половине 2011 года ситуация может кардинально измениться, и после реализации плана реанимации экономик отдельных стран еврозоны, а также в свете стабильных темпов мировой экономики американский доллар в большинстве валютных пар, может снова начать снижаться в цене.
Фаворитами 2011 года являются такие валюты, как австралийский и новозеландский доллар, которые могут вырасти в цене на 10% и 7,2% соответственно. Также достаточно интересной на фоне более высоких прогнозных темпов роста экономики США по сравнению с японской экономикой является покупка валютной пары USD/JPY.
Такие валютные пары, как EUR/USD, GBP/USD, EUR/CHF могут показать хорошую восходящую динамику во второй половине 2011 года. По нашим оценкам, британский фунт выглядит более перспективно по сравнению с евро, что может привести к снижению кросс-курса EUR/GBP.
Пары USD/CHF и USD/CAD в следующем году, вероятно, покажут смешанную динамику, которая будет характеризоваться разнонаправленными тенденциями.
Для самых консервативных трейдеров мы рекомендуем создать синтетическую длинную позицию по паре AUD/NZD, которая, по нашим оценкам, имеет потенциал роста в размере 2,1-4,3%. Этого можно достигнуть за счет одновременной покупки валютной пары AUD/USD и продажи NZD/USD.
Особое внимание участников валютного рынка может заслуживать возможное повторное тестирование японской иеной уровня поддержки 80,00, где существует высокая вероятность вступления в игру Банка Японии. Главная задача центрального банка этой страны - предотвратить укрепление своей валюты, способное нанести серьезный урон экспортной составляющей экономики. Ордера на покупку со стоп-лоссами в области 78,50-79,00 могут выглядеть очень заманчиво.
Николай Ивченко, аналитик FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 03.02.2011 14:23
ВАЛЮТНЫЕ ТОРГИ: Курс 23 рубля за доллар – уже не фантастика!

Российские валютные торги сегодня открылись уверенным ростом курса рубля на фоне продолжающегося роста цен на нефть. На международных валютных торгах евро сегодня отступает от завоеванных ранее позиций в преддверии важных решений ЕЦБ, а также коррекции на мировых фондовых площадках. По традиции, по мере снижения объемов покупок высокорискованных ценных бумаг, инвесторы наращивают позиции в «защитных» долларовых активах. 

Доллар расчетами «завтра» сегодня отступил перед натиском рубля в начале торгов на шесть копеек до 29,39 рублей. Евро также снижается на шесть копеек - до 40,6 рублей. Рубль продолжит курс на укрепление по мере роста поступления нефтедолларов в российскую экономику. Поэтому предкризисный уровень в 23 рубля за доллар уже не кажется таким фантастическим и возможно будет достигнут в текущем году.

Нефть смеси Brent дорожает на 1% до $103 за баррель. Инвесторы боятся, что политическая нестабильность в Египте, может перекинуться на важные страны - экспортеров нефти, такие как Ливия, или даже на Саудовскую Аравию. Нефть традиционно чувствительно реагирует на политические новости из Ближнего Востока. 

На торгах в Азии мы наблюдаем рост курса «валют-убежищ» доллара и иены. Внимание инвесторов приковано к заседанию регулятора - Европейского ценного банка, на котором ожидается разъяснение ситуации с растущей инфляцией в Старом Свете. Это в краткосрочной перспективе должно вызвать повышение ставок рефинансирования и, как следствие, поддержать единую валюту. Мы не ожидаем, что регулятор повысит ставку на сегодняшнем заседании, слишком хрупким пока выглядит восстановление экономик периферийных стран еврозоне – Португалии, Испании, Греции и Ирландии. Но по мере улучшения экономической конъюнктуры повышение ставки становится неизбежным, поэтому не исключаем, что спекулянты будут играть на повышение единой валюты, что может привести к росту курса евро уже на следующей неделе возможно до диапазона 1,3750-1,3900 по отношению к доллару США. Пока основная валютная пара отступает и торгуется на уровне 1,3796.

Еще одной причиной распродаж евро стал рост объемов покупок долларов и иены по мере роста эскалации нестабильности в Египте. В столице африканского государства продолжаются столкновения между сторонниками действующего президента Хосни Мубарака и оппозицией. Это чревато дестабилизацией всего региона, поэтому мы наблюдаем сегодня рост чувствительного к политическим новостям – доллара США. Иена – азиатская «страховая гавань» сегодня также прибавляет по отношению к евро - до 112.62.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: МИРОВЫЕ БИРЖИ: Безработица охладила пыл инвесторов
Отправлено: Forex-Club от 05.02.2011 01:30
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Безработица охладила пыл инвесторов

Сегодня мы наблюдаем рост котировок на мировых фондовых площадках, даже несмотря на обострение ситуации в Египте и негативную статистику по рынку труда.

Европейские фондовые площадки уверенно прибавляют в пределах полупроцента (FTSE +0,4%; DAX +0,16% и CAC 40 +0,25%). В лидерах роста котировок Старого Света – компании финансового сектора. Акции банков сейчас выглядят крайне привлекательно, так как были значительно перепроданы в момент острой фазы кризиса.

Накануне глава ЕЦБ Жан-Клод Трише и глава американского центробанка Бен Бернанке прокомментировали ситуацию в мировой экономике - это и стало основным драйвером роста оптимизма на мировых фондовых площадках. Так, Трише заявил, что инфляция пока не представляет серьезной опасности для экономики еврозоны. Поэтому трейдеры сделали выводы, что регулятор не будет пока ужесточать монетарную политику, что обеспечит прилив дешевых денег станет одним из драйверов роста мировой экономики. Бернанке, в свою очередь, заверил инвестиционное сообщество, что американская экономика встала прочно на путь восстановления.

Пыл инвесторов сегодня остудила статистика по рынку труда из США. Рынок ожидал прибавление 140 000 рабочих мест в январе, но американская экономика смогла генерировать только 36 000 новых рабочих мест. Тем не менее, уровень безработицы снизился до 9% по сравнению с 9,4% в декабре. Основной причиной столь плачевных результатов стала аномально холодная зима на Восточном побережье США, это привело к тому, что снизилась деловая активность в таких секторах, как строительство, транспорт и ритейл, что, в свою очередь стало сдерживающим фактором создания новых рабочих мест в американской экономике.

Тем не менее, мы считаем, что это всего лишь «сезонное» явление и рост объема новых рабочих мест продолжится. Политика количественного смягчения, проводимая ФРС США, станет стимулирующим фактором для американской экономики. Всего регулятор намерен потратить на выкуп долговых обязательств порядка $400 млрд в ближайшие четыре месяца.

Ситуация в Египте остается напряженной, но она уже не оказывает критического влияния на мировые фондовые площадки. Сегодня представители американской администрации проводят в Каире переговоры об условиях мирной передачи власти. Пока действующий президент Хосни Мубарак отказывается уходить в отставку до сентябрьских выборов.

В результате, американские фондовые площадки открылись в незначительном минусе. Индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average снижается на 0,1%: индекс  широкого рынка S&P 500 "минусует" на 0,2% и высокотехнологичный Nasdaq отступает на 0,04%.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: МИРОВЫЕ БИРЖИ: Буря оптимизма разыгралась на фондовых площадках
Отправлено: Forex-Club от 07.02.2011 22:50
МИРОВЫЕ БИРЖИ: Буря оптимизма разыгралась на фондовых площадках
Биржевые игроки с оптимизмом смотрят на перспективы мировой экономики. На фондовых площадках продолжается игра на повышение на фоне хороших финансовых результатов корпоративного сектора и роста активности в сфере слияний и поглощений.
Азиатские рынки сегодня «отторговались» в плюсе - японский Nikkei вырос сегодня на 0,46%. Индексы поддержала информация о том, что японская пищевая компания Sapporo Holdings планирует купить контрольный пакет производителя безалкогольных напитков Pokka Corp. На прошлой неделе рынок приятно удивила информация о возможном слиянии двух национальных компаний Sumitomo Metal Industries и Nippon Steel.
Европейские индексы переняли эстафету позитива и достигли рекордно высоких отметок за последние два с половиной года. Так, британский FTSE 100 растет на 0,74% немецкий DAX кладет в свою копилку 0,81%, французский CAC 40 дорожает на 0,75%. Позитивные финансовые новости от Adidas, Nokia, SolarWorld AG вселяют надежды на рост капитализации региональных компаний.
Растущие в пределах трети процента фьючерсы на  американские индексы указывают на позитивное открытие сегодня торгов за океаном. Индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average и индекс широкого рынка S&P 500 впервые с 2008 года преодолели психологически важные уровни - в 12000 и 1300 пунктов соответственно. Это открывает дорогу к продолжению ралли, принимая во внимание, что ФРС США намерена продолжить в ближайшие четыре месяца выкуп госдолга на сумму в $450 млрд.
Ситуация в Египте постепенно нормализуется. Сторонники действующего президента Хосни Мубарака и оппозиция ведут переговоры об условиях ухода в отставку непопулярного главы государства.
На фоне снижения мировых политических рисков снижаются курс доллара и стоимость золота - главных мировых инструментов хеджирования. Так основная валютная пара – евро-доллар торгуется на уровне 1,3555.  Тройская унция золота с поставкой в марте подешевела сегодня на 3 доллара США и торгуется на уровне $1,352.
Нефть продолжает дорожать в результате возникновения дисбаланса спроса и предложения на фоне аномально низкой температуры в США и Западной Европе. В настоящее время нефть марки Brent прибавляет 0,7% и торгуется на уровне $100,95 за баррель.
Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: МЕДЬ: обзор 2010 год
Отправлено: Forex-Club от 09.02.2011 01:52
МЕДЬ: обзор 2010 год
Прошедший 2010 год ознаменовался ошеломляющим  ростом котировок на рынках цветных и драгоценных металлов. Высокий инвестиционный спрос на фоне опасения вокруг долговых проблем некоторых европейских стран и нестабильного экономического роста в мире способствовал росту котировок драгоценных и промышленных металлов. Поддержку металлам оказывал также промышленный спрос, особенно со стороны таких стран, как Китай и Индия.  При этом дополнительным драйвером для роста котировок меди, никеля и палладия в прошлом году стало сокращение мировых запасов данных активов.                   
Мы полагаем, что тенденция роста на рынках цветных  и драгоценных металлов продолжится и в 2011 году. Это объясняется повышающимся, на фоне роста мировой экономики, промышленным спросом на данные металлы, а также стабильным инвестиционным спросом на фоне ускоряющихся темпов инфляции в мировой экономике.
Бесспорным фаворитом 2010 года явилась медь. Фьючерсные котировки «красного металла» за прошлый год выросли на 32,72% до 4,446 долларов США за фунт меди. Меди удалось не только восстановить свои докризисные позиции, но и достигнуть новых исторических максимумов - 4,6370 долларов США за фунт меди.
Причиной этому стал высокий физический и инвестиционный спрос, а также дефицит данного металла, который по данным международной исследовательской группы по меди за период январь-октябрь 2010 года составил 404 тыс. тонн. Баланс между спросом и предложением в 2011 году может снова стать основной причиной роста стоимости «красного металла». Ожидающееся в 2011 году введение новых ETF фондов по меди, которым необходимо резервировать определенное количество металла, увеличит спрос и, соответственно, дефицит данного металла.
По нашим оценкам, дефицит меди на фоне роста экономик – основных потребителей данного металла в текущем году может увеличиться до 560-570 тыс. тонн, что станет хорошим драйвером для роста стоимости меди. Экономика Китая может показать рост на уровне 8,5-9%, Японии - на уровне 1,4%, Германии – 2,6%, США – около 3%. Котировки красного металла к концу  2011 года, по нашим оценкам, могут достигнуть 5,15 долларов США за фунт меди, что на 11,5% выше текущего уровня.
Микаел Вердян, аналитик FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 09.02.2011 15:56
ВАЛЮТНЫЕ ТОРГИ: Рублю пора корректироваться

Рубль продолжает курс на укрепление, в то время как рынок ожидает валютные интервенции со стороны российского Центробанка. Нефть продолжает торговаться выше отметки в $100 за баррель. На международных валютных торгах евро укрепляется - ожидается позитивная статистика из Германии. Важным событием дня будет выступление главы ФРС США в Конгрессе США.

Итак, в Москве доллар расчетами «завтра» дешевеет на две копейки до 29,2575 рублей. Евро, напротив, дорожает на шесть копеек и торгуется на уровне 39,9771 рублей.

Мы считаем, что укрепление российской валюты продолжится в текущем году вплоть до 23 рублей за доллар, но стремительного удешевления доллара на торгах в России не устраивает Центробанк. Поэтому мы ожидаем валютных интервенций сегодня и некоторой коррекции российской валюты.

На международных валютных торгах третий день подряд наблюдаем снижение курса американской валюты. Это обусловлено общим оздоровлением мировой экономики и, как результат, выход инвесторов из «защитного» доллара.
Сегодня будут опубликованы данные по немецкому экспорту в декабре. Экономисты ожидают, что в годовом исчислении экспорт из ФРГ вырос на 1%. Ожидания улучшения конъюнктуры в крупнейшей мировой экономике будут подогревать интерес инвесторов к евро в ходе сегодняшней торговой сессии.

Завтра в США будут опубликованы данные по безработице. Судя по всему, ситуация на рынке труда улучшается - рынок ожидает, что число американцев, обратившихся за пособиями по безработице снизилось до 410 000 на прошлой неделе по сравнению с 415 000 неделей ранее.

Сегодня внимание валютных спекулянтов к выступлению главы ФРС США Бена Бернанке, который выступит перед членами бюджетного комитета Конгресса США. Мы ожидаем, что глава Центробанка сообщит о необходимости фискального сжатия, что в долгосрочном плане позитивно скажется на курсе американской валюты, принимая во внимание громадный бюджетный дефицит США.    

Напомним, что ранее президент США Барак Обама увеличил уровень торгуемого госдолга до рекордных $8,97 триллионов, что вызывает обеспокоенность мирового инвестиционного сообщества.

В настоящее время основная валютная пара евро-доллар торгуется на уровне 1,3658.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: МАКРОЭКОНОМИКА: Банк Англии пока не спешит с повышением ставки
Отправлено: Forex-Club от 10.02.2011 20:47
МАКРОЭКОНОМИКА: Банк Англии пока не спешит с повышением ставки

Банк Англии после очередного заседания, завершившегося в четверг, 10 февраля,
оставил свою ключевую ставку без изменений на рекордном уровне в 0,5%. Не
внесено было корректив и в программу количественного смягчения, реализуемую
регулятором. Объем покупок облигаций остался без изменений, на уровне 200
млрд. фунтов стерлингов.

В пресс-релизе распространенном банком отмечается, что итоговые прогнозы
членов Комитета по Монетарной Политике (Monetary Policy Committee, MPC)
относительно перспектив инфляции будут опубликованы в отчете по инфляции,
выход которого запланирован в среду, 16 февраля, в 12.30 по московскому
времени. Протоколы заседания будут предоставлены вниманию участников рынков
23 февраля.

Таким образом, можно констатировать, что в Великобритании регулятор также
пока предпочитает придерживаться мягкой монетарной политики. Похоже, что не
очень впечатляющая макроэкономическая статистика последнего времени
по-прежнему оказывает давление на членов комитета, и они не торопятся
ужесточать свой курс. Напомним, что данные по ВВП за последний квартал
оказались достаточно разочаровывающими. Темпы роста Британской экономики
опять скатились в отрицательную область и составили минус 0,5%.

Тем не менее, такое решение широко прогнозировалось участниками мировых
финансовых рынков. Однако если учесть сохраняющийся высокий уровень инфляции
в стране, продолжающийся рост цен на сырье на мировых рынках, а также
положительные данные от лидирующих макроэкономических индикаторов, в
частности промышленному PMI и розничным продажам, то вероятность перехода
Банка Англии к ужесточению денежно-кредитной политики во втором квартале
2011 года по-прежнему остается на достаточно высоком уровне.

Пара GBP/USD неоднозначно отреагировала на решение Банка Англии.
Первоначально она стремительно потеряла 50 пунктов, но затем также быстро
отыграла их обратно. Мы считаем, что направление ее дальнейшего движения
будет, находится в тесной корреляции  с единой европейской валютой.

Волна оптимизма относительно перспектив европейских валют, охватившая
валютный рынок вчера, 9 февраля, после выступления господина Бернанке на
котором он заявил, что ФРС намерена и дальше придерживаться мягкой
монетарной политики, схлынула и движение вверх не получило должной поддержки
сегодня, 10 февраля, поставив под сомнение наметившееся ралли.

Уровни поддержки 1,3600 и 1,6000 для евро и стерлинга являются сейчас очень
важными с позиций технического анализа. Их преодоление откроет им
соответственно дорогу к 1,3500 и 1,5840. Если же они устоят, то мы можем
рассчитывать на небольшое ралли к максимумам текущего года 1,3850 и 1,6280.

Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 7 по 11 февраля
Отправлено: Forex-Club от 14.02.2011 09:45
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 7 по 11 февраля
И на текущей неделе единая европейская валюта не оставила попыток продолжить рост в отношении USD. Если после релиза данных по безработице в Штатах перед выходными за 1 EUR давали менее 1.3600, то к четвергу EUR/USD предпринял попытку закрепиться выше 1.3700.
Прочие конкуренты не смогли отличиться какими-либо серьезными движениями: доллар/иена так и не смогла выйти из 82-83, а доллар/франк – из 0.95-0.96, хотя и пытались.
Британский фунт же не мог похвастать своей обычной волатильностью, поскольку участники рынка ожидали публикации решения Банка Англии по своим процентным ставкам и воздерживались от принятия решений. Соответственно, пара фунт/доллар не отходила далеко от фигуры 1.6100, хотя и находилась под давлением и явно стремилась вниз.
Наиболее интересные ходы, которые делал евро/доллар на этой неделе, были связаны со всего двумя событиями. Как стало известно в понедельник, Алекс Вебер, сторонник ужесточения денежно-кредитной политики,  выбыл из списка потенциальных преемников Жана-Клода Трише на посту главы Европейского центрального банка. Соответственно, на этой новости евро достиг минимума текущей недели 1.3506. В среду же Бен Бернанке, глава ФРС США, помог единой европейской валюте совершить прорыв вверх и закрепиться выше уровня 1.3700. Бернанке выступал перед перед Бюджетным комитетом Конгресса и в своей речи никак не намекнул на возможность ужесточения денежно-кредитной политики.
Прогноз на следующую неделю
Ход событий следующей недели, как это часто бывает, зависит от того, как завершится текущая.
Так, для евро по-прежнему основным сопротивлением является 1.3800, а актуальным остается канал 1.35-1.40. Удастся закрыться выше 1.38 – можно будет говорить о ходе к 1.4000.
С фунтом сложнее, поскольку вероятность его выхода из 1.6000-1.6500 сохраняется. После череды релизов неблагоприятных экономических данных отсутствие позитива со стороны Банка Англии, который будет объявлять свое решение по ставкам в четверг может привести к ходу GBP до 1.6000. В свою очередь, даже малая толика благоприятных вестей позволит фунту вырасти до 1.6200.
Доллар/франк и доллар/иена, скорее всего, останутся в тех же ценовых диапазонах, где они находятся сейчас: 0,95-0,97 и 81-83 соответственно.
Из новостей на следующую неделю стоит выделить индексы немецкого исследовательского института Zew,  данные по безработице и инфляции Великобритании, публикацию отчета по инфляции Банка Англии, а также цифры об успехах английской розничной торговли.  Из американских данных стоит выделить цифры по розничной торговле, покупкам американских ценных иностранными инвесторами, инфляции и производственному сектору. Также в Штатах будет публиковаться и протокол последнего заседания FOMC.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 14.02.2011 23:33
ВАЛЮТНЫЕ ТОРГИ: Рубль не намерен сдавать позиции

Рубль на российских фондовых площадках продолжает укрепление в результате роста цен на нефть и стимулирующих монетарных мер российских регуляторов. На мировых валютных площадках доллар стремительно снижается к результате продаж американской валюты со стороны японских корпораций.

Рубль расчетами «завтра» дорожает по отношению к доллару на 8 копеек до 29,5 рублей, по отношению к евро российская валюта также прибавляет 8 копеек до 39,61 рублей. Смесь нефти марки Brent кладет в свою копилку 0,7% и торгуется на уровне $101,6 за баррель.

Как видим, мировая конъюнктура складывается крайне благополучно для российской валюты. Высокие цены на энергоресурсы обеспечивают приток валюты в российскую экономику, что, в свою очередь, приводит к росту спроса на рубли. Более того, судя по всему, в феврале драйвером роста российской экономики все больше становится внутреннее потребление, а не экспорт. На фоне низких ставок и роста реальной заработной платы население наращивает покупательную способность. В результате, сдвижение фокуса экономика в сторону внутреннего потребления – синоним укрепления российской валюты.

В ходе текущей недели доллар по отношению к рублю будет колебаться в узком коридоре 29,20-29,35. Центробанк будет страховать рынки от чрезмерной волатильности интервенциями. На следующей неделе на доллар будет давить реализация компаниями-экспортерами своей валютной выручки.     

На международных валютных торгах доллар отступает по отношению к большинству мировых валют. Продажи «зеленого» в Азии обусловлены действиями японских компаний-экспортеров, которые продают доллары после достижения максимумов в пятницу для ребалансировки счетов. В настоящее время основная валютная пара торгуется на уровне 1,35.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: СЕРЕБРО: Прогноз цены на 2011 год
Отправлено: Forex-Club от 16.02.2011 01:52
СЕРЕБРО: Прогноз цены на 2011 год
Одним из фаворитом среди всех металлов в 2010 году стало серебро, стоимость которого  повысилась на 82,8% до 30,88 долларов США за тройскую унцию. Отличительной особенностью серебра является его качество быть одновременно как драгоценным, так и промышленным металлом, а также активом-убежищем от мировой инфляции и девальвации доллара США.
Основными факторами, повлиявшими на стоимость серебра в 2010 году, стали растущий промышленный и инвестиционный спрос, неопределенность на финансовых рынках, нестабильный экономический рост в США и странах еврозоны.
Промышленный спрос на серебро в 2010 г. вырос на 17%. На фоне роста мировой экономики, особенно таких стран, как Китай (крупнейший импортер серебра) и Индия, промышленный и ювелирный спрос на серебро в 2011 году также продолжит  увеличиваться. Инвестиционный спрос на серебро будет подогреваться повышением инфляционного давления в мире и ожидаемой девальвацией доллара США по отношению к корзине валют. 
С другой стороны, относительная стабилизация темпов роста мировой и, в частности, американской экономики, улучшение ситуации в проблемных странах еврозоны, будут оказывать нисходящее давление на стоимость серебра.   
Серебро более волатильный и спекулятивный актив, чем золото. Это связано с тем, что рынок серебра намного меньше рынка золота. Стоимость годового потребления серебра в мире в данный момент оценивается в 25 млрд. долларов по сравнению со 175 млрд. долларов США золота. Поэтому в течение 2011 года возможны очень резкие движения котировок данного металла в разных направлениях. Колебание стоимости серебра в течение месяца и даже меньшего срока на 15-20% - стандартное явление, поэтому если вы решили приобрести данный актив, будьте к этому готовы.
Стоимость серебра в предстоящем году может вырасти до 32 долларов США за унцию, что на 9,6% выше текущего уровня.
Микаел Вердян, аналитик FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 16.02.2011 20:18
Макроэкономика: инфляционные ожидания перемещаются в центр главного внимания участников валютного рынка
В среду, 16 февраля, участники мирового валютного рынка акцентировали свое внимание на событиях связанных с инфляцией в Великобритании и США. Банк Англии опубликовал в 13.30 по московскому времени очередной квартальный отчет по инфляции, а спустя ровно три часа в США увидели свет данные по Индексу цен производителей (Producer Price Index) от Бюро трудовой статистики (Bureau of Labor Statistics, BLS). Инфляционные ожидания впервые с 2008 года постепенно занимают главное место в центре внимания участников валютного рынка.
Банк Англии охладил волну оптимизма, которая вспыхнула вчера после публикации данных по инфляции и появления информации о содержании объяснительной записки главы Комитета по монетарной политике Мервина Кинга к министру финансов Джорджу Осборну с разъяснениями причин превышения инфляцией целевого для банка порога в два раза.
В своем инфляционном отчете британский регулятор отметил, что уровень инфляции в 2011 году будет значительно выше целевых 2%. Тем не менее, прогноз экономического роста слабее, чем был в ноябре 2010. Ожидается, что сокращение бюджета приведет к падению доходов и окажет давление на темпы восстановления экономики. Отмечается также, что инфляционный всплеск было обусловлен ростом цен на импорт и сырьевые товары. Однако в банке полагают, что в долгосрочной перспективе недозагруженность производственных мощностей и некоторое снижение экономической активности будет способствовать снижению инфляции к целевому уровню. Банк Англии полагает, что инфляция вернется в установленное русло к концу 2012 года, если ставки будут повышаться согласно ожиданиям. В отчете также указывается, что рынки ожидают повышения ставки до 1% к концу 2011 года и до 2% к началу 2013.
Высокая вероятность более плавного, чем ожидалось, повышения ставки оказала негативное влияние на курс британской валюты. Фунт потерял более 130 пунктов за несколько часов и поставил под сомнение начавшееся вчера ралли. Пробитие технически значимой поддержки 1,6000 будет свидетельствовать о намерении пары GBP/USD протестировать область 1,5800.
В США Индекс цен производителей за январь оказался на уровне 0,8% при консенсус прогнозе 0,9%. Данный показатель за декабрь был пересмотрен в сторону повышения с 0,9% до 1,1%. Несмотря на то, что значение самого индикатора оказалось немного ниже ожидаемого, его ядро (без учета цен на продукты питания и энергоносители) превысило прогнозы аналитиков на 0,3% и составило 0,5% вместо 0,2%.
Очевидно, что повышение экономической активности в США начало сопровождаться и повышением уровня инфляции. Начиная с октября 2010, темпы рост цена на товары производственного назначения неуклонно возрастают и приблизились к отметке в 1%. Тем не менее, уровень инфляции еще не достаточно высок для ФРС, чтобы начать пересматривать свою денежно-кредитную политику. Однако если учесть серьезные положительные сдвиги в динамике лидирующих макроэкономических индикаторов в последние месяцы существенно возрастает вероятность того, что темпы рост цен на промышленную продукцию останутся высокими, а, следовательно, со временем начнут оказывать давление и на динамику Индекса потребительских цен, вызывая беспокойство у ФРС.
Американская валюта отреагировала ростом на данный блок новостей. Доллар значительно укрепился относительно своих основных конкурентов. Индекс доллара USDX, являющийся отношением «американца» к корзине из шести основных мировых валют, повысился на 0,4% в течение 30 минут. Пара EUR/USDтестирует поддержку в области 1,3450, пробив которую сможет направиться в область 1,3250. Австралийский доллар, проявлявший слабость в последнюю неделю, держится относительно устойчиво и при условии разворота тенденции в ближайшие дни может обладать хорошим потенциалом к росту если уровень 0,9800 не будет сломан.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: МЕТАЛЛЫ: Торговые рекомендации на 2011 год
Отправлено: Forex-Club от 24.02.2011 19:58
МЕТАЛЛЫ: Торговые рекомендации на 2011 год
Фаворитами на 2011 год остаются такие металлы, как никель, медь и палладий. Потенциал роста данных металлов объясняется восстановлением мировой экономики и  промышленного производства.
Также мы позитивно оцениваем перспективы такого металла, как алюминий, что связано с  ожидаемым восстановлением мирового автопрома, аэрокосмической промышленности, строительного сектора особенно в развивающихся странах.
Такие активы, как золото и серебро, мы оцениваем как спекулятивные. Высокая волатильность может наблюдаться на протяжении всего года, однако к концу года оба металла, вероятно, покажут рост.
Консервативным трейдерам мы рекомендуем для покупки цинк и платину, так как в свете восстановления мировой экономики и роста промышленности, спрос на данные металлы будет увеличиваться. Среди этих двух металлов мы отдаем свое предпочтение платине, причиной чему является взаимозаменяемость платины и палладия. Высокие цены на палладий могут  привести к замене данного металла в автомобильной промышленности на платину, что, в свою очередь, приведет к росту платиновых котировок.       
Микаел Вердян, аналитик FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 28.02.2011 23:07
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 21 по 25 февраля
В целом на прошедшей неделе основные валютные пары двигались в направлении против доллара США. Единственной валютой, не сумевшей последовать общей тенденции рынка, стал британский фунт. Хотя и у евро было не все так гладко.
Понедельник для основных валютных пар прошел довольно спокойно. Это, в первую очередь, было связано с празднованием Дня Президентов в Соединенных Штатах Америки и соответственно отсутствием каких-либо торгов в этой части земного шара.
А вот вторник прошел явно с перевесом доллара. Эскалация напряженности в Ливии, землетрясение в Новой Зеландии и понижение агентством Moody's прогноза по кредитному рейтингу Японии со стабильного на негативный усилило нежелание инвесторов рисковать и привело к новому падению высокодоходных валют на торгах во вторник. Единая европейская валюта снизилась против доллара США более чем на 1% и достигла отметки 1,3524. По отношению к франку евро упал до уровня 1,2789. Британский фунт подешевел до отметки 1,6099. Новозеландский доллар упал более чем на 200 пунктов и достиг отметки 0,7453. Против валюты США швейцарский франк вырос до 0.9505.
Несмотря на серьезное падение, единой европейской валюте удалось в тот же день вернуть утраченные позиции. Поддержку курсу евро оказало заявление члена Управляющего Совета ЕЦБ Ива Мерша. В частности он заявил, что низкий уровень процентных ставок может разбалансировать экономику и поэтому для него не будет неожиданностью, если ЕЦБ уже на следующем заседании просигнализирует, что инфляционные риски несут в себе серьезную угрозу ценовой стабильности для еврозоны и перейдет к ужесточению денежно-кредитной политики.
Таким образом, Мерш стал третьим из представителей ЕЦБ, кто менее чем за неделю заявили, что ЕЦБ готов быстро действовать  для борьбы с растущими ценами. Повышение ставок сделает евро более привлекательным, чем доллар или иена, так как центральные банки этих стран пока не планируют повышения ставок в скором времени.
Тем не менее, даже после резкого отбоя обратно вверх евро смог закрепиться выше своего основного сопротивления 1.3700 только в среду, когда тенденция ослабления доллара США против своих основных конкурентов продолжилась.
Как уже говорилось выше, фунт стал единственной валютой, утратившей свои позиции против американского доллара на прошедшей неделе. И это даже несмотря на поддержку, полученную британской валютой после публикации протокола последнего заседания Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии. Увеличение числа членов Комитета, склоняющихся к ужесточению денежно-кредитной политики, оказало поддержку фунту лишь временно. Оставшиеся до конца торгов дни пара фунт/доллар провела в нисходящем движении. В четверг тому способствовала публикация индекса объёма розничной торговли от CBI: реальные данные оказались значительно хуже не только предыдущих, но и прогнозных значений. Ну а в пятницу инвесторов совсем не обрадовали данные по ВВП Туманного Альбиона. Стоит отметить, что в настоящий момент фунт остается самым рисковым активом среди основных валют.
В четверг в результате понижения рейтинга Кипра агентством MOODY'S пара евро/доллар чуть было не вернулась к отметкам, с которых и начинала торги на этой неделе. Однако протестировав фигуру 1,37 единая валюта продолжила рост против своего американского конкурента, немаловажную роль в этом сыграл и рост цен на нефть. 
В пятницу в США были опубликованы данные по изменению объёма ВВП, которые, к сожалению для многих, оказались хуже, чем прогнозировалось аналитиками. В связи с этим, участники рынка начали выводить средства из рисковых активов. Таким образом, в последний день торгов, продемонстрировав максимум трех последних недель 1,3838, пара евро/доллар к концу дня торговалась у отметки 1,3740.
Что касается франка и японской иены, то две этих валюты росли по отношению к американскому доллару на протяжении всех торгов этой недели. На фоне кризиса в Северной Африке и на Ближнем Востоке инвесторы предпочитали их в качестве валют-убежищ. В паре с японской иеной доллар опустился ниже важного уровня 82,00.Ну а в паре со швейцарским франком доллар и вовсе снизился до многолетнего минимума 0,9232.
Прогноз на следующую неделю
Сложно спрогнозировать, как будут проходить торги на следующей неделе. С одной стороны, растущая напряженность на Ближнем Востоке может оказать негативное влияние на курс европейской валюты, тогда как возможность более скорого ужесточения денежно-кредитной политики ЕЦБ будет подталкивать евро наверх. Напомним, что с учетом более сильных рисков инфляции как на сырьевых рынках, так и на рынках активов ЕЦБ, возможно, уже на следующем заседании придется прибегнуть к повышению процентной ставки.
Какому из этих двух факторов следует отдать предпочтение пока остается главным вопросом среди инвесторов. Как отмечают аналитики, если бы не эскалация напряженности на Ближнем Востоке и Севере Африки, торговать было бы гораздо легче: участники рынка безусловно бы отдавали свое предпочтение валютам с более высокой процентной ставкой. Пока же продолжающийся рост цен на нефть ввиду сложной геополитической обстановки может сдержать подъем мировой экономики и, как следствие, негативно сказаться на высокорисковых активах.
Однако можно с достаточно большой долей вероятности предположить, что в наиболее выигрышном положении пока будет оставаться швейцарская валюта. Как показали события последних нескольких дней, во времена геополитической и экономической неопределенности, франк по-прежнему является самой привлекательной валютой-убежищем.
Одним из главных событий следующей недели, которое самым критическим образом может повлиять на расстановку сил на мировом валютном рынке FOREX,  безусловно станет решение ЕЦБ по базовой процентной ставке с последующей пресс-конференцией Жан-Клода Трише. Кроме того, решения по своей денежно-кредитной политике будут объявлять ЦБ Канады и Австралии; на них тоже стоит обратить внимание.
Из прочих новостей можно выделить данные по изменению объема оборота розничной торговли, ВВП и индекс цен производителей еврозоны, индексы PMI европейских стран, США и Канады, показатели безработицы Великобритании. Также интерес у инвесторов вызовет достаточно объемный пакет данных по США, из которых наиболее значимым под завершение недели будет публикация цифр по изменению числа занятых в несельскохозяйственном секторе США, основной индекс личных потребительских расходов, изменение объёма производственных заказов и данные по безработице.
Еще одним важным событием на следующей неделе станет выступление главы ФРС Бернанке перед Сенатом с полугодовым отчетом по денежно-кредитной политике.
Для основных валютных пар ситуация на следующей неделе представляется следующим образом: евро/доллар будет стараться пробиться выше 1.38 фигуры (в случае успеха следующей целью станет 1.4000), фунт/доллар, скорее всего, будет двигаться в диапазоне 1.6000 – 1.6300, а доллар/франк в случае ослабления доллара имеет возможность продавить вниз уровень 0.9250.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 05.03.2011 19:00
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 28 февраля по 4 марта
На текущей неделе американская валюта отличилась тем, что сдавала свои позиции.
Так, евро удалось закрепиться выше 1.3950, фунту – подняться над уровнем 1.6250 по отношению к доллару. При этом минимум по паре USD/JPY – 81.55, по USD/CHF - 0.9200. Отличился также и канадский доллар, который обновил многомесячный максимум: пара USD/CAD ненадолго сходила ниже 0.9700.
Основной причиной ослабления USD стал устойчивый рост цен на нефть. К концу недели цена поднялась выше 100 долларов за баррель.
Помимо повышения цен на энергоносители, евро поддерживали ожидания участников рынка решения ЕЦБ по денежно-кредитной политике (по-прежнему актуальна версия, что ставки в еврозоне могут быть подняты), а также настороженность перед запланированным на вторник выступлением главы ФРС Бена Бернанке перед Сенатом.
Начальник американского ЦБ был оптимистичен в отношении рынка труда и не проявил страха по поводу роста цен на энергоносители, что позволило доллару приостановить падение во вторник.
Также радовали и европейские экономические данные: индексы PMI для производственной сферы, цифры по занятости в Германии и цены производителей. Кроме того, высказывания представителей ЕЦБ в среду дали надежду на увеличение ставки по евро в течение ближайшего года. А в четверг сам глава ЕЦБ Трише после заседания Комитета по денежно-кредитной политике выступил с такой речью, что рынки восприняли ее как сигнал к повышению процентных ставок уже на ближайшем заседании (так и сказал: «повышение ставок в следующем месяце не гарантируется, но оно возможно»).
При этом данные по занятости в США (за прошлую неделю, от ADP и в несельскохозяйственном секторе), хотя и оказались лучше прогнозов, не смогли существенно поддержать американскую валюту и к концу недели доллар явно пытался отыграться против основных конкурентов.
Прогноз на следующую неделю
В условиях осложнения геополитической ситуации и связанным с ней ростом цен на энергоносители американская валюта вряд ли будет укрепляться. Таким образом, пара евро/доллар и фунт/доллар продолжат попытки пробить ближайшие сопротивления 1.4000 и 1.6500 соответственно. Данные уровни также являются верхними границами каналов 1.35-1.40 для евро и 1.60-1.65 для фунта, и на следующей неделе обе европейские валюты будут пытаться переместиться в более высокие торговые диапазоны 1.40-1.45 и 1.65-1.70.
В отношении пар USD/CHF и USD/JPY можно отметить, что они будут склонны оставаться в районе 0.9300 и 82.00 соответственно.
Что касается фундаментальных данных, то следующая неделя не будет так ими богата, как текущая. Вслед за ЕЦБ решение по ставке будет принимать Банк Англии. Кроме того, из английских новостей, подлежащих публикации, стоит выделить цифры по производственному сектору, инфляцию производителей и данные по внешней торговле.
Из американских данных интерес будут представлять цифры по запасам на складах оптовой торговли, индекс уверенности потребителей, рассчитываемый университетом Мичигана, показатели внешней и розничной торговли. Стоит также помнить о публикациях цифр по рынку труда в Австралии и Канаде.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Нефть: цены останутся высокими
Отправлено: Forex-Club от 09.03.2011 22:24
Нефть: цены останутся высокими
В период с 28 февраля по 8 марта цены на нефтяные фьючерсы стабилизировались. Баррель нефти сорта Brent с поставкой в марте торговался во вторник, 8 марта, на уровне 113 долларов, WTI и Light sweet Crude вблизи отметки 105$. Обращает на себя внимание постоянное сокращение спреда между сортами. Так разница в стоимости между контрактами Brent и WTI составляет уже 8$, в то время как неделю назад достигала 16$. Мировая экономика продолжает восстанавливаться, а баланс спроса и предложения на рынке по-прежнему остается довольно хрупким.
Политический конфликт в Ливии не как не может достигнуть логической развязки, продолжая держать в напряжении участников мирового рынка нефти. Ливийские повстанцы предложили Муаммару Каддафи возможность спастись от возмездия со стороны революционеров: для этого он должен уйти в отставку и уехать за границу, заявил глава Национального совета Ливии Мустафа Абдель Джалиль. Катарский канал Al Jazeera распространил информацию, что ливийский лидер готов оставить должность в обмен на гарантии неприкосновенности для себя и своей семьи. Однако, официальные источники опровергли данную информацию. В общем, ситуация остается сложной, информация из страны зачастую носит противоречивый характер. Следовательно, до тех пор пока рынок не получит реальных доказательств разрядки напряженности конфликт будет продолжать оказывать давление на цены.
Страны ОПЕК начинают загружать резервные мощности, чтобы покрыть недостатки поставок из Ливии. Известная газета Financial Times 8 марта распространила  информацию о том, что влиятельные члены картеля согласились увеличить добычу в общей сумме где-то на миллион баррелей в сутки. Однако участники уже задаются вопросом, что будет в таком случае, если спрос в мире продолжит увеличиваться под влиянием экономических факторов. Макроэкономическая статистика в США ясно свидетельствует о постоянно растущей экономической активности. Запасы нефти сокращаются. Центральные банки ведущих экономик мира не спешат активно переходить к ужесточению своих денежно-кредитных политик. Следовательно, в долгосрочной перспективе напряженность в балансе между спросом и предложением будет сохраняться.
Мы считаем, что цены на нефть продолжать пребывать на установленных сейчас уровнях 110 -120 долларов за баррель по Brent и 100$ -110$ по WTI и LightSweet Crude и начнут корректироваться вниз только по мере перехода конфликта в Ливии в мирное и легко прогнозируемое состояние. Однако даже в этом случае Brent вряд ли понизится ниже 90 долларов за баррель в ближайшие 2-3 месяца.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: ВАЛЮТНЫЕ ТОРГИ: Испания и Италия обвалили евро
Отправлено: Forex-Club от 11.03.2011 00:46
ВАЛЮТНЫЕ ТОРГИ: Испания и Италия обвалили евро

Сегодня наблюдаем отступление рубля на российских валютных торгах на фоне дешевеющей нефти. «Черное золото» сегодня теряет в цене в преддверии дня экспирации фьючерсов на нефть на мировых торговых площадках. На мировых валютных торгах сегодня доллар укрепляется по отношению к евро после  негативных рейтинговых действий в отношении Испании. Кроме этого, негативные настроения на мировых фондовых площадках способствуют выводу средств в защитные долларовые активы.

Доллар расчетами «завтра» дорожает на 9 копеек до 28,47 рублей. Евро пока снижается на 5 коп. до 39,38 рублей. Цена нефти марки Brent сегодня корректируется на 0,4% до $115,47 за баррель. Сегодня настал момент экспирации фьючерсов, в результате активность на товарных биржах по нефтяным позициям вялая.

Ситуация в Ливии продолжает оставаться в фокусе внимания инвесторов. Накануне войска ВВС Ливии обстреляли нефтехранилище на востоке страны, что сразу же вызвало игру на повышение цен на нефть.

Проправительственные войска, лояльные полковнику Каддафи, пытаются восстановить контроль над нефтеносными районами страны, в то время как представительная делегация Ливийской Джамахирии отправилась в Брюссель для переговоров со странами НАТО и ЕС. Несмотря на то, что Саудовская Аравия заполнила перебои в поставках из Ливии, нервозность на рынке сохраняется. Инвесторы опасаются, что беспорядки могут перекинуться в Саудовскую Аравию, которая является главным экспортером нефти на мировой рынок. Сейчас фьючерсы на нефть торгуются на максимумах за последние 29 месяцев. 

На международных валютных торгах основная валютная пара сегодня отступает. Международное рейтинговое агентство Moody’s снизило суверенный кредитный рейтинг страны до Аа2. Эксперты агентства обеспокоены уровнем задолженности иберийского государства. Кроме этого, промышленное производство в третьей по величине экономике еврозоны – итальянской – снизилось на 1,5% в январе. Сейчас пара-евро доллар торгуется на уровне 1,3840.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Розничные продажи в США немного лучше прогнозов, но в центре внимания Япония
Отправлено: Forex-Club от 13.03.2011 23:26
Макроэкономика: розничные продажи в США немного лучше прогнозов, но в центре внимания Япония
Макроэкономическая статистика в США по-прежнему остается позитивной. В пятницу, 11 марта, в 16.30 по московскому времени были опубликованы данные по розничным продажам, которые вновь немного превысили ожидания участников рынка, составив +1,0% при консенсус-прогнозе +0,8%. Однако, ядро показателя (т.е. за вычетом волатильного компонента по продажам автомобилей) совпало с ожиданиями инвесторов, отметившись на уровне +0,7%.
Все это имеет место быть на фоне положительной макроэкономической статистики прошлой недели, когда индексы делового оптимизма превысили и без того оптимистичные прогнозы, а Бюро трудовой статистики отчиталось об очередном падении уровня безработицы и существенном темпе роста новых рабочих мест. В целом все это в очередной раз дает возможность участникам мировых финансовых рынков убедиться в устойчивости восстановления экономики США.
Однако вышедшая сегодня статистика вряд ли сможет оказать существенное влияние на настроения инвесторов на мировых финансовых рынках. Все внимание сейчас сконцентрировано на оценке возможных последствий самого сильного за последние 100 лет землетрясения в Японии, которое затронуло северо-восточную часть страны, вызвав 10-метровое цунами, обрушившееся на ряд крупных населенных пунктов. В близлежащих прибрежных территориях, включая Гавайи и западное побережье США, объявлены предупреждения о цунами. Страна готова обратиться за международной помощью.
Фондовый индекс Nikkei 225 по итогам пятницы потерял -1,7%, но этим потери вряд ли ограничатся, и инвесторы с высокой вероятностью ожидают продолжение распродаж и в понедельник, 14 марта.
На валютном рынке иена изначально начала терять свои позиции, однако очень быстро ситуация развернулась по мере того как масштабы катастрофы становятся более очевидны и инвесторы спекулируют на возможной значительной репатриации капиталов со стороны японских компаний, для решения своих внезапно возникших внутренних проблем. На момент написания статьи японская валюта торговалась на отметке 82,24 единиц за доллар, теряя по итогам дня 0,8%.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 17.03.2011 03:18
РЫНОК МЕТАЛЛОВ:  золото и медь снижались в цене на прошлой неделе на фоне роста доллара США
Новый виток ралли стоимости золота, начавшийся в конце января текущего года, впервые замедлился на прошлой неделе. Это произошло, несмотря на достижение золотом в прошлой понедельник нового исторического максимума – 1445 долларов США за тройскую унцию на фоне обострения ситуации вокруг конфликта в Ливии.
Однако, за прошедшие пять торговых дней стоимость золота снизилась на 0,8% до 1416,58 долларов США за тройскую унцию. Причиной этому стали: во-первых, укрепляющийся доллар США, который вырос против европейской валюты на фоне возобновившихся опасений относительно кризиса суверенного долга еврозоны, во-вторых, снижающиеся цены на нефть, которые добавили негативное давление на стоимость золота.   
Несмотря на снижения котировок желтого металла, оно пока остается в центре внимания участников рынка в качестве актива-убежища для хеджирования рисков от инфляции и политических катаклизмов. По нашим оценкам, на фоне устойчивого промышленного и инвестиционного спроса, политической нестабильности в странах арабского мира и увеличения инфляционных рисков среднесрочные перспективы золота остаются умеренно позитивными.     
На предстоящей неделе стоимость золота будет определяться экономическими новостями из США и событиями на Ближнем Востоке и в Африке. В центре внимания участников рынка будут: очередное заседание ФРС США по денежно-кредитной политике, данные по жилищному рынку и потребительской инфляции в США за февраль.
На фоне эскалации политических конфликтов в арабском мире золото может возобновить свой восходящий тренд. Кроме того, решение ФРС по денежно-кредитной политике и вероятное продолжение программы количественного смягчения в США могут стать хорошим подспорьем для роста котировок желтого металла. Стоимость золота на следующей неделе, вероятно, будет находиться в диапазоне 1395,0 – 1445,0 долларов США за тройскую унцию.
Стоимость меди на фьючерсном рынке на прошлой неделе снизились на 5,55% до 4,232 долларов США за фунт меди. Обвальные распродажи на рынках цветных металлов, в частности, рынке меди, в основном, обусловлены ситуацией на Ближнем Востоке. Участники рынка ориентируются на внешние факторы, и опасаются замедления мировой экономики и снижения промышленного спроса на данные металлы. Высокие цены на нефть и укрепляющийся доллар на прошлой неделе стали основными факторами падения котировок красного металла. 
Дополнительное давление на стоимость меди на прошлой неделе оказала информация о торговом сальдо в Китае. Так, импортные поставки меди и медных полуфабрикатов в Поднебесную в феврале сократились на 35,2% по сравнению с январем до 235469 тонн, по сравнению с аналогичным периодом прошлого года снижение составило 19%. 
По нашим оценкам, среднесрочные перспективы меди на фоне восстановления мировой экономики и устойчивого промышленного спроса на данный металл со стороны развивающихся стран остаются позитивными. Несмотря на постепенное ужесточение монетарной политики в Поднебесной и временное падение импорта меди, китайский спрос на медь в 2011 году продолжит увеличиваться.
Динамика меди на предстоящей неделе будет зависеть от макроэкономической статистики из США и событий в арабском мире. В случае выхода позитивных данных по рынку жилья в США за февраль и умеренно позитивных комментарием ФРС к своему решению по процентной ставке касательно экономический ситуации в стране цветные металлы, в том числе, медь могут возобновить свой рост. Предполагаемый диапазон колебания котировок меди на фьючерсном рынке на следующей недели -  4,0 – 4,40 долларов США за фунт меди.
Микаел Вердян, аналитик Forex Club

Япония: центральный банк увеличил программу выкупа активов на 5 трлн. Йен
Банк Японии сегодня принял решение оставить ставку неизменной в диапазоне 0-0,1%. В своих комментариях регулятор отметил, что Япония постепенно выходит из фазы замедления роста. Показатель чистой инфляции (core CPI) еще пока остается отрицательным, однако темпы снижения данного показателя сокращаются: в январе снижение данного показателя составило 0,2% вместо 0,4% в декабре. Ожидается, что экономика постепенно возвратится к умеренному восстановлению, а показатель инфляции (CPI) в годовом выражении превысит нулевой уровень.

Тем не менее, ущерб от землетрясения в Японии распространился на несколько регионов. В краткосрочном плане это может привести к снижению промышленного производства, и ухудшению потребительских и деловых настроений. Для предотвращения ухудшения экономических условий Банк Японии впервые за последние шесть месяцев принял решение увеличить программу выкупа активов примерно на 5 млн. йен до 40 трлн. йен. (до 488 млрд. долларов США). Максимальный объем кредитования экономики теперь может составлять 30 трлн. йен, а максимальный объем выкупа активов – 10 трнл. йен. Регулятор намерен закончить выкуп ценных бумаг к концу июня 2012 года. Основное увеличение выкупа активов касается корпоративных облигаций (+1,5 трлн. йен), казначейских векселей (+1 трлн. йен), государственных облигаций (+0,5 трлн. йен).   

Банк Японии решил, таким образом, продолжить стимулирующую денежно-кредитную политику. Рано утром в понедельник пара USD/JPY на ожиданиях данной новости выросла на 0,8% до 82,31. После опубликования решения Банка Японии котировки валютной пары практически не изменились. То есть, данное решение уже было учтено рынком.
По нашим оценкам, негативные экономические последствия землетрясения и увеличение программы выкупа активов в Японии окажет умеренно позитивное влияние на пару USD/JPY в краткосрочном плане. Однако, росту валютной пары препятствует политическая напряженность в Ливии и Саудовской Аравии. Поэтому мы рекомендуем покупать валютную пару при снижении около уровней 80,50-81,30. Уровнями сопротивления для йены остаются значения 83,50-84,00.

Николай Ивченко, аналитик FOREX CLUB
Название: Нефть: сокращение спроса со стороны Японии если и будет, то станет краткосрочным
Отправлено: Forex-Club от 17.03.2011 03:19
Нефть: сокращение спроса со стороны Японии если и будет, то станет краткосрочным
Цены на нефть в период с 7 по 11 марта отметились разнонаправленной динамикой. Стоимость фьючерсного контракта на баррель сорта Brent, с экспирацией 14 апреля, продолжила пребывать в «боковом» коридоре 110 – 120 долларов, в то время как Light Sweet Crude и WTI свалились с максимумов года и протестировали поддержку в области 100$ за баррель. Среди факторов определивших их падение можно выделить внезапно возникшие опасения возможного сокращения потребления этого сырья со стороны третьей экономики мира.
Тем не менее, на наш взгляд, сокращение спроса со стороны Японии если и возникнет, то будет носить краткосрочный характер. Основные производственные мощности страны землетрясением и последовавшими за ним цунами пока не были затронуты. Из строя вышло по неуточненным данным 6 реакторов, из 54,  с общей мощностью в 5160 МВт. Установленная мощность японских электростанций, объединенных в энергосистему в 2009 году, составляла почти 279 ГВт. Следовательно, в аварийном состоянии находится 1,85% от суммарной мощности. Несмотря на веерные отключения электричества, которые будут практиковаться в девяти префектурах в последующие несколько недель, вести речь об энергетическом голоде, на наш взгляд, пока рано. Если не последует никаких форс-мажорных обстоятельств и не последует ухудшения ситуации, то, по нашему мнению, экономика Японии продолжит функционировать в удовлетворительном режиме.
Ситуация в Ливии остается неопределенной и напряженной. Несмотря на признание оппозиционного правительства ведущими странами мира, полковник Каддафи не собирается сдаваться. Верные ему войска проводят ряд успешных военных операций, в ходе которых они взяли под контроль город Марса-эль-Брега. Сейчас режим, развивая начальный успех, приступил к наступлению на находящийся в 200 километрах восточнее Триполи город Мисурата. Западные военные специалисты сомневаются, что оппозиция, не имеющая в этой части страны хорошо вооруженных групп, способна отстоять город.
По мнению британских военных специалистов, стратегическая задача нынешних действий ливийского правительства состоит в том, чтобы установить контроль над основными объектами нефтяной промышленности, включая месторождения, и попытаться ввести экономическую блокаду восточных районов, находящихся под контролем оппозиции. В целом ситуация начнет обретать характер затяжной гражданской войны, что вносит долгосрочную неопределенность для рынка нефти.
Мы, по-прежнему, считаем, что цены на нефть находятся на адекватных уровнях, отражающих некоторый дисбаланс между спросом и предложением, возникший в результате роста мировой экономики, а также в них заложен ряд политических рисков. Однако не исключаем возможность их коррекции вниз на фоне кризиса в Японии. С позиций технического анализа можно определить, что если цены на «черное золото» по сорту Brent пробьют поддержку в области 110 долларов за баррель, то попробуют закрепиться на отметках 100 - 110$. Для сортов WTI и Light sweet Crude это уровни 90 – 100$.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 17.03.2011 03:37
Макроэкономика: ФРС слегка меняет тон, но о повышении ставки речи не идет
По итогам очередного заседания, состоявшегося во вторник, 15 марта, Федеральная Резервная Система оставила без изменения свою ключевую ставку на уровне 0,25 базовых пунктов. Объем покупки государственных облигаций в рамках программы количественного смягчения остается на прежнем уровне и составит 600 млрд. долларов за период с ноября 2010 по июнь 2011 года.
Тем не менее, сопроводительное заявление претерпело некоторые изменения по сравнению с январем. ФРС отметила, что восстановление экономики протекает более уверенно, а общая ситуация на рынке труда значительно улучшается. Расходы домашних хозяйств, а также частного бизнеса, на приобретение нового оборудования и программного обеспечения увеличиваются. Однако, инвестиции в строительство, по-прежнему, находятся на низких уровнях.
Регулятор прокомментировал также ситуацию с ростом цен на нефть и другие сырьевые товары, имевшую место в последнее время. В ведомстве господина Бернанке считают, что несмотря на рост цен на сырье в долгосрочной перспективе инфляционные ожидания по-прежнему остаются сбалансированными. Перспективы для роста ядра индекса потребительских цен также незначительны, особенно если учесть недозагрузку производственных мощностей.
Подводя итог, мы считаем нужным отметить, что ФРС не дает никаких намеков на ужесточение денежно-кредитной политики в ближайшем будущем. Более того, подчеркивается, что низкие учетные ставки будут сохраняться еще продолжительный период времени. Очевидно, что для того чтобы регулятор всерьез начал обсуждать возможность ужесточения необходим будет существенный сдвиг в динамике ядра индекса потребительских цен.
Соответственно, позиции американской валюты в гонке «кто повысит учетную ставку первым» остаются самыми слабыми относительно основных европейских конкурентов: евро и британского фунта. Европейский Центральный Банк всерьез намеревается повысить свою ключевую ставку уже на ближайших заседаниях. Ряды сторонников ужесточения монетарной политики в Банке Англии также постоянно пополняются. На последнем заседании голоса  уже распределились как 3-0-6.
В обычной ситуации мы бы предположили с высокой вероятностью продолжение долгосрочных трендов падения доллара относительно основных мировых валют. Однако в условиях высокой неопределенности, спровоцированной сложной ситуацией на японских АЭС, и невозможностью оценить экономические последствия для мировой экономики в случае реализации там наихудших сценариев, мы констатируем также высокую вероятность укрепления американской валюты, по мере того как инвесторы могут стремиться занимать позиции в защитных активах. От того как разрешится ситуация на Фукусима-1 сейчас будет зависеть гораздо больше, чем от прошедшего заседания ФРС.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB

Аналитический обзор рынка FOREX за вторник, 15 марта 2011 года
Во вторник на фоне усиливающихся опасений вокруг ядерного кризиса в Японии, а также достаточно сложной геополитической обстановки в Северной Африке и на Ближнем Востоке инвесторы вновь перешли к менее рисковой торговле, отдавая свое предпочтение таким валютам, как швейцарский франк и японская иена.
Пара доллар/франк достигла нового исторического минимума 0,9137, а пара доллар/иена опустилась ниже 81 фигуры и достигла отметки 80,57, обновив таким образом минимум недели.
Более того, продажи пар евро/франк и фунт/франк оказали негативное влияние на евро и фунт и в парах с долларом США. Кроме того, дополнительное давление на европейскую валюту оказало разочаровывающее значение немецкого индекса ZEW (14,1 vs. 15,9 прогноза). Евро/доллар опустился до уровня 1,3853, а фунт/доллар достиг значения 1,5977.
Между тем, снижение цен на нефть и драгоценные металлы, которое наблюдается вследствие ожидаемого падения спроса со стороны Японии, которая, нужно отметить, является третьей по величине экономикой мира, также оказало давление и на сырьевые валюты.
Тем не менее, во время активной торговли в Америке ситуация на рынке несколько переменилась.
После того как ФРС США объявила о своем решении оставить основную процентную ставку на прежнем уровне (0,25%), а также приняла решение не менять свой курс сверхмягкой денежно-кредитной политики доллар США частично утратил свое преимущество по отношению к своим конкурентам.
Как отмечают аналитики, внимание инвесторов вновь начало перемещаться в сторону разницы процентных ставок. Курс евро/доллар вырос на американской сессии до отметки 1.4012. Поддержку курсу евро оказали ожидания апрельского повышения уровня процентной ставки в Европе.

Прогноз на среду, 16 марта 2011 года
В среду участники рынка будут внимательно следить за выходом данных по занятости в Великобритании, инфляции в еврозоне, а также за данными по жилищному и производственному сектору в США.
Что касается технических уровней, то для пары евро/доллар ближайшее сопротивление расположено вблизи 1,40 фигуры, поддержкой выступает уровень 1,3850. Пара фунт/доллар в случае возобновления роста может попробовать преодолеть 1.62 фигуру, поддержка расположена у уровня 1,5980. Снижение пары доллар/иена, вероятно, будет ограничено уровнем 80,00, так как спекулятивные инвесторы будут опасаться толкать пару дальше вниз из-за возможной валютной интервенции со стороны Банка Японии. Пара доллар/франк возможно попытается уйти еще ниже, к уровню 0.9100. Верхней границей для нее будет уровень 0.9200.

Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 23.03.2011 11:17
Аналитический обзор рынка FOREX за вторник, 22 марта 2011 года
Первую половину вторника доллар находился под давлением со стороны своих главных конкурентов. Основное внимание было уделено статистике из Великобритании. Поддержанный повышением темпов роста потребительских цен до 2-летнего максимума, фунт вырос в течение европейской сессии до самого высокого значения с января 2010 года – 1,6401 по отношению к доллару. Вслед за фунтом потянулась и единая европейская валюта, передвинув максимум понедельника до отметки 1,4248.
В американскую сессию доллар отыграл потерянные в течение дня позиции против евро. Пара евро/доллар упала ниже поддержки 1,4170 на фоне расширения спредов между ирландскими и немецкими облигациями.  Во вторую половину сессии пара попыталась восстановиться и закрепиться выше 1,4220, но попытка не увенчалась успехом.
Доллар/франк и доллар/иена, снизившись в ходе торгов в Азии, в европейскую и американскую сессии торговались в относительно узких диапазонах. К концу дня данные валютные пары торговались около отметок 0,9030 и 81,00 соответственно.
Прогноз на среду, 23 марта 2011 года
В среду, прежде всего, стоит обратить внимание на публикацию протокола последнего заседания Банка Англии. За ситуацией вокруг японской АЭС и военной операцией в Ливии также стоит следить, так как новости из этих регионов продолжают оказывать очень сильное влияние на интерес инвесторов к рисковым активам.
По паре евро/доллар возможна коррекция в район 1,4060-1,4100. Основное сопротивление для европейской валюты 1,4250. По паре фунт/доллар также ожидается коррекция, даже если на публикации протокола Банка Англии пара сможет подняться выше 1,6400, то зафиксироваться выше этого уровня с первого раза ей вряд ли удастся. Ближайшая цель движения вниз 1,6300. Доллар/франк и доллар/иена продолжат торговаться в диапазонах текущей недели 0,9020-0,9060 и 80,80-81,20.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 28.03.2011 13:47
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 21 по 25 марта
В целом прошедшую неделю можно записать в актив американскому доллару, хотя еще в первые дни недели предпосылок к тому было не очень много. Японская иена и швейцарский франк в течение большей части торгов двигались в довольно узких диапазонах. Видимо, после мощнейших движений, которые наблюдались на рынке в течение всей прошлой пятидневки, участники рынка затаились и переводят дух, что и сказывается на валютных курсах.
Во вторник основные европейские конкуренты американского доллара, евро и фунт, смогли продемонстрировать  долгосрочные максимумы против него. Так, валюта Великобритании поднималась до самого высокого с января 2010 года значения  - 1,6401. Поддержку фунту оказал индекс потребительских цен, продемонстрировавший самый значительный за последние 2 года рост. Единая европейская валюта укрепилась до отметки 1,4248, что стало самым высоким значением с ноября прошлого года. Это произошло на фоне усиления надежд участников рынка в том, что в следующем месяце ЕЦБ может, наконец, поднять основную процентную ставку.
Тем не менее, конкурентам доллара США не удалось удержать достигнутых высот. Опубликованный в среду протокол последнего заседания Банка Англии не оказал поддержки валюте Великобритании: согласно тексту, решение оставить основную процентную ставку без изменений было принято шестью голосами против трех. Британский фунт торговался с понижением и в оставшиеся до конца недельных торгов дни после разочаровывающих данных по розничной торговле, а также наряду с неутешительными комментариями агентства Moody's, опубликованными после бюджета Великобритании. Минимум недели по паре фунт/доллар составил 1.6004.
Единая европейская валюта снизилась до 1,4051 после того, как стало известно, что парламент Португалии отклонил план правительства по сокращению дефицита бюджета, после чего стало известно об уходе в отставку премьер-министра страны. Кроме того, рейтинговое агентство Fitch в четверг понизило рейтинг Португалии с А+ до А- с негативным прогнозом, а в пятницу его примеру последовало агентство Standard & Poor's, понизившее рейтинг Португалии с A- до BBB. Саммит лидеров стран ЕС также не оказал поддержки единой европейской валюте. По его итогам стало известно, что лидеры Европейского Союза решили сократить Европейский стабилизационный фонд, тогда как по прогнозам они должны были его повысить. Инициатором данного «мероприятия» выступила Германия. В частности Канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что евро потребуются годы на то, что «избавиться от грехов прошлого».
Стоит также отметить, что поддержка доллару была оказана и из США, где глава ФРС Филадельфии Чарльз Плоссер заявил о том, что ФРС должна поднять основную процентную ставку до 2,50% в течение этого года.
Что касается иены и франка, то, как было сказано выше, эти валюты торговались в узких диапазонах: доллар/франк лишь к концу торгов недели смог подняться до 0,9200; доллар/иена так и не смогла уйти от отметки 81,00 (минимум недели составил 80.71, максимум – 81.48). Перспективы укрепления иены в данный момент кажутся несколько призрачными, поскольку ЦБ Японии вряд ли допустит дальнейший рост своей национальной валюты, поскольку это серьезно вредит экспортноориентированной экономике Страны восходящего солнца.
Прогноз на следующую неделю
Интервенция, которая была проведена странами Большой семерки на прошлой неделе, значительно стабилизировала рынки. Однако на рынке появились признаки того, что это спокойствие долго не продлится.
Как отмечают аналитики, кризис суверенного долга еврозоны вновь может заявить о себе, так как периферийные рынки облигаций на текущей неделе оказались под достаточно сильным давлением, а валютный рынок испытал потрясения, когда возникли опасения в связи с рядом рисков в регионе, одним из которых стало важное голосование по программе мер жесткой экономии в Португалии. Напомним, что парламент Португалии в среду отверг новый план строжайшей экономии, представленный правительством. Это, в свою очередь, привело к отставке премьер-министра страны Жозе Сократеша, что может еще больше усилить давление в сторону принятия международной помощи.
Таким образом, в настоящее время мы не предвидим какого-либо устойчивого спроса на европейскую валюту. Также отметим, что любые заявления руководителей ЕЦБ, свидетельствующие о склонности к ужесточению денежно-кредитной политики, будут, вероятно, игнорироваться участниками рынка, поскольку повышение процентной ставки в апреле уже в значительной степени учтено рынком.
В не лучшем положении сейчас оказалась и британская валюта.  После выхода протокола Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии, продемонстрировавшего меньшую склонность к ужесточению денежно-кредитной политики, чем ожидалось, фунту будет очень сложно не только развить восходящее движение, но и удержать текущие позиции.
В то же время, сохраняющаяся напряженность на Ближнем Востоке и в Северной Африке, в частности, в Ливии, Алжире, Йемене, Сирии, будет оказывать хорошую поддержку валютам-убежищам, таким как швейцарский франк и японская иена.
Однако, что касается японской валюты, то отметим, что инвесторы будут проявлять осторожность при ее покупке, опасаясь проведения еще одной интервенции со стороны Банка Японии.
Таким образом, пара доллар/иена, вероятно, будет держаться в своем недавнем диапазоне прежде, чем начнет расти на фоне увеличивающейся разницы между процентными ставками во втором полугодии.
Что касается экономической статистики, то, безусловно, одним из главных событий следующей недели, станет публикация данных по изменению числа занятых в несельскохозяйственном секторе экономики США. Согласно предварительным прогнозам, данный показатель обещает продемонстрировать положительную динамику.
Помимо данных по рынку труда США для участников рынка будут интересны значения индикатора потребительской уверенности, показатели объемов производственных заказов, а также индекс ISM.
Среди новостей по еврозоне интерес будут представлять данные по уровню безработицы в ЕС и Германии, индикатору потребительской уверенности, а также  индексу PMI производственного сектора. По Великобритании участников рынка заинтересуют данные по ВВП и сальдо счета текущих операций. В Японии будет опубликован индекс Танкан, данные по промышленному производству, розничной торговле, а также данные по жилищному сектору.
Что касается ценовых уровней, то  как евро, так и фунт, вряд ли покинут свои долгосрочные каналы 1.40-1.45 и 1.60-1.65 соответственно.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 03.04.2011 23:19
РУБЛЬ И НЕФТЬ: Безработица в США поддержала рубль

Сегодня рубль продолжает укрепляться как по отношению к доллару, так и по отношению к евро. Торгующаяся на тридцатимесячных максимумах нефть и ожидание притока иностранных инвестиций в российскую экономику являются фундаментальными факторами укрепления российской валюты. Центробанк своими интервенциями лишь сглаживает резкие колебания курса на валютных торгах, не препятствуя продолжению тренда укрепления российского рубля. На международных валютных торгах доллар расчетами «завтра» дешевеет на 1 копейки до 28,41 рублей, евро отступает на 24 копейки до 40,07 рублей. Впрочем стоит ожидать незначительной коррекции курса рубля в начале следующей недели, поэтому не исключаем снижение курса российской валюты по отношению в бивалютной корзине. 

Нефть сегодня ставит новые рекорды - последний раз «черное золото» столько стоило в октябре 2008 года. Сегодня нефть марки Brent дорожает на 0,2% до $117,62 за баррель. На рынке растет убежденность, что спрос будет опережать предложение на рынке нефти. Восстановление Японии и опережающий рост экономики Китая приведет к росту котировок на «черное золото». Так, сегодня были опубликованы данные по росту индекса менеджеров по закупкам (PMI) в КНР до 53,4  в марте по сравнению с 52,2 в феврале. Это свидетельствует об оживлении в энергоемкой промышленности Поднебесной, что влияет на рост цен на нефть.

На рынке FOREX евро ослабевает по отношению к доллару США, и сейчас основная валютная пара – евро-доллар – торгуется на уровне 1,41. Укрепление доллара связано с крайне позитивной статистикой по американскому рынку труда - количество рабочих мест в американской экономике выросло на 216 000 в марте, в то время как рынок ожидал показатель в 190 000. Уровень безработицы снизился до 8,8% по сравнению с 8,9% месяцем ранее. Все это указывает на то, что американская экономика смогла преодолеть наиболее серьезное последствие кризиса – рост числа безработных и, как следствие, инвесторы  смотрят с оптимизмом на будущее американской валюты.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 04.04.2011 14:53
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 28 марта по 1 апреля
 На протяжении большей части текущей торговой недели ни доллар США, ни
 большинство его основных конкурентов не стремились достичь сколь-нибудь
 важных экстремумов. Однако по мере приближения ожидаемых всеми пятничных
 данных по США напряжение на мировом валютном рынке нарастало и к концу
 недели привело к немыслимым «па» основных валют, но, обо всем по
 порядку.

 Из событий начала недели стоит выделить комментарии главы Европейского
 центрального банка Жан-Клода Трише, заявившего об уделении особого
 внимания темпам роста инфляции, особенно, если они превысят 2%. А также
 высказываниям члена управляющего совета ЕЦБ Лоренцо Бини Смаги, который
 в свою очередь отметил, что процентные ставки в еврозоне ждет
 постепенное повышение. Данные высказывания были позитивно восприняты
 участниками рынка и к окончанию недели евро все же удалось на время
 протаранить отметку 1.42 и зафиксировать максимум 1.4234.

 Британскому фунту поддержку оказывали опубликованные фундаментальные
 данные: такие показатели, как индекс активности в сфере услуг
 Великобритании, объём розничной торговли от CBI и изменение цен на жилье
 в от Nat’wide оказались значительно лучше прогнозных значений что
 привело пару фунт/доллар к 1.6150.
 В то же время доллар США на также не оставался без поддержки. Президент
 ФРБ Сент-Луиса Джеймс Буллард заявил, что нормализация монетарной
 политики станет одной из самых приоритетных задач этого года. Кроме
 того, рейтинговые агентства Standard & Poor's и Fitch снизило кредитные
 рейтинги Португалии и Греции, вновь поставив под вопрос экономическую
 стабильность европейского региона. А количество новых заявок на пособие
 по безработице, опубликованное в пятницу позволило доллару на время
 вырасти против евро до 1.4060, против британской валюты до 1.5970, а
 японская иена упала до 84.71.

 К слову сказать, иена падала на протяжении всей недели, чему
 способствовали заявления министра финансов Японии Фумихико Игараси, по
 словам которого, рынок может ожидать очередной интервенции в том случае,
 если рост иены будет слишком стремительным. Именно это привело иену к
 падению против большинства валют: евро/иена выросла выше 119 иен, а фунт
 укрепился до 135.50.

 Тем не менее, жирную точку в ходе торгов поставил президент
 ФРС-Нью-Йорк Уильям Дадли. После всех высказываний в отношении того, что
 центральный банк, возможно, приближается к завершению мягкой
 денежно-кредитной политики периода кризиса, господин Дадли, неожиданно
 для всех заявил, что ФРС по-прежнему намерена сохранять мягкую
 денежно-кредитную политику в течение длительного времени, игнорируя
 опасения относительно инфляции. На этом фоне курс пары евро/доллар
 взлетел к отметке 1.4246, а британский фунт снова оказался выше 1.61.

Прогноз на следующую неделю

 Следующая неделя будет интересна в первую очередь большим количеством
 заседаний центральных банков. Уже 5 апреля Резервный банк Австралии
 (РБА) опубликует свое решение в отношении основной процентной ставки
 страны. За ним последуют решения Банка Англии и Европейского
 центрального банка. Согласно прогнозам, основная ставка Банка Англии
 останется прежней, а вот ЕЦБ планирует повысить ставку на 25 базисных
 пунктов до 1.25%. А завершит парад заседаний Банк Японии, который, к
 слову, также не собирается менять ставку и оставит ее на отметке 0.1%.

 Формально все возможные изменения уже учтены в текущих котировках
 основных валютных пар, однако пресс-конференции по окончанию заседаний,
 как это часто бывает, смогут пролить свет на дальнейшие изменения
 денежно-кредитных политик центральных банков, поэтому мы советуем
 обратить на комментарии официальных лиц самое пристальное внимание.
 Из других новостей, которые, возможно, окажут влияние на ход торгов,
 стоит выделить данные по объему розничной торговли в еврозоне,
 промышленные заказы в Германии и публикацию протокола заседания
 Федерального комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) от 15 марта.

 Глядя на графики, можно отметить, что единая валюта все же сумела
 преодолеть уровень 1.42 и в с началом новой неделе паре вполне по силам
 устремиться к 1.44. У британского фунта также имеются все шансы
 возобновить рост в ближайшее время и испытать на прочность канал
 1.63-1.64, а вот японской иене укрепиться будет гораздо сложнее. На
 данный момент сильной поддержкой пары является уровень 83, а доллар США
 будет пытаться обновить текущие максимумы.

Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 18.04.2011 23:55
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 11 по 15 апреля
На текущей неделе участники рынка предпочитали не рисковать и вкладываться в валюты-убежища - японскую иену и швейцарский франк. Евро, фунт и доллар США в течение недельных торгов поступательно теряли свои позиции против этих валют. Так, после того, как во вторник Правительство Японии повысило уровень ядерного кризиса в стране с 5 до 7, тем самым поставив аварию на АЭС Фукусима-1 в один ряд с аварией на Чернобыльской АЭС в 1986 году, иена и франк смогли обновить многодневные максимумы против своих основных конкурентов.
Кроме того в среду все то же Правительство Японии в связи с произошедшим в марте землетрясением понизило экономические прогнозы в сферах потребления и экспорта. Таким образом, к экватору недельных торгов пара доллар/иена опустилась ниже отметки 84,00, фунт/иена торговалась у 136,00, а евро/иена у 121,00.
Единая европейская валюта на этой неделе двигалась довольно ровно по отношению к своему основному конкуренту – доллару США. Диапазон торгов по данной валютной паре был ограничен отметками 1,4380 и 1,4520. Несмотря на столь небольшие колебания курса, евро удалось продемонстрировать 15-месячный максимум против американской валюты. Поддержку единой валюте оказали новости о том, что в Лиссабоне представители МВФ, ЕЦБ и Еврокомиссии приступают к подготовке пакета помощи Португалии в размере 80 миллиардов евро. Однако закрепиться выше отметки 1,4500 евро в начале недели помешали опасения относительно неспособности таких стран как Португалия и Ирландия обслуживать свои долги после того, как 7 апреля ЕЦБ повысил основную процентную ставку, ну а в конце недельных торгов помехой к росту евро стало заявление заммистра иностранных дел Германии господина Хойера о том, что реструктуризация греческого долга «не станет катастрофой». Кроме того, в пятницу рейтинговое агентство Moody's понизило рейтинг гособлигаций Ирландии с Baa1до Baa3 с негативным прогнозом..
Британский фунт, так и не закрепившись выше 1.6400, к концу недели торговался у 1,6300 по отношению к доллару США. Основными причинами тому были новости, опубликованные в Британии. Как стало известно, в марте инфляция в этой стране заметно снизилась, ну а кроме того, возросло число заявок на пособие по безработице, что лишь поспособствовало снижению курса британской валюты.
Во вторник Банк Канады, как и ожидалось, решил оставить основную процентную ставку без изменений на уровне 1,00%, благодаря чему американский доллар смог переломить многодневную тенденцию снижения против своего канадского конкурента и подняться выше отметки 0,9600.
Стоит также отметить, что на этой неделе валюта Новой Зеландии добралась до самых высоких отметок за последние три года против доллара США. Поддержку новозеландскому доллару оказало заявление министра финансов этой страны Билла Инглиша о том, что растущая инфляция не навредит экономике Новой Зеландии. Таким образом, паре новозеландский доллар/доллар США совсем немного не хватило до отметки 0,8000.
Прогноз на следующую неделю
 Следующая неделя не будет изобиловать событиями, поскольку станет предпраздничной: в связи с Пасхой часть участников рынка будет отсутствовать по религиозным соображениям, а календарь экономических новостей не порадует большим разнообразием данных.
Так, внимание стоит обратить на цифры по жилищному сектору США, данные по индексам PMI стран ЕС и IFO, релиз протокола последнего заседания Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии и публикации цифр по английской розничной торговле. Интерес могут представлять и новости по странам происхождения так называемых сырьевых валют – австралийского и канадского долларов: индекс цен производителей Австралии и показатели потребительской инфляции, а также розничной торговли в Канаде.
Вряд ли диапазон колебаний курсов основных валют будет очень широк: новостей, как и участников торговли, будет немного. К тому же, ни евро, ни фунт не демонстрируют серьезных попыток переместиться в более высокие торговые диапазоны 1.4500-1.5000 и 1.6500-1.7000 соответственно. Скорее всего, обе пары останутся в рамках 1.40-1.45 и 1.60-1.65 или даже 1.42-1.45 для евро. Что касается валют-убежищ, то они, по всей вероятности, продолжат рост на фоне ядерного кризиса в обреченной Японии. Таким образом, целью доллар/иены станет 82.00, а доллар/франка – 0.8800.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Сколько Вы могли бы заработать на контрактах CFD за прошлую неделю!
Отправлено: Forex-Club от 18.04.2011 23:56
Сколько Вы могли бы заработать на контрактах CFD за прошлую неделю!

Во вторник произошло резкое снижение котировок на нефтяные контракты на фоне доклада Международного энергетического агентства, в котором было заявлено, что предварительные данные «уже показывают признаки замедления спроса на нефть». Дополнением к снижению котировокпослужило то, что у инвесторов вновь возникли опасения  по поводу того, что финансовые власти США начнут ужесточение монетарной политики сразу после завершения программы QE2, а это уже через два — три месяца. Ранее этот шаг ожидался не ранее 2012 года. В результате цены на нефтяные контракты марки Brent понизились почти на 500 пунктов за 3 часа.
И если бы мы открыли позицию на понижение контракта марки Brent, подав по 124.00 и купив по 120.00, то смоли бы заработать 400 пунктов за 3 часа.
А торгуя объемом в 10 лотов (1000 бар, для этого достаточно иметь депозит в 10 000$), в торговом терминале ActTrader™ , в котором один минимальный лот  контракта марки Brent, равен 100 бар, то мы смогли бы заработать 4000$ за 3 часа.
 
Итого: только по одному контракту CFD*, и только за одну сделку в течение одного торгового дня мы смогли бы заработать 4000$  за 3 часа.
(http://www.fxclub.org/file/Image/cfd1804(1).jpg)
Какие новости можно использовать для заключения сделок и получения дохода на текущей неделе?
 
Новости по Еврозоне:
•    Индикатор потребительской уверенности еврозоны – 18.04.2011 (понедельник в 18.00 МСК).
•   Индекс PMI для произв. Сектора – 19.04.2011 (вторник   в 12.00 МСК).
•    Великобритания: Объём потребности государства в заёмных средствах - 21.04.2011 (четверг в 12.30 МСК).
Новости по США:
•   Изменение числа закладок новых фундаментов  – 19.04.2011 (вторник  в 16.30 МСК).
•    Изменение объёма запасов сырой нефти, по данным Американского института нефти – 20.04.2011 (среда в 00.30 МСК).
•   Изменение объёма запасов сырой нефти, по данным Министерства энергетики - 20.04.2011 (среда в 20.30 МСК).
•   Индекс производственной активности от ФРС-Филадельфии – 21.04.2011 (четверг в 18.00 МСК).
* Более подробную информацию о CFD Вы можете получить на сайте FOREX CLUB.

Источник: FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 25.04.2011 21:39
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 18 по 22 апреля
Предпасхальная неделя оказалась богатой на неожиданные повороты событий, которые привели к резким движениям на рынке.
Так, в начале недели американский доллар резко укрепился против конкурентов на волне слухов о том, что Греция якобы попросила ЕС и МВФ о реструктуризации долгов. Хотя министр финансов страны и отрицал произошедшее, евро это не помогало. Также никого не порадовали вести из Финляндии, где партия True Finns, выступающая против предоставления финансовой помощи странам ЕС, явно набирает большинство: это увеличивает шансы на то, что финский парламент заблокирует решение по предоставлению финансовой помощи Португалии. При этом даже сообщение о понижении агентством Standard&Poor’s прогноза по кредитному рейтингу США со стабильного до негативного не смогло помочь конкурентам USD. Соответственно, в понедельник евро, открывшись в районе 1.44, сходил ниже 1.4200, а фунт падал на 150 пунктов вниз ниже 1.6200.
Тем не менее, начиная со вторника ситуация неожиданно переменилась, и уже доллар попал под давление. Страхи участников рынка за судьбу кредитов отдельных стран ЕС, столь актуальные накануне, после новостей об удачном размещении Грецией своих облигаций улеглись, а им на смену пришел оптимизм, подстегнутый, помимо прочего, еще и позитивной статистикой из Европы. При этом рост фондовых индексов в среду только усилил продажи USD: инвесторы выводили активы из «безопасного» доллара и приобретали более высокодоходные валюты. На этом фоне укрепился и австралийский доллар: в начале недели за него давали 1.0500 доллара, а в конце – уже 1.0700. Стоит отметить, что рост английской валюты против USD был сдержан публикацией протокола последнего заседания Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии, в тексте которого не удалось обнаружить намеков на победу сторонников высоких процентных ставок на следующем заседании.
В дальнейшем ралли против доллара продолжилось, и в основном была связано с постепенным уходом участников рынка на выходные. Таким образом, во второй половине недели евро смог сходить к 1.4650 и закрыться перед выходными выше уровня 1.4550, фунт почти дошел до 1.6600 и закрылся над 1.6500, а пара доллар/франк, продемонстрировавшая минимум, расположенных ниже 0.8800, так и осталась ниже уровня 0.8900.
Прогноз на следующую неделю
Вопреки прогнозам, евро вышел из канала 1.42-1.45, а фунт закрылся выше 1.65. Тем не менее, пока же евро всячески демонстрирует попытки закрепиться в долгосрочном канале 1.4500-1.5000, а фунт – подняться до 1,6800. Откуда участники рынка будут черпать энтузиазм для поддержания хода – еще большой вопрос, возможно даже от того факта, что евро находится в районе 15-месячного максимума, франк подошел к историческому, и даже очень долгосрочного графика не хватает, чтобы посмотреть, когда же за австралийский доллар давали более 1.07 USD. Видимо, помимо фактора тонкого рынка, актуального до выходных и в понедельник, желание продавать доллар против конкурентов объясняется ожиданием новостей по Штатам, которые будут опубликованы на следующей неделе.
В первую очередь, всех будет интересовать решение FOMC по основной процентной ставке в США. Вряд ли ее повысят, и, соответственно, все еще раз вспомнят о том, что ЕЦБ-то уже начал ужесточать денежно-кредитную политику, что вряд ли поможет доллару. Кроме того, опубликованы будут и данные по ВВП США (темп роста которого, согласно прогнозам, должен продемонстрировать понижение). Так давайте же ждать как минимум повторения уровня 1.4600, тем более, что в прошлом эта отметка играла свою роль при пересечении парой EUR/USD фигуры 1.4500. Далее – 1.4700, а потом, в случае успеха, – 1.5000. Не получится 1.4700 – будет снова 1.4200-1.4500. Для британской же валюты поддержка будет располагаться на уровне 1.6300.
Кроме того, интерес будут представлять и другие релизы по Штатам: цифры по продажам жилья на первичном рынке, потребительской уверенности, индексу PMI, а также объемам заказов на товары долгосрочного пользования.
Прочие новости: ВВП Великобритании, решение по процентной ставке ЦБ Новой Зеландии и Японии, данные по безработице и инфляции в Германии (все-таки крупнейшая экономика еврозоны), а также ВВП Канады (CAD тоже делает успехи против USD) и объем денежного агрегата М3 еврозоны.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 03.05.2011 11:20
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 25 по 29 апреля
Текущая неделя вполне однозначно подтвердила ранее наметившийся тренд на ослабление доллара, а также преимущество воздействия фактора процентных ставок перед воздействием новостей о слабостях периферийных регионов (как это было в еврозоне).
Далеко не все трейдеры вернулись в понедельник к торговле после пасхальных праздников, у ряда бирж первый день недели был выходным днем. Тем не менее, понедельник не оказался лишен интриги, и заметные движения валют позволили трейдерам немало подзаработать в этот замечательный весенний день. Японская валюта ослабла вскоре после открытия рынка на фоне заявлений председателя Банка Японии Масааки Сиракавы о том, что Банк может расширить программу кредитования с целью содействия восстановлению промышленности после землетрясения 16 марта. В результате уже в первые часы торгов пара доллар/иена поднялась до уровня 82,40, после чего, однако, перешла к поступательному снижению.
Определенный негативный импульс был задан после открытия американских рынков, при этом доллару удалось укрепиться за счет снижения американских фондовых индексов, не самых лучших данных по жилищному сектору и за счет сопутствующего оттока средств в валюты убежища. Также на настроения спекулянтов влияли мысли о том, что ФРС никак не сигнализирует о планах по повышению своей процентной ставки. На этом же фундаментальном фоне укрепились также иена и франк.
Во вторник стали сдавать нервы у держателей длинных позиций по доллару, результатом стало ослабление «зеленого». Укреплению евро не помешали даже данные об увеличении госдолга 17 стран еврозоны и очередное превышение прогнозов дефицита Греции.
Уже вскоре после начала торговой сессии среды – в 22:30 GMT (вторника) – ослабление доллара привело пару доллар/франк к резкому снижению в район 0,8675. Следующим объектом всеобщего внимания стал фунт, скакнувший ввысь после подтверждения позитивного прогноза по ВВП Британии за 1-й квартал. Приблизившись в результате к уровню 1,6570, фунт/доллар остановил движение и далее пребывал в пассивном состоянии, как и прочие валюты, так как трейдеры находились в ожидании заседания FOMC по денежно-кредитной политике.
Ставка ФРС, как и ожидалось, осталась на прежнем низком уровне, в заявлении ФРС следовало, что экономика восстанавливается «с умеренной скоростью», а программа количественного смягчения будет завершена, как и планировалось, в июне. Последовавший после публикации решения резонанс был невелик, однако доллар поддержку все-таки потерял, и дальнейшее действо явилось достойным продолжением наметившегося многомесячного тренда на ослабление «зеленого»: евро на некоторое время поднялся выше 1,4790, сохраняя потенциал к переходу в область 1,48, а фунт стабилизировался выше уровня 1,6620.
В последние два дня недели доллар так и не смог отыграться, продолжая уступать европейским валютам. В четверг уже в ходе азиатской сессии евро и фунт достигли новых максимумов выше уровней 1,4880 и 1,6740 соответственно, а франк достиг своего эндшпиля к концу торгов в пятницу у отметки 0,8625, сформировав новый многолетний максимум, в то же время и иена вплотную приблизилась к сопротивлению 81,00.
Таким образом, евро завершил неделю выше уровня 1,48, сохраняя потенциал к продолжению роста, а фунт завершил торги выше 1,67, также нацелившись на новые высоты. Также стоит отметить достижение нового исторического максимума австралийским долларом выше уровня 1,0970.
Прогноз на следующую неделю
На следующей неделе новостной фон будет весьма насыщенным, что предвещает немалую амплитуду колебаний и огромные возможности увеличения капитала за счет торговли на фундаментальных данных.
Решения по основной процентной ставке будут принимать Резервный банк Австралии, Банк Англии и ЕЦБ, за публикацией решения ЕЦБ последует пресс-конференция Президента ЕЦБ Жан-Клода Трише. Ни один из этих банков не планирует менять ставки, однако более ястребиная позиция ЕЦБ и РБА будет подстегивать соответствующие валюты к дальнейшему росту. В то же время, фунт может ослабнуть, если Банк Англии продолжит отсрочивать планы по повышению базовой ставки.
Поддержку евро могут также оказать макроэкономические данные по еврозоне: индекс цен производителей  и изменение объёма оборота розничной торговли.
К завершению недели внимание трейдеров сфокусируется на новостях из США, где после публикации данных по изменению числа занятых от ADP выйдут сотрясающие рынок «нонфармы» - данные по изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе. Согласно прогнозам, данные могут свидетельствовать о сокращении числа занятых, что может развернуть рынок в сторону валют-убежищ (доллара, иены и франка).
Закрепление евро выше уровня 1,48 позволит развить успех и на следующей неделе. Целью будет 1,50, а ближайшей поддержкой – 1,4700. Для фунта ситуация предстоит неоднозначная, скорее вероятен спокойный диапазон 1,6500 – 1,6800. Доллар/франк наверняка обновит многолетний минимум еще не раз, с тестированием поддержки 0,8550, а для иены вероятным диапазоном будет 80,00-83,50.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 11.05.2011 10:02
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю со 2 по 6 мая
Первая половина текущей недели прошла под флагом укрепления швейцарского франка и японской иены по отношению ко всем своим основным конкурентам. Так, к примеру, «швейцарец» смог продемонстрировать многолетние максимумы против доллара США (сходив ниже поддержки 0.8560) и британского фунта (сходив ниже уровня 1,4160). Участники торгов предпочитали не рисковать в преддверии публикаций решений по ставкам в Европе и Великобритании, намеченных на четверг, а также в преддверии данных по изменению числа занятых в несельскохозяйственном секторе экономики США в пятницу.
Британский фунт оказался единственной из основных валют, которая утратила ряд позиций в борьбе с «американцем». На это в большей степени повлияли данные из Британии: индекс PMI для производственного сектора составил 54,6, вместо 56,7 в прошлом месяце. Кроме того, глава Банка Англии Мервин Кинг заявил, что высокий уровень долга вкупе с повышением процентных ставок создаст дополнительные проблемы для экономики страны.
Как стало известно, Португалия договорилась с представителями ЕС, ЕЦБ и МВФ о предоставлении трехлетнего кредита на покрытие государственной задолженности, что оказало поддержку евро и позволило европейской валюте приступить к тестированию уровня 1,4900. Голосование по предоставлению помощи Португалии пройдет 16 мая на встрече министров финансов ЕС в Брюсселе.
ЦБ Австралии, как и ожидалось, оставил основную процентную ставку на прежнем уровне 4,75%, что, однако, не помогло валюте удержаться выше уровня 1,0900.
Что касается второй половины недельных торгов, то они прошли при подавляющем преимуществе доллара США. Так, в четверг единая валюта продемонстрировала самое мощное внутридневное снижение против доллара США, начиная с августа 2010 года. В течение торгов евро поочередно пробил уровни 1,48, 1,47, 1,46, и совсем немного единой валюте не хватило до достижения отметки 1,45. Это произошло после того, как ЕЦБ принял решение оставить основную процентную ставку без изменений, а последовавшее за этим выступление главы Европейского центрального банка Трише лишь усилило опасения относительно того, что ставки не будут повышаться в ближайшем месяце.
В последний день торгов единую европейскую валюту «добили» новости о том, что Греция может выйти из еврозоны. На этом фоне евро пробил уровень 1,45, а затем и 1,44. Таким образом, только за прошедшую неделю единая европейская валюта упала по отношению к доллару США на 3,1%.
Так ожидаемые всеми участниками рынка данные по занятости в несельскохозяйственном секторе экономики США оказались лучше прогнозов, что сыграло за американскую валюту в ее борьбе с основными конкурентами.
Что касается публикации решения по основной процентной ставке Банком Англии, то после него фунт, как и евро, потерял ряд позиций. Однако поскольку никто и не ожидал поднятия ставки, снижение британской валюты было не столь значительным, лишь до 1,6400.   
Прогноз на следующую неделю
Предстоящая неделя не будет пестрить публикациями чрезвычайно важных новостей, как это было на прошедшей и текущей неделе, однако участникам рынка все же будет на что посмотреть. Так, весьма большой пакет данных запланирован к публикации в США. Новый Свет порадует инвесторов индексами потребительских цен и цен производителей, данными по изменению объёма оборота розничной торговли, дефициту внешнеторгового баланса, а также индикатором уверенности потребителей от университета Мичигана.
Среди европейских новостей стоит выделить лишь данные по ВВП, изменению объёма промышленного производства, а также индекс потребительских цен еврозоны. Великобритания опубликует сальдо баланса видимой торговли и данные по изменению объёма промышленного производства, также интерес представляет отчет Банка Англии по инфляции. Кроме того, стоит упомянуть об Австралии,  где к релизу намечены данные по безработице и внешней торговле.
Прошедшая неделя стала настоящим кошмаром для евро. Поэтому, скорее всего, единая валюта будет пытаться отыграть часть утраченных позиций на предстоящей неделе. А целью для нее станет отметка 1,4600, поддержка будет находиться на 1,4200. Фунт попытается преодолеть отметку 1,6600, а поддержкой для него выступит уровень 1,6200. Японская иена и швейцарский франк, на протяжении всего апреля поступательно наращивавшие свое преимущество против валюты Соединенных Штатов, будут двигаться в рамках 79,00-82,00 и 0,8600-0,8900 соответственно.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 23.05.2011 19:49
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 16 по 20 мая
В ходе текущей торговой недели рост доллара был несколько приостановлен, что позволило ряду его конкурентов частично скорректироваться.
Валютами, сумевшими вырасти по отношению к доллару, стали евро и швейцарский франк. Так, EUR с начала недели поднялся примерно на 200 пунктов с 1.4100 до 1.4300, а пара USDCHF, которая открылась чуть ниже 0.8950, закрепилась под уровнем 0.8800. С самого открытия торговой недели европейские валюты получали поддержку как со стороны европейских чиновников, так и на фоне публикуемой экономической информации. Первым сигналом к падению доллара против евро и франка стали сообщения представителей ЕЦБ о возросшем уровне инфляции в еврозоне, что повлекло за собой разговоры о том, что ЕЦБ начнет повышение основной процентной ставки гораздо раньше, чем ФРС США. Кроме того, на встрече министров финансов ЕС прозвучал намек, что возможность некоторой реструктуризации долгов для Греции все-таки существует при принятии Афинами некоторых мер.
Неутешительные экономические данные по США также провоцировали падение доллара. Так, чистый объём покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами упали с 26.9 млрд. долларов до 24 млрд., количество закладок новых фундаментов снизилось на 10.2%, а цифры по производственному сектору продемонстрировали его спад.
Тем не менее, против таких валют как фунт стерлингов и иена доллар продолжил укрепляться. Хотя GBP тоже предпринимал попытки к росту, чему способствовали благоприятные данные по английской инфляции, выше уровня 1.6300 уйти ему не удалось. Причиной такого поворота событий стала публикация протокола последнего заседания Банка Англии, согласно тексту которого, большинство голосов (6) были за оставление процентных ставок без изменений, а также опубликованные данные о возросшей в Великобритании безработице.
Что же касается японской иены, то пара доллар/иена закрепилась над уровнем 81.00 и чуть было не достигла 82.00. Доверие к иене было подорвано заявлением управляющего Банка Японии Масааки Сиракава о том,  что “после землетрясения Япония находиться в очень тяжелом состоянии”.
В отношении ожидаемого рынками релиза протокола заседания FOMC можно отметить, что он практически ничем не помог доллару, поскольку, согласно тексту, мнения членов комитета разделились в вопросе ужесточения денежно-кредитной политики ввиду опасности, что это плохо повлияет на экономический рост. Федеральный резерв, скорее всего, приступит к некоторому сокращению активов, накопленных в ходе политики количественного ослабления. Это в свою очередь дает шанс полагать, что основная процентная ставка в США будет повышена.

Прогноз на следующую неделю

До конца недели будет опубликовано еще несколько представляющих для трейдеров интерес новостей как по европейскому региону, так и из-за океана. В первую очередь влияние на ход торгов будут иметь данные по объёму продаж жилья на вторичном рынке  и индекс опережающих индикаторов в США, а также индекс цен производителей в Германии,  индикатор потребительской уверенности еврозоны и цифры по розничной торговле Великобритании.
Ожидается, что в случае, если пара евро/доллар до конца недели преодолеет отметку 1.43, торги по этой паре на следующей неделе пройдут в диапазоне 1.42 – 1.45. Главная опора для британского фунта находится на уровне 1.60, поэтому не стоит ожидать снижения пары ниже данной отметки, а вот в случае завершения недели выше уровня 1.62, британец будет иметь возможность в ходе следующей пятидневки вернуться в район 1.64. Что касается валютных пар доллар/франк и доллар/иена, можно сказать, что в данное время «швейцарец» склонен повторять движение единой валюты и в случае роста евро, франк тоже будет укрепляться. Котировка пары доллар/иена  наконец-то преодолела уровень 81, что открывает дорогу для доллара в район 83 иен.
Не стоит забывать и о данных, намеченных на следующую неделю, которых, к слову, будет не очень много. Наибольшее влияние будут иметь индикаторы условий деловой среды от немецкого исследовательского института IFO и  потребительской уверенности еврозоны и от университета Мичигана в США. Также будут опубликованы цифры по объемам продаж жилья на первичном рынке и объеме заказов на товары долгосрочного использования в США, а также будут опубликованы данные ВВП в Германии, Великобритании и США.

Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 27.05.2011 09:32
Аналитический обзор рынка FOREX за период с 23 по 25 мая
Текущая торговая неделя не выявила однозначного тренда, и скорее может называться выжидающей, и, во всяком случае, отнюдь не переломной. Лишь швейцарский франк пока что выглядит однозначным лидером.
Явные попытки американской валюты укрепиться сразу после выходных привели к достижению валютой новых, по меньшей мере, среднесрочных максимумов, но тенденция развития не получила.
Так, достаточно крепко досталось европейским конкурентам USD в понедельник. Причин продавать евро было много и на любой вкус: экономические данные по еврозоне (в частности, индексы PMI по странам еврозоны), оказались заметно хуже ожиданий; политическая ситуация в Испании, где правящая партия не смогла набрать большинства на выборе, - нестабильной; а сексуальный скандал, разгоревшийся в Америке, обезглавил Международный валютный фонд. Помимо прочего, негатива EUR добавили сообщения о возможном понижении кредитного рейтинга Италии агентством Standard&Poor’s.
Таким образом, в начале недели пара евро/доллар подешевела почти на 1.5 цента, сходив ниже 1.40, фунт упал почти до 1.6050, а доллар/франк вырос почти до 0.8900. В дальнейшем, однако, USD не задержался на указанных отметках.
Евро смог немного отбить потери на фоне положительных данных по немецкому ВВП и цифр от института IFO: индикатор условий деловой среды от IFO по Германии показал значение 114.2 (прогноз 113.7), что мгновенно воскресило надежды трейдеров на скорое продолжение повышения ставок ЕЦБ.
Фунт вырос чуть ли не до 1.6300 в середине недели после релиза данных по английскому ВВП, которые оказались более благоприятными, чем того ожидали инвесторы.
Несмотря на то, что торговля по большей части была достаточно нервной на фоне множества противоречивых сообщений, слухов, мнений и фактов, касающихся долгового кризиса в еврозоне, масштабных направленных движений все это не вызвало.
Так, к концу недели за евро давали около 1.4100, за фунт чуть меньше 1.6300, пара доллар/иена по сравнению с предыдущей пятницей выросла лишь чуть-чуть, остановившись в районе 82.00, а доллар/франк вплотную подошел к уровню 0.8700.

Прогноз на следующую неделю
До конца текущей недели стоит уделить внимание выступлению Жан-Клода Трише в Берлине в четверг, пакету новостей по США (ВВП, данные по жилищному сектору, индикатор уверенности от университета Мичигана), также будет опубликован индекс потребительских цен Германии.
Евро/доллар, скорее всего, протестирует поддержку 1,4000, фунт может снизиться до поддержки 1,6200.
Франк, вероятнее всего, приостановит свой рост и скорректируется к уровню 0,8770, а иена продолжит движение в диапазоне 81,80-82,60.
На настоящий момент представители ведущих центробанков заняли выжидательную позицию в отношении денежно-кредитной политики и стараются не комментировать планы по изменению процентных ставок. Исключением можно назвать Эндрю Сентанса из Банка Англии, который предвидит скорое повышение ставок Банком, несмотря на низкую скорость роста британской экономики. Руки ЕЦБ вновь оказались связаны долговым кризисом периферии еврозоны, получившим новое развитие.
В США ситуация не менее интересна, многие инвесторы, стоящие в коротких позициях по доллару, начинают сомневаться в слабости зеленого, т.к. представители ФРС, по-видимому, вовсе не стремятся продлевать действие программы «QE2» («количественное смягчение №2»), а это означает, что к концу июня доллар не будет более ослабляться увеличением денежной массы США, и его курс пойдет на укрепление. Однако такой выход из программы «QE2» может быть чреват негативным воздействием на фондовые рынки и экономическую активность Штатов.
Тем не менее, на следующей неделе доллар вряд ли сможет значительно укрепиться. Евро/доллар вполне может достичь сопротивления 1,4300, поддержкой будет 1,3950. Если фунт к окончанию текущей недели сумеет закрепиться выше 1,63, то вполне может продолжить укрепление до 1,65. Франк повторит тестирование сопротивления 0,86, а иена будет балансировать в диапазоне 81,20 – 83.00.
Из важных новостей выделим данные по ВВП Канады, уровню  безработицы в Японии, изменению объема розничной торговли в Германии (прогноз 1,5%). Также обратим внимание на данные по безработице в Германии и еврозоне. Банк Канады опубликует решение по базовой процентной ставке, а к окончанию недели будут опубликованы самые ожидаемые многими трейдерами новости - данные по безработице и по изменению уровня занятости в несельскохозяйственном секторе США.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 02.06.2011 09:41
Анализ результативности торговли клиентов FOREX CLUB за май 2011 года

Предлагаем всеобщему вниманию анализ результативности торговли клиентов FOREX CLUB за май 2011 года.

В мае плюс имели 28% клиентов.

Максимальный profit = 132 000$.

Максимальный loss = 135 000$.

Результат плюс/минус 100$ показали 59% клиентов.

Доля прибыльных сделок в мае составила 61%.

Источник: FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 02.06.2011 09:43
FOREX в июне: Что будет дальше с долларом?

Пока инвесторы собирали «майские цветочки» на фондовых площадках в последние дни весны перед тем как уйти на летние каникулы, ситуация на валютных площадках оставалась противоречивой. С одной стороны, информационные атаки на евро из-за долговых проблем «периферийной» Европы сошли на нет, и единая валюта продолжила курс на укрепление, с другой стороны продолжение политики ФРС США дальнейшего количественного смягчения под вопросом и, как следствие, растущие инфляционные риски могут привести к росту ставок, что неминуемо приведет к восстановлению позиций «зеленого».

Май – месяц перемен, и в этом году май традиционно принес перемены и на крупнейшие биржевые площадки, практически изменив сложившиеся ранее приоритеты и ориентиры.   Однако, прежде чем  менять долгосрочные цели и корректировать среднесрочные инвестиции, давайте попробуем оценить степень влияния майских изменений на сложившуюся на валютном и фондовом рынке ситуацию.

Cледует отметить, что инвесторы настроены весьма осторожно. Ожидаемая летняя коррекция на фондовых площадках вносит коррективы в поведение участников торгов и доллар получает поддержку, так как исторически на волне распродаж рискованных активов, то есть ценных бумаг, мы наблюдаем рост курса «защитного» доллара.

Начало мая американская валюта встретила, торгуясь со значительным дисконтом к большинству ликвидных мировых валют, на фоне таких показателей как, неуверенный рост американской экономики в 1 квартале текущего года, оставленный без изменений ФРС США уровень процентной ставки и весьма неутешительные данные по рынку труда. Особо остро это контрастировало с заявлениями главы ФРС Бена Бернанке, который, комментируя итоги апрельского заседания FOMC, подчеркнул, что экономика страны развивается умеренными темпами, а программа количественного смягчения QE2, будет завершена, как и планировалось, в июне. Фактически же выходило так, что экономика США  все еще не оправилась после кризиса и весьма слаба, а ФРС уже сокращает до минимума объем стимулирующих и поддерживающих экономику страны программ, параллельно обсуждая возможность увеличения лимита для разрастающегося госдолга страны.  А если учесть еще и апрельское снижение кредитного рейтинга США, агентством S&P, то дальнейшие перспективы американской валюты оказывались отнюдь не радужными, а наиболее вероятным и привычным сценарием стало бы новое обесценивание «доллара», путем его многократного тиражирования.

Но, безусловно, когда Федрезерв проводит политику массированной скупки гособлигаций, то курс кредитных ставок остается крайне низким и, как следствие, это давит на курс американской валюты. Поэтому, удешевление курса американской валюты в общем то оправданно. Сейчас главным вопросом является продолжит ли доллар США курс на снижение, или же мы станем свидетелями восстановления курса американской валюты. Также многое будет зависеть от того, станет ли ФРС США проводить третий раунд «количественного смягчения» QE3. В случае продолжения интервенций регулятора, можно ожидать дальнейшего ослабления курса доллара.

Однако, уже в первых числах мая, ситуация в корне изменилась, и американская валюта начала отвоевывать оставленные ранее позиции, укрепляясь относительно ряда валют в том числе  британского фунта, евро и японской йены. При этом, парадоксальность ситуации в том, что состояние экономики США осталось прежним и у инвесторов не сформировалось новых поводов для оптимизма, не считая, пожалуй, краткосрочного воздействия  информации об уничтожении американскими спецслужбами террориста № 1 – Бен Ладена и некоторой малоинформативной в среднесрочной перспективе макроэкономической статистики. В таких условиях, «слабый» доллар смог вновь стать популярным лишь при изменении паритета, а  именно при формировании таких факторов, при которых ряд мировых валют потеряют инвестиционную привлекательность, а доллар вновь окажется в «цене». И в мае, благодаря макроэкономической статистике из КНР, свидетельствующей о нарастании инфляционных рисков в стране, а так же долговых проблем Греции, угрожающих подорвать устойчивое восстановление европейской экономики, инвестиционные предпочтения на валютном рынке начали меняться. Ожидание того, что ЦБ КНР в рамках борьбы с инфляцией будет вновь применять меры по ужесточению кредитно-денежной политики, что может негативным образом отразиться на темпах восстанавливающейся после кризиса мировой экономики, привели к тому, что спрос на рискованные активы существенно снизился, а защитные инструменты выросли в цене. Однако, основным источников беспокойства инвесторов стала ситуация в объединенной Европе, где на фоне устойчиво высокого уровня безработицы и нарастающего инфляционного давления, остро стал вопрос о реструктуризации «неподъемного» для Греции государственного долга. И если первой декаде мая еще горячо обсуждались варианты помощи Греции, и рассматривались перспективы постепенного уменьшения долга новыми порциями кредитов от Евросоюза и МВФ, то уже во второй половине месяца, худшие опасения инвесторов стали превалировать над официальными заявлениями государственных чиновников.

Фактически, долговые проблемы Греции вызывают опасения у инвесторов уже не первый год. Но если в предыдущий раз, объем беспрецедентной финансовой помощи от Евросоюза позволил грекам сделать хорошую мину при плохой игре и создал уверенность в том, что ситуация нормализуется, то сейчас оказалось, что антикризисные меры неэффективны и экономика Греции без финансовых дотаций остается инертной. При таких условиях у Евросоюза остается два варианта действий. Первый, консервативный, подразумевающий бесконечные вливания в экономику Греции и, возможно, и в экономику других «долговых» стран. И второй, радикальный, при котором  Греция выходит из еврозоны, вводит собственную валюту и решает свои финансовые проблемы самостоятельно, в срочном порядке обесценивая госдолг.

В текущей ситуации, учитывая нарастающее инфляционное давление в еврозоне на фоне снижающегося уровня ВВП и оставленный без изменений уровень процентной ставки в мае, ситуация с Грецией, долгосрочный рейтинг которой был снижен в мае агентствами  S&P и Fitch, требует незамедлительных мер. А отсутствие единого мнения в Европарламенте и неожиданная отставка главы МВФ Стросс-Кана в связи с обвинениями по подозрению в противоправных действиях сексуального характера лишь усугубляет ситуацию.

Впрочем, напряжение первых недель мая, вызвавшее ослабление европейской валюты по отношению к американскому доллару и британскому фунту, постепенно ослабло и на первый план вышли данные макроэкономической статистики.

Так, показатели ВВП Германии за первый квартал текущего года увеличились, по сравнению с предыдущим кварталом на 1,5%, в то время как в 4 квартале 2010 рост составил лишь 0,4%.
 Экономика еврозоны в первом квартале текущего года выросла на 0,8% в квартальном, и на 2,5% в годовом исчислении, что так же оказалось выше прогнозных значений.

Так же позитивно были восприняты прогнозы европарламента о повышении прогноза роста ВВП в 2011 году до 1,6% , при предыдущем прогнозном уровне равным 1,5%.

А повышение прогноза по уровню годовой инфляции с 1,8% до 2,6% дало надежду инвесторам на то, что в ближайшие два летних месяца вновь будет поднят вопрос об увеличении уровня процентной ставки в еврозоне.

Фактически, европейская валюта завершила май, так и не сформировав устойчивого фундамента для роста, оставаясь слабой под давлением нерешенных долговых проблем периферийных стран и  остающимися высокими уровнями безработицы и инфляции. 

В ближайшей перспективе, поддержку европейской валюте может оказать успешное решение долговых проблем Греции и Португалии, однако в долгосрочной перспективе, надежд на то, что очередное вливание и сверхжесткие финансовые меры помогут Греции, практически не осталось. Вероятность дефолта очень высока, и вопрос лишь в том, через какое время проблема с Грецией, или иной «долговой» страной станет вновь актуальной.

Экономическая ситуация в США остается весьма слабой и сворачивание ФРС программы стимулирования, безусловно повышает ценность американской валюты, но не дает повода улучшить неутешительную статистику. Так в мае индекс опережающих индикаторов снизился на 0,3 пункта, а индекс деловой активности в производственном секторе составил 3,9 пункта, при средних прогнозах в 23,0 пункта. Неясной остается и ситуация на рынке труде, так после постепенной нормализации ситуации в последние несколько месяцев, уровень безработицы в апреле вновь вырос до зафиксированных в январе 9%.

Заявленное ФРС прекращение программы QE2  скорее всего временная мера, ведь для уменьшения огромного долга, более эффективным оказывается дешевеющий доллар, а чрезмерное укрепление валюты в условиях экономической слабости это скорее вред, а не польза.

Поэтому, в долгосрочной перспективе, с большей вероятностью, американская валюта продолжит снижение относительно мировых валют.

В противостоянии валют «старого и нового света», в мае победу одержал американский доллар, но когда оба противника достаточно слабы, а торги отличаются повышенной волатильностью, не стоит упускать из вида валюты-убежища, к примеру, швейцарский франк и японская йена, способные принести неплохой доход в период неопределенности.
Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 10.06.2011 13:55
Аналитический обзор рынка FOREX за период с 6 по 9 июня
Торги на текущей неделе проходили довольно ровно. Однако посмотрев на графики можно увидеть, что евро, франк и иена обновили свои долгосрочные максимумы против американской валюты. Так, японская и европейская валюты смогли продемонстрировать месячные максимумы против доллара у отметок 79,70 и 1,4690 соответственно, в то время как франк и вовсе забрался на высоты, на которых никогда не бывал, а именно до уровня 0,8325.
Между тем отметим, что уйти выше евро пока не позволяют проблемы с долговыми обязательствами Греции. По словам представителя министерства финансов Германии, в вопросе о выделении Греции дополнительных средств нет окончательной ясности.
В то же самое время доллар США продолжает испытывать давление со стороны многочисленных спекуляций относительно возможности повышения основной процентной ставки ФРС, в то время как ЕЦБ уже в скором времени может продолжить повышение своих ставок. Масла в огонь подлил глава ФРС тов. Бернанке, который, выступая во вторник в Атланте, заявил, что восстановление американской экономики проходит «неравномерно и удручающе медленно».
Британский фунт всю неделю торговался в непривычно узком для себя диапазоне по отношению к «американцу»: 1,6320-1,6470. В среду стало известно, что рейтинговое агентство Moody's может снизить рейтинг Британии в связи со слабым экономическим ростом. Однако за этим не последовало серьезного снижения курса британской валюты, которая к концу торгов в среду вернулась к отметке 1,6400.
На этой неделе ЦБ Новой Зеландии опубликовал решение по основной процентной ставке, оставив ее без изменений на уровне 2,50%. Это помогло валюте этой страны вновь подняться выше 0,8200.
Прогноз на следующую неделю
В четверг участники рынка будут следить в первую очередь за публикациями решений по основным процентным ставкам Банка Англии и ЕЦБ, а также за последующими комментариями представителей этих банков. Ожидается, что ставки останутся на прежних уровнях: 0,50% в Великобритании и 1,25% в ЕС. Многое будет зависеть от того, что по поводу дальнейшего повышения или неповышения ставок скажут представители указанных ЦБ. Любые намеки на повышение ставок окажут поддержку соответствующей валюте. Любителям поиграть на австралийском долларе будут интересны данные по безработице в Австралии.
Что касается новостей, намеченных на пятницу, то здесь участникам рынка стоит уделить самое пристальное внимание таким данным, как изменение объёма промышленного производства Великобритании, уровень безработицы в Канаде, а также выступлению главы ЕЦБ во Франкфурте.
Говоря о ценовых диапазонах, следует ожидать движения в диапазоне 1,4500-1,4750 для евро/доллара и 1,6300-1,6500 для фунт/доллара с тенденцией на ослабление американской валюты. Франк и иена продолжат торговаться в рамках 0,8300-0,8400 и 79,70-80,50 соответственно.
Предстоящую неделю в некоторой степени можно назвать разгрузочной. Решения по ставкам в Европе и Британии были озвучены, данные по числу занятых в несельскохозяйственном секторе экономики США были опубликованы на первой неделе месяца. Что касается ставок в США, то решение по ним запланировано на 22 июня, то есть еще совсем не скоро. Поэтому, скорее всего, рынок будет находиться в некотором затишье, чтобы потом с новыми силами приступить к достижению новых высот, или же низин. Хотя, кто знает, валютный рынок очень часто оказывается непредсказуемым и может в самую безновостную неделю преподнести ряд сюрпризов.
Традиционно участники рынка будут следить за новостями из США. Так, на следующей неделе в Штатах пройдет публикация таких данных, как индекс цен производителей, индекс потребительских цен, изменение объёма оборота розничной торговли, общий чистый объём покупок американских ценных бумаг иностранными инвесторами, изменение объёма промышленного производства и запасов на коммерческих складах, ну и конечно же еженедельные цифры по рынкам труда и жилья.
Центральные банки Швейцарии и Японии планируют опубликовать решения по основным процентным ставкам, которые, к слову сказать, должны остаться без изменений на уровнях 0,25% и 0,10% соответственно.
Среди европейских новостей стоит в первую очередь выделить изменение объёма промышленного производства, индекс потребительских цен, а также изменение уровня занятости в еврозоне.
Ну и, наконец, Британия. Здесь, так же как и в ЕС, не ожидается большого разнообразия новостей. Из того, что намечено к релизу, наиболее интересными являются индекс потребительских цен, индекс розничных цен и данные по безработице.
Что касается диапазонов движения остальных основных валют, то для евро/доллара на следующей неделе наиболее актуальными будут рамки 1,4450-1,4800, для фунт/доллара – 1,6250-1,6700. Пара доллар/франк может вновь обновить свои  минимумы, сопротивлением выступит отметка 0,8300, а в случае ее преодоления возможен уход до 0,8250. Ну а доллар/иена вновь может попытаться уйти к отметке 79,00.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 20.06.2011 13:15
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 13 по 17 июня

В целом прошедшая неделя прошла в равной борьбе, но все же по общим итогам доллару США удалось продемонстрировать незначительный рост против евро, фунта и швейцарского франка. Исключением стала лишь японская иена. Основными событиями недели стали понижение кредитного рейтинга Греции кредитным агентством S&P до уровня ССС, и разногласия между странами еврозоны в вопросе выбора путей выхода из греческого кризиса. Лишь благодаря заявлению Ангелы Меркель в пятницу, единой европейской валюте удалось вернуться на уровень 1,4300 по отношению к доллару США. Канцлер Германии, наконец, согласилась с необходимостью поиска компромисса с ЕЦБ в решении греческого вопроса.     

Британский фунт на минувшей неделе пал жертвой негативных данных по безработице и объёму оборота розничной торговли в Великобритании. Как стало известно, число заявок на пособие по безработице в мае увеличилось на 19 600, что на 2 700 больше, чем в апреле. Снижение объёмов оборота розничной торговли в мае составило -1,6%, вместо прогнозных -0,6%.   

В свою очередь поддержку американскому доллару на неделе оказали положительные экономические данные из США.  Сокращение объёма оборота розничной торговли в Соединенных Штатах оказалось не столь серьезным (-0,2%), как прогнозировалось (-0,5%). Кроме того, участников рынка порадовали цифры по инфляции потребительских цен и цен производителей, которые продемонстрировали рост по сравнению с предыдущим отчетным периодом. На этом фоне у инвесторов появились основания полагать, что самая мощная экономика в мире выбирается из затянувшегося состояния рецессии.

Таким образом, к концу недельных торгов единая европейская валюта торговалась у отметки 1,4300. Что касается фунта, то поднявшись в начале недельных торгов до уровня 1,6400, непосредственно перед закрытием торгов в пятницу он находился чуть ниже уровня 1,6200. По отношению к франку доллар подорожал до 0,8480, а в паре с японской иеной  валюта США опустилась до 80,00. Стоит также упомянуть о том, что на прошедшей неделе ЦБ Японии, как и ожидалось, оставил основную процентную ставку без изменений на уровне 0,10%.

Прогноз на следующую неделю

Странам еврозоны на прошедшей неделе так и не удалось до конца прийти к общему мнению по вопросу греческого долга, что ставит единую европейскую валюту под удар в борьбе с ее основными конкурентами. Как известно, часть стран еврозоны во главе с Германией настаивают на объявлении Грецией дефолта, в то время как Франция против подобных инициатив. Вот и в предстоящее воскресенье министры финансов стран еврозоны соберутся вновь, чтобы обсудить проблемы Греции. Помимо этого, на следующей неделе в Европе пройдут релизы сальдо счёта текущих операций еврозоны, индикатора потребительской уверенности, индекса настроений в деловой среде от института ZEW и индикатора условий деловой среды от IFO по Германии, а также композитного индекса PMI. 

Однако в первую очередь предстоящая неделя будет интересна тем, что 22 июня во вторник ФРС опубликует решение по основной процентной ставке, которая в данный момент равняется 0,25% и, судя по всему, останется такой еще долгое время. Многое будет зависеть не столько от самого решения, сколько от того, что скажет после объявления решения по ставке глава ФРС тов. Бернанке, и как это воспримет рынок. Помимо ставок на следующей неделе в США будут опубликованы данные по изменению объёма заказов на товары долгосрочного пользования, изменению объёма ВВП, индекс экономической активности от ФРС-Чикаго, а также традиционно вызывающие большой интерес данные по рынкам труда и жилья.

Ну и, наконец, Туманный Альбион порадует участников рынка публикацией протокола последнего заседания Банка Англии. Также на предстоящей неделе состоится пресс-конференция главы Банка Англии господина Кинга, посвященная финансовой политике в Великобритании. От этого выступления также стоит ожидать ряда интересных, способных повлиять на курс британского фунта, заявлений.

Что касается диапазонов движения основных валют, то для евро/доллара на следующей неделе наиболее актуальными будут рамки 1,4000-1,4500, для фунт/доллара – 1,6000-1,6500. Пара доллар/франк может вновь уйти ниже 0,8400, сопротивлением выступит отметка 0,8600. Доллар/иена продолжит торговаться в рамках 79,50-81,50.

Алексей Трифонов, шеф-дилер ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 27.06.2011 11:30
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 20 по 24 июня

Несмотря на неоднозначные первые рабочие дни, прошедшая неделя все-таки осталась за американским долларом. USD терял позиции вплоть до середины недели в отношении евро и франка, тогда как британский фунт сам проявлял слабость против конкурентов. В середине недели доллар все же начал возвращать свое, и в результате пара евро/доллар закрыла неделю понижением (ниже 1.4200). Что касается японской иены, то ее курс был достаточно стабилен: диапазон колебаний USD/JPY не выходил за рамки 80.00-80.80.
Укрепление единой европейской валюты в начале текущей недели можно объяснить ожиданием инвесторов голосования греческого парламента по поводу вотума доверия премьер-министру страны. После того, как вопрос разрешился положительно для премьера, евро удалось закрепиться выше уровня 1.4400.
Кроме того, слабость американской валюты способствовала покупкам EUR и других конкурентов доллара. Давление же на USD оказывали релизы неблагоприятных экономических данных. В частности, инвесторов явно расстроили цифры по объему продаж жилья на вторичном рынке: показатель оказался самым плохим за последние полгода. Кроме того, никак не помогали американской валюте и растущие цены на нефть.
Новость о том, что основная процентная ставка в США была оставлена без изменений и последующее выступление главы ФРС Бернанке (в котором чиновник отметил сложности подъема американской экономики и проблемы долгового кризиса в еврозоне)  несколько приостановили рост евро, но в целом курс не ушел далеко от 1.44. В конце же недели благоприятные данные по Штатам способствовали продажам EUR против USD, и даже более высокие, чем ожидалось, индексы немецкого исследовательского института Ifo и сообщения о достижении соглашения между правительством Греции и МВФ с Евросоюзом о пятилетнем плане рефинансирования внешнего долга не смогли поддержать евро.
Британский фунт, укреплявшийся с самого открытия торговли после выходных, все же не смог сохранить позиций после публикации протокола последнего заседания комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии. Согласно опубликованному тексту, 7 из 9 членов комитета проголосовали за то, чтобы оставить процентные ставки без изменений. Понятно, что на фоне мрачной экономической ситуации в Великобритании перспективы повышения ставок отодвинуты на второй план. Соответственно, в течение нескольких часов фунт рухнул с высоты максимума недели, расположенного в районе 1.6250, до ее минимума, находящегося ниже отметки 1.6100. В дальнейшем, посла слов главы Банка Англии о том, что долговой кризис еврозоны угрожает стабильности английской финансовой системы, фунт сдал еще больше и в результате закрыл неделю в районе 1.5950.
Что касается швейцарского франка, то эта валюта укреплялась на протяжении всей недели: из района 0.8500 пара USDCHF ушла ниже уровня 0.8350. Видимо, на фоне неуверенности в отношении евро и доллара наиболее привлекательной валютой-убежищем служит именно швейцарский франк.


Прогноз на следующую неделю
В ходе следующей торговой недели, после выступления Бена Бернанке, участники рынка особое внимание уделят выступлениям главы ЕЦБ Жан-Клода Трише 28 и 30 июня, в словах которого также будут искать намеки на скорейшее ужесточение денежно-кредитной политики ЕЦБ. Очевидно, что без подобной вербальной поддержки единой европейской валюте будет достаточно сложно удержать натиск доллара США.
Отдельно хочется отметить намеченное на следующую неделю голосование в парламенте Греции по новому пакету мер экономии, согласованному с Евросоюзом и Международным валютным фондом (МВФ). Поскольку будущее финансирование для Греции зависит от одобрения этого пакета, инвесторы продолжат сокращать свои позиции по этой валюте до прояснения ситуации.
Учитывая все вышеуказанное, очень сложно предположить, что следующая неделя обернется ростом единой европейской валюты.
Кроме того, на следующей неделе будет опубликовано большое количество новостей, способных повлиять на движения валютных пар. Это объемы розничной торговли и индекс потребительских цен в Германии; индексы PMI для стран еврозоны; объем незавершенных сделок по продаже жилья и индикатор потребительской уверенности от университета Мичигана в США, ВВП Великобритании, а также прочие данные, выделенные в нашем календаре экономических новостей.
Прогнозируя дальнейшее снижение единой европейской валюты, как ближайшую поддержку пары евро/доллар стоит рассматривать отметку 1.40. Пара фунт/доллар, вероятно, останется ниже уровня 1.60, продолжив снижаться к отметке 1.58, а японская иена, так и не сумев преодолеть отметку 80, вновь скорректируется в район между 81 и 82 фигурой.




Аналитический отдел FOREX CLUB www.fxclub.org
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 11.07.2011 23:46
РОССИЯ: обзор рынка валют, 4-9 июля

Банк России за период с 4 по 9 июля понизил курс национальной валюты относительно доллара США на 8,4 копеек (-0,30%) до уровня 27,8880. Против евро курс российского рубля прибавил 39,62 копейки (+0,98%) и составил 40,0193. Бивалютная корзина понизилась на 13,19 копеек (-0,39%) и достигла значения 33,35.
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-20.jpg)
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-21.jpg)
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-22.jpg)


С начала года российский рубль прибавил относительно доллара США 2,4625 рубля (+8,1%), а против евро он приобрел 46,83 копейки (+1%). Диапазон колебаний бивалютной корзины определен Банком России с июня 2011 года в области 32,25- 37,25. На текущий момент она находится на расстоянии 1,10 рубля от своей нижней границы, а в последние три месяца удерживается в диапазоне 33,25-34,25.

Российский рубль в отчетном периоде слабо коррелировал с ценами на нефть. Основным драйвером его движения против американской валюты стала динамика доллара на мировом рынке. Так коэффициент корреляции трендов рубля на ММВБ расчетами «завтра» и индекса USDX, являющегося отношением американца к корзине из шести валют составил 0,85 (диаграмма 3).

Макроэкономическая статистика из США с начала недели носила позитивный характер и способствовала укреплению доллара, что сказывалось и на котировках рубля. Индекс PMI сферы услуг вышел вровень с ожиданиями участников рынка, а данные от ADP по рынку труда преподнесли приятный сюрприз: количество вновь созданных рабочих мест составило 157 тысяч, против ожидавшихся 67 тыс. На фондовых площадках продолжился активный рост. Однако в пятницу, 8 июля, Бюро трудовой статистики не подтвердило эти данные. Согласно их отчету экономика США добавила в июне всего 18 тыс. новых рабочих мест. Фондовые индексы США отреагировали массированными распродажами, но ближе к концу торговой сессии вновь вернулись к росту, закрывшись значительно выше минимумов дня. Цены на «черное золото» существенно повысились в отчетном периоде. Так баррель нефти сорта Brent подорожал на 6,82 доллара до отметки 118,50 или на 6%.   Мы полагаем, что если котировки смогут закрепиться на достигнутых уровнях или продолжат свое движение вверх, то российская валюта вновь начнет укрепляться.

Курс евро к российскому рублю по-прежнему определяется динамикой пары EUR/USD на мировом валютном рынке. Европейская валюта за прошедшую неделю потеряла 265 базисных пункта или 1,8% из-за быстро увеличивающейся разницы в доходности между облигациями правительств Италии и Германии. Опасения инвесторов относительно долговых проблем Италии существенно отразились на динамике пары EUR/USD. Пока сложно оценить какой будет дальнейшая реакция, но Италия является гораздо более значимым экономическим субъектом еврозоны, чем Греция. Тем не менее, на наш взгляд, возникновение данной проблемы, сразу же после того как на ближайший год улеглись страсти вокруг Греческой Республики, выглядит очень подозрительно. Вполне возможно, что раздувание данной проблемы происходит с целью сдержать возможное укрепление европейской валюты из-за ужесточения денежно-кредитной политики со стороны ЕЦБ и слабости американской экономики. Мы считаем, что ситуация обретает крайне неопределенный характер. В июле месяце диапазон колебаний европейской валюты может оказаться очень широким и cоставить1,36-1,49.

Валерий Поховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 18.07.2011 23:40
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 11 по 15 июля

На прошедшей неделе настроения, преобладающие на рынке, резко менялись. Если в первые два дня основной идеей было бегство от рисков на фоне опасений по поводу распространения кредитного кризиса в Европе, то затем на смену этим мрачным мыслям пришли несколько другие соображения.
Так, история с «новой волной кризиса» началась еще в пятницу, когда упал итальянский фондовый рынок, а доходность итальянских облигаций выросла. Уже тогда у участников рынка появились основания опасаться распространения долгового кризиса и на эту чудесную страну, подарившую миру спагетти и пиццу. Соответственно, в результате в понедельник более доходные конкуренты доллара (евро, фунт, австралийский и новозеландский доллары) открылись разрывом вниз, после начали движение вниз. Также сыграло свою роль и понижение кредитного рейтинга Ирландии агентством Moody’s. В частности, евро, начавший неделю в районе 1.4200, во вторник котировался ниже 1.3850, фунт прошел с 1.6000 до 1.5800.
В дальнейшем, однако, в деле ослабления евро и фунта наметился разворот. Так, на рынках появились слухи и о намерении Китая приобрести долговые инструменты стран с высоким дефицитом бюджета – эти слухи улучшили положение печально известных итальянских облигаций. Поддержал евро с фунтом и релиз протокола последнего заседания FOMC ФРС, где, судя по тексту, участники собрания выразили озабоченность ухудшением ситуации на рынке труда.
Потом все стало еще интереснее. В среду на рынке появились заявления представителей итальянского правительства о том, что будут приняты все меры по уменьшению государственного долга, что не замедлило улучшить положение и итальянских облигаций, и евро с фунтом. Первый день выступлений Бена Бернанке в Парламенте и вовсе привел к прорыву: поскольку в словах главы ФРС слышался намек на третий этап программы «количественного смягчения» в случае, если ситуация ухудшится, доллар начали продавать с удвоенной силой. Когда же было объявлено о пересмотре агентством Moody’s кредитного рейтинга США (чего не случалось с 1995 года), а позднее о том же сообщило и Standard&Poor’s, американская валюта потеряла в позициях еще больше: евро смог подняться почти до 1.4300, а фунт вплотную подошел к 1.6200. Закрытие же валют произошло в районах 1.4150 и 1.6150 соответственно.
Что касается иены и франка, то эти две валюты-убежища укреплялись с самого понедельника. В результате цена доллара за неделю упала более чем на 2 иены (до 78.50) и почти на 3 сантима в отношении швейцарского франка (USDCHF смог обновить исторический минимум, расположенный ниже отметки 0.8100). При этом даже интервенция по USDJPY не смогла значительно изменить положение пары: завершилась неделя чуть выше 79.00.
 


Прогноз на следующую неделю
Несмотря на все перипетии событий, евро/доллару все-таки удалось удержаться в рамках канала 1.40-1.45, а фунту – над отметкой 1.6000.
При этом в грядущие выходные истечет срок, данный президентом США лидерам партий для принятия решения в отношении увеличения размера государственного долга, что необходимо для подписания бюджета на следующий год. Если бюджет не будет принят в срок, министерство финансов США может объявить технический дефолт. Принятие решения может поддержать USD даже после негатива, выпавшего на его долю на прошедшей неделе.
Снижение же евро/доллар ниже уровня 1,4000 снова откроет паре дорогу как минимум до 1,38. Аналогично и для фунта – уход ниже 1,60, может привести GBP к 1,57.
Если же евро/доллару удастся закрепиться выше 1,42, в дальнейшем пара вполне может приблизиться к верхней границе 3-месячного нисходящего тренда, расположенной в районе 1,45, в то время как фунт попытается закрепиться выше 1,63.
Основными данными, на которые стоит ориентироваться трейдеру на следующей неделе, будут чистый объём покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами, индекс настроений в деловой среде по Германии от института ZEW, а также публикация протокола последнего заседания Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии и данные по объёму потребности государства в заёмных средствах (Британия). Стоит также отметить публикацию решения по основной процентной ставке Банком Канады – ставка, вероятнее всего, будет сохранена на прежнем уровне 1,00%.

Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 21.07.2011 15:20
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 18 по 22 июля

Несмотря на попытки укрепиться сразу после выходных, все же американский доллар завершает текущую неделю понижением.
Основными вопросами, занимавшими умы трейдеров на текущей неделе, были процесс подписания бюджета на следующий год в США (особенно в части увеличения потолка государственного долга, о чем никак не договорятся партии в Конгрессе), а также грядущий саммит глав Евросоюза, посвященный «финансовой стабильности региона».
Так, в начале недели участники рынка явно не ждали от саммита ничего хорошего, а Барак Обама сообщил о подвижках в процессе по увеличению лимита госдолга США, что позволило доллару укрепляться в отношении как евро, так и фунта. Тем не менее, со стороны восточноевропейских инвесторов, поддержку EUR оказал и релиз индексов немецкого исследовательского института ZEW, которые оказались значительно лучше прогнозных значений, смогли несколько успокоить инвесторов, в результате чего евро смог закрепиться выше 1.4200, подорожав при этом с начала недели почти на цент. Британский фунт поднялся на половину цента к 1.6150. Примерно такие же не столь заметные глазу, но приятные некоторым сердцам изменения коснулись доллара и в паре с японской иеной: USDJPY все-таки ушла ниже 79.00. Лишь в тандеме со швейцарским франком доллару удалось вырасти с 0.8100 до 0.8200.


Прогноз на следующую неделю

Исход текущей недели в основном зависит от саммита глав Евросоюза, на котором станет ясна судьба долга Греции. В  случае, если встреча в верхах даст этой южной стране надежду, единая европейская валюта продолжит укрепляться и до выходных, и после них. Рост пары продолжиться до отметки 1.43 и в случае его преодоления в первые дни недели, для евро будет открыт путь к уровню 1.45. Главная опора для британского фунта находится на уровне 1.6000, пробитие отметки 1.63 приведет пару к росту до 1.65. Что касается валютных пар доллар/франк и доллар/иена, можно сказать, что в данное время «швейцарец» склонен повторять движение единой валюты и в случае роста евро, франк также будет укрепляться. Котировка пары доллар/иена  преодолела поддержку на уровень 79.00, что теоретически открывает дорогу в район 78.00.
Не стоит забывать и о данных, намеченных на следующую неделю, которых, к слову, будет не очень много. Наибольшее влияние на рынок может оказать публикация американских экономических данных (ВВП, экономический отчет по регионам «Бежевая книга», цифры по уверенности потребителей, объемам продаж жилья на первичном рынке). Из данных по другим странам стоит выделить показатели изменения оборота розничной торговли, инфляции потребительских цен в Германии, английский ВВП. Не стоит забывать и о других регионах: важным событием следующей недели будет решение ЦБ Новой Зеландии о процентной ставке, а также публикации данных по инфляции в Австралии и Канаде.




Аналитический отдел FOREX CLUB www.fxclub.org
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 07.08.2011 22:33
ВАЛЮТНЫЙ ПРОГНОЗ НА АВГУСТ: «Жаркое лето» 2011 года


Текущее лето выдалось богатым на новости. В июле продолжилась сага с недисциплинированными в экономическом плане греками, испанцами и португальцами. Пока ЕС и МВФ думали об условиях выделения очередного кредитного транша Греции, доходность по греческим и другим периферийным облигациям выросла выше 6%, - верный знак роста недоверия инвесторов к экономикам стран «периферийной» Европы. В конце концов новые финансовые вливания в «греческий» котел были одобрены, как новые «долговые» проблемы были обнаружены в Италии.
На короткое время пара евро/доллар выходила за пределы предполагаемого диапазона (1.41 – 1.47). Минимум был зафиксирован на отметке 1.3836. Но, в целом, в зависимости от превалирующей темы, рынок менял приоритет с доллара на евро и наоборот. По большому счету ничего нового не случилось. Темы остались прежними: попытка правительства США договориться о мерах бюджетной экономии и повышении потолка госдолга страны и кризис суверенного долга периферийных стран еврозоны – ведь Греция далеко не единственная в составе Е17 страна, испытывающая проблемы.
Но были и позитивные для евро новости. Во-первых, европейские банки достаточно успешно прошли стресс-тестирование (только 8 провалили испытание: 5 испанских, 2 - греческих и 1 – австрийский). Во-вторых, европейские власти, видимо, сделали выводы из ситуации с Грецией и решили, что настал момент использовать все средства, чтобы восстановить репутацию региона и не допустить распространения болезни. Они не просто приняли решение о выделении ей помощи, но и смогли договориться об изменениях в финансовой системе. Для рекапитализации банков создали специальный фонд спасения. Займы EFSF пролонгировали с 7,5 до 15 лет, а по новым облигациям сделали более низкие ставки под гарантии ЕС. Кроме того, фонд получил возможность выделять средства странам, еще пока не охваченным кризисом.
Во второй половине июля началась «эпопея» с лимитом государственного долга США, который уже превысил $14,3 млрд. и потребовалось законодательное увеличение планки госдолга. Республиканцы воспользовались своим большинством в Палате Представителей Конгресса США и превратили формальность в предмет политического торга. Они потребовали от администрации Барака Обамы серьезное сокращение бюджетных расходов и отказаться от повышения налогов. В конце концов, демократы отступили и соглашение было достигнуто.
Но чем меньше времени оставалось до 2 августа, тем больше опасений вызывало отсутствие договоренностей между республиканцами и демократами. Первый «дедлайн» Барак Обама назначил на 22 июля. И к этому моменту американское правительство не смогло прийти к консенсусу. Что самое неприятное, так это то, что Президент страны никак не может повлиять на ход событий. В результате, Standard & Poor's подтвердило, что существует 50% вероятность того, что США все же лишится своего наивысшего рейтинга ААА. Пока это никак существенно не отразилось на долларе (напротив, он продемонстрировал краткосрочное укрепление на фоне бегства от рисков). Правда, ближе к дню Х, обе стороны, осознавая всю серьезность угрозы все же пошли на небольшие компромиссы: демократы перестали настаивать на повышении налогов, а республиканцы предложили многоступенчатый подход к решению проблемы. Однако четкого плана пока так и не появилось.
Естественно, что когда существуют такие проблемы, экономические отчеты оказываются практически не у дел, оказывая ограниченное влияние на валюты. Но все же без них картина вряд ли будет полной. Итак, наиболее слабое звено американской экономики – рынок труда, таковым и осталось. В июне было создано всего 18 тыс. рабочих мест. Что оказалось минимальным показателем за 9 месяцев. Ставка безработицы выросла до 9,2%, достигнув максимального уровня за текущий год. Таким образом, со стороны населения сервисно-ориентированной экономике особой поддержки по-прежнему ждать не приходится, а это значит, что показатели темпов ее роста, вероятно, продолжат замедляться и в 3 квартале. Во втором рост ВВП составил всего 1.3% в годовом соотношении. Правда, есть надежда, что восстановление цепочек поставок из Японии (а позитивные изменения в экономических отчетах из этой страны мы уже можем отметить) стимулирует промышленный сектор, что станет толчком для стабилизации ситуации и в секторе занятости. Ну а при существующем положении вещей, не исключено, что Федрезерв может задуматься и о третьем раунде количественного смягчения, если ситуация не изменится.
Решение ЕЦБ о повышении ставки до 1.5% было уже заложено в котировки единой валюты. Но Трише преподнес все же сюрприз, вычеркнув из своего выступления слова о "высокой бдительности". Это значит, что ЕЦБ, скорее всего, возьмет паузу в деле ужесточения монетарной политики и понаблюдает за экономическими показателями. Тем более, что особых оснований для экстренного ужесточения нет (инфляция пока стабильно удерживается на уровне 2,7% годовых). А вот темпы роста экономики замедляются. Деловая активность и в секторе обрабатывающей промышленности, и в сфере услуг в Е17 снизилась (до 50.4 и 51.4, соответственно), сигнализируя о том, что Центробанку, вероятно, придется сохранять стимулирующую монетарную политику.
В свете кипящих на рынке страстей, фунт оказался не у дел. Большую часть времени он просто следовал за динамикой общеевропейской валюты и какое-то время демонстрировал достаточно стабильный рост. Видимо, отчасти поддерживает валюту то, что долговой кризис пока к Великобритании не имеет прямого отношения, в то время как состояние самой экономики не слишком радует. Рост британского сектора обрабатывающей промышленности замедлился (до 51.3 с 52.0 месяцем ранее) на фоне низкой внутренней активности и невысоком спросе на экспортные заказы. Уровень безработицы в июне продемонстрировал рекордный рост за 2 года (обращения за пособиями +24 500, ставка б/р 4.7%). Средняя зарплата без учета премий выросла всего на 2,1% и это при уровне инфляции в 4.5%. А это значит, что потребительская активность будет оставаться слабой и ее вклад в ВВП страны будет не таким уж значительным. В целом, британская экономика во 2 квартале вновь продемонстрировала замедление темпов роста (+ 0,2% против +0,5% в 1 кв. текущего года). Правда, были высказаны предположения о том, что рост мог бы составить 0.7% (и это уже стало бы позитивной динамикой показателя), если бы не японское землетрясение и королевская свадьба. Но это все если бы… Мы пока больше склонны верить фактам, а они не слишком оптимистичны. В свете этого вполне естественно выглядело решение Банка Англии оставить монетарную политику без изменений. При этом соотношение сил в Комитете не изменилось. Представители Банка Англии по-прежнему проголосовали 7-2 за ставку на уровне 0.5% и объем покупки активов 200 млрд. ф. ст. При этом они отметили, что нет необходимости экстренно ужесточать монетарную политику в ближайшее время. От ослабления британца спасло только то, что у рынка сейчас другие катализаторы.
Что нас ждет в августе?
Начало августа ознаменовалось разрешением проблемы лимита американского госдолга. Кредитный рейтинг США также не был пересмотрен. Несмотря на спекуляции в СМИ крупнейшая мировая экономика обладает солидным запасом прочности и рейтинг ААА – «максимальной надежности» она волне заслуживает.
Несмотря на то, что план спасения Греции все же был принят и ЕС даже пошел на большее, решив внести изменения в финансовую систему, на рынке все же сохраняются опасения в отношении дефолта Италии (тем более, что необходимые изменения в европейские законы в связи с реорганизацией фонда EFSF, скорее всего, будут внесены только после летних каникул – в сентябре). И эта угроза будет дамокловым мечом висеть над общеевропейской валютой. Уже в первых числах августа доходность по итальянским ГКО подскочила до 6,33%, что отражает снижение доверия инвесторов к ситуации в итальянской экономике.
Фунт, скорее всего, и в августе будет оставаться в большей степени под влиянием внешних факторов (в первую очередь, развития ситуации в США). Но, рано или поздно, эти страсти утихнут и первенство вновь займет именно состояние экономик региона. И вот тут-то для оценки перспектив движения валют пригодится та экономическая статистика, которая пока остается не у дел. Правда, пока она в Туманном Альбионе не самая сильная, а правительство, вместо того, чтобы постараться предпринять шаги к стимулированию, предпочитает применять меры жесткой экономии (и все это на фоне высоких потребительских цен). Справедливости ради стоит отметить, что ЦБ уже длительное время удерживает ультрамягкую монетарную политику.
Так, 4 августа, Банк Англии воздержался от повышения ставки и оставил ее на уровне 0,5%. Слабая экономика и сдержанный рост прибылей повышают вероятность того, что инфляция снизится без волевых решений МРС (первый сигнал к этому мы получили со стороны июньских данных по индексу CPI: годовой показатель упал до отметки 4.2% против 4.5% месяцем ранее).
Учитывая сложность и неоднозначность сложившейся к началу месяца ситуации, предполагать, что валюты будут демонстрировать однонаправленное движение, по меньшей мере, наивно. Куда более вероятно, что их будет носить из стороны в сторону. Хотя, если мы увидим повышение «потолка» по американскому госдолгу и достижение договоренности по сокращению расходов, доллар может укрепиться по отношению к основным своим оппонентам. Одной из первых целей в паре с евро может стать июльский минимум 1.3836. Хотя за краткосрочным всплеском спроса на доллар не исключен рост интереса к риску, что позволит паре удержаться в пределах диапазона 1.38 – 1.45. Понижение рейтинга США, может отправить на короткое время пару в зону 1.47/1.48. Фунт, скорее всего, будет удерживаться в диапазоне 1.59 – 1.65. Бегство от рисков в случае понижения рейтинга США позволит паре USDJPY продолжить обновление исторических минимумов и достигнуть отметки 74.00.
Хотя и тут не так все просто, если вспомнить, что экономика страны только-только начала оправляться от последствий мартовского землетрясения и восстанавливать основные экономические показатели, не исключено, что Банк Японии все же предпримет меры, чтобы излишне дорогая национальная валюта не помешала ускорению выхода из состояния технической рецессии, что может вызвать откат валюты к уровню 80.00. 4 августа Банк Японии принял решение о смягчении кредитно-денежной политики, Банк намерен решительным образом противостоять укреплению йены, что вредит компаниям-экспортерам.
Сюрприз преподнесла и Швейцария, чья валюта подорожала на 30% с начала года на волне интереса к стабильному франку на фоне роста опасений замедления темпов роста «мировой экономики» в 2011 году. Национальный банк Швейцарии принял решение о снижении ставок по трехмесячным кредитам Libor до диапазона от 0% до 0,25%., что вызвало перераспределение средств в пользу единой валюты.
Таким образом, нестабильность в мировой экономике сохраняется. Тем не менее, мы склонны считать, что пара евро-доллар может в августе протестировать уровень в 1,47 на фоне роста ожиданий повышения ставок осень со стороны ЕЦБ до 1,75%. В целом, сейчас мир вступает в новую фазу валютных войн, когда вопрос, чья валюта дешевле становится вопросом конкурентоспособности, а, следовательно, и способом выживания в неспокойном море финансовых страстей.
Андрей Диргин, FOREX CLUB

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 19.08.2011 22:05
МАКРОЭКОНОМИКА: Philly Fed стал первым индикатором, указывающим на возможность рецессии в экономике США
 
В четверг, 18 августа, Федеральный Резервный Банк Филадельфии опубликовал новые данные по своему индексу промышленного производства (Philly Fed Manufacturing Index), которые буквально повергли в шок участников мировых финансовых рынков. Значение индикатора составило -30,7% против ожидавшихся +4,0% и сразу же достигло минимумов марта 2009 года (см. рисунок).
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-23.jpg)
Несмотря на существенные распродажи на фондовых площадках, анализ динамики ключевых макроэкономических индикаторов пока не давал серьезных предпосылок для того чтобы сделать предположение, что американская экономика находится в рецессии. Данные по ВВП за первый и второй квартал хоть и не внушают оптимизма, но указывают на наличие слабого роста. Кроме того экономика продолжает прибавлять рабочие места. Количество занятых в июле повысилось на 117 тысяч при сильном росте в частном секторе в 154 тысячи. Лидирующий индекс (Index ofLeading Indicators), рассчитываемый Conference Board, также продолжает уверенный рост. Некоторое беспокойство вызывают индексы делового оптимизма от Института управления поставкам (ISM PMI и ISMNon-Manufacturing), но их последние значения также пока находятся на уровнях выше тех, которые характерны для рецессии. Более того, американские корпорации поддерживают рост фондовых индексов прошлого года своими прибылями. S&P 500 P/E Ratio находится недалеко от своего среднего значения 16,42 и составляет 19,69, что значительно ниже отметки 27,0 осенью 2008, а также гораздо ниже 42,0 в начале 2000 года.
 
Таким образом, Philly Fed Manufacturing Index стал первым фундаментальным индикатором, указывающим на то, что экономика США может находиться в рецессии. Однако при всем при этом, его значение сразу же достигло уровней, которые в последние 2 рецессии являлись их дном. После того как он показал минимумы близкие к нынешним в марте 2009, фондовые индексы продемонстрировали хорошее ралли. С того момента по май 2011 года S&P 500 повысился на 700 базисных пунктов или 88%, с отметки 670, до уровня 1370.
 
В четверг, 18 августа, инвесторы продолжили избавляться от акций. Фондовые индексы США вслед за европейскими площадками серьезно потеряли в весе. S&P 500 понизился на 4,46%, NASDAQ Composite – 5,22%,Dow Jones – 3,68%. Инвесторы  демонстрируют наличие серьезного пессимизма, и успокоить инвесторов сейчас, на наш взгляд, могут только сильные позитивные данные с рынка труда в США. До 2 сентября осталось 14 дней.
 
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 26.08.2011 09:12
Аналитический обзор рынка FOREX за неделю с 22 по 25 августа
На текущей неделе участники рынка явно не могли определиться, куда вложить свои деньги, поскольку все они ожидали выступления глав ФРС и ЕЦБ на конференции в пятницу и воздерживались от каких-либо решительных действий, поэтому диапазоны колебаний основных валютных пар на неделе были достаточно узкими. Тем не менее, американская валюта в целом несколько потеснила конкурентов.
Так, «потолками» для евро и фунта на текущей неделе стали 1.4500 и 1.6600 соответственно. При этом к концу торговли, незадолго до конференции евро смог удержаться выше 1.4400, а фунт все-таки упал к 1.6350.
Возможно, картина была бы более радостная для обладателей длинных позиций по евро и фунту, если бы не релизы экономических данных: индексы немецких исследовательских институтов Zew и Ifo оказались хуже прогнозов.
Доллар однозначно укрепился в отношении франка и иены: обе пары поднялись почти на 50 (пятьдесят) пунктов и к концу недельных торгов находились в районе 0.7950 и 77.00 соответственно.
Прогноз на следующую неделю
Основной вопрос, занимающий участников рынка сейчас, - продолжит ли ФРС программу «количественного смягчения». Ответ на него и должен прозвучать в пятницу на конференции ФРБ-Канзас-сити, где будет выступать с речью в том числе и Бен Бернанке. Судя по валютным курсам, в основном трейдеры считают, что все-таки ФРС предпримет дополнительные шаги для поддержки экономики. Таким образом, если глава ФРС оправдает ожидания, USD, который пока получает поддержку от подобных надежд, может резко вырасти в пятницу. В таком случае пара евро/доллар может уйти ниже 1.4300, а фунт – к 1.6200. Тем не менее, если этого не произойдет и глава ФРС предпочтет рассказать публике о чем-нибудь другом, участники рынка могут оказаться разочарованными, что наверняка поддержит конкурентов доллара. Соответственно, единая валюта может пробить 1.4500 вверх.
Следующая неделя сможет предложить участникам рынка весьма и весьма разнообразный пакет экономических данных по различным странам происхождения валют, однако все меркнет перед релизом цифр по изменению числа занятых в несельскохозяйственном секторе экономики США. Показатель, судя по прогнозам, может продемонстрировать негативную динамику, что может оказать давление на доллар еще до наступления непосредственно пятницы. Кроме того, согласно ожиданиям экономистов, другие релизы (индикатор уверенности потребителей и объемы незавершенных сделок по продаже жилья) тоже вряд ли поддержат доллар. Не стоит забывать и про публикацию протокола последнего заседанияFOMC.
Что касается других регионов, то там интерес будут представлять данные по безработице в Германии, индекс потребительских цен в ЕС, индексыPMI по ряду стран, а также пакет цифр по Канаде: изменение объема ВВП и индекс цен производителей.
Таким образом, если конец текущей недели с запланированным выступлением Бернанке поддержит доллар, пары евро/доллар и фунт/доллар будут торговаться у нижней границы диапазонов 1.4000-1.4500 и 1.6000-1.6500 соответственно.
В противном случае обе пары смогут передвинуться за пределы верхней границы.
В отношении доллар/иены и доллар/франка можно заметить, что при отсутствии активных действий со стороны своих ЦБ, валютные пары вряд ли далеко уйдут от своих текущих отметок 77.00 и 0.8000 соответственно.
Алексей Трифонов, шеф-дилер FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 07.09.2011 00:46
Итоги августа и прогноз рынка FOREX на сентябрь
Прошедший август стал настоящим испытанием для инвесторов - стремительное падение стоимости высокорискованных активов, прежде всего, ценных бумаг привело к высокой волатильности на валютном рынке. На рынке царила паника. Классические «защитные» инструменты - доллар и золото - росли в цене, но не так быстро как швейцарский франк, который стал чемпионом роста на рынке FOREX среди свободно конвертируемых валют. Политика ЦБ Швейцарии по наращиванию валютных интервенций не принесла плодов, и швейцарский франк подорожал по отношению к доллару на 30% с начала года. Японская иена также подтвердила свою репутацию «валюты-убежища», и центробанку страны восходящего солнца стоило немалых усилий удерживать национальную валюту от удорожания.
Громом среди ясного неба стало решение международного рейтингового агентства S&P понизить суверенный кредитный рейтинг крупнейшей мировой экономики – американской с уровня максимальной надежности ААА до уровня АА+. Это вызвало шквал спекуляций на тему возможного понижения кредитных рейтингов Франции и Великобритании, что привело к новому витку нервозности на мировых фондовых и валютных площадках.
Несмотря на то, что мы считаем, что рейтинговое агентство приняло поспешное решение,  вполне логичной реакцией стало стремительное падение на мировых фондовых рынках. В августе многие аналитики вновь заговорили о второй волне кризиса, но склонны полагать, что текущие события в корне отличаются от событий трехлетней давности. В 2008 году развитые государства охватил кризис недоверия в банковской системе и, как следствие, сужение окна ликвидности. Сегодня же кредитные рынки разморожены, но правительства не смогли найти точки роста национальных экономик. Кроме этого, тяжелым бременем восстановления стала высокая безработица в США (9,1%) и ряде стран Южной Европы. Как следствие, вяло растущая потребительская активность сказывается на динамике роста ВВП развитых стран.
ВВП США во 2 квартале был пересмотрен на понижение против начального значения (1% против предварительного 1.3% в годовом исчислении), затормозив 6-месячное восстановление, которое началось в середине 2009 года. Пересмотр на понижение связан с замедлением роста запасов и экспорта. Кроме того, доверие американских потребителей достигло минимума с ноября 2008 года, что говорит о том, что роста в сфере потребительских расходов ждать не приходится. Данные по рынку труда, опубликованные в прошлую пятницу, отразили, что экономика перестала создавать рабочие места.
Экономика еврозоны по-прежнему выглядит несколько стабильней американской. Но это, скорее, привычная иллюзия, нежели реальность. Экономические и финансовые условия региона оставляют желать лучшего. В частности, темпы роста экономики Франции не изменились, по сравнению с первым кварталом, оставшись на уровне 0.9%. Показатель ВВП Германии за второй квартал составил +0,1% кв/кв, +2,7% г/г, - минимальный квартальный прирост с начала 2009 г. Экономики Франции и Германии составляют чуть более 50% совокупного ВВП еврозоны. Таким образом, вполне логично, что и рост экономики всей еврозоны замедлился (0,2% кв/кв против 0,8% кв/кв в 1-м квартале). Это стало наихудшим показателем с момента начала периода восстановления мировой экономики в 2009 году. А если вспомнить, что проблемы суверенного долга периферийных стран никуда не исчезли, а только временно ушли в тень, то картина и тут складывается весьма мрачная. И, что самое досадное, так это то, что пока выхода из сложившейся ситуации не видится. На августовской  встрече главы Германии и Франции отвергли идею введения евробондов, посчитав ее неуместной в данных условиях, поскольку, по их словам, это не решит проблему текущего долгового кризиса.
Серьезным испытанием для еврозоны стали проблемы с суверенным долгом в Италии, которая по объему соответствует 20% экономики еврозоны. Ясно, что если проблемы с обеспеченностью долговых обязательств в Италии продолжатся это может нанести серьезный ущерб курсу евро. Пока Рим совместно с ЕЦБ справляется с проблемой. Доходность по итальянским облигациям удалось сбить с почти 7% до 5,25% в результате их скупки со стороны регулятора. Но тем не менее опасения в отношении экономики Италии небеспочвенны, - уже сейчас публичный долг страны превышает 120% от национального ВВП.
Динамика фунта повторяла движения его европейского коллеги и во многом была обусловлена интересом к риску. Справедливости ради стоит отметить, что в Великобритании пока не наблюдается финансового кризиса, аналогичного тому, что мы видим в еврозоне и США и именно это отчасти помогает валюте удерживаться на относительно высоких позициях. Ведь если обратить внимание на состояние экономики, то оно, как и во всем мире, далеко от здорового. Сектор обрабатывающей промышленности демонстрирует замедление (показатель упал до 49.1, перейдя на территорию спада). Череда забастовок, прокатившихся по стране, может негативно сказаться на показателях потребительского доверия, что окажет дополнительное давление на динамику ВВП. А ведь страна и без того уже несколько лет балансирует между низкими темпами экономического роста и высокой инфляцией. А подобное положение вещей очень сильно связывает Банку Англии руки в плане принятия решений по монетарной политике. Официальные лица только добавляют негатива. Уже и министр финансов Осборн, который славился своим напускным оптимизмом, омрачил картину экономических перспектив страны и мира, заявив, что рынки столкнулись с самыми худшими финансовыми условиями с 2008 года. Такие откровения еще больше подрывают веру в скорое восстановление и стабилизацию ситуации, и усиливают спекулятивные потоки бегства из рискованных активов. И от серьезного падения валюту удерживают только переменчивые настроения рынка.
Прогноз на сентябрь
Как видите, картина рисуется весьма мрачная. Конечно, очень хотелось бы попытаться добавить в нее ярких красок и сказать, что вот, уже в сентябре, процессы восстановления крупнейших экономик мира активизируются. Но, скорее всего, подобное заявление будет неоправданно оптимистичным. В условиях кризиса лучше быть реалистом.
Летнего затишья не получилось, ну а осень традиционно характеризуется ростом активности. Думаю, что текущий месяц особой определенности не принесет, а это значит, что четко направленных движений мы, скорее всего, не увидим, хотя волатильность может быть достаточно высокой.
В силу того, что вопросы, которые волновали мировую общественность в августе, отчасти сняты, основное внимание будет привлекать экономическая статистика. В первую очередь интересны будут окончательные данные по темпам экономического роста США во втором квартале (особенно, если учесть, сколь сильно этот показатель был пересмотрен ко второму чтению). Если прирост ВВП окажется еще меньшим, это может спровоцировать новую волну бегства от рисков, что окажет доллару краткосрочную поддержку, поскольку он все же остается валютой-убежищем, даже, несмотря на то,  что появляются свидетельства некоторого охлаждения безграничного доверия к экономике США. Но по-прежнему это самая ликвидная валюта, а когда финансовая стабильность под вопросом, ликвидность - более чем востребованный фактор.
Кроме того, пристальное внимание будет приковано к решению Фердрезерва в отношении мер стимулирования экономики и комментариям официальных лиц. Учитывая последние данные по нон-фармам, вполне можно ждать, что меры будут приняты уже в сентябре. Введение QE3 может стать серьезным фактором риска  для доллара, поскольку будет свидетельствовать о том, что правительство признает слабость экономики. Но эффект от стимулирующих мер, скорее всего, проявится не раньше конца текущего – начала следующего года.   
В качестве одного из катализаторов для общеевропейской валюты может стать вопрос ликвидности в банковской сфере. Новые разговоры на тему надежности европейских (в частности, французских) банков, а также комментарии по поводу кредитных линий для банковского сектора могут подорвать и без того шаткое доверие к евро.  Не на пользу евро могут пойти и комментарии главы Центробанка, которые последуют за объявлением решения по ставке. Скорее всего, он сохранит свой пессимистичный настрой и вновь скажет о вероятном усилении понижательных рисков для экономики. Ведь это будет значить, что Трише боится распространения долгового кризиса на более крупные регионы в составе Е17. Если принятых мер по покупке активов Италии и Испании окажется недостаточно и одна из этих стран все же обратится за помощью к ЕС, евро может протестировать июльский минимум на 1.3836 и в случае его прорыва устремится к поддержке 1.34. А тут еще и разговоры, которые появились после понижения рейтинга США о том, что тогда и Франция не достойна своих ААА. Подобное в корне меняет ситуацию. Если Италия и Испания велики для того, чтобы их спасти, чего уж говорить о Франции, которая вместе с Германией пока вытягивает на себе всю экономику еврозоны? Понижение ее рейтинга может стать очень сильным ударом по доверию к национальной валюте. В свете указанных факторов экономическая статистика может просто остаться за бортом. Хотя, бесспорно, за ней необходимо очень пристально следить, поскольку все же именно эти факторы дадут сигнал о реальном положении вещей и о том, приносят ли принимаемые меры желаемый результат.
Фунт, скорее всего, будет подвержен внешним факторам, поскольку МРС на текущий момент по-прежнему в своих действиях зажат в тиски высоким уровнем потребительских цен. Инфляция, которая вдвое превышает целевой уровень, установленный Банком Англии по-прежнему не дает Комитету принять решения о расширении программы покупки активов от текущего уровня в 200 млрд. ф.ст., хотя экономика региона продолжает демонстрировать признаки охлаждения (вновь фиксируется рост числа безработных, что, вкупе с ростом цен,  негативно скажется на потребительской активности населения, а это значит, что рост экономики, если и продолжится, то очень медленными темпами). Поэтому на ближайшем заседании от МРС никаких решительных мер ждать не приходится. Но это дело времени, так как кризис в еврозоне и новые признаки замедления роста глобальной экономики усиливают нисходящие риски для инфляции. Ну а пока не остается ничего иного, как внимательно следить за ключевыми экономическими показателями.
Мы считаем, что уже на ближайшем заседании 20-21 сентября ФРС США будет вынуждена успокоить рынки анонсом новых мер стимулирования. Поскольку лимит понижения базовой ставки рефинансирования исчерпан, остается снижать ставки по инструментам с фиксированной доходностью. Скорее всего, ФРС США начнет распродажи «коротких» бондов и скупку «длинных» бумаг. Это может привести к дальнейшему снижению доходности по Treasuries. В пятницу доходность «десятилетних» бондов снизилась до 1,99%. Скорее всего, этот тренд продолжится. С одной стороны, это может привести к удешевлению кредитов в США, с другой стороны, у инвесторов будет расти аппетит к более рискованным активам на фоне прогнозируемой «минусовой» доходности по инструментам с фиксированной доходности при учете инфляции.
В условиях, когда крупнейшие мировые экономики демонстрируют признаки замедления (уже и статистика по Китаю выходит ниже ожиданий, что подтверждает снижение деловой активности в Поднебесной), и у каждого из регионов существуют еще и дополнительные факторы, оказывающие давление на валюту, ждать, что валюты начнут формирование явно-выраженного тренда не приходится. Скорее всего, и в сентябре мы увидим волатильность в пределах диапазонов. Трейдеры то будут испытывать интерес к рискованным активам, то резко избавляться от них. При условии, что никаких глобальных потрясений не преподнесут, ни США, ни страны еврозоны, пара EURUSD, скорее всего, останется в пределах диапазона 1.38 – 1.45. Хотя при определенных условиях, о которых мы писали выше, не исключено падение евро к уровню 1.34.  Для британца наиболее вероятным представляется удержание в диапазоне 1.59 – 1.65. Преодолеть нижнюю его границу фунт на короткое время сможет только в том случае, если начнется паническое бегство от рисков. Пара USDJPY удерживается в районе ранее достигнутого минимума 76.30. В случае бегства из рискованных активов укрепиться валюте может помешать настрой Банка Японии, который уже проводил интервенцию с целью ослабления национальной валюты, которая дала только временный эффект – скорее всего, надо предпринимать иные меры, например,  дополнительные покупки активов. Ведь высокий ее курс губителен для экономики, которая только-только начинает подавать признаки постепенного восстановления (ВВП сократился не так сильно, как предполагалось, сигнализируя, что темпы восстановления после катастрофы даже выше прогнозируемых). И новому премьер-министру придется решить сразу немало проблем: огромный дефицит бюджета, сильная йена, отсутствие роста экономики, номинальная инфляция, а также последствия мартовского цунами. Поэтому, пара доллар-йена, скорее всего, будет удерживаться в диапазоне 75.00 – 80.00.
Источник: FOREX CLUB
Название: МИРОВЫЕ БИРЖИ аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Sinbreaker от 29.09.2011 09:23
Торговая стратегия отлажена и правила есть, но дело в том, что рекомендации дает Алексей-Sincope, а торгует Алексей без ника в этом и проблема   .
Но мы уже близки к друг другу, с новой недели учту все замечания.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 06.10.2011 14:01
FOREX: Прогноз на октябрь
Осень на мировых фондовых и валютных площадках началась в нервозной атмосфере. Августовский тренд снижения фондовых рынков продолжился, и инвесторы активно выводили средства в защитные инструменты, прежде всего, долларовые. Доходность по десятилетним казначейским облигациям США крепко закрепилась ниже 2% и сейчас составляет 1,9% годовых.
Несмотря на ожидания инвестиционного сообщества, ФРС не стала анонсировать третий раунд количественного смягчения, сообщив о программе «Твист». Регулятор намерен ежемесячно до конца июня 2012 года тратить по $10,5 млрд. для выкупа долгосрочных долговых обязательств, при этом Федрезерв намерен продавать краткосрочные казначейские ноты, что должно снизить эффективную кредитного ставку и, как следствие, разморозить рынок недвижимости и потребительскую активность в США.
Но, если вспомнить, что в 60-е годы прошлого века ФРС уже проводила «Операцию Твист», и тогда это не сработало, можно предположить, что не сработает и сейчас. Скорее, предпринятые меры - это ничто иное, как попытка попридержать главный козырь (QE3) в рукаве до худших времен, например, перехода экономики США в состояние рецессии – ведь традиционных мер стимулирования в виде снижения процентной ставки у Банка уже не осталось (хотя давно всем понятно, что эффективность монетарных методов стимулирования сомнительна).
Радостного, конечно, во всем этом мало. Ведь если мир бежит от рисков - это значит, что экономика далека от стабильности, и явно есть поводы для беспокойства. Все эти предположения небезосновательны. Мало того, что официальная статистика свидетельствует о том, что мировая экономика все ближе подбирается к очередной рецессии, так еще и правительства ведущих стран предпринимают недвусмысленные шаги с целью стабилизации ситуации.
Рынок труда в США и ЕС продолжает вызывать серьезное беспокойство. Уровень безработицы в крупнейшей мировой экономике составляет 9,1%, а в еврозоне 10%. Критическая ситуация на рынке труда возникла в Греции и Испании, где показатель вырос до рекордных 16% и 21,2%. Это чревато не только замедлением темпов восстановления экономик развитых стран, но и всплеском социального недовольства. Мы уже сейчас наблюдаем масштабные демонстрации в Греции против предпринимаемых властям мер по снижению бюджетного дефицита путем сокращения социальных расходов.
Впервые с 1978 года Швейцарский национальный банк установил привязку курса национальной валюты, на этот раз к евро, на уровне 1.20 и заявил, что будет решительно защищать этот целевой уровень, если потребуется, осуществляя покупки иностранной валюты в неограниченных количествах. Мера это была вынужденная, поскольку беспокойство по поводу долгового кризиса еврозоны стимулировало укрепление национальной валюты, которое самым негативным образом сказалось на экспорте и экономике страны в целом. Сейчас вопрос в том, хватит ли у Швейцарии средств на столь радикальные меры, ведь опасения по поводу здоровья мировой и, в частности, европейской экономики будут провоцировать попытки инвесторов спрятать свои средства в более безопасных активах.
Надо сказать, что стабильность экономики еврозоны как раз вызывает очень большие сомнения. Проблема распространения долгового кризиса по-прежнему весьма актуальна. А Греция остается в центре всех слухов, так как вероятность ее банкротства все возрастает. Естественно, что это дестабилизирует финансовый сектор. В общем-то ситуация настолько серьезна, что даже Ж.К. Трише, который ранее проявлял стабильно агрессивный настрой, вынужден был заявить, что не исключает возможность эмиссии евробондов, обеспеченных золотом, чтобы привлечь инвесторов. Очень серьезное высказывание, тем более, что подобный исход исключать полностью не стоит, поскольку никому пока не известно, как долго Германия и Франция своей стабильностью смогут поддерживать стабильность всего региона. В частности, над Италией уже висит дамокловым мечом угроза понижения рейтинга (а если еще учесть, что в конце месяца агентства Fitch Ratings и S&P понизили рейтинг Новой Зеландии - довольно стабильной страны с хорошими перспективами роста, чего уж говорить про более слабых). Ну и кроме всего прочего, экономическая статистика тоже очень далека от оптимистичной (темпы роста замедляются и пересмотренные данные за второй квартал (+1.6% г/г) оказались даже чуть ниже предварительной оценки (+1.7% г/г) – это слишком медленно).
Единственной ложкой меда в бочке с дегтем было объявление о совместной операции ЕЦБ, ФРС, ШНБ, Банка Англии и Банка Японии, которая позволит решить проблемы с ликвидностью у европейских банков. ЕЦБ заявил о предоставлении европейским банкам долларовой ликвидности в рамках трех кредитных операций сроком на три месяца, что обеспечит их достаточным количеством американской валюты до конца года. Она будет проводиться параллельно с другими операциями по обеспечению ликвидности, которые ЦБ начал ранее.
Несмотря на то, что на рынке время от времени появлялись слухи о том, что фунт может влиться в ранг валют-убежищ (в силу того факта, что Великобританию проблема долгового кризиса, в общем-то, не затрагивает), он понес существенные потери - ни много, ни мало, а 9 фигур (хотя часть потерь все же смог впоследствии отыграть) - вслед за своим общеевропейским коллегой на фоне бегства из рискованных активов. Если сравнивать экономику страны с американской и европейской, то она выглядит чуть лучше. Но все же это только на первый взгляд. Если копнуть чуть глубже, то это благополучие, скорее, фантом и по сравнению с предыдущим месяцем ситуация практически не изменилась. Темпы роста по-прежнему остаются достаточно низкими, а инфляция более чем в 2 раза, превышает целевой уровень Банка Англии. Естественно, что все это серьезно связывает руки МРС в принятии решений о введении стимулирующей монетарной политики. Падение розничных продаж, резкий рост уровня безработицы, спад в секторе обрабатывающей промышленности, замедление деловой активности в сфере услуг – все это просто вопиет о том, что программу количественного смягчения просто необходимо расширять поскольку альтернативы просто нет. Но пока Комитет таких шагов не предпринимает (хотя, может, это и правильно, поскольку эти меры если и приносят результат, то только временный, маскируя болезнь, а не излечивая от нее).
Прогноз на октябрь
В ближайшие месяцы для единой валюты настанет момент истины, - выдержит ли еврозона долговой кризис в Греции и других странах Южной Европы. Продолжающееся проблемы с финансированием долга в странах периферийной Европы, так называемых станах PIIGS (Португалия, Ирландия, Италия, Греция и Испания) подрывают доверие инвесторов к евро. Тем не менее, фундаментальные факторы, на наш взгляд свидетельствуют о том, что евро имеет шансы вырасти к концу четвертого квартала. Согласно нашей модели, в которую мы заложили динамику уровня потребительских цен, ВВП, сальдо текущего баланса, уровень промышленного производства в еврозоне и ретроспективное скольжение пары EUR/USD в зависимости от этих факторов за последние 12 лет, основная валютная пара может до конца четвертого квартала достичь уровня 1,4337 по отношению к доллару США.
Несмотря на критическую ситуацию с финансированием долга в ряде стран еврозоне, прежде всего в Греции и Италии, уровень устойчивости экономики ЕС остается крайне высоким. По результатам 2011 года мы ожидаем совокупный рост экономики еврозоны в размере 1,1%. В тоже время экономика проблемной Греции сократится в текущем году на 5%. Ситуация в Италии не столь проблематична, Во втором квартале ВВП страны вырос на 0,8%, по результатам года ожидаем позитивную динамику на уровне 0,5%. Таким образом, по мере разрешения проблем в Греции, давление на единую валюту будет ослабевать. Более того, уровень инфляции в еврозоне будет оставаться комфортным, на начало сентября потребительские цены в еврозоне выросла на 2,5%. Росту курса евро могут также способствовать продолжающиеся меры по стимулированию экономики США, в результате которой доходность по американским облигациям с высокой долей вероятности будет находится на низких уровнях, что может означать рост курса евро и снижение курса доллара США.
На текущий момент евро получает временную поддержку со стороны итогов голосования по вопросу утверждения расширения EFSF (законопроект уже ратифицировали Австрия, Германия, Словения, Бельгия, Греция, Ирландия, Италия, Люксембург, Испания, Франция и Финляндия). А, если учесть, что в Германии большинство членов коалиции Меркель поддержали предложение, то вполне можно ждать, что дальнейшие законопроекты по оказанию помощи странам, терпящим бедствие, смогут проходить беспрепятственно. Но сохранить оптимизм от этого решения не удастся. Тем более, что у общеевропейской валюты есть серьезный фактор риска в виде угрозы дефолта Греции. Если к середине октября она не получит очередную дозу финансовых вливаний, то дефолт по части ссуд обеспечен. И, вероятно, это станет самым настоящим началом второй волны кризиса – ведь появятся новые системные риски. Естественно, что под влиянием подобных событий евро может снова протестировать поддержку 1.34, а в случае ее прорыва уйти к уровню 1.31. Но, скорее всего, дабы избежать распространения болезни, средства в очередной раз будут выделены (тем более, что Парламент Греции все-таки принял долгожданный пакет мер жесткой бюджетной дисциплины, включающий, в том числе и вызвавшее много ожесточенных споров повышение налога на жилье, которое планируется реализовать посредством повышения тарифов на электричество). В этом случае возможен краткосрочный всплеск спроса на рискованные активы, но выше сопротивления в 1.40 евро в октябре евро подняться вряд ли удастся. Впрочем, согласно нашим прогнозам в ноябре-декабре евро будет находится в фазе удорожания.
Еще один сюрприз мы можем получить и со стороны ближайшего заседания Управляющего совета ЕЦБ. Примечательно оно тем, что станет последним перед тем, как глава Центробанка Жан Клод Трише покинет пост. Учитывая складывающуюся ситуацию и его более миролюбивые комментарии, а так же то, что один из наиболее агрессивных членов Центробанка Штарк ушел в отставку, не исключено, что Банк пойдет на снижение ставки от уровня 1.5%. Хотя, возможно, так быстро признавать свои ошибки Трише не станет и предоставит возможность исправлять их своему преемнику Марио Драги, которому придется действовать очень решительно в случае, если ускорятся темпы спада в экономике, или долговой кризис в еврозоне вырвется из-под контроля. Тут уж будет не до реверансов придется либо снижать ставку на 50 базисных пунктов, либо возобновлять практику предоставления банкам неограниченной ликвидности по фиксированной ставке и на продолжительный срок. Поэтому держим руку на пульсе экономической статистики.
Слабые данные из США, скорее всего, также не пойдут на пользу европейцам, поскольку спровоцируют очередную волну бегства от рисков. Основное внимание, бесспорно, будет приковано к отчету по рынку труда и темпам роста экономики в третьем квартале (если показатель уйдет ниже 1% в годовом соотношении, это станет весьма сильным разочарованием для рынка).
В подобных условиях фунт также может оказаться под давлением. И это далеко не единственный фактор риска. Несмотря на то, что кризис в еврозоне и новые признаки замедления роста глобальной экономики усиливают нисходящие риски для инфляции, ее снижения в Великобритании пока не произошло. А это значит, что у МРС все еще связаны руки. Поэтому, если на ближайшем заседании Комитет все же примет решение о расширении программы количественного смягчения на 50 млрд. ф.ст., как это предлагает Поузен, фунт может понести ощутимые потери. Дело в том, что такое решение будет означать, что в спаде в экономике Банк Англии видит куда большую угрозу стабильности, нежели в растущих ценах. Вполне естественной реакцией может стать тестирование фунтом уровня поддержки 1.5340 и продолжение нисходящего движения к отметке 1.5070. И, даже если монетарная политика будет оставлена без изменений, свои коррективы может внести публикация Протокола заседания МРС. Тут все будет зависеть от расстановки сил в комитете. Если к Поузену присоединятся еще хотя бы 1-2 голоса, британец также может понести потери.
Иена уже почти 2 месяца удерживается в пределах неширокого диапазона (76.20 – 77.80) и, скорее всего, так будет продолжаться до тех пор, пока Банк Японии не предпримет тех же шагов, что и Швейцарский Национальный Банк. Даже в том случае, если инвесторы начнут активную скупку валют - убежищ, вряд ли иена сможет продемонстрировать активный рост. Дело в том, что высокий курс национальной валюты и без того мешает восстановлению экономики после мартовского землетрясения. Поэтому, уход валюты ниже уровня поддержки 76.00 может спровоцировать интервенцию со стороны ЦБ и в этом случае можно ждать подъема валюты к уровню 80.00. Продолжающиеся сигналы слабости в розничном секторе (обусловленные, видимо, тем, что на расходах населения сказываются ожидания скорого повышения налогов, о котором заявила демократическая партия Японии) и отрасли обрабатывающей промышленности могут ускорить шаги Банка Японии по дополнительному стимулированию экономики. Страна планирует потратить более 19 трлн. иен в ближайшие пять лет, чтобы восстановиться после ужасной природной катастрофы. Хотя власти уже утвердили два пакета помощи на сумму 6 трлн. иен, экономика замедляет темпы роста в течение трех кварталов подряд. А это значит, что собственных причин для укрепления у валюты нет.
Андрей Диргин, Ирина Рогова, FOREX CLUB


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 12.10.2011 08:47
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 3 по 7 октября

Текущая неделя выдалась достаточно бурной с самого ее начала.
Так, на выходных правительство Греции сообщило, что не смогло уменьшить свои расходы согласно договоренностям с иностранными заемщиками, которые теперь ставят под вопрос выдачу Афинам следующего транша, так называемого «кредита взаимопомощи». Соответственно, поскольку угроза греческого дефолта стала ужасающе реальной, инвесторы стали продавать все возможные европейские активы. Таким образом, падали не только фондовые индексы, но и котировки европейских валют.
Так, пара евро/доллар, которая после выходных открылась в районе 1.3350 (понижением), а затем упала до 1.3150. Фунт тоже стал стоить примерно на два цента дешевле и достиг дна 1.5350. Пара USDCHF выросла с 0.9100 до 0.9300. Японская иена при такой расстановке сил оказалась в роли валюты-убежища, в результате чего пара USDJPY, которая торговалась выше 77.00, ушла к 76.50 и не покидала указанного интервала до конца недели.
Однако дальше указанных границ конкурентам доллара идти не пришлось, поскольку уже во вторник на рынке наметился разворот, спровоцированный не кем-нибудь, а Беном Бернанке, выступившим с речью, в которой он намекнул на возможность продолжения программы «количественного смягчения». Это, по его мнению, поможет стабилизации мировой экономики,  в случае, если европейский кризис усугубится.
Энтузиазма, охватившего инвесторов, хватило на несколько дней, однако, в четверг рынок попытался развернуться.
Так, основная процентная ставка Банка Англии на очередном заседании была оставлена на прежнем уровне 0.5%, как, собственно, и ожидалось. Однако объемы покупок Банком активов оказались больше прогнозов, что  вызвало массовые продажи фунта значительной частью инвесторов. На этом движении «британец» потерял почти 200 пунктов, оказавшись ниже 1.5300.  Вслед за GBP и евро попытался вернуться к минимумам недели, однако выступление главы ЕЦБ Жан Клода Трише на ежемесячной пресс-конференции вновь изменило ситуацию. В своем обращении он заявил, что Европейский центральный банк продолжит программу по покупке обеспеченных облигаций, а также проведению долгосрочных операций по рефинансированию долгов.
В последний рабочий день ход конкурентов USD наверх продолжился, чему способствовали позитивные данные по инфляции производителей Великобритании, а также релиз данных по приросту занятости в несельскохозяйственном секторе экономики США. Таким образом, евро уже пытался закрепиться выше уровня 1.3500, а фунт – подняться к 1.5650, но объявление о понижении кредитных рейтингов Италии и Испании агентством Fitch спутало участникам рынка все карты, в связи с чем евро и фунт завершили неделю там же, где они ее и начинали: ниже 1.3400 и выше 1.5550 соответственно.


Прогноз на следующую неделю

После выходных, скорее всего, основные пары останутся в актуальных торговых диапазонах: 1.3000-1.3500 по евро/доллару и 1.5200-1.5700 по фунту. Вряд ли релизы фундаментальных новостей в случае, если текущие оптимистичные настроения перейдут и на следующую неделю, смогут оказать серьезное влияние на рынок, но помнить о них в любом случае стоит.
Так, в Великобритании будут опубликованы цифры по внешней торговле, рынку труда и производственному сектору, а по Штатам – индекс уверенности потребителей от университета Мичигана, сальдо баланса внешней торговли и изменение объема оборота розничной торговли. Кроме того, интерес могут представлять цифры по безработице в Австралии и внешней торговле Канады.
Стоит также отметить и возможность опубликования новых правил для заимствований в иностранной валюты Европейским советом по системным рискам.



Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 15.10.2011 01:26
Аналитический обзор рынка за неделю с 10 по 14 октября 2011 года

Единая европейская валюта значительно укрепила свои позиции в ходе текущей торговой недели. При этом выросли и другие конкуренты доллара США, такие как швейцарский франк и британский фунт, а вот японская иена ожидаемо подешевела относительно «зеленого».
Повсеместному снижению доллара США в начале недели способствовали  сообщения о том, что канцлер Германии Ангела Меркель и президент Франции Николя Саркози проведут рекапитализацию банков, пострадавших от долгового кризиса еврозоны. Вместе с этим было объявлено, что отчетная группа представителей ЕС, МВФ и ЕЦБ собирается завершить переговоры с греческими официальными лицами и вскоре объявить свое решение. Это сыграло на руку евро и франку, поскольку стало очевидно, что уже совсем скоро Греция получит очередной транш помощи, который должен помочь этой стране избежать дефолта. Позднее данная информация подтвердилась, так как политики последней голосующей за расширение полномочий  Европейского фонда финансовой стабильности (EFSF) из 17 стран еврозоны - Словакии, несмотря на внутренние разногласия, заявили, что ожидают одобрения расширения EFSF к концу этой недели. На этом фоне единая европейская валюта превысила отметку 1.3800 (хотя открылась неделя в районе 1.3400), пара USDCHF, за которую сразу после выходных давали более 0.9250, закрепился ниже 0.9000. Что касается британской валюты, то ее успехи на фоне остальных кажутся незначительными: фунт вырос «всего на 200 пунктов» с 1.5550, где он торговался в начале недели.
Британский фунт на протяжении всей недели рос в основном на фоне энтузиазма инвесторов, связанного с европейскими новостями, поскольку фундаментальные данные по Великобритании не были радужными.
Отдельно стоит упомянуть о курсе пары доллар/иена. До среды текущей недели он колебался в районе 76.70, однако в среду, после попытки коррелировать с прочими основными парами, где доллар дешевел, USDJPY упала до 76.30. Тем не менее, позднее на рынок поступили сообщения о том, что Банк Японии, возможно, установит предельный уровень для пары доллар/иена, как это сделал Швейцарский национальный банк, что привело курс почти к 77.50.

Прогноз на следующую неделю

Прогнозируя дальнейшее движение основных валютных пар, участникам рынка стоит учитывать приближающееся решение в отношении расширения EFSF. Учитывая, что официальные лица Словакии уже сейчас говорят о том, что согласие будет достигнуто и Словакия проголосует за расширение полномочий  организации, это может сослужить хорошую службу европейским валютам.
Также, до конца недели намечена публикация ряда немаловажных экономических индикаторов, которые будут способны внести коррективы в текущую ситуацию на мировом валютном рынке.
В ходе следующей торговой недели будут преобладать данные по США. В это время будут опубликованы индексы опережающих индикаторов и данные по производственному сектору, цифры по объемам покупок американских ценных бумаг, жилищному сектору, данные по инфляции, а также экономический отчет ФРС по регионам «Бежевая книга». Из важных европейских новостей стоит выделить, пожалуй, лишь экономические индексы немецких исследовательских институтов ZEW и IFO, цифры по инфляции и розничной торговли Великобритании, а также протокол последнего заседания комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии.
Таким образом, движение валютной пары  евро/доллар в течение следующей недели будет ограничено рамками канала 1.3500 – 1.4000, британский фунт, в случае удержания уровня 1.5700 может продвинуться к 1.5900 и выше, тогда как японская иена, возможно, вернется в район 76.50 и продолжит движение в узком диапазоне между 76 и 77 фигурами.
[FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 21.10.2011 12:50
Аналитический обзор рынка за неделю с 17 по 21 октября.

Прошедшая торговая неделя не принесла какого-либо однонаправленного движения основных валютных пар. Единая европейская валюта в паре с долларом США изменялась в пределах уровней 1.37 – 1.39, USDCHF не мог отдалиться от 0.90, а британский фунт и вовсе большую часть рабочей недели провел между 1.57 и 1.58.
В течение всей пятидневки хорошие данные сменяли плохие, что влекло за собой беспорядочную смену вектора направления валют. Так, например, в начале недели немецкий министр финансов Вольфганг Шойбле развеял надежды инвесторов на то, что на саммите Большой двадцатки (G20) будет сформировано окончательное решение в отношении оказания помощи нуждающимся странам еврозоны. В дополнение к этому, представитель канцлера Германии Ангелы Меркель заявил, что, по мнению госпожи Меркель, мечта о разрешении всех текущих проблем неосуществима. Кроме того, агентством Moody’s был понижен кредитный рейтинг Испании. На этом фоне курс пары евро/доллар упал ниже отметки 1.38, британский фунт снизился до 1.5750, а швейцарский франк приблизился к отметке 0.90.
Однако днем позже официальные лица Франции и Германии «почти согласились» одобрить идею увеличения «фонда взаимопомощи европейских стран». Таким образом, инвесторов охватил энтузиазм, фондовые индексы пошли в рост, а вместе с ними и котировки более доходных валют.  В целом, общий настрой в ходе уходящей сессии создавался исключительно сообщениями относительно ближайшего будущего нуждающихся стран европейского региона и ожиданиями, что Европейский фонд финансовой стабильности (EFSF) наконец-то получит значительную финансовую поддержку на саммите ЕС в ближайшие выходные.
Помимо этого, на неделе был опубликован и ряд других, не менее важных новостей, которые также способствовали возникновению дополнительного волнения на финансовых рынках. В большинстве своем и данные по Соединенным Штатам, и по европейскому региону благоволили валюте США, показав негативную динамику и, тем самым повысив интерес к доллару, как к валюте убежищу. Американский производственный индекс Empire Manufacturing показал рост лишь до уровня -8.48, с предыдущего значения -8.82, хотя аналитики ожидали рост минимум до значения -4. Объемы промышленного производства США в сентябре выросли лишь на 0.2%. Немецкий индекс ZEW также разочаровал участников рынка, снизившись до уровня 38.4 с отметки 43.6. А агентство Moody's предупредило о том, что усилия Франции по оказанию помощи проблемным странам еврозоны могут поставить под угрозу ее собственный кредитный рейтинг, который многие аналитики считают слабейшим рейтингом ААА среди крупнейших мировых экономик.

Прогноз на следующую неделю

И вновь все самое интересное, что может случиться в ближайшее время, произойдет в выходные дни. Очередной саммит министров финансов Евросоюза, возможно, приведет к принятию хоть какого-нибудь решения, так как затянувшаяся неопределенность в сочетании с сильным евро и относительно жесткими денежно-кредитными условиями в еврозоне сильно вредит долгосрочным перспективам региона.
Тем не менее, до начала следующей недели участников рынка ожидает еще несколько важных экономических релизов, способных повлиять на ход торгов. Будут опубликованы немецкий индекс цен производителей и индикатор условий деловой среды от IFO. А также изменение объема розничной торговли в Великобритании, индикатор потребительской уверенности еврозоны и индекс опережающих индикаторов США. До конца недели пара евро/доллар, возможно, вновь приблизится к отметке 1.39, британский фунт все еще настроен на рост к 1.59, а доллар/иена, скорее всего, вновь останется между 76 и 77 с краткосрочными выбросами в разные стороны.
Что касается событий следующей недели, то она будет достаточно скудна. Главными новостями, пожалуй, станут решения об изменении основной процентной ставки центральными банками Канады, Японии и Новой Зеландии. Ставки, по прогнозам останутся без изменений, поэтому, вероятно и национальные валюты будут испытывать дополнительное давление.
Помимо решений центробанков будут опубликованы индексы потребительских цен в Германии и PMI для производственного сектора стран еврозоны. Из данных по США необходимо отметить релиз ВВП, изменение объемов заказов на товары долгосрочного пользования и продаж жилья на первичном рынке и, конечно, индикаторы уверенности потребителей. В случае, если до конца недели единой валюте удастся закрепиться у отметки 1.39, следующая неделя для пары пройдет для в диапазоне 1.38 – 1.40, а фунт/доллар нацелится на 1.60.


Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 27.10.2011 16:05
Аналитический обзор рынка за неделю с 24 по 28 октября.

С началом новой торговой недели, несмотря на достаточно мрачные отчеты по двум основным экономическим центрам еврозоны Германии и Франции, единой европейской валюте удалось не только удержать свои позиции против доллара США, но и достигнуть новых максимальных значений с сентября месяца.
Так, на фоне возросшего оптимизма инвесторов в отношении того, что европейские лидеры, по всей видимости, наконец, договорились о мерах, которые будут направлены на решение долгового кризиса в еврозоне, европейской валюте удалось уже в первый рабочий день недели превысить отметку 1.3950. 
Как отмечают аналитики, лидерами ЕС был обрисован план по увеличению Европейского стабилизационного фонда (EFSF) более чем в два раза, то есть его объем может превысить 1 трлн. евро. В свою очередь, хотелось бы напомнить, что первоначально размер Европейского стабилизационного фонда (EFSF) составлял 440 млрд. евро.
Вместе с евро росли также такие валюты как британский фунт и австралийский доллар. Курс британской валюты сумел превысить отметку 1.60, а курс австралийского доллара почти вплотную подошел к 1.05 фигуре.
Между тем отметим, что за день до ключевой конференции лидеров ЕС, рынки встряхнула новость об отмене встречи министров финансов, запланированной на европейское утро среды. За недостатком подробностей трейдеры массово двинули свои капиталы прочь от рисков, скупая франки, иены и старое доброе золото. Курс иены к доллару в итоге достиг нового послевоенного максимума в районе 75.70, а золото скакнуло с 1655 до 1705 долл. за тройскую унцию.
В среду в преддверии оглашения результатов антикризисного саммита европейских лидеров участники рынка не спешили предпринимать каких-либо активных действий и проявляли осторожность. Именно поэтому в первой половине дня в большинстве своем курсы основных валют были заперты в достаточно узких торговых диапазонах.
Основное движение пар произошло после открытия американских рынков. Влияние на курсы валют, как и ожидалось, оказывали сообщения о ходе переговорного процесса по решению долгового кризиса в еврозоне.
Положительный эффект на рынках возымела новость из Европы о том, что парламент Германии все же одобрил план расширения кредитных возможностей Европейского стабилизационного фонда (EFSF). На этом фоне курс европейской валюты достиг нового двухмесячного максимума 1.3973, а курс британского фунта подпрыгнул до 1.6036. Однако после того как на рынках появилось сообщение о том, что на переговорах банков с европейскими лидерами по вопросу реструктуризации греческого долга особого прогресса не наблюдается рост европейских валют застопорился.
Тем не менее, вскоре после этого евро и другие высокодоходные валюты все-таки сумели возобновить свой рост. Сообщение о том, что азиатские страны могут предоставить финансовую поддержку еврозоне вновь заставили участников рынка перейти к более рисковым операциям. На этом фоне курс евро/доллар сумел стабилизироваться вблизи 1.39 фигуры, а курс фунт/доллар скорректировался до 1.5970.
Между тем, нужно отметить, что на фоне опасений интервенции со стороны ЦБ Японии доллару США удалось несколько укрепить свои позиции по отношению к японской валюте. Пара доллар/иена отскочила от многолетних минимумов и отошла торговаться к уровню 76.30.
Американские новости не сумели оказать какого-либо существенно влияния на рынок, хотя, нужно отменить, на этот раз, в отличие от предыдущего дня, когда индикатор потребительской уверенности и индекс производственной активности от ФРС-Ричмонда не оправдали надежд инвесторов и вышли хуже прогнозных значений, носили достаточно позитивный характер. Количество продаж новых домов в США за сентябрь составило 313 тыс., тогда как прогноз был 300 тыс., предыдущее значение было пересмотрено с 295 тыс. до 296 тыс.
В ходе заседаний по вопросам денежно-кредитной политики Банк Канады и Резервный банк Новой Зеландии оставили свои основные процентные ставки без изменений, на уровнях 1.00% и 2.50% соответственно.


Прогноз на следующую неделю
До конца недели нас ожидает релиз важных новостей по Штатам: в случае если положительный предварительный прогноз по ВВП США за 3-й квартал (2.50%) подтвердится, рост фондовых рынков под завершение торговой недели продолжится, что также обеспечит поддержку рисковым настроениям, и выведет высокодоходные валюты на новые месячные максимумы.
Учитывая значительный рост объёма продаж жилья на первичном рынке в США в сентябре, данные по изменению объёма незавершённых сделок по продаже жилья также наверняка смогут порадовать участников рынка.
В пятницу будет опубликован индикатор уверенности от университета Мичигана, прогнозное значение по которому дает основание предполагать положительный исход недели для фондовых рынков.
Новостной фон предстоящей недели будет достаточно насыщен, как это свойственно последней неделе месяца.
Вместе с тем, разумеется, трейдеры, прежде всего, будут ориентироваться на новости от европейских банкиров и руководства Германии и Франции, так как именно от их позиций зависит, будут ли выработаны согласованные методы помощи странам еврозоны, а также какой процент государственного долга Греции будет списан.
Из европейских новостей отметим уровень безработицы в еврозоне и Германии, изменение объема ВВП Великобритании, а также решение ЕЦБ по процентной ставке.
Что касается Штатов, то там в начале недели опубликуют производственный индекс ISM и индекс деловой активности Ассоциации менеджеров в Чикаго, а к концу недели нас ждет пакет наиболее сильных новостей: данные по изменению числа занятых от ADP, публикация решения FOMC по базовой процентной ставке и данные по изменению числа занятых в несельскохозяйственном секторе.
Также значительные движения на рынке может вызвать планируемое снижение уровня процентной ставки Резервным банком Австралии – с 4,75 до 4,50%.
В случае если трудности переговорного процесса не заведут европейских лидеров в объективный тупик, высокодоходным валютам не грозит снижение, однако и условий для роста пока что не наблюдается. Наиболее вероятной перспективой будет стабилизация пар в диапазоне, схожем с границами текущей недели: для евро/доллара при отсутствии явно негативных новостей вероятнее всего движение в пределах 1,3700 – 1,4000, колебания фунта будут ограничены рамками 1,5750-1,6150, движение доллар/франка вниз будет ограничено поддержкой 0,8730, при этом путь вверх открыт до 0,9000, а судьба доллар/иены зависит в том числе и от того, решится ли Банк Японии на интервенцию – этот шаг будет наиболее вероятен при приближении пары к 75,00.


Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 31.10.2011 22:40
Аналитический обзор рынка за неделю с 24 по 28 октября.
С началом новой торговой недели, несмотря на достаточно мрачные отчеты по двум основным экономическим центрам еврозоны Германии и Франции, единой европейской валюте удалось не только удержать свои позиции против доллара США, но и достигнуть новых максимальных значений с сентября месяца.
Так, на фоне возросшего оптимизма инвесторов в отношении того, что европейские лидеры, по всей видимости, наконец, договорились о мерах, которые будут направлены на решение долгового кризиса в еврозоне, европейской валюте удалось уже в первый рабочий день недели превысить отметку 1.3950. Вместе с евро росли также такие валюты как британский фунт и австралийский доллар.
Как отмечают аналитики, лидерами ЕС был обрисован план по увеличению Европейского стабилизационного фонда (EFSF) более чем в два раза, то есть его объем может превысить 1 трлн. евро. В свою очередь, хотелось бы напомнить, что первоначально размер Европейского стабилизационного фонда (EFSF) составлял 440 млрд. евро.
Между тем отметим, что за день до ключевой конференции лидеров ЕС, рынки встряхнула новость об отмене встречи министров финансов, запланированной на европейское утро среды. За недостатком подробностей трейдеры массово двинули свои капиталы прочь от рисков, скупая франки, иены и старое доброе золото.
В среду влияние на курсы валют, как и ожидалось, оказывали сообщения о ходе переговорного процесса по решению долгового кризиса в еврозоне.
Положительный эффект на рынках возымела новость из Европы о том, что парламент Германии одобрил план расширения кредитных возможностей Европейского стабилизационного фонда (EFSF). На этом фоне курс европейской валюты достиг отметки 1.3973, а курс британского фунта подпрыгнул до 1.6036. Однако после того как на рынках появилось сообщение о том, что на переговорах банков с европейскими лидерами по вопросу реструктуризации греческого долга особого прогресса не наблюдается рост европейских валют застопорился.
Американские новости не сумели оказать какого-либо существенно влияния на рынок, хотя, нужно отменить, на этот раз, в отличие от предыдущего дня, когда индикатор потребительской уверенности и индекс производственной активности от ФРС-Ричмонда не оправдали надежд инвесторов и вышли хуже прогнозных значений, носили достаточно позитивный характер. Количество продаж новых домов в США за сентябрь составило 313 тыс., тогда как прогноз был 300 тыс., предыдущее значение было пересмотрено с 295 тыс. до 296 тыс.
В ходе заседаний по вопросам денежно-кредитной политики Банк Канады и Резервный банк Новой Зеландии оставили свои основные процентные ставки без изменений, на уровнях 1.00% и 2.50% соответственно.
Между тем, эйфория от положительных новостей вновь захлестнула рынки в четверг. Спрос на рисковые активы значительно вырос, когда стало ясно, что лидеры стран Евросоюза согласовали планы расширения Европейского стабилизационного фонда (EFSF), а на переговорах банков с европейскими лидерами по вопросу реструктуризации греческого долга все же был достигнут компромисс. Как сообщается, европейские политики и банкиры договорились о списании 50% задолженности. Кроме того, еще одной положительной новостью для евро в этот день стало сообщение о том, что Китай может предоставить финансовую поддержку еврозоне, приняв участие в формировании Европейского стабилизационного фонда (EFSF).
Между тем, эйфория от положительных новостей вновь захлестнула рынки в четверг. Спрос на рисковые активы значительно вырос, когда стало ясно, что лидеры стран Евросоюза согласовали планы расширения Европейского стабилизационного фонда (EFSF), а на переговорах банков с европейскими лидерами по вопросу реструктуризации греческого долга все же был достигнут компромисс. Как сообщается, европейские политики и банкиры договорились о списании 50% задолженности.
Кроме того, склонность к рискованным операциям на рынках возросла после выхода данных по ВВП США. Предварительный прогноз подтвердился, показав рост ВВП США за 3-й квартал на 2.50%.
Еще одной положительной новостью для евро в этот день стало сообщение о том, что Китай может предоставить финансовую поддержку еврозоне, приняв участие в формировании Европейского стабилизационного фонда (EFSF).
Результатом этих позитивных факторов стало достижение европейской валютой двухмесячного максимума в районе 1.4245. Аналогичным успехом отметился и фунт с максимумом в районе 1.6140.
В свою очередь следует отметить, что, несмотря на неоднократные заявления представителей Банка Японии о возможных мерах по противодействию укрепления национальной валюты, иена продолжала свой рост против доллара США, достигнув нового многолетнего максимума 75.65.
В последний день недели после значительных движений накануне на рынках наблюдалась некоторая стабилизация: курс евро/доллар установился чуть ниже 1.42 фигуры, фунт/доллар после тестирования уровня 1.6150 отошел торговаться к 1.61, тогда как пара доллар/иена не выходила за рамки диапазона 75.65 – 76.00.
 
Прогноз на следующую неделю
Как мы можем видеть, принятый европейскими властями план решения долгового кризиса в регионе был с воодушевлением воспринят инвесторами. Поэтому можно предположить, что в ближайшей перспективе высокодоходным валютам не грозит снижение.
В то же время, новостной фон предстоящей недели будет достаточно насыщен, как это свойственно последней неделе месяца и участников рынка могут ждать много сюрпризов.
Из европейских новостей стоит выделить уровень безработицы в еврозоне и Германии, изменение объема ВВП Великобритании, а также решение ЕЦБ по процентной ставке. Особое внимание будет уделено пресс-конференции главы ЕЦБ Жан-Клода Трише.
Между тем, внимание инвесторов также будет направлено на то, какие договоренности будут достигнуты между властями Евросоюза и Китая по поводу увеличения Европейского стабилизационного фонда (EFSF).
Что касается Штатов, то там в начале недели опубликуют производственный индекс ISM и индекс деловой активности Ассоциации менеджеров в Чикаго, а к концу недели нас ждет пакет наиболее сильных новостей: данные по изменению числа занятых от ADP, публикация решения FOMC по базовой процентной ставке и данные по изменению числа занятых в несельскохозяйственном секторе.
Также значительные движения на рынке может вызвать планируемое снижение уровня процентной ставки Резервным банком Австралии – с 4.75 до 4.50%.
Что касается технических уровней, то наиболее вероятной перспективой будет стабилизация пар в следующих диапазонах: для евро/доллара при отсутствии явно негативных новостей вероятнее всего движение в пределах 1.3900 – 1.4300, колебания фунта будут ограничены рамками 1.5800-1.6200, движение доллар/франка вниз будет ограничено поддержкой 0.8500, при этом путь вверх, скорее всего, будет открыт до 0.8900, а судьба доллар/иены, вероятно, будет зависеть, в том числе и от того, решится ли Банк Японии на интервенцию – этот шаг будет наиболее вероятен при приближении пары к 75.00.
 
 
Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 13.11.2011 22:34
ПРОГНОЗ РЫНКА FOREX НА НОЯБРЬ
 СИТУАЦИЯ В ОКТЯБРЕ

   Ситуация на мировых фондовых и  финансовых площадках в октябре  продолжала оставаться тревожной. С  одной стороны, у инвесторов проснулся  аппетит к высокорискованным активам,  прежде всего, к ценным бумагам, что  привело к ралли на фондовых рынках. Так,  по результатам октября индекс  «широкого рынка» S&P 500 вырос на 11%, -  рекордный месячный скачок с 1991 года.

 В результате, на рынке в сентябре было  наметился рост основной валютной пары  EUR/USD, но в октябре он споткнулся о  греческие, а затем и итальянские  долговые проблемы. На этом фоне пара  снизилась с сентябрьских максимумов в  1,44 до 1,35 в конце октября.

   Основным лейтмотивом октябрьских  торгов стали нарождающиеся проблемы в  экономике Италии. Страна, по величине  экономики занимающая третье место в  еврозоне, столкнулась с серьезными  долговыми проблемами. Перманентный  политический кризис сделал  затруднительной задачей снижение  огромного публичного долга страны, на  начало ноября он превысил 120% ВВП.

   В результате, доллар завершил месяц с  ощутимыми потерями против евро и  фунта. Чуть более сдержанную динамику  продемонстрировали йена и франк. Но им  мешают настроения национальных  Центробанков – и ШНБ, и Банк Японии  готовы провести интервенцию (что и  сделал BOJ в последний рабочий день  месяца, ослабив йену без малого на 4  фигуры и это помогло и доллару отыграть  часть потерянных ранее позиций), дабы  не допустить резкого роста курса своих  валют.

  По большому счету особых поводов для  оптимизма (уж во всяком случае, в первой  декаде месяца) не было. Начнем с того,  что рейтинговое агентство Moody’s  понизило долгосрочный рейтинг  государственных облигаций Италии с  уровня Аа2 до А2 с негативным прогнозом.  Итальянские, греческие и испанские  банки также стали «жертвами» понижения  кредитных рейтингов. Агентства  справедливо посчитали, что находящиеся  на балансах этих банков греческие  бумаги могут ухудшить качество их  активов. Более того, возможный дефицит  долларовой ликвидности мог привести к  системным проблемам в ряде крупных  европейских банках.

   Чуть позже появилась информация о том,  что и агентство Fitch понизило суверенные  рейтинги Италии и Испании. Естественно,  что это только усилило опасения  распространения «греческой болезни»,  ведь это третья и четвертая  экономические системы еврозоны и тут  уже несколькими траншами не  отделаешься – слишком велик размер  экономик.

  Надежду на некоторую стабилизацию  дает тот факт, что наконец-то и Словакия  ратифицировала план по расширению EFSF.  Это значит, что спустя три месяца после  объявления о необходимости этой меры  Европа, наконец, сможет совершать  интервенции на долговые рынки и, в  случае необходимости, рефинансировать  капитализацию финансовых институтов  посредством займов властям. Но все  прекрасно понимают, что даже эта мера  вряд ли спасет такие страны, как Италия  или Испания в случае дефолта. Поэтому  тут же появились разговоры о  необходимости расширения фонда  спасения. Как итог – несколько  саммитов, которые следовали один за  другим (запутаться в них было  немудрено). Но как бы то ни было, повод  для оптимизма, пусть и не слишком  оправданного, так как все прекрасно  понимают, что какие бы меры сейчас не  предпринимались, надеяться на то, что  все проблемы исчезнут в ближайшее  время – наивно, встречи все же дали.  Итак, в ходе последнего саммита лидеров  ЕС было достигнуто соглашение в  отношении рекапитализации банков,  однако документ вступит в силу только  после того, как остальные разделы  европейской программы по выходу из  кризиса будут завершены. Что касается  размера EFSF, то велись разговоры о том,  что он будет увеличен в 4 раза: от  изначального уровня EUR 250-275 млн. до EUR 1  млрд. Дисконт по греческим бондам  утвердили в размере 50%, хотя, по сути,  подобное решение можно приравнять к  дефолту. Также была достигнута  договоренность о том, что требования по  уровню капитала для банков будут  повышены до 9% к 2012. Согласно коммюнике  банки должны будут найти частные  источники для привлечения капитала, а  также проводить реструктуризацию и  преобразование долга в ценные бумаги.  Если банки окажутся неспособны  привлечь капитал самостоятельно,  поддержку окажет правительство или EFSF.  Все это, конечно, хорошо, но достаточно  бессмысленно. Ведь недаром после  объявления итогов саммита ЕС среди  трейдеров пошла гулять шутка:  "Страны-должники берут в долг деньги,  чтобы спасти другие страны-должники,  которые просят неплатежеспособные  банки простить им 50% долга, однако затем  неплатежеспособные банки должны будут  привлечь капитал, который они, конечно,  попросят в долг у самых главных  стран-должников, которым они только что  дали деньги". И это было бы смешно, если  бы не было так грустно.

  На данном этапе понятно только одно,  что наряду с попытками снизить угрозу  распространения проблем кризиса  суверенного долга на Францию и  Германию, надо стремиться  стимулировать экономики регионов,  которые продолжают подавать сигналы  бедствия. Активность в сфере услуг и  секторе обрабатывающей промышленности  еврозоны снизилась (составной индекс  упал до 47,2 против 49,1 в сентябре). Это  стало свидетельством повышения риска  рецессии в регионе. Кроме того,  показатель доверия немецких  инвесторов упал почти до 3-летнего  минимума (-48,3 против -43,3 месяцем ранее).  А ведь Германия осталась последним  оплотом стабильности в идущей ко дну  экономике региона, и если и здесь будут  наблюдаться деструктивные тенденции,  это может совершенно подорвать деловое  доверие.
 
 Безработица в ЕС достигла критических  отметок, - 9,7% общей численности общего  экономически активного населения. В  Испании ее уровень достиг 22,6%, в Греции  – 17,5%, а в Италии – 8,3%. В результате  последствия экономического кризиса  становятся причиной социальных  волнений, в той же Греции или Италии.

   Фунт демонстрировал схожую с  общеевропейской валютой динамику.  Собственных причин для роста у  британца, по сути, практически не было.  Вывод отсюда напрашивается сам собой,  своим укреплением валюта в большей  степени обязана повышению интереса к  риску. Ключевым событием для валюты  можно назвать октябрьское заседание  МРС. Банк Англии удивил. Комитет по  монетарной политике впервые почти за 2  года расширил масштабы программы  покупки активов на 75 млрд. фунтов до 275  млрд. Программа, которая продлится 4  месяца, будет разделена на покупки  банками бондов с тремя диапазонами  сроков погашения: от 3 до 10 лет, от 10 до 25  лет и свыше 25 лет. Банки же будут  использовать наличность для  кредитования юридических и физических  лиц. Подобная программа была принята,  несмотря на то, что ценовое давление  по-прежнему, более чем в 2 раза  превышает целевой уровень,  установленный ЦБ. Это значит, что в  данный момент угроза замедления темпов  экономического роста (кстати, во 2  квартале, ВВП вырос всего на 0,1% против  предварительного значения +0,2% на фоне  существенного сокращения  потребительских расходов, что  неудивительно, ведь на рынке труда  также наблюдается спад – ставка б/р  выросла до уровня 5%) является более  серьезной проблемой, нежели скачок  инфляции. Но, скорее всего, первые  результаты от проведения данной  программы мы увидим не раньше, чем в  начале 2012 года.

ПРОГНОЗ НА НОЯБРЬ

   Главной новостью ноября стало  снижение со стороны ЕЦБ базовой ставки  на 0,25% до 1,25%. Новый глава ЕЦБ Марио  Драги удивил рынки, поскольку он  считается пламенным борцом с  инфляцией, которая в еврозоне достигла  3%. Однако дебют Драги стал сигналом  смягчения денежной политики на фоне  роста опасений новой волны рецессии в  мире.

   На наш взгляд сейчас, как никогда,  складывается двоякая ситуация и  практически с равной долей вероятности  можно предполагать как ослабление, так  и укрепление доллара. В качестве  фактора, работающего на его повышение,  может оказаться «негативный» прогноз  (который отражает текущую ситуацию с  рисками в фискальной и экономической  сферах отдельных регионов им еврозоны  в целом) в отношении рейтингов Испании  и Италии. В частности, совокупный долг  Италии сейчас составляет 1,9 трлн евро и  уже давно превысил ВВП страны. При этом,  согласно неофициальным данным, темпы  роста ВВП Италии в этом году могут  упасть до 0,7% вместо прогнозируемых 1,1%.  И, если страна не сможет поддерживать  необходимый уровень ликвидности без  внешних займов (а неопределенность на  рыночных площадках и возможность  дальнейшего сокращения инвестиций  может серьезно подорвать способность  Италии занимать за рубежом), то  очередного понижения рейтинга ей не  избежать, что, естественно, окажет  давление на общеевропейскую валюту.
 
 Отставка правительства Греции не  изменила кардинально политического  ландшафта в стране. ЕС «заморозила»  выделение помощи в размере 130 млрд. евро  после решения премьер-министра страны  Георгоса Папандреу провести  национальный референдум по вопросу  принятия пакета мер сокращения  бюджетных расходов, предложенных ЕС.  Таким образом, ситуация в Греции  остается взрывоопасной для мировых  финансовых и фондовых рынков.
 
  Ситуация в Италии также ухудшается. В  начале ноября доходность по  итальянским десятилетним облигациям  превысила опасную отметку в 7%.  Политические и финансовые проблемы в  третьей по величине экономике еврозоне  – итальянской – могут стать  катализатором системных проблем в ЕС.  Политический долгожитель Сильвио  Берлускони сделал оговорку, что его  уход с поста главы правительства  состоится после принятия парламентом  страны пакета реформ в целях снижения  громадного публичного долга страны,  который достиг 120% от объема  национального ВВП.

   Более сильное негативное влияние на  евро может оказать потеря Францией  своего наивысшего рейтинга (а  агентство Moody's уже заявило, что в  следующие 3 месяца будет внимательно  отслеживать прогресс правительства в  сфере проведения необходимых  экономических и финансовых реформ).

   Ну а если все же в жизнь будут  претворены решения саммита ЕС,  касающиеся рекапитализации банков, EFSF  и структурных реформ в Италии, то евро  может и продолжить свое победное  шествие. К тому же, в качестве одного из  вариантов попытки избежать  распространения долговой болезни  рассматривается использование денег  поддержки МВФ для рекапитализации  европейских банков. Не исключено, что  какие-то новости по этой теме мы  получим по итогам саммита G20 в Каннах,  что может стать дополнительной  поддержкой для евро.

   Не на пользу доллару могут пойти и  позитивные экономические отчеты, в том  числе и собственные американские. Не  далее, как на прошлой неделе в ответ на  хороший отчет по темпам роста ВВП за 3  квартал (показатель продемонстрировал  рекордные темпы роста за последний  год (2,5%), чему способствовал резкий  подъем потребительских расходов и  деловых инвестиций) бакс продолжил  ослабевать на фоне повышения интереса  к высокодоходным активам. Тем не менее,  даже то, что в экономике страны  появляются отдельные признаки  стабилизации, еще не позволяет  полностью исключить вероятность  скорой реализации третьего раунда  количественного смягчения. Посмотрим,  что принесет ближайшее заседание  Федрезерва. Недавние комментарии  представителей ФРС говорят о том, что  они разочарованы результатами Operation Twist  и подумывают о дополнительном  стимулировании экономики. Самым мощным  оружием в данном случае будет QE3 и его  запуск может оказать на доллар  давление.
  Итак, при реализации оптимистичного  сценария для евро, возможно  продолжение формирования восходящего  тренда в паре EURUSD и одной из целей,  скорее всего, станет уровень 1,4530. Ну а в  случае, если окажется «все плохо» не  исключено, что евро вернется к  поддержке 1,32.

   Фунт, скорее всего, будет оставаться  под влиянием темы интереса к риску,  повторяя, в случае положительного  развития ситуации в Е17, динамику своего  европейского коллеги. В такой ситуации  он может продемонстрировать рост до  отметки 1,64. И, пожалуй, это  единственное, что сейчас может его  поддержать. Конечно, у Великобритании  нет таких же проблем, как у еврозоны. Но  темпы роста экономики замедляются  (посмотрим, какими они будут по итогам  третьего квартала), а вот инфляция  продолжает расти. В сентябре она  подскочил к рекордному максимуму.  Годовое значение индекса  потребительских цен  продемонстрировало подъем до отметки  5,2% против наблюдаемых в августе 4,5%.  Скорее всего, подобные цифры все же  ограничат возможности монетарных  властей в плане стимулирования  экономики. Но, учитывая последнее  решение МРС, становится понятно и то,  что Банк Англии явно не намерен идти на  ужесточение, а если так, рост инфляции в  условиях слабых темпов роста приведет  лишь к стагнации, а затем и рецессии.  Что самое опасное, так это то, что в  условиях расширения программ  количественного смягчения  самостоятельно рост цен не  прекратится. И это может оказать на  британца дополнительное давление в  случае, если вновь начнется укрепление  доллара. В этом случае ждем его на  отметке 1,54.

   До определенного момента ситуация с  йеной была скучна донельзя. Пара USDJPY  консолидировалась в пределах узкого  диапазона полностью игнорируя  статистические данные по экономике  Японии. Но в октябре японская валюта  несколько раз обновляла исторический  максимум, как бы испытывая терпение  Банка Японии, который все же решил  отреагировать на такое положение вещей  и провел интервенцию. Этого шага от  него все ждали, поскольку дорогая  национальная валюта губительна для  экспортно-ориентированной экономики,  которая к тому же пытается  восстановиться после разрушительного  землетрясения в марте текущего года.  Дополнительное негативное влияние на  потенциал восстановления оказало и  наводнение в Таиланде из-за которого  все 9 автомобилестроителей вынуждены  были остановить производство на  тайских заводах. Конечно, в случае  бегства от рисков, йена может  возобновить укрепление, но вряд ли  новые максимумы будут достигнуты.  Поэтому наиболее вероятный диапазон  колебаний валюты 75,55 – 80,00.

  ОЖИДАЕМЫЕ СХЕМАТИЧЕСКИЕ КОЛЕБАНИЯ  ОСНОВНЫХ ВАЛЮТНЫХ ПАР В НОЯБРЕ  ПРЕДСТАВЛЯЕМ НИЖЕ:
 
EURUSD

(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-28.jpg)


GBPUSD

(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-29.jpg)

USDJPY

(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-30.jpg)

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 15.11.2011 12:05
Аналитический обзор рынка за неделю с 7 по 11 ноября
Текущая неделя началась довольно пассивно, как и вторая половина минувшей недели. В отсутствие значимых календарных данных направление рынка задавалось, главным образом, известиями из европейской периферии.
Уже с первого дня недели все внимание инвесторов было направлено на Грецию, где незадачливый премьер-министр Папандреу подал в отставку, а также на Италию, откуда поступали сигналы о возможном скором уходе премьер-министра Сильвио Берлускони на фоне растущей напряженности, связанной с долговыми проблемами и ростом доходности по облигациям. Эти новости в различных вариациях довлели над рынком первые два дня недели, не давая евро подняться выше 1,3850, и вместе с тем оставляя надежду на реализацию новыми правительствами этих стран планов по выходу из кризиса – это стабилизировало европейские валюты и не позволяло евро опуститься ниже 1,3700. Так, например, во вторник президент Италии Джиорджио Наполитано в своем заявлении, опубликованном в форме электронного письма, уточнил, что получил от Берлускони обещание покинуть пост в случае, если парламент Италии примет пакет жестких мер на голосовании, которое состоится на следующей неделе. Трейдеры отреагировали с энтузиазмом, так как пакет мер по стимулированию экономики и сокращению бюджета может ослабить напряжение на периферии еврозоны. Разумеется, эти ожидания могут оказаться наивны, но рынок, тем не менее, двинулся против доллара: евро в результате достиг максимума в районе 1,3845. Данные по изменению объёма производства обрабатывающей промышленности в Великобритании вышли лучше прогноза, чем обеспечили дополнительную поддержку фунту, который в ходе суточного ралли достиг уровня 1,6130.
Что касается швейцарского франка, то его курс вновь задавался тоном вербальных интерлюдий представителей Национального банка Швейцарии: с самого открытия рынка после выходных USDCHF устремился вверх к 0.9050. Слабости франку добавляли сообщения из банка о том, что официальные лица постоянно отслеживают ситуацию на финансовом рынке и готовы «принять меры в случае необходимости». Однако уже во вторник европейским утром франк двинулся в сторону укрепления, после того как вице-президент Национального банка Швейцарии Томас Джордан заявил, что банк в настоящее время не производит ослабления валюты в целях увеличения конкурентных преимуществ экспортеров своей страны. Тем самым Джордан «сбалансировал» высказанное ранее им же утверждение о том, что курс швейцарского франка «должен и далее ослабевать». В результате последовавшего укрепления франк достиг района 0,8920 в паре с долларом и 1,2360 в паре с евро.
В среду же на рынке случился обвал. Фарватер недели стал по-настоящему «черным» для европейской валюты. Масла в огонь подлила Греция, откуда пришло сообщение, что там еще не сформировали коалиционное правительство. Однако основные негативные новости пришли из Италии, где доходность 10-летних облигаций превысила уровень 7%, несмотря на масштабные покупки со стороны ЕЦБ. Опасения того, что Италию может постигнуть та же участь, что и Грецию, способствовали бегству трейдеров от рисков, что обратило пару EUR/USD ниже 1,3600. Фунт/доллар также опустился вниз, вслед за евро. Помимо всего прочего, на «британца» оказал негативное влияние отчет о сальдо торгового баланса, отрицательное значение которого (-?9814) оказалось несколько хуже прогноза. В результате стремительного падения в среду фунт опустился к району 1,5900.
Отток средств в валюты-убежища расширил и диапазон движения швейцарского франка: доллар/франк пробил в среду важное психологическое сопротивление 0,9000 и достиг района 0,9100.
Ослабление доллара к иене можно объяснить коррекцией после произошедшей на прошлой неделе интервенции. Доллар/иене удалось снизиться до района 77,50 – таким вот образом японская валюта вновь самоутверждается как валюта-убежище.
Несмотря на то, что в четверг евро обновил минимум текущего месяца, попытавшись прорваться ниже 1.3500, вскоре наступил разворот, и вплоть до конца недели единая европейская валюта продолжала укрепляться. Основной причиной, вызвавшей подобные движения, стали сообщений рейтингового агентства Standard & Poor’s. Сначала, якобы «по ошибке», сообщение о понижении кредитного рейтинга Франции ушло ряду подписчиков – именно на этом евро и ушел вниз. Позднее, однако, агентство подтвердило, что рейтинг остается без изменений (ААА). Этот факт несколько снизил напряжение, связанное с долговой ситуацией в регионе.
Кроме того, поддержку валюта получала и от новостей из Греции, которая наконец-то обрела нового премьер-министра, возглавившего коалиционное правительство, и от данных из Италии, которая успешно разместила свои очередные долговые инструменты.

Последний день торговой недели оказался спасительным для европейской валюты. Позитивные новости пришли из Греции, где принял присягу новый премьер-министр Лукас Пападимос. Также в Италии был одобрен законопроект о сокращении долга. Данные новости стимулировали аппетит к риску, что позволило паре евро/доллар пробить важный уровень сопротивления 1.37 и практически вернуться к значениям, которые были в начале торговой недели.
Остальные конкуренты доллара также отметились ростом в последний торговый день на фоне оптимизма Европы. Пара фунт/доллар смогла закрепиться выше психологического уровня 1,60, а доллар/франк приступил к тестированию поддержки, находящейся на уровне 0,9000.

Прогноз на следующую неделю
На следующей неделе нас прежде всего будут интересовать результаты голосования парламента Италии по вопросу принятия к реализации пакета жестких мер по выводу страны из долгового кризиса. Эти результаты напрямую определят судьбу евро на ближайшую, а может быть также и последующую неделю.
Что касается календарных новостей, то у трейдеров будет много возможностей сыграть на их влиянии. К примеру, данные по изменению объема ВВП Германии и еврозоны за 3-й квартал могут стабилизировать и скорректировать положение евро после падения. Следует обратить внимание также на новости из Великобритании, где опубликуют данные по безработице и индекс потребительских цен..
Данные по США, которые будут опубликованы ближе к концу недели, скорректируют отношение инвесторов к доллару. Наиболее важными новостями будут чистый объём покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами, изменение объема промышленного производства США, данные по жилищному сектору и по инфляции.
Также на следующей неделе состоится совещание по денежно-кредитной политике и базовой процентной ставке в Банке Японии.
Евро/доллар, так и не поднявшись выше 1,38, может на следующей неделе вновь снизиться к 1,3550, таким образом, диапазон движения составит 1,3550-1,3900. Для пары фунт/доллар основной поддержкой будет 1,5800, а ближайшее сопротивление в случае роста расположено на 1,6200. Корреляция с евро также будет иметь важное значение, однако положение фунта на настоящий момент более стабильное, что объясняется фундаментальными причинами.
Пара доллар/иена, вероятно, продолжит снижаться к уровню многолетнего минимума, туда, где началась интервенция 31 октября. Ближайшей поддержкой, таким образом, будет уровень 76.00. Рост пары будет ограничен уровнем 78.50. Франк будет двигаться в диапазоне 0,8800-0,9250.

Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 29.11.2011 10:50
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 21 по 25 ноября

Текущая неделя, несмотря на свою праздничность (в США отмечается День Благодарения) отличилась серьезными движениями.
Так, американская валюта, оказавшись в роли единственной валюты-убежища, смогла заметно укрепиться по всем фронтам.
Евро, хотя и не без борьбы, отдал уровень 1.3500 и к концу недели торговался в районе 1.3350, британский фунт упал почти на 300 пунктов к 1.5500, доллар/иена – и та двинулась и, пробив отметку 77 иен за доллар, встретила конец недели в районе 77.50.
Про сырьевые валюты (канадский, австралийский и новозеландский доллар) и говорить не приходится: все они сдали примерно по 200 пунктов каждый.
Основной причиной роста спроса на USD можно назвать бегство от рисков, которое усилилось результатами выборов в Испании, где правящие социалисты потерпели поражение, новостями из США, где специальному «суперкомитету» Конгресса не удалось найти решение для сокращения дефицита бюджета. Наиболее же сильный рывок вверх доллар совершил в среду, когда аукцион немецких облигаций прошел неудачно (страна не получила достаточного числа заявок).
Релизы фундаментальных новостей на текущей неделе, хотя и представляли интерес, не привели к заметным движениям на рынке. Тем не менее, стоит отметить, что рост ВВП США оказался меньше ожиданий, а на прошедшем заседании FOMC обсуждалась возможность установления «целевого» уровня инфляции, пересмотры и/или достижения которого позволят прогнозировать динамику процентных ставок в будущем.


Прогноз на следующую неделю

Видимо, в ходе столь массового бегства инвесторов от рисков, вызванного опасением развития кризиса в Европе, единая европейская валюта всерьез нацелилась на свои октябрьские минимумы - отметку 1.3200. Именно эта отметка станет ее целью на следующей неделе. Соответственно,  фунт может уйти на 1.5300.
Единственной надеждой евро на разворот и возвращение к 1.3500 может стать решение о выдаче Греции очередного транша кредита (новость о том, что оно может быть принято уже на следующей неделе некоторое время поддерживало EURUSD вверху). Что касается фунта, то его ход наверх может быть ограничен отметкой 1.5800.
Доллар/иена останется в рамках 76.50-77.50, а доллар/франк будет склонен к движению в сторону 0.9300 при сохранении поддержки на 0.9150.
Несмотря на то, что релизы фундаментальных данных в текущей ситуации не особенно влияют на  развитие ситуации на рынке, внимание на следующей неделе стоит обратить на публикацию данных по занятости в несельскохозяйственном секторе США, американский индикатор потребительской уверенности, индексы PMI по США и странам Европы.



Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 06.12.2011 10:37
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 28 ноября по 2 декабря

Прошедшая неделя отличилась тем, что более доходные валюты укрепились в отношении таких валют-убежищ, как USD и японская иена.
Так, уже открытие торговли произошло с разрывом почти в 100 пунктов вверх по евро в районе 1.3330. Британская валюта также открылась повышением, ближе к уровню 1,5500, а USDCHF – понижением.
Основной причиной ослабления  USD можно назвать укрепление склонности трейдерского сообщества к риску. Так, на выходных появились сообщения, позволяющие предположить, что у европейских властей есть в запасе козыри по урегулированию кризиса, поступали и на выходных, что, собственно, и обеспечило гэп на открытии рынка. При этом позднее международное рейтинговое агентство Fitch понизило прогноз по рейтингу США до «негативного». Стоит отметить, что сам рейтинг остался на самом высоком уровне Ааа. Основной причиной снижения прогноза стала неспособность представителей двух главных партий США (демократов и республиканцев) договориться о снижении бюджетных расходов в течение последующих 10 лет. Поддержку фунту оказало заявление министра финансов Великобритании Джорджа Осборна относительно положительных прогнозов экономического роста в Великобритании на этот и следующий год. «В то время как большая часть Европы находилась в состоянии рецессии, Великобритании удалось ее избежать».
Однако, самый главный и резкий рывок против доллара произошел в среду, когда ЦБ США, еврозоны, Англии, Канады, Швейцарии и Японии объявили об укреплении соглашений о свопах между банками, а также об удешевлении расходов по займу средств в долларах США для банков. Такие меры призваны увеличить ликвидность и снизить текущие расходы по свопам на кросс-парах. Буквально за несколько минут пара EUR/USD поднялась на 200 пунктов и попыталась закрепиться выше уровня 1,3500. То же можно сказать и о GBP/USD – сходил на 1,5780, а пары USD/CHF и USD/JPY снизились до 0,9060 и 77,30 соответственно.
Релиз самых ожидаемых каждый месяц данных – по занятости в несельскохозяйственном секторе США – не смог помочь евро удержать за собой 1,3500 (хотя он почти совпал с прогнозами и привел валюту на максимум недели, расположенный в районе 1,3550).
Тем не менее, достигнутых высот конкурентам USD удержать не удалось, и к концу недели они торговались в следующих районах: 1,3400 (евро), 1,5600 (фунт), 0,9200 (доллар/франк) и 78,00 (доллар/иена). Видимо, падение котировок на фондовых площадках в США, окончательно развеяли сформировавшийся в середине недели задор и привел к продажам и конкурентов USD в том числе.


Прогноз на следующую неделю

Следующая неделя, судя по календарю событий, обещает стать «неделей процентных ставок»: решение по своим ставкам будут принимать ЦБ Канады, Австралии, Великобритании, Новой Зеландии и еврозоны. При этом, судя по ожиданиям экономистов, последний может понизить свою основную ставку процентов, что вряд ли окажет евро поддержку.
Помимо ставок внимание стоит обратить и на цифры по внешней торговле США, Великобритании и Канады, занятости Австралии и Новой Зеландии, показатели производственного сектора и инфляции производителей Соединенного Королевства, а также индекс уверенности потребителей, рассчитываемый университетом Мичигана (США).
В таких условиях евро будет сложно вернуться выше 1,3500, но он определенно будет стараться это сделать. Рост же фунта вверх будет ограничен уровнем 1,6000. Доллар/иена продолжит торговаться в районе 78,00, а доллар/франк попытается вновь приблизиться к 0,9100.



Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 13.12.2011 11:19
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 5 по 9 декабря
Начало недели было неоднозначным, предоставив возможности раздобреть депозитам как быков, так и медведей форексного рынка. Утро началось с укрепления высокодоходных валют на фоне позитивных новостей из Италии, где в воскресенье правительством был принят пакет мер по ужесточению бюджетной политики. Затем последовал пируэт от «сладкой парочки» - Меркель и Саркози. На этот раз Ангела и Николя явились миру спекулянтов с заявлением о достижении договоренностей по пакету проектов финансового регулирования и предложили переписать базовые соглашения между странами ЕС (или хотя бы еврозоны), дабы гарантировать более жесткую бюджетную политику стран и большую сплоченность экономической политики. Это совместное предложение было вынесено в преддверии очередного саммита ЕС, который будет проходить в Брюсселе 8-9 декабря. Условия роста для евро/доллара и фунт/доллара, как ни прекрасны были, не позволили парам вскарабкаться выше 1,3485 и 1,5715 соответственно.
На исходе американской торговой сессии понедельника, словно голос из преисподней, раздалась по всей еврозоне новость от рейтингового агентстваStandard & Poor’s: 6 стран еврозоны, имеющие высший кредитный рейтинг ААА (Германия, Франция, Нидерланды, Австрия, Финляндия и Люксембург) и несколько стран рейтингом пониже были помещены в список мониторинга “CreditWatch negative”, что означает вероятность снижения рейтинга этих стран в течение ближайших зловещих 90 дней.
Результатом стало укрепление доллара: евро/доллар вернулся к поддержке 1,34, продавливая под конец суток эту поддержку и стремясь пойти дальше вниз, фунт/доллар снизился к 1,5625. Доллар/франк сконсолидировался у 0,9215, а пара доллар/иена перешла к снижению, вследствие роста популярности валют-убежищ, закрепившись ниже 78,00.
Указанные уровни остались в фокусе колебаний валютных пар до середины недели, причем сами колебания постепенно затухали – сказывались как ожидания предстоящего саммита ЕС, так и ожидания перед публикацией решения по ставкам ЦБ еврозоны и Англии. Ну и, разумеется, предрождественские и предновогодние заботы постепенно начинают уводить трейдеров прочь от торговли, снижая тем самым волатильность на рынке.
Стоит отметить, что во вторник были опубликованы процентные ставки в Канаде и Австралии. Резервный банк Австралии понизил процентную ставку на 25 базисных пунктов, вследствие чего пара AUDUSD опустилась ниже 1,0200, но к исходу суток восстановилась до уровня 1,0250.
Также заметим, что в среду фунт в паре с долларом США продемонстрировал стремительный рост до сопротивления 1,5700, что на фоне неубедительных данных по промышленному производству Великобритании может объясняться еще большим недоверием инвесторов к евро в ожидании саммита ЕС.
В конце недели ЕЦБ и Банк Англии опубликовали базовые процентные ставки. ЕЦБ понизил ставку на 25 базисных пунктов, что спровоцировало движение пары EUR/USD, однако сломить поддержку на уровне 1,3300 паре не удалось. В пятницу на фоне позитивных новостей из Брюсселя, где проходит саммит глав еврозоны, евро смог отыграть утраченные днем ранее позиции. В ходе саммита главы государств решили предоставить Международному валютному фонду дополнительные ресурсы и запустить механизм ESM (European Stability Mechanism).
Фунт после публикации решения Банка Англии сохранить ставку на прежнем уровне в четверг снизился к поддержке 1,5620, однако в пятницу сменил направление, отреагировав ростом на решения, которые были приняты на саммите, и смог восстановиться до уровня 1,5700. Тем не менее, к окончанию торговой недели фунт все же вновь снизился до уровня 1,5660.
 
Прогноз на следующую неделю
 
Самой ожидаемой новостью предстоящей недели (помимо продолжающегося кризиса в еврозоне) должна стать публикация решения по процентным ставкам Федерального комитета по операциям на открытом рынке. По предварительным данным, основная процентная ставка должна остаться без изменений на уровне 0,25%. Помимо этого, Соединенные Штаты порадуют участников следующими релизами: ежемесячный отчёт об исполнении бюджета, изменение объёма оборота розничной торговли, изменение объёма запасов на коммерческих складах, чистый объём покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами, индекс цен производителей, а также индекс потребительских цен. Стоит отметить, что на фоне ухудшающегося кризиса в Европе перспективы американского доллара не кажутся уж столь плохими.
На следующей неделе едва ли стоит ожидать резкого улучшения дел в погрязшей в долгах еврозоне. Все больше аналитиков склоняются к мнению, что евро не жить в том формате, в котором валюта существует в настоящий момент.
Среди европейских новостей, инвесторам стоит обратить внимание в первую очередь на индекс настроений в деловой среде от института ZEW, изменение объёма промышленного производства еврозоны, индекс PMI для производственного сектора, индекс потребительских цен, а также сальдо торгового баланса еврозоны. Большой интерес вызовет выступление президента ЕЦБ товарища Марио Драги в Берлине, намеченное на четверг.
Несмотря на тесные связи с еврозоной, Великобритании пока удается справляться с экономическими невзгодами, и даже заявлять об отсутствии рецессии в стране. Однако, несмотря на это, курс фунта зачастую движется в ногу со своим материковым соседом. Среди новостей, намеченных к публикации в Великобритании на следующей неделе, стоит обратить особое внимание на индексы потребительских и розничных цен, уровень безработицы и изменение объёма оборота розничной торговли. Совместно со своим европейским коллегой глава Банка Англии Мервин Кинг должен выступить на конференции в Риме в предстоящую пятницу.
Ну и, наконец, настал черед Швейцарии, где на следующей неделе запланирована публикация решение ЦБ по основной процентной ставке. Ожидается, что ставка останется без изменений на уровне близком к нулю.
Наиболее актуальным диапазоном движения для евро/доллара будут рамки 1,3100-1,3550, для фунт/доллара 1,5500-1,5900. В паре с японской иеной и швейцарским франком «американец» продолжит движение в диапазонах 77,00-78,00 и 0,9100-0,9300 соответственно.
 
 
 
Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 19.12.2011 08:54
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 12 по 17 декабря

Прошедшая неделя отметилась серьезным укреплением американской валюты. Так, пара евро/доллар упала более чем на 400 пунктов, к концу недели уйдя к уровню 1.3000, фунт подешевел почти на 2 цента, к концу недели уйдя к уровню 1.5500. Пара USDCHF отскочила от 0.9250, сходила выше 0.9500 и осталась в итоге в районе 0.9400. Даже пара USDJPY – и та пыталась вырасти и закрепиться выше уровня 78 иен за доллар.
Саммит глав стран ЕС, который на прошлой неделе поддерживал евро, на этой неделе стал оказывать на него давление. Поскольку на саммите не было предпринято ни одного действительно решительного шага для выхода из кризиса, в понедельник рейтинговое агентство Moody’s продолжило свое черное дело и сообщило о намерении пересмотреть рейтинги стран-участниц ЕС. Агентство Fitch же во вторник уже перешло к делу и снизило рейтинги ряду стран ЕС и намекнуло, что то же самое может грозить Франции и Италии. Кроме того, инвесторы негативно реагировали и на комментарии Ангелы Меркель по поводу ограничений на финансирование Европейского механизма стабильности (European Stability Mechanism) Европейским центральным банком. Подобные заявления в очередной раз демонстрируют несогласованность позиций европейских лидеров по вопросу оказания помощи периферии.
Масла в огонь подлило и заседание FOMC: основную процентную ставку оставили на прежнем уровне, однако доллар поддержало заявление о том, что политика ФРС останется прежней, и дополнительных вливаний в экономику с целью стимулирования роста не предстоит, что означает сохранение стабильного положения доллара.
На таком фоне растущая доходность итальянских облигаций и увеличение объема заимствований испанских банков у ЕЦБ до максимума года никак не могло не ухудшить ситуации евро.
Лишь в конце недели произошла небольшая коррекция. Больше всех скорректироваться удалось USDCHF, чему способствовала публикация решения ЦБ Швейцарии по денежно-кредитной политике. Банк не изменил решения ограничить рост франка в отношении евро уровнем 1.2000 евро за франк, что способствовало укреплению швейцарской валюты в отношении конкурентов.
Евро и фунту помогло возвращение на рынки толики оптимизма: размещение испанских долговых инструментов прошло несколько лучше, чем ожидалось.
 

Прогноз на следующую неделю

Затяжное падение евро и столь резкая попытка выхода из канала 1.30-1.35 вниз дает основания предполагать продолжение движения вниз. Судя по всему, валюта нацелилась на минимум текущего года, расположенный в районе 1.2900.  Тем более, явно прослеживается, как в странах-участницах ЕС «согласья нет», что вряд ли способствует быстрому обретению спокойствия участниками рынка.
На фоне такой нестабильности вряд ли на следующей неделе евро удастся серьезно отдалиться от достигнутых низких отметок. Скорее всего, задержит падение пары уровень 1.2900 (все-таки, многомесячный минимум). Но в целом у пары есть шанс остаться в рамках 1.3000-1.3500, а у фунта, соответственно, 1.5500-1.6000.
Публикации экономических данных в таких условиях остаются практически незамеченными, но все же о них стоит помнить.
Так, на следующей неделе, которая будет уже предрождественской и поэтому привлечет меньшее число участников рынка, внимание стоит обратить на следующие данные: ВВП США, Великобритании и Новой Зеландии, показатели американского вторичного рынка жилья, а также индекс потребительской уверенности университета Мичигана. Кроме того, интерес может представлять и релиз индекса цен производителей Германии, а также индексов, рассчитываемых немецким исследовательским институтом IFO. Нельзя забывать и о тексте протокола последнего заседания Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии.
Если евро действительно пойдет на 1.2900, фунт тоже двинется вниз, к 1.5300, а доллар/франк закрепится в канале 0.9500-1.000.


Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 21.12.2011 10:17
EUR/USD: Что станет с евро в первом квартале 2012 года?
 
2011 год стал для мировой финансовой системы испытанием на прочность. Летом над экономикой развитых стран вновь нависла угроза полномасштабного кризиса, катализатором которого стало резкое обострение проблем в «периферийной» Европе. Долговые проблемы стали раковой опухолью еврозоны. Сначала Греция, потом Испания и Италия столкнулись с ростом стоимости заимствования. Европейский континент накрыл шквал негативных рейтинговых действий международных агентств. А европейские банки с новой силой захлестнул кризис ликвидности, что напомнило предкризисный 2008 год.

В результате, фондовые рынки опустились до рекордно низких уровней, а инвесторы активно хеджировали свои риски, уходя в «защитные» долларовые инструменты, что привело к росту спроса на доллары. Также спросом пользовались йены и швейцарские франки, что стало ударом для экспортноориентированных экономик Японии и Швейцарии.

В результате, мировые резервные банки столкнулись с дилеммой: либо стимулировать экономику низкими кредитными ставками, либо повышать ставки в целях борьбы с инфляцией. Но мировая экономическая конъюнктура оказалась настолько слабой, что центральные банки были вынуждены выбрать первую опцию. Тем не менее, регуляторы крупных мировых экономик сталкиваются с рядом вызовов и политика ФРС США, ЕЦБ, Национального банка Швейцарии и Банка Японии останется ключевой в плане формирования курсовой разницы основных валютных пар.

Весь 2011 год прошел под давлением проблем в периферийных странах еврозоны. В наиболее проблемных странах южной Европы прорвало плотину высокой задолженности, в результате на фоне эскалации проблем в Греции, Испании и Португалии стало штормить и более устойчивые экономики, прежде всего итальянскую. Проблемы в еврозоне стали основным катализатором снижения курса единой валюты и над Европой нависла угроза дефицита ликвидности.
В конце ноября ФРС США, Банк Англии, ЕЦБ, Банк Канады и Национальный банк Швейцарии сообщили о совместных мерах по ликвидации последствий элементов кризиса ликвидности. Так с 5 декабря долларовые сповы снижаются с 100 бп на 50 бп вплоть до 1 февраля 2013 года Это позволит ликвидировать дефицит ликвидности на краткосрочном денежном рынке. Решение потенциально поддержит единую валюту в первом квартале 2012 года.

Принятые меры мировых центробанков – важный инструмент в борьбе с кризисом финансовой системы в ЕС. Отсутствие свободных средств могло привести к росту ставок по кредитам в Европе, что стало бы причиной политических и экономических осложнений в еврозоне. Практическим результатом принятого решения станет возможность у европейских банков в следующие пятнадцать месяцев получать дешевое долларовое фондирование. Таким образом, доллар может вновь значительно подешеветь в результате накачивания мировой финансовой системы «дешевыми» долларами.

Повышающаяся с начала года инфляция, быстро вышла за порог целевого для ЕЦБ уровня в 2% и вынудила его дважды повысить ключевую ставку до уровня 1,5% с отметки 1%, на которой она находилась в течение почти трехлетнего периода. Возглавлявший в тот момент ЕЦБ Ж.-К. Трише отметил тогда, что монетарная политика продолжит оставаться стимулирующей, но возрастающие риски ценового давления заставляют его ведомство сохранять бдительность.

Однако, во второй половине года ухудшающаяся макроэкономическая статистика и замедляющиеся темпы роста европейской экономики заставили ЕЦБ, возглавляемый уже Марио Драги, снова пойти на ее понижение. Регулятор также пообещал продолжить снабжать банки ликвидностью, однако подчеркнул, что все нестандартные меры, в том числе и скупка долговых обязательств, носят временный характер.

Смягчение денежно-кредитной политики может принести экономике стран монетарного союза дополнительные 0,3%. В результате, ВВП еврозоны может в 2012 году вырасти на 0,9%. Инфляционное давление также будет спадать по мере того как влияние факторов связанных с ростом цен на сырьевые товары в начале 2011 году начнет сокращаться. Мы солидарны с позицией сотрудников ЕЦБ, что в первой половине грядущего года она может вернуться к целевому уровню в 2%.

Учитывая динамику ВВП США, ЕС, а также показатели инфляции и промышленного производства, а также историческую динамику «экю» и евро, мы прогнозируем на конец первого квартала 2012 года по паре EUR/USD уровень в 1,3692.

Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 23.12.2011 10:42
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 19 по 23 декабря

Торговая неделя не преподнесла особых сюрпризов, оставив основные пары в сужающихся перед праздниками диапазонах. Попытки конкурентов доллара оторваться от многомесячных минимумов также не увенчались успехами. Начало торговой недели было несколько омрачено кончиной великого продолжателя дела чучхе тов. Ким Чен Ира, что вызвало панику и снижения фондовых котировок на азиатских рынках. Европейские валюты также двинулись на юг, следуя антирисковым настроениям трейдеров. Евро/доллар, открывшись у 1,3040, еще до открытия европейских торгов в понедельник снизился к 1,2980, а фунт, начав неделю с уровня 1,5540, опустился в первые часы к 1,5465. Также следует отметить рывок доллар/иены от 77,90 к 78,15. После этого, однако, все основные валютные пары быстро восстановились, а во вторник конкурентам доллара удалось укрепиться.
Положительным образом на курсе единой европейской валюты по отношению к ее основному конкуренту отразились данные индикатора условий деловой среды от IFO. Несмотря на прогнозы, значение индикатора в декабре выросло до 107.2, против 106.6 в ноябре. Удачное размещение испанских гособлигаций еще больше укрепило позиции единой европейской валюты.
Из опубликованного в среду заявления ЕЦБ следовало, что сумма 3-летнего займа европейскому банковскому сектору составит 489 млрд. евро – эта мера направлена на повышение ликвидности в условиях отмечаемого спада региональной экономики. Вскоре после заявления курс евро/доллара превысил уровень 1,3190, прочие европейские валюты также не заставили себя долго ждать: фунт достиг 1,5770, а франк укрепился до района 0,9245.
Тем не менее, единообразного недельного движения не получилось, и после роста пары вновь пошли вспять. Сумма вышеозначенного займа ЕЦБ была значительно выше прогнозов специалистов, что вселило некоторые опасения в трейдеров, т.к. это означает возможное снижение стоимости евро по мере реализации такого рода программы, а неожиданное увеличение ее объема означает, что масштаб кризиса может быть и далее подвергнут переоценке. В результате последующего за эйфорией снижения евро опустился до уровня 1,3030, фунт вернулся к 1,5670, доллар/франк поднялся к 0,9360. Поддержку доллару, в свою очередь, оказали данные по изменению объёма продаж жилья на вторичном рынке в США.



Прогноз на следующую неделю

До окончания текущей недели участники рынка будут следить за цифрами по ВВП в таких регионах, как Великобритания, США и Канада. Помимо этого влияние на рынок могут оказать данные по числу первичных заявок на получение пособия по безработице, индикатор уверенности от университета Мичигана, индекс цен на жильё, а также изменение объёма продаж жилья на первичном рынке (все США).
Попытки руководства еврозоны хоть как-то урегулировать долговой кризис пока не вызывают особого одобрения со стороны финансового сообщества, сто ставит под вопрос перспективы единой европейской валюты. Таким образом, до конца недельных торгов пара евро/доллар может вновь опуститься в район 1,2950. Фунту играет на руку политика обособленности Британии от материковой Европы, и он может продолжить рост до 1,5800, тем более, если данные по ВВП окажутся лучше прогнозов. В противном случае, курс «британца» может резко ослабнуть против американского доллара.   

Предновогодняя неделя не обещает быть богатой на релизы важной экономической статистики. Как всегда впереди планеты всей по данному показателю оказались Соединенные Штаты Америки, которые, даже, несмотря на большую концентрацию праздников в эти дни, продолжают баловать участников рынка обилием экономических данных. Среди наиболее важных новостей по Штатам стоит выделить 4 индекса: потребительской уверенности, производственной активности от ФРС-Ричмонда, производственной активности от ФРС-Далласа, а также индекс деловой активности Chicago PMI.                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                  регионы оказались довольно скупы на публикацию экономической статистики. Так, среди данных по еврозоне особо стоит отметить лишь изменение объёма агрегата М3 денежной массы. В Великобритании будет опубликован индекс цен на жильё от Nationwide, а в Японии цифры по уровню безработицы и изменению объёма промышленного производства.
Стоит отметить, что праздничный рынок является довольно низколиквидным, что чревато самыми неожиданными поворотами. Однако в свете нерешенных долговых проблем еврозоны, единая европейская валюта все же представляется наименее защищенной перед лицом своего самого грозного конкурента – доллара США. Таким образом, движение пары евро/доллар на следующей неделе будет ограничено рамками 1,2850-1,3200. Политика обособленности Великобритании от остальной Европы предоставляет фунту больше возможностей к росту: рост пары фунт/доллар будет ограничен отметкой 1,5900, поддержка на уровне 1,5450. Японская иена вряд ли далеко удалится от уровня 78,00. Пара доллар/франк будет торговаться в рамках 0,9200-0,9500.       

Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 28.12.2011 10:55
«Копипаст» надежд 2011 года
 
Последняя неделя декабря полна горечи от несбывшихся надежд, однако первая неделя января – оптимизма и веры в будущее. В 2011 мы жаждали увидеть разрешение европейских долговых проблем, восстановление темпов роста крупнейших экономических систем мира и ликвидации последствий финансового кризиса. Не дождались, так что все пожелания переносятся на следующий год. В письмо Деду Морозу или Санта-Клаусу (каждый выбирает для себя) можно добавить больше конкретики: восстановление рынка труда США здоровыми темпами, рост потребительского спроса и умных политиков. Конечно, хотелось бы еще попросить избавить мир от внезапных поворотов судьбы в виде землетрясений, наводнений, цунами, ураганов и возвращения Сильвио Берлюскони. Да и про агрессивность рейтинговых агентств не забываем – они вошли в раж и сейчас их сложно остановить.
 
Теперь коснемся событий, которые уже точно нас ожидают в 2012. Во-первых, естественно, это конец света, предсказанный календарем Майя. Если этого не произойдет, то остается еще несколько факторов риска.
 
Выборы. Смена правительства ожидается в России, Франции, Венесуэле и США. Какие-то вещи предсказуемы: Путин и Саркози. Где-то ситуация сложно прогнозируема: режим Хуго Чавеса может подойти к концу. А где-то слишком много факторов влияния: Обама точно будет пытаться остаться на второй срок, однако его рейтинг пока оставляет желать лучшего. Если экономика в ближайшие 10 месяцев начнет подавать позитивные сигналы, а лидеры оппозиции не смогут завоевать достаточно доверия у народа, у Барака есть шансы. Тем не менее, для финансового мира все эти предвыборные гонки могут привести к тяжелым последствиям. Лидеры будут все свое внимание концентрировать на внутренней экономике, воздерживаясь от радикальных решений и взаимного сотрудничества. Что это может сулить в валютных категориях – скорее всего, более высокий спрос на «спасительные гавани» (к примеру, доллар США).
 
Спад деловой активности. Давайте вспомним, что мы наблюдали на протяжении последних 12 (а то и больше) месяцев? Попытки правительств различных стран затянуть потуже пояса. Учитывая превышение лимитов госбюджета в разных уголках мира, власти были вынуждены перейти к реализации программ мер жесткой экономии. И это на фоне снижения темпов роста! В Штатах ограничения расходов приведут к дальнейшему сокращению рабочих мест в госсекторе, ограничению социального обеспечения и льгот, а значит, спаду потребления и снижению деловой активности.  В Великобритании на фоне фискального ужесточения могут упасть темпы роста, причем переход в техническую рецессию вполне вероятен. В еврозоне недостаток финансов в ряде стран второго и третьего эшелона будет приводить к новым периодам социальной нестабильности и к новым проблемам, подрывающим доверие к единой валюте. ЕЦБ будет пытаться стимулировать экономику посредством более мягкой монетарной политики, снижая процентные ставки и расширяя программу количественного смягчения, что вызовет очередную волну бегства из евро. Экспортно-ориентированные экономические системы получат большой удар со стороны спада мировой деловой активности.
 
Приятные неожиданности. Мы сделали особый наименее вероятный, но очень позитивный раздел. Все вышесказанное можно предотвратить, если Европа внезапно придумает гениальный план спасения «слабых звеньев», причем не только придумает, но и быстро его утвердит и реализует. Политики будут прославляться их благодарным электоратом, евро будет почивать на максимумах, финансовые рынки вздохнут с облегчением, а торговая активности вновь начнет набирать обороты по всему миру. В общем, все в духе сладчайшего бразильского сериала, и так хочется в это поверить…
 
Алена Афанасьева, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 23.01.2012 17:52
2012 год станет годом американского доллара
В январе традиционно наблюдаем низкие объемы валютных торгов в России и мире. Добрая половина января с чередой российских праздников позади. Но то, что в России длинные новогодние каникулы, рынок мало волнует и уже 2 недели как на Forex возобновились торги. За это время много что произошло. Евро продолжил тенденцию конца прошлого года и уже смог обновить годовой минимум. Более того, есть все шансы, что общеевропейская валюта продолжит падение в обозримом будущем.
Подобная динамика, на самом деле, особого удивления не вызывает в силу того, что в новый год мировое сообщество вошло со старыми проблемами. В конце 2010 - начале 2011 года все мы тешили себя надеждами на то, что европейские долговые проблемы разрешатся, темпы роста крупнейших экономик мира восстановятся и последствия финансового кризиса будут ликвидированы. Но…. Мечтам этим не суждено было сбыться. По состоянию на конец декабря – начало января, по-прежнему, весьма серьезные опасения вызывает риск распространения кризиса суверенного долга в Европе. И это не шуточная угроза. Тем более, что на фоне этой проблемы все чаще появляются слухи о начале рецессии в экономике Е17 – темпы ее роста и в самом деле замедляются (с 2.5% в первом квартале до 1.4% в третьем и не стоит рассчитывать на то, что цифры по итогам четвертого окажутся более позитивными).
 
Это значит, что Германия, которая долгое время тянула на своих плечах все отстающие регионы тоже выдыхается (в 2011 году рост ВВП составил всего 3,0% против 3.7% в 2010) и, если в ближайшее время не предпринять каких-либо решительных мер по урегулированию кризисной ситуации, хорошего ждать не приходится. Множество проведенных в 2011 году встреч и совещаний на различных уровнях не принесли какого-либо результата. Все это только увеличивает давление на рейтинги государств региона и их кредитные профили.
 
Прогноз на год
 
2011 года прошел под знаком евро. Единая валюта совершила восхождение летом, но в конце года вернулась на уровни начала 2011 года. Внимание инвесторов было приковано к развязки драматического долгового сериала в «периферийной Европе». Развязка так и не наступила, но позитивные сигналы поступают даже из Греции. Вряд ли следует ожидать дефолта по греческим обязательствам в ближайшее время.
 
Текущий год обещает быть годом доллара. За океаном начинается избирательный цикл, поэтому серьезных колебаний американской валюты избежать вряд ли удастся. Если говорить о перспективах доллара, то они выглядят более радужными, чем у основных его оппонентов. Проблемы американской экономики пока никуда не исчезли. Но на фоне европейских выглядят куда менее мрачными. Темпы роста экономики хоть медленно, но растут (хотя данные за 4 квартал 2011 года у нас еще впереди и не исключено, что они окажутся менее позитивными, чем в третьем). Рынок труда в течение 2011 года демонстрировал пусть и нестабильный, но прирост новых рабочих мест. Бесспорно, хотелось бы, чтобы динамика именно этого показателя стала более однонаправленной и с более здоровыми темпами прироста. Но спад мировой деловой активности может помешать этому процессу. Кроме того, ни для кого не секрет, что практически все ведущие страны мира вынуждены прибегать к мерам жесткой бюджетной экономии. А это значит, что ограничения расходов приведут к дальнейшему сокращению рабочих мест в госсекторе, ограничению социального обеспечения и льгот, а значит, спаду потребления и снижению деловой активности.
 
Но не стоит забывать, что доллар – традиционная валюта-убежище. И именно это может стать основным фактором, обеспечивающим ему поддержку. К тому же, спрос на такие валюты может в 2012 году вырасти в силу того, что в России, Франции, Венесуэле и США произойдут президентские выборы. В ходе предвыборной гонки потенциальные лидеры, естественно, будут основное внимание сосредотачивать на внутренней экономике, забывая о решениях в отношении взаимного сотрудничества. А это может иметь весьма тяжелые последствия для финансового мира. Отсюда и повышенный интерес к «спасительным гаваням».
 
Евро пока по-прежнему выглядит самым слабым звеном. В еврозоне недостаток финансов в ряде периферийных стран чреват новыми периодами социальной нестабильности и новыми проблемами. Естественно, это будет еще больше подрывать доверие к единой валюте. При всем при этом, попытки ЕЦБ стимулировать экономику с помощью снижения ставок и расширения программ количественного смягчения приведут только к еще большему снижению спроса на евро. Тем более, что подобные попытки мы наблюдали и в прошлом году – не слишком то они оказались результативными в плане стимулирования.
 
Но, конечно, одной из самых страшных угроз для евро является распад еврозоны, который до определенного момента времени казался лишь плодом фантазии отъявленных паникеров. Но разговоры о том, что в сторону понижения могут быть пересмотрены рейтинги ведущих экономик региона, делают это предположение все более реалистичным. Конечно, росту напряжения во многом способствовало поведение европейских властей, которые провели множество заседаний, встреч, конференций, но так и не смогли выработать какого-то четкого и результативного плана. «Когда в товарищах согласья нет….» - продолжение знают все.  А ведь для предотвращения крупной катастрофы достаточно было просто своевременно отреагировать на проблемы Греции. Вовремя проведенная реструктуризация долга и немного денег на стимулирование экономики и все могло бы быть совсем иначе – депрессии стране удалось бы избежать.
 
А теперь, когда под угрозой находится будущее Португалии, Ирландии, Испании и Италии потребуется куда больше средств и куда более радикальные решения. В частности,  долг Италии составляет 120% от ВВП, а в текущем году она еще и может столкнуться с необходимостью выплатить около 300 млрд. евро по своим долговым обязательствам (причем львиная доля должна быть погашена уже в первом полугодии…), что может нанести очень серьезный удар по экономике в условиях не самой высокой инфляции и чрезвычайно слабых темпах роста.
 
Выход в подобной ситуации может быть только один: объединенные политические действия всех стран региона.  Причем, чтобы цель была достигнута, интеграция должна быть полномасштабной,  т.е. федеральный бюджет, единые налоговые органы, более рациональное использование пенсионных накоплений всего региона.  Ну и, конечно, не должно возникать препятствий эмиссии евробондов (хотя бы со стороны Ангелы Меркель). В идеале надо очень быстро проголосовать за евробонды, быстро утвердить, чтобы совместно отвечать за все, происходящее в регионе, и завершить череду дефолтов. Только это слишком оптимистичный сценарий и вряд ли в ближайшее время подобное решение будет принято. Куда более вероятно, что предпочтение будет отдано несколько иному решению: агрессивные интервенции ЕЦБ, умеренный леверидж EFSF и перспективы совместных действий ФРС и 17 банков Европы.
 
Таким образом, они создадут кредитный консорциум, который предоставил многомиллиардный заем МВФ, средства которого пойдут  в специализированный фонд спасения проблемных стран еврозоны.
 
Наш прогноз по основной валютной паре на конец первого квартала 1,21. На конец года мы ожидаем рост пары евро/доллар до 1,41.
 
Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 06.02.2012 21:14
Обзор рынка валют 30 января – 3 февраля
В период с 30 января по 3 февраля доллар демонстрировал достаточно волатильную динамику, по мере того как итоги экономического саммита лидеров стран ЕС не предоставили однозначных результатов, а неприятный сюрприз по индексу потребительской уверенности от Conference Board спровоцировал краткосрочную волну распродаж рисковых активов. Индекс доллара USDX, являющийся отношением «американца» к корзине из шести мировых валют, колебался в коридоре 79,625 – 78,850. Вышедшая в течение недели макроэкономическая статистика прибавила оптимизма относительно перспектив экономики США, и может усиливать давление на доллар весь февраль.
Пара EUR/USD провела неделю в диапазоне 1,3030 - 1,3210. Инвесторы чувствуют все большую уверенность относительно перспектив европейской валюты. В первую очередь этому способствует падение доходности по десятилетним облигациям правительств стран еврозоны. Так стоимость заимствований для Италии понизилась до уровня 5,68%, а Испании – 4,85%. Кроме того, работа лидеров стран ЕС над унификацией фискальных политик дает основания надеется, что будут найдены решения противодействующие дальнейшему активному росту внешних долгов стран-участниц монетарной унии. Тем не менее, позитивные данные по рынку труда в США, спровоцировавшие в пятницу, 3 февраля, масштабное падение доллара, не смогли укрепить позиции евро.
Британский фунт получил поддержку со стороны Индексов менеджеров по закупкам (PMI), публикуемых институтом независимой финансовой информации Markit. В первый месяц нового года промышленный PMI повысился на 2,4 процентных пункта до отметки 52,1%, что является самым максимальным значением за последние восемь месяцев. Приятный сюрприз преподнесли аналогичные данные из сферы услуг, где индекс достиг отметки 56,0%, максимальной с марта 2011 года. Стерлинг уверенно преодолел сопротивление 1,5775 и остановился только ближе к уровню 1,5900. Пара стоит на границе широкой области сопротивления 1,5870-1,6140.
Австралийский и новозеландский доллары продолжают движение вверх против своего американского коллеги. Сохраняющиеся достаточно высокие учетные ставки (4,25% и 2,50%) в этих странах, а также сверхмягкая денежно-кредитная политика со стороны ФРС создают долгосрочное давление на доллар, которое усиливается его общей слабостью по всему рынку. Пара NZD/USD преодолела сопротивление в области 0,8250, а AUD/USD аналогичный уровень 1,0725.
Японская иена вернула все утраченные на прошлой неделе против доллара позиции, да еще и преодолела отметку 76,55, остановившись лишь на уровне 76,00. Здесь участники торгов ощущают высокую вероятность вмешательства со стороны Банка Японии и не спешат присоединяться к движению вниз.
Прогноз на неделю 6 – 10 февраля
Движение валютного рынка за период с 6 по 10 февраля будет определяться целым рядом значимых событий. Прежде всего, Комитет по монетарной политике Банка Англии и Управляющий совет Европейского центрального банка проведут свои очередные заседания. И если сомнений в том, что британский регулятор оставит учетную ставку без изменений ни у кого нет, то от ЕЦБ можно ожидать еще одного шага вниз на 0,25 базисных пунктов.
Тем не менее, мы склонны полагать, что в свете успешно реализованных мер по повышению ликвидности банковского сектора и снижения доходности по облигациям Испании, Италии и Франции, в ведомстве господина Драги ограничатся лишь подтверждением намерения провести очередной аукцион по предоставлению трехлетних займов в феврале. Глава ЕЦБ также может выразить удовлетворение мерами по реформированию фискальных политик ряда стран еврозоны.
В целом, его пресс-конференция будет ожидаться с нетерпением и может оказать существенное влияние на пару EUR/USD. Стоит также отметить, что непосредственно перед оглашением итогов заседания активность торгов может снизиться до минимума. Британский фунт вряд ли проявит какую-либо реакцию на решения Банка Англии, так как они достаточно предсказуемы.
Пара EUR/USD в случае преодоления сопротивления 1,3200 целью движения поставит отметку 1,3450. Если же европейская валюта будет вынуждена двинуться вниз, и преодолеет 1,3040, важнейшими поддержками станут психологически значимая отметка 1,30 и технически важный уровень 1,2925. Стерлинг для движения вверх по области 1,5865-1,6125 может регулярно требовать фундаментальной поддержки, а вот значимых новостей, способных ее оказать, на этот период не запланировано. В кросс-курсе EUR/GBP установился достаточно ровный расклад сил.
Новозеландский и австралийский доллары продолжат себя чувствовать очень уверенно. В случае даже если «американец» предпримет попытки укрепляться, тут они будут протекать вяло и не охотно. Значимыми событиями тут будут данные по розничным продажам в Австралии (в ночь с воскресения на понедельник), рынку труда в Новой Зеландии (в ночь с понедельника на вторник) и итоги заседания Резервного банка Австралии (в ночь с понедельника на вторник). В случае благоприятного исхода «киви» продолжит двигаться в сторону 0,8560, а «австралиец» к 1,09-1,10.
USD/JPY имеет все шансы продолжить колебания у границы 76,00. Здесь она выглядит перспективной для долгосрочных длинных позиций, но «нырок» вниз перед движением вверх вполне для нее традиционен. Значимых событий, способных оказать на нее влияние, в этот период не запланировано.
Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 28.02.2012 11:14
Обзор рынка валют, 20-23 февраля
Американская валюта отметилась разнонаправленной динамикой за период с 20 по 23 февраля. Индекс доллара USDX, являющийся отношением «американца» к корзине из шести мировых валют, понес существенные потери в начале недели, понизившись до отметки 78,865 или на 0,7%, после того как Народный банк Китая заявил о снижении норм обязательного резервирования для коммерческих банков на 50 базисных пунктов. Однако далее участники валютного рынка сфокусировали свое внимание на итоги очередной встречи министров финансов стран ЕС, на которой обсуждалась судьба второго пакета финансовой помощи для Греции и рынок замер практически на сутки.
Тем не менее, после того как вопрос был решен в пользу греческой республики доллар, к удивлению, начал укрепляться и его рост остановила лишь позитивная динамика на фондовых площадках в США во вторник, 21 февраля, вернувшая инвесторам аппетит к риску. Значимой макроэкономической статистики, способной существенно изменить перспективы американской валюты, в отчетном периоде опубликовано не было.
Пара EUR/USD продемонстрировала уверенный рост во время азиатской сессии в понедельник. Ее котировки повысились на 150 базисных пунктов или 1,1%. Однако после этого она торговалась в боковом коридоре 1,3200-1,3290 все оставшееся время. Вывести ее из этого состояния не смогли даже несколько негативные данные по индексам делового оптимизма в еврозоне.
Британский фунт вяло коррелировал с европейской валютой, чувствуя себя менее уверенно и ожидая публикации протоколов последнего заседания Комитета по монетарной политике Банка Англии. Стерлинг даже протестировал поддержку 1,5760 во вторник, 22 февраля. Однако в среду, когда стало известно, что участники заседания обсуждали возможность расширения программы количественного смягчения на 75 миллиардов и двое из них даже проголосовали за эту цифру, фунт попал под давление и достиг поддержки 1,5660. Соответственно, в паре EUR/GBP евро получил дополнительные преимущества и достиг самых максимальных значений за последние два месяца на уровне 0,8450.
Пары AUD/USD и NZD/USD после активного роста в понедельник, позволившего им протестировать значимые уровни сопротивления 1,0800 и 0,8410, сформировали нисходящие тренды, и вновь проверили на прочность минимумы прошлой недели в областях 1,0620 и 0,8270.
Японская иена продолжила свое падение против доллара и вплотную приблизилась к отметке 80,50, которая является самой максимальной с июля 2011 года. Японская экономика не выдерживает укрепления национальной валюты и начинает формировать дефицит во внешней торговле, а банк Японии решил расширить программу покупки активов. Кроме того, изменяющаяся разница в доходности между двухлетними облигациями США и Японии, с которой параUSD/JPY имеет тесную корреляцию, также оказывает давление на позиции японской валюты против доллара.
Прогноз на 24 февраля – 2 марта
Неделя с 25 февраля по 2 марта обещает быть достаточно насыщенной на значимые события, способные оказать существенное влияние на динамику основных валютных пар. Доллар США может попасть под влияние данных по заказам на товары длительного пользования, намеченных к публикации во вторник, 28 февраля, так как этот отчет может оказать достаточно сильное влияние на фондовые рынки, с которыми он тесно коррелирует в последние недели. Немаловажная роль будет отведена и очередному отчету по Индексу менеджеров по закупкам в промышленности от Института управления поставками, 1 марта.
Для пары EUR/USD основным событием недели будут данные по инфляции в еврозоне. Однако в свете высокого уровня определенности относительно денежно-кредитной политики ЕЦБ его значимость будет несколько снижена. С другой стороны, пробитие коридора 1,3200-1,3290, в котором она пребывает уже третий день, будет способно сформировать уверенный направленный импульс в любую сторону. Для движения вверх целью может стать отметка 1,3520, а вниз – уровень поддержки 1,3000.
Британский фунт также поджидает ряд довольно значимых отчетов, на которые пара GBP/USD может отреагировать достаточно сильно. Прежде всего, сюда относятся очередные отчеты от центра независимой финансовой информацииMarkit по Индексам менеджеров по закупкам в промышленности и строительном секторе, намеченных на 1 и 2 марта. С позиций технического анализа, в случае пробития поддержки 1,5660 ближайшими целями движения могут стать 1,5580 и 1,5495.
На динамику австралийского и новозеландского долларов могут оказать влияние данные национального банка новой Зеландии по индексам делового оптимизма, а также отчет по розничным продажам в Австралии, которые увидят свет в ночь со среды на четверг (29 февраля-1 марта). Обе валюты колеблются в боковых трендах и заканчивают неделю у нижней границы. Пробитие этих поддержек способно будет сформировать движение к отметкам 1,0540 и 0,8150. В случае же если доллар будет чувствовать себя не очень уверенно, то мы сможем увидеть тестирование сопротивлений 1,0840 и 0,8410.
Японская иена продолжает масштабное падение против доллара. Тем не менее, «американец» уже очень сильно перекуплен, а потому открывать длинные позиции сейчас достаточно опасно, а для коротких нет соответствующих сигналов. Мы полагаем, что сейчас лучше всего наблюдать за парой USD/JPY со стороны.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 05.03.2012 10:04
Обзор рынка валют, 27 февраля – 1 марта
Американская валюта чувствовала себя не очень уверенно в период с 27 по 29 февраля, вплоть до того момента пока глава ФРС США, во время очередного выступления в конгрессе, в четверг, 29 февраля, не выразил обеспокоенность темпами восстановления экономики страны. Индекс доллара USDX снижался в моменте до уровня 78,120 или на 0,5%. Однако, после того как господин Бернанке высказал мнение, что последнее интенсивное улучшение ситуации на рынке труда может носить временный характер, «американец» буквально выстрелил вверх против всех своих конкурентов, полностью компенсировав все потери понесенные в начале недели. Несмотря на неплохую динамику на рынке труда, в ФРС придерживаются мнения, что восстановление экономики будет продолжать протекать достаточно скромными темпами в 2,3%-2,6%.
Пара EUR/USD до выступления господина Бернанке колебалась в узком диапазоне 1,3370-1,3470 в течение трех дней. Рынок проигнорировал негативные данные по новым заказам на товары длительного пользования во вторник, держа в фокусе внимания результаты очередного раунда LTRO, проведенного ЕЦБ в среду, 29 марта. Тем не менее, его итоги несколько смутили участников валютного рынка, и они не смогли обозначить уверенной реакции. Ситуацию исправил глава ФРС, хотя при этом не сказал ничего нового. Несколькими неделями раньше он уже высказывал эти опасения, но они были проигнорированы рынком. Европейская валюта, похоже, не может найти весомых аргументов, чтобы продолжить свой рост, затеяв очередную коррекцию.
Британский фунт провел не плохую неделю, в моменте прибавляя 110 пунктов или 0,6%. Стерлинг сполна воспользовался ослаблением доллара, а в преддверие выхода данных по Индексу менеджеров по закупкам в промышленности от центра финансовой информации Markit, намеченного к выходу сегодня, 1 марта, с большего проигнорировал укреплении доллара на комментариях Бернанке. Пара GBP/USD двинулась в область сопротивления 1,5900-1,6075. Соответственно, фунт упрочил свои позиции и в кросс-курсе EUR/GBP, компенсировав большую часть потерь прошлой недели и протестировав технически важную поддержку 0,8395.
Австралийский и новозеландский доллары демонстрировали не плохой рост с понедельника по среду. Пары AUD/USD и NZD/USD, протестировав важные уровни поддержки 1,0625 и 0,8255 в конце прошлой недели, смогли подняться к уровням сопротивления 1,0785 и 0,8415, и даже предприняли попытку сломать их после публикации итогов LTRO. Однако рост доллара на комментариях главы ФРС остановил и эту тенденцию, вернув котировки в диапазоны 1,0605-1,0805 и 0,8255-0,8405.
Пара USD/JPY, открыв неделю с повышением в области 81,70, затеяла давно напрашивавшуюся коррекцию, но движение вниз было очень сильным только к отметке 80,00. Достигнув этого уровня, пара ушла в боковой тренд в коридоре 80,00-80,70, из которого также вышла только после заявлений Бернанке.
Прогноз на неделю, 1 – 9 марта
Неделя с 1 по 9 марта будет очень насыщенной на значимую макроэкономическую статистику и события. Доллар традиционно может оказаться чувствителен к данным по Индексам менеджеров по закупкам в промышленности (Purchasing Managers Index, PMI) от Института управления поставками (Institute for Supply Management, ISM), намеченного на 1 марта. Не меньшее внимание будет уделяться и свежей порции статистики с рынка труда в США, которая выйдет в пятницу 9 марта, а также PMI в непроизводственной сфере (5 марта). Именно эти отчеты могут заложить основу для мартовских трендов.
Европейская валюта чувствует себя достаточно уверенно, но для дальнейшего ее роста не хватает фундаментальных предпосылок. Пара EUR/USD имеет шансы протестировать сопротивление в области 1,3700, а вот для его преодоления, на наш взгляд, необходима дополнительная поддержка. В некоторой степени ее могут оказать итоги очередного заседания ЕЦБ. Однако, мы не ожидаем существенных изменений в денежно-кредитной политике регулятора и его риторике. Учетная ставка, наверняка, останется неизменной, а Марио Драги выразит удовлетворение итогами LTRO и подчеркнет необходимость дальнейших реформ налогово-бюджетных политик стран ЕС и проведения структурных реформ в странах теряющих свою конкурентоспособность.
Динамика британского фунта будет во многом определяться данными по Индексам делового оптимизма в промышленности (1 марта), строительстве (2 марта), сфере услуг (5 марта) от центра независимой финансовой информации Markit. При этом, конечно, необходимо учитывать, что пара GBP/USD традиционно сильно коррелирует с парой EUR/USD. Курс стерлинга против доллара двинулся в очень широкую область сопротивления 1,5900-1,6170. Для успешного его движения внутри этого коридора «британцу» будет необходима поддержка со стороны фундаментальных показателей, а также благоприятный внешний фон с высоким уровнем аппетита к рисковым активам.
Австралийский и новозеландский доллары, поддерживаемые сохраняющимися высоким процентными дифференциалами относительно доллара США, проявляют готовность возобновить долгосрочные восходящие тренды к целям 1,1040 и 0,8850, после коррекции в последние три недели. Оказать ей в этом поддержку могут итоги очередного заседания Резервного банка Австралии (в ночь с понедельника на вторник, 5-6 марта). Регулятор удивил рынок в прошлый раз, оставив неизменной учетную ставку. В случае, если он выразит дополнительный оптимизм относительно перспектив экономики Австралии в сопроводительном стейтменте, то может спровоцировать новую волну покупок своей валюты. Резервный банк Новой Зеландии проведет аналогичное мероприятие сутками позже (в ночь со вторника на среду, 6-7 марта), но сюрпризы здесь маловероятны. Хотя, участники будут пристально следить за этим событием.
Пара USD/JPY после уверенно роста к отметке 81,70 затеяла коррекцию, но доллар чувствует серьезную поддержку на уровне 80,00. Ее преодоление может открыть дорогу в область 78,10. В случае если максимум 81,70 будет преодолен, с позиций технического анализа появляются долгосрочные цели к отметке 84,20.
Валерий Полховский, старший аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 08.03.2012 00:50
Аналитика рынка металлов. Март 2012.

В первый день торговой недели котировки драгоценных металлов завершили волатильную торговую сессию с понижением. Стоимость золота снижалась вторую сессию подряд на фоне новостей из Китая и еврозоны, а также укрепляющегося доллара США. В результате, в понедельник стоимость золота снизилась на 0,42% до 1704,83 долларов США за тройскую унцию. Котировки серебра также испытывали давление, снизившись на 2,05% до 34,014 долларов США за тройскую унцию.

Премьер-министр Китая заявил, что целевой уровень правительства для экономического роста в этом году понижен до 7,5%, тогда как в течение последних восьми лет он составлял 8%. Показатель деловой активности в еврозоне в феврале вновь снизилась до 49,3 против прогнозируемых 49,7, указывая на спад активности в экономике. Между тем, сохраняющаяся неопределенность относительно обмена греческих облигаций, последний срок для которого наступит в четверг, также оказывала давление на котировки драгоценных активов.

Стоимости других драгоценных металлов, таких как платина и палладий, также последовали за динамикой золота. Наибольшее снижение продемонстрировали котировки платины. Данный актив понизился на 2,61% до 1656,2 долларов США за тройскую унцию, а палладий - на 1,41% до 703,55 долларов США.

Подробнее об этом и многом другом вы сможете узнать в итоговом эфире программы "Биржевая торговля от А до Я"

Данный эфир подготовили Николай Ивченко, руководитель Информационно-аналитического центра ГК FOREX CLUB в Украине и эксперт рынка металлов, аналитик FOREX CLUB из Еревана Микаэл Вердян.


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 12.03.2012 16:01
ЕЖЕМЕСЯЧНЫЙ ОБЗОР-ПРОГНОЗ: О Греции все сказано?
 
Обзор за февраль.


На динамику валют ключевое влияние по-прежнему оказывают проблемы еврозоны. Хотя, надо сказать, что все они ничуть не помешали общеевропейской валюте в течение месяца демонстрировать относительно стабильный рост.
Февраль прошел под знаком решения вопроса о выделении очередного транша Греции с целью предотвращения дефолта. И по большей части именно новые подробности в отношении данного вопроса задавали тон движению пары евро/доллар. Хотя то, что долгожданное решение откладывалось изо дня в день (и каждый раз мы слышали заветную фразу, что оно вот-вот будет одобрено), заставляло поволноваться – ведь без его принятия, Греция уже в марте могла объявить себя банкротом, поскольку без транша она не смогла бы выплатить 14 млрд. евро по своим обязательствам. Но как бы то ни было, столь долгожданное решение (правда, не без «драконовских» условий для Греции) все же было ратифицировано. В качестве условий для предоставления транша были выдвинуты требования по сокращению госдолга с текущего уровня 160% ВВП до 120% к 2020 году и обеспечению гарантии строгого режима бюджетной экономии, что, негативно скажется на населении страны, которое и без того страдает на фоне экономического спада (только ставка б/р в стране достигла 20.9%). Неотъемлемой частью программы является и сделка с частными инвесторами по обмену ценных бумаг Министерства финансов Греции с сокращением 53,5%  их номинальной стоимости. В рамках обмена долговых обязательств будет списано около 100 млрд. евро долга, принадлежащего банкам и страховым компаниям. Но какие бы решения не принимались, это все же не помогло Греции избежать очередного понижения рейтинга. Агентство Standard &Poor’s объявило о понижении долгосрочного суверенного кредитного рейтинга до уровня SD, «выборочный дефолт». Подобные действия были спровоцированы тем,  что Афины при обмене старых гособлигаций на новые решили ввести так называемую «норму коллективного действия». Это значит, что если  при обмене ценных бумаг предложенные правительством условия будут приняты  66% частных внешних кредиторов, то остальным не останется ничего иного, как тоже согласиться с ними. Такими действиями Греция фактически нарушает условия, на которых брала деньги в долг и, по сути,  превращает обмен облигаций в реструктуризацию проблемных долгов. Но даже такие шаги не спровоцировали сколько-нибудь значимого ослабления общеевропейской валюты. И это свидетельствует о том, что рынок уже полностью заложил в цену вероятный дефолт Греции и его последствия.
 
В свете этих событий заседание Управляющего совета ЕЦБ в начале месяца прошло практически незамеченным. Но и реагировать особо было не на что. Итоги заседания не стали неожиданностью – уровень учетной ставки остался неизменным. Да и глава Центробанка не сказал ничего такого, чего от него бы не ждали. Он всего лишь подтвердил, что в феврале будет проведен очередной аукцион по покупке трехлетних долговых обязательств у коммерческих банков (Longer Term Refinancing Operations). На самом деле подобные комментарии и действия (в последний рабочий день февраля операция LTRO была проведена) лишь усиливают уверенность инвесторов в перспективах общеевропейской валюты. Второй раунд характеризовался  рекордным числом банков, принявших участие в программе. А это значит, что число малых финансовых институтов, которым необходима наличность увеличивается и, следовательно, эффект от LTRO 2 может быть более сильным.  При этом основной риск состоит в том, что банки становятся все более зависимыми от финансирования ЕЦБ и не могут принимать меры для укрепления своих балансов.
 
Под занавес месяца оптимистичные настроения евро немного подпортил глава ФРС США. Выступая с полугодовым отчетом в палате представителей Конгресса США, он отметил, что рынок труда, который является одним из главных звеньев американской экономики, демонстрирует позитивные признаки (это и в самом деле так, в январе было создано 243 000 новых рабочих мест). Правда, при этом господин Бернанке все же сохранил голубиный настрой в отношении экономики, отметив, что она восстанавливается (ВВП за 4 квартал прошлого года вырос на 3%, продемонстрировав максимальные темпы прироста со 2 квартала 2010 года), но по-прежнему не вошла в фазу достаточного укрепления. Долгосрочные инфляционные ожидания остаются стабильными (темпы роста потребительских цен по последним данным составили +2.9% в годовом соотношении), но при этом не стоит забывать, что эскалация конфликта с Ираном (хотя его инициатором стала Европа) провоцирует рост цен на нефть следствием чего является рост стоимости бензина и это может спровоцировать ускорение роста ценового давления, который не замедлится отразиться на покупательной способности. И именно это навело инвесторов на мысль о том, что в ближайшее время ждать введенияQE3 не приходится. Естественно, что доллар не замедлил отреагировать на подобные новости особенно в отношении к евро, который пострадал в данном случае на контрасте действий ЕЦБ и бездействия ФРС.   
 
Фунт демонстрировал  куда более разнонаправленные движения в пределах трехсотпунктного диапазона, то, следуя за евро и подтверждая тесную корреляцию с ним, то, испытывая разочарование из-за собственных данных.  Но при этом, в конечном итоге пара смогла достичь трехмесячного максимума на уровне 1,5991. Одним из главных поводов для разочарования стал Протокол последнего заседания МРС, на котором было принято решение оставить уровень учтенной ставки неизменным, а вот программу количественного смягчения расширить на 50 млрд. ф. ст. с целью стимулирования экономики на фоне замедляющейся инфляции (в январе индекс потребительских цен упал до 3.6% с декабрьских 4.2%).  И вот как раз в этом вопросе мнения представителей Комитета разошлись. 2 самых мягко настроенных члена МРС голосовали за расширение на 75 млрд., желая обеспечить экономике запас резервной мощности,  видимо, оценивая экономическую ситуацию хуже, чем она есть на самом деле. Конечно, Великобритании  не все безоблачно, но все же определенные оптимистичные моменты есть. В частности, хорошие цифры по производству (+1% в декабре)  и торговому балансу (дефицит сократился до 7.11 млрд. ф.ст. с 8.92 млрд. месяцем ранее) позволяют надеяться на то, что экономика страны начнет восстанавливаться (последние данные по ВВП разочаровывают - в 4 квартале рост замедлился до +0.7%  г/г на фоне падения инвестиций компаний). Правда, процесс этот, скорее всего, будет идти умеренными темпами на фоне достаточно высокой безработицы (1,6 млн.) и жестких условий   кредитования. И этого вполне достаточно, чтобы Банк Англии пока «не выключал печатный станок».
 
Прогноз на март
 
Март, скорее всего, спокойней прошедшего месяца не будет. Несмотря на то, что ключевые решения по помощи Греции, казалось бы, уже приняты, вопросов остается еще достаточно много. В частности, до сих пор сумма, предоставляемого Греции транша не определена. Причем ее определение во многом зависит от того, начнут ли Афины проведение обещанных реформ и выполнят ли частные владельцы греческих облигаций свое обещание касательно снижения объема долговых обязательств.  К тому же еще не до конца ясно, будет ли набрано достаточное количество частных инвесторов, согласных с условиями обмена. А это значит, что риск дефолта Греции до конца не искоренен. К тому же, кто сможет гарантировать, что второй транш станет последним для Греции? Хотя тут все же очень многое будет зависеть от действий самих Афин. Эти неопределенности могут оказывать на общеевропейскую валюту давление. Однако если на эту ситуацию посмотреть с оптимистической точки зрения, то Греция все же постепенно встает на путь восстановления  - хотя это и громко сказано. Но все же… Зарплаты госслужащих сокращаются, пенсии, к сожалению, тоже (что только усиливает социальную напряженность, но, увы, иного выхода, чтобы зарекомендовать себя в качестве должника, готового выполнять требования кредиторов – нет), в регионе начинается приватизация государственного имущества. Так что, скорее всего, «жесткого дефолта» все же не будет. Хотя еврозоне  сейчас надо опасаться не столько греческих проблем (ведь что такое Греция? – 2% экономики Е17), сколько бороться за Испанию и Италию (которая занимает третье место в экономике зоны обращения евро), чтобы избежать системного кризиса и при этом не забывать, что помимо вливания ликвидности в банковский сектор необходимо наконец-то начинать стимулировать реальную экономику (тогда процесс восстановления пойдет гораздо быстрей). Любой намек на дефолт в одной из двух названных стран может привести к ослаблению евро. Поэтому под очень пристальное внимание возьмем решения тройки рейтинговых агентств. Если S&P,Moody’s и Fitch  продолжат понижать рейтинги стран, входящих в состав Е17 евро, скорее всего, снова окажется под давлением и вполне может вернуться к поддержке 1,2800. 
 
Не стоит забывать, что еврозона не существует в вакууме. Поэтому влияние на динамику евро могут оказать и внешние факторы. В частности, это может быть американская статистика. И, если верить ранее опубликованным отчетам и заявлениям, которые делал глава ФРС, то можно говорить о том, что на сегодняшний день экономика США выглядит несколько лучше европейской (которая может сократиться под влиянием того, что долговой  кризис вынуждает потуже затягивать пояса). Поэтому любые позитивные новости способны оказать доллару дополнительную поддержку. Ускорение темпов роста занятости и снижение ставки б/р (хотя она все еще находится на чрезвычайно высоких уровнях) могут спровоцировать рост потребительских расходов, что, в свою очередь не замедлит сказаться на ВВП страны, ведь экономика США сервисно-ориентированная и именно расходы населения составляют порядка 70%.
 
Если говорить о перспективах фунта на ближайший месяц, то они все же чуть более радужные, чем у его европейского коллеги. Конечно, страну не обошли стороной европейские проблемы, но все же отсутствие долгового кризиса свой вклад в общее состояние экономики вносит. Правда, если евро начнет падение, ослабление может продемонстрировать и фунт (слишком тесная корреляция между этими валютам), правда, движение может оказаться куда более сдержанным в район уровня 1,5600. Если говорить о перспективах экономики, то, скорее всего, технической рецессии ей все же удастся избежать (сектор обрабатывающей промышленности, который оставался слабым звеном второй месяц демонстрирует признаки восстановления – показатель PMI удерживается выше отметки 50, которая отделяет рост от падения). А это значит, что Банк Англии может избавиться от необходимости в дополнительном смягчении монетарной политики. Но даже если в этом и будет необходимость, снижающаяся инфляция позволит пойти на это без излишних сомнений.

Иена на протяжении практически всего февраля сдавала свои позиции по отношению к доллару. Причем делала это независимо от динамики других валют. За этот период она потеряла ни много, ни мало, 5 фигур. И объективной причиной ослабления иены можно назвать только то, что Банк Японии пошел на расширение программы покупки активов (Y55 трлн. до Y65 трлн.). При этом он заявил о намерении таргетировать уровень инфляции на отметке 1%, тем самым, фактически обозначив намерение и в дальнейшем проводить смягчение монетарной политики и это может сдержать рост иены.  Справедливости ради надо отметить, что такая динамика валюты должна пойти на пользу многострадальной японской экономике – возможно, это наконец-то позволит ей начать восстанавливать экспортные показатели и, как следствие, стимулирует активизацию в секторе обрабатывающей промышленности. Это может стать благоприятным фактором для стабилизации рынка труда и ВВП страны в целом. Ведь в 4 квартале произошло чрезвычайно сильное падение темпов роста.  Хотя если говорить о потенциальной динамике иены в марте, то не исключена достаточно глубокая коррекция в конце месяца в связи с тем, что в стране в этом месяце заканчивается финансовый год и на движения валюты оказать влияние могут репатриационные потоки. Поэтому пара доллар/иена, скорее всего, будет удерживаться в пределах диапазона 78,50 – 82,00.
 
Ожидаемые схематические колебания основных валютных пар в марте представляем ниже:
 
EURUSD
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-39.jpg)
 
GBPUSD
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-40.jpg)
 
USDJPY
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-41.jpg)
 
Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 23.03.2012 10:18
Аналитический обзор рынка Forex  за неделю с 19 – 23 марта
Американская валюта продолжила пребывать под давлением с 19 по 22 марта, под которое она попала после выхода данных по потребительской инфляции в США в пятницу, 16 марта. Индекс доллара USDX, являющийся отношением «американца» к корзине из шести основных мировых валют, в моменте терял 0,9%. Значимой макроэкономической статистики, способной оказать поддержку доллару, в этот период опубликовано не было. Тем не менее, после выхода данных по чистым заимствованиям в государственном секторе Великобритании, которые оказались гораздо выше ожиданий, фунт стал активно терять свои позиции, и это спровоцировало волну покупок американской валюты.
Пара EUR/USD активно укреплялась 19 и 20 марта, достигнув значимого уровня сопротивления в области 1,3285 в среду, 21 марта, во время азиатской торговой сессии. В отсутствие важных новостей свое продолжение получил импульс, начавшийся в пятницу, 16 марта. Тем не менее, столкнувшись с отметкой 1,3285, участники стали активно сокращать длинные позиции и спровоцировали коррекцию к технически значимому уровню поддержки 1,3175.
Британская валюта чувствовала себя менее уверенно в отчетном периоде. Столкнувшись с сопротивлением в области 1,5900, она откатилась к уровню открытия недели и колебалась в относительно не широком диапазоне 1,5830-1,5900. Вывести ее из этого диапазона не смог и неприятный сюрприз по чистым заимствованиям государственного сектора Великобритании, который, тем не менее, способствовал ее снижению к нижней границе коридора. Соответственно, в кросс-курсе EUR/GBP европейская валюта обладала некоторым преимуществом, протестировав сопротивлении 0,8375.
Австралийский и новозеландский доллары попали под умеренное давление после того как состояние экономики Китая стало вызывать беспокойство у инвесторов. Крупнейшие горнодобывающие компании BHP Billiton и Rio Tinto просигнализировали о том, что темпы роста производства стали во второй экономике мира сократились, а это может оказаться следствием ее замедления. Китай являлся главным потребителем продукции горнодобывающего сектора Австралии, лежащего в основе экономики этой страны, а потому состояние его экономики во многом влияет на перспективы австралийской валюты. Протоколы последнего заседания Резервного банка Австралии (20 марта) и выступление его главы Глена Стивенса (19 марта) не смогли оказать поддержку «австралийцу». Пары AUD/USD и NZD/USD находились под давлением и вплотную приблизились к уровням поддержки 1,0435 и 0,8135.
Японская иена предприняла попытку возобновить рост после тестирования 83,05, но движение вверх носило очень неуверенный характер, и, коснувшись 84,05, стало подавать признаки коррекции.

Прогноз на неделю с 26 по 30 марта

В период с 22 по 29 марта не будет опубликовано важной макроэкономической статистики, способной оказать существенное влияние на позиции доллара. Тренды американской валюты продолжат во многом определяться динамикой на фондовых площадках. В понедельник, 26 марта, глава ФРС Б. Бернанке будет выступать с речью на конференции Национальной ассоциации экономистов (National Association for Business Economists 2012 Policy Conference), но от нее вряд ли стоит ожидать каких-либо сюрпризов. Данные по потребительской уверенности (27 марта) и заказам на товары длительного пользования в последнее время оказывают ограниченное влияние на валютный рынок, но они могут спровоцировать движения на фондовых рынках, что наверняка, в таком случае, скажется на позициях доллара.
Европейская валюта может попасть под влияние данных от центра экономических исследований  Ifo по состоянию делового климата в Германии, намеченных к публикации в понедельник, 26 марта. Для пары EUR/USD очень важным видится возможность удерживать поддержку 1,3175. В случае ее преодоления целью движения может стать область 1,3065. Тем не менее, мы полагаем, что после коррекции она возобновит движение вверх и вновь протестирует сопротивление 1,3285.
Британский фунт продолжит тесно коррелировать с европейской валютой. В последнюю неделю марта не запланировано выхода важных отчетов, и фунт имеет все шансы продолжить свои колебания в области 1,5650-1,5900 в ближайшие недели. Формирование направленных устойчивых импульсов здесь будет возможно только под влиянием трендов доллара.
Долгосрочные перспективы австралийского и новозеландских долларов по-прежнему остаются благоприятными, но динамика пар AUD/USD и NZD/USD также во многом определяется поведением американского доллара. В случае если они продолжат пребывать под давлением ближайшими значимыми уровнями поддержки могут выступить 1,0360 и 0,8030. На этих уровнях можно будет искать возможности для открытия длинных позиций.
Японская иена находится в устойчивом нисходящем тренде, но она уже достаточно перепродана против доллара и нуждается в коррекции. В случае ее начала ближайшим уровнем поддержки может выступить 82,25. Важных событий, способных оказать влияние на перспективы пары USD/JPY, на грядущую неделю не запланировано.
Аналитический отдел FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 25.04.2012 11:14
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 16 – 20 апреля

Доллар попал под давление в период с 16 по 18 апреля, после того как позитивные данные по розничным продажам в США спровоцировали ралли на фондовых площадках, а испанское правительство успешно провело аукционы по размещению долговых обязательств. Доходность по десятилетним облигациям, повысившаяся к концу прошлой недели выше отметки 6%, понизилась до уровня 5,8%. Индекс доллар USDX, являющийся  отношением «американца» к корзине из шести мировых валют в моменте снижался к отметке 79,560, что на 0,6% ниже закрытия прошлой недели.

Европейская валюта воспользовалась ослаблением доллара, чтобы укрепить против него свои позиции. Слегка коснувшись технически и психологически важного уровня поддержки 1,3000, она смогла сформировать достаточно сильный импульс вверх и в моменте котировалась в области 1,3180. Дополнительную поддержку ей оказали хорошие данные по индексам делового оптимизма в Германии от центра экономических исследований ZEW, которые оказались гораздо лучше ожиданий экспертов.

Пара GBP/USD продемонстрировала аналогичную динамику. Коснувшись поддержки в области 1,5925, она буквально выстрелила вверх. Стерлинг итак чувствовал себя более уверенно, чем евро, по мере того как последняя макроэкономическая статистика носит достаточно позитивный характер, но после публикации протоколов заседания Комитета по монетарной политике она еще более усилила свое давление на конкурентов. Британский регулятор просигнализировал, что в случае если темпы падения инфляции приостановятся или вновь начнут нарастать, он пересмотрит свою политику относительно программы количественного смягчения. Ближе к концу дня в среду, 18 апреля, пара GBP/USD преодолела сопротивление в области 1,6000 и вплотную приблизилась к годовым максимумам на уровне 1,6040. В кросс-курсе EUR/GBP британская валюта также получила дополнительное преимущество и смогла преодолеть поддержку 0,8210 и двинулась в сторону 0,8100.

Австралийский доллар не смог извлечь выгоду из опубликованных в ночь с понедельника на вторник протоколов последнего заседания Резервного банка Австралии. Пара AUD/USD в течение отчетного периода консолидировалась в области 1,0305-1,0405 и ее динамика ставит под сомнение возможность дальнейшего движения вверх. В отсутствие каких-либо значимых новостей новозеландский доллар продолжил свои колебания в коридоре 0,8060-0,8280.

Позитивная макроэкономическая статистика из США и возобновившийся рост на фондовых площадках оказали давление на позиции японской иены против доллара. Пара USD/JPY нашла поддержку в области 80,30 и сформировала восходящий импульс к отметке 81,55. Значимой для японской валюты макроэкономической статистики в этот период опубликовано не было.

Канадский доллар усилил свои позиции против «американца» после того как Банк Канады намекнул на возможность повышения учетной ставки в недалеком будущем. Пара USD/CAD протестировала годовые минимумы на уровне 0,9865.

Прогноз на неделю с 23 по 27 апреля

В период с 20 по 27 апреля основным событием, способным оказать существенное влияние на перспективы американской валюты, будут итоги очередного заседания Комитета по открытым рынкам ФРС США. Они будут опубликованы сразу после его окончания в среду, 25 апреля, в 20.30 по московскому времени, а буквально 45 минут спустя господин Бернанке даст очередную пресс-конференцию. Из протоколов предыдущего заседания стало известно, что регулятор намерен отказаться от дальнейшего использования нетрадиционных монетарных инструментов для стимулирования экономического роста. Однако последние слабые данные по рынку труда в купе с заявлениями господина Бернанке в Арлингтоне, о том, что экономике нужна комбинация мягкой монетарной политики и структурных реформ для снижений уровня безработицы, вносит определенное смятение.  Тем не менее, журналисты попробуют получить дополнительные разъяснения у главы ФРС.

Участники торгов по паре EUR/USD традиционно обратят особое внимание на отчет центра экономических исследований Ifo о состоянии делового климата в экономике Германии, намеченный к публикации в пятницу, 21 апреля. Пара EUR/USD пытается развернуть нисходящий тренд, устоявшийся на рынке с третьего апреля, но она по-прежнему остается очень чувствительной к новостям, связанным с долговым кризисом стран еврозоны. По мере того, как доходность по долговым обязательствам правительства Испании находится в восходящем тренде, ее позиции будут оставаться уязвимыми. В настоящий момент мы не видим фундаментальных предпосылок для преодоления вниз отметки 1,30, но в случае нарастания опасений относительно ситуации в Испании или масштабного укрепления доллара по всему рынку, пара EUR/USD может сформировать импульс в сторону годовых минимумов в области 1,26.

Британский фунт продолжит корреллировать с европейской валютой, но будет чувствовать себя гораздо более уверенно в случае укрепления евро. Стерлинг получает поддержку в последнее время, как со стороны позитивной макроэкономической статистики, так и со стороны банка Англии, который намерен пересмотреть необходимость программы количественного смягчения, в случае если инфляция приостановит свое падение. С позиций технического анализа преодоление поддержки 1,6050 откроет паре GBP/USD дорогу в область 1,6150 или 1,6290. Основным событием в период с 20 по 27 апреля будет публикация данных по ВВП за первый квартал 2012 года, намеченных на среду, 25 апреля.

Динамика пары AUD/USD в указанном периоде может во многом быть определена данными по потребительской инфляции, запланированными к выходу в ночь с понедельника на вторник (24-25 апреля). Представители Резервного банка Австралии на последнем заседании обсуждали возможность снижения учетной ставки по итогам следующей встречи, если данные по инфляции предоставят регулятору соответствующее пространство для маневра. Новозеландский доллар может выйти из коридора 0,8060-0,8280, в котором он пребывает уже семь недель, после оглашения итогов очередного заседания Резервного банка Новой Зеландии 26 апреля.

Пара USD/JPY находится в нисходящем тренде уже более месяца. За это время она понизилась с отметки 84,15 до уровня 80,40. С позиций технического анализа для того чтобы развернуть этот тренд ей необходимо удерживать поддержку 80,30 и преодолеть сопротивление 81,80. Основным событием, способным оказать ей в этом поддержку, будет заседание Банка Японии, которое состоится 27 апреля.

Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 25.04.2012 11:22
Аналитический обзор рынка Forex за неделю с 16 – 20 апреля

Доллар попал под давление в период с 16 по 18 апреля, после того как позитивные данные по розничным продажам в США спровоцировали ралли на фондовых площадках, а испанское правительство успешно провело аукционы по размещению долговых обязательств. Доходность по десятилетним облигациям, повысившаяся к концу прошлой недели выше отметки 6%, понизилась до уровня 5,8%. Индекс доллар USDX, являющийся  отношением «американца» к корзине из шести мировых валют в моменте снижался к отметке 79,560, что на 0,6% ниже закрытия прошлой недели.

Европейская валюта воспользовалась ослаблением доллара, чтобы укрепить против него свои позиции. Слегка коснувшись технически и психологически важного уровня поддержки 1,3000, она смогла сформировать достаточно сильный импульс вверх и в моменте котировалась в области 1,3180. Дополнительную поддержку ей оказали хорошие данные по индексам делового оптимизма в Германии от центра экономических исследований ZEW, которые оказались гораздо лучше ожиданий экспертов.

Пара GBP/USD продемонстрировала аналогичную динамику. Коснувшись поддержки в области 1,5925, она буквально выстрелила вверх. Стерлинг итак чувствовал себя более уверенно, чем евро, по мере того как последняя макроэкономическая статистика носит достаточно позитивный характер, но после публикации протоколов заседания Комитета по монетарной политике она еще более усилила свое давление на конкурентов. Британский регулятор просигнализировал, что в случае если темпы падения инфляции приостановятся или вновь начнут нарастать, он пересмотрит свою политику относительно программы количественного смягчения. Ближе к концу дня в среду, 18 апреля, пара GBP/USD преодолела сопротивление в области 1,6000 и вплотную приблизилась к годовым максимумам на уровне 1,6040. В кросс-курсе EUR/GBP британская валюта также получила дополнительное преимущество и смогла преодолеть поддержку 0,8210 и двинулась в сторону 0,8100.

Австралийский доллар не смог извлечь выгоду из опубликованных в ночь с понедельника на вторник протоколов последнего заседания Резервного банка Австралии. Пара AUD/USD в течение отчетного периода консолидировалась в области 1,0305-1,0405 и ее динамика ставит под сомнение возможность дальнейшего движения вверх. В отсутствие каких-либо значимых новостей новозеландский доллар продолжил свои колебания в коридоре 0,8060-0,8280.

Позитивная макроэкономическая статистика из США и возобновившийся рост на фондовых площадках оказали давление на позиции японской иены против доллара. Пара USD/JPY нашла поддержку в области 80,30 и сформировала восходящий импульс к отметке 81,55. Значимой для японской валюты макроэкономической статистики в этот период опубликовано не было.

Канадский доллар усилил свои позиции против «американца» после того как Банк Канады намекнул на возможность повышения учетной ставки в недалеком будущем. Пара USD/CAD протестировала годовые минимумы на уровне 0,9865.

Прогноз на неделю с 23 по 27 апреля

В период с 20 по 27 апреля основным событием, способным оказать существенное влияние на перспективы американской валюты, будут итоги очередного заседания Комитета по открытым рынкам ФРС США. Они будут опубликованы сразу после его окончания в среду, 25 апреля, в 20.30 по московскому времени, а буквально 45 минут спустя господин Бернанке даст очередную пресс-конференцию. Из протоколов предыдущего заседания стало известно, что регулятор намерен отказаться от дальнейшего использования нетрадиционных монетарных инструментов для стимулирования экономического роста. Однако последние слабые данные по рынку труда в купе с заявлениями господина Бернанке в Арлингтоне, о том, что экономике нужна комбинация мягкой монетарной политики и структурных реформ для снижений уровня безработицы, вносит определенное смятение.  Тем не менее, журналисты попробуют получить дополнительные разъяснения у главы ФРС.

Участники торгов по паре EUR/USD традиционно обратят особое внимание на отчет центра экономических исследований Ifo о состоянии делового климата в экономике Германии, намеченный к публикации в пятницу, 21 апреля. Пара EUR/USD пытается развернуть нисходящий тренд, устоявшийся на рынке с третьего апреля, но она по-прежнему остается очень чувствительной к новостям, связанным с долговым кризисом стран еврозоны. По мере того, как доходность по долговым обязательствам правительства Испании находится в восходящем тренде, ее позиции будут оставаться уязвимыми. В настоящий момент мы не видим фундаментальных предпосылок для преодоления вниз отметки 1,30, но в случае нарастания опасений относительно ситуации в Испании или масштабного укрепления доллара по всему рынку, пара EUR/USD может сформировать импульс в сторону годовых минимумов в области 1,26.

Британский фунт продолжит корреллировать с европейской валютой, но будет чувствовать себя гораздо более уверенно в случае укрепления евро. Стерлинг получает поддержку в последнее время, как со стороны позитивной макроэкономической статистики, так и со стороны банка Англии, который намерен пересмотреть необходимость программы количественного смягчения, в случае если инфляция приостановит свое падение. С позиций технического анализа преодоление поддержки 1,6050 откроет паре GBP/USD дорогу в область 1,6150 или 1,6290. Основным событием в период с 20 по 27 апреля будет публикация данных по ВВП за первый квартал 2012 года, намеченных на среду, 25 апреля.

Динамика пары AUD/USD в указанном периоде может во многом быть определена данными по потребительской инфляции, запланированными к выходу в ночь с понедельника на вторник (24-25 апреля). Представители Резервного банка Австралии на последнем заседании обсуждали возможность снижения учетной ставки по итогам следующей встречи, если данные по инфляции предоставят регулятору соответствующее пространство для маневра. Новозеландский доллар может выйти из коридора 0,8060-0,8280, в котором он пребывает уже семь недель, после оглашения итогов очередного заседания Резервного банка Новой Зеландии 26 апреля.

Пара USD/JPY находится в нисходящем тренде уже более месяца. За это время она понизилась с отметки 84,15 до уровня 80,40. С позиций технического анализа для того чтобы развернуть этот тренд ей необходимо удерживать поддержку 80,30 и преодолеть сопротивление 81,80. Основным событием, способным оказать ей в этом поддержку, будет заседание Банка Японии, которое состоится 27 апреля.

Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 29.06.2012 09:55
EUR/USD: Новый саммит - новая надежда
 
Мало кто всерьез рассчитывает на то, что предстоящий саммит ЕС 28 июня в состоянии решить финансовые проблемы Европы, однако, он может положить начало проведения структурных реформ в Еврозоне на которых, так настаивает Германия.
 
Отсутствие финансовой дисциплины втянуло европейские страны в тяжелые долги и, как следствие, увеличило расходы государств на их обслуживание, в результате возможности европейских правительства оказались весьма небольшими перед разбушевавшимся кризисом: нет возможностей самостоятельно финансировать национальную экономику в тот момент, когда она в этом сильно нуждается.
 
Без финансовой помощи со стороны государств, Европа может столкнуться с масштабной рецессией, которая на десятилетие заморозит идею восстановиться после кризиса. Такая перспектива взывает особое беспокойство не только со стороны европейских лидеров, но и со стороны других стран. И США и развивающиеся страны БРИК могут довольно сильно пострадать в случае реализации негативного сценария развития событий. На таком фоне давление на единую европейскую валюту возрастает, и она продолжает уступать место американскому доллару.
 
С технической стороны, мы ожидаем продолжения нисходящего движения с целью 1,2450 и предпочитаем продавать от 1,2550.
Дмитрий Вобликов, аналитик ГК FOREX CLUB
--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 29.06.2012 10:00
Армении, как и всему миру, следует опасаться ухудшения ситуации в экономиках Испании и Италии, считают аналитики FOREX CLUB
PanARMENIAN.Net - Мир внимательно следит за ситуацией в еврозоне и с нетерпением ждет итогов саммита в Брюсселе, который пройдет 28-29 июня. «Мировая экономики переживает кризис ликвидности, однако не стоит ожидать ухудшения ситуации от Греции, намного важнее положение экономик в более крупных станах ЕС – Испании и Италии, последняя является третьей по величине страной ЕС», - сказал руководитель аналитического центра FOREX CLUB Андрей Диргин 28 июня на пресс-конференции в Ереване.
Одной из главных тем на предстоящем саммите глав государств и правительств Евросоюза в Брюсселе станет вопрос о создании европейского банковского союза, большей фискальной интеграции, а также возможности организации фонда по сокращению долгов.
По его словам, экономика ЕС сейчас находиться в худшем состоянии, и год может закрыть с минусовым ВВП, в то время как экономика США, где постепенно растут цена на недвижимость, может завершить год с ростом ВВП на уровне 2,5%, тем не менее, двигателем мирового экономического роста пока что остается Китай.
В свою очередь аналитик ГК FOREX CLUB Микаел Вердян добавил, что уже 5 стран, где кризис набрал размах, уже обратились к международным структурам за финпомощью. В этом контексте он отметил, что снижение темпов мирового экономического роста напрямую отразиться на экономике России, что в свою очередь не замедлит сказать на Армении, для которой последняя является главным торговым партнером.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 04.07.2012 09:39
EUR/USD: Банки - спасайте себя сами!
Итоги саммита ЕС оказались более чем неожиданными: европейские лидеры собираются предоставить средства Европейского стабилизационного механизма на растерзание голодным банкам, минуя национальные правительства. Такое решение позволит не наращивать государственные долги стран, но оно не в состоянии позволить всем банкам пережить кризис ликвидности. Правда есть некоторая оговорка, дескать «при определенных обстоятельствах и при определенных условиях» средства для терпящих бедствие банков могут быть предоставлены, чтобы удовлетворить их потребность в ликвидности. Такой шаг политиков действительно успокоил рынки. На время. Вот только в свете такого решения остаются непонятными множество вопросов и первый среди них – где взять деньги для Европейского стабилизационного механизма, чтобы он «спасал» выгодные банки? По всей видимости, фонд никто расширять не собирается и, учитывая масштабы бедствия, можно сделать вывод, что спасутся далеко не все, а только те банки, которые тесно интегрированы в национальные экономики, или, проще говоря,  крупные банки, падение которых  вызовет негативные события в масштабах страны, что же до остальных, то им придется спасаться самим.
Принятым решением политики стараются отвести удар от правительств европейских стран, сославшись на то, что в спасении банковского сектора государство должно принимать меньше участия. Вот только современная модель экономики не даст лидерам оставить банки в беде. Банки насыщают экономику деньгами и приостановление кредитования реального сектора экономики из-за проблем с ликвидностью, не спасут Европу от расширяющейся рецессии.
С технической стороны, мы ожидаем нисходящего движения с целью 1,2560 и предпочитаем продавать от 1,2650.
Дмитрий Вобликов, аналитик ГК FOREX CLUB
--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 10.07.2012 13:46
Обзор рынка валют, 2-6 июля
Американская валюта торговалась очень вяло относительно всех своих конкурентов в первые три дня недели, по мере того как инвесторы ожидали итогов заседания ЕЦБ, Банка Англии и Народного банка Китая, а в США 4 июля отмечали крупнейший государственный праздник – День Независимости. Смягчение денежно-кредитной политики со стороны этих регуляторов спровоцировало укрепление доллара по всему рынку.
Пара EUR/USD на этом фоне «провалилась» вплотную к минимумам 2012 года на уровне 1,2375. По рынку поползли слухи, подхваченные некоторыми авторитетными СМИ, что после снижения ставки ниже уровня 1% евро стал привлекательным для операцийcarry trades, и это спровоцировало его продажи против целого ряда валют.
Британский фунт в первые три дня недели ожидал итогов очередного заседания Комитета по монетарной политике. Пара GBP/USD в целом даже проигнорировала данные по индексам делового оптимизма от Markit, носивших негативный характер, и консолидировалась в области 1,5640-1,5700. Однако после того как евро оказался под давлением она также активно двинулась вниз, достигнув поддержки в области 1,5515.
Австралийский и новозеландский доллары чувствовали себя достаточно уверенно. Накануне Банк Австралии заявил о намерении взять паузу после снижения учетной ставки. Кроме того, Народный банк Китая решил прибегнуть к стимулированию экономической активности, понизив учетную ставку на 0.33%, впервые за последние три года. Несмотря на укрепление доллара по всему рынку парыAUD/USD и NZD/USD торговались в узких диапазонах 1,0220-1,0300 и 0,8015-0,8060, соответственно, игнорируя это движение.
Японская иена в отсутствие важных новостей торговалась в диапазоне последних недель 79,30-80,15.
Прогноз на неделю, 9 – 13 июля
Основными событиями недели с 9 по 13 июля станут публикация протоколов последнего заседания ФРС США (11 июля) и данные по производственной инфляции (13 июля). На последней пресс-конференции, посвященной итогам заседания Комитета по открытым рынкам ФРС США, протоколы которого будут опубликованы, Бен Бернанке не исключил возможности, что регулятор может вернуться к обсуждению программы количественного смягчения, если экономика вновь начнет замедляться, а ситуация на рынке труда ухудшаться. При этом текущие темпы инфляции не должны вызывать беспокойства у ФРС и, скорее всего данные по инфляции этом месяце будут оказывать ограниченное влияние на валютный рынок.
В случае если данные по количеству новых рабочих мест в США за июнь, намеченные к выходу в пятницу вечером, окажутся вровень с ожиданиями доллар имеет все шансы продолжить свое давление на основных конкурентов.
Европейская валюта значительно ослабила свои позиции после того как ЕЦБ понизил учетную ставку ниже отметки 1%. В свете ожидающегося ее дальнейшего уменьшения евро действительно становится привлекательным для различного рода carry trades, что может способствовать возобновлению давления на него. Значимой макроэкономической статистики на грядущую неделю не запланировано, а потому получить дополнительную поддержку европейской валюте будет затруднительно. С позиций технического анализа в случае пробития отметки 1,2375 возможно формирование очередного импульса вниз с целью в области 1,1875. При этом, определенные фундаментальные предпосылки к этому есть.
Британский фунт будет ожидать отчета по объемам промышленного производства, который будет опубликован 10 июля. В последнее время макроэкономическая статистика, поступающая от экономики Великобритании, носила в основном негативный характер. С учетом слабых данных по индексам делового оптимизма, указывающим на то, что промышленный сектор ее экономики вошел в рецессию, цифры по фактическим объемам производства имеют все шансы носить достаточно негативный характер, оказав дополнительное давление на стерлинг. Однако, он, по-прежнему, продолжит сохранять высокий уровень корреляции с европейской валютой. В случае возобновления парой EUR/USD нисходящего тренда для GBP/USD целью движения может стать 1,5265.
 «Австралиец» и «новозеландец» продолжат чувствовать себя уверенно на фоне последних событий. Однако в случае если доллар перейдет в атаку против евро и индекс доллара двинется вверх, то они могут испытывать на себе некоторое давление. На наш взгляд обе эти валюты привлекательны для поиска длинных позиций в моменты ослабления доллара США.
12 июля Банк Японии проведет очередное заседание, традиционно посвященное вопросам денежно-кредитной политики. ПараUSD/JPY на ожидании этого события может продолжить свои колебания в диапазоне 79,30-80,15, в котором она пребывала в последние три недели.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 19.07.2012 22:01
«Еврогеддон»: ищите только хорошее
Все началось со Штатов, но ими, к сожалению, не закончилось. Кризис как был, так и продолжает быть, теперь только он полновластно бушует на просторах Европы. Вся проблема в том, что лишь в тяжелые времена открывают все несовершенства сложившейся на данный момент мировой экономической системы.
Евро можно воспринимать как очень амбициозный эксперимент, и в течение десяти лет он создавал впечатление успешной затеи. Однако последние годы возникает все больше вопросов по поводу состоятельности валюты, представляющей 17 различных стран с разными уровнями развития. Вся суть в том, что какой бы маленькой ни была страна-участница, все происходящее внутри нее теперь обязательно скажется на остальных 16 собратьях. Кто бы мог подумать, что Греция, вносящая в экономику региона лишь 2% от ВВП, вызовет на рынках столько страхов и опасений. И пусть выборы-таки завершились более или менее позитивно, и пусть страна получила свою порцию помощи, однако вопросы до сих пор остаются.
В прошлом месяце на смену Греции пришла Испания, ставшая четвертой страной региона, попросившей о помощи. Вот теперь есть чего опасаться. Вклад ее экономики составляет около 11% от ВВП Е-17. И если еврозона могла относительно безболезненно справиться с банкротством Греции, Португалии и Ирландии, то здесь ситуация гораздо опаснее. Судьба евро действительно под угрозой, и неспроста единая валюта последние дни ставит все новые и новые антирекорды (EUR/USD торгуется недалеко от двухлетнего минимума $1.2151).
По сути, все проблемы еврозоны взвалились на плечи двух стран – Франции и Германии, которые в совокупности производят 48% ВВП региона. Именно за ними последнее слово – быть или не быть Е-17? Последние мучительные переговоры с Германией стали тревожным звонком. Меркель заявила, что «пока она жива, евробондам не бывать». И ее категоричность вполне обоснована – до каких пор трудяги германцы будут платить за беспечность «коллег по цеху»?
Если на секунду представить, что их терпение закончится, и предположить реакцию на завершение «эры евро», то становится действительно страшно. Мировые рынки будут охвачены паникой таких масштабов, что произошедшее в 2008-2009 годах покажется цветочками. Потребительский и корпоративный сектор перейдут в режим сбережений, а сокращение расходов немедленно приведет к еще большему спаду. Банки будут заняты одной проблемой – что же делать с евро-активами (напомним, что единая валюта до недавнего времени была излюбленным активом валютных резервов)?
Кажется, что все это нас не касается, и будет происходить где-то там далеко. Но, к сожалению, мы живем в мире, в котором все процессы взаимосвязаны, так что «железным занавесом» уже не получится отгородиться. С ростом нестабильности на финансовых рынках обычно наблюдается бегство в «спасительные гавани», которыми являются доллар США, иена, швейцарский франк и золото. Рубль в таких ситуациях показывает тенденцию к ослаблению, причем обуславливаемую двумя факторами: рискованностью актива (российской экономике до сих пор не доверяют), а также падением цен на нефть (при спаде деловой активности цены на нефть начинают снижаться).
Однако помимо минусов, глобализация финансовых процессов несет и свои плюсы. Теперь у любого из нас есть возможность выйти на международный валютный рынок и использовать текущую ситуацию с выгодой для себя. Такие пары, как EUR/USD и EUR/GBP довольно популярны среди трейдеров, однако в некоторых ситуациях гораздо выгоднее пользоваться менее традиционными альтернативами. К примеру, при политическом вмешательстве или слабых экономических данных из США и Великобритании, EUR стоит продавать против CAD или CHF. Однако перед тем как вступить на этот тернистый финансовый путь, выделите хотя бы немного времени для изучения «азов».
Афанасьева Алена, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 05.10.2012 12:54
Покой нам  только снится

Истекший месяц оказался очень неспокойным в силу наличия достаточно большого числа всевозможных катализаторов, которые работали, скажем, разнонаправлено. При этом для европейских валют сентябрь можно четко разбить на 2 периода: роста в первой половине месяца (евро подскочил до 4-х месячного максимума 1,3170, фунт «пощупал» уровень 1,63) и падения во второй (соответственно, откат к 1,2838 и 1,6112). Итак, о причинах. 

Пара евро/доллар в начале месяца продолжала расти, что неудивительно, хотя бы исходя из тех соображений, что на протяжении достаточно длительного времени общеевропейская валюта находилась в перепроданном состоянии и коррекция рано или поздно обязательно должна была начаться. К тому же этому способствовал и ряд событий фундаментального характера. В начале месяца ключевое влияние на рынок оказывало ожидание решения по монетарной политике основных Центробанков.   Однако своим укреплением евро обязан слабости американского оппонента, поскольку ЕЦБ на последнем заседании вызвал разочарование своими решениями. Ставку Центробанк сохранил на  уровне 0.75%, а покупка облигаций содержит слишком много «но». Глава ЕЦБ заявил, что власти достигли согласия по запуску программы покупки облигаций в неограниченном объеме, чтобы взять под контроль доходность облигаций стран еврозоны и побороть спекуляции на тему возможного распада монетарного союза. Однако то, что это будут «стерилизованные» покупки, серьезно ослабляет влияние данных мер на рынок. Таким образом, получается, что принятая программа позволит лишь оттянуть время, но не разрешит проблему кризиса суверенного долга, с которыми столкнулась еврозона. Зато со стороны данных NFP поступил достаточно четкий сигнал, что ФРС просто необходимо монетарное смягчение, правда, при этом практически не учитывается тот факт, что именно на занятость подобные программы оказывают весьма ограниченное влияние. Темпы прироста рабочих мест резко замедлились (экономика прибавила 96 тыс. рабочих мест после прироста на 141 тыс. в июле). При этом весьма тревожным фактором является то, что произошло снижение ставки б/р под влиянием роста числа тех, кто прекратил поиски работы, что является свидетельством стагнации рынка труда. В результате, ФРС все же пошел на запуск третьего раунда количественного смягчения. Комитет принял решение увеличить масштабы аккомодации политики посредством дополнительных покупок ценных бумаг с ипотечным покрытием в размере $40 млрд. ежемесячно. И именно это событие помогло евро зафиксировать 4-х месячный максимум, который и стал разворотной точкой. Но отнюдь не технические факторы способствовали тому, что евро снова оказался ниже уровня 1,30. Разочарование рынок испытал после того, как Конституционный суд Германии ратифицировал ESM, но при этом выдвинул определенные условия. Наиболее важным является то, что для увеличения вклада Германии более Е190 млрд. необходимо будет получить разрешение Бундестага, где может встретить достаточно серьезное сопротивление (тем более, что население Германии уже высказало свое мнение в отношении еврозоны: около половины немцев считают, что без евро им жилось бы лучше). Немецкий суд также потребовал, чтобы обе палаты немецкого Парламента были в курсе того, как развиваются события, касающиеся ESM. Но и это еще не все. Появились слухи о том, что правящая коалиция страны пытается найти пути ограничения надзора со стороны ЕЦБ, сведя его лишь к системно важным банкам. Поэтому все надежды на скорое разрешение ситуации отодвинулись на неопределенный срок. Масла в огонь добавили и сообщения о том, что Испании помощь может понадобиться раньше, чем предполагалось (последние стресс-тесты испанских банков оказались слабыми), а также слухи о забастовках в Греции (где правительство продолжает попытки сократить бюджетные расходы с целью получения очередного транша), а представители ЕЦБ говорят о том, что не собираются Элладе прощать долги. Макроэкономическая статистика оказалась на одной волне с рыночными настроениями, время от времени усиливая пессимизм в отношении евро. Экономика еврозоны во 2-м квартале осталась в состоянии рецессии, так как потребители сократили объемы расходов, а компании – инвестиций. Не радуют и показатели деловой активности. Особенную тревогу вызвали данные из Франции: PMI в секторе обрабатывающей промышленности снизился до 42,6, а в сфере услуг до 46,1. Все это наводит на мысль о том, что и Франция может присоединиться к странам PIIGS, взвалив всю нагрузку на плечи Германии. Тогда уж точно еврозоне придется несладко. Франция это не Греция и даже не Испания. Да и в Германии день ото дня ситуация усложняется. Показатель делового доверия упал до минимального значения за 2,5 года, а безработица в стране продолжает демонстрировать сдержанный прирост.

Не замедлил воспользоваться слабостью доллара и фунт, повторив динамику своего европейского коллеги. Но все же его движения были чуть более сдержанными и даже под влиянием снижения интереса к рискованным активам, его потери оказались несколько меньше. Все дело в том, что на фоне европейских проблем, Великобритания выглядит чуть более устойчиво и это позволяет фунту время от времени играть на контрасте с EUR. Бесспорно, что состояние экономки Туманного Альбиона также оставляет желать лучшего. Во втором квартале текущего года отчеты подтвердили, что страна находится в состоянии рецессии. Но при этом следует отметить, что ВВП страны снизился на 0,4% (против первоначальной оценки – 0,5%). Благотворное влияние на показатель оказал рост чистых доходов населения. Отчасти это можно объяснить тем, что безработица в регионе продемонстрировала снижение (-15 000) и все это благодаря созданию новых рабочих мест, несмотря на рецессию. Рост был отмечен и в секторе промышленного производства (+3,2% против -2,9% в пред. периоде). Возможно, что именно отдельные позитивные сигналы и позволили Банку Англии на последнем заседании не предпринимать активных мер. Комитет единогласно проголосовал за сохранение ставки на уровне 0,5%, а размер программы покупки активов сохранил в объеме  375 млрд. ф.ст., отметив, что наилучший курс действий - продолжать программу покупки активов, поскольку спрос остается слабым, а перспективы - неопределенными. Но одних стимулирующих мер будет явно недостаточно. Правительству все же крайне необходимо продолжать бороться с дефицитом бюджета, где общая картина указывает на весьма слабый прирост доходов. А это значит, что меры по выходу из кризиса все же должны быть системными и всеобъемлющими.

Прогноз на октябрь

Покой нам только снится. К теме распространения долгового кризиса в еврозоне и охлаждения мировой экономики добавляются еще и политические риски. Поэтому с уверенностью можно говорить о том, что чем ближе выборы в США, тем меньше определенности будет на рынке. Поэтому в октябре можно ждать достаточно высокой волатильности.
При этом не исключено, что американские отчеты отойдут на второй план. Ведь Бернанке и ФРС сделали все, что могли, и даже немного больше, приняв решение о неограниченных по срокам покупках ценных бумаг с ипотечным покрытием в размере $40 млрд., что на какое-то время лишает США статуса главного ньюсмейкера. Это значит, что основное внимание сосредоточится на еврозоне. Хотя все же несколько ключевых отчетов из США из поля зрения исключать не стоит. В данном случае речь идет о данных по рынку труда. Рост показателя вполне способен оказать доллару поддержку и позволит Федрезерву бездействовать на заседании 24 октября (менее, чем за 2 недели до президентских выборов). Хотя, скорее всего, и слабые цифры не повлекут за собой изменений в монетарной политике - регулятор уже провел очередное смягчение и теперь стоит дождаться эффекта от сделанного. Не следует забывать и о данных по ВВП США в третьем квартале. Если темпы роста экономики ускорятся, это также может пойти на пользу американской валюте. Таким образом, не исключено, что в случае прорыва уровня 1,2800 пара устремится к поддержке 1,2670. Но… Есть у доллара весьма серьезный фактор риска. Это неспособность исполнительной и законодательной ветвей власти преодолеть свои идеологические разногласия в отношении сокращения госдолга. Напомним, что госдолг и дефицит бюджета достигли астрономических сумм. И, если в ближайшее время ситуация не разрешится, то развитие ситуации может быть просто катастрофическим для всей мировой экономики, поскольку все это ввергнет Штаты в состояние «финансового обрыва». Пока же   агентство Moody's предупредило, что может понизить рейтинг США от AAA дo AA1, в случае неудачного исхода дискуссий конгрессменов по вопросам сокращения показателей госдолга США в отношении к ВВП в 2013 г. Естественно, если что-то подобное произойдет, доллар окажется под давлением и основная валютная пара может вернуться к уровню 1,3170.
Если вернуться к еврозоне, то с этой стороны, евро может получить поддержку в случае, если появится информация о том, что все препятствия на пути создания единого банковского надзорного органа устранены. Равно как краткосрочную поддержку может оказать и официальное обращение Испании за помощью, поскольку это, по крайней мере, внесет хотя бы какую-то определенность.  Кроме того, не стоит забывать об октябрьском заседании ЕЦБ. Экономика еврозоны продолжает подавать тревожные сигналы (как уже отмечалось, деловая активность в секторе обрабатывающей промышленности снижается, ставка б/р находится на рекордном максимуме в 11,4%), находясь в состоянии рецессии. Не может (во всяком случае, не должен!) в подобных условиях Центробанк бездействовать. Поэтому все же существует вероятность того, что уже в октябре Банк пойдет на снижение ставки с целью стимулирования экономики.  Если же ЕЦБ на подобный шаг не решится или же Марио Драги воздержится от «мягкой» риторики, ссылаясь на то, что должно пройти время, прежде чем мы увидим влияние на экономику последних предпринятых шагов, давление на евро может усилиться. А вот очередное смягчение в краткосрочной перспективе способно поддержать валюту, хотя  вряд ли этого будет достаточно для того, чтобы снова закрепиться выше уровня 1,30. Ведь все понимают, что без политического единства полностью стабилизировать ситуацию не удастся.

Фунт уже традиционно попадет под влияние развития ситуации в еврозоне, а также собственных отчетов. Олимпийские игры остались позади. Поэтому не исключено, что отдельные релизы отразят ухудшение состояния экономики. Но это вряд ли вызовет активную реакцию со стороны британца  в силу того, что всем прекрасно понятно, чем был вызван рост. Зато традиционно стоит обратить внимание на заседание МРС, тем более, что протокол сентябрьского показал, что дверь для расширения QE остается открытой. Несмотря на то, что Комитет единогласно проголосовал за то, чтобы сохранить ставку на уровне 0,5%, а общий размер программы QE - на уровне 375 млрд. ф.ст., некоторые его представители сочли, что вскоре может потребоваться дополнительное стимулирование. Но, если в октябре никаких радикальных мер со стороны МРС не последует, фунт может получить краткосрочную поддержку и попытается преодолеть сопротивление 1,63.  Однако это не значит, что Банк полностью откажется от подобного шага в ближайшей перспективе. Тем более, что на данном этапе, когда инфляционное давление снижается, приближаясь к целевому уровню 2%, а экономика находится в состоянии рецессии к  этому есть все предпосылки. К тому же, первые отчеты нового месяца стали свидетельством того, что спад в Великобритании может продолжиться. Индекс деловой активности секторе обрабатывающей промышленности Британии упал до 48,4. И в ближайшее время радикальных изменений ждать не приходится, поскольку главным драйвером снижения стало ухудшение компонентов производства и экспортных заказов, страдающих в условиях снижения внешнего спроса на фоне замедления мировой экономики. Поэтому вряд ли паре удастся преодолеть сентябрьский максимум и диапазон ее колебаний, скорее всего, будет ограничен уровнями 1,60 – 1,63.

Доллар/иена, вероятно, будет удерживаться в пределах диапазона 77,00 – 80,00. Напомним, что Банк Японии в сентябре все же отреагировал на угрозы агентства Fitch лишиться текущего рейтинга в случае дальнейшего ухудшения ситуации с бюджетом, хотя слабое состояние экономики практически лишает ее шансов достичь какого-либо прогресса в борьбе с уровнем долга. Тем не менее, Центробанк все же принял решение расширить программу покупок активов на 10 трлн. иен в попытке ограничить нарастающую угрозу сокращения третьей по величине экономики в мире. Но без стабилизации мировой экономики ждать, что в экспортно-ориентированной Японии начнется восстановление не приходится и именно поэтому прогноз по темпам ее роста был пересмотрен в сторону понижения до +1,8% по итогам 2012 года. Ну а поскольку на собственную статистику пара давно уже не реагирует, отправить ее к верхней границе указанного диапазона смогут только сильные американские отчеты. Хотя не исключено, что некоторое давление на нее все же окажет «мягкая» риторика BOJ на ближайшем заседании. Что касается потенциального укрепления иены (которое не отражает состояние экономики страны)  под влиянием бегства из рискованных активов на фоне, например, новых свидетельств продолжающегося охлаждения в Китае, которое не добавляет здоровья экономике региона, то оно, вероятно, все же будет сдержано интервенцией Центробанка при приближении к уровню 77,00.

Материал подготовлен аналитическим отделом ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 21.11.2012 15:29
Обзор рынка валют, 12 – 16 ноября
Индекс доллара USDX по итогам недели с 12 по 16 ноября остался практически неизменным, повысившись на 0,05%, но американская валюта значительно усилилась относительно своих азиатских конкурентов. Макроэкономическая статистика из США, поступившая в этот период, не смогла спровоцировать устойчивых движений, а протоколы последнего заседания ФРС лишь несколько ослабили долгосрочные перспективы доллара. Исходя из их содержания, следует, что регулятор не намерен в ближайшие месяцы вносить изменения в денежно-кредитную политику, направленные на ее ужесточение, несмотря на улучшающуюся статистику с рынка труда.
Единая европейская валюта после тестирования поддержки 1,2660 на прошлой неделе несколько укреплялась с понедельника по четверг. Однако это движение носило очень неуверенный характер, больше напоминавший коррекцию после падения в предыдущие недели. Индексы делового оптимизма за ноябрь, публикуемые центром экономических исследований ZEW, снова отобразили снижение уверенности в деловых кругах относительно перспектив немецкой экономики на ближайшие шесть месяцев. Тем не менее, пара EUR/USDпродолжала слабый рост, коснувшись сопротивления 1,28. Однако, она возобновила падение в первую половину пятницы 16 ноября, практически сдав все завоеванные позиции. Ближе к концу недели пара торговалась на уровне 1,2740.
По позициям британского фунта был нанесен очередной удар со стороны макроэкономической статистики и Банка Англии. В среду 14 ноября регулятор опубликовал свой традиционный квартальный отчет, в котором перспективы экономики были окрашены в негативные тона. Кроме того, данные по розничным продажам за октябрь оказались существенно ниже прогнозов. На этом фоне, несмотря на рост парыEUR/USD, котировки GBP/USD снижались, достигнув в пятницу вечером отметки 1,5845.
Динамика австралийского доллара в отсутствие значимой макроэкономической статистики во многом определялась поведением доллара, который усиливался относительно всех основных азиатских валют. Пара AUD/USD потеряла около 75 базисных пунктов (-0,7%), и приблизилась к технически важной отметке 1,0330.
Японская иена значительно утратила свои позиции против доллара после того как стало понятно, что декабрьские выборы могут привнести существенные изменения в макроэкономическую политику, которые не исключают масштабное смягчение со стороны Банка Японии. ПараUSD/JPY на этом фоне прибавила около 175 пунктов (2,2%), достигнув отметки 81,20.
Прогноз на неделю, 19 – 23 ноября
Грядущая неделя будет не богата на значимые события, способные оказать существенное влияние на позиции доллара США. Более того, в четверг 22 ноября в США будут отмечать один из самых больших праздников в году – День Благодарения. В преддверие такого значимого события и непосредственно во время самого праздника активность инвесторов на финансовых рынках значительно спадает. Можно ожидать низкий уровень ликвидности и высокую непредсказуемую волатильность.
В четверг 22 ноября, начиная с 12.00 МСК и до 13.00 МСК, Markit опубликует данные по индексам PMI в лидирующих экономиках еврозоны и по всему региону (EU-17) в целом. Традиционно участники рынка могут сильно реагировать на эти значимые отчеты, но они выйдут в день одного из самых больших праздников в году незадолго до начала американской торговой сессии. В период невысокой ликвидности на рынке реакция может носить самый непредсказуемый характер.
Британский фунт будет ожидать протоколов последнего заседания Комитета по монетарной политике Банка Англии, которые увидят свет в среду 21 ноября в 12.30 МСК. Для него это станет основным событием недели. Пара GBP/USD пребывает под давлением после того как поступающие данные свидетельствуют о том, что темпы роста в четвертом квартала могут оказаться гораздо ниже чем в третьем. Исполненный пессимизма отчет по инфляции, опубликованный 14 ноября, также не пошел на пользу стерлингу. Мы полагаем, что поведение британской валюты во многом будет зависеть от динамики евро. С позиций технического анализа преодоление поддержки 1.5820 направит котировки в область 1,5740.
Для австралийского доллара в экономическом календаре на грядущую неделю не запланировано важных событий. Его динамика в такие периоды в основном определяется поведением американских фондовых индексов и доллара США по всему рынку. С точки зрения технического анализа пара AUD/USD в настоящий момент выглядит очень слабо. Преодоление вниз поддержки 1,0310 может стать началом формирования устойчивого импульса вниз. Тем не менее, активность торгов в этот период ожидается не высокой так, что вполне возможны колебания в непосредственной близости от этой отметки.
В случае если японская иена продолжит свое масштабное снижение против доллара и пробьет 81,70, то ближайшим значимым уровнем сопротивления станет отметка 84,00.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 05.12.2012 09:31
Расслабляться рано

Ноябрь снова порадовал разнонаправленными движениями. Вопреки предположениям о высокой волатильности, движения были ограничены диапазонами, которые оказались не намного шире октябрьских. Виной тому довольно большое число противоречивых факторов, которые оказывают влияние на валюты.

Евро/доллар в первой половине месяца оказался под давлением и даже обновил двухмесячный минимум на уровне 1,2660. Но впоследствии восстановил все потери и в очередной раз «пощупал» сопротивление 1,30 отметив максимум на уровне 1,3027.  На все это были причины. Итак, об основных событиях.
Начнем с геополитических факторов. В начале месяца мировое сообщество следило за исходом выборов в США. Ситуация развивалась по предполагаемому сценарию. В преддверии этого события происходило перепозиционирование в пользу безопасных активов, что пошло на пользу доллару. Итоги выборов не удивили и также спровоцировали отток капитала из рискованных активов. На следующие 4 года хозяином Белого дома остался Барак Обама. Именно то, что к власти не пришел бизнесмен Митт Ромни и стало поводом для разочарования фондового рынка, усилив давление на евро. Спрос на безопасные активы также повышался на фоне эскалации конфликта на Ближнем Востоке. Была начата полномасштабная операция в секторе Газа против палестинских терреристических группировок «Хамас». Кроме того, дополнительным фактором риска для всей мировой экономики остается «финансовый обрыв» в США. И, надо сказать, что до определенного момента вероятность наступления этого события также негативно сказывалась на курсе евро и фунта.
Оптимизма не внушает и экономическое состояние еврозоны. Кризис в периферии не проходит бесследно для локомотивов Е17 – Германии (индекс ожиданий инвесторов и аналитиков института ZEW, прогнозирующий ситуацию на следующие 6 месяцев, снизился до -15,7 от -11,5) и Франции, которой в ноябре агентство Moody’s понизило рейтинг. А это значит, что стране для возвращения своей конкурентоспособности необходимо проводить структурные реформы. Спад активности до 40-месячного минимума зафиксирован в секторе обрабатывающей промышленности еврозоны. Показатель снизился до уровня 45,8 от 46,1 при этом все 4 ключевые экономики остались в зоне спада. Слабые цифры под влиянием роста НДС в Испании (которая наряду с Грецией  по-прежнему остается одним из самых слабых звеньев) продемонстрировал и показатель розничных продаж Е17, снизившись до -0,8% в годовом соотношении, что неудивительно, учитывая политику «затягивания поясов», которую вынуждены проводить проблемные регионы. Не радует и состояние рынка труда. Уровень безработицы в крупнейших экономиках региона продолжает расти, что будет оказывать еще большее давление на потребление. Двухлетнего минимума достиг объем промышленного производства. И это далеко не полный перечень проблем. Естественно, что все это не замедлило самым негативным образом отразиться на темпах роста экономики региона. ВВП Е17 снизился на 0,1% в квартальном и на 0,6% в годовом соотношении. Таким образом, цифры подтвердили, что второй раз за последние 4 года экономика вступила в рецессию и, возможно, продемонстрировать еще более сильное падение ей помешало только то, что Германия пока еще держится на плаву, хотя темпы ее роста замедляются и, если не произойдет чуда, то вскоре и тут будет зафиксирован спад. Вот тогда вытягивать на себе еврозону будет некому.  Поэтому рост евро во второй половине месяца на фоне столь негативной картины выглядит несколько нелогично. Но, тем не менее, он имел место. И поддержку валюта получала со стороны ожиданий, что решение о выделении Греции очередного транша финансовой помощи вот-вот будет принято. При этом инвесторов не смущало то, что ратификация соглашения несколько раз откладывалась, поскольку все понимают, что объяви один регион дефолт, может проявиться эффект карточного домика, что будет чревато уже развалом монетарного блока, следовательно, соглашение по Греции будет достигнуто. Что мы и увидели в последнюю рабочую неделю. Это значит, что страна получит Е34.3 млрд. в декабре, как только национальные парламенты одобрят изменения программы помощи, которая была разделена на две части: Е10.6 млрд. на бюджетное финансирование и Е23.8 млрд. на рекапитализацию банков.  Также европейские правительства пообещали сократить проценты по двусторонним кредитам Греции на 100 б. п. Выплаты процентов по кредитам EFSF были отложены на 10 лет. Срок погашения кредитов планируется продлить вдвое - от 15 до 30 лет. Как и ожидалось, списания долга по двусторонним кредитам Греции не были частью сделки, хотя они и могут иметь место впоследствии. При этом Афины должны осуществить обратный выкуп облигаций с целью снижения долга страны до приемлемого уровня.   Финальным аккордом, который помог евро продолжить восстановление стала информация о том, что, возможно, США все же удастся избежать «финансового обрыва», несмотря на то, что времени осталось катастрофически мало (до 1 января 2013 года, но по сути до начала рождественских праздников). Республиканец Бейнер высказался достаточно оптимистично. Он отметил, что «его партия готова сделать предметом переговоров налоговые поступления, если это будет сопровождаться ответной уступкой в вопросе урезания расходов».

Схожую динамику продемонстрировал и британский фунт. В первой половине месяца он на фоне снижения интереса к рискованным активам скатился к уровням начала сентября, но впоследствии смог восстановить часть потерь, хотя выше уровня 1.6050 ему закрепиться так и не удалось.  При этом, помимо бегства от риска не самым лучшим образом на валюте сказывается и опубликованная макростатистика. Если обратить внимание на цифры, то вывод напрашивает один: в экономике региона проблемы есть. Хотя справедливости ради стоит отметить, что в мрачной картине светлые пятна все же встречаются (в отличие от темных красок Е17). Итак, к фактам. Деловая активность в секторе обрабатывающей промышленности также оказалась ниже прогнозов, снизившись до отметки  47,5. Падение было зафиксировано и в сфере услуг (до 50,6 от 52,2). Не оправдали  надежд и данные по промышленному производству, рост которого оказался весьма скромным. Резкое сокращение было зафиксировано и в розничной торговле (-0,8%). Отдельным поводом для разочарования стало состояние рынка труда. Количество обращений увеличилось на 10 100 до 1,58 млн., что стало максимальным значением  с сентября прошлого года. При таких показателях ждать, что в 4 квартале экономика сможет сохранить те же темпы роста, что и в 3, когда в стране прошли Олимпийские игры, которые внесли существенный вклад в рост ВВП, неоправданно оптимистично. Поэтому не исключено, что без учета этого временного фактора, последний квартал года снова подтвердит, что экономика находится в состоянии рецессии. Ложку меда добавил только Протокол последнего заседания МРС. Согласно его данным за расширение программы количественного смягчения на 25 млрд. проголосовал только один представитель Комитета. Также на пользу британцу пошло то, что ставка была сохранена на уровне 0.5% и при этом исключена возможность ее снижения в "обозримом будущем". Кроме того, стало известно, что с июля 2013 года Карни (глава банка Канады) перейдет в Банк Англии. Это также поддержало британскую валюту, поскольку рынки воспринимают его как ястреба в силу того, что Канада поддерживала процентные ставки на более высоком уровне по сравнению с другими ведущими ЦБ. 

Прогноз

Последний месяц года, несмотря на то, что в связи с праздниками он будет коротким (традиционно, в последнюю декаду декабря активность на финансовых рынках снижается), вряд ли принесет спокойствие. Мало того, что в конце календарного года происходит традиционная фиксация прибыли, так еще и поводов для волнений предостаточно. Во-первых, США должны снять с повестки дня проблему по имени «финансовый обрыв». Работа по решению данного вопроса ведется. Но пока рынок будоражит «политическая шумиха». Одни намекают на то, что прогресса в данном вопросе пока никакого нет. Другие, напротив, уверяют, что компромисс не за горами. Кто из них прав, кто нет, покажет время, которого не так много. По сути, у демократов и республиканцев остается меньше месяца: формально, решение должно быть принято до конца 2012 года, но в реальности, достичь соглашения представителям американского конгресса надо еще до Рождества. Поскольку если этого не произойдет, экономика Штатов столкнется с колоссальными проблемами и весь ее рост (а по уточненным данным, он  в 3 квартале составил 2,7%) может сойти на нет. Тем более, что показатель личного потребления (не лишним будет напомнить, что экономика США сервисно -ориентированная и потребительские расходы составляют ее львиную долю) продемонстрировал резкое снижение. А это служит лишним подтверждением, что темпы роста занятости по-прежнему далеки от желаемых. В свете этого традиционно интерес вызывает отчет NFP. Если показатель сохранит тенденцию к росту новых рабочих мест, доллар может получить краткосрочную поддержку после того, как первоначально будет отыгран интерес к риску. Кроме того, не стоит забывать об индексе деловой активности в сфере услуг. Пока он уверенно удерживается в зоне роста, но любые подвижки в обратном направлении будут восприняты как очень тревожный сигнал. Не стоит исключать из поля зрения и декабрьское заседание FOMC. Напомним, что в декабре текущего года завершается срок действия операции Twist. Таким образом, Федрезерв будет вынужден что-то предпринять, чтобы предотвратить резкий спад деловой активности. Возможно, что ему придется в очередной раз увеличить объем программы покупки ценных бумаг. И, даже ели этого не произойдет на ближайшем заседании, то оно, возможно, позволит понять, как скоро что-то подобное ФРС предпримет. Однако, вернемся все же к теме предотвращения «финансового обрыва». В целом, мало кто сомневается в том, что компромиссное решение будет принято. Но, тем не менее, оно вполне будет способно вырвать пары из установившихся этой осенью диапазонов.  В частности, для пары евро/доллар на фоне роста интереса к риску следующей целью после прорыва сопротивления 1,3160 может стать отметка 1,33.
При этом, конечно, не стоит забывать о рисках, которые несет в себе состояние национальных экономик. В частности, в еврозоне это борьба с распространением долговой болезни. Ведь помимо Греции есть и другие проблемные регионы, например, Испания. Конечно, на данном этапе, когда доходность ее  гособлигаций снижается, вероятность обращения за помощью, что могло бы существенно надавить на евро,  минимальна. Но не стоит забывать, что трем ее банкам был понижен рейтинг, что может быть чревато и снижением рейтинга самой страны. Определенную тревогу вызывает и состояние Франции.  Структурные проблемы будут оказывать негативное влияние на показатели, что может провоцировать краткосрочные всплески разочарования и продаж евро. Кроме того, не стоит забывать о предстоящем заседании ЕЦБ.  Дело в том, что на рынке уже появились слухи о том, что Европейский Центробанк должен пойти на снижение ставки на 25 б.п. и быть готовым к дополнительным мерам. Конечно, состояние экономики еврозоны требует стимулирования и это не позволяет исключать вероятность такого исхода. Таким образом, в качестве первой реакции на подобное решение может стать движение пары к нижней границе осеннего диапазона 1,2660. Краткосрочное снижение может вызвать и излишне мягкая риторика главы ЕЦБ Марио Драги, хотя его заявления на пресс-конференции в Париже в конце ноября дают основания надеяться, что он будет достаточно оптимистичен в своих заявлениях.  Таким образом, можно предположить, что до объявления мер по предотвращению «финансового обрыва» в США пара будет удерживаться в пределах диапазона 1,2660 – 1,3040.

Помимо развития ситуации в США (позитивные новости из Штатов могут помочь британцу вернуться к сентябрьскому максимуму на уровне 1,63) и еврозоне, на динамику пары фунт/доллар могут оказывать и собственные данные, хотя реакция со стороны пары, вероятно, окажется достаточно сдержанной. Но все же макроэкономические отчеты позволят строить предположения о том, удастся ли сохранить те темпы роста, которые были зафиксированы по итогам третьего квартала. Таким образом, любые сигналы к тому, что страна может вернуться в зону спада будут оказывать на пару краткосрочное давление, постепенно подталкивая ее к минимуму ноября. Что может вызвать достаточно активные движения, так это ближайшее заседание  Банка Англии. Дело в том, что отдельные факторы позволяют ждать от регулятора дальнейшего смягчения (несмотря на то, что на последнем заседании только один из представителей МРС проголосовал за расширение программы количественного смягчения). О вероятности такого исхода свидетельствуют последние слабые цифры и понижение на ближайшую перспективу прогноза по ВВП. Кроме того, при текущей монетарной политике инфляция на ближайшие 2 года прогнозируется ниже целевого уровня в 2%. Естественно, что подобный исход может стать для британской валюты серьезным негативным фактором, способным отправить его к уровню 1,5840. При этом, какое бы решение не принял Комитет по монетарной политике, из поля зрения не следует исключать и протокол декабрьского заседания, поскольку он  позволит оценить настроения в стане Банка Англии на ближайшую перспективу.

Из привычного анабиоза вырвалась и пара доллар/иена, отметив семимесячный максимум  на уровне 82,83. Надо сказать, что ноябрь стал тем редким месяцем, когда валюта отреагировала на события, происходящие в самой Японии. Давление на национальную валюту оказало то, что в стране была распущена нижняя палата парламента. Дополнительным фактором, спровоцировавшим падение иены против доллара стали и комментарии Синдзо Абэ, которого многие видят премьером,  о том, что он предпочитает видеть ставку на нулевом уровне или ниже.  Особое значение стоит уделить словам оппозиционера по поводу дефляции: он отметил, что при ее существовании невозможно увеличение налоговых поступлений, а значит, поддержания здоровья экономики. Еще один фактор в пользу слабости иены. В декабре состоятся выборы нового премьера страны. Это значит, что иена может по-прежнему оставаться под давлением (конечно, не без краткосрочных откатов). После прорыва уровня 82,80 пара может устремиться вверх к 84,00. К тому же не стоит забывать, что следующее заседание Банка Японии состоится уже после выборов, что может внести свои коррективы в его итоги. От заседания ждут принятия новых мер стимулирования экономики, которая испытывает серьезные трудности (экспорт ослаб до 3-х летнего минимума, что очень плохо для Японии) и любое смягчение монетарной политики способно оказать дальнейшее давление на японскую валюту.
Событий, и немаловажных, много. А это значит, что расслабляться рано.


Материал подготовлен аналитическим отделом ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 26.12.2012 10:44
Обзор рынка валют, 17 – 21 декабря
Американский доллар продолжил пребывать под умеренным давлением в период с 17 по 21 декабря по мере того как участники мировых финансовых рынков предъявляют повышенный спрос на инструменты связанные с экономическим ростом. Поступающая из основных регионов экономической активности мира макроэкономическая статистика сигналит о восстановлении мировой экономики. Так Китай начинает ускорять темпы роста после семи кварталов замедления, в США методично улучшается ситуация на рынке труда, а также в промышленности и строительстве, деловой оптимизм стабилизируется в еврозоне, в Японии вновь избранное правительство полно решимости покончить с дефляцией. На этом фоне индекс доллара USDX, являющийся его отношением к корзине из шести основных мировых валют, в течение недели терял 0,6%. Однако, некоторый рост напряженности в переговорах по проблеме «фискального обрыва» способствовал усилению «американца». Ближе к середине пятницы 21 декабря USDX терял 0,2%.
Европейская валюта протестировала сопротивление 1,33 против своего американского конкурента, воспользовавшись как ослаблением доллара по всему рынку, так и улучающимися макроэкономическими данными. Индекс состояния деловой среды в экономике Германии, опубликованный авторитетным центром экономических исследований Ifo, оказался несколько лучше ожиданий. Несмотря на то, что большинство представителей бизнеса крупнейшей экономики еврозоны оценивают текущие условия как неблагоприятные, оптимизм относительно перспектив на ближайшие шесть месяцев значительно вырос. Тем не менее, некоторое усиление доллара, спровоцированное ростом напряженности в переговорах между Джоном Бейнером и Бараком Обамой, способствовало снижению пары EUR/USD с недельных максимумов в области 1,33 до отметки 1,3195.
Британский фунт продолжил сохраняться высокую корреляцию с евро против доллара. Ситуация в экономике Великобритании сейчас очень неопределенная. Динамика макроэкономических индикаторов смешанная, а денежно-кредитная политика Банка Англии окутана туманом. С одной стороны экономике не повредили бы дополнительные стимулы, а с другой – регулятор реализует программу «Финансирования кредитования» (Funding for Lending Scheme) и сомневается в эффективности расширения количественного смягчения. В таких условиях динамика пары GBP/USD в основном определяется поведением EUR/USD. Соответственно кросс-курс EUR/GBP «топчется» на месте в диапазоне 0,8120-0,8150.
Австралийский доллар попал под серьезное давление после того как правительство заявило об отказе от намерений вернуться к профициту бюджета в 2013 году, сославшись на высокий курс национальной валюты, оказывающей негативное влияние на основные отрасли экономики, кроме тех, которые связаны с добычей сырья. Снижающаяся экономическая активность в них, может вынудить Резервный банк пойти на дальнейшее снижение учетной ставки, которая в 2012 году была уменьшена на 175 базисных пунктов (1,75%) до рекордно низкой отметки 3,0%. Пара AUD/USD на этом фоне достигла минимальных значений с начала декабря в области 1,0420.
Пара USD/JPY практически достигла нашего целевого уровня в области 84,80 и переживает коррекцию после оглашения победы на парламентских выборах либеральной партии, обещавшей покончить с дефляцией. На неделе Банк Японии по итогам своего последнего заседания заявил о расширении программы количественного смягчения на 10 трлн. иен (117 млрд. долларов). Однако это решение уже закладывалась в последние тренды и пара просто колеблется в диапазоне 83,80-84,60.
Прогноз на неделю, 24 – 28 декабря
Грядущая неделя пройдет под знаком празднования Рождества Христова в католическом мире. С 24 по 27 декабря в США и Европе будут выходные банковские дни. Никакой значимой макроэкономической статистики в этот период не будет опубликовано ни по одной валютной паре.
Рынок не будет работать только лишь во вторник 25 декабря, но традиционно в неделю рождественских каникул активность на нем минимальна. Торги будут протекать на низком уровне ликвидности и могут сопровождаться как колебаниями в нешироких коридорах, так и резкими всплесками волатильности.
Традиционно в этот период мы рекомендуем наблюдать за развитием событий со стороны.
В отсутствие важных новостей для пары EUR/USD может оказаться затруднительным продолжить движение вверх и преодолеть сопротивление в области 1,33. С точки зрения технического анализа логичным сценарием развития событий видятся колебания в области 1,3145-1,33.
Для британского фунта таковым будет коридор 1,6190 - 1,6305, а для пары EUR/GBP 0,8085-0,8170.
Австралийский доллар может продолжить пребывать под давлением, так как проявление признаков «голландской болезни» может вынудить регулятор снижать учетную ставку в 2013 году и далее. С точки зрения технического анализа ближайшим уровнем поддержки видится 1,0390. Ее преодоление может двинуть котировки в сторону 1,0275.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 29.12.2012 13:58
Обзор рынка валют, 24 – 28 декабря
Доллар практически не изменил своих позиций за период 24 по 28 декабря, по мере того как активность на валютном рынке была низкой из-за череды выходных банковских дней, связанных с празднованием Рождества Христова в католическом мире. Индекс американской валюты USDX в пятницу 28 декабря котировался на уровне 79,68, что всего на 0,08% ниже уровня закрытия предыдущей недели. В этот период не было опубликовано также какой-либо значимой макроэкономической статистики. Мировые финансовые рынки были движимы в основном слухами вокруг переговоров по «фискальному обрыву».
Европейская валюта в течение недели плавно укреплялась без какой-либо значимой фундаментальной поддержки и в четверг 27 декабря протестировала сопротивление в области 1,33. Однако пессимизм, воцарившийся на фондовых площадках из-за растущей неопределенности вокруг переговоров в Белом Доме, спровоцировал спрос на доллар. Соответственно EUR/USD попала под значительное давление и «откатилась» в область 1,3280.
Британский фунт чувствовал себя менее уверенно, чем евро и на низких объемах продемонстрировал обратную корреляцию с европейской валютой. В течение недели пара GBP/USD плавно снижалась и по ее итогам утратила около 60 базисных пунктов, достигнув поддержки 1,6095. Учитывая тот факт, что вторник и среда (25 и 26 декабря) в Великобритании были выходными банковским днями, не следует придавать этой динамике серьезного значения.
Австралийский доллар также практически не изменил своих позиций в отчетном периоде. Пара AUD/USD большую часть недели торговалась в узком диапазоне 1,0345-1,0390, шириной всего в 45 базисных пунктов.
Японская иена продолжила ослабевать после того как новый премьер-министр страны Синдзо Абэ выдвинул Банку Японии ультиматум. В случае если регулятор откажется повысить целевой уровень инфляции до 2%, он намерен спровоцировать пересмотр законодательных актов, регулирующих его деятельность, с целью лишить центробанк независимости. На этом фоне USD/JPY к концу недели достигла максимумов 2011 года в области 86,00.
Прогноз на неделю, 31 декабря – 4 января
Грядущая неделя станет первой неделей января, а значит, будет насыщена важнейшей макроэкономической статистикой из США. Кроме того, 31 декабря истечет последний срок для поиска консенсуса между республиканцами и демократами по проблеме «фискального обрыва». Если соглашения достичь не удастся, то в стране будет отменен целый ряд налоговых льгот, известных как «льготы Буша». Соответственно, ожидается сокращение потребительских расходов на 600 миллиардов долларов (6% ВВП). В этом случае крупнейшая экономика мира в первой половине года переживет рецессию. По оценкам Комитета конгресса по бюджету темпы падения ВВП в первые два квартала могут составить 2,9% в годовом выражении.
Реакция на отсутствие решения может быть очень значительной, и доллар будет иметь все шансы серьезно укрепить свои позиции как традиционная валюта убежище. Особенно, если учесть ситуацию вокруг иены и Банка Японии. И наоборот, устранение угрозы спровоцирует повышение спроса на активы связанные с экономическим ростом, усилив давление на «американца».
Принимая во внимание тот факт, что переговоры будут протекать и в выходные дни, существует также вероятность, что в понедельник 31-го декабря торги откроются с разрывами. Такой же сценарий может иметь место и на открытии 2-го января.
Начиная со среды 2 января, начнет поступать ключевая ежемесячная статистика из США. Первыми будут опубликованы данные по Индексу менеджеров по закупкам в промышленном секторе США (2 января, 19.00 МСК). Затем проследуют отчеты по рынку труда от ADPInc (3 января, 17.15 МСК) и Бюро трудовой статистики (4 января 17.30 МСК).
Однако, все эти данные будет рассматриваться сквозь призму итогов переговоров по «фискальному обрыву». Позитивные сюрпризы вряд ли смогут преодолеть пессимизм, который может быть навеян устранением налоговых льгот. С другой стороны, их сохранение может компенсировать любой негатив.
Макроэкономическая статистика из США в последнее время носила позитивный характер, что в целом дает основания надеяться на то, что она просигналит о продолжающемся экономическом росте.
Динамика европейской валюты в отсутствие новостей из еврозоны будет во многом определяться поведением доллара США. С точки зрения технического анализа мы бы хотели выделить два важных уровня – 1,3125 и 1,33. Преодоление первого может двинуть котировки в область 1,29, а второго к отметке 1,35.
Участники торгов по британской валюте кроме хода переговоров по «фискальному обрыву» будут следить за данными по Индексам менеджеров по закупкам от Markit в промышленности, строительстве и сфере услуг Великобритании. Ситуация в экономике на Туманном Альбионе сейчас очень неоднозначная. Любые сюрпризы могут менять фундаментальную картину. Тем не менее, пара GBP/USDпродолжит сохранять высокую корреляцию с EUR/USD. С точки зрения технического анализа для GBP/USD важной будет поддержка 1,60. Ее преодоление может двинуть котировки в область 1,59. И наоборот, пробитие сопротивления 1,6185 отправит цены тестировать сопротивление 1,63. Под влиянием новостей возможны также изменения в направлении движениях кросс-курса EUR/GBP.
В отсутствие новостей из Австралии динамика пары AUD/USD будет определяться поведением доллара. Причем в случае усиления «американца» по всему рынку здесь могут формироваться сильные импульсы вниз, так как от Резервного банка Австралии сейчас ожидается дальнейшее смягчение денежно-кредитной политики. Пробитие 1,0325 на негативном фоне сделает целью движения 1,0185.
Японская иена, по нашему мнению, заряжена на дальнейшее ослабление. Однако, рост спроса на защитные активы может способствовать ее умеренному укреплению. Тем не менее, мы рекомендуем воздерживаться от коротких позиций.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 10.01.2013 12:00
Не отступая от традиций

Традиции – вещь замечательная. Поэтому не будем отступать от них и первый большой обзор в этом году посвятим кратким итогам года ушедшего и прогнозам на новый 2013.

Ставший историей 2012 год был и в самом деле високосным: непростым, принесшим большое число всевозможных потрясений и изменений. Были и события политического характера, и природные катаклизмы и, конечно, большое количество экономических отчетов и на все эти катализаторы валюты демонстрировали достаточно активную реакцию.  В результате, евро/доллар после краткосрочного роста в самом начале года, начал падение, в рамках которого обновил минимум с июля 2010 на уровне 1,2042, но впоследствии общеевроепйская валюта все же смогла восстановить большую часть потерь и год завершила в районе уровня 1,32. Почему так произошло? Все очень просто. Ни для кого не секрет, что на данном этапе еврозона испытывает достаточно серьезные трудности. Периферийные страны региона, которые столкнулись с кризисом суверенного долга и серьезными проблемами в экономике тянут за собой весь монетарный блок (в течение года рейтинговые агентства понижали суверенные рейтинги не только проблемных регионов, но подобные шаги были предприняты и в отношении Франции). На фоне проблем стран PIIGS, еврозона второй раз за последние 4 года оказалась в состоянии рецессии, чему отчасти способствовали меры жесткой экономии, которые вынуждены проводить правительства большинства стран зоны обращения евро. В течение всего года рефреном проходила тема предоставления Греции, которая оказалась самым слабым звеном Е17, траншей финансовой помощи, дабы страна смогла избежать дефолта. А ведь если бы это произошло, под угрозой распада мог бы оказаться весь монетарный блок. Однако этого удалось избежать, а в конце года стране даже повысили рейтинг от уровня «выборочный дефолт», что возродило желание инвесторов покупать евро. Кроме того, в течение года были достигнуты очень важные соглашения (в частности, предоставление ЕЦБ надзорных функций, запуск механизма ESM). А это уже серьезный шаг в направлении структурных реформ, о необходимости которых много говорилось в течение последнего года. Все это обязательно должно дать свои результаты.  Некоторое давление на доллар во второй половине года оказывало приближение «финансового обрыва» в США. Но и этого весьма неприятного явления, грозящего рецессией,  не только для Штатов, но и всего остального мира, все же удалось избежать. Уже в первые дни 2013 года республиканцы и демократы после долгих и мучительных дебатов все же смогли прийти к  компромиссу, который позволил избежать повышения налогов для всех категорий американцев без исключения (это коснулось только тех, чей годовой доход превышает 400 тыс. долларов) и секвестирования бюджета. Конечно, это не позволяет решить всех проблем одним махом и Конгрессу еще предстоит потрудиться: ведь необходимо решить проблему «потолка» госдолга, а также сокращения госрасходов.
Не способствовала росту интереса к рискованным активам (таким как фунт и евро) и политическая неопределенность: президентские выборы в России, Франции и США, а также формирование коалиционного правительства в Греции. Смена лидирующей партии, которая с высокой долей вероятности повлечет за собой радикальные изменения в монетарной политике, произошла и в Японии – новым премьером стал Синдзо Абэ, ратующий за проведение агрессивного монетарного смягчения для стимулирования слабой экономики, что нашло свое отражение в динамике пары USDJPY, которая к концу 2012 года подскочила к уровню 86,68, отметив максимум с августа 2010 года и продолжает рост. Под конец года ушел  в отставку и премьер-министр Италии, технократ Марио Монти. Так что, политические перестановки не заканчиваются.
Британский фунт не продемонстрировал ярко выраженной динамики, то падая, то укрепляясь в пределах диапазона 1,5232 – 1,63. Снижение интереса к риску оказывало на пару давление, равно как и признаки охлаждения экономики, которой по итогам третьего квартала все же удалось выйти из рецессии. Но все это произошло на фоне сезонного фактора: летом в Лондоне прошли Олимпийские игры, которые и поддержали темпы роста ВВП. Конечно, фунт в течение года находился в более выигрышной позиции по сравнению с евро, поскольку страну не захлестнула проблема кризиса суверенного долга и она пока сохранила свой высокий кредитный рейтинг, хотя к началу 2013 ситуация изменилась и последние данные говорят о том, что страна может его утратить.
Помимо того, о чем говорилось выше, на динамику валют оказала свое влияние и геополитическая напряженность на Ближнем Востоке, и проведение Центробанками смягчения монетарной политики, и большое количество экономических отчетов, которые в течение года мало кого интересовали, поскольку для движений были более важные и значимые темы. Но, если все это рассматривать подробно, можно будет написать внушительный том…

Несмотря на все утверждения, которые неоднократно звучали от официальных лиц крупнейших стран мира о том, что 2013 год будет легче, позволим себе с этим утверждением не согласиться. Открытых вопросов, которые требуют решения, осталось еще очень много, а это значит, что впереди предстоит кропотливая работа. Поэтому 2013 легким все же не будет.
Попробуем вкратце рассмотреть перспективы основных валют. Начнем с доллара США. Как уже отмечалось, «фискального обрыва» в последний момент страна смогла избежать. Но республиканцам и демократам еще предстоит решить проблему сокращения расходов бюджета и снижения размера его дефицита. Не лишним будет напомнить, что госдолг США снова подбирается к  «потолку» (16,4 трлн. долларов) и не исключено, что уже в 1 квартале деньги закончатся. Таким образом, все это отнюдь не снимает с повестки дня вероятность потери Штатами своего наивысшего рейтинга. Еще в августе 2011 S&P понизило рейтинг, а на текущий момент еще 2 агентства  (Moody’s и Fitch), входящие, в так называемую «большую тройку» пересмотрели прогноз на «негативный». Естественно, все это не пойдет на пользу доллару. Хотя после первоначального разочарования, рынок может переориентировать свои приоритеты в пользу безопасных активов, а бакс все же сохраняет свой статус «валюты-убежища». При этом, все же не стоит забывать о состоянии экономики региона. Любые признаки  ее стабилизации смогут оказывать доллару поддержку. Конечно, ключевое внимание, в свете последних решений Федрезерва, который на декабрьском заседании выдвинул четкие условия, при которых монетарная политика будет оставаться неизменной, останется состояние американского рынка труда (и рост числа занятых может провоцировать укрепление доллара), а также уровень инфляции. Наиболее активную и четко выраженную реакцию может продемонстрировать пара доллар/иена, поскольку последняя, до недавнего времени на собственные события практически не реагировала.
Если говорить об общеевропейской валюте, то тут тоже есть сразу несколько факторов, которые будут вызывать активную динамику. В Германии и Италии состоятся выборы. При этом, не исключено, что место Марио Монти займет бывший премьер Сильвио Берлускони. Если это произойдет, отношения Италии и ЕС испортятся, что ударит по стабильности региона и окажет давление на евро. В Германии все чуть более понятно. С высокой долей вероятности Ангела Меркель останется на посту. Но оппозиция не дремлет, поэтому канцлер может столкнуться с определенными трудностями при принятии решений в отношении мер бюджетной дисциплины. А все это также не пойдет на пользу евро. Аналогичным образом может сказаться на общеевропейской валюте и дальнейшее смягчение ЕЦБ монетарной политики. В 2012 году Центробанк не имел возможности пойти на снижение ставки в силу относительно высокой инфляции, но рецессия в экономике  может способствовать ее замедлению, что делает возможным такой шаг. Тем не менее, в долгосрочной перспективе подобное решение позволяет надеяться на начало процессов восстановления, несмотря на продолжающийся долговой кризис в периферийных странах, которые остаются в центре внимания. В течение всего года стоит пристально наблюдать за аукционами госбумаг Испании, Италии, Ирландии, Португалии. Снижение их доходности и рост спроса могут оказать евро краткосрочную поддержку.
 Кроме того, не стоит забывать о том, что в 2013 году появятся новые подробности в отношении плана, принятого в 2012 году о предоставлении ЕЦБ надзорных функций в банковском секторе. И это фактор евро-позитивный. Однако, если в решениях будут наблюдаться какие-то задержки, ослабления паре евро/доллар не избежать. Таким образом, можно предположить, что в первом полугодии EURUSD будет удерживаться в пределах диапазона 1,25 – 1,35.

Как уже говорилось выше, ситуация в Великобритании остается достаточно напряженной. Несмотря на рост, который экономика продемонстрировала по итогам третьего квартала, можно предполагать, что в четвертом таких результатов она не покажет. Более того, не исключен возврат ВВП на отрицательную территорию. А это значит, что МРС может снова пойти на смягчение монетарной политики, проигнорировав факт роста инфляционного давления. Естественно, все это вызовет разочарование национальной валюты. Кроме того, не стоит забывать о том, что фунт относится к категории рискованных валют и, следовательно, малейшее снижение интереса к таковым может вылиться в его ослабление, хотя и менее выраженное, чем демонстрирует евро. Тем не менее, все это не исключает вероятность движения пары к нижней границе прошлогоднего диапазона. В этом же направлении британский фунт может отправиться и в том случае, если страна утратит свой кредитный рейтинг. Все это позволяет ждать сохранения достаточной волатильности и движения в пределах диапазона 1,52 – 1,63.

Если говорить о паре доллар/иена, то она, вероятно, продолжит движение к уровню, который новый премьер-министр называл приемлемым (90,0). Конечно, для этого Синдзо Абэ необходимо будет выполнить те обещания, которые он давал еще в ходе предвыборной гонки. Повышение целевого уровня инфляции до 2%, а также более агрессивное монетарное смягчение должны соответствующим образом сказаться на состоянии экономики страны, которая в последнее время демонстрирует далеко не самую лучшую динамику. Единственное, что может заставить пару свернуть с восходящего тренда – активное бегство из рискованных активов или же признаки слабости американской экономики. Но и в этом случае вряд ли стоит ждать падения пары ниже уровня 80,00.

Как видите, тем интересных впереди еще много. Равно как и пока много неопределенности и всевозможных «если». Но по мере получения ответов на поставленные вопросы будет появляться и ясность в отношении перспектив валют. Но обо всем этом, каждый месяц в течение года.

Ожидаемые схематические колебания основных валютных пар в январе представляем ниже:


EURUSD

(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-60.jpg)

GBPUSD

(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-61.jpg)


USDJPY

(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-62.jpg)




© ГК FOREX CLUB,  аналитический отдел, Ирина Рогова
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 22.01.2013 02:36
Обзор рынка валют, 14 – 18 января
Американский доллар несколько усилил свои позиции в период с 14 по 18 января по мере того как финансовые инструменты чувствительные к экономическому росту корректировались после бурного роста на прошлой неделе. Макроэкономическая статистика, поступившая в этот период, просигналила о дальнейшем росте крупнейшей экономики мира. Данные по розничным продажам оказались лучше ожиданий, а цифры по инфляции пока соответствуют прогнозным ожиданиям ФРС. Некоторые члены Комитета по открытым рынкам на этой неделе во время публичных выступлений оптимистично оценили перспективы американской экономики на первую половину 2013 года, что позитивно сказывается на долларе. Шансы на то, что третий раунд количественного смягчения будет затяжным, уменьшаются.
Единая европейская валюта также корректировалась в течение всей недели. В отсутствие значимой макроэкономической статистики из еврозоны, евро не смог продолжить оказывать давление на доллар и «откатился» к отметке 1,3250. Тем не менее, в четверг пара EUR/USDпредприняла попытку возобновить восходящий тренд. Однако в первую половину дня в пятницу она неудачно протестировала сопротивление 1,34, поставив под сомнение свою возможность продолжить ралли в ближайшую неделю без поддержки со стороны новостного фона.
Британский фунт, который в последнее время чувствует себя значительно слабее евро, терял свои позиции по мере того как пара EUR/USDусиливалась. Макроэкономическая статистика, поступающая из страны, носит негативный характер. Традиционно, стерлинг серьезно коррелирует с  евро против доллара, но сейчас эта взаимосвязь снижается, что дает повод для формирования восходящего тренда в кросс-курсе EUR/GBP. В отчетном периоде он укрепился на 1,2%.
Динамика австралийского доллара в паре AUD/USD по-прежнему в основном определялась поведением «американца». Однако, можно отметить, что она притормозила в росте и не смогла преодолеть сопротивление 1,06.
Японская иена после незначительной коррекции до уровня 87,95 вновь попала под давление и продолжает свое движение вверх к нашей целевой отметке 95,40.
Прогноз на неделю, 21 – 25 января
В период с 21 по 25 января не будет опубликовано какой-либо значимой макроэкономической статистики из США, способной существенно повлиять на фундаментальную картину. Мы полагаем, что движения доллара будут во основном определяться новостным фоном, в центре которого останутся события вокруг повышения верхней планки государственного долга. Барак Обама и республиканцы в последние дни обменялись серьезными упреками, а президент США и вовсе обвинил своих оппонентов попытке шантажа и безрассудности.
А вот для участников торгов по паре EUR/USD грядущая неделя будет богата на знаковые релизы. Во вторник 22 января в 14.00 МСК выйдут данные по индексам делового оптимизма в еврозоне от центра экономических исследований ZEW. Далее проследуют релизы по Индексам менеджеров по закупкам от Markit (четверг, 24 января, 12.30 МСК) и состоянию экономической среды (пятница, 25 января, 13.00) от Ifo. В последние месяцы экономика региона посылала сигналы о некоторой их стабилизации на низких уровнях. В свете оптимистичных прогнозов ЕЦБ участники будут ожидать подтверждений того, что ситуация, как минимум, не ухудшается.  С точки зрения технического анализа важным видится преодоление сопротивления 1,34. Если оно будет «сломлено» то целью движения станет 1,3550. Сигналом к более затяжной коррекции видится преодоление поддержки 1,3250.
Для британского фунта основными событиями недели станут данные по ВВП за четвертый квартал (пятница, 25 января, 13.30 МСК), а также протоколы последнего заседания Комитета  по монетарной политике Банка Англии (среда, 23 января, 13.30 МСК). От экономики Великобритании ожидают негативным темпов роста ВВП. Динамика основных лидирующих индикаторов в четвертом квартале была откровенно удручающей. Мы ожидаем, что стерлинг продолжит чувствовать себя неуверенно. В случае если евро возобновит движение вверх, он может вяло проследовать в этом же направлении. Сейчас он более интересен для коротких позиций. Мы полагаем, что целью его движения вниз является область 1,5820. Однако, для этого также необходимо и соответствующий фон в виде снижения котировок парыEUR/USD.
Динамика пары также AUD/USD продолжит определяться поведением «американца» по всему рынку. Единственным событием, которое может оказать влияние на перспективы «австралийца» может стать отчет по индексу потребительских цен (четверг, 23 января, 04.30 МСК). Резервный банк Австралии в последнее время ослаблял денежно-кредитную политику и в случае усиления ценового давления возможно усиление австралийской валюты.
Для японской иены все остается без изменений. Ожидания реализации пакета экономических стимулов и рост инфляционных опасений, в связи с намечающейся эмиссией, провоцируют ослабление основной валюты Азии. Долгосрочной целью движения мы по-прежнему видим отметку 95,40. Тем не менее, пара USD/JPY серьезно перекуплена и на пути вверх возможны любые коррекции. С позиций технического анализа, сигналом к затяжной ее форме станет преодоление поддержки 89,00.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
 
--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 27.02.2013 11:26
Обзор рынка валют, 18 – 22 февраля

Американский доллар упрочил свои позиции в период с 18 по 22 февраля по мере того как из протоколов последнего заседания Комитета по открытым рынкам ФРС США стало известно, что ряд его членов озабочены ростом объема активов на балансе регулятора. Вероятность досрочного сворачивания программы количественного смягчения возросла, и доллар воспрянул духом. Индекс американской валюты USDX, являющийся ее отношением к корзине из шести основных конкурентов, во вторую половину дня пятницы 22 февраля прибавлял 0,9% по итогам недели.

Европейская валюта продолжает пребывать под давлением. После того как Марио Драги намекнул на возможность снижения учетной ставки евро не может сформировать никаких более менее устойчивых трендов вверх. Масла в огонь подлили и слабые данные по индексам PMI в промышленности Германии и Франции. Однако при этом важно отметить, что единая валюта также проигнорировала очень позитивный отчет по Индексу экономических ожиданий от ZEW. Пара EUR/USD сохраняет заряженность на дальнейшее снижение. Ближе к концу отчетного периода она котировалась на уровне 1,3220, утратив по его итогам 130 базисных пунктов и ли около 1,0%.

Протоколы последнего заседания Банка Англии принесли очередную порцию «пренеприятнейших известий». Сторонников дальнейшего количественного смягчения в Комитете по монетарной политике уже трое. Причем один из них глава британского регулятора – Мервин Кинг. Похоже, что очередной раунд покупок облигаций правительства уже не за горами. При этом Банк просигналил, что готов мириться с более высоким уровнем инфляции. На этом фоне пара GBP/USD протестировала поддержку 1,5120, а ближе к закрытию недели торговалась на уровне 1,5270, потеряв по ее итогам 1,6%.

Глава Резервного Банка Австралии, наоборот, поддержал свою валюту. В своем выступлении в пятницу 22 февраля он намекнул, что годовой цикл снижения учетной ставки уже позади и регулятор намерен взять паузу. Экономическая активность вновь стала возрастать, а инфляция вплотную приблизилась к целевому уровню в 2%. Соответственно, позиции «ауси» несколько окрепли и он смог зацепиться за поддержку в области 1,0225. На закрытии недели пара AUD/USD котировалась в непосредственной близости от уровня закрытия предыдущей в области 1,03.

Участники торгов по японской иене позитивно восприняли итоги саммита «большой двадцатки», на котором Японии удалось отбиться от обвинений в конкурентной девальвации. Пара USD/JPY открыла неделю ростом к отметке 94,25, но инвесторы быстро сфокусировались на выборах нового главы Банка Японии и не торопятся занимать новые позиции. Соответственно, USDJPY торговалась в боковом коридоре 92,70-94,20.

Прогноз на неделю, 25 февраля – 1 марта

На период с 25 февраля по 1 марта запланирован ряд важных отчетов и событий, которые могут в значительной мере повлиять на позиции американского доллара. Глава ФРС Бен Бернанке во вторник 26 февраля в 19.00 МСК выступит с отчетом по денежно-кредитной политике перед Комитетом сената по банковской деятельности (Senate Banking Committee). Последние протоколы заседания Комитета по открытым рынкам отобразили озабоченность некоторых его членов растущим объемом активов на балансе ФРС, накапливающимся в результате реализации программы количественного смягчения. Соответственно, участники финансовых рынков расценивают это как возможность досрочного сворачивания QE3. В речи главы ФРС они будут искать опровержения или подтверждения этим предположениям.

В среду 27 февраля в 17.30 МСК и в пятницу 1 марта в 19.00 увидят свет отчеты по заказам на товары длительного пользования и Индексу PMI в промышленности США. Первый релиз в целом не оказывает прямого влияния на валютный рынок, но может провоцировать движения на фондовых площадках, что способно повлиять на позиции доллара. К данным по PMI валюты могут оказаться очень чувствительными. Макроэкономическая статистика из США в последнее время носит позитивный характер и потому здесь шансы увеличения спроса на рисковые активы и ослабление американской валюты более высоки.

Основным событием недели для участников торгов по европейской валюте станут парламентские выборы в Италии. Если на них обойдется без потрясений, то евро может приостановить свое падение. Значимой макроэкономической статистики на этот период не запланировано. Мы полагаем, что пара EUR/USD протестирует поддержку 1,30 в ближайшие недели, но дальнейшее ее снижение может носить только краткосрочный характер. Фундаментальных предпосылок для ослабления единой валюты сейчас нет. Пара EUR/USD может закрепиться ниже 1,30 только в случае глобального укрепления доллара.

Британский фунт будет ждать публикации уточненных данных по ВВП (среда 27 февраля в 13.30 МСК) и индексу PMI в промышленности от Markit (пятница 1 марта 13.30 МСК). Тем не менее, в центре внимания участников торгов по британскому фунту сейчас стоят события связанные с изменениями в Банке Англии и его денежно-кредитной политике. Мы полагаем, что эта макроэкономическая статиcтика не окажет значительного влияния на динамику стерлинга. Его позиции по-прежнему остаются слабыми. Несмотря на то, что он держит поддержку 1,51 пока уверенно, для покупок пара GBP/USD выглядит мало привлекательной.

А вот ситуация вокруг австралийского доллара уже несколько иная. После того как регулятор просигналил  о паузе в цикле снижения ставки позиции «ауси» окрепли. Если доллар окажется под давлением на фоне повышения аппетита к рисковым активам, то AUD/USD будет иметь все шансы двинуться вверх. С точки зрения технического анализа ближайшей целью движения будет 1,04. Ее преодоление будет сигналом к попытке сформировать восходящий тренд.

Японская иена продолжит колебания в диапазоне 92,10 – 94,50 пока не станут известны новые подробности вокруг выборов главы Банка Японии. Тем не менее, мы по-прежнему придерживаемся мнения, что она больше заряжена на рост. Соответственно область 92,10 рассматриваем как привлекательную для покупок с защитными ордерами на уровне 91,45.

Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB


--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 04.03.2013 17:55
Обзор рынка валют, 25 февраля – 1 марта
Американский доллар продолжил усиливать свои позиции в период с 25 февраля по 1 марта. Итоги парламентских выборов в Италии ослабили позиции евро, удельный вес которого в индексе доллара составляет 45%. По итогам недели он утратил 0,4%. Кроме того, связь между фондовыми индексами и основной мировой резервной валютой, когда рост акций сопровождался ослаблением доллара, начинает разрываться. Коэффициент обратной корреляции между индексом USDX и фондовым индексом S&P 500 сейчас пребывает на одном из самых низких значений за последние годы. Основной причиной такого разрыва является гораздо более благоприятная экономическая ситуация в США, где восстановление крупнейшей экономики мира протекает гораздо более уверенно, чем в Японии и еврозоне. Соответственно, когда позитивная макроэкономическая статистика из США двинула акции вверх в середине недели, доллар также усилил свое давление на конкурентов.
Европейская валюта продолжает чувствовать себя не очень уверенно относительно доллара. Участники переваривают итоги парламентских выборов в Италии, которые поставили под сомнение возможность этой страны следовать режиму бюджетной экономии. Политическая воля в стране оказалась блокированной после того как представители популистских партий получили большое количество голосов в нижней палате парламента. На этом фоне, а также из-за усиления доллара вдоль всего рынка, пара EUR/USD утратила 0,9% и достигла технически и психологически важного уровня поддержки 1,3020.
Британский фунт продолжил ослабевать после того как Moddy’s понизило кредитный рейтинг Великобритании на одну ступень. Сразу на открытии недели стерлинг попал под масштабное давление, которое усилилось в пятницу 1 марта после выхода негативных данных по Индексу менеджеров по закупкам в промышленности от Markit. Британская экономика продолжает чувствовать себя плохо и вероятность дальнейшего расширения программы количественного смягчения со стороны Банка Англии значительно увеличилась. По итогам недели пара GBP/USD утратила 1,2%.
Австралийский доллар в отсутствие значимых новостей и событий не смог продолжить свой рост против своего американского коллеги. Укрепление доллара США вдоль всего рынка способствовало и снижению котировок пары AUD/USD. Она преодолела поддержку 1,0215 и достигала значения 1,0180, потеряв за неделю 1,4%.
Японская иена начала неделю со значительного падения после того как стало известно, что Харухико Курода станет главным претендентом на пост главы банка Японии. Тем не менее, ралли доллара против иены не смогло продолжиться. Сопротивление в области 95,00 стало вновь непреодолимой преградой, и пара USD/JPY снизилась к отметке 90,80. Однако там на рынок стали активно возвращаться продавцы иены, двинув вверх котировки USD/JPY в область 93,00.
Прогноз на неделю, 4 – 8 марта
Грядущая неделя  будет первой рабочей неделей нового месяца, и, соответственно, придет очередь ключевой макроэкономической статистики из США за февраль, которая может существенно повлиять на позиции доллара. Во вторник 5 марта в 19.00 МСК Институт управления поставками опубликует данные по Индексу менеджеров по закупкам в сфере услуг, а в пятницу 8 марта увидит свет очередной отчет по рынку труда от Бюро трудовой статистики. Макроэкономическая статистика из крупнейшей экономики мира в последнее время носила достаточно позитивный характер, и участники будут ожидать продолжения тенденции. При этом хотелось бы отметить, что укрепление фондовых индексов сейчас может сопровождаться одновременным усилением доллара. Обратная корреляция, установившаяся между ними в последние годы, начинает разрываться. Мы полагаем, что американская валюта имеет все шансы продолжить свой рост вдоль всего рынка.
На этом фоне единая европейская валюта может продолжить пребывать под давлением. Европейский центральный банк на этой неделе проведет очередное заседание Управляющего Совета, итоги которого будут опубликованы в четверг в 17.45 МСК, а в 18.30 Марио Драги выступит на очередной пресс-конференции. Поддержки для евро со стороны европейского регулятора, отмечавшегося в последнее время вербальными атаками с целью добиться ослабления его курсов, сейчас не приходится. Значимой макроэкономической статистики на этот период не запланировано. Соответственно, динамика пары EUR/USD будет зависеть от поведения доллара. С точки зрения технического анализа, в случае преодоления поддержки 1,3020 она может протестировать поддержку 1,29.
Для участников торгов по британскому фунту неделя также будет насыщена на важные данные и события. Комитет по монетарной политике Банка Англии проведет очередное заседание, по итогам которого в четверг 7 марта в 16.00 МСК с высокой вероятностью объявит о расширении программы количественного смягчения. Макроэкономическая статистика из экономики в последнее время поступает очень негативная, и регулятор попробует поддержать экономическую активность. Особенно это очевидно в свете последних заявлений его главы о готовности мириться с более высоким уровнем инфляции. От Индексов менеджеров по закупкам в строительстве и сфере услуг (4 и 5 марта в 13.30 МСК) не приходится ждать ничего хорошего. С позиций технического анализа преодоление поддержки целью движения вниз сейчас является отметка 1,4740.
Резервный банк Австралии также проведет очередное заседание, итоги которого будут оглашены во вторник 5 марта в 07.30 МСК. Днем позже будут опубликованы цифры по ВВП за четвертый квартал 2012 года. Тем не менее, здесь картина ясна. Регулятор намеревается взять паузу в цикле понижения ставки. Соответственно, эти события вряд ли окажут значительное влияние на позиции «ауси». Динамика пары AUD/USD будет зависеть от поведения доллара. Пробитие поддержки 1,0130 сделает целью движения область 0,9870.
Японская иена имеет все шансы продолжить падение. Харухико Курода является сторонником значительного смягчения денежно-кредитной политики и будет поддерживать Сидзо Абэ во всех его стараниях. Доллар также усиливается по всему валютному рынку сейчас. Мы полагаем, что на грядущей неделе пара USD/JPY вновь протестирует сопротивление в области 95,00.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
 
--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 04.03.2013 18:02
Март не несет поводов для оптимизма

Февраль порадовал валютные рынки достаточно высокой волатильностью. Некоторые валюты смогли обновить максимумы, но не смогли на них удержаться. А некоторые достигли многомесячных минимумов и не находят в себе сил совершить от них существенный откат. Итак, перейдем к частностям.

Пара евро/доллар 1 февраля обновила 14-месячный максимум на уровне 1,3710, от которого начала довольно решительное снижение и по итогам месяца потеряла около 7 фигур, снизившись до отметки 1,3017, что превысило нашу цель на 1,3370. Причин для этого было более, чем достаточно. Первый удар пара получила со стороны коррупционного скандала, разразившегося в Испании: правительство Рахоя получило обвинение в нелегальных поступлениях, результатом чего стали призывы о его отставке. И это в условиях, когда страна переживает жесточайший кризис. Любая политическая неопределенность подрывает доверие к региону, которому к тому же может понадобиться внешняя помощь. Несколько позднее удар евро получил со стороны такого ожидаемого события, как решение по монетарной политике, вернее, следующей за ним пресс-конференции главы ЕЦБ.  Марио Драги напрямую не комментировал валютную динамику. Хотя и признал, что рост евро - признак доверия инвесторов, однако курс валюты дожжен отражать экономическое состояние региона. Текущие уровни не представляют опасности, но дальнейший рост может вызвать негативное влияние на экономику. Драги с его сомнениями можно понять: пока Германия «держит лицо», остаются такие, как Франция, Италия, Испания и другие, которые и при более низких уровнях национальной валюты не справлялись со спадом активности. В свете этого с нетерпением ждали и встречи Большой двадцатки, на которой ждали обсуждения «валютных войн», что снижало интерес к рискованным активам. Не обошлось в падении евро и без политических рисков. Прошедшие в конце месяца парламентские выборы в Италии, только добавили неопределенности. Дело в том, что ни одна из партий не смогла одержать безусловную победу. Левоцентристы во главе с Берсани и правоцентристы, возглавляемые бывшим премьер-министром Берлускони (во многом, это обусловлено его популистскими предвыборными обещаниями вернуть сумму введенного во времена Монти налога на имущество), набрали практически одинаковое число голосов (29,54% и 29,18%, соответственно). Таким образом, страна оказалась перед непростой задачей формирования коалиционного правительства. Но в любом случае, ждать, что это обновленное правительство продолжит начинания Марио Монти в плане мер экономии, не стоит. Путь этот явно неблагодарный, хотя и необходимый на данном этапе третьей по величине экономике еврозоны. Все это грозит новой волной раскола в Е17.
Если вернуться к состоянию экономики монетарного блока и стран, в него входящих, то и тут все не слишком оптимистично. ВВП Е-17 за 4 квартал оказался даже хуже ожиданий. Показатель составил -0,6% кв./кв против прогноза -0,4%, так как и основные экономики региона, и периферийные показали очень плохие результаты в последнем квартале 2012 года: ВВП Франции -0,3%, Германии -0,6%. Добавим к этому негативные прогнозы Еврокомиссии, которые подтвердили, что темпы роста экономики останутся весьма низкими. Да и  выплаты  по LTRO II не дотянули до прогнозов: 61,1 млрд. против ожидаемых 100 млрд. А это свидетельствует о том, что в финансовом секторе все не так стабильно.
 При этом, отдельные поводы для оптимизма были, но реакция пары на, казалось бы, позитивные отчеты только подтвердила, что рынок не слишком верит в светлое будущее еврозоны.  Например, исследование ZEW Германии, в рамках которого индекс ожиданий не только превысил все прогнозы (48,2 против 35,0), но и достиг максимума с апреля 2010 года. Исследование IFO подтвердило, что деловые настроения выросли до 10-месячного максимума, превысив прогнозы. Рынок труда Германии также демонстрирует хоть и медленный, но уверенный рост.  Тем не менее, максимум, на что была способна пара в ответ на данные – краткосрочная восходящая коррекция и не более.

Не мене интересную динамику продемонстрировал и британский фунт. От уровня 1,5877 пара обвалилась до отметки 1,5067, обновив минимум второй половины июля 2010 года. Разочарований было более, чем достаточно. Помимо того, что негативное влияние на динамику пары оказывало в какой-то момент снижение интереса к риску, было немало и собственных причин для падения. Начало активного снижения положили слухи. Газета Telegraph сообщила, что в ежеквартальном отчете Банка Англии может быть повышен прогноз по инфляции и понижен прогноз по росту. Кроме того, рынок подогревали ожидания «мягких» комментариев представителей МРС.  И, надо сказать, что сам отчет способствовал дальнейшим распродажам. Дело в том, что инвесторы серьезно опасаются, что Банк Англии надолго перейдет в режим мягкости, и, возможно, даже расширит программу скупки активов. К тому же, глава ЦБ не дал никакой надежды и никакого намека на то, что хотя бы в следующем году экономика выберется из этой ямы. Негатива добавили и комментарии  представителя Банка Англии Броадбента, который высказал сомнения, что QE будет достаточно, чтобы решить все проблемы британской экономики. Он предположил, что дополнительные меры, направленные напрямую на поддержку банковской системы, могли бы помочь восстановлению экономики. Неприятный сюрприз преподнес и протокол февральского заседания Банка Англии. Монетарную политику сохранили без изменений, но вот число сторонников расширения программы количественного смягчения выросло. До последнего времени голоса распределялись как 8 к 1, а тут вдруг за расширение высказалось трое, в том числе и сам Кинг. Но, конечно, наиболее сильное разочарование вызывали сначала слухи о снижении рейтинга Великобритании агентством S&P, а в дальнейшем и решение Moody's понизить его. На наивысший рейтинг страны ААА покусились впервые, с 1978 года, что свидетельствует о том, что доверие к экономике региона явно снижается. И это неудивительно, поскольку большая часть опубликованных экономических отчетов свидетельствует о явном ее охлаждении.

Прогноз

Март будет не менее интересным. С одной стороны, по итогам февраля евро и фунт начинают выглядеть перепроданными, что могло бы спровоцировать их откат. С другой, объективных причин для существенного укрепления на данном этапе ни у британской, ни общеевропейской валют нет. А вот рисков остается достаточно.
В Италии, как уже отмечалось, сохраняется политическая неопределенность в связи с тем, что пока не удается сформировать новое правительство. В дальнейшем, многое будет зависеть от того, кто займет пост премьер-министра. Если все же во второй раз в этом кресле окажется Сильвио Берлускони, евро может продолжить падение, нацелившись на поддержку 1,2870 со следующей целью 1,2660. Дело в том, что в этом случае отношения Италии и ЕС могут серьезно испортиться, что ударит по стабильности региона. Хотя уже некоторая напряженность проявилась. На днях один из претендентов на пост канцлера Германии Штайнбрюк допустил неосторожное высказывание про двух клоунов, выигравших выборы, что сразу же привело к отказу президента Италии Наполитано провести ранее запланированную встречу. Кроме того, внимания заслуживает и очередное заседание ЕЦБ, вернее, традиционно, пресс-конференция Марио Драги. Тот факт, что не так давно, глава Центробанка потратил столько времени на обсуждение валютного курса и последствий его роста, говорит о том, что динамика валюты все же оказывает влияние на монетарную политику ЕЦБ. Ценовая стабильность - главный приоритет ЦБ. Посмотрим, как Драги на этот раз оценит перспективы экономики, учитывая существенно «полегчавший» евро. Если он будет достаточно оптимистичен, то у пары есть шанс на краткосрочное восстановление в район сопротивления 1,33. Естественно, не стоит забывать и о показателях, которые характеризуют состояние экономики. Если они будут подтверждать, что угроза восстановлению региона действительно существует, то вновь в фокусе появится вероятность снижения рейтинга Франции, Испании, Италии и Португалии. Любые намеки на подобные действия со стороны «тройки» рейтинговых агентств также станут фактором риска для евро.

Снизить интерес к риску могут и события в США. Дело в том, что 1 марта наступает день принудительного секвестра бюджета, поскольку противоборствующие партии пока так и не смогли договориться. В результате, госрасходы должны будут сократиться примерно на 85 млрд. долларов в 2013 году и примерно на 110 млрд. в последующие годы. Естественно, что с высокой долей вероятности это приведет к снижению прогнозов по темпам экономического роста США и, если сокращение произойдет в полном объеме, они могут быть понижены до 1,5% от существующих 2,0%. Хотя до текущего момента ситуация в экономике выглядела достаточно стабильной. Рынок труда, хоть и медленно, но демонстрировал прирост новых рабочих мест (+157 000), индекс деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности достиг уровня 53,1. Рост был отмечен и показателя розничных продаж, а также заказов на товары длительного пользования. Сокращение расходов может нанести ощутимый удар не только по экономике США (которую снова может ждать рост безработицы со всеми вытекающими отсюда последствиями, учитывая ее сервисную ориентированность), но и по ее основным торговым партнерам. Тем не менее, даже такая непростая ситуация может пойти на пользу доллару, как основной валюте-убежищу и даже то, что ФРС пока (во всяком случае в ближайшие 6 месяцев) не собирается сворачивать меры количественного смягчения, в чем убедил своим выступлением Бен Бернанке, отметив, что риски от ее дальнейшей реализации не превышают потенциальных выгод, не помешают этому процессу.

Тема бегства от рисков, если она вернется на рынки,  может дополнительно надавить и на фунт, который и без того продемонстрировал серьезное падение. Если пара закрепится ниже уровня поддержки 1,50, целью нисходящего движения, вероятно, станет уровень 1,4790. Хотя все же с достаточно высокой долей вероятности можно ждать краткосрочной технической коррекции к уровню 1,53/1,5310, поскольку 1,50 все же является достаточно сильной поддержкой. Тем не менее, новые свидетельства слабости британской экономики (взять хотя бы данные по индексу деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности, который по итогам февраля снова оказался ниже водораздела 50, в зоне спада), которая пока, несмотря ни на что, в соответствии с прогнозами Еврокомиссии  - на текущий год ждут рост ВВП  уровне 0,9% - выглядит несколько более привлекательно, нежели европейская) или же исполнение угрозы S&P понизить рейтинг страны вполне способны оказать на пару давление. Хотя, бесспорно, такого же эффекта, как после неожиданного решения Moody’s, не последует. 

Пара USDJPY в феврале обновила максимум с июня 2010 года на уровне 94,65. По-прежнему, давление на японскую валюту оказывали ожидания нового агрессивного смягчения монетарной политики с целью стимулирования экономики и максимально быстрого достижения целевого уровня инфляции в 2%. Кроме того, интерес подогревался и оглашением основного кандидата на пост нового главы Банка Японии, который и будет придерживаться этого ожидаемого направления монетарной политики. Как стало известно, Синдзо Абэ в качестве преемника Масааки Сиракавы назвал Хирохико Куроду. Однако, даже на фоне определенности, пара смогла откатиться к уровню 90,84, что неудивительно, поскольку рост пары проходил довольно активно и без ощутимых коррекций. К тому же, Банк Японии подвергся угрозе получить порицание со стороны Б20 за попытку разжигания «валютных войн». Тем не менее, в перспективе у пары попытка преодолеть ранее достигнутые максимумы, хотя, скорее всего, это станет возможным только после того, как новый глава будет подтвержден обеими палатами парламента (голосование ожидается 15 марта). Прорыв 95,00 не исключен после того, как Банк Японии начнет действовать в направлении агрессивного смягчения. Хотя не стоит забывать, что в Японии в марте заканчивается финансовый год, что может стать причиной репатриации прибыли и некоторого укрепления иены.  Скорее всего, пара будет удерживаться в пределах диапазона 90,00 – 95,00.

Ожидаемые схематические колебания основных валютных пар в марте представляем ниже:

EURUSD
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-65.jpg)


GBPUSD
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-66.jpg)


USDJPY

(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/i-67.jpg)

© ГК FOREX CLUB,  аналитический отдел, Ирина Рогова
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 11.03.2013 13:52
Обзор рынка валют, 4 – 8 марта

Доллар вновь усилил свои позиции в период с 4 по 8 марта. Индекс американской валюты USDX, являющийся ее отношением к корзине из шести основных конкурентов, прибавил 0,5% и достиг отметки 82,74. Макроэкономическая статистика по рынку труда из США стала основным драйвером этого роста. В феврале крупнейшая экономика мира прибавила 232 тысячи новых рабочих мест (прогноз 158 тыс.), что оказалось достаточным для того, чтобы полностью компенсировать потери, накопленные с понедельника по четверг.

Единая европейская валюта предпринимала попытку усилиться после того как ЕЦБ не стал понижать учетную ставку, а также оставил без изменений свои прогнозы по инфляции. Оценки относительно перспектив экономики еврозоны также не корректировались. Пара EUR/USD сразу после этих заявлений двинулась вверх и достигла отметке 1,3120. Однако, после выхода положительных данных по рынку труда из США в пятницу 8 марта, доллар вновь начал укрепляться. Евро сдал все свои прибыли и ближе к вечеру тестировал на прочность минимумы прошлой недели в области 1,2980.

Пара GBP/USD не смогла упрочить свои позиции после того как Комитет по монетарной политике Банка Англии оставил без изменений программу количественного смягчения. Опираясь на последние заявления его главы Мервина Кинга и негативную макроэкономическую статистику, многие участники ожидали дальнейшего смягчения, а потому решение регулятора оставить всё без изменений сыграло на пользу «британцу». Однако, после тестирования сопротивления в области 1,5080, пара GBP/USD  откатилась обратно к отметке 1,50, пробив ее после выхода данных по рынку труда из США. На закрытии недели она котировалась на уровне 1,4950, теряя по ее итогам 0,3%.

Австралийский доллар отметился ростом после того как резервный банк подтвердил свою готовность взять паузу в цикле снижения ключевой ставки реальными действиями. Во вторник 5 марта по итогам своего очередного заседания регулятор оставил ее без изменений на уровне 3,00%. При возрастающих темпах роста ВВП и нарастающих объемах экспорта, а также при инфляции, вплотную приближающейся к целевому уровню, дальнейшее смягчение в обозримом будущем выглядит сомнительно. На таком фоне пара AUD/USD прибавила 0,6%.

Банк Японии в отчетном периоде также провел свое последнее заседание под руководством Маасаки Ширакавы. Регулятор не пошел на дополнительное смягчение, сославшись на наличие признаков улучшения экономической ситуации. Тем не менее, с приходом Харухико Куроды позиции сторонников смягчения денежно-кредитной политики начнут укрепляться. В пятницу стало известно, что Ширакава покинет свой пост, не дожидаясь 19 марта. Соответственно, японская иена продолжила ослабевать, несмотря на позитивные для нее новости. Пара USD/JPY перед закрытием котировалась на уровне 96,10.

Прогноз на неделю, 11 – 15 марта

Основными событием недели, способными оказать влияние на позиции доллара, станут данные по потребительской инфляции, которые будут опубликованы в пятницу 15 марта в 16.30 МСК. Инфляция сейчас является, по сути, единственной причиной по которой может быть свернута программа количественного смягчения, но она находится в пределах целевого уровня и не вызывает беспокойства у ФРС. Нет поводов полагать, что ситуация может значительно изменится в феврале и найти свое отражение в этом отчете. Мы полагаем, что реакция на выход этих данных будет носить ограниченный характер.

Тем не менее, американская валюта в последнее время укрепляется одновременно с фондовыми рынками, а потому хорошие цифры по розничным продажам (среда 13 марта 16.30 МСК) также могут повлиять на позиции доллара, через динамику фондовых индексов. В целом позиции доллара остаются сильными. Сейчас становится все более очевидным, что из всех центральных банков ведущих экономик мира ФРС окажется первой, кто пойдет на сворачивание монетарных стимулов.

Для участников торгов по единой европейской валюте грядущая неделя обещает быть достаточно спокойной. Выхода значимой статистики на этот период не запланировано. Мы полагаем, что для падения ниже уровня 1,30 у евро нет значимых фундаментальных предпосылок. Движение вниз для него может быть обусловлено лишь усилением американского доллара вдоль всего рынка, либо ростом политических рисков в Италии. В целом, в ближайшие недели логичным выглядят колебания в диапазоне 1,30-1,37. Однако, если доллар продолжит  укрепляться, пара EUR/USD может оказаться под давлением и попробовать на прочность отметку 1,2820.

Для британского фунта основной релиз недели – Индекс промышленного производства, который будет опубликован во вторник 12 марта в 13.30 МСК. Макроэкономическая статистика из Великобритании в последнее время носит негативный характер. О замедлении промышленного сектора в начале месяце просигналил PMI. Соответственно, мы не ожидаем тут позитивных «сюрпризов». В случае пробития поддержки 1,50, следующей целью движения станет 1,4740.

Основным событием недели для австралийского доллара станут данные по рынку труда, которые увидят свет в четверг 14 марта в 04.30 МСК. Если они также окажутся положительными, то AUD/USD будет иметь все шансы усилить свое давление на доллар. В целом, пара может протестировать сопротивление 1,0385 уже в ближайшие недели. Единственной преградой на этом пути может стать укрепление доллара США вдоль всего рынка. Он также опирается на качественные фундаментальные предпосылки в своем росте, а потому может сдерживать укрепление «ауси». Следовательно, шансы на формирование мощных трендов здесь пока не высоки. Говорить об этом будет можно лишь после пробития 1,0385.

Японская иена продолжит снижаться по мере того как становится очевидным, что реализация планов Синдзо Абэ относительно масштабного расширения программ количественного смягчения становится лишь вопросом времени. После преодоления сопротивления в области 95,00 целью движения стала отметка 100 иен за доллар.

Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB



--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 17.03.2013 21:00
Обзор рынка валют, 11 – 15 марта
Американский доллар несколько утратил свои позиции в период с 11 по 15 марта на мировом валютном рынке. Индекс доллара USDX, являющийся его отношением к корзине из шести основных мировых валют, в середине дня в пятницу 15 марта по итогам недели терял 0,2%. Позитивная макроэкономическая статистика из США поддерживала позиции основной резервной валюты мира, но она не смогла закрепиться на более высоких уровнях. После шести недель роста подряд доллар выглядит несколько уставшим и может нуждаться в коррекции. Тем не менее, его перспективы остаются позитивными.
Пара EUR/USD нашла опору в области 200-дневной скользящей средней, являющейся традиционным важнейшим техническим уровнем поддержки. В настоящий момент ее значение равно 1,2950. После нескольких неудачных попыток со стороны доллара преодолеть этот уровень на фоне хороших данных из США, единая валюта заканчивает неделю на уровне закрытия предыдущей. Значимой макроэкономической статистики из еврозоны в этот период не поступало.
Британский фунт затеял коррекцию против доллара после того как снижался в течение последних четырех недель подряд. Индекс промышленного производства принес очередной неприятный сюрприз, понизившись на 1,5% в январе. Сразу после выхода этих данных стерлинг просел до уровня 1,4830, но на таких низких значениях стал пользоваться повышенным спросом. Ближе к концу недели пара GBP/USD котировалась в области 1,5140, прибавив по итогам недели около 200 базисных пунктов или 1,3%.
Австралийский доллар воспользовался слабостью своего американского коллеги и продолжил свой рост. После того как Резервный банк Австралии взял паузу в цикле снижения учетной ставки, а инфляция подобралась вплотную а таргетируемомму уровню, он чувствует себя гораздо более уверенно. Кроме того, данные по рынку труда подтвердили справедливость позиции  регулятора. Экономика прибавила в феврале 71 тысячу рабочих мест (прогноз +10 тысяч). Пара AUD/USD вплотную приблизилась к отметке 1,0385.
Японская иена проявила некоторую стойкость в отчетном периоде. Даже согласование кандидатуры Харухико Куроды на пост главы Банка Японии было воспринято достаточно спокойно. Хотя надо отметить, что оно было ожидаемым и уже заложено в цены. Пара сейчас просто «отстаивается» после роста на 500 пунктов последние 2 недели.
Прогноз на неделю, 18 – 22 марта
Основным событием грядущей недели, способным оказать существенное влияние на динамику доллара, станут итоги очередного заседания Комитета по открытым рынкам ФРС США. Тем не менее, от него не ждут никаких сюрпризов. Из протоколов предыдущей встречи его участников стало известно, что некоторые из них выражали обеспокоенность темпами роста активов на балансе ФРС. Это спровоцировало рост оптимизма относительно перспектив американской валюты. Однако глава ФРС Б. Бернанке поспешил успокоить финансовые рынки, заявив, что потенциальные выгоды от продолжения QE3 значительно превышают риски. Ожидания сейчас сводятся к тому, что регулятор продолжит программу до конца 2013 года. Мы полагаем, что текст официального заявления не претерпит существенных изменений.
Для участников торгов по единой европейской валюте неделя будет насыщена на важные макроэкономические отчеты. Во вторник 19 марта в 14.00 МСК Центр экономических исследований ZEWопубликует очередной отчет по состоянию делового оптимизма в Германии и еврозоне. В четверг 21 марта (12.30 МСК) PMI выпустит релиз по Индексу менеджеров по закупкам в Германии, а в пятницу (13.00 МСК) Ifo предоставит данные по состоянию бизнес климата.
Макроэкономическая статистика из еврозоны в последнее время стала ухудшаться. А единая валюта пребывала под давлением. Вышеуказанные релизы могут оказать ей поддержку. Особенно если учесть, что она находится сейчас в непосредственной близости от технически важного уровня поддержки 1,30-1,2950. Позитивные данные могут способствовать росту котировок к отметке 1,32. В противном случае преодоление поддержки 1,30 может отправить цены в область 1,2850. Если релизы будут носить нейтральный характер, то это сыграет на пользу доллару, который чувствует себя сейчас очень уверенно.
Британскому фунту также предстоит «горячая» неделя. Начиная со вторника по четверг, ежедневно в 13.30 МСК будут выходить отчет по потребительской инфляции, протоколы последнего заседания Комитета по монетарной политике Банка Англии и цифры по розничным продажам за февраль. Ситуация в экономике Великобритании сейчас тяжелая. Макроэкономическая статистика регулярно носит негативный характер. Растут шансы, что Банк Англии может расширить программу количественного смягчения. Потому мы не ждем от этих релизов ничего хорошего. С точки зрения технического анализа, текущее движение вверх воспринимается как коррекция. Ближайшим уровнем сопротивления является область 1,5225. В случае негативных новостей открытие там коротких позиций со стопами в районе 1,5340 выглядит привлекательной идей.
Австралийскому доллару предстоит доказать состоятельность своих притязаний на рост. Для этого ему будет нужно преодолеть сопротивление 1,0385. Макроэкономической статистики, способной оказать ему поддержку, в этот период опубликовано не будет. Протоколы Резервного банка также вряд ли смогут чем-нибудь ему помочь. В денежно-кредитной политике регулятора сейчас нет неопределенности. С позиций технического анализа, пробитие 1,0385 открывает дорогу в область 1,0480.
Пара USD/JPY корректируется после бурного роста. Тем не менее, позиции японской валюты сейчас очень слабы. Мы ожидаем возобновление движения в сторону 100 иен за доллар в ближайшие недели.
Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB
 
--
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 04.04.2013 12:01
Аналитический обзор Март-Апрель

Не зря от марта мы ждали сюрпризов. Они и в самом деле были, причем весьма неприятные. В результате, по итогам месяца общеевропейская валюта, несмотря на то, что выглядела несколько перепроданной, продолжила падение. Но так было всегда: технические факторы вторичны, тон задают экономика, политика.

По итогам месяца евро/доллар обновил минимум 2013 года на уровне 1,2748, вернувшись к уровням ноября прошлого года. Для падения причин было более, чем достаточно. Начнем с той, которая оказалась в новинку. Как известно, Кипр обратился к ЕС за помощью. На последнем саммите было принято решение эту помощь в размере 10 млрд. евро выделить. Казалось бы, все неплохо. Но условия, которые были выдвинуты, оказались поистине драконовскими. Покусились не на что-то, а на частную собственность. Маленькому Кипру предложили 5,8 млрд. евро изыскать за счет введения единоразового налога на вклады в местных банках: для счетов до 100 тыс. евро – 6,75%, свыше этой суммы – 9,9%. Естественно, подобное было просто неприемлемо и правительство страны на подобные шаг не пошло, попытавшись предложить некий альтернативный план.  В конечном итоге к некоему консенсусу власти ЕС и Кипра все же пришли. Но приняли решение защитить только вкладчиков с депозитами менее 100 тыс. евро. А вот тем, у кого денег в банках хранится больше придется смириться с потерями в размере 30 – 40 %. Laiki bank будет ликвидирован, а депозиты меньше 100 тыс., застрахованные в рамках европейского законодательства, будут переведены в Bank of Cyprus. В свою очередь, в выжившем банке вклады, превышающие 100 000 евро, будут заморожены и могут столкнуться со значительными потерями, учитывая реструктуризацию и рекапитализацию кредитора. При этом, подобное решение уже не требовало утверждения парламентом Кипра, поскольку сокращение вкладов будет производиться не за счет  налогообложения, а произойдет в результате реструктуризации. В конце месяца банки все же возобновили свою работу, но при этом был введен ряд ограничений, призванных осуществлять контроль над капиталом (чтобы предотвратить бегство средств из банков). Подобные шаги не добавляют доверия всей банковской системе еврозоны, несмотря на уверения, что это мера беспрецедентная и разовая – больше подобных ультиматумов ЕС выдвигать никому не будет. Но как знать?...
Помимо больших проблем маленького Кипра (ведь его вклад в экономику еврозоны всего то 0,2%), никуда не исчезла политическая неопределенность в Италии. Несмотря на то, что с момента выборов прошло уже больше месяца, в стране так и не удалось сформировать правительство. А это значит, что не исключены новые выборы. Ни к чему это сейчас стране, которой и без того приходится бороться с большим числом проблем.  Не слишком оптимистичными были и релизы макроэкономической статистики, которые, несмотря на все уверения Марио Драги о том, что экономика Е17 вот-вот начнет восстановление, явно сигнализируют об обратном. И наиболее тревожные сигналы поступают из Германии. Индекс деловой активности Германии продемонстрировал снижение от уровней предыдущего периода, снова оказавшись ниже ключевой 50-пунктовой отметки. Признаки охлаждения продемонстрировал и рынок труда страны: число безработных выросло на 13 000. Если и локомотив еврозоны, который длительное время был оплотом стабильности всего монетарного блока, то надеяться на то, что по итогам 1 квартала текущего года ВВП Е17 выйдет из отрицательной зоны, не приходится.

Британский фунт в марте продемонстрировал менее однозначную динамику. Котировки в первой половине месяца двигались вниз, отметив минимум на уровне 1,4830 (на таких отметках пару мы не видели с июля 2010 года), но в дальнейшем все же смогла восстановить потери, поднявшись до отметки 1,5258. Но пока зона 1,52 – 1,5258 довольно надежно сдерживает укрепление. Надо сказать, что основное влияние на динамику пары оказывает состояние экономики региона. И, отметим, что релизы макроэкономических данных свидетельствуют отнюдь не о здоровом ее состоянии. Первый толчок к падению пары дал отчет по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности. PMI вопреки прогнозам и предыдущим показателям, не смог остаться на территории роста выше 50-пунктового раздела. Показатель скатился к 47,9 от предыдущего 50,5 и ожидаемого 51,0.  Признаки рецессии в Великобритании подтвердил и PMI в строительном секторе, скатившись до уровня 46,8, что стало минимальным уровнем с октября 2009 года. Таким образом, надежды на то, что рынок жилья будет восстанавливаться угасают. Масла в огонь негатива подлили данные по объему промышленного производства. Показатель обвалился на 1,5% против ожидаемого роста на 0,1%, продемонстрировав самое резкое падение с сентября прошлого года. Все это только увеличивает шансы на отрицательный ВВП в 1 квартале. К тому же, в последнее время давление на фунт оказывал мягкий настрой Банка Англии, напомним, что на февральском заседании число голосов в пользу расширения программы количественного смягчения увеличилось, к тому же к ним присоединился сам Мервин Кинг. Вероятно, что от дальнейшего смягчения MPC останавливает высокий уровень инфляции, который должен оставаться в рамках диапазона 2-3%, однако ходят разговоры, что целевая отметка будет повышена. Надо сказать, что поддержку фунт получил все от того же главы Банка Англии. В газете Guardian вышла статья, в которой тот самый Кинг, который недавно выступал за расширение программы количественного смягчения монетарной политики, заявляет, что восстановление "не за горами". Здесь же он упоминает о довольно стабильном экспортном спросе, и объясняет все неудачи Великобритании проблемами еврозоны (которая отвечает почти за 50% экспорта, являясь крупнейшим торговым партнером Туманного Альбиона). Естественно, что подобные комментарии тут же поставили под сомнение вероятность расширения программы количественного смягчения или же изменения процентной ставки и самым естественным образом спровоцировали рост британца, который к завершению месяца подошел в районе уровня 1,52. 

Прогноз

Ситуация на валютном рынке по-прежнему будет оставаться напряженной. Проблемы  Кипра, вроде, нашли свое разрешение. Но какой ценой. В первый  день апреля стало известно, что владельцы вкладов, превышающих 100 000 евро, потеряют 62,5% своих средств. Вкладчики Bank of Cyprus станут обладателями акций банка на 37,5% от суммы вклада. Напомним, что обмен части средств на крупных депозитах на акции Банка Кипра был одним из условий плана по спасению кипрской экономики и выдачи острову 10 млрд. евро от МВФ и Евросоюза. Прецедент создан и как бы ни пытались официальные лица убедить мировое сообщество в том, что этот случай останется единичным и больше нигде подобные меры применяться не будут, осадок остается. И тут уже возникает проблема доверия. Доверия ко всей банковской системе монетарного блока. К тому же, подобные меры могут привести к тому, что никто не захочет подвергать свои капиталы риску, подобному тому, которому подверглись вкладчики Кипра. Таким образом, не исключено, что начнется массовый отток иностранного капитала, который помогал финансовой системе Е17 удерживаться на плаву. При этом, о привлечении дополнительных средств в подобной ситуации и речи быть не может. Естественно, что евро в таких условиях расти просто не может, даже несмотря на то, что он все же несколько перепродан. Тем более, что говорить о завершении финансового кризиса в еврозоне пока явно несколько преждевременно. Следующей на очереди может стать Словения. По предварительным данным в последнее время в ее банковском секторе существенно возросла доля невозвратных кредитов. В среднем по стране объем плохих долгов оценивается в 15%, а  в трех крупнейших банках (в том числе Nova Ljubljanska Banka) "плохим" является каждый пятый кредит. Поэтому, подтверждение проблем Словении и, если это потребуется, обращение страной за помощью к ЕС, сразу же напомнит о том, на каких условиях помощь получил маленький Кипр. В апреле традиционно в центре внимания окажется пресс-конференция главы ЕЦБ Марио Драги и ключевые экономические релизы. Возможно, что в свете последних событий глава Центробанка все же пересмотрит свою оптимистичную оценку перспектив экономики монетарного блока и выскажется более объективно, нежели в марте. Естественно, что взгляд правде в глаза вряд ли пройдет незамеченным валютой и поможет ей восстановить потери. Напротив, котировки могут уйти к ключевой на данный момент поддержке 1,27 с последующим ее тестированием и целью на 1,2660 и 1,26. Краткосрочные откаты, бесспорно возможны. Но вряд ли паре удастся закрепиться выше уровня 1,30.

Естественно, что дополнительным фактором риска для общеевропейской валюты могут стать отчеты из США. От Федрезерва уже давно ждут каких-то явных намеков на то, что он в скором времени начнет постепенно сворачивать программу количественного смягчения. Но пока регулятор с подобными заявлениями не торопится. Хотя большая часть отчетов свидетельствует о том, что ситуация в экономике постепенно стабилизируется. Последние данные отразили существенный прирост числа занятых (+236 000 против прогноза 160 000), а вот ставка безработицы снизилась до 7,7% от 7,9%. Конечно, пока последний показатель еще далек от целевого уровня, о котором говорил ФРС, когда называл условия для выхода из программ стимулирования (6,5%), но все же тенденция в нужном направлении наметилась. Неплохие цифры демонстрирует и показатель объемов промышленного производства (хотя этот сектор экономики и не является ключевым). Особенно порадовал отчет по розничным продажам, которые продемонстрировали существенный прирост (+1,1%), даже несмотря на повышение налогов.  Окончательные данные по ВВП за 4 квартал также не преподнесли сюрпризов. Таким образом, в апреле мы будет по-прежнему внимательно следить за ключевыми отчетами и комментариями официальных лиц в поисках новых подтверждений тому, что экономика стабилизируется и в скором времени ФРС все же начнет сворачивать меры количественного стимулирования.

Не будем исключать из поля зрения и британский фунт, тем более, что в марте глава Банка Англии преподнес сюрприз. Все ждали, что вот-вот Комитет пойдет на очередное расширение программы количественного смягчения, а Кинг выступил довольно оптимистично, сводя эти ожидания к нулю. В этой связи довольно интересным выглядит апрельское заседание МРС, вернее, его протокол, так как пока изменений в монетарной политике мы пока не ждем. Неужели число сторонников расширения программы количественного смягчения вновь уменьшится? Если это и в самом деле произойдет, то совсем не исключено, что фунт  попытается развить восходящее движение с первичной целью в районе уровня 1,53 и, далее, 1,5360. В пользу фунта может сработать и игра контрастов. Да. Сейчас речь идет все о той же многострадальной банковской системе. В отличие от европейской, стабильность британской пока под сомнение не ставится, что делает фунт более привлекательным.  Таким образом, при благоприятном стечении обстоятельств пара GBPUSD к завершению апреля могла бы подняться к уровню 1,5460. Но, если обратить внимание на состояние экономики, то можно найти достаточно поводов для ее снижения. Экономика явно переживает сложные времена. И не исключено, что ВВП вот-вот покажет очередной отрицательный квартал подряд. Ждать осталось недолго. Предварительные цифры по темпам экономического роста Великобритании мы увидим уже в текущем месяце. Так что, если они дадут повод для разочарования, фунт вполне может вернуться к поддержке 1,49. Таким образом, по паре на апрель можно предположить диапазон 1,49 – 1,5460.

Довольно интересной динамики можно ждать и от пары доллар/иена. В начале месяца состоится первое заседание под председательством нового главы Банка Японии. В слова рынок в свое время поверил, но долго расти на слухах пара не могла и после того как в первой половине месяца обновила максимум на уровне 96,70, все же начала падение и откатилась в район уровня 93,50. Предстоящее заседание Банка Японии и в самом деле на данном этапе выглядит судьбоносным, поскольку может задать дальнейшее направление динамике валюты в среднесрочной перспективе. Конечно, разгон инфляции до 2% в течение ближайших 2 лет задача непростая. К тому же, без экономического роста желаемого эффекта от роста ценового давления не будет. Однако, на предстоящем заседании все же предстоит убедиться, на что готов Центробанк для достижения поставленных целей. Итак, если официальный план действий будет достаточно агрессивным, пара может нацелиться на возобновление роста к уровню 96,70 и, далее, к 100,00. В противном же случае вполне вероятно снижение к поддержке 91,00.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 22.05.2013 12:15
Прогнозы рынка FOREX на 24 мая
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-86.jpg)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 29.05.2013 10:24
Прогнозы рынка FOREX на 31 мая
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-91.jpg)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 05.06.2013 01:30
Страсти по монетарной политике

Май оказался для валютного рынка непростым. Нельзя сказать, что валюты продемонстрировали какую-то из ряда вон выходящую волатильность, зато с точки зрения событий поводов для волнений оказалось вполне достаточно.

Начнем традиционно с общеевропейской валюты. В течение первой половины месяца ее котировки достаточно упорно двигались вниз. Но уровень поддержки 1,28 оказался своего рода неприступной крепостью, пройти которую у пары не хватило импульса, хотя попытки к этому она предпринимала неоднократно. Конечно, поводов для снижения у пары вполне достаточно. Началось все с решения ЕЦБ понизить ставку на 0,25%. Но реакция на событие была достаточно сдержанной. Действия, предпринятые ЕЦБ на майском заседании в большей степени должны сыграть роль плацебо, заставив рынок поверить в то, что дополнительная ликвидность все же сможет благоприятным образом сказаться на состоянии отдельно взятых регионов. Но, если разобраться, то этого все же явно недостаточно для того, чтобы стимулировать экономику региона, которая на протяжении длительного времени остается в состоянии рецессии. Тут нужны более решительные действия, да и то, уже не факт, что они помогут. Ведь, как говорят, «ложка дорога к обеду», т.е. любые меры  должны быть своевременными, а не запоздалыми, если мы хотим получить от них должный эффект. Опубликованные несколько позднее данные по темпам роста экономики еврозоны вызвали очередную волну разочарования. Экономика региона уже на протяжении шестого квартала подряд остается в состоянии рецессии. Падение составило -0.2% м/м против прогнозируемого значения -0.1% кв/кв, но чего еще следовало ждать от политики «затягивания поясов», навязанной Берлином. При этом, следует отметить, что среди регионов рост продемонстрировала только Германия, которая по-прежнему остается надеждой и опорой региона. Но, как показывают отчеты, и она уже оказывается буквально на грани. И это понятно – непросто вытягивать на своих плечах 16 отстающих.
Экономические отчеты, выходившие в течение месяца, носили противоречивый характер. Были и такие, которые давали слабую надежду на то, что все же рано или поздно все стабилизируется. В частности, неплохими оказались данные IFO. Показатель продемонстрировал рост до 105.7 от 104,4 месяцем ранее. Неплохую динамику показал  и индекс текущей оценки: 110,0 против 107,3. Глотком воздуха для евро стали и данные  PMI. Составной показатель по еврозоне составил 47,7 против прогнозных 47,2 и предыдущего показателя 46,9.  Показатели, конечно, не самые лучшие (к тому же, обрабатывающая промышленность Германии все еще остается в зоне спада), но они, по крайней мере, дают надежду на то, что Е-17 еще борется и может восстановиться.

Помимо собственных данных евро/доллар традиционно реагировал и на события в США. Не лишним будет напомнить, что в течение довольно длительного времени доллар получал поддержку на контрасте монетарных курсов ЕЦБ и ФРС.  Пока первый дал сигналы о начале дополнительного стимулирования, второй спокойно выжидает, когда можно будет начать выход. Именно к таким выводам подтолкнуло нас последнее заседание FOMC, которое завершилось 1 мая. Дополнительным позитивным фактором, убеждающим рынок в том, что Федрезерв может приступить к сворачиванию QE3, стали данные по занятости по платежным ведомостям в несельскохозяйственном секторе. Число занятых выросло на 165 тысяч, а уровень б/р снизился до 7,5%. Кроме того, данные за предыдущий месяц были пересмотрены на повышение  с 88 тысяч до 138 тыс. На пользу доллару пошли и данные по потребительскому доверию от Университета Мичигана. Показатель неожиданно достиг почти 6-летнего максимума от 76,4 до 83,7. Подобную динамику продемонстрировал и идентичный отчет от Conference Board.  Похоже, восстановление фондового рынка США и позитивные сигналы с рынка труда убедили американцев, что на будущее надо смотреть с оптимизмом. Но, несмотря ни на что, во второй половине месяца бесспорное укрепление доллара по всем фронтам сменилось и время от времени он стал проявлять слабость по отношению к основным оппонентам. Надо сказать, что некоторые сомнения в том, что в очень скором времени ФРС пойдет на сворачивание QE3 стали причиной. А заронил их глава Федрезерва.  Бернанке, конечно, не сказал ничего конкретного. Хотя после довольно пространных рассуждение о все еще слабом рынке труда (который так и не дает расслабиться, последние цифры по еженедельным обращениям за пособием по безработице снова растут) и опасностях преждевременного ужесточения монетарной политики, все же заявил, что рано или поздно к этому шагу прибегнуть придется.

Если обратить внимание на британский фунт, то он демонстрировал динамику сходную с той, что показала общеевропейская валюта. Но при этом волатильность его была несколько выше. Котировки пары от уровня  1,5605 снижались до месячного минимума на отметке 1,5004. И, надо сказать, что все это происходило на фоне относительно неплохой макроэкономической статистики. Позитивные сигналы наталкивают на мысль о восстановлении экономики.  Напомним, что ВВП по итогам 1 квартала вырос на 0,3% против ожидаемого 0,1%. Хорошую динамику продемонстрировал и индекс деловой активности в трех секторах экономики. В дальнейшем, порадовала и обрабатывающая промышленность, и промпроизводство, которые  превысили прогнозы, показав 1,1% против 0,4% и 0,7% против 0,3%, соответственно. Неплохие цифры принес и рынок труда. Число безработных продолжило сокращаться, причем более высокими, чем прогнозировалось темпами. Уровень безработицы снизился до 7,8% от 7,9% ранее. Все это убеждает, что Банк Англии не станет спешить с дополнительным смягчением. Но была и ложка дегтя в виде очень слабых данных по розничным продажам и довольно мягкого протокола MPC. Потребительские расходы Великобритании снизились на 1,3%, что стало самым слабым показателем с апреля прошлого года. А Протокол в очередной раз подтвердил, что в Комитете есть 3 сторонника дальнейшего смягчения монетарной политики. Также фактором давления на британца стало ожидание смены главы Банка Англии в июне. 

Прогноз

Страсти на рынке не утихают. С одной стороны, вроде, появилась некоторая определенность в отношении направления монетарных политик основных Центробанков. С другой, для следования этим направлениям есть слишком много «если». И эти условия должны быть выполнены. В первую очередь, конечно, речь идет о ФРС.

Пожалуй, не стоит прятать голову с песок, чтобы избежать признания того факта, что все же в большей степени пока чаша весов склоняется в пользу силы доллара, которая подтверждена  сменой настроений в отношении перспектив американской экономики. И, вполне возможно, что  в ближайшее время именно этот фактор будет определять глобальное настроение в отношении пары евро/доллар. Тем более, что, если разобраться, у общеевропейской валюты поводов для роста, по сути, нет.  Ну уж во всяком случае со стороны экономики точно. В одно мгновение, все показатели, которые демонстрировали ее слабость вряд ли развернулся на 180 градусов. К тому же, не стоит забывать, что еврозона это 17 стран, большинство из которых терпят бедствие, а сил одной Германии на вывод региона из рецессии точно недостаточно. К тому же, тут стоит обратить внимание на один достаточно любопытный факт. Если вспомнить, что проблемы в большинстве регионов еврозоны начинались с падения показателя розничных продаж, а также, обратить внимание на то, что по итогам апреля и немецкий показатель продемонстрировал падение на 0,4%, то можно уже начинать опасаться, что и локомотив Е17 все же сойдет с пути. Конечно, это все дело не одного дня. Но, если такая динамика показателя приобретет вид тенденции, испытать опасения придется.  Германия только начинает сталкиваться с проблемами, с которыми соседи по Еврозоне активно и безуспешно борются вот уже несколько последних лет. Не исключено даже, что Берлин пересмотрит свою жесткую позицию в отношении мер экономии. Также тревожным сигналом является то, что безработица в Е17 вновь выросла. Ставка б/р поднялась до значения 12,2%. В подобной ситуации все достаточно очевидно. ЕЦБ больше не может бездействовать. Он просто обязан предпринимать какие-либо меры, которые помогут региону выбраться из рецессионной ямы.  А это значит, что регулятор может и на июньском заседании пойти на смягчение монетарной политики. Хотя это будет практически бесполезно. Куда более эффективным могло бы стать количественное смягчение, подобное американскому или японскому, однако не исключено, что подобные действия не слишком опоздали и быстрого желаемого эффекта не принесут.
Если обратить внимание на то, что от ФРС, по-прежнему ждут постепенного сворачивания QE3, пусть  не на июньском заседании, то контраст в отношении монетарных политик ЕЦБ и Федрезерва сохраняется весьма серьезный, что может поддерживать доллар. К тому же, получив, хоть и тонкий намек от Бернанке на возможность подобных действий в обозримом будущем, рынок будет в публикуемых отчетах, а также комментариях официальных лиц искать подтверждения тому, что экономика не демонстрирует признаков охлаждения и это не помешает ФРС действовать, когда придет время (а рынок по-прежнему ждет, что постепенный выход начнется в сентябре). В свете этого особое значение имеют данные NFP, публикуемые в первую рабочую неделю. Также внимание стоит обратить и на состояние розничного сектора, на деловую активность и рынок жилья, который наряду с сектором занятости является одним из наиболее слабых звеньев экономики. Таким образом, можно предполагать, что пара евро/доллар может понести потери, вновь снизившись к поддержке 1,28, прорыв которого приведет к тестированию поддержки 1,2660 с дальнейшей целью на 1,2540.

Британский фунт может демонстрировать чуть более сдержанные движения. Следует напомнить, что падение пары на данном этапе было достаточно уверенно сдержано сильной поддержкой 1,50, для прорыва которой будут нужны достаточно весомые катализаторы. При этом, не следует забывать о том, что состояние экономики Туманного Альбиона вызывает куда меньше опасений, нежели состояние еврозоны. Потому продолжим следить за показателями деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности (вышел отчет 3 июня и продемонстрировал рост показателя до 51,3 от 50,2), сфере услуг и строительном секторе. Если все три продолжат рост, пара имеет шансы продолжить подъем в район сопротивления 1,5450, разорвав корреляцию с евро. При этом не стоит забывать о том, что пост главы Банка Англии займет Марк Карни, сменив на этом месте Мервина Кинга. Пока непонятно, каких настроений в отношении монетарной политики он будет придерживаться, что может стать для британской валюты сдерживающим фактором. Если же посмотреть на факты, то последний инфляционный отчет  подтвердил вероятность дальнейшего снижения инфляции, которая все же будет оставаться выше 2% в течение ближайших двух лет. Например, индекс потребительских цен вырос на 2,4% против прогнозных 2,8%, в то время как чистый показатель достиг минимума с 2009 года на уровне 2%. В целом, это не мешает МРС пойти  на дополнительное смягчение монетарной политики. Хотя пока состояние экономики позволяет этого не делать. Таким образом, по паре следует ждать движения в диапазоне 1,50 – 1,56.

Активную динамику продемонстрировала и пара доллар/иена. Ее котировки поднялись от уровня 97,01 до нового максимума за 4,5 года на уровне 103,73. Т.е. пара все же смогла преодолеть ключевой на тот момент уровень сопротивления 100,00. И, если не считать отдельных неплохих релизов американской статистики, ключевую поддержку пара получила со стороны ожиданий того, что в скором времени ФРС начнет выход из программы количественного смягчения. Кроме того, рост пары поддерживали слухи о том, что премьер-министр Абэ представит второй пакет мер по стимулированию экономики.  Что касается состояния экономики региона, то оно порадовало. ВВП вырос до 0,9% вместо ожидаемого прироста в 0,3%. Также отчеты говорят о резком росте заказов на машинное оборудование (14,2% против прогнозных 3,1%).  Похоже, «Абэномика» приносит свои плоды, а ЕЦБ и Банку Англии есть, чем поучиться. Но к завершению месяца ситуация переломилась и иена восстановила большую часть потерь, вернувшись в район уровня 100,21. Опасения инвесторов по поводу волатильности на рынке JGB спровоцировали обвал индекса Nikkei на 7%, что стало причиной массовой распродажи пары. И не факт, что пара завершит на этом падение, хотя, конечно, уровень 100 может его сдержать. Тут следует пристально следить за динамикой облигаций, которые остаются слабым звеном плана   Банка Японии по монетарному стимулированию. Если резкие колебания их доходности сохранятся, не исключено, что пара продолжит движение вниз к поддержке 98,50 и, далее, к 97,00.  Таким образом, в июне продолжаем следить за такими факторами, как изменение доходности по американским трежериз, динамика индекса Nikkei, cпрос на иностранные облигации со стороны японских инвесторов. Если все эти три фактора будут расти, можно ждать возобновления роста пары в район сопротивления 102,00. Также на пользу USDJPY может пойти и позитивная американская статистика, так что и ее не исключаем из поля зрения. Динамику же пары может ограничить диапазон 98,50 – 103,73.

Ожидаемые схематические колебания основных валютных пар в июне представляем ниже:

EURUSD
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-93.jpg)


GBPUSD
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-94.jpg)

USDJPY
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-95.jpg)



© ГК FOREX CLUB,  аналитический отдел, Ирина Рогова
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 11.06.2013 10:14
Прогнозы рынка FOREX на 14 июня
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-97.jpg)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 19.06.2013 01:25
Прогнозы рынка FOREX на 21 июня
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-98.jpg)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 11.07.2013 17:18
Прогнозы FOREX на 12 июля
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-105.jpg)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 16.07.2013 16:19
Прогнозы рынка FOREX на 19 июля
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-106.jpg)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 23.07.2013 00:26
Прогнозы основных валютных пар на 26 июля 2013
(http://content.foto.mail.ru/mail/free4nik/112/h-107.jpg)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 19.11.2013 13:20
USD будет ориентироваться на FOMC и розницу
Даже в пятницу доллар США продолжил нести потери против европейских валют, так как рынок все еще переваривает все, сказанное потенциальным кандидатом на должность главы ФРС Джанет Йеллен. В итоге, EUR/USD закрыла неделю на отметке 1,3489, а GBP/USD – на 1,6112.
Единая европейская валюта восстанавливала позиции утраченные в конце предыдущей недели после того как ЕЦБ неожиданно для многих участников рынка понизил учетную ставку. Участники рынка попали в неоднозначную ситуацию. С одной стороны ЕЦБ заявил о готовности поддерживать ультранизкие ставки еще продолжительный период времени, а с другой ФРС не торопится отказываться от монетарных стимулов. Соответственно, и поводов для дальнейшего снижения котировок EUR/USD оказалось недостаточно. Ближе к концу недели единая европейская валюта прибавила против доллара 1,0%.
Британский фунт во вторник 12 ноября попал под серьезное давление после того Офис национальной статистики зафиксировал прирост Индекса потребительских цен в октябре на уровне 2,2% в годовом выражении. Это оказалось гораздо ниже медианы прогнозов, находившейся в районе 2,7%, и подняло вопросы относительно дефляционных угроз. Однако, детально рассмотрев отчет, экономисты сошлись во мнении, что факторы оказавшие существенное влияние не снижение темпов роста цен носят транзитный характер и не несут существенных угроз экономике. Более того, Банк Англии в традиционном квартальном инфляционном отчете существенно понизил сроки возможного повышения ставки, которая привязана к уровню безработицы. Достижение целевого уровня теперь допускается с вероятностью 50% на 50% в четвертом квартале 2014 года. Соответственно, стерлинг отыграл назад все утраченные позиции и по итогам недели прибавлял около 0,5%.
Американская валюта продолжила усиливаться против японской иены по мере того как рост на рынке акций и ожидания относительно продолжения монетарных стимулов со стороны ФРС существенно понижают спрос на защитные активы. Пара USD/JPY по итогам недели повысилась на 1,2% до уровня 100,40.
Прогноз на понедельник, 18 ноября 2013 года
Несмотря на то, что в долгосрочной перспективе мы продолжаем ожидать дальнейшего укрепления доллара США, на текущий момент позиции его немного ослабли, и непоследнюю роль здесь играет перспектива вступления на пост главы ФРС Джанет Йеллен.  На прошедшей неделе она четко дала понять, что свою «ультрамягкую» позицию она менять не собирается, так как состоянии экономики США оставляет желать лучшего. Таким образом, вряд ли сворачивание начнется в декабре, а это уже серьезная преграда для USD на пути вверх. На ближайшей неделе нам предстоит увидеть пару интересных американских отчетов: объем розничных продаж США и протокол прошлого заседания FOMC.
По поводу последнего стоит сказать отдельно. Мы знаем, что большинство официальных представителей Комитета выступают как раз в поддержку сворачивания программы стимулирования в ближайшее время, и если это подтвердится в рамках протокола, спрос на USD резко вырастет. Однако стоит помнить, что за несколько часов до его публикации выйдут данные по розничным продажам, которые могут преподнести неприятный сюрприз. Если потребительский спрос вновь упадет, изменение монетарной политики в декабре отменяется, и это оказывает давление на доллар США.
EUR/USD на прошедшей неделе демонстрировала неплохую динамику, и на этой неделе пара может продолжить идти вверх. Впереди нас ждут несколько важных отчетов, способных поддержать спрос на единую валюту: данные по деловой активности, а также исследования деловых настроений от  IFO и ZEW. По прогнозам, показатели могут подтвердить укрепляющееся доверие к экономическим перспективам еврозоны, что позволит паре пройти отметку 1,35
Что касается GBP/USD, ее росту не смогли помешать даже слабоватые данные по розничным продажам, так как Банк Англии пересмотрел на повышение прогнозы по темпам роста экономики. На ближайшей неделе мы увидим протокол прошлого заседания по монетарной политике, который обычно привлекает всеобщее внимание рынка. Однако на этот раз вряд ли мы увидим что-то новое – основные заявления регулятор сделал уже в рамках недавнего квартального отчета. Таким образом. Динамика пары скорее будет определяться рыночными настроениями в отношении USD и EUR.
USD/JPY сделала на прошлой неделе большое дело – закрепилась выше 100-пунктовой отметки. Однако ничего удивительного – иена всегда теряет свои позиции, когда фондовые рынки начинают демонстрировать позитивную динамику. В этот раз мы наблюдали хороший рост и со стороны американских, и со стороны японских индексов. Кроме того, в долгосрочной перспективе разрыв курсов монетарной политики Банка Японии и ФРС будет только увеличиваться, что обязано обеспечить длительный период укрепления пары, начиная со следующего года. На текущей неделе на повестке заседание Банка Японии, однако, вряд ли здесь мы увидим что-либо интересное для валютного рынка.
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
 


© ГК FOREX CLUB, Алена Афанасьева   
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Forex-Club от 19.11.2013 13:41
Китайское «светлое будущее» порадовало инвесторов
Неделя началась для доллара США не очень благоприятно, учитывая падение спрос на валюту практически во всех основных парах. Тем не менее, с приходом американской сессии USD удалось восстановить часть потерь. В итоге, EUR/USD закрыла понедельник в районе 1,35, а GBP/USD – в области 1,61.
EUR/USD провела понедельник вполне результативно, учитывая, что пара сумела добраться до ближайшего уровня сопротивления 1,3520 практически на пустом календаре и отметить 2-недельный максимум 1,3541. Торговый баланс еврозоны совпал с рыночными ожиданиями на уровне 14,3 млрд евро, однако это мало повлияло на рынки. Пара продолжает испытывать спрос, даже несмотря на намеки представителей ЕЦБ о возможности введения отрицательных ставок. На прошедших выходных эту тему затрагивал Питер Прэт, заявив, что у регулятора есть возможности стимулирования экономики даже в условиях нулевых ставок.
GBP/USD также с самого утра устремилась вверх, хотя движение носило сдержанный характер на фоне практически пустого календаря экономических событий понедельника. Спрос на USD продолжает падать в ответ на понимание, что новый глава ФРС не будет торопиться со сворачиванием программы стимулирования. В итоге, пара достигла 3-недельного максимума 1,6147, после чего начала откат, завершив торги в районе 1,61.
USD/JPY все еще неуверенно чувствует себя выше 100-пунктовой отметки, поэтому и уже второй день подряд мы наблюдаем уход ниже уровня только для того, чтобы затем вновь вернуться обратно. Свою роль в такой динамике пары сыграло и сдержанное поведение индекса Nikkei, который завершил азиатскую сессию минимальным падением (-0,01%). В итоге, пара от уровня открытия 100,26 упала до минимума 99,78, завершив торги в районе 99,90.
Прогноз на вторник, 19 ноября 2013 года
Всплеск интереса к более рискованным активам обусловили динамику валют понедельника, причем свою роль в таких настроениях сыграл и пересмотр ожиданий по монетарной политике ФРС и известия из Китая.
Итак, власти опубликовали КНР детальный план реформ: государство предоставит фермерам больше прав, позволит развивать совместное владение и обеспечит возможность сотрудникам обладать долей в таких компаниях, планирует открыть частным инвесторам доступ к государственным проектам, создаст «зоны свободной торговли», освободит большинство проектов корпоративного сектора от необходимости получать госутверждение, и, наконец, будет отчислять 30% прибыли, получаемой государственными предприятиями, в госбюджет. Все это должно обеспечить стабильный рост китайской экономики даже в условиях кризиса, а, значит, может рассеять страхи, причем не только основных торговых партнеров КНР, но и всего мира.
Сегодня внимание рынков привлекут показатели из еврозоны. Данные исследования деловых настроений германского института ZEW могут поддержать пробой области сопротивления 1,3540/50 в паре EUR/USD. Дело в том, что от индекса ждут роста до 3,5-летнего максимума на уровне 54,6, и такой исход вполне вероятен, учитывая, позитивную динамику в рамках исследований деловой активности Германии.
GBP/USD достигла вчера 3-недельного максимума 1,6147, однако сил на продолжение роста ей не хватило. Кроме того, учитывая практически пустой календарь экономических событий Великобритании, динамику пары будут определять настроения по американской валюте. Если сегодня EUR/USD удастся взять новый уровень сопротивления, у «британца» тоже все шансы достичь района 1,3590.
USD/JPY так и не смогла закрепиться в районе 100,40, который мы наблюдали в последний торговый день прошлой недели. После достижения максимума 100,43 цены начали откат и на текущий момент вернулись в район 99,95. Тем не менее, полагаем, что потенциал роста пара не исчерпала, и  пара вполне может вновь возобновить укрепление при наличии серьезного катализатора, к примеру, в виде сильных розничных продаж из США. 
 
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.11.2013 11:59
Когда нет событий, в ход идут слухи

Новости о том, что на выходных были достигнуты определенные соглашения между США и Ираном по поводу масштабов разработки ядерного оружия, вызвали распродажу на рынка нефти и спровоцировали умеренное восстановление спроса на рискованные активы. Однако под конец дня спрос на американский доллар вновь восстановился. В итоге, EUR/USD закрыла понедельник в области 1,3510, а GBP/USD – в районе 1,6150.

Вчера мы вновь услышали разговоры об отрицательных ставках, причем на этот раз со стороны представителя ЕЦБ Ардо Ханссона. Его комментарии отправили пару вниз в район 1,35 от уровня открытия 1,3548. Несмотря на то, что разговоры на эту темы звучат все чаще, рынок до сих пор до конца не верит, что это действительно произойдет до тех пор, пока Германия показывает стабильные темпы роста. В итоге, пара достигла минимума 1,3489, и завершила торги в районе 1,3510.

GBP понес даже большие потери, чем ее европейский коллега. Объем ипотечного кредитования вчера показал сокращение до 42,8 тыс одобренных заявок вместо прогнозных 45,2. Однако вряд ли именно это оказало столь масштабное давление на GBP/USD. Скорее свою роль сыграла динамика USD в парах с валютами-убежищами, к примеру, достижение новых максимумов против иены. Отчасти это выглядело как подготовка позиций перед завтрашним выступлением марка Карни. В итоге, пара от уровня открытия 1,6222 снизилась к минимуму 1,6132, завершив торги в районе 1,6150.

Спрос на более рискованные активы рано утром поддержал спрос на USD/JPY и помог паре пройти сильное сопротивление 101,50, отметив новый максимум 101,91, невиданный с мая текущего года. Однако движению препятствовала фиксация прибыли перед сильным барьером 102,00. В итоге, закрытие торговых суток произошло в район 101,70.


Прогноз на вторник, 26 ноября 2013 года
EUR/USD натолкнулась на непроходимый уровень 1,3580 и теперь застряла в рамках 180-пунктового диапазона. Сил на движение вверх нет, так как опасения по поводу дальнейшего смягчения монетарной политики ЕЦБ все же ограничивают потенциал роста, однако и падать пара не может, учитывая череду стабильных показателей из Германии, подтверждающих хорошие позиции крупнейшей экономической системы мира. В среднесрочной перспективе путь 1,32 выглядит вполне реально, однако на текущий момент мы будем продолжать отслеживать экономические данные из еврозоны. На сегодня интересных отчетов из Е-17 не запланировано, так что больше внимания привлекут данные из США: рынок жилья и потребительское доверие. Если данные подтвердят рост показателей в соответствии с прогнозом, это станет еще одним поводом для падения в район 1,3480 в ближайшее время.

GBP/USD несколько ослабла, отчасти в ожидании сегодняшнего выступления главы Банка Англии Марка Карни. Мы знаем, что монетарные власти Великобритании не торопятся со сменой курса политики, предпочитая недооценивать экономические перспективы, чем переоценивать их. Пара откатилась в преддверии очередных «мягких» комментариях, но вполне может вновь вернуться в район 1,6240 при появлении первых же комментариев председателя.

Для USD/JPY наступают интересные времена – с каждым днем пара все ближе к историческим максимумам, которых мы ждали еще с самого начала года. Большую роль будут играть отчеты из США, которые должны будут подтвердить стабильность роста крупнейшей экономики мира. Если индекс потребительского доверия сегодня окажется выше прогнозных значений, можно ждать укрепления пары в район 102,00.


Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.11.2013 11:32
Данные США вызывают сомнения

Вторник прошел довольно сдержанно, хотя большинство рискованных активов перешли в режим коррекции после распродаж понедельника. Европейские валюты смогли восстановить часть своих потерь. В итоге, EUR/USD закрыла вторник в области 1,3570, а GBP/USD – в районе 1,6210.

Несмотря на совершенно пустой экономический календарь еврозоны, EUR/USD смогла восстановить свои потери, понесенные в ходе торгов понедельника. Представитель ЕЦБ Кер вновь поднял тему отрицательных ставок, на этот раз рассмотрев правовые и технические аспекты реализации. Однако подача была такой, что рынку стало ясно, что на текущий момент это скорее теоретические рассуждения, чем практическая подготовка к реальности. На это пара отреагировала ростом, добравшись до максимума 1,3574 от уровня открытия 1,3516.

GBP/USD также с утра демонстрировала коррекционный откат вверх, от уровня открытия 1,6155 добравшись до 1,6193, однако выступление целого сонма представителей Банка Англии убили ралли пары. Комментарии были сверх пессимистичными и со ссылками на слабость еврозоны, и с упоминанием, что до отмены количественного смягчения слишком далеко. В результате, пара скатилась к минимуму 1,6138, однако ушла выше 1,6210 на закрытии, благодаря слабоватым данным из США.

USD/JPY натолкнулась на сильное сопротивление 102,00, после чего перешла в режим консолидации в районе 101,40. Достигнув почти 6-месячного максимума на отметке 101,91, пара не решается пойти вверх на пустом календаре. Тем не менее, попытки восстановления после коррекции вниз наблюдаются довольно часто. Вчера пара от уровня открытия 101,47 смогла добраться до максимума 101,64, однако слабая динамика индекса Nikkei (-0,67%) не позволила ценам пойти выше. Американские данные не смогли поддержать укрепление пары, и USD/JPY завершила торги в районе 101,25.

Прогноз на среду, 27 ноября 2013 года

Экономические данные из США продолжают подавать противоречивые сигналы. Индекс потребительских настроений Conference Board демонстрирует падение третий месяц подряд, причем на этот раз был достигнут минимальный уровень с апреля текущего года. Получается, достижение консенсуса по «потолку госдолга» в октябре так и не смогло вернуть потребителям доверие к экономике, а это значит, что в будущем роста потребительских расходов ждать не стоит. Это нивелирует все позитивные показатели с рынка труда: даже несмотря на рост занятости, население должно быть уверено в своем будущем, чтобы увеличивать свои траты. Таким образом, шансы на сворачивание в текущем году невелики, однако будущее не так уж и печально.

Вчера были и хорошие новости: разрешения на строительство в сентябре выросли на 5,2%, а в октябре достигли 6,2%, что показывает будущую деловую активность в строительном секторе и на рынке жилья. Видимо, строители с оптимизмом смотрят в будущее, надеясь на хороший спрос, а, значит, восстановление все же набирает обороты. Главное – чтобы отчеты синхронно подавали позитивные сигналы. Таким образом, ситуация пока остается неопределенной и придется отслеживать ближайшие отчеты из США с еще большим вниманием. Сегодня стоит обратить внимание на заказы на товары длительного пользования, индекс PMI Чикаго и число заявок на пособие по б/р. А для пары EUR/USD сегодня значение будут играть и данные по индексу потребительского климата от GFK – рост показателя только подбодрит укрепление пары с целью на 1,36.

GBP/USD вновь не получила поддержки со стороны монетарных властей, что, впрочем, неудивительно, так как они это не делают каждое заседание. Сегодня мы увидим отчет по ВВП за 3 квартал во втором чтении. По прогнозам, показатель останется на прежнем уровне, что не произведет никакого впечатления на рынки. Достижение район 1,6240 состоится лишь в случае превышения ожиданий.

У Японии это важная неделя, насыщенная интересными событиями, однако до четверга мы ничего значимого не увидим. Отчеты должны показать, что экономика восстанавливается хорошими темпами, причем наибольший интерес будет представлять релиз по расходам населения. Если потребительский спрос замедлится, значит, японцы совсем не обеспокоены грядущим повышением налога на потребление, а это будет еще одним фактором в пользу стабильности экономики. Сегодня на динамику пары будут влиять отчеты из США. Новые позитивные сигналы позволят паре вернуться выше отметки 100,60.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.11.2013 11:14
Спокойные тонкие торги в День благодарения

В среду европейские валюты пытались продолжить укрепление, начатое днем ранее, однако потенциал роста был ограничен техническими факторами. В итоге, EUR/USD закрыла среду в области 1,3570, а GBP/USD – в районе 1,6270.

У EUR/USD были основания продолжить укрепление, так как с самого утра рынки получили известия о том, что блок Ангелы Меркель смог создать коалицию с социал-демократами. Это было вполне ожидаемым событием, однако все равно подбодрило спрос на пару. Свою роль сыграл и рост показателя делового климата в Германии: индекс укрепился до 7,4 от предыдущих 7,1. В итоге, от уровня открытия 1,3571 доросла до максимума 1,3612, после чего начала коррекцию, завершив торги на уровнях открытия.

GBP/USD получила свою поддержку больше со стороны динамики европейского коллеги, чем на основании экономических показателей из Великобритании. Несмотря на то, что отчет ВВП подтвердил самые высокие уровни роста экономики среди стран «Большой семерки», второе чтение никого не удивило, оставив все на своих местах. Пара, тем не менее, смогла пробить сопротивление 1,63 и достичь максимума 1,6329, но вернулась в район 1,6270 на закрытии, не сумев удержать позиции.

USD/JPY оттолкнулась от отметки 101,20 и вновь пошла вверх, причем даже слабоватые данные по заказам на товары длительного пользования и PMI Чикаго не смогли ограничить движение пары вверх. Цена, в итоге, достигла максимума 102,19 и завершила торги неподалеку.

Прогноз на четверг, 28 ноября 2013 года

Сегодня рынки США закрыты на празднование Дня благодарения, и большинство американских трейдеров уже не вернется на этой неделе, что создаст необычно низкие объемы на торговых площадках. Отсутствие важных экономических релизов только усугубит ситуацию, так что вряд ли стоит ожидать изменения уже наметившихся в начале недели тенденций. К сожалению, данные из США спутали игрокам все карты, так как отчеты подавали противоречивые сигналы, вызывая рост европейских валют и падение товарных против USD. Если бы фундаментальные показатели все говорили о позитивных перспективах, мы, несомненно, наблюдали бы широкомасштабное ралли, а пока рынок недоумевает и сомневается, что в декабре произойдет желанное сворачивание от FOMC.

Несомненно, стабильные показатели Германии продолжают оставаться единственным поводом для EUR/USD продолжать укрепление. Рынки подбодрило и разрешение вопросов с коалицией, и хорошие показатели потребительских настроений. Дело в том, что индекс Gfk не просто превысил прогноз, укрепившись от уровня 7,1 до 7,4, но и достиг максимальной отметки более чем за 4 года, подтверждая, что население вновь доверяет крупнейшей экономике Европы. А, значит, впереди нас ждут хорошие потребительские расходы в сезон рождественских распродаж. Сегодня обратим внимание на рынок труда Германии: если показатели вновь порадуют, пара сможет возобновить рост с ближайшей целью на 1,3640.

GBP/USD удалось вчера на фактически пустом календаре (ВВП во втором чтении не в счет) обновить максимум этого года, а это многое значит. У пары сильные позиции, но сегодня нас вновь ждет выступление Карни в рамках публикации отчета по финансовой стабильности. Если глава Банка Англии вновь решит напомнить, что экономика пока слаба и ужесточения монетарной политики ждать придется долго, это может вызвать небольшой откат в район 1,6240.

У Японии сегодня намечена серия важных релизов, правда, выйдут они поздно вечером, в 23.50 по GMT. Отчеты должны показать, что экономика восстанавливается хорошими темпами, причем наибольший интерес будет представлять релиз по расходам населения. Если потребительский спрос замедлится, значит, японцы совсем не обеспокоены грядущим повышением налога на потребление, а это будет еще одним фактором в пользу стабильности экономики. Пара может в рамках коррекции откатиться ниже 102,00 в район 101,80.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.11.2013 01:46
Е-17: инфляция или дефляция?
Несмотря на отсутствие американских инвесторов и закрытые рынки США, в День благодарения валютные пары не унимались. Европейские валюты смогли отметить новые максимумы, причем британский фунт пытается побороть рекорд 2012 года на отметке 1,6381. В итоге, EUR/USD закрыла четверг в области 1,36, а GBP/USD – в районе 1,6340.

У EUR/USD вчера появилось вдохновение закрепиться выше отметки 1,36, причем оснований для этого практически не было. Пара открыла день на отметке 1,3577, доросла до максимума 1,3617, после чего откатилась в район поддержки 1,3590 под действием слабоватых экономических показателей. Экономические отчеты в этот раз не смогли оказать поддержки паре, так как рынок труда Германии представил разочаровывающие показатели. Число безработных, вопреки прогнозам о неизменном уровне, продолжило расти – на этот раз еще на 10 тысяч.

GBP/USD вела себя довольно агрессивно в течение всего дня, от уровня открытия 1, 6285 добравшись до нового максимума текущего года на 1, 6356, после чего начала откат. Катализатором ралли стал выход отчета по финансовой стабильности от Банка Англии, который озвучил отмену стимулирующих мер по ипотечному кредитованию, так как регулятор уже отмечает ускорение ценового давления.

USD/JPY не отставала от своих коллег, так же продолжив идти вперед даже на закрытых рынках США. От уровня открытия 102,15 пара доросла до максимума 102,37, завершив торги в районе 102,20.

Прогноз на пятницу, 29 ноября 2013 года
В пятницу мы будем наблюдать продолжение вчерашних торгов, учитывая, что большинство американских трейдеров вряд ли вернется на рынки после празднования Дня благодарения. США не публикуют никаких отчетов, так что все внимание будет приковано к азиатской и европейской сессии. Благо дело, календарь событий довольно насыщен.

Еврозона заинтересует публикацией отчета по инфляции. Если в течение нескольких последних лет тема ценового давления ЕЦБ не беспокоила, то сейчас вновь рынки вернут свое внимание к данному показателю. Причем речь теперь идет об угрозе дефляции, а не инфляции. Показатель CPI демонстрирует снижение с конца 2011 года, и последнее время все чаще стали поговаривать об опасности ловушки ликвидности, в которую может попасть регулятор. Действительно, в условиях исторически низких процентных ставок и вливания дополнительной ликвидности на рынки мы наблюдаем продолжающееся снижение индекса потребительских цен. Если и в этот раз CPI окажется ниже прогнозов, это укрепит ожидания дополнительного смягчения монетарной политики, возможно, посредством отрицательной ставки по депозитам. Это может вернуть пару EUR/USD в район 1,3550.

Вчера Великобритания вновь преподнесла приятный сюрприз: отмена программы финансирования ипотечного кредитования FLS, заявив, что рынку недвижимости больше не требуется поддержка государства. Несмотря на то, что это к монетарной политике регулятора не имеет никакого отношения, это явный сигнал постепенного восстановления во всех секторах экономики. Сегодня будет опубликован отчет по индексу потребительского доверия от Gfk, который может показать укрепление веры населения в национальную экономику. Это может стать дополнительным стимулом для укрепления пары в район прошлогодних максимумов – 1,6380.

В ближайшие часы Япония выпустит целую серию отчетов, среди которых и показатели инфляции, и потребительские расходы, и промпроизводство. Все эти данные только еще раз подтвердят правильный курс «абэномики», причем дополнительное укрепление показателей может только поддержать позиции пары. Ближайшей целью для USD/JPY может стать район майских максимумов 102,50.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.12.2013 21:00
ЕЦБ может придумать что-то новенькое

Пятница завершилась довольно спокойно, хотя отсутствие большинство американских трейдеров не смогли ограничить продолжающееся укрепление британского фунта, который смог побить свой прошлогодний рекорд. В итоге, EUR/USD закрыла четверг в области 1,36, а GBP/USD - в районе 1,6340.

У EUR/USD пятница завершилась не очень успешно: несмотря на то, что поначалу пара стойко сопротивлялась слабоватым данным по розничным продажам Германии, пытаясь пробить сопротивление 1,3620, торговая неделя завершилась на отметке 1,3585, причем основные потери были понесены во время американской сессии на фиксации прибыли в преддверии выходных. Кстати, отчет по инфляции не подтвердил наших опасений - пока дефляция еврозоне не угрожает.

В пятницу с утра, на удивление, Великобритания дала сбой, продемонстрировав снижение индекса потребительского доверия Gfk до отметки -12 от предыдущего уровня -11 вместо прогнозных -8. Такое недоверие населения удивительно на фоне стабилизирующегося рынка труда и хороших темпов роста промпроизводства. В итоге, такие данные поначалу ограничили движение GBP/USD вверх, вызвав коррекцию от 1,6373, однако во время американской сессии, наконец, был побит рекорд прошлого года - пара достигла 1,6382.

Японская иена продолжает нести потери, однако скорость падения была ограничена в связи с падением индекса Nikkei и выходом слабых данных по промышленному производству. Из приятных известий можно отметить продолжающийся рост индекса потребительских цен, который говорит о том, что политика Абэ эффективна в борьбе с дефляцией. От уровня открытия 102,30 пара доросла до максимума 102,60, завершив торги на отметке 102,39.

Прогноз на понедельник, 2 декабря 2013 года


На удивление, большинство валют за время отсутствия американских инвесторов смогли укрепить свои позиции против доллара США, причем вопреки публикации довольно слабых фундаментальных отчетов. Объемы розничных продаж Германии падают второй месяц подряд, несмотря на довольно стабильные показатели темпов роста экономики, потребительское доверие Великобритании оказалось ниже прогнозов, хотя деловая активность в основных секторах превышает прогнозные значения. Тем временем, за последние дни были отмечены новые рекорды: EUR/USD добрался до месячного максимума, USD/JPY - до полугодового, а GBP/USD - более чем двухлетнего.

Более того, с технической точки зрения большинство основных пар все еще остаются в восходящем тренде, хотя фундаментальные основы ставят перспективы дальнейшего роста под вопрос. Особенно много сомнений вызывают данные из еврозоны, которые говорят о том, что даже темпы роста в крупнейшей экономической системе Европы носят нестабильный характер. Помимо падения розничных продаж на 0,8% в октябре в Германии было отмечено и увеличение на 10 тысяч числа безработных. А вторая по размерам экономика еврозоны - Франция - и вовсе балансирует на грани возвращения в рецессию: ко всему прочему, на прошлой неделе стало известно, что потребительские расходы продолжают падать, причем снижение отмечалось в четырех из последних пяти месяцев.

На ближайшей неделе ключевым событием станет заседание ЕЦБ по монетарной политике, причем судя по падающим объемам ликвидности, регулятор может вновь припасти что-то новенькое. Для справки, баланс ЕЦБ за последний год сократился на 24,4%, пока у ФРС увеличился на 36,9%, а показатель избыточных средств в финансовой системе достиг 159 млрд евро, что ниже установленного центробанком порога в 200 млрд. Мы уже слышали на прошлой пресс-конференции обещания Марио Драги о запуске новой программы LTRO, однако, возможно в этот раз будут сделаны оговорки по поводу ее формы. К примеру, какое-то особое условие, что кредитуются лишь банки, готовые на "инъекции ликвидности" в корпоративный сектор. В таком случае, это даже может поддержать EUR/USD в дальнейшем росте.

Со стороны США, несомненно, самое интересное будет представлено в конце недели - отчет по уровням занятости без учета с/х сектора. На этот раз результаты отчета будут носить ключевой характер для ожидания по монетарной политике ФРС. Превышение или совпадение с прогнозами увеличит шансы на то, что регулятор может начать сворачивание QE3 81 декабря или, максимум, 29 января.

А Великобритания предложит свое заседание Комитета по монетарной политике, на котором вновь ничего не произойдет. Максимум, что мы можем услышать - комментарии по поводу недавно озвученных планов по завершению программы поддержки кредитования FLS.Однако и этого будет достаточно, чтобы подкрепить дальнейшее движение GBP/USD вверх.


Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.12.2013 08:53
Британцы по-деловому активны


Понедельник прошел довольно активно: британский фунт достиг новых рекордных максимумов за последние 2,5 года, а евро попал под давление на фоне динамики кросса с фунтом. В итоге, EUR/USD закрыла понедельник в области 1,3540, а GBP/USD – в районе 1,6350.

У EUR/USD начало понедельника проходило на позитиве – пара смогла от уровня открытия 1,3586 добраться до максимума 1,3615, однако с наступлением европейской сессии и с выходом разочаровывающих данных по испанскому PMI (48,6 вместо прогнозных 51,3) пара развернулась и больше не смогла восстановиться даже на выходе сильных индексов из Франции (48,4 против ожидаемых 47,8) и Германии (52,7 против 52,5). На пару давила динамика кросса EUR/GBP, что и заставило EUR/USD спуститься к минимуму 1,3525, после чего цены немного скорректировались вверх на закрытии.

Тем временем, Великобритании было, чем похвастать: PMI в обрабатывающей промышленности вышел лучше прогнозов, подтвердив продолжающееся восстановление британской экономики, причем очень хорошими темпами. Показатель достиг 58,5 против прогнозных 56,5, а число новых заказов показало максимальные темпы прироста за последние 19 лет. GBP/USD к этому моменту уже достигла своего нового максимума на 1,6440 и перешла в режим коррекции, поэтому фундаментальные данные не смогли остановить ослабление пары. В итоге, на технических факторах пара скорректировалась вниз в район 1,6370, неподалеку от которого и завершила торги.

Несмотря на довольно сдержанное начало недели, к открытию европейской сессии USD/JPY активизировалась и продолжила бить рекорды последних месяцев. На текущий момент мы наблюдаем майские уровни, однако и они могут быть пройдены при наличии соответствующих катализаторов. Опубликованные вчера данные ISM, подтвердившие рост индекса до 57,3 вместо прогнозных 55,2, помогли паре демонстрировать рост и в течение американской сессии. В итоге, от уровня открытия 102,50 пара добралась до полугодового максимума 103,12, завершив торги неподалеку.

Прогноз на вторник, 3 декабря 2013 года


Череда данных по деловой активности, несомненно, подбодрила рынки, особенно учитывая довольно позитивный фон, который продемонстрировали данные из большинства стран. Учитывая тот факт, что американский индекс ISM показал максимальные темпы прироста с апреля 2011 года, а увеличение заказов – практически один из важнейших факторов восстановления американской экономики, многие инвесторы вновь могут пересмотреть свои ожидания по поводу монетарной политики ФРС. Если остальные отчеты в течение недели будут столь же позитивны, декабрьское сворачивание QE3 вновь возвращается на повестку дня. Обратите внимание, компонент занятости в рамках ISM в обрабатывающей промышленности укрепился на 3,3 пкт от 53,2 до ноябрьского 56,5, что поддерживает наши надежды на сильные уровни пятничного отчета по рынку труда.

Сегодня еврозона, как впрочем и США не публикуют особо интересных событий, поэтому в начале торгов динамику могут определять данные из Китая. Если и отчет по деловой активности в сфере услуг подтвердит ускорение темпов роста во второй по размерам экономической системе мира, можно ожидать дальнейшего укрепления спроса на рискованные активы. У EUR/USD будут шансы восстановиться после консолидации в районе 1,3550 с вероятностью возвращения к области сопротивления 1,3600/10

Промышленность Великобритании вступила в фазу Возрождения, и хотя сектор занимает небольшую долю британской экономики, тем не менее, он может внести свою лепту в темпы ВВП за 4 квартал. Разрыв в показателях роста между крупнейшими экономическими системами Европы сказывается и на динамике EUR/GBP, так что кросс не стоит скидывать со счетов как интересный торговый инструмент. Теперь все внимание на индекс PMI в сфере услуг Великобритании, который также может преподнести приятный сюрприз, тем самым ускорив падение кросса и стимулировав возобновление роста GBP/USD. Ближайшими целями в таком случае станут 0,8240 и 1,6420, соответственно.

USD/JPY показывает очень интересную динамику, и явно настроена на пробой рекордных уровней, достигнутых в конце мая текущего года. Условия для этого практически созданы, осталось только дождаться фактов – сильных уровней занятости в рамках NFP, публикуемого в эту пятницу. До этого момента Штаты выпустят еще несколько опережающих индикаторов по рынку труда, и именно они могут поддержать рост пары в район 103,70 с целью достижения 5-летних максимумов.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.12.2013 12:10
Сфера услуг поможет нам разобраться

Вчерашний день инвесторы провели в коррекции своих длинных позиций по доллару США, который понес большие потери против своих основных соперников, а в паре с иеной отличился особым образом. В итоге, EUR/USD закрыла вторник в области 1,3590, а GBP/USD – в районе 1,6390.

Как только EUR/USD достигла области поддержки 1,3530, она тут же нашла силы для возобновления роста. Возможно, часть инвесторов до конца не верят, что на ближайшем заседании ЕЦБ управляющий совет решится на дополнительное смягчение, поэтому используют любую возможность покупки единой валюты на более низких уровнях. В итоге, пара от уровня открытия 1,3540 доросла до максимума 1,3613, откатившись в район 1,36 на закрытии.

Британские данные продолжили удивлять рынки сильными уровнями деловой активности. На этот раз отчет по строительному сектору показал укрепление индекса PMI до 62,6, вместо прогнозных 59,3, тем самым достигнув максимальной отметки с августа 2007 года. Это помогло GBP/USD вновь начать рост: от уровня открытия 1,6354 пара добралась до отметки 1,6436, не дотянув до максимумов понедельника. Торги были завершены в области 1,64.

USD/JPY вошла в режим коррекции, по-видимому, достигнув своего максимума на текущий момент. Инвесторы решили зафиксировать свою прибыль в преддверии публикации интересных отчетов из США, что привело к резкому снижению пары: от уровня открытия 102,94 к минимуму 101,97. Закрытие торгов произошло неподалеку – в районе 102,30.

Прогноз на среду, 4 декабря 2013 года

Сегодня день пройдет под знаком данных из сферы услуг. Все основные экономические системы мира будут публиковать PMI по данному сектору, начиная с Китая и заканчивая США, причем большинство отчетов способно вызвать значительные колебания на валютном рынке. Если данные из КНР подготовят настроения инвесторов в отношении рискованных активов, то европейские показатели будут важны для динамики EUR/USD. По прогнозам, большинство стран еврозоны покажут либо неизменный уровень, либо укрепление индекса, однако если это не произойдет, а американские данные окажутся сильнее ожиданий, пара вернется в район 1,3550 с дальнейшей целью на 1,3525.

С каждым новым днем у GBP/USD появляется все больше оснований для роста. Еще один отчет по деловой активности подтвердил ускоренные темпы восстановления британской экономики. Теперь дело за малым – PMI из сферы услуг. Банк Англии уже признал, что поставленная цель по уровню безработицы может быть достигнута гораздо раньше, чем первоначально предполагалось. На текущий момент рынок закладывает в цену вероятность двух повышений ставки к середине 2015 года, однако все может сильно измениться, если поступающие данные будут подтверждать это с завидным постоянством. Если публикуемый сегодня индекс превысит прогнозные значения, пара может вновь вернуться в район 1,6440, а учитывая хорошие экономические перспективы Великобритании, любое коррекционное снижение мы бы использовали как неплохую возможность удачного входа на рынок.

После вчерашнего резкого падения USD/JPY у пары есть хорошая возможность восстановиться, причем текущие уровни - очень удобная точка входа для быков по паре. США публикуют отчеты по уровням занятости в частном секторе ADP, торговому балансу, рынку жилья, а самое главное – ISM в сфере услуг, в рамках которого большое значение будет иметь компонент занятости. Если данные первого и последнего отчета будут говорить о вероятности хороших показателей в рамках NFP, это подбодрит спрос на пару с ближайшей целью в районе 102,75 и далее на 103,30.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.12.2013 00:38
Драги может затмить "нон-фармы"
Вчерашний день инвесторы провели в коррекции своих длинных позиций по доллару США, который понес большие потери против своих основных соперников, а в паре с иеной отличился особым образом. В итоге, EUR/USD закрыла вторник в области 1,36, а GBP/USD – в районе 1,6380.

Данные из еврозоны носили противоречивый характер: крупнейшая экономика Е-17 показала превышение прогнозов по PMI в сфере услуг. К ней присоединились индексы Испании и всего региона в целом, а вот Франция и Италия значительно не дотянули до ожиданий. К тому же, настроение было подпорчено сократившимися объемами розничной торговли по зоне обращения евро. Свою роль сыграли и данные из США. В итоге, EUR/USD от уровня открытия 1,3586 скатилась к минимуму 1,3527, но быстро восстановила потери, завершив торги в районе 1,36.

Великобритания дала осечку, опубликовав PMI в сфере услуг на более низких, чем предполагалось, уровнях. Это, конечно, оказало давление на GBP/USD, однако падение пары носило кратковременный характер: от уровня открытия 1,6388 пара скатилась к минимуму 1,6323, однако восстановилась в район 1,6380 на закрытии. Итак, индекс скатился до 60 вместо прогнозных 62,1 – показатель лишь второй раз за год не дотягивает до прогнозов, и то в связи с тем, что достигнутые уровни итак довольно высоки. Однако были и неприятные нюансы – индекс занятости ослаб до 54,2 вместо 56,2 в октябре, что угрожает замедлить темпы стабилизации столь важного для Банка Англии рынка труда.

USD/JPY, похоже, на текущий момент исчерпала свой потенциал роста, не сумев реализовать пробоя ключевых уровней на выходе сильных данных ADP и окончательно ослабнув на публикации отчета ISM в сфере услуг. Итак, показатель занятости в частном секторе продемонстрировал максимальный прирост за год, добавив 215 тысяч рабочих мест в ноябре после 184 тысяч, отмеченных месяцем ранее. Тем не менее, рынок труда в сфере услуг дал сбой: компонент занятости в рамках ISM достиг минимального уровня с мая текущего года. В итоге, пара от уровня открытия 102,52 спустилась к минимуму 101,81, закрыв торговые сутки неподалеку.

Прогноз на четверг, 5 декабря 2013 года
Итак, сфера услуг США показала замедление темпов роста, а это едва ли не самый лучший опережающий индикатор динамики отчета по уровням занятости в рамках отчета NFP. Если исследование ADP часто используют «для галочки», то компонент занятости ISM действительно очень часто верно предсказывает направление движения. Если учесть, что индекс оказался на почти полугодовых минимумах, вряд ли стоит ожидать резкого превышения прогнозов по «нон-фармам».

Отдельным образом стоит коснуться ожиданий: падение уровней занятости ожидали в октябре в связи с политическим ступором и проблемами с потолком госдолга, а уже в ноябре предполагалось увидеть коррекционное восстановление показателей. Однако последний отчет преподнес приятный сюрприз, а, значит, в ноябрьских уровнях мы как раз и можем увидеть то самое «рефлекторное снижение». Добавим к этому резкое падение индекса занятости в рамках ISM, и можно предположить, что пятничные результаты окажутся ниже прогнозных значений. Таким образом, USD может попасть под давление вплоть до выхода самого релиза, а рынок с большим вниманием будет ориентироваться на европейские отчеты.

Сегодня ключевым событием станет заседание ЕЦБ по монетарной политике, причем судя по падающим объемам ликвидности, регулятор может вновь припасти что-то новенькое. Для справки, баланс ЕЦБ за последний год сократился на 24,4%, пока у ФРС увеличился на 36,9%, а показатель избыточных средств в финансовой системе достиг 159 млрд евро, что ниже установленного центробанком порога в 200 млрд. Мы уже слышали на прошлой пресс-конференции обещания Марио Драги о запуске новой программы LTRO, однако, возможно в этот раз будут сделаны оговорки по поводу ее формы. К примеру, какое-то особое условие, что кредитуются лишь банки, готовые на «инъекции ликвидности» в корпоративный сектор. В таком случае, это даже может поддержать EUR/USD в дальнейшем росте. Впереди у пары 1,3670 – уровней, которых мы не видели уже больше месяца.

Великобритания предложит свое заседание Комитета по монетарной политике, на котором вновь ничего не произойдет. Максимум, что мы можем услышать – комментарии по поводу недавно озвученных планов по завершению программы поддержки кредитования FLS.Однако и этого будет достаточно, чтобы подкрепить дальнейшее движение GBP/USD вверх. Ближайшей целью может стать район 1,6420.

Что касается USD/JPY, пока пара не готова продолжить рост, но мы знаем, что потенциал укрепления еще не исчерпан, поэтому текущие уровни должны выглядеть очень привлекательно для средне и долгосрочных торгов на понижение иены. Отчеты по пересмотренному ВВП за 3 квартал и числу безработных, подавших заявки на пособия, вероятно, будут иметь ограниченное влияние на пару. Не исключаем дальнейшего снижения USD/JPY в район 101,35.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.12.2013 11:56
Решающий удар по рынку нанесет отчет по уровням занятости США
Четверг на валютных рынках прошел очень эмоционально: поначалу спрос на американский доллар падал, а затем вновь укреплялся, что, в итоге, заставило европейские валюты закрыться разнонаправленно. В результате, EUR/USD закрыла четверг в области 1,3670, а GBP/USD – в районе 1,6320.

С самого утра мы наблюдали неплохой спрос на EUR/USD, отчасти благодаря слабым американским данным, зародившим у инвесторов сомнения по поводу силы пятничного NFP, отчасти благодаря оптимистичным ожиданиям по поводу решений ЕЦБ, отчасти благодаря тонкому рынку в Азии. От уровня открытия 1,3592 пара доросла до 1,3638, затем сильные американские отчеты на время прервали движение, однако оптимистичные комментарии Драги и пересмотр ВВП на повышение помогли ценам достичь месячных максимумов в районе 1,3673.

Тем временем GBP/USD шла на поводу общерыночного настроения, поначалу укрепившись до дневного максимума 1,6402, а затем скатившись к минимуму 1,6299. Заседание Банка Англии на рынок впечатления не произвело, а вот американские отчеты с резким пересмотром ВВП США на повышение и очень низким показателем заявок на пособие по б/р заставил пару понести потери. Закрытие рынка произошло в районе 1,6320.

USD/JPY, по-видимому, продолжает игнорировать любой позитив со стороны американских отчетов. В то время как в большинстве основных пар USD испытывает хороший спрос, иена не желает сдавать позиции, укрепившись лишь на 30 пунктов на выходе сильного отчета по числу заявок на пособия б/р (298 тыс против прогноза 328 тыс) и пересмотренных на повышение данных ВВП за 3 квартал (3,6% кв/кв против прогноза 3,0%). В итоге, пара закрыла торги в районе 102,10, демонстрируя неготовность вновь начать укрепление.

Прогноз на пятницу, 6 декабря 2013 года
Позиции EUR/USD вновь окрепли и только благодаря настрою Драги, ибо сразу после заседания по ставке ЕЦБ мы видели кратковременное ослабление пары, так как многие все же надеялись на презентацию третьего раунда LTRO. Спасение принесли слова управляющего о позитивных процессах в экономике еврозоны, что снизило шансы на реализацию планов по поводу отрицательной ставки по депозитам, так как причин на такие радикальные шаги нет. Кроме того, Марио Драги пошел еще дальше, отметив, что сейчас ситуация совсем не та, что была при введении LTRO 2, так что необходимости в ее третьем раунде пока не отмечается. Конечно, еще остается много вопросов по поводу инфляции, однако настрой позитивный, а это для рынка главное. Осталось получить последний штрих в виде слабых «нонфармов», и EUR/USD устремится к годовым максимумам в районе 1,38.

Банк Англии не преподнес сюрпризов, оставив и объемы количественного смягчения и уровень процентной ставки на прежних местах. Тем не менее, в рамках «Осеннего прогноза» от министра финансов Осборна мы получили подтверждение, что текущий экономический курс властей помог Великобритании восстановить темпы роста, причем довести их до максимальных отметок среди крупнейших экономических систем мира. Итак, прогноз по ВВП за 2013 год был пересмотрен до 1,4%, что гораздо выше обозначенных в марте 0,6%. На 2014 год показатель был повышен до 2,4% от 1,8% ранее. Таким образом, несмотря на временную коррекцию GBP/USD вниз, больше под действием динамики кросса с евро, чем в связи с конкретным экономическим катализатором, мы ожидаем возвращения пары в район рекордных максимумов: после прохождения сопротивления 1,6380 пара нацелится на 1,6420.

Слабость USD/JPY действительно удивляет, особенно на фоне столь благоприятных для роста пары данных из США. Вероятно, свою роль сыграли предположения, что при сильном ВВП за 3 квартал можно ждать более слабых показателей за 4-й. Кроме того, свою лепту добавил и более оптимистичный, чем предполагалось настрой главы ЕЦБ Драги. Тем не менее, если показатель по американским уровням занятости уйдет выше 170 тыс, это вернет на повестку дня разговоры о декабрьском сворачивании, а, значит, и спрос на пару. Ближайшей целью станет район 102,75. Однако мы все же придерживаемся ожиданий по более слабым уровням в районе 100-120 тысяч. Если это произойдет, пара с легкостью может скатиться в район 100,00.


Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.12.2013 12:00
Обзор на неделю, 2 – 6 декабря. Прогноз на неделю, 9 – 13 декабря.
Обзор на неделю, 2 – 6 декабря

Американский доллар несколько ослабил свои позиции на мировом валютном рынке по мере того как некоторое усиление американской валюты против большинства основных конкурентов оказалось нивелировано значительным ростом единой европейской валюты. Макроэкономическая статистика, опубликованная в течении недели, оказалась достаточно сильной для доллара, но не смогла убедить участников валютного рынка в том, что ФРС пойдет на сокращение программы количественного смягчения в ближайшем будущем.

Евро торговался в относительно нешироком диапазоне вплоть до четверга, когда Европейский центральный банк огласил итоги своего заседания. Решение не изменять учетную ставку совпало с ожиданиями участников рынка, но в центре внимания находились прогнозы по инфляции. Регулятор понизил их незначительно, и тем самым просигналил, что не видит существенных дефляционных угроз. Соответственно, и поводов для значительного смягчения денежно-кредитной политики стало гораздо меньше. Пара EUR/USD уверенно двинулась вверх, а в пятницу, после выхода данных по рынку труда из США, преодолела сопротивление 1,3620 и коснулась отметки 1,37.

Британский фунт большую часть недели корректировался после того как обновил годовые максимумы в понедельник второго декабря. Индексы PMI в промышленности, строительстве и сфере слуг не совсем попали в прогнозы, но по-прежнему сигналят об уверенных темпах восстановления экономики на «Туманном Альбионе». Итоги заседания Банка Англии ожидаемо не внесли изменений в перспективы стерлинга. Ключевая ставка привязана к уровню безработицы, а в расширении программы количественного смягчения нет абсолютно никакой необходимости. Пара GBP/USD коснулась поддержки в области 200-чаосвой скользящей средней (1,6322) и двинулась вверх в район 1,64 после выхода данных по рынку труда из США.

Резервный банк Австралии также оставил без изменений ученую ставку, но «ауси» все равно оказался под умеренным давлением. Пара AUD/USD обновила минимумы предыдущей недели и коснулась поддержки 0,90. Однако, после того как доллар стал резко ослабевать после выхода данных по рынку труда, она отыграла все утраченные позиции и ближе к закрытию недели торговалась в непосредственной близости от уровней открытия.

Японская иена немного упрочилась против доллара, но это усиление было очень неуверенным, не было спровоцировано фундаментальными данными и больше напоминало коррекцию, что и подтвердило движение вверх, начавшееся в пятницу 6 декабря.

Прогноз на неделю, 9 – 13 декабря

Грядущая неделя станет второй рабочей неделей месяца, а потому в экономическом календаре образуется небольшая пауза для ключевой макроэкономической статистики. Участники рынка продолжат переваривать данные по основным макроэкономическим индикаторам, опубликованным неделей ранее. Основным событием станет отчет по розничным продажам за ноябрь, который будет предоставлен в четверг 12 декабря в 13.30 GMT. Кроме того, участники постепенно будут готовиться к заседанию ФРС, намеченному на 17-18 декабря. Соответственно, будут очень внимательно следить за «рупором ФРС» Джеймсом Буллардом, который выступит перед представителями ассоциации CFA в понедельник в 18.05 GMT.

В целом мы полагаем, что доллар может провести очень волатильную неделю и имеет одинаковые шансы как усилиться так и ослабнуть.

Для участников торгов по единой европейской валюте на грядущую неделю в экономическом календаре не значится ключевой макроэкономической статистики. После напряженного начала декабря, они смогут перевести дух. Мы полагаем, что динамика пары EUR/USD будет определяться горизонтальными уровнями поддержки и сопротивления. В случае продолжения устоявшегося восходящего тренда для пары EUR/USD ближайшей целью станет отметка 1,3820.

Для британского фунта самыми значимыми событиями недели станут выступление главы Банка Англии Марка Карни (9 декабря, в течение дня) и отчет по промышленному производству за ноябрь (10 декабря, 09.30 GMT). Макроэкономическая статистика из Великобритании в последнее время носит очень позитивный характер. Темпы восстановления британской экономики сейчас очень высоки, и позиции стерлинга остаются достаточно сильными. Принимая во внимание, что пара GBP/USD уже прошла через некоторую коррекцию, то при соответствующем новостном фоне она может предпринимать попытки вернуться к годовым максимумам на уровне 1,6440.

Австралийский доллар будет ожидать данных по рынку труда из Австралии, которые станут достоянием общественности в четверг 12 декабря в 00:30 GMT. Макроэкономическая статистика из Австралии в последнее время поступает умеренно-позитивная, но «ауси» все равно ощущает давление. После того как Гленн Стивенс дал понять, что его высокий курс – угроза для экономики, участники рынка опасаются интервенций со стороны регулятора и не торопятся открывать длинные позиции. Мы по-прежнему ждем тестирования годовых минимумов в районе 0,8860.

Пара USD/JPY после коррекции на предыдущей неделе и в отсутствие важной макроэкономической статистики может попробовать вернуться в район 103,30, если удержит поддержку 101,60.

Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.12.2013 11:22
США и Китай потянут за собой Европу
Новую неделю валютные рынки открыли на позитиве, получив поддержку со стороны сильных данных из Китая, опубликованных в воскресенье. Это вернуло интерес инвесторов к более рискованным активам, поддержав спрос на европейские валюты. В результате, EUR/USD к закрытию понедельника подошла к области 1,3740, а GBP/USD – к 1,6420.

EUR/USD испытывала хороший спрос с самого утра, несмотря на небольшое число экономических событий, запланированных на понедельник, а также хорошие показатели по рынку труда США, вышедшие в прошлую пятницу. Все дело в том, что инвесторы вновь заинтересовались более рискованными активами, благодаря признакам восстановления двух крупнейших экономических систем мира – США и Китая. В итоге, пара от уровня открытия 1,3713 смогла укрепиться до 1,3745, неподалеку от которого и завершила торговые сутки.

GBP/USD чувствовала себя более уверенно, чем европейский коллега, укрепившись от уровня открытия 1,6343 до максимума 1,6428. Пара демонстрирует позитивную динамику благодаря сильным экономическим данным, наблюдаемым последние полгода, и выросшему спросу на рискованные активы в связи с ожиданиями более скорого восстановления мировой экономики.

Опубликованные с утра данные подтвердили, что темпы роста Японии еще не так высоки, как хотелось бы. Показатель ВВП значительно не дотянул до прогнозов (1,1% против 1,6%), что может говорить о возможной необходимости дополнительного смягчения монетарной политики со стороны Банка Японии. Это помогло USD/JPY от уровня открытия недели 103.01 дорасти до максимума 103,32, причем закрытие произошло неподалеку.

Прогноз на вторник, 10 декабря 2013 года
Одна большая особенность этой недели заключается в том, что экономических отчетов большой важности мы не увидим, а, значит, рынки будут полностью отдан во власть настроений и домыслов инвесторов. Опубликованные на днях данные по рынку труда США вновь разделили трейдеров на два лагеря: «те, кто верит в декабрьское сворачивание», и «те, кто его не ждет». Отсутствие релизов только усилит метания и сомнения, так что в течение недели можно будет наблюдать высокую волатильность с малообоснованной сменой направлений.

Учитывая, что до заседания FOMC осталось всего 9 дней, а из отчетов на этой недели на решение по монетарной политике могут повлиять лишь данные по розничным продажам, публикуемые в четверг, предлагаем все внимание сосредоточить на комментариях представителей ФРС. Это последний шанс понять настрой внутри Комитета: чем больше будет опасений по поводу «слишком мягкого» курса, тем больше вероятности на радикальные шаги 18 декабря, и тем больше спроса на USD. Вчера Джеймс Буллард уже дал тонкий намек на то, что в декабре может произойти «небольшое сворачивание», просто чтобы обозначить позицию ФРС на ближайшее время. Такие слова только подбодрили USD/JPY. Если в пары с европейскими валютами вмешивается влияние фактора спроса на риск, то в ситуации с иеной, чем больше вероятность сворачивания, тем выше спрос. В ближайшее время мы ожидаем увидеть тестирование годового максимума 103,74.

Тем временем EUR/USD демонстрировала настрой на движение вверх, даже вопреки слабоватым экономическим отчетам из Германии. Для укрепления единой валюты существует несколько оснований: сильные данные из США и уверенный рост показателей Китая говорят о том, что восстановление мировой экономки может пойти опережающими темпами. Если все это действительно окажется правдой, укрепление деловой активности поможет вытащить еврозону из текущей "колеи" и избежать перехода к нетрадиционным мерам стимулирования. Именно поэтому стоит сегодня обратить внимание на выступление Драги и на его оценку экономических перспектив еврозоны. Позитивный настрой поддержит движение пары к ближайшему сопротивлению на 1,3784.

Пара GBP/USD обладает хорошим потенциалом роста. Вчерашнее выступление Марка Карни не произвело особого впечатления на рынки, так как он, как обычно, был очень осторожен в комментариях. Однако даже он признал хорошие темпы восстановления, хотя тут же уточнил, что ставки останутся низкими еще долгое время. Сегодня будут опубликованы данные по торговому балансу и промышленному производству, и очередное превышение прогнозов может поддержать дальнейшее укрепление пары с ближайшей целью в районе 1,6470.


Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.12.2013 10:22
Приближается 18 декабря, когда ФРС может принять решение о сворачивании стимулирующих мер. Для этого становится все больше причин: экономическая статистика выходит позитивной. Уровень безработицы в Штатах составил 7%, что является токчкой после которой можно сокращать объемы вливаемой ликвидности. Отметка 1,3800-1,3830 может стать сильным уровнем сопротивления, от которого евро начнет корректироваться вниз. Даже, если ФРС не примет решения сокращать меры стимулирования, это решение появится в конце января. В этом случае, евро может показать дальнейший рост - вплоть до уровней 1,4000-1,4100. Однако, после этого все равно последует коррекция вниз. Мы допускаем снижение пары в перспективе 4 месяцев до отметок 1,3200-1,3300.

Ниоклай Ивченко, начальник аналитического отдела ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/

Пустой календарь заставляет придумывать поводы

Во вторник пыл валютных рынков начал угасать, и большинство пар перешло в режим консолидации, в надежде получить хоть какой-то катализатор для движений в течение оставшейся недели. В результате, EUR/USD к закрытию вторника подошла к области 1,3770, а GBP/USD – к 1,6440.

EUR/USD не смогла на этот раз получить дополнительного толчка со стороны инвесторов, испытывающих интерес к более рискованным активам. С самого утра Китай опубликовал противоречивые показатели: промышленное производство не дотянуло до прогнозов (10,0% против 10,2%), а розничные продажи превысили ожидания (13,7% против 13,2%). В Европе тенденцию продолжили Франция и Италия: промпроизводство первой оказалось слабее, чем предполагалось (-0,3% против +0,1%), а вот показатели из промышленности второй подобрались к 0,5% вместо 0,3%. В итоге, пара от уровня открытия 1,3738 укрепилась к максимуму 1,3794, завершив торги вблизи 1,3770.

Тем временем, данные из Великобритании не вызвали особого интереса: отчет по промпроизводству полностью совпал с ожиданиями, а показатели торгового баланса вновь подтвердили рост дефицита. GBP/USD, не получив новой инъекции в виде сильных отчетов, немного замедлила темпы роста, однако все же закрыла торговые сутки в небольшом плюсе: от уровня открытия 1,6426 добрался до максимума 1,6464 и завершил вторник вблизи 1,6440.

Кроме того, доллар США начал нести потери и в паре с иеной. USD/JPY от уровня открытия 103,25 скатилась к минимуму 102,61, завершив торги в районе 102,70. Вероятнее всего, пара демонстрирует временную коррекцию после внушительного роста в течение трех торговых дней.

Прогноз на среду, 11 декабря 2013 года

Пока экономический календарь практически пуст, обратимся к недавней истории. Вспомните, полгода назад глава ФРС Бернанке заявил, что объем скупки облигаций будет сокращен уже в этом году, а полностью завершится к моменту достижения 7%-ного уровня безработицы. Конечно, уже спустя несколько месяцев Бен пересмотрел свои взгляды, поняв, что привязка к уровню безработицы может оказаться не совсем правильной. В прошлую пятницу уровень безработицы упал с 7,3% до 7,0%, а Федрезерв не только на «покончил» с количественным смягчением, но даже еще не приступил. Таким образом, шансы на изменения монетарной политики 18 декабря действительно довольно велики, особенно учитывая последние комментарии официальных представителей Комитета.

Что касается пары EUR/USD, такие шаги поначалу могут надавить на евро, однако спустя несколько дней (а может и часов, как в ситуации с NFP) спрос на единую валюту должен вырасти, благодаря все тем же ожидания восстановления мировой экономики. Таким образом, хотя данные из еврозоны пока слабоваты, внешние факторы поддерживают интерес к единой валюте, и с технической точки зрения восходящий тренд пока никто не отменял: EUR/USD удерживается выше поддержки 1,3675, укрепляя шансы на движение в район 1,38.

GBP/USD достигла максимумов с августа 2011 года и, испугавшись столь высоких уровней, остановилась в нерешительности. Теперь она будет гораздо осторожнее двигаться вверх, и причины для пробоя 1,65 должны быть серьезные. Сегодня утром будет запланировано выступление Марка Карни. Вряд ли он скажет что-то новое, но учитывая информационный вакуум текущей недели, любой неосторожный комментарий может спровоцировать резкие колебания валют.

Несмотря на разговоры о декабрьском сворачивании QE3, Банк Японии делает вид, что ничего не происходит. Тем не менее, время от времени на рынке появляются слухи о том, что третий пакет стимулирования японской экономики будет представлен миру в ближайшие месяцы, и это может «забронировать» ралли пары до отметки 105,00. На текущий момент мы наблюдаем ослабление USD/JPY в связи с тем, что число длинных позиций достигло максимального уровня с июня 2007 года. Как только волна фиксации прибыли завершится, пара вновь возобновит движение вверх, так что используйте более низкие уровни для входа на рынок.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.12.2013 10:43
Американские потребители в ноябре особо не тратились

Американский доллар сумел восстановить свои позиции против британского фунта и иены, а евро, напротив, продолжил идти вверх. В результате, EUR/USD к закрытию среды подошла к области 1,38, а GBP/USD – к 1,6390.

EUR/USD с самого утра немного сдала позиции под влиянием динамики кроссов с иеной: после того как EUR/JPY достигла многолетних максимумов произошла логичная коррекция. Однако EUR/USD недолго оставалась под впечатлением таких движений, и с началом американской сессии возобновила движение вверх, получая поддержку со стороны все тех же ожиданий по восстановлению мировой экономики. Пара от уровня открытия 1,3760 доросла до максимума 1,3810 и закрыла торговые сутки неподалеку.

GBP, в отличие от европейского коллеги, не смогла противостоять направлению, которое диктовал кросс с иеной, и понесла некоторые потери в течение торговых суток: GBP/USD от уровня открытия 1,6444 скатилась к сессионному минимуму 1,6338, однако восстановилась в район 1,64 на закрытии.

USD/JPY продолжила идти вниз, но уже более сдержанными темпами: от уровня открытия 102,84 скатилась к минимуму 102,14, завершив торги в районе 102,40. Стоит отметить, что иена демонстрировала коррекционное укрепление и в большинстве кроссов.

Прогноз на четверг, 12 декабря 2013 года

Мы, наконец, дождались того дня, когда можно будет увидеть динамику, основанную на объективных экономических данных. Тон будет задан Азией: Новая Зеландия порадует заседанием центробанка по ставке, а Австралия – отчетом по состоянию рынка труда. И то, и другое события способны ограничить спрос на рискованные активы, если вновь вызовут сомнения по поводу восстановления мировой экономики. Однако основное внимание рынка будет приковано к США: сегодня публикуют отчет по объемам розничных продаж в ноябре.

Показатели американского потребительского спроса, по прогнозам, должны были снизиться в ноябре, и если падение продаж окажется более значительным, это может сократить число сторонников сворачивания в рамках FOMC. В таком случае, как это ни странно, потенциал роста EUR/USD будет ограничен. Если рынок получит сигналы более слабых темпов роста в крупнейшей экономике мира, это подорвет надежды и на стабилизацию европейской экономики. В рамках отката пара может достичь уровней прошлой недели в районе 1,3610.

GBP/USD, напротив, при таких обстоятельствах может вновь испытать спрос, во-первых, благодаря осознанию, что рост в Великобритании носит более стабильный характер, а, во-вторых, благодаря динамике в кроссе с евро. В данном случае можно ожидать укрепления пары в район максимумов текущей недели 1,6464.

Как видите, коррекционный откат USD/JPY продолжается, так что, исходя из ситуации, имеет смысл дождаться дальнейшего движения вниз. Если будет пробита поддержка 101.50, можно будет получить возможность входа на рынок ниже 100-пунктовой отметки. Розничные продажи помогут рынку определиться.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.12.2013 11:42
Теперь перед ФРС нет преград

Четверг прошел в волнениях и ожиданиях ключевого отчета текущей недели, который должен был поставить точку в прогнозах по монетарной политике ФРС. Розничные продажи США преподнесли приятный сюрприз, а рынок труда немного разочаровал, однако цель была достигнута – валюты вышли из режима консолидации. В результате, EUR/USD к закрытию четверга подошла к области 1,3750, а GBP/USD – к 1,6350.

EUR/USD уже утром начала коррекцию после достижения 2,5-месячного максимума 1,3810. Попыток закрепиться ниже 1,3780 было несколько, и американские данные все же помогли паре достичь локальные минимумы в районе 1,3737. Публикация превысивших ожидания показателей розничных продаж США не вызвала у пары большой реакции – потери составили около 40 пунктов, которые к завершению торговой сессии и вовсе сократились до 27 пунктов.

GBP/USD оказалась чуть более эмоциональной, продемонстрировав на выходе американского отчета первичное падение на 50 пунктов и продолжив снижение вплоть до конца американской сессии, несмотря на то, что первую половину дня пара показывала желание восстановить свои позиции: от уровня открытия 1,6373 цены доросли до дневного максимума 1,6417. В итоге, пара спустилась к минимуму 1,6320, завершив торги неподалеку.

На USD/JPY американские экономические показатели не произвели сильного впечатления, возможно, отчасти в связи с противоречивыми сигналами, которые демонстрировали отчеты по потребительским расходам и рынку труда. Пара от уровня открытия 102,41 добралась до максимума 103,20, завершив торговые сутки неподалеку.

Прогноз на пятницу, 13 декабря 2013 года

Дело близится к главному событию текущего года – заседанию по монетарной политике ФРС, и теперь после публикации отчета по розничным продажам у нас на руках все вводные данные. При принятии решения Федрезерв обычно ориентируется на два основных момента: перспективы роста экономики и вероятная реакция финансовых рынков. Однако в этот раз свою роль сыграет еще один немаловажный момент – позиция Бернанке, завершающего этот год и свой срок на посту главы центробанка. Вряд ли он хочет покинуть стены ФРС, в которых провел 7 последних лет, с негативом, обрубив предновогоднее ралли фондовых рынков решением сократить объемы стимулирования. Тем не менее, инвесторы уже закладывают в цены именно такую вероятность, поэтому монетарные власти могут пойти на компромисс – все же ограничить объемы скупки активов, но на символическое значение.

Обратите внимание на поведение EUR/USD, несмотря на то, что первоначальной реакцией действительно было падение, однако затем мы наблюдали нерешительные колебания пары из стороны в сторону вблизи области поддержки 1,3750/40. Это только подтверждает наше предположение о том, что единая валюта будет испытывать спрос на теме восстановления мировой экономики. Пара вполне может скорректировать вчерашние потери в течение сегодняшнего дня на фоне фиксации прибыли в преддверии выходных. Ближайшей целью для пары может стать район недавних максимумов – 1,3800/10.

GBP/USD страдает от укрепления спроса на доллар США больше, чем EUR/USD. Пока американская экономика будет давать намеки на стабильные темпы восстановления, американская валюта будет выглядеть более привлекательно чем британская, так как на фоне того же стабильного британского восстановления курсы монетарной политики будут все же разниться не в пользу GBP. Запланированное на сегодня выступление Марка Карни вряд ли вызовет интерес рынка: скорее всего. пара будет находиться под влиянием рыночных настроений и может продолжить снижение к ближайшему уровню поддержки 1,6275.

Сильные экономические данные из США смогли остановить падение USD/JPY, так что в ближайшее время пара может продемонстрировать восстановление всего потерянного за последнюю неделю: после пробоя 103,20 открывается путь к 103,70.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.12.2013 10:38
Как Бернанке завершит свои семь лет в качестве председателя?
Основные валютные пары под конец торговой недели продемонстрировали ослабление, причем на этот раз EUR/USD, GBP/USD и USD/JPY двигались в унисон. В результате, EUR/USD к закрытию понедельника подошла к отметке 1,3733, а GBP/USD – к 1,6296.

Результатами прошедшей недели американская валюта, несомненно, может гордиться: благодаря хорошим экономическим данным, росту доходности по «трежериз», утверждение вопросов по бюджету и назначение Стэнли Фишера в качестве заместителя председателя ФРС. Однако данные, подтвердившие падение индекса цен производителей несколько подпортили картину, напомнив о слабом инфляционном давлении, которое позволяет Федрезерву не торопиться с ужесточением монетарной политики.

EUR/USD, тем не менее, стойко удерживала довольно высокие уровни, сдавшись только под напором сильных розничных продаж. Свою роль в силе евро мог сыграть большой объем выплат в рамках операций LTRO, которые мы будем наблюдать на ближайшей неделе. Банки, по сообщениям, вернут 22,6 млрд евро, что в три раза больше обычного. Такая активность вызвана тем, что в следующий раз возможность выплаты может представиться только 10 января. В итоге, пара, открыв неделю на отметке 1,3713 и завершив ее на 20 пунктов выше.

GBP/USD понесла потери под влиянием сильных американских данных и пустого британского календаря. Осознание инвесторами того, что Великобритания – не единственная страна, вставшая на путь восстановления, сократило число длинных позиций по паре: от уровня открытия недели 1,6343 пара ослабла на 47 пунктов.

USD/JPY отметила новые годовые максимумы на прошедшей неделе, достигнув отметки 103,91, однако не смогла удержать столь высокие позиции и откатилась к отметке 103,22 на закрытии. Превышение объемов розничных продаж США над прогнозными значениями смогло убедить инвесторов в высоких шансах на сворачивание QE3 в ближайшие месяцы, а может даже и дни, что и спровоцировало спрос на пару.

Прогноз на неделю, 16 – 20 декабря 2013 года
Предстоящая неделя обещает быть самой интересной за весь уходящий 2013 год: глава ФРС Бернанке проведет, возможно, свое последнее заседание в качестве председателя и может завершить свой 7-летний срок «началом конца» стимулирующих мер. Несомненно, даже сама вероятность такого исхода уже давит на динамику фондовых рынков и оказывает влияние на доходность по «трежериз», и именно перспектива обрубить предновогоднее ралли на торговых площадках может заставить Бена сократить объемы скупки на всего лишь символическую сумму. Однако даже в таком случае этого будет достаточно, чтобы вновь вернуть спрос на доллар США, особенно против иены и британского фунта. Помимо заседания FOMC внимание может привлечь окончательное утверждение на посту нового главы ФРС Джанет Йеллен, CPI, данные с рынка жилья, промпроизводство, и региональные исследования деловой активности.

Несмотря на то, что последнее время доллар США укрепил свои позиции, восходящий тренд по EUR/USD еще никто не отменял: пара смогла очень близко подойти к двухлетнему максимуму 1,3831, и очень сдержанно снижалась на сильных американских данных. Именно эта неделя позволит определить, что мы наблюдаем по паре: временная консолидация перед очередным рывком вверх или разворот тренда. Еврозона в ближайшие дни опубликует немало интересных отчетов, которые также могут внести коррективы в динамику EUR/USD: индексы PMI, а также результаты исследований IFO и ZEW.

GBP/USD несколько сбавила обороты, сдавшись под напором сильных экономических индикаторов из США, тем не менее, это не значит, что «британец» потерял запал. Ближайшая неделя может помочь валюте реабилитироваться, благодаря релизу нескольких довольно важных отчетов. Протокол прошлого заседания MPC может показать более оптимистичный настрой представителей Комитета в отношении экономических перспектив страны. Кроме того, индекс потребительских цен, уровни занятости и объемы розничных продаж также должны превысить прогнозные значения, что может укрепить позиции пары, однако только при условии, что FOMC не решится на сворачивание.

Несмотря на то, что ближайшая неделя итак будет полна важных событий, Япония тоже внесет свою лепту в общую динамику валютного рынка. Мы ожидаем публикацию квартального отчета Танкан, который представит данные исследования доверия в промышленном секторе и сфере услуг. Стимулирующие меры, предпринятые японскими властями, помогли экономики встать на путь восстановления, причем хорошими темпами. Таким образом, мы ожидаем превышение прогнозов в рамках отчета, что поможет индексу Nikkei укрепиться и оказать поддержку USD/JPY. На предстоящей неделе, благодаря нескольким благоприятным факторам у пары большие шансы подойти к району 105,00. На фоне ультрамягкой политики Японии, желания FOMC начать сворачивание QE3 и сильные данных от Танкан у пары просто не будет выхода, как отметить новые рекорды.

Что понедельник нам готовит
Понедельник обещает быть интересным: сразу на старте мы получим тот самый отчет из Японии, который отразит настроения в двух секторах экономики. Учитывая превышение прогнозов по объемам японского промышленного производства в октябре, мы ждем довольно сильного укрепления индекса в рамках отчета Танкан. Это может подкрепить рост USD/JPY в район недавних максимумов 103,90.

Следом пойдут данные по деловой активности из разных уголков мира: Китай, по ожиданиям, преподнесет более высокий PMI в промышленности, а вот данные из разных стран еврозоны могут разочаровать, что может вызвать сдержанное ослабление EUR/USD в район ближайшего уровня поддержки 1,3695 (минимум 10 октября и 9 декабря).

Великобритания не принесет ничего интересного, кроме индекса цен на жилье, поэтому пара может остаться в режиме консолидации на ожиданиях более интересных событий недели. У GBP/USD хороший потенциал роста в средне- и долгосрочной перспективе, однако на ближайшее время все будет зависеть от данных США. Возможна умеренная коррекция вверх к 1,6330 под влиянием хороших данных из Азии и Европы.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.12.2013 10:37
Спрос на доллар США падает перед FOMC

Обилие данных, опубликованное в прошедший понедельник, предоставило валютам немало поводов для движений накануне ключевого события недели. В результате, EUR/USD к закрытию понедельника подошла к отметке 1,3760, а GBP/USD – к 1,63.

Еврозона опубликовала серию отчетов по деловой активности в промышленном секторе и сфере услуг, причем они носили довольно противоречивый характер, заставив EUR/USD поволноваться. Тем не менее, крупнейшая экономическая система Европы – Германия – показала превышение прогнозных значений, как впрочем, и общий показатель по еврозоне, что подбодрило рост пары: от уровня открытия 1,3737 цены добрались до максимума 1,3798, однако натолкнулись на сильное сопротивление и вынуждены были откатиться в район 1,3760, где и завершили торговые сутки.

GBP/USD с самого утра пара приободрилась, по-видимому, благодаря возникшим у многих инвесторов сомнениям в отношении готовности ФРС к внесению изменений в монетарную политику. Кроме того, пару с самого утра поддержали данные о росте цен на жилье Rightmove, которые превысили прогнозные значения и подтвердили опасения монетарных властей по поводу нарастающего ценового давления на рынке жилья. В итоге, пара от уровня открытия 1,6286 доросла до максимума 1,6348, но откатилась в район 1,63 на закрытии.

Исследование Танкан, как и предполагалось, показало рост доверия в промышленном секторе и сфере услуг Японии, отметив укрепление индекса до 16-пунктовой отметки, что выше прогноза на 15 и предыдущего значения на 12 пкт. Однако индекс Nikkei не был достаточно впечатлен столь позитивными данными и завершил торги в минусе, надавив на USD/JPY и отправив ее к минимуму 102,64 от уровня открытия 103,26. Тем не менее, к закрытию торговых суток пара смогла восстановить потери, вернувшись в район 103,00.

Прогноз на 17 декабря 2013 года

Доллар США сдал свои позиции в преддверии заседания FOMC на понимании рынка, что сворачивание программы стимулирование действительно может произойти, однако его символический характер (возможно, в размере 5-10 млрд долл США) не будет иметь фактического значения для рынка, а лишь только психологический. Таким образом, если рынок не успеет сократить длинные позиции по USD сейчас, то мы сможем наблюдать небольшие распродажи валюты на оглашении такого решения. Однако, по сути, такое решение Бернанке может стать идеальным: он фактически выполнит свои обещания, данные летом, к тому же, «уйдет красиво», не ограничив предновогоднее ралли на фондовых рынках, и даст Джанет Йеллен все карты в руки в плане формирования собственной стратегии по сворачиванию. Таким образом, ближе к заседанию USD может еще немного ослабнуть, а низкие уровни инфляции (сегодня будет опубликован CPI США) только убедят инвесторов, что Федрезерву пока спешить ни к чему, что означает вероятность умеренной коррекции USD/JPY в район 102,70.

Перейдем к еврозоне. Обратите внимание на опубликованные вчера данные по деловой активности: мы вновь получили подтверждения того, что даже «ядро» Е-17 начинает распадаться. Франция вновь не смогла дотянуть до прогнозов, в то время как Германия показала очень сильные уровни. Похоже, вторая по размерам экономика еврозоны действительно «слабое звено»: последние данные говорят о вполне высокой вероятности возвращения страны в рецессию, причем темпы снижения достигли на этот раз максимальных с мая текущего года. На данный момент лишь слабый спрос на USD помогает EUR идти вперед, и пока весь потенциал не исчерпан. Публикуемые сегодня данные по индексу деловых настроений от института ZEW Германии могут поддержать рост пары в случае превышения прогнозных значений. Это позволит EUR/USD закрепиться выше 1,3784.

GBP/USD также может пойти на поводу рыночных настроений и продолжить укрепление. Публикуемые сегодня данные по инфляции Великобритании вряд ли вызовут интерес инвесторов, так как показатели CPI уже довольно долгое время удерживаются в рамках целевого диапазона, установленного Банком Англии. Вероятнее всего, пара вновь попытается пробить ближайшее сопротивление на отметке 1,6330, и успех будет зависеть от европейских данных и рыночных настроений.


Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.12.2013 11:45
Валюты подошли к «развилке»

Весь день валюты метались из стороны в сторону, пытаясь подготовиться к близящемуся заседанию FOMC. В результате, EUR/USD к закрытию вторника подошла к отметке 1,3760, а GBP/USD – к 1,6270.

Исследование ZEW Германии преподнесло очень приятный сюрприз: показатель достиг 68,3 вместо прогнозных 60,9, отметив максимум за 7-летний период. Восстановление мировой экономики в целом, и Штатов, в частности, спровоцировало рост оптимизма среди инвесторов. Тем не менее, к нашему удивлению, на EUR/USD это не произвело особого впечатления: по-видимому, все те, кто хотел сократить число лонгов по доллару США, уже это сделали, а перепозиционироваться в преддверии FOMC мало кто решился. В итоге, пара от уровня открытия 1,3760 доросла до максимума 1,3781, после чего откатилась в район 1,3760, неподалеку от которого и завершила торги.

Британская инфляция подпортила картину для GBP/USD, продемонстрировав снижение до 2,1% вместо прогнозных 2,2%. Такой неожиданный поворот дел заставил пару скатиться ниже поддержки 1,63 и достичь локального минимума 1,6218. Действительно, минимальный годовой прирост показателя за последние 4 года говорит о том, что ценовое давление начинает снижаться в рамках тенденций, наблюдаемых в большинстве развитых стран мира. Таким образом, это только развязывает руки Банку Англии в отношении мягкой монетарной политики – необходимости торопиться со сворачиванием стимулирующих мер нет.

USD/JPY весь день провела в узких диапазонах и лишь под конец американской сессии начала падение, пробив по дороге поддержку 102,74 и достигнув локального минимума 102,53. Чем ближе заседание FOMC, тем больше волнений мы наблюдаем на рынке.

Прогноз на 18 декабря 2013 года

Большинство основных пар за последние недели подошли к многолетним максимумам в ожидании чего-то нового в монетарной политике ФРС. Сегодня валюты подошли к развилке под названием «сворачивание QE3», и именно сегодня мы сможем определиться с их направлением на среднесрочную перспективу. К сожалению, с заседаниями центробанков никогда не бывает просто, так как слишком большое число нюансов может повлиять на динамику финансовых рынков: как четко будут озвучены планы по завершению программы стимулирования экономики, какие сроки будут выставлены, в каких объемах будет проводиться сокращение и какие целевые ориентиры Федрезерв себе изберет.

День будет жарким. Все начнется с еврозоны, которая опубликует данные IFO Германии, которые вряд ли вызовут большой интерес рынка, но все же достойны нашего внимания, чтобы четче понимать текущее состояние европейской экономики и ее перспективы. Превышение показателей может вновь вернуть EUR/USD в район 1,3780.

Затем настанет очередь Банка Англии с его протоколом прошлого заседания MPC, в рамках которого мы можем увидеть небольшой уклон в сторону более оптимистичной оценки экономики Великобритании. Однако гораздо интереснее для динамики GBP/USD может стать публикация данных по рынку труда: уделите внимание показателям занятости и уровням заработной платы, которые могут подтвердить стабилизацию в данном секторе и перспективы роста потребительского спроса, который может стать хорошим катализатором дальнейшего восстановления экономики. Для пары все это может оказать поддержку, однако инвесторы будут вести себя очень осторожно вплоть до самого заседания ФРС.

И, наконец, перечислим варианты того, что может сделать ФРС на сегодняшнем заседании:

1. Ничего не сделает, промолчит и отложит нововведения на 2014 год. Невысокая вероятность. Это обвалит доллар США против основных соперников, причем потери могут составить около 2 фигур.
2. Сворачивание не будет объявлено, однако будет дан намек на то, что все произойдет в начале 2014 года (январе или марте). Высокая вероятность такого исхода. Бернанке может предпочесть оставить все на усмотрение Йеллен и уйти спокойно и по-доброму. Такой вариант может вызвать сдержанное ослабление USD с последующим скорым откатом к предрелизным уровням.
3. Сворачивание произойдет, но лишь символическое: на $5-10 млрд. Очень высокая вероятность такого исхода. Бернанке обещал пойти на сворачивание в этом году при условии хороших экономических показателей, и они действительно хороши: и рынок труда, и промышленность, и потребительские настроения, и розничные продажи. Пока что в пользу дальнейшего смягчения выступает лишь слабая инфляция. При таком варианте USD продемонстрирует небольшое укрепление, однако кратковременного характера.
4. Сворачивание в размере $15-20 млрд. Маловероятно. Это, вероятно, последнее заседание Бернанке (если только не будет никаких проволочек с утверждение Йеллен), и дальнейшая стратегия должна определяться именно ею. Рынку известно, что она - приверженец довольно мягких взглядов, так что столь значительное сокращение объемов скупки активов будет выглядеть как вызов новому управляющему. Резкое укрепление USD в таком случае может составить порядка двух фигур.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.12.2013 11:59
Бернанке дал обещания за Йеллен

то был интересный день, и заседание FOMC нисколько нас не разочаровало, предложив весь спектр эмоций валютным парам. В результате, EUR/USD к закрытию среды подошла к району 1,3690, а GBP/USD – к 1,6390.

Несмотря на то, что европейская сессия прошла в режиме консолидации, а данные исследование IFO не вызвали особого интереса у рынков, американская сессия с лихвой компенсировала весь недостаток эмоций. Начало сворачивания QE3 и каждый последующий комментарий Бернанке вызывал разнонаправленные движения EUR/USD. В итоге, от уровня открытия 1,3766 пара доросла до максимума 1,3810 и скатилась в район 1,3690 на закрытии.

GBP/USD, на самом деле, начала демонстрировать интересную динамику еще во время европейской сессии, когда были опубликованы данные по рынку труда. Уровень безработицы неожиданно резко снизился от 7,6% до 7,4%, а число безработных, подавших заявки на получение пособия, сократилось на 36,7 тыс вместо прогнозных 35,0 на фоне роста заработной платы на 0,9% вместо ожидаемых 0,8%. В итоге, при содействии Бернанке пара от уровня открытия 1,6262 смогла добраться до максимума 1,6483, завершив торги в районе 1,6390.

USD/JPY была удивлена даже не этому «символическому» сокращению программы стимулирования от ФРС, а больше выступлению Бернанке, в рамках которого он почему-то пообещал, что теперь сокращать объемы скупки активов будут на каждом заседании. Несмотря на то, что это решение будет уже в руках Джанет Йеллен, рынку это понравилось, и пара от уровня открытия 102,66 добралась до максимума 104,20, завершив торги на 10 пунктов ниже.

Прогноз на 19 декабря 2013 года

Итак, выбранный нами наиболее вероятный сценарий действительно реализовался: Федрезерв принял решение сократить программу стимулирования на символические 10 млрд долларов, еще и распределив между MBS и казначейскими облигациями. Такая новость первоначально даже ослабила доллар США, однако интерес к валюте быстро вернул сам уходящий глава ФРС Бернанке, практически пообещав, что каждое заседание будет идти сокращение программы на 10 млрд долларов причем уже к концу 2014 года QE3 и вовсе будет завершена. Еще один интересный момент – большинство официальных лиц ждут, что повышение процентной ставки произойдет уже в 2015 году. Все эти нюансы определили веру инвесторов в «светлое будущее», однако все сказанное стоит «делить на два».

Первоначальная эйфория рынка может очень быстро исчезнуть, особенно, когда игроки вспомнят, что дальнейшая стратегия FOMC будет во многом зависеть от Джанет Йеллен, которая широко известна своими мягкими взглядами. Это способно вызвать коррекционный откат USD, поддерживаемый еще и потоками фиксации прибыли перед выходными. Из экономических отчетов еврозона не принесет ничего интересного, так что EUR/USD в рамках указанной коррекции может вернуться в район 1.3750.

Великобритания представит отчет по розничным продажам, который может подтвердить увеличение потребительского спроса под действием стабилизационных процессов на рынке труда Великобритании. Обратите внимание, что несмотря на все сказанное и сделанное вчера Беном Бернанке, пара закрыла торговые сутки в плюсе и сегодня может продолжить укрепление. Ближайшей целью может стать район 1,6470.

USD/JPY уже достигла 5-летних максимумов в районе 104,30 – это именно то, о чем мы предупреждали. Рост пары к отметке 105,00 был неизбежен благодаря объективным факторам слишком большого разрыва в курсах монетарной политики США и Японии. Сегодня мы можем увидеть временную коррекцию пары, которую можно использовать для более удобной точки для входа.
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.12.2013 11:30
Доллар США чувствует себя уверенно

Четверг прошел довольно спокойно, так как инвесторы были заняты небольшой корректировкой своих позиций после резких колебаний на решении FOMC. В результате, EUR/USD к закрытию четверга подошла к району 1,3660, а GBP/USD – к 1,6380.

EUR/USD провела день в режиме консолидации, поначалу неся потери, а затем откорректиовавшись к уровням открытия. Отсутствие экономических релизов обусловило торги под действием рыночных настроений, а рынок был занят перепозиционированием с учетом ожиданий на ближайшие заседания. Пара открыла день на 1,3682, доросла до максимума 1,3690 и откатилась в область 1,3660, где и завершила торги.

GBP/USD с честью пережила шторм, устроенный заседанием ФРС, только еще раз подтвердив стабильные позиции британской валюты. Тем не менее, публикация более слабых, чем ожидалось данных по розничным продажам, не позволила паре пройти ближайшее сопротивление. Отчет показал рост потребительских расходов на 2,0% г/г против прогноза 2,2%. В итоге, пара от уровня открытия 1,6389 спустилась к минимуму 1,6334, но вернулась в район 1,6380, где и завершила торги.

USD/JPY на волне эйфории добралась до пятилетнего максимума 104,36. Тем не менее, продолжить движение не смогла, отчасти опасаясь фиксации прибыли перед выходными, отчасти корректируясь от достигнутого исторического максимума. Пара от уровня открытия 104,28 добралась до максимума 104,34, завершив торги в районе 104,10.

Прогноз на 20 декабря 2013 года

EUR/USD вступила на скользкую дорожку, которая может отправить пару вниз: неспособность пары скорректироваться после внушительного падения и продолжающееся тестирование уровня поддержки 1,3650 даже на выходе слабоватых американских отчетов только подтверждает наши предположения. Динамика кросса EUR/GBP только усиливает давление на единую валюту: если пара закрепится ниже 0,8340, это может стать сигналом для распродаж евро и в паре с долларом США.

Великобритания публикует сегодня данные по госфинансам, которые редко вызывают у рынка интерес. GBP/USD явно настроена возобновить движение вверх, однако для этого ей надо найти хоть малейший повод. К сожалению, национальные отчеты вряд ли смогут вызвать достаточно сильную реакцию, так что надежда лишь на фиксацию прибыльных позиций по доллару США в конце торговой недели. Если пробой 1,6380 все же удастся, стоит ждать достижения 1,6420.

USD/JPY пробила майский максимум 103,75, закрепилась выше 104,00 и явно настроена идти вверх, так как даже слабоватые данные из США, опубликованные вчера по рынку труда и жилья не смогли подпортить паре настроение. После пробоя ближайшего сопротивления 104,30, пара может устремиться в район уровня 5,5-летней давности 104,86. Публикуемое сегодня решение по ставке Банка Японии только еще раз напомнит инвесторам о том, насколько разнятся взгляды американского и японского центробанков, и надавит на иену.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.12.2013 11:16
Обзор рынка валют, 16 – 20 декабря. Прогноз на неделю, 23 – 27 декабря

Обзор рынка валют, 16 – 20 декабря

Американский доллар несколько упрочил свои позиции на мировом валютном рынке в период с 16 по 20 декабря по мере того как участники рынка оценивали итоги последнего заседания Комитета по открытым рынкам ФРС США.

Американский регулятор принял решение начать сокращение программы количественного смягчения. Он понизил объем покупок ценных бумаг на 10 млрд. в месяц и при этом дал понять, что это будут темпы снижения, которых будут придерживаться по итогам каждой встречи, коих проводится восемь в год. Таким образом, к концу 2014 года QE3 будет полностью свернуто.

Однако при этом Б. Бернанке всячески старался убедить участников мировых финансовых рынков в том, что это не будет ужесточением денежно-кредитной политики, а лишь шаг в сторону ее нормализации. В классическом понимании она останется мягкой, для чего на более поздний срок были перенесены ориентиры по возможному повышению учетной ставки. Фактически она была отвязана от уровня безработицы в 6,5%, который может быть достигнут в середине 2014 года.

Регулятор попал точно в цель со своим решением. Инвесторы аплодировали ФРС, устроив масштабную покупку на рынке акций. Одновременно, доходность по десятилетним облигациям правительства США выросла совсем незначительно, с отметки 2,88% до 2,92%. Для сравнения в мае 2013 года, после того как речь о сокращении QE3 пошла впервые, наблюдался рост доходности с отметки 1,63% до 2,97% за неполных два месяца. Причем в первые дни она подскочила до 2,0%.

Именно потому, что Бену Бернанке удалось «уговорить» рынки, доллар не смог отметиться масштабным ралли. До конца недели он упрочивал свои позиции, но без особого энтузиазма.

Пара EUR/USD проигнорировала в целом положительную статистику по индексам делового оптимизма из Германии и утратила по итогам недели 150 базисных пунктов или 1,1%.

Британский фунт, наоборот, несколько усилился. Опубликованные в среду 18 декабря данные по уровню безработицы в Объединенном королевстве за ноябрь, оказались гораздо лучше ожиданий, составив 7,4% при медиане прогнозов 7,6%. Так как совсем недавно Банк Англии осуществил привязку сроков повышения учетной ставки к уровню безработицы на отметке 7,0%, стерлинг отреагировал бурным ростом. Все идет к тому, что Великобритания может оказаться первой из развитых экономик мира, кто после кризиса 2008 года пойдет на повышение ключевой ставки. Пара GBP/USD по итогам недели подросла на 0,2%, а кросс-курс EUR/GBP понизился на 0,9%.

Пара AUD/USD не преминула воспользоваться укреплением доллара и обновила годовые минимумы в районе 0,8847. Протоколы последнего заседания Резервного банка Австралии и выступление Глена Стивнеса лишь убедили всех в том, что регулятор продолжает оставаться сторонником ослабления «ауси». На сложившемся фоне японская иена не имела абсолютно никаких шансов не ослабеть в очередной раз. Пара USD/JPY также обновила годовые максимумы в районе 104,45.

Прогноз на неделю, 23 – 27 декабря

Грядущая неделя будет ознаменована празднованием самого большого праздника в году для США – Рождества Христова, а потому будет свободной от значимой макроэкономической статистики, способной повлиять на позиции доллара. Самым серьезным релизом станет публикация данные по заказам на товары длительного пользования в четверг 24 декабря, но активность на валютном рынке в этот время традиционно значительно спадает, а потому его значимость драматически упадет.

В целом в рождественскую неделю валютный рынок традиционно характеризуется как тонкий и может быть как излишне волатилен, так и малоподвижен. Активность спадает и на фондовых площадках.

В период с 24 по 26 декабря в ряде стран еврозоны выходные банковские дни, а потому мы рекомендуем воздерживаться от торговли по единой европейской валюте и британскому фунту. 25 декабря выходной день во всех католических странах.

Никакой важной макроэкономической статистики из еврозоны, Великобритании, Австралии и Японии на грядущей неделе опубликовано не будет. Движения валютных пар будут определяться горизонтальными уровнями поддержки и сопротивления. Предполагаемым коридором колебаний для пары EUR/USD является 1,3580 – 1,37.

Перспективы британского фунта, поддерживаемого позитивными макроэкономическими данными и денежно-кредитной политикой Банка Англии, остаются хорошими. Он продолжит чувствовать себя уверенно. Вблизи важных технических уровней, в частности 1,6240 против доллара, стерлинг может быть интересен для поиска длинных позиций.

Австралийский доллар и японская иена имеют все шансы продолжить свое постепенно ослабление против американской валюты в сторону 0,8560 и 108,60, соответственно.

Валерий Полховский, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.12.2013 15:07
НЕФТЬ: рынок замер в ожидании Рождества

Цены на нефть основных эталонных сортов котируются без значительных изменений в последние сутки по мере того как активность на рынке значительно спала в преддверие рождественских праздников.

Фьючерсные контракты на европейскую нефть марки Brent закрепились в области сопротивления 112,00, но пока не торопятся продолжать движение. Одновременно американский эталон WTI несколько «откатился» вниз от 200-дневной скользящей средней, но находит поддержку в непосредственной близости от нее в области 98,60. Объем торгов всем фьючерсами в Нью-Йорке вчера был на 62% ниже среднего, а в Лондоне на 54%. Разница в стоимости между контрактами расширилась до 12,92 доллара.

Данные по коммерческим запасам в США на этой неделе будут опубликованы в пятницу 27 декабря. Важной макроэкономической статистки, способной существенно повлиять на настроения участников рынка, на нее не запланировано. Традиционно, активность на рынке в период рождественских праздников в католическом мире значительно спадает, и цены колеблются в относительно нешироких диапазонах.

С точки зрения технического анализа важно отметить, что Brent чувствует поддержку в области 50-часовой скользящей средней. После того как ФРС огласила подробности сокращения программы количественного смягчения а данные по ВВП США за третий квартал были пересмотрены со значительным повышением, на всех финансовых рынках царит оптимизм относительно перспектив экономики США и всей мировой экономике в целом. Мы допускаем возможность тестирования сопротивления 113,00 долларов за баррель.

Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.12.2013 22:30
Обзор рынка за 24 декабря. Прогноз на 26 декабря 2013 г.
Обзор рынка за 24 декабря


Вторник мало чем отличился от предыдущего дня торгов. Вялая активность участников рынка, больше озадаченных приготовлениями к празднованию Рождества, обусловила незначительные колебания ключевых валютных пар. Макроэкономические релизы, которых также было немного, лишь на время привнесли некоторое оживление.

Доллар США в условиях спада ликвидности ощутил преимущество перед своим европейским конкурентом. Уверенность «американцу» добавила статистика заказов на товары длительного пользования США. Показатель в ноябре вырос на 3,5%, в то время как среднерыночный прогноз составлял плюс 2%. Пара EUR/USD, отказавшись от притязаний на уровень 1,3700, отступила от цены открытия 1,3693 на 40 пунктов вниз, однако к концу сессии восстановилась к отметке 1,3680.

Британская валюта на тонком рынке смогла противостоять давлению доллара, получив поддержку от внутренней статистики по рынку жилья. Опережающий индикатор спроса на жилье – объем разрешенных ипотечных кредитов, согласно подсчетам Британской Ассоциации Банкиров (BBA), достиг 45 тысяч против 43,3 тысяч в октябре. GBP/USD поначалу скатился к отметке 1,6320, но после позитивных данных ушел в рост, прибавив по итогу дня 14 пунктов.

USD/JPY весь день торговалась с небольшим повышением, отыгрывая новость об утверждении проекта бюджета Японии на 2014 год, размер которого оказался рекордным за всю историю страны, и составил 95,8 триллиона иен (около 940 млрд. долларов). Однако, слабая активность торгов позволила паре уйти вверх всего на 20 пунктов.

Прогноз на 26 декабря 2013 года

Пока западный мир будет отмечать Рождество, новостной поток в ближайшие дни будут обеспечивать события из Азии. Пожалуй, наибольший интерес для рынка будут представлять выступление главы Банка Японии Харухико Куроды, которое состоится 25 декабря, а также публикация данных по индексу деловой активности (PMI) в производственном секторе Японии 26 декабря.

С учетом того, что тональность правительственных отчетов Японии в последнее время приобретает все более позитивную окраску, вряд-ли следует рассчитывать на то, что риторика Куроды претерпит изменения в сторону смягчения. Хотя необходимость в дальнейшем ослаблении монетарной политики может назреть при повышения потребительского налога, которое произойдет в апреле 2014 году.

Предстоящее выступление, скорее всего, будет нейтральным, и не вызовет особой реакции на рынке. Зато, отчет по PMI может внести заметные коррективы в динамику йены. Опубликованные на прошлой неделе позитивные данные Tankan указывают на возможность роста показателя производственного PMI. При данном сценарии, можно ожидать очередного витка ослабление йены. USD/JPY в этом случае может достичь отметки 105,00.

Слабость йены в кросс-курсах с евро и фунтом может сгладить давление в EUR/USD и GBP/USD. Однако, так или иначе, колебания в преддверии Нового Года продолжат оставаться несущественными.

Анатолий Хегай, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.12.2013 16:31
НЕФТЬ: цены растут на ожиданиях снижения запасов в США

Цены на нефть основных эталонных сортов демонстрируют некоторый рост после выходного дня в среду 25 декабря. Участники рынка спекулируют на возможном сокращении коммерческих запасов в США и дают оценку эскалации конфликта между Суданом и Южным Суданом.

Фьючерсные контракты на европейскую нефть марки Brent со сроком экспирации в феврале в 10.00 МСК 26 декабря пытались закрепиться в области 112,05, где располагаются декабрьские максимумы, достигнутые 23-го числа. Одновременно американский эталон WTI продолжает двигаться в сторону 100,00 долларов за баррель и в моменте достигал отметки 99,55. Разница в стоимости между контрактами держалась на уровне 12,65.

Агентство энергетической информации на этой неделе выпустит свой отчет о динамике коммерческих запасов в США в пятницу в 19.00 МСК. Согласно опросу, проведенному информационным агентством Bloomberg, участники рынка ожидают их сокращения до 370 млн. баррелей. Это уже будет четвертое подряд снижение, что может поддержать котировки «черного золота».

Конфликт между Суданом и Южным Суданом оказывает ограниченное влияние на динамику цен. В сумме эти страны поставляют на рынок около 220 тысяч баррелей в сутки, что составляет 0,2% мировой добычи.

На четверг 26 декабря не запланировано важной макроэкономической статистики, способной оказать существенное влияние на настроения участников рынка. Активность остается достаточно низкой, что традиционно имеет месту быть в рождественскую неделю.

С точки зрения технического анализа важно отметить, что WTI котируется выше 200-дневной скользящей средней уже вторые сутки. Преодоление такого технически важного уровня может стать поводом для покупок. Североморский эталон Brent получает поддержу в области 50-часовой средней, что является сигналом о намерении продолжать рост в ближайшие дни. Однако для преодоления сопротивления 113,00 пока не хватает фундаментальных предпосылок.

Валерий Полховский, старший аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.12.2013 12:53
Обзор за 26 декабря 2013 г. Прогноз на 27 декабря 2013 г.
Обзор за 26 декабря 2013 года

Первый день после католического Рождества оказался смешанным для американской валюты.

Из важных публикаций стоит отметить заявления политиков Японии, которые способствовали снижению йены. Так, министр финансов Асо отметил, что более низкий курс иены способствует увеличению дефицита внешней торговли. В то же время, Курода сказал премьер-министру, что экономическая ситуация развивается примерно так, как ожидал Банк Японии, и движется в сторону инфляции в размере 2-х%. Этих заявлений хватило рынку, чтобы девальвировать валюту на 0,47% еще до часа ночи по GMT.

Также вчера стало известным изменение количества заявок на пособие по безработице из США за неделю с 15 по 21 декабря, которые сначала даже попытались оказать поддержку американской валюте ввиду умеренного позитива по первичным заявкам, однако на фоне увеличения количества повторных заявок – доллар просел.

Наибольшее укрепление в четверг наблюдалось по британскому фунту - на 0,26% до уровня 1,6412. Во-первых, на азиатской сессии участники рынка отторговывали публикации вторника по статистике рынка жилья Великобритании. Во-вторых, рост пары поддержали американские новости с рынка труда.

Прогноз на 27 декабря 2013 года

Мы не исключаем, что в пятницу разнонаправленная динамика по парам сохранится. Рынки по-прежнему будут низковолатильными.

Традиционно, в послерождественский период лучше всего торговать на основании технических уровней, так как количество публикаций в новостной ленте будет крайне умеренным

Так, по евро интересными будут уровни 1,3715-1,3728, от которых может произойти отбой вниз. По паре GBP/USD можно использовать для торговли внутри дня уровни сопротивления 1,6440 – 1,6480.

Мария Сальникова, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.12.2013 22:54
Обзор рынка валют, 23 – 27 декабря. Прогноз на неделю, 30 декабря – 3 января.

Обзор рынка валют, 23 – 27 декабря


Валютный рынок пребывал в состоянии спячки в первые четыре дня недели по мере того как основные валютные пары торговались в очень узких диапазонах. Однако, в пятницу 27 декабря доллар попал под масштабное давление против основных европейских конкурентов.

Решение ФРС начать сокращение программы количественного смягчения, способствовало укреплению американской валюты в предыдущие недели. Тем не менее, американский регулятор, скорее всего, осуществит покупку ценных бумаг на сумму в 300-400 млрд. долларов в 2014 году, пока свернет программу полностью, и будет поддерживать учетную ставку на уровне <0,25% до 2015 года. Соответственно денежно-кредитная политика останется мягкой и это начало бить по позициям «американца».

Евро, британский фунт и швейцарский франк синхронно значительно усиливались против него, начиная с 00.00 GMT 27 декабря. Причем единая европейская валюта, коснулась годовых максимумов в районе 1,38. Значимой макроэкономической статистики, способной оказать влияние на настроения участников рынка, в этот день опубликовано не было.

Неевропейские конкуренты доллара, тем не менее, чувствовали себя не очень уверенно.

Японская иена, а также австралийский и новозеландский доллары не смогли сформировать устойчивых восходящих трендов. Укрепление японской валюты сдерживается реализуемой с весны 2013 года Банком Японии денежно-кредитной политики, в рамках которой регулятор намерен удвоить денежную базу в течение двух лет. «Ауси» пребывает под давлением с тех пор, как глава Резервного банка Австралии Глен Стивнес назвал укрепление местной валюты главной причиной экономических трудностей в стране, и не исключил возможности интервенций.

Прогноз на неделю, 30 декабря – 3 января

На грядущей неделе начнется январь, но будет это только в среду. Причем это будет выходной банковский день практически во всем мире, а потому важные релизы начнут поступать только с четверга. Данные по рынку труда из США будут опубликованы только 10-го января. Из новостей, способных оказать существенное влияние на позиции доллара, можно выделить лишь отчет по индексу PMI в промышленном секторе США (2 января, 15:00 GMT). Макроэкономическая статистика из крупнейшей экономики мира в последнее время поступает позитивная, и мы ожидаем хороших данных. Однако они вряд ли смогут существенно изменить расклад сил на рынке. В денежно-кредитной политике ФРС сейчас нет значительных неопределенностей.

Для участников торгов по единой европейской валюте на период с 30 декабря по 3 января также не запланировано выхода ключевых макроэкономических отчетов. В Германии выходной банковский день запланирован также и на вторник 31 декабря, а потому активность торгов в паре EUR/USD может упасть уже в понедельник 30 числа, и начнет возвращаться в нормальное русло только с четверга 2-го января. В любом случае, в отсутствие важных макроэкономических ориентиров, любые тренды, формируемые валютной парой, могут быть неустойчивыми.

С точки зрения технического анализа, важным видится возможность преодолеть сопротивление в области 1,38. Прорыв этой отметки делает следующей целью движения отметку 1,40.

Центр независимой финансовой информации Markit опубликует отчеты по индексам PMI в промышленном (2 января, 09.30 GMT) и строительном (3 января, 09.30 GMT) секторах Великобритании. Экономика «Туманного Альбиона» активно восстанавливается в последнее время и относится к кандидатам номер один среди развитых стран на повышение учетной ставки. Мы ожидаем, продолжения этой тенденции и появления дополнительных поводов для укрепления стерлинга. Целью движения для текущего восходящего тренда сейчас является отметка 1,67.

В Австралии и Новой Зеландии, также как и в Германии, выходными банковскими днями будут 31 и 1 января. Никаких макроэкономических релизов, способных повлиять на позиции этих валют, на грядущей неделе опубликовано не будет. Мы полагаем, что динамика «ауси» и «киви» против доллара будет определяться общим поведением «американца» вдоль всего рынка. Однако при этом, считаем, что потенциал для роста тут в любом случае невысок. Гораздо охотнее они могут двигаться вниз. Целью движения вниз для пары AUD/USD мы сейчас определяем отметку 0,87.

В Японии с 31 по 3 января выходные банковские дни. Активность торгов во время азиатских сессий будет невысокой. Динамика пары USD/JPY будет зависеть от поведения доллара, но тут также потенциал для укрепления японской валюты минимален. Пара USD/JPY продолжит пребывать в восходящем тренде.

Валерий Полховский, старший аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 31.12.2013 09:43
Год Лошади принесет стабильность


Уходящий год был полон интересных событий, которые оказали значительное влияние на рынки: «зеленые побеги» в США и Великобритании, начало конца «эры QE3», уход Бернанке, приход Йеллен, завершение дефляционной эпохи в Японии, разговоры об отрицательных ставках от ЕЦБ, и многое другое. Коснемся важнейших событий, повлиявших на валюты в 2013 году и потенциальных факторов воздействия на динамику в 2014.

Евро с честью пережил уходящий год, несмотря на довольно сложную ситуацию с суверенным долгом и все еще неуверенное восстановление экономики Е-17. Во втором квартале еврозона вышла из рецессии, продемонстрировав укрепление на 0,3% кв./кв. Однако радоваться было рано – в третьем квартале темпы прироста и замедлились до 0,1%, угрожая вернуться на отрицательную территорию, а годовой показатель и вовсе составил -0,4% на фоне удивительных 4,1% в США. Более того, пути ФРС и ЕЦБ разошлись и на поприще монетарной политики – пока первая не вносила изменения в курс, лишь всячески намекая на сворачивание стимулирования, второй решился на снижение процентной ставки на 50 б.п. Однако все это не помешало EUR укрепиться против большинства валют по итогам 2013 года. Причиной такого интереса к евро могло стать процесс перепозиционирование со стороны инвесторов. На первых признаках восстановления европейской экономики все те, кто опасался более масштабных последствий суверенного кризиса, вновь поверили в валюту. Особенно большой интерес отмечается со стороны азиатских институциональных игроков, и этот тренд можно будет наблюдать и в будущем году.

А вот британская экономика всех удивила в 2013 году. Несмотря на слабоватое начало, уже во втором квартале темпы прироста экономики удивили инвесторов, а когда практически все ключевые показатели продолжили демонстрировать опережающее укрепление и в 3 квартале, у GBP просто не было выбора, как подорожать. Годовой рост ВВП в 3 квартале составил 1,9%. Адекватные предупредительные шаги британских властей в области монетарной и фискальной политики дали свои плоды, что вылилось в резкий рост индекса FTSE до 13-летнего максимума, а также подорожание национальной валюты на 9%. Единственным сдерживающим фактором для GBP было осторожное поведение Банка Англии, который до сих пор не готов перейти к ужесточению. Полагаем, что в 2014 году мы увидим дальнейшее восстановление экономики, что заставит монетарные власти пойти на более радикальные шаги.

Иена несла потери, причем самые масштабные за последнее десятилетие. Валюта ослабла на 20% против USD, EUR и GBP. Первую волну падения японской валюты вызвал агрессивный настрой нового премьера Синдзо Абэ, который ввел масштабную программу стимулирования в размере 1,4 трлн долларов. План «Абэномики», состоящий из трех основных компонентов (монетарное смягчение, экспансионистская фискальная политика и долгосрочная стратегия роста), дал свои результаты: рост инфляции, падение безработицы и ускорение темпов роста. Затем был длительный период коррекции и консолидации, когда иена смогла вернуть практически все потерянное, однако с приходом четвертого квартала распродажи возобновились. Разговоры и ожидания скорого сворачивания стимулов со стороны США стали достаточно сильным катализатором для движения, которое привело пару USD/JPY к многолетнему максимуму 105,41.

Прогноз на 2014 год

Впереди нас ждет довольно позитивный год, если учесть постепенное восстановление мировой экономики, которое будет выражаться в ускорении темпов роста, укреплении деловой активности и увеличении инвестиционных потоков. Обычно, в таких условиях больше всех выигрывают развивающиеся экономики, однако и основные мировые валюты могут продемонстрировать укрепление.

Еврозона ускорит темпы роста, однако, скорее всего, будет не дотягивать до показателей, которые продемонстрируют остальные крупнейшие экономики мира. Несмотря на предполагаемое укрепление ВВП до 1,1% от текущих -0,4%, уровень будет значительно ниже ожидаемых 3% в США. Особое опасение вызывает Франция, которая на протяжении последних месяцев балансирует на грани возвращения в рецессию. Учитывая, что это вторая по размерам экономика Е-17, она станет серьезным тормозом в рамках восстановительных процессов. Опасность представляет и социальная напряженность во Франции – рейтинги Олланда падают, что может привести к досрочной смене власти и подорвать спрос на евро. И, наконец, самым значительным фактором давления на евро способна стать денежно-кредитная политика ЕЦБ, который может все же решиться на дополнительное смягчение в форме LTRO или понижения ставки. В этом смысле особое значение будет уделяться инфляции – показатель последнее время падает, угрожая развитием «японского сценария», а, значит, регулятор вполне может решиться на дополнительные шаги, лишь бы предотвратить такой исход. Таким образом, в первой половине года можно ожидать более существенного ослабления EUR/USD, а к концу 2014 пара способна перейти в режим консолидации.

Перспективы Великобритании выглядят гораздо радужнее. GBP может получить поддержку со стороны нескольких факторов, среди которых восстановление рынка недвижимости, стабилизация банковского сектора и рост мировой деловой активности. Успешно реализованные программы финансирования ипотечного кредитования (Funding for Lending Scheme и Help to Buy) помогли снизить процент по ипотеке, стимулировать спрос на рынке жилья и вызвать рост цен на недвижимость. Что касается банковского сектора, списание больших объемов плохих долгов должно вернуть стабильность на данный рынок, а восстановление инвестиционных потоков, благодаря мировому росту, только закрепит этот процесс. Таким образом, у GBP хорошие шансы продолжить укрепление против большинства валют. Однако стоит отметить, что в паре GBP/USD укрепление может носить ограниченный характер в связи с разностью курсов денежно-кредитной политики.

В ситуации с Японией интерес представляет реакция экономики на грядущее повышение налога с продаж с 5% до 8% в апреле и затем до 10% в октябре 2015 года. Опасность состоит в том, что последний раз, когда власти осмелились повысить налоги (1997 год), это отправило экономику в рецессию. Сейчас Япония только встала на тернистый путь восстановления, и процесс может с легкостью прерваться – население, только пережившие дефляционный период, еще не успело сформировать новую психологию потребления, так что под угрозой темпы роста ВВП. Вероятно, монетарные власти в качестве предупреждающих мер могут пойти на дополнительное стимулирование путем расширения программы количественного смягчения. В таком случае USD/JPY способна достичь новые рекордные максимумы в район 108,00.

ГК FOREX CLUB, старший аналитик Алена Афанасьева
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.01.2014 11:54
Инвесторов вновь обуял страх
Торги четверга принесли на рынки волатильность и страх. Инвесторы бежали из рискованных активов, отчасти на росте спроса на безопасные активы, отчасти на фиксации прибыли. В результате, EUR/USD подошла к закрытию в район 1,3670, а GBP/USD – в область 1,6440.

Обвал фондовых площадок Европы и Америки отразил нервозное состояние инвесторов в начале года, оказав давление на более рискованные валюты. EUR/USD попала под распродажи с самого утра на фоне известий о снижении деловой активности в обрабатывающей промышленности Китая. От уровня открытия 1,3757 пара ушла к дневному минимуму 1,3628, завершив торги в районе 1,3670.

Резкое падение индекса деловой активности в обрабатывающей промышленности Великобритании очень удивило рынок: PMI упал от уровня 58,1 в ноябре к 57,3 вместо ожидаемого роста до 58,3, несмотря на то, что ранее схожий показатель от Конфедерации британской промышленности указал на резкое укрепление индикатора. Теперь недавние слова премьера Кэмерона о «хрупкости» британского восстановления приобрели особое значение, еще больше надавив на GBP/USD. Пара от уровня открытия 1,6565 скатилась к минимуму недельной давности 1,6410.

USD/JPY демонстрировала разнонаправленную динамику, поначалу достигнув 5-летнего максимума на отметке 105,43, однако быстро обвалившись к дневному минимуму 104,66 во время американской сессии. Тем не менее, пока пара остается выше 104,00, восходящий тренд не вызывает сомнений.

Прогноз на 3 января 2014 года
Рынок вновь заинтересовался американским долларом, благодаря стабильным сигналам из крупнейшей экономики мира. Несмотря на то, что показатель деловой активности в обрабатывающей промышленности ISM США снизился в декабре от 57,3 до 57,0, по прогнозам, индекс должен был потерять еще больше. Обратите внимание, компоненты занятости и новых заказов набрали в весе, что сулит дальнейшее стабильное восстановление американской экономики и может только уверить представителей ФРС, что они на верном пути сокращения объемов программы стимулирования. Такие перспективы будут и далее поддерживать спрос на американскую валюту, особенно учитывая, что ситуация в других странах пока не так стабильна. PMI в Великобритании, Китае и Австралии замедлили рост в декабре, порождая отток капитала из рискованных активов.

Окончательные данные по деловой активности еврозоны подтвердили рост индекса в обрабатывающей промышленности 6-й месяц подряд. Страны Е-17 компенсируют друг друга: сила Германии, Италии и Греции против слабости Франции, однако это создает неблагоприятную обстановку для дальнейшего укрепления EUR/USD. Пока США и Великобритания подают четкие сигналы восстановления экономики, еврозона балансирует на грани. Сегодня интересных данных из Е-17 не ожидается, однако слабые данные из Китая и падение азиатских фондовых индексов может ускорить падение пары к поддержке 1,36/1,3590.

Великобритания сегодня публикует отчет по деловой активности в строительном секторе, который не играет большой роли для динамики GBP/USD, однако в свете недавнего разочарования от PMI, падение и этого индекса может вызвать новую волну распродаж. Ближайшей целью в таком случае станет отметка.1,6380.

Коррекция USD/JPY – это хорошая возможность войти на рынок. Пара все еще обладает хорошим потенциалом роста, благодаря диаметрально противоположным курсам денежно-кредитной политики ФРС и Банка Японии. Тем не менее, на текущий момент большое значение будет играть и динамика фондовых индексов: падение котировок обычно вызывает спрос на валюту-убежище иену в ущерб позициям USD/JPY. На ближайшее время пара может продолжить коррекционное ослабление с целью на 104,30.
ГК FOREX CLUB, старший аналитик Алена Афанасьева
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.01.2014 01:00
Полноценная торговая неделя 2014 года полна событий

Нервозность на валютных рынках наблюдалась в течение всей прошедшей недели. В пятницу важных отчетов не публиковалось, однако мы наблюдали выступления нескольких официальных лиц: Бернанке, Плоссера, Лэкера и Штайна, которые не произвели большого впечатления на рынки. В результате, EUR/USD закрылась на отметке 1,3582, а GBP/USD – на уровне 1,6402.

EUR/USD продолжила распродажи даже на фоне пустого экономического календаря. Похоже, неспособность закрепиться выше отметки 1,38 может вызвать череду неудач для пары. В пятницу от уровня открытия 1,3669 пара ушла к месячному минимуму 1,3582, где и завершила торги.

Падение GBP/USD продолжилось в пятницу, однако носило более сдержанный характер. Опубликованные в пятницу данные только подтвердили неустойчивость текущего восстановления британской экономики: пока цены на рынке жилья от Nationwide растут выше прогнозов (1,4% м/м против ожидаемых 0,8%), показатели деловой активности в строительном секторе до них не дотягивают (62,1 против 62,3), также как и объемы кредитования частных лиц. В итоге, пара от уровня открытия 1,6450 скатилась к минимуму 1,6394 и завершила торги на отметке 1,6402.

Японские рынки были закрыты в четверг и пятницу, что обусловило торговлю USD/JPY исключительно на аппетите к риску. Пара после резкого падения смогла восстановиться: от уровня открытия 104,77 она скатилась к 2-недельному минимуму 104,07, однако к закрытию недели вернулась к отметке 104,76.

Прогноз на неделю, 6-10 января

Наступивший год обещает быть позитивным для американской экономики, и даже несмотря на недавнее снижение индекса ISM в обрабатывающей промышленности, пока все данные указывают в пользу ее продолжающегося восстановления. Тем не менее, у стабилизации есть и обратная сторона – сокращение программы стимулирования, которая долгое время поддерживала потребительский и корпоративный секторы. Теперь более высокая стоимость кредитования удорожит процесс ведения бизнеса и может отрицательно сказаться на динамике фондового рынка. Тем не менее, для USD развитие текущей ситуации дает хорошие основания для укрепления. Причем дополнительным фактором может выступать и наблюдаемое последнее время охлаждение китайской экономики. Замедление темпов роста в Поднебесной сделает американские активы более привлекательными.

Ближайшая неделя поможет убедиться в развитии подобных тенденций: США опубликуют данные по деловой активности в сфере услуг и рынку труда, а также протокол прошлого заседания FOMC, который отразит взгляд монетарных властей на экономические перспективы страны. Тем временем, Китай представит отчеты по деловой активности в сфере услуг, торговому балансу и инфляции. Если в первом случае мы будем видеть укрепление показателей, а во втором – их снижение, можно ждать дальнейшего усиления спроса на USD, что особенно явно будет проявляться в паре USD/JPY, так как календарь японских экономических событий совершенно пуст.

EUR/USD в течение прошедшей недели несла существенные потери, вызывая подозрения, что пара натолкнулась на довольно сильное сопротивление, которое может завершить восходящий тренд. В фундаментальном плане, противоречивые экономические показатели и мягкий настрой ЕЦБ – два основных фактора давления на котировки. На ближайшей неделе мы увидим серию отчетов по деловой активности в сфере услуг из разных стран региона, а также отчеты по рынку труда, инфляции и торговому балансу Германии и еврозоны в целом. Ключевым событием станет заседание ЕЦБ по ставке, однако все предшествующие релизы помогут нам подготовиться к пресс-конференции Марио Драги и предположить, чего ждать от регулятора.

Все же неожиданное ослабление PMI в обрабатывающей промышленности Великобритании стало неприятным сюрпризом для GBP/USD, и напомнило инвесторам, что восстановительные процессы британской экономики пока носят неравномерный характер. Впереди нас ждет серия важнейших отчетов, которые помогут нам прояснить фундаментальную картину, складывающуюся на текущий момент. Обратите внимание на показатели деловой активности в сфере услуг, торговый баланс, промышленное производство и ВВП от NIESR. Кроме того, на четверг запланировано решение по ставке от Банка Англии, однако вряд ли в этот раз мы увидим что-то новенькое.

Что понедельник нам готовит

Несмотря на то, что в понедельник некоторые страны все еще продолжат празднование Нового года, экономический календарь предоставит нам немало интересных катализаторов для движения валют. Стоит отметить, что день пройдет под знаком отчетов PMI в сфере услуг, которые внесут свою лепту в ожидания по ключевым событиям недели: заседание ЕЦБ и отчет Non-Farm Payrolls.

Старт даст отчет по деловой активности из Китая, который окажет наибольшее влияние на товарные валюты и динамику пары USD/JPY. Если индекс укажет на продолжающееся замедление темпов роста, это поддержит спрос на валюты-убежища, в данном случае, укрепив позиции иены. Ближайшей целью станет район 104,30.

Затем эстафету переймет Европа: PMI еврозоны и Великобритании будет особенно интересен, так как недавние сигналы из других секторов носили неоднозначный характер. Дальнейшее ослабление индексов может вызвать новую волну распродаж EUR/USD и GBP/USD с ближайшими целями на 1,3550 и 1,6360, соответственно. А публикуемый в американскую сессию ISM в сфере услуг может только усилить распродажи, если компонент занятости вновь продолжит расти хорошими темпами.

Алена Афанасьева, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.01.2014 11:55
Перед Рождеством PMI разочаровали

Опубликованные в понедельник данные PMI немного выправили ситуацию, сняв акценты с доллара в пользу европейских валют, хотя ни Европа, ни США не могли похвастаться сильными уровнями. В результате, EUR/USD подошла к закрытию в области 1,3640, а GBP/USD – в районе 1,6410.

EUR/USD поначалу несла потери, однако смешанные данные по деловой активности в сфере услуг стран Е-17 ограничили падение пары. Порадовали более позитивными уровнями Испания и Франция, а вот итальянские и германские данные не дотянули до прогнозов, в итоге, оставив составной PMI еврозоны на ожидаемой отметке 52,1. Пара от уровня открытия 1,3593 скатилась к локальному минимуму 1,3571, но смогла восстановить все потери, завершив торговые сутки в район 1,3640.

Великобритания вновь принесла разочарование, только укрепив опасения о том, что темпы восстановления экономики могут замедлиться в 2014 году с сокращением государственных программ стимулирования кредитования. PMI в сфере услуг составил 58,5 против прогнозных 60,4, продемонстрировав второй месяц снижения подряд. Темпы роста деловой активности упали до 6-месячного минимума, однако негатив был отчасти нейтрализован хорошим укреплением числа новых заказов, что предполагает, хороший базовый спрос остается. В результате, GBP/USD от уровня открытия 1,6400 скатилась к минимуму 1,6336, однако смогла восстановить больше, чем потеряла к закрытию.

USD/JPY продемонстрировала самую впечатляющую динамику в понедельник, с самого утра вновь обвалившись с возвращением крупных азиатских инвесторов на торговые площадки. Резкий обвал Nikkei сделал свое дело, отправив пару от уровня открытия 104,82 к азиатскому минимуму 104,14, после чего цены вновь начали восстановление. Однако так просто все не закончилось – с падением американского S&P распродажи пары возобновились. Пара достигла минимума 103,90 и завершила торги неподалеку.

Прогноз на 7 января

В ночь на Рождество самые худшие опасение инвесторов начали подтверждаться – наблюдаемое во втором полугодии восстановление мировой экономики все еще носит очень неуверенный характер, и очень быстро может вновь сойти на нет. Индекс деловой активности ISM США в сфере услуг не дотянул до прогнозов, составив 53,0 вместо ожидаемых 54,6, однако стоит отметить, что позитивные моменты тоже были – компонент занятости значительно укрепился от предыдущего показателя: 55,8 против 52,5. Это означает, что в пятницу мы все же можем увидеть довольно сильные показатели уровней занятости в рамках NFP. В этом смысле, стоит внимательно следить за оставшимися опережающими индикаторами с рынка труда США: исследование частного сектора ADP, объемы массовых увольнений от Challenger и отчет по числу заявок на пособие по безработице.

Сегодня утром пройдет голосование по утверждению нового председателя ФРС, однако это событие имеет лишь номинальное значение и вряд ли окажет влияние на рынки. А вот в Европе интерес будет представлять серия отчетов из Германии: розничные продажи и рынок труда отразят состояние потребительского сектора крупнейшей экономической системы мира. Если показатели все же продолжат расти, это может оказать некоторую поддержку EUR/USD: закрепление выше 1,3640 позволит паре дорасти до 1,3690.

GBP/USD понесла внушительные потери с начала года, так как инвесторы начали пересматривать свои сверхоптимистичные ожидания по поводу восстановления британской экономики после череды разочаровывающих отчетов. Возможно, потенциал роста пары на ближайшее время будет ограничен: несмотря на довольно хорошие фундаментальные показатели, темпы роста, похоже, достигли своих пиковых уровней. Таким образом, Банку Англии можно не торопиться с ужесточением монетарной политики, а, значит, на ближайшем заседании мы вновь ничего не увидим. Сегодня Великобритания публикует лишь второстепенные отчеты, так что пара будет находиться под влиянием событий в еврозоне и США. Закрепление выше 1,6420 позволит ценам добраться до 1,6470.

Учитывая тот факт, что это первая полноценная торговая неделя, и азиатские инвесторы впервые вернулись на рынке после продолжительных выходных, мы можем наблюдать высокую волатильность по кроссам с иеной в утренние часы. Обратите внимание на динамику индекса Nikkei – если он закроется на этот раз в плюсе, USD/JPY может быстро вернуться в район 105,00.


Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
 
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.01.2014 11:50
Этот протокол FOMC будет не таким, как все

Совершенно спокойный торговый день в режиме консолидации и в ожидании протокола FOMC, запланированного к публикации на среду. Европейские пары медленно дрейфовали на юг, отчасти под влиянием позитивного настроя Федрезерва в рамках «минуток».

EUR/USD провела большую часть дня практически недвижимо в рамках узкого 40-пунктового диапазона. Опубликованные данные по рынку труда Германии помогли паре удержаться выше отметки 1,36. Отчет показал, что число безработных сократилось еще на 15 тысяч, хотя прогнозировалось снижение лишь на 1 тыс. Однако инфляционные показатели подпортили весьма позитивную картину: показатель CPI еврозоны в декабре составил 0,8% вместо прогнозных 0,9%, а PPI и вовсе ушел на отрицательную территорию (-0,1%).

GBP/USD во многом копировала динамику EUR/USD, не получив интересных экономических отчетов со стороны Великобритании. Пара открыла день на 1,6404, добралась до максимума европейской сессии 1,6437, спустилась к минимуму 1,6373, но сумела восстановиться к уровням открытия к завершению торговых суток.

USD/JPY, на удивление, вела себя довольно спокойно, несмотря на продолжающееся снижение индекса Nikkei. Возможно, на пару оказывают влияние позитивные ожидания по поводу подробностей прошлого заседания FOMC. Пара от уровня открытия 104,21 смогла дорасти до максимума 104,73, на текущий момент откатившись в район 104,60.

Прогноз на 8 января

Сегодня мы особое внимание уделим публикации протокола прошлого заседания FOMC. Этого события хотелось бы коснуться отдельным образом в виду его особенности – именно на прошлом заседании представители Комитета решились на долгожданное начало сворачивания QE3, правда, обозначив лишь символическое сокращение стимулирования. Таким образом, детали принятия такого решения могут оказаться довольно интересными и волнующими для рынка. Если инвесторы увидят высокую мотивированность монетарных властей, а также готовность к дальнейшему более значительному сворачиванию, это может усилить спрос на USD в ущерб его противникам. И в пользу такого исхода говорят многие факторы: недавнее агрессивное выступление обладающего правом голоса Плоссера, а также комментарии Бернанке о возможности сокращение программы на каждом заседании. Для USD/JPY это будет означать возвращение выше 105,00.

Однако есть небольшая вероятность, что члены FOMC с неохотой шли на такой шаг, особенно, если вспомнить, что управляющий ФРБ Бостона Розенгрен и вовсе выступил против, ссылаясь на слишком высокий уровень безработицы и слишком низкий уровень инфляции. В таком случае USD/JPY пострадает еще больше, с вероятностью возвращения в район 103,80.

Что касается EUR/USD, то у пары помимо протокола заседания FOMC есть и другие факторы давления. Дефляционные тенденции в еврозоне вызывают все больше опасений у монетарных властей Е-17, так как они явно указывают на недостаток конечного потребления. Несмотря на то, что текущая экономическая ситуация в некоторых периферийных странах начинает выправляться, Италия и Франция значительно тормозит развитие. В этом плане будет интересно посмотреть на выступление Марио Драги сразу после заседания ЕЦБ, запланированного на четверг. Будут ли намеки на дефляцию и пути борьбы с ней, пока остается загадкой. Но шансы на такое развитие событий растут с каждым экономическим отчетом, поэтому в четверг падение EUR/USD очень вероятно. А в среду пара будет двигаться под влиянием публикации отчета по промышленным заказам Германии, а также результатов протокола FOMC, причем последний будет иметь гораздо большее значение. Если протокол окажется более позитивным, чем ожидается, это может отправить пару в район 1,3550.

Великобритания опубликует отчеты по ценам на жилье и условиям на рынке кредитования. Обычно данные по недвижимости вызывают интерес трейдеров, однако сегодня большинство инвесторов все внимание сконцентрируют на грядущей публикации протокола FOMC, так что возможно позиционирование в течение дня, причем не в пользу «британца». Ближайшей целью для GBP/USD может стать область 1,6350.


Алена Афанасьева, аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: alexanderarie от 09.01.2014 00:36
У меня вопрос. Я только начал интересоваться макроэкономикой. При просмотра календаря новостей, я вижу "продажи 5 летних долговых обязательств", выраженные цифрой в процентах. Может мне кто-нибудь обьяснить, что означает эта цифра? Это процент доходности или процент от общего колличества размещенных обзятельств? Что значит эта цифра в процентах? Каков ее смысл?
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.01.2014 11:28
Молчание Банка Англии против нейтралитета ЕЦБ

Совершенно спокойный торговый день в режиме консолидации и в ожидании протокола FOMC, запланированного к публикации на среду. Европейские пары медленно дрейфовали на юг, отчасти под влиянием позитивного настроя Федрезерва в рамках «минуток».

EUR/USD провела большую часть дня практически недвижимо в рамках узкого 40-пунктового диапазона. Опубликованные данные по рынку труда Германии помогли паре удержаться выше отметки 1,36. Отчет показал, что число безработных сократилось еще на 15 тысяч, хотя прогнозировалось снижение лишь на 1 тыс. Однако инфляционные показатели подпортили весьма позитивную картину: показатель CPI еврозоны в декабре составил 0,8% вместо прогнозных 0,9%, а PPI и вовсе ушел на отрицательную территорию (-0,1%).

GBP/USD во многом копировала динамику EUR/USD, не получив интересных экономических отчетов со стороны Великобритании. Пара открыла день на 1,6404, добралась до максимума европейской сессии 1,6437, спустилась к минимуму 1,6373, но сумела восстановиться к уровням открытия к завершению торговых суток.

USD/JPY, на удивление, вела себя довольно спокойно, несмотря на продолжающееся снижение индекса Nikkei. Возможно, на пару оказывают влияние позитивные ожидания по поводу подробностей прошлого заседания FOMC. Пара от уровня открытия 104,21 смогла дорасти до максимума 104,73, на текущий момент откатившись в район 104,60.

Прогноз на 9 января

Сегодня мы особое внимание уделим публикации протокола прошлого заседания FOMC. Этого события хотелось бы коснуться отдельным образом в виду его особенности – именно на прошлом заседании представители Комитета решились на долгожданное начало сворачивания QE3, правда, обозначив лишь символическое сокращение стимулирования. Таким образом, детали принятия такого решения могут оказаться довольно интересными и волнующими для рынка. Если инвесторы увидят высокую мотивированность монетарных властей, а также готовность к дальнейшему более значительному сворачиванию, это может усилить спрос на USD в ущерб его противникам. И в пользу такого исхода говорят многие факторы: недавнее агрессивное выступление обладающего правом голоса Плоссера, а также комментарии Бернанке о возможности сокращение программы на каждом заседании. Для USD/JPY это будет означать возвращение выше 105,00.

Однако есть небольшая вероятность, что члены FOMC с неохотой шли на такой шаг, особенно, если вспомнить, что управляющий ФРБ Бостона Розенгрен и вовсе выступил против, ссылаясь на слишком высокий уровень безработицы и слишком низкий уровень инфляции. В таком случае USD/JPY пострадает еще больше, с вероятностью возвращения в район 103,80.

Что касается EUR/USD, то у пары помимо протокола заседания FOMC есть и другие факторы давления. Дефляционные тенденции в еврозоне вызывают все больше опасений у монетарных властей Е-17, так как они явно указывают на недостаток конечного потребления. Несмотря на то, что текущая экономическая ситуация в некоторых периферийных странах начинает выправляться, Италия и Франция значительно тормозит развитие. В этом плане будет интересно посмотреть на выступление Марио Драги сразу после заседания ЕЦБ, запланированного на четверг. Будут ли намеки на дефляцию и пути борьбы с ней, пока остается загадкой. Но шансы на такое развитие событий растут с каждым экономическим отчетом, поэтому в четверг падение EUR/USD очень вероятно. А в среду пара будет двигаться под влиянием публикации отчета по промышленным заказам Германии, а также результатов протокола FOMC, причем последний будет иметь гораздо большее значение. Если протокол окажется более позитивным, чем ожидается, это может отправить пару в район 1,3550.

Великобритания опубликует отчеты по ценам на жилье и условиям на рынке кредитования. Обычно данные по недвижимости вызывают интерес трейдеров, однако сегодня большинство инвесторов все внимание сконцентрируют на грядущей публикации протокола FOMC, так что возможно позиционирование в течение дня, причем не в пользу «британца». Ближайшей целью для GBP/USD может стать область 1,6350.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.01.2014 23:38
Рынок труда США расставит последние штрихи
Первую часть дня валюты провели довольно сдержанно в надеждах на то, что ЕЦБ воздержится от мягких комментариев, а вторую часть дня отыгрывали пресс-конференцию Драги, не получив четкого плана действий. В итоге, EUR/USD к завершению четверга подошла в район 1,3580, а GBP/USD – в область 1,6460.

EUR/USD с самого утра начала умеренное укрепление, к середине европейской сессии добравшись до отметки 1,3620 от уровня открытия 1,3574. А затем было заседание ЕЦБ, на котором не произошло ничего нового, но рынки получили еще одно подтверждение, что регулятор напуган низкими уровнями инфляции. Самым главным катализатором распродаж единой валюты стали заявления Драги о том, что центробанк приступит к действиям, если инфляция продолжит падать. Именно поэтому мы поначалу видели дальнейшее укрепление EUR/USD до максимума 1,3632, а затем откат к минимуму 1,3548 с завершением торговых суток в районе 1,3580.

GBP/USD ушла в глубокую консолидацию, не получив поддержки со стороны молчаливого Банка Англии, и не сумев удержать уровни, отмеченные на комментариях Марио Драги. Пара от уровня открытия 1.6447 достигала локального максимума 1,6496, но завершила торги в районе 1,6460.

USD/JPY вообще проигнорировала азиатскую и европейскую сессию, продемонстрировав колебания лишь на выходе отчета по числу заявок на пособие б/р, который подтвердил сокращение показателя до 330 тыс вместо прогнозных 337 тыс. В итоге, пара от уровня открытия 104,84 доросла до максимума 105,05 и скатилась в район 104,74 на закрытии.

Прогноз на 10 января
После перенесенной череды заседаний центробанков внимание рынка переходит на данные рынка труда США. Вышедший на днях протокол FOMC подготовил инвесторов к дальнейшему сворачиванию QE3, теперь остается вопрос в размерах сокращения, и многое будет зависеть от состояния экономики, в частности, уровней занятости. На текущий момент все полученные опережающие индикаторы в виде компонентов занятости обоих отчетов ISM, частного исследования ADP и вчерашнего отчета по заявкам на пособия по безработице четко указывают на продолжающийся рост числа рабочих мест, причем рост хорошими темпами. Если показатель окажется выше 200 тысяч, это стимулирует новую волну спроса на USD. В паре USD/JPY мы будем ждать области 105,40.

С EUR/USD ситуация особая. Управляющий ЕЦБ большую часть своего выступления посвятил разговорам об инфляции, едва коснувшись темы продолжающегося роста экономики Германии. Напротив, он описал экономические перспективы Е-17 как слабые, отметив, что восстановление будет идти медленными темпами в течение ближайших двух лет. Таким образом, процентные ставки будут оставаться на текущих или более низких уровнях, как минимум, вплоть до 2016 года, что станет еще одним фактором давления на евро в долгосрочной перспективе. Игра контрастов с монетарной политикой ФРС станет еще ярче, а толчком для сегодняшних распродаж EUR/USD будет позитивный выход уровней занятости по платежным ведомостям с ближайшей целью на 1,3550 и далее на 1,35.

Банк Англии был молчалив, и ничего не дал рынку, но от него и не ждали. Самое главное в паре GBP/USD – стабильные позиции. Однако сегодняшний отчет из США может вывести пару из комы. Днем Великобритания опубликует отчет по промышленному производству, который вряд ли окажет влияние на динамику пары, а вот позитивные результаты NFP способны обвалить «британца в район 1,6385.

ГК FOREX CLUB, старший аналитик Алена Афанасьева
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.01.2014 23:26
Потребительский сектор США может надавить на USD

Пятничные торги удались европейским валютам, и не удались доллару США, а все потому что американский рынок труда вновь преподнес сюрприз – пока все ждали приличного прироста рабочих мест, показатель не дотянул до прогнозов, а вот безработица резко снизилась до рекордных 6,7% . В итоге, EUR/USD к завершению недели подошла к отметке 1,3663, а GBP/USD – к 1,6481.

Благодаря слабым данным по рынку труда США, EUR/USD получила стимул для роста. Пара открыла пятницу на 1,3606 и сползла к минимуму 1,3570 перед выходом отчета, но на самом релизе добралась до максимума 1,3686, неподалеку от которого и закрыла неделю.

Разочарования со стороны экономических показателей начались еще с европейской сессии, когда промышленное производство Великобритании не дотянуло до прогнозов, продемонстрировав нулевой прирост. Это немедленно отправило GBP/USD тестировать поддержку 1,64. Это стало уже третьим разочарованием в экономических показателях подряд за последний месяц. Тем не менее, опубликованные позже противоречивые данные по американскому рынку труда выправили ситуацию. Пара от уровня открытия 1,6480 скатилась к минимуму 1.6380, но восстановились в район открытия к завершению торговой недели.

USD/JPY пострадала больше остальных на выходе неожиданно слабых данных по уровням занятости США: декабрьский показатель стал рекордно низким с января 2011 года, укрепившись лишь на 74 тысячи. Однако смуту в динамику внесло удивительное падение уровня безработицы до 6,7% от предыдущих 7% - это минимальный показатель за последние 5 лет. Тем не менее, не стоит воспринимать снижение всерьез, так как он больше связан с сокращением рабочей силы, чем с реальным увеличением занятости. За последние два месяца пул трудоспособного населения потерял около 750 тысяч. В итоге, пара от уровня открытия 104,81 поначалу доросла до максимума 105,33, но затем обвалилась к минимуму 103,82, неподалеку от которого и завершила торговую неделю.

Прогноз на неделю, 13-17 января

Еврозона на ближайшей неделе не планирует ничего интересного, поэтому EUR/USD будет вести торги исключительно на данных США, которых мы увидим немало: розничные продажи, инфляция, обрабатывающая промышленность и исследование потребительского доверия. Если население действительно сократило свои расходы так, как прогнозируется (рост всего лишь на 0,1% в декабре против 0,7% в ноябре), у пары большой потенциал дальнейшего укрепления в район 1,3750. Правда, надо понимать, что продолжительность такой динамики вызывает сомнения – при очередном сокращении программы количественного смягчения евро вновь начнет нести потери.

У GBP/USD на этой недели будут шансы реабилитироваться. Череда разочаровывающих данных из Великобритании сильно подорвала позиции пары, и теперь восстановить интерес к британской валюте могут только экономические отчеты с хорошим превышением прогнозных данных. Если отчеты по розничным продажам и инфляции смогут показать стабильные уровни, пара способна вернуться в район 1,6580.

USD/JPY понесла большие потери после разочаровывающих данных по рынку труда США, однако падение спроса на пару может продолжиться, если публикуемые на это неделе данные только подтвердят, что потребительский сектор американской экономики пока не полностью восстановился. Ближайшей целью в таком случае может стать область 103,20. Тем временем, экономические показатели Японии продолжают радовать, что должно стабилизировать динамику индекса Nikkei, таким образом компенсируя негативный эффект со стороны отчетов из США.

Текущий понедельник, вероятно, пройдет довольно спокойно, учитывая ограниченное число важных экономических событий. Наиболее активной в плане валютных движений должна быть азиатская сессия: часть трейдеров, не успевших отреагировать на американский отчет по рынку труда в пятницу, может скорректировать свои позиции утром. Кроме того, Китай может внести коррективы в динамику основных пар: если отчеты вновь подтвердят охлаждение второй по размерам экономики мира, это вновь вызовет укрепление спроса на «безопасные валюты».

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.01.2014 23:29
Послевкусие американского рынка труда

Отсутствие важных экономических отчетов в понедельник сконцентрировали внимание азиатских и европейских трейдеров на опубликованном в пятницу отчете по американскому рынку труда. В итоге, EUR/USD к завершению понедельника подошла к отметке 1,3650, а GBP/USD – к 1,6370.

EUR/USD провела довольно спокойный день, лишь чуть снизившись от уровней начала недели. Пара открыла день на 1,3678, добралась до максимума 1,3684, но развернула движение и закрыла торги в районе 1,3650.

GBP/USD продолжила нести потери, даже несмотря на ослабление доллара США в паре с иеной. Переоценка состояния британской экономики в 1 квартале идет не на пользу динамике GBP. Вероятно, в прошлом году мы наблюдали пиковые темпы восстановления Великобритании, так что теперь рост продолжится, но более медленными темпами, несколько ограничивая дальнейшее укрепление пары. Вчера пара от уровня открытия 1,6483 скатилась к недельному минимуму 1,6346, завершив торги неподалеку.

USD/JPY продолжила нести потери с самого утра, так как азиатские рынки решили также среагировать на шокирующе низкие показатели уровней занятости США. Пара добралась до минимума 102,98, который мы не видели с середины декабря прошлого года. Тем не менее, к завершению торговых суток цены восстановились в район 103,20.

Прогноз на вторник, 14 января

На самом деле опубликованные в пятницу данные по рынку труда США обнажили слабые места американской экономики, а также посеяли сомнения в том, что сворачивание QE3 представляет собой утвержденный и непрерывный процесс. Теперь рынок будет очень чувствителен ко всем отчетам из США первостепенной важности. Вчерашние торги носили противоречивый характер, так как азиатские рынки отыгрывали пятничный отчет NFP, в то время как европейские больше готовили позиции под публикуемые в ближайшие дни отчеты.

Вторник упорядочит движения и сконцентрирует внимание рынков на главном – состоянии крупнейшей экономической системы мира. Если потребительский сектор США покажет небольшое желание идти на расходы в рамках отчета по розничным продажам, это вызовет широкую реакцию на валютном рынке и выльется в первоначальные распродажи USD. Тем не менее, спустя несколько часов EUR/USD, к примеру, может развернуться. Дело в том, что одна из основных надежд ЕЦБ заключается именно в глобальных процессах восстановления деловой активности, которая и потянет за собой стагнирующую еврозону. Если возникнут сомнения в мировой стабилизации, то и европейским монетарным властям придется идти на дополнительные меры стимулирования, что потенциально негативно для единой валюты. Таким образом, торги по EUR/USD будут малопредсказуемыми. Одним из сценариев может оказаться первоначальное движение пары в район 1,37, однако последующий более масштабный откат обратно к 1,3590.

GBP/USD понесла внушительные потери, однако причины для этого действительно имеются. И сегодня их может стать еще больше. К сожалению, инвесторы переоценили темпы роста британской экономики и уже заложили в цены более скорое достижение целевых уровней по безработице, что должно заставить Банк Англии перейти к ужесточению денежно-кредитной политики быстрее, чем прогнозировалось. Последние отчеты заставили нас сомневаться в таком развитии событий, а публикуемые сегодня данные по инфляции могут только еще больше укрепить эти сомнения. По прогнозам, в месячном исчислении показатель CPI должен вырасти на 0,6%, что значительно превышает темпы ноября. Если индекс не дотянет до прогнозного, пара продолжит падение с ближайшей целью на 1,63.

Для USD/JPY теперь особую значимость инвесторы будут уделять кривой доходности США. Корреляция с индексом Nikkei может на время быть разорвана – уже вчера мы наблюдали позитивное закрытие токийского фондового рынка, однако это не смогло восстановить позиции пары. Вероятнее всего, в ближайшее время пара продолжит движение вниз: 105,50 будет служить верхней границей среднесрочного диапазона, а поддержкой на ближайшее время выступит 102,50.



Алена Афанасьева, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.01.2014 11:31
Ищем новые катализаторы

Валютные рынки первую половину дня держались довольно спокойно, надеясь на то, что розничные продажи из США дадут новый катализатор для движений. Однако данные вышли в соответствии с прогнозами, так что завершение торговых суток прошло довольно спокойно. В итоге, EUR/USD к завершению вторника подошла к отметке 1,3680, а GBP/USD – к 1,6450.

EUR/USD в течение всего дня пыталась восстановиться, робко тестируя район 1,3690, однако даже позитивные экономические данные из еврозоны и слабоватые показатели из США не помогли ей в этом. Вчера стало известно, что в ноябре промышленное производство увеличилось максимальными за последние три года темпами на 1,8% м/м. Вероятнее всего, темпы роста экономики в 4 квартале все же ускорятся, и стабилизационные процессы из сектора обрабатывающей промышленности распространятся на все остальные отрасли.

GBP/USD попытался продемонстрировать восстановление после довольно внушительного падения, наблюдаемого в течение нескольких дней. На пути у пары встали не только технические факторы в виде сопротивления 1,6420 и фундаментальные в виде слабых данных по инфляции, однако она смогла преодолеть и эти препятствия. Британский CPI вышел на отметке 2,0% против прогнозного 2,1% г/г, подтвердив продолжающуюся тенденцию к снижению инфляционного давления. Однако пара, остановившись на время, все же продолжила укрепление, добравшись до максимума 1,6463 от уровня открытия 1,6381.

Американские данные по розничным продажам показали рост всего на 0,2%, однако объемы без учета автомобилей выросли на 0,7% вместо прогнозных 0,4%. Это могло бы стать хорошим толчком для USD/JPY, если бы не пересмотр на понижение по обеим категориям ноябрьского показателя. Таким образом, в общем, отчет оказался довольно нейтральным, что подбодрило пару во время американской сессии и позволило продолжить сдержанный коррекционный откат от достигнутого на днях 3-недельного минимума 102,85. Пара завершила торговые сутки в районе 104,15.

Прогноз на среду, 15 января

Резкий рост промышленного производства в Е-17 вчера порадовал трейдеров, вновь вернув надежды на то, что темпы восстановления еврозоны постепенно будут набирать обороты, в то время как американская и британская экономики уже достигли пикового роста и, напротив, перейдут в режим замедления. По поводу опубликованного вчера отчета стоит отметить одну интересную вещь – укрепление активности наблюдалось как в «периферии», так и в «ядре». Кроме того, рост на 1,8% более чем компенсировал падение, наблюдаемое предыдущие два месяца. Однако не стоит слишком обнадеживаться: текущие уровни все равно более чем на 10% ниже предкризисных показателей, что говорит о продолжительном процессе восстановления впереди. Сегодня будут опубликованы данные по ВВП Германии, которые, вероятнее всего, совпадут с прогнозами, поэтому мы не ждем от EUR/USD резких колебаний. Неудачные попытки пройти 1,3690 могут отправить пару обратно в район 1,3640.

Несмотря на то, что реакция GBP/USD на снижение инфляционного давления была небольшой и кратковременной, однако в долгосрочной перспективе это еще один фактор в пользу продолжительного цикла ультрамягкой денежно-кредитной политики Банка Англии. Впервые с ноября 2009 года годовой показатель CPI не превысил целевой отметки в 2%. Теперь внимание трейдеров переключается на отчет по розничным продажам, публикуемый в пятницу. Получается, что уже четыре релиза подряд продемонстрировали разочаровывающие данные, и все идет к тому, что пятничные показатели не станут исключением. Вплоть до публикации мы можем наблюдать сдержанные колебания пары с вероятностью возвращения в район 1,6360 ближе к концу недели.

Кстати сказать, текущая неделя ничуть не уступает предыдущей в плане событий. И теперь после релиза розничных продаж США на первый план выходит серия данных по инфляции. Сегодня США публикуют отчет по индексу цен производителей, а в четверг – по индексу потребительских цен, которые приобретают особое значение после череды слабоватых американских показателей и в преддверии январского FOMC. Если в рамках обоих релизов мы увидим дальнейшее снижение ценового давления, это станет еще одним факторов давления на USD. Для USD/JPY это будет означать возвращение в район 102,80 с дальнейшей целью на 102,50.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.01.2014 00:20
Сегодня балом правит инфляция

Доллар вновь вернул к себе внимание и популярность за счет позитивных экономических данных, что надавило на европейские валюты. В итоге, EUR/USD к завершению вторника подошла к отметке 1,3590, а GBP/USD – к 1,6360.

EUR/USD понесла внушительные потери в два этапа – сначала на разочаровании собственными экономическими отчетами, а затем на хороших данных из США. Пара попала под давление с самого утра, причем немалую роль в этом сыграли вышедшие хуже прогнозов данные по ВВП Германии (0,4% вместо ожидаемых 0,5%) и торговому балансу еврозоны (16,0 млрд вместо 16,7 млрд). Еще один удар нанесли превысившие прогнозы индексы PPI, как основной, так и очищенный. В итоге, пара от уровня открытия 1,3678 скатилась к минимуму 1.3580, завершив торги неподалеку.

GBP/USD вела себя более сдержанно во время европейской сессии, но все те же показатели PPI стали той самой соломинкой, сломавшей спину верблюду. В течение европейских торгов пара колебалась в 30-пунктовом диапазоне, однако в американскую сессию пробой 1,64 удался, и пара устремилась к минимуму 1,6321, после чего откатилась в район 1,6360.

Несмотря на внушительное ослабление европейских валют, USD/JPY не так уж сильно отреагировала на произошедшее. Пара от уровня открытия 104,19 медленно двигалась вверх, добравшись до отметки 104,58, неподалеку от которого и закрылась.

Прогноз на четверг, 16 января

Опубликованные вчера данные полностью реабилитировали доллар США, развеяв опасения не только по поводу нестабильности экономического восстановления, но и по поводу развивающихся дефляционных процессов. Несмотря на то, что индекс PPI в месячном исчислении продемонстрировал недотянувшую до прогнозов динамику (0,4% против ожидаемых 0,5%), в годовом исчислении показатель порадовал (1,2% вместо ожидаемых 1,1%), а очищенный от волатильных цен на продукты питания и энергоносители вырос и в годовом, и в месячном расчете. Отдельный отчет показал, что производственный индекс Empire State добрался до 12,51 вместо ожидаемых 3,4, подтверждая продолжающийся процесс стабилизации в обрабатывающем секторе промышленности.

USD/JPY
Впереди остался более важный тест – публикация отчета CPI, отражающего инфляционные тенденции на потребительском уровне. Именно этому индексу необходимо подтвердить рост цен, чтобы окончательно убедить представителей FOMC в возможности дальнейшего сворачивания. Усиливающееся инфляционное давление будет означать, что американский потребитель, стоящий в основе экономики США, переживет любое кратковременное охлаждение и продолжит тратить свои сбережения. Для пары USD/JPY это станет дополнительным катализатором в пользу роста с ближайшей целью на 105,30.

EUR/USD
Помимо инфляционных данных из США, еврозона также опубликует отчет по CPI, который в случае превышения прогнозов может оказать некоторую поддержку EUR/USD с вероятностью восстановления в район 1,3630. Однако будьте осторожны – любая коррекция может прерваться сильными американскими релизами.

GBP/USD
После публикации PPI США недавнее снижение британской инфляции приобретает еще большее значение и оказывает еще больше давление на пару. Сегодня мы не увидим интересных отчетов из Великобритании, однако уже сейчас инвесторы могут начать подготовку позиций к публикуемым в пятницу данным по розничным продажам. Уже четыре показателя подряд вызывали разочарование инвесторов, и все идет к тому, что пятничная публикация не станет исключением. Запланированный на сегодня CPI США может оказать дополнительное давление, отправив пару в район 1,63.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.01.2014 10:44
Великобритания может добить фунт стерлингов

После резких колебаний предыдущего дня валюты вновь впали в режим коррекции в ожидании американского отчета по CPI. Показатель совпал с прогнозами, что несколько разочаровало рынки после более позитивного PPI и помогло немного восстановиться противникам USD. В итоге, EUR/USD к завершению четверга подошла к отметке 1,3610, а GBP/USD – к 1,6360.

С самого утра EUR/USD продемонстрировала коррекционный откат, желая закрепиться выше сопротивления на отметке 1,36. Небольшую поддержку паре оказали совпавшие с прогнозами данные CPI еврозоны, которые показали рост на 0,8% г/г. Конечно, уровни не велики, однако в истории с еврозоной отсутствие плохих новостей уже хорошая новость. Затем еще один толчок вверх дали данные из США: CPI совпал с прогнозами, а вот в рамках отчета по рынку труда были небольшие разочарования. Это отправило пару к дневному максимуму 1,3648, однако к завершению торговых суток мы увидели коррекцию в область 1,3610.

GBP/USD завершила попытки восстановиться еще во время азиатской сессии, чему немало способствовали данные по рынку жилья. Показатель баланса цен в рамках исследования RICS упал до 56 от ноябрьских 58, однако стоит признать, что все не так уж плохо, учитывая то, что индекс ценовых ожиданий достиг 14-летнего максимума. Пара от уровня открытия 1,6369 скатилась к минимуму 1,6313, но на американском PPI восстановилась в район 1,6360.

USD/JPY утром сумела достигнуть недельного максимума 104,91, благодаря выходу позитивных экономических данных из Японии. Напомним, что хорошие национальные данные традиционно давят на иену, так как это означает, что курс Абэ работает, и он продолжит идти по пути стимулирования экономики. В ноябре число заказов в секторе машиностроения выросло на 9,3% против прогноза 1,1%, что подтверждает продолжающуюся стабилизацию экономики и рост деловой активности, в частности. Тем не менее, после неудачной попытки пробить сопротивление 104,90 пара откатилась в район 104,30, неподалеку от которого и закрыла торги.

Прогноз на пятницу, 17 января

После оптимистичного PPI и позитивных результатов исследования Beige Book, инвесторы надеялись получить подтверждение того, что инфляция в США действительно начала расти и на потребительском уровне, однако показатель всего лишь совпал с прогнозами, вызвав волну разочарования по этому поводу. Публикуемые сегодня американские данные из могут немного нейтрализовать этот осадок, если и рынок недвижимости, и потребительский сектор преподнесут приятные сюрпризы.

USD/JPY

Публикуемое сегодня исследование потребительского доверия Японии вряд ли вызовет интерес рынка, а вот аналогичные данные из США точно могут подбодрить пару. Прогнозы по индексу Университета Мичигана говорят о росте до 83,4, и если это действительно произойдет, то негатив от слабоватых розничных продаж и низкого уровня инфляции будет нейтрализован. В основе американской экономики стоит именно потребитель, и если настроения населения растут, это значит, увеличатся и продажи, и потянут за собой CPI. Для пары USD/JPY это станет дополнительным катализатором в пользу роста с ближайшей целью на 104,90.

EUR/USD

Вчера Вайдман из Бундесбанка заявил, что низкие уровни процентных ставок могут дать хороший импульс экономике еврозоны, подчеркнув, что сверхмягкая политика и пользу приносит. Это еще раз подтверждает настрой ЕЦБ на длительный период стимулирования экономики, что потенциально позитивно для рынка акций, но негативно для национальной валюты. Сегодня еврозона не публикует важных отчетов, поэтому, скорее всего, EUR/USD будет корректировать свою динамику на основе американских данных. Сильные показатели из США помогут паре вернуться обратно к 1,3580.

GBP/USD

Великобритания со своим отчетом по розничным продажам, по праву, займет центральное место во время европейской сессии. Уже четыре показателя подряд вызывали разочарование инвесторов, и все идет к тому, что пятничная публикация не станет исключением. Если уровни окажутся ниже прогнозных 0,5% м/м и 2,5% г/г, это окажет большое давление на валютную пару. Вероятен пробой 1,6330 с дальнейшей целью на 1,6275, причем динамика может отразиться и на евро посредством кросса EUR/GBP, который может пробить сопротивление 0,8345.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.01.2014 11:29
Обзор рынка валют, 13 – 17 января

Американский доллар усиливался вдоль всего валютного рынка в период с 13 по 17 января по мере того как его участники закладывались на то, что американская экономика восстанавливается достаточно активно и может предоставить для ФРС возможность продолжения сокращения программы количественного смягчения. Об этом в частности просигналили данные по розничным продажам. Отчет по потребительской инфляции принес несколько смешанные результаты. Индекс потребительских цен в 2013 году растет темпами в 1,5%, а его ядро 1,7%, вплотную приблизившись к целевому параметру в 2,0%. Таким образом, цифры дают аргументы, как сторонникам дополнительного смягчения, так и их оппонентам.

Выступавшие на этой неделе представители Комитета по открытым рынкам, подчеркнули, что для приостановления процесса уменьшения объемов покупок необходимо существенное ухудшение макроэкономической статистики. Последние слабые данные по рынку труда пока относятся на счет рекордных морозов в декабре. Соответственно, доллар получил повод для укрепления.

Однако, единая европейская валюта не торопится сдавать свои позиции. Пара EUR/USD чувствует поддержку в области 1,3575. Опубликованные на этой неделе цифры по продажам автомобилей в декабре оказались очень сильными. Традиционно этот показатель игнорируется участниками валютного рынка, но в этот раз он достиг максимальных значений за последние три года, а потому укрепил уверенность в восстановлении потребительского спроса в еврозоне. Других важных данных из еврозоны в отчетном периоде не поступало.

Британский фунт пребывал под некоторым давлением с понедельника по четверг, регулярно пробуя на прочность поддержку в районе 1,6310, но шокирующе сильные данные по розничным продажам за декабрь, опубликованные в пятницу 17 января, стали поводом для масштабного роста. Темы роста индикатора в пять раз превысили ожидания инвесторов и существенно упрочили фундамент под ногами у стерлинга. Во второй половине дня в пятницу 17 января пара GBP/USD котировалась на уровне 1,6450, отыграв назад все понесенные потери.

Австралийский доллар ожидаемо возобновил свое снижение. После касания к 50-дневной скользящей средней AUD/USD двинулась вниз, сопровождаемая слабыми данными по рынку труда из Австралии за декабрь.

Японская иена вновь попала под давление по мере того как доллар чувствовал себя очень уверенно. Никаких важных данных из Японии не поступало и драйвером движения по-прежнему является мягкая денежно-кредитная политика Банка Японии и намерение ФРС выйти из количественного смягчения.

Прогноз на неделю, 20 – 24 января

На грядущую неделю не запланировано публикации ключевой макроэкономической статистики, способной оказать существенное влияние на позиции доллара. В отсутствие важных раздражителей участники рынка будут постепенно готовиться к заседанию ФРС США. Оно состоится 28-29 января, а по его итогам ожидается сокращения QE3 еще на 10 млрд. долларов. Доллар имеет все шансы чувствовать себя уверенно.

Однако участники торгов по единой европейской валюте также будут ожидать данных по индексу делового оптимизма от центра экономических исследований ZEW (21 января, 10.00 GMT). Макроэкономическая статистика из еврозоны в последнее время носит позитивный характер, а потому здесь возможны положительные сюрпризы, способные поддержать евро. В этот же день будут оглашены итоги заседания Конституционного суда Германии по вопросу законности участия правительства в программе «Прямых монетарных операций (Outright Monetary Transactions, OMT). При всей огромной значимости этого мероприятия, мы не ожидаем каких-либо сюрпризов. В момент оглашения намерения реализовать программу летом позапрошлого года евро усиливал свои позиции, но так как она является ослаблением денежно-кредитной политики со стороны ЕЦБ в случае возникновения необходимости ее реализации, то может оказать и некоторое негативное влияние на котировки второй резервной валюты мира.

С точки зрения технического анализа ближайшими важными уровнями поддержки и сопротивления являются отметки 1,3550 или 1,37, соответственно. Преодоление нижней границы на умеренно негативном новостном фоне сделает целью движения район 1,3450, а верхней – уровень 1,3815.

Комитет по монетарной политике Банка Англии на будущей неделе проведет очередную встречу (22 января, 09.30 GMT). В денежно-кредитной политике регулятора царит предельная ясность. Начала процесса повышения ставки привязано к уровню безработицы, инфляция возвращается в таргетируемый диапазон, а экономическая активность возрастает. В таких условиях вносить коррективы ему не потребуется. Здесь вероятность каких-либо неожиданностей и действий минимальна. Тем не менее, высокий уровень волатильности может сопровождать это событие.

Мы видим стерлинг как одну из самых сильных валют на рынке и считаем пока нецелесообразным искать возможности для коротких продаж. В случае продолжения роста целью движения на грядущую неделю станут годовые максимумы в области 1,66.

Австралийский доллар и японская иена в отсутствие важных событий имеют все шансы продолжить движение в рамках устоявшихся трендов. Пара AUD/USD может проверить на прочность поддержку 0,85, а USD/JPY коснуться сопротивления 105,45.

Валерий Полховский, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.01.2014 11:48
У меня вопрос. Я только начал интересоваться макроэкономикой. При просмотра календаря новостей, я вижу "продажи 5 летних долговых обязательств", выраженные цифрой в процентах. Может мне кто-нибудь обьяснить, что означает эта цифра? Это процент доходности или процент от общего колличества размещенных обзятельств? Что значит эта цифра в процентах? Каков ее смысл?

Министерство финансов какой-либо страны размещает свои долговые обязательства. 10-летние бумаги являются эталонными в плане отражения спроса на рынках и в виде показателей доходности. Снижение доходности по сравнению с предыдущими аукционами отражает снижение инфляционных ожиданий. Это процент доходности.
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.01.2014 10:50
США на этой неделе возьмут паузу

Пары вели себя довольно сдержанно на фоне низких торговых объемов и недостатка экономических катализаторов. Опубликованные утром отчеты из Китая задали тон на весь день. В итоге, EUR/USD к завершению понедельника подошла к отметке 1,3560, а GBP/USD – к 1,6430.

EUR/USD с утра попала под давление, так как первоначально показавшиеся сильными данные из Китая, по основным индикаторам продемонстрировали постепенное замедление: ВВП, промышленное производство и инвестиции в основные фонды. Европейские отчеты отразили противоречивую динамику: германский PPI недотянул до прогнозов по месячному показателю, но превысил прогноз в годовом исчислении, а объемы промышленных заказов резко увеличились на 2,3% м/м вместо прогнозных +0,3%. В итоге, пара от уровня открытия 1,3535 спустилась к утреннему минимуму 1,3507, а затем откатилась к локальному максимуму 1,3565, неподалеку от которого и завершила торги.

GBP/USD чувствовала себя неуверенно на фоне пустого календаря, причем дополнительное давление на ее динамику оказывала коррекция EUR/GBP после достижения сильной поддержки 0,8240. Пара провела торги в рамках 50-пунктового диапазона, поначалу спустившись к минимуму 1,6394, затем откатившись к максимуму 1,6451, завершив торги вблизи 1,6430.

USD/JPY весь день боролась с поддержкой 104,00, однако пробой вниз так и не удался, несмотря на снижение спроса на американскую валюту, наблюдавшееся в течение всего дня. Поначалу на пару надавила негативная динамика Nikkei, а следом - противоречивые данные из Китая. В итоге, от уровня открытия 104,20 пара скатилась к минимуму 103,86, но вернулась в район 104,10 на закрытии.

Прогноз на вторник, 21 января

На этой неделе число экономических релизов ограничено, однако сезон публикации корпоративных отчетов за 4 квартал может компенсировать недостаток событий. Кроме того, во вторник МВФ опубликует прогнозы по темпам роста крупнейших экономических систем мира, и, думаю, мы получим несколько довольно интересных сюрпризов.

USD/JPY
К сожалению, ни Япония, ни США не запланировали на сегодняшний день важных отчетов, поэтому в течение всего дня динамику пары будут определять рыночные настроения. С утра обратите внимание на направление индекса Nikkei, который имеет прямую корреляцию с USD/JPY. Во время американской сессии интерес привлечет отчет МВФ: пересмотр прогнозов по ВВП США на повышение может дать дополнительный стимул для возобновления ралли с ближайшей целью на 104,40, после чего будет открыт путь к 104,90.

EUR/USD
Публикуемые еврозоной данные по праву привлекут всеобщее внимание трейдеров в первой половине дня. Интерес будет представлять индекс настроений в деловой среде от ZEW по странам Е-17, причем ключевыми будут показатели из Германии, являющейся локомотивом региона. По прогнозам, рост индикатора продолжится, причем с достижением новых рекордных уровней на отметке 64 (максимум с февраля 2006 года). Если такие уровни подтвердятся, это может подбодрить инвесторов начать покупки EUR/USD с ближайшей целью на 1,3590, однако дальнейшее движение вверх может встретить определенные трудности, особенно если МВФ с пессимизмом будем смотреть на перспективы европейской экономики.

GBP/USD
Для Великобритании текущая неделя может быть довольно интересной. Несмотря на несколько довольно серьезных разочарований с начала года, экономика Великобритании до сих пор вселяет уверенность. Согласно британским СМИ, МВФ может повысить прогноз по темпам роста ВВП до 2,4% с текущих 1,9%. А публикуемые в текущую среду данные по рынку труда могут подтвердить приближение уровня безработицы к намеченному Банком Англии 7%-ному уровню. Тем не менее, сегодняшний отчет по промышленному сектору от Конфедерации британских промышленников вряд ли сможет стать достаточно сильным катализатором для движений. Скорее, роль будут играть именно позитивные ожидания по поводу данных, запланированных на среду. Это может вновь поддержать спрос на пару с ближайшей целью на отметке 1,6460.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.01.2014 22:59
Соло британского рынка труда

Доллар США чувствовал себя более уверенно в течение большей части дня, причем немаловажную роль в этом сыграла новая волна разговоров по поводу того, что FOMC вновь сократят объемы QE3 на ближайшем заседании. Однако публикация прогнозов от МВФ внесла свои коррективы. В итоге, EUR/USD к завершению вторника подошла к отметке 1,3545, а GBP/USD – к 1,6470.

С самого утра на EUR/USD надавили комментарии Хильзенрата из WSJ о том, что Федрезерв продолжит политику сворачивания программы стимулирования на ближайшем январском заседании. Чуть позже опубликованные данные ZEW Германии внесли еще большую смуту: показатель текущих условий вырос до 41,2 против прогноза 32,4, а вот экономические ожидания ослабли до 61,7 против прогноза 64. Спасли ситуацию прогнозы от МВФ, в рамках которых показатели по темпам роста Германии и Испании были пересмотрены на повышение, а по Франции остались прежними. В итоге, пара от уровня открытия 1,3552 спустилась к минимуму 1,3515, однако откатилась обратно к закрытию торговых суток.

GBP/USD весь день провела в узких диапазонах вблизи поддержки 1,6420 в ожидании приятных данных от МВФ. Дело в том, что еще в понедельник появились слухи о том, что показатели по ВВП будут пересмотрены на повышение, причем довольно значительно. Так и произошло, прогноз по темпам роста Великобритании в 2014 году достиг 2,4% от предыдущих 1,9%. Это помогло паре дорасти до максимума 1,6485 во время американской сессии, неподалеку от которого и произошло закрытие.

Комментарии Хильзенрата о том, что QE3 будет сокращена еще на 10 млрд на заседании FOMC в январе поддержала USD/JPY, которая в течение дня выросла до максимума 104,74, подбадриваемая и позитивной динамикой индекса Nikkei. Однако вторая половина дня не задалась: темпы роста США в рамках прогноза МВФ были пересмотрены на повышение лишь незначительно – на 0,2%, в то время как Япония прибавила 0,5% от 1,2% до 1,7%. Это отправило пару в район 104,15, вблизи которого она и завершила торги.

Прогноз на среду, 22 января

Сегодняшний день мог бы быть самым скучным во всей недели, учитывая практически пустой календарь еврозоны и США, если бы не британские данные, которые действительно могут сделать торги. Внимание азиатских инвесторов займет заседание Банка Японии по денежно-кредитной политике с последующими комментариями, а в Европе все будут следить за отчетом по рынку труда Великобритании.

USD/JPY
Несмотря на то, что пара опять попала под распродажи во время американской сессии вторника, мы полагаем, что иена может вновь ослабнуть перед публикацией решения Банка Японии по денежно-кредитной политике. Скорее всего, центробанк оставит все на прежних местах в преддверии апрельского повышения налога с продаж. Однако в рамках выступления главы ЦБ мы можем увидеть новые намеки по поводу дополнительного стимулирования экономики на опасениях по поводу негативных эффектов от увеличения налоговой нагрузки на население. Это может оказать поддержку паре с ближайшей целью на 104,70.

EUR/USD
Сегодня еврозона воздержится от публикации интересных отчетов, поэтому будет время переварить информацию и подготовиться к публикации данных по деловой активности, запланированных на ближайший четверг. За последние две недели мы наблюдали череду довольно оптимистичных данных из Германии (рынок труда, розничные продажи и промышленное производство), и об этом же говорит пересмотр на повышение прогнозов по ВВП от МВФ. Таким образом, есть все основания ожидать, что и данные по деловой активности порадуют. Но это будет в четверг, а сегодня пара может даже несколько ослабнуть под действием динамики кросса с GBP, если британские данные порадуют. Ближайшей целью может стать район 1,3510.

GBP/USD
Итак, после приятных известий от МВФ сегодня инвесторы с еще большим вниманием будут следить за публикацией отчета по уровню безработицы Великобритании. Если показатель упадет ниже прогнозных 7,3%, это только усилит рыночные ожидания по поводу более скорого перехода Банка Англии в режим ужесточения. А вот публикуемый сегодня же протокол Банка Англии вряд ли будет веять агрессивным настроем, особенно в преддверии февральского инфляционного отчета, так что влияние на пару он будет иметь минимальное.  Таким образом, на выходе данных по безработице мы ждем от пары пробоя сопротивления на 1,6473 с дальнейшей целью на 1,6530.



Алена Афанасьева, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.01.2014 11:12
Деловая активность Европы и рынок жилья США

Главным событием торговой среды стали опубликованные Великобританией данные по рынку труда. Показатель вышел значительно лучше прогнозов, обусловив спрос на британскую валюту. В итоге, EUR/USD к завершению вторника подошла к отметке 1,3545, а GBP/USD – к 1,6470.

EUR/USD держалась довольно сдержанно, получив небольшую поддержку во время азиатской сессии на повсеместном ослаблении доллара США. Тем не менее, весь рост был нейтрализован сильными британскими показателями, которые резко надавили на динамику кросса EUR/GBP и транслировались в умеренные распродажи пары от европейского максимума 1.3579 до дневного минимума 1,3534. Тем не менее, уже во время американской сессии пара смогла восстановить все потери и добраться до дневного максимума 1,3583, неподалеку от которого и завершила торги.

GBP/USD по праву насладилась моментами славы, так как данные с рынка труда оказались гораздо позитивнее, чем предполагали многие экономисты. Резкое снижение уровня безработицы от 7,4% до 5-летнего минимума 7,1% не только подбодрили инвесторов, но и уверили в том, что британская экономика действительно встала на путь стабильного восстановления с хорошими темпами роста. Это помогло паре дорасти до максимума 1,6578 и нацелиться на отметку 1,66, которую мы наблюдали в начале января.

Вышедшие сегодня утром результаты заседания Банка Японии смогли ненадолго занять умы трейдеров, так как после позитивных прогнозов МВФ пересмотренные прогнозы по ВВП от Банка Японии были удивительны. Этот нюанс на некоторое время укрепил иену от уровня открытия 104,28 до минимума 103,96, однако USD/JPY быстро откатилась на начавшемся росте индекса Nikkei. Торговые сутки пара завершила в районе 104,50.

Прогноз на четверг, 23 января

Сегодня мы, наконец, увидим хоть какие-то интересные данные из США в виде отчета по числу заявок на пособия по безработице, а также данные на вторичном рынке жилья. Оба отчета имеют ограниченное влияние на динамику USD, однако на фоне пустого календаря любые позитивные известия смогут вернуть интерес к американской валюте после вчерашних продаж.

USD/JPY
После безэмоционального заседания Банка Японии, на котором не было принято новых решений и дано новых намеков на дополнительное стимулирование, азиатская сессия вряд ли сможет нас порадовать интересными движениями. Таким образом, чтобы увидеть более волатильные торги, придется дождаться американской сессии с ее отчетами. Судя по стабилизации на рынке жилья США, есть все основания ожидать дальнейшего увеличения числа продаж, что потенциально позитивный для USD фактор. Это может оказать поддержку паре с ближайшей целью на 104,75.

EUR/USD
Наконец, и еврозона порадует интересными отчетами, которые смогут хоть как-то расшевелить пару, застрявшую в 50-пунктовом диапазоне. Несмотря на то, что его границы были передвинуты к 1,3530-1,3580, это еще не значит, что пара готова к достижению уровней прошлой недели. Отчеты PMI по странам Е-17 могут оказать необходимую поддержку: особое внимание уделите деловой активности в Германии, особенно после некоторого разочарования со стороны исследования ZEW. Рост индекса в обрабатывающей промышленности выше прогнозного 54,7 поддержит укрепление пары с ближайшей целью на 1,3590, после чего на сцену выйдет 1,3620.

GBP/USD
Данные из Великобритании оказались неожиданно приятными, однако рынок отреагировал на известия не так масштабно, как хотелось бы. Инвесторы понимают, что MPC пока не готов выходить из режима стимулирования экономики. Напомним, что монетарные власти ожидали, что 7%-ный уровень будет достигнут лишь в третьем квартале 2015, а теперь становится очевидным, что целевую отметку мы сможем увидеть уже в ближайшие несколько месяцев. Вероятнее всего, на ближайшем заседании представители Комитета попытаются понизить цель до 6,5%.

Опубликованные вчера показатели роста уровня среднего заработка дают Комитету по монетарной политике возможность потянуть время. Из отчета мы знаем, что прирост зарплаты составляет лишь 0,9% и не дотягивает до текущих уровней инфляционного роста. Когда показатели сравняются или первый превысит второй – это будет четким сигналом к действию для MPC. Таким образом, у британского фунта хорошие основания для дальнейшего роста, однако потенциал будет ограничен областью достигнутых в начале года максимумов 1,66. Вероятнее всего, сегодня мы будем наблюдать коррекционный откат пары с ближайшей целью на 1,6545, после пробоя которой цены отправятся в район 1,6480.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.01.2014 11:16
Обзор за неделю, 20 – 24 января. Прогноз на неделю, 27 – 31 января.

Обзор за неделю, 20 – 24 января


Американский доллар отметился смешанной динамикой в период с 20 по 24 января по мере того как поступающая макроэкономическая статистика и заявления официальных лиц способствовали пересмотру перспектив денежно-кредитных политик в некоторых развитых странах мира.

Единая европейская валюта чувствовала себя не очень уверенно после выхода данных по индексу экономических ожиданий от центра экономических исследований ZEW, но резко двинулась вверх после того как индексы PMI в четверг 23 января просигналили о значительном росте делового оптимизма в еврозоне. Сводный индекс для всего региона был зафиксирован на максимальном уровне за последних тридцать два месяца. Пара EUR/USD, буквально взметнулась вверх и росла до конца недели, попробовав на прочность сопротивление в области 1,3744. Во второй половине пятницы 24 января она прибавляла по ее итогам 1,2%.

Британский фунт уверенно укреплялся с понедельника по четверг. Данные по рынку труда оказались лучше ожиданий и зафиксировали снижение уровня безработицы до 7,1%. Однако в пятницу глава Банка Англии Марк Карни во время выступления на экономическом форуме в Давосе дал понять, что учетная ставка в стране будет поддерживаться на низком уровне еще продолжительный период времени. По сути, он изменил официальные ориентиры по денежно-кредитной политике, озвученные летом 2013 года. Соответственно, пара GBP/USD попала под масштабное давление, сдав большую часть завоеванных в течение недели позиций. Ближе к ее окончанию она усиливалась на 0,7%.

Австралийский доллар продолжил снижение, несмотря на то, что данные по потребительской инфляции зафиксировали более активный рост цен по итогам декабря. Китайская экономика продолжает замедляться, а Резервный банк Австралии периодически проводит вербальные инвенции, пытаясь ослабить свою валюту, высокий курс которой создает проблемы для недобывающих секторов экономики. Пара AUD/USD по итогам отчетного периода утратила 0,6%.

Иена усилилась на 1,9% против доллара, воспользовавшись общем ослаблением «американца», наблюдавшимся в четверг и пятницу. Важных событий, способных повлиять на перспективы японской валюты, зафиксировано не было.

Прогноз на неделю, 27 – 31 января


На грядущей неделе основным событием для валютного рынка станет публикация итогов очередного заседания ФРС США. От американского регулятора ожидают, что он сократит программу количественного смягчения на очередные 10 миллиардов долларов. Слабые данные по рынку труда за декабрь пока списываются на аномальные погодные условия, а представители ФРС, выступавшие на прошлой неделе, дали понять, что уменьшение объемов покупок ценных бумаг будет происходить регулярно и может быть приостановлено, только если макроэкономическая статистика ухудшится значительно.

На таком фоне американский доллар может чувствовать себя более уверенно, но комитет пока не выпадает из графика сокращения объемов покупок, который он туманно обозначил еще в декабре. Соответственно, мы пока не ожидаем масштабных движений.

Основным событием недели для участников торгов по единой европейской валюте станет отчет по индексу делового климата в Германии от центра экономических исследований Ifo (27 января, 09.00 GMT). После публикации сильных данных по индексам PMI здесь возможны отклонения от медианы прогнозов в сторону роста. Пара EUR/USD имеет все шансы продолжить рост, если только ФРС не изменит расклад сил на рынке относительно доллара. C точки зрения технического анализа, максимальной целью движения вверх можно определить отметку 1,3820. Преодоление этого уровня, на наш взгляд, пока не поддерживается фундаментальными данными. Даже в случае быстрого улучшения в экономике еврозоны, ЕЦБ вряд ли перейдет к ужесточению денежно-кредитной политики в обозримом будущем, так как инфляционных угроз нет.

Марк Карни значительно ослабил позиции британского фунта. Участники рынка закладывались на возможность скорого повышения ставки, но регулятор просигналил, что готов отказаться от своих ориентиров по денежно кредитной политике и не готов торопиться. Мы допускаем возможность формирования импульса в сторону поддержки 1,6230, но для поиска коротких позиций стерлинг выглядит не очень привлекательно. Его позиции поддерживаются качественной макроэкономической статикой, а денежно-кредитная политика в Великобритании, даже если и не претерпит изменений, останется все же гораздо жестче, чем в США. Основным событием недели станет публикация данных по ВВП за четвертый квартал (28 января, 09.30 GMT) и выступление Марка Карни (29 января, 12.15 GMT). Ситуация в экономике Великобритании складывается неплохая, но это уже не сюрприз. И даже отклонения от медианы в сторону роста по ВВП, при изменившихся ориентирах по денежно-кредитной политике, могут не двинуть котировки фунта сильно вверх.

Австралийский доллар пребывает в свободном падении. Данные по индексу PMI в промышленном секторе Китая, просигналили, что вторая экономика мира продолжает замедляться, а меры государственного стимулирования не дают пока желаемого эффекта. Кроме того, на «ауси» довлеет позиция Резервного банка, который грозит интервенциями и считает виновником слабости в недобывающих отраслях экономики сильную национальную валюту. Целью текущего движения вниз является отметка 0,8545.

В отсутствие важных макроэкономических новостей из Японии динамика пары USD/JPY будет определяться поведением доллара. В случае ее дальнейшего снижения, она может быть интересна для поиска длинных позиций в области поддержки 100,60.

Валерий Полховский, старший аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.01.2014 11:03
Фунт находится в предвкушении

На открытии недели доллар США попытался вернуть часть своих потерь, что ему кое-где удалось. Европейские валюты двигались разнонаправлено, находясь под влиянием рыночных ожиданий и технических факторов. В итоге, EUR/USD к завершению понедельника подошла к отметке 1,3680, а GBP/USD – к 1,6580.

Опубликованные во время европейской сессии данные по доверию в деловых кругах подтвердили оптимистичные взгляды корпоративного сектора Германии на будущее. Показатель вырос до 2,5-летнего максимума 110,6, превысив прогноз на отметке 110,2. К тому же, индекса текущей оценки и ожиданий также порадовали, подбодрив спрос инвесторов на европейскую валюту. EUR/USD от уровня открытия 1,3676 сумела дорасти до максимума 1,3715, однако пробоя сильного сопротивления не состоялось, и коррекционный откат привел пару к 1,3680 на закрытии.
GBP/USD в отсутствие интересных национальных отчетов, но в ожидании скорой публикации сильных данных по ВВП Великобритании медленно, но верно шла вверх. Пара от уровня открытия 1,6503 смогла добраться до максимума 1,6586, завершив торги неподалеку.

Вчера утром Япония сообщила о более внушительном дефиците торгового баланса, чем предполагалось. Однако рынки восприняли это с должным пониманием: по большей части свою роль в этом сыграла резкая девальвация национальной валюты, которая привела к резкому росту цен на импортные товары. Таким образом, USD/JPY от уровня открытия 102,21 доросла до 102,92 во время американской сессии, однако слабые данные по рынку жилья США заставили пару понести потери. Закрытие торгов произошло в районе 102,30.

Прогноз на вторник, 28 января

Наблюдаемая паника на рынках развивающихся стран снижает шансы на то, что Бен Бернанке на своем последнем заседании в качестве председателя все же пойдет на очередное сокращение программы стимулирования. По сути, именно решение ФРС ограничить дальнейшие вливания ликвидности на рынки стало одним из важнейших катализаторов бегства из более рискованных валют развивающегося мира. Экономики уже прогнозируют начало глобального тренда, сопровождающегося ростом интереса к активам развитых стран и выход из активов Emerging Markets.

USD/JPY
Волнения на рынках развивающихся стран заставили инвесторов искать прибежище, однако, на удивление, иена не стала обычным спасательным кругом в текущей ситуации. Даже швейцарский франк показал более сильное укрепление, чем JPY, подтверждая, что экономика Швейцарии внушает гораздо больше доверия, чем японская. По-видимому, близящееся увеличение налоговой нагрузки на население заставляет игроков осторожничать. Неудивительно: в 1997 году схожий рост налога вызвал скатывание национальной экономики в рецессию. Кроме того, впереди нас ждет заседание FOMC по денежно-кредитной политике, причем, по рынку ходят слухи, что Бернанке все же проигнорирует слабые сигналы американской экономики и панику рискованных рынков, и вновь решится на сокращение программы стимулирования. Этот факт будет поддерживать спрос на пару в ближайшие дни с целью на 103,20, которая откроет путь к 103,60.
EUR/USD
Европа во вторник воздержится от публикации важных отчетов, однако нам предстоит увидеть выступления нескольких официальных лиц. В Давосе Марио Драги заявил, что факторов риска со стороны внешней экономики стало меньше, так что восстановление еврозоны будет набирать темпы. Такие комментарии действительно глоток свежего воздуха после бесчисленных намеков на дополнительное стимулирование. Если и сегодня мы услышим что-то столь же оптимистичное, это может дать паре импульс для пробоя 1,37 с дальнейшей целью на 1,3730.

GBP/USD
Пара вновь возвращает своих поклонников, учитывая запланированную на сегодня публикацию данных по ВВП Великобритании за 4 квартал. Предполагается, что квартальные темпы роста сохранятся на уровне 2 и 3 квартала (0,8%), а годовой показатель ускорится до 2,9%. Если данные действительно выйдут на таких хороших уровнях, это станет дополнительным стимулом для роста британской валюты. После довольно сдержанных комментариев Марка Карни рынок до конца осознал, что монетарные власти не будут торопиться с ужесточением, однако новые подтверждения стабильных темпов восстановления экономики будут и далее поддерживать спрос на GBP. Ближайшей целью станет отметка 1,66 и далее 1,6650.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.01.2014 10:52
Когда уходит Бернанке…

Рынок до конца надеялся на сверхпозитивный толчок со стороны британских данных, и так как мечты не сбылись, спрос на американский доллар, наконец, вернулся, особенно в опасной близости от заседания FOMC. В итоге, EUR/USD к завершению вторника подошла к отметке 1,3660, а GBP/USD – к 1,6570.

Пустой экономический календарь заставил EUR/USD двигаться под влиянием британских данных и рыночных настроений. Сначала неспособность закрепиться выше 1,3680, а затем и разочарования со стороны ВВП Великобритании заставили пару развернуться движение. В итоге, от уровня открытия 1,3672 пара доросла до дневного максимума 1,3687 и спустилась в район 1,3660 к закрытию.
GBP/USD не смог получить то, на что надеялся: квартальный показатель замедлился до 0,7%, вызвав волну разочарования у инвесторов, которые ждали еще одного позитивного сюрприза от Великобритании. Данные подтвердили хорошие темпы роста экономики, однако до достижения предрецессионных пиков не хватает порядка 1,3%, которые, впрочем, можно будет увидеть уже спустя 2-3 квартала. Что интересно, замедление вызвала слабая динамика строительного сектора, который последнее время подает довольно стабильные сигналы, и, возможно, даже будет пересмотрен на повышение уже в рамках вышедшего отчета. В итоге, пара от уровня открытия 1,6582 доросла до максимума 1,6624, но ослабла на разочаровании от показателей, завершив торги вблизи 1,6570.

Несмотря на совершенно спокойную азиатскую сессию, USD/JPY все же смогла укрепить свои позиции в течение второй половины дня. Восстановление интереса к американскому доллару в преддверии результатов заседания FOMC помогло паре от уровня открытия 102,56 дорасти до максимума 103,24 и завершить торги вблизи 102,90.

Прогноз на среду, 29 января

Сегодня утром станет известен исход экстренного заседания центробанка Турции, от которого ожидают повышения процентной ставки. Это может несколько успокоить рынок. Впрочем, волнения на развивающихся рынках создают американской валюте благодатные условия для роста: мало того, что USD испытывает спрос на разговорах о сворачивании QE3, так еще и выступает в качестве «валюты-убежища» в связи с оттоком капитала из рискованных активов. Кроме того, с приближением заседания FOMC по денежно-кредитной политике все больше растет уверенность, что никакие панические настроения на рынках не заставят Федрезерв и Бернанке поставить на паузу сворачивание программы стимулирования. По сути, точкой опоры для регулятора будет состояние рынка труда, и если уровень безработицы все также продолжит падать, в начале 2015 года уже можно будет увидеть ужесточение ДКП.

USD/JPY
Пара весь день проведет в подготовке к заседанию FOMC. С момента прошлой встречи Комитета экономические отчеты все только запутали. Несмотря на то, что рынок труда в декабре прибавил лишь 74 тысячи вместо прогнозных 241 тысяч, уровень безработицы достиг отметки 6,7% от которого рукой подать до 6,5%-ной цели, намеченной Федрезервом. Розничные продажи с момента последнего заседания подросли, а потребительское доверие подавало противоречивые сигналы. Тем не менее, общее восприятие ситуации в американской экономике остается позитивным, так что наше мнение – сворачиванию быть! Этот факт будет поддерживать спрос на пару с целью на 103,70, после пробоя 103,20.
EUR/USD
Среда вновь не сулит ничего интересного в плане событий из еврозоны. Из наиболее значимых данных – индекс потребительских настроений Германии от Gfk, который лишь разбавит скуку европейской сессии, но вряд ли произведет на рынок большое впечатление. Скорее всего, в течение всего дня спрос на американскую валюту будет возрастать и достигнет кульминационной точки в момент объявления о дальнейшем сворачивании QE3. По паре можно ждать достижения 1,36, однако вероятность коррекционного отката спустя пару часов очень велика, особенно, если Федрезерв еще раз подчеркнет, что до ужесточения еще очень далеко.

GBP/USD
Несмотря на отсутствие сюрпризов во время вчерашнего отчета из Великобритании, темпы роста на текущий год выглядят довольно внушительными (по прогнозам, 2,8%), причем каждый месяц оценка пересматривается на повышение. Кстати, именно это мы можем увидеть в рамках февральского инфляционного отчета. На текущей неделе интересных британских отчетов мы больше не увидим – ближайшим событием, способным вызвать колебания валют, будет запланированная на следующую неделю серия отчетов по деловой активности. Сегодня обратите внимание на выступление Марка Карни, однако вряд ли мы услышим что-то новое после его пятничных комментариев, взорвавших рынки. FOMC расставит все на свои места. Ближайшей целью станет отметка 1,65.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.01.2014 00:50
Развивающиеся рынки – развивайтесь сами

Несмотря на приятный сюрприз для рынков развивающихся стран, который с утра преподнесла Турция, повысив ставку с 7,5% до 12%, ко второй половине дня европейские валюты потеряли самообладание, обвалившись на новой волне спроса на безрисковые активы. В итоге, EUR/USD к завершению среды подошла к отметке 1,3650, а GBP/USD – к 1,6550.

Еврозона с утра порадовала еще одним сильным отчетом по потребительскому доверию, которое выросло до максимальной отметки с августа 2007 года, достигнув отметки 8,2 от 7,7 в предыдущем месяце. Несмотря на то, что показатель не вызвал бурной реакции на рынке, это еще один плюс в карму единой валюты, которая все же не спешит падать против доллара США на фоне разнонаправленных курсов денежно-кредитной политики центробанков. Пара от уровня открытия 1,3668 сначала доросла до 1,3684, однако под влиянием антирисковых настроений обвалилась к 6-дневному минимуму 1,3602, завершив торги вблизи 1,3650.

GBP/USD фактически дублировал поведение EUR/USD, начав день на 1,6578, после чего был отмечен рост до 1,6605, но продолжения ралли не получило, так как волна паники отправила пару к 3-дневному минимуму 1,6524, однако к завершению торгов пара скорректировалась в область 1,6550, и выход решения FOMC не смог поколебать пару.

Решение центробанка Турции повысить ставку наибольшее впечатление произвело на USD/JPY, которая от уровня открытия 102,93 доросла до 5-дневного максимума 103,43, однако быстро растеряла весь оптимизм, так как проблема недоверия рынкам развивающихся стран не была решена однократным повышением ставки. Пара быстро скатилась к минимуму 101,95, однако на выходе решения FOMC все же восстановилась выше отметки 102,00.

Прогноз на четверг, 30 января

«Шоковая тактика» от турецкого ЦБ, к сожалению, не дала видимых результатов, и даже последующее повышение ставки регулятором ЮАР также было проигнорировано финансовыми рынками. Волна страха вновь накрыла рискованные активы, увеличив спрос на такие валюты-убежища, как USD, CHF и JPY. Тема «угрозы перелива» настолько заняла умы трейдеров, что даже отвлекла на время от FOMC и сворачивания QE3. Тем не менее, прошедшее заседание FOMC было действительно важным, учитывая, что в феврале Комитет не будет встречаться, так что теперь до марта в рыночных настроениях по доллару все останется без изменений. И ситуация на развивающихся рынках вряд ли повлияет на дальнейший курс: по сути, ФРС предупреждала о сокращении стимулов с середины прошлого года, поэтому центробанки этих стран должны были сделать все возможное, чтобы предотвратить текущее положение дел.

Главный вывод, который можно сделать в результате прошедшего заседания таков: так как даже в текущих условиях решение по сокращению было принято единогласно, и Йеллен тоже была «за», далее темпы сворачивания могут только ускориться, а не замедлиться. Развивающиеся страны – готовьтесь решать свои проблемы сами, а инвесторы – покупайте доллар США.

USD/JPY
На фоне произошедшего вчера стоит отметить, что для пары гораздо большее значение играло состояние развивающихся рынков, чем курс ДКП Федрезерва. И даже отсутствие комментариев по поводу волатильности рискованных активов стало еще одним поводом для роста спроса на иену – традиционно более безопасный актив из пары USD/JPY. Таким образом, дальнейшая динамика пары будет вновь зависеть от рыночных аппетитов, и лишь во вторую очередь от фундамента. Публикуемые сегодня данные PMI Китая могут подлить масла в панический огонь, если выйдут ниже прогнозных 49,6. В таком случае имеет смысл ждать падения пары до отметки 101,60. Однако не стоит игнорировать американскую сессию, когда будут опубликованы данные по ВВП США – приятные сюрпризы вернут интерес к доллару США.
EUR/USD
Сегодня у пары будет возможность отвлечься от темы RATS (именно так окрестили «четверку» развивающихся стран, волнующихся по поводу политики ФРС). Публикация отчета по рынку труда и индекса потребительских цен Германии может дать паре основания для восстановления потерь, учитывая довольно продолжительную череду позитивных сигналов из разных отраслей экономики. Дальнейшее падение уровня безработицы и укрепление показателя инфляции могут стать основанием для роста пары с ближайшей целью 1,3680.

GBP/USD
Отсутствие важных отчетов из Великобритании отдаст пару во власть рыночных настроений: в европейскую сессию пара будет следовать за динамикой единой валюты, а во время американской сессии переориентируется на USD и соответствующие данные по темпам роста американской экономики. Скорее всего, пара будет сохранять стабильные позиции и демонстрировать колебания в рамках 50-пунктового диапазона 1,6550-1,66.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 31.01.2014 11:41
Паника развивающихся рынков продолжает давить на валюты

Инвесторы никак не могут успокоиться, останавливая распродажи рискованных активов лишь для того, чтобы перевести дух. Слабоватые данные из Китая только подливают масла в огонь. В итоге, EUR/USD к завершению четверга подошла к отметке 1,3550, а GBP/USD – к 1,6480.

EUR/USD долгое время держала себя в руках, не реагируя на панику, охватившую развивающиеся рынки. Однако вчера новая волна распродаж стала последней каплей, продавившей пару ниже 1,36. Причем стоит отметить, даже более сильные, чем предполагалось, данные низ Германии не смогли остановить падение. Число безработных в январе сократилось более внушительными темпами, чем предполагалось (-28 тыс против -5 тыс), а уровень безработицы и вовсе упал до 1,5-годового минимума 6,8%. В итоге, пара от уровня открытия 1,3661 упала к минимуму 1,3542, завершив торги неподалеку.

GBP/USD действовала примерно по тому же шаблону, однако за одним исключением – Великобритания не публиковала никаких позитивных отчетов в четверг. От уровня открытия 1,6562 пара скатилась к минимуму 1,6444, после чего начала откат, который привел пару в район 1,6480 на закрытии.

USD/JPY посвятила день коррекционному откату, так и не сумев пробить поддержку 102,00. Европейские волнения не поколебали решимости пары, так же как и слабоватые американские отчеты. Пара от уровня открытия 102,29 доросла до максимума 102,88 и завершила торги вблизи 102,70.

Прогноз на пятницу, 31 января

Несмотря на то, что волна распродаж началась не сразу после выхода слабоватых данных из Китая, падение индекса PMI в обрабатывающей промышленности до полугодового минимума 49,5 внесло свою лепту в снижение аппетитов к риску. Отчет подтвердил спад экономической активности в Поднебесной, что говорит о дальнейшем снижении спроса на импортируемые товары, а, значит, удар по торговым партнерам.

Вышедшие в американскую сессию данные по темпам роста США в 4 квартале, тоже разочаровали, продемонстрировав квартальное замедление роста. Кроме того, индекс личных расходов значительно не дотянул до прогнозов, составив 3,3% против 3,7%, что не совсем вяжется с позитивным настроем американского регулятора, уверенного в стабильном восстановлении экономики. Таким образом, тема интереса к валютам-убежищам на фоне нестабильного роста двух крупнейших экономических систем мира остается актуальной.

USD/JPY
USD/JPY готова продолжить укрепление, после разворота, который мы наблюдали в течение вчерашних торгов. Неспособность закрепиться ниже поддержки 102,00 выступает в нашу пользу. Конечно и у этой пары нет полного иммунитета к волнениям на развивающихся рынках, однако недавние решительные дейcтвия FOMC по сокращению программы стимулирования говорят об уверенности регулятора в стабильности экономики. Если динамика фондовых рынков стабилизируется, а доходность по «трежерис» возобновит рост, пара может вернуться в район 103,30.
EUR/USD
Волнения на рынках развивающихся стран продолжаются, и, несомненно, это будет оказывать некоторое давление на EUR/USD и впредь, однако мы полагаем, что ослабление пары будет носить ограниченный характер. Действительно, получается, из основных валют евро наиболее уязвим в связи со все еще ультрамягкой политикой ЕЦБ. Возможно, еще одна порция стимула в виде позитивных данных сможет развернуть направление пары. В пятницу ждем объемы розничных продаж Германии (31 января, 7.00 GMT), а также CPI еврозоны (31 января, 10.00 GMT). Если показатели выйдут выше прогнозов, это может поддержать спрос на EUR/USD с возможностью восстановления в район 1,36.
GBP/USD
Пара удерживала более стабильные позиции, чем EUR/USD, по сути, находя точку опоры в устойчивых темпах роста британской экономики, подтверждения которых мы видим на протяжении последнего полугодия. Пустой календарь Великобритании вновь заставит пару двигаться под влиянием рыночных настроений. После того, как она обрела опору, только исключительно резкий обвал рискованных валют может вызвать распродажу пары. Скорее всего, GBP/USD будет сохранять стабильные позиции и демонстрировать колебания в рамках вблизи 1,65.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.02.2014 11:02
Обзор рынка валют, 27 – 31 января. Прогноз на неделю, 3 – 7 февраля.

Обзор рынка валют, 27 – 31 января


Американский доллар отметился уверенным ростом на мировом валютном рынке в период с 27 по 31 января по мере того как Комитет по открытым рынкам ФРС США по итогам своего очередного заседания 29-30 января сократил программу количественного смягчения на 10 млрд. долларов. Данные по ВВП за четвертый квартал опубликованные днем позже подтвердили обоснованность решения регулятора, зафиксировав темпы роста ВВП на уровне 3,2% в годовом выражении по итогам четвертого квартала 2013 года.

Индекс деловых ожиданий от центра экономических исследований Ifo практически совпал с ожиданиями участников валютного рынка и не оказал на перспективы евро значительного влияния, а отчет по потребительской инфляции 31 января просигналил о сохраняющейся дефляционной угрозе и предоставил дополнительные поводы для снижения евро. На фоне усиления американской валюты, пара EUR/USD плавно теряла свои позиции всю неделю и ближе к ее окончанию утратила 1,0%.

Британский фунт не смог упрочить свои позиции. ВВП за четвертый квартал также совпал с медианой прогнозов и составил 0,7% по сравнению с предыдущим кварталом. Экономика «Туманного Альбиона» продолжает активно восстанавливаться, но стерлинг не получает от этого преимуществ, так как Банк Англии сигналит, что не намерен повышать ставку в обозримом будущем, несмотря на достижение уровнем безработицы целевой отметки. Однако, стоит также отметить, что стерлинг пока хорошо сопротивлялся усилению доллара и по итогам недели утратил против него только 0,2%.

Австралийский доллар корректировался к 200-часовой скользящей средней, но, провалив попытку закрепиться выше, попал под серьезное давление, которое возросло после выхода неожиданно слабых данных по Индексу цен производителей в пятницу 31 января. Они намекнули на возможность снижения Индекса потребительских цен в недалеком будущем, что может открыть возможность для Резервного банка Австралии понизить ставку, с целью ударить по позициям «ауси». Пара AUD/USD на закрытии недели прибавляла 0,2, в то время как на недельных максимумах добавляла 1,3%.

Японская иена ослабевала на открытии недели. Однако, приблизившись к 200-часовой скользящей средней против доллара, она снова стала укрепляться и попробовала на прочность годовые максимумы в районе 101,90, пока на рынке активно муссировалась тема бегства капиталов из развивающихся экономик. Ближе к окончанию недели пара USD/JPY торговалась почти на уровне закрытия предыдущей.

Прогноз на неделю, 3 – 7 февраля

Грядущая неделя станет первой неделей нового месяца, а потому будет насыщена на важные макроэкономические релизы, способные существенно повлиять на перспективы доллара в феврале. В понедельник 3 февраля в 15.00 GMT Институт управления поставками США опубликует релиз по индексу PMI в промышленности. В среду (5 февраля, 15.00 GMT) эта же организация предоставит данные по аналогичному показателю в сфере услуг, а ADP Inc озвучит цифры по количеству новых рабочих мест за январь (13.15 GMT) по своей версии. Венчать неделю будет отчет по рынку труда от Бюро трудовой статистики (7 февраля, 13.30 GMT).

Макроэкономические данные из крупнейшей экономики мира в последнее время поступают позитивные. Январский слабый отчет по количеству новых рабочих мест в декабре был отнесен на счет аномальных морозов и, соответственно, медиана прогнозов находится на уровне 185 тысяч. Однако, любое значительное отклонение от нее в сторону снижения может уже просигналить о слабости в экономике и тогда ударит по доллару, так как ФРС получит повод притормозить с процессом сокращения программы количественного смягчения.

Единая европейская валюта будет ожидать итогов очередного заседания Управляющего совета ЕЦБ. Европейский регулятор находится в сложном положении. С одной стороны ведущие экономики региона нуждаются в некотором ужесточении денежно-кредитной политики, а с дугой - периферия требует ее смягчения. При этом регион стоит перед угрозой дефляции, которую хоть пока и не оценивают как значимую, но темпы роста цен неуклонно продолжают падать. Мы полагаем, что ЕЦБ имеет шансы удивить рынок дополнительным мерами по смягчению ДКП. На фоне укрепления доллара евро останется под давлением, если только Марио Драги не преподнесет очередной сюрприз во время пресс-конференции.

С точки зрения технического анализа, можно отметить, что пара EUR/USD наша сопротивление в области 50-дневной скользящей средней и двинулась вниз. Такое поведение часто сигналит о наличии потенциала для снижения. Поводов для укрепления евро сейчас практически нет, а вот доллар может усилиться в случае выхода позитивной макроэкономической статистики из США. В таком случае возможно тестирование поддержки в области 1,3360.

Британский фунт будет ожидать отчетов по индексам PMI в промышленности, строительстве и сфере услуг, которые будут опубликованы традиционно в первые три рабочих дня в 09.30 GMT. В центр внимания также попадут итоги очередного заседания Комитета по монетарной политике. Однако от британского регулятора никто не ждет никаких сюрпризов. Все изменения в денежно-кредитной политике, которые могут произойти, Марк Карни обозначил на форуме в Давосе. Мы полагаем, что пара GBP/USD может протестировать поддержку 1,6330, но только если доллар будет усиливаться вдоль всего рынка.

Резервный банк Австралии также проведет очередное заседание и огласит его итоги во вторник в 03.30 GMT. Ожидается, что он оставит без изменений учетную ставку, но сохранит свою риторику, направленную на ослабление «ауси». В четверг в 06.30 GMT также будут опубликованы данные по розничным продажам и торговому балансу, а в пятницу выйдет официальный релиз по монетарной политике. Если макроэкономическая статистика не преподнесет сюрпризов в сторону роста, пара AUD/USD может продолжить снижение и двинуться в район 0,85.

Динамика пары USD/JPY при пустом экономическом календаре будет определяться поведением доллара вдоль всего рынка. Тема бегства капитала с развивающихся рынков может продолжить доминировать на рынке и тогда японская валюта может нацелиться в район 100,00.

Валерий Полховский, старший аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.02.2014 23:16
На рынке смена интересов

Большинство валют открыли неделю в подавленном настроении, хотя торги большую часть дня носили довольно сдержанный характер, если не считать нескольких исключений. В итоге, EUR/USD к завершению понедельника подошла к отметке 1,3520, а GBP/USD – к 1,63.

EUR/USD провела первый торговый день недели в рамках довольно узких диапазонов, опасаясь надолго оставлять уровень поддержки 1,3480, вблизи которого она торговалась в течение большей части дня. Позитивные данные по PMI в обрабатывающей промышленности различных стран еврозоны приободрили пару на некоторое время, позволив ей добраться до дневного максимума 1,3518 во время европейской сессии. Американская сессия дала дополнительный стимул в виде слабых данных из США, что отправило пару к максимуму 1,3535.

Большое разочарование вчера вызвали британские данные, подтвердившие второй месяц замедления роста деловой активности в обрабатывающей промышленности. Показатель вышел ниже прогнозных значений, скатившись до 56,7 против ожидаемых 57,1. Свою роль играла и динамика EUR/GBP, которая вчера достигла недельного максимума. Это заставило GBP/USD понести потери: от уровня открытия 1,6418 пара скатилась к минимуму 1,6289, закрыв торговые сутки неподалеку.

USD/JPY вчера сумела прорваться ниже 102,00, на время споткнувшись о сильный уровень поддержки 101,63 (декабрьский минимум). Однако более слабые, чем ожидалось, данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности США стали тем самым стимулом, позволившим пробить отметку и устремиться к минимуму 101,04.

Прогноз на вторник, 4 февраля

Несмотря на то, что европейские валюты тоже не пышут здоровьем, американский доллар на их фоне все же выглядит довольно неуверенно. Текущая неделя будет очень интересной, так как данные по деловой активности и рынку труда США перетянут все внимание на себя. Если буквально несколько дней назад все были зациклены на развивающихся рынках и бегстве из рискованных активов, то сейчас динамикой правит фундамент. Очень многие ожидают увидеть восстановление уровней занятости после резкого снижения в декабре, а также дальнейшее снижение уровня безработицы, который уже находится на отметке 6,7%, недалеко от целевого уровня 6,5%, установленного Федрезервом. Если американские отчеты разочаруют, доллару не избежать распродаж.

Кстати, на этой неделе обязательно обратите внимание на выступление управляющих ФРС, которые могут коснуться темы достижения целей по рынку труда. Если раньше на 6,5% предполагалось начать ужесточению ДКП, то сейчас, скорее всего, официальные лица будут пытаться принизить значимость этого факта, а, значит, новые распродажи USD вполне вероятны.

USD/JPY
USD/JPY понесла внушительные потери, и неудивительно, учитывая масштабы разочарования от отчета ISM в обрабатывающей промышленности. Основной индекс обвалился максимально с октября 2008 года, компонент новых заказов - максимальными темпами с декабря 1980 года, а волнующих нас индикатор занятости скатился от 55,8 к 52,3, заставляя опасаться по поводу результатов пятничного NFP. Сегодня экономический календарь США практически пуст, так что предлагаем сосредоточиться на выступлениях представителей ФРС: разговоры о том, что американская экономика слишком слаба, чтобы говорить об ужесточении ДКП, будут давить на пару. Ближайшей целью в таком случае может стать поддержка100,70.

EUR/USD
Окончательный индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности еврозоны подрос до 54,0, превысив прогнозные 53,9, а вот региональные показатели порадовали даже еще больше. Впечатлила Испания, где индекс вырос до 52,2 против ожидаемых 51,3, уже второй месяц подряд удерживаясь выше ключевой 50-пунктовой отметки, даря надежду, что «слабое звено» Е-17, возможно, наконец, встало на путь восстановления. Однако итальянские показатели чуть разочаровали, подтверждая, что стабилизация экономики еврозоны проходит неравномерно. Календарь событий на сегодня пуст, так что интерес к динамике развивающихся рынков может вернуться, что способно вызвать ослабление пары обратно к 1,3480.

GBP/USD
Несмотря на то, что основной индекс PMI Великобритании разочаровал, стоит отметить, что индикатор новых заказов добрался до новых многолетних максимумов, обещая ускорение роста деловой активности в ближайшие месяцы. Но стоит признать, что рынок ждал не этого, и вполне возможно, что на текущий момент в цены по фунту будут закладываться опасения, что британская экономика достигла пиковых темпов роста в прошлом квартале. Несколько раз уже британские отчеты преподносили нам сюрпризы в этом году, и причем не очень приятные, что заставляет верить, что полугодовое ралли от 1,48 до 1,66 исчерпало себя. Банк Англии не торопится с ужесточением, экономика дает противоречивые сигналы, а столь высокие уровни «британца» наносят удар по экспорту страны. Сегодня обратим внимание на PMI в строительном секторе – новое разочарование станет еще одним аргументом для продаж GBP/USD со среднесрочной целью на 1,62.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.02.2014 23:37
Первые сигналы с рынка труда США

Несмотря на практически пустой экономический календарь, пары все же смогли показать интересные движения в течение торговых суток. В итоге, EUR/USD к завершению вторника подошла к отметке 1,3520, а GBP/USD – к 1,6330.

EUR/USD держалась тише воды и ниже травы, а точнее вблизи сопротивления 1,3530, которое так и не было пройдено в течение дня. Тем не менее, даже еврозона преподнесла приятный сюрприз в виде небольшого укрепления индекса PPI от предыдущего уровня (0,2% против -0,1%), нейтрализовав отчасти беспокойство по поводу дефляционного процесса. Такие новости могут стать еще одним аргументом в копилку ЕЦБ для того, чтобы отсрочить вмешательство в денежно-кредитную политику.

GBP/USD, наконец, дождалась своего звездного часа, хотя радость от сверхсильного PMI ограничилась максимумом 1,6343. Показатель деловой активности в строительном секторе составил 64,6 против прогнозных 61,6, отметив максимальный уровень за всю историю расчета индекса с 2008 года. Несмотря на то, что данная отрасль невелика в масштабах британской экономики, однако ее динамика подтверждает продолжающееся восстановление в стране.

Азиатская сессия прошла довольно насыщенно для USD/JPY, так как индекс Nikkei обвалился на 4,18%, однако не ограничил спрос на рискованные активы, благодаря более агрессивному заявлению Резервного Банка Австралии в отношении курса ДКП, рекордно высоким данным по британской деловой активности, а также немного подросшему индексу PPI Е-17. Это вызвало колебания пары из стороны в сторону: от уровня открытия 100,97 пара скатилась к минимуму 100,75, а затем доросла до максимума 101,62

Прогноз на среду, 5 февраля

Се6годня США опубликует отчеты, которые позволят сделать предварительный прогноз по исходу пятничного отчета NFP. Выход исследования ADP по уровням занятости в частном секторе и ISM в сфере услуг (особенно его компонента занятости) помогут определить динамику рынка труда за прошедший месяц. Напомним, что именно второй отчет будет иметь наибольшее значение, так как именно в секторе услуг занято наибольшее число работоспособных граждан США. Рост показателей выше прогнозов подбодрит спрос на USD.

USD/JPY
Выступивший вчера Эванс из ФРС нисколько не удивил рынки своими мягкими высказываниями – он давний приверженец ультрамягкой политики, а к тому же он не обладает правом голоса во время заседаний FOMC. Пара немного оправилась от панических настроений последних дней и вполне может продемонстрировать восстановление в район 102,00 в ближайшее время. Тот факт, что пара пережила слабые данные из США и резкий обвал индекса Nikkei, оставшись выше отметки 101,00, также выступает в пользу ее укрепления. Если американские отчеты порадуют, после пробоя огтметки 102,00 дальнейшей целью станет уровень 102,74.

EUR/USD
Сегодня мы увидим новую серию данных по деловой активности в странах-участницах Е-17, теперь уже по сфере услуг. Если после довольно позитивных отчетов по обрабатывающей промышленности и восстановившемуся PPI мы получим еще один приятный сюрприз, это увеличит шансы нейтральных высказываний представителей ЕЦБ без дополнительного смягчения денежно-кредитной политики. В таком случае пара может отправиться в район 1,36.

GBP/USD
После рекордных сюрпризов от PMI в строительном секторе все внимание переключается на индекс деловой активности в сфере услуг. Если и здесь показатель превысит прогнозы, британский фунт будет полностью реабилитирован, а спрос на него резко вырастет. На текущий момент пара может встретить довольно сильный барьер на отметке 1,6350, который необходимо преодолеть, чтобы вернуться в полноценный режим роста.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.02.2014 10:05
Будет ли Драги «мягок»?


Опубликованные вчера данные из европейских стран и США заставили инвесторов задуматься, а на самом ли деле экономика восстанавливается или это лишь кратковременный эффект от продолжительных денежных вливаний. Пары замерли в узких диапазонах, ожидая ответы на вопросы. В итоге, EUR/USD к завершению среды подошла к отметке 1,3530, а GBP/USD – к 1,6320.

EUR/USD весь день боялась отойти от 1,35, и лишь слабоватые данные из США помогли ей достичь дневного максимума на отметке 1,3554. Надежды пары на сильные данные по деловой активности в сфере услуг еврозоны не оправдались. Позитив принесли лишь Италия и Франция, однако и от них радость была неполной – показатели продолжают оставаться ниже ключевой отметки в 50 пунктов. PMI Германии и еврозоны вовсе не дотянули до прогнозов, еще раз подтвердив нестабильные темпы восстановления экономики зоны обращения евро. А розничные продажи Е-17 только усугубили ситуацию, упав на 1,6% м/м и 1,0% г/г.

GBP/USD вновь получил разочарование со стороны данных по деловой активности. PMI в сфере услуг вышел ниже прогнозов, отметив 58,3 против ожидаемых 59,1, и подтвердив замедление роста в данной отрасли. Тем не менее, как и в случае с обрабатывающей промышленностью здесь были свои радости – укрепление компонента занятости до 55,6 от 55,2, а также достижение 74,3 от 73,5 по субиндексу ожиданий. В итоге, фунт хотя и ушел ниже 1,63, однако сумел восстановиться. От уровня открытия 1,6323 пара скатилась к минимуму 1,6251, однако вернулась в район 1,6320 на закрытии.

У USD/JPY вчера было два этапа: сначала падение от 101,63 до минимума 100,80, а затем коррекция с завершением торгов в районе 101,50. Пара среагировала на негативный ADP (175 против прогноза 191 тыс), а вот сильные данные ISM в сфере услуг не смогли вызвать полноценного ралли. Компонент занятости в рамках последнего отчета вырос до максимального с ноября 2010 года, однако инвесторы продолжают осторожничать в ожидании пятничного релиза.

Прогноз на четверг, 6 февраля

Вышедшие вчера данные по состоянию занятости в частном секторе в рамках исследования ADP не дотянули до прогнозов, вызвав сомнения по поводу высоких уровней прироста новых рабочих мест в январе. Даже хорошая динамика основного индекса ISM в сфере услуг и субиндекса занятости несколько успокоили рынок, так как именно данный индикатор наиболее точно прогнозирует направление «нон-фармов». Учитывая очень плохие показатели NFP в декабре, многие ожидают резкого коррекционного восстановления, однако опубликованные к текущему моменту опережающие индикаторы не позволяют нам быть сверхоптимистами. Сегодня обратите внимание на еженедельный отчет по числу заявок на получение пособий б/р. Если 4-недельная скользящая средняя пойдет на снижение, это будет аргументом в пользу сильных уровней занятости в рамках пятничного NFP, а, значит, поддержит спрос на USD.

USD/JPY
Пара все никак не может найти в себе силы выйти за пределы 101,70, что еще раз подтверждает, что рынок до конца не оправился от того, что происходит на рынках развивающихся стран, и может вновь легко перейти в антирисковый режим, если получит сигналы слабого восстановления мировой экономики. Сегодня обратите внимание на еженедельный отчет по числу заявок на получение пособий б/р. Если 4-недельная скользящая средняя пойдет на снижение, это будет аргументом в пользу сильных уровней занятости в рамках пятничного NFP, а, значит, поддержит спрос на USD. Если американские отчеты порадуют, после пробоя отметки 101,70 дальнейшей целью станет уровень 102,24.

EUR/USD
Вчерашние данные подтвердили, что потребительский спрос в еврозоне остается довольно сдержанным, хотя эта новость не произвела на евро особого впечатления, так как слабые темпы восстановления Е-17 – факт давно известный. Все внимание инвесторов уже приковано к заседанию ЕЦБ по денежно-кредитной политике, а еще больше к выступлению Драги по результатам заседания. Большая часть рынка верит в то, что регулятор воздержится от каких-либо нововведений до марта и займет выжидательную позицию, однако все же небольшая часть верит в презентацию дополнительных стимулов уже на текущей встрече управляющих. Если все останется на своих местах, EUR/USD получит дополнительный стимул для роста на вздохе облегчения с ближайшей целью на 1,3592.

GBP/USD
После достижения максимальной отметки 62,5 в октябре британский PMI в сфере услуг каждый месяц преподносит разочарования, еще раз подтверждая предположения о том, что темпы роста британской экономики могли достичь пиковых значений в 4 квартале прошлого года. Текущие показатели предполагают, что в 1 квартале ВВП вырос на 0,8%, что представляет хороший прогресс по сравнению с 1 кварталом прошлого года, однако все еще недостаточно сильный аргумент, чтобы убедить Банк Англии стать «жестче». Публикуемое сегодня сопроводительное заявление от MPC по итогам его заседания вряд ли заинтересует рынки, так как в нем мы не увидим ничего нового. Пара, скорее всего, будет двигаться под влиянием рыночных настроений, и если ЕЦБ оставит все на своих местах, это может надавить на пару с ближайшей целью на 1,6235.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.02.2014 10:26
Американский рынок труда может разочаровать

Полдня валюты провели в мире и спокойствии, ожидая новостей от ЕЦБ и Драги, однако даже неожиданные комментарии главы центробанка не смогли разбудить все валютные пары. В итоге, EUR/USD к завершению четверга подошла к отметке 1,36, а GBP/USD – к 1,6340.

EUR/USD колебалась в районе 1,3530, немного снизившись перед самим заседанием на опасениях того, что ЕЦБ все же будет звучать слишком «мягко», а также на выходе слишком слабых данных по промышленным заказам в Германии. Тем не менее, неизменное решение центробанка, а также последующие слова Драги о том, что опасности дефляции на текущий момент не наблюдается, вызвали резкое укрепление пары. Ожидания того, что дополнительное смягчение произойдет в марте, резко снизились, что помогло единой валюте добраться до недельного максимума 1,3618 от уровня открытия 1,3532.

GBP/USD держалась довольно стойко, несмотря на укрепление пары EUR/GBP. Динамика кросса не смогла поколебать позиции британской валюты, а Банк Англии и подавно – денежно-кредитная политика осталась прежней. Пара открыла день на отметке 1,6307, скатилась к минимуму 1,6272, однако восстановилась выше 1,6340 на закрытии торговых суток.

USD/JPY в течение всего дня держалась в районе 101,40, и позволяя себе отклониться от него максимум на 20 пунктов. Даже позитивные данные по безработице и слабые данные по торговому балансу не сдвинули ее с места. Однако к завершению торговых суток пара начала укрепляться на ожиданиях пятничного релиза NFP, достигнув района 101,90 на закрытии.

Прогноз на пятницу, 7 февраля

Итак, сегодня мы, наконец, получим один из важнейших отчетов из США – уровни занятости по платежным ведомостям. На текущий момент у нас уже набралась определенная база опережающих индикаторов, которая позволяет судить о вероятных результатах. К сожалению, слабых показателей на этот раз больше: падение компонента занятости в рамках ISM в обрабатывающей промышленности и показателя ADP в частном секторе, рост увольнений Challenger, снижение потребительских настроений от университета Мичигана, увеличение числа повторных заявок на пособие б/р.

Положительных аргумента всего три: компонент занятости ISM в сфере услуг, рост потребительского доверия Conference board и падение 4-недельной средней по числу заявок на пособия б/р. Таким образом, вероятность того, что показатель значительно превысит прогнозы невелика, а после внушительного разочарования в прошлом месяце, даже обычного совпадения с ожиданиями будет недостаточно, чтобы поддержать спрос на доллар США. У американской валюты очень высокие шансы понести потери, и спасти ее может лишь дальнейшее падение уровня безработицы, который в прошлом периоде уже составил 6,7%.

USD/JPY

Исходя из вышесказанного, потенциал пары может быть довольно ограниченным в ближайшее время. Скорее всего, вплоть до выхода отчета мы будем наблюдать консолидацию вблизи 101,90, а разочаровывающие данные отправят пару вниз с ближайшей целью на отметке 101,10. Однако будьте внимательны – публикация отчета всегда сопровождается повышенной волатильностью, а спустя пару часов мы частенько наблюдаем резкий разворот цен, на чем можно сыграть с гораздо меньшей степенью риска.

EUR/USD

Реакция на слова Марио была особенно сильной в этот раз, так как он не только не высказал никаких опасений по поводу того, что происходит с развивающимися рынками, но еще и проигнорировал ситуацию с инфляцией и экономическими перспективами. Медведи ждали беспокойства по поводу дальнейшей стабилизации еврозоны в связи с противоречивыми сигналами, которые последнее время подавали индексы деловой активности и инфляции. Напротив, на этот раз Драги признал признаки восстановления потребительского спроса, рост доверия и стабильные уровни сбережения. Таким образом, позиции единой валюты на текущий момент довольно сильные, так что разочарование со стороны рынка труда США может стать тем самым катализатором для движения с целью на 1,3660, и далее 1,3720.

GBP/USD

Пара вела себя довольно сдержанно, несмотря на разочарования последних дней. Сегодня во время европейской сессии мы увидим довольно интересные британские данные по промышленному производству, которые необходимы фунту, чтобы возобновить укрепление. Если показатели укрепятся, можно ждать восстановления пары в район 1,6380. Дальнейшая судьба «британца» в американскую сессию будет определяться данными США.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.02.2014 21:37
Неделя, когда Джанет Йеллен заговорит

Последний торговый день недели прошел довольно интересно, причем даже в европейскую сессию мы увидели высокую волатильность в связи с решением Конституционного суда Германии. В итоге, EUR/USD к завершению пятницы подошла к отметке 1,3637, а GBP/USD – к 1,6415.

EUR/USD утро провела довольно спокойно, консолидируясь вблизи 1,3590, однако известия о том, что Конституционный суд Германии поставил под вопрос конституционность программы OMT, проводимую ЕЦБ, однако не обозначил ее как незаконную, передав решение Суду европейских сообществ в Брюсселе. Новости отправили евро вниз к минимуму 1,3551, однако дальнейшие известия из США помогли паре восстановить потери и отметить недельный максимум 1,3642.

GBP/USD тоже испытала небольшое разочарование в европейскую сессию, так как британские отчеты демонстрировали противоречивые результаты. Торговый баланс показал значительное восстановление, так как дефицит сократился до 7,7 млрд. вместо прогнозных 9,3 млрд. Однако промышленное производство не порадовало, не дотянув до ожиданий и еще раз подтвердив рыночные опасения по поводу замедления темпов роста британской экономики. Пара от уровня открытия 1,6321 скатилась к минимуму 1,63, однако смогла восстановиться и закрепиться выше 1,64, благодаря слабоватым данным из США.

USD/JPY продемонстрировала интересную динамику в последний торговый день недели. Если пара поначалу все же отреагировала на слабые показатели занятости в рамках NFP, скатившись к минимуму 101,43, то затем откатилась к максимуму 102,57, сконцентрировавшись на снизившемся показателе безработицы и закрыв торги на 102,28. Второй месяц подряд американские компании демонстрируют умеренное желание нанимать новых сотрудников: уровень занятости вырос на 113 тыс вместо прогнозных 185 тыс., однако порадовал уровень безработицы, который стал еще ближе к 6,5%-ной целевой отметке от ФРС. Показатель с 6,7% снизился до 6,6% в январе.

Прогноз на неделю, 10 – 14 февраля

Основной вывод, который можно сделать из опубликованных в пятницу данных по рынку труда – американская экономика продолжает восстанавливаться, однако более медленными, чем предполагалось темпами. В какой-то мере, это хорошие новости, так как предполагает, что ФРС не будет ускорять процесс сворачивания, однако впереди у доллара США могут быть тяжелые дни, так как близость к целевой отметке по безработице на фоне нестабильной экономической картины могут заставить представителей Федрезерва пересмотреть свои ориентиры с 6,5% до 6,0% или же вовсе отказаться от привязки курса политики к конкретному показателю.

USD/JPY
На ближайшей неделе запланированное выступление новой главы ФРС Джанет Йеллен перед Конгрессом будет в центре внимания инвесторов. Несомненно, ей зададут вопросы по поводу планов Федрезерва в отношении целевых уровней по рынку труда и, вероятнее всего, она скажет, что переоценка произойдет в марте, однако даже разговоры о переоценке могут надавить на доллар США. Кроме того, еще одним важным событием текущей недели станет публикация отчета по розничным продажам, которые могут окончательно подорвать позиции USD. Показатель, по прогнозам, вырастет лишь на 0,2%, а учитывая все те же слабые темпы восстановления рабочих мест за последние два месяца, может принести дополнительное разочарование. Таким образом, пара может понести потери в течение торговой недели с ближайшей целью на отметке 101,00.
EUR/USD
Дальнейшая судьба евро на этой неделе будет зависеть от событий в США, так как никаких ключевых отчетов из еврозоны не запланировано до пятницы, когда будет опубликован ВВП еврозоны за 4 квартал. Прошлый год был довольно тяжелым для Е-17, причем ускорения темпов роста к концу 2013 не наблюдалось. Таким образом, вряд ли публикация показателей может стать достаточным катализатором для дальнейшего укрепления пары. Если же Джанет Йеллен заговорит о том, что американская экономика пока слишком медленно восстанавливается и в текущих условиях нельзя говорить об ускорении процесса сворачивания QE3, это должно поддержать дальнейшее укрепление пары в район 1,3720.
GBP/USD
У пары будут свои собственные катализаторы для роста на ближайшей неделе в виде ежеквартального инфляционного отчета от Банка Англии, где мы тоже узнаем новый взгляд на целевую отметку по безработицы, так как установленная ранее 7,0% может быть достигнута уже в ближайшие месяцы – на текущий момент показатель находится на 7,1%. К сожалению, темпы восстановления экономики не достаточно высоки, чтобы сейчас говорить о повышении процентных ставок. Таким образом, мы полагаем, что монетарные власти вовсе откажутся говорить о каких-то конкретных экономических ориентирах, по достижении которых можно будет ждать ужесточения монетарной политики. Потенциально, это может надавить на британскую валюту, при этом ближайшей целью будет район 1,6280.

Что понедельник нам готовит
На этих выходных в Японии проходили выборы нового губернатора Токио, после того как Наоки Иносэ был вынужден уйти в отставку в декабре прошлого года. Согласно первым опросам, Ёити Масудзоэ серьезно опережает своих соперников, что будет еще одним знаком доверия текущему премьер-министру Синдзо Абэ и его курсу политики. Его победа может поддержать укрепление индекса Nikkei на открытии и спровоцировать дальнейшее укрепление USD/JPY. Ближайшей целью в таком случае может стать район 102,70.

В целом, понедельник должен пройти довольно спокойно для валютного рынка, учитывая отсутствие важных экономических отчетов в течение дня. Основные валютные пары будут консолидироваться в рамках узких диапазонов и готовиться к ключевому событию недели – выступлению Джанет Йеллен перед Конгрессом. Доллар США может испытывать небольшое понижательное давление.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.02.2014 09:59
Осталось только слушать

Понедельник прошел довольно спокойно, что неудивительно на фоне пустого экономического календаря. Европейские валюты немного поволновались во время европейской сессии, однако к американской сессии вернулись в узкие диапазоны. В итоге, EUR/USD к завершению понедельника подошла к отметке 1,3630, а GBP/USD – к 1,64.

EUR/USD после непродолжительного сна во время азиатской сессии доросла до максимума 1,3649 в Европе, однако выше уйти не смогла, благодаря интересу продавцов, отмеченному как раз в этом районе. Свою негативную роль сыграли и разочарования со стороны французских и итальянских данных по промышленному производству (-0,3% против прогноза -0,1% и -0,9% против прогноза 0,0% соответственно). Во время американской сессии пара откатилась от максимумов, завершив торги в районе 1,3630.

Несмотря на первоначальные попытки уйти выше с достижением недельного максимума 1,6426 и последующей коррекцией вниз с желанием закрепиться ниже 1,64, пара GBP/USD закрыла торговые сутки ровно там же, где и начала их – в районе 1,64. Пустой экономический календарь Великобритании только способствовал этому.

USD/JPY провела понедельник в умеренном снижении, несмотря на довольно неплохое закрытие индекса Nikkei с 1,7%-ным плюсом. Вероятнее всего, мы наблюдали коррекционный откат после пятничной динамики. Азиатские и европейские инвесторы отыграли опубликованные в конце недели американские данные по рынку труда. Японские данные не произвели впечатления на рынки, хотя тоже разочаровали: индекс потребительского доверия составил 40,5 вместо прогнозных 42,0, а баланс текущего счета вновь оказался в дефиците -0,2 трлн против прогнозных -0,06 трлн, подтверждая, что несмотря на слабость иены, экспортный сектор пока не может продемонстрировать восстановление роста. В итоге, пара от уровня открытия 102,51 спустилась к минимуму 101,99, неподалеку от которого и завершила торговые сутки.

Прогноз на вторник, 11 февраля

Несмотря на очень тихое начало недели, оно может оказаться лишь затишьем перед близящейся бурей на валютных рынках. Возможно, уже в ближайшее время мы увидим ключевые прорывы текущего квартала, а может и полугодия. Китай подготовит почву публикацией своего торгового баланса, который может вызвать метания азиатских валют. Джанет Йеллен задаст направление по монетарной политике и обозначит свои позиции по QE3, что спровоцирует высокую волатильность доллара США. А ежеквартальный инфляционный отчет от Банка Англии прояснит намерения британского регулятора в отношении вероятных сроков ультрамягкой политики, что определит судьбу фунта стерлингов на ближайшие несколько месяцев.

Итак, сегодня в 15.00 GMT Джанет Йеллен скажет свои первые слова в качестве председателя ФРС. Самое интересное – это комментарии по поводу опубликованных недавно данных по рынку труда: показатель безработицы составил 6,6%, что всего на 0,1% выше целевой отметки, которую обозначил Федрезерв в качестве ориентира для смены курса монетарной политики. Подготовленные комментарии Джанет будут опубликованы в 13.30 GMT, так что первая реакция рынка последует уже в это время, однако основной интерес представляют именно ее ответы на вопросы конгрессменов. Любой неосторожный ответ может вызвать резкие колебания валют, причем велика вероятность, что USD окажется под давлением. Таким образом, пара может понести потери с ближайшей целью на отметке 101,40 и далее на 101,00.

Вчерашние данные еще раз подтвердили, что обрабатывающая промышленность в зоне обращения евро стагнирует в каждой стране, за исключением Германии. В понедельник министр промышленности Франции уже призывал официальных лиц вмешаться и понизить курс национальной валюты, однако ЕЦБ пока на это не реагирует. Тем не менее, стоит признать, что если экономические отчеты Е-17 в ближайшее время не начнут демонстрировать четкие сигналы восстановления, Драги все же придется действовать, и, возможно, даже в марте, хотя пока инвесторы настроены гораздо агрессивнее в отношении курса монетарной политики европейского центробанка. Пока что американские события привлекают наибольшее внимание рынка, поэтому у пару вполне есть шансы демонстрировать укрепление в ближайшие дни на вероятно «мягких» комментариях Йеллен. Это может отправить пару в район 1,3720.

У Великобритании история схожа, так как инвесторов больше всего волнует, что же будет с целевым уровнем по безработице. Однако сейчас тема инфляционного отчета Банка Англии, запланированного на среду, ненадолго отойдет на второй план, что может дать шанс паре восстановить свои позиции на слабых комментариях Йеллен. Потенциально, пара способна вернуться в район 1,6480, однако стоит понимать, что укрепление будет носить временный характер, и возможно именно максимальные уровни будут хорошей точкой входа на рынок короткими позициями.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.02.2014 10:35
Представляем вашему вниманию статью Product Owner ГК FOREX CLUB (MT4, Rumus, StartFX) Дениса Иванова о пользе диверсификации. http://forum.fxclub.org/showthread.php/113343-%D0%9E-%D0%BF%D0%BE%D0%BB%D1%8C%D0%B7%D0%B5-%D0%B4%D0%B8%D0%B2%D0%B5%D1%80%D1%81%D0%B8%D1%84%D0%B8%D0%BA%D0%B0%D1%86%D0%B8%D0%B8?p=26324023#post26324023






Джанет Йеллен: мягко и ненавязчиво

Джанет несколько разочаровала рынки, не вызвав всплеска ожидаемой волатильности, так как, по сути, воздержалась от радикальных комментариев. В итоге, EUR/USD к завершению вторника подошла к отметке 1,3630, а GBP/USD – к 1,64.

EUR/USD весь день ждала выступления нового главы ФРС, однако событие не смогло вызвать ключевых прорывов на валютных рынках. Пара от уровня открытия 1,3643 доросла до максимума 1,3682, но с предварительной публикацией заранее подготовленных комментариев Джанет Йеллен ослабла к минимуму 1,3629, а последующее ее выступление вызывало лишь колебания пары в диапазоне. Закрытие произошло в районе 1,3640.

GBP/USD, напротив, только выиграла от того, что европейская валюта пошла вниз. Свою роль здесь сыграла и динамика кросс-курса EUR/GBP, которая помогла паре добраться до максимума 1,6486, однако сильный уровень сопротивления, расположенный в этом районе, вызвал коррекцию с откатом пары к отметке 1,6450. Торговые сутки были закрыты неподалеку.

USD/JPY смогла прибавить почти 50 пунктов в течение торговых суток, больше на вздохе облегчения, что ничего не случилось, чем на реальной фундаментальной поддержки, которую она так и не нашла в словах нового главы Федрезерва. Пара от уровня открытия 102,25 доросла до максимума 102,69, закрывшись в районе 102,60.

Прогноз на среду, 12 февраля

Джанет все сделала по-женски мягко и ненавязчиво. Она не пошла на радикальные заявления и не стала забегать вперед, озвучивая ответы на вопросы, которые должны будут подниматься во время мартовского заседания FOMC. Йеллен дала понять, что все продолжится, но не пояснила, какими темпами, не высказала своего удивления по поводу близости уровня безработицы к целевым ориентирам, и не выразила беспокойства по поводу всего происходящего с развивающимися рынками. В общем, не дала рынку ни одной зацепки, так что пробой текущих диапазонов на время отменяется.

USD/JPY

Сегодня с самого утра мы будем наблюдать волатильность на азиатских рынках в связи с публикацией отчета по торговому балансу Китая. Интерес этот показатель вызывает потому, что является очень неплохим индикатором деловой активности Поднебесной, которая постепенно переориентирует свои мощности на внутреннего потребителя в ущерб крупнейшим торговым партнерам. Если объемы экспорта не дотянут до прогноза, а торговый баланс сократится, это может вызвать новую волну спроса на более безопасные активы. Таким образом, пара после вчерашней неудавшейся попытки все же может понести потери. Сопротивление 102,70 может стать на данный момент непреодолимым барьером, провоцируя откат пары в район 102,20.

EUR/USD

Сегодня пара немного отвлечется от политических волнений в США, и отдастся во власть рыночных настроений. Публикуемые данные по промышленному производству еврозоны могут вызвать реакцию рынка, однако вряд ли она будет масштабной. Скорее всего, пара будет больше ориентироваться на динамику британского фунта, причем может получить неожиданный стимул со стороны кросса EUR/GBP, если тот сможет вновь пойти в рост. В таком случае EUR/USD способна вернуться в район 1,3680.

GBP/USD

Мы все это время говорили о том, что у фунта есть большие шансы на падение на выходе инфляционного отчета. Теперь зайдем с другой стороны: укрепление валюты не исключено при определенных факторах. К примеру, если Банк Англии признает, что текущие темпы роста экономики могут генерировать ускорения инфляции, а прогноз по CPI на ближайшие два года будут составлять 2,0% или выше. Или же если целевая отметка по безработице останется на уровне 7%, причем мы получим подтверждения того, что ЦБ начнет действовать и менять денежно-кредитную политику.

Тем не менее, мы все же полагаем, что вариантов с отрицательным для фунта сценарием гораздо больше: прогноз по CPI, вероятно, окажется ниже 2,0%, регулятор признает хрупкость восстановления экономики, а уровень безработицы или другой экономический индикатор будет отодвинут подальше от текущего уровня. В описанном нами случае ждем откат пары в район 1,6340.

Алена Афанасьева, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.02.2014 23:13
Сегодня внимание на розничных продажах США

Среда прошла гораздо насыщеннее вторника, благодаря сюрпризам со стороны Китая и Великобритании. В итоге, EUR/USD к завершению вторника подошла к отметке 1,3590, а GBP/USD – к 1,6580.

EUR/USD первую половину дня провела в узком диапазоне, не получив никаких стимулов ни со стороны удивительно сильных китайских данных по торговому балансу, ни от слабых данных по промышленному производству еврозоны. Однако публикация инфляционного отчета Великобритании произвела фурор, вызвав спрос на британский фунт и спровоцировав распродажи EUR/GBP, а вслед за кроссом и EUR/USD. Кроме того, свою роль сыграли и комментарии представителя ЕЦБ Кера, который вновь заговорил о том, что вопрос отрицательных ставок по депозитам серьезно рассматривается властями. В итоге, пара от уровня открытия 1,3637 доросла до максимума 1,3652 и обвалилась к минимуму 1,3563, завершив сутки на 30 пунктов выше.

GBP/USD действительно стал звездой рынка, спровоцировав движения в большинстве основных пар посредством кроссов. Британский инфляционный отчет порадовал четкостью после туманных комментариев Йеллен из ФРС. Неожиданно для большинства на рынке Банк Англии повысил прогнозы по темпам роста и четко обозначил сроки следующего повышения процентной ставки – во 2 квартале 2015 года. Это не могло не порадовать фанатов фунта, даже несмотря на довольно низкие уровни прогнозов по инфляции. В итоге, пара от уровня открытия 1,6448 доросла до максимума 1,6557, завершив торговые сутки неподалеку.

USD/JPY держалась как могла, поначалу приободрившись от сдержанных комментариев Йеллен и позитивных настроений рынка в связи с китайскими данными. Однако рост британского фунта против доллара США не мог пройти незамеченным, и все же вызвал откат пары от утреннего максимума 102,67 до вечернего минимума 102,22, завершив торги в районе 102,50.

Прогноз на четверг, 13 февраля

После того как все основное представителями монетарных властей из разных стран было сказано, настало время сконцентрировать внимание на экономических данных. В конечном счете, именно на них будут опираться регуляторы при принятии решения по курсу денежно-кредитной политики.

Несмотря на запланированное на вечер еще одно выступление Джанет Йеллен в Сенате, традиционно оно вряд ли вызовет интерес на рынках, так как практически идентично выступлению в Конгрессе. Отличия могут быть лишь в вопросах сенаторов и ответов главы ФРС, однако и здесь мы не ждем больших откровений. Скорее всего, внимание привлекут данные по розничным продажам, которые, по прогнозам, совсем не выросли в январе. Судя по состоянию рынку труда, а также потребительским настроениям, показатель действительно может оказаться неизменным или даже выйти отрицательным. В таком случае пара способна продолжить ослабление с ближайшей целью на 101,90 после пробоя 102,20.

Отсутствие интересных экономических релизов из еврозоны заставит евро сконцентрироваться на американских данных и на запланированных на пятницу показателях ВВП Германии и еврозоны. В общем, позиции единой валюты не так уж стабильны, учитывая довольно анемичный рост показателей, который мы наблюдали в конце прошлого года и в начале текущего. Слабые промышленные данные из разных стран Е-17 только усиливают опасения по поводу возможностей еврозоны восстановить обороты. А слова Кера подливают масла в огонь. Спасти пару от падения сегодня могут лишь слабые данные из США: скорее всего, первая половина дня пройдет с небольшим снижением, а в американскую сессию мы сможем увидеть укрепление в район 1,3640 при условии разочарования от розничных продаж.

Банк Англии сделал все аккуратно: несмотря на то, что фактически привязка к безработице была упразднена, рынок все равно все внимание акцентировал именно на повышенных темпах роста и на сроках перехода к повышению ставок. Таким образом, позиции британского фунта выглядят довольно стабильно, что дает ему возможность продолжить дальнейшее укрепление, особенно на фоне слабых данных из США. В таком случае ждем дальнейшего движения пары в район 1,6630

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.02.2014 10:03
Пятница – время корректироваться


Торги четверга представляли интерес в плане технической подоплеки движений основных валютных пар: практически на пустом календаре мы наблюдали резкие колебания с достижением рекордных отметок. В итоге, EUR/USD к завершению четверга подошла к отметке 1,3670, а GBP/USD – к 1,6650.

EUR/USD с самого утра рванула вверх, поначалу получив поддержку со стороны кросса EUR/AUD, а затем уже спровоцировав срабатывание стопов, которые и помогли паре уже в течение европейской сессии добраться до прогнозируемых нами отметок. Розничные продажи на фоне всего этого безумства прошли практически незамеченными, несмотря на то, что показатель действительно оказался хуже прогнозов. В итоге, пара от уровня открытия 1,3592 доросла до максимума 1,3691 и закрыла торговые сутки в районе 1,3670.

GBP/USD продолжила свое триумфальное шествие вперед, нацелившись на достижение рекордных максимумов. Широкомасштабное ослабление доллара США только поддержало пару в ее ориентирах, спровоцировав укрепление «британца» от уровня открытия 1,6594 до отметки 1,6672, что помогло ему побить рекорд 2014 года и отметить почти 3-летний максимум.

USD/JPY с самого утра не оставили ни одного шанса на рост, начав ее распродажи от уровня открытия 102,50 и добравшись до недельного минимума 101,69. Окончательный удар по паре нанесли данные по розничным продажам США, которые вышли ниже прогнозов и продемонстрировали падение на 0,4% м/м вместо ожиданий неизменного уровня. Это еще раз подтвердило опасения по поводу нестабильности восстановления американской экономики. Тем не менее, паре удалось восстановиться в район 102,30 на закрытии.

Прогноз на пятницу, 14 февраля

Розничные продажи США действительно разочаровали, и хотя в качестве причин такого резкого падения многие называют плохие погодные условия, несомненно, снижение темпов прироста рабочих мест сыграло свою роль в такой динамике. Обратите внимание, что не только показатель в январе сократился на 0,4%, оказавшись значительно хуже прогнозов, но и декабрьские объемы были пересмотрены на понижение. Более того, помимо двух месяцев сокращения подряд, потребительские расходы показали максимальное падение с декабря. Таким образом, оптимизм Федрезерва пока не подтверждается реальностью – еще пара таких отчетов, и темпы сворачивания вполне могут замедлиться. Все это будет удерживать американскую валюту под давлением в ближайшее время.

USD/JPY
Потери пары за вчерашний день были внушительными, и не смотря на быстрое восстановление части позиций, возможно, они на этом не закончились. Публикуемые сегодня данные по потребительским настроениям от Университета Мичигана могут оказаться особенно интересными в свете недавнего отчета по розничным продажам. Показатель вполне способен продемонстрировать аналогичное падение и еще раз надавить на пару. Ближайшей целью в таком случае может стать область 101,80.

EUR/USD
После внушительного укрепления евро на пустом календаре может прийти столь быстрое же разочарование, а создать условия для этого может публикация данных по ВВП Германии и еврозоны. Первый из отчетов будет иметь наибольшее значение, так как именно Германия является локомотивом темпов роста экономики Е-17, и если и здесь будут наблюдаться слабые уровни, это вернет инвесторам воспоминания о вероятности дополнительного смягчения монетарной политики от ЕЦБ. Таким образом, высоки шансы отката пары с ближайшей целью на 1,3620.

GBP/USD
Теперь, когда Банк Англии прогнозирует рост ВВП в текущем году на 3%, у пары гораздо больше оснований для дальнейшего укрепления. Повышение ожидание на 0,5% - это значительный повод для оптимизма, а также очередная надежда на то, что представители MPC пересмотрят свои ультрамягкие взгляды и перейдут к ужесточению раньше запланированного 2015 года. Последние данные по фьючерсным позициям говорят о том, что число длинных позиций начало сокращаться. Напомним, показатель отражает настроения инвесторов по состоянию на пятницу прошлой недели, т.е. до выхода инфляционного отчета. Таким образом, сейчас все те, кто поспешил выйти из фунта могут также скоро вернуться, создав для пары основания для дальнейшего укрепления к новым максимумам текущего года. На текущий момент январские максимумы в районе 1.6650 пока представляют сильную область сопротивления, однако при ее прорыве движение вверх может ускориться с ближайшей целью на 1,67 и далее 1,6740.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.02.2014 11:33
Обзор за неделю 10 – 14 февраля. Прогноз на неделю 17 – 21 февраля.

Обзор за неделю 10 – 14 февраля


Истекшую неделю доллар завершил с потерями по отношению к основным противникам. В качестве причин тут можно назвать и возросший интерес к риску, и отсутствие радикальных заявлений со стороны нового главы ФРС США Джанет Йеллен, и достаточно слабая экономическая статистика, которая ставит под сомнение вероятность ускорения темпов сворачивания мер количественного стимулирования.

EUR/USD завершила неделю неподалеку от сопротивления 1,37, к которому поднялась от ранее достигнутого недельного минимума на уровне 1,3562. Если в среду котировки снижались под влиянием недостаточно сильной макроэкономической статистики (данные по промышленному производству продемонстрировали падение на 0,7% в месячном соотношении против прогноза -0,2%), а также комментариев представителя ЕЦБ Кера, заявившего, что регулятор всерьез рассматривает вопрос отрицательных ставок по депозитам. Но в пятницу общеевроепйская валюта реабилитировалась после данных по ВВП. Экономика Германии, локомотива Е17, продемонстрировала рост на 0,4% кв/кв, 1,3% г/г. Ускорение продемонстрировали и темпы роста экономики еврозоны: 0,3% кв/кВ, 0,5% г/г (прогноз был на уровне 0,2% кв/кВ, 0,4% г/г). Конечно, экономика демонстрирует не самые выдающиеся темпы роста, но все же встает на путь восстановления.

GBP/USD стала лидером роста, прибавив за неделю больше 350 пунктов или 2,18%. Фунт вырос на контрасте четкого инфляционного отчета с расплывчатыми комментариями Йеллен. Сюрпризом стало повышение Банком Англии прогнозов по темпам роста. Но ключевым моментом, поддерживающим валюту Туманного Альбиона, стало то, что регулятор внес определенность в отношении сроков повышения процентной ставки. Согласно данным, это произойдет во 2 квартале 2015 года.

USD/JPY предприняла попытку возобновить рост, который был сдержан уровнем 102,70. Но к завершению недели пара подошла в районе 101,80, немного восстановившись от минимума на уровне 101,56. Как и предполагалось, основной удар доллар получил со стороны данных по розничным продажам. Показатель продемонстрировал падение на 0,4% м/м в то время как прогнозировался неизменный уровень. Слабыми оказались и данные по первичным обращениям за пособием по безработице (339 000 против 331 000 неделей ранее). Таким образом, появляются подтверждения, что рынок труда по-прежнему остается одним из самых слабых звеньев экономики США.

Прогноз на неделю 17 – 21 февраля

Все, что могла Йеллен сказала. Из ее слов стало понятно, что под ее началом Федрезерв продолжит начинания Бена Бернанке, но ясности в отношении темпов сокращения программы количественного смягчения (QE3) не появилось. Скорее всего, в ближайшее время рынок переместит свое внимание на релизы экономической статистики. Хотя на предстоящей неделе состоятся выступления двух представителей ФРС: Булларда и Локхарта. В их комментариях рынок будет пытаться найти ответы на то, ждать ли ускорения темпов сворачивания мер количественного стимулирования.

Несмотря на отсутствие значимых новостей из США в начале недели, USD/JPY может получить катализаторы для движений, поскольку будут опубликованы данные по темпам роста японской экономики, а также состоится заседание Банка Японии по монетарной политике (во вторник, 18 февраля). Любые намеки на то, что регулятор сохранит ультрамягкую политику, могут поспособствовать возобновлению роста пары в район максимумов прошлой недели (102,70). А уже в среду выйдет протокол последнего заседания ФРС, который, возможно, хоть каким-то образом прольет свет на перспективы темпов сокращения QE3. Если рынок увидит в нем свидетельства вероятности их ускорения, доллар получит дополнительный толчок для роста.

Пара EUR/USD натолкнулась на сопротивление в районе уровня 1,37 и для его прорыва ей будут необходимы дополнительные катализаторы. Помимо уже названных американских событий, можно выделить и собственные данные. Внимание традиционно привлечет публикация индекса экономических настроений от института ZEW. Причем в большей степени рынок может отреагировать на данные по Германии. При условии роста показателя евро/доллар может попытаться на короткое время прорваться в район уровня 1,3780, но уйти выше сможет только на признаках слабости доллара. Также не стоит исключать из поля зрения данные по деловой активности в промышленном секторе и сфере услуг, публикуемые в четверг.

Свою долю позитива фунт получил и котировки пары тестируют почти 3-х летний максимум. Вполне возможно, что с легкостью его преодолеть у пары все же не получится и в начале недели мы будем наблюдать коррекцию в район уровня 1,6690 и, далее, 1,6640. Во вторник стоит обратить внимание на данные по инфляции. В 9.30 GMT будет опубликован отчет по индексу потребительских цен. На фоне стабилизирующейся экономики, чем быстрее инфляция будет набирать обороты, тем выше вероятность того, что Банк Англии быстрее начнет ужесточение монетарной политики. 19 февраля выйдет протокол последнего заседания Комитета по монетарной политике (МРС). При условии, что среди его представителей не будет сторонников смягчения, фунт может возобновить рост с повторным тестированием сопротивления 1,6746 и следующей целью на 1,68.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.02.2014 11:31
Аппетиты на риски растут

Начало недели прошло довольно активно, так как еще утром опубликованные данные по ВВП Японии вызвали резкую реакцию валют. В итоге, EUR/USD к завершению понедельника подошла к отметке 1,37, а GBP/USD – к 1,67.

EUR/USD в течение дня боролась с отметкой 1,37, сумев даже дорасти до 3-недельного максимума 1,3723. Однако дальнейший пробой не удался, и пара откатилась в район 1,37, где мирно торговалась остаток дня. Закрытые в связи с Днем президента американские рынки создали условия для спокойной консолидации.

GBP/USD уже настроилась на достижение новых многолетних максимумов, добравшись до отметки 1,6821, невиданной с ноября 2009 года. Тем не менее, дальнейший рост на фоне пустого календаря был ограничен: в этом районе пара натолкнулась на спрос продавцов, и откатилась к отметке 1,67, неподалеку от которой и закрыла торговые сутки.

USD/JPY с самого утра попала под распродажи, так как опубликованные Японией данные по ВВП за 4 квартал подтвердили рост показателя лишь на 0,3% кв/кв вместо прогнозных 0,7% прироста. Слабые показатели экспортных объемов сыграли свою роль, оставив в качестве единственных драйверов роста потребительский спрос и государственные инвестиции. Это вызвало очередное падение индекса Nikkei, и по цепочке, спрос на японскую иену. Пара от уровня открытия 101,63 скатилась к минимуму 101,38, однако последующее закрытие фондовых площадок в «зеленом», вернуло спрос на пару и помогло укрепиться в район 101,90 на закрытии.


Прогноз на вторник, 18 февраля


С середины января мы наблюдали резкое падение валют развивающихся стран, что заставило несколько центробанков перейти к ужесточению денежно-кредитной политики (ДКП). Тем временем, основные мировые регуляторы делали вид, что ничего особенного не происходит, намекая, что им бояться нечего. Тем не менее, некоторые шаги все же были предприняты: сначала был ЕЦБ, который звучал довольно оптимистично, что заставило инвесторов снизить ожидания по смягчению на заседании в марте; затем Джанет Йеллен даже на фоне слабых данных с рынка труда дала понять, что сворачивание программы стимулирования продолжается; и, наконец, даже сверхмягкий Банк Англии пересмотрел темпы роста ВВП на повышение, дав намек на ужесточение ДКП в следующем году. Все это в итоге оказало поддержку спросу на более рискованные активы, и именно эти тенденции мы можем наблюдать в течение ближайшей недели.
USD/JPY
Еще в конце прошлого года многие предполагали, что Банк Японии постарается увеличить стимулирование экономики до момента повышения налога на потребление (аналога НДС), запланированного на апрель. Большие надежды возлагали именно на текущее заседание Банка Японии 17-18 февраля, так как по срокам это идеальное время, чтобы вызвать эффект на финансовых рынках, смягчить «горькую пилюлю» налоговой нагрузки и поддержать инфляционное давление. Однако последнее заседание 21-22 января, а точнее сопроводительное заявление заронило сомнения по поводу вероятности того, что именно сегодня мы увидим изменения в денежно-кредитной политике ЦБ, так как, по прогнозам регулятора, инфляционный рост продолжится в течение ближайших 6 месяцев, а, значит, нет необходимости спешить. Если же Банк Японии, несмотря ни на что, все же решится на расширении программы стимулирования, это станет хорошим стимулом для роста пары с ближайшей целью на 102,60.


EUR/USD
Выход на политическую арену Италии Маттео Ренци, возможно, станет еще одним благоприятным событием для еврозоны и ее периферийных стран. Рейтинговое агентство Moody’s уже поспешило повысить прогноз по суверенному кредитному рейтингу Италии с «негативного» до «стабильного», хотя и подчеркнуло, что к отставке бывшего премьера это не имеет никакого отношения. В любом случае, со снижением экономических рисков будет расти и спрос на национальную валюту. Сегодня интерес будут представлять данные института ZEW, который опубликует индекс настроений в деловой среде Германии. Ожидается небольшое снижение показателя на фоне недавних слабых данных из промышленного сектора. Если индикатор упадет значительнее прогнозов, ждем коррекцию пары с целью на 1,3657.
GBP/USD
Пара продолжает идти вперед, благодаря переоценке ожиданий по ужесточению монетарной политике. Рынок начал закладывать в цену вероятность повышения процентной ставки уже в начале следующего года, и если публикуемые сегодня данные по инфляции в виде CPI подтвердят все еще высокие уровни ценового роста, это только окажет дополнительную поддержку британской валюте. Тем не менее, стоит напомнить, что индекс достиг целевой отметки Банка Англии в декабре прошлого года после почти 4 лет превышения, и вполне может продолжить замедление роста. Таким образом, велика вероятность, что мы увидим отрицательный показатель в месячном исчислении, а если и годовой уровень уйдет ниже 2,0%, последуют распродажи GBP/USD с ближайшей целью в районе 1,6650.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.02.2014 10:20
Британские данные в центре внимания

Вторник прошел очень активно: каждая сессия преподнесла интересные сюрпризы, заставив инвесторов поволноваться. В итоге, EUR/USD к завершению вторника подошла к отметке 1,3755, а GBP/USD – к 1,67.

EUR/USD смогла завершить вторник в плюсе, несмотря на слабоватые данные исследования ZEW Германии, которые первоначально отправили пару в район 1,3706. Тем не менее, уже к завершению европейской сессии пара начала укрепление, так как более глубокий анализ германских данных показал, что все не так уж плохо: оценка текущей ситуации вышла выше прогнозов (50,0 против 41,2 ранее), отметив максимум с 3 квартала 2011 года. А вот индекс ожиданий упал до 55,7 от 61,7 месяцем ранее. В итоге, пара смогла дорасти до 6-недельного максимума 1,3769, завершив торговые сутки в районе 1,3750.

GBP/USD немного сбавила обороты в связи с вышедшим ниже целевой отметки уровнем CPI, который в январе достиг 1,9% г/г. Впервые с ноября 2009 года показатель ушел ниже установленных Банком Англии 2,0%, причем падение носило масштабный характер: из 12 компонентов индекса 6 продемонстрировали падение, 3 остались на прежних уровнях, а 3 выросли. В итоге, пара от уровня открытия 1,6711 скатилась к минимуму 1,6654, но сумела восстановиться в район 1,67 на закрытии.

Прошедшее заседание Банка Японии действительно, как мы предположили, преподнесло небольшой сюрприз в виде увеличения программы кредитования банков по льготной ставке в два раза. Это было воспринято рынком как дополнительное стимулирование экономики и спровоцировало укрепление USD/JPY от уровня открытия 101,90 до максимума февраля на уровне 102,74. Однако удержать заработанное пара не смогла, откатившись под влиянием слабоватых экономических данных из США: индекс деловой активности в регионе Нью-Йорка Empire State упал до 4,48 вместо прогноза 9,9, а индекс рынка жилья NAHB обвалился до 46 вместо прогнозных 56. В итоге, пара на этих известиях откатилась в район 102,35, где и завершила торговые сутки.

Прогноз на среду, 19 февраля

Последние экономические отчеты из США вызывают все больше сомнений по поводу процесса стабилизации и темпов дальнейшего роста. Показатели рынка труда, розничных продаж, деловой активности, а теперь еще и рынка жилья начинают разочаровывать. Публикуемые сегодня отчеты по объему выданных разрешений на строительство и числу заложенных фундаментов новостроек будут не менее интересны, чем протокол прошлого заседания FOMC. Оба показателя с рынка труда могут служить опережающими индикаторами дальнейшей активности в данном секторе, к которому американская экономика столь чувствительна. Разочарование от этих отчетов окажут давление на доллар США.
Что касается протокола последнего заседания, здесь наибольший интерес будет представлять мнение членов Комитета по поводу слабости экономических показателей, наблюдаемой с начала текущего года, а также возможности замедления темпов сворачивания программы стимулирования. Если оба момент будут проигнорированы, это может вернуть спрос на USD на вздохе облегчения. И именно такой вариант наиболее вероятен, учитывая недавнее выступление Йеллен в Конгрессе.

Публикуемые сегодня данные по индексу активности во всех отраслях японской экономики, а также последующий ежемесячный отчет Банка Японии вряд ли вызовет интерес рынка. Скорее всего, основные движения по паре произойдут на публикации американских экономических показателей. Отчет с рынка жилья США может разочаровать инвесторов, учитывая тот факт, что плохие погодные условия могли ограничить число выданных разрешений и объемы начатого строительства в январе. Это может отправить пару обратно в район 101,80.

Несомненно, и уровни индексов в рамках вчерашнего исследования ZEW остаются довольно сильными, однако стоит учесть, что замедление темпов роста отмечается уже второй месяц подряд, что может говорить о хрупкости восстановительного процесса в Е-17. Сегодня календарь еврозоны практически пуст, что заставит пару двигаться под влиянием британских событий во время европейской сессии, и американских – во время американской. В целом, у пары хорошие шансы продолжить укрепление против USD, учитывая разочаровывающий поток экономических данных из США. Если днем пара может откатиться в район 1,3720, то к вечеру возможен новый заход вверх с целью на 1,3785.

Отчет по инфляции только уверил инвесторов, что Банк Англии еще долгое время не будет поднимать процентные ставки. Стоит учесть, что инфляционное давление на производственном уровне также остается довольно сдержанным: PPI на входе вырос на 3,1% г/г, а уже на выходе индекс цен производителей прибавил лишь 0,9%. Кроме того, высокие уровни национальной валюты вносят свою лепту в снижающиеся цены на импорт, энергоносители и сырье. Все это будет ограничивать дальнейшее укрепление пары, однако, не сегодня. Запланированные к публикации данные по рынку труда и протокол прошлого заседания Банка Англии привлекут всеобщее внимание инвесторов.

В недавнем инфляционном отчете было немало сказано на тему свободных мощностей в экономике, поэтому внимание может быть уделено таким показателям, как среднее число рабочих часов в неделю, а также число временно занятых. Кроме того, в качестве индикатора инфляции можно использовать изменение уровня среднего заработке. Здесь очень многое будет зависеть от отклонений от прогнозных значений: рынок труда последнее время демонстрировал хорошие темпы роста, поэтому аналогичная динамика в январе поддержит спрос на пару с ближайшей целью на отметке 1,6760 и далее район недавних максимумов 1,6820.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.02.2014 10:47
Слишком много отчетов
Фондовые рынки мира попали под давление в связи с эскалацией конфликта в нескольких развивающихся странах. Это привело к продажам рискованных валют в начале дня, однако к завершению торговых суток ситуация выправилась. В итоге, EUR/USD к закрытию среды подошла к отметке 1,3750, а GBP/USD – к 1,67.

EUR/USD вела себя очень сдержанно на фоне пустого календаря, немного ослабнув вслед за рыночными настроениями, однако восстановившись на разочаровывающих экономических данных из США. Пара от уровня открытия 1,3757 пара спустилась к минимуму 1,3738, но восстановилась в район открытия на завершении торговых суток.

GBP/USD, несмотря на позитивный настрой перед самым выходом данных по рынку труда Великобритании, вынуждена был отдать все заработанное, как только появились первые показатели. Уровень безработицы не только не снизился, а, напротив, вырос до 7,2% от 7,1% ранее. И эти известия полностью перекрыли хорошие показатели остальных компонентов отчета – сократившееся число безработных (-27 тыс против прогноза -20 тыс) и укрепившийся индекс средних заработков (1,1% против 0,9%). Спасли пару слабые экономические данные из США. В итоге, GBP/USD от уровня открытия 1,6682 доросла до максимума 1,6733, после чего скатилась к минимуму 1,6636, однако завершила торги вновь выше 1,67.

USD/JPY вновь стала жертвой негативной динамики индекса Nikkei и слабоватых экономических данных из США. Показатели с рынка жилья действительно свидетельствуют об ослаблении строительной активности в прошлом месяце, однако, рынок уже начал объяснять подобные уровни плохой погодой, поэтому падение пары не получило продолжения: от уровня открытия 102,34 цены скатились к минимуму 101,84, восстановив все потери к закрытию торгов.

Прогноз на четверг, 20 февраля

Сегодняшний день будет перенасыщен в плане экономических событий, так как и Европа, и Штаты опубликуют немало интересных отчетов. На этом фоне геополитические конфликты должны отойти на второй план, а, значит, спрос на рискованные активы может вновь вернуться.

Американские данные по инфляции привлекут немало внимания, учитывая тот факт, что сейчас инвесторы пытаются разобраться, стоит ли им и дальше ждать сворачивание программы стимулирования экономики от ФРС теми же темпами, что и прежде. Если и индекс CPI окажется слабее прогнозных значений, это заставит доллар США вновь перенести масштабные распродажи. Кроме того, обратите внимание на индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Филадельфии – последние показатели из этого сектора сигнализируют об охлаждении.

Пара действительно ослабла на выходе вчерашних данных, как мы и предполагали, но смогла восстановить свои позиции. Сегодня у нее новый тест на прочность – американские отчеты по инфляции и обрабатывающей промышленности. Несмотря на то, что Дэвид Локхарт из ФРС вчера пытался убедить рынки в том, что все дело в плохой погоде, а не хрупком восстановлении экономики страны, для инвесторов это прозвучало неубедительно. Сегодня мы можем увидеть новую попытку пробоя 101,80, причем, возможно, успешную.

С самого начала недели пара была сосредоточена именно на сегодняшнем дне, так как мы увидим публикацию данных по деловой активности в промышленном секторе и сфере услуг по странам еврозоны. Даже опубликованные во вторник слабоватые данные исследования ZEW были проигнорированы именно по этой причине – гораздо важнее сейчас понять, насколько стабильно текущее восстановление экономики, ведь от этого будет зависеть поведение ЕЦБ на мартовском заседании. Если показатели основных экономических систем региона порадуют, ждите новой волны укрепления пары с ближайшей целью на 1,3788.

Несмотря на расстройство инвесторов по поводу выросшей безработицы, не стоит придавать ему слишком большое значение, так как его укрепление может носить временный характер в связи продолжающимся ростом британской экономики. Гораздо больше опасений вызывает настрой MPC – последний протокол показал, что члены Комитета всеми силами пытаются сдержать рыночные ожидания по поводу сроков ужесточения и ограничить рост национальной валюты. Вероятнее всего, эти факторы ограничат дальнейший рост пары в течение ближайшей недели с возможным ослаблением в район 1,66.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.02.2014 09:42
«Зеленым побегам» мешают погодные условия

Напряжение на рынках продолжает нарастать, учитывая серию разочаровывающих экономических отчетов из разных уголков мира. Спрос на безопасные активы возвращается. В итоге, EUR/USD к закрытию четверга подошла к отметке 1,37, а GBP/USD – к 1,6650.

EUR/USD понесла потери на выходе слабоватых данных по деловой активности. PMI еврозоны и в сфере услуг (51,7 против прогноз 51,9), и в обрабатывающей промышленности (53 против 54,2) оказался ниже прогнозов. Однако падение евро носило ограниченный характер, так как показатели остались на территории роста выше 50-пунктовой отметки, предоставляя ЕЦБ возможность еще немного подождать со смягчением денежно-кредитной политики. В результате, пара от уровня открытия 1,3732 поначалу доросла до максимума 1,3762, однако скатилась в район 1,3690, неподалеку от которого и завершила торговые стуки.

GBP/USD последовала примеру EUR/USD, ослабив позиции на выходе данных из еврозоны. Настроение британской валюты уже было подпорчено недавними показателями с рынка труда, а разочарования индексами PMI Китая и Е-17 только подлили масла в огонь. В итоге, пара от уровня открытия 1,6677 скатилась к минимуму 1,6634, однако смогла восстановиться к завершению торговых суток в район уровней открытия.

USD/JPY попала под давление общерыночных настроений, так как с самого утра среди инвесторов наблюдалась тяга к более безопасным активам. Выросший дефицит торгового баланса Японии не произвел впечатления на иену, а вот показатели PMI Китая с самого утра надавили на пару: от уровня открытия 102,30 цены скатились к минимуму 101,66, после чего коррекция все же состоялась на вздохе облегчения - большая часть американских данных совпала с прогнозами, а слабый индекс ФРБ Филадельфии вызвал лишь рефлекторное падение и быстрый откат. Завершение торгов произошло в районе 102,40.

Прогноз на пятницу, 21 февраля

Череду разочарований в четверг запустили китайские данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности от HSBC: PMI составил 48,3 против 49,5 в предыдущем месяце, уже второй раз подряд оставаясь на «территории спада» ниже 50-пунктовой отметки. Кроме того, компонент занятости снизился максимальными темпами за последние 5 лет, предполагая, что охлаждение экономики КНР может оказаться более масштабным, чем ранее предполагалось. Все это еще раз подтверждает, что мировая экономика пока только начинает демонстрировать «зеленые ростки» восстановления, однако неблагоприятные «погодные условия» могут вызвать их гибель. И первыми пострадают развивающиеся страны.

Тем не менее, рынок, похоже, уже приобретает иммунитет к таким разочарованиям, приняв объяснение экономистов по поводу сезонного эффекта и ожидая стабилизации показателей в течение ближайших месяцев.

Как мы уже говорили, индекс деловой активности в регионе Филадельфии не произвел на пару особого впечатления, что может означать, что число катализаторов резких колебаний сокращается. Вероятнее всего, пара проведет последние торговые сутки в режиме консолидации, и чем уже будет диапазон, тем выше вероятность скорого прорыва. Запланированные на сегодня показатели продаж на вторичном рынке жилья США с тем же успехом могут быть проигнорированы, если выйдут ниже прогнозов, а вот любой позитивный результат будет восприниматься преувеличенно энергично. Пара при первой же возможности попытается вернуться в район 102,75.

Опубликованные вчера данные по деловой активности в странах еврозоны вызвали настороженность, однако не заставили инвесторов полностью потерять веру в светлое будущее. Особенно разочаровывающими стали данные из Франции, которая итак все это время балансирует на грани возврата в рецессию. PMI в сфере услуг обвалился на 3 пункта до 46,9 вместо прогнозных 49,5. Кроме того, обрабатывающая промышленность продолжает оставаться ниже 50-пунктовой отметки, указывая на спад в отрасли. Германия – все еще локомотив роста всей экономики региона, однако надолго ли ее хватит, если периферия так и будет демонстрировать низкую активность. Сегодня календарь экономических событий еврозоны пуст, поэтому пара останется под влиянием рыночных настроений. Скорее всего, пятницу евро проведет в режиме консолидации в рамках 60-пунктового диапазона 1,3690 – 1,3750.

Сегодня вновь внимание на отчете по розничным продажам Великобритании. Показатель объемов в январе, по прогнозам, должен был резко сократиться. Однако на текущий момент мы знаем, что несмотря на рост уровня безработицы, число безработных в начале года сократилось, и значительнее прогнозов: -27,6 тыс против ожиданий – 18,3 тыс. Таким образом, шансы на то, что потребительский спрос все же сохранился в январе, есть, причем позитивный показатель розничных продаж может нейтрализовать негативный эффект от индикаторов инфляции и рынка труда и поддержать спрос на пару. Ближайшей целью в таком случае может стать отметка 1,6725 и далее 1,6760.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.02.2014 11:30
Обзор за неделю 17 – 21 февраля. Прогноз на неделю 24 – 28 февраля.

Обзор за неделю 17 – 21 февраля


Прошлая неделя оказалась не слишком однозначной. Доллар завершил ее с потерями против евро (0,29%), но набрал очки в парах с фунтом (0,64%) и иеной (0,73%). Такой динамике способствовала противоречивая макроэкономическая статистика, опубликованная в истекшую пятидневку.

EUR/USD достигала максимума на уровне 1,3772, но удержать высоту не смогла, к завершению недели откатившись к 1,3737. Собственных причин для укрепления у общеевропейской валюты, по сути, не было. Опубликованная макроэкономическая статистика оказалась слабоватой. Согласно данным исследования ZEW, индекс ожиданий в Германии снизился до 55,7 от 61,7 в январе. Не стали поводом для особого оптимизма и данные по деловой активности. PMI в обрабатывающей промышленности снизился до 53 от 54,2, в сфере услуг составил 51,7 против 51,9.Удержаться евро на плаву помог тот факт, что показатели остались в зоне роста. Цифры хоть и свидетельствуют о замедлении темпов восстановления европейской экономики, но все же, не вынуждают ЕЦБ принимать решительные меры в срочном порядке.

GBP/USD предприняла попытку закрепить успех предыдущей недели, но безрезультатно. Отметив максимум на уровне 1,6821, цены устремились вниз, на закрытии составив 1,6635. Но для падения фунта были причины. Первым разочарованием стали данные по индексу потребительских цен. Показатель впервые с ноября 2009 года оказался ниже целевого уровня Банка Англии. В январе CPI в годовом соотношении упал до 1,9%. Не порадовали и данные с рынка труда. Уровень безработицы вырос до 7,2% от 7,1% ранее. Крайне слабым оказался и отчет по розничным продажам в январе(-1,5% м/м, 4,3% г/г против 2,5% м/м, 5,3% г/г ранее). Протокол последнего заседания Комитета по монетарной политике не принес ничего интересного. Решение сохранить ее неизменной оказалось единогласным.

USD/JPY в течение недели демонстрировала разнонаправленные движения. Очередная попытка пройти сопротивление на уровне 102,70 снова не увенчалась успехом. Во многом, сдерживающим рост фактором стала макроэкономическая статистика из США. Слабость демонстрирует американский рынок недвижимости: индекс рынка жилья NAHB упал до 46 (ожидался он на уровне 56). Сократилось на 16% м/м число начатых строительств, на 5,4% упало и число выданных разрешений на строительство, падение продемонстрировал и объем продаж жилья на вторичном рынке (-5,1%), что стало уже пятым падением показателя за последние 6 месяцев. Естественно, что все это только усиливает опасения относительно сохранения темпов роста американской экономики.

Прогноз на неделю 24 – 28 февраля

Протокол последнего заседания ФРС лишь подтвердил т о, что стало понятно еще раньше из выступления Йеллен: сокращение программы количественного смягчения (QE3) продолжится и пока, скорее всего, темпы его останутся неизменными, даже, несмотря на то, что некоторые представители Комитета увидели возможность повышения ставок в скором времени. При принятии решений об ужесточении монетарной политики многое будут решать макроэкономические показатели.

Предстоящая неделя принесет немало интересных отчетов, способных стать катализаторами движений. Как всегда, наиболее сильное влияние на пару окажет статистика из США: данные по потребительскому доверию, отчет по продажам нового жилья, данные по заказам на товары длительного пользования (27 февраля), ВВП за 4 квартал. Любые сигналы к тому, что в экономике США все достаточно стабильно могут поддержать пару, спровоцировав очередное тестирование сопротивления 102,70 и движение к 103,60. В четверг, с 23:13 до 23:50 GMT довольно большой блок статистики опубликует и Япония. Основное внимание на данные по индексу потребительских цен. При условии, что CPI снизится, иена может попасть под дополнительное давление, поскольку это станет сигналом к тому, что Банк Японии будет еще длительное время поддерживать ультрамягкую монетарную политику и, возможно, даже пойдет на дополнительные стимулирующие меры.

Насыщенной в фундаментальном плане неделя будет и для общеевропейской валюты. Данные исследования IFO, индекс потребительских цен Е17, окончательный ВВП Германии за 4 квартал, данные по рынку труда и розничным продажам локомотива еврозоны. Учитывая сомнения, которые в последнее время вызывает состояние европейской экономики, отчеты будут весьма интересны, особенно, в преддверии мартовского заседания ЕЦБ. При условии, что данные все же развеют эти сомнения, евро/доллар (особенно при условии недостаточно сильной статистики из США) может попытаться прорваться выше уровня 1,3780, нацеливаясь на движение к декабрьскому максимуму (1,3892). В противном случае не исключено движение в район 1,3680 и, далее, 1,3630.

Значимых отчетов в британском календаре не так много, поэтому пара может оказаться под влиянием рыночных настроений. Тем не менее, не стоит исключать из поля зрения второе чтение ВВП за 4 квартал в среду, 26 февраля. Конечно, реакции на данные стоит ждать в случае отклонения цифр от предварительных. Если они будут пересмотрены в сторону понижения, британская валюта продолжит свое пике в район уровня 1,6540. Но, если в дальнейшем статистика из США окажется достаточно слабой, вполне сможет восстановить потери.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.02.2014 10:54
Украина не дает рынкам покоя

Вторник прошел под девизом «продавай доллар США, но медленно». Американская валюта несла потери против основных противников в течение большей части дня, однако новая волна опасений по поводу экономики Украины вызвала временное бегство из рисков под конец торговых суток. В итоге, EUR/USD к закрытию вторника подошла к отметке 1,3740, а GBP/USD – к 1,6680.

EUR/USD провела день в довольно узких рамках, хотя и смогла продемонстрировать умеренное укрепление к максимуму 1,3766 от уровня открытия 1,3734. На текущий момент область сопротивления 1,3770 остается непроходимой, в то время как 1,37 служит неплохим уровнем поддержки. Опубликованные днем окончательные данные по ВВП Германии не произвели фурора на рынках, совпав с прогнозными значениями. А вот разговоры о дефолте Украины свели на нет все заработанное за день, отправив пару к минимуму 1,3715.

GBP/USD также поначалу сумела укрепиться на практически пустом календаре. Опубликованные днем данные по числу одобренных заявок на ипотеку обычно не вызывают интереса рынка, однако рост показателя выше прогноза станет еще одним индикатором в копилку восстановления экономики. Основным стимулом для роста пары разговоры о потоках в рамках слияний/поглощений в корпоративном секторе. Пара от уровня открытия 1,6653 выросла до максимума 1,6722, упала под влиянием украинских опасений, но смогла восстановиться в район 1,6680 на закрытии.

USD/JPY весь день провела в падении, а слабые американских данные по потребительскому доверию от Conference Board вкупе с опасениями по поводу дефолта Украины только усилили распродажи. В итоге, пара от уровня открытия 102,50 скатилась к минимуму 102,00, завершив торги неподалеку.

Прогноз на среду, 26 февраля

Публикуемые сегодня данные из Е-17, Великобритании и США, несмотря на их видимую значимость, вряд ли будут способны оказывать значительное влияние на динамику валютного рынка. Инвесторы последнее время все больше внимания уделяют геополитическим рискам и факторам технического характера.

USD/JPY

На протяжении последних 20 дней пара удерживается в рамках довольно узкого среднесрочного диапазона 101,38-102,82, на текущий момент торгуясь примерно в середине. Что интересно, пара не может показать внушительного движения даже на выходе довольно интересных данных. Это означает, что инвесторы перестали доверять фундаментальным показателям, по крайней мере, на период сезонных искажений, и предпочитают переждать текущий момент неопределенности в рамках узких диапазонов. Вполне вероятно, что на возвращении темы бегства из рискованных активов пара приблизится к нижней границу 102,80, однако пробой мало вероятен без более серьезного катализатора.

EUR/USD

Пока экономический календарь еврозоны остается пустым, имеет смысл обратиться к факторам внешнего характера, которые должны поддержать спрос на пару в течение недели. Во-первых, рыночные настроения: опубликованные в начале недели данные по деловым настроениям в Германии вернули веру в нее как стабильный «двигатель прогресса». Индекс потребительского климата от Gfk может показать сегодня аналогичные тенденции. Во-вторых, слабость доллара, который понемногу теряет последователей, вносит свою лепту в стабильные позиции EUR/USD. Несмотря на то, что с плохой погодой уже все смирились, как и с плохими данными, но осадок все же остается. В-третьих, техническая сторона вопроса говорит о том, что пока пара выше 1,37, у нее есть все шансы продолжить движение вверх с ближайшей целью на 1,3785.

GBP/USD

Текущая неделя для пары выдалась довольно спокойной в связи с отсутствием важных экономических релизов, однако восстановление интереса к риску, а также внушительные потоки в результате процессов поглощений и слияний дают паре основания для некоторого укрепления. СделкаVodafone/Verizon уже завершена, и в результате нее акционеры 4 марта получат 23,9 млрд долларов. Так как именно Vodafone продает подразделение, значит, спрос будет на британскую валюту. И хотя конверсионные операции, возможно, отчасти уже были проведены, основная сумма может быть выплачена на следующей неделе, что и будет поддерживать интерес к фунту в течение этого периода. Ближайшей целью на текущий момент будет оставаться сопротивление 1,6765.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.02.2014 00:30
Рынок снова верит в доллар
В среду доллар США взял реванш после продолжительного периода умеренной слабости, а оптимистичные данные с американского рынка труда только поддержали на него спрос. В итоге, EUR/USD к закрытию среды подошла к отметке 1,3670, а GBP/USD – к 1,6640.

EUR/USD слишком много времени провела в рамках узких диапазонов, а попытки укрепиться носили ограниченный характер. Позитивные данные со стороны исследования Gfk и открытие американских фондовых рынков в плюсе не помогли паре. Продолжающаяся нестабильность в Украине и распродажа валют развивающихся стран только усилили давление на евро. Неожиданный рост продаж на первичном рынке жилья США закрепил распродажи. В итоге, пара от уровня открытия 1,3744 поначалу доросла до 1,3756, однако к вечеру обвалилась к минимуму 1,3661, закрыв торги неподалеку.

Тем временем, падение GBP/USD носило более сдержанный характер, несмотря на то, что показатели ВВП за 4 квартал оказались чуть слабее прогнозов. Квартальный прирост составил ожидаемые 0,7%, а вот годовой оказался чуть ниже – 2,7% против 2,8%. Стоит отметить, что рост был отмечен в широком спектре отраслей: обрабатывающая промышленность, сфера услуг и потребительских сектор. Фунт едва ли среагировал на известия, продолжив торговлю вблизи 1,67, однако последующая волна спроса на USD отправила пару к минимуму 1,6620, а закрытие произошло вблизи 1,6645.

USD/JPY вела себя наиболее сдержанно, практически игнорируя вопрос настроений по рискам: пара поначалу снизилась к 102,10, однако восстановилась в район 102,60 на выходе позитивных данных из США. Американский рынок недвижимости действительно удивил, особенно учитывая слабые продажи на вторичном рынке, плохую погоду и прогноз падения показателя на 3,4%. Тем не менее, в январе объемы продаж выросли на первичном рынке США на 9,6%, а это уже надежда, что череда разочаровывающих данных завершена.


Прогноз на четверг, 27 февраля


Сегодня рынку предстоит увидеть публикацию нескольких довольно интересных отчетов из США. Если буквально вчера мы говорили, что смысла отслеживать искаженные погодными условиями показатели не имеет смысла, то вчерашний релиз по продажам на рынке труда дал надежду. Объем заказов на товары длительного пользования, число заявок на получение пособий по безработице, а также выступление самой Джанет Йеллен привлекут внимание рынка, хотя вероятность увидеть положительные показатели не так уж велика.

Как мы уже отмечали, пара продолжает оставаться в рамках диапазона 101,38-102,82, даже несмотря на публикацию сильных данных по объемам продаж на первичном рынке жилья. Вполне вероятно, что рынок так и будет воздерживаться от резких движений вплоть до публикации отчета по уровням занятости, запланированного на следующую пятницу. Тем не менее, сегодня существует небольшая вероятность, что новая глава ФРС в рамках своего выступления все же сделает какие-то намеки по поводу дальнейшего курса денежно-кредитной политики. Если рынок поймет, что сворачивание продолжится, верхняя граница будет пробита, и пара устремится к отметке 103,40.

На самом деле, помимо уже всех перечисленных факторов падения EUR/USD вчера возник еще один – появились слухи, что члены ЕЦБ до сих пор не приняли решений по поводу необходимости снижения ставки на ближайшем заседании регулятора. Несмотря на то, что монетарные власти явно не хотят идти на дополнительное смягчение, инфляционное давление остается слишком низким, и предпосылок к его росту пока не наблюдается. Уход пары ниже сильной поддержки 1,37 увеличивает шансы на то, что ослабление евро продолжится и в ближайшее время, возможно, под влиянием того самого бегства из рисковых активов. Тем не менее, сегодня у единой валюты все же есть шанс восстановить свои позиции, благодаря публикации отчета по рынку труда. Есть вероятность, что показатель безработицы значительно снизится, так как, согласно данным PMI, февраль показал внушительный прирост рабочих мест. Если быть точным, максимальный с января 2012 года. Если сюрприз со стороны отчета будет действительно приятным, можно ждать восстановления пары в район 1,3720.

Фунт чувствует себя увереннее европейского коллеги, и это подтверждается недавней динамикой пары EUR/GBP, которая потеряла почти 50 пунктов в течение торговых суток. Вероятнее всего, британская валюта двигалась бы в унисон с евро, особенно учитывая слабые экономические данные Великобритании на прошлой неделе и не дотянувший до прогноза ВВП в 4 квартале. Тем не менее, пара лишь незначительно реагирует на негатив, подтверждая присутствие внушительного объема бидов, вероятно, в связи с той самой сделкой Vodafone. Это означает, что до 4 марта у валюты неплохие шансы вновь восстановиться, так как покупатели поспешат подобрать пару на более низких уровнях. Ближайшей целью может стать район 1,6690.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.02.2014 11:15
Украина и Россия заставят валюты падать

Рынки вчера помотало, так как первая половина дня прошла в бегстве из рискованных активов под влиянием очередных известий с Украины, а вторая – под влиянием американских фондовых индексов. В итоге, EUR/USD к закрытию четверга подошла к отметке 1,3710, а GBP/USD – к 1,6680.

EUR/USD накрыла волна распродаж во время азиатской и европейской сессии, так как накал русско-украинских страстей увеличил спрос на «валюты убежища» иену и швейцарский франк. Спровоцировали движение сообщения о том, что Крым захвачен российскими спецслужбами. Свою лепту внесли и более низкие, чем предполагалось, уровни инфляции в Германии. Пара от уровня открытия 1,3685 скатилась к минимуму 1,3642, однако в дальнейшем смогла восстановить и потерянное, и приобрести новое, завершив торги в районе 1,3710.

GBP/USD вновь демонстрировала умеренность во взглядах, несмотря на то, что следовала динамике EUR/USD. На фоне пустого календаря у пары не было других вариантов, как ориентироваться на рыночные настроения. Поначалу она от уровня открытия 1,6667 скатилась к минимуму 1,6615, однако восстановилась в район 1,6680 на закрытии.

Все началось с USD/JPY, которая на бегстве из рисков провалилась ниже поддержки 102,00 к минимуму 101.72. Тем не менее, к концу дня ситуация выправилась, и даже более слабые, чем ожидалось, данные из США не смогли помешать коррекции доллара. Число заказов на товары длительного пользования и данные с рынка труда разочаровали, хотя некоторые компоненты обоих отчетов вышли выше прогнозов. Тем не менее, парой, по большей части, правила динамика фондовых рынков. Обвалившись поначалу, американские индексы восстановились к закрытию, вернув курс в район 102,10.

Прогноз на пятницу, 28 февраля


Несомненно, и сегодня все внимание рынков будет приковано к русско-украинским страстям. Если конфликт усилится, а Украина встанет на путь гражданской войны, паника охватит рынки и развитых, и развивающихся стран. Европейские валюты пострадают против доллара, а доллар, в свою очередь, против иены и швейцарского франка. Тем не менее, так как дальнейшее развитие данной ситуации сложно прогнозировать, нам остается лишь вновь обратить внимание на экономические события, запланированные на пятницу.

USD/JPY

Япония публикует сегодня целую серию макроэкономических индикаторов, включая инфляционные показатели, уровень безработицы, промышленное производство и розничные продажи. Особое внимание уделите индексу CPI, так как именно он остается наиболее важным индикатором для текущей политики центробанка. Если показатель продолжит рост, это только усилит давление на иену: реальные процентные ставки Японии станут ниже, что сделает USD еще более привлекательным активом в текущей паре. Таким образом, утром пара может вернуться в район 102,50, что будет поддерживаться и динамикой фондовых рынков – они должны будут отыграть позитив американской сессии. Вечером на сцену выйдут данные ВВП США за 4 квартал, которые, по прогнозам, должны оказаться значительно ниже первоначальной оценки в связи со слабыми показателями розничных продаж и торгового баланса в ноябре и декабре. Так что USD/JPY может вернуть все заработанное к закрытию недели.

EUR/USD

Сегодня особенный день для пары, учитывая, что вчера она уже пошатнулась под действием первых признаков дальнейшего ослабления инфляции. Германия подтвердила снижение индекса CPI, и это дает основания ждать дальнейшего падения индикатора и в рамках публикуемого сегодня отчета по еврозоне, в целом. Таким образом, шансов на то, что уже 6 марта ЕЦБ пойдет на дополнительное смягчение, все больше. А если так, пара вновь способна вернуться к вчерашним минимумам в районе 1,3650.

GBP/USD

Публикуемые сегодня данные по потребительским настроениям Gfk, и индексу цен на жилье Nationwide вряд ли вызовут интерес рынка. А вот запланированное выступление главы Банка Англии Марка Карни на Симпозиуме в Бундесбанке может заинтересовать. Дело в том, что буквально на днях самый «мягкий» из представителей MPC Дэвид Майлз уже заявил о том, что даже в следующем году повышение ставок может не произойти. От него стоило ожидать чего-то подобного, однако и другие голосующие члены Комитета воздерживаются комментировать сроки ужесточения, а это уже основания для продаж фунта. Если Карни поддержит мнение Майлза, пара может ослабнуть в район вчерашних минимумов вблизи 1,66.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.03.2014 11:08
Обзор за неделю 24 – 28 февраля. Прогноз на неделю 3 – 7 марта.
Обзор за неделю 24 – 28 февраля


Несмотря на то, что ситуация на Украине продолжает накаляться и геополитические риски сохраняются, на фоне чего доллар смог укрепиться в середине недели, к ее завершению он все же подошел с некоторыми потерями по отношению к основным оппонентам. Евро подорожал на 0,49%, британский фунт добавил 0,66%, иена укрепилась на 0,79%.

EUR/USD достигала максимума на уровне 1,3824, откатившись к закрытию в район уровня 1,3805. При этом стоит отметить, что ранее котировки пары снижались до уровня 1,3642 на фоне эскалации конфликта на Украине, что привело к росту спроса на валюты-убежища. Поддержку же общеевропейская валюта получила со стороны макроэкономческих отчетов. Данные по деловым настроениям в Германии оказались лучшими с 2011 года. Индекс IFO достиг 111,3 против прогноза 110,7, а показатель оценки текущей ситуации достиг 114,2 (ожидалось 112,4). ВВП Германии остался на уровне 0,4% кв/кв, 1,3% г/г. Ключевую поддержку пара получила со стороны данных по индексу цен потребителей в еврозоне. Отчет показал, что инфляция сохранилась на уровне 0,8% в годовом соотношении (ожидалось падение до 0,7%) и это вселило надежду на то, что ЕЦБ на ближайшем заседании все же не станет смягчать монетарную политику.

GBP/USD не удалось вернуться к ранее достигнутым максимумам, но фунт все же смог отыграть часть потерь, восстановившись в район уровня 1,6745. Некоторую поддержку британская валюта получила со стороны сделки по продаже компанией Vodafon 45%-ной доли в сотовой компании Verizon Wireless американскому партнеру Verizon. Данные по темпам роста экономики не слишком порадовали. ВВП за 4 квартал оказался несколько слабее прогнозов. В годовом соотношении показатель составил 2,7% против ожидаемых 2,8%. При этом, позитивным для фунта является то, что рост отмечен в различных сферах: и обрабатывающая промышленность, и потребительский сектор, и сфера услуг. Таким образом, можно делать выводы о продолжающемся восстановлении экономики страны.

USD/JPY практически с самого начала недели взяла курс на постепенное ослабление, реагируя на опасения дефолта по суверенному долгу Украины. За исключением данных по продажам на первичном рынке жилья США, которые продемонстрировали неожиданный рост на 9,6% (прогноз -3,4%), американская статистика не радовала, что естественным образом оказывало давление на доллар. Потребительское доверие от Conference Board в феврале упало до 78,1 от 79,4. Следующим разочарованием стало число заказов на товары длительного пользования (-1,0% м/м) и еженедельные данные с рынка труда (348 000 против 334 000 неделей ранее). Также иена получила поддержку со стороны собственной статистики. Индекс потребительских цен составил 1,4% г/г против прогноза 1,3%. Позитивная динамика наметилась и в секторе промышленного производства: его объем вырос на 4,0% м/м, 10,6% г/г, превысив прогнозы.

Прогноз на неделю 3 – 7 марта

Очередное выступление Йеллен вновь подтвердило настрой нового главы ФРС на продолжение сворачивания мер количественного смягчения. При этом, она отметила, что, несмотря на то, что пока нет рисков появления «пузырей», но долгосрочная политика мягких ставок все же может привести к их появлению. В свете этого заявления еще более интересным становится заседание Федерального Комитета по открытым рынкам, которое состоится 18- 19 марта. Но до тех пор у рынка будут поводы для волнений, поскольку неделя насыщена макроэкономической статистикой. К тому же 4 Центробанка огласят свои решения по монетарной политике.

На предстоящей неделе ключевое влияние на динамику пары USD/JPY будет оказывать статистика из США, венцом которой станут данные по занятости по платежным ведомостям в несельскохозяйственном секторе (NFP) в пятницу, 7 марта. Но до этого будут опубликованы данные по деловой активности в промышленном секторе (3 марта)и, что гораздо важнее, сфере услуг, а также отчет по занятости от ADP (5 марта). Несмотря на то, что после приближения к целевой отметке в 6,5%, на данный момент уровень безработицы уже не рассматривается ФРС как индикатор момента начала повышения ставки, показатель все же не утрачивает своей значимости. Таким образом, сильная макроэкономическая статистика из-за океана может поддержать доллар, поскольку позволит надеяться на ускорение темпов сворачивания мер количественного стимулирования. Также настрой Федрезерва, возможно, можно будет понять из выступлений его представителей (Дадли, Плоссера, Фишера и Локхарта), 6 марта.

Ключевым событием для пары EUR/USD станет заседание ЕЦБ 6 марта. Последние отчеты дают основания надеяться на то, что регулятор не станет проводить смягчение монетарной политики. Конечно, многое будет зависеть от комментариев, которые на пресс-конференции сделает Марио Драги. Недостаточно мягкий настрой главы Центробанка станет для евро неплохой поддержкой, позволяя ему предпринять попытки к дальнейшему росту. Помимо этого не стоит забывать и о макроэкономической статистике, поскольку именно она может оказывать влияние на решения, принимаемые регулятором. На предстоящей неделе еврозона опубликует данные по деловой активности в производственном секторе и сфере услуг за февраль. Также внимания заслуживают данные по ВВП за 4 квартал и розничным продажам (5 марта).

Насыщенным будет и британский календарь. Будут опубликованы данные по деловой активности в промышленном и строительном секторах, а также в сфере услуг (соответственно, 3,4 и 5 марта). При этом, рост показателей может способствовать дальнейшему укреплению британца, поскольку все это будет подтверждать восстановление национальной экономики, которое позволит Банку Англии при превышении инфляцией целевого уровня пойти на повышение ставки. Что касается самого заседания МРС, 6 марта, то изменений в монетарной политике на нем мы не ждем. Скорее всего, традиционно не будет сделано и каких-то конкретных комментариев. Поэтому вряд ли фунт продемонстрирует активную реакцию.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.03.2014 10:06
Возможно, худшее уже позади…

Несомненно, ситуация на Украине остается в центре внимания финансовых рынков, и разговоры о вторжении российских войск вызвали новую волну бегства из рискованных активов. В итоге, EUR/USD к закрытию понедельника подошла к отметке 1,3740, а GBP/USD – к 1,6670.

EUR/USD открыла понедельник гэпом вниз на отметке 1,3759, после чего так и не смогла восстановить позиции. Данные по деловой активности стран Е-17 продемонстрировали противоречивые данные: Испания и Италия выпустили более слабые показатели, а Франция и Германия немного порадовали. Все это только подтвердило нестабильные темпы роста в зоне обращения евро, вновь возродив опасения по поводу дополнительного смягчения монетарной политики ЕЦБ уже на ближайшем заседании. В итоге, пара в течение дня достигала минимума 1,3730, завершив торги неподалеку.

GBP/USD с утра держалась более уверенно, учитывая лишь небольшой гэп вниз на открытии. Британские данные не оказали поддержки, продемонстрировав небольшое снижение, теперь уже четвертый месяц подряд. Затем к вечеру появились новые разговоры об увеличении военных сил в Крыму, что спровоцировало новую волну распродаж пар и срабатывание стопов. Все это привело пару к минимуму 1,6652, после чего пара занялась коррекцией, завершив торги в районе 1,6670.

USD/JPY, естественно, больше остальных отреагировала на бегство из рискованных активов, причем свою лепту внесли и сообщения о том, что Северная Корея выпустила две ракеты средней дальности вдоль восточного побережья. Более сильные, чем ожидалось, данные из США лишь отчасти спасли ситуацию – пара завершила торги в районе 101,45, укрепившись от месячного минимума 101,19, достигнутого в течение дня.

Прогноз на вторник, 4 марта

Вчерашний день стал прекрасным примером того, как политические события оказываются для валютного рынка гораздо важнее экономических. Тем не менее, уже есть ощущение, что это максимум, что мы увидим в русско-украинском конфликте. Обе стороны понимают, насколько они важны друг для друга и вряд ли допустят переход к военным действиям. По крайней мере, хочется на это надеяться. В таком случае, велика вероятность, что уже к концу недели мы увидим коррекцию более рискованных активов на вздохе облегчения.

Если все же Украина сойдет с первых полос, рынок вновь заинтересуется фундаментальными отчетами, коих на текущую неделю запланировано немало. Есть смысл сосредоточиться на данных из еврозоны и США, так как они могут оказать влияние на политику монетарных властей. Вчера был опубликован индекс ISM в обрабатывающей промышленности, который смог подрасти, но не смог вернуть спрос на доллар. Компонент занятости остался на прежнем месте. Так что пока опережающих сигналов у нас на руках нет.

Иена чувствует себя как рыба в воде – именно во времена наибольшей нестабильности спрос на валюту растет с особой скоростью. Тем не менее, экономические данные из США постепенно начинают выправляться, намекая на то, что все условия для дальнейшего сворачивания QE3 созданы, и как только рынок до конца в этом убедится, ждите масштабного восстановления спроса на пару. Так как на сегодня календарь практически пуст, рынок будет ориентироваться на события в Украине. Надеемся, мы увидим восстановление спроса на рискованные активы.

Пара имеет все шансы на стабильные торги в рамках узкого диапазона вплоть до заседания ЕЦБ, запланированного на четверг. Пока что данные не подтверждают и не опровергают вероятности дополнительного смягчения денежно-кредитной политики, однако пятничный CPI на прошлой неделе дал надежду, и евро будет жить этой надеждой до конца. Вероятнее всего, пара будет колебаться в рамках диапазона 1,3740-1,3830.

Несмотря на то, что запланированное на эту неделю заседание Банка Англии практически 100% не принесет ничего интересного на рынки, запланированные к выходу отчеты покажут, как британская экономика перенесла не очень благоприятный февраль и чего ждать от ВВП в 1 квартале. Сегодня обратите внимание на PMI в строительном секторе. Фактически, это единственный стоящий отчет из запланированных на вторник. Показатель, по прогнозам, должен значительно снизиться в связи с погодными условиями. Если же мы все же увидим положительный сюрприз, ждем возвращения спроса на пару с вероятностью движения в район 1,6750.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.03.2014 23:16
Можно сосредоточиться на экономике

Пока ничего интересного в геополитическом плане не происходит, рынки отвлеклись от слухов на военную тему и восстановили интерес к более рискованным активам. В итоге, EUR/USD к закрытию вторника подошла к отметке 1,3730, а GBP/USD – к 1,6670.

EUR/USD смогла немного восстановить позиции на вздохе облегчения, причем наибольшую роль в этом сыграло завершение военных учений российских войск, что рынки восприняли как признак восстановления некоего мира между двумя странами. Последующая пресс-конференция президента России Владимира Путина только еще больше успокоила инвесторов, поддержав рост пары от уровня открытия 1,3733 до максимума 1,3781, но откатилась в район 1,3730 на закрытии.

Тем временем, GBP/USD восстанавливался неравномерно, так как данные из строительного сектора Великобритании немного разочаровали, продемонстрировав падение индекса до 62,6 против прогнозных 63,6. Тем не менее, реакция пары носила ограниченный характер, так как рынок учел в ценах плохие погодные условия, которые могли вызвать снижение деловой активности в феврале и коррекцию от многолетнего максимума. В итоге, пара от уровня открытия 1,6665 выросла до максимума 1,6715, но откатилась в район 1,6670 на закрытии.

USD/JPY смогла восстановить свои позиции на фоне возродившегося интереса к рискам и положительной динамики фондового индекса Nikkei. Скудный календарь экономических событий обусловил спокойный дрифт вверх от уровня открытия 101,43 до максимума 102,21, неподалеку от которого она закрыла торги вторника.

Прогноз на среду, 5 марта

Сегодняшний день обещает пройти в более традиционных рамках: валюты, скорее всего, будут двигаться под влиянием экономических событий, пока геополитические риски вновь не вышли на первый план. Тем более, что отчетов, способных вызвать интерес инвесторов, сегодня немало. Серия отчетов по деловой активности в сфере услуг различных стран мира могут стать основными катализаторами динамики.

Наибольшее внимание привлечет американский отчет ISM в сфере услуг – так как именно в этом секторе США занята самая внушительная доля населения, компонент занятости будет наиболее адекватно отражать результаты отчета с рынка труда, запланированного на пятницу. Если показатель вырастет, спрос на американскую валюту вновь усилится. Дополнительную поддержку могут оказать позитивные данные в рамках исследования ADP по занятости в частном секторе США.

USD/JPY
Пара дождалась возвращения интереса к риску и быстро вернулась выше отметки 102,00. Более того, потенциал дальнейшего роста довольно велик, правда, при соблюдении двух условий: известия с Украины будут носить только позитивный характер, а экономические данные из США превысят прогнозы. В принципе, сценарий вполне может реализоваться в рамках завтрашних торгов, когда будут опубликованы показатели деловой активности в американской сфере услуг. Обратите внимание на индекс занятости – хороший рост показателя приведет пару в район 102,70.

EUR/USD
Вчера во всей этой геополитической суматохе без внимания прошли данные PPI еврозоны, которые подтвердили, что все же дефляционные тенденции, по крайней мере, на производственном уровне действительно отмечаются. Показатель упал на 0,3% против ожидаемых -0,1%, что вновь ставит под вопрос результаты ближайшего заседания ЕЦБ. Публикуемые данные по деловой активности в сфере услуг, а также скорректированный ВВП за 4 квартал немного скорректируют экономическую картину перед событиями четверга. Если здесь будут разочарования, пара может попасть под небольшое давление с ближайшей целью на 1,3680.

GBP/USD
Сегодня будет опубликован третий из отчетов по деловой активности – на этот раз из сферы услуг, который так же должен показать небольшой откат от предыдущего уровня. Если даже показатель совпадет с прогнозом или окажется чуть выше, это способно поддержать спрос на британскую валюту – еще один аргумент в пользу самых высоких темпов восстановления экономики среди стран «Большой семерки». А, значит, и Банк Англии станет одним из первых, кто решится на повышение ставки. В таком случае, можно ожидать некоторого укрепления пары в район 1,6750.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.03.2014 09:45
У ЕЦБ есть варианты


Среда прошла довольно спокойно, так как в геополитическом плане ситуация не изменилась, а экономические события немного порадовали. В итоге, EUR/USD к закрытию среды подошла к отметке 1,3740, а GBP/USD – к 1,6730.

EUR/USD вела себя очень сдержанно, несмотря на то, что опубликованные отчеты подтвердили рост индексов деловой активности в сфере услуг выше прогнозов. Все страны кроме Франции перешли в зону роста и продолжают демонстрировать позитивную динамику. Кроме того, отдельный отчет по розничным продажам также порадовал увеличением объемов выше прогнозных значений (1,6% против 0,9%). Тем не менее, пара провела день в рамках узкого диапазона 1,3707-1,3749 в ожидании заседания ЕЦБ.

GBP/USD получила долгожданный катализатор для укрепления. Несмотря на то, что индекс деловой активности в сфере услуг немного откатился от уровней предыдущего месяца, показатель превысил прогнозные значения, и этого было достаточно, чтобы вернуть спрос на британскую валюту. Индекс PMI вырос до 58,2 против прогноза 58,0. Такие данные говорят о том, что темпы роста британской экономики в 1 квартале могут составить 0,7% кв/кв, т.е. одни из самых высоких среди стран G-10. На этом пара смогла от уровня открытия 1,6662 добраться до максимума 1,6741, завершив торги неподалеку.

USD/JPY продолжила ралли, которому немало способствовало затишье в русско-украинском конфликте. Кроме того, серия позитивных отчетов из Австралии, еврозоны и Великобритании вернуло внимание рынка к экономическим, а не политическим вопросам. В итоге, пара от уровня открытия 102,21 доросла до максимума 102,54, однако вынуждена была развернуться в связи с выходом слабоватого отчета по деловой активности в сфере услуг США.

Прогноз на четверг, 6 марта

Сегодня все внимание будет приковано к Европе, где пройдут заседания сразу двух центробанков – Банка Англии и ЕЦБ. Если первый, скорее всего, не внесет корректировок к курс денежно-кредитной политики и воздержится от комментариев, то от второго ожидают многого.

Кроме того, обратите внимание на последний отчет по рынку труда США перед публикацией уровней занятости NFP, запланированных на пятницу. Мы уже знаем, что занятость в обрабатывающей промышленности осталась на прежних уровнях, а в сфере услуг снизилась (компонент занятости ISM упал до 47,5 от 56,4 месяцем ранее). Если и 4-недельная скользящая средняя в рамках отчета по числу заявок на пособия по безработице продемонстрирует рост, это может надавить на USD, так как рынок начнет закладывать в цену вероятность слабых «нон-фармов».

Пара готова идти вверх, однако американские данные не поддержали ее рвения. Пока условия для дальнейшего укрепления ограничены, и если новых позитивных факторов на рынке не возникнет (к примеру, стабилизация ситуации на Украине), а отчет с рынка труда разочарует, можно ждать временный откат пары обратно в район 100,80.

На самом деле, несмотря на всепоглощающий оптимизм рынков в связи с вышедшим недавно отчетом по инфляции CPI еврозоны, у ЕЦБ есть несколько вариантов смягчить денежно-кредитную политику на сегодняшнем заседании. К примеру, сделать нестерилизованной программу SMP, запущенную в 2010 году для покупки облигаций на вторичном рынке с целью обеспечения стабильности рынка, или все же перейти к отрицательным ставкам по депозитам, или просто начать говорить об этом увереннее и жестче. Любое из этих действий потенциально негативно для единой валюты и может вызвать внушительное падение порядка 100-150 пунктов. Причем стоит отметить, что у EUR/USD два теста: сначала необходимо пережить заседание. Если ничего нового не увидим, спрос на пару вырастет, но затем будет солировать Драги на пресс-конференции, и вот тут-то велики шансы услышать что-то негативное. Слишком уж слабо протекает восстановление еврозоны на текущий момент, да еще и в рамках сниженного роста цен.

Пара сегодня будет на вторых ролях. Британская валюта держится довольно уверенно, и последние данные из сферы услуг хорошо ее приободрили. Банк Англии практически 99,9% не преподнесет ничего нового и не скажет ни слова, поэтому пара будет двигаться исключительно на теме ЕЦБ и евро. Если единая валюта ослабнет, то спрос на фунт может увеличиться с целью на 1,6760, благодаря динамике кросса EUR/GBP. В противном случае ожидаем консолидацию в рамках узкого 40-пунктового диапазона 1,67-1,6740.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.03.2014 09:30
ЕЦБ позади, NFP впереди

В четверг рынки все внимание сосредоточили на решении ЕЦБ по монетарной политике, и не прогадали – сюрпризы помогли европейским валютам продемонстрировать хороший рост. В итоге, EUR/USD к закрытию четверга подошла к отметке 1,3860, а GBP/USD – к 1,6740.

EUR/USD полдня провела в ожиданиях, однако от заседания получила все сполна, сумев укрепиться почти на 150 пунктов. Драги оказался не таким пессимистичным, как ждал того рынок. ЕЦБ оставил все на прежних местах, а глава центробанка в рамках пресс-конференции подтвердил готовность стимулировать экономику и далее. Правда, рынок проигнорировал такие угрозы и целиком сосредоточился на повышении прогноза по ВВП на 2014 год, комментариях по нормализации условий на денежном рынке, а также известиях о том, что данные за последний месяц, в большинстве своем, носили позитивный характер. Это помогло паре от уровня открытия 1,3732 дорасти до максимума 1,3872, и завершить торговые сутки неподалеку.

GBP/USD большую часть дня вела себя довольно сдержанно, однако всеобщий позитивный настрой рынков помог «британцу» закрыть четверг в плюсе. От уровня открытия 1,6719 пара доросла до максимума 1,6776, однако откатилась в район 1.6740 на закрытии. Заседание Банка Англии, как и ожидалось, прошло без эмоций.

USD/JPY еще с самого утра получила поддержку со стороны Nikkei, а также сообщений о том, что Банк Японии рассматривает покупку иностранных облигаций в рамках своей программы количественного смягчения. Опубликованные в американскую сессию данные по числу заявок на пособия по безработице оказались позитивнее, чем ожидалось, что только усилило спрос на доллар США. От уровня открытия 102,28 пара доросла до максимума 103,16, завершив торги неподалеку.

Прогноз на пятницу, 7 марта

Теперь, когда ЕЦБ остался позади, все внимание рынка будет приковано к релизу данных по рынку труда США. Общие ожидания по результатам не очень высоки, но все же ожидается дальнейшее укрепление показателя на 150 тыс, даже несмотря на плохие погодные условия в феврале, существенно ослабившие деловую активность в корпоративном секторе. Тем не менее, Федрезерву очень нужны хорошие данные, и именно поэтому мы видели столь резкую реакцию на позитивный отчет по числу заявок на пособия, вышедшему вчера. По сути, это один из самых мало значимых опережающих индикаторов отчета NFP, да к тому же и единственный, который действительно превысил прогнозы и указал на вероятность позитивного исхода пятничного отчета.

Все остальные индикаторы: компоненты занятости ISM в сфере услуг и обрабатывающей промышленности, исследование частного сектора ADP, индекс потребительского доверия от Conference Board – указывают на слабоватые темпы роста уровней занятости. Более того, наиболее точный индикатор – компонент занятости в сфере услуг - и вовсе перешел на территорию спада ниже 50-пунктовой отметки. В результате, шансы на разочаровывающие данные довольно высоки. И чем значительнее будет не дотягивать показатель до прогнозов, тем значительнее будут потери USD. Однако стоит быть осторожным – слишком уж много непредсказуемых переменных в рамках отчета: уровень безработицы, пересмотр предыдущих показателей. Часто гораздо эффективнее использовать тактику выжидания – спустя пару часов обычно отмечается коррекция пары в противоположную от первоначальной реакции сторону.

Пара настроена на укрепление, что вчера и продемонстрировала с лихвой, однако для дальнейшего укрепления необходимы основания, а таковых мы пока не наблюдаем. Стоит понимать, что рынок подсознательно готов к слабым показателям, поэтому превышение прогнозов может вызвать преувеличенную реакцию, в то время как данные ниже, чем предполагалось, могут спровоцировать лишь временную коррекцию в район 102,50.

Несмотря на эйфорию, которую испытала пара от повышения прогнозов по ВВП на 2014 год, все дело больше в восприятии рынка, чем в реальных фактах. Радоваться пока нечему – темпы роста инфляции были пересмотрены на понижение, а, значит, ЕЦБ еще не скоро пойдет на ужесточение, а может даже и вынужден будет дополнительно стимулировать экономику. Кроме того, было получено подтверждение от Драги о том, что геополитические риски и ситуация на развивающихся рынках грозит Европе ухудшением экономических перспектив. Рынок ждал больше пессимизма, а получил его лишь наполовину, однако и этой половины достаточно, чтобы ослабить позиции евро на ближайшее время. Мы ждем коррекции пары при первой же удобной возможности с первичной целью обратно в район 1,3720.

Пара все еще удерживает стабильные позиции, однако не показывает желания демонстрировать внушительные колебания. Сегодня паре вновь отданы вторые роли с вниманием рынка к данным с рынка труда США. Если показатель все же разочарует, пара может укрепиться с ближайшей целью на 1,6770.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.03.2014 11:21
Тихий вторник таит возможности

Несмотря на практически пустой экономический календарь понедельника, рынок подготовил нам интересные сюрпризы. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3870, а GBP/USD – к 1,6640.

EUR/USD вела себя довольно сдержанно, несмотря на довольно активные торги по кроссу EUR/GBP. Вероятнее всего, сработали разнонаправленные потоки: евро мог бы подрасти значительнее на динамике кросс-курса с фунтом, если бы не слабые экономические данные из еврозоны. Промышленное производство Франции вновь не дотянуло до прогнозов, также как индекс доверия инвесторов в еврозоне. В итоге, пара от уровня открытия 1,3871 до максимума 1,3897, но к закрытию откатилась обратно.

Несмотря на то, что Великобритания не публиковала вчера интересных отчетов, однако GBP/USD продемонстрировала довольно внушительное падение на пустом календаре. Инвесторы некоторое время недоумевали, в чем причина такой динамики, а потом подключились к распродажам. Вероятнее всего, за всем этим вновь стояли потоки слияний и поглощений. И все похоже на то, что дело опять в британской Vodafone, которая официально заявила о покупке испанского кабельного оператора Ono. Это покупка, а, значит, фунт стерлингов будут продавать, причем, приблизительно на 7 млрд евро: достаточные основания для падения британской валюты от уровня 1,6726 до минимума 1,6620, завершив торговые сутки в районе 1,6640.

USD/JPY неделю начала «гэпом» вниз в ответ на неожиданно слабые данные по торговому балансу Китая, который подтвердил переориентацию второй по размерам экономической системы мира на внутреннее потребление. Тем не менее, спрос на рискованные активы быстро восстановился, и пара смогла к завершению торгов вернуть потери: от уровня открытия 103,02 цены добрались до максимума 103,40, однако откатились в район 103,20 на закрытии.

Прогноз на вторник, 11 марта

Сегодня в ближайшие часы мы получим решение по ставке от Банка Японии, который уже долгое время не вносит радикальных изменений в курс денежно-кредитной политики (ДКП). Если долгое время многие предполагали, что ЦБ постарается расширить программу стимулирования экономики до того, как будет повышен налог на потребление (1 апреля), то сейчас все больше ощущений того, что корректировку ДКП можно будет увидеть даже не во 2 квартале, а в третьем. Вероятно, регулятор предпочтет оценить негативные последствия от увеличения налоговой нагрузки, и только тогда вывести новую «артиллерию».

USD/JPY

Таким образом, сегодня мы ожидаем от Банка Японии бездействия, что может оказать некоторую поддержку иене, и надавить на USD/JPY. Если пара действительно ослабнет, мы получим хорошую возможность для входа на рынок на более низких уровнях. Напомним, что доллар США на текущий момент чувствует себя довольно уверенно, учитывая комментарии представителей Федрезерва по поводу дальнейшего сворачивания QE3, а также продолжающуюся стабилизацию рынка труда. Таким образом, коррекция в район 102,80, может стать хорошей точкой входа длинными позициями.
EUR/USD
Во время европейской сессии сегодня мы увидим корректировку ВВП за 4 квартал в Италии и Португалии, а также обновленные данные по торговому балансу Германии. Несмотря на то, что отчеты не вызывают обычно особенного интереса инвесторов, пустой календарь экономических событий во вторник может создать условия для преувеличенной реакции даже на такие показатели. Рост торговой активности Германии способен оказать некоторую поддержку паре, которая не решается пройти район 1,3870/90. Вероятнее всего, область сопротивления останется серьезным барьером вплоть до конца недели, учитывая и фактор геополитических рисков в виде близящегося референдума в Крыму. Таким образом, любое достижение максимумов в указанном районе – удачная точка входа короткими позициями с ближайшей целью на 1,3830.

GBP/USD
Сегодня Великобритания опубликует данные по промышленному производству, и, учитывая, что вышедшие на прошлой неделе отчеты по деловой активности подтвердили, что плохая погода не оказала значительного влияния на британский бизнес, можно ждать более высоких, чем предполагается показателей. В таком случае, у пары будет возможность вернуть популярность с той же скоростью, что она была потеряна вчера. Движение вверх может идти в несколько заходов, давая возможность «запрыгнуть на уходящий поезд» с конечной целью на 1,6770.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.03.2014 23:33
Воспользуйтесь спокойными торгами

Спокойные торги вторника только подтвердили настрой рынка - инвесторы предпочитают пересидеть сложившуюся ситуацию «на заборе», а пустой экономический календарь создает для этого благоприятные условия. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3870, а GBP/USD – к 1,6640.

EUR/USD провела день довольно спокойно, хотя и продемонстрировала ослабление до локального минимума 1,3833 от уровня открытия 1,3868. Опубликованные днем данные по торговому балансу Германии разочаровали, показав профицит в размере 17,2 млрд вместо прогнозных 17,7 млрд, однако это не привлекло особого внимания рынка, так как такая динамика объяснялась резким ростом импорта при довольно хороших уровнях экспорта. Пара закрыла спокойный день в районе 1,3865.

GBP/USD также пыталась держать марку, однако разочарование со стороны данных по объемам промышленного производства немного подпортила общую довольно нейтральную картину. Показатель вырос всего лишь на 0,1% м/м и 2,9% г/г вместо прогнозных 0,3% м/м и 3,0% г/г. Выступление Марка Карни не вызвало особого интереса рынков, поэтому пара от уровня открытия 1,6638 скатилась к минимуму 1,6595, однако откатилась обратно, завершив торговые сутки вблизи 1,6630.

Банк Японии, как мы и предполагали, воздержался от каких-либо изменений в монетарной политике, что помогло иене немного укрепиться сразу на решении, а потом возобновить укрепление к закрытию торговых суток. В итоге, USD/JPY открыла день на отметке 103,19, скатилась к минимуму 102,85 и завершила торги неподалеку.

Прогноз на среду, 12 марта

Отсутствие важных экономических отчетов, а также напряженная ситуация вокруг России-Украины-Крыма будут удерживать валютные пары в режиме консолидации, однако напомним, что это время стоит использовать для более четкой оценки ситуации и подготовки позиций к будущим внушительным пробоям, которые обязательно следуют после продолжительных колебаниях в узких диапазонах.

USD/JPY

Пара своим кратковременным ослаблением дает нам возможность войти на рынок на хороших уровнях, так как в фундаментальном плане аргументов в пользу покупки гораздо больше, чем в пользу продажи. Скорее всего, вплоть до четверга, когда будут опубликованы данные по розничным продажам США, пара будет продолжать консолидацию в районе 103,00. Сильные американские данные по потребительскому спросу могут спровоцировать хорошее ралли, а основания для превышения прогнозов есть – недавний рост уровней занятости в рамках отчета NFP. На текущий момент пара приближается к той самой области 102,80, которую мы считаем удачной для входа лонгами – не упустите момент.
EUR/USD
Даже несмотря на то, что данные по торговому балансу во вторник не дотянули до прогнозов, Германия продолжает демонстрировать очень хорошие темпы восстановления экономики, поддерживая EUR/USD вблизи трехлетних максимумов. Однако стоит признать, что дальнейшее движение может быть затруднено, особенно, если данные из США начнут выправляться после январско-февральских искажений в связи с плохими погодными условиями. Таким образом, наши рекомендации остаются прежними - любое достижение максимумов вблизи 1,3880/90 – удачная точка входа короткими позициями с ближайшей целью на 1,3830.

GBP/USD
У пары текущая неделя не задалась: сначала давление со стороны сделок британского корпоративного сектора, затем слабые данные по промпроизводству. В таких условиях сложно удержать позиции, однако фунт стерлингов все еще держится выше отметки 1,66. Пока уровень поддержки не пробит вниз, можно ожидать восстановления спроса на пару, однако стоит признать, что число длинных позиций по паре достигло предельных уровней, к тому же британская валюта удерживается вблизи 5-летних максимумов, что увеличивает шансы на внушительные распродажи. Впереди лишь данные по торговому балансу, поэтому дополнительное разочарование может протолкнуть пару ниже поддержки 1,66 и тогда путь в район 1,6480 будет открыт.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.03.2014 11:23
Розничные продажи могут разбудить рынок

С самого утра смуту на рынок внесла динамика меди, котировки которой падают уже второй день подряд. Опасения по поводу дефолта китайского рынка облигаций подорвали веру в стабильность цен металла, который использовался для финансирования сделок в качестве залогового актива. Негативная динамика азиатских рынков перекинулась и на Европу. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3905, а GBP/USD – к 1,6610.

EUR/USD провела первую половину дня довольно спокойно в рамках еще более узкого 40-пунктового диапазона 1,3840-1,3880. Данные по промышленному производству в еврозоне не дотянули до прогнозов, однако это не произвело на пару большого впечатления. Показатель в месячном исчислении снизился на 0,2% вместо прогнозируемого роста на 0,6%, а вот годовые уровни оказались выше ожиданий (2,1% против 1,9%). Однако, к завершению торговых суток пара смогла укрепиться: от уровня открытия 1,3870 цены доросли до максимума 1,3914, завершив торги неподалеку.
GBP/USD оставался под давлением в течение всего дня, даже на некоторое время скатившись ниже отметки 1,66 и достигнув минимума 1,6567. Однако пробой поддержки не удался, и цены вернулись в район 1,6610 на закрытии. Запланированные к публикации данные по торговому балансу были перенесены на 14 марта, таким образом, за динамикой пары стояли исключительно технические факторы.

USD/JPY попала под влияние динамики фондовых рынков. Падение азиатских, европейских и американских индексов в связи с опасениями по поводу дальнейшего охлаждения китайской экономики вызвало спрос на безрисковую иену, и привело пару к недельному минимуму 102,54, однако в завершению торговых суток пара откатилась в район 102,70.

Прогноз на четверг, 13 марта

Сегодня на первый план, наконец, выйдут экономические события из США. В первую очередь, внимание инвесторов привлечет отчет по розничным продажам США, от которого ждут позитивного исхода в связи с недавними сильными показателями уровней занятости. Тем не менее, плохие погодные условия все же могли отрицательно сказаться на потребительском спросе, так что не исключено и разочарование. Отчет стоит использовать лишь как катализатор нового направления валютной пары, поэтому чаще всего гораздо безопаснее открывать позиции после выхода показателей и работать на откатах.

Кроме того, сегодня мы услышим выступления трех кандидатов на управляющие посты в ФРС перед Банковским комитетом Сената. Интриги в их утверждении, скорее всего, не будет. Наибольший интерес будет представлять их настрой в отношении текущего курса денежно-кредитной политики. Фишера воспринимают как «ястреба», Пауэлла как «голубя», а вот настрой Брейнард пока остается под вопросом. Напомним, что чем больше «ястребов» внутри Комитета ФРС, тем выше вероятность более скорого завершения программы QE3.
USD/JPY
Обратите внимание, пара с начала года демонстрировала умеренно ослабление, несмотря на существенные различия в курсах монетарной политики Банка Японии и ФРС, которые должны были бы поддерживать спрос на USD/JPY. Однако, по большей части, проблема была не в силе иены, а в некоторой слабости доллара США, вызванной серией разочаровывающих экономических данных. В ближайшее время все может измениться, так как погодные условия стабилизировались, а то, что бизнес не добрал в январе и феврале, может взять ускоренными темпами уже в марте. Таким образом, высока вероятность, что именно на текущий момент пара удерживается в наиболее привлекательной зоне для открытия длинных позиций. Иена уже достигла 102,60, что даже ниже обозначенной нами области 102,80. Таким образом, если отчет по розничным продажам позволит, разворот вверх произойдет уже сегодня, а значит, не упустите момент для покупок.

EUR/USD
Пара неплохо держится, подобравшись к уровням, невиданным с октября 2011 года. Тем не менее, движение вверх будет затруднено не только техническими факторами и экономическими данными из США, но и геополитическими рисками. Инвесторы вряд ли продолжат покупки европейской валюты на столь высоких уровнях, еще и под угрозой эскалации конфликта с Россией после проведения референдума в Крыму. Даже если сегодняшний американский отчет по розничным продажам даст повод для дальнейшего укрепления, перед выходными все равно начнется фиксация прибыли, а значит, текущие уровни очень привлекательны для открытия коротких позиций.

GBP/USD
Динамика пары только подтверждает, что британская валюта, действительно, перекуплена. Однако, как мы видим, прохождение ниже 1,6570 было затруднено, поэтому для того, чтобы увидеть полномасштабное движение вниз, стоит дождаться публикации отчета по розничным продажам. Сильные показатели могут стать тем самым катализатором падения с вероятностью достижения 1,6480.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.03.2014 11:18
Драги не выдержал

Несмотря на первоначально позитивный настрой рынков и небольшое укрепление европейских валют, к вечеру ситуация изменилась не в пользу рискованных валют. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3840, а GBP/USD – к 1,6610.

EUR/USD с самого утра получила поддержку со стороны инвесторов, которые помогли паре добраться до новых максимумов, невиданных с октября 2011 года. От уровня открытия 1,3902 пара добралась до максимума 1,3966 на более сильных данных по инфляции во Франции и восстанавливающихся объемах розничных продаж в Испании. Тем не менее, к вечеру напряжение на геополитической арене заставило инвесторов сократить объемы рискованных активов, а выступление Драги только подлило масло в огонь, отправив пару в район 1,3840 на закрытии.

GBP/USD практически дублировала поведение EUR/USD, поначалу укрепившись до 3-дневного максимума 1,6717, однако к завершению торговых суток скатилась к уровням открытия вблизи 1,6610. Отсутствие экономических данных нисколько не препятствовало паре в ее движениях.

USD/JPY большую часть дня провела в узких диапазонах, практически не отреагировав на данные розничных продаж, которые чуть превысили прогнозы в феврале, однако были пересмотрены на понижение в январе. Тем не менее, известия о наращивании российских войск на границе с Украиной вызвали широкомасштабные распродажи пары: от уровня открытия 102,67 пара добралась до дневного максимума 102,79 на выходе американского отчета, однако обвалилась в область 101,60 на закрытии.

Прогноз на пятницу, 14 марта

Если бы не растущее напряжение в связи с русско-украинским конфликтом, у доллара США вчера были бы шансы продемонстрировать укрепление. Показатель розничных продаж вырос в феврале на 0,3%, однако январские данные были пересмотрены на понижение. Это еще раз подтверждает, что негативные последствия в связи с плохими погодными условиями постепенно начинают сходить на нет, и впереди нас ждет серия позитивных отчетов. Показатели первичных заявок на пособия по безработице уже продемонстрировали падение, а повторные снижаются уже третью неделю подряд.

Таким образом, вплоть до заседания FOMC, запланированного на следующую среду, важных отчетов мы больше не получим, а, значит, ничто не помешает Джанет Йеллен в рамках своего первого председательства вновь сократить программу стимулирования экономики на очередные 10 млрд. Однако обо всем этом рынок начнет думать в среду, а сегодня и в понедельник все внимание инвесторов будет приковано к ситуации в Украине, Крыму, а также к санкциям, на которые решится западный мир в отношении России. Любой из исходов первоначально вызовет давление на рискованные активы, которое мы уже наблюдали в четверг вечером.

USD/JPY
Отсутствие важных экономических отчетов заставит пару двигаться под влиянием комментариев официальных лиц. Госсекретарь США Джон Керри вчера предупредил о «серьезных шагах», которые будут сделаны Америкой и Европой в отношении России, если референдум все же произойдет. На текущий момент мало, кто сомневается, в том, что жители Крыма все же будут голосовать, поэтому вербальные угрозы будут продолжать поступать и сегодня, создавая условия для роста пары с ближайшей целью на 101,40. Публикуемые американские отчеты по PPI и потребительским настроениям Университета Мичигана, скорее всего, пройдут незамеченными.

EUR/USD
Вчерашний рост евро был действительно удивительным на фоне все еще нестабильной экономической обстановки, однако объяснение ему было довольно простое – китайские власти активно начали диверсифицировать свои валютные резервы, сокращая долларовые активы и увеличивая евровые. По-видимому, для Драги отметка 1,3960 стала критической, после чего он решил вмешаться, заявив, что текущий курс евро может угрожать ценовой стабильности в регионе. Слишком дорогая национальная валюта может вызвать дефляционные риски, и это не единственные негативные последствия для еврозоны. На самом деле, текущие уровни единой валюты очень опасны для германских экспортных компаний. На данный момент именно Германия остается главным двигателем роста экономики региона, однако удорожание евро будет с каждым месяцем делать производимые товары все менее привлекательными на мировом рынке. Таким образом, потенциально пара обладает хорошими шансами для дальнейшего падения, поэтому вполне подходящей тактикой является вход на рынок короткими позициями при откатах вверх.

GBP/USD
Пара более сдержанно реагирует на все, что касается антирисковых настроений, так как стабильность британской экономики уже мало у кого вызывает сомнения. Публикуемые сегодня данные по торговому балансу вряд ли вызовут большой интерес рынка, который сосредоточил все свое внимание на геополитических рисках. Скорее всего, пара продолжит нести умеренные потери в течение последнего торгового дня недели с ближайшей целью на 1,6570.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.03.2014 11:59
Обзор за неделю 10 - 14 марта. Прогноз на неделю 17 – 21 марта.
Обзор за неделю 10 - 14 марта


За истекшую неделю валюты продемонстрировали разнонаправленную динамику по отношению к доллару. Евро и иена смогли укрепиться на 0,29% и 1,87%, соответственно. А вот фунт подошел к завершению пятидневки с потерями. Валюта ослабла на 0,46%. При этом на динамику влияли и макроэкономические данные (которых, надо сказать, было немного), и геополитические факторы.

EUR/USD, несмотря на скудный экономический календарь, достигла уровня 1,3966, что стало максимальным значением с октября 2011 года. Но удержаться на высоте не смогла, скатившись к закрытию недели к 1,3910 на фоне роста геополитической напряженности и комментариев Драги о том, что высокий курс евро негативно сказывается на ценах, повышая риск дефляции . Экономика региона подает противоречивые сигналы. Разочарование вызвали данные по промышленному производству Франции, которое не дотянуло до прогнозов, равно как и опубликованный позднее аналогичный отчет по еврозоне в целом. Слабоватым оказался отчет по торговому балансу Германии. Профицит зафиксирован в размере 17,2 млрд вместо ожидаемых 17,7 млрд. Поддержали евро довольно сильные данные по инфляции во Франции и рост объема розничных продаж в Испании. Кроме того, общеевропейская валюта не замедлила воспользоваться недостаточно сильной статистикой из США.

GBP/USD большую часть недели оставалась под давлением и даже отметила локальный минимум на уровне 1,6567, но к завершению пятидневки смогла восстановить часть потерь, что в большей степени было обусловлено рыночными настроениями. Собственные данные поводов для оптимизма не дали. Объем промышленного производства не дотянул до прогноза, продемонстрировав рост всего на 0,1% м/м и 2,9% г/г против ожидаемых 0,3% м/м и 3,0% г/г. Данные по торговому балансу отразили увеличение его отрицательного сальдо. Негатива добавили и комментарии представителя Банка Англии Чарли Бина о том, что ставка будет удерживаться на низком уровне в течение длительного времени, если фунт продолжит укрепление, поскольку такая его динамика сдержит рост инфляции. Выступление Марка Карни после публикации инфляционного отчета было фактически проигнорировано, несмотря на то, что глава Центробанка отметил более быстрое по сравнению с другими странами восстановление британской экономики.

USD/JPY практически в течение всей недели двигалась на юг. Укрепление японской валюты было вызвано поначалу слабыми данными из Китая, которые усилили опасения относительно дальнейшего охлаждения экономики Поднебесной. В дальнейшем спрос только усилился, поскольку появилась информация о наращивании численности российских войск на границе с Украиной. Кроме того, поддержку иена получила на фоне слабоватой статистики из США. Показатель розничных продаж практически совпал с прогнозами, данные по индексу цен производителей отразили их снижение на 0,1% м/м, в годовом соотношении показатель вырос всего на 0,9% против прогноза 1,2%, падение продемонстрировал и индекс потребительских настроений от Университета Мичигана: 79,9 против 81,6 в феврале. Если говорить о японских событиях, то решение Центробанка не вносить изменений в монетарную политику также пошло на пользу иене.

Прогноз на неделю 17 – 21 марта

Предстоящая неделя обещает быть интересной. И то, каким образом откроются рынки, во многом будет зависеть от предварительных итогов референдума в Крыму. Не исключено, что активы-убежища снова будут пользоваться повышенным спросом, поскольку решение полуострова присоединиться к России усилит геополитическую напряженность. В дальнейшем свои коррективы могут внести и запланированные к публикации отчеты.

В большей степени пара USD/JPY будет реагировать на статистику из США. Практически не вызывает сомнений то, что основное внимание привлечет публикация решения ФРС по монетарной политике. Последние данные свидетельствуют о недостаточно быстром восстановлении экономики США. И это значит, что у регулятора, в целом, нет оснований ускорять темпы выхода из программы количественного смягчения. Таким образом, с наибольшей вероятностью мы предполагаем сокращение ее объемов на $10 млрд. Это вряд ли будет способно развернуть пару на 180 градусов. Кроме того, во вторник, 18 марта будут опубликованы данные по выданным разрешениям на строительство и числу начатых строительств в США, которые позволят делать выводы о будущей активности в секторе. Также выйдет отчет по индексу потребительских цен. Тему рынка недвижимости 20 марта продолжат данные по продажам на вторичном рынке жилья. Кроме того, не стоит забывать и о данных по деловой активности в ФРБ Филадельфии и отчете по числу первичных обращений за пособием по безработице. Если отчеты отразят позитивную динамику, пара может восстановиться в район сопротивления 102,30.

На предстоящей неделе для пары EUR/USD наиболее интересными, пожалуй, станут данные по настроениям в деловой среде Германии от института ZEW. Прогнозируется снижение показателя, что может негативным образом сказаться на курсе евро, поскольку будет свидетельствовать о том, что у Германии остается все меньше сил на то, чтобы вытягивать весь монетарный блок на своих плечах. Также не стоит исключать из поля зрения выступление главы ЕЦБ Марио Драги в четверг. Если он подтвердит свой настрой против высокого курса евро, котировки пары также могут продолжить падение. Усиление геополитических рисков и недостаточно сильная макроэкономическая статистика из региона способны отправить пару к поддержке 1,38 с дальнейшей целью на 1,3720.

Вплоть до среды значимых отчетов по экономике Великобритании не запланировано. Поэтому пара GBP/USD будет оставаться под влиянием рыночных настроений. 19 марта выйдут данные по рынку труда страны. Тогда же будет опубликован протокол последнего заседания комитета по монетарной политике Банка Англии. Скорее всего, ничего нового он не принесет. Поэтому фунт в большей степени может быть подвержен влиянию именно данных по безработице. Признаки стабилизации в секторе занятости могут оказать британской валюте краткосрочную поддержку. В дальнейшем, пара будет в большей степени зависеть от статистики из США и геополитических рисков.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.03.2014 11:33
«Вздох облегчения» может быть кратковременным

Все с трепетом ожидали утра понедельника, когда появились результаты референдума Крыма и первая реакция официальных лиц. Промедление в озвучивании санкций против России, а также довольно мирная обстановка в самом Крыму вернули интерес к рискованным активам. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3920, а GBP/USD – к 1,6630.

EUR/USD, несмотря на некоторые сомнения в начале торгов, и на слабоватые данные по инфляции, подтвердившие обоснованность опасений главы ЕЦБ Марио Драги, все же смогла закрыть торги в плюсе. Озвученные санкции против 11 российских и украинских политиков со стороны США и 21 – со стороны ЕС не произвели на рынок особого впечатления. В итоге, пара от уровня открытия 1,3903 поначалу упала к минимуму 1,3878, откатилась к максимуму 1,3947 и завершила торги в районе 1,3920.

GBP/USD двигалась по стопам EUR/USD, однако движение пары, отчасти, могло быть затруднено негативными потоками корпоративных сделок на британском рынке. Вчера появились подтверждения о сделке Vodafone по покупке испанской компании, что может удерживать фунт стерлингов под давлением в течение нескольких дней, пока будет осуществляться транзакция. Тем не менее, вчера пара смогла от уровня открытия 1,6626 дорасти до максимума 1,6665, откатившись в район 1,6630 на закрытии.

USD/JPY также немного воспряла духом на восстановлении спроса на рискованные активы, коим в паре является доллар США. Американские экономические отчеты не произвели особого впечатления на рынок, продемонстрировав противоречивые данные: промышленное производство превысило прогнозные значения, а вот индекс с рынка жилья не дотянул до ожиданий. В итоге, пара от уровня открытия 101,27 доросла до максимума 101,86, завершив торги в районе 101,70.

Прогноз на вторник, 17 марта

Если бы не Крым, текущая неделя была бы полностью посвящена подготовке позиций перед первым заседанием Йеллен в качестве председателя, а потом к перевариванию результатов этого заседания. Дело в том, что на этот раз от FOMC ожидают корректировки целевых ориентиров для рынка. Скорее всего, от уровня безработицы членам Комитета придется отказаться или усложнить картину рынка труда дополнительными переменными, на которые инвесторам тоже придется обращать внимание.

Тем не менее, ситуация с Украиной далека от стабильной, и будет продолжать привлекать к себе внимание, несмотря на «вздох облегчения», вырвавшийся у рынка утром в понедельник. Все может измениться в считанные часы, как только ответные меры на санкции США и ЕС будут объявлены российской стороной. Если это произойдет, финансовые рынки опять ожидает высокая турбулентность, с оттоком средств в «безопасные активы».

USD/JPY
Глава Банка Японии на этой неделе будет дважды выступать перед публикой, по-видимому, в связи с продолжающимся укреплением иены и падением фондового рынка страны. Протокол прошлого заседания ЦБ говорит о том, что власти не боятся негативных последствий повышения налога с продаж, полагая, что их просто не будет. Тем не менее, учитывая текущую динамику цен на японские активы, возможно, Курода все же даст интересные намеки на дополнительное вмешательство регулятора. Все это только создает еще более благоприятные условия для постепенного восстановления пары с вероятностью возвращения выше 102,20, если в дело не вмешается фактор риска.

EUR/USD
Итак, текущие уровни евро Драги не устраивают, но устраивают тех институциональных инвесторов, которые молча и методично скупают единую валюту, поддерживая ее на небывало высоких уровнях в условиях ультрамягкой политики ЕЦБ. Вероятнее всего, пока регулятор не пойдет на жесткие и радикальные меры, мы будет и далее наблюдать укрепление пары, а ситуация с Украиной, по-видимому, будет оказывать лишь ограниченное давление. На текущий момент сильным барьером будет оставаться уровень 1,40, учитывая большой интерес продавцов, отмеченный в этом районе. Мы все так же полагаем, что единая валюта на пороге разворота восходящего тренда, особенно учитывая высокую вероятность вмешательства ЕЦБ в ситуацию уже на ближайшем заседании. Исходя из этого понимания и стоит строить свою текущую тактику. Сегодня из интересных событий запланированное к выходу исследование ZEW Германии, которое может немного вернуть на землю единую валюту при выходе слабоватых данных. В таком случае не исключаем коррекции в район 1,3880.

GBP/USD
Текущая неделя обещает быть очень насыщенной для британского фунта. Мы получим новости по бюджету Великобритании, от которого ожидают некоторого снижения дефицита. Мы увидим протокол прошлого заседания MPC, который только подтвердит, что ждать повышения ставки стоит точно не в этом году, а ближе к середине 2015. А затем будет данные по рынку труда, которые будут представлять наибольший интерес. Однако здесь внимание стоит уделить не уровню безработицы, а тем самым «свободным мощностям», о которых недавно говорил Банк Англии. Такие показатели, как численность занятых, средний уровень заработной платы, а также производительность труда могут стать более адекватным индикатором состояния рынка труда. Тем не менее, сегодня календарь практически пуст, а из событий, достойных внимания – лишь выступление Карни, который может вновь напомнить, что ужесточение монетарной политики произойдет нескоро. Потенциально, это может немного надавить на пару с ближайшей целью на 1,6636.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.03.2014 10:19
Самое время вернуться к фундаменту

На фоне все еще присутствующего геополитического напряжения валютный рынок становится особенно чувствительным к любым всплескам волатильности. Именно этот фактор оказывал влияние на торги европейских валют во вторник. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3920, а GBP/USD – к 1,6580.

EUR/USD начала день на подъеме, подбадриваемая сдержанной реакцией Запада на официальное признание Россией республики Крым. Тем не менее, если юго-восточные регионы Украины тоже захотят последовать примеру жителей полуострова, бегство из рискованных активов ускорится с удвоенной силой. Однако в середине дня пара попала под давление, поначалу в связи с резким падением британской валюты, а затем на разочаровании от данных из Германии. Завершение выступления Владимира Путина вернула интерес к евро, так как никаких опасных комментариев, которых боялся рынок, инвесторы не увидели. В итоге, пара от уровня открытия 1,3920 пара скатилась к 1,3879, но смогла восстановиться в район 1,3920 на закрытии.

GBP/USD попала под давление с открытием Европы, по слухам, вызванное крупным интересом продаж со стороны банка-кастоди, реализующего определенную долгосрочную стратегию. Пара попала под распродажи, скатившись к локальному минимуму 1,6544 от уровня открытия 1,6634. И даже нейтральное завершение пресс-конференции Владимира Путина не вернуло интереса к паре.

USD/JPY исчерпала свой потенциал роста, демонстрировав коррекционный откат в течение всего дня. От уровня открытия 101,72 пара скатилась к минимуму 101,27, и завершив торги в районе 101ю60.

Прогноз на среду, 19 марта

Доллар США понес потери в ответ на комментарии Владимира Путина, заявившего, что через три месяца рубль может заменить гривну в обращении. Довольно необычная динамика, учитывая, что традиционно эскалация конфликта вызывал интерес к безопасным активам. Однако на этот раз так не произошло, так как инвесторы полагают, что вопрос закроется на установлении независимости Крыма. Президент России подтвердил, что никто не собирается заниматься разделом Украины, и если так и произойдет, довольно скоро можно ожидать возвращение к стабильности на финансовых рынках.

Сегодня же у рынка будет шанс абстрагироваться от геополитических волнений и отдаться во власть фундаментальных событий. Утром обратим внимание на выступление главы Банка Японии Куроды с возможными намеками на дополнительное стимулирование. Днем эстафету получит Великобритания с публикацией протокола прошлого заседания MPC и данных рынка труда. А вечером все внимание будет сконцентрировано на заседании FOMC, которое впервые пройдет под председательством женщины.

USD/JPY
Итак, сегодня пара будет двигаться под влиянием двух факторов: утром ориентиром станет выступление главы Банка Японии, вечером – главы ФРС. В первом случае стоит особое внимание обратить на оценку Куродой дальнейших перспектив развития экономики, а также текущего курса иены, которая продолжает испытывать спрос. Вполне вероятны вербальные интервенции, которые помогут паре восстановить позиции, что позволяет предположить, что текущие уровни довольно привлекательны для входа лонгами.

Вечернее выступление Джанет Йеллен будет гораздо интереснее, так как можно получить новые ориентиры, по достижении которых Федрезерв будет готов перейти к ужесточению. Вероятнее всего, число переменных по рынку труда будет расширено до показателя работающих неполный день, объема отработанных часов, долгосрочного уровня безработицы, темпов роста почасовой оплаты. Кроме того, будет дана оценка текущей экономической ситуации и дальнейших ее перспектив. Все эти нюансы в совокупности будут определять динамику доллара США. По большей части, развитие событий должно поддержать спрос на USD, однако учитывая слишком большое число факторов влияния, мы бы рекомендовали заходить на рынок, когда пик волатильности сойдет.

EUR/USD
Евро сегодня будет оставаться на вторых ролях, реагируя, по большей части, на события в других странах. Вчера мы узнали, что индекс экономических настроений ZEW четвертый месяц подряд продолжил падение, скатившись к 51,3 против прогнозного 52, а индикатор ожиданий обвалился к 46,6 вместо прогнозных 52. Несомненно, и здесь виден «русско-украинский след» в связи с неопределенностью торговых перспектив корпоративного сектора. Однако на текущий момент, развитие событий евро не пугает, и он продолжает испытывать неплохой спрос, что мы можем наблюдать и в течение сегодняшнего дня.

GBP/USD
Именно сегодня мы получим новости по бюджету Великобритании, от которого ожидают некоторого снижения дефицита. Кроме того, будет опубликован протокол прошлого заседания MPC, который только подтвердит, что ждать повышения ставки стоит точно не в этом году, а ближе к середине 2015. А затем будет данные по рынку труда, которые будут представлять наибольший интерес. Однако здесь внимание стоит уделить не уровню безработицы, а тем самым «свободным мощностям», о которых недавно говорил Банк Англии. Такие показатели, как численность занятых, средний уровень заработной платы, а также производительность труда могут стать более адекватным индикатором состояния рынка труда. На темпы роста заработной платы обратите особое внимание, так как она может отражать базовое инфляционное давление, и, в случае роста, может поддержать интерес к фунту стерлингов.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.03.2014 00:12
Заседание FOMC вырвало всех из диапазонов

Итак долгожданное заседание FOMC не разочаровало: Джанет Йеллен придерживается прежнего курса, даже несмотря на слабоватые данные по рынку труда. Это оказало широкомасштабную поддержку доллару США. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3840, а GBP/USD – к 1,6550.

EUR/USD весь день провела в сдержанных колебаниях, не реагируя на события в Великобритании и оставаясь в рамках 30-пунктового диапазона 1,3900-1,3930. Однако заседание FOMC кардинально изменило ситуацию, спровоцировав пробой сопротивления 1,3880, которое с 14 марта оставалось нетронутым. Достигнув 8-дневного минимума 1,3839, пара немного откатилась, завершив торги в районе 1,3840.

GBP/USD приободрилась во время вчерашних торгов, однако пробой сопротивления 1,6650 в Европе так и не состоялся, даже несмотря на позитивные данные из Великобритании. Рынок труда порадовал внушительным сокращением числа безработных (34,6 тыс против прогнозных 25 тыс), причем предыдущий показатель также был пересмотрен на повышение. Кроме того, приятный сюрприз преподнесли данные по среднему уровню заработка, подтвердившие рост на 1,4% против прогноза 1,3%. Несмотря на то, что показатель пока отстает от уровня инфляции, оба они движутся в нужном направлении. Однако FOMC развернул движение британского фунта. В итоге, пара от уровня открытия 1,6585 доросла до максимума 1,6653, но к завершению торговых суток спустилась в район 1,6550.

USD/JPY практически не отреагировал на выступление Куроды, в котором глава Банка Японии не сказал ничего интересного, что могло бы изменить восприятие рынка. Таким образом, все внимание инвесторов сконцентрировалось на заседании FOMC, из которого мы узнали, что сворачивание продолжается теми же темпами, ориентир в виде уровня безработицы на 6,5% упразднен, и теперь внимание будет направлено на широкий спектр данных, включая рынок труда, инфляцию и ситуацию на финансовых рынках. Прогноз ВВП на 2014 год понижен, но на 2015 и 2016 повышен. Кроме того, повышены прогнозы по инфляции, а по безработице понижены. Что касается роста процентной ставки, 13 из 16 представителей Комитета считают, что он произойдет в 2015 году. Все это помогло паре от уровня открытия 101,51 дорасти до максимума 102,46 и завершить торговые сутки неподалеку.

Прогноз на четверг, 20 марта

Теперь, когда все основные события недели уже произошли, рынку остается лишь анализировать произошедшее и прислушиваться к своим ощущениям. Бегство из рискованных активов уже не в моде, так как ситуация между Россией и Украиной перешла в «режим ожидания». Скорее всего, теперь внимание инвесторов будет привлечено к дальнейшим шагам официальных лиц. Пока что поступают разрозненные данные, когда будет проведена встреча «Большой семерки»: премьер-министр Великобритании Дэвид Кэмерон призвал европейских лидеров собраться 20 марта в Брюсселе, а президент США Барак Обама высказался, что собирается обсудить возможные меры на саммите стран "Большой семерки" 24 марта. Встреча обязательно состоится, и уже по ее результатам можно будет более четко понимать, возобновиться ли спрос на риск или нет. Вполне вероятно, что предварительные переговоры по теме санкций произойдут уже сегодня в Брюсселе, и если рынок вновь убедится, что ничего серьезного политики не замышляют, это поддержит спрос на европейские валюты против доллара и на доллар США против иены.

USD/JPY
Учитывая тот факт, что Курода во время вчерашнего выступления решил воздержаться от радикальных высказываний, скорее всего, и сегодняшние его комментарии не произведут на рынок никакого впечатления. Более того, американские отчеты также могут оказывать ограниченное влияние на пару, так как ни данные по числу заявок на пособия по б/р, ни рынок жилья, ни индекс ФРБ Филадельфии не обладают потенциалом для того, чтобы спровоцировать внушительной укрепление пары. Максимум роста, который мы можем получить, возможно, будет ограничен уровнем 102,70.

EUR/USD
Несмотря на отсутствие важных экономических отчетов, запланированных на четверг, у пары все же может появиться возможность продемонстрировать интересную динамику. Дело в том, что сегодня мы увидим выступление главы ЕЦБ в Брюсселе. Напомним, что во время своего последнего общения с финансовыми рынками Марио Драги четко дал понять, что недоволен текущим курсом единой валюты. Обратите внимание, после кратковременного падения евро на 100 пунктов, он смог восстановить почти половину позиций. Вряд ли это радует главу центробанка, поэтому можно ожидать новых более жестких комментариев в рамках очередного выступления. Если так, пара попадет под давление с вероятностью возвращения в район 1,3860.

GBP/USD
У пары были хорошие шансы продемонстрировать укрепление, однако пробой верхней границы текущего диапазона 1,6550-1,6650 не удался еще и по причине пессимистичного настроя членов Комитета MPC. Протокол показал, что несколько официальных лиц выразили озабоченность текущим ростом национальной валюты, намекнув на опасность развития «дезинфляционных процессов». Очень похоже на недавние комментарии Драги, с одним только отличием – в еврозоне опасаются перехода CPI на отрицательный уровень, а в Великобритании боятся скатывания индекса к нулевым отметкам. Учитывая отсутствие важных экономических отчетов в календаре четверга, мы не видим катализаторов для пробоя 1,6650, как впрочем и 1,6550. Поэтому любые попытки пройти выше будут сопровождаться коррекционными откатами, что может предоставить дополнительные возможности для торговли внутри диапазона.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.03.2014 23:32
Если будут новые санкции…

Несмотря на небольшое число экономических событий, европейские валюты нашли поводы для дальнейшего падения. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3780, а GBP/USD – к 1,6510.

EUR/USD во время азиатской сессии демонстрировала сдержанное желание скорректироваться вверх, однако с открытием Европы вновь начала распродажи, отчасти в связи с ростом напряжения на финансовых рынках. Заявления канцлера Германии Ангелы Меркель по поводу новых санкций против России, которые будут обсуждаться в Брюсселе, вызвали бегство из рискованных активов, надавив на пару. Кроме того, свою лепту внесли и инфляционные данные на производственном уровне. PPI Германии не дотянул до прогнозов, продемонстрировав неизменные уровни вместо ожидаемого роста на 0,2%. В результате, пара от уровня открытия 1,3827 скатилась к минимуму 1,3748, завершив торги в районе 1,3785.

GBP/USD понесла вчера более сдержанные потери, ослабнув лишь на 50 пунктов. В первый час падения EUR/USD пара даже пыталась расти благодаря резкому снижению кросса EUR/GBP. Однако затем спрос на американскую валюту приобрел масштабный характер, а данные из США только подкрепили распродажи «британца». В итоге, пара от уровня открытия 1,6531 доросла до максимума 1,6567 и скатилась к минимуму 1,6479, завершив торги чуть выше 1,65.

USD/JPY, несмотря на интерес к доллару в парах с европейскими валютами, держалась довольно стабильно. И даже позитивные американские отчеты не смогли вырвать пару с довольно узкого диапазона. В итоге, от уровня открытия 102,48 цены добрались до минимума 102,20, но откатились к максимуму 102,54, неподалеку от которого и завершили торги.

Прогноз на пятницу, 21 марта
Доллар США продолжает испытывать спрос, благодаря довольно четкой позиции Джанет Йеллен. Несмотря на то, что многие ожидали, что она будет скорее в стане «голубей», чем «ястребов», новая глава ФРС дала понять, что сворачивание программы стимулирования будет идти прежними темпами, а первое повышение ставок произойдет спустя полгода, после того как QE3 будет полностью завершена. Тем временем, экономические данные из США продолжают преподносить небольшие, но приятные сюрпризы. Индекс активности от ФРБ Филадельфии в марте вырос до 9,0 от -6,3 в феврале, число заявок на пособия по безработице оказалось ниже прогнозного значения, а данные с рынка жилья совпали с ожиданиями.

USD/JPY
Стабильность и уверенность иены на текущий момент неудивительна. Мы уже предупреждали, что последние две недели марта – это традиционный сезон покупки японской валюты национальными компаниями страны. Все дело в завершении финансового года, который увеличивает репатриационные потоки корпоративного сектора Японии. Таким образом, укрепление пары на текущий момент будет носить ограниченный характер, а вот любой повод для распродаж инвесторы будут использовать с удовольствием. Учитывая тот факт, что сегодняшний календарь не представляет интереса, единственным катализатором внушительных колебаний могут стать лишь очередная эскалация конфликта с Украиной или известия о новых санкциях против России, которые могут вновь вызвать бегство из рискованных активов и поддержать падение пары с ближайшей целью в район 102,00.

EUR/USD
Решение по поводу санкций против России в рамках саммита в Брюсселе еще не принято или не озвучено, поэтому все может произойти в ходе второго дня встречи. Учитывая отсутствие других важных экономических событий, сегодня именно эта тема может стать ключевой в деле определения динамики пары. Вчера вечером уже стало известно расширение санкций со стороны США, причем на этот раз решение затронуло функционирование банка «Россия», входящего в тридцатку крупнейших кредитных организаций нашей страны. Несмотря на то, что это лишь косвенно касается еврозоны, бегство из рискованных активов может вновь надавить на пару и отправить ее в район 1,3720.

GBP/USD
Несмотря на то, что пара обладает довольно неплохим иммунитетом ко всему, что касается русско-украинского конфликта, ввиду относительно нейтральной позиции Великобритании, а также меньшей взаимозависимости экономическим систем, пара все же может попасть под общую волну распродаж. Из экономических событий мы увидим лишь отчет по госфинансам, который вряд ли привлечет внимание рынка в конце торговой недели. С технической точки зрения дальнейшее падение пары будет носить ограниченный характер: сопротивление 1,6480 может выступить серьезным барьером, от которого пара может оттолкнуться и возобновить укрепление. В пользу дальнейшего роста пары в долгосрочной перспективе говорят и фундаментальные факторы, поэтому для среднесрочных и долгосрочных инвесторов текущие уровни могут быть привлекательной точкой входа на рынок лонгами.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.03.2014 11:13
Обзор за неделю 17 - 21 марта. Прогноз на неделю 24 – 28 марта.
Обзор за неделю 17 - 21 марта


На прошедшей неделе валюты были на редкость единодушны. Основная тройка понесла потери около 1% по отношению к доллару США. Евро «полегчал» на 0,84%, иена ослабла на 0,87%. Лидером падения стал британский фунт, потеряв по итогам рабочей пятидневки 0,94%. Ситуация в Украине остается напряженной, а США и ЕС объявили о санкциях по отношению к России (причем Обама подписал указ, позволяющий применять санкции к ключевым секторам экономики), что не способствует спросу на рискованные активы. К тому же, ощутимую поддержку доллар получил со стороны объявленного в среду решения ФРС по монетарной политике.

EUR/USD в начале недели даже смогла укрепиться, добравшись до уровня 1,3947, получив порцию оптимизма на фоне достаточно сдержанной реакции Запада на признание Россией республики Крым. А вот со стороны макроэкономической статистики, особых поводов для оптимизма у евро не было. Индекс экономических настроений ZEW снизился к 51,3, что стало четвертым месяцем падения. Индикатор ожиданий обвалился к 46,6 вместо прогнозных 52. Свою лепту в такую динамику показателя внесла неопределенность торговых перспектив на фоне русско-украинского конфликта. Данные по инфляции подтвердили, что опасения главы ЕЦБ относительно высокого курса евро вполне обоснованы.

GBP/USD с самого начала недели демонстрировала негативную динамику. Помимо общих факторов, которые давили на рискованные активы, были и собственные поводы для разочарований. В начале недели падение фунта было обусловлено корпоративными сделками (появились подтверждения о сделке Vodafone по покупке испанской компании). Добавили негатива и сообщения о том, что банк-кастоди осуществляет продажи, реализуя определенную долгосрочную стратегию. Кроме того, стало известно, что дефицит бюджета Великобритании расширился. И тут даже неплохие данные по рынку труда, отразившие сокращение числа безработных, не смогли переломить ситуацию.

USD/JPY первые два рабочих дня удерживалась в нешироком диапазоне, и лишь под влиянием решения ФРС смогла из него вырваться, поднявшись в район уровня 102,67. На заседании FOMC было решено сохранить темпы сворачивания количественного смягчения. Также американский регулятор упразднил ориентир в виде уровня безработицы, приняв решение концентрировать внимание на широком спектре данных, включая рынок труда, инфляцию и ситуацию на финансовых рынках. Также было отмечено, что 13 из 16 представителей Комитета считают, что повышение ставки произойдет в 2015 году. В отличие от ФРС, глава Банка Японии не сказал ничего интересного. То, что к окончанию недели пара все же откатилась в район уровня 102,30, объясняется близящимся завершением финансового года, которое традиционно характеризуется спросом на иену со стороны национальных компаний.

Прогноз на неделю 24 – 28 марта

Позиция ФРС в отношении монетарной политики после мартовского заседания стала предельно ясна: в целом, настрой регулятора на данный момент выглядит достаточно агрессивным и это в ближайшее время может оказывать доллару умеренную поддержку. Кроме того, вероятность усиления санкций к России со стороны США и ЕС могут в очередной раз спровоцировать снижение интереса к рискованным активам, вызвав продолжение роста доллара в парах с европейскими валютами и консолидацию его в диапазоне с иеной.

USD/JPY

При условии сохранения геополитических рисков, а также на фоне завершения финансового года в Японии (о чем уже упоминалось ранее), иена может чувствовать себя достаточно уверенно. Макроэкономическая статистика в этой ситуации будет оказывать лишь ограниченное влияние, хотя отчетов на предстоящую неделю запланировано немало. В четверг, в 23:30 GMT будет опубликован достаточно большой блок статистики из Страны Восходящего Солнца. Основное внимание стоит обратить на данные по индексу потребительских цен. Снижение показателя может встревожить Банк Японии и вынудить его на дополнительные меры смягчения монетарной политики, что может вызвать краткосрочное ослабление иены. Также не стоит исключать из поля зрения отчеты по безработице и розничным продажам. Однако, куда больший интерес могут вызывать данные из США. Среди них особо интересен отчет по заказам на товары длительного пользования. Также не стоит исключать из поля зрения окончательные данные по ВВП за 4, отчеты по потребительскому доверию от Conference Board и Университета Мичигана. Позитивная статистика из Штатов может укрепить рынок в мысли, что ФРС после того как завершит сворачивание мер количественного стимулирования (что на фоне сильных данных может произойти чуть быстрей, чем это ожидается на текущий момент) и в самом деле начнет повышение ставки.

Окончательные данные по деловой активности в промышленном секторе и сфере услуг еврозоны и отдельных ее регионов, скорее всего, на пару EUR/USD впечатления не произведут. Исключение может составить лишь сильный пересмотр показателей в ту или иную сторону. А вот снижение индекса делового оптимизма IFO в Германии, особенно вслед за падением индекса экономических настроений ZEW, вполне может оказать на евро давление, нацеливая его на снижение к поддержке 1,3720. Также стоит обратить внимание на данные по индексу потребительских цен Германии. Снижение показателя станет еще одним подтверждением обоснованности недовольства существующим курсом евро Марио Драги .

Неделя для пары GBP/USD принесет несколько интересных отчетов. Первое, на что стоит обратить внимание – данные по индексу потребительских цен. Особенно актуальным этот отчет становится после Протокола мартовского заседания МРС. Несколько представителей Комитета по монетарной политике высказали опасения, что рост национальной валюты спровоцирует дезинфляционные процессы и это может стать препятствием для начала повышения ставки в запланированные сроки, что способно разочаровать фунт. Кроме того, интересны могут быть данные по розничным продажам. На фоне стабилизации на рынке труда, не исключено, что показатель продемонстрирует рост, что может оказать фунту умеренную поддержку. Помимо этого не стоит исключать из поля зрения и окончательные данные по темпам роста британской экономики в 4 квартале. Но реакцию на него следует ждать только в случае отклонения цифр от предварительных.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.03.2014 10:16
Валюты двигаются на своей волне

Понедельник прошел довольно насыщенно не только благодаря экономическим отчетом из еврозоны, но и благодаря политическим высказываниям Великобритании, а также очередной волне диверсификации в ущерб доллару США. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3840, а GBP/USD – к 1,6490.

EUR/USD начала день довольно спокойно, затем данные PMI из Франции, как в обрабатывающей промышленности, так и в сфере услуг преподнесли приятный сюрприз, наконец-то, вернувшись выше 50-пунктовой отметки, подтвердив возобновившийся рост в обоих секторах. Пара на известиях достигла сессионного максимума 1,3827, однако вышедшие спустя полчаса показатели Германии обрубили ралли. PMI не дотянул до прогнозов, надавив и на сводный индекс активности по всей еврозоне. В итоге, пара откатилась к дневному минимуму 1,3760, затем к вечеру на неожиданном спросе инвесторов доросла до 1,3875, завершив торги в районе 1,3840.

GBP/USD открыла день гэпом вниз, однако быстро перекрыла все потери, понесенные в начале дня. Дело в том, что на выходных министр иностранных дел Великобритании Уильям Хейг выступил с довольно агрессивными комментариями в отношении России, что, возможно, вызвало небольшое бегство из рисков на открытии. Тем не менее, к завершению торгов пара попала под влияние слабости доллара США и смогла отметить дневной максимум: от уровня 1,6462 доросла до максимума 1,6534, завершив торги в районе 1,6490.

Вышедший ниже прогнозов PMI Китая не оказал особого влияния на пару USD/JPY, которая продолжила демонстрировать умеренное укрепление, вопреки репатриационным потокам и осторожности рыночных игроков. Пара открыла день на отметке 102,14, доросла до максимума 102,64, но к закрытию дня откатилась в район 102,20, не сумев пробиться выше.

Прогноз на вторник, 25 марта

Вчерашний резкие вечерние распродажи доллара США выглядят довольно интересно – это была лишь точечная слабость американской валюты против евро, швейцарского франка, и чуть-чуть против британского фунта. Напоминает неплохую диверсифицированную валютную корзину с попыткой сократить долларовые активы. На рынках никаких объяснений пока не появилось, но очень похоже на то, что какой-то крупный институциональный инвестор (Китай?) решил избавиться от USD. Вероятнее всего, такая динамика может повториться вновь, если дело в диверсификации.

Что касается экономического календаря, то сегодня интересные события можно ждать и в Европе, и в Америке. Индекс ожиданий от IFO в Германии, CPI в Великобритании и потребительское доверие CB в США будут в фокусе рынка, однако вряд ли какое-либо из событий способно будет вырвать пары из диапазонов.

USD/JPY

Помимо уже отмеченной публикации потребительских настроений в США, довольно большой интерес могут представлять данные с рынка недвижимости: январские цены на жилье S&P/CaseShiller и объемы продаж на первичном рынке жилья за февраль. Оба показателя, скорее всего, будут искажены плохими погодными условиями в этот период, однако все же существует некоторый шанс, что сильный рынок труда мог поддержать рост спроса населения. Если это произойдет, то мы можем увидеть укрепление пары с ближайшей целью на 102,70.

EUR/USD

Сегодня на повестке дня не только отчет IFO Германии, но и выступление двух представителей ЕЦБ – Драги и Вайдманна. Учитывая довольно четкую позицию председателя управляющего совета в отношении дальнейшего укрепления евро, пара может попасть под некоторое давление в ожидании резких комментариев по поводу удорожанию национальной валюты, угрожающей ценовой стабильности и конкурентоспособности экспортных товаров. Вероятнее всего, еще до выступления рынки начнут закладывать в цены возможность «опасных разговоров», поэтому пара может попасть под давление с ближайшей целью на отметке 1,3760. Однако если Драги воздержится от резких комментариев, пара может вернуть порядка 50 пунктов на вздохе облегчения.

GBP/USD

Сегодня Великобритания опубликует один из важнейших отчетов, на который Банк Англии продолжает ориентироваться при определении курса денежно-кредитной политики – индекс потребительских цен. Вероятнее всего, показатели инфляции подтвердят, что регулятору пока нет смысла торопиться с ужесточением, так как индекс продолжит падение и, возможно, достигнет 1,7% - минимальной отметки с октября 2009 года и останется ниже целевого уровня, установленного ЦБ на 2,0%. Если так, рынок воспримет это как еще один сигнал к продаже пары, так как ожидания по ужесточению монетарной политики будут отходить даже не на второй, а на третий план. Ближайшей целью в таком случае будет область поддержки 1,6480.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.03.2014 11:27
У евро сдают нервы

Во вторник валюты вели себя гораздо сдержаннее, хотя несколько интересных отчетов все же сумели вывести их из равновесия. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3830, а GBP/USD – к 1,6530.

EUR/USD стойко держалась в первой половине дня, вопреки выходу слабых данных из Германии в рамках исследования IFO. Тем не менее, выступление представителя ЕЦБ Вайдмана все же смогло вывести пару из равновесия, отправив ее к минимуму 1,3749 от уровня открытия 1,3838. Дело в том, что глава Бундесбанка продолжил тему, недавно затронутую Марио Драги о том, что сильный евро может угрожать ценовой стабильности в регионе. Однако в своих комментариях он сделал акцент именно на способах борьбы с данным процессом, намекнув на вероятность использования отрицательных ставок. Тем не менее, вечернее выступление Драги нейтрализовало весь негатив, так как глава ЕЦБ был сдержан в своих комментариях. Это помогло паре вернуться выше 1,38.

Тем временем, британские данные даже чуть порадовали, во-первых, совпав с прогнозами по основному показателю, а, во-вторых, превысив их по базовому. Тем не менее, попытки GBP/USD возобновить рост носили сдержанный характер, так как в любом случае CPI на уроне 1,7% - это минимальный уровень в октября 2009 года. Некоторую поддержку паре оказала и динамика кросса EUR/GBP, что, в итоге, вылилось в рост GBP/USD к отметке 1,6541 от уровня открытия 1,6496.

USD/JPY практически не реагировала на все, происходящее в Европе, консолидируясь в районе 102,20, однако с приходом американской сессии пара все же смогла возобновить укрепление, достигнув максимума 102,48, после чего все же обвалился на выходе слабых данных по продажам на первичном рынке жилья США. Показатель в феврале сократился на 3,3% м/м, однако, учитывая плохие погодные условия, такая динамика не удивительна. В итоге, пара на новостях вернулась в район 102,30, где и завершила торговые сутки.

Прогноз на среду, 26 марта

USD/JPY
Сегодня календарь экономических событий не так уж насыщен. Скорее всего, в отсутствии развития ситуации на политической сцене, внимание рынка будет сосредоточено на американской сессии, когда будут опубликованы данные по заказам на товары длительного пользования. Показатель, по прогнозам, должен вырасти на 0,8% м/м, в основном, благодаря увеличению волатильного индекса заказов на гражданские самолеты. Тем не менее, опять существует опасность увидеть негативное влияние сезонного фактора, что способно оказать кратковременное давление на доллар США.

Что же касается политического фактора – он может проявить себя, учитывая, что после саммита в Гааге президент США направится в Брюссель на встречу ЕС-США, где будет обсуждаться вопрос торговых отношений с Украиной. Возможно, будут озвучены новые санкции, а это новый повод для распродаж рискованных активов. В итоге, пара может понести некоторые потери с вероятностью возвращения к отметке 101,80.

EUR/USD
Гипотетические комментарии главы Бундесбанка по поводу эффективности отрицательных ставок в борьбе с сильным евро имели под собой цель не намекнуть на вероятность такого исхода, а напугать рынки и ограничить дальнейшие покупки единой валюты. Вербальные интервенции со стороны представителя Германии неудивительны, учитывая, что именно по экспортно-ориентированной стране наносит наибольший удар высокий курс национальной валюты. Мы имели возможность это наблюдать в недавних показателях деловой активности, которые не дотянули до прогнозов в обрабатывающей промышленности Германии. Дополнительным фактором риска для этой страны может стать и нарастающее напряжение с Россией, которое в случае применения определенных экономических санкций может замедлить темпы роста германской экономики в ближайшие кварталы. Таким образом, мы полагаем, что дальнейшие покупки пары могут быть довольно рискованной инвестицией – Берлин будет предпринимать усилия для ограничения роста единой валюты на уровнях выше 1,39-1,40.

GBP/USD
Пока евро метался из стороны в сторону, британский фунт планомерно шел вверх, хотя и довольно умеренными темпами. На самом деле, радоваться быкам пока нечему – инфляционное давление остается ниже 2%-ной целевой отметки, установленной Банком Англии, а, значит, из поводов для роста «британца» только действительно сильные экономические показатели, которых мы пока получили недостаточно. Пустой календарь экономических событий сегодня заставит фунт удерживаться в рамках узкого диапазона, а вот у EUR/GBP может быть больше шансов для интересной динамики, благодаря активности евро. Вполне вероятно возвращение кросса обратно в район 0,84.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.03.2014 11:53
Слишком много комментариев

Среда прошла для валютного рынка в разнонаправленных движениях: одни европейские валюты росли, другие – падали, а австралийский и новозеландский доллар тем временем приблизились к многомесячным максимумам. Свою лепту внес и президент США Обама. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3790, а GBP/USD – к 1,6570.

EUR/USD колебалась из стороны в сторону, все еще оставаясь под впечатлением от недавно высказанных «гипотетических предположений» Вайдмана по поводу эффективности отрицательных ставок в отношении сдерживания курса евро. Понимание того, что единая валюта, похоже, достигла своих пиковых уровней, давило на пару в течение всего дня. В итоге, от уровня открытия 1,3825 пара скатилась к минимуму 1,3781, завершив торги неподалеку.

Тем временем, GBP/USD также получила толчок со стороны комментариев официального лица, однако здесь они носили позитивный характер. Представитель Банка Англии Мартин Уил отметил, что темпы роста заработной платы начинают восстанавливаться, что является хорошим стимулом для стабильного роста экономики. Кроме того, он подчеркнул, что если экономика восстанавливается, процентная ставка не может стоять на месте. Это помогло паре от уровня открытия 1,6527 дорасти до максимума 1,6581 и завершить торги неподалеку.

USD/JPY даже смогла немного укрепиться в течение первой половины дня, благодаря сильному отчету из США. Опубликованные данные по заказам на товары длительного пользования подтвердили укрепление спроса на 2,2% против прогнозов роста на 1,1%, что, в основном, произошло благодаря росту заказов на гражданские самолеты. Чистый показатель не дотянул до прогнозов, показав прирост всего лишь на 0,2% против ожиданий роста на 0,3%. Однако этот фактор рынок фактически проигнорировал, а вот продавать пару начал на резких комментариях Обамы о том, что не за горами новая серия санкций против России. В итоге, пара открыла день на отметке 102,24 и доросла до максимума 102,46, однако под конец дня откатилась к минимуму 101,91, завершив торги неподалеку.

Прогноз на четверг, 27 марта

USD/JPY
В сложившейся ситуации возобновления интереса к безопасным активам на фоне агрессивных высказываний американского президента стоит быть осторожными. Пара в любой момент может вновь возобновить падения на дальнейшем развитии событий с Россией. Тем не менее, не стоит полностью сбрасывать со счетов и фундаментальные факторы. Сегодня будут опубликованы, пожалуй, одни из важнейших на текущий момент данных для дальнейшей динамики доллара США. С завершением «периода слабых данных» в связи с сезонным фактором внимание к фундаментальным отчетам вновь возвращается. Вчерашние показатели заказов на товары длительного пользования уже порадовали превышением прогнозов, а публикуемые данные по потребительским расходам населения PCE могут подтвердить стабильный рост расходов. Если данные совпадут с прогнозами, это может означать высокие шансы на сильные данные ВВП в 1 квартале в районе 1,6-1,8%. Таким образом, у пары сегодня есть большие шансы наконец вырваться из текущего диапазона 102,00-102,60 с вероятностью пробоя верхней границы.

EUR/USD
Официальные лица ЕЦБ с удвоенной силой начали уговаривать евро пойти вниз: процесс был начат Марио Драги, который назвал евро одним из факторов развивающегося дефляционного давления. Затем вступил глава Бундесбанка Вайдман, который предложил отрицательные ставки как инструмент борьбы с сильным евро. После него выступил глава ЦБ Словакии, который подтвердил, что ЕЦБ разрабатывает меры, чтобы избежать развития дефляции в регионе. На текущий момент все эти вербальные интервенции оказывали лишь ограниченное влияние на пару, которая продолжает торговаться неподалеку от многолетних максимумов. Вполне возможно, если реакция единой валюты и далее будет оставаться столь сдержанной, ЕЦБ придется пойти на более радикальные меры в виде нетрадиционных инструментов. Таким образом, не исключены дальнейшие распродажи пары под влиянием вербальной или реальной интервенции. Ближайшей целью станет область 1,3720.
GBP/USD
Неожиданно агрессивные и в то же время позитивные комментарии представителя Банка Англии заставили рынок поверить, что повышение ставки в этом году все же не исключено. Все это время мы видели признаки восстановления британской экономики, однако официальные лица Великобритании продолжали убеждать общественность, что еще не время поддаваться оптимизму, а темпы роста могут оказаться «хрупкими». Таким образом, выступление Мартина Уила фактически стало первым в своем роде – в рамках него были признаны успехи Великобритании на пути восстановления. В таких условиях любой сильный экономический отчет способен будет вызвать волну спроса на пару. Сегодня как раз есть достаточно сильный катализатор, который способен вернуть пару выше 1,66 в случае совпадения или превышения прогнозов.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.03.2014 10:58
Разрозненность в Европе

Европейские валюты в четверг демонстрировали разрозненность: в то время как британский фунт укреплялся, евро продолжил нести потери. Иена, тем временем, так и не смогла определиться с направлением. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3750, а GBP/USD – к 1,6620.

EUR/USD провела день с умеренных распродажах, все еще находясь под впечатлением от изменившейся риторики официальных представителей ЕЦБ. Свою лепту вносят и опасения по поводу стабильности роста экономики Германии, которая уже начала замедлять темпы восстановления под давлением слишком дорогой национальной валюты. Пара открыла день на отметке 1,3783, скатилась к минимуму 1,3740, завершив торговые сутки вблизи 1,3750.

GBP/USD, как мы и предполагали, смогла, наконец, восстановиться выше отметки 1,66 на выходе сильных даннных по розничным продажам. Показатель более чем в три раза превысил прогнозные значения, продемонстрировав укрепление на 1,7% вместо ожидаемых 0,5%. По большей части, рост вызвал спрос населения на продукты питания, что объясняется хорошей погодой, и вызывает опасения, что мартовские данные будут не настолько позитивны. Тем не менее, показатели все же предполагают здоровый рост потребительских расходов, который и далее будет поддерживать восстановление британской экономики. В итоге, пара открыла день на отметке 1,6581, доросла до максимума 1,6646, откатившись в район 1,6620 на закрытии.

С самого утра USD/JPY удалось восстановить понесенные в четверг потери, однако экономические отчеты, опубликованные во время американской сессии вновь ограничили движение вверх, так как носили противоречивый характер. Число заявок на пособия по безработице в США скатилось к минимальной отметке с ноября прошлого года, а вот темпы роста ВВП не дотянули до прогноза укрепившись до 2.6% против ожидаемых 2,7%. В итоге, пара от уровня открытия 102,03 поначалу скатилась к минимуму 101,71, но возобновила рост, укрепившись до 102,42 и завершив торги на 20 пунктов ниже.

Прогноз на пятницу, 28 марта

USD/JPY
Утро открывает серия интересных отчетов из Японии, одними из важнейших из которых будут CPI, занятость и розничные продажи. Рост каждого из трех показателей поддержит спрос на пару, так как будет подтверждать верный курс, избранный новым премьером Абэ. Напомним, что в текущих условиях позитивные экономические данные оказывают давление на иену, правда, вряд ли оно будет иметь внушительные размеры.

К вечеру на повестку дня выйдет февральский отчет по индексу расходов на личное потребление, причем среди данных будет и дефлятор PCE, который ФРС все еще расценивает как один из наиболее адекватных показателей инфляционного давления в стране. Вероятнее всего, дефлятор останется вблизи 1,1% г/г второй месяц подряд, подтверждая, что у регулятора еще много времени, чтобы свернуть QE3 без спешки. Таким образом, события, вероятно, вызовут лишь сдержанную реакцию пары, так что, скорее всего, торги будут проходить в рамках 102,00-102,40.

EUR/USD
Самым большим фактором давления для единой валюты является понимание того, что пока Банк Англии, ФРС и Резервные банки Новой Зеландии и Австралии уже вышли из режима смягчения монетарной политики, а вот ЕЦБ все еще размышляет над дополнительным стимулированием. Это понимание будет и далее давить на евро, и изменить ситуацию может лишь череда более сильных, чем предполагалось данных, в частности, по инфляции. Основной индекс CPI по еврозоне запланирован на понедельник, однако сегодня будет опубликован отчет по индексу Германии, который может стать хорошим опережающим индикатором. Дальнейшее снижение показателя может только еще больше надавить на пару с вероятностью движения в район 1,3660.

GBP/USD

Великобритания сегодня публикует окончательный отчет по ВВП за 4 квартал, который вряд ли привлечет внимание рынка, так как будет отражать ситуацию в экономике по состоянию на прошлый год. Тем не менее, у пары есть поводы для дальнейшего укрепления – состояние рынка недвижимости, который уже вызывает опасения у Банка Англии. Опубликованный вчера отчет Комитета по финансовой политике ЦБ сообщил о том, что будет тестировать банки на предмет реакции на шоковые процессы, которые могут развиться на рынке жилья. Продолжительный период ультранизких ставок имеет побочный эффект роста цен на недвижимость. Если тенденция продолжится, эффект перелива на другие отрасли не заставит себя ждать, а, значит, Банк Англии будет вынужден ускорить переход к более жесткой политике. Таким образом, дальнейшее укрепление пары в краткосрочной и среднесрочной перспективе не исключено. Ближайшей целью на текущий момент является отметка 1,6650, после пробоя которой будет открыт путь вплоть до 1.6690.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 31.03.2014 14:08
Обзор за неделю 24 - 28 марта. Прогноз на неделю 31 марта – 4 апреля.
Обзор за неделю 24 - 28 марта


Завершившаяся неделя прошла достаточно противоречиво. Евро и иена понесли потери против доллара, в то время как британский фунт смог укрепиться. По итогам недели общеевропейская валюта ослабла на 0,29%, иена «полегчала» на 0,56%, фунт вырос на 0,92%. В основном, динамику обуславливали макроэкономические отчеты и у каждой из валют для подобной динамики были свои причины.

EUR/USD начала неделю довольно оптимистично и даже достигла максимума на уровне 1,3875, причем причин для такой динамики, в общем-то не было. Но впоследствии евро начал падение отчасти на фоне подтверждения тому, что сильный евро может угрожать ценовой стабильности в еврозоне (и это оказывало умеренное давление на валюту в течение всей недели), отчасти на фоне разочаровывающей макростатистики. Индекс экономических ожиданий IFO и индекс делового оптимизма Германии оказались хуже прогноза, снизившись, соответственно, до 106,4 и 110,7, соответственно. Разочарований добавили и данные по индексу потребительских цен Германии, которые снизились до 0,3% м/м, 1,0% г/г, усиливая ожидания вмешательства ЕЦБ.

GBP/USD незначительную поддержку получила со стороны данных по инфляции. Индекс потребительских цен вышел на уровне 1,7%, совпав с прогнозами. Но ключевым фактором роста валюты это назвать нельзя, поскольку показатель находится на минимальном уровне с октября 2009 года. Поддержку фунту оказали и комментарии представителя Банка Англии Мартина Уила о том, что неплохим стимулом для стабильного роста экономики может стать восстановление темпов роста заработной платы. Очень приятным сюрпризом стали данные по розничным продажам, которые существенно превысили прогноз (1,7% против 0,5%), сигнализируя о росте потребительских расходов, что будет поддерживать экономику. Не разочаровали и окончательные данные по ВВП за 4 квартал, которые совпали с прогнозами (2,7% в годовом соотношении).

Большую часть недели пара USD/JPY удерживалась в пределах узкого диапазона и лишь в пятницу предприняла попытку закрепиться выше уровня 102,73, отметив максимум на 102,97. Сдержанные движения пары отчасти были обусловлены противоречивой макроэкономической статистикой из США, а также репатриационными потоками, связанными с окончанием финансового года в Японии. Продажи на первичном рынке жилья США в феврале продемонстрировали падение на 3,3% , что неудивительно на фоне плохих погодных условий. Зато отчет по заказам на товары длительного пользования дал повод для оптимизма. Показатель вырос на 2,2%, что ровно в 2 раза превысило прогнозы. Темпы роста экономики не порадовали, продемонстрировав рост всего на 2,6% против ожиданий роста на 2,7%. Собственные данные подтвердили, что правительство Японии движется в правильном направлении. Индекс потребительских цен в феврале вырос до 1,5% от 1,4% месяцем ранее. Уровень безработицы немного снизился до 3,6% от 3,7%. Однако, разочаровывающим фактором стали данные по расходам домохозяйств, которые снизились на 2,5%, сигнализируя о падении потребительской активности.

Прогноз на неделю 31 марта – 4 апреля

Предстоящая неделя обещает быть очень интересной с точки зрения публикуемой макроэкономической статистики для всех валют. Резервный Банк Австралии и ЕЦБ объявят решения по монетарной политике. США опубликуют данные по занятости в несельскохозяйственном секторе. Несмотря на то, что на текущий момент ФРС США упразднил ориентир в виде уровня безработицы и теперь при принятии решения по денежно-кредитной политике будет обращать внимание на широкий спектр данных, показатель сохраняет свою значимость.

Ключевым событием для иены на текущей неделе станет повышение 1 апреля налога с продаж с 5% до 8%. В последний раз подобные меры правительство страны принимало 17 лет назад и тогда за 5 месяцев пара потеряла около 9,5%. Выглядит очевидным, что в ответ на усиление налогового бремени ожидается сокращение внутреннего потребления и, следовательно, замедлением экономического роста. В подобных условиях, Банк Японии будет вынужден пойти на очередное увеличение объема стимулирующих мер. Таким образом, мы не исключаем движения пары в район сопротивления 104,00 при условии, что котировки закрепятся выше уровня 102,70. В свете этого без должного внимания может остаться квартальный отчет Tankan, который отражает деловые условия для крупных компаний-производителей Японии. Свои коррективы в динамику пары могут внести и данные из США. Среди них, помимо отчета по занятости в несельскохозяйственном секторе стоит выделить данные по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности и сфере услуг (что более важно для экономики США, так как именно она составляет около 70%), отчет по изменению числа занятых от ADP. При условии, что статистика из Штатов не даст поводов для разочарований, рост пары может только ускориться.

Ключевым событием для евро станет публикация 3 апреля решения ЕЦБ по монетарной политике и следующие за ним комментарии Марио Драги. В последнее время общеевропейская валюта попала под давление заявлений официальных лиц о том, что их не устраивает текущий высокий курс валюты, несущий дефляционные риски. К голосу главы ЕЦБ присоединился и глава Бундесбанка. Однако в своих комментариях он сделал акцент именно на способах борьбы с данным процессом, намекнув на вероятность использования отрицательных ставок. Естественно, что теперь рынок ждет, если и не действий со стороны регулятора, то, во всяком случае, новой волны вербальных интервенций. Все это может и далее оказывать давление на евро, подталкивая пару к уровню 1,3630.

Для британской валюты предстоящая неделя может быть чуть менее интересной с точки зрения запланированной статистики. Хотя не стоит исключать из поля зрения данные по деловой активности в промышленном и строительном секторах, а также сфере услуг. Если показатели смогут удержаться в районе ранее достигнутых уровней и не продемонстрируют резкого снижения, фунт от этого получит очередную порцию позитива и продолжит движение в район сопротивления 1,6710, поскольку это будет свидетельствовать о том, что экономика страны чувствует себя достаточно уверенно. И, следовательно, у Банка Англии нет особых поводов, чтобы переносить сроки возможного начала ужесточения монетарной политики. Сдерживающим рост фактором в этом случае может стать только сильная статистика из США, которая будет способствовать укреплению доллара по всему спектру рынка.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.04.2014 12:12
Риски снова в моде

Понедельник оказался весьма интересным для валютного рынка, учитывая, что сразу несколько пар пробило ближайшие уровни сопротивления, а спрос на риск вновь вернулся. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3780, а GBP/USD – к 1,6670.

EUR/USD начала день довольно сдержанно в ожидании данных по инфляции. Так как падение показателя по еврозоне уже было заложено в цену после слабых данных из Германии и Испании, CPI на уровне 4-летнего минимума не впечатлил рынки, кроме того, основной индекс так и остался на уровне 0,8%. В итоге, пара, напротив, рванула вверх, так как на выходных управляющий Бундесбанка заявил, что большая часть падения цен связана именно с падением цен на энергоносители и продукты питания. Более того, Вайдман подчеркнул, что регулятор вмешается только в случае широкомасштабного распространения дефляционного процесса на всю экономику. В итоге, пара от уровня открытия 1,3761 доросла до максимума 1,3805, но откатилась в район 1,3780.

GBP/USD, фактически, оставался в стороне от активной динамики пар с евро и иеной, все внимание сконцентрировав на сопротивлении 1,6650, которое пара смогла пробить только во время американской сессии после комментариев Джанет Йеллен по поводу слабости американской экономики. Экономический календарь Великобритании на текущей неделе довольно скуден, поэтому от пары сложно ожидать резких колебаний. Опубликованные вчера данные по ипотеке нарисовали противоречивую картину и не произвели большого впечатления на фунт. В итоге, пара от уровня открытия 1,6655 доросла до максимума 1,6683, завершив торги неподалеку.

Звездой вчерашних торгов стала пара USD/JPY, которая совершенно тихо провела азиатскую сессию, однако с началом европейской пробила барьер на отметке 103,00 и добралась до месячного максимума на отметке 103,43. Комментарии главы Банка Японии Куроды по поводу того, что о выходе из QE пока не может идти и речи, а также ожидания сильных данных из США поддержали спрос на пару. Однако слишком мягкие комментарии Джанет Йеллен по поводу вероятной необходимости дальнейшего стимулирования американской экономики надавили на пару под конец дня. В итоге, закрытие произошло в районе 103,20.

Прогноз на вторник, 1 апреля

Сегодняшний день пройдет под знаком данных по деловой активности в обрабатывающей промышленности, которые хотя и не являются достаточно сильными катализаторами движений на валютном рынке, однако все же способны вызвать волатильность. Особым интересом будет пользоваться отчет ISM из США, а именно, компонент занятости, который стоит учитывать при прогнозировании результатов пятничного отчета Non-Farm Payrolls. Велика вероятность, что уже сегодня мы вновь увидим сильные уровни индекса, так как негативный эффект плохих погодных условий уже исчерпал себя в январских и февральских данных. Таким образом, в течение текущей недели доллар США вполне может получить поддержку со стороны фундаментальных факторов.

USD/JPY

У иены сегодня слишком много факторов влияния. Во-первых, сегодня первый день нового финансового года в Японии, и в этот период мы частенько видим ослабление курса национальной валюты в связи с обратным оттоком активов после их мартовской репатриации. Во-вторых, сегодня пройдет повышение налога с продаж, которое когда-то в 1997 году отправило экономику страны в рецессию. Первой реакцией иены тогда было, как ни странно, укрепление в течение апреля - мая. В-третьих, будет опубликован один из важнейших отчетов по деловой активности в стране – ежеквартальное исследование Танкан, которое может отразить обеспокоенность бизнеса грядущим повышением налоговой ставки, способным ограничить потребительский спрос в стране. Если индекс упадет, это может увеличить шансы на дополнительное вмешательство Банка Японии, а, значит, потенциально негативно для курса иены. И, наконец, тот самый отчет по ISM США, который может поддержать спрос на USD/JPY. В совокупности получается, три фактора против одного в пользу укрепления пары с вероятностью пробоя ближайшего сопротивления в районе 103,40 и дальнейшей целью на 103,90.

EUR/USD

Так как на текущей неделе нам предстоит увидеть заседание ЕЦБ по денежно-кредитной политике, а также последующее выступление Драги, рынок будет занят подготовкой позиций к этим двум событиям. Мы уже знаем, что инфляция остается на довольно низких уровнях. Однако также стало известно, что регулятор будет действовать лишь в случае, когда увидит широкомасштабное распространение дефляционных процессов по всей экономике еврозоны, так как сейчас падение CPI, в основном, вызвано падением цен на продукты питания и энергоносители. Таким образом, велики шансы, что все останется на прежних местах в четверг, а, значит, у пары все основания удерживаться в районе текущих уровней с вероятностью небольшого укрепления ближе к заседанию. Публикуемые сегодня данные по PMI в обрабатывающей промышленности, а также по германскому рынку труда могут вызвать лишь незначительные колебания валютной пары. Ближайшей целью впереди будет оставаться сопротивление 1,3840.

GBP/USD

Сегодня мы увидим публикацию PMI в обрабатывающей промышленности Великобритании. Показатель, скорее всего, останется выше средних исторических показателей, а вот в сравнении с февральскими цифрами может откатиться вниз. Если индекс продемонстрирует более внушительное падение, чем прогнозируется, это способно надавить на пару, которая на текущий момент приблизилась к мартовским максимумам. Сопротивление 1,6650 уже стало поддержкой, однако возврат ниже нее не составит труда, так как число бидов в этом районе пока ограничено. В случае коррекции вниз, ближайшей целью станет область 1.6630/25, где отмечен большой интерес покупателей.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.04.2014 11:50
Впереди спокойная среда

Вчера валюты взяли паузу, после того как смогли побороть ближайшие уровни сопротивления в понедельник. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3790, а GBP/USD – к 1,6630.

EUR/USD, как оказалось, на текущий момент приобрела иммунитет как к позитивным, так и к негативным новостям. Опубликованные данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности демонстрировали смешанную картину: германский индекс продолжил снижение, а вот французский порадовал, что подтверждает развивающуюся тенденцию сглаживания разрывов между основными экономическими системами еврозоны. Германские рынок труда, тем временем, порадовал, так как число безработных продолжило сокращаться опережающими темпами. В итоге, пара от уровня открытия 1,3768, добралась до максимума 1,3801 и завершила торги на 10 пунктов ниже.

GBP/USD вчера получил небольшое разочарование со стороны британского PMI в обрабатывающей промышленности. Показатель скатился к 55,3 против прогноза 56,7, достигнув минимальной отметки за последние 8 месяцев, подтверждая, что постепенно слишком высокий курс фунта стерлингов начинает оказывать негативное влияние на экономику. В результате, пара от уровня открытия 1,6663 скатилась к локальному минимуму 1,6617, завершив торги неподалеку.

Пока остальные пары сомневались, USD/JPY упорно тестировала ближайшее сопротивление в районе 103,40, практически проигнорировав выход противоречивых, но по большей части, слабоватых данных исследования японского Танкан. И даже слабые американские данные ISM в обрабатывающей промышленности не предотвратили пробой указанного барьера. В итоге, пара от уровня открытия 103,21 добралась до максимума 103,70, завершив торги чуть ниже.

Прогноз на среду, 2 апреля

Среду валютный рынок может провести в рамках узких диапазонов, учитывая отсутствие важных экономических отчетов, а также приближение ключевых событий текущей недели: заседания ЕЦБ и данных по уровням занятости США. Впрочем, Америка все же опубликует заслуживающий нашего внимания отчет ADP в частном секторе. Если раньше индикатор имел слабую корреляцию с результатами NFP, то со временем его точность выросла, что позволяет использовать показатель в качестве опережающего для прогнозирования результатов пятничного отчета по рынку труда.

USD/JPY

Несмотря на большое число факторов влияния пара ведет себя довольно сдержанно, хотя и удерживается вблизи мартовских максимумов. Свою лепту в ослабление иены, несомненно, внесли данные ежеквартального отчета Танкан, который подтвердил снижение прогнозов по деловому доверию. На самом деле, компании ожидают, что спад в бизнесе будет носить более масштабный характер, чем в 1997 году, когда также был повышен налог на потребление. Если такой сценарий действительно реализуется, Банку Японии придется увеличить программу стимулирования экономики. Но это все средне- и долгосрочная перспектива. А на текущий день основным катализатором динамики пары может стать публикация отчета ADP. Рост показателя только уверит рынки в том, что плохая погода больше не помеха для рынка труда. Если так, ближайшей целью станет 103,80, после пробоя которого на сцену выйдет 104,20.

EUR/USD

Каждый новый отчет из еврозоны подтверждает, что темпы роста периферийных экономик начинают догонять «ядро». Уже несколько показателей подряд говорят о восстановлении в Испании и Италии, и если это действительно зарождающийся тренд, то ЕЦБ может на некоторое время забыть об опасности дефляции и сконцентрировать внимание на дальнейшей стабилизации экономики региона. Впрочем, инвесторы уже закладывают неизменный исход заседания по монетарной политике в цены. Несмотря на то, что сопротивление 1,38 остается пока сложным для преодоления, Драги и Ко своим бездействием в четверг могут помочь в его пробое. Ближайшей целью впереди будет оставаться сопротивление 1,3840.

GBP/USD

Сегодня мы увидим публикацию PMI в строительном секторе Великобритании. Несмотря на то, что данный сектор представляет наименьший интерес для рынка, все же для статистики и в отсутствие иных интересных отчетов все же стоит обратить на него внимание, перед тем как мы получим индекс из сферы услуг. Если показатель значительно превысит прогнозные значения, это может вернуть пару в район недавних максимумов.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.04.2014 10:51
ЕЦБ придется выбирать

Торги в среду носили сдержанный характер и, в основном, характеризовались коррекционными откатами после неудачных пробоев ближайших технических уровней. Немудрено. Впереди два фактора неизвестности – заседание ЕЦБ и NFP США. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3760, а GBP/USD – к 1,6630.

EUR/USD, после того как утром достигла локального максимума 1,3819, не смогла продолжить укрепление, так как на рынке появились слухи о том, что представители ЕЦБ пока не определились до конца с дальнейшим курсом монетарной политики, и в четверг все может пройти не так уж гладко. Так как большинство инвесторов уже заложило в цену неизменное положение дел в результате заседания, позиции на покупку начали закрывать, что привело пару в район 1,3760. Дополнительным фактором давления стал выход данных PPI Е-18, которые подтвердили опасения по развитию дефляционных процессов. Показатель вновь не дотянул до прогнозов: -0,2% м/м против ожидаемых 0,0%.

GBP/USD первую половину дня провела в ожидании и надеждах на сильных индекс PMI в строительном секторе. Это даже спровоцировало рост пары до дневного максимума 1.6663 прямо перед выходом отчета, однако как только стало известно, что показатель вышел ниже прогноза и предыдущего значения, пара скатилась в район 1,6620, где и завершила торги. PMI в строительном секторе составил 62,5 против прогноза 63,1 и предыдущего показателя 62,6.

USD/JPY вновь стала исключением, так как смогла во время азиатской сессии отметить 9-недельний максимум на отметке 103,93. Однако дальнейшее движение вверх было ограничено обилием продавцов, в район 104,00, что развернуло пару обратно и отправило в район 103,60. Долгожданные данные по занятости в частном секторе США от ADP практически совпали с прогнозами (191 тыс против 192 тыс), не вызвав особого интереса финансовой общественности. Закрытие торгов произошло в районе 103,80.

Прогноз на четверг, 3 апреля

Итак, сегодня все внимание рынка будет приковано к результатам заседания ЕЦБ с последующим выступлением Марио Драги. Если с прошлой недели росла уверенность рынка в том, что монетарные власти Е-18 сосредоточат свое внимание именно на восстановлении «периферийных экономик», а не на слабых уровнях инфляции, то вчера появились первые сомнения по этому поводу. Зерна сомнений посеяли слухи о том, что в стане управляющего совета нет единодушия, и что мартовские данные CPI все же слишком низкие, чтобы продолжать их игнорировать.

USD/JPY

Помимо фактора влияния в виде заседания ЕЦБ у пары будут более интересные катализаторы в виде отчета ISM в сфере услуг США. К моменту выхода показателей рынок уже сполна отыграет и решение по денежно-кредитной политике Е-18, и пресс-конференцию Драги, поэтому у рынка будет возможность полностью сконцентрироваться на подготовке к пятничным данным по рынку труда. Если компонент занятости в рамках ISM окажется сильнее прогнозов и укажет на рост, это будет хорошим сигналом к сильным данным в рамках NFP, так как именно сфера услуг дает работу большей части населения страны. В таком случае, пара, наконец, закрепится выше отметки 104,00 и нацелится на район 104,70.

EUR/USD

Попробуем порассуждать, что же мы все же можем получить от ЕЦБ сегодня в виде стимулов экономики.

1. Вероятность 30%. Учитывая довольно неплохие темпы восстановления деловой активности в еврозоне, можно предположить номинальный шаг в виде небольшой по объемам нестерилизованной интервенции. Покупка активов на сумму 50-100 млрд евро вряд ли сдержит развитие дефляции, но точно убережет EUR/USD от достижения 1,40 в ближайшее время. Такого шага будет достаточно, чтобы отправить пару в район 1,3650.

2. Вероятность 70%. Учитывая недавние комментарии официальных лиц, становится очевидным, что они не хотят оставаться в стороне текущей ситуации, но и не готовы что-либо менять в монетарной политике. Скорее всего, ни ставка, ни программа стимулирования не будут изменены, однако Драги выступит и подтвердит, что «готов пойти на все», чтобы ограничить негативные последствия от удорожания национальной валюты и развития дефляционных процессов. В таком случае, в зависимости от агрессивности позиции главы ЕЦБ пара может либо остаться на текущих уровнях, либо укрепиться на 40-50 пунктов.

GBP/USD

Сегодня мы получим более интересный PMI – в сфере услуг, от которого вообще не ожидается никаких изменений – показатель, вероятно, выйдет на прежнем уровне 58,2, и, таким образом, завершит череду падения индекса, начавшуюся в октябре прошлого года. Если показатель все же продолжит падать, это может, наконец, «сломать спину верблюду» и отправить пару ниже 1,6630 с ближайшей целью в районе 1,6580.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.04.2014 11:34
Доллар обречен на рост

Слишком большое число событий поддерживали высокую волатильность на валютном рынке в течение всего торгового дня. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3720, а GBP/USD – к 1,6580.

EUR/USD в момент заседания ЕЦБ и выступления Драги вела себя довольно сдержанно, несмотря на обилие страхов и ожиданий в связи с событиями. Тем не менее, переварив все, сказанное управляющим, рынок начал продавать пару, понимая, что шансы увидеть дополнительное стимулирование экономики все же велики. В пользу таких распродаж выступили комментарии Драги по поводу того, что регулятор рассматривает варианты дополнительного стимулирования экономики как традиционными, так и нетрадиционными инструментами с перечислением вероятных альтернатив; по поводу высокого курса евро; по поводу понижательных рисков для экономики; а также по поводу стагнации. Все это отправило пару от уровня открытия 1,3766 поначалу доросла до максимума 1,3805, но тут же скатилась к минимуму 1,3697, завершив торги в районе 1,3720.

GBP/USD был наиболее активен в первой половине дня. Сначала в Азии появились комментарии главы Банка Англии Карни о том, что повышение ставки может состояться еще до выборов, намеченных на май следующего года. Это тут же оказало паре поддержку и отправило от уровня открытия 1,6624 до дневного максимума 1,6660. Однако PMI в сфере услуг поменял обстановку, продемонстрировав резкое падение показателя: 57,6 против прогноза 58,2. Трехкратного разочарование данными по деловой активности Великобритании фунт стерлингов не выдержал, и обвалился ниже поддержки 1,66, достигнув минимума 1,6569, и только после этого начал восстановление, завершив торги в районе 1,6580.

USD/JPY в очередной раз оставалась аутсайдером, демонстрируя умеренное равномерное движение вверх с самого утра. Несмотря на то, что основной индекс ISM в сфере услуг оказался ниже прогнозов (53,1 против 53,6), показатель все же укрепился от февральского уровня. К тому же более важный для нас компонент занятости подтвердил ускорение темпов найма работников в прошлом месяце. В итоге, пара от уровня открытия 103,87 выросла до максимума 104,11, завершив торги неподалеку.

Прогноз на пятницу, 4 апреля

Теперь, когда заседание позади, можно полностью сконцентрировать свое внимание на отчете по уровням занятости США. Мы уже несколько раз повторяли. Что одной из основных причин вероятности сильных данных в марте будет тот факт, что погодные условия перестали, наконец, давить на американский бизнес, и теперь работодатели с удвоенной силой приступили к найму сотрудников. Кроме того, стоит отметить неплохие уровни занятости в частном секторе, о которых заявило исследование ADP, опубликованное в среду. Добавим к этому отчет ISM в сфере услуг, в рамках которого компонент занятости также продолжил укрепление, причем вырос довольно резко от 47,5 до 53,6 в марте. Более того, 4-недельная скользящая средняя числа заявок по безработице остается вблизи 6-месячного минимума. Все эти факторы только укрепляют нас в уверенности, что показатель действительно окажется сильнее предыдущего значения и продемонстрирует прирост рабочих мест на 200 тыс - 240 тыс, а, значит, спрос на доллар США дожжен вырасти.

USD/JPY

Почему отчет по рынку труда все же так важен? Потому что именно его слабая динамика на текущий момент способна остановить Федрезерв на пути дальнейшего сворачивания стимулов. Если число рабочих мест продолжит расти хорошими темпами, повышение ставки произойдет уже к середине следующего года, а это не может не радовать доллар США. Стоит обратить внимание, что теперь ФРС не использует 6,5%-уровень безработицы в качестве целевого индикатора. Скорее, напротив, наибольшее значение будут иметь именно показатели прироста рабочих мест, а по ним у нас очень хорошие ожидания. Таким образом, сегодня у пары велики шансы прочно закрепиться выше отметки 104,00 и подойти к максимумам этого года, отмеченным в январе - 104,80.

EUR/USD

ЕЦБ оставил ставку прежней, однако после этого сделал все, чтобы убедить инвесторов, что текущий уровень единой валюты неприемлем. Были в комментариях Марио Драги и оптимистичные моменты: он уверил рынки в том, что в апреле инфляция начнет рост, а мартовская слабость была связана с празднованием Пасхи. Тем не менее, большую часть конференции он все же посвятил разговорам о вероятности дополнительного стимулирования, а также подробному описанию вариантов дополнительного стимулирования. Особенно детально он разговаривал на тему количественного смягчения, еще одного снижения ставки, отрицательных уровней ставки по депозитам, а также сужению коридора ставок. И впервые за долгое время Драги упомянул об одном из серьезнейших рисков для экономики – о стагнации. Все эти разговоры о возможностях стимулирования на фоне продолжающегося сворачивания ФРС способны ограничить рост евро в среднесрочной перспективе. И сегодня мы вновь ждем падения пары в случае сильных данных по нон-фармам. Несмотря на довольно сильную поддержку в районе 1,37, пробой вполне реален и следующей остановкой станет 1,3650.

GBP/USD

Как бы ни прогнозировали аналитики, что Великобритания обгонит все развивающиеся страны по темпам роста в следующем году, экономические данные зарождают сомнения по этому поводу. Деловая активность во всех трех ключевых секторах продолжает снижение, причем не первый месяц. PMI в обрабатывающей промышленности достиг 6-месячного минимума, в сфере услуг – 9-месячного, подтверждая, что темпы восстановления замедляются. Если ближайшие отчеты продолжают разочаровывать, пара прочно закрепиться ниже отметки 1,66. Так как Великобритания исчерпала свой запас экономических отчетов на текущую неделю, сегодня у британской валюты будет день, полностью посвященный рыночным настроениям, причем скорее в отношении американского доллара, чем фунта стерлингов. Велика вероятность действительно сильных данных из США, и так же велика вероятность увидеть высокую волатильность в течение американской сессии. Так как часть длинных позиций по британской валюте уже была закрыта вчера, и сегодняшний отчет по американскому рынку труда может спровоцировать дополнительное сокращение лонгов, когда волнения утихнут, можно ожидать неплохой коррекции вверх в размере 50-70 пунктов. Помните «золотое правило» - гораздо безопаснее входить на рынок спустя пару часов после «нон-фармов».
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.04.2014 11:31
В поисках катализаторов

Довольно спокойное начало торговой недели с вкраплениями геополитических рисков, комментариев официальных лиц и умеренных объемов фундаментальных данных. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3740, а GBP/USD – к 1,6610.

EUR/USD первую половину дня провела довольно сдержанно, практически не отреагировав на публикацию показателей промышленного производства Германии. Дело в том, что в пятницу пара попала под давление по большей части в связи с публикацией статьи в одной из германских газет на тему того, что ЕЦБ уже разработал вариант программы количественного смягчения объемом 1 трлн евро. Тем не менее, пара все же смогла закрепиться выше 1,37 в понедельник, так как комментарии представителя управляющего совета Новотны вернули интерес к единой валюте. Несмотря на то, что он не исключил вероятность снижения ставки или использования таких нетрадиционных мер, как программа количественного смягчения, он все же дал понять, что если это и случится, то совсем нескоро. В итоге, пара от уровня открытия 1,3697 доросла до максимума 1,3748, завершив торги в районе 1,3740.

GBP/USD вела себя чуть увереннее, так как рынок продолжает верить в то, что экономические данные из Великобритании все же покажут восстановление уже в течение ближайшей недели. Несмотря на отсутствие отчетов в понедельник, пара от уровня открытия 1,6568 смогла на технических факторах пройти сопротивление 1,66 и достичь дневного максимума 1,6622, завершив торги в районе 1,6610.

USD/JPY продолжает оставаться под давлением, отчасти в связи со слабоватыми данными с рынка труда, которые мы получили в пятницу, отчасти в связи с рыночными настроениями – инвесторы ожидали более радикальных шагов со стороны Банка Японии в момент повышения налоговой ставки. Еще в начале года многие полагали, что ЦБ увеличит объемы стимулирования прямо перед 1 апреля, дабы нейтрализовать негативный эффект от увеличения нагрузки. Этого не произошло, и рынок вновь начинает любить иену. В итоге, пара от уровня открытия 103,26 спустилась к минимуму 102,99, завершив торги в районе 103,15.

Прогноз на вторник, 8 апреля

USD/JPY

Сегодня состоится заседание Банка Японии по денежно-кредитной политике. Теперь, когда повышение налога на потребление произошло, внимание рынка будет приковано к каждому слову главы ЦБ Куроды. Вероятно, он выскажется на тему потенциального воздействия такого события на темпы роста, инфляцию и состояние фондовых рынков, а также даст новые намеки на дополнительное стимулирование экономики «в случае необходимости». Вряд ли мы увидим или услышим что-то новое на этом этапе – пока еще слишком рано говорить о последствиях и реакции населения. Мы помним, что в 1997 году удар по экономике был нанесен мощнейший, но может в этот раз все будет по-другому? Скорее всего, Курода предпочтет подождать, а, значит, потенциал для дополнительного укрепления иены довольно велик. После пробоя сопротивления 103,00, можно увидеть движение в район 102,55.

EUR/USD

Вчерашние комментарии представителя ЕЦБ и ранее появившаяся статья по поводу реализации программы QE центробанков еврозоны всерьез запутали рынок. На текущий момент есть понимание, что управляющий совет предпочитает тактику «поживем – увидим» в надежде, что фундаментальные данные подтвердят дальнейшее восстановление экономики. Таким образом, именно апрельские отчеты могут стать определяющими в отношении курса политики регулятора. Если ценовое давление продолжит снижение, а данные PMI и далее будут подавать противоречивые сигналы, это может заставить ЕЦБ пойти на более радикальные действия, причем рынок учтет это в ценах еще до того, как центробанк объявит о своем решении. При развитии подобного сценария отметка 1,35 становится вполне реальной к концу текущего месяца. Что же касается сегодняшнего дня, никаких важных событий из еврозоны мы не увидим, так что пара будет полностью находиться во власти рыночных настроений. Волна бегства из рискованных активов может вернуть евро ниже 1,37 с ближайшей целью на отметке 1,3680.

GBP/USD

Сегодня в центре внимания европейской сессии будут данные Великобритании по объемам промышленного производства. После череды разочарований со стороны сразу трех секторов экономики, есть вероятность ожидать слабоватых показателей и на этот раз. Однако рынок не теряет надежду, и именно поэтому мы продолжаем наблюдать спрос на британскую валюту. Таким образом, публикуемый сегодня отчет может вызвать довольно резкую реакцию на рынках. Слабые показатели окончательно заставят поверить в то, что темпы восстановления экономики далеки от стабильных, и обвалить пару в район 1,6540. Тем не менее, рост реальных доходов и объемов кредитования, возможно, поддержали увеличение инвестиций в прошлом месяце, и промышленное производство все же преподнесет приятный сюрприз. В таком случае реакция будет более сдержанной, так как позитивный исход уже заложен в цены, поэтому рост пары может ограничиться, максимум, 40 пунктами.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.04.2014 10:38
Доллар возьмет реванш

Масштабные распродажи доллара США помогли его противникам значительно подрасти, причем инициаторами падения американской валюты стали японская иена и британский фунт, а остальные просто присоединились к движению. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,38, а GBP/USD – к 1,6740.

EUR/USD просто шла на поводу у рынка, поначалу пробив сопротивление на 1,3740, а затем устремившись в район 1,38. Экономических отчетов еврозона вчера не публиковала, а официальные лица взяли паузу в череде своих выступлений. Тем не менее, недавние комментарии представителей ЕЦБ Новотны и Мерша о том, что тема количественного смягчения скорее теория, и до практике ей еще очень далеко, дали единой валюте основания для роста. Пара завершила торги чуть выше 1,38

GBP/USD, наконец, дождалась своего звездного часа, получив в качестве поддержки сильный отчет по промышленному производству из Великобритании. Показатель значительно превысил прогнозы, продемонстрировав рост на 0,9% м/м и 2,7% г/г против ожидаемых 0,3% м/м и 2,2% г/г. А, значит, ВВП за 1 квартал может оказаться чуть выше прогнозов. Это помогло паре от уровня открытия 1,6605 добраться до максимума 1,6753, после чего пара откатилась в район 1,6740 .

USD/JPY продолжила укрепление, которое начала в начале недели, пройдя поддержку 103,00 и добравшись до почти 3-недельного минимума 101,54. Фактор бегства из рискованных активов на фоне эскалации украинского конфликта, а также позиции Банка Японии, который предпочитает подождать первых последствий повышения потребительского налога, прежде чем увеличивать объемы стимулирования экономики помогли укреплению спроса на иену. ЦБ подтвердил продолжающееся восстановление экономики, и воздержался от комментариев по поводу дополнительного смягчения монетарной политики, а Курода и вовсе сказал, что не видит большой необходимости в стимулировании на текущий момент.

Прогноз на среду, 9 апреля

USD/JPY

Широкомасштабное ослабление доллара США вчера было спровоцировано отсутствием экономических катализаторов и больше выглядело, как попытка найти повод, чем торговля на каком-либо основании. Тем не менее, в основе всего этого все же стоит разочарование пятничным экономическим отчетом, который хотя и показал довольно неплохие уровни прироста рабочих мест в американской экономике, но не превысил прогнозных значений и не оправдал ожиданий ускоренного восстановления рынка труда. Сегодня внимание привлечет протокол прошлого заседания FOMC, который может показать рост числа сторонников более скорого повышения ставок или, по крайней мере, более детальное обсуждение потенциала рынка труда и рисков для финансовой стабильности. Любой из этих моментов может вновь вернуть интерес к американской валюте, а, значит, спровоцировать возврат пары в район 102,50 с дальнейшей целью на 103,10.

EUR/USD

Пара поймала волну и смогла вернуться в район 1,38 на всеобщем ослаблении доллара США. Отсутствие экономических релизов в начале недели создали благоприятную обстановку для укрепления единой валюты, однако запланированная на четверг публикация отчетов по инфляции может подорвать доверие к паре. Несмотря на то, что на этот раз будут опубликованы пересмотренные показатели CPI, любой намек на дальнейшее ослабление ценового давления создаст условия для масштабных распродаж пары. Сегодня же внимание рынка привлечет торговый баланс Германии, и если объемы экспорта покажут сокращение, это подтвердит опасения по поводу негативного влияния дорогой валюты на торговую активность крупнейшей экономической системы Европы. Ближайшей целью в случае снижения пары станет отметка 1,3760.

GBP/USD

На фоне спокойного рынка и пустого календаря, инвесторы все внимание сосредоточили на паре GBP/USD, поэтому пробой области сопротивления 1,6640/50 сопровождался таким мощным спросом. Когда рынок засиживается в диапазонах, число стоп-ордеров накапливается, поэтому при пробое границы движение носит преувеличенный характер. Промышленное производство уже сделало свое дело, а из британских отчетов остался лишь торговый баланс на текущей неделе, который вряд ли сможет оказать поддержку паре. От MPC мы тоже ничего не ожидаем. Таким образом, вероятнее всего, фунт сосредоточит внимание на событиях в США – публикация протокола FOMC. В техническом плане, пара приближается к району мартовских максимумов, которые не пробивались с ноября 2009 года. Район 1,6740 может стать промежуточным сопротивлением на пути к 1,6780, который будет довольно сложно пройти без наличия сильного катализатора фундаментального плана. Таким образом, не исключена внушительная коррекция по достижению одного из этих уровней. Ближайшим уровнем поддержки в таком случае будет выступать район 1,67.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.04.2014 11:09
Будет ли коррекция?

Поначалу основные валютные пары пытались продемонстрировать коррекционный откат, однако интерес к доллару США еще до конца не восстановился, что и вызвало дальнейшее укрепление европейских валют. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3890, а GBP/USD – к 1,6780.

EUR/USD в течение торгового дня колебалась в рамках 30-пунктового диапазона, однако к завершению европейской сессии возобновила укрепление. Появившиеся вчера в СМИ комментарии Йенса Вайдмана вновь подчеркнули значимость инфляционных показателей для дальнейшего курса политики ЕЦБ. Тем не менее, он тут же отметил, что текущее падение CPI скорее имеет отношение к резкому снижению цен на энергоносители. Опубликованные в тот же день данные по инфляции во Франции только подтвердили слабые темпы роста цен: 0,4% против прогнозных 0,6%. Это на время остановило рост пары, отправив ее к минимуму 1,3835, однако спустя пару часов евро продолжил укрепление, отметив 3-недельный максимум 1,3898, и завершил торговые сутки неподалеку.

GBP/USD, тем временем, все же перешла в режим коррекции после продолжительного укрепления. Пара чуть-чуть не дотянула до февральского максимума (1,6821), добравшись до 1,6819 и начав откат, поддержанный отчасти и бездействием Банка Англии. Мало кто ожидал каких-либо изменений в курсе монетарной политики MPC на текущем заседании, однако некоторые оптимисты все же надеялись, что последуют какие-то комментарии от официальных лиц, предваряющие дальнейшие действия регулятора. В итоге, пара скатилась к дневному минимуму 1,6753, однако завершила торги вблизи 1,6780.

USD/JPY с самого утра упрямо продолжала идти вниз, поддерживаемая динамикой азиатских коллег – австралийский и новозеландский доллары смогли достичь многомесячных максимумов на позитивных данных из Австралии. Тем не менее, уровень поддержки 101,30 смог остановить падение, неподалеку от которой и закрылись торги.

Прогноз на пятницу, 11 апреля

USD/JPY

Стоит отметить, что американские данные действительно постепенно выравниваются после январских-февральских сбоев в связи с плохими погодными условиями. Опубликованные вчера данные по числу заявок на пособия по безработице отразили падение до 300 тыс с 332 тыс, что стало минимальным уровнем с мая 2007 года. 4-недельная скользящая, которая менее подвержена недельным колебаниям, снизилась на 5 тыс до 316 тыс, а показатель повторных заявок достиг 6-летнего минимума. Однако пока таких отчетов недостаточно, чтобы полностью вернуть доверие к доллару США.

В ситуации с парой USD/JPY дело усложняется тем, что большинство быков вынуждено было закрыть свои позиции на непривлекательных для них уровнях, и в таких условиях заманить их обратно на лонги паре будет очень сложно. Есть некоторая надежда на рост показателя PPI и потребительского доверия США, запланированного к выходу сегодня. Опубликованный вчера индекс цен на импорт превысил прогнозы, и это может подтверждать начинающееся развитие инфляционного давления внутри экономики. Если индексы действительно порадуют, можно ожидать укрепления пары обратно в район 102,00.

EUR/USD

Всепоглощающий позитив по евро вчера был вызван не только общей слабостью доллара США, но и возвращением Греции на рынок облигаций. Вчера страна впервые с момента кризиса эмитировала 5-летние ноты на сумму 3 млрд евро. Сам факт выхода на кредитный рынок ознаменовал продолжающийся процесс стабилизации в периферийных странах. Тем не менее, сегодня оптимизм рынка может поубавиться, так как на сцену выйдут данные по инфляции Германии. Несмотря на то, что в отчете будут представлены лишь окончательные показатели за март, которые традиционно не привлекают большого внимания рынка, после того как выпущенные вчера CPI Франции, Голландии и Греции вышли ниже прогнозов, новое разочарование из крупнейшей экономики Европы может вернуть пару обратно на землю. Ближайшей целью в таком случае может стать район поддержки 1,3850 и далее 1,38.

GBP/USD

На сегодня экономический календарь событий Великобритании практически пуст, поэтому паре придется ориентироваться на данные из других стран. Стоит отметить, что дальнейшее движение пары будет затруднено, так как последние британские отчеты намекали на то, что экономика достигла пиковых темпов роста в конце прошлого года и сейчас несколько снижает обороты. Таким образом, пара может продолжить коррекцию вниз при помощи сильных экономических данных из США. Ближайшей целью в таком случае может стать район 1,6740 и далее 1,67.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.04.2014 14:52
Обзор за неделю 7 – 11 апреля. Прогноз на неделю 14 – 18 апреля.
Обзор за неделю 7 – 11 апреля

Несмотря на то, что завершившаяся неделя не изобиловала значимыми отчетами, валюты смогли продемонстрировать довольно активные движения. Доллар по итогам недели продемонстрировал ослабление. Общеевропейская валюта выросла на 1,31%, фунт укрепился на 0,93%. ПО отношению к иене доллар ослаб на 1,29%.

EUR/USD в течение всей недели демонстрировала довольно уверенный рост простив доллара. Поначалу поддержку общеевропейская валюта получила со стороны комментариев официальных лиц ЕЦБ. Новотны и Мерш отметили, что тема количественного смягчения хоть и обсуждается, но до начала его введения еще далеко. Получив надежду, рынок проигнорировал слабые данные по торговому балансу Германии, отразившие сокращение объемов экспорта (-1,3% против прогноза -0,5%), что можно воспринимать как негативное влияние высокого курса евро. В дальнейшем, евро испытал прилив оптимизма на фоне информации о возвращении Греции на рынок облигаций. Похоже, что стабилизация в периферийных странах продолжается. Окончательные данные по индексу потребительских цен Германии полностью совпали с прогнозами, просигнализировав о сохранении низкого ценового давления, но рынок их проигнорировал, вспомнив комментарии Вайдмана о том, что это является, скорее, следствием цен на энергоносители. Кроме того, евро не замедлил воспользоваться слабостью доллара.

GBP/USD большую часть недели укреплялась и достигла максимума на уровне 1,6819, однако, к ее завершению все же откатилась к уровню 1,6713. Поддержку фунт получил со стороны собственных данных. Объем промышленного производства существенно превысил прогнозы. Показатель вырос на на 0,9% м/м и 2,7% г/г против ожидаемых 0,3% м/м и 2,2% г/г. Таким образом, появилась надежда на то, что экономика страны продолжит демонстрировать достаточно уверенный рост. Неплохими оказались и данные по торговому балансу, отразившие сужение отрицательного сальдо. Заседание МРС, как и предполагалось, никаких сюрпризов не преподнесло. Регулятор сохранил монетарную политику без изменений. Также со стороны Банка Англии не поступило никаких комментариев, которые позволили бы понять, какие действия он намерен предпринять в дальнейшем. Это спровоцировало начало отката от максимумов, которое было поддержано неплохой статистикой из США в последний рабочий день недели.

USD/JPY большую часть недели упорно двигалась вниз, отметив минимум на уровне 101,32, в дальнейшем перейдя в консолидацию в диапазоне 101,32 – 101,80. Поначалу доллар слабел на фоне недостаточно сильного отчета по рынку труда США, опубликованного 4 апреля. Вышедший протокол последнего заседания ФРС только добавил масла в огонь, поскольку оказался менее агрессивным, чем того ждали. Из него стало известно, что американский регулятор не слишком оптимистично смотрит в будущее. Дополнительным фактором, поддержавшим иену стало заседание Банка Японии и комментарии его главы. Центробанк не стал вносить изменений в монетарную политику, хотя на фоне повышения налога стимулирующие меры были бы не лишними. Курода заявил, что в данный момент не видит в этом особой необходимости.

Прогноз на неделю 14 – 18 апреля

Опубликованные за последнее время данные из США свидетельствуют о том, что состояние экономки постепенно стабилизируется после сбоя в январе-феврале на фоне сложных погодных условий. В частности, еженедельный отчет по обращениям за пособием по безработице продемонстрировал падение до минимального с мая 2007 года уровня (300 тыс от 332 тыс). Данные по потребительскому доверию от Университета Мичигана отразили улучшение настроений среди населения (82,6 в апреле от 80,0). Таким образом, есть основания полагать, что спрос на доллар в скором времени все же вернется.

Собственной значимой статистики Япония на предстоящей неделе не публикует. А запланированные выступления главы Банка Японии, скорее всего, на рынок особого впечатления не произведут. Исключение составит тот случай, если господин Курода скажет что-то отличное от того, что им было озвучено ранее. Таким образом, пара, традиционно, будет в большей степени находиться под влиянием американской статистики. Розничные продажи, индекс потребительских цен, число выданных разрешений на строительство, число начатых строительств, объем промышленного производства. В свете последних комментариев ФРС о том, что при принятии решения по монетарной политике они будут учитывать широкий спектр показателей, любой из этих отчетов становится достаточно значимым. При этом, если данные продолжат сигнализировать о восстановлении экономики Штатов, доллар может укрепиться, нацеливаясь сначала на подъем в район уровня 101,80 с дальнейшей целью на 102,30.

Большого числа отчетов по экономике еврозоны к публикации не запланировано. Поэтому во многом динамика пары может быть обусловлена внешними факторами. Хотя, на субботу, 12 апреля, запланировано выступление главы ЕЦБ Марио Драги. Поэтому не исключено, что начало недели пройдет под влиянием его комментариев . И, вполне возможно, что он в очередной раз выскажется в том ключе, что текущий курс евро слишком высок. Однако, подобные заявления вряд ли приведут к резким колебаниям валюты, поскольку на вербальные факторы она реагирует уже не слишком активно. Кроме того, ключевым отчетом текущей недели станет публикация индекса настроений в деловой среде Германии от ZEW. Снижение показателя может стать свидетельством того, что бизнес-сообщество не испытывает оптимизма в отношении экономики страны, опасаясь негативного влияния высокого курса общеевропейской валюты. Следовательно, и евро может оказаться под давлением с первичной целью на уровне 1,3800 и, далее, 1,3720. Также внимания заслуживают данные по торговому балансу Еврозоны, которые позволят оценить как существующий курс евро сказался на состоянии внешней торговли. Учитывая опубликованный ранее отчет по торговому балансу Германии, скорее всего, ничего оптимистичного он не принесет.

На предстоящей неделе по экономике Великобритании к публикации запланировано несколько интересных отчетов . Во-первых, это данные по индексу потребительских цен. При условии, что ценовое давление продолжит снижаться, фунт может оказаться под давлением, поскольку низкий показатель инфляции не позволит Банку Англии перейти к более скорому ужесточению монетарной политики. Во-вторых, это данные по рынку труда Великобритании. На фоне отдельных признаков замедления темпов восстановления экономики страны, позитивные данные (а именно, сокращение числа заявлений на пособие по безработице) может оказать фунту некоторую поддержку. Но вряд ли рост будет длительным, особенно при условии умеренно позитивной статистики из-за океана. Поэтому в целом с большей долей вероятности можно ждать продолжения падения пары в район поддержки 1,67 с дальнейшей целью на 1,6640.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.04.2014 11:41
И вновь инфляция у всех на устах

Комментарии официальных представителей ЕЦБ, а также эскалация конфликта на Украине вернули спрос инвесторов на доллар США. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,38920, а GBP/USD – к 1,6730.

EUR/USD с самого утра несла потери, открыв неделю гэпом вниз, так как на выходных глава ЕЦБ Драги вновь дал рынку понять, что текущий курс евро не устраивает ни регулятора, ни экономику еврозоны. Кроме того, эту же тему поддержали в своих выступлениях Нуайе и Шойбле, отметив угрозу ценовой стабильности, а также дальнейшему восстановлению региона. Последней каплей стали более слабые, чем ожидалось данные по промышленному производству (0,2% м/м против прогноза 0,3% м/м), которые отправили пару к минимуму 1,3807.

GBP/USD, тем временем, вела себя довольно сдержанно на фоне пустого экономического календаря Великобритании. Свою роль в стабильности валютной пары сыграл и ее иммунитет к геополитическим рискам. Даже позитивные данные из США не смогли оказать на британскую валюту значительного влияния. Пара открыла день на отметке 1,6721 и большую часть дня провела тестируя поддержку в этом районе, скатившись в течение дня до минимума 1,6695 и вернувшись в район 1,6730 на закрытии.
Опубликованные во время американской сессии данные по розничным продажам США могли бы вернуть спрос на доллар, однако не сделала этого, так как показатель объемов продаж вырос не так значительно (1,1% против прогноза 0,9%), чтобы убедить инвесторов в том, что ФРС ускорит темпы сворачивания. В итоге, USD/JPY в течение всего дня росла, укрепившись от уровня открытия 101,62 до максимума 102,00, однако откатилась в район 101,70 на закрытии.

Прогноз на вторник, 15 апреля

USD/JPY
Падение индекса Nikkei на прошлой неделе остановило ослабление пары в районе 101,35, несмотря на широкомасштабные распродажи доллара США. Вероятнее всего, японский фондовый рынок будет и далее испытывать проблемы, так как повышенный налог на потребление постепенно будет оказывать давление на экономику страны. Банк Японии продолжает придерживаться оптимистичных взглядов в отношении последствий увеличения налоговой нагрузки, однако как только он увидит признаки спада, можно ожидать дополнительного стимулирования со стороны регулятора. Однако это в среднесрочной перспективе, а на текущий момент пару может поддержать позитивная статистика из США. Публикуемый сегодня отчет по инфляции может подтвердить нарастающее инфляционное давление в экономике, а последующее выступление Джанет Йеллен будет тщательно анализироваться трейдерами на предмет намеков о сроках повышения ставки. Если наши ожидания материализуются, ждем укрепления пары с ближайшей целью в районе 102,10.

EUR/USD
За последнее время евро серьезно упрочил свои позиции вблизи раздражающего ЕЦБ уровня 1,39. Регулятор неоднократно давал понять, что 1,39-1,40 является «линией на песке» для позиции ЦБ, так как дальнейшее укрепление национальной валюты будет оказывать давление на экспортную активность еврозоны, и поддерживать развития дефляции в регионе. Таким образом, целая серия комментариев со стороны Драги, а также Новотны и Шойбле неудивительна, так как вербальные интервенции – это максимум, который может на текущий момент позволить себе еврозона. Сегодня обратите внимание на публикацию исследования ZEW Германии, которое может отразить страхи бизнес-сегмента по поводу напряженных отношений с Россией, а также первые негативные последствия со стороны слишком высокого курса евро. Слабые показатели надавят на пару, и ближайшей целью в таком случае может стать район поддержки 1,38 и далее 1,3760.

GBP/USD

Экономические данные помогли фунту стерлингов подобраться к февральским максимумам, однако ралли вновь сошло на нет, оставив на рынке подозрения о формировании «двойной вершины». Пока британские отчеты подают смешанные сигналы, валюте будет сложно пройти отметке 1,68. Текущая неделя в этом плане может стать решающей, так как показатели инфляции и рынка труда остаются в центре внимания регулятора при определении дальнейшего курса денежно-кредитной политики. Сегодня интерес будут представлять данные CPI, от которых ожидается некоторое замедление темпов роста. Аргументами в пользу такой динамики могут служить падение розничных цен в рамках исследования Британского консорциума розничных торговцев, а также ослабление ценового компонента в рамках отчетов из обрабатывающей промышленности и сферы услуг. Если подозрения подтвердятся, пара продолжит движение вниз с ближайшей целью в районе 1,6680.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.04.2014 12:29
Украина в центре внимания
Восстановление американской валюты пока протекает довольно сложно, так как инвесторы до конца не определились в отношении своих пристрастий: интерес к экономическим данным или геополитическим рискам. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3810, а GBP/USD – к 1,6720.

EUR/USD медленно, но верно идет вниз, хотя даже довольно слабые данные из Германии не смогли вызвать внушительных распродаж по паре. Как мы и прогнозировали, индекс экономических настроений ZEW не дотянул до прогнозов (43,2 против ожидаемых 46,3), однако индекс текущей ситуации несколько сгладил негатив, продемонстрировав резкое превышение показателя (59,5 против 51,8). В итоге, пара от уровня открытия 1,3820 спустилась вниз до минимума 1,3789, однако завершила торги в районе 1,3810ю

GBP/USD продемонстрировала более резкие колебания, причем как на основании экономических данных, так и в отсутствие каких-либо видимых катализаторов. Прямо перед выходом отчета по инфляции пара скатилась в район 1,6680, а вышедшие первыми данные PPI (-0,6% против прогноза -0,2%) по ценам на входе обвалили пару до минимума 1,6661. Однако когда CPI совпали с прогнозами, это вызвало вздох облегчения и вернуло пару в район 1,6720.

Вышедшие во время американской сессии инфляционные данные США подтвердили нарастающее ценовое давление в стране, однако пока в рамках целевых уровней. CPI вырос до 0,2% м/м и 1,5% г/г против прогноза 0,1% и 1,4% соответственно. Тем не менее, рынок практически проигнорировал показатели, так как на первый план вышли события в Украине, вызвавшие спрос на менее рискованные активы. В итоге, пара от уровня открытия 101,83 доросла до максимума 101,99, скатилась к минимуму 101,49 и завершила торги вблизи уровней открытия.

Прогноз на среду, 16 апреля

USD/JPY
Сегодня во время азиатской сессии все внимание рынка помимо ситуации в Украине будет направлено на китайские данные ВВП за 1 квартал. Предполагается замедление темпов роста второй по размерам экономики мира до 7,3% г/г. Однако последнее время КНР преподносит лишь неприятные экономические сюрпризы, что может привести к более слабому уровню ВВП и на этот раз. Если так, это способно вновь вызвать спрос на менее рискованные активы, т.е. поддержать интерес к иене в паре USD/JPY. В таком случае не исключен возврат в район 101,40, причем со стороны американских данных вряд ли мы сможем увидеть какую-либо поддержку, так как к публикации запланированы лишь отчеты второстепенной важности, а Джанет Йеллен, скорее всего, повторит все то, что уже сказала во вторник, т.е. ничего по монетарной политике.

EUR/USD
Несмотря на то, что рынок продолжает игнорировать даже самые плохие данные из еврозоны, тренд на снижение начинает формироваться, и чем больше будет аргументов в пользу продаж со стороны экономических отчетов, тем быстрее валюта будет падать. Сегодня нам предстоит увидеть данные по инфляции в еврозоне, в целом. Опубликованные к этому моменту показатели из Германии, Италии, Франции и Испании демонстрировали противоречивую динамику, подтверждая, что рост цен в регионе еще не набрал силу. Несмотря на то, что традиционно пересмотр показателей не привлекает особого внимания рынка, в свете последних комментариев со стороны представителей ЕЦБ, даже окончательные данные за март могут стать катализатором движений. Слабые данные могут отправить пару в район 1,3760.

GBP/USD

Несмотря на то, что инфляционные данные Великобритании совпали с прогнозами, стоит учесть, что CPI находится на минимальном с 2009 года уровне. Таким образом, на фоне ультрамягкой монетарной политики ценовое давление остается довольно сдержанным, позволяя Банку Англии и далее придерживаться текущего курса стимулирования экономики. Теперь все внимание переключится на данные по рынку труда, где фунт стерлингов все же может найти катализаторы для роста. Велики шансы увидеть падение уровня безработицы до 7,1%, сокращение числа безработных на 30 тысяч, а также ускорение роста оплаты труда. Если мы увидим подтверждение стабилизации рынка труда, это может оказать поддержку спросу на британскую валюту. Ближайшей целью для пары в таком случае станет район 1,6780.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.04.2014 11:48
Женева и переговоры
Среда была интересна как в плане экономических событий, так и в плане валютной динамики. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3810, а GBP/USD – к 1,6790.

EUR/USD с самого утра демонстрировала желание укрепиться, однако на пути у нее встал уровень 1,3850, и слабоватый индекс потребительских цен. Общий CPI, также как и основной оказались пересмотрены на понижение, еще раз подтвердив падающее инфляционное давление в еврозоне. В результате, пара от уровня открытия 1,3813 доросла до максимума 1,3851 и спустилась в район 1,3810 к закрытию.

GBP/USD дождалась своего звездного часа, получив поддержку со стороны британских данных по рынку труда. Во-первых, рост заработной платы впервые за 5 лет превысил уровень инфляции (1,7% против 1,5% по CPI). Во-вторых, уровень безработицы скатился к 6,9% от 7,2% ранее. Все это помогло паре пробить уровень сопротивления 1,68 и достичь максимума на 1,6817, после чего пара откатилась чуть ниже 1,68, где и завершила торги.

USD/JPY получила хороший стимул для роста со стороны 3%-ного ралли японского индекса Nikkei, которое помогло паре пробить 102,00 и достичь недельного максимума 102,36. Стоит отметить, что все это происходило на фоне эскалации конфликта в Украине, что является сдерживающим фактором для дальнейшего укрепления пары и, возможно, не позволило ценам пробраться выше.

Прогноз на четверг, 17 апреля

USD/JPY
Сегодня экономический календарь практически пуст за исключением очередного выступления главы Банка Японии Куроды, на котором он в очередной раз повторит, что пока не видит необходимости дополнительного стимулирования, а также отчета по числу заявок на пособия по безработице в США. Ни одно из событий, вероятно, не будет обладать потенциалом для того, чтобы вызвать резкие колебания на валютном рынке. Таким образом, в центре внимания вновь останутся события геополитического плана, особенно в свете запланированной на сегодня четырехсторонней встречи представителей России, Украины, ЕС и США. Если новых решений в результате не будет принято, а вопрос с транзитом газа так и останется вопросом, это может вызвать укрепление спроса на «валюты-убежища», т.е. в паре USD/JPY произойдет рост иены с вероятностью отката в область 102,00 с дальнейшей целью на 101,60 в случае пробоя вниз.

EUR/USD
Отсутствие экономических катализаторов сконцентрирует внимание инвесторов на технических факторах и рыночных настроениях. На текущий момент сопротивление 1,3850 остается довольно сильным барьером на пути вверх, так как именно сюда вернулась пара после череды «мягких» комментариев официальных лиц, и пока их риторика не изменилась. Вероятнее всего, официальные лица и далее продолжат отговаривать рынок от торговли в опасной близости к району 1,39-1,40, поэтому потенциал дальнейшего ослабления пары довольно велик. Ближайшей целью на пути вниз станет район 1,38, после пробоя которого откроется путь к 1,3760.

GBP/USD

Сильные данные с рынка труда в очередной раз подтверждают, что британская экономика восстанавливается самыми высокими темпами роста среди стран G7, что увеличивает шансы увидеть Банк Англии в числе первых в очереди на повышение ставки. В текущих условиях это может стать еще одним аргументом в пользу покупки валюты. Довольно сложным барьером станет область многолетних максимумов 1,6820, которую пара не смогла пробить в феврале и в начале апреля текущего года. Однако прохождение указанного сопротивления может открыть путь к максимумам ноября 2009 года в районе 1,6870/80.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.04.2014 11:00
Тонкий рынок = высокая волатильность
Несмотря на отсутствие важных экономических событий, запланированных на четверг, валюты всеми силами создавали видимость бурной деятельности, причем довольно успешно, хотя большинство пар в конечном итоге вернулись к уровням открытия. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3820, а GBP/USD – к 1,6790.

EUR/USD первую половину дня провела в борьбе с сильным сопротивлением 1,3850, и, казалось, пробой невозможен на фоне пустого календаря экономических событий. Однако мягкие комментарии Джанет Йеллен по поводу все еще слабого состояния американской экономики, вкупе с тонкими условиями торгов на рынке помогли паре пройти выше. В итоге, цены от уровня открытия 1,3814 достигли максимума 1,3864, завершив торги вблизи 1,3820.

GBP/USD продолжает оставаться «звездой рынка», благодаря сильным экономическим отчетам, полученным на днях из Великобритании. Инфляционные данные не разочаровали, а показатели с рынка труда воодушевили на покупки, поддерживая инерционный спрос в четверг даже на фоне пустого экономического календаря. В итоге, пара обновила многогодовые максимумы, добравшись до максимума 1,6840, однако к завершению торгов откатилась в район 1.6790.

USD/JPY попала под давление распродаж со стороны институционального инвестора. По слухам, утром в торги вступил крупный игрок, действовавший от лица некоего центробанка, который и отправил пару вниз к отметке 101,86. Тем не менее, к завершению торговых суток пара смогла восстановиться выше 102,00, и даже отметить недельный максимум на 102,45.

Прогноз на пятницу, 18 апреля

USD/JPY
На текущий момент мы видим, что кризис на Украине пока особо не волнует финансовые рынки. Также как и замедление экономического роста в Китае. Гораздо больше рынки зацепило выступление Йеллен в среду. Несмотря на то, что оно не вызвало сиюминутной реакции, осадок в виде менее позитивных перспектив американской экономики остался, и сделала свое дело в условиях «тонкого рынка». Сегодня ситуация может повториться, учитывая тот факт, что большая часть Европы ушла на празднование Пасхи до вторника. Таким образом, любой крупный институциональный инвестор или любое более или менее значимое событие способны спровоцировать высокую волатильность. В таких случаях лучше «отсидеться на заборе», однако если вы готовы рисковать, то не исключено, что мы увидим еще одну попытку укрепления спроса на японскую валюту с ближайшей целью в районе 101,90, особенно, если бегство из рискованных активов усилится, хотя предварительные результаты двухдневной четырехсторонней встречи по теме Украины в Женеве говорят об обратном.

EUR/USD
Несмотря на то, что рынок в очередной раз проигнорировал экономические отчеты, стоит обратить внимание, что PPI Германии вчера в очередной раз вышел ниже прогноза (-0,4% против ожиданий 0,0%). Новое подтверждение падающего ценового давления внутри еврозоны может говорить о том, что недалек тот час, когда ЕЦБ все же придется вмешаться и начать стимулировать экономику, дабы избежать дефляционной судьбы Японии. Довольно интересными будут запланированные к публикации на следующей неделе данные по деловой активности, которые могут, наконец, обрушить слишком сильный евро. А вплоть до этого момента у евро еще есть шансы немного укрепиться. Любое приближение к 1,39 будет предлагать удобную точку входа на рынок короткими позициями.

GBP/USD

Два фактора в виде сильных экономических данных в Великобритании и пессимистичных комментариев по состоянию американской экономики со стороны Джанет Йеллен оказали поддержку британской валюте, и могут продолжить это делать и сегодня. Все дело в том, что рынок воспринимает сложившуюся ситуацию как вероятность того, что Банк Англии пойдет на повышение ставки быстрее, чем ФРС. В пользу этого говорят и более высокие уровни инфляции, и более стабильные темпы восстановления в Великобритании. Кроме того, если заглядывать далеко в будущее, то существует вероятность и того, что Банк Англии будет повышать ставку более быстрыми темпами, чем ФРС, когда уже оба регулятора перейдут в режим ужесточения, и как только рынок в это окончательно поверит, ждите движения пары выше 1,70. А пока ближайшей целью на пути вверх будет оставаться район 1,6870. Любая попытка откатиться может использоваться рынком как удобная точка входа лонгами.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.04.2014 12:01
Обзор за неделю 14 – 18 апреля. Прогноз на неделю 21 – 25 апреля
Обзор за неделю 14 – 18 апреля

На завершившейся неделе каждая из валют получила свои катализаторы. Этим объясняется и отсутствие однообразия в динамике. Евро и иена завершили неделю с потерями против доллара, снизившись на 0,51% и 0,75%, соответственно . Фунт укрепился. Его рост составил 0,33%. В связи с празднованием Пасхи истекшая неделя оказалась короткой, так как в пятницу большинство европейских стран уже ушло на выходные.

EUR/USD с самого начала недели попала под давление, открыв ее гэпом вниз после того, как на выходных глава ЕЦБ вновь дал понять, что текущий курс евро не устраивает ни регулятора, ни экономику региона. Такие же настроения выказали и другие официальные лица еврозоны. Не добавили оптимизма и опубликованные в течение недели макроэкономические отчеты. Данные по промышленному производству еврозоны оказались хуже ожиданий (0,2% м/м против прогноза 0,3% м/м). Довольно слабым оказался и индекс настроений в деловой среде Германии от института ZEW. Индекс экономических настроений вышел на уровне 43,2, что оказалось ниже прогноза 46,3. Немного нивелировать негатив помог индекс текущей ситуации, продемонстрировавший рост до 59,5 против 51,8. Окончательные данные по индексу потребительских цен подтвердили снижение инфляционно давления в еврозоне, что также не пошло на пользу евро. Краткосрочные всплески спроса на общеевропейскую валюту в большей степени были обусловлены слабостью доллара.

GBP/USD демонстрировал в течение недели смешанную динамику. В частности, реакцией на данные по индексу цен производителей на входе, которые продемонстрировали падение на 0,6% против ожидающегося уровня -0,2% стало снижение фунта. Однако, индекс потребительских цен совпал с прогнозами, хоть и отразил снижение ценового давления, но все же это дало фунт основания реабилитироваться. Зато явно оптимистичными оказались данные по рынку труда Великобритании. Уровень безработицы снизился до 6,9% от 7,2% месяцем ранее. К тому же, впервые за пятилетний период рост заработной платы (1,7%) превысил уровень инфляции (1,5%), что дает основания надеяться на дальнейшее восстановление экономики. На фоне этих данных фунт укреплялся в течение среды и четверга и достиг уровней, на которых его не видели с декабря 2009 года (максимум отмечен на 1,6840).

USD/JPY в течение недели двигалась вверх и даже смогла завершить ее выше уровня 102,30. Сдерживающим более активное ее укрепление фактором выступала сохраняющаяся геополитическая напряженность (ведь в паре доллар/иена более рискованным активом является доллар США). Тем не менее, американские данные хоть и не произвели фурора, но все же национальную валюту поддержали. Розничные продажи продолжили рост. Показатель вырос на 1,1%, немного превысив прогноз на уровне 0,9%. Индекс потребительских цен также отразил рост инфляционного давления, но пока все остается в рамках целевых уровней, установленных Федрезервом. Некоторое разочарование вызвали данные по выданным разрешениям на строительство (показатель снизился до 990 тыс. от 1014 тыс.) и числу начатых строительств (946 тыс. против прогноза 973 тыс.). Таким образом, у ФРС пока нет оснований ускорять темпы сворачивания мер количественного стимулирования.

Прогноз на неделю 21 – 25 апреля

Достаточно мягкие комментарии главы ФРС Джанет Йеллен, которые она сделала в последнее время, а также макроэкономическая статистика сигнализируют о том, что, скорее всего, торопиться с повышением ставки американский регулятор не будет. И это может стать фактором, который будет немного сдерживать укрепление доллара, но не препятствовать его росту (если только экономические отчеты не принесут поводов для серьезных разочарований).

Япония на предстоящей неделе опубликует данные по индексу потребительских цен. Если показатель продемонстрирует снижение от текущего значения 1,5%, можно будет ждать дальнейшего ослабления иены, поскольку это, вкупе с потенциально негативным влиянием на экономику Японии повышения налога с продаж, может вынудить Банк Японии пойти на дополнительные меры стимулирования. Кроме того, внимание стоит обратить на выступление заместителя главы Банка Японии Накасо. Хотя, скорее всего, он повторит то, что уже раньше говорил Курода (об отсутствии необходимости в дополнительном стимулировании). Из запланированной к публикации американской статистики, наиболее значимым отчетом станут данные по заказам на товары длительного пользования (в четверг, 24 апреля). Напомним, что по итогам февраля показатель продемонстрировал резкий рост (2,2%). Сохранение позитивной динамики показателя и, как минимум, совпадение его с прогнозами, могут поддержать доллар. Не стоит исключать из поля зрения и данные по потребительскому доверию от Университета Мичигана. Если статистика из-за океана не разочарует, можно ждать роста пары в район уровня 102,73 с дальнейшей целью на 103,40.

В среду, 23 апреля, будет опубликован блок данных по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности отдельных стран и еврозоны в целом. Пока показатели Франции, Германии и еврозоны удерживаются в зоне роста. Но признаки его замедления (даже если барьер 50 не будет пересечен) будут свидетельствовать о шаткости восстановления экономики региона и могут оказать давление на евро, поскольку станут еще одним фактором в пользу дополнительного стимулирования со стороны ЕЦБ. Также внимания заслуживают данные от института IFO по деловым настроениям Германии. После того, как индекс ZEW продемонстрировал падение деловых ожиданий, снижение показателя может способствовать дальнейшему падению курса евро. Немного негатива может добавить и Марио Драги, при условии, что повторит мантру о том, что высокий курс евро оказывает негативное влияние на состояние экономики еврозоны и несет в себе дефляционные риски. Таким образом, не исключено падение пары EUR/USD в район поддержки 1,3720 после прорыва отметки 1,38.

На предстоящей неделе поводы для волнений будут и у британского фунта. В среду публикуется протокол апрельского заседания Банка Англии. Традиционно интерес будет вызывать расстановка сил в Комитете. При условии, что среди его представителей появятся сторонники ужесточения монетарной политики, фунт может получить дополнительную поддержку. Кроме того, внимание стоит обратить на данные по розничным продажам. Если они продолжат начатое отчетом с рынка труда и продемонстрируют рост, сигнализируя о продолжающемся восстановлении экономики страны, фунт может снова нацелиться на движение к ранее достигнутым максимумам и протестировать отметку 1,6840, прорыв которой откроет путь вверх к 1,6900.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.04.2014 23:17
Британцу можно доверять
Понедельник, казалось бы, начинался довольно спокойно, однако тонкие торги обусловили резкие и непредсказуемые колебания евро под коней торгового дня. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3790, а GBP/USD – к 1,6795.

EUR/USD попала под прицел спекулянтов, ищущих более легкой наживы – на фоне тонких торгов все движения носят преувеличенный характер, что и обусловило падение единой валюты на практически пустом календаре. Пара открыла день на отметке 1,3811, доросла до максимума 1,3810, и скатилась к двухнедельному минимуму на уровне 1,3786, завершив торги совсем неподалеку.

GBP/USD смогла немного укрепиться, пробив сопротивление 1,68 и достигнув максимума 1,6817, однако к завершению торговых суток пара все равно откатилась чуть ниже указанного сопротивления. Спрос на пару был вызван опубликованными данными Центра экономических и бизнес-исследований, которые показали, что темпы роста британской экономики в текущем году составят 3,1%, что является максимальным уровнем с 2007 года. Еще один аргумент в пользу более скорого перехода к ужесточению монетарной политики со стороны Банка Англии.

В Азии главным событием стала публикация данных по торговому балансу Японии, которые 21-й месяц подряд оказался в дефиците на фоне внушительного сокращения экспорта и столь же резкого увеличения импорта. Отчет еще раз подтвердил вероятность вмешательства ЦБ страны для поддержки дальнейшего роста экономики. Это заставило USD/JPY подрасти от уровня открытия 102,42 до 2-недельного максимума 102,70, а закрытие суток произошло на 15 пунктов ниже.

Прогноз на вторник, 22 апреля

USD/JPY
Свою роль в резком увеличении объемов импорта в рамках последних данных по торговому балансу Японии сыграло то самое повышения налога на потребление. Дело в том, что население торопилось сделать покупки до роста ставки, что и привело к скачку розничных продаж в торговых центрах на 25,4 – это максимальное укрепление с 1991 года. Это увеличивает шансы на то, что апрельские данные будут сплошным разочарованием, а, значит, рынок вновь начнет закладывать в цены дополнительное стимулирование экономики со стороны Банка Японии. В таких условиях дальнейший рост пары практически решенное дело с ближайшей целью на отметке 103,40. Движение вверх может ускорить сегодняшняя публикация отчета по рынку жилья США, который способен подтвердить наблюдаемые последнее время тенденции восстановления спроса в связи с улучшением погодных условий.

EUR/USD
Пара попала под давление на фоне пустого календаря понедельника. Однако текущие довольно высокие уровни евро не исключают его дальнейшего падения, особенно учитывая четкий настрой ЕЦБ на дополнительное стимулирование экономики в случае необходимости. Еще одним аргументом в пользу ослабления позиций единой валюты могут стать запланированные к публикации данные по деловой активности, которые могут отразить дальнейшее замедление темпов роста крупнейшей экономической системы Европы – Германии – под гнетом слишком дорогой национальной валюты. Если распродажи пары продолжатся, можно ожидать достижения отметки 1,3760, пробой которой не оставит сильных барьеров на пути к 1,37.

GBP/USD

Итак, появляется все больше свидетельств того, что британская экономика наращивает темпы восстановления, и теперь в том, что именно Банк Англии станет первым, кто повысит ставку, мало кто сомневается. Сомнения есть по поводу сроков ужесточения. Наиболее агрессивно настроенные аналитики полагают, что ужесточения монетарной политики можно ожидать уже во втором полугодии 2014 года. Кроме того, стоит обратить внимание на слухи по поводу вероятной сделки между Pfizer и британским фармацевтическим гигантом AstraZeneca. Слияние может привести к появлению гиганта стоимостью 150 млрд, однако пока никаких деталей по поводу планов обеих компаний не появлялось. Если все же сделка произойдет, то на рынке ожидается покупка 50 млрд фунтов для проведения транзакции, что вполне способно подбросить пару в район многолетних максимумов. Ближайшей целью станет уровень ноября 2009 года 1,6876.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.04.2014 23:48
Первые катализаторы
Вторник прошел уже более активно, учитывая что все рынки Европы вернулись к торгам. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,38, а GBP/USD – к 1,6830.

EUR/USD расширила диапазон колебаний, однако резких пробоев пара показать не смогла. Отсутствие экономических релизов заставило цены двигаться под влиянием рыночных настроений и технических факторов. В итоге, после неудачной утренней попытки пробить поддержку в районе 1,3780 цены откатились к дневному максимуму 1,3824, где натолкнулись на интерес продавцов и вновь вернулись в район 1,38 к закрытию торговых суток.

GBP/USD медленно, но верно продолжила движение вверх, несмотря на пустой экономический календарь Великобритании и позитивные данные из США. Пара от уровня открытия 1,6789 доросла до максимума 1,6838, откатившись в район 1,6830 на закрытии.

USD/JPY в очередной раз споткнулась об сопротивление 102,70, и откатилась к уровням открытия в районе 102,50, чему немало способствовало снижение индекса Nikkei на закрытии. Небольшую поддержку паре оказали вышедшие выше прогнозов данные с рынка жилья США, показавшие падение на 0,2% м/м вместо ожидаемых -0,6% м/м. В годовом исчислении показатель вырос на 6,9%. В итоге, пара смогла дорасти лишь 102,65, и завершить торги неподалеку.

Прогноз на среду, 23 апреля

USD/JPY
Обратите внимание, USD/JPY сумела продемонстрировать 7-й торговый день роста подряд с момента достижения дна на отметке 101,32. Однако масштабы укрепления пока оставляют желать лучшего – чуть более 100 пунктов, что говорит о том, что инвесторам требуется чуть больше позитивных данных из США, чтобы уйти выше 103,00. Вчерашних данных с рынка жилья не хватило для всепоглощающего оптимизма, и вряд ли стоит ждать чего-то значительного от сегодняшнего отчета по продажам на первичном рынке недвижимости США. Таким образом, велика вероятность, что пара продолжит торги вблизи все еще сильного сопротивления 102,70. Если пробой вверх все же удастся, следующей целью станет отметка 103,40.

EUR/USD
Несмотря на довольно четкую позицию ЕЦБ, EUR/USD удерживает довольно устойчивые позиции вблизи многогодовых максимумов. Во-первых, свою роль в этом играет уверенность инвесторов в том, что регулятор не пойдет на радикальные меры, а прибегнет только к «уговорам». Во-вторых, многие надеются, что запланированные к выходу данные PMI за апрель окажутся выше ожиданий, так как последние отчеты говорили о восстановлении темпов роста «периферии». Однако есть один момент, который может ограничить оптимизм евро – динамика индекса Германии, который последнее время не дотягивал до прогнозов. Если рынок поймет, что крупнейшая экономика страдает от слишком дорогой национальной валюты, это увеличит вероятность вмешательства ЕЦБ, а, значит, надавит на евро. Если распродажи пары продолжатся, можно ожидать достижения отметки 1,3760, пробой которой не оставит сильных барьеров на пути к 1,37.

GBP/USD

Сегодня Великобритания публикует протокол прошлого заседания MPC по денежно-кредитной политике. Так как на нем не было принято никаких радикальных решений, вряд ли стоит ожидать чего-то интересного и от текстовки. На самом деле, если посмотреть историю, Комитет выступал единогласно на каждом из заседаний с момента вступления в должность Марка Карни в июле 2013 года, и в апреле не произошло ничего, что могло бы изменить ситуацию. Несмотря на несколько довольно неплохих экономических отчетов, возродивших надежды рынка на то, что повышение ставки произойдет раньше предполагаемого, вряд ли мы увидим какие-либо изменения в оценке инфляции. Вероятнее всего, придется подождать запланированного на май инфляционного отчета, который и поможет паре определиться с долгосрочным направлением по фунту стерлингов. Вероятнее всего, фунт будет постепенно двигаться к намеченной цели - максимуму ноября 2009 года на отметке 1,6876.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.04.2014 00:46
Драги может опять намекнуть
Публикация европейских данных смогла вызвать бурную реакцию валют, однако под конец торговых суток большая часть роста евро была растеряна. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3815, а GBP/USD – к 1,6770.

EUR/USD демонстрировала резкие рывки из стороны в сторону в начале торгового дня, так как данные по деловой активности во Франции оказались ниже прогнозов, вызвав опасения по поводу всеобщего замедления темпов роста в еврозоне. Однако последующая публикация отчета из Германии и составного индекса по всей еврозоне подтвердили, что восстановление продолжается и довольно неплохими темпами. Это помогло паре от уровня открытия 1,3804 дорасти до максимума 1,3854, однако завершила она торги вблизи 1,3815.

GBP/USD в отсутствие экономических отчетов попал под влияние технических факторов перекупленности, а также динамики EUR/GBP. Рост кросс-курса, благодаря спросу на единую валюту обусловил давление на британскую валюту и привел к распродаже: от уровня открытия 1,6821 цены скатились к минимуму 1,6761 и завершили торги в районе 1,6770. Публикация протокола не вызвала интереса у рынка.

Несмотря на то, что рынок долгое время игнорировал все события, связанные с российско-украинским конфликтом, вчерашние комментарии Сергея Лаврова о том, что Москва ответит ударом на удар, если будут затронуты ее интересы на Украине, неожиданно оказали влияние на валютный рынок. В первую очередь отреагировала USD/JPY, которая от уровня открытия 102,60 к минимуму 102,16, после чего пара восстановилась в район 102,30 к завершению торгов. Дополнительным фактором давления стали и данные из США, показавшие снижение спроса на новостройки.

Прогноз на четверг, 24 апреля

USD/JPY
Очевидно, что напряжение на Украине растет, а все попытки решить вопрос мирным путем с помощью переговоров пока не дают никаких результатов. Таким образом, велика вероятность, что уже в ближайшее время конфликт достигнет очень опасного уровня, и это может вновь вернуть на сцену бегство из рискованных активов и заставить USD/JPY скатиться в район недавних минимумов 101,50/40. Кроме того, еще одним фактором влияния будут оставаться экономические данные из США: отчет по заказам на товары длительного пользования и первичные заявки на пособия по безработице могут отчасти нейтрализовать падение доллара, если подтвердят дальнейшее восстановление американской экономики.

EUR/USD
Опасения по поводу того, что сильный евро давит на рост германской экономики, были отчасти развеяны вчерашним отчетом PMI, подтвердившим рост индекса в сфере услуг до 55 против ожидаемых 53,5, и в обрабатывающей промышленности до 54,2 против прогнозных 53,9. Что интересно, рост показателя продолжился, даже несмотря на рост геополитического напряжения с Россией и Украиной, которое может существенно повлиять на бизнес Германии. Получается, теперь ЕЦБ вновь получил отсрочку в отношении дополнительного стимулирования экономики, и, значит, рынок вновь попытается заложить это в цену, а регулятор вновь вмешается, как только евро зайдет в опасную зону 1,39-1,40. Сегодня в центре внимания исследования IFO Германии, которое также может показать рост индекса экономических ожиданий и подбодрить первоначальный спрос на евро. Во второй половине дня обратите внимание на выступление Драги, в котором управляющий может вновь намекнуть на то, что ЕЦБ не устраивает столь высокий уровень евро.

GBP/USD

Несмотря на внушительные распродажи британской валюты в течение среды, сегодня пара может развернуться, так как все, кто хотел зафиксировать прибыль, уже это сделал, а желающих войти в рынок лонгами на более низких уровнях может прибавиться. Дополнительным фактором поддержки может стать ожидание раскола в стане Комитета на ближайшем заседании. Опубликованный вчера протокол прошлого заседания MPC не принес ничего радикального в позиции Банка Англии, тем не менее, общий тон текста был более оптимистичным с упоминанием нарастающих темпов восстановления экономики, роста заработной платы, и это притом, что заседание состоялось еще до того, как были опубликованы последние сверхпозитивные данные с рынка труда. Многие уже отметили чуть более позитивный настрой протокола, а новые свидетельства силы британской экономики могут убедить часть представителей Комитета в необходимости сворачивать программу стимулирования.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
 
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.04.2014 00:03
Как британцы покупали в апреле
Несмотря на достаточно большое число экономических катализаторов в четверг европейские валюты вели себя относительно сдержанно. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3815, а GBP/USD – к 1,6770.

EUR/USD получила с самого утра поддержку со стороны позитивных данных исследование IFO Германии, подтвердившего, что бизнес страны с оптимизмом смотрит в будущее, несмотря на геополитическое напряжение. Индекс экономических ожиданий достиг 111,2 против прогноза 110,5, что окончательно убедило валютный рынок, что ЕЦБ даже не будет рассматривать вмешательство в текущий курс монетарной политики вплоть до июньского заседания. Драги не сказал ничего нового и не смог убедить инвесторов в том, что текущий курс евро очень опасен. Впрочем, вчера он особо и не пытался сделать это. В итоге, пара от уровня открытия 1,3816 достигала максимума 1,3842, затем обвалилась к минимуму 1,3791 на выходе сильных данных по розничным продажам, но вернулись в район 1,3820 на закрытии.

После довольно уверенного начала недели GBP/USD поумерила свой пыл и четверг провела в сдержанных попытках восстановиться после недавних потерь. Позитивные данные от Конфедерации розничных торговцев Великобритании не смогли оказать паре поддержки, хотя и превысили прогнозное значение: индекс розничных продаж вырос до 30 против ожидаемых 18. В результате от уровня открытия 1,6779 пара доросла до максимума 1,6805 и завершила торги неподалеку.

USD/JPY большую часть дня провела в рамках 40-пунктового диапазона, однако колебалась она в этих рамках довольно активно. Открытие произошло на отметке 102,55, после чего пара резко скатилась к дневному минимуму 102,08 и откатилась в район 102,30 на закрытии. Свою роль в ослаблении пары сыграли данные из США – отчет по числу первично поданных заявок на пособия по безработице подтвердил рост показателя.

Прогноз на пятницу, 25 апреля

USD/JPY
Диапазон торгов по паре остается довольно узким, уже на протяжении пяти торговых дней не выходит за рамки 102,20 -102,70. Так как Банк Японии, похоже, не торопится с увеличением программы стимулирования на текущий момент, у иены есть все основания не торопиться с падением. Публикуемые в ближайшие часы данные по инфляции Японии станут первым официальным отчетом с момента повышения налога на потребления. Рост индекса потребительских цен может свидетельствовать о том, что продавцы заложили рост ставки в цены на продукцию. Это может несколько поддержать спрос на пару, т.е. ослабить позиции иены, так как станет свидетельством результативной политики Абэ. Ближайшей целью на пути вверх станет все та же отметке 102,70.

EUR/USD
Марио Драги своим вчерашним выступлением попытался прочертить тонкую грань между слишком дорогим евро, который вредит экономике, и евро в «зоне комфорта», которые является отражением восстанавливающихся темпов роста Е-18. Фактически, это подготовка рынка к тому, что в мае никаких радикальных мер ждать не стоит, но излишнего оптимизма от этого испытывать не стоит, так как дальнейший рост единой валюты может заставить ЕЦБ вмешаться, к примеру, в июне. Таким образом, в течение ближайшего месяца диапазоном по паре будет оставаться 1,3750-1,40, причем верхняя граница будет очень сложна для пробоя.
GBP/USD

Как мы видим, область 1,6850/40 остается довольно сильным барьером на пути пары вверх, где отмечается внушительное число офферов. Свою лепту в сдержанность фунта стерлингов вносит динамика кросса с евро, который продолжает расти на довольно позитивных данных из Германии и на менее «мягких» комментариях Драги. Впереди у нас главный отчет недели из Великобритании – объемы розничных продаж. Обратите внимание, опубликованные вчера данные BRC по розничным продажам говорят о динамике за апрель, поэтому рассчитывать на них при прогнозировании мартовского показателя потребительского спроса не стоит. Несмотря на продолжающееся восстановление рынка труда и рост заработной платы, показатель объемов розничных продаж может все отразить падение на 0,4% м/м. Дело в том, что на этот раз мы можем увидеть классический коррекционный откат после довольно сильных февральских данных. В пользу этого выступают и мартовские данные BRC – индекс снизился от 37 до 13 в этот период. Таким образом, это может еще больше надавить на пару с ближайшей целью в районе 1,6740.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.04.2014 02:03
Обзор рынка валют с 21 по 25 апреля

Истекшую неделю валюты завершили с довольно скромными результатами, несмотря на то, что было опубликовано довольно большое число отчетов. При этом стоит отметить, что и европейские валюты, и иена смогли немного укрепиться по отношению к доллару. Евро вырос на символические 0,14%, фунт подорожал на 0,08%, иена укрепилась на 0,19%.

EUR/USD в течение недели не вырвался за пределы 70-пунктного диапазона (1,3784 – 1,3854). Поначалу у пары просто не было катализаторов. В дальнейшем, евро оказался под влиянием двух противоречивых факторов. С одной стороны, макроэкономические отчеты принесли хорошие новости (не считая индекса деловой активности Франции). Данные по деловой активности Германии и еврозоны продемонстрировали рост (до 54,2 и 53,3, соответственно). Позитивную динамику мы наблюдали и в исследовании IFO. Индекс экономических ожиданий в Германии достиг 111,2 против прогноза 110,5. Все это позволяет говорить о том, что не так уж сильно текущий курс евро сказывается на состоянии экономики и, следовательно, вероятность того, что ЕЦБ на ближайшем заседании рассмотрит возможность внесения изменений в монетарную политику, довольно низкая. С другой, представители европейского регулятора уже неоднократно высказывались на тему дорогого евро. Поэтому дальнейшее укрепление общеевропейской валюты может спровоцировать вмешательство Центробанка, что и сдерживает спрос.

GBP/USD в течение недели отметила максимум на уровне 1,6838, но закрепиться на достигнутом не смогла, даже на фоне более сильных, чем ожидалось, данных по розничным продажам. Показатель в марте продемонстрировал рост на 0,1% м/м, 4,2% г/г против прогноза -0,4% м/м,3,8% г/г. Таким образом, британская экономика снова подает сигналы о продолжающемся восстановлении, что вполне подтверждает прогноз Центра экономических и бизнес-исследований, о том, что которые показали, что темпы роста экономики в текущем году составят 3,1% (максимум с 2007 года). Поэтому не исключено, что Банк Англии перейдет к ужесточению монетарной политики даже раньше, чем этого от него ждут. Пока же, протокол мартовского заседания МРС не принес ничего нового. Неизменную монетарную политику сохранили единогласно. Но в целом он оказался более оптимистичным.

USD/JPY в первой половине неделе протестировала сопротивление 102,70, но пока этот уровень остается достаточно сильным сопротивлением. То, что котировки так и не смогли развить восходящее движение, отчасти обусловлено противоречивостью поступившей макроэкономической статистики. Начнем с Японии. Сальдо торгового баланса снова оказалось отрицательным на фоне сильного сокращения экспорта и резкого роста импорта. Таким образом, не исключен очередной этап стимулирования, тем более, что пока еще не в полном объеме проявились последствия от повышения налога. Не на пользу иене пошли пятничные данные по индексу потребительских цен. Показатель вырос до 1,6% от 1,5% месяцем ранее, что подтвердило правильность позиции правительства. Не принесли однозначного оптимизма паре и данные из США. Продажи на вторичном рынке жилья выросли, в то время как продажи новых домов, напротив, снизились. Заказы на товары длительного пользования превысили прогноз (2,6% против ожиданий 2,0%), но позитив был нивелирован более слабым еженедельным отчетом по числу первичных обращений за пособием по безработице (329 000 против 310 000 по прогнозам). Восстановиться паре от минимума на 101,95 в конце недели помог отчет по потребительскому доверию от Университета Мичигана, который также превысил прогноз (84,1 против 83,0).

Прогноз на неделю 28 апреля – 2 мая

Состояние американской экономики пока вызывает больше вопросов, чем дает ответов о возможных сроках начала ужесточения монетарной политики Федрезервом. Поэтому по-прежнему ключевое внимание стоит обращать на публикуемые отчеты и комментарии представителей ФРС (в том числе и выступление Джанет Йеллен, запланированное на 1 мая). Тем более, что на предстоящей неделе состоится очередное заседание FOMC. Пока мы еще ждем продолжения выхода из программы количественного смягчения прежними темпами, что может оказать доллару умеренную поддержку. Но, в то же время, недостаточно агрессивные комментарии способны будут нивелировать это влияние, а, возможно, и разочаровать.

USD/JPY

Япония на предстоящей неделе публикует довольно большое число отчетов. Не вызывает сомнений, что основное внимание привлечет решение по монетарной политике, 30 апреля. Первый месяц после повышения налога подходит к концу и, возможно, регулятор немного изменит риторику, отмечая необходимость дальнейшего стимулирования, что может спровоцировать ослабление иены и возврат пары к сопротивлению 102,70 с дальнейшей целью на 103,40. Также будут опубликованы данные по розничным продажам за март. Возможен довольно резкий рост показателя, поскольку население в преддверии повышения налога спешило совершить необходимые покупки. Кроме того, внимание стоит обратить на данные по деловой активности в промышленном секторе и отчет по промышленному производству. Недостаточно сильные показатели станут очередным поводом для Банка Японии задуматься о дополнительном стимулировании. Немало отчетов публикуют на грядущей неделе и США. Помимо решения ФРС по монетарной политике, внимание рынка привлекут данные по темпам роста экономики США в 1 квартале (30 апреля). Признаки замедления темпов роста экономики способны оказать на доллар давление, поскольку это отодвинет повышение ставки на неопределенный срок (и в этом случае USD/JPY с легкостью может вернуться к поддержке 102,00). Также существенное влияние на пару может оказать отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе. Но поддержку доллар получит только в том случае, если цифры превысят прогноз на уровне 207 000.

EUR/USD

Еврозона в количестве макроотчетов, запланированных к публикации на предстоящую неделю немного отстает от США, но все же и тут есть на что обратить внимание. Во вторник, 29 апреля, будут опубликованы предварительные данные по индексу потребительских цен в Германии. Если показатель продолжит падение, евро может оказаться под давлением, нацеливаясь на прорыв поддержки 1,38, поскольку это будет еще одним сигналом к тому, что ЕЦБ, возможно, придется задуматься о вмешательстве. В среду Германия опубликует данные по розничным продажам и рынку труда, а еврозона данные по инфляции. Умеренно негативная статистика также будет подталкивать валюту вниз, хотя не исключено, что в преддверии американской статистики, движения будут достаточно сдержанными. Окончательные данные по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности в пятницу особого впечатления, скорее всего, не произведут, если только не продемонстрируют сильного отклонения от прогнозов.

GBP/USD

Немало интересного опубликует и Великобритания. 29 апреля выйдет отчет по темпам роста экономики в 1 квартале текущего года. Рост показателя сможет поддержать фунт (ведь это в очередной раз даст основания ждать более скорого начала ужесточения монетарной политики) и спровоцировать тестирование сопротивления 1,6840/1,6850 с целью на 1,69 в случае его прорыва. Помимо этого 1 и 2 мая будут опубликованы данные по деловой активности за апрель в секторе обрабатывающей промышленности и строительстве. Пока показатели удерживаются в зоне роста, но в промышленности он снижается уже 4 месяца, и 2 месяца падения наблюдается в строительном секторе. Негативная динамика показателей может оказать на британскую валюту краткосрочное давление. В остальном пара будет оставаться под влиянием внешних факторов.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.04.2014 00:41
Европейские валюты на первых ролях

Азиатская сессия прошла под знаком спроса на доллар США, однако уже в Европе ситуация резко поменялась, так как рост интереса к британской валюте в связи с подтвержденной сделкой по слиянию, а к евро – в связи с бегством капитала из восточной Европы вернули европейским валютам первые роли. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3850, а GBP/USD – к 1,6810.

EUR/USD смогла вернуть к себе интерес на практически пустом экономическом календаре. Если раньше пара больше выступала в качестве рискованной валюты и во времена геополитического напряжения могла нести потери, то теперь по мере восстановления экономики еврозоны, единая валюта вновь вернула свою привлекательность в глазах трейдеров. В итоге, пара от уровня открытия 1,3843 поначалу скатилась к минимуму 1,3814, но быстро откатилась, добравшись до 3,5-недельного максимума 1,3879 и завершив торги на 30 пунктов ниже.

Инициатором оптимизма в Европе стала пара GBP/USD, которая смогла укрепить свои позиции на подтверждении слухов о том, что компания Pfizer готова пойти на покупку британской AstraZeneca стоимостью около 100 млрд. Спрос на британскую валюту вырос, потому что в результате сделки будет осуществлена покупка фунтов стерлингов. Сумма не так велика, чтобы вызвать большое влияние на рыночную конъюнктуру, но рынок в том состоянии, что уже реагирует на все. В итоге, пара от уровня открытия 1,6802 скатилась к минимуму 1,6776, но оттолкнулась и обновила 3,5-летний максимум на отметке 1,6853, завершив торги вблизи 1,6810.

USD/JPY вела себя гораздо сдержаннее, чем европейские коллеги, медленно, но верно двигаясь вверх на протяжении всего дня. Вышедшие в американскую сессию данные с рынка жилья США значительно превысили прогнозы, подтвердив восстанавливающуюся активность в данном секторе экономики. В итоге, пара открыла день на отметке 102,17, доросла до максимума 102,62 и завершила торги неподалеку.

Прогноз на вторник, 29 апреля

USD/JPY
Несмотря на то, что ближайшая неделя сулит большое число экономических релизов из США, не факт, что даже позитивные данные по рынку труда смогут вновь вернуть полномасштабный спрос на доллар США. Рост уровней занятости стабильными темпами уже ни у кого не вызывает сомнений и, по сути, заложен в цену. Теперь в центре внимания будут оставаться данные по инфляции, а цены пока демонстрируют довольно вялое укрепление. Таким образом, стоит особое внимание обратить именно на дефлятор PCE, который всегда был излюбленным индикатором ценового давления для Федрезерва. Сегодня нас ждет отчет по потребительскому доверию, который, судя по стабилизационным процессам на рынке труда, может подтвердить дальнейшее укрепление индекса, что способно оказать небольшую поддержку паре. Ближайшей целью станет область 103,00.

EUR/USD
Данные, полученные на прошлой неделе, подтвердили, что на текущий момент рост евро пока не оказывает отрицательного эффекта на развитие экономики региона. Таким образом, теперь перед очередным заседанием ЕЦБ осталось получить ответ на еще один вопрос – что с ценами? Инфляционное давление оставалось довольно низким в прошлом месяце, причем окончательные показатели в большинстве стран Е-18 были пересмотрены на понижение. Если тенденция продолжится, это способно подорвать интерес к единой валюте. Таким образом, сегодня в центре внимания будет оставаться отчет по CPI Германии, который будет предварять показатели CPI по всей еврозоне в целом, запланированные к выходу в среду. Стоит отметить, что укрепление курса евро могло отчасти вызвать снижение индекса и в апреле, а, значит, мы вскоре можем увидеть коррекцию пары к ближайшему сопротивлению в районе 1,38.

GBP/USD

Для любителей фунта сегодня важнейший день, который может перевести пары на новые уровни и помочь обновить максимумы ноября 2009 года. Сегодня будут опубликованы пересмотренные данные по ВВП за 1 квартал, и если они подтвердят, что темпы роста Великобритании действительно ускорились с января по март, это может стать еще одним стимулом для покупки пары. Тем не менее, стоит признать, что имеющиеся на текущий момент показатели говорят о том, что отчет, максимум, совпадет с прогнозами, а может и не дотянуть до них. Дело в том, что в первом квартале темпы роста розничных продаж несколько замедлились, и хотя торговая активность выросла, этого, возможно, оказалось недостаточно, чтобы дотянуть до ожиданий. В итоге, высоки шансы того, что пара продемонстрирует коррекцию вниз на выходе данных, причем ближайшей целью в этом случае будет район 1,6740.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.04.2014 00:14
Штаты готовят «тяжелую артиллерию»
Вторник прошел довольно насыщенно с резкими падениями евро и обновленными минимумами иены. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,38, а GBP/USD – к 1,6830.

EUR/USD делала робкие попытки уйти выше 1,3870, однако скудный на события экономический календарь не предоставил паре необходимые стимулы. Данные по потребительскому доверию GFK Германии не вызвали интереса рынка, а слабоватые показатели инфляции подтвердили, что ценовое давление остается довольно низким, хотя, возможно, и «нащупало дно». Особенно большой удар нанесли показатели CPI Германии, опубликованные во второй половине дня (-0,3% против прогноза -0,1%). В итоге, пара от уровня открытия 1,3851 доросла до максимума 1,3879, но скатилась в район 1,38 на закрытии.

GBP/USD начала европейскую сессию на позитиве в связи с появившимися в СМИ комментариями Марка Карни о том, что экономическое восстановление Великобритании носит широкомасштабный характер. Это вызвало у инвесторов надежду на то, что публикуемые ВВП за 1 квартал превысит прогнозные значения, поэтому пара доросла до максимума 1,6845 прямо перед релизом. Британские данные вышли ниже ожиданий, как мы и предполагали, что заставило GBP/USD откатиться от ранее отмеченных уровней и достичь области 1,6825 на закрытии торговых суток.

USD/JPY смогла укрепиться в течение торговых суток, благодаря закрытым японским рынкам, а также восстановлению спроса на американскую валюту. Разочаровывающие данные по потребительскому доверию США не оказали влияния на цены. Пара от уровня открытия 102,47 доросла до 102,78, обновив трехнедельный максимум и завершив торги вблизи 102,55.

Прогноз на среду, 30 апреля

USD/JPY
Итак, спокойные дни закончились, так как впереди у нас самые главные события недели, включая заседание FOMC, исследование занятости в частном секторе от ADP, и уровни занятости NFP. Пара продолжает оставаться в позитивном настрое в ожидании сильных показателей из США, поэтому отметка 103,00 уже не за горами. Заседания центробанков (Японии и США) пройдут, скорее всего, без особых сюрпризов, поэтому все внимание рынка будет сконцентрировано на американских исследовании рынка труда от ADP и пересмотренном показателе ВВП за 1 квартал. Нам необходимо сразу два сильных показателя, чтобы пара смогла закрепиться выше 103,00 и устремиться в район максимумов начала апреля выше 103,50.

EUR/USD
Еврозона тоже не будет отставать в плане экономических релизов. Начало торгов задаст Германия публикацией данных по розничным продажам и показателям с рынка труда. Стоит отметить, что состояние крупнейшей экономической системы Европы играет большую роль для еврозоны в целом, а, значит, и для позиций евро. После выхода германских показателей внимание рынка сфокусируется на данных по инфляции. Несмотря на то, что вчерашние отчеты и по показателю денежной массы М3 и по CPI Германии подтвердили все еще слабое ценовое давление, у рынка все еще остается слабая надежда на сильные данные (прогноз составляет 0,8% против 0,5% в предыдущем месяце). Если ожидания оправдаются, пара может вернуться в недавний район 1,3870. Однако здесь будьте осторожны – не исключен выход на сцену представителей ЕЦБ с очередной порцией вербальных интервенций, а, значит, «шорты» будут в моде.

GBP/USD

Британский ВВП за первый квартал не дотянул до прогнозов, составив 0,8% кв/кв, 3,1% г/г против ожидаемых 0,9% кв/кв и 3,2% г/г. Рост, по большей части, наблюдался в сфере услуг, а вот сельское хозяйство, горнодобывающий сектор и электроэнергетика отразили снижение в связи с плохими погодными условиями в этот период. Тем не менее, стоит признать, что 3,1% г/г – это хорошие темпы роста, учитывая, что показатель является максимальным среди стран G7 за текущий год. Кроме того, стоит обратить внимание на то, что в дело вмешался погодный фактор, поэтому во втором квартале может произойти ускорение экономики, которое все же надавит на Банк Англии в отношении перехода к более жесткой денежно-кредитной политике. На этом фоне можно ожидать, что после четвертой неудачной попытки GBP/USD зафиксироваться выше 1,6850, пара все же сможет уйти выше со среднесрочной целью на 1,70 к концу квартала.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.05.2014 11:40
Мир, труд, май и данные из США

Избыточное число экономических событий и противоречивые результаты вызвали на валютном рынке бурю эмоций. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3880, а GBP/USD – к 1,6870.

EUR/USD все же смогла восстановиться выше 1,3800 после падения к минимуму 1,3774, вызванного слабыми данными по инфляции в еврозоне. Показатель CPI в апреле вырос всего лишь на 0,7%, не дотянув до прогнозных 0,8%, однако индекс вызвал неоднозначную реакцию у рынка, так как все же сумел продемонстрировать рост от мартовских 0,5%, хотя после опубликованных во вторник данных из Германии инвесторы начали закладывать в цену более слабые уровни. Все это вкупе с вышедшими позже слабоватыми данными по ВВП в США помогли паре добраться до максимума 1,3876, неподалеку от которого и были завершены торги.

GBP/USD, в отсутствии собственных экономических отчетов, оставалось лишь следовать по пятам евро и радоваться слабым данным из США. В итоге, пара от уровня открытия 1,6826 доросла до максимума 1,69, побив рекорд ноября 2009 года и теперь настроившись на максимумы августа того же года. Завершение торгов произошло в области 1,6870.

Несмотря на попытки USD/JPY закрепиться выше 102,50 на выходе более сильных, чем ожидалось данных ADP по уровням занятости, ей это не удалось, так как настроения инвесторов были подпорчены слабоватыми данными из США. Темпы роста в 1 квартале составили лишь 0,1% кв/кв против прогнозных 1,2%, и это нанесло серьезный удар по репутации доллара, отправив пару к минимуму 102,02, причем закрытие торгов произошло всего на 10 пунктов выше.

Прогноз на четверг, 1 мая

USD/JPY
Если сконцентрировать все внимание исключительно на основных цифрах ВВП США, то данные действительно разочаровали. Однако рынок все же был подготовлен к низким уровням в связи с плохими погодными условиями в январе и феврале. Кроме того, некоторые компоненты отчета были очень даже неплохими. К примеру, личные расходы потребителей составили 3,0%, что оказалось выше, чем предполагалось на основании ежемесячных данных по расходам. Тем не менее, слишком велик был удар со стороны инвестиций в бизнес (-5,5% на оборудование, +1,5% на интеллектуальную собственность и -5,7% на жилую недвижимость). Однако самое главное, что стоит понимать, глядя на все эти цифры, что все это уже в прошлом и не имеет никакого отношения к текущему состоянию экономики США. Более того, судя по всему, во втором квартале стоит ожидать резкого укрепления показателя.

А сегодня нам предстоит сосредоточить все внимание на отчетах, которые помогут нам разобраться с тем, что же все-таки можно ожидать от пятничных уровней занятости в рамках отчета NFP. В этом плане интерес будет представлять 4-недельная скользящая средняя по заявкам на пособия по б/р, а также компонент занятости в рамках индекса ISM в обрабатывающей промышленности. Рынку очень нужны хорошие данные, и он с радостью отреагирует на них сегодня, что может вернуть пару выше 102,50 вновь.

EUR/USD
Вчерашние данные подтвердили, инфляция в еврозоне медленно, но верно продолжает расти, что темпы роста Германии остаются стабильными при продолжающемся снижении безработицы (-25 тыс против ожидаемых -10 тыс), и что периферийные страны также вносят свою позитивную лепту в восстановление региона. Пока восстановление не сбавит обороты, цены продолжат рост, а, значит, вмешательства со стороны ЕЦБ на текущий момент можно ожидать только вербального. Сложив все эти факторы вместе, инвесторы решили вновь зайти на «запретную зону» вблизи 1,39-1,40. Стоит напомнить, что в марте рынок уже пытался торговать в этом районе, и коррекция быстро вернула пару в район 1,37. Сейчас любой катализатор в виде сильных данных из США может также быстро вернуть пару «с небес на землю» в районе 1,38.

GBP/USD

Конечно, никого так не порадовали слабые американские данные по темпам роста в 1 квартале, как фунта стерлингов, так как теперь мы четко видим, что именно Великобритания остается уверенным лидером по скорости восстановления экономики. «Британец» находится вблизи многолетних максимумов, однако именно его позиции выглядят более уверенными, чем у евро, так как подтверждены фундаментальными отчетами и лишены фактора риска в виде вербальных интервенций или дополнительного смягчения денежно-кредитной политики со стороны Банка Англии. Сегодня стоит обратить внимание на данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности. Индекс демонстрирует снижение 4 месяца подряд после достижения пика в ноябре прошлого года. Если ему на этот раз удастся восстановить часть потерь, это поможет паре пробить сильное сопротивление 1,69 и закрепиться чуть выше.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.05.2014 11:08
Обзор рынка валют с 28 апреля по 2 мая

Завершившаяся неделя была очень насыщенной. Большое число макроэкономических отчетов обусловило высокую волатильность. Европейские валюты по итогам рабочей пятидневки смогли продемонстрировать укрепление по отношению к доллару, в то время как пара USD/JPY завершила неделю практически на тех же уровнях, что и начала. Евро вырос на 0,29%, фунт подорожал на 0,4%.

EUR/USD в течение недели продемонстрировала разнонаправленные движения. Недостаточно сильные отчеты по индексу потребительских цен Германии и еврозоны оказали на евро давление, в результате чего пара отметила минимум на уровне 1,3774, от которого довольно быстро восстановилась. Во-первых, тот факт, что CPI еврозоны, хоть и не дотянул до прогноза на уровне 0,8%, в апреле продемонстрировал рост на 0,7% от 0,5% в марте, позволяет предполагать, что инфляция все же «нащупала дно». А это значит, что ЕЦБ, скорее всего, на майском заседании снова не станет вмешиваться в монетарную политику. Во-вторых, фактором поддержки для евро стали данные по немецкому рынку труда, опубликованные чуть ранее. Число безработных в Германии сократилось сильнее, чем ожидалось (-25 000 против -10 000 по прогнозам). Таким образом, первая по величине экономика еврозоны по-прежнему остается локомотивом всего монетарного блока.

GBP/USD смогла продемонстрировать рост и отметила максимум на уровне 1,6918, несмотря на то, что темпы роста экономики Великобритании не дотянули до прогнозов. ВВП за 1 квартал вышел на уровне 3,1% против ожиданий роста на 3,2% в годовом соотношении. Тем не менее, среди стран Большой семерки Великобритания на данный момент является лидером по темпам роста, что делает позиции фунта достаточно устойчивыми. Кроме того, порадовали данные и из промышленного сектора. Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности вырос в апреле до отметки 57,3 от мартовского значения 55,8. Это стало дополнительным подтверждением того, что экономика продолжает набирать обороты. PMI в строительном секторе, хоть и продемонстрировал небольшое снижение (до 60,8 от 62,5), по-прежнему остается в зоне роста.

USD/JPY в начале недели медленно, но уверенно двигалась вверх. Отчасти поддержку ей оказали данные по незавершенным сделкам по продажам жилья, которые вышли лучше ожиданий. Но рост был сдержан сопротивлением 102,70. В дальнейшем в дело вмешались отчеты, которые не пошли на пользу доллару. В частности, темпы роста американской экономики в 1 квартале составили 0,1% в то время как прогнозировался рост на 1,2%, хотя не исключено, что этот спад временный на фоне сложных погодных условий в США. В целом американские данные носили противоречивый характер. Число первичных обращений за пособием по безработице выросло на 344 000 против прогноза 319 000, а индекс деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности (ISM) вырос до 54,9 от 53,7 в марте. Ключевой отчет недели по занятости в несельскохозяйственном секторе оказался значительно лучше ожиданий. Число созданных рабочих мест составило 288 000 в то время как ожидалось всего 210 000. Позитивную динамику продемонстрировал и уровень безработицы, снизившись в апреле до 6,3% от 6,7% в марте. Это подбросило пару к максимуму на уровне 103,01. Однако, рост опасений относительно эскалации российско-украинского конфликта в связи с проведением Киевом операции в восточных областях страны, спровоцировали в конце недели рост спроса на активы-убежища, что позволило иене восстановить большую часть потерь.

Прогноз на неделю 5 – 9 мая

ФРС США, как и предполагалось, ставку сохранил на уровне 0 – 0,25%, но при этом продолжил сворачивание мер количественного стимулирования. Также представители комитета подтвердили свое намерение продолжать постепенный выход из QE3. На фоне недостаточно стабильного состояния экономики США (падение уровня безработицы, например, связано с сокращением численности экономически-активного населения), что подтвердили последние отчеты, пока вряд ли стоит ждать ускорения его темпов. Поэтому по-прежнему внимание на макроэкономическую статистику.

USD/JPY

На предстоящей неделе Япония значимой макроэкономической статистики не публикует. Поэтому традиционно внимание стоит сосредоточить на отчетах из США и ситуации на геополитической арене. Среди американских данных следует выделить отчет по деловой активности в сфере услуг (в понедельник), а также данные по торговому балансу. Последний отчет редко вызывает активную реакцию со стороны валют. Но все же он добавит ясности в экономическую картину в целом. Традиционно не исключаем из поля зрения еженедельные данные по обращениям за пособием по безработице в США, поскольку именно они позволят предполагать, продолжит ли показатель занятости в несельскохозяственном секторе рост. Умеренно позитивная статистика из Штатов может оказать поддержку доллару, нацеливая пару на возврат в район сопротивления 102,70. Помимо отчетов внимание стоит обратить и на выступления представителей FOMC, которые способны пролить свет на дальнейшие планы Федрезерва. В среду заявление сделает глава ФРС Джанет Йеллен. 8 мая выступят Эванс, Тарулло, Буллард. В качестве фактора, сдерживающего рост пары, может выступить усиление геополитических рисков.

EUR/USD

Несмотря на то, что изменений в монетарной политике на майском заседании мы не ждем, все же решение ЕЦБ и следующая за этим пресс-конференция Марио Драги остаются в центре внимания. Если глава Центробанка изменит тон комментариев на более агрессивный, евро может получить поддержку. Но не стоит забывать о том, что пара подобралась довольно близко к уровню 1,39- 1,40, которую ЕЦБ воспринимает как повод вмешаться в торги посредством вербальных интервенций с целью ослабления валюты. Таким образом, указанная зона будет очень сложной для прохождения. Во вторник будут опубликованы окончательные данные по деловой активности в сфере услуг Е18 и отдельных ее регионов. Но, скорее всего, активной реакции они, скорее всего, не вызовут. Ясности в экономическую картину могут добавить данные по промышленному производству (в четверг) и торговому балансу (в пятницу) Германии. Причем последний отчет будет более интересен, поскольку позволит оценить, каким образом текущий курс евро влияет на состояние экономики, которая является локомотивом всего монетарного блока. Таким образом, на предстоящей неделе пара, скорее всего, будет удерживаться в пределах диапазона 1,3750 – 1,3900.

GBP/USD

Решение по монетарной политике объявит и Банк Англии. Изменений относительно уровня ставки, а также программы покупки активов, пока ждать не приходится. Однако, учитывая последние макроэкономические отчеты, а также заявления Марка Карни о том, что экономическое восстановление Великобритании носит широкомасштабный характер, можно предполагать, что тон комментариев к решению будет более оптимистичным и даст основания ждать более скорого начала ужесточения монетарной политики. В этом случае фунт может получить поддержку и при условии прорыва максимума прошлой недели нацелится на движение в район сопротивления 1,7000. Помимо этого внимание стоит обратить на данные по деловой активности в сфере услуг (в понедельник), а также отчеты по промышленному производству и торговому балансу.

Что понедельник нам готовит

Ситуация на Украине продолжает оставаться напряженной. Это вполне может вызвать отток средств из рискованных активов. Поэтому не исключено дальнейшее укрепление иены против доллара. А вот евро без дополнительных катализаторов к росту может оказаться под давлением хотя бы в силу своей перекупленности. Хотя, если публикуемый Европейской комиссией прогноз экономического роста принесет повод для оптимизма, евро может попытаться вернуться к апрельскому максимуму.

США, как отмечалось ранее, в понедельник опубликуют данные по деловой активности в сфере услуг, которая играет основную роль в экономике страны. При условии, что показатель продемонстрирует рост, доллар может укрепиться против большинства основных оппонентов, поскольку это станет еще одним баллом в копилку более скорого начала ужесточения монетарной политики.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.05.2014 00:16
Тон сегодня задает фунт

Понедельник прошел совершенно спокойно на фоне пустого календаря, закрытых японских рынков и в предвкушении интересных событий, запланированных на последующие дни. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3880, а GBP/USD – к 1,6870.

Европа представила единственный достойный внимания рынка отчет по инфляции на производственном уровне, который полностью подтвердил ожидания (-0,2%). Тем временем, европейская комиссия cпрогнозировала, что инфляция в 2014 году замедлится до 0,8% от 1,3% в 2013 года, однако в 2015 году начнет восстанавливаться (до 1,2%). Кроме того, и темпы роста еврозоны ожидаются на отметке 1,2% в 2014 году и 1,7%, что может означать, что ЕЦБ может ничего не менять в денежно-кредитной политике на ближайшем заседании. EUR/USD практически не отреагировала на все эти данные, открыв день на отметке 1,3884, добравшись до минимума 1,3864 и вернувшись в район 1,3880 на закрытии.

GBP/USD провела торговые сутки в рамках узкого диапазона, за весь день потеряв лишь порядка 10 пунктов на фоне совершенно пустого календаря Великобритании, однако ситуация может сильно измениться уже сегодня.

Несмотря на закрытые рынки Японии, USD/JPY все же смогла найти катализаторы для динамики в виде китайских данных PMI, а также фактора бегства из рисков. Окончательный индекс деловой активности КНР скатился к 48,1 вместо прогнозных 48,3, причем и объемы производства, и общее число новых рабочих мест сократилось в апреле. Все это только подтверждает, что в основе снижения деловой активности лежит падение внутреннего спроса, так как число экспортных заказов сократилось совсем незначительно. В итоге, даже сильные данные из США по ISM в сфере услуг не смогли вернуть интерес к паре: от уровня открытия 102,16 она скатилась к минимуму 101,86 и вернулась в район 102,10 на закрытии.

Прогноз на вторник, 6 мая

USD/JPY
Основной историей на текущий момент все еще остается падение доходности по американским гособлигациям, что подтверждает сомнения инвесторов в силе роста экономики США, а также в вероятности более скорого сворачивания программы количественного смягчения от ФРС. Это и является основной причиной того, что пара так и не добралась до отметки 103,00 на выходе очень сильных данных по уровням занятости, а, напротив, скатилась под 102,00 к началу торговой недели. И пока рыночные настроения не изменятся, мы вряд ли увидим возвращение пары к годовым максимумам. Текущая неделя не сулит ничего интересного в плане американских отчетов, поэтому внимание могут привлечь лишь официальные представители ФРС, хотя и здесь мы не ждем больших откровений. Скорее всего, пара проведет ближайшие дни в рамках узкого диапазона 101,80-102,20.

EUR/USD
На ближайшей неделе именно евро будет задавать тон для торгов парой, так как впереди отчеты по деловой активности в сфере услуг, промышленному производству Германии, а также главный катализатор - решение по ставке ЕЦБ с последующей пресс-конференцией Драги. Вряд ли кто-либо ждет изменений в денежно-кредитной политике, а вот слова Марио могут заинтересовать. Напомним, что в прошлом месяце в попытке «уговорить» евро пойти вниз глава ЕЦБ перечислил все возможные варианты смягчения монетарной политики. Если в этот раз Драги вновь коснется темы широких негативных последствий укрепления единой валюты, и сумеет убедить рынок, что вмешательство в текущий курс действительно может произойти, это вызовет распродажу пары.

Обратите внимание на тот факт, что область 1,39-1,40 защищена не только монетарными властями, но и большим числом продавцов, которые особенно значительное число ордеров расставили вблизи 1.3900. Кроме того, интерес отмечен и в районе 1.3940/50, 1.3975 и 1.4000, и именно эти уровни будут выступать в качестве уровней сопротивления в течение ближайшей недели. Что касается покупателей, то наибольшее их число отмечается в районе 1,3750, который будет служить ключевым уровнем поддержки.

GBP/USD

Путь вверх для пары становится все более тернистым по мере приближения к максимумам августа 2009 года. С каждым разом ему необходимы еще более сильные данные, подтверждающие восстановление британской экономики хорошими темпами. На прошлой неделе хорошую поддержку паре оказали данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности. На этой неделе такой же интерес может вызвать отчет по сфере услуг. Если показатель покажет рост, после того как систематически снижался с октября прошлого года, это поможет паре пройти ближайшее сопротивление 1,6880 и устремиться в район 1,6920.
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.05.2014 11:49
Никто не любит доллар США

Вторник принес серьезные прорывы технических уровней по европейским валютам. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3930, а GBP/USD – к 1,6980.

EUR/USD смогла прорваться выше сопротивления 1,3944 на, казалось бы, маловажных событиях. Дело в том, что испанский показатель деловой активности значительно превысил прогнозы (56,5 против ожидаемых 54,3), что подтвердило, что «периферия» тоже постепенно наращивает обороты. В итоге, пара от уровня открытия 1,3874 доросла до максимума 1,3951, завершив торги на 20 пунктов ниже.

GBP/USD вновь обновила максимум с августа 2009 года, добравшись до отметки 1,6995. Значительную часть роста пара показала по следам EUR/USD, а вышедшие чуть позже данные по деловой активности в сфере услуг протолкнули пару выше сильного сопротивления 1,6950. PMI составил 58,7 против против 57,6, причем компонент занятости достиг 56 от 53,5 ранее (максимум с октября 2013). Еще один аргумент в пользу ускоряющихся темпов роста Великобритании. В итоге, закрытие торгов произошло на отметке 1,6980.

USD/JPY попала под давление в связи с широкомасштабным ослаблением доллара. Пара от уровня открытия 102,13 скатилась к минимуму 101,49, завершив торги на 10 пунктов выше. Слабые данные по торговому балансу только усугубили ситуацию: дефицит составил 40,38 млрд долл против прогнозных 40,1.

Прогноз на среду, 7 мая

USD/JPY
Несмотря на то, что отчасти во вчерашней слабости доллара можно было бы обвинить сильные отчеты из Европы, в основе подобной широкомасштабной распродажи USD лежит все же четкое нежелание трейдеров иметь на руках американскую валюту на текущий момент. Свою лепту внесли и слабые данные по торговому балансу, подтвердившие, что темпы роста ВВП США в 1 квартале могут оказаться на отрицательной территории. В свете текущих настроений рынок может сконцентрировать все свое внимание на сегодняшнем выступлении Джанет Йеллен. Если глава ФРС признает, что текущие условия рынка труда и низкая инфляция пока не позволяют ожидать ускоренных темпов восстановления экономики, пара может вновь попасть под давление. Ближайшей целью в таком случае может стать поддержка 101,30.

EUR/USD
Показатели из еврозоны, в отличие от британских данных, были не так сильны, однако достаточно хороши, чтобы вселить оптимизм. Кроме того, стало известно, что ОЭСР также повысила прогнозы по темпам роста экономики Е-18 до 1,2% от 1,0% ранее. Все это постепенно вселяет в умы инвесторов уверенность, что ЕЦБ нечего бояться, поэтому на какие-либо кардинальные изменения в монетарной политике он не пойдет, по крайней мере, в ближайшее время. Тем временем, пара уже зашла на опасную территорию 1,39-1,40, и ждать, что Марио Драги во время своего выступления будет игнорировать этот факт, это, значит, надеяться на чудо. Текущие уровни самые что ни на есть привлекательные для входа на рынок шортами. 1,40 ЕЦБ будет защищать, как минимум, вербально.

GBP/USD

Сфера услуг вносит самую внушительную долю в британскую экономику, а опубликованные вчера данные только подтвердили, что ВВП во втором квартале может ускорить итак высокие темпы роста. ОЭСР даже повысила вчера прогноз по темпам роста до 3,2% от 2,4%, в то время как ожидания по Китаю и США были пересмотрены на понижение. На фоне всего этого позитива часть инвесторов вновь поверила в то, что Банк Англии способен пойти на повышение ставки даже в этом году. Особенно учитывая недавно появившиеся разговоры о том, что монетарные власти обеспокоены ростом цен на рынке жилья. Теперь новая цель для пары – отметка 1,70, которой мы не видели с августа 2009 года, и пройти ее будет не так-то просто, учитывая большое число опционов, которые продавцы будут агрессивно защищать. Если пробой состоится, цены обновят 5-летний максимум на 1,7041.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.05.2014 00:15
Насколько эмоциональным будет Драги?

Среду валюты провели в рамках узких диапазонов в отсутствие каких-либо важных экономических катализаторов. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3930, а GBP/USD – к 1,6980.

EUR/USD в течение дня торговалась выше отметки 1,39, однако в рамках узких диапазонов. Опубликованные вчера данные второстепенной значимости не вызвали интереса у рынков, несмотря на то, что и данные по промышленным заказам Германии, и по торговому балансу Франции подтвердили все еще слабое восстановление экономики еврозоны. В итоге, пара завершила торги вблизи 1,3920.

GBP/USD, в отсутствие экономических данных, весь день медленно дрейфовала на «юг», открыв торговые сутки на отметке 1,6973, добравшись до дневного максимума 1,6985, завершив торги в районе 1,6960.

USD/JPY помогло молчание Джанет Йеллен, которая была сдержана в рамках своего выступления. Умеренные чуть более позитивные комментарии помогли паре дорасти до дневного максимума 102,00 от минимума 101,42 и завершить торги в районе открытия 101,70.

Прогноз на четверг, 8 мая

USD/JPY
Отсутствие важных экономических отчетов из США и Японии может заставить рынок сконцентрировать все внимание на данных из Китая. Темпы роста экспорта, вероятно, останутся довольно слабыми, что может вновь вызвать интерес к менее рискованным активам в течение азиатской сессии, а, значит, немного надавить на пару. Европейские данные вряд ли привлекут внимание пары, а вот публикуемые в американскую сессию показатели числа заявок на получение пособия по безработице могут немного скорректировать динамику пары, особенно если будут значительно разниться с прогнозными значениями. В целом, сегодня не ожидается внушительных колебаний. Скорее всего, динамика будет ограничиваться диапазоном 101,40-102,00.

EUR/USD
Сегодня произойдет ключевое событие недели – заседание ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Несмотря на то, что от него мы не ждем больших изменений, последующая пресс-конференция центробанка Марио Драги способна серьезно повлиять на текущие уровни пары. Инфляция все еще удерживается на довольно низких уровнях, деловая активность в еврозоне хотя и растет, но неуверенно, а дорожающий евро продолжает угрожать ценовой стабильности и дальнейшему восстановлению региона. Кроме того, за последние дни евро приблизился к годовым максимумам в районе 1,3950. Напомним, что диапазон 1,39-1,40 является «зоной опасности» для регулятора – как только цены переходят на эту территорию, монетарные власти начинают вербальные интервенции. Таким образом, если Драги на этот раз вновь выскажет опасения по поводу дальнейшего роста единой валюты, можно ожидать распродаж пары с ближайшей целью в районе 1,3860 с дальнейшим движением в район 1,38.

GBP/USD

Банк Англии, вероятнее всего, оставит все на прежних местах в рамках текущего заседания. И, по традиции, после этого не последует сопроводительного заявления. Тем не менее, стоит признать, что с каждым месяцем экономические данные все больше уверяют инвесторов в том, что ЦБ способен пойти на сокращение программы смягчения уже в текущем году. В этом плане ключевым станет публикуемый 14 мая ежеквартальный отчет по инфляции. Повышение прогнозов по темпам роста и CPI могут вызвать новую волну спроса на пару, которая закрепит позиции фунта стерлингов выше 1,70 с дальнейшей целью на уровни максимума августа 2009 года (1,7041). На сегодня для пары главным ориентиром будет выступление Марио Драги. Более мягкие комментарии могут напомнить рынку, что пока ЕЦБ размышляет над вариантом дополнительного смягчения, Банк Англии уже находится на грани перехода в режим ужесточения. Такая игра контрастов может вернуть пару выше 1,70.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.05.2014 23:08
ЕЦБ загнал себя в ловушку

Час «Х» в виде выступления Марио Драги действительно не обманул наши ожидания, скинув евро с многолетних максимумов, невиданных с октября 2011 года. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3850, а GBP/USD – к 1,6930.

EUR/USD с самого утра делала мелкие шаги вверх, ближе к 1,40, надеясь на то, что ни ЕЦБ, ни его глава не решатся ни на что радикально новое. И первые комментарии Драги дали надежду, что так и будет, что помогло паре добраться до 3,5 летнего максимума 1,3993. Однако последующие слова о том, что высокий курс евро вызывает серьезные опасения, а также намеки на то, что в июне все же произойдет дополнительное смягчение монетарной политики обвалили пару, отправив ее к недельному минимуму 1,3848. Завершение торговых суток произошло чуть выше, в районе 1,3870.

GBP/USD вчера продолжила коррекционный откат от недавно достигнутых максимумов, добравшись до дневного минимума 1,6922, даже несмотря на позитивную динамику кросс-курса EUR/GBP, который потерял порядка 80 пунктов на выступлении главы ЕЦБ Марио Драги.

USD/JPY вчера также весь день дрейфовала на юг от уровня открытия 101,89 до минимума 101,49, завершив торги неподалеку. Отсутствие экономических отчетов первостепенной важности обусловило умеренные движения пары, а чуть более позитивные показатели числа заявок на пособия по безработице не вызвали интереса рынка.

Прогноз на пятницу, 9 мая

USD/JPY
ФРС, похоже, еще долгое время не решится на какое-либо повышение ставок, что негласно подтвердила Джанет Йеллен в ходе недавних выступлений, воздержавшись даже от комментариев по поводу озвученного ранее ужесточении спустя полгода после полного сворачивания QE3. В отношении динамики USD/JPY это может оказаться негативным фактором, так как Банк Японии также неоднократно последнее время намекал, что на большее стимулирование он пока не способен. Пара до сих пор удерживается ниже 102,00, приблизившись во время вчерашних торгов к отметке 101,60 и торгуясь в середине краткосрочного диапазона 101,40-102,00. Сегодня, на фоне практически пустого экономического календаря пара может продолжить торги в рамках этих границ с вероятностью приближения к нижней линии.

EUR/USD
ЕЦБ, по сути, загнал себя в ловушку – рынки после слов Драги уже активно закладывают смягчения монетарной политики через снижение ставки рефинансирования и ставки по депозитам. Получается, что европейский центробанк - практически единственный на текущий момент рассматривает вариант дополнительного стимулирования. Если в паре с иеной стабильно нейтральная политика Федрезерва играет негативную для доллара роль, то в паре с евро все совсем наоборот. ЕЦБ балансирует на грани, то доходя до вербальных интервенций по поводу негативных последствий дорогой валюты для еврозоны, то убеждая, что пока темпы восстановления экономики остаются стабильными. Мы уже наблюдаем первые признаки того, как высокий курс единой валюты ограничивает мощности Германии – недавний отчет по объемам промышленного производства значительно не дотянул до прогнозов. Если так продолжится и дальше, «локомотив» Е-18 больше не сможет тянуть на себе всю экономику региона, а, значит, ЕЦБ придется вмешаться уже «реально», а не «вербально». Кроме того, надо учесть и тот факт, что ФРС не будет проводить заседаний в мае, а ближайшее состоится лишь 18 июня, и получается, встреча европейского регулятора 5 июня будет решающей. К этому моменту пара может добраться до отметки 1,37.

GBP/USD

Несмотря на то, что вчера «британец» занял спокойную позицию, сегодня он вновь может выйти на первый план, учитывая запланированные к публикации отчеты по промышленному производству и торговому балансу. Показатели ожидаются довольно слабыми, особенно в рамках первого отчета, однако исключительно в связи с действительно сильными уровнями в феврале. Если данные все же превысят прогнозные значения в рамках последних тенденций, спрос на пару резко вырастет. Поддержку паре будет оказывать и разница в потенциальном курсе монетарной политики между Банком Англии, Федрезервом и ЕЦБ. Курс ЕЦБ может оказать поддержку британской валюте через динамику кросс-курса EUR/GBP, которая обвалилась вчера почти на 80 пунктов от максимумов. Таким образом, следующей целью пары станет область сопротивления 1,70.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.05.2014 11:42
Обзор рынка валют с 5 по 9 мая

Завершившаяся неделя для валют оказалась неоднозначной. Евро и фунт в течение рабочей пятидневки обновили максимумы с ноября 2011 и с августа 2009, соответственно. Но довольно быстро отдали заработанное и в целом по итогам недели понесли потери по отношению к доллару. Евро подешевел на 0,81%, фунт продемонстрировал символическое ослабление на 0,12%. В паре с иеной доллар медленно, но уверенно двигался вниз и закончил неделю, потеряв 0,39%.

EUR/USD, отметив максимум на уровне 1,3993 к завершению недели вернулась в район уровня 1,3760. Экономический календарь недели содержал мало значимых отчетов и общеевропейская валюта постепенно двигалась на север в уверенности, что на майском заседании ЕЦБ не станет вносить изменений в монетарную политику. Тем более, что отдельные отчеты дали основания надеяться на восстановление «периферии», в частности, данные по деловой активности в сфере услуг Испании (56,5 против 54,4 по прогнозам). Однако Драги на пресс-конференции после объявления решения по монетарной политике внес все же коррективы в динамику. Мало того, что глава ЕЦБ традиционно повторил мантру о том, что высокий курс евро вызывает опасения относительно перспектив экономики, так он еще весьма недвусмысленно намекнул на то, что в июне Центробанк все же пойдет на очередной раунд смягчения монетарной политики. Неудивительно, что после таких слов рынок захлестнули продажи евро. Опубликованные в пятницу данные по торговому балансу Германии добавили масла в огонь. Показатель продемонстрировал снижение второй месяца подряд. При этом было зафиксировано довольно внушительное падение экспорта (-1,8% против прогноза роста на 1,0%). В целом, это можно воспринимать как подтверждение негативного влияния дорогого евро на экономику локомотива еврозоны.

GBP/USD очень близко подобралась к сопротивлению 1,70, пройти которое оказалось непросто. Во-первых, в этом районе размещено большое число опционов, которые продавцы, естественно, активно защищали. Во-вторых, у пары, по сути, не было должных катализаторов для прорыва этого барьера. Хотя отдельные отчеты продолжают свидетельствовать о стабильности роста экономики Великобритании. В частности, очередной повод для оптимизма дали данные по деловой активности в сфере услуг. Показатель вырос до 58,7 от 57,6 в марте. Банк Англии, как и предполагалось, на майском заседании не стал вносить изменений в монетарную политику. МРС никак не прокомментировал принятое решение, что немного разочаровало фунт. Дополнительное давление на британскую валюту оказали и данные по промышленному производству. В марте показатель снизился на 0,1% после февральского роста на 0,8%. В годовом соотношении показатель не дотянул до прогноза 2,4%, составив 2,3%.

USD/JPY демонстрировала довольно сдержанную динамику, удерживаясь в течение недели в пределах диапазона 101,40 – 102,00. В начале недели давление на пару оказала довольно слабая статистика из Китая (индекс деловой активности в апреле снизился до 48,1), а также бегство из рискованных активов на фоне ситуации на Украине. Кроме того, в первой половине недели было отмечено практически повсеместное ослабление доллара, что также внесло свою лепту. Опубликованные данные по экономике США оказались смешанными. Индекс деловой активности в сфере услуг вышел на уровне 55,2 против прогноза 54,1. Лучше ожиданий оказался и еженедельный отчет по обращениям за пособием по безработице (319 000 против прогноза 325 000). Однако, данные по торговому балансу разочаровали. Дефицит хоть и сократился, но меньше, чем ожидалось (40,38 млрд долларов против прогноза 40,1). Достаточно сдержанной в своих комментариях была и Джанет Йеллен. Более того, глава ФРС практически подтвердила, что пока точные сроки начала повышения ставок неизвестны. Она заявила о том, что ФРС должна действовать в направлении поддержания экономического роста, поскольку показатели инфляции и безработицы все же не достигли целевых уровней.

Прогноз на неделю 12 – 16 мая

Расстановка сил основных Центробанков стала более-менее ясна. ФРС США, скорее всего, не станет повышать ставку даже через 6 месяцев после полного выхода из программы количественного смягчения. А вот Банк Англии может сделать это раньше заявленного второго квартала 2015 года. Банк Японии пока не настроен на дополнительное стимулирование, хотя мы все же подобный исход полностью не исключаем: возможно, что давление, которое окажет на экономику страны повышенный налог с продаж, все же вынудит регулятора пересмотреть свою позицию. Со стороны ЕЦБ рынок теперь будет ждать смягчения монетарной политики. Теперь все экономические отчеты могут оцениваться сквозь призму указанных ожиданий.

USD/JPY

На предстоящей неделе ключевым отчетом из Японии станут данные по ВВП за 1 квартал текущего года (14 мая, 23:50 GMT). Конечно, этот показатель еще не учитывает повышение налога, которое состоялось 1 апреля. Поэтому цифры могут оказаться достаточно сильными, что способно оказать иене краткосрочную поддержку. Также из поля зрения не стоит исключать выступление главы Банка Японии, запланированное на 15 мая. До этого красок в экономическую картину Страны Восходящего Солнца добавят данные по торговому балансу (11 мая, 23:50 GMT). В случае позитивных данных стоит ждать движения пары в район уровня 101,30. Однако, довольно большое число отчетов публикуют и США. Во вторник, внимание на данные по розничной торговле. В среду и четверг будут опубликованы данные по инфляции (индекс цен производителей и индекс потребительских цен). В пятницу ждем данных из сектора недвижимости по числу выданных разрешений на строительство и числу начатых строительств. Запланированное на вторую половину недели выступление Джанет Йеллен, скорее всего, особого влияния на рынок не окажет, особенно, если глава ФРС не скажет ничего нового. А вот умеренно позитивная статистика из США все же сможет поддержать доллар и в этом случае пара протестирует сопротивление 102,00 с дальнейшей целью на уровне 102,70 в случае его прорыва.

EUR/USD

Интересной неделя будет и для общеевропейской валюты. Во вторник выйдут данные по индексу настроений в деловой среде института ZEW Германии. Снижение показателя может вызвать разочарование рынка, поскольку отразит ухудшение настроений бизнес-сообщества страны. Не менее интересным может оказаться и отчет по темпам роста экономики в 1 квартале Германии и Е-18. Релиз данных намечен на 15 мая. Любые признаки снижения ВВП способны вызвать более активные распродажи евро, поскольку это станет еще одним сигналом к тому, что ЕЦБ и в самом деле может провести смягчение монетарной политики уже на июньском заседании. Поэтому не исключено падение пары в район уровня 1,3720 с дальнейшей целью на 1,3680. Данные по индексу потребительских цен в Германии, публикуемые в среду, скорее всего, влияния на динамику пары не окажут, поскольку это будет уже окончательное чтение показателя за апрель. Реакции стоит ждать только в случае отклонения цифр от предварительного значения.

GBP/USD

Для британской валюты наиболее интересной в плане макроэкономической статистики станет среда. До этого и после значимых отчетов Великобритания не публикует. 14 мая выйдут данные по рынку труда страны. Ожидается небольшое снижение уровня безработицы и, если показатель оправдает прогнозы, это станет еще одним сигналом о восстановлении экономики страны. Но ключевым отчетом недели, скорее всего, станет ежеквартальный отчет по инфляции. Повышение прогнозов по темпам роста экономики и индекса потребительских цен могут вернуть спрос на пару, поскольку это станет очередным сигналом к тому, что Банк Англии все же может пойти на начало ужесточения монетарной политики уже к концу текущего года. В этом случае котировки пары способны вернуться к сопротивлению 1,70 и, в случае его прорыва нацелиться на подъем к уровню 1,7041 (максимум от 5 августа 2009 года). В начале недели движения пары, скорее всего, будут подвержены влиянию внешних факторов.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.05.2014 23:56
Фунт станет звездой этой недели

Понедельник прошел довольно спокойно на фоне пустого календаря и сдержанного поведения фондовых рынков. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3860, а GBP/USD – к 1,6870.

EUR/USD весь день провела вблизи месячных минимумов в районе 1,3760, достигнутых еще на прошлой неделе, так как практически пустой календарь экономических событий не давал поводов для интересных движений. Единственная пара с евро, в которой мы наблюдали хотя бы некоторую активность, это EUR/GBP, который продолжил нисходящий тренд, пробив сопротивление 0,8150 и достигнув почти годового минимума на отметке 0,8142. Такое поведение кросса неудивительно, учитывая четкий посыл Марио Драги во время недавнего заседания, так что, вполне вероятно, что отметка 0,81 будет достигнута уже в ближайшее время.

GBP/USD вела себя более энергично, учитывая запланированную на текущую неделю серию отчетов, которые прояснят позиции Банка Англии. С самого утра пара получила поддержку, укрепившись от уровня открытия 1,6840 до максимума 1,6902, однако завершение торговых суток опять произошло ниже 1,69.

USD/JPY смогла восстановить свои позиции с самого начала недели, даже в отсутствие значимых экономических релизов из Японии и США. Для укрепления пары было достаточно позитивной динамики фондовых рынков Азии и Америки. В итоге, от уровня открытия 101,82 пара смогла дорасти до максимума 102,17 и завершить торги чуть выше 102,00.

Прогноз на вторник, 13 мая

USD/JPY
Теперь, когда все страны вернулись в рабочий режим, можно ожидать активной динамики валют с высокой волатильностью, подпитываемой ключевыми отчетами недели. Наше внимание в ближайшие дни привлекут данные по китайскому промпоизводству, американским розничным продажам, британскому инфляционному отчету и японскому ВВП. Сегодня USD/JPY может попасть под влияние двух событий: утром - показатели промышленного производства в КНР, а вечером - розничные продажи из США. Согласно последним данным из Китая, экономика уже "нащупала дно", и может вот-вот стабилизироваться. Если публикуемые сегодня показатели подтвердят это, волна интереса к более рискованным активам поддержит пару. США опубликуют данные по потребительским расходам, которые тоже обладают потенциалом для того, чтобы стимулировать спрос на доллар США, учитывая сильные данные последних месяцев с рынка жилья. Таким образом, не исключено укрепление пары в район 102,50 в течение вторника.

EUR/USD
Что касается евро, то даже без разочаровывающих данных по торговому балансу Германии, опубликованных на прошлой неделе, было бы понятно, что удорожание национальной валюты оказывает серьезное влияние на состояние экономики страны, а понимание этого, в свою очередь, будет и далее давить на пару. ЕЦБ в прошлый четверг подтвердил, насколько опасна сложившаяся ситуация, а, значит, пара продолжит падение на ожиданиях дополнительного смягчения, причем продаваться она будет вплоть до 5 июня. На ближайшее время поддержка 1,3760 остается сильным барьером на пути вниз, однако движение к 1,37 все же не исключено в среднесрочной перспективе. Таким образом, любые попытки роста стоит воспринимать как удачные точки входа на рынок шортами. Публикуемый сегодня отчет из Германии может предоставить такую возможность, если выйдет выше прогнозов.

GBP/USD

На этой неделе мы увидим ежеквартальный инфляционный отчет от Банка Англии, который должен будет отразить позицию регулятора в отношении дальнейших перспектив британской экономики. Именно в рамках этих прогнозов рынок надеется найти намеки на вероятные сроки смены режима денежно-кредитной политики. Последние данные из Великобритании свидетельствовали о довольно уверенном восстановлении экономики, намного превышающим темпы остальных коллег из «Большой семерки». Если Марк Карни отойдет от озвученной ранее позиции по поводу все еще слабого и «хрупкого» состояния экономики, которое позволит в течение продолжительного времени удерживать монетарную политику в мягком режиме, мы увидим резкий рывок вверх вышек отметки 1,70.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.05.2014 00:28
Сможет ли фунт дойти до 1,70?

Во вторник основные валютные пары испытали распродажи под гнетом слабоватых экономических данных. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,37, а GBP/USD – к 1,6820.

EUR/USD вела себя довольно сдержанно, однако неожиданно слабые показатели экономических настроений в Германии от исследовательского института ZEW оказали на пару давление, отправив в район 1,37, правда, к завершению торговых суток пара смогла немного восстановиться. Индекс экономических ожиданий резко обвалился до 33,1 вместо прогнозных 41,3, а вот показатель текущей ситуации превысил прогнозы (62,1 против 60,5). Это означает, что, в целом, страна неплохо справляется в текущих условиях, однако бизнес продолжает беспокоиться по поводу дальнейших перспектив.

GBP/USD вновь не удалось подойти ближе к отметке 1,69. Напротив, пара продолжила скатываться вниз в рамках европейских торгов, а слабоватые данные из США лишь отчасти восстановили ее потери. В итоге, от уровня открытия 1,6866 пара скатилась к минимуму 1,6824 и завершила торги в районе 1,6820.

USD/JPY продолжила укрепление с самого утра, получив поддержку со стороны позитивной динамики Nikkei. От уровня открытия 102,11 пара доросла до максимума 102,36, однако вышедшие ниже прогнозов данные по розничным продажам оказали на пару давление. Показатель потребительского спроса составил 0,1% против прогнозных 0,5%, а чистые объемы розничных продаж без учета продаж автомобилей и топлива и вовсе остались на прежних уровнях, вопреки ожиданию роста на 0,6%. В итоге, пара завершила торговые сутки в районе 102,30.

Прогноз на среду, 14 мая

USD/JPY
Динамика текущей недели показывает, что доллар США настроился на восстановление. Еще на несколько дней назад он торговался на уровне 1,5-годового минимума в связи с падением доходности по «трежериз», а уже сегодня пара пытается вернуться в апрельский диапазон. Спад деловой активности в первом квартале с резким снижением ВВП на фоне плохих погодных условий надавил на позиции американской валюты, однако теперь все это позади. Кроме того, за последнее время рынок получил подтверждение, что ФРС остается одним из самых агрессивно настроенных регуляторов, учитывая готовность ЕЦБ на дополнительное стимулирование, вероятность более мягких комментарий Банка Канады после недавних разочарований с рынка труда, а также вероятную паузу РБНЗ в отношении дальнейшего повышения ставок. Именно поэтому вчерашнее падение пары на слабых розничных продажах носило ограниченный характер, и именно поэтому мы не исключаем новой волны спроса на пару с ближайшей целью в районе 102,60. Сегодня обратите внимание на американский PPI, который отразит ценовую динамику на производственном уровне. Рост показателя убедит рынок в постепенном усилении инфляционного давления.

EUR/USD
Вчерашние данные еще раз подтвердили довольно нестабильную ситуацию, окружающую Германию. И если пока экспортно-ориентированная экономика чувствует себя неплохо, то будущее остается под вопросом, учитывая падающие показатели промпроизводства, снижающиеся уровни заводских заказов, а также слабеющую деловую активность в обрабатывающей промышленности. На текущий момент область 1,37 остается довольно сильным барьером, и вполне возможно, что мы увидим коррекционный откат обратно к 1,3750 в течение ближайшего времени, так как публикуемые сегодня отчеты по CPI в отдельных странах еврозоны продемонстрируют лишь пересмотренные данные, которые редко вызывают интерес у рынка. Любое укрепление пары стоит воспринимать как удобную точку входа шортами.

GBP/USD

Сегодня мы получим долгожданный инфляционный отчет, публикуемый Банком Англии ежеквартально. Несмотря на то, что мы видели хорошие экономические показатели, низкая инфляция и все еще застойное состояние рынка труда не дает ЦБ поводов для более скорого перехода к режиму ужесточения. Однако, если в мыслях монетарных властей все же есть хотя бы намек на то, что в ближайшее время курс политики придется менять, мы об этом можем узнать из прогнозов в рамках инфляционного отчета. Вероятнее всего, Банк Англии повысит значения по темпам экономического роста, и этого будет вполне достаточно, для того чтобы вновь вернуть масштабный спрос на британскую валюту.

Кроме того, обратите внимание на публикуемые также в среду за час до инфляционного отчета данные по рынку труда. Несмотря на то, что первоначальная реакция рынка может быть ограниченной, позитивная динамика только укрепит интерес к фунту стерлингов в случае повышение прогнозов Банком Англии. Более того, еще до указанных событий пара может начать укрепление на позитивных ожиданиях, чем мы можем воспользоваться практически без риска для торговли. Обратите внимание, в двух предыдущих случаях публикации инфляционного отчета (ноябрь 2013 и февраль 2014) пара прибавляла более 400 пунктов, причем в день релиза движение составляло порядка 150 пунктов.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.05.2014 00:57
День ВВП
В среду британский фунт демонстрировал внушительные движения, правда, не совсем в ту сторону, в которую мы ожидали. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3710, а GBP/USD – к 1,6770.

EUR/USD чуть приподнялась над уровнем 1,37 после неудачных попыток пробить эту поддержку. Окончательные данные по инфляции из разных стран еврозоны, как мы и предполагали, не вызвали интереса рынка. Показатель Германии остался на уровне 1,1% г/г, а CPI Франции был пересмотрен на понижение до 0,8% г/г (против прогноза 0,9%). В результате динамика пары в среду была такова: от уровня открытия 1,3702 пара скатилась чуть ниже к сессионному минимуму 1,3698, после чего откатилась к максимуму 1,3731, завершив торги неподалеку.
GBP/USD с самого утра попала под давление со стороны данных по рынку труда Великобритании, подтвердивших не только более слабые темпы снижения безработицы, но и замедление роста заработной платы. Дальнейшее выступление Марка Карни только запутало ситуацию, так как он продолжил указывать на "нереализованный потенциал" рынка труда и намекать, что с инфляцией на рынке недвижимости надо бороться не с помощью монетарной политики. Тем не менее, тут же признал, что экономика уже почти достигла того этапа, на котором банку придется пойти на повышение ставок. Ключевое слово "почти" не устроило рынки, и пара продолжила распродажи, несмотря на пересмотренные на повышение прогнозы от Банка Англии. В результате, пара от уровня открытия 1,6823 доросла до максимума 1,6873 прямо перед отчетом, но скатилась к минимуму 1,6752 на разочаровании, завершив торги в районе 1,6770.

USD/JPY вчера попала под распродажи, причем инициатором стал кросс GBP/JPY, который пробил ключевой уровень поддержки и спровоцировал укрепление спроса на иену по всему валютному рынку. В итоге, пара от уровня открытия 102,27 скатилась до 5-дневного минимума 101,71. Несмотря на то, что американские данные PPI оказались выше прогнозов, пара не смогла восстановиться от минимумов.

Прогноз на четверг, 15 мая

USD/JPY
Публикуемые сегодня данные из Азии, Европы и США будут держать рынок в напряжении в течение всего четверга. Тон торгам задаст данные ВВП из Японии, которые отразят состояние экономики до того, как прошло повышение налога на потребление. Несмотря на то, что показатель имеет отношение к прошлому, более слабые уровни могут убедить инвесторов, что правительство выбрало неподходящий момент для увеличения налоговой нагрузки. Если учесть прошлый опыт 1997 года, когда экономика резко скатилась в рецессию, то не исключено подобное же развитие событий и в этот раз. Таким образом, паре нужны низкие темпы роста ВВП, чтобы вновь вернуться выше 102,00 и возобновить движение вверх. Кстати сказать, сильные показатели вряд ли впечатлят рынок, так как инвесторы знают о высокой потребительской активности прямо перед 1 апреля. Вечером для пары новый тест подготовит публикация CPI из США. Вышедшие вчера данные PPI говорят о присутствии инфляции на производственном уровне, причем показатель укрепляется с февраля текущего года, и, возможно, часть такой динамики производители начали уже передавать потребителям.

EUR/USD
Европа сегодня привлечет внимание данными по ВВП из Германии и еврозоны, в целом. Недавние отчеты по торговому балансу первой убедили рынок, что ни в первом квартале, ни во втором ждать приятных сюрпризов не приходится. В пользу негативного исхода говорит и падение объемов промышленного производства еврозоны в марте. Тем не менее, снижение показателя на 0,3% м/м совпало с прогнозами, да к тому же привело общий уровень за первый квартал к 0,2%, даже внеся небольшой вклад в ВВП еврозоны. Добавим к этому неплохой рост сферы услуг и строительного сектора, и это дает основания полагать, что темпы роста все же совпадут с прогнозными 0,4%, и покажут максимальный прирост с первого квартала 2011 года. Такой исход может на время поддержать спрос на евро с вероятностью укрепления пары в район 1,3760.

GBP/USD

Рынок, почему-то, удивился совершенно обычной сдержанности Банка Англии, и расстроился, поняв, что регулятор не настроен на ужесточение монетарной политики до 1 квартала 2015 года. Именно это, и ничто другое вызвало коррекцию пары. Однако будьте внимательны, каждый новый сильный экономический отчет из Великобритании будет вновь подпитывать надежды и спрос на фунт. А учитывая пересмотренные на повышения прогнозы по темпам роста британской экономики, даже сам регулятор уверен, что позитив и дальше будет поступать. Пара пробила поддержку 1,68, однако ее пребывание ниже может оказаться кратковременным, учитывая тот факт, что Банк Англии даже с такими комментариями остается одним из наиболее агрессивно настроенных ЦБ G7. Несмотря на отсутствие важных отчетов из Великобритании в течение оставшейся недели, мы не исключаем вероятности восстановления пары выше 1,68, как только на рынок вернуться быки, привлеченные столь низкими уровнями «британца».

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.05.2014 23:46
Фиксируем прибыль и отдыхаем

В четверг динамикой рынка управлял спрос на доллар США, который то падал, то восстанавливался вновь. В итоге, EUR/USD к закрытию суток вернулась к области 1,3720, а GBP/USD – к 1,68.

EUR/USD вчера днем попала под новый раунд распродаж, так как слабоватые данные по ВВП еврозоны вкупе с недавними низкими уровнями инфляции и грядущим снижением процентной ставки от ЕЦБ. Темпы роста Е-18 в 1 квартале не дотянули до прогнозов, составив 0,2% против ожидаемых 0,4%. Тем временем, ВВП Германии оказался даже чуть выше квартального прогноза (0,8% против 0,7%), что еще раз подтверждает пока еще существующий разрыв между «ядром» и «периферией». Хотя Франция все чаще примыкает к «периферии» в этом плане: в 1 квартале рост оказался нулевым вопреки ожиданиям ускорения на 0,4%. В итоге, пара от уровня открытия 1,3714 скатилась к минимуму 1,3648, однако завершила торги выше 1,37, благодаря широкомасштабной слабости доллара США.
GBP/USD вела себя более сдержанно, чем EUR/USD, однако тоже продолжила небольшое движение вниз, отметив от уровня открытия 1,6765 месячный минимум 1,6730. Здесь терпение быков было исчерпано, и пара начала восстанавливаться, к завершению торговых суток пара вернувшись в район 1,68.

USD/JPY поначалу попыталась последовать всеобщему примеру с явным интересом к доллару США, однако все еще падающая доходность по американским «трежериз» говорит о том, что инвесторы бегут из рискованных активов к более безопасным. А в текущей паре более безопасной считается иена, и именно поэтому после нескольких попыток пробить сопротивление 102,00 пара обвалилась к минимуму 101,31, невиданному с марта текущего года. Закрытие торговых суток произошло вблизи 101,50.

Прогноз на пятницу, 16 мая

USD/JPY
Опубликованные вчера данные по ВВП Японии подтвердили, что перед повышением налога на потребление экономика росла хорошими темпами (1,5%), хотя стоит учесть, что потребительские расходы прямо перед 1 апреля резко выросли на 0,3%, и также резко упали в апреле. Во втором квартале вполне вероятно возвращение к истокам – на текущий момент прогнозируется падение ВВП на 1%. Таким образом, ближе к третьему кварталу иена все же начнет сдавать свои позиции, а пока остается наблюдать за экономическими данными из США, а также динамикой доходности американских «трежериз», которая отражает рыночные настроения в отношении рискованных активов. Дальнейшее падение показателя (сейчас он на уровнях почти годовых минимумов) будет и далее ограничивать восстановление пары. Сейчас пара вблизи долгосрочного сопротивления 101,30, пробой которого может подтвердить конец восходящего тренда.

EUR/USD
Несмотря на то, что последние данные по деловой активности давали надежду на то, что разрыв между экономиками стран Е-18 постепенно сужается, отчет по ВВП показал, что, к сожалению, в 1 квартале этого так и не произошло. А слабое инфляционное давление только еще больше развязывает руки ЕЦБ в плане дополнительного стимулирования экономики. В том, что снижение ставки кредитования до 0,15% произойдет в июне, уже никто не сомневаются, однако вчера появились разговоры, что к этому будет добавлена и отрицательная ставка по депозитам на уровне -0,25%. На текущий момент 1,3650 остается промежуточным барьером на пути вниз, и на сегодня катализаторов для его пробоя мы пока не наблюдаем. Вполне вероятна некоторая коррекция вверх перед выходными, так как часть инвесторов будет фиксировать свою прибыль.

GBP/USD

Пара действительно была перекуплена на ожиданиях чего-то особенного со стороны Банка Англии, который в среду в очередной раз предпочел промолчать. Тем не менее, британской экономике есть, чем гордиться: безработица упала до 5-летнего минимума на отметке 6,8%, за первый квартал появилось 283 тыс новых рабочих мест, а темпы роста реальной заработной платы вышли на положительную территорию впервые с 2010 года. ВВП за 1 квартал вырос на 3,1%, против 1,9% в 2013 году Таким образом, как только первые разочарования и волнения пройдут, на рынок вернутся факты, а не эмоции, и фунт вновь может воспрять духом. Сегодня можно ожидать небольшую коррекцию вверх на фиксации прибыли перед выходными. Если же смотреть на общую картину, то гораздо большим потенциалом роста на текущий момент фунт обладает в кроссах (GBP/JPY, EUR/GBP и GBP/AUD).

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.05.2014 22:00
Обзор рынка валют с 12 по 16 мая.
Прогноз на неделю 19 – 23 мая



По итогам прошедшей рабочей пятидневки валюты продемонстрировали разнонаправленные движения. Евро и фунт завершили ее с потерями по отношению к доллару. Общеевропейская валюта ослабла на 0,47%, британская на 0,2%. А вот иена смогла продемонстрировать рост на 0,29%.

EUR/USD большую часть недели оставалась под давлением, поскольку опубликованная макроэкономическая статистика не дала повода для оптимизма. Началось все с опубликованного во вторник исследования деловых настроений в Германии института ZEW. В мае индекс экономических ожиданий снизился до 33,1 против прогноза снижения к 41,3, что свидетельствует о беспокойстве бизнес-сообщества относительно перспектив экономики. Хотя индекс текущей ситуации (62,1 против 60,5)отразил, что в настоящее время экономика страны справляется со сложившимися условиями. Это подтвердили и данные по ВВП Германии за 1 квартал. Показатель вырос на 0,8% в квартальном (прогноз 0,7%) и 2,3% в годовом соотношении. Но, увы, это не помогло экономике еврозоны в целом продемонстрировать рост хотя бы в соответствии с прогнозами. ВВП за 1 квартал составил 0,2% кв/кв, 0,9% г/г (ожидания 0,4% и 1,1%, соответственно). Все это привело пару к 2,5 месячному минимуму на уровне 1,3648. Таким образом, появляются все новые доводы в пользу того, что ЕЦБ будет вынужден пойти на дополнительное стимулирование. Масла в огонь подлил и Бундесбанк, заявив, что он готов поддержать смягчение монетарной политики.

GBP/USD также обновил 4-х недельный минимум на уровне 1,6730. В последнее время можно было отметить некоторую перекупленность фунта и, следовательно, нисходящая коррекция была в данной ситуации закономерной. Но в среду появились и фундаментальные поводы для снижения. Отчет по рынку труда подтвердил, что снижение безработицы происходит более медленными темпами, чем ожидалось. Рост заработной платы также замедляется (1,7% против прогноза 2,1%). В инфляционном отчете от Банка Англии регулятор отметил, что по его прогнозам инфляция в 2014 и 2015 годах составит 1,8%, в 2016 году - 1,9%. ВВП Великобритании увеличится на 3,4% в 2014 и на 2,9% в 2015. А вот Марк Карни, как всегда, оказался достаточно осторожен. В своем выступлении глава Банка Англии признал, что экономика уже почти достигла отметки, на которой МРС должен будет пойти на повышение ставки. Но отсутствие четких временных ориентиров только усилило разочарование рынка.

USD/JPY в течение недели продемонстрировала разнонаправленные движения, отметив максимум на уровне 102.36 и минимум на 101,31. Во многом это объясняется противоречивостью поступившей макроэкономической статистики, в том числе и из США. В начале недели поддержку пара получала со стороны позитивной динамики фондовых индексов Азии и Америки. Но слабые данные по розничным продажам в США (0,1% против прогноза 0,4%) умерили пыл покупателей. Не на пользу паре пошли и данные по ВВП Японии. Темпы роста экономики превысили прогнозы (1,0% кв/кв, 4,2% г/г), составив 1,5% кв/кв и 5,9% г/г. Цифры свидетельствуют о том, что правительство страны, похоже, выбрало правильный момент для усиления налогового бремени. Дополнительное давление на пару оказала падающая доходность американских «трежериз» и на этом фоне практически незамеченными прошли довольно сильные данные по еженедельным обращениям за пособием по безработице, которые снизились до минимального уровня за 7 лет (297 000), рост индекса потребительских цен в соответствии с прогнозами и улучающаяся ситуация в строительном секторе (и число начатых строительств, и число выданных разрешений превысили прогнозы, составив, соответственно, 1,072 млн и 1,08 млн). А вот доверие потребителей, по данным Университета Мичигана, продемонстрировало снижение (81,8 в мае против 84,1 в апреле), несмотря на стабилизацию на рынке труда.

Прогноз на неделю 19 – 23 мая

Последние отчеты по экономике США ясности в картину не добавляют. Что-то свидетельствует о продолжающемся восстановлении (как, например, рынок труда), что-то, напротив, заставляет в этом факте усомниться. Поэтому пока доллар все еще остается уязвимым, для роста пользуясь исключительно слабостью своих оппонентов. Тем не менее, шансы на то, что Федрезерв, по крайней мере, продолжит сворачивание мер количественного стимулирования прежними темпами, сохраняются. Возможно, что более четкое представление о намерениях американского регулятора появится после публикации Протокола последнего заседания (в среду, в 18:00 GMT).

USD/JPY

На предстоящей неделе Банк Японии объявит очередное решение по монетарной политике (21 мая 03:00 GMT). Учитывая ранее озвученный настрой регулятора, скорее всего, изменений в нее он вносить не будет. Однако, с особым вниманием стоит прислушаться к комментариям, который японский регулятор сделает после. Возможно, они прольют свет на дальнейшие его планы. Отсутствие намеков на возможность новых мер стимулирования будет способно оказать иене поддержку, в случае прорыва уровня 101,30 пара нацелится на падение к отметке 100,78. Из американских отчетов внимание стоит обратить на еженедельные данные по первичным обращениям за пособием по безработице и продажам на вторичном рынке жилья. При условии, что доходность «трежериз» перестанет снижаться, умеренно позитивная статистика может оказать доллару поддержку. Хотя, конечно, ключевое влияние будет оказывать Протокол заседания ФРС и комментарии представителей Комитета по операциям на открытом рынке. Попытки уверить общественность в том, что Федрезерв готов будет перейти к повышению ставки вскоре после полного сворачивания QE3, могут способствовать возврату пары в район сопротивления 102,30 с дальнейшей целью на 102,70.

EUR/USD

Помимо внешних факторов, у общеевропейской валюты будут и собственные поводы для движений. В четверг выйдет блок статистики по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности и сферы услуг. Внимание заслуживают как данные по Германии и Е18 в целом, так и по «периферийным» странам. Любые признаки спада в промышленности могут привести к новой волне распродаж евро, поскольку это станет свидетельством, что и во втором квартале 2014 года экономика еврозоны вряд ли продемонстрирует уверенный рост и, следовательно, усилят ожидания действий со стороны ЕЦБ. 23 мая выйдут данные по деловому оптимизму в Германии от IFO. Падение показателя вслед за индексом деловых настроений в Германии института ZEW, также способно оказать на евро давление. Не исключено, что котировки пары нацелятся на снижение в район поддержки 1,3630, а в случае ее прорыва далее, к 1,3560. Давление на евро могут оказать и выступления официальных лиц ЕЦБ, которые в довольно большом количестве запланированы на ближайшую неделю, при условии, что они поддержат настрой в отношении возможного смягчения монетарной политики, который ранее высказал Марио Драги.

GBP/USD

Достаточно интересным будет и экономический календарь Великобритании. Во вторник будут опубликованы данные по индексу потребительских цен за апрель. Если показатель хотя бы совпадет с прогнозами на уровне 0,3% м/м, 1,7% г/г, фунт может продолжить укрепление, так как это даст новые основания ждать скорых действий от Банка Англии. В среду выйдет Протокол майского заседания британского регулятора. От него, пожалуй, не стоит ждать каких-либо сюрпризов. Хотя, если среди голосующих представителей появится хотя бы один сторонник ужесточения, можно надеяться на усиление спроса на фунт, что подтолкнет пару к возврату в район сопротивления 1,69 и, далее, к 1,70. Не стоит исключать из поля зрения и данные по розничным продажам, поскольку сейчас в каждом отчете рынок ищет подтверждений стабилизации экономики страны. Вторая оценка ВВП за 1 квартал сможет привлечь внимание только в том случае, если данные будут отличаться от того, что было опубликовано ранее. В противном случае, рынок их с довольно высокой долей вероятности проигнорирует.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.05.2014 11:19
Обзор за понедельник, 19 мая. Прогноз на вторник 20 мая.



Обзор за понедельник, 19 мая

Понедельник 19 мая выдался достаточно спокойным днем для валютного рынка. В отсутствие важных макроэкономических релизов и событий основные валютные пары пребывали в достаточно узких коридорах.

Стоит отметить, что пара EUR/USD нашла поддержку в области 200 дневной скользящей средней и пробует сформировать восходящий импульс. Однако пока он носит очень неуверенный характер и дает мало поводов надается на то, что сможет оказаться устойчивым. Основным драйвером для укрепления единой европейской валюты стало заявление главы бундесбанка и члена Управляющего Совета Йенса Вайдмана о том, что попытки ЕЦБ повлиять на курс евро могут спровоцировать ответную реакцию со стороны других валют, что в таком станет негативным явлением для всех вовлеченных сторон.

Европейские фондовые индексы отметились уверенным ростом после того как ведущие мировые СМИ распространили информацию, что Владимир Путин отдал приказ российским войскам отойти от границы с Украиной. Участники рынка расценивают этот шаг как возможную смену вектора в отношениях с Украиной. Вслед за европейскими площадками двинулись вверх и основные индексы в США.

Рынок нефти также отреагировал снижением котировок Brent, которые во время азиатской сессии обновили максимумы предыдущей недели. Фьючерсные контракты со сроком экспирации в июле коснулись сопротивления в области 110,60, но ближе к окончанию американской сессии торговались уже в области 109,50.

Прогноз на вторник 20 мая
Валютный рынок

Основным событием вторника 20 мая для валютного рынка станет публикация данных по потребительской инфляции в Великобритании за апрель. Ожидается, что темпы роста цен в годовом выражении будут зафиксированы на уровне 1,7%. Это значение находится в непосредственной близости от целевого уровня для регулятора и не требует от него принятии каких-либо ответных мер.

Тем не менее, если показатель будет отклоняться в сторону выше 2,0%, то на фоне последних заявлений Марка Карни о ситуации на рынке недвижимости, это может спровоцировать укрепление стерлинга. Пара GBP/USD коснулась нижней полосы Боллинджера на дневном графике в области 1,6735 и пытается вернуться к росту. В случае если она сможет закрепиться выше 200-часовой скользящей средней на позитивном новостном фоне, то это станет сигналом к возобновлению роста в район 1,6910.

В центре внимания могут также оказаться выступления членов Комитета по открытым рынкам ФРС США, глав округов ФРС Филадельфия Чарльза Плоссера и Нью-Йорка Вильяма Дадли. Однако оба этих спикера не часто дают возможности заглянуть в перспективы денежно-кредитной политики ФРС. Вероятность значительной реакции со стороны валютного рынка присутствует, но расценить ее можно как относительно невысокую.

Фондовый рынок

Участники фондовых рынков вряд ли будут акцентировать значительное внимание на поступающей во вторник макроэкономической статистике. Выхода важных для них данных на этот день не запланировано. Азиатские площадки традиционно будут двигаться в одном направлении с американским индексами, а потому могут отметиться ростом. Фьючерсы на Nikkei 225 будут иметь шансы коснуться отметки 14200. Особое внимание будет уделяться реакции со стороны Украины и ее западных партнеров на последние шаги России по деэскалации сложившегося между ними конфликта. Позитивные оценки будут поддерживать рост котировок как фьючерсов на индексы, так и ценных бумаг в целом.

Товарно-сырьевой рынок

Рынок нефти имеет все шансы отметиться значительными движениями. Американский институт нефти опубликует отчет по коммерческим запасам сырья в некоторых регионах США, которые учитываются для подведения итогов Агентством энергетической информации в своем основном еженедельном релизе, публикуемом по средам. Намеки на рост запасов вкупе со снижением напряженности вокруг украинского кризиса могут стать поводом для снижения котировок находящихся сейчас на относительно высоком уровне.

С позиций технического анализа состоит отметить поддержку 108,90. Ее преодоление вниз просигналит о начале движения в область 108,10. Однако для такого будет необходима и поддержка со стороны новостного фона.

Валерий Полховский, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.05.2014 12:38
Обзор основных мировых финансовых рынков за 20 мая

Сегодня торги по большинству валютных пар проходили «в ожидании» публикации минуток последнего заседания ФРС США по ставке, в связи с чем не наблюдалось четко выраженных настроений покупателей или продавцов. Однако, были и «отличившиеся» пары, такие как AUD/USD и NZD/USD, где снижение составило 0,95% и 0,66% соответственно.

EUR/USD не смогла пробить отметку 1,3700, хотя сегодня был 6-й день, когда участники рынка пытались продавать основную валютную пару. Слабость рынка, вероятно, является последствием разочаровывающих данных по росту ВВП еврозоны, опубликованных на прошлой неделе, но она также отражает неопределенность перед европейскими выборами. Действительно, перед выборами в Европарламент, которые состоятся в мае, основные ожидания заключаются в том, что настроения большинства будут против ЕС партии. Если говорить о сегодняшней динамике, то давление с 6 утра по GMT было обусловлено публикацией более слабых данных по индексу цен производителей в Германии за апрель, чем прогнозировалось (-0,1% против ожидаемых 0,0%). Однако потом рынок «отошел» понимая, что данные были несколько лучше мартовского показателя в месячном выражении. По итогам дня снижение пары составило всего 0,05% до уровня 1,3698.

GBP/USD в свою очередь выросла на 0,14% до уровня 1,6837. Повышение пары перед публикацией данных по потребительской инфляции Великобритании за апрель было ожидаемым. Однако, отличие факта от прогноза в большую сторону спровоцировало продажи, что может быть более удобным уровнем для покупок, так как, напомним, по словам Марка Карни такая динамика инфляции как раз и поддержит котировки фунта. По прогнозу ожидания роста инфляции достигали уровня 1,7% в годовом выражении, а по факту мы увидели рост до уровня 1,8%.

USD/JPY закрылась снижением на 0,13% до уровня 101.30. Поддержку йене оказала публикация индекса активности во всех отраслях Японии за март, рост которого составил 1,5% против февральского снижения до -1,1%.

Прогноз на среду 21 мая


Валютный рынок

EUR/USD Отметим, что силы покупателей по евровалюте, на самом-то деле, не настолько велики. Так, например, посмотрев расклад по фьючерсным позициям, мы видим, что за прошлую неделю количество покупателей снизилось больше чем на 26 тысяч, а продавцов увеличилось на 8500 тысяч, что опустило чистые длинные позиции по паре EUR/USD на негативную территорию. Последний раз ЧДП снижались на негативную территорию за неделю с 21.01. по 28.01.14, после чего пара потеряла 200 пунктов. Также напомним о нарастающей вероятности смягчения монетарной политики со стороны ЕЦБ в июне, что будет оказывать давление на настроения покупателей. Статистически, после намеков ЕЦБ о снижении ставки пара в среднем теряет около 300 пунктов, а последние намеки были 8 мая, после чего пара еще не снизилась на указанную величину. В течение сегодняшнего дня основным событием, которое может подтолкнуть пару вниз станет публикация минуток ФРС США по ставке (18:00 GMT). Рекомендуем ориентироваться на технические уровни. Так, продажи стоит открывать после пробоя вниз уровня поддержки 1,3680. Это та зона, от которой сегодня произошел резкий отскок. Целевым уровнем, при продажах, выступают значения 1,3645 и дальше 1,3620.

GBP/USD может продолжить повышение, в случае если из минуток ЦБ Англии (08:30 GMT) станет известно хотя бы об одном голосе, который был «за» ужесточение монетарной политики во время последнего заседания регулятора по ставке. Эта единственная информация, которая может завтра спровоцировать покупки, а в целом, не исключаем снижения после минуток ФРС США. Технически рекомендуем рассматривать важным уровень поддержки 1,6800 и продавать после пробоя вниз данной отметки с целью на локальный минимум 1,6730. Рост пары можно считать уверенным и оправданным, к которому стоит присоединиться, только после пробоя вверх отметки 1,6860 - 1,6870. Целью при повышении выступит отметка 1,6935.

USD/JPY Здесь участники рынка находятся в ожидании решения по ставке ЦБ Японии (00:00 GMT), в чьих комментариях хотелось бы услышать о возможности дополнительных стимулов экономики, что не даст йене укрепиться. В обратном случае, если подобной информации не поступит, не исключаем краткосрочного снижения пары USD/JPY. Технически поддержку от значительного снижения оказывает 200-ая скользящая средняя. Фундаментально поддержкой от снижения расцениваем положение сил по фьючерсным позициям, так, большая часть трейдеров настроена на покупки. Диапазон колебания пары сегодня может составить 101,05 – 101,70.

Фондовый рынок

По активам фондового рынка складывается интересная ситуация, которую можно использовать для торговли в диапазоне недели – двух. В частности, наиболее привлекательными выступают европейские индексы.

DAXТехническая картина благоприятна к продажам. Индекс достиг максимального уровня и отбился вниз. С середины января 2014 года индекс торгуется в боковом коридоре, что стоит использовать, учитывая слабость европейской валюты (напомним, что европейские индексы торгуются в евро и ожидания падения евровалюты уже должны стать привычным сигналом трейдерам о том, что индексы также будут чувствовать слабость). Принимая во внимание сигналы индикаторов отметим, что стохастический осциллятор уже «дал команду» на продажу. Короткие позиции можно удерживать вплоть до достижения индексом 200-й скользящей средней, которая сейчас находится вблизи уровня 9120, что является нижней границей бокового коридора.

Из американских индексов выделим MidCap, тиккер ME, который сейчас торгуется вблизи уровня 1337.22. С 28 апреля мы трижды наблюдали, как участники рынка откупают индекс от этого уровня, однако он продолжает тестировать отметку 1337.27, что не исключает пробоя вниз (по законам технического анализа). Рекомендуем использовать уровень 1337.27 как основную поддержку для открытия позиций внутри дня. При отбое вверх рекомендуем покупать с целью на уровень 1354. При пробое вниз ожидаем снижения до локального минимум 1328, следующей поддержкой выступает уровень 1323.

Товарно-сырьевой рынок

Золото В течение дня можем рассчитывать на бычий настрой, пока актив торгуется выше уровня 1289. Хотя в целом, ситуация для золота сохраняется напряженной, и в ближайшие дни она будет определяться новостями из Украины. Так, именно вопрос вокруг Украины стал, в свое время, одним из важных катализаторов повышения спроса на защитные активы. В случае если напряженность вокруг Украины снизится, в преддверие президентских выборов, которые могут быть в определенном смысле фактором стабилизации ситуации в стране, спрос на золото также пойдет на спад. Технически для продаж рекомендуем использовать уровень поддержки 1289, при пробое вниз следующей целью выступит отметка 1276.

Нефть может продолжить торговаться с повышением на фоне геополитических факторов, однако значительного превышения текущего максимума на уровне 110,30 мы не ожидаем. Рекомендуем рассматривать продажи при формировании разворотных свечных конфигураций от текущего уровня сопротивления 110,30 с целью на уровень 109,35.

Мария Сальникова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.05.2014 10:21
Обзор основных мировых финансовых рынков за 22 мая


На валютном рынке за прошедший торговый день можно отметить продолжение снижения единой европейской валюты. Катализатором удешевления стали слабые предварительные данные по индексу деловой активности в странах еврозоны и сильная экономическая статистика в США. Евро снова вернулся вниз к отметке 1,3650. Австралийский доллар в начале торгов 22 мая позитивно отреагировал на положительную статистику из Китая, однако пир быков был недолгим, и пара AUD/USD снова снизилась к значению 0,9210 на фоне неустойчивого экономического роста и замедления роста заработных плат. Новозеландский доллар показывал более стабильную динамику, что привело к дальнейшему снижению кросс-курса AUD/NZD – до значения 1,0764. Пара USD/CHF в свете некоторой стабилизации ситуации и приближения президентских выборов в Украине нашла поддержку на отметках 0,8925-0,8930.

На фондовых площадках первая половина торгового дня ознаменовалась ростом азиатских фондовых индексов. Были опубликованы позитивные предварительные данные по индексу деловой активности в Китае в производственном секторе от HSBC банка: 49,7 против прогнозных 48,1. Также рано утром вышел в свет ежемесячный экономический отчет Банка Японии, который отметил ускорение инфляции, роста заработной платы и потребления домохозяйств. Эти данные поддержали фондовые индексы HSI45 и Nikkey225.

Европейские индексы показали себя несколько хуже. Причина в слабых предварительных индексах деловой активности во Франции, Германии и еврозоне в целом. Французский FCE40, немецкий DAX30, а также европейский EU Stocks50 (FESX) показали небольшое снижение. Во Франции и Германии намечается ухудшение экономической конъюнктуры в связи с нежеланием проводить непопулярные экономические реформы сравнимые с Испанией и Португалией.

А вот американские рынки снова закрыли день на мажорной ноте. Все пять американских фондовых индекса, торгуемые в нашем Metatrader4, оказались в плюсе. Лидерами роста являются Yandex (YNDX) +1,61%, Google (GOOG) +1,16%, Yahoo!(YHOO) +1,02%, Home Depot (HD) +0,95%, а также акции банковского сектора Citigroup (C), Bank of America (BAC), JPMorgan (JPM). Поводом для роста стала позитивная экономическая статистика из США: предварительный индекс деловой активности, индекс опережающих индикаторов, продажи существующего жилья вышли лучше или близко к прогнозным значениям, что подтвердило устойчивость роста экономики США.

Тем не менее, есть и аутсайдеры: в конце торгов за первый квартал отчитался Hewlett-Packard (HPQ): результаты работы оказались смешанными, компания объявила о намерениях уволить большее количество человек, чем планировалось ранее. Выручка за первый квартал составила 27,3 млрд. долларов против ожидаемых 27,4 млрд., показатель доход на акцию (EPS) – 0,88 доллара, совпав с прогнозным. Акции HPQ в моменте cнижались на 5,57%, после чего отыграли половину своего падения.

Золото в четверг, 22 мая в основном реагировало на американскую статистику. Сначала на фоне плохих данных по недельным пособиям по безработице оно выросло в цене, впоследствии после выхода положительных данных по индексу опережающих индикаторов в США – вернулось вниз к отметке 1293 доллара за тройскую унцию. Геополитическое напряжение вокруг Украины несколько спало, что сдерживает рост металла.

Нефть марки Brent в четверг достигла уровня сопротивления 110,88 доллара за баррель и отбилась вниз. Сформировалась разворотная дневная свеча вниз. Снижение котировок нефти произошло как по техническим причинам, так и по причине выхода более высоких, чем прогнозировалось запасов газа в США от Американского Энергетического Агентства.

Прогноз на пятницу, 23 мая

Валютный рынок

Из валют мы выделяем евро, которое имеет шансы продолжить снижение в случае пробоя вниз отметки 1,3642 или отбоя вниз от 1,3685. Целью является значение 1,3600 или 1,3642 соответственно. Причины для снижения – это выборы в Европарламент, где около 25% мест могут получить так называемые евроскептики, а именно радикальные и популистские партии, которые вряд ли будут проводить экономические реформы. Динамика евро также будет зависеть от данных по ВВП Германии за 1-ый квартал (06:00 по GMT), индекса деловой активности в Германии от института IFO (08:00 по GMT, прогнозы по показателю умеренно негативные). Определенные корректировки внесет статистика по розничным продажам в Италии (08:00 по GMT) и сектору недвижимости в США (14:00 по GMT, ожидания позитивные). В связи с этим мы допускаем снижение кросс-курса EUR/GBP до уровня 0,8082.

В свете приближающихся президентских выборов в Украине поддержку может получить пара USD/CHF, целевой отметкой является значение 0,8965. Уровнями поддержки – 0,8925-0,8930. Кросс-курс EUR/CHF в случае реализации указанных сценариев может снизиться до значений 1,2190-1,2200.

Фондовый рынок

Что касается азиатских фондовых индексов (Гонконгский HSI и Японский Nikkey), то их динамика будет зависеть от китайского индекса опережающих индикаторов за апрель (02:00 по GMT).

Европейские фондовые индексы, скорее всего, будут во власти выборов в Европарламент и экономической статистики из Германии. Предварительно, прогнозы по единому европейскому фондовому индексу EU Stocks50 (FESX) на пятницу умеренно негативные.

Американские индексы в ожидании позитивной статистики по продажам первичного жилья (14:00 по GMT) могут открыться ростом. Если эти прогнозы оправдаются, мы можем увидеть очередной день с белыми свечами.

Среди американских акций выделяем тройку интернет-поисковиков Yandex (YNDX), Google (GOOG), Yahoo!(YHOO), которые восстанавливают свои позиции после циклической просадки на фоне негативного отношения к интернет-компаниям. Также интересными в данный момент является тройка платежных систем: Visa (V), MasterCard (MA), American Express (AXP) после появившихся в последние дни новостей о том, что данные компании, скорее всего, останутся в России. Интересно также как откроются после негативной квартальной отчетности акции Hewlett-Packard (HPQ): если цена вернется к отметке 31,21 доллара и ниже, рекомендуем покупать на среднесрочную перспективу, так как консенсус-оценка по данной акции составляет 34,6 доллара.

Товарно-сырьевой рынок

Золото в пятницу, 23 мая, вероятно, продолжит находиться в коридоре 1285-1303 доллара за тройскую унцию (рекомендуем отторговывать поддержки-сопротивления или использовать краткосрочный скальпинг внутри дня). Давление на рынок драгоценных металлов будут оказывать приближающиеся президентские выборы в Украине. Волатильность будет в основном генерироваться экономической статистикой из США (14:00 по GMT, данные по продажам первичного жилья).

Нефть марки Brent сформировала хорошую техническую картину на продажу – уровень сопротивления, разворотная свеча на дневном графике. Ближайшей целью являются значения 109,90-110,00 долларов за баррель. Следующими ориентирами могут стать 108,5-109,2 доллара за баррель. Стоп-лосс при открытии короткой позиции можно выставить на отметке 112,00-112,50 доллара.
Николай Ивченко
Руководитель отдела аналитики ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.05.2014 11:35
Обзор за неделю 19 – 23 мая. Прогноз на неделю 26 - 30 мая.
Обзор за неделю 19 – 23 мая

Прошедшая рабочая неделя принесла немало интересных движений. При этом можно отметить, что хорошие возможности для торговли можно было найти практически во всех секторах рынка. Неплохую динамику продемонстрировали американские индексы, завершившие неделю повышением. На товарно-сырьевом рынке золото удерживалось в пределах диапазона, немного укрепилась нефть, но при этом хорошую динамику показали платиноиды. Свои лидеры были и среди валютных пар.

Лидером роста среди фондовых индексов стал Nasdaq, добавивший по итогам недели 2,54%. Неплохую динамику пока зал и S&P500, который достиг исторического максимума (1898,75) и укрепился на 1,17%. Поддержку индексы получили со стороны Протокола последнего заседания ФРС США, из которого стало понятно, что еще в течение какого-то времени монетарная политика, которой придерживается регулятор, будет оставаться стимулирующей. Кроме того, отдельные опубликованные в течение недели отчеты свидетельствовали о продолжающемся восстановлении американской экономики (рост индекса деловой активности в производственно секторе Markit до 56,2 против прогноза 55,5, хорошая статистика по продажам новых домов).

Золото в течение всей недели удерживалось в пределах диапазона 1287,00 – 1305,03, завершив ее с потерями на 0,06%,что совсем не впечатляет. Но, если немного отойти в сторону от традиционных активов, то можно было найти ему достойную альтернативу в виде платиноидов. Палладий за неделю укрепился на 1,69%, платина подорожала на 0,53%. Поддержку эта группа активов получает со стороны забастовки рабочих в ЮАР, что негативно сказывается на предложении.

На валютном рынке среди «мажоров» лидерами движений стали пары AUD/USD (-1,59%) и NZD/USD (-1,11%). Давление на эти валюты оказывает снижение цен на сырье. Кроме того, ослабевают ожидания скорого повышения ставок в Австралии. Настрой РБНЗ, хоть и выглядит более агрессивным, но в своем недавнем выступлении министр финансов Новой Зеландии отметил, что курс национальной валюты все еще остается завышенным. Из основной тройки лидером движений стала пара EUR/USD, потерявшая по отношению к доллару 0,47%. Давление на пару по-прежнему оказывают ожидания того, что ЕЦБ на июньском заседании пойдет на смягчение монетарной политики. И, надо сказать, что опубликованная в течение недели макроэкономическая статистика их только усилила. Отчеты были не слишком оптимистичные, о чем мы писали в своих ежедневных обзорах. В пятницу данные по деловым ожиданиям Германии от института IFO отразили ухудшение настроений бизнес – сообщества, что привело пару к минимуму на 1,3615. Пара GBP/USD на фоне протокола майского заседания Комитета по монетарной политике с позитивными прогнозами по темпам роста экономики на второй квартал и сильного отчета по розничным продажам предпринимала попытку преодолеть сопротивление на 1,69, но безуспешно. В дальнейшем, отсутствие собственных макроотчетов и неплохая статистика из США вызвали ее коррекцию. Но по итогам недели фунт укрепился к доллару на символические 0,1%. USDJPY под влиянием настроя Банка Японии на отсутствие изменений в монетарной политике и недостаточно агрессивного Протокола заседания ФРС отметила минимум на уровне 100,81. Однако во второй половине недели пара развернулась на 180 градусов и не только восстановила потери, но и выросла на 0,39% по ее итогам.

Прогноз на неделю 26 - 30 мая
Фондовый рынок

В последнее время американские индексы выглядят довольно привлекательно. Пока потенциал роста есть у DowJones (цель – 16693)и Nasdaq (при условии, что цены смогут закрепиться выше максимума прошлой недели 3676,50). В качестве катализаторов может выступить позитивная статистика из Штатов. S&P 500 добрался до исторического максимума, поэтому новую торговую неделю при условии отсутствия катализаторов он может начать с падения в район уровня 1878,63, но сохранение текущих настроений сделает этот откат хорошей возможностью для входа в длинные позиции.

Индекс DAX возвращается к довольно сильному сопротивлению 9798,8 для прорыва которого потребуются катализаторы, так что технически картина складывается в направлении нисходящей коррекции. К тому же, как известно, европейские индексы торгуются в евро и ожидания дальнейшего снижения EUR могут также оказать умеренное давление.

Среди акций по-прежнему довольно интересно выглядит тройка платежных систем. По итогам торгов в пятницу American Express продемонстрировали рост на 0,737%, Visa выросла на 1,14%, MasterCard укрепилась на 1,05%. Такую динамику обусловило начало переговоров между российским правительством и представителями наиболее популярных в РФ платежных систем об условиях их дальнейшей работы в стране. Скорее всего, они продолжат работать в России, поэтому возможно сохранение потенциала к росту и мы бы рекомендовали рассматривать покупки этих инструментов.

Товарно-сырьевой рынок

Геополитическая напряженность вокруг Украины немного снизилась, что для золота стало сдерживающим рост фактором. Хотя не исключено, что итоги выборов в стране и то, как их воспримет мировое сообщество, могут снова ее усилить и в этом случае желтый металл снова нацелится на движение в район уровня сопротивления 1305,03. В условиях отсутствия фактора геополитики золото будет оставаться под влиянием отчетов из США. При этом любые свидетельства восстановления экономики страны будут усиливать ожидания того, что ФРС все же каким-то образом озвучит свои планы в отношении возможности перехода к ужесточению монетарной политики, что, в свою очередь окажет давление на золото.

Но даже если особой динамики по этому драгоценному металлу наблюдаться не будет, от платиноидов мы по-прежнему ждем довольно интересных движений. В конце недели на фоне фиксации прибыли и платина, и палладий откатились от ранее достигнутых уровней. Но пока забастовка в ЮАР продолжается (а это один из крупнейших мировых поставщиков палладия (около одной трети) и платины – 80%), дефицит металлов будет только нарастать, что сформирует достаточно устойчивый рост котировок. Следовательно, можно рекомендовать покупки платины (от уровня 1466,2 с целью на 1496,0 и, далее, 1525,0) и палладия (в районе поддержки 821,23 с целью на 838,73 и, далее, 850,00).

Валютный рынок

На предстоящей неделе Япония опубликует довольно большой блок статистики. Наиболее интересным в свете последнего заседания и сделанных Банком Японии комментариев, станет отчет по индексу потребительских цен. Рост показателя еще больше уверит регулятора в том, что избрано верное направление политики и цели по инфляции могут быть достигнуты без дополнительного вмешательства. Все это может поддержать иену, нацеливая пару на возврат в район уровня 101,30. Также внимание стоит обратить на отчеты по рынку труда и объему производства, которые добавят ясности в экономическую картину. Помимо собственной статистики в течение ближайшей недели влияние на пару могут оказать и американские данные. Во вторник – заказы на товары длительного пользования и индекс потребительского доверия от Conference Board. В четверг будут опубликованы уточненные данные по ВВП США за 1 квартал. Учитывая, что ожидается пересмотр показателя на понижение, это также может внести свою лепту в динамику. Не исключаем из поля зрения и еженедельные данные по первичным обращениям за пособием по безработице. Если статистика из США будет умеренно-позитивной, пара может продолжить движение в район сопротивления 102,30.

Пара EUR/USD будет оставаться под давлением. Одним из негативных факторов могут стать итоги выборов в Европарламент при условии, что не менее 25% мест получат, так называемые, евроскептики - партии, которые вряд ли будут поддерживать проведение экономических реформ. Из макроэкономических отчетов внимание стоит сосредоточить на данных по рынку труда (28 мая) и показателю розничных продаж Германии (30 мая). Слабые отчеты в очередной раз усилят ожидания реального, а не вербального, вмешательства в монетарную политику со стороны ЕЦБ в направлении ее смягчения. Поэтому не исключено, что пара попытается преодолеть поддержку на 1,3630, что откроет путь дальше вниз к 1,3560.

Значимых отчетов Великобритания не публикует. Поэтому в течение недели динамика пары может быть обусловлена внешними факторами и ранее сформированными настроениями. Учитывая, что экономика страны чувствует себя весьма уверенно, поводов ждать сильного ослабления пары нет. Марк Карни, выступление которого запланировано на вторник, 27 мая, скорее всего, традиционно не скажет ничего такого, что смогло бы всколыхнуть рынок. Таким образом, вполне возможно, что пара будет удерживаться в пределах диапазона 1,6750 – 1,69.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.05.2014 10:27
Обзор основных мировых финансовых рынков за 26 мая

В США вчера был официальный банковский выходной, то есть торги по американским активам не проводились. Зато, по другим инструментам финансовых рынков торги проходили под влиянием результатов голосования на президентских выборах в Украине и выборах в Европарламент в 21 стране ЕС, в их числе самые крупные: Германия, Франция, Испания, Италия.

В Украине успешность проведенных выборов заключается в том, что, несмотря на напряженную ситуацию в восточной части страны, они признаны состоявшимися. Президентом, по текущим результатам подсчитанных голосов, является Петр Порошенко.

По предварительным данным, обнародованным Европарламентом, крупнейшей партией осталась правоцентристская Европейская народная партия. Хотя число ее депутатов, как ожидается, сократится с 274 до 212 человек. За ней следует левоцентристский "Прогрессивный альянс социалистов и демократов", который может получить 186 мандатов против нынешних 196. Третье место по-прежнему занимает либеральный "Альянс либералов и демократов за Европу", который получит 70 депутатских кресел.

В целом озвученные выше события способствовали росту европейских индексов. Так, немецкий DAX закрылся ростом на 1,15% до уровня 9884,5, что является новым историческим максимумом. В тоже время EU Stocks (FESX) повысился на 0,97%, французский CAC40 (FCE) +0,6%.

Торги по Золоту (XAU) проходили в нетрадиционно коротком торговом диапазоне в 4 доллара, что выглядело как сжимающаяся пружина. Рассматривая поведение основных валютных пар отметим, что торги по большинству их них за целый день не превысили 50 пунктов, что свидетельствует о напряженности ситуации ввиду политических факторов в ЕС и низких объемах торгов.

Прогноз на вторник 27 мая
Фондовый рынок

Американские индексы сохраняют свою привлекательность для покупок. Одни из них можно покупать на откатах вниз внутри дня (например, по MIDCAP400 покупки от уровней 1364 - 1355), другие же рекомендуем покупать при пробое вверх технических уровней сопротивления (также внутри дня). Например по US2000 (TF) покупка при пробое вверх уровня сопротивления 1134. Такая рекомендация основана на предстоящей публикации данных из США по заказам на товары длительного пользования за май (12:30 GMT). Предварительно ожидается, что показатель может продемонстрировать негативную динамику, что будет оказывать давление на индексы в начале торгов. Это снижение рекомендуем рассматривать как возможность открытия длинных позиций, так как далее ожидается публикация данных по потребительскому доверию США за апрель (14:00 GMT), что, в случае роста показателя против мартовского, окажет индексам поддержку к росту.

Из акций рекомендуем обратить внимание на китайский Unicom Ltd. (CHU), IBM (IBM), Yahoo! (YHOO) и Facebook (F), где котировки близки к 200-й скользящей средней. От данного вида скользящих средних рекомендуем рассматривать сделки в сторону отбоя.

Товарно-сырьевой рынок

На котировки Золота (XAU) во вторник будут оказывать влияние как события в Украине, которые вновь ужесточились, так и ожидаемые публикации статистики из США. В целом, по нашему мнению, котировки желтого металла могут торговаться с повышением. Длинные позиции рекомендуем открывать с целью на уровень 1296 – 1300. Вблизи этих уровней может произойти отбой вниз от линии нисходящей тенденции, которая берет начало в середине апреля 2014 года. Треугольник, который сформировался, не рекомендуем принимать во внимание для торговли, так как цена слишком долго не может из него выйти. По историческим наблюдениям экспертов технического анализа, такое поведение может перейти в боковой коридор. Уверенного пробоя и классической отработки фигуры «Треугольник» не ожидаем. Поддержкой по Золоту (XAU) выступает уровень 1283.

По Серебру (XAG) фундаментальная ситуация схожа однако технически рекомендуем принимать во внимание отбои вверх от линии восходящего движения, которое началось с 1-го мая.

Торговые рекомендации по платине (PL) и палладию (PA) сохраняются, так как, забастовка в Южной Африке сулит дальнейшее их подорожание. Покупки платины от уровня 1466,2 с целью на 1496,0. При пробое вверх уровня 1496 открывать покупки с целью на уровень 1525,0.

Покупки палладия рассматриваем в районе поддержки 821,23 с целью на 838,73. В случае пробоя вверх уровня 838,73 открываем покупки с целью на уровень 850,00.

Открытие коротких позиций по нефти Brent оправдано, как минимум, с технической точки зрения. На дневном графике за вчерашний день сформировался экстремум второго порядка возле сильного исторического уровня, что является сигналом к развороту. Прибыль рекомендуем фиксировать на уровне 108,10 и 106.

Валютный рынок

Поддержку коррекции вверх по паре EUR/USD может оказать вчерашний оптимизм по европейским индексам, однако, у подобного роста есть технический «предел» на уровне 1,3660 – 1,3690. Фундаментальным основанием для поддержки евровалюты выступит то, что с большой вероятностью победу за кресло президента Еврокомиссии одержит Жан-Клод Юнкер, которого можно смело назвать "еврооптимистом". Он уже заявил, что о коалиции с ультраправыми не может быть и речи. Его первые шаги будут направлены на укрепление Евро и сплочение ЕС, слегка подрасшатавшегося из-за кризиса.

GBP/USD Хотелось бы отметить рост количества покупателей фьючерсов по британской валюте за прошлую неделю, что привело к росту ЧДП и свидетельствует о вероятности дальнейшего роста пары. Значимой фундаментальной статистики к публикации на сегодня не ожидается. Поддержкой по паре выступает уровень 1,6820, отбой от которого можно рассматривать как сигнал к покупкам. Ближайшим сопротивлением выступает уровень 1,6855 – 1,6875.

Мария Сальникова
Аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.05.2014 12:05
Обзор основных мировых финансовых рынков за 27 мая

Вторник, 27 мая начался ростом японского индекса Nikkey225 (NKD), который снова торгуется выше своей 200-дневной скользящей средней. Немецкий индекс DAX30 (DAX) и американскийS&P500 (ES) вчера достигли новых исторических максимумов, а французский СAC40 (FCE) и общий европейский EuStocks50 (FESX) – новых локальных максимумов. Британский FTSE100 (FTSE) также стремится к своему историческому максимуму. Это произошло на фоне позитивной экономической статистики из Европы и США, намерений центральных банков обоих регионов удерживать денежно-кредитную политику стимулирующей еще длительный период, а также прошедших президентских выборов в Украине. Среди акций стоит выделить BankofAmerica (BAC) +3,4%, платежную систему AmericanExpress (AXP) +2,87%, Google (GOOG) +2,36%. Финансовый и технологический сектора чувствовали себя уверенно на фоне позитивной статистики из США по заказам на товары длительного пользования, промежуточному индексу деловой активности, а также индексу цен на жилье от агентства S&P Case Shiller.

Товарно-сырьевой рынок удивил обвалом цен на золото (XAU/USD) и серебро (XAG/USD). Основная причина – это хорошая макростатистика из США, которая подтверждает устойчивость экономического роста в этой стране. Снижение геополитического напряжения в Украине после выборов также оказало понижательное влияние на рынок драгоценных металлов. Также определенное снижение показала платина (PL). Нефть марки Brent (BRN) пытается оттолкнуться вниз от сопротивления 110,88 доллара за баррель в свете снижения накала геополитических страстей. Натуральный газ (NG) отреагировал на положительную статистику из США ростом до отметки 4,498 доллара США.

Среди валютного рынка можно выделить продолжающийся рост пары USD/CHF. Снижается военная составляющая, что толкает пару вверх. Поддержкой также выступают позитивные экономические новости из Штатов. На этом фоне также порос кросс-курс EUR/СHF – до отметки 1,2225. Австралийский и новозеландский доллары оттолкнулись вверх от своих поддержек – 0,9213 и 0,9900 соответственно, и провели день умеренным ростом. В итоге, экзотический, но популярный кросс AUD/NZD в течение дня показывал разнонаправленную динамику.

Прогноз на среду, 28 мая
Фондовый рынок

Динамика европейских фондовых индексов в среду будет зависеть от выхода в 08:00 по GMT данных по денежной массе (M3) и темпов кредитования частного сектора еврозоны, которые остаются крайне медленными. В 09:00 по GMT будут выходить предварительные данные по индексам деловой активности в еврозоне за май, от которых в большинстве ожидается улучшение динамики. Если вышеуказанная статистика выйдет лучше прогнозов, это может поддержать единый европейский фондовый индекс EuStocks50 (FESX) – индексможет пойти еще на более высокие уровни (3253 и выше).

Также рекомендуем продолжать покупать американский индекс компаний малой капитализации Russel2000 (TF), который традиционно запаздывает по сравнению со своими старшими братьями, достигшими исторических максимумов, но стабильно идет вверх в течение последних дней.

Продолжит пользоваться спросом, скорее всего, и тройка платежных карт – Visa (V), MasterCard(MA) и AmericaExpress (AXP) в связи с тем, что они остаются в России, и не потеряют этот рынок. Мы оцениваем вероятность ухода данных компаний с российского рынка в 5%-10%, не более.

Акции, связанные с Россией в связи с появившейся перспективой дипломатического разрешения геополитического кризиса стали пользоваться особой популярностью – это Yandex (YNDX), MobileTeleSystems (MBT), VimpelСom (VIP). Cамой недооценной акцией из этих трех является VimpelСom (VIP), поэтому покупка акций данной компании на таких дешевых уровнях является очень привлекательной в среднесрочной перспективе.

Товарно-сырьевой рынок

Мы полагаем, что после резкого снижения золото (XAU/USD) и серебро (XAG/USD) стали интересными для краткосрочных покупок. Ожидаемая позитивная статистика из еврозоны в среду, 28 мая может сформировать восходящую коррекцию по драгоценным металлам. Самым сильным является палладий (PA), который вчера не подешевел. Это связано с продолжающейся забастовкой в ЮАР, где добывается большая часть данного металла. В случае, если действительно европейская статистика по денежной массе, частным кредитам и предварительным индексам деловой активности выйдет позитивной, палладий может продолжить свое шествие на «север».

Также мы продолжаем ожидать снижения нефти марки Brent (BRN) до отметок 108,54-109,65 на фоне рекордно-высоких запасов нефтепродуктов в США, увеличения производства нефти в отдельных странах и снижения геополитической премии. Стоп-лосс рекомендуем выставить на значениях 112,00-112,50 доллара за баррель.

В 14:30 по GMT выйдут еженедельные запасы нефти и нефтепроктов в США от EIA - USA Energy Information Administration. Это добавит в течение дня волатильности нефти и натуральному газу (NG).

Валютный рынок

Позиции евро в свете слабого инфляционного давления и позиции ЕЦБ остаются неустойчивыми. Масла в огонь подлили выборы в Европарламент: cторонники евроинтеграции в этот раз могут получить лишь 468 мест против 553 мест в 2009 году. Это еще больше усложнит процесс принятия решений в Брюсселе. Бомба еще не разорвалась – все впереди! В среду ключевым уровнем по евро будет отметка 1,3600. Если вышеуказанная экономическая статистика из еврозоны выйдет позитивной, этот уровень может устоять, а пара EUR/USD даже будет пытаться пойти вверх. В противном случае нас ждет еще более сильное снижение, тем более, что фундаментальных причин для этого предостаточно. В этом свете кросс-курс EUR/GBP снова может опуститься к значению 0,8082.

Привлекательной для покупок сроком на один месяц является пара USD/CHF. Геополитический конфликт Россия-Украина, скорее всего, будут пытаться решить дипломатическим путем. Статистика из США также не будет мешать ходу этой пары вверх. Рекомендуем покупать указанную валютную пару при снижениях.

Николай Ивченко, руководитель отдела аналитики ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.05.2014 11:36
Обзор основных мировых финансовых рынков за 28 мая

В среду большого числа значимых макроэкономических отчетов не публиковалось. Тем не менее, большая часть инструментов смогла продемонстрировать довольно интересную динамику.

Индекс Nikkei 225 снова продемонстрировал рост, добавив 0,24%. Поддержку азиатский индекс получил со стороны опубликованной днем ранее позитивной статистики из США. Американский S&P 500 продолжает восходящее движение. Индекс обновил исторический максимум на уровне 1913,50, но не удержался на достигнутом. Dow Jones и Nasdaq также немного просели в ожидании предстоящей в четверг публикации уточненных данных по ВВП США за 1 квартал. Среди акций неплохую динамику продемонстрировал Hewlett- Packard (+1,08%), а вот McDonalds просел почти на 1%.

На товарно-сырьевом рынке золото продолжило падение, оставаясь под влиянием опубликованной во вторник позитивной макроэкономической статистики из США. Хотя темпы падения немного замедлились. Актив потерял всего 0,5% после падения на 2,16% во вторник. Платина продолжает нисходящую коррекцию, нацеливаясь на снижение к уровню 1448,5, а палладий упорно тестирует сопротивление на 838,95. Нефть сорта Brent, наконец, отошла от сопротивления на 110,70, завершив день недалеко от поддержки на 109,70. Давление на котировки черного золота оказывают ожидания роста запасов в США по данным EIA.

На валютном рынке EUR/USD и GBP/USD продемонстрировали довольно активное снижение. У общеевропейской валюты был повод для разочарований в виде слабоватой статистики по рынку труда Германии. Уровень безработицы остался на отметке 6,7%, а вот число безработных увеличилось на 24 000 при прогнозе снижения на 15 000. Кроме того, сегодня Ив Мерш заявил, что если ЕЦБ решится на смягчение, понижены будут все три ставки. В результате пара отметила минимум на 1,3588 и завершила день на несколько пунктов выше. А вот британский фунт понес потери и завершил день в районе уровня 1,6712 на фоне динамики кросса EUR/GBP и технических факторов. USD/JPY отметила минимум на 101,63 под влиянием падения доходности американских трежерис до минимального с июля 2013 года уровня 2,47%. Но к завершению дня вернулась к отметке 101,84.

Прогноз на четверг 29 мая
Фондовый рынок

Рынок ждет публикации уточненных данных по ВВП США за 1 квартал. При этом, ожидается пересмотр показателя на понижение, что уже в среду умеренным ослаблением отыгрывали фондовые индексы США. Если цифры окажутся и в самом деле более слабыми, чем первоначальная оценка, тройка американских индексов может продолжить падение и, на наш взгляд, имеет смысл открытие коротких позиций. Более того, как уже отмечалось, фьючерсы на индекс S&P 500 (тиккер ES) обновили исторический максимум и имеют все шансы на возврат к уровню 1897,67. Продажи можно рекомендовать и европейского индекса DAX30 (DAX), который также обновил исторический максимум на 9972,5.

Акции тройки платежных систем (Visa (V), MasterCard (MA) и America Express (AXP)) начали коррекцию, но на наш взгляд, небольшой откат даст хорошую возможность для входа по ним в длинные позиции, поскольку потенциал роста пока не исчерпан.

Товарно-сырьевой рынок

При условии, что американская статистика, публикуемая в четверг, окажется достаточно слабой, золото может начать восходящую коррекцию, что делает его интересным для краткосрочных покупок с целью на уровне 1271,03. Учитывая, что в ЮАР (крупнейший мировой экспортер этих металлов) продолжается забастовка для покупок также могут быть интересны и платиноиды. Покупки платины возможны при отбое от уровня 1448,5 с целью на 1466,2.

На котировки нефти сорта Brent влияние могут оказать данные EIA по запасам нефти. При условии, что они вырастут, цены могут продолжить снижение в район уровня 108,30. Также давление на черное золото продолжит оказывать ослабление геополитической напряженности.

Валютный рынок

Значимых отчетов еврозона не публикует. Поэтому основное влияние на пару EUR/USD могут оказывать ранее сформировавшиеся настроения. А это значит, что пара вполне может продолжить падение, нацеливаясь на достижение поддержки на уровне 1,3560. Хотя данные по ВВП США могут и тут внести свои коррективы. При условии, что показатель будет пересмотрен на понижение, котировки пары могут совершить откат в район уровня 1,3630.

Отсутствие собственной макроэкономической статистики, которая подтверждала бы стабилизацию британской экономики, мешает паре GBP/USD возобновить рост. Но в общем и целом, экономика Великобритании по-прежнему занимает на данный момент времени лидирующее положение среди стран Большой семерки. Поэтому, если данные из США разочаруют, фунт не замедлит воспользоваться слабостью доллара и попытается восстановиться выше уровня 1,6800.

Япония уже в ближайшие часы опубликует данные по розничным продажам за апрель. Учитывая недавнее повышение налога с продаж вполне закономерным будет выглядеть снижение показателя. Но вряд ли это окажет на USD/JPY сильное влияние, поскольку на последнем заседании Банк Японии дал недвусмысленно понять, что пока вносить изменения в монетарную политику он не собирается. Ждать изменений можно будет только после череды чрезвычайно слабых данных. А вот более низкий ВВП США вполне способен снова отправить пару в район поддержки 101,30.

Ирина Рогова
Аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.05.2014 11:20
Обзор основных мировых финансовых рынков за 29 мая

Четверг 29 мая оказался довольно скучным днем для мировых финансовых рынков. Снижение активности на основных европейских инструментах было обусловлено выходным банковским днем в ряде стран еврозоны.

Во время азиатской сессии основные фондовые индексы региона отыграли назад значительную часть потерь, которые понесли на открытии, продемонстрировав наличие аппетита у инвесторов покупать акции на относительно низких уровнях. Фьючерсы на британский фондовый индекс FTSE 100 открылись на позитивной территории и смогли выйти в область годовых максимумов, коснувшись отметки 6870,50.

Золото и другие драгоценные металлы продолжили пребывать под давлением, а цены на нефть основных эталонных сортов отметились смешано динамикой. Североморский эталонный сорт Brent практически не изменил своих позиций, а нефть марки WTI прибавил в цене около одного процента из-за снижения запасов в Кушинге на 1,5 млн. баррелей до 21,7 млн.

Единая европейская валюта, воспользовавшись низким уровнем ликвидности, пыталась двинуться вверх, но в области 50-часовой скользящей средней попала под серьезное давление, "откатившись" назад к недельным минимумам в район 1,36.

Прогноз на пятницу 30 мая
Фондовый рынок

Пятница 30 мая будет последним торговым днем месяца. Значимой макроэкономической статистики, способной оказать существенное влияние на настроения инвесторов, в этот день опубликовано не будет. По широкому американскому индексу S&P500 (ES) сохраняется восходящий тренд, но индекс отклонился от простой 50-дневной скользящей средней на 2,59%. Потенциал движения вверх на этом импульсе может составлять еще процент или два, а потому на текущих относительно высоких уровнях длинные позиции выглядят несколько рискованными и их лучше искать во время коррекций к значимым областям поддержки. Ближайший такой уровень - это 1897,0

Из американских акций выделяем акции DuPont (DD) - мирового лидера агропромышленной химии. Рекомендуем покупать их с целью на 71,8 доллара. Вероятное ускорение экономического роста в Северной Америке, на которую приходится 44% выручки компании, будет поддерживать акции данной компании.

Также привлекательными являются акции Walt Disney (DIS). Запланированные киноновинки студии Диснея и Звездные Войны 7, в частности, делают акции очень привлекательными - цель 88 долларов.

Товарно-сырьевой рынок

Драгоценные металлы продолжают пребывать под давлением по мере того как из цен дисконтируются геополитические риски, связанные с украинским кризисом. Золото снижается уже три дня подряд, но интенсивность движения вниз спадает. Инструмент выглядит очень «перепроданным» в краткосрочной перспективе и может нуждаться в коррекции. С точки зрения технического анализа в качестве важных уровней сопротивления для продаж можно выделить отметки 1259 и 1267.

Фьючерсы на нефть основных эталонных сортов имеют все шансы двигаться разнонаправленно. Американский сорт WTI в последние недели активно реагировал ростом на снижение запасов в Кушинге, а вот у нефть марки Brent фундаментальных предпосылок для повышения котировок немного. На текущих уровнях он выглядит уязвимым. В случае преодоления поддержки 109,45 целью движения может стать 108,95.

Валютный рынок

Пара EUR/USD продолжает пребывать в нисходящем тренде, спровоцированном заявлением Марио Драги о том, что в июне Европейский центральный банк может начать расширение монетарных стимулов. На грядущей неделе состоится заседание Управляющего Совета ЕЦБ, по итогам которого будет оглашен конкретный план действий. На рынке нет четкого представления о том, какими непосредственно рычагами будет пользоваться регулятор. Тем не менее, до оглашения решения у евро будет мало возможностей развернуть устоявшийся нисходящий тренд. На наш взгляд, наиболее интересными будут возможности для коротких позиции вблизи важных уровней сопротивления во время коррекций вверх. Таковыми могут выступать сейчас уровни 1,3620 или 1,3645.

Британский фунт отметился коррекцией вверх после тестирования поддержки 1,6685. Валюта Объединенного королевства чувствует себя неуверенно на этой неделе, поддерживая достаточно высокую корреляцию с евро. Мы полагаем, что она еще имеет все шансы попробовать возобновить нисходящий тренд и в случае преодоления отметки 1,6685 может двинуться в район 1,6625.

Активность торов по паре USD/JPY продолжает снижаться. Котировки оказались заблокированными между 50-дневной скользящей сверху и 200-дневной снизу. Традиционно, преодоление этих отметок обычно сигналит о начале некоторой тенденции (тренда), которая должна обладать фундаментальными предпосылками. Таковые отсутствуют в настоящий момент, и мы ожидаем продолжения колебаний в диапазоне 101,38- 102,18.

Валерий Полховский
Старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.06.2014 12:05
Обзор за неделю 26 - 30 мая. Прогноз на неделю 2 – 6 июня.
Обзор за неделю 26 - 30 мая


Прошедшая рабочая неделя¸ несмотря на то, что в некоторых странах были выходные банковские дни, оказалась довольно интересной. Активность была отмечена во всех секторах, но особо все же стоит выделить товарно –сырьевой и фондовый рынки.

На завершившейся неделе снова лидером роста среди фондовых индексов стал Nasdaq, добавивший по итогам недели 1,64%. Рост был отмечен и со стороны  S&P500, который обновил исторический максимум на  уровне 1921,75. Таким образом, рост составил 1,25%. Индекс DowJones также продемонстрировал рост, добавив по итогам недели 0,72%. В основном, поддержку индексу получали со стороны американской статистики. Большая часть опубликованных отчетов свидетельствует о том, что во втором квартале 2014 года экономика США все же продемонстрирует восстановление после спада на 1,0% (по уточненным  данным, опубликованным  в четверг, которые рынок практически проигнорировал). Кроме того, на пользу рынку идет и продолжающееся снижение геополитической напряженности на фоне состоявшихся на Украине выборов.  Из акций можно выделить American Express (AXP), добавившие по итогам недели 2,93%. Неплохую динамику, несмотря на небольшой откат в конце недели, показали и акции BankofAmerica (BAC), укрепившись на 2,58%.  Европейский индекс DAX30 обновил максимум на уровне 9973,5, в целом, по итогам недели продемонстрировав рост на 1,82%. Поддержку актив получает на фоне ожидания монетарного смягчения со стороны ЕЦБ.

Золото на прошлой неделе понесло ощутимые потери под влиянием тех же факторов, о которых говорилось чуть выше. Цена на актив понизились на 3,33%. Котировки отметили 16-недельный минимум на уровне 1242,06. Платиноиды продемонстрировали разнонаправленную динамику. Палладий удерживался в пределах диапазона 827,75 – 838,95 и попытки пройти его верхнюю границу пока не увенчались успехом. Платина продолжила нисходящую коррекцию, в рамках которой потеряла 1,42%.  Такую динамику активы продемонстрировали на фоне отсутствия новостей относительно усиления насилия. 

На валютном рынке пара EUR/USDпродолжает оставаться под давлением на фоне ожидания вмешательства ЕЦБ в монетарную политику. Пара отметила 15-недельный минимум на уровне 1,3585. Под давлением оказалась и пара GBP/USD. В течение недели котировки снижались до 1,6696, но к ее завершению смогла восстановить потери, вернувшись в район уровня 1,6754. Собственной значимой статистики Великобритания не публиковала, поэтому падение было обусловлено неплохими данными из США и техническими факторами.  AUD/USD  восстановилась выше уровня 0,9300, добавив по итогам недели 0,88%.  Поддержку пара получила в, основном, за счет признаков стабилизации на рынке жилья. USD/JPY немного ослабла, снизившись к уровню 101,49, после публикации данных по индексу потребительских цен Японии, которые выросли на 3,4%, но в целом по итогам недели удержалась практически на уровне открытия. 

Прогноз на неделю  2 – 6 июня

Предстоящая неделя будет весьма насыщенной с точки зрения запланированных макроэкономических отчетов: решения нескольких Центробанков по монетарной политике, отчет по занятости по платежным ведомостям в несельскохозяйственном секторе США (NFP).  Все это может обусловить высокую волатильность.

Фондовый рынок

Американские фондовые индексы могут оказаться под влиянием довольно большого числа отчетов из США. В понедельник будут опубликованы данные по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности ISM, в среду, тот же отчет но уже из сферы услуг. Кроме того, внимание стоит обратить на данные по изменению числа занятых от ADP. И, бесспорно, основное внимание рынка будет сосредоточено на отчете NFP. Позитивная статистика сможет оказать поддержку индексам, от которых  в этом случае к завершению недели можно ждать достижения новых высот. Хотя начать торги они все же могут начать небольшой коррекцией в силу технических факторов: как уже отмечалось, DowJones  и S&P 500  достигли исторических максимумов и для их прорыва потребуются весомые катализаторы. Таким образом, на наш взгляд, целесообразно открытие длинных позиций по  DowJones  от уровня 16543 с первичной целью на  16693 и, далее, 16750 в случае его прорыва. Покупки Nasdaq можно рассматривать при отбое от уровня  3676,50 с целью на 3740,00 – максимум от 7 марта 2014. S&P 500 можно будет покупать от  1897,67 с целью на 1950 в случае прорыва текущего максимума на 1921,75. Из акций мы по-прежнему придерживаемся оптимистичного прогноза по бумагам  DuPont (DD), покупки которых целесообразно рассматривать от отметки 68,00 – 57,90 с целью на уровне 71,80. Также пока сохранение потенциала к росту можно отметить и в отношении акций платежной системы  American Express. В случае прорыва выше уровня 91,95 возможны покупки с целью на 92,66 и, далее, 93,89.

Индекс DAX30 консолидируется в районе максимума 9973,5. Если ЕЦБ все же решится на монетарное смягчение на заседании в четверг, не исключен его прорыв с движением к психологическому сопротивлению 10000,0.   

Товарно-сырьевой рынок

Золото в краткосрочной перспективе выглядит перепроданным и технически можно ждать его коррекции в район уровня 1265,46. Однако с точки зрения фундаментальных факторов может появиться достаточно предпосылок для возобновления его снижения. Умеренно позитивная американская статистика может спровоцировать движение к уровню поддержки 1233,08. Единственное, что может с точки зрения отчетов вызвать рост – решение ЕЦБ по монетарной политике при условии, что европейский регулятор решится на дополнительное смягчение. Таким образом, можно предполагать, что золото проведет неделю в разнонаправленных движениях в пределах диапазона 1233,08 – 1265,46.   

Правительство ЮАР выступает с инициативой прекращения забастовки. Но пока достижения компромисса не ожидается. Поэтому со стороны платиноидов можно ждать возобновления роста. Тем более, что платина консолидируется в районе поддержки 1448,5, в районе которой интересны покупки с целью на 1466,2 и, далее, 1496,0. Палладий пока не может закрепиться выше уровня 838,95, но усиление напряженности может подтолкнуть актив вверх. После прорыва указанного сопротивления, цель – 850,00.

Стабилизация фондового рынка позволяет предполагать восстановление мировой экономики. Подобные ожидания могут подогревать спрос на промышленные металлы, следствие чего может стать рост котировок. В этом свете достаточно привлекательно выглядит медь (HG). Открытие длинных позиций можно рассматривать при отбое цен от уровня 3,1216 с целью на 3,2034.

Нефть сорта Brent на данный момент не имеет фундаментальных оснований для роста. А котировки актива находятся на достаточно высоких уровнях. В целом, можно ждать продолжения нисходящей коррекции в район уровня 108,30. Особенно при условии, что рост запасов нефти и нефтепродуктов в США  продолжится.

Валютный рынок

На предстоящей неделе решения по монетарной политике публикуtт Резервный Банк Австралии (вторник, 3 июня).  На данном этапе вероятность изменения денежно-кредитной политики в направлении ужесточения со стороны австралийского регулятора крайне низка.  Поэтому отсутствие изменений и недостаточно агрессивное сопроводительное заявление могут оказать на пару AUD/USD давление, нацеливая ее на возврат в район поддержки 0,9200.

В среду, решение по ставке огласит и Банк Канады. Интересно будет сопроводительное заявление, которое сделает регулятор, так как по последним данным, опубликованным в мае, уровень инфляции достиг 2%. При условии, что регулятор хотя бы даст намек на то, что не исключает в скором времени перехода в режим ужесточения, канадский доллар может укрепиться. В этом случае по паре USD/CAD можно ждать снижения в район уровня 1,0730.

Пожалуй, самое ожидаемое решение будет опубликовано в четверг. Речь идет о ЕЦБ.  Возможность смягчения монетарной политики в течение всего предыдущего месяца уже закладывалось в цены. Поэтому, действия регулятора в этом направлении могут оказать на EUR/USD ограниченное влияние. Тем не менее, снижение в район поддержки 1,3560 с дальнейшей целью на 1,35 не исключено.  А вот очередная просрочка способна вызвать движение к 1,3760.

Решение Банка Англии, скорее всего, ничего интересного не принесет. Поэтому внимание пары GBP/USD будет сосредоточено на данных по деловой активности в промышленном и строительном секторах, а также сфере услуг. При условии, что показатели отразят продолжение стабилизации экономики Великобритании, можно ждать возврата пары в район уровня 1,6840 с дальнейшей целью на 1,6900.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB

 http://www.fxclub.org/tools_info/

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.06.2014 11:24
Обзор основных мировых финансовых рынков за 2 июня

Несмотря на то, что понедельник традиционно скуп на экономические релизы и на рыночную волатильность, на этот раз все было по-другому. Тон инвесторам задали данные по китайскому индексу PMI в обрабатывающей промышленности, который достиг отметки 50,8, превысив и прогнозное значение (50,7) и предыдущий показатель (50,4), причем индекс новых заказов отметил максимальный прирост за последние девять месяцев.

Все это вновь уверило рынки в восстановление второй по размерам экономической системы мира и поддержало спрос на азиатские индексы, причем Nikkei 225 вырос до двухмесячного максимума (+2,07%). Вслед за японской бенчмаркой подросла и пара USD/JPY, которая, наконец, пробила сопротивление 102,00 и достигла 102,40 на закрытии. Кроме того, на позитивных новостях из Китая, который является крупнейшим потребителем энергоносителей и покупателем промышленных металлов, смогла укрепиться и медь (HG), которая прибавила 1,4% до $3.1685 за фунт.

Тем временем, европейские данные по деловой активности разочаровали, продемонстрировав падение итальянского PMI до 2-месячного минимума, французского – до 4-месячного, германского – до 7-месячного и австрийского – до 10-месячного минимума. Это еще раз убедило рынки в том, что ЕЦБ придется действовать радикально, и срочно выводить на сцену новые инструменты стимулирования экономики. В результате, в падение пары EUR/USD не было ничего удивительного: цены коснулись минимума 1,3587 и завершили торги чуть ниже отметки 1,36. Впрочем, не стало сюрпризом и укрепление европейских фондовых индексов на ожиданиях более мягкой политики от ЕЦБ: британский FTSE + 0,3%, германский DAX +0.3%, испанский IBEX + 0.6%, а итальянский FTSE MIB +0.5%.

Тем временем, фьючерсы на золото продолжили падение, продемонстрировав самый продолжительный период слабости с прошлого августа. Ралли на мировых фондовых рынках продолжает ограничивать интерес к, так называемым, «альтернативным инвестициям», а со снижением напряжения в восточной Европе спрос на золото будет ограничен и в дальнейшем. Металл коснулся 17-недельного минимума, упав на 0,2% и отметив $1,241.10 за унцию.

Тем временем, американская сессия прошла разнонаправлено, так как смуту в торги внесли двукратные корректировки результатов ISM в обрабатывающей промышленности. Активы то росли, то падали, что привело к смешанной динамике финансовых инструментов по итогам дня. Фьючерсы техасской светлой нефти WTI с поставкой в июле в понедельник продемонстрировали падение до 2-недельных минимумов, получив разочарование со стороны американских данных. Несмотря на то, что ISM был скорректирован после первоначально слабых данных, корректировка прошла слишком поздно, чтобы спасти «черное золото». Июльская цена потеряла 0,2%, добравшись до $102.47 за баррель и отметив минимальный уровень с 20 мая.

Прогноз на вторник 3 июня
Фондовый рынок

Вчерашний день стал классическим примером «покупай на слухах, продавай на фактах», так как начавшаяся в понедельник конференция Apple (AAPL) привела лишь к падению ее акций. Со 2 по 6 июня в Сан-Франциско будет проходить масштабное событие — всемирная конференция для разработчиков (WWDC 2014). В первый же день мы видели падение на 0,8% до $628 за акцию. Apple опережала общий рынок по росту в течение последнего месяца, прибавив порядка 6,8% за 4 недели. За последнюю неделю акции выросли на 3,1%, поэтому есть все основания полагать, что мы увидим хотя бы кратковременную коррекцию в ближайшее время с ближайшей целью на отметке $610.
Товарно-сырьевой рынок

Понедельник только усилил разговоры о продолжающемся падении цен на нефть, так как на графике сформировалось «смертельное пересечение»: 50-дневная скользящая средняя пересекла линию 200-дневной скользящей средней сверху вниз. Такой сигнал последний раз отмечался в середине февраля прошлого года, когда металл торговался в районе $1600 за унцию. Тогда это не привело к немедленным распродажам, так как золото упало еще до пересечения, однако спустя два месяца его падение возобновилось. На этот раз ближайшей целью для металла может стать отметка $1226 после пробоя $1235.

Фьючерсы на нефть основных эталонных сортов имеют все шансы и сегодня продемонстрировать падение в связи с полученными в понедельник данными исследования агентства "Блумберг". Известия о том, что в мае добыча нефти странами-членами ОПЕК выросла впервые за последние три месяца, может и дальше давить на котировки. Теперь в центре внимания будет намеченное на 11 июня заседание ОПЕК, на котором будет рассмотрен вопрос о квотах добычи.

Валютный рынок

В ближайшие часы внимание рынка привлечет заседание Резервного Банка Австралии. На этот раз существует риск, что регулятор озвучит свое недовольство все еще высоким курсом AUD/USD. Относительно быстрое падение цен на золото вкупе с небольшим понижением прогнозов от регулятора повышает шансы на то, что пара попадет под удар, особенно после разочаровывающих данных по разрешенных заявкам на строительство, обвалившимся на 5,6% против прогноза +2,1%. Если пробой 0,9240 удастся, мы можем увидеть движение пары в район 0,92.

В Европе внимание привлечет предварительная оценка CPI еврозоны в целом, от которой мы ждем разочарований. Дело в том, что показатели инфляции на потребительском уровне в Германии, Италии и Бельгии не дотянули до прогнозов, что уверило рынки в том, что приятных сюрпризов не будет. Таким образом, большая часть негатива уже заложена в цену, поэтому EUR/USD может отреагировать лишь кратковременным ослаблением с ближайшей целью на отметке 1,3580.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.06.2014 11:37
Обзор основных мировых финансовых рынков за 3 июня

И вновь начало дня было ознаменовано данными из Китая, и хотя на этот раз показатели носили противоречивый характер, рынок предпочел сконцентрировать свое внимание на сильных уровнях PMI в сфере услуг, который достиг 55,5 против 54,8 ранее. Это тут же поддержало интерес к азиатским индексам и вылилось в рост гонконгского Hang Seng Index (HSI) на 0,6% и японского Nikkei (NKD) на 0,66%, что помогло последнему обновить двухмесячные максимумы.

Тем временем, австралийский РБА оставил все на прежних местах и решил не пугать рынки словами о шагах против «слишком высокого курса валюты», что взбодрило AUD/USD и помогло отметить локальный максимум 0,9286. Вероятнее всего, колебания пары будут ограничены диапазоном 0,92-0,93 вплоть до пятничного отчета по «нонфармам».

Тем временем, европейские данные по слабой инфляции были нейтрализованы позитивными данным по уровню безработицы, который внезапно снизился с 11,8% до 11,7%. Рынок застали врасплох, поэтому мы даже увидели небольшое укрепление спроса на EUR/USD поначалу. И, несмотря на то, что оптимизм быстро испарился, спустя пару часов он вернулся в виде страха, что пара «нащупала дно». В результате, EUR/USD полдня провела в рамках 20-пунктового диапазона, облюбовав отметку 1,36, но затем рванула к максимуму 1,3647, неподалеку от которого и завершила торги. GBP/USD пыталась найти повод для роста в PMI строительного сектора, однако тот не дотянул до прогнозов, оставив пару в районе 1,6750.

Европейские индексы во вторник продемонстрировали падение в 16 из 18 стран. Французский CAC 40 упал на 0,3%, германский DAX также потерял 0,3%, а британский FTSE 100 и вовсе ослаб на 0,4%. Все дело в том, что на рынках появились опасения, что мер ЕЦБ будет недостаточно, чтобы восстановить еврозону и вернуть рост цен.

Американские индексы также попали под давление своих европейских коллег, несмотря на то, что опубликованные данные из США по производственным заказам даже превысили прогнозы. S&P (ES) прервал 3-дневный рост, продемонстрировав падение на 0,1% на момент написания обзора. Тем временем, пара USD/JPY смогла удержаться выше 102,00, торгуясь в районе 102,50 на закрытии.
Цены на нефть Brent пошли на поводу всеобщего тренда и упали к трехнедельному минимуму на беспокойстве, что слабеющая европейская экономика сократит спрос на фоне растущих мощностей Ливии. Brent с поставкой в июле потеряла 26 центов или 0,2% до 108,32 за баррель, что стало минимальным внутридневным уровнем с 13 мая текущего года.

Прогноз на среду 4 июня
Фондовый рынок

История с ростом фондовых рынков все еще актуальна, несмотря на то S&P500 (ES), что прервал трехдневный рост, его результат за текущий год к +4,14%. Если говорить об основных фондовых индексах, то лишь один из них пока не выполнил свой план роста на текущий год – индекс Nikkei (NKD). На текущий момент его результат за 2014 год составляет -7,5%, однако все говорит о том, что бенчмарка может исправиться. Она уже продемонстрировала 9-е положительное закрытие за 11 последних сессий, так как рынок начал верить, что Япония с честью переживает повышение налога на потребление, и теперь все внимание будет направлено на структурные реформы. Если так, то у индекса впереди еще очень большой потенциал роста, а текущие уровни выглядят привлекательно низкими для входа лонгами.

Товарно-сырьевой рынок

Как мы уже говорили в предыдущем обзоре, падение цен на золото все еще на повестке дня в связи с появлением на графике медвежьего сигнала. Риск краткосрочных рывков вверх все еще существует, однако все это будет иметь лишь коррекционную природу и не должно уйти выше отметке $1268/$1261 за унцию. На ближайшее время целями при падении могут стать уровни поддержки 1235 и 1226.

Аналогичная ситуация происходит на рынке серебра. Несмотря на то, что на текущий момент металл выглядит устойчивее золота, нисходящий тренд, вероятно, продолжится, а коррекционные откаты вверх не должны превысить отметки 19,36/55. Таким образом, краткосрочное укрепление серебра в ближайшее время может стать удачной точкой входа шортами.

Что касается цен на нефть, сегодня все внимание рынка будет приковано к данным по запасам в США, и если показатель продолжит расти, это может вновь оказать давление на котировки «черного золота». С точки зрения технического анализа надо отметить, что Brent преодолел 200-дневную скользящую среднюю, просигналив о намерении продолжить движение вниз. Ближайшим уровнем поддержки для котировок выступает отметка 107,95. В случае ее преодоления целью движения вниз может стать область 107,05.

Валютный рынок

Завтрашний день пройдет полностью под девизом «В ожидании Марио», так как рынки будут полностью заняты оценкой, на что же способен ЕЦБ в текущих условиях. Тем не менее, утром внимание рынков привлечет AUD/USD, так как будет опубликован отчет по ВВП в 1 квартале. Ожидается, что темпы роста будут пересмотрены на повышение, и если сюрприз окажется еще более приятным, можно ожидать роста пары в район 0,93.

Затем внимание инвесторов на время займут европейские отчеты: сначала данные по деловой активности в сфере услуг, а затем и темпы роста ВВП в 1 квартале. Последний показатель может стать особенно интересным, учитывая близящееся заседание ЕЦБ. Дело в том, что при прошлой публикации отчета оценка не дотянула до прогнозов, поэтому дополнительное разочарование может отрицательно сказаться на курсе EUR/USD и отправить пару вновь в район отметки 1,3585, которая остается сильной поддержкой на текущий момент.
Во время американской сессии мы увидим результаты заседания Банка Канады, от которого мало кто ожидает каких-либо интересных действий или комментариев. Еще в апреле регулятор подчеркнул важность таких показателей, как объемы экспорта и инвестиций. ВВП за 1 квартал показал, что и тот, и другой компонент продолжают падать, таким образом, радоваться пока нечему, а, значит, и Банк Канады оставит все на прежних местах. Таким образом, USD/CAD может продолжить свой рост в район 1,0940, особенно, если данные из США порадуют.

Американский отчет ISM в сфере услуг интересен в плане его компонента занятости перед публикацией «нонфармов». В апреле основной индекс достиг максимума с августа 2013 года на отметке 55,2, что позволяет ожидать небольшой коррекции индикатора вниз. Однако субиндекс занятости, обвалившийся в апреле до 51,3 от 53,6 в марте, возможно, продемонстрирует восстановление, а это усилит веру в сильный пятничный NFP и поддержит спрос на USD.

Алена Афанасьева, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.06.2014 23:07
Обзор основных мировых финансовых рынков за 4 июня

В среду с утра, как мы и предполагали, AUD/USD смогла подобраться ближе к сильному сопротивленю 0,93 на выходе более позитивных данных по ВВП Австралии (1,1% против 0,8% ранее). Тем не менее, в общем, Азию не спасли эти радостные известия, и большинство фондовых индексов региона закрылось «в красном». Лишь Nikkei, также в рамках нашего прогноза, продолжил свой рост, отыгрывая недополученное с начала года – бенчмарка выросла на 0,22%.

Слабые европейские данные, а также близость заседания ЕЦБ надавили на европейские фондовые рынки, так как инвесторы начали опасаться, что ожидания по поводу смягчения превысят то, что, в конечном итоге, предложит регулятор. Французский CAC 40 упал на 0,1%, испанский IBEX - на 0,2%, а британский FTSE 100 опять потерял 0,4%. Очередное разочарование принесли и PMI в сфере услуг еврозоны: лишь Италия порадовала превышением прогнозов, в то время как Германия, Франция и Испания продемонстрировали снижение. Тем временем, европейские валюты смогли найти повод для оптимизма в виде сильного отчета PMI в сфере услуг Великобритании, а также слабоватых результатов исследования ADP, подтвердивших низкие темпы роста рабочих мест в частном секторе США. В итоге, EUR/USD добралась до 1,3638, а GBP/USD отметила максимум 1,6767.

Тем временем, цены на нефть вновь поползли вверх. WTI демонстрировала второй день роста на выходе отчета, подтвердившего, что запасы сырой нефти в США на прошлой неделе сократились. Тем временем, Brent укрепилась на признаках растущей напряженности на востоке Ливии. Фьючерсы на «черное золото» выросли на 0,8% в Нью-Йорке, когда стало известно, что запасы в США сократились на 300 тыс баррелей вместо прогнозных 250 тыс. Кроме того, нефтяные компании обеспокоены боями в Бенгази и вынуждены эвакуировать рабочих, что может на время сократить поставки.

А цены на медь вчера попали под давление в связи с ростом доллара и появлением сообщений о том, что власти блокировали отгрузки в китайском городе Циндао в связи с расследованием предполагаемых махинаций со складскими расписками. Фьючерсы на медь с поставкой через три месяца снизились на 1,4% до $6 775 за тонну на Лондонской бирже. Медь с доставкой в июле упала на 1,4% до $3,093 за фунт на нью-йоркской фьючерсной бирже.

Прогноз на четверг 5 июня
Фондовый рынок

Динамика европейских фондовых индексов вызывает подозрения о переходе в фазу консолидации в связи с наступлением летних месяцев. Похоже, пиковые отметки текущего восходящего тренда почти достигнуты, поэтому ЕЦБ придется сделать очень многое, чтобы вновь вернуть инвесторов на рынке. Если оглашенных мер будет недостаточно, мы можем наблюдать падение основных бенчмарок: ближайшей целью по FTSE может стать район 6760, DAX же может вернуться ближе 9810.

Что касается интересных бумаг, то сегодня я обращу ваше внимание на Bank of America (BAC), который уже больше месяца торгуется вблизи полугодовых минимумов. Акции компании очень чувствительны к любым событиям, связанным с экономическим состоянием США, и к состоянию банковского сектора, в частности. В среду были опубликованы слабоватые еженедельные данные по заявкам на ипотеку (-3,1%), что отражает низкий потребительский спрос на кредиты. Тем не менее, вероятными причинами плохих показателей могут быть сезонные колебания в связи с празднованием Дня поминовения США. Таким образом, отчет на следующей неделе может очень порадовать инвесторов резким коррекционным ростом, и стимулировать интерес к активу, а, значит, текущие низкие уровни могут стать хорошей точкой входа на рынок. В долгосрочной же перспективе дополнительным фактором поддержки для бумаги может стать постепенное восстановление американской экономики, которая набирает темпы после спровоцированного плохими погодными условиями спада в 1 квартале.

Товарно-сырьевой рынок

На данном рынке происходит довольно интересная ситуация, начало которой было положено китайскими властями, которые затеяли расследование предполагаемых махинаций со складскими расписками. В результате, в порту Циндао (7-мом по размерам в мире) были остановлены отгрузки алюминия и меди, причем, по предварительным данным, в эти схемы были вовлечены большие партии металла, и это уже оказывает влияние на цены активов. Цена на медь (HG) весь вчерашний день демонстрировала падение, достигнув месячного минимума $3,08, и чем дольше будет блокирован порт, тем большие потери может понести металл. Западные банки уже начали волну закрытия сделок в попытке прекратить любые отношения с китайскими торговцами. Таким образом, в течение ближайшего дня не исключено достижение области $3,078 с дальнейшей целью на $3,057 за фунт.

Валютный рынок

Сегодня в центре внимания будет находиться заседание ЕЦБ, которое может стать поворотной точкой в монетарной политике регулятора, однако что именно будет предложено рынкам, пока неясно. Тем не менее, стоит понимать, что инвесторы уже очень многое заложили в цену, и ждут, что Драги все это выполнит. Малейшее разочарование может отправить EUR/USD на несколько фигур вверх, учитывая внушительное число шортов, скопившееся по этой паре.

Двигаться пара будет поэтапно. Первым тестом станет заседание ЕЦБ, в рамках которого, вероятнее всего, регулятор снизит все три своих ключевых ставки на 15 б.п., отправив ставку по депозитам на отрицательную территорию. Если это произойдет, пара может испытать кратковременное снижение с последующей коррекцией вверх прямо перед выступлением Драги. Сразу отметим, что одного только снижения ставок будет недостаточно, чтобы EUR/USD пробила 1,3580. Рынок жаждет увидеть увеличение баланса, и если это произойдет, пара вполне может добраться до отметки 1,35. Однако про все нетрадиционные меры будет говорить Драги, и это станет вторым тестом для пары. Если никаких дополнительных инструментов смягчения Марио не предложит, покупки евро могут отправить пару в район 1,37 и далее к 1,3760.

Алена Афанасьева, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.06.2014 00:54
Обзор основных мировых финансовых рынков за 5 июня

Фондовые рынки всего мира с восторгом восприняли огромный пакет мер стимулирования экономики еврозоны. ЕЦБ не только снизил все три ключевые ставки, отправив ставку по депозитам на отрицательную территорию, но еще и дал старт новой программе целевых LTRO, а также намекнул на возможность дополнительной реализации программы количественного смягчения в виде скупки обеспеченных активами ценных бумаг (ABS).
В итоге, французский CAC 40 вырос на 1,06%, а германский DAX – на 0,21%. Тем временем, реакция EUR/USD была неоднозначной – поначалу пара действительно падала в два этапа (на снижении ставки и на выступлении Драги), но затем развернула движение. В итоге, EUR/USD поначалу скатилась к 4-месячному минимуму 1,3502, но смогла вернуться в район 1,3660 на закрытии. GBP/USD также смогла укрепиться на разнице курсов монетарной политики ЕЦБ и Банка Англии. Пара достигла максимума 1,6818 во время вчерашних торгов.
Американские фондовые индексы также подросли на решении ЕЦБ, однако дополнительным фактором поддержки для них остаются ожидания публикации отчета по рынку труда США.

Тем временем, цены на нефть продемонстрировали второй день падения подряд, после того как запасы газа и дистиллятов показали рост в США – самого крупного потребителя нефти. В Нью-Йорке фьючерсы потеряли 0,5%, когда стало известно, что запасы выросли 210 тыс баррелей до 211,8 млн в течение недели. Фьючерсы на WTI обвалились до минимума $101,58 за баррель, хотя и смогли восстановиться к закрытию торговой сессии.
Что касается цен на медь, вчера они продолжили падать под влиянием продолжающейся блокировки порта в китайском городе Циндао. Цена достигала отметки $3,074 за фунт, однако чуть восстановилась к закрытию.

Прогноз на пятницу, 6 июня
Фондовый рынок

Из представителей фондового рынка стоит обратить внимание на акции Caterpillar (CAT). Активность покупок по данной бумаге обусловлена последними новостями о запуске производства нового смартфона. Дело в том, что Caterpillar, которая производит бульдозеры и другую спецтехнику, неожиданно представила миру новый сверхпрочный смартфон Cat B15Q, и участники рынка положительно оценили данную новость. Несмотря на то, что акции демонстрируют уверенный восходящий тренд с ноября прошлого года, потенциал, возможно, не исчерпан. В пользу такого предположения говорят внушительные финансовые результаты за первый квартал, а также вероятность ускоренных темпов роста строительного направления в связи с признаками того, что горнодобывающий сегмент рынка нащупал дно и начинает разворот.



Товарно-сырьевой рынок

Так как в одном из крупнейших портов мира продолжается расследование мошеннических махинаций с алюминием и медью, цены на эти металлы будут оставаться под давлением в течение ближайшего времени. Причем падение их может продолжиться даже при возобновлении отгрузок, так как теперь банки будут очень осторожно относиться к финансированию товаров, а, значит, проблемы с кредитованием будут ограничивать и потенциал роста меди. Таким образом, если пробой области $3,078 состоится, дальнейшей целью может стать актив может устремиться к отметке $3,057 за фунт.

Обратите внимание и на резкий рост золота, наблюдавшийся вчера на решении ЕЦБ ввести дополнительные меры стимулирования. Дело в том, что драгоценный металл часто воспринимается инвесторами в качестве защитного актива, помогающего сохранить сбережения на фоне роста инфляции. Таким образом, смягчение монетарной политики может, наконец, стимулировать рост цен в экономике еврозоны, а это потенциально способно вызвать спрос на золото. К тому же с технической точки зрения актив достиг довольно сильного уровня поддержки, который не тестировался с середины января. Возможно, он станет трамплином для укрепления золота с дальнейшей целью на отметке 1265.

Валютный рынок

По поводу прошедшего заседания ЕЦБ стоит отметить, что несмотря на внушительный пакет мер, падение евро сменилось ростом по вполне четким причинам. Дело в том, что рынок воспринял подобные заявления, как «пакет последней надежды». По сути, у ЕЦБ больше практически не осталось инструментов, чтобы заставить банки кредитовать, а банки могут просто воздержаться, и тогда все эти новые программы с длинными непонятными аббревиатурами будут бесполезны. Таким образом, EUR/USD обладает вполне неплохим потенциалом роста сейчас, когда регулятор уже сказал и сделал почти все, что мог.
Тем не менее, публикуемый сегодня отчет по рынку труда США может вернуть пару к вчерашним минимумам. Дело в том, что ожидания рынка довольно высоки – опережающие индикаторы в виде компонента занятости ISM в сфере услуг (52,4 от 51,3), индекса потребительского доверия CB (83 от 81,7), 4-недельной скользящей средней заявок на пособия б/р (минимум с марта 2007 года) и повторных заявок на пособия (6-летний минимум) говорят о вероятности превышения прогнозных значений. Если это произойдет, пара первоначально может вернуться в район 1,3530, хотя мы бы рекомендовали заходить на рынок на откате, который практически в 80% случаев бывает спустя пару часов после релиза «нонфармов».

Алена Афанасьева, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.06.2014 11:11
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 2 - 6 июня

Завершившаяся рабочая неделя была весьма насыщенной. Большое число макроэкономических отчетов обусловило интересную динамику в большинстве секторов рынка.

По итогам недели уже традиционно рост продемонстрировали американские фондовые индексы. И снова из этой тройки лидером стал Nasdaq, добавивший по итогам недели 1,86%. Индекс Dow Jones укрепился на 1,24%, S&P500 завершил неделю с результатом +1,23%. Поддержку по-прежнему оказывала макроэкономическая статистика. Индекс деловой активности в сфере услуг США, которая составляет около 70% американской экономики вырос до 56,3 от 55,2 в апреле, тем самым, сигнализируя о том, что сектор набирает обороты и во втором квартале экономика продемонстрирует рост после падения на 1% в первом. Достижению новых максимумов способствовали и данные по занятости в несельскохозяйственном секторе. Показатель хоть и не дотянул до прогнозируемых 218 000 и составил 217 000, но все же подтвердил, что рынок труда восстанавливается и уже вернулся к пиковым значениям 2008 года. Дополнительным фактором в пользу роста фондовых индексов стало и решение ЕЦБ о смягчении монетарной политики. На этом фоне вполне естественным выглядит рост европейских DAX30 (+0,52%) и CAC 40 (+1,67%). При этом DAX протестировал психологическое сопротивление 10000,0, таким образом, обновив исторический максимум, а CAC40 достиг 6-летнего максимума.

Хороший рост по итогам недели продемонстрировали акции American Express (AXP), добавившие по итогам недели 3,71%. 5,5% в течение рабочей пятидневки добавили акции алюминиевого гиганта Alcoa (AA).

Медь на прошлой неделе потеряла в цене 2,46% под влиянием сообщений о том, что власти блокировали отгрузки в китайском городе Циндао в связи с расследованием предполагаемых махинаций со складскими расписками. Платина в начале недели продолжала сдавать позиции на фоне ожиданий завершения забастовки в ЮАР, но впоследствии развернулась на 180 градусов, поскольку стабилизации ситуации так и не наступило, что может способствовать росту дефицита этих металлов. Палладий в свете этих событий добавил 1,07%.

На валютном рынке пара EUR/USD после объявления решения ЕЦБ по монетарной политике снизился до уровня 1,3502. Ничего удивительного в такой динамике нет, поскольку регулятор снизил все три ставки и запустил новую программу целевых LTRO, а также намекнул на возможность дополнительной реализации программы количественного смягчения в виде скупки обеспеченных активами ценных бумаг (ABS). Но к завершению недели пара восстановилась в район уровня 1,3641. Австралийский и канадский доллары, а также британский фунт на решения своих Центробанков продемонстрировали весьма сдержанную реакцию. Во многом это обусловлено тем, что регуляторы не изменили свою риторику.

Прогноз на неделю 9 – 13 июня

Предстоящая неделя не порадует рынок большим числом значимых макроэкономических отчетов. А это значит, что в большей степени динамику будут обуславливать технические факторы и ранее сформировавшиеся настроения.

Фондовый рынок

Тройка американских фондовых индексов находится на исторических максимумах. Для дальнейшего роста потребуются новые катализаторы, которых в начале недели они не получат. Поэтому можно предполагать, что и Dow Jones, и S&P 500, и Nasdaq продемонстрируют нисходящую коррекцию в район уровней 16693, 1921,64 и 3739,14, соответственно. Но в целом, состояние американской экономики на данный момент выгладит относительно стабильным, что может оказывать поддержку. Поэтому при условии, что публикуемые в четверг еженедельные данные по пособиям по безработице и отчет по розничным продажам окажутся умеренно позитивными, вполне можно ждать возобновления роста индексов и, следовательно, рассматривать возможность их покупок при отбое от уровней поддержки. В качестве ближайших целей будут выступать максимумы, зафиксированные на прошлой неделе. По S&P 500 – 3798,50 и далее, к 3800,00 в случае его прорыва. Dow Jones - 16933 и, далее, психологический уровень 17000. S&P 500 может вернуться к 1949 со следующей целью на 2000. можно будет покупать от 1897,67 с целью на 1950 в случае прорыва текущего максимума на 1921,75. Акции DuPont (DD) превысили сопротивление 68,77 это позволяет ждать продолжения роста. Среднесрочной целью мы по-прежнему считаем уровень 71,80. Также пока сохранение потенциала к росту можно отметить и в отношении акций Alcoa (AA). В случае прорыва выше уровня 14,70 возможны покупки с целью на 16,70.

Индекс DAX30 консолидируется в районе психологического сопротивления 10000,0. В течение двух последних дней прошлой рабочей недели рынок тестировал эту отметку, но пройти так и не смог, поэтому в начале недели мы не исключаем коррекцию в район уровня 9865,6, который в дальнейшем можно рассматривать как хорошую возможность для открытия длинных позиций, поскольку у европейских индексов есть потенциал дальнейшего роста на фоне ультрамягкой монетарной политики ЕЦБ. CAC40 может продолжить рост при условии прорыва выше уровня 4610,2 с целью 4696,1.

Товарно-сырьевой рынок

Золото на фоне решения ЕЦБ начало восходящую коррекцию. Учитывая его некоторую перепроданность в краткосрочной перспективе можно ждать продолжения отката в район уровня 1265,46. Но снижение геополитических рисков и признаки восстановления экономики США могут в дальнейшем оказывать давление на актив. Поэтому указанный уровень может быть интересен для открытия коротких позиций по желтому металлу с целью на отметке 1233,08.

Платиноиды по-прежнему выглядят довольно привлекательными для покупок. Поддержку они будут получать со стороны продолжающейся забастовки рабочих на платиновых рудниках в ЮАР. Помимо этого спрос на эти металлы растет со стороны Китая, что в сложившихся условиях может спровоцировать их дефицит и, как следствие повышение цен. По палладию первичной целью станет уровень 850,00 прорыв которого откроет путь дальше вверх к 861,60 (максимум от февраля 2011 года). Первичной целью по платине является уровень 1466,2. В случае его прорыва возможен подъем к 1496,0.

На прошлой неделе запасы нефти и нефтепродуктов в США снизились, но существенного влияния на котировки нефти сорта Brent эта информация не оказала – они продолжили нисходящую коррекцию. Однако, при условии, что такая тенденция продолжится, цены на черное золото могут продемонстрировать рост в район уровня 109,70.

Валютный рынок

На предстоящей неделе решение по монетарной политике опубликует Резервный Банк Новой Зеландии (12 июня). Ожидается, что по итогам 1 квартала 2014 года темпы роста экономики останутся на том же уровне, что и в 4-ом 2013 (3,1%). Последние данные по инфляции отразили ее небольшое замедление (1,5% против 1,6% в 4 кв. 2013). Все это позволяет предположить, что новозеландский регулятор возьмет паузу в деле ужесточения монетарной политики. Таким образом, пара NZD/USD может оказаться под давлением и вернуться в район уровня поддержки 0,8400, особенно, если регулятор изменит свою риторику на менее агрессивную. На этом фоне в краткосрочной перспективе может продолжиться рост кросс-курса AUD/NZD к сопротивлению 1,1057.

В пятницу, 13 июня, свое решение по монетарной политике объявит Банк Японии. Изменений в денежно-кредитной политике мы не ждем. Скорее всего, ничего не поменяет регулятор и в сопроводительном заявлении. В этом случае японская иена может получить краткосрочную поддержку. Снижение пары USD/JPY возможно к уровню 101,30. Таким образом, диапазон колебаний пары на предстоящей неделе может составить 101,30 – 103,00.

Что понедельник нам готовит

Новую неделю, как уже ранее отмечалось, фондовые индексы США и Европы могут начать нисходящей коррекцией на фоне отсутствия значимой макроэкономической статистики.

На товарно-сырьевом рынке, возможно продолжение снижения котировок меди под влиянием продолжающегося расследования в отношении условий кредитования под залог металла в деятельности порта Qingdao Port International.

Пара USD/JPY может снизиться к уровню поддержки 102,30 при условии, что статистика из Японии окажется умеренно позитивной. Будут опубликованы пересмотренные данные по ВВП за 1 квартал, а также отчет по торговому и платежному балансу.

Ирина Рогова
Аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.06.2014 11:26
Обзор основных мировых финансовых рынков за 9 июня

Фондовые рынки Азии, Европы и Америки провели понедельник в позитивном настрое, так как инвесторы вновь уверились в том, что мировая экономика встала на путь стабилизации, а поддержали такое мнение опубликованные в прошлую пятницу сильные данные по рынку труда США (+217 тыс рабочих мест) и вышедшие в понедельник утром хорошие объемы экспорта Китая (+7%). Добавим к этому все еще не стершиеся в памяти воспоминания о ЕЦБ и его пакете мер стимулирования экономики, и ничего удивительного, что к закрытию гонконгский Hang Seng прибавил 0,73%, британский индекс FTSE 100 поднялся на 0,24%, а рынок акций США открылся повышением.

Нефть также продолжила рост на фоне хороших данных из Китая и США, а также ситуации в Ливии, Украине и ОПЕК. Тем временем, золото консолидировалось вблизи недельных максимумов, достигнутых на радости от не слишком сильных данных по американскому рынку труда. Медь в понедельник отметила месячный минимум, так как беспокойство по поводу спрос на металл продолжают расти в свете падающих объемов импорта в Китай, который является крупнейшим потребителем данного ресурса в мире.

Валютный рынок с утра практически «впал в кому», так как часть европейских рынков была закрыта, а остальная часть не публиковала ничего интересного из отчетов. Тем не менее, AUD/USD смогла направиться в район полугодовых максимумов на приятных известиях по торговому балансу и объемам экспорта в Китае. Пара обновила 3-недельный максимум на отметке 0,9362, однако к завершению торгов потеряла порядка 10 пунктов. EUR/USD во второй половине дня попала под давление на фоне роста доходности по американским «трежериз», что вызвало укрепление интереса к доллару США. В итоге, пара завершила торги в районе 1,3590.

Прогноз на вторник, 10 июня

Фондовый рынок

Сегодня мы обратим внимание на всемирно известные акции Apple (AAPL), так как они резко упали в цене в 7 раз. Однако опасаться и бросаться продавать актив совсем не стоит, так как это вполне запланированная операция, в результате которой число акций увеличится в обращении, а цена станет доступнее для простых обывателей. Капитализация компании не пострадает, а вот психологически возможностей для роста актива станет больше, ведь прежняя слишком высокая цена могла отпугивать некоторых инвесторов. Теперь же ее доступность может привлечь интерес большого числа покупателей и, следовательно, шансы на дальнейшее укрепление акции очень велики. Уже с первых минут торгов на новых уровнях AAPL пошел в рост и на момент написания обзора прибавил почти 2%. Таким образом, отметка $100 может стать вполне реальной уже в течение ближайших торговых сессий.



Товарно-сырьевой рынок

Котировки меди (HG) продолжают демонстрировать падение, и указанные нами отметки уже пройдены, что ставит впереди новую цель на уровни $3,0. Дело в том, что на текущий момент снижение интереса к металлу подпитывается уже не только проблемами в порту города Циндао, но и общим сокращением объемов отгрузки со стороны Китая. Опубликованные вчера данные, подтвердившие сокращение объемов импорта КНР, только уверили рынок, что спрос Поднебесной на медь может продолжить падение, а, значит, предложение будет расти.

Несмотря на то, что новая торговая неделя с точки зрения запланированной макроэкономической статистики будет не слишком интересной, золото может попасть под влияние технических факторов и ранее сформировавшихся настроений. В ближайшие дни, возможно, мы увидим развитие восходящей коррекции в район уровня 1265,46. Более активного роста ждать не приходится, но на этом фоне достижение золотом указанного уровня может восприниматься как хороший момент для открытия коротких позиций при условии, что не произойдет ничего, что было бы способно развернуть текущее ослабление металла.

Валютный рынок

Британский фунт вчера следовал по пятам евро, однако сегодня у него появятся собственные поводы для движения. Великобритания публикует показатели по промышленному производству, которые могут показать укрепление после падения в прошлом месяце, однако надо получить довольно сильное превышение прогнозов, чтобы вытащить пару GBP/USD из текущих довольно узких диапазонов 1,6780 – 1,6830. Если это все же произойдет, следующей целью станет область 1,6870, однако против доллара США на текущий момент укрепление будет идти затрудненно в связи с возобновлением роста доходности по «трежериз».

Гораздо интереснее выглядит потенциал EUR/GBP, которая уже вчера смогла пробить отметку 0,81 и затормозить в районе 0,8090 на комментариях представителя Банка Англии Маккаферти. Он подтвердил уверенность в восстановлении экономики, осторожность в отношении рынка жилья и нежелание повышать ставки, намекнув, что прежде чем перейти к ужесточению, темпы роста должны еще чуть-чуть ускориться. Если промпроизводство достаточно порадует, следующей целью станет отметка 0,8037.
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.06.2014 09:49
Обзор основных мировых финансовых рынков за 10 июня

Фондовые рынки с самого утра переживали противоречивую динамику. В итоге, азиатские индексы закрылись разнонаправлено, причем Nikkei (-0,85%) все же понес потери. «Красную эстафету» пытались перенять и европейские фондовые бенчмарки, однако падение носило ограниченный характер – и DAX, и CAC смогли выйти в плюс на закрытии, в то время как FTSE 100 потерял 0,02%. Американские индексы также продемонстрировали минимальное падение на открытии, которое, однако, может быть нивелировано к закрытию.

Валютный рынок попал под давление со стороны сильного доллара США. EUR/USD понесла потери, спустившись к отметке 1,3533 в течение дня и закрыв торги неподалеку. Похоже, инвесторы начинают осознавать, какие последствия для единой валюты будет иметь мягкая монетарная политика ЕЦБ. GBP/USD в первой половине дня пыталась удержать позиции на выходе довольно позитивных данных по промышленному производству, однако показатели практически совпали с прогнозами, поэтому восторга у инвесторов не вызвали, и пара пошла по стопам EUR/USD, спустившись в район 1,6750 на закрытии.

Тем временем, металлы нашли повод для оптимизма: фьючерсы на палладий подскочили до 39-месячного максимума, а платина демонстрирует самое продолжительное ралли с апреля текущего года, спровоцированное тем, что переговоры властей ЮАР с забастовщиками не увенчались успехом. Работники отказываются выполнять свои обязанности уже 19 недель подряд, только усиливая страхи инвесторов по поводу поставок металла.

Цены на фьючерсы WTI вчера торговались на уровнях трехмесячного максимума на фоне прогнозов о том, что американские запасы могут сократиться вторую неделю подряд. На цену Brent давление оказали и неудавшиеся переговоры с Украиной. В итоге, WTI пробила отметку $105 впервые с марта текущего года, так как многие ожидают, что запасы сырой нефти сократились за прошедшую неделю на 1,5 млн баррелей. Спред между WTI и Brent достиг минимальной отметки за 2 месяца.

Прогноз на среду, 11 июня
Фондовый рынок

Среди представителей фондового рынка интерес вызывают акции Ford (F), учитывая, что компания недавно сообщила о превысивших прогнозы майских показателях продаж автомобилей в США и Китае. Несмотря на то, что котировки растут еще с середины мая, есть некоторые основания полагать, что актив находится лишь в начале продолжительного восходящего тренда. С начала года Ford буксовал в рамках довольно узкого диапазона, однако все же смог возобновить рост, который с января на текущий момент составляет 7%. Похоже, в районе $15 актив «нащупал дно» и теперь с новой силой идет вверх. Если годовые темпы продаж продолжат расти в ближайшие месяцы, а название компании не будет упоминаться в скандальных историях, уровень $20 очень вероятен.



Товарно-сырьевой рынок

Несмотря на то, что история с платиной и палладиумом длится уже довольно давно, предпосылок для разворота восходящего тренда пока не наблюдается, что может говорить о все еще привлекательных точках входа при каждой новой коррекции. Сорвавшиеся переговоры подтверждают, что объемы выработки еще некоторое время будут ограничены – 60% мощностей не задействованы. Спрос на металлы, используемые в устройствах для контроля над загрязнением окружающей среды, до сих пор продолжает превышать предложение уже третий год подряд, и ситуация вряд ли переломится в ближайшее время. Ближайшей целью по платине (PL) может стать отметка 1500, а по палладию (PA) – уровень исторического максимума 861.60.

На котировки нефти влияние могут оказать публикуемые завтра американские данные. Агентство Bloomberg прогнозирует, что запасы сырой нефти в США сократились до 388 млн баррелей по итогам предыдущей недели. После того как они достигли рекордного значения за всю историю наблюдений на отметке 399,4 млн, наблюдается плавное снижение. Одним из основных факторов увеличения потребления сырья является старт сезона отпусков, который в США традиционно начинается после Дня поминовения и заканчивается в первый понедельник сентября в День труда. С точки зрения технического анализа можно отметить, что Brent закрепился выше 200-дневной скользящей средней, что может сигналить о намерении сформировать восходящий импульс. Его целью может стать двадцатидневная верхняя полоса Боллинджера, находящаяся сейчас на уровне 111,00.

Валютный рынок

Сегодня внимание рынка вновь привлекут данные из Великобритании, и если опубликованные вчера отчеты по промышленному производству обычно вызывают сдержанную реакцию у инвесторов, то данные по состоянию рынка труда остаются в центре внимания в связи с акцентами, расставленными самим Банком Англии.

Вероятнее всего, показатели безработицы выйдут в соответствии с прогнозом и отметят минимум с апреля 2009 года на уровне 6,7%. Кроме того, стоит обратить внимание на число заявок на пособия по безработице, а также на показатель средних заработков, который в прошлом месяце превысил инфляцию. Если инвесторы убедятся в том, что рынок труда демонстрирует уверенные темпы стабилизации, сокращая объемы «нереализованного потенциала», на который указывал регулятор в качестве основной причины затягивания с повышением ставок, это может вернуть спрос на британскую валюту. GBP/USD может использовать текущий уровень 1,6740 как трамплин для восстановления в район 1,6810.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.06.2014 23:32
Обзор основных мировых финансовых рынков за 11 июня


Несмотря на то, что Nikkei смог завершить торги с прибавкой в 0,5%, европейские и американские индексы не смогли поддержать его оптимизм. Давление на фондовые рынки оказали поначалу новости о том, что германская авиалиния Lufthansa AG обвалилась на 14%, после того как понизила прогнозы по прибыли на текущий и следующий год в связи с забастовками и девальвацией валюты Венесуэлы. Затем дополнительным фактором негатива стали прогнозы Всемирного банка, которые были пересмотрены на понижение. К примеру, по США показатель был снижен до 2,1% от 2,8%.

Британские данные вчера более чем порадовали, подтвердив восстановление рынка труда хорошими темпами: показатель безработицы снизился до 5-летнего минимума на отметке 6,6%, а число заявок на пособия по безработице превысило прогнозы, продемонстрировав сокращение на 27,4 тыс против ожидаемых 25 тыс. Это помогло GBP/USD восстановиться выше отметки 1,68 от утреннего минимума 1,6737. Тем временем, EUR/USD несла потери, так как некоторые представители управляющего совета ЕЦБ начинают высказываться по поводу необходимости реализации программы количественного смягчения прямо сейчас. В итоге, пара от уровня открытия 1,3592 скатилась к минимуму 1,3521, неподалеку от которого и закрыла торги.

В то время как фондовые рынки были расстроены прогнозами Всемирного банка, для золота это стало причиной для роста. В прошлом году драгоценный металл потерял около 28% стоимости, так как рынок закладывал в цены сокращение стимулирующих мер со стороны Федрезерва на фоне восстанавливающейся экономики США. Теперь, когда все оказывается не таким радужным, интерес к «тихой гавани» вновь растет, это и помогло золоту отметить двухнедельный максимум на отметке $1265,13 за унцию.
Котировки Brent и WTI получили поддержку со стороны данных из США: показатели запасов нефти, как и предполагалось, сократились за прошедшую неделю на 2,596 млн баррелей, что значительно превысило прогнозное значение -1,3 млн. К тому же, свою роль сыграло решение ОПЕК оставить целевые уровни нефтедобычи прежними, а также новые известия по ситуации в Ираке.

Прогноз на четверг, 12 июня
Фондовый рынок

Сегодня обратите внимание на котировки акций всемирно известной компании Harley-Davidson Inc. (HOG), которая за текущую сессию уже прибавила 0,37%, пока большая часть фондового рынка остается в «красном». Производитель мотоциклов серьезно пострадал в 2007 и 2008 году, когда акции обвалились с отметки $70 до уровни ниже $10 – вот это была очень привлекательная точка входа, так как все понесенные потери актив уже восстановил и не намерен останавливаться на достигнутом. Данные за первый квартал говорят о хорошем росте продаж (прирост на 3% в США и на 11% на зарубежных рынках), прибыль на акцию выросла на 22% до $1,21. Причем, стоит отметить, что акция уже на протяжении двух лет опережает широкий индекс S&P 500 по показателям, что неудивительно, учитывая рост дивидендов с $0,21 в прошлом году до $0,275 за акцию в текущем. Ближайшей целью на текущий момент является отметка $74,30, после пробоя которой пара может устремиться в район исторических максимумов $75,67



Товарно-сырьевой рынок

На котировки нефти в ближайшее время влияние будут оказывать геополитические факторы. Ситуация в Ираке вновь накалена: город Мосул захвачен отрядами группировки «Исламское государство Ирака и Леванта», к тому же, появились сообщения, что под контролем боевиков находится и город Байджи, где располагается крупнейший нефтеперерабатывающий завод. Перебои с поставками могут отправить котировки к новым максимумам. С точки зрения технического анализа можно отметить, что августовские контракты чувствуют поддержку в области 50-часовой скользящей средней. Такое поведение традиционно сигналит о наличии потенциала для дальнейшего роста. Его целью в настоящий момент можно определить область 20-дневной верхней полосы Боллинджера, находящейся на уровне 111,00.
Валютный рынок

Сегодня в центре внимания будет решение Резервного Банка Новой Зеландии по ставке, а также последующее квартальное заявление по монетарной политике, где будут представлены прогнозы по инфляции и ВВП. Курс NZD/USD будет зависеть не только от решения по ставке, но и от риторики регулятора. Если будет дан хоть один намек на то, что в скором времени ужесточение продолжится, это подтолкнет пару к новым максимумам в районе 0,8630. Если же ставки и вовсе не будут на этот раз повышены, то можно ждать падения курса ниже 84 центов за доллар США. Более умеренное падение можно будет увидеть в случае повышения ставки, но с последующим намеком на то, что большего рынок не получит в ближайшее время.

На фоне все еще сильной национальной валюты, слабоватой инфляции в первом квартале, падающих цен на молочную продукцию вероятность увидеть дополнительное повышение ставки после двух уже проведенных не так уж и велика, хотя рынок закладывает 75%-ные шансы ужесточения. И именно сценарий неизменного уровня ставки мы берем в качестве базового и, фактически, идем против большинства рынка. Действительно, с момента прошлого заседания, прошедшего 24 апреля, фундаментальные показатели значительно ухудшились. Цены на сырье резко снизились, потребительское доверие продолжает падение, оказывает давление на розничные продажи, активность в обрабатывающей промышленности не радует, а профицит торгового баланса сократился. Единственным сектором, где еще наблюдаются островки роста, является сфера услуг, однако вряд ли этого достаточно, чтобы вытянуть всю новозеландскую экономику.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.06.2014 11:37
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 9 - 13 июня

Отсутствие большого числа значимых отчетов обусловило, в большей степени, техническую природу движений. Но во второй половине недели все же появились и фундаментальные катализаторы.

Прошедшую неделю американские фондовые индексы завершили в «красном». Самое значительное падение продемонстрировал Dow Jones, которые снизился на 0,99%. Потери S&P500 составили 0,71%, а Nasdaq «просел» на 0,56%. То, что в начале недели выглядело как техническая коррекция, которая, в целом, не вызывала удивления, поскольку инструменты достигли исторических максимумов в дальнейшем получило негативный импульс со стороны опубликованных отчетов из США. Опубликованные в четверг данные по розничным продажам, хоть и отразили умеренный рост (+0,3%), но не дотянули до ожиданий (+0,6%). Более активным, чем прогнозировалось, оказался и прирост обращений за пособием по безработице. За отчетную неделю показатель вырос до 317 000 против 313 000 в предыдущем периоде и прогноза 310 000. Тем не менее, цифры все еще находятся на уровнях, свидетельствующих об относительно стабильном состоянии рынка труда. Индекс потребительского доверия Университета Мичигана снизился до 81,2, что стало минимальным значением за 3 месяца. Опубликованные отчеты оказались недостаточно оптимистичны, чтобы убедить рынок в том, что экономика страны прочно стоит на пути восстановления. Не смогли удержаться на ранее достигнутых максимумах и европейские индексы, также оказавшись под влиянием слабоватой статистики из США. DAX30 потерял 1%, на 1,17% снизился CAC 40, FTSE упал на 1,27%. (+1,67%). При этом DAX протестировал психологическое сопротивление 10000,0, таким образом, обновив исторический максимум, а CAC40 достиг 6-летнего максимума.


Хороший рост по итогам недели продемонстрировали акции Hewlett-Packard (HPQ), продемонстрировавшие по итогам недели рост на 4,1%. 6,7% добавили в цене акции Intel (INTC). В то же время, акции компании Apple (AAPL), которую подозревают в уклонении от уплаты налогов, по итогам недели снизились на 1,07%.

Котировки нефти сорта Brent отметили максимум на уровне 114,04, от которого к завершению недели совершили откат. Но в целом по итогам рабочей пятидневки актив подорожал на 3,98%. Поддержку оказывает развитие ситуации в Ираке. Напряженность охватывает все новые регионы страны, что усиливает опасения возобновления гражданской войны на территории второго по размерам поставщика нефти в ОПЕК. Платиноиды завершают неделю в минусе. Платина подешевела на 1,31%, палладий потерял 3,76%. Под давлением активы оказались после того, как ЮАР переговоры с бастующими все же завершились успехом.

На валютном рынке пара NZD/USD с должным оптимизмом отреагировала на решение Резервного Банка Новой Зеландии в третий раз в этом году повысить ставку. На данный момент она находится на уровне 3,25%. Котировки пары выросли на 2,02%. Укрепился новозеландец и в паре с австралийским долларом. Кросс-курс AUD/NZD снизился на 0,93%.

Прогноз на неделю 16 – 20 июня

Предстоящая неделя будет более интересной с точки зрения запланированных к публикации отчетов. Одним из основных, пожалуй, станет решение ФРС по монетарной политике и следующая за ним пресс-конференция американского регулятора.

Фондовый рынок

С технической точки зрения американские фондовые индексы остаются в восходящем тренде. При этом тот откат, который они продемонстрировали на завершившейся неделе, может стать неплохим моментом для открытия длинных позиций. Тем более, что уже в понедельник будут опубликованы данные по объему промышленному производства. При условии, что показатель продемонстрирует рост, индексы могут испытать новую волну спроса, нацеливаясь на возврат к ранее достигнутым максимумам. Хотя, скорее всего, до решения ФРС в среду динамика будет достаточно сдержанной. Сохранение американским регулятором еще в течение какого-то времени стимулирующей монетарной политики может оказывать инструментам поддержку. Особенно, если представители ФРС отметят, что экономика США будет постепенно набирать обороты. Dow Jones может вернуться к уровню 16959. По S&P 500 можно ждать роста в район уровня 1954,25, целью Nasdaq может стать уровень 3805,50. Помимо уже названных отчетов внимание также стоит обратить на данные по разрешениям на строительства и числу заложенных фундаментов.

Акции Bank of America (BAC) могут продолжить падение в район уровня 15,00 с дальнейшей целью на 14,70 в случае его прорыва. Давление на них, вероятно, продолжат оказывать слухи о том, что Министерство Юстиции США намерено потребовать от него $17 млрд компенсации за урегулирование претензий по операциям с ипотечными кредитами во время финансового кризиса. Котировки акций платежных систем Visa (V) и MasterCard (MA) немного снизились на фоне сообщений о том, что согласно опубликованному положению ЦБ РФ, международные платежные системы все же должны заплатить обеспечительный взнос до 31 октября. Хотя ранее звучали несколько иные договоренности о том, что до конца 2014 года взносы уплачивать не надо. Отсутствие позитивных новостей по данному вопросу может продолжить оказывать на активы давление.

Котировки индекса DAX30 довольно близко подобрались к поддержке на 9865,6. Дальнейшая его динамика может зависеть от публикуемого во вторник индекса настроений в деловой среде Германии от института ZEW. Снижение показателя может оказать давление на европейский индекс, нацеливая его на падение к уровню 9798,8 с дальнейшей целью на 9618,2 в случае его прорыва. Если же отчет отразит рост оптимизма в отношении экономики бизнес-сообщества Германии, уровень 9865,6 может стать неплохой точкой для входа в длинные позиции.

Товарно-сырьевой рынок

Золото в течение прошедшей недели смогло развить восходящую коррекцию на фоне недостаточно сильной статистики из США. Котировки поднялись до уровня 1276,92. На предстоящей неделе актив может оказаться под влиянием отчета по индексу потребительских цен в Штатах. Даже небольшое снижение показателя может оказать желтому металлу поддержку, поскольку это станет очередным свидетельством, что ФРС США не станет ускорять темпы выхода из стимулирующей политики. Также на пользу золоту могут пойти и недостаточно агрессивные комментарии после публикации решения Федрезерва по монетарной политике. В этом случае можно ждать дальнейшего роста в район уровня 1287,00.

Платиноиды могут продолжить падение на фоне стабилизации ситуации в ЮАР, где профсоюзам работников и руководителям добывающих компаний удалось достичь договоренности. Целью па платине может стать уровень 1400 при условии, что котировки закрепятся ниже отметки 1430,00. Палладий в краткосрочной перспективе также может продолжить снижение в район уровня 795,69. Однако, спрос на этот драгоценный металл, используемый, в основном, в автомобильной индустрии, вырос до исторического максимума в размере 1,6 млн унций в 2014 году и в целом это может оказывать ему поддержку. Так что текущее его снижение можно рассматривать как хорошую возможность для открытия длинных позиций с целью на 850,21 в среднесрочной перспективе.

Сохраняющаяся напряженность в Ираке может оказывать поддержку котировкам нефти. Сорт Brent может попытаться вернуться в район сопротивления 114,00 с дальнейшей целью на уровне 116,00.

Валютный рынок

В пятницу будут опубликованы данные по индексу потребительских цен в Канаде. В апреле показатель вырос до отметки 2,0% и от изменения риторики Банк Канады остановил тот факт, что рост произошел в основном за счет повышения цен на энергоносители. Но, если тенденция к повышению ценового давления сохранится, не исключено, что рынок начнет ждать более жестких комментариев со стороны канадского регулятора. В этом случае (при условии, что публикуемые тогда же данные по розничным продажам не дадут повода для разочарований), пара USD/CAD может попытаться преодолеть поддержку 1,0830 с дальнейшей целью на 1,0730.

Во вторник будут опубликованы данные по индексу потребительских цен. Признаки роста ценового давления, вероятно, окажут фунту поддержку, поскольку такая динамика показателя способна спровоцировать изменение риторики Банка Англии. В этом случае GBP/USD может протестировать сопротивление на 1,7000 с дальнейшей целью на уровне 1,7033. Протокол июньского заседания, скорее всего, особого влияния на динамику котировок пары не окажет. А вот в четверг интересны будут данные по розничным продажам, которые в апреле продемонстрировали падение. Восстановление показателя может оказать фунту дополнительную поддержку.

Что понедельник нам готовит

Как уже отмечалось, в понедельник будут опубликованы данные по промышленному производству в США. Сильные цифры, сигнализирующие о продолжающемся восстановлении экономики Штатов, могут оказать поддержку фондовым индексам США.

На товарно-сырьевом рынке возможно продолжение снижения котировок платины и палладия под влиянием ожидания снижения дефицита этих металлов на фоне прекращения забастовки в ЮАР.

Пара EUR/USD может оказаться под влиением данных по индексу потребительских цен еврозоны. Хотя, скорее всего, особого впечатления на пару отчет не произведет. ЕЦБ уже сделал все, что мог. Но все же снижение показателя может вызвать снижение в район поддержки 1,35.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.06.2014 09:28
Обзор основных мировых финансовых рынков за 16 июня

Фондовые рынки по всему миру демонстрировали негативную динамику на фоне геополитической нестабильности, а также новых данных, подтверждающих более слабые, чем ожидалось темпы роста мировой экономики. Японский Nikkei закрылся падением на 1.0%, гонконгский Hang Seng – на 0.1%, британский FTSE упал на 0,34%, германский DAX потерял 0,29%, в то время как американские индексы балансировали на грани.

На валютном рынке внимание привлекла динамика EUR/USD, так как пара сначала резко упала к почти 2-недельному минимуму 1,3512, но затем также резко укрепилась в район 1,3580. Катализаторами такой динамики стали совсем не данные по инфляции, которые рынок практически проигнорировал, а слухи о том, что ЕЦБ все же не будет торопиться с реализацией программы количественного смягчения. Дополнительную поддержку евро оказали и известия о том, что теперь и МВФ понизил прогнозы по темпам роста США с 2,8% до 2,0%.

Несмотря на то, что к закрытию торговых суток фьючерсы на газ все же снизились, тем не менее первоначальной реакцией на неудавшиеся переговоры России и Украины был рост спроса с достижением 10-дневного максимума на уровне 4,80. Золото также отметило 3-недельный максимум 1284,79 на эскалации напряжения в Ираке и Украине, после чего скорректировалось вниз.

Прогноз на вторник, 17 июня
Фондовый рынок
В прошлый четверг компания Intel (INTC) внезапно порадовала инвесторов, повысив прогноз по продажам на $700 млн (около 5%) сразу после закрытия рынка. Ничего удивительного, что уже в пятницу акции корпорации подскочили на 7%. Тем не менее, стоит признать, что вообще подобная динамика удивительна, так как именно сегмент ПК генерирует для компании наибольшие прибыли, в то время как большинство компаний сообщают о стагнации в данном сегменте в связи с ростом продаж смартфонов и планшетов. Вероятно, это зарождение какого-то нового тренда, и надо понять, как использовать информацию.

Так как с покупкой Intel мы, возможно, опоздали, стоит обратить внимание на «коллег по цеху». Если компания сообщает о росте корпоративного спроса на персональные компьютеры, это может означать, что очень скоро вырастет спрос и на программное обеспечение, и здесь на сцену выходит Microsoft (MSFT). Несмотря на то, что акции торгуются вблизи исторических максимумов, повышение прогноза на 2014 год со стороны компании с такой большой капитализацией, как у Intel может позволить MSFT побить рекорды уже в ближайшие недели с первичной целью на отметке $42 за акцию.

Товарно-сырьевой рынок
На ближайшей неделе золото может получить новый толчок для роста, и отчасти, помочь в этом могут данные из США. Особый интерес вызовет заседание FOMC по монетарной политике в среду, и любой намек на слабоватые темпы восстановления экономики или пересмотр прогнозов по росту на понижение могут стать тем самым катализатором для покупки драгоценного металла. Таким образом, золото может продолжить демонстрировать умеренное укрепление в район уровня 1294,58 и, далее, 1305,03. В противном случае возможно возобновление снижения к уровню 1265,46.

Тем временем, нефть многим не дает покоя, особенно, учитывая тот факт, что ситуация в Ираке вряд ли сможет быть разрешена в ближайшие дни или даже недели. Чем дольше будут длиться беспорядки, тем сложнее будет Ираку поддерживать добычу нефти на прежних уровнях. Таким образом, отметка $116 за баррель в ближайшие пару недель кажется вполне досягаемой, после того как «черное золото» впервые за девять месяцев ушло выше $114 на торгах 13 июня.

Валютный рынок
Сегодня в центре внимания будет инфляция, сначала в Великобритании, а затем и в США. По прогнозам, британский CPI должен немного снизиться до отметки 1,7% на фоне слабоватого роста заработной платы (0,7% г/г в апреле) и все еще вялой динамики цен на сырье. Таким образом, если показатель все же превысит ожидания рынка, это может стать еще одним фактором в пользу покупки GBP/USD, которая уже вчера делала попытки вновь закрепиться выше отметки 1,70. Ближайшей целью после пробоя может стать уровень 1,7041, наблюдаемый последний раз в августе 2009 года.
Что касается США, здесь ожидается приближение показателя к 2,0%-ной отметке, и если индекс CPI все же сможет превысить целевой уровень, это будет подпитывать надежды рынка на то, что ФРС на ближайшем заседании в среду займет более агрессивную позицию. В таком случае вероятность восстановления пары USD/JPY выше 102,00 достаточно высока с ближайшей целью на отметке 102,40.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.06.2014 00:45
Обзор основных мировых финансовых рынков за 19 июня

Фондовые рынки мира с радостью и восторгом восприняли сдержанный тон Джаннет Йеллен и миновавшую угрозу более скорого сворачивания стимулов. В итоге, японский Nikkei вырос на 1,62%, британский FTSE - на 0,6%, германский DAX – на 0,7% и американские DJIA и S&P на открытии отошли от рекордных максимумов, уже достигнутых вчера.

Два основных события четверга не произвели на валютном рынке особого фурора: розничные продажи в Великобритании вышли противоречивыми. В то время как основной показатель в годовом исчислении сполз к 3,9% против 4,3% прогноза, продемонстрировав падение впервые за четыре месяца, показатель продаж без учета топлива оказался лучше ожиданий (-0,5% против -0,6%). В итоге, после недолгих колебаний GBP/USD приняла решение продолжить рост и закрепилась выше отметки 1,70, в течение дня обновив пятилетний максимум. Тем временем, Швейцарский Народный Банк принял решение оставить все как есть на прежних местах, чем порадовал франк и помог USD/CHF спуститься к 2-недельному минимуму на отметке 0,8919.

Цены на нефть достигли 9-месячного максимума, так как нефтяные компании начали эвакуировать рабочих с территории Ирака, занимающего второе по добыче место в рамках ОПЕК. Brent расчетами на август выросла на 62 цента до $114,88 за баррель. WTI с поставкой в июле вырос на 46 центов до $106,43 за баррель.

Фьючерсы на золото укрепились максимальными за последние 4 месяца темпами на известиях о том, что процентные ставки в США останутся низкими еще в течение некоторого времени. Металл с поставкой в августе вырос на 2% до $1298,50 за унцию.

Прогноз на пятницу, 20 июня
Фондовый рынок
Мы уже касались акций Bank of America (BAC) в прогнозе на 4 июня, и с тех пор актив сумел прибавить в цене и немного откорректироваться вниз. Именно эта коррекция выглядит для нас привлекательной точкой входа длинными позициями. Дело в том, что негативные известия по приостановке переговоров между Минюстом и финорганизацией, уже были отыграны, и актив постепенно вновь начинает набирать обороты. Что такое 17 млрд долларов штрафа для банка такой величины? Да, это удар по репутации и временные проблемы с ликвидностью. Однако к тому времени, как компания достигнет соглашения с Министерством Юстиций, ФРС может утвердить план капитализации банка (ориентировочно, в августе), что позволит совету директоров инициировать новый план обратного выкупа акций, а в результате акционеры получат резкий рост показателя EPS (чистая прибыль на акцию). Таким образом, финансовая организация, несмотря на бесконечные иски и штрафы (расплата за махинации с ипотечными закладными, которые привели к кризису 2008 года), все еще в хорошей позиции и готова к дальнейшему росту. Небольшое падение в краткосрочной перспективе не исключено, однако чем ближе будет момент утверждения нового плана капитализации, тем выше будет расти акция. Таким образом, можно рассмотреть покупки на откатах к $15,25 со среднесрочной целью в области $16,65.

Товарно-сырьевой рынок
Нефть продолжает ставить рекорды. Президент США Барак Обама на встрече с конгрессменами заявил, что варианты вмешательства США в конфликт в Ираке, которые он рассматривает сейчас, не потребуют одобрения сенаторов. Соответственно, США демонстрируют некоторую неготовность активно принимать участие в конфликте, провоцируя рост нервозности со стороны участников рынка. Ирак является вторым по величине поставщиком нефти в ОПЕК с долей в 2,7 млн. баррелей в сутки. Добывающие мощности страны пока не находятся под угрозой, но исключить возможность перебоев в поставках полностью нельзя. С точки зрения технического анализа ближайшим важным уровнем сопротивления по нефти марки Brent, по-прежнему, является отметка 117,40. Цена касалась этого уровня в сентябре прошлого года на пике сирийского кризиса.

Валютный рынок
GBP/USD побила максимум августа 2009 года на отметке 1,7041, достигнув 1,7062, после чего больших преград на пути к 1,72 не остается. Недавние комментарии главы банка Англии, а также вышедший в среду протокол заседания только подтвердили, что варианты более скорого ужесточения монетарной политики уже рассматриваются, а, значит, фундамент также выступает в пользу роста британской валюты. Неспособность пары упасть даже на слабоватых данных по розничным продажам выступают в поддержку наших ожиданий с точки зрения психологии рынка.

Отсутствие экономических отчетов в Европе, заставит рынок сконцентрировать внимание на данных из Канады, которая публикует данные по CPI и розничным продажам. USD/CAD плохо пережила вероломство слишком «мягкой» Йеллен, скатившись в район минимумов начала года. Свою роль в динамике играет и рост эскалации конфликта на территории Ирака, что заставляет цен на нефть ползти вверх. Канада является крупным экспортером нефти, поэтому динамика национальной валюты тесно коррелирует с котировками «черного золота». Тем не менее, сегодня мы можем наблюдать коррекцию пары в связи с вероятным ослаблением индекса CPI, показавшем в прошлом месяце слишком резкое укрепление. Текущие уровни выглядят довольно привлекательными для открытия позиций на покупку с целью на отметке 1,0870.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.06.2014 09:12
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 16 - 20 июня

Прошедшую торговую неделю американские фондовые индексы завершили в плюсе. Нельзя сказать, что рост был очень внушительным. Лидером роста стал индекс Russell 2000, который по итогам недели добавил 2,3%. Хорошую динамику продемонстрировал и S&P MidCap 400, добавивший 1,46. Из «основной» тройки самый активный рост на 1,01% показал S&P500. Dow Jones вырос на 0,6%, высокотехнологичный Nasdaq добавил 0,55%, таким образом, практически полностью, восстановив потери прошлой недели. Ключевым фактором, который оказал поддержку фондовому рынку стала публикация решения ФРС по монетарной политике и следующие за ним комментарии. Из высказываний Джанет Йеллен стало понятно, что ставки еще какое-то время будут удерживаться на низком уровне и ликвидность с рынков быстро не уйдет. С оптимизмом такое решение Федрезерва восприняли не только американские индексы. Японский Nikkei 225 вырос на 2,5%, DAX30 добавил 1,05%.

По итогам недели внушительный рост продемонстрировали акции Tesla Motors. Котировки подскочили на 11,44%. Поддержку актив получил со стороны известий о том, что, Tesla не ищет покупателя и Apple не приобретет компанию (о чем шли разговоры в течение года). Акции Yandex N.V. возобновили рост после краткосрочной консолидации и добавили 6,26%.

Котировки нефти сорта Brent отметили максимум на уровне 115,69, от которого к завершению недели совершили небольшой откат. В целом по итогам рабочей пятидневки актив подорожал на 1,33%. Поддержку актив по-прежнему получает со стороны развития ситуации в Ираке. Но существенного ее ухудшения не произошло, что и стало сдерживающим рост фактором. Фьючерсы на газ по итогам недели продемонстрировали падение на 4,65%. Отчасти это обусловлено сорванными переговорами между Россией и Украиной по вопросам поставок газа, а также переводом последней на предоплату. Среди металлов наиболее активную динамику продемонстрировало серебро. Металл подорожал на 5,69%. Двухмесячного максимума достигло и золото, которое вновь закрепилось выше уровня 1300,00. Такую динамику обусловил стык двух однонаправленных факторов: усиление геополитической напряженности и недостаточно агрессивная риторика ФРС США.

На валютном рынке пара USD/CAD продемонстрировала адекватную реакцию на публикацию данных по инфляции в Канаде, снизившись к уровню 1,0755 (потери по итогам недели составили 0,91%). Индекс потребительских цен в годовом соотношении удержался на уровне 2,0%, достигнутом в прошлом месяце (напомним, что это целевой уровень, установленный Банком Канады). Чистый показатель продемонстрировал рост до 1,5% от 1,4% месяцем ранее. Таким образом, ценовое давление в стране продолжает рост, что может все же спровоцировать изменение риторики канадским регулятором на более агрессивную на одном из ближайших заседаний.

Прогноз на неделю 23 – 27 июня

Предстоящая неделя большим числом значимых отчетов не порадует. Тем не менее, отдельные поводы для волнений экономический календарь все же несет.

Фондовый рынок

Американские фондовые индексы по-прежнему остаются в восходящем тренде и потенциал для дальнейшего роста есть, поскольку позитивные настроения могут сохраняться под влиянием ожиданий, что ФРС еще достаточно длительное время будет удерживать ставку на низком уровне. Поэтому не исключено, что фьючерсы вернутся к ранее достигнутым максимумам. Dow Jones способен нацелиться на уровень 16959. По S&P 500 можно ждать роста в район уровня 1958,78. А вот Nasdaq на пути роста может встретить препятствие, поскольку котировки находятся в непосредственной близости от максимума на уровне 3807,25, для прорыва которого потребуются дополнительные катализаторы. Но, если американская статистика, публикуемая на предстоящей неделе, окажется достаточно позитивной, дальнейший рост с целью на 3810,00 будет вполне возможен. Среди запланированных к публикации отчетов наиболее интересными могут стать данные по заказам на товары длительного пользования. Но для того, чтобы вселить в рынок оптимизм, показатель должен превысить прогноз (ожидается снижение на 0,1%). Окончательные данные по ВВП США за 1 квартал, скорее всего, впечатления на рынок не произведут. Также внимания заслуживает отчет по потребительскому доверию от Conference Board и данные по продажам жилья на первичном и вторичном рынке. Традиционно не исключаем из поля зрения и еженедельный отчет по обращениям за пособием по безработице.

Акции компании Tesla Motors в последнее время демонстрируют уверенный рост. За инновациями будущее и это делает их весьма привлекательными, поэтому мы бы не исключали возможность открытия длинных позиций после нисходящих коррекций. В краткосрочной перспективе возможен возврат к уровню сопротивления 235,14, прорыв которого может открыть путь к 245,70. Котировки акций Bank of America (BAC) могут продолжить снижение в район уровня $15,00. Но, как мы уже отмечали, негативные известия по приостановке переговоров между Минюстом и финорганизацией, уже практически были отыграны. И приближение утверждения Федрезервом плана капитализации банка будет провоцировать рост спроса на акции. Поэтому отметку $15,00 можно рассматривать как хорошую точку для открытия длинных позиций с первичной целью на $15,90. Неплохо себя чувствует и высокотехнологичный сектор. Привлекательными для покупок в районе уровня $33,90 выглядят акции Hewlett-Packard (HPQ). Ближайшей целью выступит максимум от 13 июня - $35,18.

Котировки индекса DAX30 удерживаются на довольно высоких уровнях. В пятницу фьючерсы обновили максимум на уровне 10053,5, от которого впоследствии откатились. И, скорее всего, в начале недели актив продолжит нисходящую коррекцию в район уровня 9972,5. Более того, если публикуемые во вторник данные по индексу условий в деловой среде Германии от IFO, окажутся хуже ожиданий, снижение индекса может ускориться с целью на отметке 9890,0.

Товарно-сырьевой рынок

Золото в начале недели может развить нисходящую коррекцию к поддержке 1305,03, которая в случае сохранения геополитических рисков может выступить в качестве хорошей точки для открытия длинных позиций. Поддержку металл может получить и со стороны данных по индексу потребительских цен Германии при условии, что показатель отразит продолжающееся снижение инфляционного давления. Однако, фактором риска для желтого металла может стать американская статистика. Если данные окажутся достаточно сильными, на рынок снова могут вернуться ожидания того, что ФРС США все же решится на ускорение темпов сворачивания мер количественного стимулирования. В этом случае, возможно падение к 1294,58.

Медь на прошлой неделе продемонстрировала восстановление. Котировки металла выросли на 3,03%. Поддержку актив получает со стороны официальных лиц Китая, которые уверены, что экономика в текущем году сможет достичь целевых показателей роста ВВП на уровне 7,5%. Если данные по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности продемонстрируют рост, продолжая движение к уровню 50,0, медь может преодолеть отметку 3,1216 , нацеливаясь на подъем к 3,1601.

Ситуация в Ираке все еще остается достаточно напряженной. Поэтому в краткосрочной перспективе нефть может получать с этой стороны поддержку. В частности, для сорта Brent wелью роста, вероятно, станет отметка 116 долларов за баррель. Прорыв этого уровня позволит ждать подъема к важному сопротивлению 117,40.

Валютный рынок

На предстоящей неделе запланирована публикация инфляционного отчета Банка Англии за 1 квартал. Прошлую неделю фунт завершил выше уровня сопротивления 1,7000 и, если отчет не принесет негатива в отношении инфляционных ожиданий, пара GBP/USD может возобновить рост в район уровня 1,7060, прорыв которого, по сути, откроет путь к сопротивлению 1,72. Также интересно может быть выступление главы Банка Англии Марка Карни. Не так давно он уже намекал на возможность более раннего перехода в режим ужесточения монетарной политики. Поэтому, чтобы фунт продолжил рост, Карни должен сохранить этот настрой.

Для EUR/USD на предстоящей неделе может быть интересна публикация данных по деловой активности в производственном секторе и сфере услуг, как отдельных стран, так и монетарного блока в целом. Если отчеты отразят продолжающееся охлаждение, евро может снова оказаться под давлением. Также не на пользу общеевропейской валюте могут пойти данные по индексу условий в деловой среде Германии от IFO при условии, что показатель выйдет ниже прогнозов. Признаки продолжающегося снижения инфляционного давления в крупнейшей экономики еврозоны могут стать фактором дополнительного давления на пару EUR/USD, подталкивая ее к поддержке на 1,3512.

Что понедельник нам готовит

Несмотря на то, что в конце недели платиноиды продемонстрировали снижение, новую неделю они могут начать, возобновив рост. Во-первых, появились новые трудности в переговорах работодателей и бастующих на шахтах в ЮАР. Кроме того, даже если там начнется работа, сразу вернуться на прежние объемы добычи не удастся, что будет поддерживать еще какое-то время дефицит этих драгоценных металлов. Так что, текущие откаты можно рассматривать как неплохие точки для входа в длинные позиции.

Пара EUR/USD может оказаться под влиянием данных по деловой активности, о чем уже говорилось выше. Слабые данные, вероятно, поспособствуют тестированию парой поддержки 1,3560.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.06.2014 12:54
Обзор основных мировых финансовых рынков за 23 июня

Опубликованные утром данные по деловой активности в Китае порадовали азиатские рынки и помогли японскому Nikkei закрыться с повышением на 0,13%. Тем не менее, европейские отчеты разочаровали, вызвав падение европейских акций. Британский FTSE - потерял 0,36%, германский DAX –0,57%, американские DJIA и S&P также на текущий момент демонстрируют падение.

Итак, деловая активность в Китае растет выше прогнозов (50,8 от 49,4 в мае и ожидаемых 49,7). Это только подтверждает, что стимулирующие меры, предпринятые китайскими властями, оказывают положительное влияние на экономику, а, значит, опасения крупнейших торговых партнеров КНР были напрасны. На это фоне, естественно, подросли австралийский и новозеландский доллары. NZD/USD смогла добраться до 1,5-месячного максимума 0,8747, а AUD/USD отметила 2,5-месячный рекорд на 0,9444.
Тем временем, обрабатывающая промышленность еврозоны переживает не лучшие времена: показатель в июне скатился до 51,9 от 52,2 в мае. Особенно интересен тот факт, что Германия продолжила рост (52,4 от 52,3), а вот Франция скатилась еще ниже на территории спада (47,8 от 49,6). А вот США порадовали: PMI вырос до 57,5 от 56,4 в мае. В итоге, EUR/USD провела некоторое время ниже отметки 1,36, но все же вернулась чуть выше к закрытию. GBP/USD копировала динамику европейской соратницы, удерживаясь в районе 1,7030.
Нефть колебалась из стороны в сторону, поначалу вновь продемонстрировав рост до отметки 115,63, однако вскоре развернувшись на известиях, что армия Ирака смогла отбить территорию. Тем временем, шахтеры трех крупнейших компаний по добыче платины согласились завершить 5-месячную забастовку и пойти на последние предложенные условия. В итоге, палладий упал на 1,2% до $812,25 за унцию, в платина подешевела на 1% до $1,442.87 за унцию.
Фьючерсы на золото продемонстрировали четвертый день роста подряд, хотя и более умеренными темпами. Стимуля драгоценный металл продолжает искать в политике ФРС и динамике доллара США. Фьючерсы с поставкой в августе выросли на 0,1% до 1318,40.

Прогноз на вторник, 24 июня

Фондовый рынок
Итак, за последнее время мы несколько раз предупреждали вас о развитии ситуации (обзоре от 13 июня и обзоре от 18 июня) с GE, и о возможном заключении крупной сделки. Наконец, это произошло – на выходных было устранено последнее препятствие на пути к покупке Alstom. Французские власти благословили сделку, решив купить 20%-ную долю для государства, чтобы полностью защитить свои интересы. Таким образом, General Electrics победила в битве за энергетические активы две компании - Siemens и Mitsubishi - однако какой ценой еще стоит посмотреть. Дело в том, что конечная сделка отличается от первоначального предложения GE - это не 100%-ная покупка энергетического бизнеса, и это плохая новость. Хорошая новость заключается в том, что, в общем, уступки не так велики. Кроме того, такая сделка фактически укрепляет доминирующие позиции американской компании в газотурбинном бизнесе – теперь GE сможет поставлять турбины для электростанций и технологии для электросетей по всей Европе, и вообще везде, где Alstom в деле. Таким образом, текущая коррекция актива в соответствии с традиционной пословицей «покупай на слухах, продавай на фактах» может предложить хорошую точку входа лонгами, как только рынок отыграет небольшое разочарование от не полномасштабной сделки GE.

Товарно-сырьевой рынок
Неустойчивые позиции доллара США в связи с последними комментариями Джанет Йеллен дают золоту основания для дальнейшего роста, по крайней мере, до ближайшего заседания ФРС. Американская валюта демонстрирует уже четыре сессии ослабления подряд против корзины из 10 основных валют. Несмотря на то, что вчера металл не смог выйти из узкого диапазона, пробой области сопротивления $1320 за унцию может помочь XAU/USD приблизиться к району $1355, невиданному с марта текущего года, когда наблюдался пик русско-украинского конфликта. Стоит отметить и еще один фактор в пользу покупки драгоценного металла – хеджевые фонды увеличили число бычьих ставок на золото на 30% за последнюю неделю. Фактически, это максимальный прирост с февраля 2014 года и может говорить в пользу подтверждения восходящего тренда.

Валютный рынок
Несмотря на то, что ЕЦБ довольно четко расчертил «дорожную карту» на ближайшие кварталы, и, по сути, экономические отчеты не должны иметь большого значения для инвесторов и динамики EUR/USD, наблюдать за ними все же стоит. Да, довольно высока вероятность, что регулятор предпочтет подождать, как минимум, два месяца, чтобы увидеть первую реакцию экономики на реализованные меры дополнительного стимулирования. Тем не менее, слухи о готовности ЕЦБ пойти на количественное смягчение все еще курсируют на рынке, а новые подтверждения слабых темпов восстановления только уверят инвесторов в необходимости продавать единую валюту. Сегодня в центре внимания будет отчет по деловым настроениям в Германии от института IFO. Вчерашние данные по деловой активности разочаровали, и ближайший релиз может продолжить тенденцию, заданную еще опубликованным на прошлой неделе исследованием ZEW. Все это способно вернуть пару к нижней границе текущего диапазона, и если пробой февральского минимума 1,3476 все же удастся, это может стать сигналом к движению в район 1,33 в среднесрочной перспективе.

GBP/USD отметила максимум с октября 2008 года на прошлой неделе, однако дальше пойти не смогла. Похоже, на текущий момент область 1,7040/50 остается ключевой, и только после уверенного пробоя пара может продолжить укрепление с 1,73 в среднесрочной перспективе. Отсутствие интересных отчетов из Великобритании на этой неделе может затруднить дальнейшее движение вперед. Единственные события, способные спровоцировать пробой указанной области – выступление Марка Карни и отчет по финансовой стабильности. Вряд ли глава Банка Англии отречется от своих недавних высказываний, а, значит, шансы на рост «британца» есть, хотя масштабы движения будут зависеть от шкалы агрессивности выступающего. К тому же, большое значение будет иметь описание в рамках финансового отчета мер, направленных на сдерживание рынка недвижимости, который последнее время демонстрирует признаки перегрева.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.06.2014 00:54
Обзор основных мировых финансовых рынков за 24 июня

Вчера у рынков было немало поводов для оптимизма. Премьер-министр Японии Синдзо Абэ представил общественности новый пакет мер, направленный на стимулирование долгосрочного экономического роста страны. Во второй половине дня стало известно, что президент России Владимир Путин обратился в Совет Федерации с предложением отменить разрешение на использование армии на Украине. Это подбодрило европейские фондовые рынки вслед за позитивным закрытием Азии. В итоге, Nikkei закрылся с повышением на 0,05%, гонконгский Hang Seng - на 0,33%, германский DAX – на 0,17%, а вот британский FTSE потерял 0,2% в связи с разочаровывающим выступлением Марка Карни. Американские DJIA и S&P также демонстрировали падение в связи с противоречивыми данными из США.
Вчера в центре внимания валютного рынка оказался Марк Карни, который своим выступлением подорвал позиции британской валюты, отправив пару GBP/USD ниже 1,70 к минимуму 1,6964. Рынок ждал, что он будет придерживаться столь же агрессивного настроя, что и в прошлый раз, однако глава Банка Англии заявил, что Комитет по монетарной политике (MPC) еще слишком далек от повышения ставок. Более того, он даже пояснил, что в недавнем выступлении высказывал сугубо свое личное мнение, а теперь говорит от лица всего MPC. Тем временем, Европа совсем не удивила, учитывая последние тенденции: германский отчет IFO оказался слабее ожиданий. Индекс вышел на отметке 109,7 вместо прогнозных 110,3, однако остался вблизи недавних максимумов. Это помогло EUR/USD быстро оправиться от удара: от минимума 1,3592 пара вернулась выше 1,36 к закрытию.

Нефть колебалась из стороны в сторону, поначалу вновь продемонстрировав падение до отметки 113,54, однако вскоре развернувшись на ожиданиях приближающегося еженедельного отчета по запасам нефти от Энергетического агентства США. На текущий момент нефть сорта Brent торгуется в районе $114,40 за баррель.
Тем временем, фьючерсы на золото продемонстрировали пятый день роста подряд, добравшись до отметки $1325,81 за унцию в течение дня, однако немного откатившись к закрытию. Рынком все еще правит эйфория по поводу недавнего выступления Джанет Йеллен, которая и толкает цены на драгоценный металл вверх, вопрос только в том, как долго это продлится.

Прогноз на среду, 25 июня
Фондовый рынок
Сегодня обратим внимание на перспективы компании Alcoa (АА), о которой уже немало говорили, но можно сказать еще столько же. После внушительного падения в течение последних двух лет она вновь вернулась в строй, так как начал восстанавливаться спрос на алюминий, никель и титан, используемые в автомобиле- и самолетостроении, производстве коммерческого транспорта, строительстве зданий, упаковке, обороне и многих других сферах. Все сегменты бизнеса Alcoa продемонстрировали рост в первом квартале 2014 года, и велика вероятность, что подобную же тенденцию мы сможем наблюдать, как минимум, в течение всего года, так как хороший спрос демонстрируют именно рынки сбыта. К примеру, от текущего года компания ждет следующие показатели: рост на 9-8% от аэрокосмического сегмента (книги заказов Airbus и Boeing переполнены и достигли 8-летнего максимума), а также увеличение объемов на 3-5% от автомобилестроения в США, на 1-4% в Европе и на 6-10% в Китае. Причем к 2025 году Alcoa прогнозирует, что 75% «пикапов» и 20% больших седанов, производимых в Северной Америке, будут изготавливаться из алюминия, т.е. велики шансы, что текущий восходящий тренд может наблюдаться в течение продолжительного времени, особенно учитывая постепенное восстановление мировой экономики и присутствие стимулирующих мер со стороны регуляторов. Сейчас самая благодатная почва для роста подобных компаний, поэтому наблюдаемая на текущий момент коррекция может предложить неплохую точку входа с ближайшей целью на отметке $15,30 и со среднесрочной целью на уровне $18,40.
Товарно-сырьевой рынок
Агентство энергетической информации США сегодня опубликует данные по динамике коммерческих запасов сырой нефти в США. Учитывая ожидания сокращения объемов на 1,4 млн баррелей до 384,9 млн, можно предположить, что цены на нефть продолжат укрепление. К тому же, в центре внимания остаются события в Ираке, где все еще идут бои за нефтеперерабатывающий завод в городе Байджи - один из крупнейших в стране. Правда, стоит отметить, что здесь перерабатывается нефть, в основном, для внутреннего потребления и даже захват производственных мощностей не окажет никакого влияния на экспортные поставки. Таким образом, движение вверх может носить ограниченный характер и сопровождаться коррекционными откатами. Ближайшей целью впереди могут выступать уровни недавних максимумов в районе 115,70.

Валютный рынок
Сегодня число экономических отчетов в Европе оставляет желать лучшего, поэтому основной акцент рынок сделает на американской сессии, когда планируется публикация нескольких отчетов из США. Однако стоит признать, что высокой волатильности мы вряд ли дождемся – в прошлую среду Федрезерв четко дал понять, что в монетарной политике изменений не предвидится, а, значит, экономические показатели на текущий момент не имеют большого значения. Заказы на товары длительного пользования и потребительские доходы/расходы могут продемонстрировать небольшое восстановление от предыдущих показателей. А вот пересмотренные данные по ВВП за 1 квартал, вероятно, выйдут гораздо ниже предыдущих уровней, учитывая, что Федрезерв недавно понизил свой прогноз по темпам роста. Этот факт может немного надавить на USD/JPY, хотя вряд ли пара уйдет ниже границы июньского диапазона на отметке 101,60.
И пару слов о Великобритании. Вчерашнее выступление Карни стало громом среди ясного неба, так как слишком сильно контрастировало с его предыдущими комментариями. Глава большое внимание уделил тому факту, что британская экономика все еще не восстановилась окончательно, и что вопрос о повышении ставки не стоит до того момента, пока безработица не снизится до уровня 6%. Более того, было отмечено, что темпы ужесточения будут важнее, чем дата первого шага, намекая, что «переходный период» может представлять собой длительный процесс. Таким образом, из этого можно сделать вывод, что из двух ориентиров – инфляция и темпы роста – второй для регулятора имеет наибольшее значение. А значит, каждый новый отчет, особенно с рынка труда будет тщательно анализироваться рынком. Стоит отметить, что велика вероятность, что данные будут продолжать радовать нас, а, значит, текущая коррекция – хороший повод входить «лонгами».

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.06.2014 09:25
Обзор основных мировых финансовых рынков за 25 июня

Вчерашний позитив на фондовых рынках, навеянный перемирием, в четверг весь испарился в связи с тем, что ополченцы продолжают вести военные действия на юго-востоке Украины. В ответ на известия о том, что был сбит вертолет с девятью военными, Петр Порошенко заявил, что вынужден будет отменить «режим тишины» в случае повторения инцидентов. В итоге, индексы вновь ушли в красное: Nikkei закрылся падением на 0,71%, гонконгский Hang Seng - на 0,06%, германский DAX – на 0,71%, а британский FTSE - 0,79%. Американские DJIA и S&P все же смогли выйти на положительную территорию, так как слабые данные из США убедили инвесторов, что с ужесточением ФРС торопиться не будет.
Недостаток экономических событий в Европе удерживал валютные рынки в рамках узких диапазонов, однако американский ВВП смог разбудить инвесторов. USD/JPY продолжила торговлю ниже 102,00, так как восторг вторника, подпитанный хорошими данными с рынка жилья США, продлился недолго. Свою лепту внесло и падение индекса Nikkei, а также резкий пересмотр на понижение ВВП США за 1 квартале (-2,9% против прогноза -1,7%). GBP/USD все также оставалась под небольшим давлением на разочаровании от риторики Марка Карни, однако удерживаясь выше уровня 1,6950. Негатив по паре поддержало и резкое падение индекса от CBI до минимального показателя с октября прошлого года (4 от 25 в мае), которое может означать, что активность в розничном секторе начинает замедляться. Однако американский отчет все же помог паре даже коснуться 1,70 среди дня. EUR/USD чуть укрепилась на сильных данных исследования GFK по потребительским настроениям (8,9 от 8,). Пара торговалась чуть выше 1,36 в течение всего дня, достигнув 1,3651.
Вчера цены на нефть West Texas Intermediate показали рост впервые за три дня, после того как власти дали разрешение увеличить объемы экспорта из США. Тем временем, Brent, напротив, понесла потери, так как Ирак пообещал увеличить объемы добычи. WTI с поставкой в августе подорожала на 39 центов или 0,4% до $106,42 за баррель. Brent с поставкой в августе упала на 74 цента или 0,6% до $113,72 за баррель.

Цены на медь смогли укрепиться в связи с появившимися данными о минимальном уровне запасов металла с октября 2008 года, практически проигнорировав слабые показатели из США, указывающие на вероятность спада в американской экономике. Сентябрьские цены выросли на 0,5% до $3,1615.

Тем временем, фьючерсы на золото продемонстрировали шестой день роста подряд, добравшись до отметки $1324,79 за унцию в течение дня, однако немного откатившись к закрытию. Поддержкой для металла стал слабеющий доллар и разочаровывающие данные из США.

Прогноз на четверг, 26 июня
Фондовый рынок
Сегодня об очень известном бренде. Disney (DIS) сейчас торгуется вблизи исторических максимумов, и это неудивительно, учитывая бум фондовых рынков, и особые скорости именно это компании. Секрет в том, что корпорация умеет монетизировать медийные франшизы, как никто другой. К примеру, франшиза «Звездных войн» может принести огромные прибыли именно благодаря масштабам компании: начиная от новых серий в прокате, и заканчивая компьютерными играми и использованием образов в тематических парках аттракционов. Кроме того, добавим финансовой подоплеки: компания два квартала подряд бьет финансовые оценки аналитиков, как минимум, на 14%. Ежегодно дивиденды растут, в среднем, на 25%. За последние 3 года Walt Disney потратила $13,05 млрд на выкуп собственных акций, причем на текущий момент их стоимость составляет около 21,60 млрд, т.е. прирост составил около 65,5%. Купив практически на минимумах, и сумев правильно реализовать дальнейшую стратегию управления, компания не только сэкономила на выплате дивидендов, но и получила хорошую прибыль со своих инвестиций. Таким образом, пусть не сразу, но уровень $100 за акцию выглядит довольно реальным в среднесрочной перспективе, а текущий коррекционный откат дает дополнительные возможности для входа на рынок.

Товарно-сырьевой рынок
Золото нацелено показать второй уверенный квартал укрепления, что станет самым продолжительным ралли с 2011 года, чему немало способствует геополитическая нестабильность как в Украине, так и в Ираке. Кроме того, вчерашний отчет по темпам роста США только подтвердил правильное направление движения валюты. ВВП в 1 квартале сократился почти на 3%, причем свою лепту в это внесли и снижение запасов, и падение показателя чистого экспорта и слабый внутренний спрос. Несомненно, во многом тому виной плохая погода, и второй квартал будет гораздо позитивнее, однако вряд ли настолько позитивнее, чтобы вернуть индикатор на положительную территорию. А это означает еще один повод для роста золота в среднесрочной перспективе. Если область $1320 будет пройдена, можно вполне увидеть дальнейший рывок в район $1355 за унцию. Для этого всего лишь необходимы еще несколько разочаровывающих отчетов из США и продолжающаяся эскалация конфликта в Ираке.

Валютный рынок
Поведение доллара США не может не расстраивать – даже на довольно сильных данных с рынка жилья и на довольно слабых данных по темпам роста ВВП он предпочитает отсидеться в очень узких диапазонах. К примеру, динамика USD/JPY за последнюю неделю не превышала 54 пунктов, а размах EUR/USD составляет 88 пунктов, причем продолжающееся снижение доходности по «трежериз» может говорить о том, что USD/JPY уверенно закрепится ниже 102,00 до конца недели. Кстати, в пользу такого поведения говорит и странная реакция на недавнюю презентацию новых компонентов плана по стимулированию экономики Японии от Абэ. В прошлом году, когда была представлена первая версия «третьей стрелы» премьера, Nikkei и USD/JPY обвалились, потому что плану недоставало важных деталей. Теперь детали появились, однако инвесторы продолжают переживать о последствиях и реализации. Большая часть мер совпала с ожиданиями, причем внимание не к масштабному стимулированию, а к структурными изменениям, которые обычно дают результаты не раньше чем через год, дает повод для скептических комментариев. И хотя план должен стимулировать рост ВВП на 0,2%-1,5%, потребуются годы, чтобы это материализовалось в экономике. Таким образом, поводом для пробоя границ текущего диапазона пока не наблюдается.

Единственная надежда сегодня у нас на GBP/USD, так как Комитет по финансовой политике Банка Англии выпустит свои рекомендации. Желание гарантировать ценовую стабильность, но не повредить восстанавливающемуся росту экономики, похвально, но может быть затруднительным в реализации. Риск того, что будут представлены новые более жесткие меры, выросли после того, как канцлер Казначейства Осборн заявил, что предоставил центробанку больше свободы в целях поддержания финансовой стабильности. Однако если комментарии по состоянию рынка жилья будут сдержанными, и рынок вновь ничего не получит, это способно отправить пару в район 1,69, учитывая и все еще сохраняющееся внушительное число длинных позиций по фунту.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.06.2014 10:46
Обзор основных мировых финансовых рынков за 26 июня

Отсутствие интересных отчетов обусловило сдержанные колебания фондовых индексов по всему миру. В итоге, Nikkei закрылся ростом на 0,2%, гонконгский Hang Seng - на 1,4%, германский DAX потерял 0,64%, а британский FTSE ушел чуть выше нулевой отметки. Американские DJIA и S&P скатились в «красное» в ответ на комментарии представителя ФРС Булларада, который заявил, что повышение ставок может произойти раньше, чем рынок ожидает.
Жизнь GBP/USD на предыдущем выступлении Карни не закончилась, так как глава Банка Англии вчера поспешно реабилитировался и отправил пару выше 1,70. В своем выступлении перед парламентом он описал две конкретные директивы, которым будет следовать регулятор. Во-первых, британские банки должны будут пройти тест на ценовую доступность, в рамках которого будет выявлено, смогут ли владельцы ипотеки «потянуть» долговое бремя, если ставка будет повышена на 300 б.п. Во-вторых, не более 15% всех ипотечных кредитов теперь могут превышать 4,5-пунктовый порог коэффициента займа к доходу, что ограничит объем рисковых ссуд. В итоге, GBP/USD добрался до максимума 1,7039, но чуть откатился к закрытию. EUR/USD весь день несла потери на слухах о том, что скоро последует дополнительное снижение ставок, причем вместо количественного смягчения. Однако после достижения минимума 1,3575 пара развернулась и вернулась в район 1,3610 на закрытии, так как слухи не нашли подтверждения в официальных источниках.
В четверг цены на нефть West Texas Intermediate скатились к двухнедельному минимуму, так как запасы нефти в США выросли, а события в Ираке пока не вредят объемам добычи. WTI с поставкой в августе упала на 67 центов или 0,6% до $105,83 за баррель. Brent с поставкой в августе потеряла 33 цента или 0,3% до $113.67 за баррель.
Фьючерсы на природный газ также последовали примеру «черного золота», скатившись к месячному минимуму, после того как стало известно, что американские запасы за последнюю неделю выросли значительнее прогнозов. Фьючерсы на актив с поставкой в июле упали на 10,4 цента или 2,3% до $4,449 за млн британских термических единиц.

Цены на медь упали, оборвав самое продолжительное ралли за последние 9 лет, так как данные проверки в Китае показали мошеннические действия при торговле золотом, что и спровоцировало опасения по поводу финансирования дальнейших сделок с другими металлами. Фьючерсы на золото также не отставали, продемонстрировав первое за последние семь сессий падение до $1306,05 за унцию.

Прогноз на пятницу, 27 июня
Фондовый рынок
О Nike Corporation (NKE) поговорим как раз в преддверии публикации отчетности, которая выйдет сразу после закрытия американской сессии уже в ближайшие часы (ориентировочно в 20.15 GMT). Стоит отметить, что стоимость производителя спортивной обуви и одежды составляет 10,7 млрд долларов, что делает его самым дорогим брендом в мире спорта. Nike является одним из компонентов S&P 500, а в прошлом году была добавлена и в Dow Industrial Average, так что результаты квартальной отчетности могут оказать влияние и на динамику этих индексов. По прогнозам, выручка должна вырасти на 9,7% г/г до $7,34 млрд (диапазон прогнозов составляет $7,25 млрд - $7,43 млрд). Стоит отметить, что Nike превышал оценки аналитиков в течение последних четырех кварталов, и этот раз вряд ли станет исключением. Чтобы акции продемонстрировали рост, нам надо увидеть показатели вблизи верхней границы ожиданий, причем прогноз по объемам заказов должен превысить 9%. Шансов на такой исход немало. Дело в том, что дела в компании идут очень неплохо: коэффициент цена/прибыль составляет 24,8 в сравнении со средним показателем компании за последние 5 лет на уровне 22,4 и по отрасли – на уровне 21,9. Компания за последние полгода выкупила акций на $1,7 млрд. В ближайшие кварталы Nike может получить взрыв спроса еще и благодаря Чемпионату мира, особенно, если Бразилия станет победителем, так как бренд сделал ставку на 22-летнюю звезду команды Неймара. Несмотря на то, что актив NKE уже прибавил в цене 60% за 2013 год и провел первые полгода в диапазоне $69,84 – $80,22, торгуясь на текущий момент вблизи отметки $76,00, сильные квартальные данные помогут акциям подойти к верхней границе с вероятностью тестирования ее в случае резкого превышения ожиданий.

Товарно-сырьевой рынок
Серебро притормозило в росте, по мере того как слабая макроэкономическая статистика из США несколько охладила пыл «быков». Тем не менее, замедление США в первом квартале совсем не означает, что подобные же тенденции будут наблюдаться и во втором, скорее, наоборот, результаты второго квартала могут очень даже порадовать. Динамика основных лидирующих индикаторов говорит о росте в диапазоне 2-3% в годовом выражении. Комитет по открытым рынкам ФРС хоть и пересмотрел прогнозы на 2014 год с понижением, но долгосрочные оставил без изменений. Регулятор намекает на то, что не намерен отказываться от сокращения программы количественного смягчения. Мы полагаем, что восходящий тренд продолжится после коррекции и на относительно низких уровнях серебро может быть привлекательно для покупок. Ближайшей целью после пробоя отметки 21,00 может находиться на уровне 21,60.
Валютный рынок
После вчерашних колебаний на появившихся довольно странных слухах о том, что ЕЦБ хочет понизить ставки и не хочет идти на дополнительное количественное смягчение, сегодня EUR/USD может восстановить свои силы. Суть в том, что в этих слухах не было ничего особенно негативного для пары, так как отмена варианта с QE, по идее, должна даже оказывать единой валюте поддержку. И, возможно, именно на этом понимании евро смог восстановиться к закрытию. Если сегодня эта тема вновь выйдет на сцену, вполне возможно, что пара сможет даже укрепиться с ближайшей целью в районе 1,3650. Дополнительным фактором влияния может выступать и тот факт, что второй квартал подходит к концу, а, значит, необъяснимые движения могут только набрать обороты.

Своими вчерашними действиями Марк Карни попытался ослабить спекуляции на тему состояния рынка жилья, однако не упомянул ни о каких традиционных инструментах монетарного воздействия. Он не намекнул на повышение ставки, а, напротив, даже подчеркнул, что политика процентных ставок – не самый оптимальный инструмент контроля за ценами на рынке жилья. Таким образом, хотя первоначальной реакцией рынка было укрепление спроса на британскую валюту, стоит признать, что природа такого движения имеет скорее психологический, чем фундаментальный характер. Таким образом, для GBP/USD на текущий момент область 1,7060 остается слишком сложной для пробоя даже в случае превышения прогнозов публикуемым сегодня показателем ВВП. При достижении максимумов стоит рассматривать открытие позиций на продажу с целью в районе ближайшей поддержки.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.06.2014 19:56
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 23-27 июня

Прошедшую торговую неделю большая часть фондовых индексов завершила в «красном». Исключением стал высокотехнологичный Nasdaq, продемонстрировавший рост на 1,06% и обновивший максимум на уровне 3837,25. Dow Jones потерял 0,61%, а S&P 500 продемонстрировал разнонаправленные движения и завершил неделю в небольшом минусе (-0,12%). Отчасти это обусловлено тем, что американская статистика оказалась неоднозначной. Хотя, если обратить внимание на окончательные данные по ВВП США за 1 квартал, пересмотренные в сторону резкого снижения (-2,9% против -1,0% по предварительным данным), то со стороны ФРС точно можно не ждать в ближайшее время начала повышения ставки, а это должно оказывать индексам поддержку. Слабая европейская статистика (в частности, падение индекса деловой активности в промышленном секторе и сфере услуг еврозоны) оказала давление на европейские индексы. DAX30 потерял за неделю 1,57%, EU Stocks 50 снизился на 2%, французский CAC 40 ослаб на 1,9% (что неудивительно, поскольку деловая активность продолжает двигаться вглубь территории спада). 1,94% потерял и японский Nikkei 225.

Еще одну неделю завершили неплохим ростом (+4,11%) акции компании Tesla Motors. По-прежнему актив поддерживают позитивные настроения, сложившиеся после известий о том, что компания не будет продана. Максимум акции отметили на уровне 241,73 и, вполне возможно, это не предел. На фоне достаточно позитивной квартальной отчетности рост продемонстрировали акции Nike (+3,73%). Согласно опубликованным данным выручка выросла на 10,9% г/г до $7,42 млрд, против среднего прогноза на уровне $7,34 млрд, а прибыль компании в расчете на 1 акцию составила $0,78 против ожиданий $0,75.

Котировки нефти сорта Brent «просели» на 1,57%. С одной стороны, после роста прошлой недели назрела техническая коррекция. С другой, к снижению актив подтолкнул и фундаментальный фон. Ирак, несмотря на продолжающийся в стране конфликт, пока не собирается снижать объемы добычи нефти (тем более, что основные действия происходят далеко от мест, где располагаются предприятия, работающие на экспорт). Кроме того, США снова объявили о росте запасов «черного золота». Платиноиды, несмотря на объявление об официальном прекращении забастовки в ЮАР смогли по итогам недели продемонстрировать рост. Котировки платины поднялись на 1,5%, палладий вырос на 2,58%. Дело в том, что, несмотря на возобновление работы на шахтах в ЮАР, в мире в течение ближайшего времени будет наблюдаться дефицит металлов данной группы (скорее всего, на дозабастовочные мощности добыча сможет вернуться лишь к началу осени), что и оказало им поддержку.

На валютном рынке больше всего поводов для движений на прошедшей неделе получила пара GBP/USD. И все благодаря главе Банка Англии. В своем выступлении во вторник Марк Карни отступил от сделанных им ранее заявлений и отметил, что Комитет по монетарной политике еще слишком далек от повышения ставок. И это отправило пару ниже уровня 1,7000. Но уже в четверг глава Центробанка реабилитировался и на этом фоне фунт смог восстановить потери, вернувшись к завершению недели в район уровня 1,7050. В своем выступлении Марк Карни описал две конкретные директивы, которым будет следовать английский регулятор. Во-первых, британские банки должны будут пройти тест на ценовую доступность, в рамках которого будет выявлено, смогут ли владельцы ипотеки «потянуть» долговое бремя, если ставка будет повышена на 300 б.п. Во-вторых, не более 15% всех ипотечных кредитов теперь могут превышать 4,5-пунктовый порог коэффициента займа к доходу, что ограничит объем рисковых ссуд.

Прогноз на неделю 30 июня – 4 июля
Предстоящая неделя для некоторых активов будет короткой (в США 4 июля отмечается День Независимости, поэтому, обратите внимание, что отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе США будет опубликован не в пятницу, а в четверг), но, несмотря на это она окажется достаточно интересной с точки зрения публикуемой макроэкономической статистики.

Фондовый рынок

Как ни парадоксально это прозвучит, но американские фондовые индексы на предстоящей неделе могут получить поддержку при условии публикации недостаточно сильной статистики из США. Дело в том, что рынок в последнее время растет на ожиданиях, что ФРС США еще довольно долго будет удерживать ставку на низком уровне, а усилить их могут только слабоватые американские данные. Внимание рынка будет сосредоточено на целом ряде отчетов. Уже во вторник, 1 июля, США опубликуют данные по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности. В среду выйдут данные по занятости в частном секторе США от ADP, которые традиционно рассматриваются как предварительный индикатор отчета NFP. Но наиболее сильных движений, пожалуй, стоит ждать 3 июля, когда будет опубликован отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе США. В то же день выйдут и данные по деловой активности в сфере услуг. Итак, если данные окажутся недостаточно сильными, фьючерсы на американские фондовые индексы могут вернуться к ранее достигнутым максимумам. При отбое от поддержки 16675 интересными могут быть покупки Dow Jones с целью на уровне 16959. По S&P 500 можно ждать роста в район уровня 1958,78. А вот Nasdaq, который на прошлой неделе обновил максимум может совершить в начале недели откат в район уровня 3789,92, который может стать неплохой точкой для открытия длинных позиций, при условии, что рынок будет сохранять оптимистичный настрой.

Акции компании Tesla Motors, пока не исчерпали потенциал роста. Инновационный настрой компании делает ее акции достаточно привлекательными. Поэтому откаты (одной из целей может стать уровень $233,53) можно рассматривать как хорошую точку для открытия позиций на покупку с целью на уровне $245,70. На фоне ожиданий публикации позитивной квартальной отчетности расти могут и акции компании Apple (AAPL). Поэтому при прорыве выше уровня $92,42 можно рассматривать их покупки с первичной целью на отметке $94,50. Сохранить позитивный импульс после публикации квартального отчета на прошлой неделе могут и акции компании Nike (NKE). Привлекательным для покупок выглядит уровень $77,00 с целью на уровне $79,08.

Котировки индекса DAX30 совершили откат от ранее достигнутых максимумов, но общий тренд все еще остается восходящим. Поэтому с точки зрения технического анализа, фьючерсы могут быть привлекательными для покупок в районе уровня 9800,0. Однако, состояние европейской экономики все еще вызывает серьезные опасения и для того, что индексы начали рост потребуются дополнительные катализаторы. Возможно, что таковым станет предстоящее в четверг заседание ЕЦБ по монетарной политике. Ставку регулятор уже понизил в июне. Но на данный момент рынок ждет от регулятора расширения монетарных стимулов. Поэтому новые намеки на возможный запуск программы количественного смягчения может вызвать оптимизм и подтолкнуть индекс к возврату в район уровня 10053,5.

Товарно-сырьевой рынок

Золото последнюю неделю провело в пределах диапазона и все попытки развить укрепление успехом не увенчались. Тем не менее, на предстоящей неделе шанс на прорыв сопротивления 1321,16 может появиться. Активы вполне будет достаточно слабой статистики из США, которая подтвердит, что ставки американский регулятор будет удерживать на низком уровне еще в течение какого-то времени после полного сворачивания мер количественного стимулирования. Также на пользу желтому металлу могут пойти и результаты заседания ЕЦБ, при условии, что регулятор объявит о начале реализации QE или же назовет более-менее точные сроки ее начала. В этом случае золото может нацелиться на подъем в район уровня 1330,05 и, далее, к 1353,08.

Ситуация в Ираке особого накала не получает. Сохранение текущего положения вещей, скорее всего, позволит котировкам нефти продолжить снижение в краткосрочной перспективе. После прорыва уровня поддержки 113,00/112,90 нефть сорта Brent может нацелиться на падение к уровню 110,70.

Валютный рынок

На предстоящей неделе достаточно интересную динамику может продемонстрировать пара AUD/USD. Во вторник, 1 июля, очередное решение по монетарной политике озвучит Резервный Банк Австралии. Пара находится довольно близко к апрельскому максимуму и даже технически возможен откат к уровню 0,9320. А решение регулятора, вернее, сопроводительное заявление к нему в случае, если оно окажется недостаточно агрессивным, может ускорить снижение. Напомним, что в протоколе июньского заседания было отмечено, что темпы роста экономики, скорее всего, будут ниже, чем это ожидалось ранее. К тому же, дорогой австралийский доллар не оказывает ей поддержки. Поэтому вполне возможно, что регулятор продемонстрирует довольно мягкую риторику, чтобы надавить на национальную валюту.

Для EUR/USD на предстоящей неделе интересна будет публикация решения ЕЦБ по монетарной политике. После того, как регулятор понизил в июне ставку и намекнул на возможность запуска программы количественного смягчения, пара удерживалась на довольно низких уровнях, время от времени предпринимая попытки восстановиться. Поэтому, если Марио Драги на пресс-конференции намекнет на возможность отказа от QE, EUR,USD может нацелиться на подъем к сопротивлению 1,37.

Ирина Рогова, аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.07.2014 00:07
Обзор основных мировых финансовых рынков за 30 июня


Понедельник был ознаменован практически пустым экономическим календарем и сдержанными противоречивыми колебаниями фондовых рынков. В итоге, Nikkei закрылся ростом на 0,44%, гонконгский Hang Seng снизился на 0,13%, германский DAX прибавил 0,18%, а британский FTSE потерял 0,12%. Американские DJIA и S&P колебались вблизи нулевой отметки, демонстрируя разнонаправленное движение.

Европейские данные не вызвали у инвесторов бури эмоций: германские розничные продажи не дотянули до прогнозов (-0,6% против 0,8%), а британские одобренные заявки на ипотеку совпали с прогнозами. Ничего не предвещало резких скачков, однако именно это произошло во время американской сессии на слабоватых данных PMI Чикаго. Трудно сказать, что именно это стало основной причиной, но EUR/USD смогла достичь отметки 1,3697, а GBP/USD – 1,7113.

В понедельник цены на нефть не смогли воспользоваться слабостью доллара и попали под давление, причем WTI потеряла больше доллара, упав к $104,70, а Brent отметила $112,15. За всем этим стояли разговоры о том, что ОПЕК увеличит объемы добычи нефти, а также снижение геополитических рисков. Потоки в конце квартала также можно учитывать как фактор давления.

Тем временем, остальные активы продемонстрировали небывалый взлет, что, по большей части объясняется активностью в конце квартала. Похоже, управляющие активами захотели подчистить свой «фасад» перед клиентами, массово скупив под конец июня самые прибыльные инструменты по итогам трех месяцев. В результате, медь выросла почти на 1,3%, отметив 4-месячный максимум на уровне $3,20. Золото продемонстрировало самое резкое укрепление за более чем два года, отметив 2,5-месячный максимум на уровне $1329,39 за унцию. Серебро тоже шло вверх, однако смогло дорасти только до 21,09.

Прогноз на вторник, 1 июля
Фондовый рынок
Акции IBM находятся в нисходящем тренде с середины апреля, скатившись за это время до отметки $181,30 от максимума $199,15, зафиксированного 10 апреля текущего года. Актив на таких уровнях выглядит довольно привлекательно, и не только благодаря 10%-ной коррекции, но и благодаря текущей стратегии преобразования отдельных частей бизнеса и акценту на зонах стратегического роста, включая «облачные сервисы», аналитику больших объемов данных и многое другое. Компания уже инвестировала $7 млрд в расширение возможностей «облака», причем IBM утверждает, что 80% компаний из Fortune 500 используют именно ее сервисы. По мнению компании, она построила самый полноценный «облачный» портфель, предлагая своим клиентам технологические и бизнес-процессы в качестве цифровых услуг, а учитывая растущий спрос системы хранения, впереди у компании большое будущее. Несмотря на разочаровывающие данные по отчетности в первом квартале, акции IBM, согласно системе рэнкинга Уоррена Баффета "All-Stars: Buffett", занимают третье место среди всех технологических акций S&P 500, предлагая доходность порядка 2%. Все это дает ощущение, что актив на текущий момент недооценен и может продемонстрировать хороший рост в течение ближайшего квартала, как минимум на 3%.

Товарно-сырьевой рынок
Золото удерживалось вблизи апрельских максимумов в течение прошедшей недели, не выходя за рамки диапазона 1305,65 -1326,0. По итогам недели оно прибавило в цене около 0,2%, закрывшись на уровне 1316,02 доллара за тройскую унцию. Со вторника начнется новый месяц, а потому будет опубликован целый блок ключевой макроэкономической статистики. В центре внимания участников рынка традиционно будут находиться данные из США по индексу PMI в промышленности (1 июля, 14.00 GMT), рынку труда от ADP (2 июля, 12.15 GMT) и от Бюро трудовой статистики (3 июля, 12.30 GMT). При всей значимости данной статистики мы полагаем, что она будет оказывать умеренное влияние на настроения участников рынка. Если учитывать тот факт, что XAUUSD вчера отметила 2,5-месячный максимум на фоне скачка спроса со стороны управляющие портфелями активов, сегодня вполне реально ожидать коррекцию в район $1318 за унцию. Подобную же динамику ждем и от XAGUSD с ближайшей целью на уровне $20,80.

Валютный рынок
Три недели назад EUR/USD отметила минимум 1,3502, после того как ЕЦБ смягчил курс денежно-кредитной политики. Тем не менее, с тех пор валютная пара смогла скорректироваться выше 1,36, каждый день прошедшей недели закрываясь над указанной отметкой. Несомненно, стабилизировало позиции единой валюты понимание или надежда на то, что регулятор не пойдет на дополнительное смягчение монетарной политики в ближайшие месяцы. И только появляющиеся время от времени слухи о количественном смягчении вызывали распродажи евро. Однако подобная динамика EUR/USD не может устраивать регулятора, который уже предпринял более чем серьезную попытку воздействовать на курс национальной валюты. Конечно, велика вероятность, что центробанк не станет смягчать курс монетарной политики второй месяц подряд, однако тон Марио Драги во время пресс-конференции, запланированной на четверг в 12.30 GMT, может оказать на EUR/USD большое влияние. В отличие от Банка Англии, который вконец запутал рынки собственным противоречивым настроем, управляющий ЕЦБ может использовать свое выступление как возможность подтвердить свою готовность смягчать и далее в случае, если экономическая активность не будет восстанавливаться в ближайшее время. Если глава будет слишком мягок в своем выступлении, это ограничит потенциал роста евро и вполне может оправить пару в район недавних минимумов (1,35).

Что касается GBP/USD, рынок не спешит расставаться с длинными позициями по паре, надеясь получить дополнительные аргументы в пользу скорейшего переход в режим ужесточения Банка Англии. На текущей неделе поводов будет немало, в связи с публикацией отчетов по деловой активности в трех секторах экономики. Если PMI в обрабатывающей промышленности, сфере услуг и строительном секторе превысят прогнозы, это будет достаточно, чтобы пробить 5,5-летний максимум, зафиксированный вчера.

У USD/JPY на текущей неделе будет гораздо больше поводов для динамики, так как грядет публикация отчета по платежным ведомостям, и уровню занятости надо быть действительно сильным, чтобы не подорвать веру в доллар США окончательно. Разочарование от ВВП за 1 квартал и заказов на товары длительного пользования почти убедили инвесторов, что восстановление американской экономики остается под вопросом. Понятно, что большинство и не ожидало, что ФРС повысит ставку ранее, чем во второй половине 2015 года, однако после недавних данных шансы на повышение ставки в июне 2015 года снизились до 50% от 60% еще неделей ранее. Итак, чтобы увидеть USD/JPY выше 102,00 нам нужны уровни занятости в районе 300 тыс или даже выше, причем два месяца подрад. Чтобы пара вернулась в район 102,00 будет достаточно показать прирост рабочих мест на 220-250 тыс.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.07.2014 10:45
Обзор основных мировых финансовых рынков за 1 июля

Позитивный настрой фондовым рынкам с самого утра дали данные китайского PMI, который впервые за полгода продемонстрировал рост выше 50-пунктовой отметки. Это еще раз подтвердило надежды на то, что Китая «нащупал дно» и вновь восстанавливается. В итоге, Nikkei закрылся ростом на 1,08%, гонконгский Hang Seng снизился на 0,13%, германский DAX прибавил 0,87%, также как и британский FTSE. Американские DJIA и S&P также на текущий момент демонстрируют однопроцентный рост.

Вчера GBP/USD вновь обновила 5,5-летние максимумы, добравшись до 1,7161 на известиях о том, что британский PMI в обрабатывающей промышленности превысил прогнозные значения. Показатель деловой активности продемонстрировал самые лучшие темпы роста более чем за 20 лет: 57,5 против ожидаемых 56,7, причем все ключевые компоненты показали укрепление, начиная с индекса занятости и заканчивая индексом новых заказов. Тем временем, еврозона не радовала, так как германские данные по рынку труда продемонстрировали рост безработицы на 9 тыс вместо прогнозного снижения на аналогичную цифру. Уже второй месяц подряд Берлин сообщает об увеличении числа безработных, и если подобная же динамика повторится в июле, можно будет говорить о тенденции. EUR/USD практически проигнорировала отчет, скатившись в течение дня к минимуму 1,3675, но тут же вернувшись в район 1,37 на закрытии. USD/JPY получила свою порцию позитива со стороны подросшей доходности «трежериз», а также укрепления Nikkei на 1% - пара добралась до 101,58, немного ослабнув на разочаровывающих данных ISM США.

Цены на нефть упали к двухнедельным минимумам в связи с тропическим штормом «Артур», который угрожает ограничить спрос на товар в преддверие празднования 4 июля в США. Артур идет со стороны Флориды, по прогнозам, по восточному побережью на север. Кроме того, дополнительным фактором давления пока остается и отчет Службы энергетической информации США, от которого ждут увеличение запасов на 500 тыс баррелей. WTI с поставкой в августе упала на 77 центов или 0,7% до $104,59 за баррель.

Фьючерсы на золото, тем временем, достигли 14-недельного максимума, так как падение доллара продолжает стимулировать рост драгоценного метала. Платина добралась до уровней, невиданных с сентября прошлого года на беспокойстве по поводу запасов, пробравшись выше $1500 за унцию. Медь практически не двигалась, откатившись от 4-месячных максимумов, достигнутых во время торгов понедельника.

Прогноз на среду, 2 июля
Фондовый рынок
В середине июня Tesla (TSLA) объявила о том, что вся та интеллектуальная собственность, которая принадлежит ей в результате многолетних трудов и разработок, теперь станет достоянием общественности, и компания не будет ни с кем судиться за нарушение авторских прав. Шаг компании удивителен, особенно учитывая, что конкуренты уже дышат в спину. Harley Davidson (HOG) недавно представил миру электрический мотоцикл, а VIA Motors предлагает электрические альтернативы грузовикам. Хотя все это непрямые соперники седанам Tesla, они только подтверждают тенденцию - внимание к электромобилям. Теперь, когда компания сделала доступными свои патенты остальным производителям электромобилей, конкуренция может выйти на новый более жестокий этап. Так кажется поначалу, однако если порассуждать, Tesla своим шагом расширила возможности, потенциал и интерес к электромобилям. Чем больше компаний начнет производить электромодели, тем больше спрос на электростанции и батареи, и тут солировать будет именно TSLA, так как никто как она обладает всеми мощностями, чтобы развить сетей электрозаправок и увеличить продажи ионно-литиевых батарей. Акции Tesla – это очень хорошая инвестиция, как в среднесрочной, так и долгосрочной перспективе, однако для торговли CFD она подходит по критерию высокой волатильности – буквально за последнюю неделю колебания актива составили почти 11,5%.

Товарно-сырьевой рынок
Золото продолжает идти вперед, чему немало способствует слабость американской валюты, а также разочарования с фундаментального фронта. Опубликованные вчера данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности не дотянули до прогнозов, а если еще и учесть, что компонент занятости остался на прежнем уровне, то и отчет по нон-фармам может преподнести негативный сюрприз. Таким образом, дальнейшее укрепление драгметалла совсем не исключено. Если и сегодняшние данные с рынка труда (ADP и Challenger) разочаруют, можно ждать дальнейшее движение XAUUSD вперед с ближайшей целью на уровне $1342.

Валютный рынок
Доллар США переживает нелучшие времена, учитывая недостаток позитивных данных и продолжающую падать доходность по десятилетним облигациям «трежериз», которые в понедельник отметили месячный минимум. Пока ФРС «мягок», американская валюта будет уязвима, хотя вряд ли ее потери будут носить масштабный характер. Мы уже отмечали, что есть надежды на публикацию уровней занятости по платежным ведомостям, которая на этот раз состоится в четверг. Однако шансы на то, что USD/JPY выйдет из узких диапазонов, невелики – показатели должны быть либо очень слабыми (ниже 150 тыс), либо очень сильными (выше 300 тыс). Таким образом, обращаем внимание на традиционные опережающие индикаторы. Исследования ADP и Challenger сегодня могут привлечь внимание рынка, особенно в случае резких отклонений от прогнозных значений. Новое разочарование вернет пару в район 101,30.

GBP/USD не может не радоваться сильным экономическим данным, и не может не радовать нас. Рост показателя деловой активности в обрабатывающей промышленности – всегда хороший знак, так как вслед за этим можно ждать еще большее ускорение в сфере услуг, которая вносит внушительный вклад в экономику Великобритании. Сегодня стоит обратить внимание на отчет PMI в строительном секторе, хотя больше ради тенденции, чем как на сильный катализатор динамики. Позитивные данные подбодрят пару к дальнейшему росту с ближайшей целью на 1,72.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.07.2014 23:48
Обзор основных мировых финансовых рынков за 2 июля
В среду фондовые рынки мира вели себя противоречиво, раздираемые большим числом ожидания, начиная от выступлений управляющих ФРС и ЕЦБ, и заканчивая показателями рынка труда США. В итоге, Nikkei закрылся ростом на 0,29%, гонконгский Hang Seng укрепился на 1,55%, германский DAX прибавил 0,09%, а британский FTSE – 0,2%. Американские DJIA и S&P также на текущий момент балансируют на зеленой территории.

Валюты разбрелись в среду в разные стороны, так как GBP/USD нашел очередной повод для роста в виде рекордно сильных данных по деловой активности в строительном секторе, AUD/USD попала под давление слабых данных, EUR/USD испугалась, наконец, заседания ЕЦБ, а USD/JPY нашла надежду в виде приятных уровней ADP. Итак, по порядку. Дефицит торгового баланса Австралии увеличился, причем в 10 раз от прогнозируемого уровня: до -1,91 млрд от -200 млн прогноза. Тем временем, британский PMI достиг 62,6 от 59,7, последовав примеру обрабатывающей промышленности. И, наконец, американский отчет по уровням занятости в частном секторе от ADP значительно превысил прогнозы (281 тыс против 200 тыс), дав рынку надежду на сильные данные NFP, публикуемые в четверг.

Тем временем, цены на нефть вновь оказались под давлением. Несмотря на то, что запасы нефти по данным Энергетического агентства США сократились на 3,16 млн баррелей, WTI потеряла 81 цент или 0,8% до $104,50 за баррель, а Brent упала на 98 центов или 1% до $111,30 за баррель, так как ливийские повстанцы освободили два ключевых нефтяных порта, которые они удерживали в течение года.

Платина же, напротив, продолжила идти вверх, отметив 10-месячный максимум на признаках роста спроса со стороны автомобильных компаний. Платина с поставкой в октябре выросла на 0,1% до $1516,70 за унцию. Золото не отставало и добавило тот же 0,1% до $1327,70 за унцию. А вот серебро с поставкой в сентябре откатилось на 0,1% до $21,105 за унцию. Медь продолжила идти вперед, достигнув 16-недельного максимума, все еще реагируя на недавние сильные данные из Китая. Рост деловой активности в стране, являющейся самым крупным потребителем металла, помог меди с поставкой через три месяца прибавить 0,1% до $7020.

Прогноз на четверг, 3 июля
Фондовый рынок
Учитывая грядущую публикацию квартальной отчетности Alcoa Inc. (AA), сегодня немного о ней. Начнем с того, что это мировой лидер по производству алюминия, алюминиевых полуфабрикатов и глинозема. В среднем, в день торгуется около 11,5 млн акций, а рыночная капитализация компании составляет $17,3 млрд. Несмотря на то, что актив на текущий момент отошел от максимума, зафиксированного 26 июня на уровне $15,15, он все еще торгуется вблизи верхней границы 3-летнего диапазона. Отчет по результатам деятельности компании во втором квартале будет опубликован 8 июля, и, по прогнозам, показатели прибыли должны вырасти на 12 центов за акцию (на 71,4% с соответствующего периода в прошлом году). Это довольно высокая планка, поэтому компании будет довольно сложно продемонстрировать рост на выходе отчета. Кроме того, на текущий момент и фундаментальные показатели говорят об осторожности. Дело в том, что тарифы на электричество продолжают расти, а производство алюминия требует больших расходов энергии, так что увеличение расходов впереди неминуемо. Однако есть и факторы поддержки для акции – рост требований к топливу заставляет автомобилестроителей заменять сталь на алюминий, да и запасы металла продолжают сокращаться на фоне дальнейшего роста средней цены на алюминий. Тем не менее, учитывая уже произошедший 40%-ный рост актива за текущий год, вполне возможно, что в скором времени мы увидим более глубокую коррекцию и ближайшей целью в таком случае может стать отметка $13,70.
Товарно-сырьевой рынок
Золото сегодня может получить новый повод для роста, однако для этого необходимо увидеть достаточно слабые данные по рынку труда США, которые способны оказать давление на доллар. Шансы на это есть, однако не так велики, учитывая довольно противоречивые опережающие индикаторы с рынка труда: компонент занятости в обрабатывающем секторе остался на прежних уровнях, а вот показатели в частном секторе значительно превысили прогнозы. К сожалению, на этот раз мы не получили отчета из сферы услуг перед публикацией NFP, поэтому основывать прогноз лишь на этих двух индикаторах было бы опрометчивым. Скорее, можно было бы попробовать другую тактику – открывать позицию в обратную сторону спустя пару часов после публикации отчета. Обычно мы наблюдаем коррекцию по прошествии какого-то времени после выхода данных.

Валютный рынок
Несмотря на то, что заседание ЕЦБ последнее время ассоциируются с высокой волатильностью и радикальными заявлениями, на этот раз мы не ожидаем никаких сюрпризов. Несомненно, ЕЦБ будет придерживаться мягкого курса политики. Скорее всего, Марио Драги подчеркнет, что уровень ставок останется исключительно низким на протяжении продолжительного периода времени. Вполне возможно, глава центробанка подчеркнет желание бороться с сильным курсом EUR/USD, которая опять добралась до 1,37 на слабых данных ВВП из США. Если Управляющий решится на более жесткие намеки по поводу программы количественного смягчения в ближайшее время, можно ожидать распродаж перекупленного евро с вероятностью отката в район 1,3540.

Несмотря на всю эту суматоху с ЕЦБ и NFP, сегодня британский фунт может получить свою порцию позитива, если данные по деловой активности в сфере услуг не подведут. Мы уже знаем, что обрабатывающая промышленность в июне показала небывалые уровни, что сделало квартальный показатель одним из лучших за двадцать лет. Учитывая, что объемы производства продолжают расти, книги заказов увеличиваются в объемах, благодаря росту спроса национальных и зарубежных клиентов, неудивительно, что темпы роста рабочих мест ускорились до максимального уровня за последние три года. Теперь пробой GBP/USD отметки 1,7332 (50% уровень Фибоначчи от падения пары с 2007 по 2008 гг) – это дело времени, однако ближайшей целью остается уровень 1,72.

Грядущий отчет по уровням занятости без учета платежных ведомостей из США пока не сулит ничего позитивного. Мы уже предупреждали, что валютам нужны довольно сильные катализаторы, чтобы продемонстрировать выход из диапазонов. В случае с «нон-фармами» нам нужны либо очень низкие показатели (ниже 150 тыс), либо очень высокие (выше 300 тыс), однако опережающие индикаторы с рынка труда пока сигналят о другом. Опубликованный отчет ISM в обрабатывающей промышленности подтвердил неизменный уровень занятости в секторе, вчерашние данные ADP по занятости в частном секторе значительно превысили прогнозы, дав рынку надежду. Таким образом, вероятность, что показатель произведет рынки впечатление есть, а, значит, USD/JPY может все же пробиться выше отметки 102,00 и направить к ближайшему уровню сопротивления.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.07.2014 00:05
Обзор основных мировых финансовых рынков за 3 июля

Слишком много событий было запланировано на четверг, поэтому рынок просто вынужден был двигаться. В итоге, Nikkei закрылся небольшим падением на 0,14%, гонконгский Hang Seng потерял 0,08%, германский DAX прибавил 1,19%, а британский FTSE – 0,72%. Американские DJIA и S&P также взлетели к новым максимумам, прибавив по 0,5%.
Валютный рынок помотало вчера. Началось все с резкого обвала пары AUD/USD, которая итак пострадала в среду под влиянием очень плохих данных по торговому балансу. На этот раз свою лепту внес глава Резервного Банка Австралии, который воспользовался возможностью, чтобы протолкнуть валюту еще ниже. Стивенс вновь напомнил о своих опасениях по поводу высокого курса валюты и отправил пару в район 0.9361 во время азиатской сессии и 0,9328 во время американской. GBP/USD разочаровался данными по деловой активности в сфере услуг, которые оказались и ниже прогнозов, и ниже предыдущего показателя (57,7 против ожидаемых 58,3). В итоге, пара ослабла к минимуму 1,7103, но смогла восстановиться в районе 1,7150 к завершению торговых суток. Тем временем, мягкий Драги и довольно сильный отчет по рынку труда США дал EUR/USD основания падать в район 1,36, а USD/JPY – расти выше 102,00.

Цены на нефть продолжили снижение под давлением роста доллара США, а также на развеявшихся опасениях по поводу перебоев с поставками из Ирака и Ливии. WTI с поставкой в августе упала на 64 цента или 0,6% до $103,84, а Brent потеряла 53 цента или 0,5% до $110,71 за баррель.

Фьючерсы на золото обвалились максимально за последние 5 недель до отметки 1309,33 за унцию, когда стало известно, что число рабочих мест в американской экономике выросли значительнее прогнозов. Тем не менее, стоит признать, что металл довольно быстро восстановился, что говорит о том, что геополитическая напряженность продолжает поддерживать интерес к активу.

Прогноз на пятницу, 4 июля
Фондовый рынок
Обратите внимание на внушительное падение, которое продемонстрировала компания Boeing (BA) за последний месяц, достигнув уровней конца апреля. Свою роль здесь сыграл и пропавший самолет, и баталии по поводу экспортно-импортного банка в Конгрессе. Все это привело к тому, что акции компании вели себя гораздо хуже, чем широкий индекс S&P 500. Однако во втором полугодии все может измениться с восстановлением темпов роста мировой экономики. Текущие уровни довольно привлекательны для входа на рынок лонгами, так как потенциал падения остается ограниченным. Вопросы по запрету расширения деятельности для Экспортно-импортного банка, занимавшегося финансированием экспортных продаж самолетов Boeing, вряд ли коснутся авиастроителя. Действительно, банку противостоит мощная фракция в Конгрессе, которая к концу финансового года хочет лишить агентство полномочий санкционировать кредиты для авиастроителей, однако вряд ли возможно убить государственную компанию или программу, когда она уже запущена. Кроме того, Boeing вряд ли будет иметь проблемы с привлечением средств вне зависимости от исхода текущей игры Конгресса. Дополнительным фактором поддержки акций должна стать и внушительная очередь заказов на новые «Лайнеры мечты». Так как компания находится на первом этапе запуска новой линии продукции, это только еще больше увеличивает шансы на непрерывный рост прибыли в течение ближайших лет. Кроме того, внушительный уровень дивидендов (2,2%) станет дополнительным фактором роста спроса. Ближайшей целью станет возврат в район $138 за акцию, наблюдавшийся в начале июня, а затем актив может двинуться в район $157.50.

Товарно-сырьевой рынок
Золото, как мы вчера и предполагали, продемонстрировало реакцию на американские данные и спустя некоторое время вернулось к прежним уровням. Стоит признать, что экономические показатели действительно говорят о восстановлении экономики США, что не на руку золоту, поэтому в ближайшее время стоит внимательно отслеживать любую статистику, которая может поддержать веру инвесторов. К примеру, на следующей неделе обратите внимание на отчет по розничным продажам. Сильные показатели вернут популярность USD и могут несколько надавить на XAU/USD.

Нефть может в ближайшее время оставаться под давлением. Ливия вновь открыла два нефтяных экспортных терминала, а боевики в Ираке до сих пор не смогли захватить южную часть страны, где и находятся основные точки добычи природного ресурса. Кроме того, для WTI дополнительным фактором давления остается и движение урагана Артур, который может ограничить поездки населения и сказаться на спросе на бензин.

Валютный рынок
Итак, американская экономика прибавила за предыдущий месяц 288 тыс рабочих мест, что было недостаточно сильным, чтобы пробить 1.36 в паре EUR/USD, но достаточно позитивным, чтобы вырвать USD/JPY из сложившегося диапазона. Июньский показатель безработицы обвалился к почти шестилетнему минимуму 6,1%. Кроме того, данные за апрель и май в совокупности были пересмотрены на повышение на 29 тыс рабочих мест. И это дало рынку надежду на то, что пережившая слабый первый квартал экономика набирает обороты. Кстати сказать, тот факт, что заработная плата за последний год выросла на 2% тоже стоит учесть как фактор в пользу более скорого выхода из «мягкого режима» Федрезервом. Таким образом, вполне можно ожидать, что американский доллар вновь вернет свою популярность, и с каждым новым сильным экономическим отчетом будет только идти вперед. Сегодня календарь практически пуст в связи с празднованием Дня независимости в США, поэтому динамика валютных пар будет носить весьма ограниченный характер.

Сфера услуг отвечает за 75% британской экономики, так что, по сути, вчерашний отчет был самым что ни на есть важным из всех трех секторов, однако значительной реакции на разочарование не последовало. И на это есть определенные причины – восстановление обрабатывающей промышленности обычно идет первым этапом, поэтому вполне велика вероятность, что мы увидим сверхсильные уровни PMI в сфере услуг спустя пару месяцев. И именно в этот момент GBP/USD будет особенно остро реагировать на любой позитив. К тому же, если разобраться, показатель новых заказов добрался до полугодового максимума, а столь важный для Банка Англии рынок труда показал 58,2 от 55,9 месяцем ранее. Теперь главное – увидеть значительный рост заработной платы в ближайшие месяцы. Именно это может стать толчком для монетарных властей в направлении большего ужесточения курса. Среднесрочные перспективы GBP/USD остаются очень позитивными с уровнем 1,7250 не за горами.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.07.2014 10:55
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 30 июня - 4 июля

Несмотря на укороченную неделю на американских рынках, эти пять торговых дней прошли довольно интересно и продуктивно для фондовых площадок. Практически все основные индексы закрылись по итогам ростом, а лидерами стали японский Nikkei и американский Nasdaq, прибавившие по 2,08% 0,14%. Кроме того, гонконгский Hang Seng вырос на 1,65%, германский DAX – на 1,86%, а британский FTSE – на 1,59%. Американские DJIA и S&P также укрепились, прибавив по 1,27% и 1,18%, соответственно.
Валютный рынок всю неделю жил ожиданием двух одинаково важных событий – заседания ЕЦБ и отчет по уровням занятости США. И то, и другое помогло EUR/USD ослабнуть ниже отметки 1,36, а USD/JPY закрепиться чуть выше 102,00. Тем временем, игнорируя события в других странах, GBP/USD добралась до нового 5,5-летнего максимума на отметке 1,7178, немного откатившись от него к закрытию. На это у пары были свои причины – необычайно сильные данные по деловой активности в строительном секторе и обрабатывающей промышленности. Кроме того, довольно интересную динамику показала пара AUD/USD, которая резко обвалилась к 2-недельному минимуму 0,9328 под влиянием сразу трех факторов: сначала сработал необычайно слабый торговый баланс, затем выступление главы Резервного Банка Австралии, а затем и сильный отчет из США, вернувший интерес к USD.

Для нефти текущая неделя оказалась не очень приятной, так как на протяжение всего времени она несла потери, причем причин для этого было немало. Во-первых, ослабли опасения по поводу перебоев с поставками из Ирака и Ливии. Во-вторых, рынок вернул интерес к доллару США. В-третьих, ураган Артур заставил инвесторов переживать о снижении спроса на бензин в разгар празднования Дня независимости. В итоге, WTI за неделю потеряла 1,69%, спустившись в район $103,70, а Brent – 2,19% до $110,65 за баррель.

Тем временем, металлы, несмотря на разнонаправленные движения под различными факторами влияния, смогли завершить неделю в плюсе. Кто-то в большем – медь (3,45%), палладий (2,58%), платина (2,09%), а кто-то в меньшем – золото (0,38%) и серебро (0,7%). В первом случае свою роль играли опасения с нарушением поставок, а во втором – стабилизация американской экономики и рост доллара.

Прогноз на неделю, 7-11 июля
Фондовый рынок
На грядущей неделе мы увидим не так много экономических событий, тем не менее, несколько факторов риска все же есть, и они смогут оказать особенное влияние на динамику определенных индексов. К примеру, решение по ставке Банка Англии может вызвать повышенную волатильность британского FTSE, хотя вероятность изменений в курсе монетарной политики не так велика. Протокол прошлого заседания FOMC может вызвать интерес у индексов S&P и DJIA - если никаких намеков на ускоренные темпы перехода в режим ужесточения не будет замечено, это поддержит рост бенчмарок.

На рынке акций внимание может привлечь динамика Alcoa в связи с запланированной публикацией финансовой отчетности за последний квартал. Это мировой лидер по производству алюминия, алюминиевых полуфабрикатов и глинозема. В среднем, в день торгуется около 11,5 млн акций, а рыночная капитализация компании составляет $17,3 млрд. Несмотря на то, что актив на текущий момент отошел от максимума, зафиксированного 26 июня на уровне $15,15, он все еще торгуется вблизи верхней границы 3-летнего диапазона. Отчет по результатам деятельности компании во втором квартале будет опубликован 8 июля, и, по прогнозам, показатели прибыли должны вырасти на 12 центов за акцию (на 71,4% с соответствующего периода в прошлом году). Это довольно высокая планка, поэтому компании будет довольно сложно продемонстрировать рост на выходе отчета.

Товарно-сырьевой рынок
Золото и серебро продолжают демонстрировать уверенность и стабильность. Тот факт, что цены практически проигнорировали довольно сильные экономические данные из США по рынку труда, говорит о том, что потенциал роста драгоценных металлов пока еще не исчерпан. Кроме того, на ближайшей неделе поддержку активам может оказать и протокол прошлого заседания FOMC. Если рынок не увидит никаких намеков на более агрессивный настрой в стане ФРС, это может надавить на доллар и поддержать спрос на драгметаллы.

Нефть продолжает свое падение, так как рынок слишком «подстраховался» за последние недели, заложив в цены перебои с поставками. Тем не менее, потенциал падения актива может быть ограничен все еще присутствующими геополитическими рисками. Таким образом, в случае появления известий о захвате новых городов в Ираке мы сможем вновь наблюдать восстановление спроса на «черное золото». При развитии подобного сценария текущие уровни являются довольно привлекательными точками входа на рынок лонгами.

Валютный рынок
Ближайшая неделя не сулит большого числа интересных событий. Со стороны США внимание привлекут выступления официальных лиц и протокол прошлого заседания FOMC, так как именно в деталях рынок будет искать намеки на сроки изменения курса монетарной политики. Пока ожидается, что в октябре программа смягчения завершится, а ближе к апрелю 2015 года произойдет первое повышение процентной ставки. Если что-то в настрое монетарных властей заставит инвесторов думать, что все произойдет раньше, это поможет доллару США вновь укрепиться. В паре USD/JPY это может означать возвращение выше 102,50, а в EUR/USD – дальнейшее ослабление в районе 1,3520.

Тем временем, у GBP/USD будут свои планы на эту неделю, так как в четверг состоится заседание Банка Англии по денежно-кредитной политике. Мало кто верит в то, что на этот раз в курсе регулятора или в его риторике что-либо изменится, однако небольшие шансы все же сохраняются, и это ожидание может поддерживать интерес к британской валюте вплоть до самого заседания. Кроме того, сильные данные по промышленному производству и торговому балансу станут новыми аргументами в копилку дальнейшего роста GBP/USD с ближайшей целью на отметке 1,7210.

AUD/USD также может продемонстрировать высокую волатильность в связи с ожидаемой публикацией данных по инфляции в КНР, а также отчетов с рынка труда Австралии. На текущий момент прогнозы говорят о негативной динамике обоих релизов, что может сулить паре очередную волну распродаж. Если так, ближайшей целью для пары может стать поддержка 0,9230.

Что понедельник нам готовит
От понедельника мы не ждем высокой волатильности, учитывая отсутствие значимых экономических событий. Единственным отчетом, которые может вызвать интерес у рынка может стать германский релиз данных по промышленному производству. Если показатель подтвердит сильные темпы роста крупнейшей экономики Европы, это способно вызвать коррекционное восстановление спроса на EUR/USD с ближайшей целью на отметке 1,3640.
Отчасти, отчет может оказать влияние и на динамику европейских индексов: сильные показатели роста промышленного производства в германской экономике способны развеять опасения по поводу хрупкого восстановления еврозоны и поддержать рост германского DAX и французского CAC.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.07.2014 11:47
Обзор основных мировых финансовых рынков за 7 июля

Фондовый рынок начал неделю с негативом. Свою роль, по всей видимости, здесь сыграло понимание инвесторами того, что с восстановлением американской экономики сокращается и «транзитная зона» перехода от мягкой монетарной политики в режим ужесточения. В итоге, японский Nikkei потерял 0,37%, гонконгский Hang Seng – 0,02%, германский DAX – 1,03%, а британский FTSE – 0,62%. Американские DJIA и S&P также на текущий момент демонстрировали падение 0,37% и 0,43%, соответственно.
Начало недели не выделялось ничем примечательным: отсутствие экономических релизов обусловило сдержанные торги в рамках диапазонов, и единственным катализатором волнений на валютном рынки стали лишь пересмотренные прогнозы от Goldman и публикация отчета по промышленному производству в Германии. Во время азиатской сессии USD смог немного укрепиться против основных соперников на известиях о том, что Goldman передвинула прогнозы по повышению ставок с 2016 года на 2015. Кроме того, подоспевший как раз отчет из Германии подтвердил резкое снижение объемов промпроизводства, что в совокупности привело пару EUR/USD к минимуму 1,3575, однако закрыите все же произошло в области 1,36. Тем временем, GBP/USD серьезно пострадала на фоне фиксации прибыли. Тот факт, что ФРС тоже может в следующем году начать сворачивание вдруг отрезвил быков по фунту, дав понять, что Банк Англии не один тут «такой агрессивный». В итоге, пара скатилась к отметке 1,7107, однако откатилась в район 1,7130 к закрытию.
Цены на нефть в течение всего дня держались довольно стабильно вблизи недавно достигнутых минимумов, демонстрируя признаки «нащупывания дна». Однако стоит признать, что спрос на американскую валюту вкупе с разговорами о том, что Ливия открывает новые нефтяные терминалы оказывали давление на котировки актива. В итоге, WTI к текущему моменту потеряла более 0,7%, добравшись до отметки 103,50, а Brent спустилась до 110,10 потеряв 0,3%.
Тем временем, металлы демонстрируют разнонаправленную динамику: в то время как золото и серебро все же сдали свои позиции, палладий продолжает штурмовать рекордные максимумы. Давление на XAU/USD и XAG/USD оказывает растущая популярность доллара США, в который рынки поверили в связи с недавно опубликованным довольно сильным отчетом по уровням занятости.

Прогноз на вторник, 8 июля

Фондовый рынок
Итак, грядет череда квартальных отчетов из США, которые обязательно окажут влияние на динамику американских индексов. Напомним, что первый квартал, «подпорченный» погодными условиями, совсем не разочаровал. Таким образом, от второго квартала есть все основания ожидать еще большего. Alcoa откроет список завтра, и об этом мы уже сказали в отдельном обзоре. Сейчас разговор о фондовых индексах: если показатели порадуют, мы вполне может увидеть движение S&P в район 2000. Основной акцент стоит делать на рост инвестиций – еще пока встречаются компании, которые ориентированы на сокращение расходов, однако их не так много, да и те уже начнут переходить в режим «экспансии» после нескольких лет экономии. Чем больше компаний будет ориентироваться на развитие бизнеса, тем радостнее на это будет реагировать S&P.
Товарно-сырьевой рынок
Цены на золото в понедельник потеряли порядка 0,2%. Несмотря на то, что первоначально реакция актива была довольно сдержанной, и он вернулся выше отметки 1320 после падения на новостях с рынка труда, массовая эйфория по поводу американской экономики все же надавила на драгоценный металл. Масла в огонь подливают и ожидания по поводу сильных результатов квартальных отчетов корпоративного сектора США. Таким образом, и XAU/USD, и XAG/USD могут попасть под давление на ожиданиях по результатам деятельности Alcoa, которая публикует отчет сегодня после закрытия торгов. Ближайшей целью в таком случае станут отметки $1300 и $20,80, соответственно.
Валютный рынок
Сегодня нас ждет день отчетов второстепенной значимости, что будет означать сдержанную реакцию валютного рынка. Тем не менее, несколько релизов действительно достойны внимания, так как могут предложить дополнительную пищу для размышлений. Отчет по потребительскому кредитованию из США интересен, потому что здесь наблюдаются неожиданные тенденции: если до недавнего времени основную часть займов составляли автокредиты и студенческие ссуды, то в апреле внезапно на 8,8 млрд долларов вырос показатель возобновляемых кредитов (по кредитным картам). Для сравнения, годовой средний показатель по таким кредитам составлял, даже включая эту сумму, всего лишь 1,7 млрд. Если майский отчет подтвердит подобную же динамику, это будет говорить о том, что население постепенно вновь входит в режим потребления, что может дать дополнительный стимул экономике в ближайшие кварталы. А это только подтверждает наши надежды на то, что USD/JPY уже в среднесрочной перспективе продемонстрирует хороший рост.
Великобритания сегодня публикует данные по промышленному производству за май, и если вспомнить недавний резкий рост июньского PMI в обрабатывающей промышленности и слабоватые показатели индекса в мае, то можно ожидать неожиданных поворотов. По прогнозам показатель должен составить 3,1% против 3,0% месяцем ранее. Однако если индикатор вновь превысит прогнозы, можно ожидать очередной волны спроса на GBP/USD с ближайшей целью на отметке 1,7160 и далее на 1,72.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.07.2014 00:48
Обзор основных мировых финансовых рынков за 8 июля

Фондовые рынки всего мира переживали во вторник нелучшие времена, оставаясь под давлением слухов по поводу более скорого перехода к ужесточению со стороны ФРС. Кроме того, факторами давления были и локальные новости. В итоге, японский Nikkei потерял 0,42%, германский DAX – 1,35%, а британский FTSE – 1,25%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали падение 0,67% и 0,68%, соответственно.
Во вторник валютный рынок был разрываем страстями, благодаря нескольким интересным событиям. Во-первых, NZD/USD получила поддержку со стороны Fitch, которое повысило прогноз по суверенному рейтингу Новой Зеландии со стабильного до позитивного, так как меры финансовой консолидации укрепили позиции страны. В ответ на это пара от уровня открытия 0,8756 доросла до максимума 0.8804, завершив торги неподалеку. Тем временем, по GBP/USD был нанесен удар со стороны слишком слабых данных по промышленному производству, которые показали падение на 1,3% против прогноза роста на 0,4%, отметив максимальное месячное падение в обрабатывающей промышленности за последние 18 месяцев. Это вернуло быков к реальности, и подтвердили, что вряд ли текущее состояние экономики Великобритании заставит Банк Англии ускорить переход в режим ужесточения. В итоге, пара поначалу скатилась к минимуму 1,7084, но смогла восстановиться в район 1,7130. USD/JPY, тем временем, ослабла в район 101,50 под давлением 10-летних «трежериз», доходность по которым уже скатилась в район 2,56% на фоне эскалации конфликта в новых регионах мира. EUR/USD колебалась вблизи 1,36.
Цены на нефть продолжили падение на фоне все того же снижения рисков по поводу перебоев с поставками. В итоге, WTI к текущему моменту снизилась вчера до отметки 103,00, восстановившись в район 103,50 к завершению торговых суток, а Brent спустилась до 108,83, завершив торги в районе 109,10.
Тем временем, золото и серебро смогли возобновить рост на всеобщей панике фондовых рынков, а также не эскалации конфликта между Палестиной и Израилем. Каждое известие о новом уголке роста геополитического напряжения в мире может вызывать приток спроса на драгоценные металлы. В итоге, к завершению торговых суток XAU/USD добралась до 1318,30 за унцию, и XAG/USD – до 21,00.

Прогноз на среду, 9 июля

Фондовый рынок
На фоне восстановления американской экономики растут и потребительские расходы, а это значит, что у розничной сети Wal-Mart (WMT) хорошие шансы догнать по росту S&P500. Стоит отметить, что компания уже на протяжении пяти лет отстает от бенчмарка, демонстрируя в два раза меньшие показатели прироста за этот период. На самом деле, такая динамика удивительна, особенно учитывая, что ретейлер смог прибавить за эти пять лет 41,7% по показателю EPS. Кстати, в первом квартале сеть Wal-Mart сообщила о снижении EPS на 3,5% в связи с плохими погодными условиями, что означает, что уже во втором квартале мы сможем насладиться хорошим приростом.
Таким образом, вполне можно ожидать, что разрыв с S&P 500 в ближайшее время все же сократится. Если на все 14,5% отставания, то цена акции должна вырасти в район $86, однако если брать не столь агрессивную оценку, то вполне можно ожидать роста актива в район $79 в течение ближайшей недели. В пользу такой динамики может выступать и вероятность коррекции индекса S&P 500, который итак уже слишком долго держится на уровнях исторических максимумов, и вот-вот растеряет охотников за более прибыльными активами.
Товарно-сырьевой рынок
Фондовые рынки США не смогли продемонстрировать хороший рост на ожиданиях позитивной отчетности за 2 квартал, и золото сразу же воспользовалось этим моментом. Дополнительную поддержку XAU/USD оказывает букет геополитических проблем, провоцируя спрос на защитные инструменты. В случае преодоления сопротивления 1323 целью движения будет отметка 1332.
Тем временем, нефть продолжает нести потери. В Ираке ситуация остается напряженной для шиитского правительства, но бои больше не распространяются в глубь территории и концентриуются на северо-востоке, в то время как около 75% добываемой в Ираке нефти приходится на юг страны. По мере снижение значимости геополитических факторов на первый план выходят экономические, а они способствуют снижению котировок. Запасы в США продолжают находиться вблизи исторических максимумов, а добыча на максимальном уровне с 1982 года. С точки зрения технического анализа стоит отметить, что Brent закрепился ниже 50-дневной скользящей средней, причем котировки постоянно теряют в цене после того как касаются и 50-часовой скользящей средней. Таким образом, стоит рассмотреть продажи Brent с целью на 108,80.
Валютный рынок
NZD/USD вчера показала интересную динамику, и напомнила инвесторам о себе. Агентство Fitch повысило не только прогноз по суверенному рейтингу, но и по ВВП на 2014 год до 3,8%. Таким образом, товарная валюта с самой высокой доходностью среди развитых стран может вновь вернуться на сцену. Если пробой отметки 0,88 состоится, ближайшей целью станет область 0,8840.
Кроме того, обратите внимание на AUD, который последовал примеру товарного коллеги, и смог пробраться выше 0,94 против доллара США. Пара получила поддержку еще и со стороны сильных данных по деловым настроениям от банка NAB. Впереди у валюты главный тест в виде данных по занятости, публикуемых сегодня ночью, т.е в четверг рано утром. Последние показатели с рынка труда говорят о том, что спрос на рабочую силу растет. Если уровень превысит отметку 12300, попытка AUD/USD уйти выше 0,9450 вполне вероятно увенчается успехом. Свою роль могут сыграть и публикуемые сегодня данные по CPI Китая. Нужны показатели выше 2,4%, чтобы поддержать интерес к «оззи».
EUR/USD не вызывала большого интереса последнее время, однако сегодня к вечеру все может измениться, если протокол прошлого заседания ФРС все же принесет определенные сюрпризы. В доллар США последнее время вновь начали верить, и если представители FOMC в прошлый раз уже более оптимистично смотрели в будущее, это способно вызвать волну спроса на американскую валюту и продавить пару ниже 1,36 с ближайшей целью на 1,3550.
Похоже, GBP/USD вступила в фазу коррекции после неудачных попыток подобраться ближе к 1,72, и вполне возможно, что в ближайшее время мы увидим тестирование поддержки 1,70. В пользу этого говорит сразу несколько факторов:
1. Перекупленность британской валюты – число длинных фьючерсных позиций достигло максимумов шестилетней давности.
2. Рынок начинает побаиваться после сразу двух слабоватых отчетов (PMI в сфере услуг и промпроизводство), что экономический рост Великобритании достиг своих пиков и будет постепенно замедляться.
3. Американский доллар постепенно возвращает свою популярность, благодаря росту уверенности в ускорении американской экономики. Такие настроения были спровоцированы недавним отчетом по уровням занятости в США.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.07.2014 11:04
Обзор основных мировых финансовых рынков за 9 июля

В среду динамика на фондовых рынках носила противоречивый характер. Утром стало известно, что инфляция в Китае продолжает падать (CPI составил 2,3% против 2,4% прогноза), причем PPI продемонстрировал 28 месяц падения подряд, что говорит о слабом промышленно спросе внутри страны. В ответ на это японский Nikkei потерял 0,08%, а гонконгский Hang Seng – 1,55%. Тем временем, европейские бенчмарки вели себя позитивнее: германский DAX вырос на 0,36%, а британский FTSE потерял 0,3%. Американские DJIA и S&P прибавили по 0,5% на выходе протокола FOMC, подтвердившем, что представители Комитета пока не рвутся в бой.
Среда прошла довольно сдержанно на фоне отсутствия интересных экономических отчетов в течение всей европейской сессии, однако американская сессия добавила перца в торги. EUR/USD утром за основу движения вверх взяла комментарий представителя ЕЦБ Коэна, который отметил, что курс национальной валюты еще не слишком высок. Это помогло паре добраться до максимума 1,3630, затем спуститься, а потом вновь вырасти к отметке 1,3648 на публикации невнятных протоколов FOMC. GBP/USD немного отреагировала на неожиданно резкое снижение цен на жилье в рамках исследования Halifax (-0,6% против прогноза -0,3%) утром, скатившись к минимуму 1,7104. Дело в том, что именно на рынок жилья многие быки делают ставку как на фактор, который ускорит переход Банка Англии в режим ужесточения, но если цены начнут падать, то и торопиться регулятору не к чему. Затем к вечеру пару поддержала американские данные – на релизе она доросла до максимума 1,7160.
Цены на нефть продолжают нести потери, причем WTI демонстрирует уже девятый день снижения подряд – это самый продолжительный период падения с 2009 года. Дело в том, что отчет по запасам в Кушинге показал рост показателей (598 тыс). Тем временем, Brent скатилась месячному минимуму на фоне вероятности роста объемов экспорта нефти из Ливии. WTI с поставкой в августе обвалилась на 125 центов или на 1,3% до $102,17 за баррель. Brent скатилась к отметке $108,40, добравшись до минимального уровня с 5 июня 2014.
Тем временем, золото и серебро подросли на неуверенной позиции представителей FOMC, которые не слишком четко обозначили свою точку зрения и не особо оптимистично высказались по поводу экономических перспектив. В итоге, XAU/USD смогла вчера отметить 8-дневный максимум 1332,09 за унцию, и XAG/USD – 5-дневный на отметке 21,21.

Прогноз на четверг, 10 июля

Фондовый рынок
Так как отчетность Alcoa уже позади, причем довольно неплохая отчетность, теперь внимание рынка будет сосредоточено на следующей «голубой фишке» по списку – в следующий понедельник эстафету в свои руки возьмет Citigroup (C). Во-первых, стоит напомнить, что акции компании отошли от июньских максимумов, так как ей угрожает штраф на сумму в 10 млрд долларов в связи с обвинениями Министерства юстиции США в отношении проданных клиентам ипотечных бумаг, обеспеченных ненадежными активами. Сейчас появились слухи, что сделка по урегулированию конфликта состоится на следующей неделе и будет равна 7 млрд долларов, что практически в два раза выше прогнозов аналитиков, но ниже запросов Минюста.
Что касается финансовых показателей, здесь все тоже не так гладко. За последние четыре квартала показатели прибыли дважды не дотягивали до прогнозных значений, а банк не поднимал выплаты по дивидендам с 2008 года. Таким образом, запланированная на 14 июля публикация должна показать очень хорошие уровни, чтобы вернуть веру в компанию, однако шансы на это невелики, учитывая скандальную среду банковской сферы. Велика вероятность, что весь текущий год показатели прибыли банка будут падать, а, значит, инвесторы будут фиксировать прибыль и выходить из актива. Таким образом, по Citi прогноз пессимистичный с вероятностью дальнейшего падения цены актива в район $45,50.
Товарно-сырьевой рынок
Тот факт, что ФРС не торопится с ужесточением политики, и вообще довольно сдержанно реагирует на последние позитивные данные из США всегда только на руку драгметаллам, а все еще существующее геополитическое напряжение создают благоприятные условия для роста золота и серебра. Вчера наша цель 1332 по XAU/USD была достигнута, однако цены немного откатились от максимумов на текущий момент.Если пробой указанного уровня все же состоится, следующим уровнем сопротивления может стать область 1341.
Нефть бьет антирекорды, продолжая свое падении, причем и у WTI, и у Brent есть свои на то причины. Первая страдает от того, что запасы в Кушинге выросли на 597 тыс баррелей, так как именно здесь находится точка доставки этого сорта. Вторая же слабеет на фоне известий, что Ливия озвучила свои планы постепенного наращивания экспорта. Ближайшей целью по WTI на пути вниз может стать отметка 100,90 в случае пробоя ниже 102,00. По Brent область 108 может стать сильной преградой для пробоя, откуда может пойти обратное движение с целью на 109,70.

Валютный рынок
Впереди у AUD/USD главный тест в виде данных по занятости: последние показатели с рынка труда говорят о том, что спрос на рабочую силу растет. Если уровень превысит отметку 12300, попытка AUD/USD уйти выше 0,9450 вполне вероятно увенчается успехом. Свою роль могут сыграть и публикуемые сегодня данные по торговому балансу Китая: если объемы импорта продолжат расти, это может оказать поддержку австралийской валюте, так как КНР является одним из важнейших торговых партнеров Австралии.
Европейский экономический календарь практически пуст, за исключением локальных данных по инфляции, которые вряд ли вызовут интерес рынка. Вчерашняя эйфория по поводу протокола прошлого заседания FOMC на котором стало очевидно, что члены Комитета пока не определились со сроками, за исключением того, что QE завершится в октябре этого года. Никаких агрессивных и восторженных замечаний по состоянию рынка труда и инфляции мы не услышали, а это вызвало взрыв разочарования. Тем не менее, уже сегодня мы можем увидеть коррекцию EUR/USD к своему удобному уровня 1,36.
Сегодня Банк Англии проведет очередное заседание по монетарной политике, и велика вероятность, что в очередной раз мы не получим и не услышим ничего нового от регулятора, по крайней мере, в этот день. Основным тестом для фунта, естественно, станет публикация протокола текущего заседания, которая состоится спустя две недели. Тот факт, что ставки будут оставлены на прежнем месте, не вызывает сомнений, однако интересно будет соотношение голосов в рамках MPC – если хотя бы один представитель Комитета заговорит о необходимости повышения ставок, фунт стерлингов может рвануть вверх. Но не сегодня. Вероятна небольшая коррекция GBP/USD вниз на разочаровании небольшого числа сверхагрессивных быков на выходе неизменного решения по ставке от Банка Англии.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.07.2014 23:32
Обзор основных мировых финансовых рынков за 10 июля
Фондовые рынки понесли в четверг потери на фоне масштабного бегства из рисков, спровоцированного слабыми экономическими отчетами из разных частей света. Кроме того, неспособность португальского банка платить по своим обязательствам спровоцировала волну беспокойства по поводу нового витка кризиса в еврозоне. В результате, японский Nikkei потерял 0,568%, германский DAX - 1,52%, а британский FTSE - 0,68%. Американские DJIA и S&P также несли хотя и небольшие, но потери.
Доллар смог немного реабилитироваться после вчерашних потерь, так как сочетание противоречивых австралийских данных с рынка труда, недотянувших до прогноза китайских данных по торговле, слабоватых уровней британского торгового баланса, а также разочаровывающих показателей промпроизводства Франции и Италии надавили на его основных соперников. В итоге, AUD/USD скатилась в район 0,9370, EUR/USD после некоторых колебаний вернулась-таки в район 1,36, GBP/USD скатилась к 1,7130. USD/JPY, тем временем, продолжает нести потери, причем основной причиной остается все то же падение доходности по гособлигациям США, а также общий спрос на безрисковые активы.
Тем временем, цены на оба сорта нефти поползли вверх, найдя поддержку в области недавно достигнутых минимумов. WTI к текущему моменту доросла до 102,80 за баррель, а Brent подбирается в районе 109,00.
Золото вчера доросло до мартовского максимума $1345,02, так как признаки финансового стресса в Португалии и обвал фондовых рынков спровоцировали бегство из рискованных активов в драгоценные металлы. Дело в том, что в четверг облигации самых загруженных долгами государств Европы начали падение, после того как португальский Banco Espirito Santo SA пропустил выплату по обязательствам, вызвав опасения о том, что еврозона может вновь пережить шок, подобный греческому.

Прогноз на пятницу, 11 июля
Фондовый рынок
Со следующей недели пойдет волна отчетности со стороны крупнейших американских корпораций, и так как про один из банков мы уже разговаривали, сегодня мы коснемся еще одного представителя финансового сектора. Стоит сразу отметить, фондовый рынок торгуется на исторических максимумах, а ожидания по прибылям оптимистичнее, чем когда-либо за последние три года. Несколько независимых исследований прогнозируют, что большинство представителей широкого индекса S&P 500 могли прибавить около 6,6% в прошедшем квартале. Тем не менее, с финансовым сектором все не так просто, так как велика вероятность, что прибыли будут ниже, чем во втором квартале прошлого года.
Про Citigroup мы уже говорили вчера, а вот про JP Morgan Chase (JPM) стоит продолжить сегодня. Компания три квартала подряд не дотягивала до прогнозов по выручке и два квартала по показателю EPS. Велика вероятность, что прибыли и в этот раз будут невелики, однако все же могут превысить ожидания по показателям прибыли на акцию и выручке. Рынок прогнозирует EPS на уровне $1,30 на акцию, что на 19% ниже прошлогодних отметок. Кроме того, впереди у банка непростые времена, учитывая недавнее заявление СЕО компании Джейми Даймона о своих проблемах со здоровьем. Несмотря на то, что рак горла, по его словам, находится в излечимой стадии, это все же создает угрозу снижения активности компании. Кроме того, с финансовой точки зрения, остается угроза в отношении роли JPM в деле о нарушении законодательства банком BNP Paribas, который уже вынужден был выплатить внушительную сумму для урегулирование конфликта. Впереди непростые времена для финансового сектора, так как регулирование со стороны государства ужесточается, а торговая среда становится менее благоприятной – и эти факторы тоже могут отрицательно сказаться на позициях JPM. Наша рекомендация – продавать!
Товарно-сырьевой рынок
Как вы видите, на финансовых рынках зреет новая волна страха, спровоцированная крупным португальским банкоми Banco Espirito Santo, который может объявить о своей неплатежеспособности уже в ближайшее время. Сейчас финансовая организация ведет переговоры с кредиторами, и если они не увенчаются успехом, он будет вынужден обратиться за помощью к властям. Вчера акции Banco Espirito Santo обвалились на 15%, а торги акциями материнской компании Espirito Santo Financial Group были приостановлены на бирже Люксембурга. Все это как нельзя лучше работает на дальнейший рост золота. Наша цель $1341 по XAU/USD была достигнута, и теперь можно ждать новые уровни в район $1350,50 за унцию.
Похоже, цены на нефть нашли точку опоры и, оттолкнувшись, вернулись в режим укрепления. Тем более, что тему увеличения поставок уже заложили в цены, да и доллар США вновь начал укрепляться на общей теме риска. Целью по Brent оставляем отметку 109,70.

Валютный рынок
Несмотря на то, что рост занятости в Австралии превысил прогнозные значения (15 тыс против 12 тыс), подтолкнув первоначально AUD/USD выше указанного нами уровня 0,9450, если копнуть глубже, основным драйвером роста стал компонент частичной занятости. Осознав это и получив рост безработицы с 5,9% до 6,0%, пара начала падение, добравшись до района 0,9370. Стоит напомнить, что совсем недавно мы получили и слабоватые данные по CPI, теперь вкупе с малой активностью рынка труда это может заставить Резервный банк Австралии решиться на дополнительное снижение ставки, конечно, только в случае подтверждения тенденции. На текущий момент, велика вероятность дальнейшего ослабления пары. Особое внимание уделяйте отчетам по инфляции и занятости.
EUR/USD, как мы и предполагали, четко разобралась со своей «зоной комфорта», и поэтому всегда возвращается в район 1,36 после попыток роста. Свою роль играют и слабоватые экономические данные – промпроизводство и во Франции, и в Италии, пока не дотягивает до прогнозных значений, только подтверждая, что сейчас вся надежда только на Германию. Кстати, сегодня Берлин опубликует данные по инфляции, и есть вероятность, что показатель все же покажет долгожданное укрепление. Это может стать небольшим поводом для укрепления EUR/USD с ближайшей целью на отметке 1,3640. Вероятность выхода из диапазона 1,36-1,3650 невелика.
У GBP/USD все меньше поводов для роста и все больше поводов для опасений, что темпы роста британской экономики достигли своих пиковых уровней. Вчерашний отчет по торговому балансу показал рост дефицита до 9,2 млрд фунтов, причем вкупе со всеми корректировками предыдущих данных, показатель вышел на 1 млрд хуже прогноза. Болезненный удар по самолюбию фунта и хорошая зацепка для Банка Англии, чтобы еще раз подчеркнуть нестабильные темпы восстановления экономики. Пока пара удерживается выше 1,71, мы будем наблюдать диапазонную торговлю, однако пробой ниже откроет путь к 1,70.
О USD/JPY совсем коротко – пара все еще под давлением, причем фундаментальные отчеты большого значения в ее динамике не имеют. Стоит следить за динамикой доходности гособлигаций США, они очень хорошо коррелируют друг с другом – об этом писала в прогнозе на 3 квартал. Уровень поддержки 100,75 может стать хорошей точкой опоры, так как в прошлом пара неоднократно отбивалась от него вверх. Таким образом, ждем достижения и входим лонгами.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.07.2014 11:57
Обзор основных мировых финансовых рынков за 7-11 июля

Прошедшая неделя была довольно интересна, несмотря на недостаток экономических событий, который с лихвой был компенсирован ростом геополитического напряжения и бегством из рискованных активов на страхах о развитии нового витка кризиса в еврозоне. В результате, японский Nikkei потерял 1,84%, германский DAX – 3,41%, а британский FTSE – 2,51%. Американские DJIA и S&P также несли потери хотя и небольшие: 0,55% и 0,7%, соответственно.
На валютном рынке основным драйвером активности стали два фактора: публикация самого скучного в мире протокола прошлого заседания FOMC, а также волнения в связи с проблемой платежеспособности крупнейшего португальского банка. Первый повод вызвал всплеск разочарования долларом США, так как инвесторы ожидали более оптимистичных и агрессивных комментариев представителей ФРС. Второй – спровоцировал спрос на менее рискованные активы, что помогло USD вновь укрепить свои позиции. Кроме того, интересную динамику демонстрировала AUD/USD, которая смогла первоначально укрепиться на слабости доллара США и сильных уровнях занятости, но затем обвалилась под давлением роста уровня безработицы и разочаровывающих данных из Китая. В итоге, по результатам недели EUR/USD прибавила 0,9%, GBP/USD потеряла 0,21%, USD/JPY снизилась на 0,7%, а AUD/USD – укрепилась на 0,32%.
Цены на нефть всю неделю несли потери, так как рынок изначально слишком многое заложил в цены, полагая, что эскалация конфликта в Ираке и Сирии может создать перебои с поставками. Тем не менее, за последние дни было освобождено два нефтяных терминала, а иракские боевики до сих пор не захватили южные регионы, где и локализованы основные мощности по добыче ресурса. Кроме того, у WTI был свой дополнительный фактор давления в виде роста запасов в Кушинге. В результате, по итогам недели Brent закрылась падением на 2,95% а WTI – на 3,01%.
Золото только выиграло и от разочарования результатами FOMC, и от роста страхов по поводу нового витка кризиса в еврозоне. Дело в том, что каждый новый предлог отсрочить переход регуляторов в режим ужесточения потенциально дает драгоценному металлу возможности для роста. В результате, по итогам недели XAU/USD прибавила 1,40%.


Прогноз на неделю 14-18 июля

Фондовый рынок
Со следующей недели пойдет волна отчетности со стороны крупнейших американских корпораций, которая может спровоцировать не только активную динамику акций публикуемых компаний, но и интересные движения американских фондовых индексов. В понедельник выйдет отчет от Citigroup, во вторник мы получим сразу несколько «голубых фишек» (Intel, Johnson&Johnson, JPMorgan Chase), в среду выйдут данные по Bank of America, в четверг – по Google, а в пятницу – по General Electric. Каждая из акций этих компаний обречена на всплески волатильности, что может дать неплохие точки входа на рынок.
Это коснется и фондовых индексов: если показатели порадуют, мы вполне может увидеть движение S&P в район 2000. Основной акцент стоит делать на рост инвестиций – еще пока встречаются компании, которые ориентированы на сокращение расходов, однако их не так много, да и те уже начнут переходить в режим «экспансии» после нескольких лет экономии. Чем больше компаний будет ориентироваться на развитие бизнеса, тем радостнее на это будет реагировать S&P.
Товарно-сырьевой рынок
Для динамики драгоценных металлов на ближайшей неделе большое значение может сыграть дальнейшее развитие ситуации с португальским Banco Espirito Santo. Если страхи по поводу нового витка долгового кризиса в еврозоне оказались избыточными, а масштабы проблем финансовой организации преувеличены, это может негативно сказаться на динамике серебра и золота.
Что касается нефти, здесь, по-прежнему, свою роль будут играть геополитические риски и отчеты по запасам от EIA. Если страхи по поводу перебоев с поставками совсем утихнут, а представители ОПЕК будут наращивать объемы добычи, это будет отрицательно сказываться на динамике актива.
Валютный рынок
Ближайшая неделя будет гораздо активнее, чем предыдущая. Центральные банки по всему миру уже волнуются по поводу исключительно низких уровней волатильности на финансовых рынках, и в ближайшие дни, возможно, опасения на этот счет могут угаснуть. Среди ключевых событий можно выделить выступление Джанет Йеллен на тему экономики и монетарной политики, сезон отчетности крупнейших компаний, китайский ВВП за второй квартал, розничные продажи США, британские данные по инфляции и занятости.
Несомненно, наиболее важным для динамики USD/JPY станет исход выступления главы ФРС, так как все хотят понять, когда же регулятор приступит к повышению ставок, и именно вопросы на эту тему могут поступить Джанет в ходе ее общения с Конгрессом. Несмотря на то, что ранее председатель уже пыталась давать сроки по поводу перехода в режим ужесточения, сомневаемся, что в этот раз она сделает это вновь. Но даже признания хороших темпов восстановления рынка труда может стать достаточным, для того, чтобы спровоцировать укрепления пары.
Кроме того, интересную динамику может показывать AUD/USD и NZD/USD, так как китайские темпы роста имеют большое значение для этих пар. Если один из основных торговых партнеров Австралии и Новой Зеландии покажет стабильные темпы роста, это может поддержать укрепление этих пар.
Звездой этой недели вполне может стать GBP/USD в связи с публикацией важнейших для Банка Англии экономических индикаторов. Пара последнее время немного сбавила обороты, но лишь потому, что рынок начал опасаться, что темпы восстановления Великобритания достигли пиковых уровней. Если данные по инфляции и занятости будут говорить о другом, это может вернуть пару в район многолетних максимумов.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.07.2014 11:02
Обзор основных мировых финансовых рынков за 14 июля


Позитивные ожидания по отчетности американских компаний поддержали спрос на фондовые индексы. В результате, японский Nikkei вырос на 0,88%, гонконгский Hang Seng – на 0,49%, британский FTSE – 0,84%, а германский DAX – 0,78%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали умеренный прирост.
Важных экономических отчетов в понедельник не публиковалось, поэтому рынку приходилось искать вдохновения в рыночных настроениях и ожиданиях. Вопреки масштабному укреплению доллара EUR/USD сумела вырасти до 4-дневного максимума 1,3839 на слухах, что Народный Банк Китая продолжает диверсифицировать свои резервы в пользу единой валюты, однако с таким же успехом пара вернулась затем обратно в район 1,36 на выступлении Драги, который не сказал ничего нового, но подтвердил, что рост единой валюты нежелателен. Доллар США же получил свою порцию позитива, благодаря небольшой заметке Хильзенрата в Wall Street Journal, где он намекает на то, что некоторые представители FOMC начинают обсуждать идею более скорого перехода в режим ужесточения на фоне восстанавливающегося рынка труда. В результате, GBP/USD скатился к 2-недельному минимуму 1,7068, а USD/JPY доросла до 4-дневного максимума 101,61.
Цены на нефть основных эталонных сортов торговались на положительной территории на открытии недели по мере того как участники рынка выражают обеспокоенность, что последнее снижение, которое продолжается с 23-го июня, было слишком быстрым и слишком сильным. Brent пробиралась чуть выше отметки 108,00, а WTI держался в районе 100,00 за баррель.
Новую торговую неделю золото начинает падением от ранее достигнутых уровней. После трехдневного роста коррекция – вещь вполне закономерная, а на фоне слухов в скором переходе в режим ужесточения ФРС еще и необходимая. XAU/USD обвалилось к месячному минимуму 1303,13, в то время как XAG/USD сползло в район недельного минимума 20,83.

Прогноз на вторник, 15 июля

Фондовый рынок
Во вторник будет опубликована отчетность сразу нескольких корпораций, но так как про JPM и J&J мы уже говорили в недавних обзорах, на этот раз остановимся на Intel(INTC).Прогнозируется, что компания прибавит по $0,52 на акцию по показателю EPS, что на $0,14 выше, чем было продемонстрировано в первом квартале и на $0,13 выше, чем было показано в этом же квартале годом ранее. Чтобы показатель совпал с ожиданиями или превысил его, выручка должна прирасти, минимум, на 2,5%, валовая маржа – на 3,3%, а чистый доход должен увеличиться на 8%. Все, что происходило с компанией за прошедший квартал, говорит о вполне высоких шансах на такую прибавку, однако есть один негативный фактор в виде ожиданий по отгрузке планшетов. Было запланировано за год отгрузить около 40 млн гаджетов, однако за первый квартал удалось продать лишь 5 млн, поэтому в последующие 3 квартала необходимо увидеть средний уровень на отметке 11,66 млн. Однако даже разочарования по этому пункту могут быть с лихвой компенсированы неожиданным разворотом тренда по спросу на ПК – вот уже несколько кварталов подряд компания демонстрирует более сдержанное падение продаж, чем предполагалось, о чем мы говорили в июньском обзоре. Восстановление корпоративного спроса и скачок продаж ОС Windows должны помочь в росте выручки по этому направлению на квартальной и годовой основе.
Акции компании торгуются уже выше отметки $30, однако вполне возможно, что восходящий тренд продолжится не только в текущем квартале, но и в течение года, поэтому вход на рынок покупкой на текущих уровнях вполне приемлем. Большую роль в росте акций в среднесрочной и долгосрочной перспективе может сыграть и потенциал развития совместно с некоторыми другими компаниями альянса Open Interconnect Consortium (в него также входят Samsung, Dell, Atmel, Broadcom и Wind River). Суть в том, что на рынке технологий развивается новая глобальная тенденция, которую условно называют «Интернет вещей», и именно в этом поле собираются объединить усилия гиганты сектора. Усилия в этом направлении потенциально будут сулить внушительное увеличение прибыли всем участникам Консорциума.
Товарно-сырьевой рынок
Итак, драгоценные металлы понесли потери на ожиданиях более агрессивной политики представителей ФРС в связи с хорошими темпами восстановления рынка труда США. Однако все может очень быстро измениться, если в ходе своего выступления, запланированного на сегодняшний вечер, Джанет Йеллен окажется не такой «жесткой», как от нее ждут. Да, она вполне может подтвердить рост рынка труда, но вряд ли мы услышим о сроках перехода в режим ужесточения или подтверждение слухов о скором повышении ставки. Таким образом, в рамках нашего сценария довольно велика вероятность резкого укрепления спроса на золото в момент выступления главы ФРС, а, значит, текущие минимумы выглядят довольно привлекательной точкой входа на рынок лонгами.
Тем временем, котировки нефти, похоже, «нащупали дно» и намерены совершить разворот. Brent в значительной степени «перепродан». Индекс относительной силы, широко используемый для определения уровней «перепроданности» и «перекупленности» достигал значения 30,55, минимального с 16-го апреля 2013 года. После касания к нему прошлой весной цены росли более чем на 10%. Мы полагаем, что котировки могут предпринять попытку остановить устоявшийся нисходящий тренд. Цены на Brent сейчас ниже даже чем до начала вторжения боевиков «ИГИЛ» в Ирак, что выглядит несколько неадекватным. В случае роста ближайшим важным уровнем сопротивления будет 50-часовая скользящая средняя, находящаяся в области 108,25. Ее преодоление станет важным сигналом на остановку снижения.

Валютный рынок
Сегодня произойдет одно из важнейших событий недели – выступление Джаннет Йеллен на тему экономики и монетарной политики. Все хотят понять, когда же регулятор приступит к повышению ставок, и именно вопросы на эту тему могут поступить управляющей ФРС в ходе ее общения с Конгрессом. Несмотря на то, что ранее председатель уже пыталась давать сроки по поводу перехода в режим ужесточения, сомневаемся, что в этот раз она сделает это вновь. В интересах регулятора сохранять интригу до последнего момента, и позволить рынку самому среагировать именно на окончание программы количественного смягчения, а затем уже на основе реакции ФРС сможет принимать решение о сроках первого повышения ставки. Если доходность по облигациям сразу после полного сворачивания QE подскачет, Федрезерв может отодвинуть этот момент подальше. Однако теперь, в свете слухов о более скором повышении ставок, простого признания хороших темпов восстановления рынка труда со стороны Йеллен может стать недостаточным, для того, чтобы спровоцировать укрепления USD/JPY, и тогда вполне вероятен откат в район 101,00.
Второй звездой рынка может стать GBP/USD, учитывая запланированную публикацию данных по инфляции. Пара с начала июля застряла в рамках 70-пунктового диапазона, однако есть большие шансы, что одна из границ будет пробита именно в течение этой недели. Отчет по индексу потребительских цен очень важен для Банка Англии, и если инфляционное давление все же начнет расти в результате «эффекта перелива» с рынка жилья, это поддержит спрос на GBP/USD с ближайшей целью на 1,7140. Однако окончательное решение по паре можно будет принять после публикации отчета по рынку труда, запланированной на среду.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.07.2014 11:34
Обзор основных мировых финансовых рынков за 15 июля
Азиатские индексы пропустили самые важные события вторника, поэтому закрылись в плюсе, а остальным пришлось реагировать на новости из Португалии и выступление Джанет Йеллен. В результате, японский Nikkei вырос на 0,64%, гонконгский Hang Seng – на 0,49%, британский FTSE упал на0,53%, а германский DAX потерял 0,65%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали падение.
Во вторник мы получили первую порцию катализаторов для хороших движений на рынке. Первым, кто продемонстрировал резкие колебания, стал британский фунт, который среагировал на выход более сильных, чем предполагалось данных по инфляции. Как мы и предполагали, «эффект перелива» с рынка жилья все же оказал свое влияние на общий индекс CPI, подбросив годовой показатель к 1,9% вместо прогноза 1,6%. В результате, GBP/USD добрался до максимума 1,7145, немного откатившись к закрытию торговых суток. Тем временем, Германия не смогла порадовать евро, продемонстрировав падение индекса ожиданий ZEW седьмой месяц подряд до 27,1 против ожидаемого 28,9. Настроение германских инвесторов упало до 1,5-годового минимума, так как рост геополитических рисков и спад экономической активности сыграли свою роль. В итоге, EUR/USD все же пересекла отметку 1,36, скатилась к сессионному минимуму 1,3586, а затем сделала еще один нырок к месячному минимуму 1,3561 на разговорах о банкротстве португальского Espirito Santo. Джанет Йеллен, как мы и предполагали, отказалась признавать агрессивный настрой FOMC, уверив всех, что инфляции не стоит бояться на текущих уровнях, а рынок труда еще не так крепок. В итоге, USD/JPY скатилась к 101,43, однако слабость евро поддержала спрос на американскую валюту, и пара вернулась в район 101,70.
Нефть вчера тоже попала под давление, но под влиянием собственных факторов. West Texas Intermediate ушла ниже $100, а Brent обвалилась до трехмесячного минимума, так как беспокойство по поводу объемов добычи испарились. Ливия наращивает обороты, а на иракские отгрузки конфликты так до сих пор не повлияли. К этому можно добавить рост запасов до максимального с 1986 года уровня, а также укрепление американского доллара.
Вчера золото понесло внушительные потери, причем свою роль сыграли здесь совсем не слова Йеллен и не рост доллара США. Появились слухи о том, что кто-то выбросил на рынок фьючерсов на 2,3 млрд. Действительно, выбрано самое удобное время в момент, когда падает фондовый рынок на комментариях Джанет о «пузырях» в определенных секторах акций, а инвесторы ищут укрытия на слухах о португальском банкротстве. В результате, XAU/USD скатилось к месячному минимуму $1292,03, но сумело немного восстановиться.

Прогноз на среду, 16 июля
Фондовый рынок
На среду запланирована публикация отчета за 2 квартал Bank of America (BAC), поэтому стоит сегодня коснуться именно этой компании. Начнем с того, что банк вполне неплохо переживал большую часть негативных известий за последние несколько месяцев, однако в ближайшее время мы все же можем увидеть падение гиганта. И на это может быть несколько вполне объективных причин.
1. Банковский кризис в еврозоны еще не подошел к концу и это подтверждает недавняя история с угрозой дефолта крупнейшего португальского банка. Напомним, что в день появления этой новости каждый из основных европейских индексов закрылся «в красном». Затем все успокоилось на разговорах о том, что риск не имеет системной природы, хотя есть большие сомнения по этому поводу. В прошлый раз после нескольких таких случаев банковский сектор начал быстро терять высоту, и, может быть, сейчас мы наблюдаем первые тревожные звоночки.
2. BAC очень зависим от объемов ипотечного кредитования, так как большая часть прибыли генерируется именно в этом сегменте. А, значит, косвенно прибыли компании зависят от состояния рынка жилья, и на текущий момент ситуация в данном секторе экономике остается неоднозначной. Продажи на вторичном рынке падают еще с ноября 2013 года, на первичном рынке – в 3 месяцах из последних 4-х, опережающий индикатор незавершенных сделок и разрешений на строительство находится на негативной территории.
3. Рынок находится на исторических максимумах, несмотря на рост геополитических и макроэкономических рисков: рост процентных ставок по греческим и португальским облигациям, охлаждение китайской экономики, а также конфликты в Украине, Ираке, Израиле в скором времени.
В не зависимости от результатов публикуемой отчетности, мы рекомендуем рассмотреть средне и долгосрочные сделки на продажу по BAC.
Товарно-сырьевой рынок
Вчера были созданы все условия для роста драгоценных металлов в виде мягких комментариев Йеллен, ее намеков на развитие пузырей на фондовом рынке, а также португальских страстей вокруг Espirito, который может все же вызвать новый «эффект домино». Тем не менее, золото не смогло вырасти, а вслед за ним и потянулось серебро, хотя они пытались – особенно хорошо это видно по динамике XAG/USD. Всему виной крупный выброс фьючерсов на продажу, и учитывая, что вероятнее всего это была спекулятивная сделка, совершенная в самый подходящий момент, уже сегодня цены могут выровняться и отыграть вчерашние печальные события для всего финансового рынка. Ближайшей целью по XAU/USD может стать отметка $1320 за унцию.
Котировки нефти решили «нащупать дно» пониже под влиянием укрепившегося спроса на доллар США, однако уже вчера они начали коррекцию и могут продолжить ее и сегодня, если только мы не увидим нового всплеска интереса к USD. Ближайшей целью по Brent может стать район 107,80 за баррель.

Валютный рынок
Сегодня рынок откроют данные из Китая, которые продемонстрируют темпы роста экономики во втором квартале, а также объемы производства в июне. Недавние разочарования со стороны данных по торговому балансу привели к распродаже AUD и NZD, так как инвесторы вновь опасаются по поводу стабильности восстановления КНР. Если и в этот раз мы увидим слабые показатели, это может отправить пару AUD/USD в район 0,93.
Итак, вчерашние данные говорят о том, что инфляция в Великобритании начинает ускорять свой рост, причем довольно хорошими темпами. Это только убедило инвесторов, что Банк Англии вынужден будет пойти на повышение ставки уже до конца текущего года. Сегодня мы получим отчет, который может подтвердить или опровергнуть подобные предположения. Если показатели занятости продолжат расти, и, что еще более важно, средние заработки продолжат повышение, регулятор будет загнан в ловушку. Вполне вероятно, что именно сегодня мы увидим новые исторические максимумы по GBP/USD с пробоем отметки 1,72.
И, наконец, третьим интересным катализатором станет заседание Банка Канады. Напомним, что для регулятора довольно большое значение продолжает играть инфляция, и последнее время CPI начал расти. Все это спровоцировало разговоры о том, что Банку Канады все же придется забыть о своем миролюбивом настрое. Тем не менее, мы сомневаемся, что на этот раз будут внесены какие-либо изменения в риторику, и поводом для наших сомнений является недавнее исследование, опубликованное центробанком, где он признает существование понижательных рисков для инфляции. Скорее всего, еще одно нейтральное заседание спровоцирует рост USD/CAD с целью на 1,08, после чего потенциал роста, вероятно, будет исчерпан, и можно будет рассмотреть стратегию продажи на приближении к указанному уровню.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.07.2014 11:55
Обзор основных мировых финансовых рынков за 16 июля. Прогноз на четверг, 17 июля.

Обзор основных мировых финансовых рынков за 16 июля

Противоречивые экономические данные и обилие факторов влияние обусловили разнонаправленную динамику фондовых рынков. В результате, японский Nikkei упал на -0,1%, гонконгский Hang Seng – вырос на 0,27%, британский FTSE прибавил 1,11%, а германский DAX укрепился 1,44%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали укрепление.
Вчера экономические данные весь день вводили инвесторов в заблуждение, демонстрируя противоречивые сигналы. Началось все с Китая, который показал более сильные данные по ВВП (7,5% против 7,4%), однако разочаровал по показателю розничных продаж (12,4% против 12,5% прогноза). AUD/USD поначалу пытался продемонстрировать рост, но быстро исчерпал свой потенциал и скатился к двухнедельному минимуму 0.9328. Затем настал черед Великобритании: не сказать, что отчет по рынку труда сильно разочаровал, но был один важный пункт – данные по росту зарплаты – который «подрезал крылья» фунту стерлингов. Число заявок на пособия сократилось на 36,3 тыс против ожидаемых 27,1 тыс, уровень безработицы упал к 6,5% от 6,6% ранее, а вот  средний уровень заработной платы вырос всего лишь на 0,3% против ожидаемых 0,5%. Если инфляции на уровне рынка труда пока нет, значит, и Банку Англии нет смысла торопиться с ужесточением монетарной политики. В итоге, GBP/USD немного откатился от максимумов вторника, торгуясь в течение дня вблизи 1,7130. EUR/USD продолжала дрейфовать на юг под влиянием «португальских страхов», скатившись к месячному минимуму 1,3524. USD/JPY застряла в районе 101,70 и так и не смогла продвинуться дальше.
Вчера в 18.30 МСК Агентство энергетической информации зафиксировало резкое снижение коммерческих запасов нефти на 7,52 млн. баррелей по итогам предыдущей недели. США входят в пик сезона отпусков, который традиционно характеризуется повышенным спросом на бензиновое топливо. Запасы продолжают снижаться после того как достигли максимума на уровне 399,4 млн. в апреле месяце. В итоге, Brent смогла восстановиться в район $107,40 за баррель, а WTI в район $100,50.
Золото продолжало удерживаться в районе недавно достигнутых уровней, не находя в среду катализаторов для роста, так как опасения по поводу «португальской саги» на время утихли, а Джанет Йеллен в рамках своего второго выступления в Конгрессе не дала новых поводов для размышлений. В результате, XAU/USD удерживается в районе $1302 на момент написания обзора.

Прогноз на четверг, 17 июля читайте по ссылке http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/16/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-16-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.07.2014 00:59
Обзор основных мировых финансовых рынков за 17 июля

Нельзя остаться равнодушным к тому, что произошло в четверг 17 июля. Приносим искренние соболезнования всем пострадавшим. К сожалению, такие вещи все еще происходят в нашем современном мире.
Четверг обещал быть спокойным, если бы не ужасная катастрофа, произошедшая на территории Украины и унесшая жизни большого числа людей. Не успели среагировать только азиатские индексы, продемонстрировав символическое снижение. В результате, японский Nikkei потерял 0,06%, гонконгский Hang Seng –на 0,01%, британский FTSE – 0,68%, а германский DAX - 1,07%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали падение.
Первая половина дня прошла довольно спокойно с небольшим уклоном в сторону безрисковых активов. Самую интересную динамику, пожалуй, показал GBP/USD, который медленно, но верно шел вниз, спустившись от 1,7140 до 1,7090, однако развернув движение к завершению торговых суток. Похоже, пара до сих пор переживает о разочаровании со стороны инфляции на рынке труда. EUR/USD также остается вблизи недавних минимумов, однако глобальных пробоев пока не совершает. Опубликованные вчера данные по CPI не вызвали большого интереса, так как полностью совпали с прогнозами. А вот во второй половине дня больше всех двигалась USD/JPY, которая отреагировала резким падением на известиях о авиакатастрофе. Пара от уровня открытия 101,67 скатилась к 6-дневному минимуму 101,24
WTI и Brent демонстрировали укрепление второй день подряд, после того как запасы нефти в США резко сократились. WTI подросла в четверг чуть выше района $102,00, а Brent торговалась выше $108 за баррель.
Цены на драгоценные металлы стимулом для роста избрали известия об авиакатастрофе над Донецкой областью. XAU/USD добралась до отметки 1323,75 за унцию, а XAG/USD – до 21,22.
Прогноз на пятницу, 18 июля читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/17/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-17-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.07.2014 11:54
Обзор за неделю 14-18 июля. Прогноз на неделю 21 – 25 июля.

Обзор за неделю 14-18 июля
Истекшая торговая неделя выдалась неспокойной. Большая часть инструментов в течение рабочей пятидневки демонстрировала разнонаправленную динамику, соответствующим образом реагируя на появляющиеся катализаторы. Начало недели было достаточно оптимистичным, большая часть фондовых индексов демонстрировала рост на фоне ожидания позитивной отчетности американских компаний. Также на пользу фондовому рынку пошли и недостаточно агрессивные комментарии Джаней Йеллен, которые дали основания надеяться, что монетарная политика Федрезерва будет оставаться мягкой в течение определенного времени. Однако, в  четверг в фокусе рынка оказались геополитические факторы, вызванные трагедией, произошедшей в небе над Украиной, а также введением США нового пакета санкций в отношении России и фондовые рынки продемонстрировали довольно внушительное падение. Но к завершению недели они смогли восстановиться. В силу того, что рынки оказались под влиянием противоречивых факторов,   DowJones вырос всего на 0,88%, Nasdaq укрепился на 0,83% (при этом ранее на неделе он обновил максимум, поднявшись до уровня 3940,50), S&P 500 добавил 0,43%. Рост европейского DAX30 составил всего 0,29%. Японский Nikkei 225 вырос на 0,85%.
Неплохую динамику по итогам недели продемонстрировали акции Intel, которые добавили 7,22% под влиянием достаточно сильного отчета. По итогам II квартала прибыль выросла до $2.8 млрд или до $0.55 на акцию против $2 млрд или $0.39 на акцию годом ранее. Акции Google   после публикации квартальной также продемонстрировали рост, хотя и более скромный – всего 2,59%. Выручка поисковика  составила 15,96 миллиарда долларов, что оказалось на 22% выше, чем в том же периоде прошлого года.
Котировки нефти сорта Brent«просели» на 0,2%, несмотря на то, что крушение малазийского лайнера и спровоцировало краткосрочный рост котировок актива. На пользу нефти пошли и данные по запасам черного золота в США, продемонстрировавшие их  сокращение. Однако в последний рабочий день недели актив возобновил снижение, отыграв все ранее заработанное, поскольку эскалация конфликта в Ираке и Ливии пока не сказываются на поставках.  Большая часть металлов по итогам недели продемонстрировала снижение. Золото «потеряло» 2,13%, медь снизилась на 3,12% и только палладий укрепился на 0,75%, поднявшись до уровня 889,85 и обновив максимум с 2011 года. Неудивительно, поскольку новый пакет американских санкций к РФ усиливает вероятность сокращения предложения платиноидов, так как Россия – один из крупнейших их поставщиков.
На валютном рынке больше всего поводов для движений на прошедшей неделе получила пара GBP/USD. Сначала пара воспылала оптимизмом после того, как данные по индексу потребительских цен продемонстрировали рост до 1,9% против ожиданий 1,6%. Это добавило уверенности инвесторам в том, что Банк Англии вынужден будет пойти на повышение ставки уже до конца текущего года. Однако, опубликованные днем позже данные по рынку труда принесли разочарование. Сама ситуация с занятости продолжает стабилизироваться. Однако, рост заработных плат все еще остается ниже инфляции. Более того, показатель даже не дотянул до прогноза на уровне 0,5%, составив всего 0,3%. В результате, оставшуюся часть недели фунт двигался на юг и завершил ее с небольшими потерями – 0,21%.


Прогноз на неделю  21 – 25 июля читайте на сайте ГК FOREX CLUB   http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/19/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-nedelyu-14-18-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.07.2014 00:34
Обзор основных мировых финансовых рынков за 21 июля
Фондовые рынки всего мира открыли неделю с негативом в связи с нарастающим геополитическим напряжением. В результате, японский Nikkei потерял 1,01%, гонконгский Hang Seng – упал на 0,29%, британский FTSE – на 0,3%, а германский DAX – на 1,11%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали ослабление.
На фоне практически пустого экономического календаря и Дня моря в Японии мы и не ждали больших сюрпризов со стороны валют, и сюрпризов не было. Геополитические риски продолжают маячить на заднем плане, пока особо не беспокоя валюты. GBP/USD продолжила борьбу с сопротивлением 1,71, однако опасения по поводу сдержанного настроя протокола MPC все еще не дают паре вырасти. EUR/USD пока тоже не может найти повода для радости, так как угроза напряжения отношений с Россией все еще велика, а экономика еврозоны довольно чувствительна к таким вещам. Итальянское промпроизводство вчера подтвердило падение активности по всем компонентам отчета. В результате, пара завершила торги в районе 1,3520. USD/JPY за весь день смогла прибавить только 15 пунктов, завершив торги в районе 101,30.
WTI и Brent продемонстрировали очередной день укрепления, причем первая отметила двухнедельный максимум. Все дело в том, что рост спроса со стороны нефтеперерабатывающих заводов сократил американские запасы сырой нефти. Заводы работают на максимальных мощностях, отмечаемых впервые за последние девять лет. Запасы в Кушинге сократились до шестилетнего минимума, поддержав рост WTI до $102,95 за баррель. Тем временем, Brent доросла до 107,80 к моменту написания обзора.
Драгоценные металлы продолжили демонстрировать рост, правда, более сдержанными, чем в прошлый четверг темпами. Неопределенность на геополитической арене продолжает поддерживать спрос на «безопасные активы». XAU/USD добралась до отметки 1318,33 за унцию, а XAG/USD – до 21,08.
Прогноз на вторник, 22 июля читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/21/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-21-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link    
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.07.2014 03:04
Обзор основных мировых финансовых рынков за 22 июля

После волнений на фоне геополитических рисков фондовым рынкам удалось расслабиться и продемонстрировать широкомасштабную коррекцию. В результате, японский Nikkei вырос на 0,84%, гонконгский Hang Seng – укрепился на 1,69%, британский FTSE – на 0,99%, а германский DAX – на 1,27%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали восстановление.
Казалось бы, совершенно скучная и ничем непримечательная европейская сессия должна была заставить трейдеров зевать, однако EUR/USD с самого открытия перетянула все внимание на себя, провалившись ниже 1,35 и отметив минимум 1,3458, невиданный  с ноября прошлого года. Похоже, русско-украинские отношения начали, наконец, беспокоить валюту. Особых известий опубликовано не было, однако явное нарастание напряжения между Россией и ЕС сделали свое дело. Кроме того, свою лепту добавили и довольно сильные данные CPI США: показатель совпал с прогнозами, но остался выше целевого уровня (2,1% против 2,0%). Тем временем, Великобритания опубликовала данные по заимствованиям в госсекторе, которые продемонстрировали рост дефицита, причем и показатели за предыдущий месяц оказались хуже ранее озвученных, что означает, что госрасходы все еще остаются большой проблемой страны, несмотря на ускорение темпов роста. GBP/USD некоторое время удерживалась в рамках узкого диапазона 1,7060-1.71, фактически не реагируя на поступающие данные и ожидая ключевых отчетов недели, однако американский CPI помог пробить нижнюю границу и отправил пару к 4-дневному минимуму 1,7040. USD/CHF смогла на этой же теме пробить 0,90, а USD/JPY вернулась в район 101,60.
Цены на нефть откатились от 3-недельных максимумов по сорту WTI, так как ЕС угрожает расширением санкций против России. Brent также понесла потери, как WTI на фоне эскалации напряжения между Россией и Западом. В результате, WTI завершила торги в районе 102,30 за баррель, а Brent в области 107,20. 
Драгоценные металлы понесли потери в связи с появившимися слухами о том, что Федрезерв пойдет на повышение ставки быстрее, чем предполагалось в связи с ускорением роста цен. Показатель CPI остался чуть выше целевого уровня ФРС, что может говорить о том, что регулятор пожелает начать борьбу с ценовым давлением гораздо раньше. XAU/USD добралась до отметки 1307,40 за унцию, а XAG/USD – до 20,95.
Прогноз на среду, 23 июля читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/23/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-22-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.07.2014 11:23
Обзор основных мировых финансовых рынков за 23 июля. Прогноз на четверг, 24 июля
Обзор основных мировых финансовых рынков за 23 июля


Радостные известия с корпоративных полей США и мнимое спокойствие на геополитической арене помогли фондовым рынкам продемонстрировать, в большинстве своем, позитивную динамику. В результате, японский Nikkei практически не сдвинулся, потеряв всего 0,1%, гонконгский Hang Seng укрепился на 0,8%, британский FTSE – на 0,04%, а германский DAX – на 0,2%. Американские DJIA и S&P демонстрировали противоречивую динамику.
Азиатская и европейская сессии прошли как никогда активно, так как все внимания на себя перетянули австралийский доллар и британский фунт.
AUD/USD добрался до максимума 0.9453 в связи с тем, что CPI Австралии оказался выше прогнозов (0,8% против 0,6%). Растущее инфляционное давление затруднит РБА возможности давить на национальную валюту, так как в условиях высокой инфляции начнутся разговоры о необходимости повышения ставки. Тем временем, MPC все же разочаровал рынки, оставив все на своих местах и даже не намекнув на что-то чуть более агрессивное. Первоначальная реакция GBP/USD была неоднозначной – пара даже выросла, но скорее на сильных данных по ипотеке, опубликованных в этот же момент, чем на публикации протокола. Как только инвесторы полностью проанализировали текст «минуток», фунт пополз вниз, остановившись в районе 1,7020. EUR/USD практически не двигалась, удерживаясь в районе 8-месячных минимумов, но не находя причин для дальнейшего падения.
Цены на нефть вновь возобновили рост на известиях о сокращении запасов. WTI резко отреагировала на официальный отчет, который показал сокращение запасов в Кушинге на 1,45 млн баррелей до 18,8 млн, что привело объем резервов к минимальным с ноября 2008 года уровням. В результате, WTI пробралась выше 103,10 за баррель, а Brent - выше 108,00.
Драгоценные металлы замерли в узких диапазонах, так как в среду никаких глобальных событий в мире не происходило, а для «безопасных активов» спокойствие на геополитической арене – это главный фактор в пользу ослабления котировок. XAU/USD добралась до отметки 1304,50 за унцию, а XAG/USD – до 20,90.
Прогноз на четверг, 24 июля читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/23/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-23-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.07.2014 23:20
Обзор основных мировых финансовых рынков за 24 июля
Фондовые рынки, по большей части, были настроены позитивно. Выбилась из колеи лишь Япония, так как экономически отчеты не порадовали. В результате, японский Nikkei потерял 0,29%, гонконгский Hang Seng укрепился на 0,71%, британский FTSE – на 0,34%, а германский DAX – на 0,42%. Американские DJIA и S&P демонстрировали укрепление.
Четверг тоже порадовал интересной динамикой. Начало всему положил новозеландский доллар, который резко отреагировал на заявление по монетарной политике РБНЗ, в котором регулятор намекнул на то, что настало время оценить результаты от уже реализованного повышения ставки. Рынок воспринял это как «режим паузы» и начал продавать NZD/USD, свалив его к 0,8566 в течение азиатской сессии.  Затем настал черед EUR/USD, которая внезапно получила хороший стимул для восстановления в виде неожиданно сильных данных по деловой активности Германии и еврозоны в целом. Многие полагали, что после разочаровывающих данных по германскому промпроизводству в мы увидим такое же разочарование и в рамках данных PMI. Именно поэтому EUR/USD смогла восстановиться в район 1,3480 на выходе позитивных новостей. А вот GBP/USD не смогла увидеть поддержки со стороны британских розничных продаж – показатели вышли хуже прогнозов, заставив рынок поверить, что не все так радужно идет в Великобритании, и Банк Англии прав, что не спешит с повышением ставок. В итоге, пара скатилась ниже 1,70, получив удар еще и со стороны сильных данных по рынку труда США. USD/JPY, кстати, также смогла добраться до 101.83 на том же отчете, да и на общем позитиве американских фондовых рынков.
Цены на нефть попали под давление в связи с ростом курса американского доллара. West Texas Intermediate также понесла потери на фоне известий, что запасы бензина выросли на 3,38 млн баррелей, достигнув максимального сезонного уровня с 2008 года. В результате, WTI скатилась в район 102,20 за баррель, а Brent – в область 107,00. 
Драгоценные металлы тем временем попали под удар со сторону укрепляющегося спроса на американский доллар, а также в связи с ростом позитива на американских рынках, которые радостно реагируют на более сильные, чем предполагалось, результаты корпоративной отчетности.  XAU/USD добралась до отметки 1290,30 за унцию, а XAG/USD – до 20,30.
Прогноз на пятницу, 25 июля читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/24/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-24-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.07.2014 21:34
Starbucks (SBUX): что сломалось в главной кофемашине Америки?
Покупаем с целью 85,00 или 90,00. Stop-Loss = 73,00
Starbucks (NASDAQ тикер: SBUX) – одна из самых лучших ценных бумаг на фондовом рынке США в последнем бычьем цикле, длящемся уже около пяти лет. С марта 2009 года стоимость акций выросла почти в десять раз, позволив им за этот период легко опередить таких гигантов как Apple и Google, чьи имена оказываются на слуху гораздо чаще. Однако, в 2014 году дела тут ладятся пока не лучшим образом. По доходности SBUX отстает даже от фондового индекса S&P 500, что позволяет причислить инструмент к списку аутсайдеров.
Что сломалось в самой главной кофемашине США и может ли она еще вернуться к росту? Попробуем разобраться вместе. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec925/2014/07/23/starbucks-sbux-chto-slomalos-v-glavnoi-kofemashine-ameriki/?from=advert_ru_self_forum_link


Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 21 - 28 июля

Прошедшая неделя оказалась достаточно интересной и неоднозначной с точки зрения динамики. При этом стоит отметить, что разнонаправленные движения не позволили фондовым индексам завершить неделю с достойными результатами. Начало недели прошло под знаком нарастания геополитической напряженности, в результате чего основные индексы попали под давление. Однако впоследствии под влиянием позитивной корпоративной отчетности, которая стала дополнительным свидетельством восстановления американской экономики, фьючерсы  возобновили рост. На этом фоне S&P обновил максимум, поднявшись до уровня 1985,25, но удержаться на достигнутом не смог и к завершению недели отдал практически все заработанное. Новый максимум был зафиксирован и индексом Nasdaq на уровне 3990,75, однако, вследствие отката рост по итогам недели составил всего 0,71%. Dow Jones завершил неделю в небольшом минусе (-0,78%). В большей степени его позиции были подорваны публикацией отчетности компании Visa (ее акции в пятницу подешевели на 4,16%). До полугодового максимума (15550) в пятницу подскочил и японский индекс Nikkei , получив поддержку со стороны отчета по прибыли производителя промышленных роботов Fanuc Corp. Немецкий DAX30 снизился на 0,77%, хотя и предпринимал попытки к росту вслед за американскими S&P 500 и Nasdaq. Его позиции подорвала европейская статистика. В пятницу было опубликовано исследование IFO. Согласно данным, в Германии уже третий месяц отмечается ухудшение делового климата: индекс делового оптимизма снизился до 108,0 от 109,7 в июне и прогноза  109,4, индекс экономических ожиданий упал до 103,4 от 104,8.
Неплохую динамику по итогам недели продемонстрировали акции Facebook, которые добавили 8,98% под влиянием позитивного отчета. Прибыль на одну акцию составила $0,32, что оказалось существенно выше прогноза ($0,22).  На 61% в годовом соотношении был отмечен рост выручки (до $2,91 млрд). Акции Caterpillar  снизились на 4,63%. Некоторое разочарование инвесторов вызвал смешанный отчет. Прибыль в расчете на 1 акцию составила  $1,69 против $1.45 в этот же период годом ранее, но вот выручка на уровне $14.15 млрд  оказалась ниже ожиданий $14.46 млрд .   
Котировки нефти сорта Brent всю неделю консолидировались в пределах диапазона 106,67 – 108,23. Тем не менее, пятидневку черное золото завершило в плюсе (1,08%).  Поддержку актив получал со стороны данных по запасам сырой нефти в США, которые в очередной раз продемонстрировали снижение.  В то же время, операция Израиля в секторе газа не несет угроз поставкам нефти, а встреча ЕС, посвященная возможности введения новых санкций против России, закончилась безрезультатно для рынка нефти. Санкции против нефтегазового сектора РФ страны Западной Европы вводить не готовы.
Большую часть недели золото оставалось под давлением, но в пятницу актив смог восстановиться, в результате чего, в целом потери оказались незначительными, всего 0,2%. Вслед за желтым металлом, «просело» и серебро.  По итогам 5 рабочих дней актив потерял 0,62%.  Давление на металлы оказывают признаки восстановления мировой экономики. К напряженности между Россией и Украиной, а также конфликту на Ближнем Востоке рынок уже привык и это не вызывает резкого спроса на защитные активы. Медь подорожала на 1,93%, получив поддержку со стороны позитивной статистики из Китая (индекс деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности вырос до 52,0, продолжая движение вверх по позитивной территории).
На валютном рынке были свои поводы для движений. Пара GBP/USD оказалась под давлением и неделю завершила ниже  уровня 1,70, потеряв 0,64%. Первым разочарованием стал протокол июльского заседания Комитета по монетарной политике Банка Англии. Представители МРС в очередной раз единогласно решили сохранить ставку на прежнем уровне. Далее, отчет по розничным продажам вышел хуже прогнозов, заставив рынок поверить, что не все так радужно идет в Великобритании, и Банк Англии прав, что не спешит с повышением ставок. И даже достаточно сильный отчет по ВВП за 2 квартал не смог изменить эти настроения.
Разочаровал и РБНЗ. Новозеландский регулятор хоть и повысил ставку, но четко дал понять, что в деле ужесточения будет взята пауза до тех пор, пока не будут оценены последствия от уже предпринятых мер. В результате пара NZD/USD  по итогам недели продемонстрировала падение на 1,74%. 

Прогноз на неделю  28  июля – 1 августа читатйте на сайте ГК FOREX CLUB   http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/26/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-nedelyu-21-28-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.07.2014 11:09
Обзор основных мировых финансовых рынков за 28 июля

Спокойное начало неспокойной недели привело рынки в замешательство и вызвали противоречивую динамику торгов. В итоге, японский Nikkei прибавил 0,46%, гонконгский Hang Seng укрепился на 0,88%, британский FTSE потерял 0,05%, а германский DAX – на 0,48%. Американские DJIA и S&P демонстрировали небольшое укрепление.
Понедельник прошел довольно скучно на валютном рынке, так как отсутствие экономических катализаторов и продолжающаяся неопределенность на геополитической арене заставили пары впасть в ступор и удерживаться вблизи уровней открытия. EUR/USD за весь день смогла прибавить лишь 20 пунктов, боясь слишком далеко отходить от недавних минимумов. GBP/USD дрейфовала в район 1,6980, а USD/JPY делала тщетные попытки продолжить рост и подобраться поближе к 102,00. Наверное, самой активной из всех была пара USD/RUB, которая открыла день гэпом вверх на отметке 35,29 и добралась до 3-месячного максимума 35,55, опасаясь, что секторальные санкции против России  - это не простая угроза.
Цены на нефть демонстрировали разнонаправленную динамику в течение дня, по итогам, все же немного ослабнув. Поначалу спрос немного вырос в связи с ростом напряжение на Ближнем Востоке, однако, стычки в Ливии и Ираке до сих пор не вызывали снижения поставок. В результате, WTI скатилась в район 101,60 за баррель, а Brent – в область 107,50. 
Драгоценные металлы удерживают нейтралитет, хотя геополитические риски все еще на сцене и тлеют в условиях, когда любой даже небольшой сквозняк может вновь вызвать пламя.  XAU/USD добралась до отметки 1305,20 за унцию, а XAG/USD – до 20,60.

Прогноз на вторник, 29 июля читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/29/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-28-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.07.2014 10:32
Обзор основных мировых финансовых рынков за 29 июля

В течение дня рынок жил ожиданием санкций со стороны ЕС, и они, наконец, были объявлены, что и заставило фондовые индексы немного ослабнуть под занавес европейской сессии. В итоге, японский Nikkei прибавил 0,57%, гонконгский Hang Seng укрепился на 0,87%, британский FTSE – лишь на 0,29%, а германский DAX – на 0,58%. Американские DJIA и S&P демонстрировали символическое укрепление.
Несмотря на практически пустой календарь, валютам было на чем двигаться и отмечать новые минимумы. EUR/USD попала под давление на фоне укрепившегося спроса на доллар и разрастающихся опасений по поводу судьбы экономики Германии в результате санкций против России. Пара даже спустилась в район 1,34, обновив 8,5-месячный минимум. GBP/USD начала паниковать немного раньше – на выходе слабоватых данных по потребительскому кредитованию, которые подтвердили не такой уж и высокий спрос на рынке жилья Великобритании. Все это вполне укладывается в общие подозрения рынка, что темпы роста британской экономики не так высоки, как всем хотелось бы. В результате, пара скатилась в район 1,6930. USD/JPY делала тщетные попытки продолжить рост и подобраться к 3-недельному максимуму на отметке 102,15. Кроме того, USD/RUB добралась до 3-месячном максимума 35,73 на фоне все тех же санкций.
Цены на нефть умеренно двигались вниз под влиянием укрепляющегося доллара США. К тому же, свою роль сыграли известия о пожаре на одном из нефтеперерабатывающих заводов Канзаса, которые вызвали опасения о снижении спроса на WTI. В результате, WTI скатилась в район 101,80 за баррель, а Brent – в область 107,50. 
Драгоценные металлы сделали рывок вверх на известиях о санкциях, однако позитивное открытие американских фондовых рынков, а также ожидания по выступлению Йеллен ограничили процесс восстановления.  XAU/USD спустилась к отметке 1300,50 за унцию, а XAG/USD – до 20,50.

Прогноз на среду, 30 июля читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/30/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-29-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.07.2014 23:30
Обзор основных мировых финансовых рынков за 30 июля

Объявление санкций произвело на рынки смешанное впечатление, но сильно индексы не напугало, так как большая часть всех страхов уже была заложена в цену. В итоге, японский Nikkei прибавил 0,18%, гонконгский Hang Seng укрепился на 0,37%, британский FTSE потерял 0,50%, а германский DAX – на 0,62%. Американские DJIA и S&P демонстрировали символическое укрепление.
Пустой календарь Азии и Европы заставил валюты сдержанно колебаться вблизи уже достигнутых уровней. Не помогли ни данные по экономическим настроениям еврозоны, ни инфляция Германии, которые практически совпали с прогнозами. Однако публикация данных по американскому ВВП за 2 квартал вызвали бурю эмоций, так как значительно превысили прогнозные значения практически по всем компонентам отчета. В итоге, EUR/USD, наконец, пробила поддержку 1,34, GBP/USD – спустилась в район 1,63, а USD/JPY вырвалась в район 102,70. Тем временем, USD/RUB попыталась добраться до 36,00, однако увидев всеобщее умиротворение фондовых рынков по поводу санкций, вернулась в район 35,55. Вышедшее вечером решение FOMC по монетарной политике немного разочаровало инвесторов, так как никакой агрессии даже на фоне сильных экономических данных в действиях регулятора найдено не было. В результате, доллару пришлось отдать часть заработанного.
Цены на нефть обвалились в среду под влиянием отчета из США, подтвердившего рост запасов бензина в связи с падением потребительского спроса. Резервы бензина показали четвертую неделю роста подряд, а дистилляты достигли 10-месячного максимума. В результате, WTI скатилась в район 101,20 за баррель, а Brent – в область 106,50. 
Драгоценные металлы продолжили падение в среду после того, как экономический отчет из США подтвердил более высокие, чем предполагалось темпы роста ВВП во втором квартале. Рост американской экономики означает для золота снижение вероятности более продолжительного периода мягкой монетарной политики, и этот фактор будет оказывать на актив давление. Сдержанный тон FOMC немного нейтрализовал негатив.  В итоге, к моменту написания обзора XAU/USD спустилась к отметке 1296 за унцию, а XAG/USD – так и осталась в районе 20,60.

Прогноз на четверг, 31 июля читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/30/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-30-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 31.07.2014 23:38
Обзор основных мировых финансовых рынков за 31 июля

На рынках что-то происходит, и, возможно, что-то важное, и, возможно, это связано с санкциями ЕС. В общем, ЕС объявил все детали вводимых санкций против России, и российские рынки перенесли это довольно спокойно, в отличие от Европы и США. Японский Nikkei потерял 0,16%, гонконгский Hang Seng укрепился на 0,10%, британский FTSE упал на 0,64%, а германский DAX – на 1,94%. Американские DJIA и S&P демонстрировали такое же внушительное падение.
Пока на фондовых рынках наблюдалось волнение, валютный рынок, как обычно в последнее время, держался совершенно невозмутимо, даже делая попытки продолжить укрепление доллара США, которое прервалось в связи с выходом целой серии слабоватых данных. Экономический календарь в четверг был довольно скуден, и единственное, что мы смогли понять – не стоит верить в стабильность американского восстановления на текущем этапе. Показатель числа массовых увольнений резко вырос, безработные, обратившиеся за получением пособия, превысили прогнозные значения, а индекс деловой активности в регионе Чикаго серьезно не дотянул до ожиданий. Это не подорвало веру в доллар США, но оставило пары на прежних уровнях: EUR/USD торговалась в районе 1,3390, GBP/USD все же закрылась ниже отметки 1,69 на слабоватых данных от Nationwide, а USD/JPY так и не смогла пройти выше 103,00.
Цены на сырую нефть продолжили падение и в четверг на общем укреплении доллара США, а также на переживаниях по поводу недавнего отчета, показавшего резкое снижение спроса на бензин. В результате, WTI скатилась в район 98,30 за баррель, а Brent – в область 105,40. 
Всеобщую моду на падение поддержали, как ни странно, драгоценные металлы, которые обычно укрепляются во времена массовых распродаж фондового рынка. Очевидных причин для слабости золота не было, однако ходили слухи, что это связано со страхами по поводу слишком сильных результатов нонфармов, которые будут опубликованы в пятницу вечером. Верится в это с трудом, но больше объяснений пока не найдено. В итоге, к моменту написания обзора XAU/USD спустилась к 12-дневному минимуму 1282,60 за унцию, а XAG/USD – к 6-дневному минимуму 20,31.

Прогноз на пятницу, 1 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/07/31/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-31-iyulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.08.2014 11:54
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 28 июля - 1 августа

Прошедшая неделя была весьма насыщенной. Но поводов для оптимизма фондовые индексы не нашли. В результате, этот сектор завершил неделю «в красном», за исключением гонконгского Hang Seng, который добавил 1,23%. Наиболее сильное падение по итогам рабочей пятидневки продемонстрировали европейские индексы. Немецкий DAX30 потерял 5,01%, EU Stocks 50 «полегчал» на 3,73%, французский CAC 40 снизился на 3,43%. Давление на активы поступает сразу с нескольких сторон: это и недостаточно сильная экономическая статистика (снижение индекса потребительских цен Е18 до 0,4%, и пересмотр в сторону понижения  индекса деловой активности  в Германии и еврозоне), и слабая отчетность ряда крупных компаний, и расширение санкций Запада в отношении России, от которых может пострадать, в первую очередь, «локомотив» экономики европейского монетарного блока - немецкая экономика.   С потерями неделю завершила и американская «тройка». Dow Jones завершил неделю с итогом -2,84%.  S&P снизился на 2,69%,  Nasdaq упал на 2,12%. Надо сказать, что рынок практически проигнорировал комментарии ФРС о том, что они пока остаются на прежнем пути в отношении монетарной политики, планируя свернуть программу количественного смягчения к октябрю, поскольку рынок труда все еще имеет слишком много свободных ресурсов.  В целом, это подтвердили и пятничные данные NFP. Занятость в несельскохозяйственном секторе в июле выросла всего на 209 000, что оказалось ниже прогноза на уровне 233 000, а ставка безработицы увеличилась до 6,2% от 6,1% в июне. Не способствовала росту оптимизма и квартальная отчетность.  Еще одним фактором риска стало объявление Аргентиной дефолта (второй раз за последние 13 лет). Долг, который страна не смогла выплатить составляет $1,3 млрд, но и этого было достаточно, чтобы вызвать опасения появления проблем в других развивающихся экономиках.   
Если обратиться к рынку акций, то большинство инструментов демонстрировало падение.  Довольно приятное исключение составили бумаги Tesla Motors, которые по итогам недели добавили 4,09%, хотя квартальный отчет нельзя назвать безусловно позитивным. Был зафиксирован убыток $62 млн. Однако прибыль на одну акцию все же составила $0,11 при прогнозе $0,04. Видимо рынок в большей степени отреагировал на сообщение о  том, что Panasonic Corporation и Tesla Motors, Inc подписали соглашение о совместном строительстве в США завода по производству батарей. Возможно, что таким образом Tesla решит свою главную проблему, мешающую ей существенно нарастить объемы производства.   
Котировки нефти сорта Brent большую часть недели оставались под давлением, снизившись к февральскому минимуму на уровне 104,38. В целом за рабочую пятидневку черное золото потеряло 3,22%. С одной стороны, актив сдавал позиции под влиянием растущего доллара. С другой, трейдеры продолжают переваривать последние данные по коммерческим запасам из США. Рост запасов бензинового топлива в разгар сезона отпусков свидетельствует о наличии значительного навеса из предложения.   
Большую часть недели золото оставалось под давлением на фоне довольно позитивной статистики из США (рост ВВП а 2 квартал составил 4,0%, потребительское доверие достигло уровня 90,0, что существенно превысило прогноз), которая дала основания ждать, что ФРС все же пойдет на повышение ставки раньше, чем это предполагалось. Но в пятницу актив смог восстановиться на фоне слабой статистики по рынку труда. В целом потери оказались незначительными, всего 0,92%. Под давлением оказалось и серебро, потери которого оказались более внушительными 1,74%.
На валютном рынке больше всего поводов для разочарований было у евро и фунта. Пара EUR/USD снижалась в район уровня 1,3366, в большей степени на фоне опасений, что последствия от западных санкций в отношении России еще больше ослабят позиции европейской экономики. Пара GBP/USD отметила минимум на уровне 1,6809. Давление на британскую валюту оказывала опубликованная макростатистика, которая свидетельствовала о том, что темпы роста экономики Великобритании все же ниже, чем того хотелось бы. Последней каплей стали данные по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности, которые сигнализировали о том, что рост немного замедлился. Показатель упал до уровня 55,4 от 57,2. 

Прогноз на неделю  4 - 8 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB  

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/02/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-nedelyu-28-iyulya-1-/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.08.2014 09:18
Обзор основных мировых финансовых рынков за 4 августа

Фондовые рынки смогли восстановиться в понедельник отчасти в связи с известиями о спасенном Banco Espirito, отчасти в связи с коррекцией после внушительного падения, хотя стоит признать, что мировые индексы демонстрировали противоречивую динамику. Японский Nikkei потерял 0,31%, гонконгский Hang Seng укрепился на 0,28%, британский FTSE потерял 0,02%, а германский DAX – 0,61%. Американские DJIA и S&P демонстрировали укрепление.
Небогатый экономическими событиями понедельник прошел довольно скучно, так как валюты хотя и двигались, и реагировали на определенные события, но все же динамика была ограничена довольно узкими диапазонами. Известия о том, что Banco Espirito будет спасен центробанком Португалии, вызвали вздох облегчения и именно поэтому не надавили на евро. Кроме того, вышедший отчет по инвесторскому доверию Sentix подтвердил падение индекса, вновь напомнив рынку о том, что санкционные решения против России уже дают свои отголоски не территории еврозоны. Тем не менее, евро с честью перенес все лишения, спустившись за торговые сутки на 10 пунктов в район 1,3420. GBP/USD также не сумел продемонстрировать ничего значительного в течения дня, хотя сильный показатель PMI в строительном секторе Великобритании помог восстановиться в район 1,6850. USD/JPY немного сдала позиции, откатившись в район 102,50 после неудачной попытки пробить сопротивление 102,70.
Еще на прошлой неделе цены на нефть начали падать на опасениях, что спрос на актив будет и далее снижаться в связи с пожаром на одном из нефтеперерабатывающих заводов.  Однако падение было слишком значительным и вызвало коррекционный откат в понедельник, которому еще и поспособствовали известия о том, что боевики Аль-Каиды взяли под контроль два нефтяных месторождения на севере Ирака. В результате, WTI вернулась в район 98,30 за баррель, а Brent – в область 106,00. 
Восстановление спроса на фондовые активы, а также решение проблемы с Banco Espirito лишили драгоценные металлы шансов на восстановление. В итоге, к моменту написания обзора XAU/USD спустилась в район 1288,50 за унцию, а XAG/USD – в область 20,20.


Прогноз на вторник, 5 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/04/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-4-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.08.2014 11:26
Обзор основных мировых финансовых рынков за 5 августа
Обзор за вторник, 5 августа


Мировые фондовые индексы во вторник, 6 августа возобновили свое снижение.  Значительное падение (-1,81%) показал индекс Nikkey225. Европейские фондовые индексы также в красном цвете: немецкий DAX -0,94%, французский FСE -0,64%, британский FTSE -0,62%, голландский FTI -0,29%, европейский широкий индекс EuStocks50  FESX -1,2%. Во-первых, Европе грозит дефляция, которая по экономическим последствиям хуже, чем высокая инфляция. Последние данные подтверждают эти опасения: в Германии темпы роста цен в июле могут составить 0,8% против 1% в июне, в Италии (третья экономика еврозоны) 0,1% против 0,3%, в еврозоне в целом 0,4% против 0,5%. Если такая тенденция будет продолжаться, мы скоро увидим инфляцию в еврозоне на нулевой отметке. Во-вторых, экономические санкции, введенные Европой против РФ, бьют по экономической активности самой Европы, что также негативно отражается на финансовых рынках. Рынки США на этом фоне также не остались в стороне:  S&P -0,92%, Dow Jones -0,74%, Nasdaq -0,58%.
На валютном рынке стоит отметить продолжающееся снижение евро. Это неудивительно, особенно на фоне слабых инфляционных данных в регионе и санкционных войн. Составные индексы деловой активности в производственном секторе и секторе услуг еврозоны от Market оказались хуже прогноза: 53,8 против прогнозных 54 и 54,2 против ожидаемых 54,4 соответственно. Значительно лучше смотрелся британский фунт, что объясняется хорошими данными по индексу деловой активности в сфере услуг от Market: фактическое значение составило 59,1 против прогнозных 57,9. Снижение также показали австралийский, новозеландский и канадский доллары. Причинами этого стали комментарии центральных банков по поводу остающихся высокими курсов национальных валют, снижающиеся цены на нефть и сильный доллар. На фоне санкций активное падение против доллара также зафиксировал российский рубль.
Натуральный газ (NG) после серьезной распродажи наконец-то показал стабильный день роста. Удорожание газа спровоцировал пробой вверх уровня сопротивления 3,845 доллара на фоне приближения осени и стандартного для этого периода роста потребления газа. Нефть всех сортов продолжает пребывать под давлением.
Активное снижение происходило и на рынке металлов, особенно по серебру (XAG/USD) и палладию (PA). Удешевление преимущественно связано с ослаблением глобального инфляционного давления (еврозона, Великобритания, США). Мировые геополитические конфликты (Украина, Израиль) не смогли оказать поддержку данным металлам.


Прогноз на среду, 6 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/06/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-5-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.08.2014 00:03
Обзор основных мировых финансовых рынков за 6 августа

В среду падало все, что могло, и даже больше, потому что внезапно уровень страха на финансовых рынках начал зашкаливать. Японский Nikkei потерял 1,05%, гонконгский Hang Seng упал на 0,26%, британский FTSE - на 0,69%, а германский DAX – на 0,65%. Американские DJIA и S&P держались вблизи нулевых отметок.
Вчера во время европейской сессии потери понесли и евро, и британский фунт под влиянием слабоватых экономических отчетов. Германия показала сокращение объемов производственных заказов на 3,2% против прогнозных +0,5%. Более того, итальянский ВВП за 2 квартал подтвердил, что страна скатилась в техническую рецессию, продемонстрировав 2-й квартал падения подряд. Все это заставило EUR/USD спуститься к 9-месячному минимуму 1,3332, после чего пара восстановилась в район 1,3380 но уже на теме слабого доллара. Британское промышленное производство, тем временем, оказалось гораздо хуже прогнозов, хотя все же продемонстрировало прирост: показатель составил 0,3% м/м, 1,2% г/г против ожидаемых 0,6% м/м, 1,5% г/г. Это обвалило GBP/USD к минимуму 1,6820, однако к закрытию тот восстановился чуть выше 1,6850. Тем временем, USD/JPY понесла потери, отчасти на фоне отсутствие важных катализаторов в пользу роста американского доллара, отчасти в связи с разочарованием, что дефицит торгового баланса США без учета топлива остался на рекордных максимумах. Но основным драйвером распродаж стал огромный контракт на покупку иены, вероятно, на утверждениях о стягивании российских войск к украинской границе, которые озвучили и Минобороны США и НАТО. В итоге, пара коснулась минимуму 101,77, завершив торги чуть выше 102,00.
Слухи по поводу сокращения объемов добычи нефтеперерабатывающими компаниями США продолжили давить на «черное золото», однако Brent вела себя сдержаннее. В результате, WTI спустилась в район 96,80 за баррель, а Brent – в область 105,30. 
Драгоценные металлы взяли свое при первой же возможности. Появившиеся официальные комментарии НАТО с выражением обеспокоенности по поводу того, что Москва может «под предлогом гуманитарной или миротворческой миссии ввести войска в Восточную Украину» спровоцировали волну бегства из рискованных активов. Добавил масла в огонь Министр обороны США, заявив, что нападение на Украину – это «вероятность» и «реальность». В итоге, к моменту написания обзора XAU/USD прорвалась в район 1308 за унцию, а XAG/USD – удерживалась в области 20.

Прогноз на четверг, 7 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/06/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-6-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.08.2014 09:44
Обзор основных мировых финансовых рынков за 7 августа

Фондовые рынки находятся в напряжении, так как эскалация конфликта между Западом и Россией продолжает расти, приобретая неожиданные масштабы. Японский Nikkei прибавил 0,48%, гонконгский Hang Seng упал на 0,80%, британский FTSE - на 0,58%, а германский DAX – на 1,0%. Американские DJIA и S&P также несли небольшие потери.
Вчерашний день прошел довольно интересно для валютного рынка, и, естественно, в центре внимания было заседание ЕЦБ по монетарной политике с последующим выступлением Марио Драги. На самом неделе, ничего впечатляющего монетарные власти рынку не дали, однако направление задали довольно четко. Тот факт, что первые слова Марио говорили о неизменных ожиданиях по инфляции дали EUR/USD надежду и отправили пару к максимуму 1,3393, однако последующие комментарии дали рынку четко понять, что подготовка к количественному смягчению действительно идет. В итоге, пара коснулась 1,3336 и закрылась в район 1,3360. Остальные валюты лишь реагировали на все происходящее через кроссы с евро. GBP/USD завершила торги в районе 1,6830, а USD/JPY спустилась в район 102,00. Впрочем, в отношении последней большую роль играло и бегство из рисков в связи с вновь появившимися сообщениями о сбитом самолете, правда, теперь уже военном.
В четверг цены на нефть смогли восстановить часть потерь в связи с ослаблением доллара США, а также на фоне боевых действий в Ираке, которые угрожают срывом поставок из страны. Тот факт, что боевики захватили крупнейшую плотину вблизи Мосула, которая в случае прорыва может затопить весь город, уже вызвал разговоры о том, что Обама нанесет авиаудар по стране. В результате, WTI спустилась в район 97,70 за баррель, а Brent – в область 106,50. 
Драгоценные металлы продолжают укрепление на фоне «санкционной саги», сбитых самолетов, вероятности авиаударов по Ираку, американского крейсера в Черном море и много другого, что провоцирует бегство из рискованных активов. В итоге, к моменту написания обзора XAU/USD прорвалась в район 1313,50 за унцию, а XAG/USD – удерживалась в области 20.

Прогноз на пятницу, 8 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB

 http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/07/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-7-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.08.2014 11:45
Обзор за неделю 4 – 8 августа. Прогноз на неделю 11 - 15 августа.
Обзор за неделю  4 – 8 августа


Завершившаяся неделя оказалась неспокойной. В большей степени на динамику рынков оказывали влияние геополитические факторы, отстранив макроэкономику на второй план.  Россия ввела запрет на ввоз некоторых категорий товаров из стран, применивших к ней санкции. Европа уже подсчитывает возможные убытки. Как и предполагалось,  европейские индексы снова завершили неделю «в красном». EUStocks 50 «полегчал» на 1,91%, немецкий DAX30 потерял 1,6%,  обновив при этом минимум 2014 года, французский CAC 40 снизился на 1,03%. И, надо сказать, потери могли бы быть больше, если бы не пятничная коррекция, которую во многом спровоцировали заявления секретаря Совета Безопасности РФ Николая Патрушева о том, что Россия стремится к деэскалации конфликта на Украине. Также позитивно рынки восприняли и новость о том, что российские воска завершили учения на границе с Украиной.  Американские индексы демонстрировали менее однозначную динамику, и в результате, по итогам недели DowJones прибавил всего 0,23%,  S&P вырос на 0,13%,  Nasdaq упал на 0,09%.  Поддержку в пятницу американский рынок получил и со стороны корпоративной отчетности.  Негативным настроениям рынка поддался и японский Nikkei, продемонстрировавший падение на 3,01%.
Акции компании Walt Disney продемонстрировали умеренный рост на 0,65% после публикации отчета за 3 финансовый квартал. Чистая прибыль выросла на 22% или на $1,28 в расчете на акцию.  Поддержку акциям оказывает успешное начало проката «Стражей галактики». Картина уже показала лучший стартовый результат за всю историю для фильмов, выходящих в августе.   Продолжили рост (+5,97%)и акции компании TeslaMotors, оставаясь под влиянием новости, поступившей неделей ранее, о  том, что Panasonic Corporation и Tesla Motors, Inc подписали соглашение о совместном строительстве в США завода по производству батарей.
Котировки нефти сорта Brentв течение недели продемонстрировали разнонаправленную динамику. По итогам рабочей пятидневки актив смог добавить всего 0,65%. Давление оказывали опасения снижения спроса на черное золото со стороны нефтеперерабатывающих заводов в США после того, как был отмечен рост запасов бензина. Поддержку нефть получала со стороны геополитических факторов. Напряженность в Ираке сохраняется, а сообщения о том, что боевики захватили крупнейшую плотину вблизи Мосула, которая в случае прорыва может затопить весь город, а также о том, что Обама разрешил нанесение точечных авиаударов по позициям исламистов, усилии опасения срыва поставок из страны, которая является вторым по величине поставщиком среди стран ОПЕК.   
После падения в понедельник,  золото восстановило все потери, понесенные неделей ранее. Поддержку желтый металл получил на фоне роста спроса на безопасные активы в связи с эскалацией российско-украинского конфликта, а также роста напряженности в Ираке. Но к концу недели на фоне фиксации прибыли золото совершило небольшой откат, снизившись от максимума 1322,63 к отметке 1309,54. Таким образом, рост составил всего 1,23%. Платина и палладий возобновили рост во второй половине недели. После того, как Россия объявила о запрете ввоза продовольствия из стран, применивших к ней санкции, усилились опасения, что она сократит  поставки этих металлов.
На валютном рынке пара евро/доллар отметила минимум на уровне 1,3332, однако, к завершению недели на фоне фиксации прибыли восстановилась к уровню 1,3410. В целом, поводов для оптимизма у валюты не слишком много, поскольку взаимные санкции России и стран ЕС непременно скажутся на состоянии европейской экономики. Хотя некоторую надежду на стабилизацию ситуации подарил Марио Драги, который на пресс-конференции после объявления решения по ставке недвусмысленно дал понять, что подготовка к количественному смягчению идет.  Не лучшей оказалась неделя и для австралийского доллара, который достиг двухмесячного минимума. Решение РБА по монетарной политике сюрпризов не преподнесло, равно как и сопроводительные комментарии. Однако, опубликованные в четверг данные по рынку труда отразили довольно резкий рост уровня безработицы (6,4% в июле против 6,0% в июне).   

Прогноз на неделю  11 - 15 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
 http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/09/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-nedelyu-4-8-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.08.2014 09:34
Обзор основных мировых финансовых рынков за 11 августа

Фондовые рынки немного расслабились и поверили, что на текущий момент можно взять паузу, и не бояться ничего непредсказуемого. Японский Nikkei прибавил 2,38%, гонконгский Hang Seng вырос на 1,29%, британский FTSE - на 1,0%, а германский DAX – на 1,9%. Американские DJIA и S&P также прибавляли немного к завершению торгов.
Валютный рынок пребывал в позитивном спокойствии, так как инвесторы осознали, что переборщили со своими страхами, за выходные осознав, что если Россия вводит ответные санкции, а не начинает военные действия, это очень позитивный момент. В итоге, в основном, выиграли более рискованные активы, за исключением EUR/USD, которая не смогла удержаться выше 1,34 и завершила торги в районе 1,3380. GBP/USD удалось немного восстановиться в район 1,6785, а USD/JPY закрепилась выше 102,00 в районе 102,20. USD/RUB тоже вернулась в район 36,00 от недавних максимумов в районе 36,50.
События в Ираке продолжают оставаться в центре внимания трейдеров. Решение президента США Барака Обамы санкционировать нанесение авиаударов по позициям боевиков экстремистской организации в Ираке. В настоящий момент угроза того, что боевые действия затронут юг страны, где добывается 100% экспортируемой нефти, рассматривается как минимальная, а потому котировка цен на нефть неудивительна. В результате, WTI спустилась в район 97,10 за баррель, а Brent – в область 105,30. 
Драгоценные металлы замерли в диапазонах на фоне неопределенности геополитической ситуации. В итоге, к моменту написания обзора XAU/USD торговалась в районе 1308,10 за унцию, а XAG/USD – удерживалась в области 20.

Прогноз на вторник, 12 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB

 http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/11/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-11-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.08.2014 23:44
Обзор основных мировых финансовых рынков за 12 августа

Фондовые рынки демонстрировали противоречивую, но сдержанную динамику, завершив торги, по большей части вблизи нулевых отметок. Японский Nikkei прибавил лишь 0,2%, гонконгский Hang Seng вырос на 0,18%, британский FTSE - потерял 0,01%, а германский DAX – 1,21% в связи со слабыми экономическими данными. Американские DJIA и S&P также несли небольшие потери к завершению торгов.
Звездой вчерашнего рынка вновь стала пара EUR/USD, которая на выходе слабых экономических отчетов попыталась обновить годовой минимум. Все дело в том, что ZEW Германии продемонстрировал восьмой месяц разочаровывающих данных подряд, скатившись к минимальному с декабря 2012 года уровню. Этот факт обвалил пару к минимуму 1,3335, спровоцировав ослабление EUR/GBP ниже 0,7950, и тем самым поддержав восстановление GBP/USD в район 1,6810 после достижения 2-месячного минимума 1,6755. USD/JPY с утра сделала попытку восстановления, но застряла в районе 102,30.
Международное энергетическое агентство обвалило цены на нефть, снизив прогнозы по спросу на нефть на 2014 и 2015 гг, подсчитав, что объемы добычи стран ОПЕК выросли до пятимесячного максимума. Кроме того, вмешательство США в «иракские дела» снизило риск перебоев с поставками «черного золота» и также ослабило позиции актива. В результате, WTI спустилась в район январских уровней на отметке 95,87 за баррель, а Brent – в область 9-месячного минимума 103,48. 
Драгоценные металлы попытались продолжить укрепление в связи с ростом напряжения между Россией и Украиной, однако пробой сильных уровней сопротивления не удался, отправив активы к уровням открытия. В итоге, к моменту написания обзора XAU/USD торговалась в районе 1310,30 за унцию, а XAG/USD – удерживалась в области 19,90.

Прогноз на среду, 13 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/12/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-12-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.08.2014 23:28
Обзор основных мировых финансовых рынков за 13 августа

Даже несмотря на слабые экономические данные фондовые индексы всего мира продемонстрировали вчера позитивную динамику. Японский Nikkei прибавил 0,35%, гонконгский Hang Seng вырос на 0,81%, британский FTSE - на 0,37%, а германский DAX – на 1,43%. Американские DJIA и S&P также несли небольшие потери к завершению торгов.
Валютный рынок вчера переживал за судьбу британского фунта, который потерял почти 150 пунктов за считанные часы, после того как глава Банка Англии Марк Карни отметил, что рост заработной платы и производительности пока «разочаровывают». Это уверило рынки в том, что регулятор не будет торопиться с ужесточением монетарной политики. В отдельном отчете рынок труда продемонстрировал снижение безработицы, однако при снижении и темпов роста заработной платы, что только подтверждает, что угрозы инфляции на текущий момент не существует. В итоге, GBP/USD скатилась в район майских минимумов на уровне 1,6684, неподалеку от которых и завершила торги. EUR/USD сначала падала, потом восстанавливалась, потом опять падала, но в итоге завершила торги в районе 1,3370, откуда и открывала среду. USD/JPY вела себя довольно сдержанно, поначалу проигнорировав японский ВВП, а затем и слабые данные по розничным продажам из США и завершив торги в районе 102,40.
Цены на нефть немного откорректировались после падения, наблюдавшегося во вторник, однако восстановлении пока говорить рано. В результате, WTI вернулась к отметке 96,30 за баррель, а Brent – в область 104,30. 
Драгоценные металлы вели себя сдержанно, немного порадовавшись слабым данным из США, однако, в общем, не демонстрируя четко выраженной направленности торгов. В итоге, к моменту написания обзора XAU/USD торговалась в районе 1313 за унцию, а XAG/USD – удерживалась в области 19,80.
Прогноз на четверг, 14 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/13/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-13-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.08.2014 09:21
Обзор основных мировых финансовых рынков за 14 августа

Вчера фондовый рынок вырос на фоне затишья на геополитической арене. Японский Nikkei прибавил 0,66%, гонконгский Hang Seng ослаб на 0,36%, британский FTSE – укрепился на 0,43%, а германский DAX – на 0,29%. Американские DJIA и S&P также немного подросли к завершению торгов.
Четверг был ознаменован временным снижением популярности доллара США, и временной коррекцией евро. Экономические отчеты из еврозоны продолжили рисовать пессимистичную картину: ВВП Германии во 2 квартале сократился на 0,2%, а еврозоны – остался неименным, хотя прогнозировался прирост на 0,1%. Даже показатели инфляции продолжили падение (-0,7% против -0,6% прогноза). Тем не менее, после непродолжительного снижения EUR/USD оттолкнулась от минимума 1,3348 и попыталась пробить 1,34. Попытка не увенчалась успехом, однако сам факт подтвердил перепроданность единой валюты и вероятность некоторой коррекции вверх. GBP/USD, тем временем, продолжила демонстрировать падение, обновив 4-месячный минимум на уровне 1,6656 и откатившись в район 1,6680 на закрытии. USD/JPY весь день боролась за место под солнцем выше 102,50, однако так и не смогла удержаться выше, завершив торги в районе 102,40.
Цены на нефть продолжили падение, так как очередные подтверждения спада в европейской экономике подтвердили опасения по поводу дальнейшего сокращения спроса на энергоносители. В результате, WTI вернулась к отметке 94,00 за баррель, а Brent – в область 102,00. 
Драгоценные металлы вели себя сдержанно, практически не среагировав на опубликованные вчера слабоватые отчеты по с рынка труда США. В итоге, к моменту написания обзора XAU/USD торговалась в районе 1313 за унцию, а XAG/USD – удерживалась в области 19,80.

Прогноз на пятницу, 15 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/14/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-14-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.08.2014 10:24
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 11 - 15 августа

На минувшей неделе фондовые индексы отыгрывали потери, понесенные ранее. Отчасти, такая динамика была обусловлена техническими факторами, отчасти некоторым ослаблением геополитической напряженности (отсутствие новостей о ее усилении – уже хорошие новости). Свою лепту в динамику внесла и опубликованная макроэкономическая статистика. Наиболее значительное укрепление продемонстрировал Nasdaq (+2,65%), вернувшийся к июльскому максимуму на уровне 3990,25. S&P вырос на 1,3%. Dow Jones прибавил 0,76%. Во многом такую динамику обусловили недостаточно сильные отчеты, которые в очередной раз снизили опасения скорого повышения ставок ФРС США. В июле розничные продажи остались на неизменном уровне, в то время как ожидался рост на 0,2%. Это стало самым слабым итогом с января текущего года. Хуже ожиданий оказался и отчет по обращениям за пособием по безработице (311 000 против прогноза 307 000). До самого низкого значения с ноября 2013 года снизился и индекс потребительского доверия от университета Мичигана (79,2 против прогноза роста к отметке 82,7).  Европейские индексы также предприняли попытку восстановить часть потерь. Но, учитывая складывающуюся экономическую ситуацию (ВВП Германии снизился на 0,2% в квартальном соотношении, экономика еврозоны в целом не дотянула до прогноза роста на 0,1%, продемонстрировав неизменный результат), неудивительно, что рост оказался символическим.  EU Stocks 50 вырос на 0,23%, немецкий DAX30 укрепился на 0,29%.   Позитивную динамику продемонстрировал и  японский Nikkei, который вырос на  1,46%. На фоне ожиданий, что Банк Англии не станет в скором времени ужесточать монетарную политику вырос на 1,97% и британский FTSE.
Акции компании Wal- Mart продемонстрировали по итогам недели умеренное ослабление, снизившись на 0,44%.  Определенное разочарование вызвал отчет, опубликованный в четверг. Скорректированная прибыль в соответствии с ожиданиями составила $1,21 на акцию. Выручка выросла на 2,8% до $119,34 млрд, превысив прогноз на уровне  в $119,1 млрд. Разочарованием стали ожидания относительно будущего компании. Согласно прогнозу ритейлера, его скорректированная прибыль по итогам финансового года составит $4,9-5,15 на акцию против озвученных ранее цифр на  уровне  $5,1-5,45 на акцию.  Падение по итогам недели на 2,32% продемонстрировали и акции компании Cisco, которая по итогам отчетного периода продемонстрировала падение выручки на 0,5% г/г до уровня $12.36 млрд. 
Котировки нефти сорта Brent в течение недели продемонстрировали снижение, потеряв 2,18%. Минимум был отмечен на уровне 101,90. Давление на черное золото оказывают опасения дальнейшего снижения спроса в связи с тем, что прогноз по темпам роста мировой экономики от МВФ остается не слишком благоприятным. При этом есть все основания предполагать, что предложение нефти будет продолжать рост. Военные действия в Ираке не затрагивают юг страны, где находятся основные нефтедобывающие мощности, Ливия также постепенно восстанавливает добычу.   
Золото в течение недели демонстрировало достаточно сдержанную динамику, постепенно двигаясь вверх, однако в пятницу отдало все, что ему удалось заработать. В результате неделю желтый металл завершил с потерями в 0,29%.  Наиболее сильное влияние на актив на данном этапе по-прежнему оказывают геополитические риски, которые на прошлой неделе не дали поводов для роста котировок золота. Американская статистика, хоть и свидетельствовала о том, что, скорее всего, ждать начала повышения ставки пока не стоит, все же не позволила золоту развить более активный рост.
На валютном рынке наиболее сильную динамику продемонстрировал британский фунт. Пара GBP/USD отметила минимум на уровне 1,6656 и даже к завершению недели не смогла восстановиться выше уровня 1,6700. Основное снижение произошло в  среду, когда были опубликованы данные по рынку труда Великобритании, а также инфляционный отчет от Банка Англии. Несмотря на то, что ситуация с занятостью в стране продолжает улучшаться, роста заработных плат не наблюдается, что может стать фактором, сдерживающим усиление инфляционного давления. Кроме того, британский Центробанк пересмотрел свои прогнозы по темпам роста до 1,25% от 2,5% ранее, тем самым, подтвердив, что он видит негативные тенденции в экономике. Таким образом, надежды на повышение ставки в текущем году растаяли.
   
Прогноз на неделю  18 - 22 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/16/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-nedelyu-11-15-avgust/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.08.2014 09:07
Обзор основных мировых финансовых рынков за 18 августа

Фондовый рынок смог начать неделю в позитиве. Японский Nikkei прибавил 0,03%, гонконгский Hang Seng остался неизменным, британский FTSE – укрепился на 0,78%, а германский DAX – на 1,68%. Американские DJIA и S&P также подросли к завершению торгов.
Понедельник обещал быть спокойным на фоне пустого экономического календаря, если бы не безудержное стремление доллара США пробраться к новым максимум, и не воскресное интервью Марка Карни на тему монетарной политики. С самого утра впечатлил британский фунт, который отреагировал гэпом вверх на заявление главы Банка Англии о том, что решение по ставке будет обязательно зависеть от показателей роста заработной платы. Это помогло GBP/USD укрепиться выше 1,6730, где пара и завершила торги. EUR/USD торговалась в районе 1,3360, куда ее отправило сильное сопротивление 1,34 после неудачной попытки тестирования. USD/JPY упорно пыталась пробить отметку 102,50, и под конец торгового дня все же взяла этот барьер.
Цены на нефть вновь продолжили падение под влиянием сразу двух факторов: во-первых, американский доллар вновь начал укрепление, а, во-вторых, иракские курды вновь вернули контроль над крупнейшей плотиной страны, отбив ее у боевиков ИГИЛ. В результате, WTI спустилась к отметке 93,80 за баррель, а Brent – в область 101,60. 
Пока золото и серебро не показывали никаких внушительных движений, фьючерсы на палладий достигли 13-месячного максимума на опасениях, что мировые запасы не смогут удовлетворить спрос на металл в полной мере, так как интерес к активу, используемому в создании автомобилей, продолжает расти. За текущий год палладий прибавил уже 25% после 5-месячной забастовки в ЮАР, завершившейся лишь в июне. Цены в течение дня отметили 901,70, спустившись в район 894,40 на закрытии.

Прогноз на вторник, 19 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/18/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-18-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.08.2014 23:57
Обзор основных мировых финансовых рынков за 19 августа

Фондовый рынок продолжил расти и во вторник. Японский Nikkei прибавил 0,87%, гонконгский Hang Seng  - 0,63%, британский FTSE – укрепился на 0,56%, а германский DAX – на 0,96%. Американские DJIA и S&P также подросли к завершению торгов.
Во вторник GBP/USD опять перетянула все внимание на себя, обвалившись в район 1,6615 на выходе более слабых, чем предполагалось британских данных по инфляции, а также более сильных данных по рынку недвижимости США. Британский CPI как в месячном, так и в годовом исчислении значительно не дотянули до прогнозов, вновь дав инвесторам понять, что ужесточения ставки от Банка Англии в ближайшее время ждать не стоит. EUR/USD, тем временем, скатилась в район 1,3320 на фоне пустого календаря и растущего спроса на американский доллар. USD/JPY смогла подойти в район 102,90, благодаря росту числа разрешений на строительство, а также превышению прогнозных значений по числу новостроек в США. NZD/USD также попала под давление в связи с чередой слабых экономических данных из Новой Зеландии, а также очередным неблагоприятным исходом аукциона по молочной продукции, завершив торги в районе 0,8425.
Цены на West Texas Intermediate обвалилась к семимесячному минимуму на отметке 92,63, так как инвесторы распродавали сентябрьские контракты до момента их истечения, а также покупали более дешевые контракты на будущую поставку. Brent торговалась вблизи вчерашних минимумов в районе 101,50.
Золото и серебро пережили еще один день распродаж на фоне сильных данных из США, подтвердивших, что американская экономика продолжает восстанавливаться хорошими темпами. Кроме того, CPI вышел в соответствии с прогнозами на уровне 2%. Это и отправило XAU/USD в район 1295,30, а XAG/USD – к 19,40.

Прогноз на вторник, 20 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/19/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-19-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.08.2014 10:40
Обзор основных мировых финансовых рынков за 20 августа

Фондовый рынок прервал рост в среду, отчасти из-за более агрессивных протоколов двух центробанков. Японский Nikkei прибавил 0,87%, гонконгский Hang Seng  - 0,03%, британский FTSE потерял 0,35%, а германский DAX – 0,21%. Американские DJIA и S&P чуть подросли к завершению торгов.
Протокол Банка Англии не обманул наши ожидания – сюрприз в виде двух проголосовавших за повышение ставки на прошлом заседании помог GBP/USD немного оправиться, оттолкнуться от 1,66 и отметить 1,6678, однако пара не удержалась и скатилась чуть ниже 1,66 на выходе протокола FOMC. Тем временем, EUR/USD пробила 1,33 на укреплении доллара и остановилась в районе 1,3260. USD/JPY добралась до максимума 103,74  на выходе протокола предыдущего заседания FOMC, на котором стало известно, что представители Федрезерва все же размышляли об ускоренном переходе в режим ужесточения. Однако решили подождать больше аргументов в пользу действительно сильного рынка труда и роста инфляции.
Цены на нефть смогли немного восстановиться в рамках коррекционного отката, даже несмотря на продолжающееся укрепление доллара США и позитивный протокол FOMC. Brent торговалась вблизи 102,20, а WTI добралась до 93,40.
Золото и серебро, как и предполагалось, отреагировали на более агрессивный протокол FOMC, который показал более оптимистичный настрой представителей. Это и отправило XAU/USD в район 1289,00, а XAG/USD – к 19,40.

Прогноз на четверг, 21 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/20/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-20-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.08.2014 09:16
Обзор основных мировых финансовых рынков за 21 августа

Несмотря на то, что азиатские индексы расстроились из-за более слабых, чем предполагалось, данных PMI из Китая, европейские и американские бенчмарки были полны оптимизма. Японский Nikkei прибавил 0,85%, гонконгский Hang Seng  потерял 0,66%, британский FTSE укрепился на 0,33%, а германский DAX – на 0,93%. Американские DJIA и S&P чуть подросли к завершению торгов.
Опубликованный в среду протокол FOMC даже в четверг будоражил сознание валютного рынка, спровоцировав падение евро и фунта к многомесячным минимумам. EUR/USD скатилась к отметке 1,3242, однако восстановилась в район 1,3280 к завершению торгов, чем отчасти поспособствовали более сильные данные по деловой активности в Германии. GBP/USD демонстрировала сдержанные потери, закрепившись ниже 1,66, так как данные по розничным продажам Великобритании оказались слабее прогнозных значений. USD/JPY, тем временем, добралась до 4,5-месячного максимума на отметке 103,95 на всеобщем позитиве, завершив торги неподалеку.
Цены на нефть продолжили восстановление в рамках коррекционного отката, и позитивных данных из США, которые уверили рынки, что спрос на энергоносители будет расти. Brent торговалась вблизи 102,60, а WTI добралась до 94,40.
Золото и серебро, как и предполагалось, продолжили находиться под давлением в связи с всеобщим рыночным позитивом, сильными экономическими данными из США и ожиданиями более скорого повышения ставки от ФРС. Это и отправило XAU/USD в район 1274,70, а XAG/USD – к 19,40. А тем временем, цены на медь (HG) отскочили от минимумов 19 августа, прибавив 8,4%, так как спрос на металл вновь вернулся на фоне сокращающихся запасов. HG подросла до $3,17 к моменту написания обзора.

Прогноз на пятницу, 22 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/21/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-21-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.08.2014 12:24
Обзор за неделю 18 – 22 августа. Прогноз на неделю 25 - 29 августа.
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 18 - 22 августа


Завершившуюся неделю фондовые индексы провели, сохраняя позитивный настрой. Все они завершили прошедшую пятидневку  в «зеленом».  Поддержку индексы получили на фоне продолжающегося снижения геополитической напряженности. Кроме того, позитивное влияние на котировки индексов оказывали и опубликованные данные. Позитивную динамику продемонстрировали отчеты с рынка жилья США. Оптимизм вселяют и данные по занятости. Согласно последнего отчета число обращений за пособием по безработице за неделю сократилось до 298 000. В свете этого рынок практически проигнорировал достаточно агрессивный протокол ФРС, который дал понять, что американский регулятор рассматривал возможности более раннего повышения ставки. Подобные ожидания в пятницу подтвердила и Джанет Йеллен. Глава ФРС хотя и отметила, что на рынке труда сохраняются определенные проблемы, но все же более быстрый, чем ожидалось, рост занятости может привести к более раннему повышению ставок.  Dow Jones  продемонстрировал рост на 1.82%. По 1,42% добавили Nasdaq, который к тому же преодолел психологическое сопротивление 4000 и обновил максимум на уровне 4060,25, и S&P, также обновивший максимум на 1991,25. Немецкий DAX30 подрос на 1,35%.   EU Stocks 50 вырос на 0,78%. При этом, рост европейский индексы продемонстрировали вопреки тому, что состояние европейской экономики продолжает вызывать достаточно серьезные опасения. Видимо, рынок надеется на то, что ЕЦБ в скором времени будет вынужден пойти на запуск программы количественного смягчения, чтобы стимулировать рост и сдержать развитие дефляционных процессов.
Акции компании Home Depot продемонстрировали по итогам недели уверенный рост, прибавив , 8,02%. Во многом это объясняется опубликованной квартальной отчетностью. Прибыль компании по итогам 2-го квартала финансового года составила $1,52 в расчете на одну акцию против прогноза $1,44.  Выручка за отчетный период составила $23.81 млрд (+5.7% г/г). В сторону повышения был пересмотрен и прогноз по финансовым показателям на 2014 год.
Котировки нефти сорта Brent продолжили снижение, снизившись на 0,73%. WTI подешевела за неделю на 1,61%. Давление на черное золото по-прежнему оказывали опасения того, что рост мировой экономики будет недостаточно быстрым и спрос на нефть будет снижаться. При этом стоит отметить, что добыча, в частности,  в США находится на тридцатилетних максимумах из-за продолжающейся сланцевой революции.   
Золото в течение недели продемонстрировало падение, снизившись на 1,63%. Снижение геополитической напряженности привело к падению спроса на защитные активы. Кроме того, неплохая американская статистика и достаточно агрессивный тон протокола последнего заседания ФРС усилили ожидания возможного скорого повышения ставки американским регулятором.  В течение недели актив снижался к уровню 1272,89, откатившись к закрытию в район уровня 1280,66.
На валютном рынке  британский фунт снова оказался под давлением, несмотря на то, что Марк Карни на минувших выходных попытался убедить рынок у том, что они пойдут на повышение ставки не дожидаясь фактического роста заработных плат, а среди представителей МРС  наметился раскол и появилось 2 сторонника ужесточения монетарной политики. Тем не менее, разочаровывающие данные по розничным продажам и американский протокол снова вернули опасения, что Банк Англии в вопросе ужесточения может остаться в аутсайдерах. В результате пара GBP/USD снизилась к уровню 1,6560, потеряв 0,94%.
     
Прогноз на неделю  25 - 29 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/23/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-nedelyu-18-22-avgust/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.08.2014 10:24
Обзор основных мировых финансовых рынков за 25 августа

Основные фондовые индексы мира продолжили свой рост в понедельник 25 августа по мере того как участники рынка продолжили отыгрывать последние заявления глав двух крупнейших центральных банков мира, сделанных в пятницу вечером 22-го числа.
Джаннет Йеллен во время своего выступления на симпозиуме в Канзасе выразила обеспокоенность состоянием рынка труда. Несмотря на снижение уровня безработицы, американский регулятор по-прежнему не убежден в том, что ситуация здесь претерпела значительны улучшения. Она обратила внимание на то, что снижение безработицы протекает на фоне снижения уровня вовлеченности. Во многом из-за того, что большое количество лиц трудоспособного возраста утратило надежду найти новую работу, прекратило ее поиски и теперь не учитывается в качестве трудовых ресурсов. Еще одним беспокоящим регулятор фактором является большое количество лиц работающих неполную трудовую неделю.
Глава ФРС еще раз подчеркнула, что при принятии решения по повышению ставки ситуация на рынке труда будет оцениваться по ряду показателей а не только по уровню безработицы. Инвесторы позитивно отреагировали на ее выступление, и предъявляют повышенный спрос на акции. На этом фоне фьючерсы на S&P 500 (ES) прибавили 0,4%, NASDAQ-100 (NQ) 0,3%, Dow 0,4%. В ожидании встречи Украина-ЕС-Таможенная тройка ростом отметились и фондовые площадки в Европе, где DAX прибавил 0,3%, а Euro Stoxx 50 0,5%.
На валютном рынке евро продолжил терять свои позиции, так как Марио Драги объявил о готовности ЕЦБ перейти к монетарным стимулам в случае необходимости, а шансы на это очень велики. Пара EUR/USD открылась с разрывом вниз в районе 1,3190, который пробует закрыть.
Цены на нефть основных эталонных сортов также начали неделю на негативной территории, после того как на выходных стало известно, что объемы добычи в Ливии продолжают увеличиваться, несмотря на рост политической напряженности внутри страны, сопровождающейся активными боевыми действиями. Однако на относительно низких уровнях Brent снова пользовался повышенным спросом и снова двинулся вверх в район 102,70.
Золото и серебро торговались практически без изменений в очень узких боковых коридорах.

Прогноз на вторник, 26 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/25/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-25-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.08.2014 11:15
Обзор основных мировых финансовых рынков за 26 августа

В течение дня активы фондовых рынков чувствовали себя достаточно уверенно. При этом фаворитами были американские и европейские площадки, а вот «азия» продемонстрировала умеренное снижение. Наибольший оптимизм среди «американцев» наблюдался по индексу, который включает в себя компании с малой капитализацией. Так, Russell 2000 (TF) закрылся ростом на 0,83%, Nasdaq (NQ) вырос на 0,33%, DJI(YM) +0,25%, S&P 500 (ES) +0,12%. Европейские индексы, на удивление, чувствовали себя даже более уверенно: французский FCE повысился на 1,27%, DAX и FESХ выросли равносильно на 1,04%, укрепление FTI составило 0,93%.
Оптимизм покупателей был обусловлен проходившей в Минске встречей Путина, Лукашенко и президента Украины Порошенко. В центре внимания были переговоры между президентами России и Украины, которые позволили обменяться мнениями о том, в каком состоянии находятся усилия по завязыванию политического процесса с целью урегулирования кризиса на Украине. Несмотря на то, что, по мнению канцлера Германии Ангелы Меркель, которое она озвучила на прошлой неделе, «переговоры между Петром Порошенко и Владимиром Путиным едва ли оправдают ожидания прорыва в политическом разрешении кризиса вокруг Украины», трейдеры восприняли событие более чем оптимистично.
Отсутствие активной торговли по индексам Китая и Японии было вызвано опасениями в том, что стороны смогут договориться, так как уже сейчас, на фоне кризиса отношений России с Украиной, еврозоной и с США основное ориентир России приходится именно на азиатскую сторону.
Из акций наиболее привлекательными стали составляющие индекса DJI: Pfizer (+1,04%), Unitedhealth (1,04%) и IBM (+0,96). У Pfizer, например, причиной спроса на акции стало возобновление активности компании в направлении слияния с английской AstraZeneca. Результаты пока что туманны, однако сама уверенность Pfizer в своих силах позволяет участникам финансовых рынков спокойно покупать американского гиганта фармацевтического сектора.
На валютном рынке усиление американской валюты продолжилось. По итогам дня доллар торговался на уровне почти шестимесячного максимума против корзины из основных валют, что стало результатом неожиданного роста потребительского доверия в США до 7-ми месячного максимума. Евро, несмотря на политические события в Минске, по-прежнему снижался, и, обусловлено это было двумя факторами. Во-первых, ожиданиями вмешательства ЕЦБ в монетарную политику, в чем участники рынка уже не сомневаются. Во-вторых, тем, что еврозона пока что готовится к ухудшению отношений с Россией, что может привести к ограничению поставок газа в зимний период 2014 – 2015. По итогам дня потери евро составили 0,16%.

Прогноз на среду, 27 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/27/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-26-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.08.2014 10:48
Обзор основных мировых финансовых рынков за 27 августа

Мировые фондовые рынки закончили торговый день 27 августа следующими результатами:  японский Nikkey225 – минус 0,42%, китайский Hang-Sank – минус 0,93%. Cнижение азиатских рынков связано с вышедшей на прошлой неделе слабой экономической статистикой из Китая, которая показала ухудшение деловых настроений в стране. Очевидно, что Японии, что Китаю необходимы очередные порции вливания ликвидности. Единый европейский фондовый индекс EuStocks50 показал нулевое изменение. Голландский FTI вырос на 0,12%, французский FCE – на 0,17%, британский FTSE  - на 0,18%. Немецкий DAX cнизился на 0,1% на фоне слабых данных по индексу потребительского доверия в Германии от GFK. Американские фондовые индексы в свете отсутствия важной макроэкономической статистики показали минимальные изменения: S&P – минус 0,09%, Dow Jones – минус 0,01%, Nasdaq – минус 0,01%. 
На валютном рынке день прошел под знаком снижения доллара США вдоль всего рынка. Частично это было связано с прошедшей в Минске встречей Президентов стран Таможенного Союза, Украины и представителей ЕС, на которой обсуждались пути выхода из геополитического кризиса. Снижение доллара также носило и технический анализ так, как американская валюта последнее время была сильно перекуплена по отношению к большинству валют. Сырьевые валюты (австралийский, новозеландский и канадский доллары) также показали рост по отношению к доллару.
Из энергетического сектора следует остановиться на натуральном газе (NG). Приближение осени в США все-таки дает о себе знать и котировки голубого топлива пошли вверх. Действительно, стоимость газа более тесно, чем нефти, связана с сезонным фактором. Поэтому найдя поддержку на отметке 3,738 доллара, газ оттолкнутся вверх, и движется на север.
Из металлов стоит выделить палладий (PA), который вчера показал рост на 0,78%. Цены на данный металл продолжают идти вверх на фоне длившейся 5 месяцев забастовки на шахте по добыче палладия в ЮАР: добыча металла в этой стране еще не вернулась до забастовочных уровней. Во-вторых, противостояние России, крупнейшего производителя палладия в мире и запада также подогревает цены на данный металл.

Прогноз на четверг, 28 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/28/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-27-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.08.2014 11:38
Обзор основных мировых финансовых рынков за 28 августа

Четверг прошел не самым оптимистичным образом для фондового рынка. И азиатские, и европейские, и американские фондовые индексы продемонстрировали падение. Во многом этому способствовал рост геополитической напряженности.  На Востоке Украины ситуация продолжает накаляться. К тому же сегодня президент Украины заявил, что фактически Россия ввела свои войска на территорию страны. В результате японский Nikkei подешевел на 0,61%.   Немецкий DAX снизился на 1,06%. EuStocks50  упал на 0,75%. Американские индексы показали менее значительное снижение.  S&P  потерял 0,11%,  Dow Jones снизился на 0,17%,  Nasdaq полегчал на 0,18%. Но американские индексы получили умеренную поддержку со стороны опубликованной макроэкономчиеской статистики США.
На валютном рынке, несмотря на позитивные отчеты: уточненные данные по ВВП США за 2 квартал, а также еженедельные данные по первичным обращениям за пособием по безработице, пара USD/JPY продемонстрировала снижение в район уровня 103,55, от которого немного откатилась к закрытию. Возвращение темы геополитических рисков вызывает спрос на «тихие гавани», в том числе и на японскую йену.
На товарно-сырьевом рынке драгоценные металлы продемонстрировали рост по итогам дня. Золото (+0,68%) и серебро (+0,75%) воспользовались ситуацией и укрепили свои позиции на фоне усиления геополитической напряженности, хотя после выхода сильной американской статистики, которая в очередной раз убедила в том, что вероятность более раннего повышения ставки Федрезервом все же существует.
Нефть марки WTI продемонстрировала рост на 0,87%, получив поддержку со стороны американской статистики. Признаки восстановления американской экономики усиливают ожидания, что спрос на черное золото увеличится. Натуральный газ (NG) продолжил дорожать. По итогам дня его котировки выросли на 0,9%.  Поддержку голубое топливо получает в связи с сезонными факторами: осень не за горами.

Прогноз на пятницу, 29 августа читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/08/29/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-za-28-avgusta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.09.2014 08:22
Принципы торговли по трендам и диверсификации торговых инструментов

Большое количество книг и статей, посвящены торговле по тренду и диверсификации. При этом далеко не всегда эти книги и статьи раскрывают принципы торговли комплексно.
Эта статья посвящена основным принципам, которые будут полезны не только начинающим, но и опытным трейдерам. В ней вы найдете наиболее полезные и интересные принципы торговли. Прочитав эту статью, вы не только сможете сделать свою торговлю более эффективной, но и узнаете, как снизить риски за счет диверсификации торговых инструментов.

Скачать книгу http://www.fxclub.org/sites/fxorg/files/files2/docs/principi_torgovli.pdf/?from=advert_ru_self_forum_link

 
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 1 - 5 сентября

Неделю основные фондовые индексы завершили на позитивной ноте.  Наиболее активную динамику продемонстрировали европейские индексы:  EU Stocks 50 вырос на 3,36%, немецкий DAX30 укрепился на 3,06%. В целом, это неудивительно, учитывая решительность действий ЕЦБ, который понизил  основную процентную ставку с 0,15% до 0,05%, а ставку по депозитам до -0,2%. Также было объявлено о начале выкупа нефинансовых активов частных компаний. Все эти меры призваны направить ресурсы банков в экономику, которая в последнее время демонстрирует явные признаки охлаждения. Американская тройка продемонстрировала более сдержанную динамику. По итогам недели  Dow Jones  продемонстрировал рост на 0,28%. S&P укрепился на 0,39%. Nasdaq добавил 0,23%. Сдержанность динамики обусловлена отчасти тем, что американская тройка находится в районе максимумов. Макроэкономический фон остается смешанным: индексы деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности и сфере услуг продемонстрировали рост, а вот данные по занятости по платежным ведомостям в несельскохозяйственном секторе оказались слабее ожиданий, продемонстрировав рост всего на 142 000 против прогноза 225 000. Таким образом, пока говорить о том, что ФРС решится на более ранее, чем предполагалось, повышение ставки все же несколько преждевременно.  Рост продемонстрировали и азиатские индексы. Японский  Nikkei 225 укрепился на 1,71%. Hang Seng добавил 2,22%. Хотя их динамика была сдержана довольно агрессивным тоном комментариев Банка Японии, который не считает, что текущее замедление в экономике является достаточным поводом для дополнительного стимулирования.  Дополнительным фактором, который оказал поддержку фондовому рынку, стало и подписание соглашения о взаимном прекращении огня на Украине.
На прошлой неделе акции Apple обвалились на 4,13%. Причина кроется в том, что основной конкурент компании – Samsung провел успешную презентацию новых мобильных устройств. Совместно с Facebook  Samsung разработала очки виртуальной реальности, которые будут работать совместно с новым смартфоном Galaxy Note 4. Также давление на котировки оказала и сообщения о возможном взломе сервиса iCloud.
Котировки нефти большую часть недели удерживались в пределах диапазона и завершили ее в районе нижней границы. Марка Brent снизилась на 2,11%. WTI потеряла 2,44%.  Фундаментальных причин для роста у черного золота немного.  Добыча в США находится на тридцатилетних максимумах, благодаря продолжающейся сланцевой революции, а на европейский рынок постепенно возвращается Ливия, которая в этом месяце намерена продавать около 1 млн. баррелей  в сутки. К тому же, признаки охлаждения европейской экономики могут оказывать негативное влияние на спрос.   
Драгоценные металлы продемонстрировали снижение по итогам недели. Золото потеряло 1,46%,  серебро подешевело на 1,37%. Палладий «полегчал» на 2,18%.  Традиционно в периоды укрепления доллара активы, номинированные в американской валюте дешевеют. К тому же, довольно сильная статистика из США оказывала на металлы дополнительное давление. Также негативное влияние на активы оказало и снижение геополитической напряженности.
На валютном рынке помимо пары евро/доллар, которая, отметив минимум с июля 2013 года на уровне 1,2919, потеряла 1,33% под влиянием решения ЕЦБ, внушительное падение продемонстрировал и британский фунт. Пара GBP/USD снизилась на 1,61%. Опубликованная макроэкономическая статистика была достаточно позитивной (индекс деловой активности в строительном секторе и сфере услуг продемонстрировали рост), но довольно серьезные опасения вызывает приближение референдума по независимости Шотландии, который запланирован на 18 сентября, что и стало основным фактором давления на британскую валюту.

Прогноз на неделю  8 – 12 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/06/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-1-5-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.09.2014 12:14
Обзор основных мировых финансовых рынков за 8 сентября

Понедельник прошел на рынках противоречиво: позитив прошлой пятницы, когда было объявлено о заключенном перемирии между украинскими властями и ополченцами, сменился на некоторое разочарование в связи с многочисленными нарушениями договоренностей. Помимо этого расстроили и пересмотренные на понижение данные по ВВП Японии, опубликованные рано утром. Азиатские индексы отреагировали противоречиво. Японский Nikkei прибавил 0,23%, гонконгский Hang Seng  потерял 0,20%. Европа также последовала их примеру: британский FTSE потерял 0,33%, а германский DAX укрепился на 0,11%. Американские DJIA и S&P также удерживались «в красном».
Страх охватил валютный рынок и коснулся исключительно британского фунта, так как на выходных стало известно, что в рамках последнего опроса населения Шотландии большинство уже выступило за независимость государства. Это произошло впервые за всю историю опросов на данную тему и не могло не обвалить GBP/USD, который скатился ниже 1,62 и отметил 1,6102 во время европейских торгов. EUR/USD, тем временем, провела понедельник в рамках узкого диапазона, завершив торги вблизи 1,2950. USD/JPY смогла вернуть часть потерь, понесенных в пятницу, добравшись до 105,40 к закрытию.
Цены на нефть сорта Brent упали ниже $100,00 впервые с июня 2013 года, так как сокращение объемов импорта в Китае вызвало волну опасений, что замедление темпов роста приведет к снижению спроса на актив. В итоге, Brent добралась до 99,72 (минимум с 24 июля 2013), однако вернулась чуть выше 100,00 к закрытию торговых суток, а WTI добралась до восьмимесячного минимума на отметке 91,79.
Золото и серебро также несли потери на сообщениях о том, что управляющий на финансовом рынке начали резко сокращать объемы золота в активах. Это и отправило XAU/USD в район  3-месчного минимума на 1251,41, а вслед за ним и XAG/USD – в район того же 3-месячного минимума на 18,89.

Прогноз на вторник, 9 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/08/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-8-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.09.2014 11:33
Обзор основных мировых финансовых рынков за 9 сентября

И вновь фондовые индексы вели себя противоречиво. Японский Nikkei прибавил 0,28%, гонконгский Hang Seng  потерял 0,20%. Европа была в расстройствах: британский FTSE потерял 0,08%, а германский DAX - 0,49%. Американские DJIA и S&P также удерживались «в красном».
Во вторник валюты продолжили падение против главной звезды рынка – доллара США. Однако обновив многомесячные минимумы вынуждены были скорректироваться вверх. USD/JPY обновила минимум октября 2008 года, отметив 106,47 на общей уверенности инвесторов, что американская валюта выглядит наиболее привлекательной и стабильной в текущих условиях. EUR/USD скатилась к минимумам июля 2013, достигнув отметки 1,2858, однако вернулась выше 1,29 к закрытию. GBP/USD попыталась приостановить падение, что, в принципе, было обоснованно и более позитивными данными по промышленному производству (1,7% г/г против прогноза 1,3%), и выступлением Карни, говорившем о повышении ставки весной 2015 года. Тем не менее, паре не удалось вернуться выше 1,69.
Цены на нефть сорта Brent вновь пытались уйти ниже $100,00 на фоне всеобщего укрепления американского доллара. В итоге, Brent добралась до 99,90, однако вернулась чуть выше 100,00 к закрытию торговых суток. WTI смогла немного восстановиться на ожиданиях роста показателя по запасам нефти, завершив торги в район 93.
Золото и серебро также несли потери на всеобщем укреплении доллара США. Это помогло XAU/USD обновить  3-месчный минимум на 1247,50, а вслед за ним и XAG/USD удалось спуститься в район 3-месячного минимума на 18,85.

Прогноз на среду, 10 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/09/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-9-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

 
Apple - простой и эффективный трейдинг
Компания Apple за последние годы сделала практически невозможное – стала одним из самых узнаваемых и распространенных брендов.  Акции компании при этом стали одним из самых привлекательных инструментов, позволяя трейдерам получить хорошую прибыль.
Узнайте о том, какие факторы влияли на динамику котировок акций компании и как вам использовать новые возможности заработка из новой статьи, посвященной акциям Apple. Присоединяйтесь к успешным трейдерам и зарабатывайте на одном из самых известных мировых брендов.
 
Скачать статью на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/sites/fxorg/files/files2/prostoy_i_effektivnyy_treyding_-_apple.pdf/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.09.2014 11:55
Обзор основных мировых финансовых рынков за 10 сентября

В среду фондовые индексы демонстрировали разнонаправленную динамику. Японский Nikkei прибавил 0,25%, гонконгский Hang Seng  потерял 1,93%. Тем временем, британский FTSE прибавил 0,02%, а германский DAX потерял 0,11%. Американские DJIA и S&P смогли немного прибавитью

Валютный рынок переживал внушительные падения австралийского доллара и британского фунта, причем в этот раз виноват был не только сильный доллар, но и внутренние проблемы каждой из пострадавших валют. AUD/USD понес потери (0,9111) в связи со слабыми данными по потребительскому доверию и отчетом Goldman Sachs, в котором прогнозировалось падение цен на железную руду. Тем временем, британский фунт продолжил распродажи на фоне «шотландской темы». Робкие попытки добраться до отметки 1,6150 были прерваны новой волной слухов о том, что число сторонников независимости Шотландии продолжает расти.  Тем не менее, опубликованные к вечеру опросы подтвердили лидерство сторонников единства. В итоге, GBP/USD скатилась к минимуму 1,6050, однако восстановилась, завершив торги в районе 1,6170. USD/JPY продолжает радовать новыми многолетними максимумами – пара достигла отметки 106,88, перед тем как скорректироваться в район 106,80 на закрытии.

Цены на нефть сорта Brent, наконец, смогли закрепиться ниже $100,00 на фоне всеобщего укрепления американского доллара и в связи с выходом данных, которые показали сокращение запасов нефти не такими существенными темпами, как ожидали рынки. В итоге, Brent добралась до 98,39, закрыв торговые сутки неподалеку. WTI скатилась к 91,23 и, похоже, на этом не собирается останавливаться.

Золото и серебро шли разными дорогами: в то время как первой продолжало дешеветь, второе закрылось чуть выше вчерашних минимумов. В итоге, XAU/USD добралась до 1243,79, а XAG/USD закрылось в район 19,00.

Прогноз на четверг, 11 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/10/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-10-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.09.2014 11:37
Обзор основных мировых финансовых рынков за 11 сентября

Четвертый день недели, а расклад прежний – азиатские рынки разнонаправлены, а Европа и США в негативе. Японский Nikkei прибавил 0,76%, гонконгский Hang Seng  потерял 0,17%. Тем временем, британский FTSE упал на 0,45%, а германский DAX -на 0,11%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали негативную динамику.

На валютном рынке австралийская занятость шокировала общественность, продемонстрировав показатель в 10 раз выше прогнозного, однако даже это не спасло AUD/USD, которая после рефлекторного движения к 0.9216 вновь скатилась к 0,9120. Стоит признать, что такому приросту не стоит особо доверять, учитывая, что 106 тыс – это частичная занятость. Кроме того, есть вероятность, что австралийское бюро статистики корректирует свою методологию подсчета – два месяца назад на этой теме показатель обвалился на 70 тыс. Возможно, именно эти моменты и расстроили «оззи» больше всего. Тем временем, GBP/USD встала на путь исправления, добравшись до 1,6260 в рамках своего восстановления, однако сдав часть позиций к закрытию. USD/JPY смогла зацепиться за 107,00 и пытается там закрепиться. EUR/USD впала в кому в довольно узком диапазоне, удерживаясь вблизи 1,2920.

Цены на нефть сорта Brent продолжили идти вниз, обновив очередной минимум и торгуясь на текущий момент на уровнях апреля прошлого года. Виною всему стали прогнозы Международного энергетического агентства, которое понизило свой прогноз по мировому спросу на нефть на 2015 год до минимального за три года. Подобные ожидания связывают с падением потребления со стороны Китая и Европы.  В итоге, Brent добралась до 97,80, закрыв торговые сутки неподалеку. WTI скатилась к 90,42, но натолкнулась на сильную поддержку и вернулась в район 92,58 к закрытию.

Золото и серебро двигались вниз в унисон на появившихся слухах о том, что ФРС решится на первое повышение ставки раньше, чем предполагалось. В итоге, XAU/USD добралась до 1234,80, а XAG/USD закрылось в район 18,56.

Прогноз на пятницу, 12 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/11/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-11-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link


Фондовые индексы - отличный инструмент для заработка


Фондовые индексы – это один из популярных финансовых инструментов. Являясь комплексным показателем, индекс характеризует динамику группы акций или других активов, объединенных по каким-то признакам. Благодаря этому свойству индексы позволяют инвестировать деньги в целые различные сегменты экономики, буквально, в один клик.

Для того, чтобы зарабатывать на колебаниях индексов не нужно быть финансовым профессионалом и обладать большим капиталом. Достаточно правильно выбрать уровень входа в рынок и точку выхода. Узнайте о том, как начать зарабатывать на индексах из нашей статьи на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/sites/fxorg/files/files2/forex_club_-_preimushchestva_torgovli_indeksami.pdf/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.09.2014 11:37
Обзор за неделю 8 – 12 сентября. Прогноз на неделю 15 – 19 сентября.

Фондовые индексы в большинстве своем  завершили неделю в красном. Исключением стал лишь японский Nikkei, который по тогам рабочей пятидневки вырос на 1,05% на фоне ожиданий, что Банк Японии все же в скором времени будет вынужден пойти на дополнительные меты стимулирования экономики. Европейские индексы откорректировали после роста неделей ранее.    EU Stocks 50 «просел» на 1,55%, немецкий DAX30 снизился на 1,32%. На фоне опасений, что полное сворачивание мер количественного стимулирования ФРС США, которое ожидается в октябре, негативно отразится на фондовых индексах, снижение продемонстрировала и американская «тройка». Наиболее сильно снизился S&P,  потеряв на 1,02%. Dow Jones  продемонстрировал падение на 0,72%. Nasdaq потерял 0,39%. К тому же, рынок полнится слухами на тему сроков начала повышения ставки Федрезервом. И последние статистические данные свидетельствуют о продолжающемся восстановлении экономики и усиливают ожидания, что это может произойти гораздо раньше, чем ожидалось изначально. Опубликованные в пятницу отчеты по розничным продажам (+0,6% в августе) и индексу потребительского доверия от университета Мичигана (84,6 в сентябре против 82,5 в августе) превысили прогнозы. Не добавляет оптимизма и введение новых санкций в отношении России, поскольку мера эта обоюдоострая.
На прошлой неделе акции Apple смогли восстановить часть потерь, понесенных ранее.  Котировки акций выросли на 2,25%. Поддержку актив получил после того, как 9 сентября состоялась презентация нового поколения iPhone.  Компания представила смартфон с диагональю 5,5 дюймов. Также компания презентовала платежную систему Apple Pay, которой эксперты предрекают успех в США, хотя ставят под сомнение ее широкое распространение в Азии. 1,5%  по итогам недели добавили и акции компании Microsoft на слухах о возможном подписании контракта с Mojang AB. 
Котировки нефти на прошлой неделе оказались под давлением.  Марка Brent преодолела ключевой психологический уровень поддержки 100,00 и отметила минимум на 97,47. В целом по итогам недели она снизилась на 2,84%. Давление на черное золото оказали  прогнозы Международного энергетического агентства. На 2015 год оно понизило прогноз по мировому спросу на нефть до минимального уровня за 3 года. Подобные ожидания связывают с падением потребления со стороны Китая и Европы. Не на пользу черному золоту оказались и данные по запасам в США, которые продемонстрировали менее значительное, чем ожидалось, снижение.     
Драгоценные металлы продолжают снижение. По итогам недели золото потеряло 3,16%,  серебро подешевело на 2,88%.  Причины снижения новизной не отличались: отсутствие роста геополитической напряженности, укрепление  доллара, а также сообщения о том, что управляющие на финансовых рынках сокращают объемы золота в активах. Спрос на драгоценные металлы находится на 5-летнем минимуме.   
На валютном рынке продолжается доминирование доллара США. На этом фоне пара USD/JPY продемонстрировала рост на 2,23% и завершила торги выше уровня 107,00.  Пара евро/доллар обновила годовой минимум, снизившись к уровню  1,2858. Однако впоследствии восстановила практически все потери и завершила неделю с символическим плюсом в 0,06%. Ощутимые потери против доллара США понес его австралийский коллега (-3,49%), поддержку которому не смогли оказать даже довольно сильные, на первый взгляд, данные по рынку труда. Число занятых выросло на 121 000. Однако, говорить о явной стабилизации в секторе пока не приходится, поскольку основной рост произошел за счет увеличения временной занятости. На 2,02% снизилась и пара NZD/USD под влиянием менее агрессивного, чем раньше, сопроводительного заявления к решению по монетарной политике.

Прогноз на неделю  15 – 19 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/13/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-8-12-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.09.2014 10:05
Обзор основных мировых финансовых рынков за 15 сентября

Фондовые рынки продолжают демонстрировать разнонаправленную динамику. Японский Nikkei прибавил 0,29%, гонконгский Hang Seng  потерял 0,97%. Тем временем, британский FTSE упал на 0,04%, а германский DAX – вырос на 0,09%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали разнонаправленную динамику.
Япония была в понедельник закрыта в связи с национальным праздником, однако Китай, опубликовавший серию слабых экономических отчетов на выходных, не давал валютам скучать. AUD/USD обвалился к 6-месячным максимумам на уровне 0,8982, однако к закрытию все же вернулся выше 0,90. Более низкие, чем прогнозировалось объемы промпроизводства и розничных продаж вернули на рынок опасения, что КНР все еще может продолжить охлаждение. Тем временем, EUR/USD находилась под небольшим давлением, спровоцированным отчасти и слабыми данными PPI Швейцарии, напомнившие, что и в еврозоне существуют подобные же проблемы. Пара откатилась от максимумов прошлой пятницы и удерживалась в район 1,2920 в течение большей части дня. GBP/USD сдержанно дрейфовала вниз от сильных уровней открытия, а USD/JPY даже делала попытки тестировать поддержку 107,00.
Цены на нефть сорта Brent все так же под давлением. Мы уже говорили о том, что для актива самое страшное – падение спроса, а если крупнейшие потребители демонстрирует замедление экономического роста, то покупать «черное золото», скорее всего, будут в меньших объемах.  Китайские данные по промпроизводству и розничным продажам не дотянули до прогнозов, что заставило инвесторов вновь продавать. В итоге, Brent добралась до 97,04, в очередной раз обновив 6-месячный минимум, однако смогла восстановиться в район 98,14 на закрытии. WTI скатилась к 90,02, но натолкнулась на сильную поддержку и вернулась в район 91,40 к закрытию.
Золото и серебро двигались разнонаправлено. Серебро удерживалось в узких диапазонах, а золото смогло восстановиться на ожиданиях, что Джанет Йеллен не будет слишком агрессивной в рамках ближайшего заседания FOMC. В итоге, XAU/USD добралась до 1233,22 от уровня открытия 1228,94, а XAG/USD закрылась в район 18,60.
Прогноз на вторник, 16 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/15/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-15-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Bitcoin: «живее всех живых»

В начале 2014 года биткоин оказалась под давлением после того как некоторые центральные банки мира серьезно ограничили его использование в подконтрольных им финансовых системах, что стало основным драйвером снижения стоимости криптовалюты с отметки 1090 долларов за единицу до уровня почти в 400.
В частности, наиболее серьезный удар был нанесен Народным Банком Китая, который запретил локальным платежным сервисам обмен биткоинов на реальную валюту.
Тем не менее, спустя полгода все выглядит не так уж мрачно с перспективами этой криптовалюты. В первую очередь, благодаря постоянно поступающей информации о том, что все больше компаний готовы использовать ее как средства платежа. Мы также получаем позитивные сигналы от регуляторов. Биткоин по-прежнему жив и может обладать потенциалом для дальнейшего распространения. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/bitcoin-zhivee-vsekh-zhivykh/?from=advert_ru_self_forum_link


Как защитить сбережения в кризис. Советы трейдера с Уолл-Стрит

Стратегия на год: конец января – конец декабря 2014 г.
«Практический взгляд на глобальную экономику и личные финанcы» — так называется электронная книга Игоря Галкина, в прошлом руководителя подразделения в брокерской фирме с Уолл-Стрит, ныне руководителя Telesales FOREX CLUB.
«Сейчас меры, которые используют центральные банки, достигли масштабов, ранее невиданных в истории финансового мира. Они могут привести к гиперинфляции и к возникновению пузырей на рынках разных активов, поэтому можно заработать, если инвестировать с пониманием того, что это пузырь и он может лопнуть раньше или позже». Скачать книгу можно на сайте ГК FOREX CLUB http://download.fxclub.org/instructions/idea-2014-wall-street-crisis.pdf/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.09.2014 11:52
Обзор основных мировых финансовых рынков за 16 сентября

Фондовые рынки во вторник пребывали в волнении. Японский Nikkei ослаб на 0,23%, гонконгский Hang Seng  потерял 0,91%. Тем временем, британский FTSE упал на 0,18%, а германский DAX –на 0,28%. И только американские DJIA и S&P воспряли духом в преддверии оглашения результатов заседания FOMC.
Вчера российский рубль вновь достиг рекордных минимумов против доллара и евро, отметив 38,87 и 50,31, соответственно. Однако уже к завершению торгов USD/RUB и EUR/RUB откатились от максимальных значений и могут продолжить это и в среду с открытием торгов, благодаря запланированным валютным свопам от Банка России, а также поддержке восстанавливающихся цен на нефть. GBP/USD находилась под давлением в течение первой половины дня, так как на рынках появились слухи о слабых данных по CPI еще до их выхода. Несмотря на то, что британская инфляция, в основном, совпала с прогнозами, восстановление пары проходило очень тяжело до наступления американской сессии. Известия, что некоторые букмекеры уже начали выплачивать выигрыш тем, кто ставил на Шотландию в составе Британии.  В итоге, от 5-дневного минимума 1,6160 пара добралась до 1,6280 к закрытию. EUR/USD оставалась под давлением в течение дня, несмотря сдержанное поведение доллара США, так как экономические отчеты из еврозоны не давали повода для радости. Исследование ZEW принесло противоречивые результаты: несмотря на то, что экономические настроения Германии оказались чуть выше прогнозов (6,9 против 4,8), оценка текущей ситуации резко обвалилась (25,4 против 40,0). В итоге, пара к закрытию торгов подошла к району 1,2960. USD/JPY продолжает удерживаться чуть выше 107,00, не находя сил продолжить укрепление на текущий момент.
Цены на нефть сорта Brent смогли получить поддержку не только со стороны слабого доллара, но и в связи с известиями об урагане. Сезон ураганов уже не за горами, и он может оказывать поддержку ценам на текущих уровнях. В итоге, Brent добралась до 4-дневному максимуму на 99,42, вернувшись в район 98,95 на закрытии. WTI укрепилась к 1,5-недельному максимуму на 94,07, завершив торги в район 93,70.
Золото и серебро умеренно дрейфовали на север, поддерживаемые слабыми позициями доллара США и ожиданиями исхода заседания ФРС. В итоге, XAU/USD добралась до 1241,79, а XAG/USD до 5-дневного максимума 18,86.

Прогноз на среду, 17 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/16/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-16-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.09.2014 11:08
Обзор основных мировых финансовых рынков за 17 сентября


Фондовые рынки в среду были противоречивы. Японский Nikkei ослаб на 0,14%, гонконгский Hang Seng  прибавил 1%. Тем временем, британский FTSE упал на 0,17%, а германский DAX – укрепился на 0,3%. Американские DJIA и S&P демонстрировали умеренное укрепление на выступлении Джанет Йеллен.
USD/RUB смогла продолжить падение после неожиданно резких движений вторника, откатившись в район 38,35 на закрытии торгов. Поддержку российской валюте оказывало и решение Банк России провести операции «валютный своп», и некоторая стабилизация панических настроений на рынке. Тем временем, GBP/USD держал рынок в напряжении первую половину дня, так как все внимание было привлечено к данным по британскому рынку труда и публикации протокола прошлого заседания MPC. Данные вышли довольно неплохими, превысив незначительно прогнозы по некоторым показателям. Кроме того, число сторонников повышения ставки в MPC осталось прежним (2 человека), что также порадовало. Однако GBP/USD радовалась недолго, так как вновь не дождалась роста заработной платы, а, значит, и надежды на то, что инфляция все же найдет точку роста, испарились. Выступление Йеллен надавило на валюту, отправив пару в район 1,6270 на закрытии.
EUR/USD и USD/JPY особенно сильно отреагировали на результаты заседания FOMC, добравшись до 1,2851 и 108,38, соответственно. Стоит отметить, что рынок не сразу среагировал покупкой доллара США, так как в заявлении сохранилась фраза о «продолжительном периоде времени» до первого повышения ставки. И только когда в ответ на несколько вопросов о более конкретных сроках Йеллен допустила, что все может случиться и раньше, чем предполагалось, USD пошел вверх. Добавил поддержки валюте и тот факт, что в стане голосовавших появилось два «диссидента», настроившихся на более скорых переход к ужесточению и опасающиеся инфляции. Тем не менее, стоит признать, что все было не так уж агрессивно, особенно учитывая снижение прогнозов по ВВП на ближайшие годы. Таким образом, не исключено, что обратная реакция не заставит себя ждать.
Цены на нефть сорта Brent вынуждены были спуститься от дневных максимумов в районе 99,60 к 98,70 на закрытии. WTI вернулась к 92,87 от максимумов дня в районе 93,98. Всему виной укрепление доллара США, которое смогло надавить на котировки «черного золота».
Золото и серебро потеряли все надежды на рост, как только Джанет Йеллен заговорила. Четкое понимание, что переход к режиму ужесточения не за горами вызвал распродажи «безопасных активов». В итоге, XAU/USD добралась до 1222,89, а XAG/USD до 18,46.

Прогноз на четверг, 18 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/18/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-17-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.09.2014 10:13
Обзор основных мировых финансовых рынков за 18 сентября

Фондовые рынки в четверг, по большей части, весь себя хорошо, продемонстрировав укрепление практически на всех фронтах. Японский Nikkei вырос на 1,19%, гонконгский Hang Seng  упал на 0,87%. Тем временем, британский FTSE снизился на 0,03%, а германский DAX – укрепился на 1,11%. Американские DJIA и S&P также прибавили в цене, получив серию слабых экономических данных из США и поверив, что это отсрочит переход к режиму ужесточения.
USD/RUB в четверг продолжил умеренную коррекцию на фоне известий о том, что часть санкций со стороны ЕС все же будет отменена. Кроме того, поддержку российской валюте оказывает и приближение налогового периода: 22 сентября будут осуществляться выплаты НДС, что может заставить экспортеров заняться обменом валютной выручки. В результате, после первоначального роста до 38,55 в ответ на результаты FOMC, пара снизилась к 38,47 на закрытии.
Мировые валюты, тем временем, корректировались после нервной среды. USD/CHF вынужден был спуститься ниже 0,94, так как ШНБ не решился на снижение процентной ставки и в очередной раз оставил все на прежних местах. Это укрепило спрос на швейцарский франк, отправив пару в район 0,9340. EUR/USD получила удар со стороны слабых результатов аукциона TLTRO, так как объем кредитования составил лишь 82,6 млрд евро, в то время как, в среднем, ожидания составляли 150 млрд. Это еще раз ставит под сомнение эффективность предпринимаемых ЕЦБ мер.  В результате, пара после попытки скорректироваться в район 1,29, откатилась к 1,2870, однако слабоватые американские отчеты поддержали укрепление пары в район 1,2920 на закрытии. GBP/USD весь день провел в ожидании результатов голосования Шотландии, добравшись до 1,6380 по итогам торговых суток. Тем временем, USD/JPY весь день удерживалась вблизи 6-летних максимумов.
Цены на нефть продолжают падать не только в связи с укреплением американского доллара, но и в связи с плохими перспективами спроса на энергоносители, так как данные из Европы продолжают вызывать сомнения. Итак, Brent спустилась в район 97,60 в завершению торговых суток. WTI вернулась к 91,90.
Золото и серебро попали в первой половине дня под давление, однако слабоватые экономические отчеты вернули надежды инвесторов и интерес к металлам. В итоге, XAU/USD добралась до 4,5-месячного минимума 1215,76, но восстановилась в район 1225 за унцию, а XAG/USD - до более чем годового минимума 18,26, вернувшись в район 18,50.
Прогноз на пятницу, 19 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/19/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-18-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link


4 правила от Валерия Полховского, которым стоит следовать в сезон отчетности
 
Фондовый рынок США незаметно вступил в горячую пору – сезон корпоративной отчетности. И хотя многие за этим следят, далеко не у всех получается сделать правильные выводы, разобраться в реальных свойствах потока поступающей информации и извлечь из него максимальную выгоду. Для подспорья хотелось бы поделиться с вами накопившимися знаниями.
1) Очень много шума
Во время сезона отчетностей на частных трейдеров выливается огромный поток информации, но реально двигающих рынок возможностей не так уж и много. Игнорируйте длинные и сложные статьи, напоминающие аудиторские заключения. Там информация о прошлом, а инвесторы гораздо больше хотят знать о перспективах на будущее.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/4-pravila-ot-valeriya-polkhovskogo-kotorym-stoit-sledovat-v-sezon-otchetnosti/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.09.2014 12:45
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 15 - 19 сентября

Прошлую неделю фондовые индексы практически все завершили на позитиве. Немецкий DAX30 вырос  на 2,05%.  Dow Jones  продемонстрировал укрепление на 1,47%. Nasdaq добавил 0,85%. Из общей мажорной тенденции выделился лишь индекс HSI, продемонстрировавший падение на 0,59%. Во многом  столь оптимистичную  динамику обусловил настрой, который на последнем заседании продемонстрировал ФРС. Американский регулятор сохранил уровень ставок неизменным, но продолжил выход из программы количественного смягчения. При этом в сопроводительном заявлении прозвучала ключевая фраза «продолжительное время», применительно к сроку, в течение которого регулятор будет придерживаться политики низких ставок.  Хотя впоследствии Джанет Йеллен отметила, что все же сроки повышения ставок будут зависеть от поступающей экономической информации. На пользу мировым фондовым площадкам пошли сообщения о том, что Центробанк Китая понизил стоимость краткосрочных займов для банков.  Если вернуться к американским макроотчетам, то надо сказать, что опубликованные на минувшей неделе данные с трудом можно назвать позитивными. Объем промышленного производства снизился на 0,1%. Ниже ожиданий вышел и индекс потребительских цен (-0,2% м/м, 1,7% г/г против 0,0% м/м, 1,9% г/г). Довольно слабыми оказались и данные по выданным разрешениям на строительство и числу начатых строительств. Единственное, что порадовало, так это еженедельные данные по обращениям за пособием по безработице, которые сократились до 280 000 против 316 000 неделей ранее. 
На прошлой неделе акции Apple продемонстрировали умеренное ослабление, потеряв 1,29%.  Некоторое разочарование было вызвано тем, что за первые сутки продаж новых iPhone 6 и iPhone 6 Plus было получено всего 4 млн заказов. К тому же, компания не раскрыла объем продаж за первые выходные (напомним, что после старта продаж предыдущего поколения смартфонов за первые выходные было сделано 9 млн заказов).  На фоне подобных цифр, ждать прорыва максимума на уровне 103,66 не приходилось.   
Котировки нефти Brent в начале недели обновили минимум на уровне 97,04, но в дальнейшем все же смогли восстановить часть потерь, понесенных ранее, и по итогам недели смогли укрепиться на 1,16%, хотя динамику нельзя назвать однозначной. Укрепление черного золота фундаментальных оснований практически не имело.  Этим обусловлен довольно сдержанный рост.  Куда больше поводов для снижения. Сообщений о сокращении добычи пока не поступает, а вот спрос на фоне признаков замедления европейской и китайской экономик может снизиться.
Драгоценные металлы продолжили снижение. По итогам недели золото потеряло 1,07%,  серебро подешевело на 4,22% (тут сказался и технический фактор в виде прорыва нижней границы диапазона (18,608), в котором серебро находилось с ноября 2013 года).  По-прежнему давление на них оказывает рост фондового рынка, относительное спокойствие на геополитической арене, а также тот факт, что Джанет Йеллен все же намекнула на возможность более раннего, чем ожидалось, повышения ставки, хотя глава ФРС и не была излишне агрессивна и оптимистична.
На валютном рынке пара GBP/USD продемонстрировала неоднозначную динамику. Под впечатлением от первых экзит-полов, которые свидетельствовали о сохранении единства Великобритании, пара отметила максимум на уровне 1,6523, однако, впоследствии сработал принцип «покупай на слухах, продавай на фактах» и пара отдала практически все заработанное.  Пара USD/JPY продемонстрировала рост на 1,73% и завершила торги выше уровня 109,00. Разница в настрое американского и японского регуляторов очевидна, что оказывает поддержку доллару.   Пара евро/доллар обновила годовой минимум, снизившись к уровню  1,2827. Итоги первого аукциона TLTRO подтвердили, что деловое сообщество не слишком верит в эффективность мер, предпринимаемых ЕЦБ. Пара USD/RUB по итогам недели выросла на 1,53%. Российская валюта остается под давлением санкций (на минувшей неделе о новых пакетах заявили и ЕС, и США), а также снижающихся цен на нефть. 

Прогноз на неделю  22 - 26 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
 http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/20/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-15-19-sentyabry/?from=advert_ru_self_forum_link

Просто и эффективно. IBM
 
IBM (International Business Machines) – одна из самых старых мировых компаний-производителей программного и аппаратного обеспечения. Компания удерживала лидерство по продажам компьютеров до 1986 года, однако ряд ошибок позволили другим компаниям с успехом использовать их идеи и инновационные решения. После этого IBM постепенно была оттеснена на второй план и нашла свою нишу в сфере программного обеспечения и консалтинга. Несмотря на потерю лидерства, компания оставляет за собой мощный кадровый и научный потенциал, и позволяет трейдерам заработать на динамике котировок акций компании.

Фундаментальный взгляд

Согласно данным, последнего годового отчета, доступного на сайте компании (за 2012 г.), 45% выручки компании приходится на сегмент программного обеспечения, 41% - на сегмент услуг и всего 14% на сегмент финансовых сервисов и аппаратного обеспечения. В абсолютных цифрах это составляет соответственно 10,8 млрд долл, 9,9 млрд долл и 3,3 млрд долл. В финансовом отчете IBM за 2-й квартал 2014 года отмечается, что чистая прибыль составила $4,1 млрд. Это на 28% больше по сравнению с аналогичным показателем годом ранее. При этом компания в ближайшее время планирует сосредоточить свое развитие на таких быстрорастущих сегментах рынка, как облачные технологии, безопасность и базы данных. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/prosto-i-effektivno-ibm/?from=advert_ru_self_forum_link


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.09.2014 11:49
Обзор основных мировых финансовых рынков за 22 сентября

Фондовые рынки в понедельник дружно несли потери в связи с заявлением представителя КНР о том, что власти не намерены оказывать дополнительного стимулирования замедляющейся экономике. Японский Nikkei упал до 16105, гонконгский Hang Seng  - до 23958. Тем временем, британский FTSE снизился до 6741, а германский DAX – 9731. Американские DJIA и S&P также демонстрировали умеренное снижение в течение торговой сессии.
USD/RUB в понедельник снизилась на фоне приближающегося налогового периода, который должен вернуть в страну порядка 550 млрд рублей. Пара открыла торги на отметке 38,35, однако тут же вновь возобновила рост, возможно, под влиянием минэкономразвития Улюкаева, который выразил сомнения, что санкции ЕС будут отменены в ближайшее время. В итоге, пара закрыла торги на отметке 38,64.
Мировой валютный рынок провел пятницу довольно спокойно, хотя и «оззи» и «киви» демонстрировали интересную динамику во время азиатской сессии. Свою лепту в это внесли выборы премьер-министра Новой Зеландии Джона Ки на третий срок. NZD/USD добралась до максимума 0,8168, однако эйфория быстро испарилась, и пара скатилась в район 0,8120 на закрытии.AUD/USD понесла потери в ответ на статьи в австралийских СМИ о том, что знаменитая фирма Roubini Economics прогнозирует падение пары к 0,75 к 2015 году. В итоге, пара скатилась к 7,5-месячному минимуму на 0,8864. Тем временем, EUR/USD делала попытки укрепиться в район 1,2867, однако все же откатилась обратно к 1,2830 на закрытии. Драги в своем выступлении не затронул чувствительных тем. GBP/USD замерла в узких диапазонах в районе 1,6350. USD/JPY же весь день держалась чуть ниже 109,00.
Цены на нефть продолжили падение теперь и под влиянием заявлений китайского министра финансов. Рынок сейчас очень чувствителен к теме спада в КНР или в Европе, так как тут же начинает закладывать в цену снижение спроса. Итак, Brent спустилась в район более чем 2-летнего минимума на 96,37, откатившись в район 96,70 к завершению торговых суток. WTI вернулась к 5-месячному минимуму 90,70.
Золото и серебро продолжили нести потери, хотя и смогли восстановиться от достигнутых в начале дня минимумов. В итоге, XAU/USD добралась до 9-месячного минимума 1208,19, но восстановилась в район 1217 за унцию, а XAG/USD - до более чем четырехлетнего минимума 17,32, вернувшись в район 17,80.
Прогноз на вторник, 23 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/22/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-22-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.09.2014 11:59
Обзор основных мировых финансовых рынков за 23 сентября

Несмотря на то, что данные по промышленности из Китая превысили прогнозы, это не смогло вернуть фондовым рынкам оптимизм. Японский Nikkei упал до 16080, гонконгский Hang Seng  - до 23800. Тем временем, британский FTSE снизился до 6639, а германский DAX – до 9588. Американские DJIA и S&P также демонстрировали умеренное снижение в течение торговой сессии.
Вторник прошел не совсем удачно для американской валюты, которая несла сдержанные потери против большинства коллег, за исключением фунта. Возможно, спрос на риск вернулся не только благодаря техническим факторам перекупленности доллара, но и в связи с позитивными данными из Китая, подтвердившими, что обрабатывающая промышленность КНР находится в зоне роста. USD/RUB немного откатился от уровней открытия, получив поддержку и от укрепившихся цен на нефть, и от ослабнувшего доллара. EUR/USD вновь попыталась укрепиться, откатившись от достигнутых в понедельник минимумов. Данные по деловой активности в странах еврозоны носили противоречивый характер: Германия превысила прогнозы в сфере услуг, но упала в обрабатывающей промышленности, а общий составной индекс по еврозоне вышел ниже ожиданий, однако остался выше 50-пунктовой отметки. В итоге, пара смогла дорасти до 1,29, завершив торги  в район 1,2860. GBP/USD колебалась в широких диапазонах, завершив торги в районе 1,6390. Вышедшие чуть хуже прогнозов данные по госфинансам и ипотечным заявкам были проигнорированы фунтом. USD/JPY же весь день держалась ниже 109,00, время от времени делая попытки восстановиться в область указанной отметки.
Цены на нефть смогли укрепиться, отчасти благодаря небольшому ослаблению доллара США, отчасти в связи с позитивными данными из Китая, вернувшими на сцену надежды на хорошие темпы роста второй по размерам экономики мира. Итак, Brent добралась до дневного максимума 97,57, однако немного растеряла прибыли к завершению торгов. WTI приблизилась к району 92,00, но откатилась на закрытии в область 91,40.
Золото и серебро смогли продолжить укрепление, так как рынок оценили недавние авиаудары по Сирии как позитивный сигнал для роста спроса. В итоге, XAU/USD откатились от девятимесячного минимума в район 1235,46 за унцию, но вернулась к 1224,50 к закрытию, а XAG/USD – от более чем четырехлетнего минимума на отметке 17,32 в район 17,98, завершив торги чуть ниже.

Прогноз на среду, 24 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/23/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-23-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.09.2014 00:21
Обзор основных мировых финансовых рынков за 24 сентября

Торги на фондовых рынках в среду носили разнонаправленный характер. Японский Nikkei понес потери по результатам азиатской сессии, а вот гонконгский Hang Seng прибавил до 20881. Тем временем, британский FTSE укрепился на 0,45%, а германский DAX – на 0,70%. Американские DJIA и S&P также демонстрировали умеренное укрепление в течение торговой сессии.
Первую половину дня рынки провели в сдержанных колебаниях, однако более сильные, чем ожидалось, данные по рынку жилья возродили веру в доллар США. С утра главной новостью стали комментарии японского премьера Абэ, который вдруг высказал обеспокоенность резким ослаблением иены. USD/JPY попала под небольшое давление, откатившись в район 108,50, однако завершив торги вблизи 108,80. EUR/USD вновь проигнорировала разочаровывающие данные института IFO, подтвердив свою перепроданность. Показатель экономических ожиданий в Германии продолжил падение 5-й месяц подряд, скатившись до минимума с декабря 2012 года (99,3), но не сдвинула евро с места. Однако вышедшие в американскую сессию данные по объемам новостроек вселили веру в то, что американская экономика растет хорошими темпами, и отправили пару в район 1,2780. GBP/USD вновь делала попытки укрепиться, пробравшись чуть выше 1,64 в европейскую сессию, но обвалившись к 1,6330 на данных из США.
Цены на нефть пытались прекратить свое укрепление, получив фактор давления со стороны слабых европейских данных. Кроме того, свою роль сыграл и вернувшийся интерес к доллару США. Однако вышедшие к вечеру данные по запасам нефти все изменили, продемонстрировав падение показателя на 4,27 млн баррелей до 358 млн. Итак, Brent добралась до дневного минимума 95,71, однако к завершению торгов откатилась к 97,08. WTI коснулась 91,11, но откатилась на закрытии в область 92,92.
Золото и серебро отреагировали на сильные данные по рынку жилья США распродажами, однако смогли скорректировать свои потери. В итоге, XAU/USD скатилась к 1216,43, но вернулась к 1217,40 к закрытию, а XAG/USD добралась до 17,51, завершив торги чуть выше.

Прогноз на четверг, 25 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/24/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-24-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.09.2014 11:40
Обзор основных мировых финансовых рынков за 25 сентября

В четверг мало кому из представителей фондового рынка удалось удержаться на плаву. Японский Nikkei фактически единственный смог прибавить в росте, а вот гонконгский Hang Seng, британский FTSE и германский DAX понесли значительные потери. Американские DJIA и S&P также демонстрировали внушительное падение в течение торговой сессии под действием сразу нескольких факторов, среди которых и известия о готовящемся в российской Думе законопроекте о возможности ареста иностранного имущества, обвал «голубых фишек» технологического сектора, а также слухи о том, что крупный фонд выводит средства из акций в пользу рынка облигаций.
В первую половину дня все внимание рынка было сосредоточено на евро, который продемонстрировал резкое падение на выступлении Марио Драги. На небольшой конференции, посвященной вступлению Литвы в еврозону в 2015 году, он заявил, что готов на дополнительные меры стимулирования, и это отправило EUR/USD к минимуму 1,2696, невиданному с ноября 2012 года. Пара спустя время восстановилась, но осадок остался. GBP/USD смогла вернуться чуть выше 1,63 после первоначального падения в район 1,6275, отчасти благодаря не очень позитивным данным по заказам на товары длительного пользования США, отчасти благодаря довольно агрессивным высказываниям Карни. USD/JPY резко скатилась под 109,00, после того как ей удалось обновить очередной 6-летний максимум. Торги были завершены в районе 108,70.
Цены на нефть колебались из стороны в сторону, не получив в четверг значительных стимулов для резких прорывов. Доллар США демонстрировал разнонаправленную динамику, а рост геополитических рисков вновь выступил небольшим фактором поддержки для актива. Итак, Brent завершила торги в район 97,00 за баррель. WTI откатилась от недельного максимума 93,75, завершив торги в районе 92,04.
Золото и серебро провели четверг разнонаправлено. XAU/USD обновила почти 9-месячные минимумы, отметив 1206,81, однако использовала этот уровень в качестве трамплина, добравшись до 1220,70 к закрытию торгов. Тем временем, XAG/USD практически весь день провела в районе 17,50 за унцию.

Прогноз на пятницу, 26 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB

http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/26/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-25-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.09.2014 12:32
Просто и эффективно. IBM

 IBM (International Business Machines) – одна из самых старых мировых компаний-производителей программного и аппаратного обеспечения. Компания удерживала лидерство по продажам компьютеров до 1986 года, однако ряд ошибок позволили другим компаниям с успехом использовать их идеи и инновационные решения. После этого IBM постепенно была оттеснена на второй план и нашла свою нишу в сфере программного обеспечения и консалтинга. Несмотря на потерю лидерства, компания оставляет за собой мощный кадровый и научный потенциал, и позволяет трейдерам заработать на динамике котировок акций компании.

Фундаментальный взгляд

Согласно данным, последнего годового отчета, доступного на сайте компании (за 2012 г.), 45% выручки компании приходится на сегмент программного обеспечения, 41% - на сегмент услуг и всего 14% на сегмент финансовых сервисов и аппаратного обеспечения. В абсолютных цифрах это составляет соответственно 10,8 млрд долл, 9,9 млрд долл и 3,3 млрд долл. В финансовом отчете IBM за 2-й квартал 2014 года отмечается, что чистая прибыль составила $4,1 млрд. Это на 28% больше по сравнению с аналогичным показателем годом ранее. При этом компания в ближайшее время планирует сосредоточить свое развитие на таких быстрорастущих сегментах рынка, как облачные технологии, безопасность и базы данных. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/prosto-i-effektivno-ibm/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.09.2014 12:32
Просто и эффективно. Мазут
Мазут – продукт переработки сырой нефти. В основном используется в качестве котельного топлива и как сырье для последующей переработки на масляные фракции до гудрона. Мазут как котельное топливо широко применяется в промышленных печах, паровых котлах, а также судовых энергетических установках.
Помимо промышленного сектора, мазут также широко используется при отоплении домашних хозяйств и небольших производственных помещений. Так, например, на Северо-востоке США этим топливом обогреваются около 80% частного жилого сектора.
Следовательно, цена на мазут будет иметь влияние сезонного фактора: удорожание к февралю и удешевление к июлю-августу. В конце лета и осенью компании и частные хозяйства, пополняя свои запасы на зиму, будут подталкивать цены к росту. Данный фактор способен придать мазуту больший импульс на рынке энергоносителей, чем, скажем, испытывает на себе сырая нефть.
Первый аргумент к росту цены на мазут в ближайшие полгода – это сезонный фактор.
Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/prosto-i-effektivno-mazut/?from=advert_ru_self_forum_link


Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 22 - 26 сентября

В течение прошлой недели фондовые индексы продемонстрировали разнонаправленную динамику. Тем не менее, в целом по ее итогам большая часть индексов закрылась в «красном». Немецкий DAX30 снизился  на 2,3%.  Dow Jones  продемонстрировал падение на  0,9%. Nasdaq потерял 0,98%. Индекс HSI снизился на 1,66%. Отчасти движение было вызвано техническими факторами, поскольку прошлую неделю индексы завершили в районе максимумов и назрела коррекция. Также падение фондового рынка  обусловлено ожиданиями скорого начала ужесточения монетарной политики ФРС США, что негативно для всего сектора.  И опубликованные в пятницу пересмотренные  на повышение (до 4,6% от предварительного значения  4,2%)  данные по ВВП США эти опасения только усилили. Но были и собственные причины для падения. В частности, признаки продолжающегося охлаждения европейской экономики в виде более слабых, чем ожидалось, данных по индексам деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности и сфере услуг, а также падение индекса IFO Германии. Гонконгский HSI снижался под влиянием заявлений министра финансов Китая о том, что  китайские власти воздержатся пока от стимулирования экономики, несмотря на снижение отдельных показателей. 
На минувшей неделе акции Apple снова продемонстрировали умеренное ослабление, потеряв 1,13%.  Хотя начиналось все более, чем оптимистично. В понедельник стало известно, что в первые выходные было продано 10 млн новых iPhone. Однако, позднее появились данные о том, что  корпорация отозвала обновление операционной системы iOS 8. Но и это не стало последним ударом для Apple. Как стало известно, новые смартфоны легко гнутся даже при ношении в кармане. Подобные недочеты ставят под сомнение безупречность качества продукции компании.       
Котировки нефти Brent на минувшей неделе вновь обновили минимумы, снизившись к уровню $95,59 за баррель, но впоследствии восстановили часть потерь. Тем не менее, в целом по итогам недели Brent подешевела на 1,05%.   Единственное, что пошло черному золоту на пользу, данные по коммерческим запасам. Согласно информации АЭИ  снижение запасов сырой нефти составило 4,27 млн. баррелей до 358 млн. Участники рынка ожидали их снижение всего на 750 тысяч баррелей, а потому отчет оказал сильное влияние на котировки. Но при этом, опасения снижения спроса на нефть на фоне замедления экономик Китая и еврозоны оказывает на цены давление. 
Драгоценные металлы продемонстрировали разнонаправленную динамику. Серебро продолжило дешеветь (-1,16%), золото добавило 0,16%. По-прежнему ключевое влияние на динамику оказывают ожидания по монетарной политике США. И сильно за минувшую неделю они не изменились, рынок по-прежнему предполагает, что повышение ставки может состояться раньше середины 2015 года. Однако, это уже во многом заложено в цены.
На валютном рынке пара EUR/USD продемонстрировала падение на 1,18%, в рамках которого был обновлен минимум за 22 месяца. Котировки снизились до уровня 1,2676 во многом под влиянием заявлений, которые сделал Марио Драги о том, что европейский регулятор готов пойти на дополнительные нетрадиционные меры стимулирования в случае необходимости. Пара USD/RUB по итогам недели выросла на 2,02%. Российская валюта продолжает обновлять исторические минимумы. Неделю она завершила на отметке 39,1534 рубля за доллар. При этом ни налоговый период, ни слухи о том, что 30 сентября ЕС начнет пересмотр санкций в отношении России не смогли поддержать национальную валюту. Давление на рубль оказывали сообщения об аресте акций «Башнефти», принадлежащих АФК «Система».
Прогноз на неделю  29 сентября  - 3 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/27/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-22-26-sentyabry/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.09.2014 11:21
Carry Trade возвращается
Carry Trade – известная стратегия для работы на валютном рынке. Однако в последние несколько лет она уступила свои позиции другим торговым тактикам. Узнайте, почему это произошло, и какие активы можно использовать для Carry Trade в настоящее время.
С Carry Trade знакомы многие трейдеры, которые работают на валютном рынке не первый год. Однако примерно с 2008 года эта стратегия стала применяться реже. И дело не в том, что эту стратегию вычеркнули из списков потенциально интересных. Просто в тот момент начала довольно сильно меняться рыночная ситуация и стратегия Carry Trade стала менее интересной с точки зрения потенциальной прибыли. А ведь цель любого инвестора – получение дохода.
Стратегия Carry Trade подразумевает заимствование средств в национальной валюте страны с низкими процентными ставками и инвестирование их в валюту государства, где установлены высокие процентные ставки. Т.е. фактически это покупка высокодоходной валюты против валюты низкодоходной и удержание открытой позиции в течение длительного периода времени. Долгосрочные горизонты инвестирования в данном случае легко объясняются особенностями поведения carry-пар. Как правило, эти инструменты демонстрируют длительные периоды роста, которые появляются в то время, когда на рынке присутствует достаточно низкая волатильность, провоцирующая крупных игроков искать заработка как раз за счет дифференциала ставок. А валютный рынок существует по тем же правилам, что и любой другой: рост спроса порождает повышение цены на товар. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/carry-trade-vozvrashchaetsya/?from=advert_ru_self_forum_link

Обзор основных мировых финансовых рынков за 29 сентября
Понедельник для большинства фондовых индексов прошел «в красном», но не для японского Nikkei, который продолжил идти вверх и сумел прибавить 0,50%. А вот гонконгский Hang Seng, британский FTSE и германский DAX понесли потери. Американские DJIA и NADAQ также демонстрировали падение в течение торговой сессии под действием нарастающего напряжения в Гонконге. Инвесторы опасаются, что при уже имеющемся конфликте «Запад–Россия» вероятность дестабилизации ситуации еще и в Китае грозит слишком высокими рисками для фондовых рынков.

На валютном рынке главным событием вчера стали данные известия о том, что в августе Резервный Банк Новой Зеландии решился на интервенции в размере 521 млн новозеландских долларов. Более того, премьер страны заявил, что для пары NZD/USD вполне адекватным уровнем станет отметка 0,65, т.е. на 1200 пкт ниже текущего уровня. Это обвалило пару в район 15-месячного минимума на отметке 0,7706. Тем временем, EUR/USD и GBP/USD торговались вблизи минимумов прошлой недели, причем первая смогла даже обновить минимум, добравшись до почти 2-летнего минимума на уровне 1,2663. USD/JPY сначала обновила 6-летний максимум на 109,74, а затем откатилась на разочаровании от слабоватых данных по личным расходам потребителей США. Индикатор часто используется ФРС в качестве индикатора инфляции. Не отставала ото всех и российская валюта, в очередной раз обновив исторический минимум против доллара США. USD/RUB добралась до 39,58, но откатилась в район 39,39 на закрытии. Значимых причин для распродаж не было, помимо того, что экспортеры ушли с рынка и перестали поддерживать российскую валюту в связи с завершением налогового периода. Кроме того, протестные движения в Гонконге могли также оказать давление на рубль в связи с укреплением торговых отношений между КНР и Россией.

Цены на нефть открыли торги под давлением в связи с резким ростом спроса на доллар США. Тем не менее, к завершению торговых суток котировки немного восстановились. В результате, Brent завершила торги в районе 97,20 за баррель, после неудачных попыток пробиться ниже 96.30. WTI закрепилась выше 94,50.

Золото и серебро делали сдержанные попытки укрепиться, так как падение на фондовых рынков вызвало переток спроса на безопасный актив. Масло в огонь подливали и известия о нарастающих протестных движениях в Гонконге. XAU/USD доросла до отметки 1223,24, однако откатилась в район 1216,30 к закрытию торгов. Тем временем, XAG/USD делала попытки пройти 17,62, но вернулась в район 17,50 на закрытии.

Прогноз на вторник, 30 сентября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/09/29/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-29-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.10.2014 06:37
Apple или Google: кто кого?
 


Конец 3-го и начало 4-го квартала 2014 года может оказаться весьма интересным, как для позиционных, так и для краткосрочных трейдеров. Одна из интересных возможностей для заработка – сделки с акциями Apple и Google, динамика которых в ближайшее время будет обусловлена острой «борьбой» между операционными системами iOS и Android.
Говоря об акциях Apple, стоит отметить, что весь 2014 год бумаги демонстрируют рост, что само по себе – хороший аргумент для инвестиций. Действительно, именно высокотехнологический сектор сейчас заслуживает наибольшего внимания, с точки зрения инвестиционной привлекательности.
Так, американский индекс NASDAQ в 2014 году уже продемонстрировал рост более 13%. Соответственно, коррекции котировок Apple дают дополнительную возможность войти в рынок, и наиболее искушенным и осторожным инвесторам стоит воспользоваться такими ситуациями. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/apple-google-kogo/?from=advert_ru_self_forum_link

Обзор основных мировых финансовых рынков за 30 сентября

Во вторник единодушно несли потери азиатские фондовые площадки, в то время как Европа и США демонстрировали противоречивую динамику. Гонконгский Hang Seng и японский Nikkei потеряли на теме продолжающихся протестных движений на улицах Гонконга. Тем временем, британский FTSE ослаб на 0,36%, а германский DAX прибавил 0,55%. Американские DJIA и NADAQ также демонстрировали разнонаправленные движения.
USD/RUB в очередной раз обновила исторический максимум, добравшись до отметки 39,82 на разочаровании рынков тем, что санкции со стороны ЕС все же не были отменены, а также после статьи Bloomberg о том, что Банк России рассматривает возможности ограничений вывода капитала из страны. Пара вошла в зону интервенция ЦБ и была быстро откинута обратно в район 39,55, где и завершила торги. EUR/USD обвалилась к двухлетним минимумам, упав ниже отметки 1,26, после того как предварительный CPI еврозоны оказался гораздо ниже предыдущих показателей и упал до минимальной за пять лет отметки. CPI составил 0,7% против прогнозных 0,9% и гораздо ниже 2%-ного целевого уровня ЕЦБ. Тем временем, британский ВВП показал более сильные темпы прироста во 2 квартале, чем прогнозировалось, укрепившись на 0,9% от 0,8%. Тем не менее, это не спасло GBP/USD от широкомасштабного ралли доллара США, которое и опустило пару в район 1,6165, хотя к закрытию фунт вернулся выше 1,62. USD/JPY обновила очередной 6-летний максимум на отметке 109,84, но чуть откатилась к закрытию.
Цены на нефть обвалились максимальными за 22 месяца темпами по WTI и за два года по Brent. Всему виною увеличение объемов добычи природного ресурса в Ливии до годового рекорда. Свою роль играет и беспрекословный рост доллара США, снижающий цену на «черное золото». В результате, Brent завершила торги в районе 94,83 за баррель, после неудачных попыток пробиться ниже 94,24. WTI закрепилась в районе 91,40.
Золото и серебро также попали под давление продаж в связи с все нарастающей популярностью доллара США. Чем больше рынок забывает о геополитике, чем больше он верит в силу американской экономики, тем меньше у металлов шансов восстановиться. XAU/USD боролась с отметкой $1204,47, от которой даже смогла отпружинить в течение дня до 1220,08, но все же скатилась в район 1208,80 к закрытию торгов. Тем временем, XAG/USD делала попытки пройти 16,84, но вернулась в район 17,02 на закрытии.
Прогноз на среду, 1 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/01/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-30-sentyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.10.2014 13:24
Facebook: покупать при коррекции
 


Toyota, Bank of America, Coca-Cola – этим брендам не один десяток лет. Может ли виртуальный продукт такой, как социальная сеть, конкурировать с реальными бизнес-институтами? Еще десять лет назад на этот вопрос немногие ответили бы утвердительно. Но сегодня компания Facebook обогнала по уровню своей капитализации эти и многие другие мировые корпорации, преодолев отметку в $200 млрд.
С каждым годом Facebook поднимается на новые вершины, демонстрируя рост стоимости активов. И это не удивительно, если учесть, что она обладает самым большим числом пользователей в мире. Ее аудитория составляет 1,3 млрд. активных пользователей, а число тех, кто регулярно заходит в Facebook составляет около 700 млн. человек в день.
Вслед за ростом популярности социальной сети растет и стоимость акций компании. За два с половиной года она выросла более чем в 3 раза. Повышение стоимости акций компании, является отличной возможностью для получения прибыли. Этой возможностью уже воспользовались инвесторы такие, например российская компания Digital Sky Technologies, которая в 2009 году приобрела 5% акций Facebook, а также многие частные инвесторы, которые вовремя смогли оценить потенциал роста акций компании. Для того, чтобы воспользоваться возможностью заработать на акциях этой компании сейчас необходимо оценить потенциал их роста. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/facebook-pokupat-korrektsii/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.10.2014 11:26
Обзор основных мировых финансовых рынков за 2 октября

Фондовые рынки продолжает лихорадить, что заставляет мировые индексы двигаться вниз в унисон. Гонконгский Hang Seng и японский Nikkei продолжали нести потери в связи с неразрешившимся конфликтом на улицах Гонконга. Тем временем, британский FTSE и германский DAX расстраивались из-за результатов заседания ЕЦБ. У инвесторов появились сомнения в эффективности мер, предпринимаемых регулятором. Американские DJIA и NADAQ также балансировали на грани роста и падения.
Доллар США, наконец-то, был наказан за свое многодневное ралли в рамках фиксации прибыли. С самого утра американская валюта несла потери против основных коллег. USD/JPY обвалилась к недельному минимуму в районе 108,00, после чего пара немного восстановила свои позиции в район 108,40. Значительная перекупленность американской валюты вкупе со слабоватыми экономическими данными из США все же сделали свое дело. К сожалению, GBP/USD не смог воспользоваться ситуацией – после первоначального скачка к 1,6248, он вновь вернулся ниже 1,62  к минимуму 1,6111, завершив торги 30 пунктами выше. Более сильные, чем ожидалось, данные по PMI в строительном секторе не смогли приободрить пару. EUR/USD колебался из стороны в сторону, однако заседание ЕЦБ не дало новых импульсов для движений – Драги и Ко предпочли оставить все как есть и подождать. В итоге, пара в лучшие моменты достигала отметки 1,2698, однако вернулась в район 1,2670 на закрытии.
Цены на нефть все также находились под давлением в связи с недавними действиями Саудовской Аравии, а также на сообщениях о том, что Россия довела объемы добычи нефти до почти рекордных уровней со времен распада СССР (10,61 млн баррелей в сутки). На фоне разговоров о снижении спроса это еще один фактор для падения. В результате, Brent завершила торги в районе 93,70 за баррель, после неудачных попыток пробиться ниже 91,56. WTI закрепилась в районе 91,30, после того как спускалась к 1,5-годовому минимуму на 88,17.
Золото и серебро не смогли в полной мере воспользоваться ослаблением доллара США и негативной динамикой фондового рынка, однако максимумы дня были передвинуты выше. XAU/USD добралась до отметки 1222,31, но откатилась в район 1213,80 на закрытии. Тем временем, XAG/USD делала попытку пробраться выше 17,33, но скатилась к 17,10 на закрытии.
Прогноз на пятницу, 3 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/03/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-2-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.10.2014 15:07
NASDAQ 100: фьючерсы на индекс активно покупаются на относительно низких уровнях

Фьючерсы на фондовый индекс NASDAQ 100 нашли поддержку в области 3927,23 во время распродаж в четверг 2-го октября. Американские фоновые индексы чувствуют себя не очень уверенно в последние несколько недель по мере того как участники рынка ожидают завершения программы количественного смягчения со стороны ФРС. Тем не менее, на относительно низких уровнях контракты вчера пользовались очень высоким спросом, сигнализируя о возможном окончании снижения. На пятницу 3-го октября запланирован выход данных по рынку труда за сентябрь от Бюро трудовой статистики. Макроэкономическая статистика из США в последнее время носит в основном позитивный характер и может оказать поддержку котировкам. Ищем возможности для покупок в случае преодоления технически важных уровней сопротивления.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/10/03/nasdaq-100-fyuchersy-indeks-aktivno-pokupayutsya-nizkikh-urovnya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.10.2014 19:34
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 29 сентября - 3 октября

Большую часть прошлой недели фондовые индексы демонстрировали падение и лишь в пятницу смогли восстановить часть потерь. Тем не менее, в большинстве своем, неделю фьючерсы завершили в «красном». Немецкий DAX30 снизился  на 2,86% (при этом стоит отметить, что он стал лидером падения в силу того, что в пятницу торги по нему не проводились в связи с праздничным днем в Германии).  Dow Jones  продемонстрировал падение на  0,58%. Nasdaq потерял 0,62%. Индекс HSI снизился на 1,42% на фоне продолжающихся протестных движений в Гонконге.  В начале недели движение, по сути, было обусловлено техническими факторами. Хотя были и другие поводы, в частности, сохраняющаяся геополитическая напряженность на Ближнем Востоке, а также недостаточно сильная макроэкономическая статистика.  В четверг ключевым разочарованием для европейского рынка стали комментарии Марио Драги, которые, вопреки ожиданиям, не содержали конкретики относительно  программ стимулирования.  В последний рабочий день недели, рынок начал коррекцию, а опубликованные данные по рынку труда США только ускорили рост. Отчет оказался чрезвычайно сильным (248 000 против прогноза 215 000, а уровень безработицы снизился до 5,9%), к тому же в сторону повышения были пересмотрены и данные за август. Но, главным катализатором, подтолкнувшим котировки вверх стало отсутствие роста заработной платы, что будет сдерживать инфляцию. А это, в свою очередь, может послужить фактором, который вынудит ФРС отказаться от более раннего начала повышения ставки.   
На минувшей неделе акции Yandex потеряли 5,61%. Влияние на акции по-прежнему оказывает геополитика.  ЕС  не стал отменять санкции, введенные в отношении России, а некоторые европейские страны поговаривают о том, что надо вводить новые пакеты мер. Все это вызывает опасения, что число рекламодателей у поисковика сократится. Хотя, как показывает время, за весь период русско-украинского конфликта этого не произошло.       
Котировки нефти Brent на минувшей неделе в очередной раз обновили минимумы, снизившись к уровню $91,47 за баррель. В целом по итогам недели Brent подешевела на 4,67%.  Давление на актив поступает сразу со стороны нескольких факторов: это и замедление европейской и китайской экономик, которое влечет за собой падение спроса, и сообщения о том, что Ливия наращивает объемы добычи, а Россия увеличила их до уровней, невиданных со времен распада СССР, и информация о снижении цен на поставки нефти из Саудовской Аравии.  Кроме того, не на пользу черному золоту идет и укрепление доллара США. 
Драгоценные металлы по итогам недели также понесли потери. Золото подешевело на 2,48% (при этом впервые с января 2014 года котировки опустились ниже уровня 1200,00, отметив минимум на  1189,94), серебро снизилось на 4,67%. Наиболее сильное падение пришлось на пятницу и было вызвано оптимистичным отчетом по рынку труда США, который сигнализировал о продолжающейся стабилизации в данном секторе экономики.
На валютном рынке пара EUR/USD продемонстрировала падение на 1,32%, в рамках которого был обновлен 2-летний минимум. Котировки «пощупали» поддержку 1,2500.  Слабая макроэкономическая статистика, невнятные комментарии Марио Драги относительно мер стимулирования и крайне сильный отчет из США оказали на пару давление. Пара USD/RUB  к  завершению недели вплотную подобралась к сопротивлению на уровне 40,00 (максимум был отмечен на 39,9647). Рост по итогам недели составил 1,58%. Разочарование было вызвано тем, что ЕС не стал отменять санкции. Дополнительное давление на российскую валюту оказывает и существенное снижение цен на нефть, а также укрепление доллара на мировом рынке.
Прогноз на неделю  6 – 10 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/04/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-29-sentyabrya-3/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.10.2014 08:33
Обзор основных мировых финансовых рынков за 6 октября

Фондовые рынки, наконец, расслабились и воспряли духом, отчасти и благодаря позитивным известиям с рынка труда США. Восстановление крупнейшей экономики мира сулит стабилизацию темпов глобального роста. Гонконгский Hang Seng и японский Nikkei прибавили более одного процента каждый. Тем временем, британский FTSE и германский DAX не отставали, продемонстрировав укрепление на 0,55% и 0,15%, соответственно. Американские DJIA и NADAQ торговались в середине дня в минусе.
USD/RUB с самого начала торгов выскочила выше 40,00 впервые за всю историю торгов. Пара отреагировала и на всеобщее укрепление доллара США, и на решение Банка России передвинуть границы валютного диапазона на 10 копеек вверх. Тем не менее, утром рубль торговался даже за пределами установленного коридора, отметив исторический максимум 40,4, но спустившись в район 39,90 на закрытии. Остальные валютные пары пытались немного откорректироваться после внушительных потерь пятницы: EUR/USD вернулась в район 1,2570, GBP/USD – выше 1,60, а USD/JPY – к отметке 109,10.
Цены на нефть смогли откатиться от многолетних минимумов в рамках коррекционного движения, наблюдаемого по большинству активов, однако к закрытию торгов вновь ослабли. В результате, Brent завершила торги в районе 92,40 за баррель, после неудачных попыток пробиться выше 93,52. WTI закрепилась в районе 89,70, после того как не смогла пробиться выше 90,38.
Золото и серебро, несмотря на то, что открыли день гэпом вниз, все же смогли восстановить свои позиции в течение торговых суток. XAU/USD добралась до отметки 1222,31, но откатилась в район 1213,80 на закрытии. Тем временем, XAG/USD оттолкнулась от минимума 16,64 и восстановилась в район 17,05.
Прогноз на вторник, 7 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/06/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-6-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.10.2014 12:50
Обзор основных мировых финансовых рынков за 7 октября

Фондовые рынки во вторник вели себя противоречиво, реагируя на разные факторы влияния. Гонконгский Hang Seng смог восстановиться, так как протестные движения постепенно «сходят на нет», а вот японский Nikkei вновь понес потери, так как ЦБ четко дал понять, что пока на дополнительное стимулирование рассчитывать рынкам не стоит. Тем временем, британский FTSE и германский DAX потеряли более одного процента на фоне слабых экономических данных из Европы. Американские DJIA и NADAQ также попали под давление в связи с пересмотренными на понижение прогнозами МВФ по темпам мирового роста.
USD/RUB с утра немного приободрилась, открыв вторник на отметке 39,70. Тем не менее, счастье длилось недолго, так как все еще низкие уровни нефти и все еще сильные позиции доллара поддерживают спроса на пару. К закрытию рубль ослаб до отметки 39,90. Тем временем, USD/JPY воспряла духом на результатах заседания Банк Японии, на котором глава ЦБ Курода четко дал понять, что в третьем квартале ждет роста показателей, поэтому в стимулировании в текущих условиях нет необходимости. Это помогло паре пройти поддержку 109,00 и прочно закрепиться в районе 108,60 к закрытию торговых суток. EUR/USD все же отреагировала на слабоватые экономические данные из Германии, хотя и не сразу. Показатель объемов промышленного производства подтвердил резкое падение на 4,0% вместо ожидаемого сокращения на 1,5%. Пара сначала уходила под 1,26, однако к завершению торгов все же вернулась в район 1,2640. GBP/USD не смогла получить поддержки со стороны данных по промышленному производству, так как те практически совпали с прогнозами. В итоге, паре так и не удалось закрепиться выше 1,61, и торги она закрыла в районе 1,6080.
Цены на нефть перешли в режим консолидации, не решаясь пойти ниже, но и не находя причин для роста. В результате, Brent завершила торги в районе 92,55 за баррель, после неудачных попыток пробиться ниже 91,92. WTI скатилась в район 89,10, после того как не смогла пробиться выше 90,54.
Золото и серебро двигались разнонаправленно: в то время как первое продолжило укрепление, второе сдало позиции после неудавшегося пробоя сильного уровня сопротивления. XAU/USD от уровня открытия 1206,62 укрепилась в район 1211,05 на закрытии. Тем временем, XAG/USD оттолкнулась от недельного максимума 17,60 и скатилась в район 17,15.
Прогноз на среду, 8 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/08/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-7-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.10.2014 00:39
Обзор основных мировых финансовых рынков за 8 октября

Фондовые рынки в среду, в большинстве своем, продолжили демонстрировать негативную динамику. Гонконгский Hang Seng и японский Nikkei отыгрывали запоздалую тему понижения прогнозов по темпам мирового роста от МВФ. Тем временем, британский FTSE и германский DAX несли потери в связи с общим негативным настроем рынка. Американские DJIA и NADAQ смогли порадоваться публикации протокола FOMC, подтвердившей вероятность продолжительного периода низких ставок в США.
USD/RUB вновь провела большую часть дня вблизи верхней границы недавнего диапазона, в очередной раз преодолев отметку 40,00 и отметив новый исторический максимум 40,13. Ослабшие позиции доллара США и интервенции Банка России нисколько не ограничивали рост пары. Тем временем, USD/JPY продолжила играть на нервах американской валюты, с самого утра приступив к тестированию района 108.00/107.80. Однако после неудачного пробоя пара вернулась в район 108,70 и на протоколе потеряла лишь порядка 40 пунктов. EUR/USD тоже не сдавалась, четко закрепившись выше 1,26 в ожидании протокола FOMC и пробив 1,27 на релизе. GBP/USD вела себя более сдержанно, торгуясь в районе 1,6120 к закрытию.
Цены на нефть продолжили умеренное падение, не отреагировав на общую слабость доллара США и расстроившись в ответ на рост показателя запасов нефти. Прирост за неделю составил 5,015 млн баррелей вместо ожидаемых 2,1 млн, что еще раз подтвердило снижение спроса на энергоресурс на фоне увеличения объемов добычи. В результате, Brent завершила торги в районе 92,00 за баррель, после неудачных попыток пробиться ниже 91,00. WTI скатилась в район 87,20, после того как не смогла пробиться ниже 86,84.
Золото и серебро смогли порадоваться падению доллара и результатам протокола FOMC. Продолжительный период низких ставок может вызвать долгожданную инфляцию, а это только на руку драгоценным металлам, спрос на которые растет во времена резкого удорожания мировых цен. XAU/USD от уровня открытия 1209,19 укрепилась в район 1220,67, но после неудачного пробоя откатилась в район 1205 и уже на протоколе смогла восстановиться в районе 1215,40, где и завершила торги. Тем временем, XAG/USD закрыла торги в районе 17,30.
Прогноз на четверг, 9 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/09/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-8-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.10.2014 11:28
Обзор основных мировых финансовых рынков за 9 октября

Фондовые рынки в четверг немного скорректировались, продемонстрировав более сдержанную разнонаправленную динамику. Гонконгский Hang Seng порадовался результатам протокола FOMC, а вот японский Nikkei вновь понес потери. Тем временем, британский FTSE снизился на выступлении Джорджа Осборна, который подтвердил, что экономика страны не сможет выдержать напор со стороны замедляющихся глобальных темпов роста. Германский DAX укрепился на общем коррекционном откате. Американские DJIA и NASDAQ корректировались вниз после вчерашнего роста.
Валютный рынок продолжил распродавать доллары США и утром, хотя к вечеру валюта смогла восстановить часть потерь. USD/RUB действительно отыграла протокол FOMC, открывшись на отметке 39,94 и продолжив падение, в течения дня достигая уровня 39,78, однако закрыла торги вновь в районе 40,09. Тем временем, USD/JPY уверенно прошла ниже 108,00 и достигла 3-недельного минимума на отметке 107,52, завершив торги чуть выше. EUR/USD тоже смогла поначалу выиграть на слабости доллара, даже несмотря на разочаровывающие данные по торговому балансу Германии. В течение дня было достигнут 2,5-недельный максимум 1,2791, после чего пара все же откатилась в район 1,2680. GBP/USD смогла обновить лишь недельный максимум на 1,6225, откатившись в район 1,6110 на закрытии..
Цены на нефть опять под давлением, приблизившись к новым многолетним минимумам, так как опубликованные утром показатели по торговому балансу Германии в очередной раз убедили рынок в том, что Европа будет сокращать спрос на энергоноситель. В результате, Brent завершила торги в 89,99. WTI скатилась в район 86,70, после того как не смогла пробиться ниже 85,57.
Золото и серебро только радуются текущему ослаблению доллара и продолжают двигаться вверх. XAU/USD от уровня открытия 1219,83 укрепилась в район 2-недельного максимума 1233,30, но откатилась в районе 1224, 68, где и завершила торги. Тем временем, XAG/USD закрыла торги в районе 17,35.
Прогноз на пятницу, 10 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/09/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-9-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

NASDAQ 100: фьючерсы на индекс растут после публикации протколов последнего заседания ФРС

Причина сформированной стратегии
   Протоколы последнего заседания ФРС США зафиксировали, что члены Комитета по открытым рынкам обсуждают возможность изменения ориентиров по денежно-кредитной политике. В отношении учетной ставки в своих официальных заявлениях они намерены изменить фразу «будет оставаться низкой в течение продолжительного времени», на что-то, что более привязано к макроэкономической статистике. На рынке широко укоренилось мнение, что регулятор перейдет к циклу повышения ставки в середине 2015 года, но некоторые члены комитета озвучили новые угрозы дефляции, которые могут быть связаны с замедление мировой экономики. Это позитивно сказалось на настроениях инвесторов. Основные индексы отметились уверенным ростом и предпринимают попытку вернуться  к росту. Ищем возможности для покупок. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/10/09/nasdaq-100-fyuchersy-indeks-rastut-publikatsii-protkolov-posledn/?from=advert_ru_self_forum_link

Как получить прибыль при падении рубля?

Дестабилизация ситуации на Украине и старт санкционной программы, направленной против интересов России, в начале лета 2014 г. естественным образом ударили по экономике РФ и курсу рубля по отношению к иностранным валютам. Безусловно, из патриотических чувств нам бы хотелось видеть рубль в качестве сильной, растущей валюты на мировом рынке. Но если оценить ситуацию объективно, то можно найти интересные возможности для торговли, которые позволят вам заработать.
Фундаментальный анализ
Экономика РФ в настоящее время стагнирует. Официальный прирост российского ВВП по отношению к прошлому году, также незначительный – всего 1,3%. Инфляция находится на достаточно высоком уровне, даже если брать во внимание только официальный расчет – 6,5% в 2013 году. Для сравнения, в том же году инфляция в еврозоне составила всего 0,99%. Один только этот фактор имеет сильнейшее влияние на снижение курса рубля по отношению к евро. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/poluchit-pribyl-padenii-rublya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.10.2014 11:23
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 6-10 октября

Прошедшая неделя оказалось нелегкой для европейских индексов и для японского Nikkei – бенчмарки демонстрировали уверенное падение в течение продолжительного периода. Гонконгский Hang Seng все же смог восстановиться (+0,12%), благодаря стабилизации ситуации с протестными движениями. Японский Nikkei (-5,7%) ослаб в связи с решением банка Японии оставить все на своих местах, причем без каких-либо намеков на дополнительное стимулирование. Германский DAX (-5,9%) и британский FTSE (-4,5%) понесли потери под действием слабоватых экономических данных, а также пересмотренных на понижение прогнозов по темпам роста мировой экономики. Американские DJIA и NASDAQ вели себя разнонаправленно в течение недели, то реагируя на протокол FOMC, то отыгрывая свою реакцию, однако пятница нанесла удар в виде падения индексов на 0,8% и 4,3%. соответственно.
Валютный рынок то любил, то продавал доллар США, так как опубликованный на неделе протокол FOMC убедил рынок, что Федрезерв не станет торопиться с повышением ставок. Тем не менее, не все валюты заработали на снижении USD. К примеру, USD/RUB отметила в течение недели новый исторический максимум 40,45 и закрыла торги на уровне 40,34. Тем временем, USD/JPY ослабла до 107,64 на закрытии. EUR/USD тоже смогла чуть укрепиться по итогам недели, завершив торги на 1.2628. GBP/USD удержала часть прибыли, по итогам недели закрывшись на отметке 1,6074.
Цены на нефть продолжили оставаться под давлением все тех же переживаний по поводу темпов роста мировой экономики  - слабые экономические показатели из Европы только убедили инвесторов, что спрос на энергоноситель продолжит падать, и это на фоне растущих объемов добычи. Brent завершила торги на отметке 90,10, в течение недели спускавшись к 2,5-летнему минимуму 88,35.
Золото и серебро порадовались результатам протокола FOMC и слабеющему спросу на доллар. XAU/USD оттолкнулось от минимумов начала недели и завершило торги на отметке 1222,95. Тем временем, XAG/USD закрыла торги на 17,36.
Прогноз на неделю, 13-17 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/11/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-6-10-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link


Dow Jones: фьючерсы тестируют 200-дневную скользящую среднюю

Причина сформированной стратегии
   Фьючерсы на индекс Доу-Джонса чувствуют поддержку вблизи 200-дневной скользящей средней, являющейся ключевым техническим уровнем. Котировки пытаются сформировать восходящий тренд после непосредственного сближения с ней. Важной макроэкономической статистки, способной повлиять на настроения участников фондового рынка, сегодня опубликовано не было. Ищем возможности для покупок, если наметившийся рост докажет свою состоятельность.
Уровни поддержки и сопротивления продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/10/10/dow-jones-fyuchersy-testiruyut-200-dnevnuyu-skolzyashchuyu-sredn/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.10.2014 09:51
Обзор основных мировых финансовых рынков за 13 октября

Понедельник прошел для фондового рынка довольно позитивно, особенно учитывая полное отсутствие экономических новостей. Гонконгский Hang Seng и японский Nikkei смогли прибавить в цене, причем второй, наконец, скорректировался после продолжительного падения. Германский DAX и британский FTSE также последовали их примеру, решив скорректировать понесенные на прошлой неделе потери. Американские DJIA и NASDAQ вели себя разнонаправленно, демонстрируя сдержанную динамику.
Слабость американского доллара пока никто не отменял, хотя продажи его идут уже более сдержанными темпами, и отмечаются далеко не во всех парах. К примеру, USD/RUB вновь обновила исторический максимум на 40,46 и закрыла торги всего несколькими пунктами ниже. Тем временем, USD/JPY спустилась к месячному минимуму на уровне 107,05, завершив торги в районе 107,30. EUR/USD делала попытки укрепиться выше 1,27, однако до конца дня ей так и не удалось это сделать. Очередные слабые данные по индексу оптовых цен Германии были полностью проигнорированы рынком. GBP/USD безуспешно пыталась вернуться выше 1,61, однако торги закрыла в районе 1,6060.
Цены на нефть продолжили идти вниз и в очередной раз обновили локальные минимумы – на этот раз в районе 88,40 по Brent. Торги были завершены в районе 89,20. Энергоносители продолжают оставаться под давлением все тех же факторов – слабые темпы роста европейской экономики, угрожающие снижением спроса, а также растущие объемы добычи со стороны США.
Золото и серебро делали попытки пройти новые уровни сопротивления на фоне слабеющего спроса на американскую валюту и все еще неустойчивых позиций фондового рынка, однако отмеченные в течение дня максимумы не были удержаны. XAU/USD не смогла пробить 1237,72, и откатилась в район 1230 за унцию на закрытии. Тем временем, XAG/USD завершила торги там же, где и начала – 17,40.
Прогноз на вторник, 14 октября продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/13/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-13-oktyabrya//?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.10.2014 10:50
Обзор основных мировых финансовых рынков за 14 октября

Во вторник потери несли потери только азиатские фондовые рынки, так как запоздало отыгрывали все опасения по поводу замедляющихся темпов роста. Тем временем, Европа и Америка пошла в рост. Германский DAX и британский FTSE прибавили по 0,42% и 0.15%, соответственно. Американские DJIA и NASDAQ также подошли к закрытию в плюсе.
Валютный рынок во вторник вел себя очень активно, так как экономические отчеты смогли вызвать эмоции у инвесторов. Наблюдавшиеся утром распродажи доллара США быстро сменилась новой волной роста валюты на фоне слабых экономических данных из Великобритании и еврозоны. Британский показатель инфляции вырос всего на 1,2%, хотя ждали от него 1,4%, продемонстрировав 12 месяц падения цен на продукты питания, оказывающих сдерживающее влияние на общий индекс. На этом GBP/USD обвалилась ниже 1,60 и скатилась к 1,5903 – минимуму с ноября 2013 года. Тем временем, германский индекс настроений инвесторов от института ZEW ушел на отрицательную территорию до -3,6 пкт, указывая на то, что крупнейшая европейская экономика действительно испытывает проблемы. Это привело EUR/USD к отметке 1,2650, заставив вернуть все заработанное днем ранее. Тем временем, USD/JPY обновила месячные минимумы на уровне 106,66, откатившись в район 107,00 на закрытии. USD/RUB продолжила нести потери в связи с падающими ценами на нефть: когда Brent тестировала новый 2,5-летний минимум, пара доросла до рекордного уровня 40,87.
Цены на нефть продолжили идти вниз и в очередной раз обновили минимумы 4-летней давности – на этот раз в районе 84,87 по Brent, неподалеку от которого и были завершены торги. Очередные известия о том, что европейская экономика переживает нелучшие времена, сыграли основную роль в падении цен на «черное золото».
Золото и серебро продолжают получать поддержку со стороны панических настроений на рынках. XAU/USD не смогла пробить месячный максимум 1238,14, и откатилась в район 1232,69 за унцию на закрытии. Тем временем, XAG/USD завершила торги чуть ниже открытия – в районе 17,35.
Прогноз на среду, 15 октября продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/14/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-14-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.10.2014 08:41
Обзор основных мировых финансовых рынков за 15 октября

Среда принесла неприятные новости для фондового рынка – слабоватые экономические данные из США вызвали разочарование всего мира и спровоцировали волну бегства из рискованных активов. Если азиатские индексы утром не успели отреагировать падением, то уже вечером фьючерсы по HSI и Nikkei демонстрировали падение. Германский DAX и британский FTSE потеряли по 2,83% и 2,87%, соответственно. Американские DJIA и NASDAQ также подошли к закрытию в приличном минусе.
Торги на валютном рынке большую часть дня проходили в довольно узких диапазонах, за исключением пары USD/RUB, которая с самого утра пробилась выше 41,00 до исторического рекорда 41,03 на резком падении цен на нефть. Тем не менее, к закрытию пара откатилась в район 40,72. Остальные валюты активизировались лишь во время американской сессии, когда стало известно, что розничные продажи США вышли гораздо слабее прогнозов. На этом GBP/USD доросла до 1,6068, хотя и вернулась в район 1,5940 на закрытии. EUR/USD подбиралась к отметке 1,2886, но вернулась к 1,2780. Тем временем, USD/JPY обновила месячные минимумы на уровне 105,19, откатившись в район 105,86 на закрытии.
Цены на нефть смоги немного восстановиться после утреннего рыка к очередным многолетним минимумам. Brent падала к отметке 83,72 за баррель, после чего смога немного скорректироваться, завершив торги в районе 84,30.
Золото и серебро продолжают наслаждаться всеобщей паникой, сумев укрепиться на слабых данных по американским розничным продажам. XAU/USD побила месячный рекорд, добравшись до отметки 1249,73, однако дальше дело пока не пошло, и пара закрыла торги на отметке 1240,68. Тем временем, XAG/USD завершила торги в районе 17,40.
Прогноз на четверг, 16 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/15/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-15-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.10.2014 09:40
НЕФТЯНОЙ ШОК: чем он грозит России?

 
Стремительно снижающиеся цены на нефть, а также падающий курс российского рубля, вкупе с ускоряющейся продовольственной инфляцией стали поводом для волны спекуляций на тему приближающегося экономического коллапса. Мы попытались дать свою оценку основным угрозам, которые так тревожат общественное сознание.
К удивлению обнаружилось, что макроэкономические шоки, с которыми придется столкнуться экономике, на самом деле не столь трагичны, хотя и касаются самых важных сфер, без порядка в которых немыслимо макроэкономическое равновесие. Падение цен на нефть и отток капитала ухудшают состояние платёжного баланса, а также заставляют тревожно взглянуть на состояние бюджета, доходы которого, как известно, где-то на 50% формируются от продажи энергоносителей. Однако, это все преодолимые трудности. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/neftyanoi-shok-grozit-rossii/?from=advert_ru_self_forum_link


Обзор основных мировых финансовых рынков за 16 октября

Фондовые рынки в четверг с утра демонстрировали негативную динамику, все больше опасаясь по поводу возвращения кризиса на мировую арену. Масла в огонь подлил неудачный аукцион, проведенный правительством Испании, спровоцировав волну слухов по поводу тяжелого состояния «периферийных стран» еврозоны. Однако с выходом сильных отчетов из США страхи ушли, а фондовые индексы выправились. В результате, и гонконгский HSI, и японский Nikkei еще оставались в минусе, а европейцам DAX и FTSE удалось сократить свои потери, причем первый даже вышел в «зеленую зону». Американские DJIA и NASDAQ также подошли к закрытию в плюсе.
Валютные торги проходили довольно спокойно в свете отсутствия каких-либо значимых экономических отчетов, если бы не американская сессия. USD/RUB не успела отреагировать на всеобщее восстановление спроса на риск, поэтому, вновь побив очередной исторический рекорд на отметке 41,13,  завершила торги в районе 40,90. И это несмотря на то, что Банк России анонсировал аукционы РЕПО, в рамках которых будут предлагаться до 50 млрд долларов. Тем временем, GBP/USD весь день провела вблизи 1,60, однако к вечеру укрепилась до отметки 1,6070. EUR/USD скатывалась к 1,2705, однако смогла восстановиться в район 1,28 на закрытии. Тем временем, USD/JPY вела себя довольно спокойно, торгуясь в рамках 100-пунктового диапазона 105,50-106,50 и завершив торги вблизи верхней границы.
Цены на нефть продолжили обновлять многолетние минимумы, однако удержаться вблизи «антирекордов» не смогли. Похоже, корректировка позиций заставила инвесторов сократить число «шортов» по активу. Brent падала к отметке 82,92 за баррель, после чего смогла скорректироваться до 3-дневного максимума 87,98, завершив торги в районе 85,70.
Золото и серебро умерили свои запросы, в течение дня удерживаясь в узких диапазонах и не демонстрируя попыток резких пробоев вверх. XAU/USD закрыла торги в районе 1240. Тем временем, XAG/USD завершила сутки вблизи 17,40.
Прогноз на пятницу, 17 октября продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/17/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-16-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
   
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.10.2014 09:44
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 13 - 17 октября

Прошедшая неделя, возможно, стала поворотной для фондовых рынков. После продолжительного падения большинство индексов либо стабилизировалось на текущих уровнях, либо развернулось. Японский Nikkei прибавил 0,03%, гонконгский Hang Seng вырос на 0,54%, британский FTSE - на 0,04%, а германский DAX – на 1,52%. Американские NASDAQ и DJIA, однако, не смогли восстановить все потери.  Первый по итогам недели потерял 0,07%, а второй -  на 0,37%.
Валютный рынок провел торги в сомнениях по поводу силы американской экономики, и силы доллара США. Сомнения были так велики, что как только рынок получил позитивные американские отчеты, это вернуло спрос не на доллар США, а на рискованные активы. Итак, EUR/USD, начав неделю на 1,2624 пробралась выше 1,28, хотя закрыла торги в районе 1,2750. И  это несмотря на слабые экономические данные из Германии, а также негативные комментарии официальных лиц. GBP/USD недельные торги завершила практически нейтрально, однако смогла оправиться  после внушительного падения на две фигуры, спровоцированного новостями по инфляции в Великобритании. USD/JPY вела себя довольно спокойно, отметив 2-месячный минимум на 105,19 и вернувшись в район 106,90 на закрытии. USD/RUB уже не удивляла своей динамикой, так как рынок привык к новым историческим максимумам, отмечаемым практически ежедневно. Тем не менее, к закрытию недели пара откатилась от 41,13, завершив торги в районе 40,64.
Несмотря на то, что цены на нефть обновили за прошедшую неделю 4-летние минимумы, вполне возможно, что локальное дно было «нащупано» на отметке 82,92 по Brent. К завершению торговой недели котировки отскочили в район 86,15, даже несмотря на то, что запасы энергоносителя за прошедшую неделю, по данным Министерства энергетики США, выросли на 2,5%.
Драгоценные металлы наслаждались сложившейся на рынках ситуацией, так как спрос на безрисковые активы увеличил интерес к золоту и серебру. В итоге, начав неделю на 1227,34, XAU/USD уже к завершению рабочей пятидневки пробралась в район 1238,20 за унцию, а XAG/USD – закрылась  на отметке 17,25.
Прогноз на неделю  20 – 24 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/18/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-13-17-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.10.2014 09:48
Обзор основных мировых финансовых рынков 20 октября

Новую неделю рынки открыли противоречиво. Японские акции пошли в рост в ответ на известия о том, что Пенсионный фонд Японии собирается увеличить долю японский акций в своем портфеле с 12% до 25%. Nikkei прибавил 1,4%, а вот гонконгский Hang Seng по итогам торговых суток потерял 1%, британский FTSE - 0,68%, а германский DAX –1,50%. Американские NASDAQ и DJIA вели себя разнонаправленно: первый прибавил почти 1%, а второй практически не сдвинулся с места.
Понедельник прошел довольно спокойно: азиатская сессия принесла немного волнений на рынок в связи с известиями о переоценке доли национальных акций в портфеле Государственного пенсионного фонда Японии. USD/JPY не могла не отреагировать ростом: пара достигла 107,38, однако дальше пойти не смогла, завершив торги в районе 106,90.  EUR/USD продолжала удерживаться чуть ниже 1,28. GBP/USD пробралась выше 1,61, отметив почти двухнедельный максимум на 1,6149 и завершив торги в районе 1,6130. USD/RUB действительно открыла торги гэпом вверх, отреагировав на неожиданное решение Moody’s понизить рейтинг России. Пара открылась на 40,86 и затем поднялась выше 41,00, завершив торги на отметке 40,99.
Цены на нефть в течение торговых суток держались довольно стабильно: Brent большую часть дня провела выше 86,00, однако не смогла удержать позиции  и скатилась к минимуму 84,39, восстановившись в район 85,40.
Драгоценные металлы продолжают восстанавливаться благодаря растущему спросу на безрисковые активы и растущим подозрениям по поводу слабости мировой экономики. В итоге, начав день на 1237,57, XAU/USD уже к завершению торговых суток пробралась в район 1245,47 за унцию, в течение  дня отметив максимум 1248,66. Тем временем, XAG/USD достигала 17,50, но спустилась к 17,38 на закрытии.
Прогноз на вторник, 21 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/20/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-20-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.10.2014 09:01
Обзор основных мировых финансовых рынков от 21 октября

Утром Китай порадовал рынки темпами роста выше прогнозных значений. ВВП в 3 квартале рос на 7,3% против ожидаемых 7,2%. Однако не все индексы этому порадовались. Японский Nikkei потерял 0,67%, гонконгский Hang Seng по итогам торговых суток вырос на 0,18%, британский FTSE – на 1,68%, а германский DAX – на 1,94%. Американские NASDAQ и DJIA также провели торговую сессию в зеленой зоне.
Доллар США выглядел слабее против большинства валют в первой половине дня, так как позитивные экономические данные из Китая вновь поддержали интерес к более рискованным активам. Даже USD/RUB уже второй день подряд не пыталась отметить очередной исторический максимум, большую часть времени проведя чуть ниже сопротивления 41,00. USD/JPY все больше склонялась к падению, однако 106,20 служил хорошим уровнем поддержки, поэтому пара завершила торги в районе 106,80.  EUR/USD продолжала удерживаться ниже 1,28. Завершив торги в районе 1,2720. GBP/USD попыталась подойти к 1,6180, однако после неудачной попытки пробоя спустилась в районе 1,6110 на закрытии.
Цены на нефть в течение торговых суток держались неплохо: Brent большую часть дня провела выше 86,00, завершив торги вблизи 86,30.
Драгоценные металлы продолжают восстанавливаться, уже  находя для этого новые причины в виде постепенного перетока капитала с фондовых рынков менее экономически стабильных стран. В итоге, начав день на 1246,81, XAU/USD уже к завершению торговых суток пробралась в район 1249,90 за унцию, в течение  дня отметив максимум 1255,20. Тем временем, XAG/USD достигала 17,64, но спустилась к 17,50 на закрытии.
Прогноз на среду, 22 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/21/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-21-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.10.2014 10:11
Обзор основных мировых финансовых рынков от 22 октября

Фондовый рынок провел среду в разнонаправленных движениях, так как региональные бенчмарки реагировали на локальные новости. Японский Nikkei прибавил 0,66%, гонконгский Hang Seng по итогам торговых суток вырос на 0,44%, британский FTSE – на 0,43%, а вот германский DAX потерял 0,9%. Американские NASDAQ и DJIA также ушли в «красную зону», так как появившиеся данные по инфляции увеличили вероятность ужесточения монетарной политики ФРС.
Валютные рынки вновь начали доверять доллару США, и все потому, что европейские данные напомнили инвесторам о проблемах региона. Свою роль сыграла и публикация отчета по инфляции США, подтвердившего рост ценового давления выше прогнозных значений. Показатель CPI в сентябре составил 0,1% м/м и 0,7% г/г вместо прогнозных 0,0% и 0,6%, соответственно. Это уверило инвесторов в том, что Федеральная Резервная Система США может пойти на повышение  процентных ставок раньше, чем изначально предполагалось.
USD/RUB поднялся выше 41,00 на общем увеличении спроса на американскую валюту. В итоге, российский рубль вновь упал против доллара до исторического минимума 41,37, где и завершил торги. USD/JPY смогла вернуться на всеобщем позитиве выше 107,00, закрыв торги на 107,20. EUR/USD попала под давление со стороны неприятных известий с банковского сектора. Слухи о том,  что 11 банков не прошли стресс-тестирование, отправили пару ниже 1,27. Американский отчет только подлил масла в огонь, что привело пару в район 1,2660 на закрытии.  GBP/USD ослабла в связи с публикацией протокола прошлого заседания MPC. Двое сторонников более агрессивной  политики так и продолжили отстаивать свое мнение, однако в тексте протокола появились слова, что скорое повышение ставки может навредить британской экономике. Это и отправило пару в район 1,60, хотя к закрытию торгов фунт восстановился в район 1,6060.
Цены на нефть в течение торговых суток колебались в рамках узкого диапазона: Brent делала попытку уйти выше 87,00 за баррель, однако коснувшись недельного максимума 87,04, котировки скатились в район 84,70 на закрытии.
Драгоценные металлы вынуждены были сдать позиции в связи с сильными данными   из экономики США, которые вновь вернули на рынки тему сильного доллара и стабильного восстановления американской экономики. В итоге, начав день на 1249,06, XAU/USD уже к завершению торговых суток скатилась в район 1244,50 за унцию, в течение  дня отметив минимум 1241,32. Тем временем, XAG/USD достигала 17,12, но вернулась к 17,20 на закрытии.
Прогноз на четверг, 23 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/22/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-22-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.10.2014 09:19
Индексы - возможность для долгосрочных инвестиций. Hang Seng.


Среди всего разнообразия инструментов для инвестирования особой группой выделяются фондовые индексы ведущих мировых стран - Dow Jones (США), DAX (Германия), EU Stocks 50 (Еврозона), Hang Seng (Китай) и другие. Преимущество индексов в первую очередь в том, что в долгосрочной перспективе они всегда показывают рост. Даже при самых неблагоприятных условиях и наихудшем времени вложения инвестиции выходят в прибыль. Если же инвестор обладает дальновидностью и терпением, то инвестиции в фондовые индексы с первого года выходят в плюс, и каждый последующий показывают прирост прибыли, с лихвой перекрывая процент по банковским вкладам и инфляцию.
Именно поэтому в линейке ПИФов, которые предлагают ведущие банки и брокеры, всегда есть фонды, ориентированные на тот или иной фондовый индекс. Риски умеренные, а вероятность роста и получение прибыли хорошие. Но использовать такие продукты как ПИФы – это платить за комиссионные издержки, услуги управляющего и нести риски за сложность своевременного выхода из инвестиций. Ведь фондовые индексы точно так же, как и любой другой финансовый инструмент, помимо фазы роста имеют и фазу коррекции. Чем глубже коррекция и ниже цена на фондовый индекс, тем более удачной будет инвестиция и тем раньше по ней начнет набегать прибыль. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/indeksy-vozmozhnost-dolgosrochnykh-investitsii-hang-seng/?from=advert_ru_self_forum_link

Обзор основных мировых финансовых рынков от 23 октября

Четверг принес позитив на фондовые рынки, так как инвесторы вновь поверили, что мировая экономика продолжит восстановление. Японский Nikkei прибавил 1,55%, гонконгский Hang Seng по итогам торговых суток вырос на 0,58%, британский FTSE – на 0,30%, а германский DAX - на 1,20%. Американские NASDAQ и DJIA также пребывали в «зеленой зоне».
Валютный рынок провел четверг в противоречивой динамике, хотя стоит отметить, что спрос на доллар США все же продолжал расти. USD/RUB вновь отметила очередной рекордный максимум на фоне дальнейшего падения цен на нефть – пара достигла 41,80. USD/JPY смогла не только закрепиться выше 107,00, но и добраться до 2,5-месячного максимума 108,34 на общем интересе к доллару США. EUR/USD получила небольшую поддержку со стороны данных по деловой активности в Германии и, в целом, еврозоны. Одним из важнейших моментов стало восстановление индекса PMI в обрабатывающей промышленности крупнейшей экономики Е-18. Это и позволило паре от 2-недельного минимума 1,2613 восстановиться в район 1,2650. GBP/USD скатилась к 1,60 на выходе слабых данных по розничным продажам, завершив торги на 20 пунктов выше.
Цены на нефть продолжили тенденцию среды, обновив недельные минимумы, однако  затем восстановила все потери. Brent достигала 84,12, но откатилась к 86,90 на закрытии.
Драгоценные металлы вновь понесли потери, благодаря более оптимистичному настрою инвесторов в отношении мировой экономики. Последние данные из Китая и еврозоны весьма этому способствовали. В итоге, начав день на 1241,55, XAU/USD уже к завершению торговых суток скатилась в район 1232,40 за унцию, в течение  дня отметив минимум 1226,25. Тем временем, XAG/USD достигала 17,02, но вернулась к 17,20 на закрытии.
Прогноз на пятницу, 24 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/24/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-23-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.10.2014 09:52
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 20 - 24 октября

Фондовые рынки продолжают восстанавливаться. Позитивную динамику во многом обуславливает тот факт, что инвесторы вновь поверили в восстановление мировой экономики и в то, что все не так мрачно, как было озвучено ранее. К тому же американская статистика, опубликованная на минувшей неделе, оказалась смешанной, что дало основания предполагать, что ФРС, возможно, все же не станет спешить с началом повышения ставки после полного сворачивания мер количественного смягчения. Именно поэтому индексы завершили неделю в зеленом. Лидером роста ста американский NASDAQ , укрепившийся на 4,39%, Dow Jones добавил  2,59. Немецкий DAX  смог отыграть 2,9%. Японский Nikkei прибавил 2,18%, гонконгский Hang Seng вырос на 1,38.
На прошлой неделе позитивную динамику продемонстрировала и большая часть акций. В частности, Yandex (YNDX) подорожал на 5,72%, Apple (AAPL) добавил 5,13%. В довольно высокой мере это обусловлено представленной этими компаниями квартальной отчетностью.  Компания Apple сообщила о прибыли на акцию на уровне $1,42, против прогнозных $1,31. Выручка также превысила ожидания ($42,1 млрд против $39,8 млрд). Консолидированная выручка Yandex выросла на 28%  в годовом соотношении (до 13,1 млрд рублей  или $331,5 млн).
Драгоценные металлы начали неделю на позитивной ноте, оставаясь под влиянием спроса на безрисковые активы. Однако, после того, как данные по ВВП Китая подтвердили меньшее, чем ожидалось, замедление темпов роста ВВП (7,3% против прогноза снижения до 7,2% от 7,5% во 2 квартале), индекс деловой активности в Германии вернулся в зону роста, а экономика Великобритании продемонстрировала рост в соответствии с ожиданиями, интерес к золоту и серебру снизился. В результате, неделю металлы завершили с понижением.  Золото потеряло 1,19%,  серебро  подешевело на 1,15%.
Нефть марки Brent в течение недели демонстрировала разнонаправленную динамику, то получая поддержку на фоне сообщений о том, что Саудовская Аравия и Кувейт сигнализировали о готовности сократить добычу, то попадая под давление информации о меньшем, чем ожидалось, сокращении запасов нефти.  Тем не менее, по итогам рабочей пятидневки актив смог немного укрепиться. Рост составил 1,14%. В целом, уже тот факт, что цены не снижались в район ранее достигнутых минимумов, позволяет говорить об их относительной стабилизации.
На валютном рынке отмечалась тенденция к возвращению веры в доллар, хотя говорить о том, что опубликованная в течение недели статистика однозначно свидетельствовала о восстановлении американской экономики все же не стоит. EUR/USD к завершению недели снова закрепилась ниже уровня 1,2700, потеряв 0,97%. Неудивительно, поскольку рынок находился под влиянием слухов о том, что 11 европейских банков  не прошли стресс-тестирование. GBP/USD потерял 0,4%. Протокол заседания МРС, прошедшего в октябре, принес разочарование британской валюте. Но данные по темпам роста экономики, вышедшие в соответствии с прогнозами, позволили паре частично восстановить потери. USD/JPY смогла продемонстрировать рост на 1,17%. USD/RUB продолжила ставить антирекорды, поднявшись к уровню 42 рубля за доллар. И только тот факт, что агентство S&P подтвердило рейтинг России на уровне ВВВ- в то время как рынок будоражили слухи о возможности его понижения до мусорного уровня. В итоге пара завершила торги на отметке 41,7785. 
Прогноз на неделю  27 - 31 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/25/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-20-24-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.10.2014 09:19
Обзор основных мировых финансовых рынков от 27 октября

Новая неделя открылась для фондовых рынков противоречиво: позитивные известия со стороны ЕЦБ в отношение результатов стресс-тестирования были перечеркнуты резкой речью президента России на «Валдае». Японский Nikkei потерял 0,8% по итогам торговых суток, гонконгский Hang Seng - 0,2%, британский FTSE –0,40%, а германский DAX – 0,95%. Только американские NASDAQ и DJIA торговались в «зеленой зоне» в связи с ожиданиями более продолжительного периода низких ставок от ФРС.
Доллар утратил часть доверия в связи с приближающимся заседанием FOMC, на котором мы можем услышать менее агрессивные заявления представителей ФРС. Пока только в паре  с рублем американская валюта сохраняет уверенные позиции. USD/RUB вновь отметила очередной рекордный максимум на отметке 42,29, так как недавнее речь Владимира Путина на выходных окончательно уверила рынки, что сближения с Западом в ближайшие дни не произойдет. USD/JPY, тем временем, скатилась ниже 108,00, завершив торги в районе 107,80. EUR/USD делала попытки закрепиться выше 1,27 на позитивных результатах стресс-тестирования банковского сектора европейским регулятором. Тем не менее, падение индексов экономических ожиданий и текущих условий в рамках исследования IFO Германии отправили пару  в район 1,2670. К закрытию торгов пара вернулась в район 1,27. GBP/USD весь день провела в борьбе с сопротивлением 1,61, и на слабых данных из США ей все же удалось  его пробить и завершить торги на отметке 1,6120.
Цены на нефть вновь оказались под давлением, отчасти в связи с вышедшими прогнозами Goldman Sachs, в которых говорится, что ОПЕК потеряет свое влияние на рынок нефти в свете сланцевого бума в США. В результате, переизбыток предложения будет и дальше давить на котировки «черного золота». Brent достигала вчера внутридневного минимума 84,54, но откатилась к 85,40 на закрытии.
Драгоценные металлы попали под небольшое давление на известиях о том, что стресс-тестирование, которое проводил ЕЦБ, дало не такие уж плохие результаты. Снижение опасений по поводу темпов роста мировой экономики немного надавило на «активы-убежища». В итоге, начав день на 1230,43, XAU/USD уже к завершению торговых суток спустилась в район 1225,90 за унцию. Тем временем, XAG/USD скатилась к 17,10 на закрытии.
Прогноз на вторник, 28 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/27/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-27-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.10.2014 08:25
Обзор основных мировых финансовых рынков от 28 октября

После негативного открытия недели фондовые индексы всего мира перестроились в режим роста на ожидании результатов заседания FOMC. Так как слабые экономические отчеты из США уверили инвесторов в том, что регулятор предпочтет воздержаться от резких заявлений, это вернуло оптимизм  на рынок акций. Японский Nikkei прибавил 0,6% по итогам торговых суток, гонконгский Hang Seng – 1,9%, британский FTSE – 0,6%, а германский DAX – 1,86%. Рост же американских NASDAQ и DJIA к завершению американской сессии приближался к почти 2%-ному.
Вторник прошел довольно спокойно, хотя утреннее решение шведского Риксбанка понизить процентную ставку до нулевой отметки все же смогло немного надавить на европейские валюты. Регулятор объяснил свое решение слишком низким уровнем инфляции, тем самым напомним инвесторам о подобных же проблемах еврозоны. USD/JPY, в итоге, смогла уйти выше 108,00, завершив торги в районе 108,10. EUR/USD практически весь день провела в районе 1,27, пытаясь пойти выше. Пробой состоялся на слабых экономических данных из США,  и пара устремилась в район 1,2760, завершив торги на 20 пунктов ниже. GBP/USD на этот раз штурмовала 1,6150, добравшись до максимума 1,6181, однако к завершению торгов пара спустилась к 1,6140. USD/RUB отметила исторический максимум на 42,58, и только после этого отошла вниз в район 42,44. Что примечательно, Банку России вчера пришлось семь раз сдвигать границы диапазона в связи с внушительным спросом на иностранную валюту.
Цены на нефть откатились от минимумов понедельника, укрепившись в преддверии заседания FOMC, на котором регулятор может намекнуть на продолжительный период ультрамягких ставок. Brent достигала вчера внутридневного минимума 85,08, но откатилась к 86,00 на закрытии.
Драгоценные металлы делали попытки пробить верхнюю границу довольно узкого диапазона, наблюдавшегося с 22 октября, однако рынок предпочел перейти в режим ожидания результатов заседания ФРС. В итоге, начав день на 1225,77, XAU/USD к завершению торговых суток добралась лишь до 1228,10 за унцию. Тем временем, XAG/USD вернулась к 17,20 на закрытии после достижения максимума на 17,40.
Прогноз на среду, 29 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/28/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-28-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link



Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.10.2014 08:06
Обзор основных мировых финансовых рынков от 29 октября

Весь день рынки жили ожиданием результатов заседания FOMC, и оно принесло разочарование. Комментарии в рамках сопроводительного заявления в отношении рынка труда оказались более оптимистичными, чем в прошлом варианте текста. Это, в свою очередь, уверило инвесторов, что Федрезерв все же может пойти на скорое повышение процентных ставок. Американским индексам пришлось  несладко. Тем временем, японский Nikkei прибавил 1,39% по итогам торговых суток, гонконгский Hang Seng – 0,62%, британский FTSE – 0,81%, а германский DAX – 0,16%. NASDAQ и DJIA к завершению американской сессии демонстрировали небольшое падение.
Азиатская и европейская сессия прошли без значительных колебаний. Основные действия разыгрались на релизе сопроводительного заявления FOMC, которое заставило инвесторов вновь начать покупки доллара США. USD/JPY, в итоге, смогла уйти выше 108,60, завершив торги в районе 108,90. EUR/USD обвалилась в район 1,2630. GBP/USD вновь вернулась к поддержке 1,60. USD/RUB не успела отреагировать на новости из США в среду, завершив торги на отметке 42,83, предварительно отметив очередной рекорд на 42,89.
Цены на нефть, наконец, получили поддержку в виде экономических данных - отчета по коммерческим запасам нефти и нефтепродуктов за предыдущую неделю от Агентства энергетической информации. Показатель вырос лишь на 2,06 млн баррелей против прогноза 3,65 млн. Brent достигала вчера 2-недельно максимума 87,92, но откатилась на укреплении доллара к 86,80 на закрытии.
Драгоценные металлы серьезно пострадали на разочаровании со стороны сопроводительного заявления FOMC. Слишком оптимистичный взгляд Федрезерва в будущее заставил инвесторов ослабить спрос на безопасные активы. В итоге, начав день на 1227,83, XAU/USD к завершению торговых суток добралась до 1211,90 за унцию, по дороге отметив 3-недельный минимум на 1208,31. Тем временем, XAG/USD спустилась к двухнедельному минимуму 17,00, откатившись в район 17,10 на закрытии.
Прогноз на четверг, 30 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/30/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-29-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 31.10.2014 10:02
Обзор основных мировых финансовых рынков от 30 октября

Четверг прошел для фондовых рынков довольно благоприятно, так как первые переживания по поводу более агрессивного, чем предполагалось заявления Федрезерва развеялись, а сильный отчет по ВВП из США приободрил инвесторов. Японский Nikkei прибавил 0,8% по итогам торговых суток, а вот гонконгский Hang Seng потерял 0,59%. Британский FTSE укрепился на 0,15%, а германский DAX – на 0,35%. NASDAQ и DJIA к завершению американской сессии показывали хороший прирост.
Четверг прошел для валютного рынка довольно интересно, причем звездой торгов стала пара USD/RUB, которая только и успевала демонстрировать рекорды. С самого утра была пробита отметка 43,00, и пара быстро достигла 43,57. Тем не менее, во второй половине дня рубль резко начал укрепление, добравшись до отметки 41,41 всего за пару часов и завершив торги неподалеку. USD/JPY, тем временем, обновила 3-недельный максимум на 109,46, однако откатилась в район 109,20 на закрытии. EUR/USD попыталась восстановиться от минимума 1,2554, вернувшись в район 1,2610 на закрытии. GBP/USD оттолкнулась от минимума 1,5960 и завершила торговые сутки в области 1,60.
Цены на нефть вчера больше пострадали от укрепления американской валюты, чем от экономических данных. Стоит отметить, что сильный американский ВВП подтвердил хорошие темпы восстановления крупнейшей экономики мира, а,  значит, и спрос с ее стороны будет также расти. Это потенциально позитивно  для котировок «черного металла», если отбросить негативный эффект от удорожания доллара США. Brent достигала вчера внутридневного минимума 85,70, но откатилась к 86,00 на закрытии.
Драгоценные металлы продолжают находиться под давлением. Чем больше позитива идет из американской экономики, тем слабее спрос  на безопасные активы. В итоге, начав день на 1212,03, XAU/USD к завершению торговых суток добралась до 1198,56 за унцию, по дороге отметив 3-недельный минимум на 1195,92. Тем временем, XAG/USD обвалилась к более чем 3,5-летнему минимуму 16,33, откатившись в район 16,50 на закрытии.
Прогноз на пятницу, 31 октября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/10/31/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-30-oktyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.11.2014 12:09
Обзор основных мировых финансовых рынков от 3 ноября

Понедельник принес довольно высокую активность на рынки, так как вновь поднял вопрос точек роста в разных уголках мира. Американские данные продолжают говорить о стабильности восстановления, в то время как китайская и европейская экономика еще пока переживает этап стабилизации после некоторого спада. Все это и обусловило торги на фондовых площадках. Японский Nikkei прибавил 1,3% по итогам торговых суток, а вот гонконгский Hang Seng потерял 0,75%. Тем временем, британский FTSE упал на 0,89%, а германский DAX – на 0,81%, а NASDAQ и DJIA к завершению американской сессии показывали небольшой прирост.
Понедельник открылся вновь возобновившимся спросом на доллар в преддверии ключевых экономических отчетов из США. USD/RUB открыла понедельник гэпом вверх, вернувшись в район максимумов прошлой недели на реакции рынка в ответ на прошедшие в ЛНР и ДНР выборы. USD/JPY, тем временем, обновила 7-летний максимум на 114,21, чуть откатившись на закрытии. EUR/USD на открытии скатилась к 2-летнему минимуму 1,2437, но сумела восстановиться в район 1,2480. Противоречивые данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности различных стран еврозоны были проигнорированы рынком. А вот GBP/USD получила поддержку от  резкого укрепления индекса PMI (53,2 против прогноза 51,2) и смогла восстановить понесенные с утра потери, завершив торги в районе 1,5980.
Опасения по поводу слабых темпов мировой экономики не отпускают рынок нефти, а фундаментальные отчеты продолжают поддерживать эти страхи. Отчет из КНР, показавший индекс PMI на отметке 50,8 против ожиданий роста до 51,2. Brent достигала вчера внутридневного минимума 85,64, но откатилась к 86,40 на закрытии.
Опубликованные вчера данные по деловой активности в обрабатывающей промышленности Китая также еще больше надавили на котировки золота, так как КНР является одним из крупнейших потребителей драгметалла. Тем не менее, актив сумел восстановить свои позиции к завершению торгов. В итоге, начав день на 1167,44, XAU/USD к завершению торговых суток восстановилась до 1171,00 за унцию, по дороге отметив локальный минимум на 1161,63. Тем временем, XAG/USD обвалилась к локальному минимуму 15,74, откатившись в район 16,10 на закрытии.
Прогноз на вторник, 4 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/03/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-3-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.11.2014 11:07
Обзор основных мировых финансовых рынков от 4 ноября

Фондовые рынки вчера были раздираемы сомнениями, так как пересмотренные на понижение прогнозы Еврокомиссии и появившиеся слухи о возможной отставке Марио Драги внесли свою лепту в динамику. Японский Nikkei потерял сразу 3,79% по итогам торговых суток, а вот гонконгский Hang Seng прибаил 0,22%. Тем временем, британский FTSE упал на 0,52%, а германский DAX – на 0,92%, а NASDAQ и DJIA к завершению американской сессии показывали противоречивую динамику.
Вторник, казалось, может пройти довольно спокойно для валютных рынков, учитывая недостаток важных экономических событий. Однако появившиеся к вечеру слухи о расколе в стане ЕЦБ заставили евро укрепиться, а инвесторов – пересмотреть свои ожидания по QE от ЕЦБ.  USD/RUB хотя и обновила в очередной раз рекордный максимум на 43,78, но в этот раз движение вверх ей давалось довольно сложно, хотя и падение цен на нефть в район 4-летних минимумов создавало благоприятные условия для подобной динамики. USD/JPY пришлось сдать часть позиций, заработанных в рамках предыдущих торговых суток: пара от уровня открытия 114,03 скатилась в район 113,65  на закрытии. EUR/USD весь день боролась с отметкой 1,25 и все же смогла завершить торги выше, благодаря истории противостояния между Марио Драги и другими представителями ЕЦБ. Пара добралась до ноябрьского максимума  1,2577, завершив торги в районе 1,2550. А GBP/USD, тем временем, закрылась в районе 1,60, хотя полноценный пробой этого уровня так и не состоялся в связи с вышедшими слабее прогнозов данными по деловой активности в строительном секторе.
Пересмотренные на понижение прогнозы Еврокомиссии по темпам роста еврозоны заставили  инвесторов вновь начать закладывать в цены вероятность дальнейшего снижения спроса на нефть. Кроме того, на пару давили и ожидания отчета по запасам энергоносителя в США, публикуемого в среду. В итоге, Brent достигала вчера 4-летнего минимума на отметке 82,65, но откатилась к 83,30 на закрытии.
А вот для драгоценных металлов печальные новости из Европы оказались приятными известиями, так как смогли стабилизировать активы на текущих уровнях. Рынок переключил внимание с темы силы американской экономики на тему слабости европейской, а это вполне способно вызвать кратковременную коррекцию золота вверх. В итоге, начав день на 1165,21, XAU/USD к завершению торговых суток восстановилась до 1167,10 за унцию, по дороге отметив ноябрьский максимум на 1174,92. Тем временем, XAG/USD спустилась к локальному минимуму 15,90, но дальше не пошла, завершив торги на несколько пунктов выше.
Прогноз на среду, 5 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/05/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-4-noyabrya//?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.11.2014 09:01
Обзор основных мировых финансовых рынков от 5 ноября


Известия о том, что республиканцы получили  большинство на промежуточных выборах порадовали рынки, так как инвесторы полагают, что их действия больше ориентированы на бизнес и помогут американской экономике расти. Из основных фондовых бенчмарок пострадал лишь гонконгский Hang Seng, отреагировавший на слабые данные из КНР. Японский Nikkei прибавил 0,56% по итогам торговых суток, а вот гонконгский Hang Seng потерял 0,37%. Тем временем, британский FTSE укрепился на 1,32%, а германский DAX – на 1,62%, а NASDAQ и DJIA также демонстрировали позитивную динамику в середине американской сессии.
Безоговорочная победа республиканцев в рамках промежуточных выборов к Конгрессе заставила инвесторов с новой силой начать скупку доллара США. Новости привели USD/JPY к очередному 7-летнему максимуму на отметке 114,83, хотя завершила торговые сутки пара в районе 114,60. EUR/USD под давлением новостей спустилась ниже 1.2500, и только оттолкнувшись от 1,2456 смогла восстановиться в район 1.2490 на закрытии. GBP/USD пала жертвой сразу двух факторов давления: силы американской валюты и слабых результатов отчета по деловой активности в сфере услуг Великобритании (56,2 против прогноза 58,5). Пара от утреннего максимума 1,6020 скатилась к годовому минимуму 1,5868, но смогла вернуться в район 1,5970 на закрытии, благодаря слабым данным по ISM в сфере услуг США. USD/RUB открыла среду гэпом вверх на 44,17 и продолжила рост до максимума 44,99, вернувшись в район 44,80 на закрытии. На рубль давил не только рост доллара, но и заявление Банка России о том, что он прекращает неограниченные валютные интервенции с целью защиты от спекулятивных факторов давления на национальную валюту.
Вчера нефть побросало из стороны в сторону и на слухах, и на фактах. Утром цены были под давлением в ожидании увеличивающихся резервов и на слухах о понижении Саудовской Аравией декабрьских цен. Однако появившиеся вечером новости, показавшие более низкие, чем предполагалось, темпы прироста запасов нефти в США  поддержали спрос на нефть. А чуть позже сообщения о крупном взрыве нефтепровода в Саудовской Аравии только укрепили спрос на энергоноситель.  В итоге, Brent откатилась от 4-летнего минимума 82,19 до 3-дневного максимума 84,97 и завершила торги в районе 84,00.
Тем временем, драгоценные металлы продолжили нести потери на известиях о победе республиканцев. В итоге, начав день на 1168,76, XAU/USD к завершению торговых суток спустилась до 1146,20 за унцию, по дороге отметив 4,5-летний минимум на 1137,73. Тем временем, XAG/USD спустилась к почти 5-летнему минимуму 15,12, но дальше не пошла, завершив торги в  районе 15,40.
Прогноз на четверг, 6 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/05/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-5-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.11.2014 10:45
Обзор основных мировых финансовых рынков от 6 ноября


Вчерашнее заседание ЕЦБ только упрочило господство доллара США, но одновременно с этим и дало поддержку европейским индексам. Остальные же бенчмарки вели себя разнонапрвлено. Японский Nikkei потерял порядка 0,76% по итогам торговых суток, а гонконгский Hang Seng -  0,34%. Тем временем, британский FTSE укрепился на 0,18%, а германский DAX – на 0,66%, а NASDAQ и DJIA также демонстрировали небольшой прирост в середине американской сессии.
Несмотря на то, что в четверг рынок жил ожиданиями заседания ЕЦБ, даже с самого утра USD/JPY умудрилась пробиться выше 115,00 и обновить очередной 7-летний максимум на 115,51. Затем было резкое падение Nikkei, которое и обвалило пару в район 114,00. Закрытие торговых суток произошло в районе 114,90. EUR/USD получила серьезный удар больше не из-за того, что сказал Драги, а из-за того, что слухи о его позиции в ЕЦБ не подтвердились. Рынок отчасти заложил в цену нейтральную позицию регулятора, управляющий заявил, что центробанк единодушно готов на решительные меры, если это потребуется. Более того, новые инструменты стимулирования уже в разработке. Все это опустило пару к более чем 2-летнему минимуму 1,2382, неподалеку от которого и закрылись торги. GBP/USD скатилась к внутридневному минимуму 1,5885, а закрыла сутки чуть выше 1,59. USD/RUB продолжила расти без контроля ЦБ, добравшись до очередного рекорда на 46,72.
Цены на нефть в четверг перешли в режим консолидации, таки не осмелившись отойти от зоны 4-летних минимумов. Страхи по поводу взрыва нефтепровода в Саудовской Аравии поутихли, а, значит, с дальнейшим укреплением доллара США, мы можем увидеть и новый виток распродаж энергоносителя. В итоге, Brent открылась на 83,81, а завершила торги в районе 83,36.
Тем временем, драгоценные металлы продолжают удерживаться вблизи недавно достигнутых минимумов, и, несмотря на приближающуюся публикацию отчета по рынку труда США, пока не готовы пойти вниз. В итоге, начав день на 1142,27, XAU/USD к завершению торговых суток практически не сдвинулась с места. Тем временем, XAG/USD от уровня открытия 15,34 смогла прибавить лишь несколько пунктов к завершению торгов.
Прогноз на пятницу, 7 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/06/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-6-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.11.2014 10:32
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 3 - 7 ноября

Фондовые рынки на минувшей неделе продемонстрировали разнонаправленную динамику.  За счет этого результаты оказались невыразительными, хотя и  NASDAQ (+0,04%), и Dow Jones (+1,44%) завершили пятидневку в районе максимумов.  Немецкий DAX  вырос всего на 0,18%, несмотря на то, что Марио Драги на пресс-конференции после решения по монетарной политике явно дал понять, что ЕЦБ будет придерживаться мягкой монетарной политики в течение длительного времени и, в случае необходимости, готов расширить стимулирующие меры.  Некоторый негатив на рынке был вызван данными по рынку труда США. С одной стороны, в октябре экономика создала всего 214 000 новых рабочих мест, в то время как ожидался прирост на 231 000. Но с другой, ставка безработицы снизилась до 5,8% от 5,9%, а также был отмечен рост заработных плат, что позволило говорить о стабильности в секторе и не исключать скорого начала повышения ставки Федрезервом. А вот азиатские индексы оказались в аутсайдерах, корректируясь после роста неделей ранее. Японский Nikkei потерял 2,24%. Вслед за ним упал и гонконгский Hang Seng (-1,48%).
Драгоценные металлы в начале недели двигались достаточно синхронно, оставаясь под давлением на фоне ожиданий, что ФРС США все же может в скором времени решиться на начало ужесточения монетарной политики, а также сообщений о победе республиканцев на промежуточных выборах в США, что усилило ожидания дальнейшей стабилизации экономики США. Все это позволило активам снизиться к минимума за 4,5 года. Однако, новые сообщения о росте напряженности на Украине, а, позднее, и неоднозначные данные по рынку труда позволили металлам восстановить потери. В итоге, золото завершает неделю с результатом +0,85%, серебро  теряет всего 2,42%.
Нефть марки Brent за последнюю неделю снова понесла потери. Черное золото подешевело на 1,15%. Основное снижение котировки актива продемонстрировали в первые 2 рабочих дня. В дальнейшем же, даже несмотря на данные по коммерческим запасам в США и сообщениях о взрыве крупного нефтепровода в Саудовской Аравии, просто стабилизировались неподалеку от достигнутых минимумов. 
На валютном рынке лидером по волатильности снова стал российский рубль. По тогам пятидневки пара USD/RUB выросла на 7,4%. Котировки пары достигали уровня 48,6285 (в пятницу под влиянием сообщений об эскалации напряженности на Украине), но тогда же совершили внушительный рывок вниз, завершив неделю на уровне 46,6689. Решение Банка России об ограничении объемов валютных интервенций суммой в $350 млн, принятое в среду, оказало существенное давление на рубль. Кроме того, катализатором роста доллара в данной паре является дефицит ликвидности в иностранной валюте. Что касается отката, то он вполне мог был быть спровоцирован более активной интервенцией Центробанка РФ в связи с угрозой финансовой стабильности. EUR/USD снова обновила двухлетний минимум, снизившись к уровню 1,2356, от которого к завершению недели на фоне фиксации прибыли откатилась к отметке 1,2452. Во многом падение евро было обусловлено комментариями главы ЕЦБ о возможности дальнейшего стимулирования экономики. 
Прогноз на неделю  10 – 14 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/09/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-3-7-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Slava1715 от 11.11.2014 12:26
Некоторый негатив на рынке был вызван данными по рынку труда США

это была существенная возможность откатиться. если бы не этот фактор летели бы ещё вниз по всем фронтам
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.11.2014 12:59
Золото: долгосрочные покупки выглядят привлекательно
В настоящее время многие инвесторы обеспокоены ростом политических рисков и ухудшением экономической ситуации в России и странах СНГ. Это приводит к продажам активов, номинированных в национальных валютах, и переориентации на инструменты с меньшими рисками и большей доходностью. Одним из наиболее привлекательных инструментов такого рода является золото, которое традиционно используется в качестве защитного актива. Узнайте, какие факторы будут оказывать влияние на динамику котировок золота из нашего стратегического обзора и примите верное инвестиционное решение.
Фундаментальные факторы
Рассмотрим основные тенденции и факторы, влияющие на ценообразование драгоценного металла. Последние три года цена на золото снижается, и на текущий момент закрепилась ниже сильного уровня поддержки 1200 долларов за тройскую унцию. Котировки движутся к следующему барьеру 1100,00 долларов. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/zoloto-dolgosrochnye-pokupki-vyglyadyat-privlekatelno/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.11.2014 22:59
СЕРЕБРО: расти невозможно, но и обновлять минимумы нет причин



Причина сформированной стратегии




С середины прошлой недели котировки серебра удерживаются в пределах диапазона 15,062 – 15,858. Принимая во внимание тот факт, что котировки драгоценных металлов в течение длительного времени падали и обновили минимумы за 4,5 года, можно ждать начала коррекции. Тем более, что активы выглядят несколько перепроданными. Хотя, с фундаментальной точки зрения, нельзя сбрасывать со счетов тот факт, что со стороны ФРС рынок по-прежнему ждет начала ужесточения монетарной политики, а это традиционно идет не на пользу серебру. Поэтому в ближайшей перспективе (особенно, учитывая отсутствие значимой макростатистики вплоть до пятницы) можно ждать, что котировки серебра будут удерживаться в пределах установившегося ранее диапазона.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB  http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/11/11/serebro-rasti-nevozmozhno-obnovlyat-minimumy-net-prichin/?from=advert_ru_self_forum_link



Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.11.2014 10:20
Обзор основных мировых финансовых рынков от 11 ноября

Фондовые рынки, по большей части, продолжали демонстрировать позитивную динамику и во вторник под действием все тех же позитивных известий с корпоративных полей. Японский Nikkei прибавил 1,9% по итогам торговых суток, а гонконгский Hang Seng закрыл торги практически на нулях. Тем временем, британский FTSE укрепился на 0,24%, германский DAX – на 0,18%, а NASDAQ и DJIA демонстрировали практически нейтральные позиции к середине американской сессии.
Несмотря  на первоначальное укрепление доллара США на агрессивных комментариях представителя ФРС Фишера, намекнувшего на ужесточение монетарной политики еще до лета 2015 года, американской валюте пришлось сдать позиции к завершению торговых суток. Спровоцировала подобные движения новая волна разговоров о том, что Марио Драги беспрекословный лидер в ЕЦБ. Это поддержало интерес к евро, а затем и привело к распродажам USD в других парах. EUR/USD открыла торги на 1,2419, скатилась к 1,2394, но к закрытию добралась до 1,2480. GBP/USD подросла до максимума 1,5943, начав торги в районе1,5840. Тем временем, USD/JPY поначалу отреагировала на слухи о досрочных выборах в Японии, которые привели пару к 7-летнему максимуму на отметке 116,09, но все же откатилась к закрытию в район 115,36. USD/RUB открыла торги на 45,78, добралась до 46,98, но дальше не пошла, откатившись в район 46,60 на закрытии.
Цены на нефть сорта Brent обновили 4-летний минимум в последние сутки в связи с тем, что участники рынка закладывали в котировки ожидания по очередному росту коммерческих запасов сырой нефти и нефтепродуктов в подземных хранилищах США. Кроме того, основным фактором давления остается тот факт, что основные поставщики нефти только наращивают объемы: в США добыча находится на тридцатилетних максимумах,  в России достигла рекордного за всю постсоветскую эпоху уровня, а страны ОПЕК, по-прежнему, дают около 30 млн баррелей в сутки. В таких условиях логично, что Brent открылась на 82,63, обновила очередной 4-летний рекорд на 81,26, восстановившись чуть выше 82,00 к закрытию торгов.
Тем временем, драгоценные металлы поначалу продолжили падение, наблюдавшееся  с самого начала недели, однако к завершению торгов смогли восстановить потери. В итоге, начав день на 1151,12, XAU/USD коснулась минимума 1146,09, и тут же развернулась, к завершению торговых суток вернувшись в район 1168. Тем временем, XAG/USD от уровня открытия 15,57 ослабла до 15,44, но восстановилась в район 15,80 на закрытии.
Прогноз на среду, 12 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/11/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-11-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.11.2014 11:41
HANG SENG: Народный банк Китая прибавил поводов для роста

Китайские акции пробуют вернуться к росту после того как Народный банк Китая заявил, что готовится предоставить ликвидность более мелким банкам страны. Заявление проследовало после того как данные по промышленному производству зафиксировали снижение темпов роста. Инвесторы полагают, что если регулятор предоставит дополнительные ресурсы малому бизнесу, то это спровоцирует ускорение темпов роста ВВП в четвертом квартале. Ищем возможности для открытия длинных позиций в случае преодоления технически важных уровней сопротивления. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/11/13/hang-seng-narodnyi-bank-kitaya-pribavil-povodov-rosta/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.11.2014 11:40
YANDEX: снова под давлением

Американские депозитарные расписки компании Yandex попали под давление после того как коснулись технически важного уровня сопротивления в районе 27,00. Бумаги российского поисковика продолжают чувствовать себя не очень уверенно, несмотря на позитивную квартальную отчетность. Крупнейший российский поисковик продолжает чувствовать на себе давление со стороны напряженной геополитической ситуации между Россией и США. Ищем возможности для коротких позиций в случае преодоления технически важного уровня поддержки 26,42. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/11/13/yandex-snova-davleniem/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.11.2014 11:56
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 10 - 14 ноября

На минувшей неделе фондовые рынки снова не показали однообразия в динамике. Американские и азиатские продемонстрировали рост, в то время как Европа, за исключением британского FTSE (+1,26%) разочаровала. NASDAQ  и Dow Jones  практически ежедневно обновляли максимумы, однако, движения были достаточно сдержанными. В целом, по итогам пятидневки индексы добавили 1,49% и 0,43% соответственно. Экономика США продолжает подавать довольно позитивные сигналы, что и поддерживает фондовый рынок. И данные по розничным продажам, и отчет по потребительскому доверию продемонстрировали рост выше прогнозов. Чуть хуже ожиданий вышли еженедельные обращения за пособием по безработице, но повышение показателя до 290 000 не выглядит критичным.  Немецкий DAX  подешевел на  0,53%. Отчеты по ВВП за 3 квартал в Германии и Еврозоне оказались несколько лучше прогнозов. И это вызвало опасения, что ЕЦБ  может отложить запуск новых монетарных стимулов. Японский Nikkei среди фондовых индексов оказался в лидерах роста, добавив  4,04%. Гонконгский Hang Seng вырос на 2,2%. Поддержку им оказали сообщения о том, что давно ожидаемая связь между Шанхайской и гонконгской фондовыми биржами начнет полноценно функционировать со следующей недели. Также на пользу азиатским индексам оказалось и заявление Народного Банка Китая о том, что он готовится предоставить ликвидность более мелким банкам страны. 
Драгоценные металлы в начале недели демонстрировали сдержанную динамику, консолидируясь в пределах нешироких диапазонов. Однако, в пятницу они смогли взять реванш. В результате,  золото завершило неделю с результатом +1,33%, серебро  укрепилось на 3,63%. Отчасти, поддержку активы получили на фоне заявлений Центробанка Китая. Но куда большее влияние на котировки золота мог оказать отчет World Gold Council (WGC). Согласно его данным, мировые Центробанки купили 93 тонны золота в 3 квартале. Таким образом, отмечено, что чистые покупки идут уже 15 квартал подряд. Аналитики WGC прогнозируют, что по итогам текущего года покупки золота ЦБ составят порядка 500 тонн. А это косвенным образом свидетельствует о том, что существуют опасения усиления геополитических рисков, когда драгоценные металлы традиционно пользуются спросом. 
Нефть марки Brent за последнюю неделю снова оказалась под давлением. Черное золото подешевело на 4,8%. В течение недели котировки достигали отметки  76,75, невиданной с сентября 2010 года. Основное давление на нефть оказывают ожидания, что ОПЕК на ноябрьском заседании не станет снижать квоты на добычу. О подобных намерениях говорили представители многих стран, входящих в картель, отмечая, что пока цены находятся на относительно приемлемом уровне. И лишь экспирация, в связи с переходом на январский контракт позволила котировкам в пятницу к закрытию откатиться в район уровня 79,00.   
На валютном рынке пара USD/RUB продемонстрировала довольно скромный рост – всего 1,31%. Большую часть недели пара удерживалась в пределах диапазона 45,5145 – 46,5651, однако в пятницу попала под давление, так и не сумев проигнорировать обновление нефтяными котировками минимумов,  даже, несмотря на очевидную перепроданность рубля.  GBP/USD обновила 14-месячный минимум после публикации инфляционного отчета Банка Англии. Регулятор понизил прогноз по инфляции и высказал опасения относительно замедления темпов роста экономики, что снизило ожидания того, что МРС  в скором времени решится на повышение ставки.  Стоит отметить, что не исключено продолжение снижения, если Протокол ноябрьского заседания отразит, что сторонники повышения ставки присоединились к большинству. 
Прогноз на неделю  17 – 21 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/15/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-10-14-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.11.2014 18:35
СЕРЕБРО: опционные трейдеры ждут отбоя от сопротивления 16,500

В последние дни драгоценные металлы развили довольно активную восходящую коррекцию. Однако, объективных поводов для роста у них не так много. Геополитические риски на данный момент не настолько высоки, чтобы требовалось срочно вкладывать средства в активы-убежища. К тому же, доллар демонстрирует стабильное укрепление, что делает активы, в нем номинированные, дешевле. В пользу возможного снижения котировок серебра свидетельствуют и данные по декабрьским опционам. В понедельник районе уровня 16,500 было открыто достаточно большое число опционов Call, что сигнализирует  о сильном сопротивлении в районе данной отметки.   Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/11/18/serebro-optsionnye-treidery-zhdut-otboya-soprotivleniya-16500/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.11.2014 12:58
DAX 30: рост делового оптимизма в Германии позитивно сказывается на динамике акций
Фьючерсы на немецкий фоновый индекс DAX 30 отметились уверенным ростом во вторник 18 ноября после того как данные по индексам делового оптимизма от центра экономических исследований ZEW зафиксировали неожиданный рост деловой уверенности. Это был первый рост показателей за пять месяцев, который может сигналить о том, что пакет стимулов ЕЦБ воспринимается позитивно бизнес сообществом. Фьючерсы на DAX 30 коснулись сопротивления в области 9483 и теперь корректируются вниз. Ищем возможности для покупок на относительно низких уровнях. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/11/19/dax-30-rost-delovogo-optimizma-germanii-pozitivno-skazyvaetsya-d/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.11.2014 14:26
DAX 30: фьючерсы растут на ожиданиях дополнительных монетарных стимулов 

 Фьючерсы на основные фондовые индексы Европы демонстрируют рост на открытии торгов в пятницу 21 ноября по мере того как участники рынка ожидают, что в своем выступление сегодня утром на Европейском банковском конгрессе глава ЕЦБ Марио Драги может просигналить, что регулятор готов расширить программу монетарного стимулирования экономики. Контракты на немецкий DAX 30 преодолели сопротивление в области 9524 и предприняли попытку возобновить восходящий тренд. Ждем тестирования сопротивления в районе 9708. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/11/21/dax-30-fyuchersy-rastut-ozhidaniyakh-dopolnitelnykh-monetarnykh-/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.11.2014 10:55
Зарабатываем на долгосрочных трендах с индексом Dow Jones

На фоне снижения курса рубля многие задумываются о том, как в долгосрочной перспективе сохранить свои сбережения. К сожалению, активов, которые постоянно показывают положительную доходность не существует. Однако есть инструменты, которые показывают хорошую доходность на длительном отрезке времени. Одним из таких инструментов является американский фондовый индекс Dow Jones Industrial Average.
Индекс Dow Jones является одним из старейших фондовых индексов. История индекса насчитывает уже 130 лет, его основателями являются Чарльз Доу, редактор газеты Wall Street Journal и Эдвард Джонс, сооснователь компании Dow Jones & Company. Индекс включает в себя акции 30 крупнейших компаний США, среди которых Boeing, Coca-Cola, General Electric, Hewlett-Packard, Intel, McDonald's, Microsoft и другие.
Состав индекса регулярно пересматриваются. В результате пересмотра из состава индекса исключаются акции, которые не удовлетворяют определенным требованиям. Вместо них в состав индекса входят бумаги, которые удовлетворяют листинговым требованиям. Благодаря тому, что в индекс включаются только лучшие акции, котировки индекса показывают в долгосрочной перспективе положительную динамику. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/zarabatyvaem-dolgosrochnykh-trendakh-indeksom-dow-jones/?from=advert_ru_self_forum_link


Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 17 - 21 ноября

На минувшей неделе фондовые индексы в большинстве своем, за исключением азиатских,  продемонстрировали позитивную динамику. Наиболее сильный рост был отмечен среди индексов европейских. В частности, немецкий DAX добавил по итогам пятидневки 5,19%, получив поддержку со стороны комментариев Марио Драги, в которых глава ЕЦБ в очередной раз пообещал расширить меры стимулирования и приложить максимум усилий в борьбе с низкой инфляцией.  Американские NASDAQ  и Dow Jones  выросли, соответственно, на 0,7% и 1,01%, снова обновив максимумы. В пятницу поддержка пришла со стороны Китая. Центробанк Поднебесной  снизил базовую процентную ставку впервые с лета 2012 года. Японский Nikkei потерял 0,5%. Гонконгский Hang Seng снизился на 2,6%. Давление на него оказывало обилие разочаровывающих данных из Китая, начиная с экономических отчетов, и заканчивая неудачным запуском механизма перекрестных торгов между биржами Шанхая и Гонконга. Но новости от Народного Банка Китая помогли ему восстановить часть потерь.
Драгоценные металлы завершили неделю в плюсе, несмотря на то, что большую ее часть удерживались в пределах нешироких диапазонов, не находя катализаторов для прорыва важных уровней. Во многом это обусловлено пятничной динамикой, спровоцированной решением Центробанка Китая. В результате,  золото завершило неделю с результатом +0,81%, серебро  укрепилось на 0,82%. Стоит отметить, что дополнительным фактором в поддержку золота остается стабильный спрос на физической золото со стороны Китая.
Нефть марки Brent за последнюю неделю все же смогла продемонстрировать восстановление. Черное золото к закрытию торгов пятницы подорожало до 80,52 долларов за баррель, таким образом, укрепившись на 1,17%. Помимо такого фактора, как техническая коррекция, рост котировок нефти был поддержан ожиданиями, что на ближайшей встрече ОПЕК все же будет принято решение понизить квоты на добычу. Представитель Ливии в ОПЕК Самир Камал призвал группу сократить объем добычи на 500 тысяч баррелей в сутки. Также рынок будоражили слухи о том, что Эквадор и Венесуэла выступят за сокращение объемов добычи в рамках встречи ОПЕК.   
На валютном рынке пара USD/RUB,  наконец, развила нисходящую коррекцию. Котировки пары снизились на 3,05%. Поддержку рубль получил со стороны сразу нескольких факторов. В начале недели стало известно, что ЕС не пошел на расширение секторальных санкций. Кроме того, позитивное влияние оказала и стабилизация цен на нефть. Также в пользу российской валюты свидетельствовал и рост спроса на рублевую ликвидность в связи с началом налогового периода.  EUR/USD в течение недели продемонстрировала неоднозначную динамику. В первой ее половине пара пыталась развить восходящую коррекцию, в рамках которой вплотную приблизилась к сопротивлению 1,2600. Однако, слабые данные по индексу деловой активности в промышленном секторе Германии и еврозоны, а также комментарии Марио Драги, сделанные в пятницу, вынудили пару отдать все заработанное, снизившись к отметке 1,2390 на закрытии недели. 
Прогноз на неделю  24 – 28 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/22/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-17-21-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.11.2014 20:19
YANDEX: продаем в случае преодоления поддержки 26,14

   Депозитарные расписки компании Яндекс продолжают чувствовать себя неуверенно на американском фондовом рынке. Котировки не могут выйти на траекторию роста даже после сильного отчета за третий квартал.  В последние недели большую часть времени бумага проводит в диапазоне 25,50-27,00. На относительно высоких уровнях (особенно в районе 27,00) спрос на нее существенно снижается, и на рынок возвращаются продавцы, двигающие ее вниз. В настоящий момент цены пытаются сформировать нисходящий импульс после очередного неудачного тестирования сопротивления 27,00. Ищем возможности для коротких позиций с целью в области 25,50 в случае преодоления поддержки 26,14. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/11/25/yandex-prodaem-sluchae-preodoleniya-podderzhki-2614/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.11.2014 10:21
Обзор основных мировых финансовых рынков от 25 ноября

Вторник прошел для фондовых рынков довольно позитивно, за исключением японского индекса. Nikkei по итогам дня потерял почти 0,5%. Тем временем, Hang Seng (HSI) прирос на символические 0,12%. Британский FTSE прибавил и того меньше - 0,02%, а вот германский DAX – укрепился на 0,77%, NASDAQ и DJIA демонстрировали небольшое укрепление во второй половине американской сессии.
Пока большинство валют спали в диапазонах, AUD/USD обвалился к 4-летнему минимуму 0,8521 на новых комментариях представителя РБА о том, что регулятор может почти и на дополнительное снижение ставки в случае необходимости. USD/JPY тоже привлекла внимание, хотя скорее своим бездействием в ответ на очень сильные данные по ВВП США за 3 квартал. Показатель вышел на отметке 3,9%, что значительно выше прогноза 3,5%, однако пара выросла лишь на 20 пунктов, подтвердив свою  перекупленность. EUR/USD поначалу попала под небольшое давление американских данных по ВВП, спустившись  в район 1,2415, однако последующие релизы разочаровали рынок и вернули пару в район 1,2470. GBP/USD днем ушла ниже 1,57, однако американская сессия помогла завершить торги чуть выше указанного уровня. Тем временем, USD/RUB, избавившись от такого негативного фактора, как спрос на рубль в связи с налоговым периодом, смогла восстановиться выше 45,00 и даже закрыла «гэп» начала недели, завершив день на  46,00.
Рынок нефти особенно волатилен последнее время в связи с изобилием слухов и ожиданий. Под гнетом опасений по поводу безрезультатных переговоров ОПЕК в Вене Brent вновь начала валиться: от уровня открытия $79,50 за баррель, добралась до $80,42, но затем скатилась к $78,10 на закрытии.
Драгоценные металлы пытались было ослабнуть на слишком высоких уровнях ВВП США, однако данные по рынку жилья и потребительскому доверию помогли восстановить потери. XAU/USD открыло торги на отметке $1197,93, скатилось к локальному минимуму 1190,38, но восстановилось в район 1199,40 на закрытии. Тем временем, XAG/USD от уровня открытия 16,47 дорастало до 16,70, но к завершению торговых суток немного ослабло.
Прогноз на среду 26 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/26/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-25-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.11.2014 09:56
Обзор основных мировых финансовых рынков от 26 ноября

Фондовые рынки вчера демонстрировали разнонаправленную динамику, каждый реагируя на экономические данные своего региона. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам суток прирос на внушительные 1,31%. Британский FTSE потерял около 0,03%, а вот германский DAX рванул еще на 0,55%. Тем временем, NASDAQ смог укрепиться на 0,4% в первой половине торговой сессии, и DJIA придерживался нейтральной позиции.
На валютном рынке AUD/USD вновь задавал тон торгам, обвалившись ниже 0,85 впервые с июля 2010 года, в основном, под давлением технических факторов – пара пробила 200-дневную скользящую среднюю. Тем не менее, к закрытию оззи все же сумел восстановиться в район 0,8540 на закрытии. USD/JPY весь день дрейфовала вниз, спустившись в район 117,70 на закрытии. EUR/USD попала под давление на фоне выступления Витора Констанцио из ЕЦБ, заявившего, что QE может начаться уже в 1 квартале 2015 года. Это отправило пару к локальному минимуму 1,2443, однако к завершению торгов пара смогла восстановиться выше 1,25 на слабоватых американских отчетах. GBP/USD, несмотря на неизменный уровень ВВП, смогла прибавить на динамике кросса EUR/GBP и слабых отчетах США, добравшись до 2-недельного максимума 1,5805. Тем временем, USD/RUB открыла торги «гэпом» вверх и продолжила движение к 9-дневному максимуму на уровне 47,38 под влиянием негативных прогнозов по результатам встречи ОПЕК в Вене.
Новая волна слухов на тему намерений ОПЕК оказала давление на рынок нефти. Подозрения по поводу того, что картель  не решится на сокращение объемов добычи, привели Brent к 12-дневному минимуму на отметке $77,29 за баррель, после чего пара откатилась в район 77,60 на закрытии.
Драгоценные металлы ушли в узкие диапазоны, не находя серьезных поводов для пробоя ближайших технических уровней. XAU/USD провела день вблизи 1195 за унцию, а XAG/USD торговалась в районе 16,60.
Прогноз на четверг, 27 ноября читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/26/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-26-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.11.2014 16:15
Рубль в гору пойдет, но потом упадет

Российская экономика принимает удар за ударом, начиная с западных санкций и заканчивая падением цен на нефть ниже $80 за баррель. Рубль в этой ситуации, фактически, играет роль лакмусовой бумаги, которая отражает рыночные настроения и ожидания инвесторов по перспективам дальнейших темпов роста страны. Падение против американской валюты на текущий момент составило почти 40%, а зловещие прогнозы говорят о том, что не за горами и 50-пунктовый рубеж по USD/RUB. Очевидно, что сложившаяся ситуация не может не пугать россиян, однако из происходящего вполне можно извлечь свои выгоды.
Как это было
Почему-то в последнее время идут сравнения с кризисом 1998 года, когда произошло резкое падение цен на энергоносители и отказ от удержания стабильного курса рубля. Однако обращение к этим событиям некорректно, так как позиции российской экономики на текущий момент гораздо стабильнее, чем в 90-х годах, да и падение рубля составляет за 2014 год лишь 39% вместо 250%, а инфляция, по последним данным, выросла на 8,3% г/г в отличие 84,4% по итогам 1998 года.
Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/rubl-goru-poidet-potom-upadet/?from=advert_ru_self_forum_link
 
DOW JONES: решение ОПЕК может двинуть рынок акций вверх

Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются в относительно нешироких диапазонах в последние сутки по мере того как объемы торгов на рынке значительно упали из-за выходных дней в США. Тем не менее, общий тренд по всем основным индексам остается восходящим. Оптимизма инвесторам может также прибавить и решение ОПЕК не сокращать объемов добычи, что воспринимается многими как начало эпохи дешевых цен на нефть. Кроме того, рынок традиционно гораздо чаще растет, чем падает в период между Днем Благодарения и Рождеством. Ищем возможности для покупок на относительно низких уровнях. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/11/28/dow-jones-reshenie-opek-mozhet-dvinut-rynok-aktsii-vverkh/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.12.2014 10:47
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 24 - 28 ноября

На минувшей неделе фондовые индексы в сохранили позитивную динамику. И снова в лидеры вырвался немецкий индекс  DAX, который добавил по итогам пятидневки 2,53%. Отчасти этому способствовали комментарии, сделанные ранее главой ЕЦБ и провоцирующие ожидания очередного расширения мер стимулирования. Отчасти, неплохая статистика. Индекс  IFO продемонстрировал рост выше прогнозов, также как и ранее индекс ZEW. Неплохие цифры показал и розничный сектор Германии.  Несмотря на то, что неделя была короткой, американские NASDAQ  и Dow Jones выросли, соответственно, на 2,1% и 0,28%, в очередной раз обновив максимумы.  Росту способствовала смешанная статистика, которая дает основания предполагать, что ФРС, возможно, не станет форсировать события в деле начала повышения ставки. Азиатские индексы продолжили расти на фоне ожиданий сохранения ультрамягкой монетарной политики со стороны Банка Японии, которые только усилились после инфляционных данных. Индекс потребительских цен снизился. Японский Nikkei добавил  0,4%, а гонконгский Hang Seng подскочил на 2,45%.
Драгоценные металлы начали неделю достаточно позитивно, а вот завершили с существенными потерями. Золото снизилось на 3,07%, серебро потеряло 6,31%.  Изначально снижение было обусловлено техническими факторами, но в дальнейшем, вмешалась и фундаментальная составляющая. После того, как ОПЕК объявил свое решение, опасения возможного скорого усиления инфляции снизились, что привело к падению спроса на инструменты, которые позволяют хеджировать эти риски. К тому же, данные по индексу потребительских цен в Германии (показатель снизился до 5-летнего минимума) и еврозоне подтвердили, что инфляция остается на низком уровне.   
Нефть марки Brent за последнюю неделю потеряла сразу 13,07%, снизившись к уровню 70,00 долларов за баррель.  Давление на котировки черного золота оказало решение ОПЕК не снижать квоты на добычу. Таким образом картель дал понять, что на данный момент его больше волнует доля рынка, нежели цены.     
На валютном рынке пара USD/RUB  возобновила восходящее движение. Котировки пары снова обновили максимум на уровне 49,7858, от которого немного откатились к закрытию. Тем не менее, это не помешало паре добавить 7,82%.  И снова ключевым фактором падения российской валюты стало решение стран-членов ОПЕК в отношении квот на добычу нефти, которое лишило рынок надежды на скорый разворот цен на черное золото. Кроме того, в пятницу завершился период налоговых платежей, что приводит к снижению спроса на  на рублевую ликвидность.  AUD/USD по итогам недели продемонстрировала падение на 1,82% . Помимо того, что в последнее время доллар США явно является фаворитом рынка, давление на пару оказали и комментарии представителя Резервного Банка Австралии о том, что регулятор не исключает возможности дополнительного снижения ставки в случае необходимости. 
Прогноз на неделю  1 – 5 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/11/29/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-24-28-noyabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.12.2014 10:14
Обзор основных мировых финансовых рынков от 1 декабря

Начало торговой недели для фондовых рынков прошло безрадостно, на фоне известий о снижении, рейтинга Японии, слабых показателей деловой активности из Китая и Германии, а также печальных результатах «пятничных распродаж» в США. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам суток потерял 2,2%. Британский FTSE снизился на 0,99%, а вот германский DAX потерял 0,17%, подобравшись почти вплотную к 10000 отметке.
Уставшие от продолжительных американских выходных трейдеры с  понедельника вступили в торги очень активно, хотя и фундаментальных оснований для этого хватало. USD/JPY с самого утра получила стимул для роста в виде внезапного снижения суверенного рейтинга Японии в связи с вопросами по поводу решения проблем бюджетного дефицита. Это помогло паре первоначально пробраться выше 119,00, однако очень быстро пара развернулась на общем ослаблении доллара США и завершила торги в районе 118,30. EUR/USD поначалу снизилась в район 1,2420 под впечатлением слабых данных PMI из Германии (впервые с июля 2013 года индекс ушел ниже 50), однако распродажи USD в связи с невпечатляющими результатами продаж в «черную пятницу»  вернули евро в район 1,2480 на закрытии. GBP/USD смогла продемонстрировать внушительное укрепление от 1,5648 на открытии до 1,5760, благодаря сильным данным по деловой активности Великобритании. Индекс вырос до 53,5 против прогноза 53,0. А USD/RUB в очередной раз продемонстрировала рост к рекордным максимумам, отметив 53,88, но спустившись в район 51,60 на закрытии.
Все те, кто не успел среагировать на результаты встречи ОПЕК на прошлой неделе, поспешили сделать это в понедельник утром, обвалив Brent к 5-летнему минимуму $67,52 за баррель. К закрытию торговых суток актив все же смог восстановиться выше $70,00, завершив торги в районе 72,70.
Драгоценные металлы порадовались падению американской валюты, а также слабым показателям розничных продаж в прошлую пятницу в США. Если это признак более медленных темпов восстановления крупнейшей экономики мира, то «бегство в качество» может продолжиться. XAU/USD укрепилось в район месячного максимума 1221,02 за унцию, откатившись в район 1210 на закрытии, а XAG/USD торговалась в районе 16,46 к завершению понедельника.
Прогноз на вторник, 2 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/02/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-1-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.12.2014 10:50
Обзор основных мировых финансовых рынков от 2 декабря

Фондовые рынки, по большей части, провели вторник в «зеленом». Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам суток прибавил 1,5%. Британский FTSE укрепился на 1,29%, а вот германский DAX потерял 0,30%, продолжив коррекцию от сильного уровня сопротивления на отметке 10000.
Утро вторника прошло довольно спокойно, и только AUD/USD скрасил валютные торги, вновь пробив 0,85 и скатившись в район 0,8450 – все в ответ на очередные намеки от главы РБА на тему необходимости «слабой валюты». Однако во второй половине дня доллар США начал укреплять свои позиции. USD/JPY обновила максимум на 119,28, откатившись  в район 119,10 на закрытии. EUR/USD откатилась от вчерашних максимумов в район 1,2390, как в связи со укрепление доллара США, так и в связи с выходом слабоватых данных PPI еврозоны. GBP/USD большую часть дня держалась выше 1,57, однако вынуждена была сдать позиции и скатиться в район 1,5650 во второй половине дня. USD/RUB день начала «гэпом» вниз, добравшись до отметки 50,40, однако тут же возобновила рост, обновив исторический максимум на отметке 54,03.
Тем временем, цены на нефть, похоже, полностью пережили тему прошедшего саммита ОПЕК, и стабилизировались. Вчера Brent весь день держалась выше $70 за баррель, завершив торги на отметке $70,73, откатившись от дневного максимума 73,00.
Драгоценные металлы немного откатились от максимумов понедельника на общем укреплении доллара США. Однако коррекция носила довольно сдержанный характер. XAU/USD завершила торги в районе $1200, а XAG/USD торговалась в районе 16,44 к завершению вторника.
Прогноз на среду, 3 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/03/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-2-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.12.2014 08:26
Обзор основных мировых финансовых рынков от 3 декабря

Фондовые рынки провели и среду в «зеленом». Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам суток потерял 1,27%. Британский FTSE ослаб на 0,38%, а вот германский DAX укрепился на те же 0,38%, сделав попытки подойти ближе к 10000. Американские фондовые индексы демонстрировали синхронный рост.
Среда на валютном рынке прошла очень эмоционально, причем при явном господстве доллара США. USD/JPY обновила максимум на 119,86, приостановив движения на выходе слабоватых данных по занятости от ADP, однако возобновив на релизе сильного главного индекса ISM в сфере услуг. EUR/USD пробила поддержку 1,2350 и продолжила падение к более чем 2-летнему минимуму на отметке 1,2300. Давление на пару оказывало и близящееся заседание ЕЦБ, и слабоватые данные по PMI в сфере услуг. А вот GBP/USD получила хорошую поддержку от индекса, который превысил прогнозы (55,8 против 55,6), и смогла коснуться 1,5720, после чего откатилась в район 1,5680. USD/RUB в начале дня рванула вверх и отметила очередной рекорд на 54,83, но затем спустилась вниз, завершив торги в районе 53,13.
Цены на нефть весь день держались довольно стабильно, торгуясь в рамках узких диапазонов, однако к завершению торговых суток немного сдали позиции. Вчера Brent колебалась выше $70 за баррель первую половину дня, завершив торги на отметке $69,94, откатившись от дневного максимума 71,44.
Драгоценные металлы постепенно укрепляют свои позиции, практически игнорируя долларовое господство и позитивный настрой рынков. XAU/USD завершила торги в районе $1210,30, откатившись от дневного максимума 1215,05, а XAG/USD торговалась в районе 16,40 к завершению среды.
Прогноз на четверг, 4 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/04/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-3-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.12.2014 19:17
DOW JONES: позитивные данные по рынку труда могут стать поводом для продолжения роста

Фьючерсы на индекс Доу-Джонса готовятся проверить на прочность сопротивление в районе 17925 по мере того как данные по количеству новых рабочих мест в экономике США за ноябрь оказались гораздо лучше ожиданий. Экономика прибавила около 321 тыс. занятых, в то время как медиана прогнозов находилась на уровне 231 тыс. Безработица была зафиксирована на отметке 5,8%. Крупнейшая экономика мира продолжает стоять на траектории уверенного роста и он продолжает ускоряться. Об этом просигналили также все ключевые макроэкономические индикаторы, опубликованные на этой важной неделе. Ищем возможности для покупок. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2014/12/05/dow-jones-pozitivnye-dannye-rynku-truda-mogut-stat-povodom-prodo/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.12.2014 11:04
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 1 - 5 декабря

На минувшей неделе фондовые индексы, хоть и продемонстрировали разнонаправленную динамику под влиянием большого числа различных отчетов в конечном счете все же в большинстве своем продемонстрировали умеренно-позитивную динамику.  Исключением стал лишь американский NASDAQ, который потерял 0,63%.  Dow Jones  продемонстрировал рост на 0,74%, в очередной раз обновив максимум на уровне 17978 чему в немалой степени способствовали более сильные, чем ожидалось, данные по рынку труда США.  Немецкий индекс  DAX добавил по итогам пятидневки 1,21%, даже, несмотря на недостаточно мягкие комментарии, сделанные Марио Драги после публикации решения по монетарной политике. Некоторую поддержку индекс получил со стороны данных по промышленным заказам в Германии, которые продемонстрировали рост. Японский Nikkei добавил  3,29%, став лидером роста, а гонконгский Hang Seng вырос всего на 0,34%. Рост азиатских индексов обусловлен ожиданиями дальнейшего стимулирования экономики европейским и японским регуляторами.
Драгоценные металлы начали неделю достаточно позитивно, продемонстрировав резкий рост после того, как стало известно, что «черная пятница» в США прошла хуже, чем предполагалось. И именно движение понедельника позволило им завершить неделю в плюсе, так как вышедшие в пятницу данные по занятости по платежным ведомостям в несельскохозяйственном секторе продемонстрировали более сильный, чем ожидалось, рост и подтвердили, что экономика США демонстрирует достаточную силу, чтобы ФРС мог перейти к ужесточению монетарной политики в предполагаемые сроки. Серебро выросло на 5,34%. Золото добавило 2,15%.   
Нефть марки Brent после неудачной попытки развить восходящую коррекцию, которая была сдержана уровнем 72,50, возобновила снижение и к завершению недели подошла на уровне 68,79, потеряв по ее итогам 1,73%. Дополнительное давление на котировки черного золота оказали сообщения о том, что Саудовская Аравия объявила о снижении январских цен для стран Азии и США. Таким образом страна показала, что готова бороться за свою долю рынка.     
На валютном рынке пара USD/RUB  начала неделю гэпом вверх, который так и не смогла закрыть. Потери российской валюты составили 6,86%. возобновила восходящее движение. При этом, ни действия Банка России, который продавал валюту с целью поддержки рубля, ни заявления Президента РФ о том, что правительство и Центробанк должны отбить у спекулянтов охоту играть на колебаниях курса рубля не смогли помочь валюте отыграть потери. USD/JPY по итогам недели вновь обновила 7-летний максимум, продемонстрировав рост на 2,32%. Доллар США остается фаворитов рынка. К тому же, статистика из США в последнее время сигнализирует о том, что экономика Штатов довольно прочно стоит на пути восстановления. А вот от Банка Японии все еще ждут дополнительных мер стимулирования, а на минувшей неделе стране был понижен рейтинг. 
Прогноз на неделю  8 - 12 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/06/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-1-5-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.12.2014 16:20
Выстрелит ли серебряная пуля?

2014 год оказался сложным: высокая геополитическая напряженность, санкции Запада в отношении России, резкое снижение цен на нефть и ощутимая девальвация рубля. Очень хотелось бы сказать, что следующий будет легче и стабильней, но как-то не получается. Поэтому вопрос сохранения средств остается по-прежнему актуальным.
В современных условиях, работая на финансовых рынках инвестировать можно как в рост, так и в падение какого-либо актива. В качестве одного из традиционных инструментов можно назвать серебро, хотя бы потому, что его рынок является вторым по величине среди рынков драгоценных металлов после золота. 
С июля 2014 года серебро демонстрирует стабильную нисходящую тенденцию, отметив более  чем 5-летний минимум (в последний раз на уровне 14,169 котировки металла были зафиксированы в августе 2009 года).  Подобное поведение объясняется сразу несколькими причинами:
Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/vystrelit-serebryanaya-pulya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.12.2014 11:03
Обзор основных мировых финансовых рынков от 9 декабря


И вновь Азия задавала тон, так как Комиссия по регулированию рынка ценных бумаг Китая приняла решение ограничить выкуп долговых обязательств компаний лишь бумагами, рейтинг которых не ниже «ААА». Это привело к масштабному закрытию сделок по китайским облигациям и отправило  гонконгский Hang Seng (HSI) вниз  на 2,0%. Британский FTSE ослаб на 2,14%, а германский DAX - на 2,21%. Американские фондовые индексы показывали противоречивую динамику.
Тем временем, доллар продолжал нести потери и во вторник, чему способствовало отсутствие важных экономических отчетов, а также перепозиционирование перед близящимся декабрьским заседанием ФРС. USD/JPY скатилась еще ниже, отчасти и на падении азиатских фондовых индексов, добравшись до недельного минимума 117,93. EUR/USD пробилась выше 1,2380 и продолжила движение вверх, отметив 1,2447 и завершив торги в районе 1,2390. GBP/USD пострадала от слабых данных по промышленному производству, показавших сокращение в обрабатывающей промышленности на 0,7% против прогноза +0,2%. Однако пара быстро оправилась, коснувшись 1,5716 н общей слабости доллара США, и завершив торги в районе 1,5660. USD/RUB начала торги на отметке 53,84, тут же отметила дневной максимум на 54,30, после чего практически весь день торговалась в районе 54,20.
Представители ОПЕК продолжают вести ценовую войну с США: вслед за Саудовской Аравией скидку для азиатских покупателей сделал и Ирак, причем ураз цену максимальными за последние 11 лет темпами. Обе страны – крупнейшие нефтедобытчики в ОПЕК. Неудивительно, что вчера Brent открыла торги на отметке $66,52 и в течение нескольких часов добралась до очередного 5-летнего минимума на $65,76, после чего, правда, откатилась обратно в район 67,10 под закрытие торговых суток.
Драгоценные металлы продолжают пользоваться слабостью доллара и рыночными настроениями. Серия слабоватых экономических отчетов стимулировала спрос на XAU/USD на фоне бегства в более безопасные активы. Золото пробило сопротивление в районе $1214 и продолжило движение вверх, достигнув максимума с конца октября на уровне $1238,15 за унцию.
Прогноз на среду, 10 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/10/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-9-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.12.2014 11:19
Обзор основных мировых финансовых рынков от 10 декабря

Вчера прогнозы ОПЕК подкосили весь фондовый рынок, так как спровоцировали падение акций энергетического сектора. Лишь гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток укрепился на 0,6%. Британский FTSE и германский DAX потеряли по 1%. Американские фондовые индексы несли еще более значительные потери.
Среда прошла наискучнейшим образом на валютном рынке, хотя азиатская сессия выглядела поживее. Все, кто хотел зафиксировать прибыль по доллару США, уже успели это сделать в понедельник и во вторник, оставив валюты в узких диапазонах. USD/JPY делала попытки пробить 118,70, однако спрос на доллар постепенно возвращается на рынки, что привело пару к 119 на закрытии. EUR/USD провела торги в рамках 40-пунктового диапазона 1,2360-1,24. GBP/USD немного ослабла на данных по торговому балансу, спустившись к 1,5646, но затем смогла восстановиться в район 1,57. USD/RUB практически весь день провела в рамках 20-пунктового диапазона, лишь к завершению торговой сессии  добравшись до локального максимума 54,84 на резком падении цен на нефть.
Фьючерсы нефти вновь попали под давление, на этот раз на фоне прогнозов самого же ОПЕК, который предположил в рамках собственных расчетов, что в следующем году спрос на «черное золото» упадет до минимальных за 12 лет объемов. На этой истории Brent вновь начала штурмовать многолетние минимумы, спустившись ниже $65 за баррель и отметив почти 5,5-летний минимум на $63,83.
Драгоценные металлы натолкнулись  на довольно сильные технические уровни, что приостановило инерционный рост. К тому же, прекратившиеся распродажи доллара США внесли в текущую консолидацию свою лепту. В итоге, XAU/USD завершило торги в районе $1230 за унцию, а серебро удерживалось чуть выше $17 на закрытии.
Прогноз на четверг, 11 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/10/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-10-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.12.2014 11:07
Обзор основных мировых финансовых рынков от 11 декабря

Вчера азиатские рынки и часть Европы продолжили отыгрывать тему прогнозов мирового спроса на нефть от ОПЕК, а американские индексы больше акцентировали внимание на экономических отчетах. В итоге, гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток укрепился на 0,66%. Британский FTSE потерял 2%, а германский DAX прибавил 0,65%. Американские фондовые индексы торговались в «зеленом».
Четверг несколько оживил торги обилием интересных событий, начиная от заседания Банка России по ставке и заканчивая аукционом LTRO ЕЦБ. USD/JPY спустилась ранним утром в район 117,40, однако тут де возобновила рост, завершив торги в районе 119,10. EUR/USD делала попытки вырасти выше 1,25 во время европейской сессии, однако слабые результаты аукциона LTRO (129,84 млрд против прогнозных 170 млрд евро) вкупе с сильными  американскими розничными продажами привели пару в район 1,2380. GBP/USD открыла торги на 1,5713, спустилась к 1,5651, завершив торги в районе 1,57. USD/RUB открыла торги небольшим падением на отметке 54,79, однако на решении Банка России повысить ставку всего лишь на 1% доросла до нового рекорда на 55,77.
Фьючерсы нефти поначалу отошли от минимумов среды, окончательно переварив пессимистичные прогнозы ОПЕК, однако после небольшой консолидации решили вернуться к минимумам. Brent открыла торги на $64,72 за баррель, укрепилась до $65,35, однако завершила торги в районе $63,79.
Драгоценные металлы продолжают корректироваться от достигнутых на днях максимумов, так как американский доллар и данные из США пока не дают поводов для роста. Розничные продажи за ноябрь вышли выше прогнозов, вопреки разрозненным данным о провалившемся сезоне предрождественских распродаж в «черную пятницу». В итоге, XAU/USD завершило торги в районе $1225,67 за унцию, а серебро удерживалось чуть выше $17 на закрытии.
Прогноз на пятницу, 12 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/12/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-11-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.12.2014 17:47
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 8 - 12 декабря

Прошлая неделя для фондового рынка оказалась не слишком оптимистичной. Фондовые индексы, наконец, развили нисходящую коррекцию от ранее достигнутых максимумов. Наиболее сильное падение продемонстрировал немецкий DAX, потерявший 5,2%.  И даже надежды на то, что ЕЦБ все же будет вынужден пойти на полномасштабное QE, так как спрос на аукционах tLTRO остается недостаточно высоким, не смогли изменить минорный настрой. Американские Dow Jones    и NASDAQ подешевели, соответственно на 3,51% и 2,49%.  Не отстала от Европы и Америки Азия. Японский Nikkei потерял  4,18%, а гонконгский Hang Seng снизился на 3,51%. Помимо общих настроений, сформировавшихся в течение недели, азиатские индексы отыгрывали слабую статистику из Китая, проигнорировав тот факт, что она может спровоцировать регулятора пойти на дополнительное стимулирование.

Драгоценные металлы начали неделю достаточно позитивно. Котировки золота и серебра поднялись до максимальных уровней за последние 6 недель, отыгрывая нисходящую коррекцию фондового рынка. Но в дальнейшем, достаточно сильная статистика из США, в частности, данные по розничным продажам, немного изменила настроения и металлы снова оказались под давлением. Правда, потеряли они гораздо меньше, чем заработали и в итоге завершили пятидневку в плюсе. Серебро выросло на 4,49%. Золото добавило 2,56%.

Нефть марки Brent продолжила падение. По итогам недели котировки актива снизились к уровню 61,73, в очередной раз, обновив минимум более, чем за 5 лет. Давление на черное золото оказали сразу несколько факторов. Во-первых, снижение, вслед за Саудовской Аравией, цен Ираком и Кувейтом. Таким образом, крупнейшие нефтедобытчики ОПЕК дали понять, что готовы бороться за свою долю рынка. Во-вторых, прогнозы ОПЕК о том, что в следующем году спрос на нефть упадет до 12-летнего минимума. В третьих, прогноз по глобальному спросу на черное золото снизило и Международное энергетическое агентство.     

На валютном рынке пара USD/RUB  снова обновила исторический максимум. Рубль по итогам недели подешевел на 10,29%. Российская валюты отыгрывала падение цен на нефть. В четверг к этому фактору присоединилось недостаточно агрессивное решение Банк России по монетарной политике (регулятор повысил ставку всего на 1%, что в текущих условиях можно приравнять к бездействию). Третьим фактором давления стал очередной виток геополитической напряженности. Трехсторонняя встреча в Минске по вопросу урегулирования конфликта в Украине была перенесена. А вот евро, фунт и иена смогли совершить по отношению к доллару коррекцию. Даже неплохая статистика из США не смогла этому помешать, что свидетельствует о том, что доллар несколько перекуплен и рынок в преддверии заседания ФРС по монетарной политике пока больше не готов его покупать.

Прогноз на неделю  15 - 19 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/13/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-8-12-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.12.2014 11:07
Обзор основных мировых финансовых рынков от 15 декабря


Несмотря на первоначальный оптимизм, фондовые рынки вынуждены были уйти в красное под давлением слабых цен на нефть, которые угрожают прибылям нефтедобывающих компаний. В итоге, гонконгский Hang Seng (HSI) открыл торги «гэпом» вниз, но по итогам торговых суток укрепился на 0,21%. Британский FTSE потерял 1,7%, а германский DAX - 2,5%. Американские фондовые индексы также торговались в «красном».
День прошел насыщенно, причем рынок реагировал как на экономические, так и на геополитические факторы, включая террористические акты в Сиднее и победу партии Абэ на выборах. Кроме того, во второй половине дня рынок охватила волна бегства из рисков в последнюю  полноценную торговую неделю перед новогодними праздниками. В итоге, USD/JPY за день смогла пробить поддержку 118,00 и завершить торги в районе 117,70. EUR/USD после неудачной битвы с сопротивлением 1,2480 сползла к 1,2440. GBP/USD открыла торги на 1,5720, однако весь день валилась вниз на ожиданиях слабых результатов стресс-тестов британских банков, что привело пару к 1,5630 на закрытии. USD/RUB резко ускорилась в движении вверх, за день прибавив 6 рублей от уровня открытия 58,09 до рекорда 64,17, завершив торги в районе  64,13.
Фьючерсы по нефти утро начали на новых минимумах, затем пытались немного восстановиться, однако к закрытию торгов обвалились вновь и на опасениях по поводу слабых темпов роста мировой экономики, а также выступлении представителей ОПЕК, который в очередной раз подтвердили. Что даже при стоимости нефти $40 за баррель не готовы сократить объемы добычи. Brent открыла торги на $61,39 за баррель, укрепилась до $63,44, однако завершила торги в районе $60,45.
Драгоценные металлы уже начинают подготавливаться к важнейшему моменту текущей недели – заседанию FOMC по монетарной политике. Так как последние недели спрос на золото укрепился на ожиданиях отсрочки в первом повышении ставки ФРС, теперь мы наблюдаем фиксацию прибыли перед самим событием. В итоге, XAU/USD завершило торги в районе $1192,00 за унцию, а серебро скатилось к $16,10 на закрытии.
Прогноз на вторник, 16 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/16/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-15-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.12.2014 10:44
Обзор основных мировых финансовых рынков от 16 декабря

Фондовые рынки демонстрировали противоречивую динамику, так как первоначальная волна слабости в связи с обвалом индексов развивающихся стран сменилась уверенностью, что это заставит ФРС воздержаться от резких высказываний. В итоге, гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток потерял 0,8%. Британский FTSE прибавил 1,24%, а германский DAX – 1,4%. Американские фондовые индексы торговались разнонаправленно.

Несомненно, звездой валютного рынка вчера стал российский рубль, который не только вызвал панику среди россиян, но и спровоцировал обвал фондовых индексов развивающихся стран, заставив инвесторов ринуться в безопасные активы. На этом фоне укрепились ожидания того, что Федрезерв на ближайшем заседании будет довольно сдержан в своих высказываниях, что и надавило на доллар США. В итоге, USD/JPY за день смогла спуститься к ноябрьскому минимуму 115,55, однако к завершению  торгов вернулась в район 117,30. EUR/USD получила поддержку со стороны более оптимистичных экономических ожиданий ZEW и растущих индексов деловой активности, что помогло паре коснуться месячного максимума 1,2570, но закрытие торгов произошло на отметке 1,2490. GBP/USD открыла торги на 1,5636, немного ослабла под влиянием разочаровывающих данных по инфляции (-0,3% м/м против прогноза 0,0%), однако понимание, что этот фактор сильно не влияет на позицию Банка Англии вернуло паре силы. Кроме того, позитивные результаты стресс-тестирования британских банков поддержали движение к отметке 1,5784, а закрытие произошло на уровне 1,5720. USD/RUB вчера падала к 58,30 на открытии и добегала до 78,25 на максимумах,  завершив торги в районе 67,26 и оставив всех в недоумении.

Фьючерсы по нефти продолжили падение вниз, пробив ближайшие уровни поддержки и отметив очередные «антирекорды» на заявлениях представителей ОПЕК, которые продолжают уверять весь мир, что никто не собирается сокращать добычу и созывать экстренное заседание. Brent открыла торги на $60,63 за баррель, соскользнула к $58,50, однако завершила торги в районе $60,00.

Драгоценные металлы почувствовали запах крови и отпраздновали падение фондовых рынков развивающихся стран резким укреплением. К сожалению, праздник не продлился долго. В итоге, XAU/USD откатилась от максимума 1223,37 к $1196,44 за унцию на закрытии, а серебро - от 16,63 к $15,70.

Прогноз на среду, 17 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/17/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-16-dekabrya/?from=advert_ru_self_forum_link
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.12.2014 11:07
Обзор основных мировых финансовых рынков от 17 декабря

Среда прошла для большинства фондовых индексов на позитиве, так как ситуация на рынке нефти немного стабилизировалась, а заседание FOMC показало, что ФРС пока не готова к скорому ужесточению. В итоге, гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток потерял всего лишь 0,2%. Британский FTSE прибавил 1,6%, а германский DAX – 1,57%. Американские фондовые индексы тоже подросли больше чем на 1%.

Валютный рынок в течение всего дня пребывал в волнении, немного сожалея, что так поступал с долларом последние дни. Именно поэтому, скорее всего, к закрытию торгов даже на невнятном выступлении Джанет Йеллен большинство игроков решили вернуться в старый добрый доллар, так как альтернатив ему особо нет. Кроме того, слова о том, что на ближайших двух заседаниях не будет повышения, были интерпретированы как «первое ужесточение будет в  апреле». В итоге, USD/JPY вернулась выше 118, завершив торги в районе 118,60. EUR/USD скатилась к минимуму 1,2321, закрывшись на 1,2350. GBP/USD спускалась до 1,5543, но вернулась в район 1,5570. USD/RUB вчера открыла торги на 67,72, в этот же час достигла максимума 71,00, и больше не поднималась, спустившись к отметке 61,48 на закрытии.

Вчера, похоже,  фьючерсы на нефть «нащупали дно», что и спровоцировало резкое укрепление актива в течение американской сессии. Поначалу «черное золото» находилось под давлением известий о неизменных объемах добычи ресурса Россией, а также о приросте запасов нефти в Кушинге. Brent спустилась в район $58,70, однако в какой-то момент на рынках появились опасения, что это слишком низкий уровень для актива, что резко вернуло котировки в область $63,43, однако к закрытию они откатились в район $60,70 за баррель.

Драгоценные металлы пали жертвой перегретых ожиданий по поводу заседания ФРС, а также слабоватых данных по американской инфляции, которые часто оказывают давление на «активы-убежища». В итоге, XAU/USD откатилась от минимума $1183,55 к $1186,40 за унцию на закрытии, а серебро - от 15,58 к $15,74.

Прогноз на четверг, 18 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/17/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-17-dekabrya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.12.2014 11:42
Обзор основных мировых финансовых рынков от 18 декабря

Четверг принес радость и восторг на фондовые рынки большинства стран, так как поток позитивных данных из Европы, восстановление цен на нефть, а также решение Банка Швейцарии понизить целевую ставку Libor до отрицательного значения вызвали волну оптимизма во второй половине дня. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток потерял всего лишь 0,2%. А тем временем, британский FTSE прибавил 0,5%, а германский DAX – 1,9%. Американские фондовые индексы тоже подросли больше чем на 1,5%.

Валютный рынок продолжил торги под знаком любви к доллару США, причем Швейцарский национальный банк только подлил масла в огонь, подчеркнув преимущества американской валюты в виде более агрессивно настроенного Федрезерва. В итоге, USD/JPY коснулась максимума 119,30, завершив торги в районе 118,70. EUR/USD скатилась к минимуму 1,2265, даже несмотря на выход более сильных, чем ожидалось, данных IFO (индекс экономических ожиданий 101,1 против 100,5), закрывшись на 1,2280. USD/CHF коснулся 2,5-летнего максимума 0,9847. И лишь GBP/USD смогла противостоять напору, получив поддержку со стороны очень сильных розничных продаж (1,6% против 0,4%), возродивших надежду на то, что потребительский рынок сможет ускорить темпы восстановления британской экономики. Пара дорастала до 1,5676, закрыв торги несколькими пунктами ниже. USD/RUB вчера открыла торги на 58,27, добиралась до локального максимума 63,35 и завершила торги в районе 60,96.

Фьючерсы на нефть делают попытки найти свой диапазон. Вчера котировки росли в течение всего дня, до тех пор пока очередные пессимистичные комментарии представителей ОПЕК не обрубили укрепление. Brent доросла до 6-дневного максимума $63,66, однако во время американской сессии столь же быстро откатилась обратно, завершив торги в районе 59,17.

Драгоценные металлы также делали попытки пойти дальше, однако сильные технические барьеры и неблагоприятные фундаментальные условия развернули направление. В итоге, XAU/USD вернулось в район $1196 после неудачной попытки пробить район сопротивления $1214 за унцию, а серебро - от максимума 16,20 ушло к $15,80.

Прогноз на пятницу, 19 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/18/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-18-dekabrya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.12.2014 11:52
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 15 - 19 декабря


Прошлую неделю большинство фондовых индексов завершило в «зеленом», несмотря на то, что в ее начале инструменты продолжили нисходящую коррекцию.  Американские  Dow Jones    и NASDAQ выросли на 2,74% и 2,01%, соответственно. Основным катализатором для роста стал тот факт, что итоги последнего заседания ФРС показали, что пока регулятор не готов к началу повышения ставки.  Немецкий DAX  укрепился на 2,65%. С одной стороны, поддержку оказала достаточно сильная статистика из Германии. С другой, ожидания скорого запуска полномасштабной программы количественного смягчения со стороны ЕЦБ. Азиатские индексы неделю завершили разнонаправлено Японский Nikkei вырос на 2,92%, а гонконгский Hang Seng снизился на 0,32%.

Драгоценные металлы завершили неделю на минорной ноте. Золото подешевело на 2,23%. Серебро потеряло 5,8%.  При этом, даже тот факт, что со стороны ФРС США в ближайшие несколько месяцев не стоит ждать начала повышения ставки, не смог оказать им существенную поддержку. Драгоценные металлы остались под давлением на фоне роста фондового рынка. Кроме того, не способствует спросу на эти активы и низкий уровень инфляции.

Нефть марки Brent в начале недели обновила минимумы, но в последствии стабилизировалась в пределах диапазона 58,50 – 63,30 и даже смогла рабочую пятидневку завершить символическим ростом на 0,39%. В целом, фундаментальных оснований для роста котировок актив нет. Представители ОПЕК по-прежнему, как мантру повторяют, что даже при снижении цен на четное золото ниже 40 долларов за баррель, они не станут сокращать добычу. Однако, складывается впечатление, что рынок пока не готов проталкивать котировки нефти ниже уровня 58 долларов. Тем более, что США, похоже, начинают постепенно сдаваться, снижая количество работающих скважин.         

Лидером по волатильности на прошлой неделе стал российский рубль. Пара USD/RUB  отметила абсолютный максимум на 78,7557. Причем произошло это после того, как стало известно о повышении ключевой ставки Центробанком России на 6,5% до 17%. Однако, к концу недели рубль смог восстановить практически все потери и по ее итогам подешевел всего на 1,09%. Во многом этому способствовали новые меры по стабилизации ситуации, предпринятые ЦБ, комментарии российского президента, да и просто техническая коррекция после активных распродаж. Не стоит забывать и о том, что цены на нефть также стабилизировались.

Прогноз на неделю  22 - 26 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/20/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-15-19-dekabrya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.12.2014 10:57
Обзор основных мировых финансовых рынков от 22 декабря


Похоже, мы все же увидим в этом году «рождественское ралли» на фондовых рынках. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток укрепился на 0,8%, британский FTSE прибавил 0,4%, а германский DAX – 0,8%. Американские фондовые индексы тоже демонстрировали рост в пределах одного процента
Несмотря на снижение торговой активности, на достигнутые долларом США максимумы, а также недостаток экономических событий, американская валюта явно в фаворе, так как инвесторы не видят адекватных альтернатив этой валюте. В итоге, USD/JPY попыталась пробить 120,00. EUR/USD скатилась к к 2,5-летним минимумам в район 1,2216. GBP/USD пробила поддержку 1,56 и завершила торги в районе 1,5580. Только USD/RUB прервала череду роста, получив поддержку со стороны нефти и налогового периода: от уровня открытия 57,70 пара скатилась к 2-недельному минимуму 53,84, завершив торги в районе 55,89.
Фьючерсы на нефть подошли к верхней границе 10-дневного диапазона и некоторое время торговались в этом районе, однако очередные комментарии со стороны представителей ОПЕК обвалили котировки. Brent доросла до локального максимума $62,92, однако во время американской сессии вернулась в области $60,39.
Драгоценные металлы, казалось, забились в узкие диапазоны, и не собираются демонстрировать резких колебаний в течение ближайших  недель на фоне пустого экономического календаря. Однако американская сессия все изменила – после неудачных попыток пробить ближайшие уровни сопротивления на сцену вышли продавцы, которые резко обвалили активы в условиях тонкого  рынка. В итоге, XAU/USD вернулось в 3-недельного минимума $1170,64 после неудачной попытки пробить район сопротивления $1203 за унцию, а серебро - от максимума 16,14 ушло к $15,60.
Прогноз на вторник, 23 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/23/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-22-dekabrya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.12.2014 11:34
Обзор основных мировых финансовых рынков от 23 декабря

Большинство фондовых индексов продолжили движение в рамках «рождественского ралли» и во вторник. Выбился из колеи только гонконгский Hang Seng (HSI), по итогам торговых суток снизившись на 0,4%. Тем временем, британский FTSE прибавил 0,18%, а германский DAX – 0,13%. Американские фондовые индексы демонстрировали противоречивую динамику.
На валютном рынке воцарилась тишина, хотя американская валюта не собирается сдавать позиции и колеблется в районе недавно достигнутых максимумов. Из новостей, достойных внимания, стоит отметить неудавшийся второй раунд выборов в Греции, который приближает отставку текущего правительства. Однако валюты практически проигнорировали это событие. А вот данные из США смогли только усилить позиции доллара: несмотря на слабоватые показатели заказов на товары длительного пользования, резкий пересмотр на повышение ВВП за 3 квартал (5,0% против прогноза 4,3%) оказался в центре внимания. Рост был вызван увеличением потребления и объемов инвестиций, что сулит ускорение темпов роста США в дальнейшей перспективе. В итоге, USD/JPY весь день пыталась закрепиться выше120,00, что ей удалось  - 120,70 на закрытии. EUR/USD торговалась в опасной близости от поддержки 1,22 на фоне пустого экономического календаря, и во время американской сессии пробилась ниже, закрывшись в районе 1,2170. GBP/USD с утра была повержена очень слабыми данными по ВВП за 3 квартал, которые значительно не дотянули до прогнозов (2,6% г/г против 3,0%). А затем в дело вступили и американские данные. Пара достигала минимума 1,5484, но откатилась в район 1,55 на закрытии. USD/RUB, тем временем, продолжила сползать вниз, открыв торги на отметке 55,04 и даже в ходе торгов достигала почти 3-недельного минимума 52,54.
Фьючерсы на нефть начали коррекцию от минимальных уровней предыдущей торговой сессии. Утром на рынке появились новые комментарии представителей ОПЕК: по оценкам арабских нефтедобытчиков цены на нефть к концу следующего года вернутся в диапазон  $70-$80 за баррель. А вечером сильные данные по темпам роста США поддержали надежды рынка на то, что восстановление столь крупной экономики поддержит и спрос на энергоносители. Brent открыла торги на $60,07, коснулась локального минимума  $59,83 и отскочила в район $61,70 к закрытию.
Драгоценные металлы стабилизировались на более низких уровнях после распродаж, наблюдавшихся в понедельник. В итоге, XAU/USD закрылось в районе $1170 за унцию, а серебро - ушло к 15,65.
Прогноз на среду, 24 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/23/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-23-dekabrya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.12.2014 01:21
Обзор основных мировых финансовых рынков от 24 декабря

Большинство фондовых индексов в предпраздничный торговый день пребывали во «флэте». Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток вырос на 0,1%. Тем временем, британский FTSE прибавил 0,12%, а германский DAX – 0,04%. Американские фондовые индексы также колебались в нулевой зоне.
Последний предпраздничный день на валютном рынке был полон скуки и спокойствия. Доминирование доллара США все еще в силе после неожиданно  резкого пересмотра данных по ВВП за 3 квартал. К тому же, опубликованные и в среду данные по рынку труда не разочаровали: 4-недельнная скользящая средняя спустилась до 290,25 тыс. против 298,75 тыс ранее. USD/JPY немного отошла от максимумов вторника и закрылась в районе 120,40. EUR/USD так и не смогла вернуться выше 1,22, хотя попытки делала. GBP/USD закрепилась в районе 1,5540, скорректировавшись от недавних минимумов на фоне более сильных, чем ожидалось данных по производительности и затратам на рынке труда. USD/RUB тоже стала вести себя более сдержанно, проведя день в рамках довольно узких диапазонов. Тем не менее, к закрытию паре удалось спуститься в район 53,30.
Фьючерсы на нефть попали под небольшое давление на вновь появившихся опасениях, что даже ускоряющийся рост американской экономики не сможет увеличить спрос на энергоресурсы настолько, чтобы поглотить растущее на рынке предложение. Brent открыла торги на $61,22, коснулась локального максимума $62,67, но спустилась в район $60,30 к закрытию.
Драгоценные металлы все еще под давлением, хотя и откатились от минимумов понедельника. Недавние данные, подтвердившие ускорение темпов роста американской экономики, снизили спрос на «активы-убежища». В итоге, XAU/USD закрылось в районе $1174 за унцию, а серебро - ушло к 15,70.
Прогноз на пятницу, 26 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/25/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-24-dekabrya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.12.2014 11:55
Сможет ли рубль продолжить восстановление?
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 22 - 26 декабря


Прошлая неделя оказалась короткой, но это не помешало фондовым индексам развить традиционное «рождественское ралли». Все они завершили неделю в «зеленом».  Американские  Dow Jones  и NASDAQ выросли на 1,24% и 0,76%, соответственно. При этом Dow обновил максимум. Основным катализатором для роста стали окончательные данные по  ВВП США за 3 квартал, которые были пересмотрены на повышение до 5%, что укрепило веру в силу экономики.  Немецкий DAX, несмотря на то, что торги по нему проходили лишь в понедельник и вторник смог восстановить потери пятницы и продемонстрировал рост на 1,18%.  Азиатские индексы также выросли. Японский Nikkei добавил  1,27%, а гонконгский Hang Seng укрепился на 1,09%.

Драгоценные металлы в течение недели показали разнонаправленную динамику. В первой ее половине они снижались под влиянием ожиданий, что ФРС США может пойти на повышение ставки раньше, чем предполагалось. В подобных опасениях рынок убедили как данные по темпам роста американской экономики, так и еженедельный отчет по обращениям за пособием по безработице (их число снизилось до 280 тыс. против прогноза роста до 291 тыс.). Однако в пятницу на «тонком рынке» драгоценные металлы смогли восстановить большую часть потерь. В результате, золото завершило неделю с символическим плюсом 0,02%, серебро с таким же символическим минусом (-0,06%).

Нефть марки Brent, хоть и удержалась  в пределах диапазона 58,50 – 63,30, но неделю завершила ближе к его нижней границе. К закрытию пятницы (19 декабря) актив подешевел на 4,56%. Рынок довольно сдержанно реагирует на поводы, которые  могли бы способствовать росту котировок черного золота. В частности, даже информация о том, что после атак исламистов объем добычи в Ливии снизился на 350 тыс. баррелей в сутки, была проигнорирована. Видимо, слишком сильны опасения того, что мировой спрос будет падать еще быстрее.         

На минувшей неделе пара USD/RUB  снова порадовала довольно активными движениями, снизившись на 9,02%. Поддержку рубль получал со стороны сразу нескольких факторов. Это и тот факт, что цены на нефть пока больше не обновляли минимумы. И налоговый период, когда спрос на национальную валюту традиционно растет. Также довольно серьезную поддержку рубль мог получить и на фоне  договоренностей, которые были достигнуты за последнее время с крупными экспортерами. По неподтвержденным данным, объем продаж валюты в день составляет 1 млрд долларов, и участвуют в этом пять компаний газовой, нефтедобывающей и алмазной отрасли.

Прогноз на неделю  29 декабря – 2 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/27/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-22-26-dekabrya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.12.2014 10:22
Обзор основных мировых финансовых рынков от 29 декабря

Самое время успокоиться и проводить текущий год в узких диапазонах, и даже греческие выборы не смешали карты инвесторам. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток подрос на символические 0,3%. Тем временем, британский FTSE закрылся фактически во «флэте», а германский DAX с потерями в размере 0,3%. Американские фондовые индексы также колебались в нулевой зоне.
Греческие политики не смогли утвердить кандидата на президента Ставроса Димаса после третьей попытки. Это вызовет проведение новых выборов, которые пройдут 25 января. Учитывая высокие шансы на победу левоцентристов, программа спасения страны под вопросом, а, значит, под вопросом стабильность всей еврозоны. Неудивительно падение EUR/USD к 2,5-летнему минимуму 1,2142 и закрытие торгов в районе 1,2150. USD/JPY завершила торги неподалеку от недавних максимумов – в районе 120,70. GBP/USD поддалась эмоциям в связи с греческими выборами и спустилась в район 1,5520. USD/RUB получила новый стимул для роста на открытии новой недели в связи с ослаблением цен на нефть и завершением налогового периода. Пара вернулась в район недельного максимума 57,50 на закрытии.
Фьючерсы на нефть продолжают оставаться под давлением, так как уверенность рынка в снижающемся мировом спросе на энергоносители продолжает давить на актив. Brent открыла торги на $59,74, обновила 5,5-летний минимум на $57,35, вернувшись в район $58,00 к закрытию.
Драгоценные металлы среагировали на общее укрепление доллара США, а также на неудаче в пробое ближайших технических барьеров. В итоге, XAU/USD закрылось в районе $1181,40 за унцию, а серебро - ушло к 15,75.
Прогноз на вторник, 30 декабря читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2014/12/29/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-29-dekabrya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 31.12.2014 11:33
Вам под елочку от Forex Club :)

Аналитика и инвестиционные стратегии, а также прогноз рынков на 1-й квартал 2015 года от самых известных аналитиков СНГ.
Качать по ссылке: https://www.sendspace.com/file/g49f9h
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.01.2015 11:49
Рынок после праздников
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 29 декабря - 2 января


В начале завершающейся недели фондовые индексы развили нисходящую коррекцию после «ралли Санты», которое они продемонстрировали ранее. Но уже в первый рабочий день нового года предприняли попытку возобновить рост, но неудачно, испытав разочарование от более слабых данных индекса ISM в секторе обрабатывающей промышленности. Американские  Dow Jones  и NASDAQ по итогам недели упали на 1,46% и 2,08%, соответственно. Немецкий DAX попал под давление европейской статистики. Индекс деловой активности в промышленном секторе еврозоны вышел ниже ожиданий. К моменту написания DAX теряет 1,59%. Азиатские индексы продемонстрировали разнонаправленную динамику. Японский Nikkei потерял  2,89%, а гонконгский Hang Seng укрепился к закрытию прошлой короткой недели на 1,85%.
Драгоценные металлы начинают год на пессимистичной ноте. Золото и серебро отдали все, что им удалось отыграть у доллара в начале недели. Основное влияние на активы на данном этапе оказала динамика фондового рынка. Именно его нисходящая коррекция позволила драгоценным металлам вырасти, но как только Dow и Nasdaq возобновили рост, золото и серебро снова испытывают распродажи. К тому же на рынок живет ожиданиями того, что ФРС США все же в скором времени начнет повышение ставки и это не самым благоприятным образом сказывается на драгоценных металлах, которые не несут процентного дохода.  Но все еще «тонком рынке» золото теряет 2,1%,  серебро дешевеет на 2,96%.
Нефть марки Brent продолжает обновлять минимумы. Котировки снизились к уровню 55,92, невиданному с мая 2009 года. Оснований для роста у черного золота нет. А вот пессимистичных настроений добавили данные по индексу деловой активности в промышленном секторе Китая, который в очередной раз продемонстрировал снижение (50,1 в декабре против 50,3 в ноябре). Это в очередной раз подтверждает опасения того, что мировой спрос на нефть может оставаться крайне низким на фоне избыточного предложения.           
На валютном рынке пара USD/RUB  снова продемонстрировала рост на 8,98% к закрытию прошлой недели. Рубль снова оказался под давлением падающих цен на нефть. К тому же, не слишком оптимистичной оказалась и российская статистика, сигнализируя о том, что экономика испытывает сложности. Индекс деловой активности в промышленном секторе снизился до уровня 48,9, перейдя в зону спада. В аутсайдерах оказалась и общеевропейская валюта. По итогам недели EUR/USD теряет 1,3%. Котировки пары отметили минимум на уровне 1,2008. Давление на пару оказало очередное напоминание со стороны главы ЕЦБ о риске дефляции в Е18 и росте вероятности запуска полномасштабного QE. 
Прогноз на неделю  5 – 9 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/02/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-29-dekabrya-2-y/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.01.2015 12:11
Обзор основных мировых финансовых рынков от 5 января

Фондовые рынки попали под давление со стороны сразу нескольких негативных факторов: слухи о выходе Греции, а также обвал котировок нефтедобывающих компаний. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток прибавил 0,75%. Тем временем, британский FTSE упал на 2%, а германский DAX – на 2,5%. Американские фондовые индексы также несли внушительные потери.

Начало нового года сразу же принесло вполне себе ожидаемую, но впечатляющую новость – Германия допускает возможность выхода Греции из еврозоны. Согласно статье в Der Spiegel, германское правительство считает такой сценарий практически неизбежным в случае победы партии «Сириза» на выборах 25 января. Это тут же обвалило EUR/USD к минимуму июня 2010 года 1,1863, после чего пара делала попытку восстановиться в район 1,1970, но закрыла торги вблизи 1,1920. USD/JPY открыла торги на отметке 120,48, ослабла в район 119,37, но к закрытию вернулась в район 119,70. GBP/USD открыла торги на 1,5303, тут же коснулась минимума с июля 2013 года на отметке 1,5172, вернувшись в район 1,5240 к закрытию. USD/RUB открыла торги на отметке 58,61, спускалась к минимуму 55,43, но вернулась выше 59,68 к закрытию.

Фьючерсы на нефть с начала текущего года попали под новую волну распродаж на фоне опасений по поводу экономического будущего еврозоны, которое может еще больше ограничить спрос на энергоносители. Кроме того, масла в огонь подливают и максимально выросшие уровни предложения со стороны Ирака и России. Brent открыла торги на $55,93 за баррель, обновила 5,5-летний минимум на $52,66, завершив торги вблизи $53,60.

Драгоценные металлы находятся в режиме консолидации со слабыми попытками роста. В итоге, XAU/USD закрылось в районе $1202,50 за унцию, откатившись от локального минимума $1178,18, а серебро - ушло к 16,20.

Прогноз на вторник, 6 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/05/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-5-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.01.2015 23:44
Обзор основных мировых финансовых рынков от 6 января

Падающие  цены на нефть продолжают давить на акции нефтедобывающих компаний, однако во вторник фондовый рынок уже не так нервно реагировал на этот фактор. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток потерял 0,3%. Тем временем, британский FTSE потерял 1,4%, а германский DAX закрылся в нейтральной территории. Американские фондовые индексы продолжали нести внушительные потери.

Иена задала тон торгам на валютном рынке, резко укрепившись на бегстве инвесторов из рискованных активов. USD/JPY скатилась к 3-недельном минимуму 118,04, закрыв сутки неподалеку. Тем временем, экономические данные рисовали смешанную картину: британский PMI в сфере услуг значительно не дотянул до прогнозов (55,8 против 58,5), что обвалило GBP/USD до почти 1,5-годового минимума на 1,5166. Данные из еврозоны были не столь пессимистичны: Испания,  Франция и Германия порадовали превышением прогнозных значений по PMI, а вот по Италии и еврозоне, в целом, индексы не дотянули до ожиданий. В итоге, EUR/USD от уровня открытия 1,1932 добралась до максимума 1,1968 и завершила торги в районе 1,1930. USD/RUB открыла торги на отметке 59,81, добралась до максимума 63,75, завершив торги в районе 62,10.

Фьючерсы на нефть продолжают падение теперь на фоне слухов о том, что американские резервы вновь отразят увеличение. Brent открыла торги на $53,03 за баррель, обновила 5,5-летний минимум на $50,84, завершив торги неподалеку.

Драгоценные металлы находятся в режиме консолидации со слабыми попытками роста. В итоге, XAU/USD закрылось в районе $1219,40 за унцию, откатившись от 3-недельного максимума $1223,14, а серебро - ушло к 16,60.

Прогноз на среду, 7 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/06/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-6-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.01.2015 00:15
Обзор основных мировых финансовых рынков от 8 января

В четверг фондовые рынки продолжили демонстрировать коррекционное восстановления после нескольких сессий распродаж. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток закрылся нейтрально. Тем временем, британский FTSE прибавил почти 1%, а германский DAX закрылся на 0,8% в плюсе. Американские фондовые индексы также смогли восстановить часть понесенных с начала недели потерь.

Валютный рынок переживает новые многолетние рекорды, и доллар США все еще остается самым востребованным из своих коллег. EUR/USD, наконец, скатилась ниже 1,18 впервые за почти десятилетие, добравшись до 1,1753. Движение не было спровоцировано какими-то особыми экономическими данными, а скорее новой волной геополитического напряжения. Череда убийств, произошедших во Франции, может усилить политический кризис в стране. А дальнейшая экономическая стагнация еще больше отпугнет инвесторов от единой валюты. Слабость еврозоны будет давить и на GBP/USD – пара вчера обновила очередной минимум на отметке 1,5033. USD/JPY подошла вплотную к отметке 120,00, однако пересечь ее пока не удалось. USD/RUB, напротив, смогла вернуться ниже 60,00 на стабилизации динамики нефти.

Фьючерсы на нефть немного стабилизировались и замерли в узких диапазонах. Brent открыла торги на $51,06 за баррель, доросла до локального максимума $51,87, завершив торги в районе $50,80.

Драгоценные металлы после первоначальных попыток отката, вновь укрепились к закрытию торгов. В итоге, XAU/USD закрылось в районе $1214 за унцию, откатившись от внутридневного минимума $1204,66, а серебро - ушло к 16,40.

Прогноз на пятницу, 9 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/08/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-8-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.01.2015 12:27
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 5 - 9 января

Завершающаяся неделя для фондового рынка оказалась непростой, поскольку существуют довольно серьезные опасения относительно перспектив мировой экономики. Индексы завершили ее в «красном». Из общей тенденции вырвался лишь гонконгский HSI, который смог продемонстрировать символический рост на 0,46%. Японский Nikkei потерял  3%. Американские  Dow Jones  и NASDAQ по итогам недели упали на 0,58% и 0,43%, соответственно. И даже менее агрессивный протокол последнего заседания ФРС не смог надолго переломить ситуацию, хотя и позволил инструментам восстановить часть потерь.  Немецкий DAX также попал под давление и подешевел на 1,07%.  Причем определенную роль в этом сыграла и ситуация вокруг Греции, что ставит под сомнение целостность еврозоны и ее экономическое выздоровление.   
Драгоценные металлы, несмотря на довольно сильные данные по рынку труда США (в декабре было создано 252 000 рабочих мест, что превысило прогноз на уровне 240 000, ставка б/р снизилась до 5,6%) и крайне слабые данные по индексу потребительских цен в еврозоне, все же смогли завершить неделю на позитивной ноте. С одной стороны, это было вызвано динамикой фондовых индексов, с другой, событиями во Франции, где произошла череда террористических атак.  В результате, золото завершает неделю с результатом +2,84%, серебро добавляет   4,25%.
Нефть марки Brent снова обновила минимумы. Котировки актива на закрытии недели составили 50,03 доллара за баррель, а в ходе торгов достигали уровня 48,89. Тот факт, что ни события во Франции, ставящие под угрозу вторую по величине экономику еврозоны, ни угроза выхода Греции из состава монетарного блока, ни позиция крупнейших нефтедобывающих стран в отношении объемов добычи пока не позволили ценам закрепиться ниже отметки 50, позволяет предполагать, что актив «нащупал» все же краткосрочное «дно». Немного оптимизма добавляют сообщения о банкротстве одной из американских компаний, осуществляющих добычу сланцевой нефти.             
На валютном рынке пара USD/RUB  снова продемонстрировала рост на 5,71%. Рубль все еще остается под давлением падающих цен на нефть.  Слабость демонстрирует и общеевропейская валюта. По итогам недели EUR/USD теряет 1,35%. В течение рабочей пятидневки котировки достигали минимума на уровне 1,1753. Таким образом, пара обновила 9-ти летний минимум. Слишком много факторов, которые не идут на пользу евро. Это и вероятность выхода Греции из монетарного блока, и события во Франции, и падение индекса потребительских цен до значения 0,2%, что увеличивает вероятность запуска полномасштабного QE. 
Прогноз на неделю  12 – 16 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/10/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-5-9-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.01.2015 16:52
BRENT: падение продолжается

   Цены на нефть североморского эталонного сорта Brent пребывают под давлением по мере того как участники рынка ожидают очередного роста коммерческих запасов в США, который просигналит о сохраняющемся на рынке дисбалансе между спросом и предложением. Официальные представители ОАЭ в ОПЕК вчера отметились вербальной интервенцией, заявив, что планируют продолжать наращивать объем добычи по ранее намеченному графику. Ищем возможности для коротких позиций вблизи важных уровней сопротивления во время коррекций. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/01/13/brent-padenie-prodolzhaetsya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.01.2015 01:25
Обзор основных мировых финансовых рынков от 13 января
   
Фондовые рынки немного восстановились и в рамках технической коррекции, и на фоне позитивных ожиданий по результатам финансовой отчетности, которые поддержали уже вышедшие данные по компании Alcoa. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток прирос на 1,2%. Тем временем, британский FTSE укрепился на 0,24%, а германский DAX прибавил почти 0,8%. Американские фондовые индексы держали нейтралитет.

Валютный рынок явно очень нервно переживает недостаток экономических отчетов, так как двигаться очень хочется, а не на чем. В результате, мы уже второй день подряд наблюдаем распродажу доллара в первой половине дня и резкое восстановление спроса на него во второй. EUR/USD начала торги на отметке 1,1832, попыталась укрепиться, однако вскоре развернула движение, спустившись к 1,1752 и завершив торги неподалеку. У GBP/USD хотя бы есть причины двигаться: вчерашняя публикация данных по инфляции подтвердила слабое ценовое давление (0,5% г/г против 0,7%), которое только еще больше отсрочит переход к политике ужесточения Банка Англии. Однако затем выступил Марк Карни и заявил, что уж дефляции Британии бояться не стоит. В итоге, пара от уровня открытия 1,5170 сползла к 1,5076, но в этом районе нашла спрос быков и закрыла торги вблизи уровней открытия. USD/JPY после неудачных попыток уйти ниже 117,50 откатилась в район 117,90, где и завершила торги. USD/RUB начала день на 62,60 и, практически не останавливаясь, двигалась вверх в течение всех торгов под влиянием упавших к новым рекордным минимумам цен на нефть. Закрытие произошло в районе 65,30.

Помимо того, что рынок активно переваривает заявление крупнейших финансовых компаний о понижении прогнозов по ценам на энергоносители, на «черное золото» во вторник оказывали давление и ожидания резкого увеличения запасов нефти в рамках публикуемого в среду отчета.  В результате, Brent открыла торги на $48,43 за баррель и безостановочно шла вниз, добравшись до уровней, невиданных с марта 2009 года - $46,38 за баррель. Тем не менее, на этом этапе в игру вступили быки, которые смогли восстановить часть потерь актива. Закрытие произошло вблизи 48,40.

Драгоценные металлы продолжают радоваться тому, что происходит на рынке энергоносителей, так как часть инвесторов явно бегут в более безопасные активы. Итак, XAU/USD не смогло пробить 3-месячный максимум на отметке $1244,24 и закрылось в районе $1230 за унцию, а серебро подросло в район 17,17, но откатилось к 17,00 на закрытии.

Прогноз на среду, 14 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/14/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-13-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.01.2015 02:07
Обзор основных мировых финансовых рынков от 14 января

Фондовые рынки вновь попали под давление на фоне все тех же страхов по поводу замедляющихся темпов роста мировой экономики, вызванных пересмотренными на понижение прогнозами Всемирного банка и продолжающегося обвала товарных рынков. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток потерял 0,54%. Тем временем, британский FTSE потерял 1,0%, а германский DAX прибавил почти 0,7%. Американские фондовые индексы также несли потери.

Валютный рынок демонстрировал резкие колебания под влияние и страхов по поводу мирового спада экономики, и отдельных экономических отчетов. Доллар США понес потери во второй половине дня в связи с выходом более слабых, чем предполагалось розничных продаж без учета автомобилей и бензина. EUR/USD начала торги на отметке 1,1771, скатилась к многолетнему минимуму 1,1727 на результатах комментариев Европейского суда по программе OMT, однако вернулась в район открытия на разочаровывающих американских данных. GBP/USD чувствовала себя довольно неплохо на комментариях главы ЦБ Марка Карни и отчетов из США, сумев уйти к недельному максимуму 1,5268 и завершив торги чуть выше 1,52. USD/JPY продолжает упорно двигаться вниз, скатившись к месячному минимуму 116,06, и завершив торги в районе 117,30. USD/RUB весь день держалась неподалеку от уровня открытия 65,49 на стабилизации цен на нефть и вербальных интервенций со стороны российских властей.

Котировки фьючерсов на нефть немного стабилизировались после продолжительного периода падения. Даже рост коммерческих запасов нефти и нефтепродуктов в США не смогли вернуть «черное золото» к недавним минимумам,  а к закрытию торговых суток мы увидели резкое укрепление.  В результате, Brent открыла торги на $48,03 за баррель, скатилась к локальному минимуму $46,76, но смогла восстановиться, завершив торги в районе $49,70.

Драгоценные металлы не смогли избежать масштабного обвала на сырьевых рынках и откатились от недавно достигнутых максимумов, однако падение было недолгим и скоро вновь сменилось ростом. Итак, XAU/USD откатилось от локального минимума $1224,98 и закрылось в районе $1230 за унцию, а серебро подросло в район 16,90, откатившись от внутридневного минимума 16,52.

Прогноз на четверг, 15 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/14/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-14-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.01.2015 11:30
Обзор основных мировых финансовых рынков от 15 января

Весь финансовый мир вчера был потрясен тем, что сделала Швейцарский Национальный Банк. Отмена привязки национальной валюты к евро первоначально обвалила и валюты, и индексы. Не успела отреагировать на это только Азия. Гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток прирос на 0,9%. Тем временем, британский FTSE сохранил нейтралитет, а германский DAX прибавил 0,6%. Американские фондовые индексы несут внушительные потери.
Политика ШНБ под названием «шок и трепет» вызвала резкие скачки валют, оказав внушительное давление на более рискованные, чем USD и CHF валюты. Помимо EUR/CHF, свалившегося к рекордному  минимуму 0,8489, пострадала и пара EUR/USD, добравшаяся до более чем 12-летнего минимума 1,1567. Решение Швейцарского регулятора уверило инвесторов в том, что ЕЦБ уже 22 января  пойдет на реализацию QE, и под действием этих ожиданий евро будет оставаться вплоть до самого заседания. GBP/USD вел себя сдержаннее прочих, получая поддержку со стороны динамики EUR/GBP. Пара скатывалась к минимуму 1,5149, но к закрытию вернулась в район 1,5170. USD/JPY совершила атаку на отметку 116,23, и торговалась вблизи этого уровню на закрытии. USD/RUB, как мы  и предполагали, открыла торги гэпом вниз и отметила 3-дневный минимум на уровне 63,26,  но возобновившиеся продажи нефти вернули пару в район 64,30 на закрытии.
Цены на нефть перестали реагировать на заявления представителей ОПЕК – пока члены картеля сетовали на рекордно низкий спрос на энергоносители, котировки смогли восстановиться после первоначальных распродаж, однако под конец дня растеряли все заработанное.  В результате, Brent открыла торги на $49,79 за баррель, скатилась к локальному минимуму $48,10, затем смогла восстановиться к 10-днневному максимуму $52,38, и завершила торги вновь в районе $48,20.
Драгоценные металлы приободрились на фоне стресса, который вызвало решение ШНБ. Бегство из рискованных активов вернуло интерес к активам-«убежищам».  Итак, XAU/USD откатилось от локального минимума $1226,00, добралась до 4-месячного  максимума $1266,77 и закрылось в районе $1258,80 за унцию, а серебро подросло в район 17,20, откатившись от внутридневного минимума 16,67.
Прогноз на пятницу, 16 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/16/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-15-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.01.2015 01:27
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 12 - 16 января


Завершающаяся неделя, несмотря на небогатый экономический календарь, все же смогла удивить неожиданным решением Национального Банка Швейцарии об отмене привязки франка к евро на уровне 1,2000 и понижением ставок. Своим решением НБШ практически убедил рынок в том, что со стороны ЕЦБ стоит ждать запуска программы количественного смягчения в ближайшее время. Подобные ожидания самым благоприятным образом сказались на динамике немецкого DAX, который обновил максимум на уровне 10313,5 и по итогам недели продемонстрировал рост на  6,3%. Американский рынок не порадовал. Стартовавший сезон корпоративной отчетности не дал больших поводов для оптимизма и лишь опубликованные в пятницу данные по индексу потребительских цен в США, которые отразили снижение ценового давления в месячном исчислении, позволили индексам частично восстановить потери. Американские  Dow Jones  и NASDAQ по итогам недели упали на 1,25% и 1,69%, соответственно. Гонконгский HSI вырос на 1,16%.  Nikkei в течение недели демонстрировал крайне сдержанную динамику, укрепившись на 0,88%.     
Драгоценные металлы укреплялись большую часть недели. Золото продемонстрировало рост на 4,49%. Серебро также укрепилось. Рост составил 7,66%.  В начале недели поддержку драгоценные металлы получали под влиянием растущей геополитической напряженности и достаточно мрачных прогнозов в отношении перспектив роста мировой экономики. А после объявления НБШ своего решения они рост только ускорили, поскольку это спровоцировало бегство из рискованных активов, что усилило спрос на «активы-убежища».
Нефть марки Brent снова обновила минимумы. Котировки актива достигали уровня 46,39, от которого все же смогли к завершению недели откатиться в район отметки 50,00. В большей степени движение было обусловлено техническими факторами. Рынок относительно спокойно воспринял новости о том, что согласно последним оценкам ОПЕК спрос на продукцию картели в 2015 году составит 28,8 млн. баррелей в сутки, в то время как в рамках квот планируется добывать 30,2 млн. Также развить коррекцию не помешали и данные от агентства энергетической информации США. По итогам предыдущей недели был зафиксирован рост добычи в США до 9,19 млн. баррелей, максимального уровня с января 1983 года. Коммерческие запасы в подземных хранилищах выросли на 5,7 млн. баррелей и достигли 387,8 млн.             
На валютном рынке пара USD/RUB  снова продемонстрировала рост на 5,28%.  Достаточно сдержанное ослабление рубля вызвано сразу несколькими факторами. Во-первых, конечно, это стабилизация цен на нефть. Во-вторых, кадровые перестановки в Банке России. Тем не менее, рынок не смог проигнорировать полностью ни провал переговоров «нормандской четверки» на тему Украины, ни факт понижения рейтинга Росcии, который теперь находится в шаге от «мусорного» уровня, агентством Fitch. Ну и, конечно, в свете решения НБШ нельзя полностью проигнорировать динамику пар со швейцарским франком. Буквально в течение часа котировки USD/CHF и EUR/CHF продемонстрировали обвал на 25 – 30%. Конечно, большая часть этого движения была довольно быстро отыграна. Но в целом по итогам недели пары теряют 15,53% и 17,47%, соответственно. 
Прогноз на неделю  19 – 23 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/17/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-12-16-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.01.2015 19:50
СЕРЕБРО: фьючерсные позиции дают основания ждать роста
Серебро в последние дни испытывало спрос как актив-убежище. И есть все основания предполагать, что эта тенденция сохранится в ближайшие дни. Геополитическая ситуация остается достаточно напряженной: на юго-востоке Украины с новой силой возобновились вооруженные столкновения. Дополнительным фактором, который может выступать в поддержку высокого инвестиционного спроса на безопасное серебро является и недостаточно стабильное состояние мировой экономики, о чем сигнализируют прогнозы Всемирного Банка.  Также о возможности дальнейшего роста котировок свидетельствует и динамика фьючерсных позиций. ЧДП по серебру растут уже третью неделю подряд. И в течение всего этого времени прирост происходит  за счет одновременного увеличения числа длинных и сокращения числа коротких позиций. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/01/20/serebro-fyuchersnye-pozitsii-dayut-osnovaniya-zhdat-rosta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.01.2015 15:53
DAX 30: ищем возможности для покупок в случае снижения

Немецкий фондовый индекс DAX 30 корректируется после очередной волны роста, спровоцированной ожиданиями оглашения программы количественного смягчения. Предполагается, что в четверг 22 января Европейский центральный банк предоставит общественности подробности плана покупок ценных бумаг на сумму не менее 500 миллиардов евро. Это в значительной степени может поддержать экономическую активность в еврозоне и деловой оптимизм. Опыт также показывает, что программы количественного смягчения позитивно сказываются на долгосрочной динамике фондовых индексов. Соответственно, рассматриваем текущую коррекцию как возможность для поиска длинных позиций. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/01/21/dax-30-ishchem-vozmozhnosti-pokupok-sluchae-snizheniya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.01.2015 02:31
Обзор основных мировых финансовых рынков от 21 января


Фондовые рынки провели среду в едином позитиве. Основные мировые бенчмарки радовались грядущему заседанию ЕЦБ. В результате,  гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток прибавил 1,23%. Тем временем, британский FTSE укрепился на 1,0%, а германский DAX прирос на 0,35%. Американские фондовые индексы также демонстрировали небольшой прирост к завершению торговых суток.
Валютный рынок вновь двигался под влиянием нескольких факторов. Итак, EUR/USD все еще не вышла из режима ожидания, предпочитая уже дождаться заседания ЕЦБ, и только потом начинать колебания. Днем она делала попытки добраться до максимума  1,1679 на слухах о размерах  программы QE, однако движение быстро сошло на нет.Тем временем, GBP/USD попала под распродажи на выходе протокола прошлого заседания MPC, который подтвердил, что теперь решения внутри Банка Англии принимаются единогласно, так как снизившаяся инфляция и замедление темпов роста мировой экономики позволяют отсрочить повышение ставок. В итоге, пара от уровня открытия 1,5141 скатилась к минимуму 1,5075, но восстановилась в район 1,5140 на закрытии. USD/JPY развернула направление после продолжительного периода роста и скатилась к 117,30, завершив торги в районе 117,90. USD/RUB немного подросла под влиянием ослабших цен на нефть, однако укрепление спроса на энергоносители в завершению торгового дня помогли паре вернуться в район 64,80.
Цены на нефть демонстрировали более резкие, чем обычно, колебания под влиянием вербальных интервенций со стороны представителей нефтедобывающих компаний. На этот раз к Венесуэле и Ирану присоединился Оман, раскритиковавший бездействие картеля и призвавший вмешаться в ситуацию с падающими ценами на нефть. В результате, Brent открыла торги на $48,13 за баррель, доросла до $49,56, завершив торги в районе $48,60.
Драгоценные металлы испытывают «звездный час», продолжая бить рекордные отметки.  Итак, XAU/USD от уровня открытия $1294,86 доросла до 5-месячного максимума $1305,47 и закрылось в районе $1294 за унцию, а серебро торговалось вблизи 18,20 на закрытии.
Прогноз на четверг, 22 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/21/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-21-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.01.2015 10:34
Обзор основных мировых финансовых рынков от 22 января

Фондовые рынки с восторгом восприняли произошедшее вчера: ультрамягкий настрой ЕЦБ и внушительные объемы программы количественного смягчения приободрили индексы по всему миру. В результате,  гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток прибавил 0,58%. Тем временем, британский FTSE укрепился на 1,6%, а германский DAX прирос на 1,67%. Американские фондовые индексы также демонстрировали хороший прирост к завершению торговых суток.
Главной бомбой четверга стало решение ЕЦБ: ежемесячно регулятор будет выкупать государственные ценные бумаги на 60 млрд евро, что на 10 млрд евро больше, чем прогнозировалось. Программа будет действовать до сентября 2016 года. На этом EUR/USD обвалилась к 1,1351 – минимуму, невиданному с сентября 2003 года. Кроме того, GBP/USD тоже принял произошедшее слишком близко к сердцу, скатившись к 1,5-годовому минимуму 1,5031. USD/JPY доросла до 118,63 к завершению торговых суток. USD/RUB скатилась в район 63,68 на резком росте цен на нефть, хотя к закрытию вернулась в район 64,04.
Цены на нефть пытались восстановиться, однако вышедшие к вечер данные по запасам сырой нефти показали резкий прирост недельного показателя на 10,071 млн баррелей вместо прогнозных 2,617 млн. В результате, Brent открыла торги на $48,72 за баррель, доросла до $50,42, завершив торги в районе $48,90.
Драгоценные металлы продолжают расти на известиях об ультрамягкой политике.  Итак, XAU/USD от уровня открытия $1294,86 доросла до 5-месячного максимума $1292,29 и закрылось в районе $1301,70 за унцию, а серебро торговалось вблизи 18,30 на закрытии.
Прогноз на пятницу, 23 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/23/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-22-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.01.2015 20:14
НЕФТЬ: чем ниже цены, тем лучше возможности

История с ценами на нефть в 2014 году стала главным событием на мировых финансовых рынках. Падение котировок почти на 50% спровоцировало рост потребительских расходов в странах импортерах и снижение доходов с последующей девальвацией национальных валют для стран экспортеров. Практически любой участник рынка, так или иначе, задается сейчас вопросом – «где может быть дно?»
Несмотря на сохраняющийся высокий уровень неопределенности, осмелюсь предположить, что оно уже где-то рядом. Если в процентном выражении потенциал падения выглядит еще внушительным (например, с 50 до 40 долларов это минус 20%), то в количественном он исчерпывается. При стоимости барреля в 50 долларов его падение еще на 20, в отличие от того времени, когда он котировался около 100, выглядит гораздо мене вероятным поворотом событий в силу целого ряда факторов.
Во-первых. Нефть – это основа современной цивилизации. Не думаю, что имеет смысл оспаривать тезис, что при  текущем уровне развития технологий в обозримом будущем  никаких альтернатив этому сырью нет. Без него цивилизация на нашей планете будет вынуждена опуститься на гораздо боле низкий и неприемлемый уровень развития. Учитывая также, что число стран обладающих ее запасами в значительной степени ограничено, то можно смело делать вывод, что нефть в долгосрочной перспективе может продаваться только по ценам, которые устраивают и потребителей и продавцов. И этот консенсус отнюдь не лежит в районе 40 долларов за баррель.
Во-вторых. Потребление нефти в мире не сокращается, как складывается впечатление. В настоящий момент оно просто растет не теми темпами, который прогнозировался ранее. При этом текущий уровень цен на баррель уже  соответствует уровням 2009 года. Однако, ситуация в мировой экономике тогда и сейчас кардинально различаются. Тогда речь шла о глобальном экономическом кризисе. Ведущие экономики мира пребывали в рецессии и потребление нефти сжималось. Сейчас ничего подобного нет. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/neft-nizhe-tseny-tem-vozmozhnosti/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.01.2015 16:31
ЗОЛОТО: при отбое от уровня 1269,46 целесообразны покупки


В последние дни золото развило нисходящую коррекцию, что выглядит вполне закономерно после того, как котировки драгоценного металла так и не смогли закрепиться выше уровня 1300 долларов за унцию. Но в целом ситуация продолжает складываться в пользу золота. Во-первых, не ослабевает геополитическая напряженность. Во-вторых, рынок находится в ожидании предстоящей в среду публикации решения по монетарной политике от ФРС, вернее, сопроводительного заявления к нему. После того, как НБШ, ЕЦБ, Центробанки  Дании и Канады провели смягчение монетарной политики, есть вероятность того, что и американский регулятор пока не станет торопиться с началом повышения ставки. К такому предположению подталкивает и тот факт, что ценовое давление в США постепенно ослабевает. Поэтому, если Джанет Йеллен будет в своих комментариях недостаточно агрессивной, золото может возобновить рост.  В пользу того, что коррекция подходит к завершению свидетельствует и динамика опционов. В районе уровня поддержки 1270 в понедельник, 26 января открыто довольно большое число опционов Put. Это значит, что опционные трейдеры видят достаточную силу этой поддержки.  Также стоит отметить, что в районе уровней 1280 и 1290 отмечается закрытие опционов Call, что свидетельствует о том, что они не рассматриваются как значимое сопротивление.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/01/27/zoloto-otboe-urovnya-126946-tselesoobrazny-pokupki/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.01.2015 10:23
Обзор основных мировых финансовых рынков от 27 января

Фондовые рынки всего мира единодушно перешли к распродажам, причем по большей части на новостях из корпоративного  сектора и опасения по поводу надвигающейся снежной бури в США. В результате,  гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток потерял 0,82%. Тем временем, британский FTSE скатился на 0,44%, а германский DAX прирос сразу на 1,63%. Американские фондовые индексы обвалились больше других к завершению торговых суток.
Рынок был занят подготовкой к серьезному испытанию – заседанию FOMC по денежно-кредитной политике. Опубликованные вчера отчеты из США по заказам на товары длительного пользования (-3,4% против прогноза +0,5%) зародили сомнения у инвесторов по поводу необходимость ускоренного перехода в режим ужесточения. В итоге, EUR/USD смогла дорасти до 6-дневного максимума 1,1422, завершив торги в районе 1,1370. Тем временем, GBP/USD от дневного минимума 1,5058, достигнутого на слабоватых данных по британскому ВВП, рванула к отметке 1,5195  на закрытии. USD/JPY в течение дня скатилась к минимуму 117,33, но восстановилась в район 117,90 на закрытии. USD/RUB на открытии доросла до почти 1,5-месячного максимума 67,56, но с тех пор только снижалась, завершив торги в районе 66,25.
Под влиянием слабеющего доллара в подготовке к заседанию FOMC фьючерсы на нефть попытались вернуться к недавним максимумам. В результате, Brent открыла торги на $48,07 за баррель, скатилась до $47,67, затем добралась до 49,96, к завершению торгов вернувшись в район $49,20 за баррель.
Драгоценные металлы не могли не воспользоваться удобной ситуацией для восстановления: снижение доллара, слабоватые экономические данные из США и близящееся заседание Федрезерва. Итак, XAU/USD от уровня открытия $1280,61 добралось до максимума $1297,54 и закрылось в районе $1293 за унцию, а серебро торговалось вблизи 18,00 на закрытии.
Прогноз на среду, 28 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/28/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-27-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.01.2015 20:11
БИТКОИН: возможен рост к уровню 264,55

Криптовалюта снова возвращается к недавним минимумам. Но это может стать неплохой точкой для входа в длинные позиции. На текущей неделе появилась информация об открытии первой полностью лицензированной регулируемой  криптовалютной биржи, которой будет управлять компания Coinbase, которая предоставляет услуги обмена и кошельков для 2 миллионов клиентов, а также сервис процессинга платежей для бизнеса.  Надо сказать, что компания получила $106 млн. инвестиций от Нью-Йоркской фондовой биржи, нескольких банков и венчурных фондов.  Данный прецедент может принести биткоину столь необходимую легитимность, поскольку ранее все сделки с криптовалютой проводились на нерегулируемых биржах.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/01/29/bitkoin-vozmozhen-rost-urovnyu-26455/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.01.2015 11:06
Обзор основных мировых финансовых рынков от 29 января


Фондовые рынки переварили главное событие недели и перешли в режим консолидации на довольно ограниченном новостном фоне. В результате,  гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток потерял порядка 0,3%. Тем временем, британский FTSE подрос на 0,9%, а германский DAX прибавил почти 2%. Американские фондовые индексы тоже неплохо подросли к завершению торговых суток.
Валютный рынок был очень вял в четверг, испытывая недостаток новостных катализаторов. Наиболее активно на заседание FOMC отреагировали товарные валюты, обвалившись против доллара, а все же остальные старались придерживаться узких диапазонов. EUR/USD от уровня открытия 1,1286 смогла восстановиться в район 1,1330. Тем временем, GBP/USD от уровня открытия 1,5134 старалась далеко не отходить весь день. USD/JPY от минимума 117,38 приблизилась к 118,30. USD/RUB уверенно двигалась вверх от 67,32 на открытии до максимума 68,84,  от которого немного откатилась к закрытию.
Цены на нефть вновь пытались определить свои рамки, то падая под влиянием разговоров об избытке предложения, то восстанавливаюсь на опасениях по поводу вмешательства нефтедобывающих стран. В результате, Brent открыла торги на $48,52 за баррель, доросла до $49,13, потом упала обратно, а к завершению торгов подкорректировалась в район $49,04 за баррель.
Драгоценные металлы обвалились под влиянием сразу нескольких факторов, о которых мы расскажем ниже. Итак, XAU/USD от уровня открытия $1284,69 добралось до минимума $1251,94 и закрылось чуть выше, а серебро торговалось вблизи 16,90 на закрытии.
Прогноз на пятницу, 30 января читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/30/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-29-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.02.2015 16:39
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 26 - 30 января

Большую часть прошлой недели фондовые индексы демонстрировали сдержанную динамику во многом под влиянием двусмысленных комментариев представителей ФРС после объявления решения по монетарной политике. Однако публикация данных по темпам роста американской экономики  в 4 квартале внесла свои коррективы. В 4 квартале 2014 года  ВВП США вырос всего на 2,6% против 5,0% в третьем.  В результате, большая часть инструментов завершила неделю «в красном». Наиболее внушительное ослабление продемонстрировали американские бенчмарки.  По итогам недели Dow Jones  и NASDAQ потеряли 2,95% и 3,07%, соответственно.  В минусе завершил неделю и гонконгский индекс HSI, который потерял 1,33%.  Немецкий DAX не находит пока поводов для дальнейшего роста, поэтому неделю завершает с символическим ростом в 0,25%.  Nikkei большую часть недели пытался расти, но статистика из США разочаровала и его. В итоге он добавил всего 0,37%.
Драгоценные металлы большую часть недели оставались под давлением. В большей степени такая динамика была вызвана техническими факторами. После довольно длительного роста, коррекция была вполне закономерна. Кроме того, умеренное давление на активы оказали комментарии, сделанные Федрезервом США о том, что текущая ситуация не исключает полностью вероятность повышения ставки. Хотя, как отметил регулятор, торопиться с этим, возможно, не следует.  Тем не менее, к завершению недели драгоценные металлы смогли реабилитироваться. В результате,  золото теряет всего 0,72%, а более волатильное  серебро подешевело на   5,63%.
Нефть марки Brent большую часть недели демонстрировала сдержанную динамику, удерживаясь в пределах диапазона. Но в последний рабочий день недели откровенно порадовала, завершив торги на уровне 52,17 доллара за баррель, а в моменте котировки черного золота достигали отметки 53,06. В результате, неделю нефть завершает с результатом +7,19%. Поддержка поступила сразу с двух сторон. Во-первых, появилась информация о том, что Государственная комиссия по развитию и реформам Китая вменила нефтеперерабатывающим компаниям страны поддержку запасов черного золота в размере, позволяющим обеспечить стабильную работу в течение 15 дней. Во-вторых, по данным компании Baker Hughes число работающих буровых установок продолжило сокращаться. Их количество снизилось до 1543 (минимального уровня почти за 5 лет) от предыдущего значения 1633.           
На валютном рынке пара USD/RUB  возобновила рост. За неделю рубль подешевел на 10,1%.   Давление на российскую валюту по-прежнему поступало с нескольких сторон. Это сообщения о понижении рейтинга России до «мусорного» уровня агентством S&P. Сохраняющаяся геополитическая напряженность. Кроме того, ходили слухи о расширении санкций ЕС в отношении России. Но наиболее сильное влияние на пару оказало неожиданное решение Центробанка России понизить ключевую ставку на 2% от уровня 17% до 15%.  На фоне решения регулятора котировки достигали отметки 71,1824, от которой к завершению дня восстановились к 69,6726.
Прогноз на неделю  2 – 6 февраля продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/01/31/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-26-30-yanvarya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.02.2015 11:39
Обзор основных мировых финансовых рынков от 2 февраля

Фондовые рынки демонстрировали смешанную динамику на избытке катализаторов. В результате,  гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток прирос на 0,54%. Тем временем, британский FTSE потерял 0,4%, а германский DAX прибавил почти 0,7%. Американские фондовые индексы демонстрировали неплохой рост к завершению торговых суток.
Начало недели ознаменовалось довольно активными торгами на валютном рынке. Во-первых, экономический календарь способствовал повышенной волатильности: данные по деловой активности заинтересовали инвесторов. Кроме того, появились разговоры о попытках Швейцарского Национального Банка установить новую неофициальную привязку франка к евро, что спровоцировало спрос на единую валюту в первой половине дня. В итоге, EUR/USD открыла торги на отметке 1,1310, доросла до максимума 1,1354, однако слабые данные PMI из Германии ограничили дальнейшее движение. GBP/USD резко подросла к отметке 1,5088 на выходе более сильных, чем предполагалось, уровнях деловой активности (53,0 против 52,6). Однако компонент индекса подтвердили отсутствие  инфляционного давление в экономике, что вкупе с динамикой EUR/GBP надавило на пару и отправило ее к отметке 1,5030, в районе которой пара и закрыла торги. USD/JPY от уровня открытия 117,05 подросла к отметке 117,87, однако с выходом слабых данных из США (и потребительские расходы, и индекс ISM не дотянули до прогнозов) смогла вновь вернуться в район 117,20 на закрытии. USD/RUB получила хороший стимул для движения вниз в виде резко выросшего спроса на рынке энергоносителей. Это помогло паре отметить минимум 67,71 и завершить торги в районе 67,90.
Фьючерсы на нефть вчера продемонстрировали резкий скачок вверх на слухах, что часть рынка начинают закрывать короткие позиции по активу. Забастовка рабочих нефтяных заводов США также внесла свою лепту в  динамику «черного золота». В результате, Brent открыла торги на $51,59 за баррель, доросла до месячного максимума $55,48, но к закрытию торгов откорректировалась в район $54,40 за баррель.
Драгоценные металлы продолжали демонстрировать коррекцию от недавно достигнутых максимумов. Итак, XAU/USD от уровня открытия $1280,46 добралось до минимума $1266,34, на закрылось на 10 долларов выше, а серебро торговалось вблизи 17,20 на закрытии.
Прогноз на вторник, 3 февраля читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/03/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-2-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.02.2015 01:15
Обзор основных мировых финансовых рынков от 3 февраля

Фондовые рынки воспряли духом на общем росте оптимизма инвесторов и восстановлении спроса на более рискованные активы. В результате,  гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток практически не изменился. Тем временем, британский FTSE вырос 1,2%, а германский DAX прибавил 0,64%. Американские фондовые индексы демонстрировали неплохое укрепление к завершению торговых суток.
Валютный рынок первую половину дня провел в скучных диапазонах, даже несмотря на неожиданное решение Резервного Банка Австралии (РБА) понизить ставку вслед за остальными ЦБ. AUD/USD на это  отреагировал падением к очередному 5,5-летнему минимуму на отметке 0,7625. EUR/USD большую часть дня колебалась в районе 1,1350, но к вечеру нашла в себе силы пробить барьер и устремилась в район почти 2-недельного максимуму 1,1533. Движение поначалу было спровоцировано техническими факторами, а затем и словами Кочерлакоты из ФРС, заявившего, что нет необходимости повышать ставку в 2015 году. GBP/USD также смогла укрепиться после достижения утром минимумов в районе 1,4987. Пара достигла максимума 1,5197, после чего немного откатилась. USD/JPY продолжила колебания в диапазоне 116,80-117,80, так и не сумев пробить нижнюю границу. USD/RUB продолжила нести потери на росте цен на нефть: от уровня открытия 67,72 до 65,05.
Фьючерсы на нефть продолжили движение вверх, теперь уже благодаря слабым данным по нефтегазовому сектору США. Сразу несколько  нефтяных компаний заговорили о сокращении расходов в 2015 году, что не могло не поддержать спрос на актив. В результате, Brent открыла торги на $55,11 за баррель, доросла до месячного максимума $58,97, но к закрытию торгов откорректировалась в район $57,70 за баррель.
Драгоценные металлы все еще в режиме коррекции, хотя каждый день делают попытки приблизиться к ближайшему сопротивлению. Свою роль играет и рост спроса на более рискованные активы в связи с восстановлением цен на нефть, которое тянет за собой уверенность в более высоких темпах роста мировой экономики. Итак, XAU/USD от уровня открытия $1274,94 добралось до максимума $1285,91, но к закрытию спустилось в район $1262 за унцию, а серебро торговалось вблизи 17,30 на закрытии.
Прогноз на среду, 4 февраля читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/04/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-3-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.02.2015 01:09
Обзор основных мировых финансовых рынков от 4 февраля

Фондовые рынки показывали безыдейную динамику. В результате,  гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток упал на 0,39%. Тем временем, британский FTSE потерял 0,79%, а германский DAX – 0,9%. Американские фондовые индексы держались нейтрально
В среду с самого утра появились две новости о продолжении «парада мягкости»: Китай снизил требования по резервам, а Румынский ЦБ урезал процентную ставку. Однако помимо этого рынок переваривал и ситуацию с Грецией, так как новые лидеры пытаются вести переговоры о выплате долга, и сам этот факт уже воспринимается инвесторами в довольно позитивном ключе. EUR/USD пришлось отдать часть заработанного во вторник: пара спустилась к минимуму 1,1385 от уровня открытия 1,1478, и закрыв торги чуть выше. GBP/USD, напротив, восполняла потери, особенно, на фоне еще одного позитивного отчета по PMI (57,2 против прогноза 56,3 в сфере услуг). Пара дорастала до 3-недельного максимума 1,5249, завершив торги в районе 1,5210. USD/JPY стала еще более сдержанной в своих движениях, на этот раз торгуясь в диапазоне 117,23-117,99. USD/RUB смогла восстановить часть потерь, хотя и открыла торги «гэпом» вниз на отметке 65,06. Тем не менее, падение цен на нефть вызвало рост пары в район 66,80.
Фьючерсы на нефть немного сбавили обороты. Вдобавок и отчет Энергетического Агентства США показал рост коммерческих запасов энергоносителя на 6,3 млн баррелей против ожидаемых 3,467 млн. В результате, Brent открыла торги на $56,99 за баррель, доросла до $58,04, но к закрытию торгов откорректировалась в район $54,70 за баррель.
Драгоценные металлы все еще находятся в режиме коррекции, что поддерживается неплохими экономическими отчетами из Европы, давая ощущение, что мировая экономика будет восстанавливаться более быстрыми темпами, чем предполагалось. Итак, XAU/USD от уровня открытия $1262,29 добралось до максимума $1272,85, но к закрытию спустилось в район $1265 за унцию, а серебро торговалось вблизи 17,40 на закрытии.
Прогноз на четверг, 5 февраля читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/04/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-4-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.02.2015 11:50
Обзор основных мировых финансовых рынков от 5 февраля

Фондовые индексы в унисон продемонстрировали укрепление в четверг, за исключением гонконгского Hang Seng (HSI), который по итогам торговых суток упал на 1,24%. Тем временем, британский FTSE прибавил 0,6%, а германский DAX – 0,78%. Американские фондовые индексы также показали неплохой рост к закрытию торгов на ожиданиях результатов американского отчета Non-Farm Payrolls.
Валютный рынки готовились к главному экономическому отчету текущей недели – американским данным по рынку труда. Кроме того, «громом среди ясного неба» прозвучало решение ЕЦБ не принимать греческие бонды в качестве залога. Это с самого раннего утра надавило на евро, однако валюта смогла оправиться на слухах о спросе со стороны Швейцарского Национального Банка. В итоге, EUR/USD от уровня открытия 1,1344 скатилась к минимуму 1,1303, но восстановилась во второй половине дня в район 1,1480. GBP/USD продолжала безапелляционное движение вверх. Пара доросла до месячного максимума 1,5343 от уровня открытия 1,5179, завершив торги в районе 1,5335. USD/JPY предпочитала не двигаться перед американскими «нон-фармами», практически весь день проведя вблизи отметки 117,40. USD/RUB поначалу росла при поддержке падающих цен на нефть, однако по достижении максимума 68,27 пара скатилась к отметке 66,00 на закрытии.
Цены на нефть, похоже, решили остановить свое падение и задержаться в рамках более узких диапазонов. Общий негативный фон по темпам роста мировой экономики нивелируется ожиданием ослабления доллара США. В результате, Brent открыла торги на $54,48 за баррель, спустилась к минимуму $53,06, но к закрытию торгов откорректировалась в район $56,80 за баррель.
Драгоценные металлы продолжают оставаться под давлением на общем снижении спроса на безопасные активы. XAU/USD от уровня открытия $1270,19 спустилась к минимуму $1258,75, но к закрытию вернулась в район $1267 за унцию, а серебро торговалось вблизи 17,30 на закрытии.
Прогноз на пятницу, 6 февраля читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/06/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-5-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.02.2015 17:17
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 2 - 6 февраля
По итогам минувшей недели фондовые индексы продемонстрировали позитивную динамику и завершили ее в «зеленом». И снова лидерами, только на этот раз роста, стали американские бенчмарки.  По итогам недели Dow Jones  и NASDAQ выросли на 3,88% и 2,01%, соответственно. Немецкий  DAX обновил максимум (10988) неподалеку от психологически значимого сопротивления 11000, что сдержало рост, но, тем не менее, за прошедшие 5 рабочих дней индекс добавил 1,09%. Азиатские индексы также смогли укрепиться. Японский  Nikkei добавил 1,63%, гонконгский  HSI продемонстрировал символический рост на 0,31%.  Позитивную динамику фондового рынка обуславливает «парад мягкости». С начала года сразу несколько ЦБ объявили о смягчении монетарной политики (только на текущей неделе это сделали банки Австралии, Китая, Румынии, Дании), что дает основания ждать «разгона» мировой экономики.
Драгоценные металлы, несмотря на то, что неоднократно предпринимали попытки возобновить рост, неделю завершают с потерями.  Золото дешевеет на 3,81%, серебро снижается на 2,96%. То, что сначала выглядело как техническая коррекция, впоследствии переросло в движение, обусловленное фундаментальными факторами. Действия Центробанков в направлении смягчения монетарной политики усилили ожидания того, что мировая экономика ускорит темпы роста. А в подобных условиях интерес к безопасным активам традиционно снижается. Но наиболее сильное снижение драгоценные металлы продемонстрировали в пятницу после того, как были опубликованы данные по занятости в США в несельскохозяйственном секторе. Показатель превысил прогноз (257 000 против 234 000), позитивную динамику продемонстрировало и изменение средней почасовой заработной платы. На этом фоне на рынок вновь вернулись ожидания того, что ФРС США все же может повысить ставку еще в текущем году.
Нефть марки Brent за минувшую неделю продемонстрировала самый внушительный рост с июня 2014 года. Котировки актива добавили 11,9%. В первую очередь, актив продолжил оставаться под влиянием сообщений о том, что в США продолжается сокращение числа работающих буровых установок. И пятничные данные снова подтвердили эту тенденцию. По данным компании Baker Hughes за неделю их число снова сократилось. На этот раз на 83 до 1140. Дополнительным фактором поддержки являются и действия Центробанков в направлении смягчения монетарной политики, поскольку стабилизация и возобновление роста мировой экономики будет способствовать росту спроса на черное золото.             
На валютном рынке пара USD/RUB  продемонстрировала снижение. За неделю рубль подорожал на 4,56%.  Ключевым фактором поддержки для российской валюты стала динамика цен на нефть. Укрепление рубля могло бы быть и более ощутимым, если бы не целый ряд факторов, сдерживающих рост. К ним можно отнести и сохраняющуюся геополитическую напряженность в Украине, и опасения относительно возможного расширения санкций, и предстоящие в феврале выплаты по внешним долгам.
Прогноз на неделю  9 – 13 февраля продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/07/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-2-6-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.02.2015 00:19
Обзор основных мировых финансовых рынков от 9 февраля


Финансовые рынки вчера жили тремя главными событиями:  во-первых, число нефтяных вышек, по данным компании Baker Hughes, продолжило падение, что поддержало котировки цен на нефть: Brent доросла до 1,5-месячного максимума 60,57 барр./долл., поддержав спрос на российский рубль, который закрыл торги в районе 65,00.
Во-вторых, Европа все еще переживает по поводу ситуации с Грецией, особенно после того как несколько известных экономистов предрекли неизбежность ее выхода из еврозоны. Кроме того, Афины и сами пытаются подлить масла в огонь, намекая на то, что если они выйдут из Е-18, то следующей, по аналогии, станет Италия с долговой нагрузка в размере 120% от ВВП. Эта неопределенность оказывает давление и на EUR/USD, и на DAX.
В-третьих, опубликованные на выходных данные из Китая подтвердили падение торговой активности в стране: спрос столько крупной экономики на иностранные товары сократился на 19,9%. Это вызвало волну бегства из рискованных активов и опасения по поводу слишком медленных темпов роста мировой экономики. В итоге, на этом прибавили драгметаллы:  золото (XAU/USD) и серебро (XAG/USD) прибавили по 0,5% и 1,8%, соответственно. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/09/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-9-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.02.2015 09:59
Обзор основных мировых финансовых рынков от 10 февраля


Во вторник рынок переваривал все те же темы «греческого неповиновения» и «китайского замедления». Однако ко всему прочему добавилась еще и новая волна распродаж нефти. Все эти события только поддерживали спрос на доллар США, который сумел укрепиться против большинства коллег.
EUR/USD все же пробила поддержку 1,13, так как переговоры с Грецией пока не дают больших результатов. Ситуация накаляется и слухами о том, что у страны осталось всего несколько недель до того, как ее казна опустеет, так что если ЕЦБ откажет в финансировании, финансовый коллапс начнется гораздо раньше, чем предполагают рынки. Все это отчасти давило и на германский DAX, который все же сумел восстановиться на появившемся в СМИ плане выхода из ситуации, который, вероятно, сегодня будет предложен Еврогруппе.
На фоне укрепляющегося доллара и растущей неопределенности в Европе цены на нефть вновь возобновили падение. Катализатором послужил отчет Международного Энергетического Агентства, подтвердивший вероятность продолжительного периода низких цен на энергоноситель. Это привело Brent к отметке 57,18, а также поддержало рост USD/RUB в район 65,77 на закрытии.
Тем временем, USD/JPY пробила сопротивление 118,70 и закрепилась выше 119,30 на агрессивной риторике со стороны представителей ФРС. Вчера Эстер Джордж отметила, что небольшое ужесточение монетарной политики в самом начале процесса экономического восстановления может снизить определенные риски. Это дало намек на то, что Федрезерв все еще рассматривает вариант повышения ставки в июне. Естественно, драгметаллам такая история пришлась не по нраву: золото (XAU/USD) и серебро (XAG/USD) потеряли по 0,5%. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/10/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-10-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.02.2015 18:50
DAX: индекс пробует возобновить рост
Фьючерсы на немецкий фондовый индекс DAX 30 чувствуют поддержку в области 200-часовой скользящей средней во время коррекции, которую затеяли на ожиданиях разрешения греческой драмы. Котировки преодолели сопротивление в районе 10810 и готовятся продолжить рост. Важной макроэкономической статистки, способной повлиять на настроения инвесторов, сегодня опубликовано не было. Саммит лидеров стран ЕС задерживается из-за переговоров  в Минске на которых присутствют Меркель и Олланд.
Немецкий индекс в последнее время практически игнорировал события вокруг Греции, а потому, коснувшись технически важных отметок, имеет шансы сформировать восходящий тренд и обновить исторические максимумы. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/02/12/dax-indeks-probuet-vozobnovit-rost/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.02.2015 11:25
Обзор основных мировых финансовых рынков от 12 февраля

Если с утра внимание финансовых рынков было сосредоточено на результатах «минских переговоров», что подтолкнуло пару USD/RUB к минимуму 63,92, а DAX к 10964, то днем Великобритания перетянула к себе интерес. Опубликованный Банком Англии отчет по инфляции вызвал бурю эмоций, а чуть позже Марку Карни пришлось их гасить агрессивными заявлениями. В итоге, GBP/USD добралась до 1,5414 от уровня открытия 1,5229.
Вечером эстафету взяли США, опубликовав неожиданно слабые показатели по розничным продажам, даже несмотря на столь низкие цены на бензин, призванные стимулировать потребление. В ответ на это, USD/JPY скатилась к минимуму 118,50, завершив торги в районе 119,00. Кроме того, ослабление доллара поддержало и интерес к нефти: Brent вернулась в район 59,90 долл./барр. к закрытию. Драгметаллы вели себя довольно сдержанно завершив торги практически нейтрально. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/13/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-12-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.02.2015 00:17
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 9 - 13 февраля

Прошедшая неделя была насыщена скорее политическими событиями, чем экономическими, однако в итоге, мы получили интересную динамику по большому числу активов. В первую очередь стоит отметить наметившуюся тенденцию на укрепление российского рубля, которую обеспечили и итоги «минских переговоров», и возобновившееся укрепление цен на нефть. USD/RUB по итогам недели потерял впечатляющие 4,2%, в то время как Brent выросла на 5,6%.
Кроме того, интерес представляла динамика индекса DAX, который смог вновь возобновить рост на укреплении надежд на стабилизацию ситуации с Грецией и достижение определенных соглашений. По крайней мере, у Афин есть четкие предложения. Индекс по итогам прибавил почти 2%, а EUR/USD на этой же теме восстановилась выше 1,14 от минимумов недели вблизи 1,1269.
Кроме того, нельзя не отметить важное событие на фондовом рынке США – капитализация Apple (APPL) впервые в истории американского корпоративного сектора превысила отметку 700 млрд долл., причем динамика акций позволила индексам NASDAQ и Dow Jones прибавить по 3,3% и 1,3%, соответственно. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/13/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-9-13-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.02.2015 10:46
Золотая лихорадка». Начало?


Еще в конце января золото било полугодовые рекорды и демонстрировало признаки уверенного восходящего тренда, быстро пробив сопротивление на отметке $1300 за унцию. Тем не менее, последние несколько недель цены развернулись и потеряли почти 7%, спустившись 11 февраля в район 1218. Что это – возобновление нисходящего тренда или временная коррекция после довольно резкого скачка вверх?
Рынок, похоже, сам не может определиться, как ему поступать дальше: либо переключиться на более рискованные активы в поиске высокой доходности, либо припарковать свои средства в «безопасном убежище», причем в случае с золотом на довольно привлекательных низких уровнях. Выбор будет зависеть от развивающейся ситуации.
Это не 2008-й год
Дело в том, что во времена кризиса 2008-2009 гг. решение рынку было принять гораздо проще – все крупнейшие мировые экономические системы в унисон демонстрировали замедление темпов роста и активно переходили в режим ультрамягкой политики. Именно поэтому инвесторы уже с ноября 2008 года приступили к покупкам металла и за почти 3-летний период помогли активу прибавить 181% в цене (см. рис.1). Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB  http://www.fxclub.org/strategii/zolotaya-likhoradka-nachalo/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.02.2015 01:12
Обзор основных мировых финансовых рынков от 17 февраля


По большей части день начинался позитивно – инвесторы начали верить в то, что греки все же пойдут на уступки и соглашение будет достигнуто. Это помогло EUR/USD добраться до 1,5-недельного максимума 1,1448, а DAX – укрепиться до 10947. Тем не менее появившиеся к вечеру резкие замечания со стороны Афин начали давить на оба актива: евро завершил торги вблизи 1,14, а германский индекс – на отметке 10920.
Остальная же часть финансовых инструментов была подавлена господством доллара США, который уже начал подготовку к публикации протокола прошлого заседания FOMC. На этом фоне USD/JPY доросла до максимума 119,41, а товарные рынки попали под давление. Brent откатилась от максимума 62,32 долл./барр. и вернулась в район 60,20, однако к самому закрытию быстро откатился обратно выше 62,50. Это потянуло за собой и рубль, который поначалу ослаб против доллара до 63,11, во к концу торгового дня вернулся к 62,65. Драгметаллы попали под сильнейшие распродажи на той же теме: золото закрыло торги в районе $1208,40 за унцию, а серебро – вблизи 16,50. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/17/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-17-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.02.2015 13:49
DAX 30: покупаем в случае преодоления сопротивления 11000

Фьючерсы на немецкий фондовый индекс DAX 30 чувствуют поддержку в области 200-часовой скользящей средней, после касания к которой предприняли попытку возобновить восходящий тренд. Инвесторы сегодня будут ожидать заявления Греции о намерении продлить кредитное соглашение на шесть месяцев, в течение которых будет предпринята попытка договориться с  кредиторами по вопросу смягчения мер бюджетной экономии. Такой ход событий будет воспринят как сигнал к смягчению позиции со стороны правительства Алексиса Ципараса и может стать поводом для роста европейских индексов.
ЕЦБ опубликует сегодня протоколы последнего заседания, но, на наш взгляд, они вряд ли окажут на рынок существенное влияние, в силу того, что решение по программе количественного смягчение принято и оно носит безусловный характер. Ищем возможности для покупок. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/02/19/dax-30-pokupaem-sluchae-preodoleniya-soprotivleniya-11000/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.02.2015 17:40
DOW JONES: ФРС подтолкнул рынки вверх

Американские фондовые индексы ускорили темпы роста после того как протоколы последнего заседания ФРС США зафиксировали, что регулятор может не торопиться с повышением учетной ставки. Фьючерсы на индекс Доу-Джонса после нескольких дней уверенного роста корректировались в область 50-часовой скользящей средней от которой могут попробовать возобновить восходящий тренд. Важной макроэкономической статистки, способной повлиять на настроения инвесторов, на сегодня не запланировано. Ищем возможности для покупок. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/02/20/dow-jones-frs-podtolknul-rynki-vverkh/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.02.2015 12:17
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 23 - 27 февраля
Одним из важнейших событий прошедшей недели для всех представителей стран СНГ стал прогресс в урегулировании ситуации на Донбассе. Стабилизация ситуации в районе Дебальцево, а также последующие телефонные переговоры в «нормандском формате» говорят о том, что последние преграды на пути к выполнению «минских договоренностей» устраняются.  USD/RUB по итогам недели потерял еще 1,5%, причем все это на фоне негативной динамики Brent, которая просела на те же 1,5%. На котировки нефти в этот  раз негативно повлияли известия о новом рекорде по коммерческим запасам в США. К тому же, только опубликованные данные от Baker Hughes показали более сдержанное сокращение числа работающих нефтяных скважин в США – показатель упал лишь до 1019.
Кроме того, рынок не переставал переваривать историю с Грецией, которая так и не пришла к своему логическому завершению до конца недели. По большей части расстраивалась из-за этого всего пара EUR/USD – от открытия на уровне 1,1396 пара падала к минимуму 1,1278. А вот германский DAX вел себя практически нейтрально, хотя и смог завершить неделю в небольшом плюсе.
Рынок металлов испытал распродажи и на укреплении доллара США, и на ожиданиях падения спроса в связи с Новым годом в Китае. Кроме того, на американском фондовом рынке новый рекорд - NASDAQ достиг 4424,75, а Dow Jones закрылся в нейтралитете. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/20/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-23-27-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.02.2015 13:15
DAX 30: снижение в районе 11160 может открыть возможности для покупок

Немецкий фондовый индекс DAX 30 обновил исторические максимумы во время предыдущей торговой сессии по мере того как участники рынка позитивно реагируют на последние события вокруг Греции и продолжают ожидать старта программы количественного смягчения. Однако на коротких временных интервалах инструмент выглядит уже несколько перекупленным, и  может нуждаться в коррекции, которая, в таком случае, откроет хорошие возможности для покупок. Важных макроэкономических новостей, способных оказать существенное влияние на инвесторов, на сегодня не запланировано. Выступления Марио Драги может оказать влияние на позиции евро, но для фондовых площадок вряд ли принесет какой-либо негатив. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/02/25/dax-30-snizhenie-raione-11160-mozhet-otkryt-vozmozhnosti-pokupok/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.02.2015 10:48
Обзор основных мировых финансовых рынков от 25 февраля

С самого утра пришла довольно интересная история – индекс деловой активности в промышленном секторе Китая впервые с ноября 2014 года вновь вернулся выше 50-пунктовой отметки, которая говорит о росте в данном секторе. Это дало надежды, что охлаждение экономики КНР уже в заключительной фазе и спровоцировало рост AUD/USD сразу на 80 пунктов вверх до февральского максимума 0,7901.
Тем  временем, спрос на доллар США постепенно падал, продолжая реагировать на мягкие комментарии Джанет Йеллен. Рынки энергоносителей и металлов на этом смогли продемонстрировать некоторое восстановление. Brent даже практические проигнорировала очередное превышение прогнозов по приросту коммерческих запасов нефти в США, добравшись до 61,71 от дневного минимума 58,40 долл./барр. USD/RUB, тем временем, оставалась под давлением в связи с пиком налоговых выплат в России, которые поддержали спрос  на рубль и отправили его в район 62,00 на закрытии.
Были интересные известия с американского фондового рынка: компания Hewlett-Packard сообщила о более слабой выручке, чем ожидалось: 26,8 млрд долл против 27,2 млрд долл. Это привело к падению акции на открытии более чем на 8%. Apple Ink была оштрафована на 532,9  млн за нарушение трех патентов программным обеспечением iTunes. А JPMorgan Chase сообщила о планах закрыть 300 отделений (5% от общего числа) в течение ближайших двух лет. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/26/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-25-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.02.2015 10:44
Обзор основных мировых финансовых рынков от 26 февраля

Четверг, по большей части, проходил очень спокойно, причем большинство инвесторов предпочитали потихоньку избавляться от доллара США после недавнего довольно мягкого выступления Джанет Йеллен. Экономические отчеты из Европы только давали дополнительные стимулы для движения вверх: и евро, и фунт, и иена медленно, но верно укреплялись, пока не пришли данные по американской инфляции.
Нельзя сказать, что отчет был гораздо сильнее ожиданий, однако чистый CPI, не учитывающий волатильные цены на продукты и бензин, действительно оказался чуть выше прогнозов и спровоцировал активный спрос на доллар. Настолько активный, что евро за несколько часов потерял почти две фигуры. Кроме того, это ударило и по рынкам драгоценных металлов: золото отошло от максимума в районе $1219 за унцию до 1208, а серебро закрыло торговые сутки в районе 16,60. Brent тоже понесла потери, коснувшись 59,60, однако активный спрос быков восстановил энергоноситель выше 60 долл/барр. к закрытию. А вот на фондовые индексы все произошедшее большого влияния не оказало. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/27/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-26-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.03.2015 10:26
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 23 - 27 февраля

Минувшая неделя не выделялась чем-то особенным. Рынок ждал новостей относительно настроя ФРС США по монетарной политике. Но информация поступила противоречивая. С одной стороны, это были достаточно мягкие комментарии Джанет Йеллен, с другой, высказывания отдельных представителей Федрезерва о возможном повышении ставки уже в июне, а также превышение прогнозных значений чистым CPI и пересмотренным ВВП за 4 кв. в США. Это обусловило разнонаправленную динамику активов. В результате, американские индексы завершили пятидневку практически без изменений: Dow Jones  вырос на 0,09%,  NASDAQ добавил всего 0,01%. Хотя в ходе торгов они обновляли максимумы.  Немецкий  DAX продолжает уверенное движение вверх, отметив максимум на 11400,5. Также стоит отметить уверенный рост японского Nikkei, который достиг максимума на уровне 18920.
Драгоценные металлы неделю завершают ростом. Золото укрепилось на 0,78%. Серебро добавило 1,55%. Поддержку активы получили на фоне комментариев Джанет Йеллен, которая дала понять, что пока нет ясности со сроками начала повышения ставки, а также возвращение на рынок Китая после длительных праздников. Но неплохие американские отчеты и спрос на доллар, ими спровоцированный, все же внесли свои коррективы, сдержав рост.
Нефть марки Brent за минувшую неделю продемонстрировала рост на 3,36%, несмотря на сообщения о том, что коммерческие запасы в США  снова продемонстрировали рост выше прогнозов. Дополнительным фактором в поддержку «черного золота» стали и данные от Baker Hughes. Число работающих буровых установок продолжает сокращаться, хотя и более медленными темпами. За отчетную неделю оно сократилось на 3,2% до 986.
Динамика цен на нефть, вкупе с периодом налоговых выплат в России поддерживала рубль.  Пара USD/RUB  на короткое время снижалась ниже уровня 60,0000, отметив минимум на 59,5547. Однако слухи о том, что несколько российских банков могут быть исключены из международной финансовой системы, снова надавили на рубль. В итоге пара завершила неделю практически без изменений. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/28/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-23-27-fevralya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.03.2015 11:15
Обзор основных мировых финансовых рынков от 2 марта

Неделя начала очень активно, так как на выходных Китай принял решение понизить ставку, да еще и опубликовал несколько очень позитивных отчетов: PMI в обрабатывающей промышленности и сфере услуг превысили прогнозные значения. Это помогло AUD/USD немного укрепиться, хотя ожидания снижения ставки на ближайшем заседании РБА давит на «оззи».
Тем временем, довольно позитивные данные по инфляции и рынку труда еврозоны, вкупе с сильным отчетом по деловой активности в обрабатывающей промышленности Германии поддержали интерес к EUR/USD и германскому DAX. Тем не менее, всплеск интереса к доллару США на открытии американской сессии  нивелировал все заработанное и привел пару к отметке 1,1190 на закрытии. GBP/USD также проигнорировала сильные британские данные PMI на общем спросе на доллар и ослабла в район 1,5370.
Тем временем, Brent после непродолжительной торговли выше 62,00 долл./барр. скатилась в район 59,60. Вслед за сильным долларом упали и драгоценные металлы: золото спустилось в район 1207, а серебро – к 16,40. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/03/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-2-marta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.03.2015 10:52
Обзор основных мировых финансовых рынков от 3 марта

С утра пришел приятный сюрприз для AUD/USD – РБА не решился понижение ставки, что помогло паре добраться до 0,7840 и перейти в режим консолидации на новых уровнях. Днем EUR/USD пыталась показать укрепление на выходе сильных данных из Германии, однако ралли не получило продолжение  - пара завершила торги чуть ниже 1,12. Тем временем, DAX понес небольшие потери после продолжительного ралли.
Кроме прочего стоит отметить и внушительное падение USD/CAD на выходе более сильных, чем предполагалось, данных по ВВП Канады, которые заронили сомнения у инвесторов по поводу необходимости  снижения ставки в рамках сегодняшнего заседания ЦБ. Канадец укрепился в район 1,2460.
Тем временем, Brent после неудачных попыток закрепиться ниже 60 долл./барр. вернулась в район 61,00, где и завершила торги. Драгоценные металлы также делали попытки восстановиться: золото ушло выше 1211, а серебро – к 16,50. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/03/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-3-marta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self


Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.03.2015 11:33
Обзор основных мировых финансовых рынков от 4 марта

Новая волна сообщений о смягчении монетарной политики мировыми центробанками вызвала новый виток спроса на американский доллар. EUR/USD скатился ниже 1,11, обновив 11-летний минимум на отметке 1,1061. GBP/USD ослаб к 2-недельному минимуму 1,5250, чему поспособствовали и вышедшие ниже прогнозов данные по деловой активности в сфере услуг: 56,7 против 57,6.
А вот американский отчет по деловой активности в сфере услуг убедил рынок в том, что повышение ставки ФРС очень вероятно этим летом: не только основной индекс превысил прогнозы, но и компонент занятости резко рванул вверх от предыдущего показателя, намекая на то, что нонфармы могут оказаться выше прогнозов. Этот факт надавил на американские индексы Dow Jones и Nasdaq, а также ограничил возможности роста драгметаллов: золото закрылось в районе 1200 долл. за унцию, а серебро  - вблизи 16,10. Brent попала под давление сразу двух негативных факторов: сильный доллар и очередной рекорд по коммерческим запасам нефти в США. В итоге, «черное золото» спустилось ниже 60 долл./барр. к минимуму 59,45. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/04/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-4-marta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.03.2015 09:18
Обзор основных мировых финансовых рынков от 5 марта

Весь день рынок жил ожиданием выступления Марио Драги, который должен был дать более детальную информацию по программе количественного смягчения. Теперь мы знаем, что она будет запущена 9 марта, и что может быть продлена «в случае необходимости»,  причем ЕЦБ готов скупать бонды с отрицательной доходностью – все это совсем не понравилось евро. Лишь оптимистичные прогнозы по темпам роста еврозоны немного сгладили ситуацию. EUR/USD закрыла торги в районе 1,1030, хотя достигала нового 11-летнего минимума на отметке 1,0987. DAX отметил рекордный максимум 11533.
Остальной рынок отреагировал новой волной спроса на доллар США в преддверии отчета по рынку труда. Пока Dow Jones и Nasdaq держали нейтралитет, драгметаллы вновь попали под давление: золото закрылось в районе 1200 долл. за унцию, а серебро  - вблизи 16,20. Brent делала попытки пробить 61,50 долл./барр., но попытки так и не увенчались успехом. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/05/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-5-marta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.03.2015 13:17
DAX 30: ищем возможности для покупок в области поддержки 11330

Фьючерсы на немецкий фондовый индекс DAX 30 затеяли коррекцию в рамках своего долгосрочного восходящего тренда. Котировки прибавляли в последние недели слишком много и слишком быстро, что вынуждает теперь инверторов не спешить занимать длинные позиции на относительно высоких уровнях. Тем не менее, фундаментальные предпосылки для роста индекса остаются актуальными. ЕЦБ стартует программу количественного смягчения, а евро находится на 12-летних минимумах против доллара. Ищем возможности для покупок вблизи технически важных уровней поддержки. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/03/09/dax-30-ishchem-vozmozhnosti-pokupok-oblasti-podderzhki-11330/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.03.2015 11:12
DAX 30 vs FTSE 100. Германия начинает и выигрывает

С марта 2009 года немецкий индекс DAX 30 и британский FTSE 100 демонстрируют уверенный рост. При этом стоит отметить, что британец явно отстает в темпах роста (+86,9%) от своего немецкого коллеги, который за этот период добавил без малого 200%. Сохранится ли такое единообразие в динамике, или один из инструментов вырвется в явные лидеры.   
Если принять во внимание недостаточно стабильное состояние европейской, и, в частности, немецкой экономики (по итогам 4 квартала рост, соответственно, составляет 0,9% и 1,6% в  годовом выражении), а также тот факт, что в Германии индекс деловой активности в промышленном секторе уже в течение нескольких месяцев не может уверенно закрепиться в зоне роста (выше уровня 50,0), то от DAX можно было бы не ждать значительного укрепления.
Но есть один, и, надо сказать, самый весомый фактор, который позволяет ждать дальнейшего роста. Речь идет о том, что по итогам заседания от 21 января 2015 года, ЕЦБ объявил о запуске программы количественного смягчения. Ежемесячно, начиная с марта 2015 года, регулятор будет покупать, как частные, так и государственные ценные бумаги на сумму до €60 млрд.
Такой шаг предпринимается с целью стимулировать рост экономики и противостоять дефляции. Программа продлится до сентября 2016 года, а ее стоимость составит €1,1 трлн. И, несмотря на то, что подобная программа может негативно сказаться на курсе общеевропейской валюты, для фондового рынка подобное вливание ликвидности -  большое благо. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/dax-30-vs-ftse-100-germaniya-nachinaet-vyigryvaet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.03.2015 11:41
Обзор основных мировых финансовых рынков от 10 марта

Во вторник популярность доллара США отправила евро к новым 12-летним минимумам, в то время как остальные валюты делали попытки продемонстрировать восстановление. На пару EUR/USD давит и ситуация с Грецией, так как окончательных решений по будущему страны еще не принято. Пара пробила 1,08 и скатилась к 1,0692. Кроме того, под давлением оказался новозеландский доллар в связи с опасениями молочной компании Fonterra по поводу отравления части своей продукции. NZD/USD скатилась к  месячному минимуму 0,7255. У пары есть шанс реабилитироваться сегодня ночью на решении РБНЗ по ставке, если снижения стоимости кредитования не будет.
Сила доллара надавила и на товарные рынки. Драгметаллы попытались обновить минимумы, прежде чем скорректировались вверх: золото достигало 1155 долл. за унцию, а серебро  - 15,59. Brent пробила нижнюю границу среднесрочного диапазона 58-62,50 долл/барр. и добралась до месячного минимума 56,59, хотя к завершению торгов немного скорректировалась вверх. Этот факт не прошел мимо рубля – USD/RUB доросла до 62,50 от уровня открытия 60,28. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/10/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-10-marta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.03.2015 00:33
Обзор основных мировых финансовых рынков от 11 марта
В среду рынок был поглощен темой продолжающегося падения EUR/USD, которое, похоже, смогло-таки взять паузу в районе 1,05, хотя на какой срок, пока неизвестно, так как попытки пройти ниже 12-летнего минимума на отметке 1,0510 продолжаются. Германский FDAX на этом только порадовался, рванув к рекордному уровню 11852.
Бегство из рисков увеличило спрос на доллар США, а, следовательно, вновь надавило на товарные рынки. Драгметаллы вновь обновили многомесячные минимумы: золото достигало 1147,49 долл. за унцию, а серебро  - 15,27. Brent касалась 56,34, однако смогла развернуться вверх к 58,00, потянув за собой и рубль, который после падения к 62,82 закрыл торги в районе 61,75. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/11/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-11-marta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.03.2015 08:36
Обзор основных мировых финансовых рынков от 12 марта
Сегодня на рынке было две темы: восстановление интереса к NZD, так как центробанк Новой Зеландии дал понять, что текущий курс валюты его устраивает, а также попытки EUR/USD развернуться вверх, что дало повод говорить о «нащупывании дна». В результате, NZD/USD смог уйти выше 0,7440, хотя к закрытию торгов вернулся чуть ниже 0,74, а EUR/USD закрепилась в районе 1,0630. А вот GBP/USD обвалился к новым 1,5-годовым минимумам в районе 1,4849, так как Марк Карни в ходе своего выступления дал понять, что смысла торопиться с повышением ставок нет.
В общем же, стоит отметить, что позиции доллара все еще сильны, так как даже вышедшие ниже прогнозов показатели розничных продаж не произвели  на рынок впечатления. Пока фондовые площадки наслаждались ростом, товарные рынки вновь попали под давление. Если драгметаллы просто не могут восстановиться от минимумов: золото достигало 1148,63 долл. за унцию, а серебро  - 15,40; то Brent касалась 56,74, перед тем как восстановиться чуть выше 57,00. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/13/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-12-marta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.03.2015 11:48
Обзор основных мировых финансовых рынков за неделю 9 -13 марта
На минувшей неделе доллар снова оказался в «любимчиках» рынка.  В начале недели рынок продолжил отыгрывать сильные данные NFP, опубликованные 6 марта, которые усилили ожидания более раннего начала повышения ставки Федрезервом. И даже достаточно слабая статистика по розничным продажам, индексу цен производителей и потребительскому доверию не смогли изменить оптимистичных настроений. На этом фоне NASDAQ потерял 1,85 %, Dow Jones  подешевел на 0,47%. Немецкий DAX 30  (FDAX) с оптимизмом отреагировал на старт программы количественного смягчения от ЕЦБ. Индекс обновил максимум на уровне 11976,5, укрепившись на 3,79%.  Японский Nikkei закрепился выше уровня 19000, добавив 2,28%. Гонконгский HSI снова завершил неделю с потерями, закрывшись на уровне 23773. Разочарование было отчасти вызвано слабой статистикой по промышленному производству и розничным продажам в Китае.
На валютном рынке рубль подешевел к доллару на 2,33%. В большей степени это было ответом на падение цен на нефть, нежели реакцией на решение ЦБ РФ.  EUR/USD и GBP/USD продолжили падение, потеряв 3,25% и 2,05%, соответственно. Британец отреагировал на комментарии Марка Карни, который дал понять, что у Банка Англии нет поводов торопиться с началом ужесточения монетарной политики.
Драгоценные металлы так и не смогли оправиться после сильных данных по рынку труда США, опубликованных неделей ранее, хотя темпы падения явно замедлились. По итогам недели, золото потеряло 0,65%, серебро подешевело на  1,6%.
Разочарованием недели стала нефть марки Brent, подешевевшая на 9,64%. Котировки актива вырвались из ранее установившегося диапазона и снизились к отметке 54,81 доллара за баррель. Давление поступило сразу с нескольких сторон. Это и слухи о том, что Иран ведет переговоры с крупными потребителями нефти в Азии о возобновлении поставок в случае отмены санкций, и прогнозы Международного Энергетического Агентства по дальнейшему усилению волатильности на нефтяном рынке, и рост коммерческих запасов в США.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/14/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-nedelyu-9-13-marta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.03.2015 13:35
Прогноз по основным мировым финансовым рынкам
на вторник, 17 марта


Фондовый рынок
Несмотря на то, что в понедельник германский DAX продолжил бить рекордные максимумы, пройдя сильнейшее психологическое сопротивление на отметке 12000 и добравшись до уровня 12221, текущий столь резкий взлет без более или менее серьезных остановок и коррекций может быть очень опасным для желающих «запрыгнуть на уходящий поезд». Несмотря на высокие шансы увидеть долгосрочный восходящий тренд по бенчмарку в связи с только начавшимся вливанием ликвидности от ЕЦБ, мы не исключаем глубоких коррекций в ближайшие дни. Сегодня еврозона публикует данные по инфляции, а Германия выпустит отчет от ZEW по индексу экономических ожиданий. Если ценовое давление пока сильно не волнует инвесторов, то резкий рост германских показателей может напомнить рынку о том, что в случае быстрых темпов восстановления еврозоны, необходимость в программе количественного смягчения отпадает. Ближайшей целью на пути вниз может стать отметка 12060. Для среднесрочных и долгосрочных инвесторов напоминаем, что любые коррекции индекса вниз дают привлекательные уровни для входа длинными позициями.
Товарно-сырьевой рынок
Поведение Brent вызывает удивление, страх и трепет, однако если рассмотреть ситуацию поближе, то может быть вполне объяснимо. С технической точки зрения пробой нижней границы 1,5-месячного диапазона ускорил движение актива вниз с достижением минимума 52,66 долл./барр. Фундаментом для такого обвала стали резкие комментарии Международного Энергетического Агентства (МЭА) на тему малой вероятности укрепления котировок нефти в ближайшее время со ссылкой на рост объемов добычи энергоносителя в США. По мнению МЭА цены пока упали  не так значительно, чтобы сократить объемы предложения. Помимо этого  не умолкают разговоры о снятии санкций с Ирана с вероятным увеличением объемов экспорта этой страной. Кроме того, отметим еще и тот факт, что в понедельник состоялась экспирация нефтяных фьючерсов – перед этим событием цены на нефть довольно часто демонстрируют снижение. Теперь мы будем наблюдаться коррекцию от этого процесса, так как начнется формирование позиций по очередному фьючерсу. Ближайшей целью для Brent на пути вверх теперь является пробитая граница прошлого диапазона 55,80 долл./барр. Если ценам не удастся закрепиться выше, это будет означать торги в рамках нового диапазона на более низких уровнях. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/17/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-16-marta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.03.2015 11:02
Обзор от 17 марта: «терпеливый» трепет перед FOMC

Финансовые рынки вовсю готовились к заседанию  FOMC, поэтому большинство активов было заперто в относительно узких диапазонах, доллар США попал под небольшое давление в связи со слабоватыми данными по рынку жилья, а товарные валюты и товарно-сырьевые активы активно распродавались, что помогло и золоту, и нефти обновить минимумы. EUR/USD делала попытки закрепиться выше 1,06, однако оптимистичные данные по инфляции в еврозоне не смогли удержать пару выше и к закрытию она скатилась в район 1,0590. GBP/USD попала под распродажи, вновь спустившись в район 1,4740, а вот USD/RUB откатилась от максимумов понедельника и закрыла торги в районе 61,40.
Приближение FOMC не может не давить на товары и сырье, так как на рынке бродят слухи о том, что ФРС действительно решится на то, чтобы выкинуть слово «терпеливый» из текста. Так как это можно будет расценивать как намек на ужесточение в июне, велики шансы увидеть резкий рывок доллара, а значит и падение Brent на данной новости. Актив вчера обновил 1,5-месячный минимум на 52,57 долл./барр., но восстановился в район 53,50 на закрытии.  Золото обновило 4,5-месячный минимум на 1142,64 долл. за унцию, но вернулось в район 1148,60 на закрытии, в то время как серебро откатилось к 15,54 от минимума 15,37. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/18/obzor-17-marta-terpelivyi-trepet-fomc/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.03.2015 09:42
Обзор от 18 марта: ФРС теперь в режиме «поживем – увидим»

Пока весь рынок был сосредоточен на результатах заседания FOMC, GBP/USD сделала новый рывок к минимумам, обновив 4,5-летний рекорд на отметке 1,4634. Виновником такой динамики стала даже не публикация протокола прошлого заседания Банка Англии, подтвердившая единогласие в стане MPC. Британские данные с рынка труда подтвердили замедление темпа роста заработной платы в экономике, что может стать еще одним аргументом в пользу более продолжительного периода ультрамягкой монетарной политики. USD/RUB, тем временем, тоже продолжила движение на «юг», даже несмотря  на падающие котировки нефти – рубль получает свою порцию поддержки от активности экспортеров на рынке.
Второй этап для финансовых рынков начался после публикации сопроводительного заявления FOMC, из которого действительно пропало слово «терпеливый», однако в котором очевидно стало гораздо меньше агрессивных словосочетаний: вместо «активность растет хорошими темпами» теперь «темпы экономического роста несколько замедлились». В ответ на это EUR/USD рванула к 2-недельному максимуму 1,1041, GBP/USD подобралась к 1,5165, а USD/JPY спустилась к 119,32. Фондовые индексы США пошли вверх, а вместе с ними и товарно-сырьевые активы. Золото смогло восстановиться к 1175,50, серебро – к 16,04, а Brent развернулась от ранее отмеченных минимумов в районе 52,67 и рвануло к 56,33. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/18/obzor-18-marta-frs-rezhime-pozhivem-uvidim/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.03.2015 15:47
DOW JONES: индекс пробует вернуться к росту
Фьючерсы на индекс Доу-Джонса пробуют восходящий тренд после того как проверили на прочность поддержку в области 200-часовой скользящей средней, которая находится в районе 17830. После бурного роста в среду на итогах заседания ФРС контракты корректировались вниз без видимых фундаментальных предпосылок. На сегодня не запланировано важных новостей, способных изменит настроения инвесторов, а сигнал ФРС не торопиться с повышением ставки может оказаться достаточно сильным фактором роста. Ищем возможности для покупок. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/03/20/dow-jones-indeks-probuet-vernutsya-rostu/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.03.2015 12:09
Обзор за 16 - 20 марта: фокусируем внимание на индексе потребительских цен США

Сопроводительное заявление ФРС к решению по монетарной политике, опубликованному 18 марта, вернуло оптимизм фондовому рынку. Американский регулятор оказался явно недостаточно агрессивным. Он отметил, что темпы роста экономики несколько замедлились и понизил свои прогнозы на 2015 и 2016 год. Также из заявления стало известно, что к ужесточению можно будет переходить тогда, когда инфляция начнет движение к целевому уровню 2%.  Вероятность сохранения мягкой монетарной политики в течение более длительного времени вернула оптимизм на фондовые рынки. Американский NASDAQ вырос на 3,11 %, Dow Jones  добавил 1,66%. Порадовала и Азия. Индексы получили поддержку на фоне решения Банка Японии сохранить стимулирующую монетарную политику. Японский Nikkei  укрепился на 1,82%, поднявшись к уровню 19615. Гонконгский HSI вырос на 2,52%. Самый незначительный рост показал немецкий DAX 30  (FDAX), добавив всего 0,92%. 
На валютном рынке доллар испытал весьма сильное разочарование после комментариев ФРС и, так и не смог восстановить понесенные потери полностью. В итоге  рубль укрепился  к доллару на 4,45%. Пара отметила 2-х месячный минимум на уровне 58,8979. EUR/USD вырос на 3,09%, GBP/USD, отметивший минимум на 1,4634 после слабых данных по росту зарплат в стране и Протокола заседания МРС, из которого стало понятно, что Банк Англии опасается сильного укрепления фунта, смог  укрепиться на 1,42%.
Драгоценные металлы не замедлили воспользоваться слабостью доллара, вызванной переходом ФРС в режим «поживем – увидим», и смогли восстановиться от ранее достигнутых минимумов. По итогам недели, золото выросло на 2,15%, серебро подскочило на  6,4%.
Нефть марки Brent пережила непростую неделю. Котировки актива демонстрировали разнонаправленную динамику, то, откликаясь на ослабление доллара, то дешевея под влиянием таких факторов, как комментарии представителей ОПЕК, которые явно давали понять, что картель не готов снижать квоты на добычу. Тем не менее, очередные данные от Baker Hughes о снижении числа работающих буровых установок до 825 (по сравнению с тем же периодом прошлого года падение составило уже 44%) позволили нефти завершить неделю с результатов +0,62%.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/21/obzor-16-20-marta-fokusiruem-vnimanie-indekse-potrebitelskikh-tsen-/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.03.2015 10:09
Обзор от 23 марта: доллар больше не любят

Общее ослабление доллара оказывало влияние на все финансовые рынки. Несмотря на то, что еще на прошлой неделе доллар довольно быстро оправился после удара со стороны «мягкой» текстовки FOMC США, в понедельник инвесторы с новой силой начали сокращать длинные позиции по USD, понимая, что июльское повышение уже выглядит маловероятным. Масла в огонь подлили комментарии официальных лиц: представитель ФРС Фишер заверил рынок в том, что повышение ставки произойдет до конца года – это восприняли как намек на то, что ужесточение переносится на 4 квартал. EUR/USD делает попытки закрепиться выше 1,09, USD/JPY спустилась в район 119,70, а USD/RUB впервые с начала января скатилась ниже 59,00 и достигла 2,5-месячного минимума 58,47.
Фондовые рынки демонстрировали смешанную динамику, а вот товарно-сырьевые наслаждаются моментом падения доллара и активно укрепляются. Золото откатилось в район 1190 долл. за унцию, серебро – к 16,90, а Brent закрылось в районе 55,40. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/24/obzor-23-marta-dollar-bolshe-lyubyat/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.03.2015 10:33
Обзор от 24 марта: на рубль и спрос растет
Несмотря на разочарование от китайского PMI, которое помогло доллару немного отвоевать позиции, позитивные данные по деловой активности в Европе позволили EUR/USD с новой силой рвануть вверх и приблизиться к сильному уровню сопротивления 1,10. Тем временем, GBP/USD, напротив, попала под давление со стороны слабых данных по инфляции в Великобритании, подтвердивших, что необходимости в повышении ставок на текущем этапе нет. В итоге, пара балансировала вблизи 1,4850. Тем временем, USD/RUB скатился к очередному 2,5-месячному минимуму 57,35 на слабости доллара и активности экспортеров.
Фондовые рынки полны оптимизма, а товарно-сырьевые, хотя и делают попытки роста, пробой сильных уровней сопротивления пока  не удается. Золото откатилось в район 1192,70 долл. за унцию, серебро – к 16,90, а Brent закрылось в районе 54,90. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/24/obzor-24-marta-rubl-spros-rastet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self

Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.03.2015 09:38
Обзор от 25 марта: еще один повод для роста Nikkei
Несмотря на опубликованные во вторник американские данные, подтвердившие небольшой рост инфляционного давления в экономике США, инвесторы не торопятся возвращаться в доллары,  так как на текущий момент причин для его роста не так уж много. Июньские ожидания повышения ставки теперь превратились в октябрьские, а кто-то не исключает вероятности ужесточения не раньше декабря текущего года. В таких условиях EUR/USD радуется каждому позитивному отчету из еврозоны – сильный  IFO отправил пару выше 1,10, правда, ненадолго. GBP/USD получил поддержку от одного из представителей MPC, который подтвердил, что следующим шагом Банка Англии точно будет повышение, а не понижение ставки. Пара сделала попытку закрепиться выше 1,4950, но пока безуспешную. Рубль продолжил обновлять 2,5 месячные максимумы, спустившись ниже 57,00 против доллара.
Фондовые рынки перешли к распродажам, корректируясь от недавно достигнутых максимумов, а товарно-сырьевые перешли в режим консолидации. Золото все еще не может пробить отметку 1200 и торгуется вблизи 1195 долл. за унцию, серебро – в районе 16,90, а Brent закрылось в районе 56,60. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/26/obzor-25-marta-eshche-odin-povod-rosta-nikkei/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.03.2015 11:05
Обзор от 26 марта: евро вырос, чтобы снова упасть
В четверг все только и говорили, что о Йемене, Саудовской Аравии и нефти: известия о бомбардировках на Ближнем Востоке спровоцировали рост цен на энергоносители, бегство из рискованных фондовых активов и спрос на иену. Так как конфликт в Йемене имеет многостороннюю природу, страна может стать очередной «горячей точкой» и поддерживать интерес к безрисковым активам на протяжении некоторого времени.
Американские фондовые индексы, японский Nikkei  (NKD) и британский FTSE (Z) продемонстрировали распродажи. Brent смогла добраться до 59,75 долл./барр., однако тут же откатилась чуть ниже. Драгметаллы тоже испытали свою минуту славы: 1219,92 по золоту и 17,39 по серебру. Доллар США тоже, как ни странно, падал, хотя недолго: EUR/USD добиралась до 1,1052, USD/JPY – до 118,32, а USD/RUB спускалась к 55,91.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/27/obzor-26-marta-evro-vyros-snova-upast/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.03.2015 12:57
Yandex - покупка на локальных или исторических минимумах?

На протяжении трех последних кварталов акции Yandex находятся под давлением продавцов. Только в феврале бумаги стабилизировались, показав отскок, но вновь были отброшены продажами к новым историческим минимумам в район $14 за акцию.
Что это было? Действительно ли компания настолько ослабла, действительно ли изменилась структура и бизнес компании, чтобы потерять за 2014 год с 58% капитализации, а за январь еще 16,9%.
Определенно это не так. Бизнес компании остается стабильным. По итогам 2014 года объем продаж компании вырос на 8%, чистая прибыль компании выросла на 6%. Среднегодовой рост выручки Yandex за последние 5 лет составляет 38,6%, чистой прибыли 51%. В условиях неопределенности с санкциями в отношении РФ, менеджмент Yandex с осторожностью подходит к прогнозам, ожидая сокращение продаж в I квартале на 15%. При этом консенсус прогноз Bloomberg на 2015 год предполагает снижение продаж на 30%. С учетом прохождения дна девальвации рубля в I квартале, вероятно что результаты компании могут оказаться оптимистичнее ожиданий. Продолжение на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/strategii/yandex-pokupka-lokalnykh-istoricheskikh-minimumakh/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 31.03.2015 12:16
Обзор от 30 марта: у фунта теперь новые проблемы

Доллар постепенно возвращает свою популярность, хотя значительных отчетов вчера мы не получили – скорее всего, по большей части, движения были продиктованы потоками по окончанию месяца, квартала, а у кого и финансового года. EUR/USD колебалась в рамках 1,0810-1,0885, завершив торги вблизи нижней границы.  Тем временем, GBP/USD попала под более существенное давление в связи с началом предвыборной кампании в Великобритании. Неопределенность в отношении исхода голосования будет давить  на британскую валюту в течение ближайших недель. Вчера пара коснулась 10-дневного минимума 1,4751, хотя закрыть торги смогла чуть выше.
Американские фондовые индексы, японский Nikkei  (NKD) и германский DAX (FDAX) уверенно росли на восстановлении интереса к рискованным активам. А вот товарно-сырьевой рынок чувствовал себя не очень хорошо. Brent скатилась на ожиданиях соглашений по иранской ядерной программа, добравшись до минимума 55,20 долл./барр. Драгметаллы вновь нырнули под психологически сильные отметки: к закрытию мы видели 1185 долларов за унцию по золоту и 16,70 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/03/30/obzor-30-marta-funta-novye-problemy/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.04.2015 15:53
DAX 30: данные по индексам PMI стали поводом для возобновления роста

Фьючерсы на европейские индексы пробуют вернуться на траекторию роста после того как данные по индексам PMI из Италии и Испании за март месяц оказались лучше ожиданий, просигнализировав, что деловой оптимизм в еврозоне продолжает восстанавливаться, позитивно реагируя на программу количественного смягчения со стороны ЕЦБ. Фьючерсы на немецкий фондовый индекс DAX 30 (FDAX) готовятся проверить на прочность сопротивление 12135, и в случае его преодоления будут иметь шансы двинуться в район 12400. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/04/01/dax-30-dannye-indeksam-pmi-stali-povodom-vozobnovleniya-rosta/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.04.2015 13:54
BRENT: снижение темпов роста запасов в США и переговоры по Ирану двигают цены вверх

Цены на нефть североморского эталонного сорта Brent отметились уверенным ростом в последние сутки после того как стало известно, что прирост коммерческих запасов в США оказался не таким значительным как в предыдущие недели, а переговоры по иранской ядерной программе пока не закончились подписанием окончательного соглашения.
Агентство энергетической информации США зафиксировало прирост коммерческих запасов в подземных хранилищах США на 4,2 миллиона баррелей по итогам предыдущей недели, что оказалось почти вдвое меньше, чем в предыдущие периоды, когда эта цифра достигала 7-9 миллионов. А в отношении иранской ядерной программы наблюдатели склоняются к выводам, что соглашение даже если и будет подписано, то будет обставлено значительным количеством условий, а санкции с Ирана будут сниматься очень медленно, по мере их выполнения. Ищем возможности для покупок. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/04/02/brent-snizhenie-tempov-rosta-zapasov-ssha-peregovory-iranu-dviga/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.04.2015 11:55
Обзор за 30 марта - 3 апреля: рынки еще не отыграли отчет по рынку труда США

Короткую рабочую неделю фондовые индексы в большинстве своем завершают с  небольшими изменениями, что неудивительно, поскольку рынок ждал ключевого отчета по рынку труда США, который вышел в пятницу. Американский NASDAQ упал на 0,46% %, Dow Jones  добавил 0,24% . Немецкий DAX 30  (FDAX) укрепился на 0,81%, рост бенчмарка во многом был сдержан неопределенностью ситуации вокруг Греции. Азиатские индексы также единства не продемонстрировали. Японский Nikkei  снизился на 0,21%, а вот гонконгский HSI приятно удивил, продемонстрировав рост на 2,78%. Индекс получает поддержку со стороны сообщений о новых мерах стимулирования, предпринятых Народным Банком Китая.  На этот раз  меры направлены на поддержание рынка жилья, который продолжает снижаться еще с прошлого года.
Российский рубль третью неделю подряд завершает ростом к доллару. Пара USD/RUB снизилась на 1,09%. Стоит отметить, что укрепление рубля происходит даже вопреки снижающимся ценам на нефть. EUR/USD снова предпринимала попытки закрепиться выше 1,1000,  воспользовавшись слабостью доллара. Но удержаться выше этой отметки ей не удалось. Вопрос с финансированием Греции еще не разрешен, а страна уже заявила о том, что, без дополнительных средств, она пропустит платеж МВФ, который должна сделать 9 апреля. Тем не менее, неделю общеевропейская валюта завершает с результатом +0,7%.
Драгоценные металлы, в основном, реагировали.  на динамику доллара. Некоторую поддержку активам оказали затянувшиеся переговоры по иранской ядерной программе, что повысило вероятность усиления геополитической напряженности. Но после активного роста в среду, в четверг развили коррекцию, отдав большую часть заработанного.  По итогам недели, золото выросло на 0,24%, серебро подешевело на  1,18%.
Нефть марки Brent завершила неделю с итогом -1,87%. Актив довольно остро реагировал на все новости относительно переговоров по иранской ядерной программе. Поэтому, как только стало известно, что договоренности достигнуты и с Ирана могут быть сняты санкции, черное золото оказалось под давлением.  Продолжение на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/04/obzor-30-marta-3-aprelya-rynki-eshche-otygrali-otchet-rynku-truda-s/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.04.2015 13:45
BRENT: Саудовская Аравия придала ценам хороший импульс к росту

Цены на нефть североморского эталонного сорта Brent (BRN) продолжают стоять на траектории роста после того как Саудовская Аравия повысила отпускные цены для азиатских потребителей на свой эталон Arab Light, просигнализировав об уверенности в восстановлении спроса. Котировки проверили на прочность сопротивление в области 59,40 и отметились неглубокой коррекцией в район 58 долларов за баррель, где снова пользовались повышенным спросом. Аналитики Morgan Stanley также отметили сегодня, что ожидают, начала цикла сокращения запасов в США с середины апреля по сентябрь, по мере того как в стране наступает сезон отпусков. Ищем возможности для покупок при получении технических сигналов на возобновление восходящего тренда. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/04/07/brent-saudovskaya-araviya-pridala-tsenam-khoroshii-impuls-rostu/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.04.2015 20:41
DAX 30: данные из промышленности Германии могут открыть возможность для покупок по низким ценам

Фьючерсы на немецкий фондовый индекс DAX 30 чувствуют себя не очень уверенно после того как данные по промышленным заказам неожиданно для многих оказались отрицательными. Значение показателя сократилось 0,9%, в то время как медиана прогнозов предполагала его рост на 1,5%. Инвесторы теперь опасаются, что экономика Германии может восстанавливаться не так активно, как предполагалось ранее. Тем не менее, данный макроэкономический индикатор достаточно волатилен и сам по себе коренным образом не повлияет на общую фундаментальную картину. Ищем возможности для покупок по низким ценам в случае снижения FDAX в район 12010. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/04/08/dax-30-dannye-promyshlennosti-germanii-mogut-otkryt-vozmozhnost-/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.04.2015 13:34
BRENT: запасы в США продолжают бить рекорды

Цены на нефть североморского эталонного сорта Brent (BRN) оказались под давлением в последние сутки после того как коммерческие запасы в подземных хранилищах США по итогам предыдущей недели выросли гораздо больше чем ожидали участники рынка. Их прирост составил 10,9 миллиона, до отметки 482,4 миллионов и оказался самым масштабным однонедельным увеличением за 14 лет. Майские контракты в моменте проверяют на прочность 200-часовую скользящую среднюю и если смогут ее преодолеть, то могут сформировать сильный направленный импульс вниз в область 54,75. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/04/09/brent-zapasy-ssha-prodolzhayut-bit-rekordy/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.04.2015 14:45
DOW JONES: американские индексы возвращаются на траеткорию роста

Фьючерсы на индекс Доу-Джонса пробуют вернуться к росту по мере того как участники рынка расценили последние слабые данные из США как повод для ФРС не торопиться с началом цикла повышения учетной ставки. Это косвенно подтвердил в своей речи в понедельник и глава ФРС Нью-Йорка Вильям Дадли (William Dudley). Ожидается, что и глава ФРС Ричмонда Джефри Лакер (Jeffrey Lacker) отметится сегодня (12.30 GMT) аналогичными заявлениями. Контракты готовятся проверить на прочность сопротивление в районе 17900 и в случае его преодоления могут просигналить о возобновлении восходящего тренда. Ищем возможности для покупок. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec11217/2015/04/10/dow-jones-amerikanskie-indeksy-vozvrashchayutsya-traetkoriyu-ros/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.04.2015 14:08
Три причины, почему цены нефть будут расти


Падение цен на нефть в 2014 году, стало самым значимым экономическим событием последних лет. Однако вместе с букетом экономических проблем, снижение котировок принесло нам уникальные инвестиционные возможности, которые встречаются довольно редко.
Торгуясь в районе около 50 долларов за баррель, котировки североморского эталонного сорта Brent сейчас имеют гораздо больше шансов подрасти до 70 долларов, чем опустится до 40. Это утверждение легко может опираться на следующих трех объективных предпосылках, видимых невооруженным взглядом.
1.   Себестоимость добычи нефти в сланцевых проектах находится выше 50 долларов за баррель
Падение цен ниже себестоимости добычи обернется достаточно быстрым сокращением объемов производства. Подтверждение этому уже наблюдается в значительном сокращении объемов бурения. Одна из крупнейших в мире нефтесервисных компаний Baker Hughes в отчете от 20 марта 2015 года зафиксировала снижение числа работающих буровых установок на 40,7% по сравнению с предыдущим годом,  с 1803 единиц до 1069.
2.   Снятие санкций с Ирана не усугубит дисбаланс между спросом и предложением
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/strategii/tri-prichiny-tseny-neft-budut-rasti/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.04.2015 09:38
Обзор от 13 апреля: об Apple-зависимости и новой эре Brent

Новая неделя началась с новой волны обожания доллара США, даже несмотря на то, что один из представителей FOMC высказался по поводу необходимости более продолжительного периода мягкой монетарной политики. Проблема у рынков только в одном – отсутствие серьезных альтернатив американской валюте, что и постегивает EUR/USD и GBP/USD к новым минимумам. Пары закрыли торги вблизи 1,0570 и 1,4680, соответственно. Рубль начал торги с новой волны укрепления: USD/RUB скатилась к 51,73, однако остаток дня держалась вблизи 52,30.
Фондовые индексы крупнейших торговых площадок попали под давление. А вот Brent даже несмотря на неудачную попытку закрепиться выше 60 долл./барр держалась довольно стабильно, заввершив торги вблизи 59,10. Драгметаллы немного ослабли под влиянием укрепляющегося доллара: мы видели 1200 долларов за унцию по золоту и 16,30 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/13/obzor-13-aprelya-apple-novoi-ere-brent/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.04.2015 11:50
Обзор от 14 апреля: Греции не дадут денег до мая

После внушительной волатильности понедельника вторник прошел относительно скучно. Единственным катализатором динамики на валютном рынке стали известия о более слабых, чем предполагалось, данных по розничным продажам США, которые и спровоцировали ослабление доллара. В итоге, EUR/USD к закрытию торгов подошла в район 1,0650, а GBP/USD – к отметке 1,4775. USD/RUB медленно, но верно дрейфовала вниз, завершив торги в районе 50,80.
Фондовые индексы крупнейших торговых площадок вели себя довольно сдержанно, мало реагируя на сезон корпоративной отчетности в США, греческие проблемы, а также слабые американские данные. А вот Brent продолжает демонстрировать попытки пробить 60 долл./барр., благодаря и слабым позициям USD, и агрессивным комментариям представителей ОПЕК. Актив завершил торги вблизи 60,00. Драгметаллы вновь ослабли, однако смогли восстановить часть потерь перед закрытием: мы видели 1192 долларов за унцию по золоту и 16,10 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/14/obzor-14-aprelya-gretsii-dadut-deneg-maya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.04.2015 12:10
Обзор от 15 апреля: как рубль ниже 50 ходил
Утро среды началось с печальных известий: несмотря на то, что китайский ВВП совпал с ожиданиями, показатель достиг 6-летнего минимума, что совсем не порадовало «киви» и «оззи». Тем временем, в Европе разыгрывались страсти: протестующая девушка напала на Марио Драги прямо во время заседания. Правда, на валютах это мало отразилось. Гораздо больший эффект произвели слабые показатели промпроизводства США, оказавшие давление на американский доллар. В итоге, EUR/USD к закрытию торгов подошла в район 1,0670, а GBP/USD – к отметке 1,4840. USD/RUB продолжила движение вниз, завершив торги в районе 49,78.
Фондовые индексы крупнейших торговых площадок демонстрировали разнонаправленную динамику: британский FTSE и американские бенчмарки смогли продемонстрировать укрепление. Внимание вчера привлекли товарно-сырьевые рынки: Brent смогла пробить 60 долл./барр.,  и добраться до 4-месячного максимума 63,45. Драгметаллы также шли вверх под влиянием слабых позиций доллара США: мы видели 1203 долларов за унцию по золоту и 16,30 по серебру. Продожение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/15/obzor-15-aprelya-rubl-nizhe-50-khodil/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.04.2015 09:30
Обзор от 16 апреля: высокие уровни Brent - путь рубля к 48

Вчера умы инвесторов вновь занимала тема выхода Греции из еврозоны, так как риторика со стороны официальных лиц принимает все более жесткую форму. Вчера даже была озвучена вероятная дата дефолта по долгам Афин – 12 мая. EUR/USD попала под давление  и спускалась до 1,0624, однако смогла вернуться к 1,0770 к закрытию. Поддержку оказала общая слабость доллара в связи с недотягивающими до прогнозов экономическими данными. Рынок жилья США оказался слабее ожиданий, что и помогло GBP/USD уйти выше 1,4940. Тем временем, AUD/USD получила дополнительную поддержку и со стороны сильных данных по рынку труда: пара закрыла торги выше 0,7770. USD/RUB обновила 4,5-месячный минимум и достигала в течение дня отметки 49,32.
Фондовые индексы крупнейших торговых площадок все так же демонстрировали разнонаправленную динамику: китайский бенчмарк смог продолжить укрепление на позитивных данных по притоку капитала, германский DAX нес потери на слухах о Греции, а американские индексы вели себя сдержанно. Товарно-сырьевые рынки немного притихли: Brent обновила 4-месячный максимум на отметке 64,85. Драгметаллы вернулись к предыдущим уровням поддержки, несмотря на слабые позиции доллара США: мы видели 1199 долларов за унцию по золоту и 16,30 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/16/obzor-16-aprelya-vysokie-urovni-brent-put-rublya-48/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.04.2015 14:42
Обзор за 13 - 17 апреля: поддержит ли рост нефти рубль?

Минувшая неделя для фондового рынка стала непростой. В основном, фондовые индексы завершили ее «в красном».  Ключевым фактором, вызвавшим разочарование, стали сообщения из Китая.  В пятницу появилась информация о том, что брокерским компаниям будет запрещено брать кредиты в небанковских учреждениях для покупки ценных бумаг. При этом было отмечено, что будет расширен перечень бумаг, разрешенных для игры на понижение и появится возможность брать  акции в долг для последующих продаж без покрытия. Наиболее сильное падение (-5,79%) показал немецкий DAX 30  (FDAX). Дополнительное давление на бенчмарк оказывают опасения относительно ситуации в Греции, которой явно грозит дефолт. Американские NASDAQ  и Dow Jones  снизились на 1,53% и 1,15%, соответственно. Японский Nikkei  упал  на 2,52%. И лишь гонконгский HSI завершил неделю в плюсе (1,51%), поскольку до сообщения демонстрировал уверенный рост на фоне ожидания дополнительного стимулирования со стороны Народного Банка Китая. 
Российский рубль, несмотря на внушительную коррекцию в пятницу, неделю завершает небольшим ростом к доллару. Пара USD/RUB снизилась на 1,46%. Сдерживающим рост рубля фактором выступили заявления официальных лиц о том, что фундаментально обоснованный курс российской валюты находится в районе «пятидесяти с чем-то рублей за доллар».  USD/CAD по итогам недели «просел» на 2,48%.  Канадский доллар с оптимизмом воспринял решение регулятора сохранить ставку неизменной.
Драгоценные металлы, несмотря на слабоватую статистику из США, которая убеждала рынки в том, что ФРС США, скорее всего, не решится на повышение ставки в июне, продемонстрировали по итогам недели падение. Золото подешевело на 0,29%, серебро потеряло 1,22%.  Нефть марки Brent неделю завершила ростом на 7,92%, воспользовавшись и слабеющим долларом, и собственными катализаторами. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/18/obzor-13-17-aprelya-podderzhit-rost-nefti-rubl/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.04.2015 11:03
Обзор от 20 апреля: рубль сбили с толку
Пустой на экономические события понедельник был разбавлен очередными разговорами о том, что Греция ничего не успеет сделать до 24 апреля, а также выступлением главы Банка Канады, который дал понять, что доволен текущим уровнем ставок. В результате, EUR/USD спускалась в область 1,07,   а USD/CAD достигла минимума 1,2179. Кроме того, потрепала нервы и USD/RUB, открыв торги «гэпом» вниз на 51,20 и завершив торги вблизи 53,00 на падении нефти и решении ЦБ повысить ставки по валютным аукционам РЕПО.
Фондовые индексы крупнейших торговых площадок, в большинстве, продемонстрировали рост, а вот товарно-сырьевые рынки попали под давление: Brent откатилась от 64,38 к 63,40 долл./барр. Драгметаллы вернулись к недавним минимумам: мы видели 1195 долларов за унцию по золоту и 16,00 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/21/obzor-20-aprelya-rubl-sbili/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.04.2015 10:56
Обзор от 21 апреля: угрозы Греции, триумф Nikkei и слухи о санкциях

Доллар США вновь пользовался спросом, причем больше на теме бегства от рисков, так как Греция явно намерена подпортить настроение всей еврозоне. Вчера стало известно, что некоторые представители ЕЦБ рассматривали вариант увеличения дисконта по греческим залоговым активам коммерческих банков, если Афины так и не смогут предоставить удобоваримый список реформ. Более слабые, чем ожидалось, данные по экономическим настроениям Германии от института ZEW только усилили давление на EUR/USD и отправили пару к 5-дневному минимуму 1,0659, однако к вечеру она восстановилась в район 1,0735. GBP/USD удерживалась вблизи 1,4920, а USD/RUB помотало из стороны в сторону на действиях ЦБ.
Фондовые индексы крупнейших торговых площадок демонстрировали противоречивую динамику, однако звездой рынка, несомненно, стал индекс Nikkei. Товарно-сырьевые рынки также двигались разнонаправленно: Brent откатилась от 63,53 к минимуму 61,65 долл./барр. Драгметаллы вернулись к ближайшим уровням сопротивления: мы видели 1202 долларов за унцию по золоту и 16,00 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/21/obzor-21-aprelya-ugrozy-gretsii-triumf-nikkei-slukhi-sanktsiyakh/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.04.2015 11:04
Рубль беру, на нефть смотрю, канадца примечаю

Рубль является такой же товарной валютой, как и канадский, австралийский или новозеландский доллары, однако есть нюансы... Присутствие санкций, отток иностранного капитала, а также попытки Банка России нормализовать ситуацию с помощью денежно-кредитной политики вносят свои коррективы в излишне волатильную динамику отечественной валюты.
Так как все перечисленные выше факторы сложны для прогнозирования, в нашей стратегии мы все же предлагаем рассматривать российскую валюту как товарную с привязкой к динамике доллара США и котировок нефти. Таким образом, именно от прогноза по этим двум переменным мы и будем отталкиваться при оценке дальнейших перспектив рубля. Продолжение статьи читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/strategii/rubl-beru-neft-smotryu-kanadtsa-primechayu/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.04.2015 07:21
Обзор от 23 апреля: а в пятницу рубль снова упадет…
С самого утра спрос на доллар США вновь возобновился в связи с выходом нескольких слабых экономических отчетов. Китайские данные по деловой активности вновь не дотянули до прогнозных значений, обвалил «оззи» и «киви», и спровоцировав бегство из рисков. Евроозна переняла эстафету и продемонстрировала падение PMI и в сфере услуг, и в обрабатывающей промышленности. Особенно слабые данные показала Франция. Кроме того, британские розничные продажи составили -0,5% против прогноза +0,4%. Однако американские отчеты были нисколько не лучше, что и вызвало волну закрытия длинных позиций по доллару США во второй половине дня. EUR/USD падала до 1,0665, но сумела восстановиться к 1,0830, а GBP/USD добралась до 1,5060.
Фондовые индексы США восприняли слабые американские данные с восторгом, вновь начав закладывать в цену вероятность более продолжительного периода ультрамягкой политики от ФРС.  S&P и NASDAQ  отметили исторические максимумы, а вот Dow Jones предпочел не двигаться. Товарно-сырьевые рынки тоже переживали ралли: Brent, наконец, закрепилась выше 64,40 долл./барр. и даже касалась 4,5-месячного максимума 65,56. Драгметаллы восстановились к ближайшим уровням сопротивления, даже несмотря на слабые китайские данные: мы видели 1194,30 долларов за унцию по золоту и 15,90 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/24/obzor-23-aprelya-pyatnitsu-rubl-snova-upadet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.04.2015 10:56
Обзор за 20 - 24 апреля: фондовые рынки снова на подъеме

Минувшую неделю фондовые рынки завершили «в зеленом».  Оптимизм в довольно высокой степени был вызван тем, что на фоне недостаточно сильной макроэкономической статистики из США рынок начал закладывать в цену то, что Федрезерв будет дольше, чем предполагается, придерживаться политики низких ставок. Лидером роста стал  NASDAQ, который по итогам недели добавил 4,21%. Помимо общерыночных настроений, бенчмарк получил поддержку со стороны позитивной динамики со стороны технологических компаний.  Dow Jones  укрепился на 1,41%. Немецкий DAX 30  (FDAX) постепенно восстанавливался после падения неделей ранее. Актив «отыграл» 1,23%.  Японский Nikkei  вырос  на 2,66%. Гонконгский HSI завершил неделю с итогом 1,22% в надежде на дальнейшее стимулирование экономики Народным Банком Китая, но расти ему сейчас непросто, поскольку он находится в районе 8-летних максимумов. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/04/25/obzor-20-24-aprelya-fondovye-rynki-snova-podeme/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.04.2015 11:10
Обзор от 27 апреля: японское понижение рейтинга и QE «по-китайски»

Несмотря на то, что в азиатскую сессию рынки Новой Зеландии были закрыты, это не помешало нам получить порцию интересных новостей. Во-первых, появились известия о том, что Китай планирует реализацию собственной программы количественного смягчения, что тут же поддержало спрос на китайские фондовые активы.  Во-вторых, агентство Fitch понизило рейтинг Японии с «А+» до «А», что надавило на иену, но поддержало Nikkei. В-третьих, стало известно, что Ципрас и Меркель созванивались на тему греческих проблем на выходных. и поговаривают, что завершили переговоры на позитивной ноте. Это дает лучик надежды и поддерживает котировки и евро, и DAX.
Товарно-сырьевые рынки готовились к FOMC США: если Brent вела себя довольно сдержанно, то драгметаллы вновь восстановились к ближайшим уровням сопротивления на слабых данных из США: мы видели 1203,90 долларов за унцию по золоту и 16,40 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-27-aprelya-yaponskoe-ponizhenie-reitinga-qe-kitaiski/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.04.2015 11:12
Обзор от 28 апреля: в ожидании «мягкости» FOMC

Несмотря на недостаток экономических отчетов, на валютном рынке явно прослеживался тренд на продажи доллара США, по-видимому, в ожидании заседания FOMC. Даже более слабые, чем предполагалось, данные по ВВП Великобритании, которые в других условиях бы отправили GBP/USD в продолжительное пике, не смогли остановить пару на пути вверх: закрытие произошло выше 1,53. Масло в огонь подлили слабые данные по американскому потребительскому доверию: EUR/USD попыталась протестировать 1,0980, а USD/JPY – 118,70.
Фондовые рынки, по большей части, пребывали в негативе, а вот товарно-сырьевым было чему порадоваться,. Благодаря слабоватым позициям доллара США. Brent делала попытки закрепиться  выше 65 долл./барр., но пока безуспешные, а драгметаллы продемонстрировали внушительный рост: мы видели 1213,40 долларов за унцию по золоту и 16,60 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-28-aprelya-ozhidanii-myagkosti-fomc/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.05.2015 00:00
Обзор от 30 апреля: верить ли в доллар?
В четверг дело было даже не в слабом долларе США, а в переизбытке коротких позиций по определенным валютам. EUR/USD добиралась до 2-месячного максимума 1,1248, а USD/JPY – до месячного минимума118,49. Товарные валюты тоже помотало: AUD/USD скатился к 0,7890 сначала на слабых котировках железной руды, а потом и на слухах о том, что РБА может понизить ставку уже на майском заседании. NZD/USD также попал под давление, так как регулятор во время заседания заявил, что «киви» слишком «дорогой». USD/RUB в течение дня постепенно двигалась вверх.
Фондовые рынки пребывали в распродажах в преддверии мая. Brent добиралась до 4,5-месячного максимума 66,9 долл./барр., а золото – спускалось до 1177,13 долларов за унцию по золоту и 16,47 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/node/635235/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.05.2015 00:31
Металлы: когда в товарищах согласия нет, на лад дело трейдера пойдет

В группе металлов в последнее время нет единства. Те, кто привык инвестировать в золото и серебро явно могут испытывать разочарование, поскольку эти драгоценные металлы в последнее время застряли в пределах диапазонов. Но есть им вполне достойная альтернатива: медь и металлы платиновой группы могут продемонстрировать вполне интересную динамику.     
В последние 4 месяца котировки меди растут. Но этот рост в большей степени вызван слабостью доллара, а, как известно, в подобной ситуации, активы, в нем номинированные будут добавлять в цене. Но ситуация может вскоре измениться. Несмотря на то, что медь имеет широкий спектр применения, спрос на нее в 2015 году может оставаться недостаточно высоким, что повлечет за собой падение котировок красного металла.  Причины очевидны. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/strategii/metally-tovarishchakh-soglasiya-net-lad-delo-treidera-poidet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.05.2015 11:46
Обзор за 4-8 мая:рост нефти приостановился
Прогноз на неделю  11 – 15 мая


Прошлую неделю индексы завершили разнонаправлено. Лидером роста стал немецкий DAX 30  (FDAX), добавивший 2,93%. Американский Dow Jones вырос на 1,03%, в то время как  NASDAQ не смог восстановить полностью потери и завершил неделю на 0,43% ниже закрытия 1 мая. Долю оптимизма вселили американские данные по рынку труда. Число вновь созданных рабочих мест оказалось немного ниже прогнозов, ниже ожиданий оказался и рост средней почасовой оплаты труда. Последнее усилило ожидания того, что рост инфляции может быть сдержанным, что не позволит ФРС в скором времени перейти в режим ужесточения.  Гонконгский HSI попал под давление слухов  о том, что китайские брокеры могут ввести более жесткие требования по маржинальному обеспечению, чтобы ограничить развитие пузыря на фондовом рынке. В итоге к завершению недели он подошел с результатом -1,24%. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/node/635388/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.05.2015 20:00
ЗОЛОТО может протестировать 1200

Золото в последнюю неделю удерживается в пределах диапазона 1180,30 – 1200,00, не находя катализаторов, которые позволили бы ему закрепиться выше одного из этих уровней и начать направленное движение. Сегодня актив движется к верхней его границе, пользуясь отсутствием макроэкономической статистики из США. Тем не менее, если принять во внимание тот факт, что на данном этапе после крайне слабых данных по темпам роста американской экономики в 1 квартале (всего +0,2%) рынок уже не ждет начала повышения ставки в июне, золото может пользоваться спросом на фоне слабеющего доллара. Если сегодня представитель ФРС Вильямс в своих комментариях будет недостаточно агрессивен и выскажет сомнения относительно целесообразности начала ужесточения монетарной политики в сентябре, оптимизм быков по золоту может усилиться.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/zoloto-mozhet-protestirovat-1200/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.05.2015 10:23
Обзор от 12 мая: как же Brent не веселиться!


Во вторник с самого утра представитель ФРС Билл Дадли дал для валют повод сомневаться в повышении ставки даже на сентябрьском заседании. Именно его комментарии помогли EUR/USD добраться до максимума 1,1278, хотя и известия о выплате Грецией обязательств перед МВФ тоже порадовали инвесторов. Дадли еще раз подтвердил рынку, что представители FOMC вряд ли будут спешить с ужесточением в условиях полной неопределенности по поводу дальнейших перспектив мировой экономики. Тем временем,  GBP/USD первую половину дня провел в нерешительности перед сильным сопротивлением, однако позитивные данные по промпроизводству подтолкнули пару выше 1,56 до 5-месячного максимума 1,5710.
Фондовые рынки продолжали нести потери в связи с волнением по поводу состояния рынков облигаций, а вот товарно-сырьевые даже продемонстрировали позитивную динамику. Brent к концу дня вернулась выше 67,00 долл./барр. Драгоценные металлы тоже подросли: золото укреплялось до к 1197,19, а серебро уходило к 16,59. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-12-maya-brent-veselitsya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.05.2015 18:30
ЗОЛОТО не отреагировало на отчет WGC

Сегодня был опубликован очередной отчет от World Gold Council по спросу и предложению золота в 1 квартале 2015 года. По сравнению с 4 кварталом 2014 спрос на желтый металл увеличился на 9,3%. При этом предложение незначительно сократилось (на 0,16%). Такая динамика привела к тому, что чистое предложение желтого металла на рынке сократилось до 9,9 т от 103,5 т кварталом ранее. Падение чистого предложения фиксируется уже второй квартал подряд. Пока существенной реакции на отчет золото не продемонстрировало. Но, если публикуемые сегодня данные по индексу цен производителей и отчет по числу обращений за пособием по безработице в США окажутся хуже ожиданий, отражая снижение ценового давления и рост числа безработных, в очередной раз усилятся ожидания того, что ФРС не станет спешить с началом повышения ставки. К тому же, в последнее время доллар явно демонстрирует недостаточную силу, поскольку, как показывает отчетность, дорогая национальная валюта вредит корпоративному сектору и, следовательно, наносит вред экономике. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/node/635480/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.05.2015 09:17
Обзор от 14 мая: праздник на костях доллара

Отсутствие большей части Европы в связи с праздниками не ограничило валютную динамику, а, вполне возможно, даже простимулировало. Процесс закрытия коротких позиций по евро продолжился и довел EUR/USD до отметки 1,1444. Несомненно, американский отчет по розничным продажам стал сильным ударом для быков по доллару США: до последнего момента инвесторы верили, что резкое падение цен на нефть и уверенный рост занятости заставит население активно тратить. Учитывая, что потребитель отвечает за 75% американской экономики, его поведение является ключевым для общего темпа роста. GBP/USD достигал 1,5814, а USD/JPY спускалась к 118,88.
Фондовые рынки и драгметаллы радостно реагируют на снижение шансов повышения ставки ФРС. Особенно порадовал NASDAQ и Dow. Золото дорастало до 1227,44, а серебро уходило к 17,57. Вот только Brent не радовалась  - спускалась до 66,26 долл./барр.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-14-maya-prazdnik-kostyakh-dollara/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.05.2015 10:38
Обзор за 11-15 мая: доллар не в почете
Прогноз на неделю  18 – 22 мая


Прошлую неделю фондовые рынки провели, демонстрируя смешанную динамику. В итоге результаты пятидневки оказались  совсем не впечатляющими. Американские  Dow Jones и  NASDAQ укрепились на 0,63% и 0,93%, соответственно. Возобновить рост им помогли слабые данные по розничным продажам, инфляции на уровне производителей и потребительскому доверию, которые смогли убедить рынок в том, что ФРС США точно не станет торопиться с повышением ставки в июне. Немецкий DAX 30  (FDAX) потерял 2,2%.  Гонконгский HSI смог восстановиться (+0,27%) в надежде на дополнительные меры стимулирования со стороны НБК после того, как китайские данные отразили продолжающееся охлаждение экономики Поднебесной. Продолжение читайте на сайт ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-11-15-maya-dollar-pochete/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.05.2015 11:52
Обзор от 18 мая: спектакль окончен, доллар растет

В довольно скупой на новости день финансовые рынки все же нашли причины для высокой волатильности. На валютном рынке доминировала тема коррекции доллара США. Основывалась она на утреннем выступлении одного из представителей ФРС – Чарльз Эванс во время конференции в Стокгольме признал, что не выступает за скорое повышение ставки, однако вполне может себе представить ситуацию,  при которой ужесточение монетарной политики возможно даже этим июнем. Инвесторы сосредоточились  на второй части его высказывания и начали скупать доллар. В итоге, EUR/USD вернулась к 1,13, GBP/USD – к 1,5650, а USD/JPY – выше 120,00.
Фондовые рынки и драгметаллы, напротив, отыгрывают снижение шансов повышения ставки ФРС. Золото дорастало до 1232,39, а серебро уходило к 17,76. Brent торговалась в районе 66,30 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-18-maya-spektakl-okonchen-dollar-rastet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.05.2015 11:25
Обзор от 19 мая: «непротокольные страсти»

Спрос на доллар не утихал и во вторник, хотя стоит признать, что свою лепту здесь внесли новости из Европы. Евро обвалился под грузом комментариев представителя совета ЕЦБ Бенуа Кере: он признал, что ставка по депозитам, в теории, может быть еще ниже, а также заявил, что программа количественного смягчения придется кстати в момент летнего спокойствия, чтобы поддержать ликвидность на рынках. Рынок воспринял это как признание готовности европейского  регулятора на более агрессивные шаги и отправил EUR/USD к недельному минимуму 1,1159. Для GBP/USD ударом стали опубликованные вчера данные по инфляции, которые указали на более низкие уровни, чем ожидалось: CPI составил -0,1% против прогноза 0,0%. Впервые за последние 55 лет показатель вышел на отрицательную территорию, а пара на этом спустилась к 1,5510.
Фондовые рынки остаются в небольшом позитиве в преддверии протокола заседания FOMC, а вот драгметаллы и энергетика переживает распродажи. Золото скатывалось до 1205,69, а серебро уходило к 16,86. Brent торговалась в районе 63,95 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-19-maya-neprotokolnye-strasti/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.05.2015 10:48
Обзор от 20 мая: американская экономика еще не готова

Финансовые рынки в среду вели себя довольно сдержанно, так как готовились к главному событию недели – публикации протокола прошлого заседания FOMC. Тем не менее, фунт смог немного восстановиться после выхода протокола прошлого заседания Банка Англии, хотя ничего нового текст не содержал, кроме тонкого намека на то, что следующим шагом регулятора явно станет повышение ставки, а уж никак не снижение. Этого стало достаточным, чтобы GBP/USD коснулась 1,5587. Однако опубликованный вечером протокол не произвел на валюту особого впечатления.
А  вот американские фондовые индексы взбодрились на понимании,  что июньского повышения уже точно не будет. Золото тем временем консолидировалось в районе 1212, а серебро – в районе 17,18. Brent так и не смогла пробиться выше 65 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-20-maya-amerikanskaya-ekonomika-eshche-gotova/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.05.2015 12:02
Обзор от 22 мая: спокойствие, только спокойствие

Самым большим движением дня стало резкое укрепление фунта стерлингов на позитивных данных из Великобритании. Розничные продажи побили все прогнозы, подтвердив резкое восстановление потребительского спроса, благодаря стабилизации рынка труда страны. На этой истории GBP/USD смог вернуться выше 1,56 споткнувшись о сильное сопротивление на приближении к области 1,57. Тем временем, данные по деловой активности из еврозоны рисовали противоречивую картину, причем Германия вообще не порадовала, что надавило на EUR/USD и удерживало пару вблизи 1,1135.
Фондовые и сырьевые рынки вели себя сдержанно в отсутствие каких-либо значимых катализаторов. Золото консолидировалось в районе 1206, а серебро – в районе 17,13. Brent подросла в район 66,50 долл./барр.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-22-maya-spokoistvie-spokoistvie/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.05.2015 10:29
Обзор за 18-22 мая: новые надежды фондового рынка

Фондовые рынки смогли возобновить рост. Большая часть бенчмарок завершила неделю в «зеленом».  Основным фактором поддержки для индексов стали очередные подтверждения того, что и ФРС не станет торопиться с повышением ставки, и ЕЦБ может даже расширить программу покупок активов. Но американские индексы  и  находятся в районе максимумов, что сдерживает их рост. В итоге NASDAQ вырос всего на 0,82%, а Dow Jones завершил неделю практически без изменений. Немецкий DAX 30  (FDAX) укрепился на 3,17%.  Гонконгский HSI добавил 1,44% в надежде на дополнительные меры стимулирования со стороны НБК после того, как китайские данные отразили, что сектор обрабатывающей промышленности все еще остается в зоне спада. 
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала рост на 1,34%, что вполне закономерно, поскольку у рубля нет сейчас оснований для обновления максимумов. EUR/USD неделю завершила с потерями 3,8%, снизившись к уровню 1,1011. Фундаментальных оснований у евро для роста нет. Макроэкономическая статистика публикуется смешанная, проблемы Греции все еще не решены, а ЕЦБ продолжает программу количественного смягчения. Продолжение  читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-18-22-maya-novye-nadezhdy-fondovogo-rynka/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.05.2015 09:37
Обзор от 25 мая: понедельник – день праздничный

Начало недели оказалось наискучнейшим не только из-за отсутствие части трейдеров в связи с празднованием Дня памяти в США, Дня святого духа в еврозоне и банковских каникул в Великобритании. Дело в том, что ощущался и недостаток экономических новостей, поэтому рынку пришлось  переваривать пятничные данные по инфляции в США, которые приободрили поклонников доллара.
В результате EUR/USD и GBP/USD провели время вблизи достигнутых в конце прошлой неделе минимумов, а USD/RUB ушел выше 50,00 впервые с 20 мая. Золото консолидировалось в районе 1207,5, а серебро – в районе 17,13. Brent находилась в районе 65,70 долл./барр.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-25-maya-ponedelnik-den-prazdnichnyi/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.05.2015 14:56
Акции Facebook - поворот FACEом или BOOKом

За месяц до публикации отчета за первый квартал,  в конце марта акции Facebook попали в немилость инвесторов. После достижения своего исторического максимума $85,94 за акцию, позиция потеряла более 9%. Постараемся разобрать, что это было, и может ли сохраниться это нисходящее движение?
Итак, 25 марта на конференции для разработчиков Facebook F8 в Сан-Франциско компания Facebook озвучивает свои "наполеоновские" амбициозные планы в отношении развития и новых продуктов компании.  Озвучивалась даже теория в течении пяти лет превратить пять продуктов компании в один, с возможным названием "WhatsInstaMessage". И если разработчиков на данной конференции интересовали идеи и обмен мнениями, то инвесторов интересовали планы компании и перспективы роста прибыли Facebook, а соответственно акций. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/node/635639/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.05.2015 03:48
Обзор от 27 мая: Brent пора вернуться
Тема сильного доллара все еще жива, однако валюты уже начали сопротивляться напору американской валюты, особенно в условиях недостатка экономических отчетов. В итоге, EUR/USD коснулась месячного минимума 1,0818, GBP/USD – 3-недельного 1,5300, а USD/JPY обновила 8-летний максимум на отметке 123,77.
Тем временем, фондовые индексы после распродаж вторника все как один пошли на поправку, за исключением китайского Hang Seng, который был занят коррекцией. Золото консолидировалось в районе 1187,5, а серебро – в районе 16,68. Brent скатывалась еще ниже к отметке 61,96 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-27-maya-brent-pora-vernutsya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.06.2015 15:04
СЕРЕБРО продаем ниже уровня 16,500

Драгоценные металлы не находят оснований для того, чтобы развить рост, даже, несмотря на то, что статистика из США сигнализирует о недостаточно быстром восстановлении экономики страны. В частности, последние данные по ВВП за 1 квартал были пересмотрены на понижение (-0,7% против +0,2% по предварительным оценкам). Причина кроется в риторике официальных лиц Федрезерва. Все представители ФРС США, которые выступали в последнее время, в унисон отмечали необходимость повышения ставки уже в текущем году. На фоне подобных ожиданий драгоценным металлам сложно конкурировать с укрепляющимся долларом. В ближайшие дни будет опубликовано немало отчетов. Сегодня внимание стоит обратить на данные по индексу деловой активности в промышленном секторе США.  При условии, что он продемонстрирует рост, серебро может снова оказаться под давлением. В пользу падения сигнализирует и динамика фьючерсных позиций. ЧДП по серебру за последнюю неделю сократились. Падение произошло на фоне более быстрого снижения числа длинных позиций. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/serebro-prodaem-nizhe-urovnya-16500/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.06.2015 22:14
НЕФТЬ: рынок ждет данных по запасам

Цены на нефть североморского эталонного сорта Brent консолидируются в непосредственной близости от уровня сопротивления 65,62 по мере того как участники рынка ожидают данных по коммерческим запасам из США, которые будут опубликованы завтра вечером Агентством энерегетической информации. После того как Baker Hughes вновь зафиксировала сокращение числа работающих буровых установок на прошлой неделе, цены чувствуют себя достаточно уверенно. Кроме того, они могут получить дополнительную поддержку от EIA. Запасы снижались уже четыре недели подряд и имеют все шансы продолжить падать по мере роста сезонного спроса. Мы полагаем, что на относительно низких ценовых уровнях нефть может быть интересна для поиска длинных позиций. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/neft-rynok-zhdet-dannykh-zapasam/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.06.2015 11:57
Обзор от 2 июня: Ципрас и его переговоры

Несмотря на то, что доллар США не получал плохих известий во вторник, волна фиксация прибыли вернула EUR/USD выше 1,11 к максимуму 1,1194. Кроме того, поддержку пара получила со стороны более высоких, чем предполагалось данных CPI еврозоны: инфляция вернулась на территорию региона впервые с ноября прошлого года. Масла в огонь подливали и разговоры о том, что переговоры с Грецией близки к финалу, тем более, что Алексис Ципрас уже признал, что готов идти на более серьезные уступки. Британский PMI в строительном секторе также подбодрил GBP/USD, которая добиралась до максимума 1,5366.
Фондовые индексы вновь под давлением на слишком большом числе негативных известий и затянувшейся истории с греческими переговорами. Тем временем, драгоценные металлы и нефть смогли немного восстановить свои позиции, однако, по большей части, лишь благодаря ослаблению доллара США. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-2-iyunya-tsipras-peregovory/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.06.2015 11:04
Обзор от 3 июня: жизнь евро выше 1,12

Доллар США попытался вернуть часть потерь, и лучше всего у  него получилось это в паре с GBP/USD, так как данные по деловой активности в британской сфере услуг сильно разочаровали инвесторов. Это отправило пару обратно ниже 1,53, однако уже к вечеру она вернула свои потери. EUR/USD же полностью жила надеждами на завершение переговоров с Грециейй,  причем противоречивые сообщения в СМИ только подливали масла в огонь, подтолкнув пару к 1,1280.
Фондовые индексы демонстрировали позитивную динамику, а вот товарно-сырьевые активы не смогли нас порадовать. Даже несмотря на благоприятные для роста Brent данные по вновь сократившимся коммерческим запасам энергоносителя в подземных хранилищах США актив спустился к 63,70 долл./барр. Драгметаллы попали под давление на фоне разговоров о внушительных рыночных манипуляциях в данном сегменте.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-3-iyunya-zhizn-evro-vyshe-112/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.06.2015 09:35
Обзор от 4 июня: пятница ответит на все вопросы

Еще один день безумной волатильности на валютных рынках пройден. EUR/USD смогла добраться до 2-недельного максимума 1,1379, перед тем как немного остепениться. Доходность по бундам вновь была провокатором спроса на единую валюту. GBP/USD также смогла продолжить укрепление, добравшись до максимума 1,5440. Тем временем, российский рубль продолжал нефти потери на геополитике – USD/RUB добралась до 55,93 на закрытии.
Фондовые индексы, драгметаллы и нефть продолжали нести потери на одной общей теме – неопределенности с ситуацией  на кредитном рынке. Похоже, вместо перетока активов в более безопасные инвесторы предпочитали просто выходить из избыточных позиций в «кэш». Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-4-iyunya-pyatnitsa-otvetit-vse-voprosy/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.06.2015 14:14
Обзор за 1-5 июня: экономика США порадовала

На прошлой неделе большая часть фондовых индексов снова оказалась под давлением на фоне неопределенности ситуации на кредитном рынке. Американский  NASDAQ потерял 0,76,  Dow Jones подешевел на 0,98%.  Дополнительное давление на бенчмарки США оказала сильная статистика по рынку труда (число новых рабочих мест вне с/х сектора выросло на 280 тыс. против прогноз 225 тыс.). Немецкий DAX 30  (FDAX) снизился на 2,21%, обновив майский минимум, на фоне так и неразрешенных проблем Греции.  Гонконгский HSI завершил неделю с символическими потерями 0,31%.   
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала рост на 8,18%. Сразу несколько факторов сложились не в пользу рубля: падение цен на нефть, рост геополитической напряженности, покупки валюты Центробанком, укрепление доллара на фоне сильной статистики. Пара EUR/USD продемонстрировала внушительную волатильность, укрепившись на фоне комментариев Драги после публикации решения по монетарной политике ЕЦБ, но впоследствии попав под давление «греческой саги» и сильной статистики из США. В итоге неделю пара завершает с результатом +1,15%.   Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-1-5-iyunya-ekonomika-ssha-poradovala/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.06.2015 10:42
Обзор от 8 июня: а говорил ли Обама?

Понедельник прошел под знаком коррекции долларовых позиций, хотя помимо технических причин, для ослабления USD были определенные причины фундаментального характера. Утром стало известно, что на встрече в рамках «Большой семерки» Обама посетовал, что столь сильный рост национальной валюты губителен для экономики. Эта тема тут же вызвала распродажу доллара, хотя спустя время Белый дом начал отрицать реальность подобных комментариев. В результате, EUR/USD добралась до 1,1306, GBP/USD  - до 1,5345, а USD/JPY спустилась к 124,40.
Фондовые индексы основных торговых площадок попали под давление, а вот драгметаллы и нефть смогли немного воспользоваться ослаблением долларовых позиций: Brent касалась 64,00 долл./барр., а золото – 1177,64 за унцию. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-8-iyunya-govoril-obama/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.06.2015 10:04
Обзор от 9 июня: последний день роста рубля

Американская валюта попыталась вернуть часть потерь, понесенных в понедельник, однако удалось ей это не во всех парах, да и только в первой половине дня. К примеру, USD/JPY продолжила дрейфовать вниз в рамках нашего вчерашнего прогноза, добравшись до 5-дневного минимума 123,85. Тем временем, вышедший выше прогнозов британский торговый баланс не сильно помог GBP/USD – пара с трудом удерживалась выше 1,53, до тех пор, пока не пришла американская сессия и фунт не добрался до 1,5388. EUR/USD торговалась чуть выше 1,12 в первой половине дня, однако смогла подрасти до 1,1270.
Фондовые индексы основных торговых площадок продолжали нести потери, отчасти на бегстве из рискованных активов, отчасти в связи с наступлением «мертвого летнего сезона», который спровоцировал закрытие длинных позиций и фиксацию прибыли по недавним лидерам роста. Драгметаллы и нефть продолжали радоваться неудачам доллара США: Brent касалась 65,74 долл./барр., а золото – 1182,99 за унцию. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-9-iyunya-poslednii-den-rosta-rublya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.06.2015 11:40
Обзор от 10 июня: что розничные продажи в жизни доллара?

Среда прошла для валютных рынков очень волатильно, и лидером резких колебаний стала пара USD/JPY, которая обвалилась к 2-недельному минимуму 122,45 на комментариях главы Банка Японии Куроды, заявившем, что сложно себе представить дальнейшее падение реального эффективного курса иены. Тем временем, переговоры ЕС-Греция вновь зашли в тупик, что привело-таки к развороту EUR/USD и движению в район 1,1280. GBP/USD вела себя более уверенно, учитывая выход позитивных данных по промпроизводству Британии: пара добралась  до 2-недельного максимума 1,5554.
Фондовые индексы основных торговых площадок после непродолжительной коррекции вновь пошли в рост. Драгметаллы и нефть все еще радовались неудачам доллара США: Brent касалась 66,9 долл./барр., а золото – 1192,29 за унцию. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-10-iyunya-roznichnye-prodazhi-zhizni-dollara/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.06.2015 08:15
Обзор от 11 июня: а будет ли греческое соглашение?

Утром удар по валютному рынку, а точнее по новозеландскому доллару, нанес РБНЗ, принявший решение понизить ставку, на 25 б.п. до 3,25%. Снижение произошло впервые с марта 2011 года, причем, по словам регулятора, это может быть не последним шагом в этом направлении. NZD/USD скатилась почти к 5-летнему минимуму 0,6966. Остальные валюты вели себя довольно сдержанно, несмотря на обилие событий, начиная от разговоров о вероятности заключения соглашения с Грецией на следующей неделе и заканчивая превысившими прогнозы данными по розничным продажам США.
Фондовые индексы основных торговых площадок продолжили коррекционный рост, правда более сдержанными темпами. Драгметаллы и нефть немного откатились от недавних уровней: Brent касалась 65,2 долл./барр., а золото – 1175,61 за унцию. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-11-iyunya-budet-grecheskoe-soglashenie/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.06.2015 11:04
Обзор за 8-12 июня: когда нет единства

На прошлой неделе фондовые рынки продемонстрировали смешанную динамику. Американский Dow Jones  и гонконгский HSI по итогам пятидневки немного укрепились на 0,3% и 0,2%, соответственно. А вот  NASDAQ подешевел на 0,59%. Немецкий  DAX 30  (FDAX) неделю завершил практически без изменений.  В целом, стоит отметить, что американские индексы остаются под негативным влиянием дорого доллара, что вносит свои коррективы в состояние корпоративного сектора. Не стоит забывать и о том, что рынок готовится к возможному скорому началу цикла ужесточения монетарной политики ФРС США.     
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала падение на 2,36%. Ключевым фактором поддержки для российской валюты стала динамика цен на нефть.  Пара NZD/USD  под влиянием довольно неожиданного решения Резервного Банка Новой Зеландии понизить ставку до уровня 3,25% неделю завершила с потерями 0,87%. Зато британский фунт смог воспользоваться слабостью доллара и собственными сильными данными по промышленному производству (+0,4%м/м, 1,2% г/г против прогноза 0,1% м/м, 0,6% г/г) и по итогам недели вырос на 1,92%.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-8-12-iyunya-net-edinstva-0/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.06.2015 09:13
Обзор от 15 июня: рубль игнорирует решение Банка России

С самого старта понедельника EUR/USD попала под давление в ответ на очередное разочарование по поводу Греции – переговоры на прошедших выходных завершились по прошествии 45 минут. Однако в ходе торгов пара смогла восстановить потери в связи с возобновлением нового раунда переговоров, а также новой волной надежд, что «до пятницы» все будет решено. Во второй половине дня слабоватые американские отчеты поддержали спрос на противников доллара, что помогло GBP/USD подойти к отметке 1,5613. USD/RUB никак не среагировала на решение Банка России понизить ставку на очередные 100 б.п.
Фондовые индексы основных торговых площадок показали внушительные потери на волне подготовки к заседанию FOMC по денежно-кредитной политику. Драгметаллы и нефть немного откатились от утренних минимумов: Brent выше 64,00 долл./барр., а золото – выше 1187 за унцию. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB  (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-15-iyunya-rubl-ignoriruet-reshenie-banka-rossii/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.06.2015 10:08
Обзор от 16 июня: ФРС научит любить доллар

В первой половине дня и евро, и фунт попали под давление на выходе не столь оптимистичных, как того хотелось, данных. Кроме того, по EUR/USD нанесли удар и слухи о том, что в ближайшее воскресенье состоится внеплановый саммит ЕС по теме банкротства Греции. Пара завершила торговые сутки вблизи 1,1240. Тем временем, несмотря на то, что британский CPI совпал с прогнозами, отчеты по инфляции на производственном уровне (PPI) разочаровали, что заставило GBP/USD скатиться к 1,5541, однако восстановление выше 1,5640 не заставило себя долго ждать.
Фондовые индексы основных торговых площадок вновь развернулись после внушительных распродаж. Драгметаллы и нефть оставались под давлением: Brent торговалась вблизи 63,70 долл./барр., а золото – выше 1181 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-16-iyunya-frs-nauchit-lyubit-dollar/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.06.2015 20:17
DAX: сырьевой сектор двигает индекс вверх

Фундаментальные основания
Немецкий фондовый индекс DAX 30 пробует вернуться на траекторию роста по мере того как акции добывающих компаний пользуются повышенным спросом из-за роста цен на сырье и инвесторы получают сигналы о возможном разрешении греческой драмы.
Технические основания
Кроме того, DAX корректировался вниз уже почти на 13% от годовых максимумов, что является достаточно сильным снижением. В области минус 10% от 50-дневной скользящей средней индекс почти всегда разворачивается и движется ей навстречу.
Контракты преодолели сопротивления в районе 11100 и могут быть инетресны для длинных позиций при коррекции вниз. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/dax-syrevoi-sektor-dvigaet-indeks-vverkh/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.06.2015 16:15

МЕДЬ: Китай продолжает давить на цены

Фундаментальные основания
Медь остается под давлением. В пользу его дальнейшего снижения свидетельствуют сразу несколько факторов. В частности, одним из них является пересмотр на понижение прогноза по темпам роста мировой экономики в 2015 году от Всемирного Банка (до 2,8% от 3,0%). Кроме того, недостаточно стабильной остается и ситуация в Китае. Падение ВВП в 1 кв. до 7% от 7,3%, скорее всего, не последнее, о чем свидетельствуют опережающие индикаторы. А Поднебесная, как известно, является одним из основных потребителей красного металла.   
Технические основания
В районе уровня 2,60 была отмечена достаточно сильная поддержка и тот факт, что цены смогли этот барьер преодолеть уже дает основания ждать дальнейшего снижения. Но на пути вниз есть и еще один промежуточный уровень 2,5419, который на время может сдержать снижение. Поэтому позиции на продажу стоит рассматривать после его прорыва.   Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/med-kitai-prodolzhaet-davit-tseny/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.06.2015 10:48
Обзор за 15-19 июня: "греческая сага" может вызвать шторм

Фондовые индексы на минувшей  неделе не показали однозначной динамики . Американский NASDAQ  вырос на 1,09%, а вот Dow Jones  показал символическое укрепление на 0,14%. Поддержку бенчмарки получили на фоне более мягкого настроя ФРС США, чем ожидалось. Немецкий DAX30 (FDAX) потерял 1,19%, оставаясь под давлением неразрешенных проблем Греции.   Гонконгский HSI также завершает неделю с потерями в размере 1,46%, реагируя на общемировое волнение по «греческому вопросу».
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала падение на 2,08%. Рубль смог воспользоваться слабостью доллара, вызванной недостаточно агрессивными комментариями главы ФРС США относительно перспектив монетарной политики.  Пара GBP/USD  под влиянием слабеющего доллара, а также Протокола последнего заседания МРС (в котором было отмечено, что инфляция заметно вырастет к концу 2015 года) по итогам недели смогла продемонстрировать рост на 2,07%, отметив максимум на уровне 1,5930.   Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-15-19-iyunya-grecheskaya-saga-mozhet-vyzvat-shtorm/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.06.2015 02:06
Обзор от 22 июня: налогоплательщики поддерживают рубль и игнорируют санкции
Основные мировые фондовые индексы отметились уверенным ростом в понедельник 22 июня по мере того как в переговорах между Грецией и кредиторами наметился прогресс. Алексис Ципрас в воскресение передал греческие предложения, которые представители европейской стороны назвали разумными. Этот шаг навстречу кредиторам был расценен инвесторами как сигнал к тому, что страна не готова к выходу из еврозоны и после ставших уже традиционными политических мучений соглашение будет достигнуто. По итогам торгового дня Hang Seng подрос на 1,2%, DAX 30 на 3,8%, Dow Jones на 0,6%, а NASDAQ на 0,7%.
Цены на нефть европейского эталонного сорта Brent предпринимали попытку развернуть устоявшийся в последние недели нисходящий тренд, но она оказалась не слишком удачной. Во время азиатской сессии инвесторы выражали оптимизм в связи с ситуацией вокруг Греции, но во второй половине дня, вблизи важных технических уровней сопротивления на рынок стали активно выходить продавцы.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-22-iyunya-nalogoplatelshchiki-podderzhivayut-rubl-ignoriruyut-sanktsii/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.06.2015 11:11
Обзор от 23 июня: заряд бодрости для доллара
Понедельник прошел под знаком укрепления позиций доллара. Американская валюта испытала явный оптимизм на фоне ястребиных комментариев представителя ФРС Пауэлла. Он отметил, что условия для начала повышения ставок, вероятно, будут достигнуты уже в сентябре, и он ожидает дополнительного повышения процентных ставок в декабре. На этом фоне пара GBP/USD скатилась к отметке 1,5719, USD/JPY нацелилась на тестирование уровня 124,00. EUR/USD отметила минимум на 1,1134, в том числе и под влиянием разницы настроений в отношении монетарной политики ЕЦБ и Федрезерва.
Американские фондовые индексы к закрытию дня подходят практически без изменений, оказавшись на стыке влияния разнонаправленных факторов: агрессивных комментариев представителя ФРС и оптимизма, вызванного ожиданиями того, что Греция близка к заключению соглашения со своими кредиторами о предоставлении программы помощи. Драгметаллы несли потери. Золото упало до 1176,74, серебро снизилось к отметке 15,794. Нефть Brent добавила 2,15% по итогам дня на фоне позитивной статистики по деловой активности в промышленном секторе Китая и еврозоны.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-23-iyunya-zaryad-bodrosti-dollara/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.06.2015 10:13
Обзор от 24 июня: выбор сценария для Греции еще не сделан

Новостной фон вокруг переговоров Греции с кредиторами стал ключевым драйвером мировых финансовых рынков в среду. Поступающая в течении дня информация в большей степени угнетала рыночные настроения, но оставляла шанс на сделку в «последний момент». Масла в огонь подливали статейные материалы ведущих информационных агентств и твитты участников переговоров. В частности, на своей странице в Twitter Премьер-министр Греции Алексис Ципрас написал, что столкнулся с неприятием предложения Афин отдельными кредиторами, а позже сообщил, что контрпредложение кредиторов было отвергнуто уже Афинами.
В итоге, спекуляции в ожидании договоренностей по греческому долгу не дали снизиться паре EUR/USD, которая остановилась на отметках 1,1196, но надавили на пару GBP/USD, которая закрылась на уровне 1,5697. Драгоценные металлы показали смешанную динамику при росте волатильности. Стоимость золота XAUUSD снизилась на 0,13%, серебра XAGUSD выросла на 0,3%. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-24-iyunya-vybor-stsenariya-gretsii-eshche-sdelan/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.06.2015 11:18
Обзор от 25 июня: пока Греция решает, обратите внимание на акции и сырье

Сегодня, как, впрочем, и в течение последних месяцев ожидалось решение греческого вопроса. Однако, министры финансов стран еврозоны снова не смогли прийти к окончательному решению и назначили очередную встречу на субботу, 27 июня. Греция не может договориться с кредиторами, по очереди обвиняя друг друга в нежелании идти на компромис. Тем не менее, евро сегодня весь дел практически стоял на месте. Европейские фондовые индексы, проведя первую половину дня на положительной территории, поняв после обеда, что очередной день прошел безрезультатно, пошли вниз. Меркель призывает найти компромисс до 28 июня: если он не будет достигнут до этой даты, то формально Греция не сможет расплатиться в этом месяце по своим долгам и будет квази-дефолт. Эти факторы не добавляют оптимизма европейским фондовым индексам и валютам.
Сегодня выходили данные по ЗВР Банка России. Вместо прогнозных 360,6 млрд. долларов они составили 364,6 млрд. долларов. Тем не менее, движение валютной пары USD/RUB было незначительным.
Нефть, золото, серебро за прошедший день также не показали существенных колебаний, так как новостной фон был скудным. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-25-iyunya-gretsiya-reshaet-obratite-vnimanie-aktsii-syre/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.06.2015 01:12
Обзор за 22-26 июня: "греческая сага", а будет ли финал?

Фондовые индексы на минувшей  неделе снова не показали однозначной динамики . Влияние на бенчмарки оказывали  комментарии представителей ФРС США,  а также новости и слухи с переговоров Греции и кредиторов. В итоге, американские индексы завершили пятидневку с символическим снижением.  NASDAQ  потерял 0,5%, Dow Jones  подешевел на 0,27%. Немецкий DAX30 (FDAX) вырос на 4,06% на фоне ожиданий достижения договоренностей по греческому вопросу.  Гонконгский HSI завершил неделю  практически без изменений (-0,09%).
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала рост  на 1,68%. Рубль сдавал позиции на фоне рыночных настроений, которые явно складывались не в пользу рискованных активов. Пара EUR/USD  к завершению недели подошла в районе уровня 1,1160. По  итогам недели она «просела» на 1,6% под влиянием новостей по греческому вопросу. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-22-26-iyunya-grecheskaya-saga-budet-final/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.06.2015 10:48
Обзор от 29 июня: момент истины для Греции
Мировые финансовые рынки в понедельник 29 июня реагировали на последние события вокруг греческой драмы. Еврогруппа отказалась продлевать программу финансовой помощи, в рамках которой Греция получала деньги в обмен на реформы. Без этих средств она может столкнуться с трудностями при погашении долговых обязательств перед МВФ на сумму в 1,6 миллиард евро 30 июня и перед ЕЦБ на сумму в 3,6 миллиарда 20 июля.
Тем не менее, стороны переговоров сигналят, что не готовы разрывать отношения и закрывать дверь для переговоров. Министр финансов Франции сделал соответствующее прямое заявление. ЕЦБ поддержит ликвидностью греческие банки до референдума, а директор-распорядитель МВФ отметила, что фонд будет принимать решения очень аккуратно. Существует хорошая вероятность, что МВФ не станет сразу объявлять Греции дефолт, а референдум в воскресение станет отправной точкой для подписания соглашения с кредиторами.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-29-iyunya-moment-istiny-gretsii/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.07.2015 09:57
Обзор от 30 июня: сиртаки меж двух греческих зол

Греция, дефолт, Grexit, долговой кризис – слова прочно вошедшие в ленты новостных агентств в последние недели. Ход переговоров кредиторов с Афинами стал темой номер один, а опасения греческого дефолта – главным дестабилизатором финансовых площадок. Еще на прошлой неделе стало ясно, что стороны не могут прийти к единому знаменателю. Политические силы Греции переложили тяжесть решения на население, что было интерпретировано рынками как однозначное отсутствие договоренностей и высокая вероятность наступление дефолта. И если в начале вторника были осторожные надежды на выплату долга перед МВФ в размере 1,6 млрд евро до конца дня, то заявление министра финансов Греции Яниса Варуфакиса поставило все на свои места. Отвечая на вопрос журналистов, будет ли осуществлен платеж сегодня, Варуфакис ответил: "Нет". В то же время на вопрос о том, сможет ли страна в последний момент договориться с кредиторами о продлении финансовой помощи, которая истекает сегодня, глава минфина ответил: "Мы надеемся, что да". Позже, появилась информация, что правительство поменяло свое мнение не платить, и высказалось в пользу переноса сроков, что по факту является тем же дефолтом, только техническим.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-30-iyunya-sirtaki-dvukh-grecheskikh-zol/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.07.2015 11:17
Обзор от 1 июля: Греция удерживает внимание рынков
Ситуация в Греции продолжает оставаться одним из основных катализаторов для движений. В среду накал страстей несколько утих, поскольку стало известно, что премьер-министр страны Алексис Ципрас готов принять большую часть условий кредиторов, чтобы страна получила доступ к финансированию и избежать дефолта. На этом фоне фондовые рынки корректируют от ранее достигнутых минимумов. 
На валютном рынке EUR/USD и GBP/USD остаются под давлением. Негативное влияние на британскую валюту оказывают сообщения о том, что перспективы финансовой стабильности в Великобритании ухудшились на фоне усугубления кризиса в Греции и правительство начало подготовку антикризисных планов. На этом фоне фунт/доллар отметил минимум на 1,5591.
Драгоценные металлы продемонстрировали умеренное ослабление, оставаясь под влиянием растущего доллара. Золото упало до 1176,74, серебро снизилось к отметке 15,794. Нефть Brent снова оказалась под давлением, которое только усилилось после отчета от EIA, отразившего рост коммерческих запасов.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-1-iyulya-gretsiya-uderzhivaet-vnimanie-rynkov/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.07.2015 09:11
Обзор от 2 июля: новый локальный минимум по уровню безработицы в США
Прошедший торговый день начался важной статистикой по британскому фунту: выходил индекс цен на недвижимость от агентства Nationwide. Майские темпы роста цен на дома в Великобритании вышли прилично ниже прогнозных оценок: 3,3% против прогнозных 4,2% и апрельских 4,6%. Данный индикатор имеет тесную взаимосвязь с фунтом – с начала 2012 года коэффициент корреляции между этими показателями равняется 51%. Фунт отреагировал на данную новость снижением на 33 пункта. В случае дальнейшего замедления роста цен на недвижимость, при прочих равных условиях пара GBP/USD может показать снижение до 1,5300-1,5500. Против удешевления недвижимости выступает текущее ускорение роста заработных плат на «туманном Альбионе» в мае до 2,7% против 1,9% в марте.
Во второй половине вчерашнего дня все ожидали выхода данных по сектору занятости в США. Цифры оказались не такими позитивными, как ожидалось. Прирост новых рабочих мест оставил 223 тысячи человек вместо прогнозных +238 тысяч. В сторону понижения были пересмотрены показатели прошлого месяца с +280 тыс. до +254. Единственно, в очередной раз порадовал уровень безработицы, который снизился до нового локального минимума в 5,3%. Однако, валюты очень сдержанно отреагировали на данную новость. Во-первых, продолжает влиять греческий фактор. Во-вторых, сама статистика оказалась противоречивой (уровень безработицы понизился в то время, как количество новых рабочих мест вышло меньше ожидаемого значения).
На смешанную статистику по занятости в США во второй половине дня позитивно отреагировали золото и платина.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-2-iyulya-novyi-lokalnyi-minimum-urovnyu-bezrabotitsy-ssha/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.07.2015 11:00
Обзор за 29 июня – 3 июля: Греция и Иран в фокусе рынка

Фондовые индексы на минувшей  закрылись «в красном» . Начав неделю гэпом вниз на новостях о том, что переговоры Греции и ЕС были прерваны, американские и европейские бенчмарки так и не смогли закрыть «окно». В итоге,  NASDAQ  потерял 1,48%, Dow Jones  подешевел на 1,46%. Немецкий DAX30 (FDAX) упал на 3,78%.  Гонконгский HSI завершил неделю  с результатом -2,42% в том числе и под влиянием «схлопывания» пузыря на рынке акций: за 3 недели капитализация на китайском рынке снизилась на $2,8 трлн.
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала рост  на 1,54%. Рубль сдавал позиции на фоне рыночных настроений, которые явно складывались не в пользу рискованных активов, а также негативной динамики цен на нефть. Под давлением оказались и сырьевые валюты. NZD/USD потерял 2,26%, ADU/USD «просел» на 1,88%, USD/CAD вырос на 2,02%.         
Драгоценные металлы большую часть недели оставались под давлением на фоне растущего доллара. Но чуть более слабый, чем ожидалось, отчет по рынку труда позволил им приостановить падение и предпринять попытки к восстановлению. Золото подешевело  на 0,6%. Серебро потеряло 0,84%.  Нефть марки Brent большую часть недели удерживалась выше уровня 62,00, но к ее завершению обвалилась в район уровня 60,55. По итогам недели «черное золото» подешевело на 4,15%, отыгрывая данные о росте числа работающих буровых установок в США от Baker Hughes и новости по иранской ядерной программе: стало известно, что Тегеран и «шестерка» международных посредников договорились о вывозе урана в Россию.   
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-29-iyunya-3-iyulya-gretsiya-iran-fokuse-rynka/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.07.2015 10:42
Обзор от 6 июля: Греция без Варуфакиса

Начало неделе, в целом, оказалось довольно позитивным, несмотря на то, что понедельник открылся гэпом вниз по EUR/USD и USD/JPY на результатах греческого голосования. Тем не менее, во второй половине дня весь негатив был нейтрализован, чему поспособствовали и надежды на то, что Афины все же договорятся с «Тройкой» после ухода Варуфакиса, и слабоватые данные по деловой активности в сфере услуг США, надавившие на USD.
Фондовые индексы также смогли восстановиться после первоначальных распродаж, а вот сырьевых рынки остались оплотом негатива. Нефть Brent скатывалась к 3-месячному минимуму 56,38 долл./барр., а золото – касалось $1162,89 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-6-iyulya-gretsiya-varufakisa/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.07.2015 07:43
Обзор от 7 июля: пора возвращаться домой
Начало неделе, в целом, оказалось довольно позитивным, несмотря на то, что понедельник открылся гэпом вниз по EUR/USD и USD/JPY на результатах греческого голосования. Тем не менее, во второй половине дня весь негатив был нейтрализован, чему поспособствовали и надежды на то, что Афины все же договорятся с «Тройкой» после ухода Варуфакиса, и слабоватые данные по деловой активности в сфере услуг США, надавившие на USD.
Фондовые индексы также смогли восстановиться после первоначальных распродаж, а вот сырьевых рынки остались оплотом негатива. Нефть Brent скатывалась к 3-месячному минимуму 56,38 долл./барр., а золото – касалось $1162,89 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-7-iyulya-pora-vozvrashchatsya-domoi/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.07.2015 10:04
Обзор от 8 июля: китайская паника + греческая проблема

На рынке сейчас всего две темы: Китай и Греция. Именно они задают тон торгам, и именно они вызвали всплеск спроса на безопасные активы. USD/JPY вернулась в район 2-месячных минимумов, также как GBP/JPY. Тем временем, EUR/USD удерживается вблизи 1,1070 и верит в «светлое будущее».
Фондовые индексы, в большинстве своем, успокоились лишь к концу вечера и удерживаются вблизи локальных минимумов. Исключением остается Азия, так как китайский рынок демонстрирует слишком неконтролируемое падение, чтобы стать привлекательным для покупателей на «минимумах». Нефть Brent восстановилась в район 57,2 долл./барр., а золото – вернулось выше $1160 за унцию.
продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-8-iyulya-kitaiskaya-panika-grecheskaya-problema/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.07.2015 09:55
Обзор от 9 июля: как долго падать Китаю?
Ситуация с Китаем перешла в режим паузы, поэтому рынок вновь обратил внимание на «греческий фронт». Вчера утром на рынок вылилась новая волна негативных комментариев официальных лиц, в которых были намеки не неизбежность выхода Греции из еврозоны. Это надавило на EUR/USD, вернув ее в район 1,10 от 1,11. GBP/USD также последовала примеру и спустилась в район 1,5350. USD/RUB возобновила падение, попытавшись вернуться к уровням начала недели, однако во второй половине дня развернулась.
Фондовые индексы начали восстанавливаться от достигнутых минимумов, хотя коррекция происходит неравномерно. Нефть Brent восстановилась в район 58,6 долл./барр., а золото торгуется вблизи $1160 за унцию. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-9-iyulya-dolgo-padat-kitayu/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.07.2015 19:15
Обзор за 6 - 10 июля: день, когда Греция согласится…
Последний торговый день довольно волатильной недели прошел на позитиве, так как с рынка не только ушла паника по поводу Китая и Греции, но и появилась надежда, что уже следующая неделя принесет спокойствие и стабилизацию по всем фронтам. Последние несколько дней рынки лихорадило и в связи с обвалом фондовых активов, наблюдавшемся в КНР, и в связи с очень затянувшимся решением долговых проблем Афин. На этом фоне валютный рынок бросало из стороны в сторону: первую половину недели пользовались спросом безрисковые активы доллар США и иена, а ближе к выходным интерес к распроданным рискованным активам вновь начал восстанавливаться. Несколько официальных лиц в пятницу подтвердили, что достижение соглашения с греческими властями возможно еще до воскресенья. В итоге, EUR/USD закрывает торги выше 1,1150, GBP/USD – в районе 1,55, а USD/JPY  - в районе 122,70.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-6-10-iyulya-den-gretsiya-soglasitsya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.07.2015 08:57
Обзор за 13 июля: евро больше не радуется

После продолжительных мучительных переговоров Еврогруппа смогла прийти к соглашению с Грецией, которое оговаривает тяжелейшие условия для страны, не предлагая четких вариантов для решения долговой проблемы. Именно поэтому первоначальный рост EUR/USD быстро исчерпал себя, а отрезвление рынка наступило даже раньше, чем мы полагали. Пара от максимума 1,1196 спустилась в район 1,10, где и торгуется на текущий момент. Нюансы достигнутого соглашения еще раз подчеркивают отсутствие финансового единства еврозоны, а также недоверие членов Е-19 друг другу. Кроме того, в рамках новых договоренностей есть прямые предпосылки для дальнейшего ослабления греческой экономики, так как требование повысить налоги на единственный живой сектор экономики – туризм – могут привести к его гибели. Единственным очевидным победителем всех этих событий стал доллар США, так как теперь, когда выход Греции из еврозоны уже не стоит на повестке дня, у ФРС будет меньше причин для беспокойств и больше оснований для скорого перехода в режим ужесточения. Таким образом, у EUR/USD впереди огромный потенциал падения, а вот USD/JPY уже подросла до 2-недельного максимума 123,53 в терминале Libertex. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-13-iyulya-evro-bolshe-raduetsya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.07.2015 11:00
Обзор за 14 июля: последний подвиг Геракла…
Вторник валютный рынок провел в ожидании, так как теперь все дело за греческим парламентом. EUR/USD делала попытки закрепиться в район 1,0965, однако слабые данные по розничным продажам США надавили на доллар и вернули пару выше 1,1050.  Тем временем, Великобритания подтвердила, что в экономике нет инфляции – CPI показал нулевой прирост,  немного надавив на GBP/USD. Однако ситуацию спасло выступление главы Банка Англии Марка Карни, который заявил: «Тот момент, когда процентные ставки могут начать рост, приближается».  В итоге, пара достигла 2-недельного максимума 1,5638, завершив торги неподалеку.
Фондовые индексы умерили свой пыл, так как новых поводов для оптимизма не появилось, а все предыдущие уже давно отыграны, хотя американские бенчмарки получили стимул со стороны сильных розничных продаж. Товарно-сырьевые рынки остаются под давлением. Нефть Brent спускалась до 6-дневного минимума 56,75 долл./барр., но вернулась в район 58,50. Золото торговалось вблизи $1154 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-14-iyulya-poslednii-podvig-gerakla/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.07.2015 09:17
Обзор за 15 июля: почему падающее золото – это хорошо?

В ожидании решения греческого парламента рынок не скучал – Великобритания дала пищу для размышлений в виде слабых данных по рынку труда. Впервые с 2012 года число заявок на пособие по б/р выросло. Кроме того, повысился и уровень безработицы, а вот заработная плата оказалась слабее прогнозов. Это несколько ограничило ралли GBP/USD, который споткнулся об максимум 1,5675 и развернулся.  Тем не менее, его коррекция носила ограниченный характер, так как текущие показатели могут говорить лишь о стабилизации на рынке труда после продолжительного периода роста. EUR/USD продолжил обновлять минимумы под влиянием греческих забастовок.
Фондовые индексы остановились в задумчивости, не решаясь продолжить коррекцию  в условиях такой высокой неопределенности. Товарно-сырьевые рынки все также под давлением. Нефть Brent спускалась до 56,92 долл./барр., но вернулась в район 57,20. Золото торговалось вблизи мартовского минимума $1143,33 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-15-iyulya-padayushchee-zoloto/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.07.2015 07:41
Обзор за 16 июля: голосуем «за» - получаем заем
Греческий парламент проголосовал «за» 229 голосами из 300 возможных. Кроме того, был одобрен бридж-кредит на сумму 7-миллиардов. Тем не менее, этого стало недостаточным для восстановления позиций EUR/USD, которая обновила 1,5-месячный минимум на отметке 1,0855. Тем временем, в остальных парах наблюдался спрос на американские активы.
Фондовые индексы смогли продолжить укрепление на вздохе облегчения, что и греческая проблема, и китайская, по крайней мере, на текущее время решены. Товарно-сырьевые рынки все еще под давлением. Нефть Brent спускалась до 56,86 долл./барр., а золото торговалось вблизи 8,5-месячного минимума $1142,21 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-16-iyulya-golosuem-poluchaem-zaem/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.07.2015 23:58
Обзор за 13 - 17 июля: слишком много соглашений
Всю неделю рынок провел на ожиданиях разрешения  «греческого вопроса», так как Афинам предстояло пройти несколько этапов для того, чтобы получить хотя бы промежуточное финансирование в виде бридж-кредита. На самом деле, текущая неделя стала более продуктивной, чем все предыдущие 4,5 месяца переговоров,  однако EUR/USD продолжила падать, понимая, что соглашениями делу не поможешь.  Пара спустилась к 1,5-месячному минимуму 1,0827. Тем временем, GBP/USD смогла укрепиться благодаря более агрессивному настрою главы Банка Англии. Даже в условиях слабоватых данных по инфляции и рынку труда пара добралась до максимума 1,5675.
Фондовые индексы смогли резко  ускорить  движение вверх, как только у рынка желание получать прибыль перевесило страх потерь. Больше остальных выиграли американские индексы, так как они все равно вызывают гораздо больше доверия в условиях неопределенности, чем европейские и азиатские коллеги. NASDAQ успел даже обновить исторический максимум на отметке 4653.  Товарно-сырьевые рынки, напротив, серьезно пострадали. Нефть Brent попала под давление сильного доллара и достигнутого соглашения с Ираном – актив снижался до недельного минимума 56,65 долл./барр., а золото спускалось до 8,5-месячного минимума $1131,14 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-13-17-iyulya-slishkom-mnogo-soglashenii/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.07.2015 10:15
Обзор за 20 июля: «золотые» деньки
Понедельник мог бы оказаться очень тихим и спокойным, если бы не безумная активность золота, которая вызвала круги на воде всего финансового рынка. Попали под давление и товарные валюты – по большей части, австралийский доллар. Тем не менее, после утренних распродаж большая часть потерь была восстановлена, а рынок перекинулся на Грецию, которая выплатила долги МВФ и ЕЦБ средствами, полученными от ЕЦБ и МВФ. EUR/USD удерживается вблизи 2-месячных  минимумов, GBP/USD отдала часть прибыли, вернувшись в район 1,5580.
Фондовый рынки работают на контрасте с сырьевыми, предлагая прекрасные варианты для роста, особенно в технологическом секторе. Единственными индексами, не продемонстрировавшими рост стали DAX (FDAX) и Hang Seng (HSI). Тем временем, Brent продолжила дрейфовать вниз , отметив минимум 56,33 долл./барр., а вот золото стало рекордсменом падения, в течение азиатской сессии спустившись к 5,5-летнему минимуму1067,84, но быстро вернувшись в район $1105,90 за унцию. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-20-iyulya-zolotye-denki/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.07.2015 09:23
Обзор за 21 июля: вот…новый поворот
Отсутствие важных экономических отчетов и интересных официальных комментариев заставили валютный рынок стабилизироваться вблизи достигнутых уровней и продемонстрировать коррекцию. Спрос на доллар резко снизился, причем отчасти в связи с фиксацией прибыли, а отчасти в связи с возобновившимися опасениями, что Федрезерв воздержится от повышения ставки в сентябре. EUR/USD оттолкнулась от 2-месячного минимума 1,0811 и попыталась закрепиться выше 1,0960. USD/JPY скатилась ниже 124,00.
Фондовые рынки развернулись вслед за долларом и вошли в режим коррекции. Тем временем, Brent начала немного восстанавливаться, добравшись вчера до отметки 57,40 долл./барр. Ее примеру последовало и золото, которое оправилось после понедельника и добралось до $1109,90 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/node/637406/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.07.2015 09:58
Обзор за 22 июля: Банк Англии может больше
Несмотря на относительно пустой экономический календарь, валюты находили возможности для движений. К примеру, протокол прошлого заседания Банка Англии показал неизменный расклад в рамках голосования, однако более агрессивные высказывания по поводу рынка и инфляции. Что самое интересное, именно фактор неопределенности с Грецией остановил некоторых членов MPC от более радикальных высказываний. Это и отправило GBP/USD обратно вверх в район 1,5650 в середине дня. EUR/USD делала попытки пробить 1,0960, но все же откатилась к закрытию, а пара USD/RUB смогла закрепиться чуть выше 57,00.
Фондовые рынки продолжают переживать распродажи, отчасти вызванные разочарованиями по некоторым финансовым отчетам американских компаний, отчасти –коррекционным движением после резкого роста. Brent попала под дополнительное давление и скатилась в район 2-недельных минимумов 55,92 долл./барр. Ее примеру последовало и золото, которое вновь скатилось в район $1094 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-22-iyulya-bank-anglii-mozhet-bolshe/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.07.2015 09:16
Обзор за 23 июля: рынки сменили статус на «все сложно»

С самого утра Резервный Банк Новой Зеландии поднял волнения, понизив ставку на 0,25% (некоторые все же ждали 0,5%), поэтому стандартная покупка на фактах привела NZD/USD к недельному максимуму 0,6695, правда, ненадолго. Днем внимание рынка привлекли слабоватые розничные продажи Великобритании, которые прервали рост GBP/USD и вернули пару к 1,5520. Тем временем, USD/RUB при поддержке слабой нефти продолжила расти и отметила 4-месчный максимум 57,73.
Фондовые рынки демонстрировали внушительный обвал на фоне опасений по поводу назревших пузырей, а также той самой темы «угрозы сильного доллара американской экономике», которую мы обсуждали в предыдущем обзоре. Brent торговалась вблизи 4-месячных минимумов - у 55,10 долл./барр. Золото колебалось неподалеку от $1088,4 за унцию. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-23-iyulya-rynki-smenili-status-vse-slozhno/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.07.2015 12:51
Обзор за 20-24 июля: рынки испугались сильного доллара

Фондовые индексы завершили рабочую неделю в «красном». Во многом такая динамика была обусловлена негативной корпоративной отчетностью и опасениями, что высокий курс доллара начнет оказывать негативное влияние на состояние американской экономики.  Кроме того, опубликованная макроэкономическая статистика  оказалась достаточно сильной, что повышает вероятность скорого начала цикла ужесточения монетарной политики Федрезервом.  В итоге,  NASDAQ (NQ) потерял 1,9%, Dow Jones (YM) подешевел на 2,61%. Немецкий DAX30 (FDAX) упал на 3,37%.  Гонконгский HSI оказался под умеренным давлением на фоне падения цен на сырьевых рынках и слабой статистике из Китая, снизившись на 1,69%.
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала рост  на 2,78%. Ключевым фактором давления на рубль оставалась динамика цен на нефть, которые отметили минимум за последние 4 месяца. EUR/USD получил временную передышку на фоне новостей о том, что парламент Греции принял второй пакет законов о реформах, что открывает путь к переговорам с ЕС о предоставлении третьего пакета помощи.  На этом фоне пара смогла укрепиться на 1,46%.   
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-20-24-iyulya-rynki-ispugalis-silnogo-dollara/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.07.2015 11:03
Обзор за 27 июля: Brent может повторить мартовский отскок

Понедельник был отмечен резким скачком спроса на евро: EUR/USD отметила 2-недельный максимум 1,1129, но к вечеру развернулась, вернувшись в район 1,1090 во время американской сессии. На самом деле, пара переживает сейчас «вздох облегчения», так как греческая ситуация все же начинает выправляться, а число коротких позиций достигло избыточных уровней. USD/JPY скатилась в район 123,20, а USD/RUB обновила 4-месячный максимум на 59,73.
Фондовые рынки пережили еще одну распродажу, причем зачинщиком вновь стал Китай: Hang Seng и DAX потеряли по 2,5%, FTSE – 1,4%, NASDAQ и Dow – по 1,3%. Brent вновь обновила 4-месячные минимумы – теперь на 53,10 долл./барр. Золото колебалось неподалеку от $1092,93 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-27-iyulya-brent-mozhet-povtorit-martovskii-otskok/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.07.2015 08:01
Обзор за 28 июля: рубль на этом остановится

Во вторник на рынок вернулся оптимизм, причем свою лепту  внесла и британская статистика – ВВП за второй квартал показал ускорение темпов роста до 0,7%  кв./кв. от  0,4% в предварительной оценке. В рамках отчета стало известно, что промышленное производство выросло максимальными с 2010 года темпами, что убедило инвесторов, что Великобритания встала на путь устойчивого роста, а, значит, аргументов в пользу повышения ставки Банком Англии становится все больше. Это помогло GBP/USD вырасти до 1,5627. Тем временем, российский рубль продолжил нести потери под давлением со стороны нефтяного рынка – USD/RUB добралась до более чем 4-месячного максимума 60,75.
Фондовые рынки показали  масштабное восстановление после внушительных распродаж. Тем временем, и энергоносители не отставали: Brent поначалу обновила почти полугодовые минимумы в районе 52,29 долл./барр., однако вскоре начала восстанавливаться, завершив торги в районе 53,44. Золото колебалось неподалеку от $1095,90 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-28-iyulya-rubl-etom-ostanovitsya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.07.2015 07:43
Обзор за 29 июля: тот день, когда Банк России вмешался

Большую часть дня валютные рынки провели в спокойствии, так как все внимание было сосредоточено на вечернем заседании FOMC по монетарной политике. Утром атмосферу разбавил Грэм Уиллер из РБНЗ, который подтвердил  необходимость дальнейшего падения киви для поддержания экономического роста. Однако инвесторы восприняли такие комментарии как сигнал о том, что дальнейшее понижение ставок остается под вопросом, что помогло NZD/USD дорасти до 0,6738, после чего пара вновь спустилась в район 0,6670. Вечером мы получили еще больше неопределенности от FOMC – представителя Комитета явно еще   не пришли к решению, когда запускать повышение ставок. Вчера они заявили,  что будут следить за рынком труда, что надавило на доллар поначалу, однако уже спустя некоторое время инвесторы вновь начали его скупать, понимая, что сентябрьское повышение еще никто не отменял. USD/RUB попала под давление в связи с действиями Банка России.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-29-iyulya-den-bank-rossii-vmeshalsya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 31.07.2015 09:44
Обзор за 30 июля: что может поддержать нефть

Доллар США вернул веру в себя и продолжил укрепление по всем фронтам. Все же даже при сдержанном настрое FOMC большинство верит в то, что первое повышение ставки произойдет в сентябре. Опубликованные вчера данные по ВВП только добавили оптимизма, так как первый квартал был пересмотрен на повышение, а ценовой индекс за 2 квартал вышел выше прогнозов, намекнув на присутствие инфляции. На этом фоне слабость основного индикатора (2,3% против прогноза 2,6%) никто не заметил. В итоге, EUR/USD касалась недельного минимума 1,0892, USD/JPY обновила 1,5-месячный минимум 124,57, а USD/RUB возобновила рост, вернувшись в район 59,22.
Фондовые рынки демонстрировали разнонаправленную динамику, так как на европейские индексы давили разговоры о неготовности МВФ к предоставлению Греции новых кредитов. Brent в течение дня колебалась вблизи 53,40. Золото спустилось в район $1089,00 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-30-iyulya-mozhet-podderzhat-neft/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.08.2015 14:58
Обзор за 27-31 июля: когда в ФРС единства нет

На минувшей неделе фондовые индексы продемонстрировали разнонаправленную динамику. В итоге, немецкий DAX (FDAX)  завершил пятидневку без изменений. Американские  NASDAQ  и Dow Jones  продемонстрировали символический рост на 0,46% и 0,63%, соответственно. Внушительные распродажи понедельника сменились восстановлением после того, как итоги заседания ФРС США не принесли ясности в вопрос относительно сроков начала повышения ставки. Гонконгский HSI остался под давлением, снизившись на 1,28%, двигаясь вслед за Shanghai Composite.
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала рост  на 5,13%, завершив неделю на отметке 61,3662. Таким образом, пара обновила 4-х месячный максимум. Давление на рубль оказывалось, как падающими ценами на нефть, так и решением Банка России понизить ключевую ставку на 50  б.п. Среди основных валют лидером роста стал британский фунт. GBP/USD получил поддержку со стороны данных по ВВП за 2 квартал, которые показали ускорение темпов роста до 0,7%  кв./кв. от  0,4% в предварительной оценке. А это еще один аргумент в пользу повышения ставки Банком Англии.   
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-27-31-iyulya-frs-edinstva-net/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.08.2015 08:28
Обзор за 3 августа: рубль и нефть бьют антирекорды

Валютный рынок вел себя довольно спокойно, практически не отреагировав на экономические данные из еврозоны и Великобритании. Однако такие сырьевые валюты, как канадский доллар и рубль понесли серьезные потери под влиянием падающей нефти. В итоге, USD/CAD добирался до многолетнего максимума 1,3175, а USD/RUB вернулся к февральскому уровню 62,89.
Фондовые рынки были более эмоциональными: германский DAX (FDAX) подрос на радостях, что на выходных не было очередного референдума уже в рамках партии Сириза, NASDAQ и Dow обвалились под влиянием внушительных распродаж Apple (AAPL). Товарно-сырьевые рынки продолжили свое шествие вниз под влиянием слабых китайских данных. Brent спустилась ниже 50,00 долл./барр. и отметила 7-месячный минимум на уровне 49,37. Золото спускалось в район $1085,82 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-3-avgusta-rubl-neft-byut-antirekordy/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.08.2015 08:16
Обзор за 4 августа: нефть вырастет в двух сценариях
С утра тон торгам задал австралийский доллар, который с восторгом среагировал скорее не на неизменный уровень ставки от РБА, а на комментарии регулятора. Дело в том, что Банк Австралии видоизменил фразу про девальвацию национальной валюты с «дальнейшая девальвация вероятна и необходима» на «австралийский доллар корректируется под влиянием динамики цен на сырье». Это явный сигнал, что ЦБ устраивает текущий курс, поэтому AUD/USD может почувствовать себя гораздо увереннее в ближайшие дни. На закрытии пара торговалась выше 0,7370. Вечером доллар вернул часть позиций против большинства валют в связи с агрессивным высказыванием представителя ФРС Локхарта по поводу сентябрьского повышения  ставки.
продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-4-avgusta-neft-vyrastet-dvukh-stsenariyakh/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.08.2015 09:14
Обзор за 5 августа: когда покупать Apple?

На валютном рынке было относительно спокойно, если не считать GBP/USD, которая кратковременно среагировала на данные по деловой активности в сфере услуг.  Несмотря на то, что основной показатель оказался ниже прогнозов, данные по новым заказам выросли до 58,6 против 57,2 месяцем ранее, что говорит о будущей активности в секторе. Это поддержало надежды на смену настроений в Банке Англии на более агрессивные: GBP/USD касалась 1,5606. Тем временем, USD/RUB добрался до 63,69 на падении цен на нефть.
Фондовые рынки смогли показать чуть больше позитива, даже несмотря на все еще падающий акции Apple (APPL) и сильные данные из США, приближающие повышение ставки. Товарно-сырьевые рынки вновь под давлением. Brent скатилась обратно ниже 50,00 долл./барр. к минимуму 49,02. Золото торгуется в районе $1086,40 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-5-avgusta-pokupat-apple/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.08.2015 11:01
Обзор за 6 августа: долгожданные «нонфрамы»
Британский фунт последнее время находится в эпицентре внимания валютного рынка, так как ожидания по переходу в режим ужесточения колеблются из стороны в сторону. Вчера результаты голосования представителей MPC Банка Англии разочаровали инвесторов, так как лишь один член Комитета выступил за повышение ставки, в то время как многие ожидали увидеть сразу двух «ястребов». В итоге, GBP/USD рванула к месячному минимуму 1,5466, однако к закрытию дня восстановила часть потерь. USD/RUB все еще растет при поддержке падающих цен на нефть – вчера был достигнут полугодовой максимум 64,29.
Фондовые индексы в большинстве своем падали, а товары – консолидировались вблизи недавно достигнутых минимумов. Brent удерживалась в районе 49,60 долл./барр. Золото торговалось в районе $1090,72 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-6-avgusta-dolgozhdannye-nonframy/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.08.2015 10:03
Обзор за 3-7 августа: полугодовые минимумы рубля, нефти и меди - не предел

На минувшей неделе американские фондовые индексы оказались под давлением усиления ожиданий скорого повышения ставки ФРС США, чему отчасти способствовали агрессивные комментарии одного из представителей регулятора и, в целом, неплохая статистика. В результате, NASDAQ  снизился на 1,48%, Dow Jones  потерял 1,84%. Гонконгский HSI с оптимизмом воспринял информацию о том, что China Securities Finance Corp., которая обеспечивает ликвидностью участников рынка акций КНР, намерена получить от правительства страны еще 2 трлн юаней.  Индекс восстановился  от недельного минимума. Но полностью потери отыграть не смог и завершил неделю снижением на 1,25%. Немецкий DAX 30 (FDAX) смог  по итогам недели укрепиться. Рост составил 1,85%.
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала рост  на 4,05%. В ходе торгов пара обновляла полугодовой максимум, поднявшись до уровня 64,5864. Помимо падающих цен на нефть, давление на рубль оказывал и спекулятивный фактор. AUD/USD выросла на 1,59%, сохраняя оптимистичный настрой после того, как РБА дал понять, что текущий курс национальной валюты его, в целом, устраивает.   
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-3-7-avgusta-polugodovye-minimumy-rublya-nefti-medi-predel/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.08.2015 10:46
Обзор за 10 августа: возрождение сырьевого рынка

Понедельник поначалу выглядел, как день реабилитации для доллара США после пятничных распродаж. Тем не менее, уже к вечеру американская валюта растеряла поклонников. Самым стойким противником на текущий момент, как ни странно, остается евро, который получат поддержку и в виду своей перепроданности, и в связи с прогрессом в деле спасения Греции. Кроме того, историей дня стали опубликованные на выходных слабые данные из Китая, которые подтвердили, что профицит торгового баланса продолжает снижаться ($43 млрд против прогноза $55 млрд) и надавили на товарные валюты. В итоге, EUR/USD к завершению торговых суток подошла к 1,10, GBP/USD – к 1,5590, а AUD/USD торговалась вблизи 0,74.
Фондовые индексы вновь перешли в режим роста, получив поддержку и от надежд по поводу более продолжительного периода низких ставок в США. Тем временем, Brent смогла пробиться выше 50,00 долл./барр. и коснуться максимума 51,08. Золото также резко укрепилось в район $1103,70 за унцию.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-10-avgusta-vozrozhdenie-syrevogo-rynka/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.08.2015 09:45
Обзор за 11 августа: Китай опять эпатирует финансовую публику

Главной историей вторника стало неожиданное решение Народного Банка Китая пойти на девальвацию курса юаня. В связи с этим начались распродажи товарных валют и волнения по более рискованным активам.  Суматоха не затронула лишь пару EUR/USD, которая уверенно пошла вверх в связи с успешным завершением переговоров по греческому спасению: к закрытию суток был достигнут район 1,1040. USD/RUB вновь пошла в рост на ослаблении цен на нефть – пара достигла района 64,10.
Фондовые индексы попали под давление в связи с беспрецедентным решением ЦБ Китая, которое вызвало бегство из рискованных активов. На этой же волне мы наблюдали и рост спроса на безопасные драгметаллы: золото в течение дня касалось $1119,45 за унцию. Тем временем, Brent смогла коснуться недельного максимума 51,68 долл./барр., но тут же развернулась и спустилась в район 49,90 на закрытии.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-11-avgusta-kitai-opyat-epatiruet-finansovuyu-publiku/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.08.2015 09:22
Обзор за 12 августа: почему растет евро?

Народный Банк Китая продолжает держать финансовые рынки в напряжении. Причем решение по дополнительной девальвации юаня принесло интересную динамику на валютных рынках – пара EUR/USD резко пошла в рост. Такое поведение пары объясняется довольно просто: доллар США падает в связи с отсрочкой ожиданий по первому повышению ставки ФРС в условиях повышенной неопределенности. А вот укрепление евро вызвано резким сокращением коротких позиций по валюте в связи с выходом азиатских инвесторов из игры. На самом деле кросс евро/юань стал довольно популярной парой для продаж после того, как ЕЦБ решился на реализацию программы количественного смягчения. Таким образом, резкое падение юаня привело к масштабному закрытию коротких позиций по единой валюте и ее соответствующему росту в паре EUR/USD до месячного максимума 1,1213.
Фондовые индексы вновь попали под давление в связи с беспрецедентным решением ЦБ Китая, которое вызвало бегство из рискованных активов. На этой же волне мы наблюдали и рост спроса на безопасные драгметаллы: золото в течение дня касалось $1125,84 за унцию. Тем временем, Brent смогла коснуться 50,52 долл./барр., но чуть ослабла на закрытии.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-12-avgusta-rastet-evro/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.08.2015 21:37
РУБЛЬ: есть шансы на рост
Фундаментальные основания
Российская валюта все еще остается под влиянием динамики цен на нефть. Сегодня, уже после того, как торговая сессия по рублю завершится, будут опубликованы данные по числу работающих буровых установок в США от Baker Hughes. Есть некоторые основания полагать (а именно, тот факт, что цены на нефть в течение длительного времени стабилизировались на относительно низких уровнях), что показатель продемонстрирует их сокращение. Это в очередной раз усилит ожидания снижения объемов добычи нефти в США, что может подтолкнуть котировки черного золота вверх. За ними последует и рубль.   
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/rubl-shansy-rost/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.08.2015 23:00
Обзор за 10-14 августа: Китай заставил рынки поволноваться

На минувшей неделе финансовые рынки штормило в связи с решением Народного банка Китая девальвировать юань. Подобные меры регулятор предпринимал в течение трех дней подряд.  Фондовые рынки подобные меры восприняли без особого энтузиазма, продемонстрировав довольно решительное снижение. Однако к завершению недели бенчмарки смогли восстановить утраченные позиции.  Американские  NASDAQ  и  Dow Jones  закрылись с результатом +0,36% и +0,73%, соответственно.  Гонконгский HSI снизился на 1,6%. Немецкий DAX 30 (FDAX) обвалился на  4,13%, отметив минимум на уровне 10892,5 и даже под влиянием хороших новостей относительно решения греческих проблем, не смог отыграть потери. 
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала довольно сдержанный рост. Рубль потерял к доллару всего 0,99%. Такую скромную динамику обусловило отсутствие резких колебаний цен на нефть, которая не находит достаточно фундаментальных оснований, чтобы вырваться из установившегося диапазона. Пара EUR/USD выросла на 1,33% под влиянием позитивных новостей по греческому вопросу и на фоне ожиданий более позднего повышения ставки ФРС США.       
Драгоценные металлы неделю завершили ростом, так как действия китайского регулятора спровоцировали рост спроса на безопасные активы. Золото подорожало  на 1,89%, серебро добавило  2,91%.  Нефть марки Brent завершила неделю символическим ростом на 0,42%. Котировки  так и не смогли вырваться за пределы установившегося диапазона на фоне отсутствия катализаторов для прорыва сильного сопротивления на уровне 52,00.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-10-14-avgusta-kitai-zastavil-rynki-povolnovatsya/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.08.2015 09:53
Обзор за 17 августа: Валютные войны. Начало

Утро понедельника выдалось относительно спокойным, однако к середине дня напряжение начало нарастать. Свою роль сыграли и вновь ставшие отрицательными темпы роста японской экономики, и обвалившийся  до 6,5-летнего минимума индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Нью-Йорка, и усиливающиеся ожидания валютных войн (резкое падение турецкой лиры, тайского бата и индийской рупии). Естественно, все это ставит под вопрос готовность ФРС повышать ставку именно в этот момент, и именно поэтому доллар все еще не может набраться сил. EUR/USD торговалась вблизи 1,1075, GBP/USD – в районе 1,5585, а USD/RUB к закрытию отошла от очередного полугодового максимума 65,64.
Фондовые индексы демонстрировали разнонаправленную динамику, так как инвесторы пытаются определиться с более безопасными для текущего вложения активами. Золото делало попытки восстановиться к недавним максимумам, но закрылось в районе  $1117,40 за унцию. Тем временем, Brent откатилась в район 48,70 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-17-avgusta-valyutnye-voiny-nachalo/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.08.2015 10:17
Обзор за 18 августа: самый важный протокол FOMC

Утро было омрачено очередными волнениями по поводу китайского фондового рынка, который вновь обвалился, даже несмотря на масштабные вливания ликвидности от Народного Банка Китая. Тем не менее, днем настроение подправили данные из Великобритании, подтвердившие, что инфляционное давление в стране постепенно начинает восстанавливаться. CPI и PPI вышли лучше прогнозов, что протолкнуло GBP/USD выше 1,57, однако ненадолго. Закрытие торгов произошло в районе 1,5660. EUR/USD спустилась в район 1,1030. USD/RUB обновила полугодовой максимум на отметке 65,78.
Фондовые индексы попали под очередную волну распродаж в связи с волнением на китайском рынке. Инвесторы все реже выбирают рискованные активы, и все больше посматривают на безопасные убежища. Золото вновь подрастало до $1121,40 за унцию, однако вернулось в район 1117,40 на закрытии. Тем временем, Brent продолжала удерживаться в районе 48,70 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-18-avgusta-samyi-vazhnyi-protokol-fomc/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.08.2015 23:11
СЕРЕБРО: Протокол ФРС дает шансы на рост

Фундаментальные основания
Серебро продолжает демонстрировать довольно уверенный рост. Драгоценный металл, который не приносит процентного дохода получил днем ранее довольно позитивный сигнал со стороны Протокола последнего заседания ФРС. Тон комментариев официальных лиц был достаточно мягким. В результате, рынок стал закладывать меньшую долю вероятности повышения ставки в сентябре. На этом фоне доллар попал под давление, что сделало активы, в нем номинированные, дороже. Дополнительным фактором в пользу того, что ФРС может воздержаться от повышения ставки стал и меньший, чем ожидалось, рост инфляционного давления. Кроме того, не стоит забывать о том, что рынок сейчас явно не настроен рисковать, что выливается в более активный спрос на безопасные активы.
Технические основания
Котировки серебра в районе уровня 15,634 сформировали сопротивление. При условии, что этот барьер будет пройден, снова могут активизироваться «быки», что спровоцирует увеличение числа длинных позиций по металлу и вероятное ускорение его роста. 
продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/serebro-protokol-frs-daet-shansy-rost/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.08.2015 11:30
Обзор за 20 августа: «медведи» победили

Валютный рынок вчера жил двумя темами: ростом евро и падением товарных активов. EUR/USD больше остальных выиграла от неуверенного протокола FOMC. Кроме того, пара начала пользоваться спросом и на бегстве из рискованных активов, и в связи с обвалом германского DAX (FDAX). Закрытие длинных позиций по индексу будет сопровождаться покупкой единой валюты, и эта тенденция может наблюдаться в течение ближайших месяцев. GBP/USD не смогла получить поддержки со стороны розничных продаж: основной показатель вышел хуже прогнозов, однако данные за предыдущий месяц были пересмотрены на повышение. Тем временем, USD/RUB обновила полугодовой максимум на 67,45, после чего откатилась в район 67,00. 
Фондовый рынок вступает в медвежью фазу: DAX (FDAX) за день потерял 2,89%, Hang Seng (HSI) – 1,8%. Падение носит глобальный характер, так как инвесторы опасаются по поводу мировых темпов роста экономики. Золото на всеобщих страхах продолжает расти – теперь уже до $1154,06 за унцию. Тем временем, Brent обновила 6,5-летний минимум 46,05 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-20-avgusta-medvedi-pobedili/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.08.2015 09:45
Обзор за 17-21 августа: на рынке наметился перелом

Фондовые рынки завершили неделю на минорной ноте. Зачинщиком падения стал Китай и разразившаяся паника не обошла стороной ни американские, ни европейские бенчмарки. При этом Dow Jones (YM) и Nasdaq (NQ) падали, даже, несмотря на нейтральный тон протокола последнего заседания ФРС США, после публикации которого, ожидания по началу повышения ставки были пересмотрены в большей степени в пользу декабря.  NASDAQ  потерял 7,43%,  Dow Jones  понизился на 5,68%. Гонконгский HSI завершил неделю с итогом -8,14%, в том числе, разочарованный слабой статистикой из Китая. Немецкий DAX 30 (FDAX) обвалился до уровней, на которых находился в начале текущего года, подешевев на  9,39%. 
Валютный рынок будоражили сведения о продолжающейся девальвации валют развивающихся рынков. ЦБ Казахстана отменил привязку курса тенге к доллару, вслед за ним обвалился и киргизский сом.  Вьетнам девальвировал национальную валюту, турецкая лира обновила исторический минимум. И это не полный список. Пара USD/RUB обновила полугодовой минимум, поднявшись к уровню 68,7093. Рубль потерял к доллару 6,49%. Пара EUR/USD выросла на 2,5%, что в большей степени было вызвано закрытием длинных позиций по DAX (FDAX).       
Обвал на фондовых рынках спровоцировал  рост спроса на безопасные активы. На этом фоне золото подорожало  на 4,09%, поднявшись к отметке 1160,44.  Нефть марки Brent завершила неделю потерями в размере 7,04%. Котировки  обновили минимум за 6,5 лет, снизившись к уровню 45,07.   Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-17-21-avgusta-rynke-nametilsya-perelom/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.08.2015 09:08
Обзор за 24 августа: письма об Apple

Массовое бегство из рискованных активов продолжилось с соответствующим перетоком в более стабильные валюты. Больше всех выиграл от этого евро и иена: EUR/USD достигала отметки 1,1713, а USD/JPY спускалась ниже 116,13 впервые за 7 месяцев.  Тем временем рискованные товарные валюты несли потери: российский рубль падал до декабрьских минимумов против доллара – до 71,39.
Новая неделя стартовала с новых распродаж на фондовых рынках. Утренний азиатский обвал был вызван разочарованием инвесторов по поводу недостаточно активных действий Народного Банка Китая по сдерживанию распродаж на национальном фондовом рынке. Многие ждали понижения ставки на выходных, но этого не произошло. Затем паника перекинулась на Европу и США. Золото на всеобщих страхах достигало $1170,07 за унцию, но скатилось к 1152 к закрытию. Тем временем, Brent вновь обновила 6,5-летний минимум 42,49 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-24-avgusta-pisma-apple/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.08.2015 10:58
Обзор за 25 августа: пауза или разворот?

Народный Банк Китая все же пошел на снижение ставки в рамках экстренного заседания, что и спровоцировало обратное движение валютного рынка: теперь восстанавливались товарные валюты, а евро и иена несли потери. USD/JPY подошла вплотную к отметке 120,00, а EUR/USD вернулась в район 1,1400. USD/RUB смогла завершить торги ниже 70,00, спустившись в область 68,60.
Решение регулятора Китая немного ослабило опасения инвесторов, однако полноценного восстановления на фондовых рынках не получилось: индексы Европы росли очень сдержанными темпами. Товарно-сырьевые рынки тоже не радовали резкими колебаниями. Золото начало коррекцию вниз, вернувшись в район $1137 за унцию. Тем временем, Brent вновь обновила 6,5-летний минимум 42,49 долл./барр.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-25-avghusta-pauza-razvorot/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.08.2015 08:38
Обзор за 26 августа: пора корректироваться

Теперь открытие азиатской сессии сопровождается повышенной волатильностью по таким парам, как USD/JPY и EUR/USD. Именно евро и иена заняли позицию «активов-убежищ», и любые колебания на фондовом рынке Китая могут вызывать всплески интереса на эти валюты. Тем не менее, страхи постепенно рассеиваются, а пары – корректируются, особенно под давлением сильных данных из США. USD/JPY вернулась в район 119,90, а EUR/USD – 1,1330. USD/RUB завершила торги в районе 69,08.
Несмотря на еще один день падения китайских индексов, остальные «коллеги по цеху» все же перешли в режим коррекции. Особым образом отметился японский Nikkei (NKD), который за торговую сессию смог прибавить 5,77%. Товарно-сырьевые рынки все также под давлением, причем даже драгметаллы пошли вниз. Золото вернулось в район $1124 за унцию. Тем временем, Brent не торопится покидать многолетние минимумы даже на позитивных данных из США. Отчет подтвердил резкое сокращение запасов нефти в подземных хранилищах. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-26-avghusta-pora-korriektirovat-sia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.08.2015 10:32
Обзор за 27 августа: нефть удивляет и радует

Китайский фондовый рынок смог, наконец, восстановиться, что вернуло на сцену интерес к более рискованным активам. EUR/USD продолжила падение и даже уходила ниже 1,12. USD/JPY вновь вернулась выше 121,00, а USD/RUB набралась смелости и коснулась минимума 65,56, благодаря росту нефти.
Фондовые индексы всего мира продолжили рост, теперь уже в совокупности с Китаем, правда, укрепление было менее масштабным, чем в среду. Товарно-сырьевые рынки демонстрировали волатильность в связи с появившимся надеждами на то, что мировые темпы роста вес же не замедлятся. Золото застряло в районе $1124 за унцию. Тем временем, Brent продемонстрировала резкое укрепление почти на 10%, добравшись до максимума 47,65.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-27-avghusta-nieft-udivliaiet-raduiet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 31.08.2015 10:31
Обзор за 24-28 августа: возобновится ли "китайская паника"?

Панические распродажи фондовых активов в первый рабочий день недели все же сменились ростом. Регулятор Китая осуществил целый ряд мер, направленных на стабилизацию ситуации на фондовом рынке: понизил ставки, нормы обязательных резервов, осуществил вливания ликвидности. В результате, индексы начали отыгрывать падение понедельника. По итогам недели  NASDAQ  добавил 3,07% к закрытию пятницы.  Dow Jones  вырос на 1,07%.  Гонконгский HSI завершил неделю с итогом -3,09%, так и не сумев полностью восстановить понесенные ранее потери. Немецкий DAX 30 (FDAX) восстановился в район уровня 10290,5, добавив по итогам пятидневки 2,92%. 
Как только паника на рынке утихла, инвесторы снова начали интересоваться рискованными активами. На этом фоне евро, который ранее играл роль валюты-убежища, попал под распродажи. В результате, по итогам недели пара EUR/USD потеряла  1,83%.  Пара USD/RUB обновила максимум января текущего года, поднявшись к уровню 71,3946, но в завершению недели вернулась к отметке 65,0204, потеряв  5,29%. Традиционно, рубль следовал в одной связке с ценами на нефть.       
Снижение интереса к безопасным активам, вкупе с довольно сильными данными из США оказали давление на драгоценные металлы. На этом фоне золото (XAU/USD) подешевело  на  2,32%, серебро (XAG/USD) потеряло 4,77%.  Нефть марки Brent (BRN) завершила неделю ростом в размере 10,11%. Котировки  сначала обновили минимум за 6,5 лет, снизившись к уровню 42,20, но впоследствии отыграли все утраченное. Дополнительную поддержку черное золото получило на фоне данных Baker Hughes по числу работающих буровых установок, которое за неделю упало на 8 единиц.   
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-24-28-avghusta-vozobnovitsia-kitaiskaia-panika/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.09.2015 11:40
Обзор за 31 августа: добыча нефти в США снижается с апреля месяца

Цены на нефть основных эталонных сортов отметились бурным ростом в понедельник 31 августа после того как отчет от Агентства энергетической информации зафиксировал снижение объемов добычи в США с апреля месяца на 300 тысяч баррелей в сутки, а представители ОПЕК заговорили, что картель может обсудить падение цен. Brent продолжил трехдневное ралли ростом на 6% и достиг в моменте отметки 52,60 доллара за баррель по октябрьским контрактам, практически полностью отыграв назад все потери августа.
Основные мировые фондовые индексы демонстрировали смешанную динамику. В Китае Shanghai Composite по ходу сессии терял 4%, но закрылся на уровне  минус 0,8%. Европейские площадки оказались на номинально негативной территории. Немецкий DAX 30 подешевел на 0,4%, французский CAC 40 на 0,5%, а британский FTSE-100 подорожал на 0,9%.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-31-avghusta-dobycha-niefti-ssha-snizhaietsia-aprielia-miesiatsa/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.09.2015 12:26
Обзор за 1 сентября: данные из США разочаровывают

Цены на нефть североморского эталонного сорта Brent большую часть дня провели на негативной территории, корректируясь после роста почти на 25% за предыдущие три торговых сессии. Участники  рынка фиксировали прибыли в ожидании данных по запасам. Ближе к закрытию дня Brent терял 9,4%, а WTI 8,8%.
Основные мировые фондовые индексы снова оказались под давлением после того как данные по индексам PMI в Китае, Великобритании и США оказались гораздо хуже ожиданий. В США показатель был зафиксирован на уровне 51,1, что на 1,6 пункта ниже, чем месяцем ранее и слегка выше 50, границы между рецессией и ростом. Индекс Доу-Джонса снизился на 2,8%. Европейские индексы в среднем потеряли 2-3%, Nikkei 225 подешевел на 3,8%, а китайский Hang Seng на 2,2%.
Продолжение читайте на сайт ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-1-sientiabria-dannyie-ssha-razocharovyvaiut/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.09.2015 11:28
Обзор за 2 сентября: Китай снова упал, Япония приятно удивила!
В центре внимания инвесторов в четверг будут оставаться азиатские фондовые индексы. В частности, у индекса Nikkey225 появились шансы на краткосрочный рост особенно, если ему не помешает Китай.
•   Тesla: model X уже в заказах
•   Серебро: сильные данные от ADP по занятости в США могут оказать давление на металл
Фондовый рынок Китая сегодня продолжил снижение. Индекс Hang Seng (HSI), в частности, опустился на 0,94%. Инвесторы нервничают касательно темпов роста экономики этой страны и распродают активы.
А вот японский фондовый рынок сегодня наоборот немного ожил. Это связано с выходом в 02:50 МСК данных по денежной базе в Японии за август: годовые темпы роста данного показателя увеличились с 32,8% до 33,3%. Это говорит о некотором ускорении вливания ликвидности Банком Японии в экономику и финансовые рынки соответственно. Такое поведение властей Японии однозначно связано с ситуацией на азиатских рынках. Цель – это поддержать экономику и рынки и не дать им свалиться в неуправляемый штопор. В течение трех часов после релиза этих данных индекс Nikkey225 (NKD) вырос на 3,1%.   
Как видно, Китай и Япония предпринимают обоснованные попытки исправить ситуацию. Эти действия пока сдерживают падение фондовых активов Азии. Однако, говорить об окончании падения индексов этих стран в среднесрочной перспективе, на наш взгляд, пока рано.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-2-sientiabria-kitai-snova-upal-iaponiia-priiatno-udivila/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.09.2015 11:43
Обзор от 3 сентября: когда в Китае выходной...

Отсутствие новых потрясений, связанных с падением на фондовом рынке Китая, позволило американским и европейским индексам продолжить восстановление. Американские Dow Jones  и Nasdaq поднимались к уровням 16530 и 4303,50, соответственно. Немецкий DAX30 отметил максимум на уровне 10379,5, воспользовавшись достаточно мягкими комментариями Марио Драги относительно перспектив монетарной политики. В результате актив завершает день с результатом 1,36%. 
На валютном рынке пара USD/RUB демонстрировала довольно сдержанную динамику. Котировки так и не смогли закрепиться ниже уровня 66,0000. Причина кроется в смешанной динамике цен на нефть, а также опасениях, что выплаты по внешнему долгу все же приведут к росту спроса на валюту. EUR/USD упал на 0,93%. Давление на котировки оказали заявления, сделанные главой ЕЦБ после публикации решения по монетарной политике. Прогнозы по темпам роста и инфляции были понижены. Также регулятор намекнул на возможное расширение программы количественного смягчения.
Золото (XAU/USD) снизилось в район уровня 1124,80, на фоне перепозиционирования в пользу более рискованных активов, а также под влиянием сильных данных по деловой активности в сфере услуг США (59,0 против прогноза 58,1).  Нефть Brent отметила внутридневной максимум на уровне 52,42, но в дальнейшем растеряла большую часть заработанного. В результате, к закрытию дня актив подходит с итогом +0,68%.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-3-sientiabria-koghda-kitaie-vykhodnoi/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.09.2015 11:43
Обзор за 31 августа - 4 сентября: доллар начинает и выигрывает

Обвал на фондовом рынке Китая превратился в обычное снижение.  Однако, это не дало американским и европейским бенчмаркам  возможности продемонстрировать существенное восстановление. Во многом это обусловлено ожиданиями по монетарной политике ФРС США. В результате,  Dow Jones  упал на 3,19%.  NASDAQ  подешевел на 3,12%.  Гонконгский HSI на фоне слабой статистики из Поднебесной завершил неделю с итогом -5,66%. Немецкий DAX 30 (FDAX) предпринял попытку восстановиться на фоне мягких комментариев главы ЕЦБ после публикации решения по монетарной политике, но развить решительный рост не удалось. В результате неделю индекс закрывает с -2,42%. 
Пара AUD/USD обновила 6,5-летний минимум на уровне 0,6906. Даже решение РБА оставить монетарную политику без изменений и оптимистичная оценка регулятором перспектив мировой экономики не смогли поддержать оззи. По итогам недели  AUD/USD потеряла  3,64%.  Пара USD/RUB завершению недели вернулась к уровню 67,6105, добавив 3,98%. Нежелание инвесторов рисковать и снизившиеся цены не нефть оказали на рубль давление.       
Драгоценные металлы в течение недели продемонстрировали неоднозначную динамику и завершили ее с незначительным снижением. Золото подешевело  на  0,17%, серебро потеряло 0,42%.  Нефть марки Brent в начале недели попыталась продолжить рост. Но закрепиться на достигнутых уровнях не смогла. В результате, к закрытию прошлой пятницы актив теряет 1,24%.  При этом даже данные от  Baker Hughes, отразившие падение числа работающих буровых установок, не смогли оказать поддержку нефти, которая снижалась под влиянием укрепляющегося доллара. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-31-avghusta-4-sientiabria-dollar-nachinaiet-vyighryvaiet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.09.2015 11:36
Обзор за 7 сентября: пока Америка отдыхала…

В понедельник в  центре внимания трейдеров в связи с выходными в США в очередной раз оказались азиатские индексы. Индекс Hang Seng (HSI) в моменте повышался на 2,75%, однако, по итогам дня закрылся с минимальным приростом в 0,3% на отметке 20464,0. Вероятно, еще сильны опасения по поводу возможности дальнейшего снижения китайского фондового рынка.
Японский индекс Nikkey225 (NKD) нашел поддержку на уровне минимумов пятницы 17510 и показал за день прирост +1,25%. Положительное влияние на фондовый индекс Японии оказывает вышедшая на прошлой неделе статистика по денежной базе, которая ускорила свой рост в годовом выражении с 32,8% до 33,3%, благодаря вливаниям ликвидности Банком Японии.
В общем, азиатские фондовые индексы в понедельник пребывали на красной территории: рынки Сингапура, Южной Кореи, Австралии, Индонезии также оказались в минусе.
Если говорить о вышедшей в понедельник макроэкономической статистике, то она была скромной. В 05:00 по GMT выходили июльские индексы опережающих и совпадающих индикаторов в Японии, которые оба оказались хуже предыдущих значений. В 06:00 по GMT были опубликованы индексы по промышленному производству в Германии за июль: в годовом выражении рост составил +0,5% против ожидавшихся +0,3%. Тем не менее, вышедшая статистика практически не оказала влияние на фондовые индексы этих стран.
В США и Канаде сегодня, как я уже отмечал, был выходной день, праздновали день Труда, поэтому торги на фондовых площадках не проводились.
Нефть показала снижение на 1,34%, потянув за собой вниз российский рубль и канадский доллар. Причин для удешевления «черного золота» несколько. Во-первых, это продолжающаяся нестабильность на фондовом рынке Китая, во время 4-х выходных дней в этой стране появились дополнительные ограничения на фьючерсном рынке, что вызывает опасения у инвесторов на товарных рынках. Также появилась информация о том, что Саудовская Аравия в 4-м квартале будет удерживать добычу нефти близко к максимальным уровням лета (10,2-10,3 млн. баррелей в сутки). В результате, нефтяная пара USD/RUB за день выросла на 1,2% до 69,04, USD/CAD – на 0,4% до 1,3304.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-7-sientiabria-amierika-otdykhala/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.09.2015 06:18
Обзор за 8 сентября: и снова Китай движет рынки

Индексы завершили день в «зеленом». В целом, новостной фон был относительно спокойный. Слабые данные по экспорту из Китая были восприняты рынком как сигнал к тому, что национальный регулятор вынужден будет предпринимать новые стимулирующие меры. На этом фоне возрос интерес к риску. В результате, американские Dow Jones  и Nasdaq продемонстрировали рост на 1,76% и 1,94%, соответственно. Немецкий DAX30 укрепился на 2,13%, получив дополнительную поддержку со стороны более сильного, чем ожидалось, отчета по темпам роста экономики еврозоны. Во втором квартале рост составил 1,5% против предварительной оценки 1,2% в годовом выражении. Hang Seng также смог укрепиться. Бенчмарк добавил 5,08%. Ключевым позитивным фактором стали сообщения о том, что Китай вводит ограничения на покупку валюты с целью борьбы с оттоком капитала.
На валютном рынке пара USD/RUB демонстрировала умеренное укрепление вслед за котировками нефти. Российская валюта смогла отыграть у доллара 1,49%, вернувшись к отметке 68,0173. Позитивную динамику продемонстрировали и другие сырьевые валюты, получив поддержку со стороны роста цен на сырье и позитивных данных по европейской экономике. NZD/USD поднялась к отметке 0,6352, AUD/USD достигала уровня 0,7038, USD/CAD снизилась к 1,3184. 
Золото (XAU/USD) воспользовалось временной слабостью доллара и попыталось продемонстрировать рост, но отыграть смогло лишь 0,25%. Серебро (XAG/USD) восстанавливалось более уверенно. Рост составил 1,89%.  Нефть Brent к закрытию дня  подходит с итогом +3,42%, также попав под влияние европейской статистики и новостей из Поднебесной.  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-8-sientiabria-snova-kitai-dvizhiet-rynki/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.09.2015 11:32
Обзор за 9 сентября: от Китая никуда не деться

В среду азиатские фондовые индексы показали восходящую динамику. Индекс Hang Seng (HSI) показал рост на 1,67%, японский Nikkei225 (NKD) – на 1,11%. Также в плюсе закрылись индексы Сингапура, Южной Кореи, Австралии, Индонезии. Одной из причиной роста азиатских рынков является вышедшая во вторник позитивная статистика по торговому балансу в Китае за август: падение экспорта в годовом выражении замедлилось с -8,3% до -5,5% в то время, как импорт ускорил свое падение с -8,1% до -13,8%, а также освобождение от налога на дивиденды долгосрочных (более года) держателей китайских акций. Тем не менее, нужно отметить, что во второй половине торгового дня ситуация на китайском рынке изменилась в негативную сторону. Опасения касательно новых правил приостановки торгов на фондовом рынке Китая (после роста или падения индекса на 5%) плюс ограничения на капитал трейдеров валютными форвардами усилили обеспокоенность ны рынке и трейдеры снова стали продавать китайские активы.
Японский фондовый индекс в моменте показывал рост на 4,06% на фоне высказывания премьер-минстра Абэ о возможности снижения ставки корпоративного налога в следующем году как минимум на 3,3%. Тем не менее, во второй половине дня индекс растерял большую часть достигнутого.
В первой половине дня европейские фондовые индексы также показывали рост в свете позитивных макроэкономических новостей из Китая и намерений властей поддерживать текущие темпы экономического роста. Вторая половина дня для этих индексов по аналогии с азиатскими индексами также оказалась негативной. Подобная ситуация была зафиксирована и с американскими индексами: начав день в добром духе, рынок по итогам дня закрылся в минусе. Трейдеров продолжает беспокоить ситуация в Китае и приближающееся первое повышение процентной ставки в США. Не спасла ситуацию, в том числе, прошедшая в Сан-Франциско презентация новых продуктов Apple (AAPL): акции "яблочной компании" по итогам дня потеряли 3,36%.
На фоне разворота вниз в конце дня фондовых площадок в минус также ушла нефть: сорт Brent (BRN) подешевел на 3,6% до 48,4 доллара за баррель. Это оказало давление на российский рубль и канадский доллар. Еще одним фактором влияния на канадскую валюту было заседание по процентной ставке Банка Канады в 17.00 МСК: центральный банк отметил, что инфляция находится в нижней части прогнозируемого диапазона. Также были выделены риски замедления роста глобальной экономики из-за Китая и негативное влияние ситуации в экономике данной страны на мировые товарные рынки и рынок нефти, в том числе.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-9-sientiabria-kitaia-nikuda-nie-diet-sia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.09.2015 10:24
Обзор за 10 сентября: ждем новостей из Китая и США

Начнем по очереди, а именно с азиатских рынков. Гонконгский фондовый индекс Hang Seng (HSI) понизился по итогам прошедшего торгового дня на 1,61%, японский индекс Nikkei (NKD) показал незначительный прирост в 0,27%. Большинство других азиатских фондовых рынков (Сингапур, Австралия, Индонезия) закрылись в минус. Вышедшая макроэкономическая статистика по Китаю оказалась смешанной. С одной стороны, ускорился рост потребительских цен в августе (с 1,6% до 2,0% в годовом выражении). С другой стороны, произошло ускорение падения цен производителей (с -5,4% до -5,9%). А вот по Японии статистика явно ухудшилась: рост заказов на продукцию машиностроения замедлился с 16,6% до 2,8%, индекс цен на товары компаний снизился на 3,6% вместо прогнозных 3,3%. Китайский юань и японская иена продолжают девальвировать к доллару США и это, вероятно, не конец.
В связи с нейтральной ситуацией на прошедших торгах на азиатских фондовых площадках европейские и американские индексы также показывали минимальное изменение. Из секторов фондового рынка США по итогам дня можно выделить технологический сектор (Google (GOOGL), Facebook (FB), Microsoft (MSFT), Hewlett-Packard (HPQ)) и сектор здравоохранения (Pfizer (PFE), Merck (MRK), UnitedHealth Group (UNH)), которые были лучше рынка.
Отдельно стоит отметить Facebook (FB), который вчера вырос в цене на 1,99% после появления первых статистических данных из Кении и Нигерии по количеству пользователей данной социальной сети. Также неплохо показали себя после вчерашней презентации новых продуктов акции Apple (AAPL), нашедшие поддержку на отметке 109,77 доллара (+2,12% по итогам дня). Точки входа на покупку данной акции можно найти в инвестиционной идее «Apple.Успеть.Купить».
Среди валют за четверг можно выделить британский фунт, выросший в цене на 0,58%. Причинами роста являются вышедшая статистика по ценам на недвижимость от агентства Halifax за август (ускорение роста цен в годовом выражении с 7,9% до 9%).  Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-10-sientiabria-zhdiem-novostiei-kitaia-ssha/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.09.2015 11:09
Обзор за 7-11 сентября: напряжение на рынке возрастает

Ситуация на рынке остается неоднозначной в силу высокого уровня неопределенности относительно перспектив монетарной политики ФРС США. Фондовые индексы в течение недели демонстрировали разнонаправленную динамику. В конце определенный оптимизм появился на фоне сообщений о том, что власти Китая рассматривают возможность развертывания налогово-бюджетных стимулирующих программ на сумму свыше 1 трлн юаней ($156,7 млрд). В результате,  гонконгский HSI завершил неделю с итогом +5,14%. Dow Jones  вырос на 2,14%.  NASDAQ  добавил на 3,29%.  Немецкий DAX 30 (FDAX) также смог частично восстановить потери, продемонстрировав рост на 1,2%. 
Пара GBP/USD  восстановилась от минимумов, продемонстрировав рост на 2% по итогам недели. Поддержку фунт получил в том числе, и со стороны решения Банка Англии. Регулятор сохранил монетарную политику без изменений, но отметил, что краткосрочные перспективы инфляции не изменились, а некоторые члены Комитета и вовсе сообщили о повышательных рисках для ценового давления.  Пара USD/RUB неделю завершила практически без изменений. Котировки снизились на 0,33% к закрытию прошлой пятницы.  Причина столь сдержанной динамики кроется в неоднозначной динамике цен на нефть, а также том, что ЦБ РФ действовал в соответствии с ожиданиями рынка при принятии решения по уровню ключевой ставки, сохранив ее на отметке 11%.       
Золото большую часть недели оставалось под давлением и завершило ее с потерями 1,25%. В пятницу драгоценный металл отметил минимум на 1098,75, но к закрытию восстановил часть потерь. С одной стороны, давление на металл оказывало восстановление на фондовых рынках, с другой, неплохая статистика из США, которая увеличивает вероятность повышения ставки. Нефть марки Brent всю неделю провела в пределах диапазона 48,10 – 50,10, завершив ее практически без изменений – всего -0,5%
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-7-11-sientiabria-napriazhieniie-rynkie-vozrastaiet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.09.2015 10:18
Обзор за 14 сентября: делаем ставки на ставку

Открытие недели прошло довольно спокойно, даже несмотря на публикацию серии отчетов из Китая, нарисовавших пессимистичную картину экономики. Промышленное производство и инвестиции не дотянули до прогнозов, хотя розничные продажи даже смогли  немного их превысить. Что интересно, даже при довольно негативных известиях для товарных валют они сохраняли спокойствие.
Открытие недели прошло довольно спокойно, даже несмотря на публикацию серии отчетов из Китая, нарисовавших пессимистичную картину экономики. Промышленное производство и инвестиции не дотянули до прогнозов, хотя розничные продажи даже смогли  немного их превысить. Что интересно, даже при довольно негативных известиях для товарных валют они сохраняли спокойствие. NZD/USD смогла подрасти до 0,6344, а AUD/USD  - до 0,7135. USD/RUB касалась минимума 66,92.
Фондовые индексы всего мира остаются под давлением, и тон, как обычно, задает Китай. Гонконгский Hang Seng упал на 1,4%, а меньше остальных пострадал S&P 500 – потерял лишь 0,5%. Товарно-сырьевые рынки оставались под давлением в связи с известиями из КНР. Золото удерживалось в близи $108,9 за унцию. Тем временем, Brent спустилась до минимума 47,23 на прогнозах ОПЕК о снижении мирового спроса.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-14-sientiabria-dielaiem-stavki-stavku/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.09.2015 10:41
Обзор за 15 сентября: рубль волнуют налоги

Довольно спокойный день, если бы не разочарование британского фунта, который попал под давление от слабоватых данных по инфляции. Кроме того, разочаровали и американские данные по розничным продажам, подтвердившие, что население не торопится увеличивать свои расходы. В преддверии заседания ФРС по ставке часть рынка восприняло это как сигнал к продажам доллара США. Итак, GBP/USD упала к отметке 1,5340, USD/JPY – достигала 119,39, но вернулась в район 120,38 на закрытии, а USD/RUB смогла закрепиться в районе 66,50.
Фондовые индексы смогли восстановить часть понесенный в понедельник потерь, однако скорее на коррекции, чем на общепозитивном настроении. Товарно-сырьевые рынки все также под давлением, правда, не демонстрировали резких распродаж. Золото удерживалось в близи $1103,8 за унцию. Тем временем, Brent спустилась до минимума 46,99, но вернулась в район 47,00 на закрытии. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-15-sientiabria-rubl-volnuiut-naloghi/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.09.2015 09:47
Обзор за 16 сентября: всем нужен слабый доллар

В среду британский фунт смог реабилитироваться. Рынок труда Великобритании показывает уверенное восстановление: безработица снизилась до 5,5%, а зарплата с премией подросла значительнее прогнозов. В итоге, GBP/USD добралась до 1,5528 на ожиданиях более скорого перехода в режим ужесточения от Банка Англии. Кроме того, поддержку паре оказали и положительные потоки от покупки компанией AB InBev и SABMiller. Гигантское слияние двух крупнейших пивоварен в мире может привести к появлению 300-миллиардной компании и создать внушительные потоки по EUR/GBP. Пара уже показала вчера падение на 0,56%. Тем временем, USD/RUB опускалась 65,00, обновив двухнедельный минимум на отметке 64,69 на все том же спросе экспортеров и ослабленном долларе США.
Фондовые индексы продолжили рост в надеждах на более продолжительный период мягкой монетарной политики США. Товарно-сырьевые рынки также смогли укрепиться, благодаря слабости доллара США. Золото закрыло сутки в районе $1119,4 за унцию. Тем временем, Brent пробивалась выше 50 долл./барр., но закрылось вблизи 49,80. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-16-sientiabria-vsiem-nuzhien-slabyi-dollar/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.09.2015 10:05
Обзор за 17 сентября: повышение откладывается

Днем нас развлекали британские данные: розничные продажи совпали с прогнозами, но все же смогли поддержать дальнейший спрос на GBP/USD. Тем не менее, все внимание было приковано  к заседанию FOMC, так что высокая волатильность рынка была предсказуема. ФРС не решилась на повышение ставки, однако намекнула на такую вероятность в ближайшее время. В результате, EUR/USD коснулась 1,1440, USD/JPY – 119,79,  однако к закрытию наблюдаются признаки разворота.
Фондовые индексы тоже поначалу восприняли известие с позитивом, как мы и предполагали, однако разворот не заставил себя ждать. Индексы начали падение на понимании, что даже самая крупная экономика мира не чувствует себя стабильно. Товарно-сырьевые рынки отреагировали противоречиво. Золото продолжило рост, добравшись до максимума $1136,28 за унцию. Тем временем, Brent спустилась торговалась в районе 49,20 на закрытии, так и не сумев закрепиться выше 50.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-17-sientiabria-povyshieniie-otkladyvaietsia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.09.2015 19:20
Обзор за 14-18 сентября: когда решение ФРС осталось в прошлом

На завершившейся неделе фондовые индексы продемонстрировали неоднозначную динамику. Вплоть до публикации решения по монетарной политике ФРС США они росли, но впоследствии развернулись и к закрытию понесли потери. Причина кроется в том, что своим бездействием Федрезерв дал понять, что все еще опасается за состояние национальной экономики. В результате, Dow Jones  потерял 0,92%.  NASDAQ  закрылся с символическим снижением на 0,18%.  Гонконгский HSI завершил неделю с итогом +1,45%. И все на том же решении ФРС. Низкие ставки в Штатах будут препятствовать ускоренному оттоку капитала из Китая.  Немецкий DAX 30 (FDAX) снизился на 2,32%. 
Пара USD/RUB неделю завершила с потерями. Котировки снизились на 2,5%. Свою лепту в укрепление рубля внесли и слабость доллара, и стартовавший в России налоговый период, когда традиционно растет спрос на рублевую ликвидность. Евро и фунт в течение недели росли, причем, первый в большей степени за счет слабости доллара,  а вот у фунта были и фундаментальные основания в виде сильных данных по рынку труда (снижение безработицы до 5,5% и более резкий рост заработных плат: +2,9% против прогноза +2,5%). Но в пятницу на фоне фиксации прибыли, и EUR/USD и GBP/USD отдали большую часть заработанного. В итоге, EUR/USD снизился на 0,3%, в GBP/USD добавил 0,6%.       
Золото росло. Сначала под влиянием  недостаточно сильных данных по индексу потребительских цен в США, позднее на решении Федрезерва. В итоге за неделю актив укрепился на 2,84%, отметив максимум на 1141,73. Серебро добавило 3,8%. Нефть марки Brent завершила неделю с потерями 2,69%. Но при этом стоит отметить, что черное золото пока так и не вышло из ранее установившегося диапазона 47,00 – 52,20.
продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-14-18-sientiabria-koghda-rieshieniie-frs-ostalos-proshlom/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.09.2015 11:18
Обзор за 21 сентября: доллар набирает фанатов

Довольно тихое начало новой торговой недели. Пара выступлений официальных представителей FOMC и завершившиеся выборы в Греции не вызвали интереса, хотя агрессивные комментарии Булларда все же смогли восстановить интерес к доллару. В итоге, EUR/USD спустилась к 1,1180, USD/JPY поднялась в район 120,40, а USD/RUB торговалась вблизи 65,95.
Фондовые индексы демонстрировали сдержанный позитив. Американским индексам помогло агрессивное выступление представителя ФРС Булларда. Однако они не смогли удержать заработанное и к закрытию ушли в минус. Товарно-сырьевые рынки удерживались в узких диапазонах. Золото торговалось в области $1133,50 за унцию. Тем временем, Brent спускалась до 47,48, но смогла восстановиться до 48,50 долл./барр. на закрытии.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-21-sientiabria-dollar-nabiraiet-fanatov/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.09.2015 11:40
МЕДЬ: китайский PMI оказал давление на металл

Фундаментальные основания
Медь снова оказалась под давлением. Негативное влияние на динамику актива оказали прогнозы от Азиатского банка развития (АБР) в отношении экономики Китая, который является крупнейшим потребителем красного металла. АБР понизил ожидания роста ВВП Поднебесной в 2015 году до 6,8% от 7,2% ранее. Дополнительным фактором, усилившим  давление на медь стали опубликованные сегодня данные по деловой активности в промышленном секторе страны. PMI Caixin в сентябре вышел на уровне 47,0 против прогноза 47,5 и августовского значения 47,3. Таким образом, это стало дополнительным подтверждением того, что отрасль переживает спад. Следовательно, спрос на промышленные металлы со стороны Китая может сокращаться.       
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/mied-kitaiskii-pmi-okazal-davlieniie-mietall/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.09.2015 19:27
СЕРЕБРО: слабый доллар радует металл

Фундаментальные основания
Серебро получило поддержку на фоне достаточно слабых данных по заказам на товары длительного пользования в США. Показатель, хоть и вышел в соответствии с ожиданиями, но продемонстрировал снижение на 2%. Таким образом, сомнения ФРС США относительно начала повышения ставки выглядят вполне оправданными. Таким образом, неопределенность сохраняется и, если в рамках своего сегодняшнего выступления Джанет Йеллен не внесет ясности, доллар может остаться под давлением, что позволит номинированным в нем активам вырасти в цене.   
Технические основания
В районе уровня 15,212 находится сопротивление, которое сдержало рост металла в начале текущей недели. При прохождении этого уровня активность покупателей может увеличиться, что спровоцирует дальнейший рост котировок в район недавних максимумов. Тем более, что на внутридневных графиках котировки закрепились выше 50-интервальной скользящей средней.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/sieriebro-slabyi-dollar-raduiet-mietall/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.09.2015 09:56
Обзор за 24 сентября: новая надежда рубля и причина падения платины

С самого утра австралийский доллар понес потери на комментариях ANZ Research, которая утверждает, что Резервный Банк Австралии может пойти на снижение ставок в 2016 году дважды. AUD/USD в моменте спускалась к 0,6938. Тем временем, евро и иена уверенно росли против доллара США на теме бегства из рисков. Разочаровывающие данные по заказам на товары длительного пользования, печальные сообщения по поводу состояния крупной компании Caterpillar – все это стимулировало спрос на «активы-убежища», среди которых теперь и низкодоходный евро. EUR/USD добиралась до 1,1295, а USD/JPY спускалась к минимуму 119,22.
Фондовые индексы продолжали свое падение по всему миру. Огромные потери сейчас несет мировой автопром, кроме того, резко обвалились котировки крупнейшей компании США Caterpillar. Свою роль в бегстве из рискованных фондовых активов внесли и снижения ключевой ставки центробанками Тайваня и Норвегии. Драгметаллы на этом хорошо выиграли. Золото добралось до отметки $1156,69 за унцию. Тем временем, Brent провела торги вблизи 48,20 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-24-sientiabria-novaia-nadiezhda-rublia-prichina-padieniia-platiny/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.09.2015 12:39
Обзор за 21-25 сентября: когда фондовые индексы в миноре

Несмотря на довольно скудный макроэкономический календарь, на минувшей неделе рынки нашли немало поводов для движений. Негативные новости из корпоративного сектора, а также слабые данные по индексу деловой активности в промышленном секторе Китая (PMI Caixin вышел на уровне 47 против 47,3 в августе) оказывали давление на фондовые индексы. Вышедшие в пятницу пересмотренные в сторону повышения (3,9% против 3,7%) данные по ВВП США за 2 квартал смогли спровоцировать лишь краткосрочный  откат.  В результате, Dow Jones  потерял 2,29%.  NASDAQ  закрылся со снижением на 2,67%.  Гонконгский HSI завершил неделю с итогом -2,66%. Немецкий DAX 30 (FDAX) снизился на 3,09%. 
Пара USD/RUB всю неделю демонстрировала сдержанную динамику, оставаясь под влиянием цен на нефть, которые остаются в диапазоне. Котировки снизились на 0,46%.  Пара GBP/USD снизилась на 2,25%, обновив минимум за 4,5 месяца на уровне 1,5151. Из собственных катализаторов можно назвать лишь данные о рекордном дефиците государственных заимствований с 2012 года. В дальнейшем же падение было обусловлено изменившимися ожиданиями по монетарной политике. После довольно мягких заявлений ФРС, повышения от Банка Англии ждут теперь не раньше 2016 года.         
Золото после нисходящей коррекции в начале недели, смогло развить рост на фоне бегства из рискованных активов. Котировки отметили максимум на уровне 1156,69, но к закрытию недели немного откатились под влиянием данных по ВВП США. В итоге актив укрепился на 0,6%. Нефть марки Brent так и не вышла за пределы установившегося ранее диапазона 47,00 – 50,80. Черное золото  завершило неделю ростом на 1,28%. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-21-25-sientiabria-koghda-fondovyie-indieksy-minorie/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.09.2015 10:21
Обзор за 28 сентября: в падении индексов прошу винить… управляющих

Валютный рынок вновь оказался под давлением страхов, что и привело к возобновлению спроса на безрисковые активы. Хорошую динамику показали евро и иена, причем единая валюта все же попала под первоначальное давление в связи с результатами выборов в Каталонии. Как стало известно на выходных, каталонцы проголосовали за партию, поддерживающую независимость региона. Учитывая, что Каталония отвечает за 25% всего испанского экспорта, любые признаки нестабильности и укрепления позиций оппозиции грозит новым референдумом, а значит, новыми рисками для евро. EUR/USD добиралась до 1,1247, а USD/JPY спускалась к минимуму 119,69.
Фондовые индексы продолжали свое падение по всему миру. Свою роль играли и бегство из рисков, и рыночные манипуляции управляющих активами, которые в последние дни месяца перед сдачей отчетов пытаются приукрасить свои результаты торговли. Товарно-сырьевые рынки тоже оказались под давлением. Золото спустилось до отметки $1127,96 за унцию. Тем временем, Brent ушла к 47,30 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-28-sientiabria-padienii-indieksov-proshu-vinit-upravliaiushchikh/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.09.2015 10:49
Обзор за 29 сентября: все бегут, бегут, бегут…

В целом день прошел под знаменем бегства из рискованных активов, благодаря чему доллар США обновил рекорды против  нескольких товарных валют. USD/CAD отметил 11-летний максимум на отметке 1,3457. GBP/USD также продолжил нести потери, спустившись к отметке 1,5128.
На фондовых рынках в лидерах падения вновь стали азиатские бенчмарки - японский Nikkei (-1,0%) и гонконгский Hang Seng (-2,86%). Причины все те же – беспокойство по поводу состояния китайской экономики. Товарно-сырьевые рынки вели себя разнонаправленно. Золото спустилось до отметки $1126,80 за унцию. Тем временем, Brent смогла подрасти в район 48,00 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-29-sientiabria-vsie-bieghut-bieghut-bieghut/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 01.10.2015 10:37
Обзор за 30 сентября: конец налоговых периодов порадовал рынки

Доллар США испытал всплеск интереса, по большей части, на череде слабоватых отчетов из Европы. Германские розничные продажи упали на 0,4%, хотя предполагался неизменный уровень. Уровень безработицы в стране вырос на 2 тыс., хотя ждали сокращения на 5 тыс. человек. И это еще Volkswagen не начал массовые увольнения. И, наконец, предварительный CPI еврозоны впервые с марта текущего года оказался отрицательным, вернув на сцену разговоры о дефляции. Тем не менее, EUR/USD практически не отреагировала на все происходящее, четко придерживаясь своего нового статуса «безопасного актива», лишь к закрытию пара подошла к отметке 1,1170.
На фондовые рынки, наконец, пришел оптимизм, что, вероятно, было связано с закрытием третьего квартала и месяца, а в США еще и финансового года. Даже слабые экономические отчеты со всего мира не вызвали особых расстройств. Тем временем, товарно-сырьевые рынки оживились. Золото резко рухнуло, добравшись до двухнедельных минимумов в районе 1110  долл./унц. на публикации китайского отчета по объемам пополнения своего золото-валютного резерва. Тем временем, Brent получила поддержку со стороны роста геополитической напряженности на Ближнем Востоке – актив касался максимума 48,94 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-30-sientiabria-koniets-naloghovykh-pieriodov-poradoval-rynki/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.10.2015 10:08
Обзор за 1 октября: рынок труда поможет ФРС определиться

Товарные валюты смогли продемонстрировать резкое укрепление на радостях о том, что PMI промышленного сектора Китая хотя бы совпал с прогнозами. AUD/USD  смогла дорасти до максимума 0,7084, а NZD/USD  - до 0,6449. Тем временем, европейские отчеты  не порадовали: несмотря на то, что индексы удерживались выше 50-пунктового «водораздела», показатели, в большинстве, вышли ниже прогнозов.
Радость, с которой фондовые индексы по всему миру восприняли даже вышедшие в соответствии с прогнозами китайские данные, говорит о том, как внимательно следит весь мир сейчас за состоянием КНР. Тем временем, товарно-сырьевые рынки демонстрировали противоречивую динамику. Золото все еще остается под давлением, хотя и восстановилось в район 1117 долл./унц. Тем временем, Brent получила поддержку со стороны роста геополитической напряженности на Ближнем Востоке – актив в моменте касался максимума 49,80 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-1-oktiabria-rynok-truda-pomozhiet-frs-opriedielit-sia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.10.2015 14:38
Обзор за 28 сентября-2 октября: когда доллар разочарован
Начало недели оказалось для фондовых активов не самым оптимистичным. Они оставались под давлением во многом на фоне опасений относительно перспектив китайской экономики. Однако во второй половине недели на рынок вернулся оптимизм, связанный с закрытием месяца, квартала, а в Штатах еще и финансового года. Усилились позитивные настроения и после данных по рынку труда США, которые дали основания ждать более длительного периода низких ставок. А результате американские бенчмарки отыграли  понесенные в начале недели потери. Dow Jones  вырос на  1,24%.  NASDAQ  укрепился на 1,36%.  Гонконгский HSI завершил короткую рабочую неделю с итогом +1,38%. И даже немецкий DAX 30 (FDAX), ослабленный скандалом с Volkswagen, на всеобщем оптимизме вырос на  0,57%. 
Пара USD/RUB всю неделю демонстрировала сдержанную динамику, оставаясь под влиянием цен на нефть, которые удерживаются в диапазоне. Котировки выросли  на 0,82%.  Пара USD/CAD отошла от 11-летнего максимума. В большей степени движение было обусловлено техническими факторами и всего лишь усилилось после данных по рынку труда США, вызвавших разочарование американского доллара. Потери пары по итогам недели составили 1,31%.           
Золото большую часть недели оставалось под давлением на фоне ожиданий повышения ставки ФРС США еще до конца текущего года. Но после того, как стало известно, что в сентябре экономика США создала всего лишь 142 000 новых рабочих мест вместо ожидающихся 203 000, продемонстрировало резкое восстановление. ПО итогам недели актив потерял всего 0,98%. Нефть марки Brent так и не вышла за пределы установившегося ранее диапазона 47,00 – 50,-0. Черное золото  завершило неделю падением на 0,35%.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-28-sientiabria-2-oktiabria-koghda-dollar-razocharovan/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.10.2015 10:51
Обзор за 5 октября: «сезон отчетности» пришел

В итоге, AUD/USD смогла подрасти до отметки 0,7110, а вот европейские валюты после первых попыток роста все же вновь попали под распродажи в связи со слабыми отчетами PMI в сфере услуг. USD/RUB смогла вырасти на теме укрепляющейся нефти.
Фондовые индексы продолжили праздновать слабый американский отчет второй день подряд. Похоже тех, кто закладывал в цену вероятность повышения ставки на октябрьском  заседании FOMC, уже не осталось на рынке. Тем временем, товарно-сырьевые активы также провели день в «зеленой зоне». Золото восстановилось в район 1135,14 долл./унц. Тем временем, Brent получила поддержку со стороны роста геополитической напряженности на Ближнем Востоке – актив в моменте касался максимума 49,83 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-5-oktiabria-siezon-otchietnosti-prishiel/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 07.10.2015 11:09
Обзор за 6 октября: Нефть. Возвращение

Главной новостью азиатской сессии во вторник стало решение РБА оставить ставку на прежнем уровне, что помогло AUD/USD  добраться до максимума 0,7148, как мы и прогнозировали в предыдущем обзоре. Помимо этого, внимание привлекла динамика USD/RUB. Пара впервые с 11 августа коснулась отметки 63,25 под влиянием позитивной динамики цен на нефть.
Тем временем, фондовые индексы вступили в фазу коррекции после продолжительного периода роста. Свою роль сыграли и последнее исследование МВФ, показавшее снижение прогнозов по мировым темпам роста в 2015 году с 3,3% до 3,1%. Тем временем, товарно-сырьевые активы вновь провели день на позитиве. Золото восстановилось в район 1151,24 долл./унц. Тем временем, Brent продолжает получать поддержку со стороны роста геополитической напряженности на Ближнем Востоке – актив в моменте касался максимума 51,96 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-6-oktiabria-nieft-vozvrashchieniie/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 08.10.2015 11:09
Обзор за 7 октября: протокол FOMC нужен для одного


На валютном рынке в среду звездой был британский фунт. GBP/USD доросла до максимума 1,5321 на совокупности факторов. Во-первых, свою роль сыграли потоки  в рамках поглощений и слияний. Ab InDev обновило свое предложение по покупке SABMiller, на этот раз за 104 млрд долларов. Такая крупная сделка приведет к покупке внушительной суммы британской валюты и может поддержать спрос на нее в течение ближайших недель. Кроме того, британское промпроизводство выросло за месяц на 1,0% против прогноза 0,3%. Тем временем, USD/RUB получила свою порцию поддержки от продолжившегося роста цен на нефть. Пара добиралась до 2-месячного минимума 61,65, хотя к закрытию откорректировала большую часть потерь.
Тем временем, фондовые индексы продолжили умеренный рост на надеждах по поводу стабилизации ситуации в Китае и завершению периода распродаж. На товарно-сырьевом рынке все хорошо. Золото борется с сопротивлением в районе 1150,00 долл./унц. Тем временем, Brent все еще испытывает спрос на общем позитивном настрое в отношении перспектив рынка энергоносителей. Актив добирался до месячного максимума на 53,12 долл./барр., хотя к закрытию растерял большую часть прибыли.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-7-oktiabria-protokol-fomc-nuzhien-dlia-odnogho/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.10.2015 10:52
Обзор за 8 октября: фунт любит цифру 500

Доллар США в течение всего дня оставался под давлением в ожидании протокола FOMC. Тем временем, балом правили европейские валюты. EUR/USD получает поддержку даже на фоне негативной статистики: вчера германская организация пересмотрела на понижение прогноз по ВВП Германии на 2016 год до 1,8% от предварительной оценки 2,1%. Тем временем, Банк Англии своим выступление приостановил начавшийся было рост GBP/USD. На заседании стало ясно, что представители MPC все еще недовольны силой инфляционного  давления, что дает явный намек на более продолжительный период ультранизких ставок.
Протокол FOMC не принес ничего нового, а лишь подтвердил, что до выхода слабоватых данных с рынка труда большая часть членов Комитета была настроена на повышение ставки в этом году. Впрочем,  фондовым рынкам было этого достаточно – они не получили излишней агрессии, они  увидели сомнения, поэтому рост индексов продолжился. Золото колебалось в районе 1142,00 долл./унц. Тем временем, Brent получила поддержку со стороны слухов о грядущем заседании ОПЕК. Актив обновил 5-недельный максимум на уровне 53,49 долл./барр., хотя к закрытию немного откатился. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-8-oktiabria-funt-liubit-tsifru-500/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.10.2015 15:12
Обзор за 5 октября - 9 октября: когда сырье растет

В пятницу удивление вызвала динамика евро – EUR/USD обновила 3-недельный максимум на отметке 1,1379, на теме общей слабости доллара США. Возможно, свою роль здесь сыграл и протокол FOMC, из которого стало ясно, что слабая инфляция и темпы роста мировой экономики серьезно беспокоят представителей ФРС. Товарно-сырьевой блок валют также наслаждались ростом, благодаря широкомасштабному укреплению цен на металлы и нефть.
Фондовые индексы в пятницу пребывали в позитивном настроении, хотя резких скачков уже не показывали. Зато, товарно-сырьевые рынки насладились ралли сполна. Золото добиралось до максимума 1158,84 долл./унц. Тем временем, Brent касалась 54,02 долл./барр., но к закрытию торгов вернулась в район 52,00 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-5-oktiabria-9-oktiabria-koghda-syr-ie-rastiet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.10.2015 11:19
Обзор за 12 октября: всем хорошо, кроме доллара

Понедельник прошел довольно спокойно и относительно позитивно для всех, кроме доллара США. Выступление Стэнли Фишера с его намеками на то, что повышения ставки может и не быть в очередной раз подорвало позиции американской валюты и поддержало пару EUR/USD, которая смогла дорасти до 3-недельного максимума 1,1396. Неплохую динамику демонстрировали и товарные валюты: AUD/USD добралась до почти 2-месячного максимума 0,7377.
Фондовые индексы в понедельник демонстрировали умеренный позитив, а  на общем фоне выделялся лишь британский FTSE (Z), который попал под небольшое давление в связи с негативной динамикой отдельных акций в его составе. Товарно-сырьевые рынки все еще в хорошем расположении духа. Золото добиралось до максимума 1168,94 долл./унц. Тем временем, Brent касалась 53,58 долл./барр., но к закрытию торгов вернулась в район 51,90 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-12-oktiabria-vsiem-kromie-dollara/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 14.10.2015 09:59
Обзор за 13 октября: Китай продолжает всех пугать

Фунт продемонстрировал очередной обвал на фоне слабых экономических отчетов из Великобритании. Инфляция не только оказалась ниже прогнозов, но и перешла на отрицательную территорию, так как все ожидания более скорого повышения ставки от Банка Англии были сведены к нулю. GBP/USD упала к 5-дневному минимуму 1,5199 в считанные минуты. Что интересно, в азиатскую сессию британская валюта даже смогла подрасти на известиях, что соглашение по цене между Abn InDev и SAB Miller достигнуты. Товарные валюты также пострадали под давлением данных по торговому балансу Китая: объемы импорта сократились на 17,7%, вызвав расстройство у торговых партнеров. AUD/USD вернулась ниже 0,73, а NZD/USD – скатилась в район 0,6680.
Фондовые индексы намечают очередной разворот после всплеска позитива.  Настроение бенчмаркам подпортили очередные подтверждения слабости китайской экономики. Товарно-сырьевые рынки также не смогли проигнорировать все происходящее, однако после краткосрочных продаж активы смогли восстановиться. Золото добиралось до максимума 1166,29 долл./унц. Тем временем, Brent скатилась до отметки 49,60 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-13-oktiabria-kitai-prodolzhaiet-vsiekh-pughat/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.10.2015 11:20
Обзор за 14 октября: Фунт. Реабилитация

Британский фунт смог не только реабилитироваться, но и продемонстрировать резкое движение вверх на позитивных данных с рынка труда. GBP/USD доросла до 1,5-месячного максимума 1,5494, так как показатель безработицы упал до минимального с августа 2008 года. Однако стоит учесть, что были и разочарования – инфляция заработной платы все еще остается на довольно слабых уровнях. Показатель средней заработной платы составил 3,0% против прогноза 3,1%. Опубликованные в американскую сессию слабые розничные продажи в США только усилили давление на доллар – EUR/USD выросла до месячного максимума 1,1488.
Фондовые индексы были подавлены с самого утра, так как данные из Китая вновь расстроили – инфляция оказалась слабее прогнозных значений. Американский отчет по розничным продажам только ускорил бегство из рискованных активов. Товарно-сырьевые рынки реагировали разнонаправленно. Золото сосредоточилось на своем статусе безрискового актива и доросло до максимума 1189,74 долл./унц. Тем временем, Brent расстраивалась по поводу перспектив спада мировой экономики, что заставило ее скатиться до отметки 49,20 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-14-oktiabria-funt-rieabilitatsiia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 16.10.2015 09:06
Обзор за 15 октября: переломный этап иены

В четверг на валютном рынке главной темой стала слабость евро, который резко сдал на комментариях представителя ЕЦБ Новотны. Он отметил, что регуляторы нужны новые инструменты, включая структурные изменения для дальнейшей реализации программы количественного смягчения. В результате, EUR/USD добиралась до минимума 1,1362, сведя на нет все заработанное днем ранее. Кроме того, в центре внимания оставались и товарные валюты. AUD/USD отреагировала на данные по рынку труда, вышедшие хуже прогнозов, однако быстро реабилитировалась, так как рынок уже устал продавать «оззи» - пара в моменте добиралась до отметки 0,7363.
Фондовые индексы развернулись и ушли в плюс после распродаж предыдущих дней. Свою лепту внесли и более оптимистичные, чем ожидалось, данные по инфляции в США. Товарно-сырьевые все еще демонстрировали противоречивую динамику. Золото продолжило рост, добравшись до 1191,59 долл./унц. Тем временем, Brent попала под давление американских данных по запасам нефти и спустилась к минимуму 48,68 долл./барр, однако к закрытию все же смогла восстановиться в район 49,80.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-15-oktiabria-pierielomnyi-etap-iieny/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.10.2015 13:12
Обзор за 12 октября - 16 октября: шансы на повышение ставки падают

Фондовые рынки продолжили свой рост на прошедшей неделе по мере того как поступившая макроэкономическая статистка дала повод ожидать, что ФРС все-таки не будет торопиться с повышением учетной ставки в 2015 году. Розничные продажи за сентябрь оказались хуже ожиданий, а Индекс потребительских цен зафиксировал нулевой рост инфляции по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года. В условиях, когда во внешнем секторе царит неопределенность, собственная экономика замедляется, а инфляция находится на низком уровне, спешить с ужесточением денежно-кредитной политики не имеет смысла. Соответственно, инвесторы продолжали покупать акции. S&P 500 по итогам недели прибавил 1,1%, NASDAQ 2,1%, а Dow Jones 1,0%.
Цены на нефть основных эталонных сортов оказались под давлением после того как ОПЕК зафиксировал рост добычи в сентябре на 110 тысяч баррелей, а статистика из Китая просигналила, что вторая экономика мира, являющаяся также крупнейшим импортером нефти, продолжает замедляться. После того как Агентство энергетической информации отметило снижение добычи в США на 130 тысяч баррелей в сутки в сентябре инвесторы полагали, что сокращение добычи здесь компенсирует рост производства со стороны картеля, но сейчас это предположение оказалось под сомнением. Снижение инфляционного давления в Китае и низкое чтение индексов делового оптимизма заставляет полагать, что в «Поднебесной» дела тоже идут не лучшим образом. Brent подешевел на 4,4%, а WTI на 4,2%.
Золото продолжило уверенный рост, так как снижение вероятности повышения ставки на заседании ФРОС в декабре продолжат давить на позиции доллара. «Желтый металл» достиг максимальных уровней за 3,5 месяца, коснувшись отметки 1189 долларов за тройскую унцию. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-12-oktiabria-16-oktiabria-shansy-povyshieniie-stavki-padaiut/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.10.2015 10:25
Обзор за 19 октября: нефть еще может

Понедельник открылся довольно вяло, даже несмотря на публикацию серию отчетов из Китая, оказавшихся чуть сильнее  прогнозов, однако подтвердивших дальнейшее охлаждение экономики. Кроме того, рынок активно готовится к заседанию ЕЦБ, потихоньку продавая евро. В результате, EUR/USD добиралась до 10-дневного минимума 1,1308. AUD/USD смогла коснуться 0,7306, но ушла ниже к завершению торгов.
Фондовые индексы оставались под умеренным давлением, все еще переживая по поводу охлаждения китайской экономики. Товарно-сырьевые рынки также демонстрировали. Золото спустилось до 1169,30 долл./унц. Тем временем, Brent прочно закрепилась ниже 50,00 и скатывалась в течение дня к минимуму 48,55 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-19-oktiabria-nieft-ieshchie-mozhiet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 21.10.2015 10:57
Обзор за 20 октября: техническое совещание по нефти

Главными новостями прошедшего дня на валютном рынке стала победа либералов в Канаде, прервавшая 10-летнее царство консерваторов. USD/CAD поначалу рванула вверх и коснулась недельного максимума 1,3047, однако разворот не заставил себя ждать и закрытие произошло на 1,2979. Самым слабым звеном стала NZD/USD, которая попала под давление со стороны цен на молочную продукцию. Аукцион показал первое за 2 месяца падение стоимости товара, что вновь вернуло страхи по поводу состояния экономики Новой Зеландии и отправило пару к минимуму 0,6734 от максимума 0,6845.
Фондовые индексы замерли в ожидании более интересных катализаторов. Впрочем, и товарно-сырьевые рынки вели себя довольно сдержанно. Золото торговалось вблизи 1176,70 долл./унц. Тем временем, Brent все еще удерживается ниже 50,00 и скатывалась в течение дня к минимуму 48,20 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-20-oktiabria-tiekhnichieskoie-sovieshchaniie-niefti/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 22.10.2015 10:03
Обзор за 21 октября: товарным рынкам не здоровится

Среда прошло довольно спокойно для валютного рынка, так как Гонконг ушел на праздники, а экономический календарь не будоражил сознание. Двигались лишь товарные валюты на колебаниях сырьевых рынков. AUD/USD cкатилась к 5-дневному минимуму 0,7201, а NZD/USD добралась до уровня 0,6697. Киви продолжает нести потери от неудачного аукциона по молочной продукции, так как цены показали первое падение за последние 4 месяца. Кроме того, агентство Fitch понизило рейтинг Fonterra с AA- до A. Привлек внимание и USD/CAD в связи с заседанием Банка Канады по ставке, на котором он понизил прогноз по ВВП на 2016 год до 2% от 2,3% ранее. Падающая нефть также внесла свою лепту в движение.
Фондовые индексы демонстрировали умеренное укрепление, скорее просто консолидируясь вблизи достигнутых уровней. Товарно-сырьевые рынки попали под дополнительное давление. Золото скатилось к минимуму 1163,55 долл./унц. Тем временем, Brent пыталась обновить октябрьские минимумы, коснувшись отметки 47,48 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-21-oktiabria-tovarnym-rynkam-nie-zdorovitsia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.10.2015 11:29
Обзор за 26 октября: «похмелье» фондовых рынков

В понедельник ажиотаж и эйфория в связи с более мягким настроем ЦБ еврозоны и Китая сошла на нет, и пришел черед коррекции. Пара EUR/USD смогла немного восстановить позиции, вернувшись в районе 1,1050. Опубликованный днем отчет от IFO показал, что Германия не сильно переживает по поводу ситуации с Volkswagen: индекс делового климата превысил прогнозы, а оценка текущей ситуации оказалась ниже ожиданий.
Фондовые индексы также вступили в режим коррекции, причем больше остальных ослаб гонконгский China 50 (HSI). Среди акций серьезные потери понесли Apple (AAPL) и Ferrari (RACE). Товарно-сырьевые рынки все еще демонстрируют негативный тренд. Золото удерживалось вблизи 1166,00 долл./унц. Тем временем, Brent колебалась в районе 47,70 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-26-oktiabria-pokhmiel-ie-fondovykh-rynkov/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.10.2015 10:44
Обзор за 27 октября: нефть не может расти из-за Китая

Вчера рынок обсуждал британский ВВП, который не дотянул до прогнозных значений и отправил GBP/USD ниже 1,53, правда, только на время. Инвесторы понимают, что это лишь первая оценка темпов роста в третьем квартале, сделанная на основе лишь 50% данных (преимущественно, по объемам производство). Перспективы роста показателя в рамках ближайших переоценок велики, учитывая сильные показатели британских розничных продаж в период с июля по сентябрь. Кроме того, на рынке наблюдался рост спроса на безрисковые активы, что привело к падению USD/JPY почти на 100 пунктов к минимуму 120,15.  Тем временем, USD/RUB вдохновилась падением нефти и доросла до 3-недельного максимума 64,87.
Те же настроения, что надавили на пару USD/JPY, оказали давление и на мировые фондовые индекс. Среди акций серьезные потери понесли Petrobras (PBR) и Ferrari (RACE). Товарно-сырьевые рынки демонстрируют противоречивую динамику. Золото пытается восстановиться в район 1166,80 долл./унц. Тем временем, Brent упала до 2-месячного минимума 46,39 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-27-oktiabria-nieft-nie-mozhiet-rasti-kitaia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 29.10.2015 09:20
Обзор за 28 октября: в чем причины агрессии ФРС?

Слабые данные по австралийской инфляции оказали давление на AUD/USD, так как вновь вернули на рынок разговоры о том, что Резервный Банк Австралии все же пойдет на снижение ставки на ближайшем заседании, запланированном на следующую неделю. В итоге, пара спустилась к 3-недельному минимуму 1,7080, удерживаясь неподалеку в течение всего торгового дня. USD/RUB, тем временем, резко обвалилась, получив поддержку со стороны выросших цен на нефть. Пара достигла 63,28 на закрытии. Ну и конечно, вечером в центре внимания оказался более агрессивный,  чем ожидалось, настрой ФРС, намекнувший на повышение ставки в декабре и спровоцировавший рост USD/JPY до 121,25.
Фондовый рынок воспринял позитивный настрой FOMC с оптимизмом, больше сконцентрировав внимание на перспективах роста экономики, чем на ужесточении монетарной политики. Четким намек ФРС на «следующее заседание» запал всем в душу и стимулировал спрос на индексы. На товарно-сырьевые рынки такой исход принес смуту. Золото скатилось в район 1152,29 долл./унц., а вот Brent развернулась и смогла восстановиться выше 49,00 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-28-oktiabria-chiem-prichiny-aghriessii-frs/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 30.10.2015 10:55
Обзор за 29 октября: Pfizer покоряет мир

После бурных эмоций среды первая половина дня для валютного рынка прошла довольно спокойно, если не считать драмы, разыгравшейся в Новой Зеландии. Резервный банк Новой Зеландии оставил ставку на прежнем уровне, но четко дал понять, что текущий рост киви его не устраивает. Это отправило NZD/USD к минимуму 0,6621, однако к закрытию четверг пара смогла скорректироваться вверх. Слабый отчет по американскому ВВП в 3 квартале помог EUR/USD восстановиться к 1,0985.
Фондовый рынок, по большей части, испытывал коррекцию после первоначального роста на выходе решения по ФРС. Более сдержанными в падении были американские индексы. В лидерах падения среди акций оказались бумаги Ferrari (RACE), потерявшие почти 2%, и это прекрасно укладывается в наш сценарий новой инвестиционной идеи. На товарно-сырьевых рынках продолжилось падение. Золото скатилось в район 1145,86 долл./унц., а Brent вернулась обратно к 48,14 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-29-oktiabria-pfizer-pokoriaiet-mir/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.11.2015 11:35
Обзор за 26-30 октября: когда ФРС настроен агрессивно

Фондовые индексы на минувшей неделе показали смешанную динамику.  Наиболее стойко удар со стороны ФРС, который по итогам октябрьского заседания дал намек на то, что повышение ставки может произойти уже в декабре, выдержали американские бенчмарки. По итогам недели Dow Jones  вырос на  символические 0,34%.  NASDAQ  укрепился на 0,74%. Немецкий DAX 30 (FDAX) завершил неделю практически без изменений, потеряв всего 0,13%. Относительную стабильность индексу позволяют демонстрировать ожидания дополнительных мер стимулирования экономики со стороны ЕЦБ. А вот азиатские индексы понесли потери. Японский Nikkei (NKD) теряет 1,43%, разочарованный решением Банка Японии не вносить изменений в монетарную политику. Гонконгский HSI завершил неделю с итогом -3,53%.
Пара USD/RUB, несмотря на то, что решение Банка России немного поддержало рубль, все же завершает неделю с ростом на 2,28%. Но это, в целом, закономерно, поскольку рубль весьма чувствителен к динамике цен на нефть, которая в последнее время явно не впечатляет. Не стоит забывать и о том, что доллар получил ощутимую поддержку со стороны комментариев ФРС США.           
Драгоценные металлы неделю завершили с потерями. Золото достигло трехнедельного минимума (1139,25), потеряв 1,92%. Серебро также закрылось со снижением на 1,74%. В условиях ожидания ужесточения монетарной политики ФРС США, драгоценные металлы, не приносящие процентного дохода, пользуются невысоким спросом.  Нефть марки Brent завершила  неделю ростом на 2,96%. В пятницу дополнительную поддержку черное золото получило на фоне дальнейшего сокращения числа работающих буровых установок в США (-16 единиц за неделю). Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-26-30-oktiabria-koghda-frs-nastroien-aghriessivno/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 03.11.2015 09:54
Обзор за 2 ноября: почему FTSE может упасть

Первая половина дня вновь прошла под знаком британского  фунта. Данные PMI в обрабатывающей промышленности Великобритании вышли выше прогнозов, поддержав рост GBP/USD в район 1,55. Правда, пробоя отметки так и не состоялось: пара откатилась в район 1,5460.  Кроме того, USD/RUB делала попытки уйти в район 63,00, однако разворот цен на нефть не позволил рублю укрепиться дальше.
Фондовый рынок, по большей части, восстанавливался, позитивно восприняв данные по деловой активности в Японии и Европе. Лидером роста стал  германский DAX (FDAX), прибавивший 1,3%. На товарно-сырьевых рынках царила противоречивая динамика. Золото скатилось в район 1134,34 долл./унц., а Brent подросла в район 49,30 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-2-noiabria-pochiemu-ftse-mozhiet-upast/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 04.11.2015 12:28
Обзор за 3 ноября: пробьет ли Brent 50

Резервный Банк Австралии не тронул уровень процентной ставки, поддержав спрос на AUD/USD и направив его к недельному максимуму 0,7218. Стоит отметить, что и в коммюнике регулятор звучал гораздо агрессивнее, отметив, что волатильность на финансовом рынке за последний месяц восстановилась, а негативное влияние со стороны Китая нейтрализуется умеренным восстановлением в США и Европе. Кроме того, пара USD/RUB спустилась к недельному минимуму 62,43.
Американские фондовые индексы демонстрировали позитивный настрой, в то время как Европа и Азия показывали противоречивую динамику. Лидером роста стала бразильская акция Petrobras (PBR), прибавившая 7,9%. Недаром мы сделали на нее ставку в рамках портфеля «Анти-ФРС». На товарно-сырьевых рынках царила противоречивая динамика. Золото продолжало падать, пробравшись в район 1121,51 долл./унц., а Brent доросла до максимума 50,03 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-3-noiabria-prob-iet-brent-50/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 05.11.2015 09:52
Обзор за 4 ноября: Йеллен настаивает

Первую половину дня валюты удерживались довольно в узких диапазонах, хотя доллар США явно испытывал повышенный спрос в преддверии ключевых американских отчетов текущей недели. Утром разочаровали новозеландские данные, подтвердившие снижение уровня занятости на 0,4% против прогноза +0,4%. Кроме того, интерес представляли и данные по деловой активности в сфере услуг Великобритании: 54,9 против прогноза 54,6. Тем не менее, после выступления Йеллен и намеков на вероятность повышения ставки в декабре шансы этого шага повысились на 8%, а доллар США резко возрос в цене. Больше остальных понесла потери пара NZD/USD, потерявшая почти 2% и достигшая месячного минимума 0,6580. Кроме того, EUR/USD скатилась к 3-месячному минимуму 1,0843. Больше остальных рос Bitcoin, который сумел прибавить больше 20% - до максимума 459,21.
Фондовые индексы попали под влияние комментариев Йеллен: естественным образом это надавило на бенчмарки США. Лидером динамики вновь стала бразильская акция Petrobras (PBR), однако на этот раз она потеряла 5,42%. Золото продолжало падать, скатившись в район месячного минимума 1106,44 долл./унц., а Brent растеряла весь рост и вернулась в район 48,47 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-4-noiabria-iiellien-nastaivaiet/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 06.11.2015 15:04
СЕБЕРО: сильные данные NFP окажут давление на металл

Фундаментальные основания
Серебро оказалось под давлением. На текущем этапе одним из ключевых моментов, который обуславливает динамику драгоценных металлов являются ожидания по монетарной политике ФРС США. Мало того, что сопроводительное заявление регулятора оказалось достаточно агрессивным. Усилили ожидания повышения в декабре и комментарии Джанет Йеллен, сделанные 4 ноября. Она назвала декабрь вполне «реальной датой» для начала ужесточения. Сегодня выйдет отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе США. Если данные будут достаточно сильными, что вполне возможно, учитывая рост компонента занятости в составе индекса ISM в сфере услуг, доллар может продолжить рост. Естественно, что на этом фоне номинированные в нем активы окажутся под давлением.   
Технические основания
В районе уровня 14,980 цены сформировали поддержку. При условии, что  уровень будет преодолен, могут усилиться продажи, что спровоцирует ускорение падения. На внутридневных графиках  котировки закрепились ниже уровня 50-интервальной скользящей средней, что также позволяет ждать падения в краткосрочной перспективе.   
Рекомендации по рискам
Чтобы Ваш риск оставался в категории консервативного, желательно, чтобы он (в случае получения stop-loss) составлял не более 2,5% от депозита. Рекомендуемый минимальный депозит для данной сделки 280$.
Источник: ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/siebiero-sil-nyie-dannyie-nfp-okazhut-davlieniie-mietall/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 09.11.2015 11:31
Обзор за 2 - 6 ноября: перспективы проясняются

На минувшей неделе рынок нашел немало поводов для волнений.  Главный вывод, который можно было сделать по итогам минувшей пятидневки – повышению ставки ФРС быть и, возможно, уже в декабре. Агрессивные комментарии Джанет Йеллен и сильные данные по занятости в несельскохозяйственном секторе только усилили подобные ожидания. Но американские бенчмарки все это восприняли как  свидетельства достаточной силы экономики и только замедлили рост в конце недели. Dow Jones  вырос на  1,38%.  NASDAQ  укрепился на 1,23%. Немецкий DAX 30 (FDAX) завершил неделю ростом на 1,75%, чему отчасти способствовала слабость евро.  Японский Nikkei (NKD) добавил 3,12% на фоне заявлений главы национального регулятора о том, что ЦБ делает все необходимое для борьбы с дефляцией и продолжит играть свою роль в стимулировании японских компаний к активизации инвестиций. 
На валютном рынке пара EUR/USD остается под давлением.  Котировки обновили 7-ми месячный минимум, снизившись к отметке 1,0706. Потери составили 2,38%. Основная причина кроется в разнице настроений ФРС и ЕЦБ в отношении монетарной политики. Пара USD/RUB завершает неделю с ростом на 1,5%. Низкие цены на нефть и сильный доллар явно препятствуют росту рубля.           
Драгоценные металлы неделю завершили с потерями. Золото достигло трехмесячного минимума (1085,44), потеряв 4,71%. Серебро также закрылось со снижением на 5,17%. Сильный отчет по рынку труда США спровоцировал рост ожиданий скорого повышения ставки Федрезервом.  Нефть марки Brent завершила  неделю падением на 3,58%. В том числе это произошло  и на фоне укрепления доллара, что делает номинированные в нем активы дешевле. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-2-6-noiabria-pierspiektivy-proiasniaiutsia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 10.11.2015 11:18
Обзор за 9 ноября: в доллар еще верят, но прибыль фиксируют

Понедельник начался с коррекции на валютном рынке, правда, сила доллара все еще оставалась непререкаемой. Резкий рост американской занятости в пятницу, возможно, еще всю неделю будет оказывать поддержку USD. Тем не менее, EUR/USD смогла восстановиться в район 1,0760, а GBP/USD – в область 1,5110. И только USD/JPY продолжила идти вверх, добравшись до отметки 123,60, невиданной с августа текущего года.
Фондовые индексы, в общем, оставались «в красном». И даже японский Nikkei (NKD), который с утра  смог укрепиться на резком ослаблении иены, растерял все заработанное под закрытие торговых суток. Товарно-сырьевые рынки переживали умеренную коррекцию после внушительных пятничных распродаж. Золото смогло вернуться в район 1190,60 долл./унц., а Brent подросла до 48,00 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-9-noiabria-dollar-ieshchie-vieriat-pribyl-fiksiruiut/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 11.11.2015 11:11
Обзор за 10 ноября: почему у Nikkei есть потенциал

Минимум экономических событий привели к ограниченным колебаниям в рамках узких диапазонов, хотя спрос на доллар не прекращал падать, а EUR/USD обновила многомесячные минимумы на отметке 1,0673. Из экономических релизов интерес представляли данные по инфляции в Китае, подтвердившие снижение ценового давления как на потребительском, так и на производственном уровне. По индексу PPI был отмечен уже 44 месяц падения подряд. Вкупе со слабыми данными по торговому балансу все это указывает на дальнейшее охлаждение китайской экономики и вероятность дополнительного стимулирования со стороны центробанка Китая.
Фондовые индексы продолжили нести потери, хотя японский Nikkei (NKD) все же смог вырасти более чем на 1% на падении национальной валюты. Товарно-сырьевые рынки оставались под давлением. Золото торговалось вблизи 1188,34 долл./унц., а Brent удерживалась в районе 48,20 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-10-noiabria-pochiemu-nikkei-iest-potientsial/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 12.11.2015 11:30
Обзор за 11 ноября: как работать с фунтом?

Учитывая выходной в США, а также скудный экономический календарь в центре внимания оставалась динамика GBP/USD, так как Великобритания выпустила данные по рынку труда. Итак, британская занятость достигла максимальной отметки на уровне 73,7%, однако и заработная плата (3,0% против прогноза 3,2%), и число заявок на пособия по б/р (+3,3 тыс. против +1,5 тыс.) оказались хуже прогнозов. В итоге, пара от уровня открытия 1,5114 доросла до 1,5220 на вере в сильную экономику Великобритании.
Европейские и азиатские фондовые индексы смогли продемонстрировать небольшой рост в ходе торгов среды, однако американские бенчмарки оставались под давлением агрессивного настроя ФРС. Тем временем, товарно-сырьевые рынки удерживались вблизи недавно достигнутых минимумов. Золото торговалось в районе 11878, долл./унц., а Brent спустилась в область 46,70 долл./барр.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-11-noiabria-rabotat-funtom/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 13.11.2015 11:26
Обзор за 12 ноября: когда товары дешевеют

Самые внушительные движения в четверг на валютном рынке показывали «оззи» и рубль. Утром были опубликованы данные по австралийскому рынку труда, которые вышли значительно выше прогнозов (58 тыс. против прогноза 15 тыс.) и поддержали интерес к AUD/USD – пара от уровня 0,7060 открытия взлетела до 0,7153.Тем временем, резкое падение цен на нефть вызвало внушительное ослабление рубля: USD/RUB от уровня открытия 64,86 добралась до 66,27.
Давление на фондовые индексы усилилось. Позитивную динамику демонстрировал лишь гонконгский HSI, который подрос на слухах о  том, что Народный Банк Китая может смягчить курс денежно-кредитной политики вновь. Кроме того, не радовали и товарно-сырьевые рынки. Если в истории с медью (HG) свою роль сыграла пессимистичная статья от Goldman Sachs, то на Brent надавил отчет от ОПЕК, который вчера подтвердил, что картина слабого спроса не меняется, а вот профицит предложения продолжает расти и уже достиг максимального за десятилетие. В итоге, актив скатился к 2,5-месячному минимуму 45,13 долл./барр. Золото скатывалось к отметке 1074,08 долл./унц., однако вернулось в район 1088.
Продолжение читайте на сайт ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-12-noiabria-koghda-tovary-dieshievieiut/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 15.11.2015 21:46
Обзор за 9-13 ноября: когда макроэкономические отчеты вызывают сомнения

Фондовые рынки завершили неделю «в красном».  Dow Jones  упал на  3,84%.  NASDAQ  потерял 4,58%. С одной стороны, давление на бенчмарки оказывают ожидания скорого начала ужесточения монетарной политики ФРС США. Но с другой, индексы не слишком оптимистично воспринимают и негативную статистику из Штатов (как, в частности, произошло в пятницу после выхода более слабых, чем ожидалось, данных по розничным продажам).  Немецкий DAX 30 (FDAX) также завершил неделю снижением на 3,19%, в том числе, под влиянием признаков дальнейшего замедления темпов роста немецкой экономики (ВВП вырос на 0,3% кв/кв в 3 квартале против роста на 0,4% во втором).  Под давлением оказался и гонконгский HIS, потерявший по итогам недели 2,65%. Ряд негативных данных по экономике Китая (падение ценового давления, более медленный, чем ожидалось рост объемов промпроизводства, сокращение объемов кредитования до 476,6 млрд против прогноза 1140 млрд) оказали на бенчмарк давление. 
На валютном рынке пара EUR/USD снова обновила 7-ми месячный минимум, снизившись к отметке 1,0673, но впоследствии совершила отскок. В результате, неделю пара завершила практически без изменений, потеряв символические 0,08%. Пара USD/RUB завершает неделю с ростом на 3,45%. Рубль оказался под влиянием цен на нефть.           
На товарно-сырьевом рынке большая часть активов оставалась под давлением во многом на фоне опасения снижения спроса со стороны Китая. Медь (HG) подешевела на 3,57%, платина (PL) потеряла 8,57%, добравшись до минимума за 7 лет (859,9), палладий (РА) обвалился на 12,82%. Золото (XAU/USD) обновило июльский минимум (1074,08), но падение продолжить не смогло. Потери составили 0,56%. Серебро (XAG/USD) также закрылось со снижением на 3,45%. Нефть марки Brent завершила  неделю падением на 6,77%, отметив минимум на уровне 44,14. Давление на черное золото также оказывают свидетельства усиления дисбаланса спроса и предложения на мировом рынке. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-9-13-noiabria-koghda-makroekonomichieskiie-otchiety-vyzyvaiut-somnieniia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 17.11.2015 11:10
Обзор за 16 ноября: трагедию отыграли быстро

Первоначальной реакцией USD/JPY на открытии была продажа на фоне бегства из рискованных активов, вызванного трагедией, произошедшей на минувших выходных во Франции. Тем не менее, рынок быстро оправился и возобновил покупки американской валюты, что привело USD/JPY к отметке 123,26, а EUR/USD – к 1,0679. На иену дополнительное давление оказали данные по ВВП Японии, подтвердившие более значительное сокращение ВВП в 3 квартале, чем предполагалось, а также ознаменовавшее начало технической рецессии в стране.
Фондовые индексы тоже на открытии обвалились на бегстве из рискованных активов, однако в течение дня смогли не только вернуть потери, но и закрыться в плюсе. Самый высокий рост показал британский FTSE (Z), прибавивший почти 1%. Кроме того, продолжали нести потери товарно-сырьевые рынки. Медь (HG) обновила 6,5-летний минимум на уровне 2,1035, а Brent спустилась к 43,13 долл./барр. Золото поначалу добиралось до 1198,09 на открытии, но вернулось к отметке 1085,30 долл./унц. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-16-noiabria-traghiediiu-otyghrali-bystro/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 18.11.2015 19:36
НЕФТЬ: данные по запасам могут вернуть Brent к 45 долларам

Цены на нефть основных эталонных сортов торгуются без существенных изменений в среду утром 18 ноября по мере того как участники рынка ожидают данных по коммерческим запасам в подземных хранилищах США.
По данным терминала Libertex, фьючерсные контракты на европейскую нефть марки Brent со сроком экспирации в январе на бирже ICE в Лондоне в 11.00 по московскому времени с открытия снижались всего на 0,07% и торговались в районе 43,96 доллара за баррель. Одновременно WTI дешевел на 0,02% и находился в области 42,02.
Агентство энергетической информации США (EIA) опубликует сегодня традиционный еженедельный отчет по динамике коммерческих запасов, загрузке нефтеперерабатывающих мощностей и добыче за предыдущую неделю. Согласно опросам информационного агентства Reuters участники рынка ожидают рост запасов на 2,0 млн. баррелей до 489 миллионов.
Цены на нефть пребывают под давлением с 10 ноября после того как EIA зафиксировало рост профицита предложения на мировом рынке по итогам октября. При этом мы наблюдаем достаточно сложную ситуацию с хранилищами. В США и странах ОЭСР они близки к заполнению, а разница между фьючерсными контрактами со сроком экспирации в январе 2015 года и январе 2016 года составляет всего 6 долларов, что явно недостаточно для того, чтобы хранить нефть на танкерах.
Тем не менее, на относительно низких ценовых уровнях, таких как 43 доллара, январские фьючерсы пока еще активно покупаются. Существует также вероятность того, что данные по запасам сегодня окажутся лучше ожиданий. Ряд нефтеперерабатывающих заводов в США завершили профилактические ремонты и возвращаются к нормальной работе. О возможном падении запасов свидетельствовали данные от Американского института нефти, опубликованные во вторник.
Если отчет от EIA окажется достаточно позитивным, то цены могут отметиться ростом и попробовать вернуться в диапазон 47-52 в котором пребывали предыдущие два с половиной месяца.
Валерий Полховский, аналитик  ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 19.11.2015 11:28
Обзор за 18 ноября: агрессии у ФРС чуть не хватило

С начала недели ситуация на рынке мало изменилась – доллар пользуется спросом, а его противники  потихоньку двигаются вниз, обновляя минимумы. Отсутствие интересных отчетов в течение дня и ожидания публикации протокола прошлого заседания FOMC создали условия для колебаний в узких диапазонах. Представитель британского Комитета по монетарной политике (MPC) Броадбент смог немного поддержать GBP/USD, подставив под вопрос надежность кривой доходности как индикатора сроков повышения ставки. В результате, пара смогла дорасти до 1,5248. Протокол не вызвал на рынках фурора, так как лишь подтвердил вероятность повышение ставки, но не упрочил шансы.
Фондовые индексы показывают позитивную динамику уже третий день подряд, также как товарно-сырьевые рынки остаются под давлением в течение этого срока. Медь (HG) удерживается в районе 6,5-летнего минимума, золото – вблизи 6-летних минимумов, а Brent колеблется вблизи 3-месячного минимума.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-18-noiabria-aghriessii-frs-nie-khvatilo/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 20.11.2015 12:01
Обзор за 19 ноября: спектакль окончен, USD SELL

Валютный рынок немного остыл к доллару США, так как ожидания в отношении были настолько перегретыми, что даже умеренно агрессивного тона ФРС инвесторам показало мало.  В итоге, в четверг в течение дня евро, фунт и иена демонстрировали попытки укрепления. Причем GBP/USD смогла дорасти до недельного максимума 1,5335, даже несмотря на слабые данные по британским розничным продажам, опубликованным днем. USD/JPY большую часть торгов провела в тестировании поддержки 123,00, причем пробой все же удался.
Фондовые индексы вновь были в хорошем настроении, возродив надежду на то, что повышение ставки от ФРС еще может и не состояться, однако рост национальных валют немного подпортил картину. Товарно-сырьевые рынки заперлись в узких диапазонах. Медь (HG) держалась вблизи 2,0675, Brent – в районе 43,90 долл./барр., а золото – у 1074,24 долл./унц.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-19-noiabria-spiektakl-okonchien-usd-sell/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 23.11.2015 12:50
Обзор за 16-20 ноября: планы ФРС уже не пугают рынок

Фондовые индексы завершили неделю ростом.  Dow Jones  укрепился на  3,75%.  NASDAQ  добавил 4,49%. Рынок по прежнему ждет повышения ставки Федрезервом на декабрьском заседании. Но готовность к этому шагу регулятора воспринимает как свидетельство стабильного состояния американской экономики, что и подталкивает бенчмарки вверх.  Немецкий DAX 30 (FDAX) также завершил неделю ростом на 4,08%. Одним из факторов, способствующих его росту являются ожидания расширения программы количественного смягчения ЕЦБ на заседании 3 декабря.  Рост продемонстрировал и гонконгский HIS, добавивший по итогам недели 3,61%. С одной стороны, азиатский индекс растет на фоне свидетельств того, что ФРС будет повышать ставку постепенно. С другой, вверх бенчмарк подтолкнули и действия Народного Банка Китая. Регулятор увеличил вливания ликвидности в финансовую систему, чтобы сдержать рост стоимости заимствования в преддверии возобновления IPO. 
На валютном рынке пара AUD/USD укрепилась на 1,55%. Котировки достигали уровня 0,7250. Поддержку пара получила на фоне протокола последнего заседания РБА, из которого стало понятно, что регулятор может отсрочить снижение ставки. Пара USD/RUB завершила неделю снижением на 3,2%. При этом даже низкие цены на нефть не воспрепятствовали укреплению рубля.           
Драгоценные  металлы большую часть недели провели в диапазоне. Золото (XAU/USD) снизилось к 6-ти летнему минимуму (1063,60), но в дальнейшем смогло восстановиться и завершило неделю с потерями 0,43%.  Серебро (XAG/USD) также закрылось со снижением на 0,58%. Нефть марки Brent завершила  неделю падением на 0,11%. В начале недели энергоноситель обновил минимум на 43,13, но впоследствии смог восстановить часть потерь. 
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (http://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-16-20-noiabria-plany-frs-uzhie-nie-pughaiut-rynok/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 24.11.2015 18:56
СЕРЕБРО: давление на металл может усилиться

Фундаментальные основания
Серебро остается под давлением. Одним из ключевых факторов, оказывающих давление на металл, являются ожидания по монетарной политике ФРС США. Как известно, серебро не приносит процентного дохода, что в подобных условиях делает его менее привлекательным для инвестиций. Кроме того, доллар демонстрирует уверенный рост. Как известно, драгоценный металл номинирован именно в долларах США. И это оказывает дополнительное давление. Сегодня будут опубликованы уточненные данные по темпам роста американской экономики. Если показатель будет пересмотрен в сторону повышения (первая оценка ВВП за 3 квартал +1,5% в годовом выражении), рынок с новой силой начнет закладываться на повышение ставки в декабре, что окажет доллару поддержку. И на этом фоне серебро может продолжить падение.   
Технические основания
В районе уровня 13,990 цены сформировали поддержку. При условии, что  уровень будет преодолен, могут усилиться продажи, что спровоцирует ускорение падения. На дневном графике  котировки удерживаются ниже уровня 50-интервальной скользящей средней, что также позволяет ждать падения после завершения отката.   
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (https://www.fxclub.org/markets-data/reviews/sieriebro-davlieniie-mietall-mozhiet-usilit-sia/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 25.11.2015 09:27
Обзор за 24 ноября: мирное небо

Во вторник главной новостью стало крушение российского СУ-24 над территорией Турции. И хотя  рынок довольно сдержанно отреагировал на известие в моменте, необходимо следить за ситуацией, так как не исключена эскалация конфликта в русско-турецких отношениях. В таком случае спрос на безрисковые активы в виде иены и франка может вновь вырасти. Стоит отметить, что вчера EUR/USD делала попытки оттолкнуться от достигнутых минимумов и возобновить рост. Вышедший в соответствии с прогнозами ВВП и выше прогнозов индекс IFO (максимальный за год) поддержали укрепление пары в район 1,0670. Тем временем выступление представителя Банка Англии отправили GBP/USD ниже 1,51. Его комментарии на тему дальнейшего падения инфляции с упоминанием о вероятности «действий ЦБ в обоих направлениях» вызвали опасения более продолжительного период ультрамягкой монетарной политики.
Товарно-сырьевые рынки внезапно испытали резкий всплеск спроса на фоне эскалации конфликта на Ближнем Востоке. Медь (HG) восстановилась в район 2,0660. Золото вернулось в область 1075 долл./унц. Нефть Brent смогла не только закрепиться выше 45,00 долл./барр., но и доросла до 46,47. Фондовые индексы всего мира сначала понесли потери на известии о сбитом российском самолете, однако к закрытию торгов смогли показать восстановление.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (https://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-24-noiabria-mirnoie-niebo/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 26.11.2015 11:17
Обзор за 25 ноября: пока Штаты отдыхают

В среду, несмотря на то, что еще были сильны разговоры об испорченных русско-турецких отношениях, внимание на себя вновь перетянул ЕЦБ. Статья, опубликованная агентством «Рейтер», сообщила о планах ЕЦБ ввести «двухступенчатый режим взимания комиссий» и рассмотреть варианты покупок более экзотических активов. Такой формат стимулирования экономики тут же надавил на EUR/USD, которая возобновила падение и добралась до 7-месячного минимума 1,0565. Правда, к закрытию пара вернулась выше 1,06.
Оптимизм на товарно-сырьевых рынках ослаб. Медь (HG) удерживалась в районе 2,0430. Золото торговалось в области 1070 долл./унц. Нефть Brent все еще удерживается выше 45,00 долл./барр., но закрепиться выше 46,00  не смогла. Фондовые индексы показывали рост, причем наибольшее укрепление продемонстрировал DAX (FDAX) на выходе статьи Рейтер по поводу дополнительных мер стимулирования от ЕЦБ.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (https://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-25-noiabria-shtaty-otdykhaiut/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 27.11.2015 11:22
Обзор за 26 ноября: Китай возьмется за товарный рынок

Четверг прошел довольно спокойно в отсутствие интересных экономических отчетов. Внимание утром привлекли данные из Австралии, подтвердившие резкое снижение капитальных расходов, что надавило на позиции AUD/USD и отправило пару в район 0,7225. Кроме того, активно слабел GBP, причем, в основном, в кроссе с евро, что и транслировалось на остальные пары. Вполне возможно, такое поведение было связано с традиционными потоками капитала в конце месяца.
Товарно-сырьевые рынки опять демонстрировали противоречивую динамику. Медь (HG) прибавила почти 2%, золото оставалось на прежних уровнях, а вот нефть Brent развернулась и скатилась в район 45,50 долл./барр. после неудачной попытки пробоя 46,00. Фондовые индексы были на позитиве, причем DAX (FDAX) продолжил свое движение вверх, подбадриваемый ожиданиями расширенных стимулов от ЕЦБ.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (https://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-26-noiabria-kitai-voz-mietsia-tovarnyi-rynok/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 28.11.2015 23:31
Обзор за 23-27 ноября: когда шансы на повышение ставки ФРС растут

На минувшей неделе фондовые индексы продемонстрировали разнонаправленную динамику. Американские Dow Jones  и NASDAQ  завершили ее практически без изменений (падение на -0,09  YM и 0% по NQ). Опубликованная макроэкономическая статистика (пересмотр ВВП в сторону повышения до 2,1% и рост заказов на товары длительного пользования выше прогнозов 3,0 против 1,5%) свидетельствует о достаточно стабильном состояние экономики США и убеждает рынок в том, что ФРС решится на повышение ставки в декабре 2015 года.  Немецкий DAX 30 (FDAX) завершил неделю ростом на 1,69%. Причина прежняя - ожидания расширения программы количественного смягчения ЕЦБ на заседании 3 декабря.  При этом, публикация в Reuters подтвердила, что регулятор готов идти на самые нетрадиционные меры, способные стимулировать кредитование и снизить угрозу дефляции. Гонконгский HIS оказался под давлением, потеряв по итогам недели 3,48%.
На валютном рынке пара USD/RUB  укрепилась на 2,67%. Во многом ослабление рубля было спровоцировано геополитическими факторами и снижением цен на нефть.  Куда более внушительный рост продемонстрировали  криптовалюты. Bitcoin добавил 7,96%, а Litcoin укрепился на 11,85%.         
Золото (XAU/USD) большую часть недели провело в довольно узком диапазоне, однако в пятницу продемонстрировало довольно резкое снижение, в рамках которого обновило недавний минимум (1052,74). По итогам недели его потери составили  1,91%.  Серебро (XAG/USD) также закрылось со снижением на 0,4%. Нефть марки Brent завершила  неделю ростом  на 0,9%. В начале недели энергоноситель достигал максимума с 11 ноября (46,47), но впоследствии возобновил падение. 
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (https://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-23-27-noiabria-koghda-shansy-povyshieniie-stavki-frs-rastut/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: менеджер FOREX CLUB от 02.12.2015 09:24
Обзор за 1 декабря: товарные валюты в ударе

Вторник, по праву, можно назвать днем товарный валют. С самого утра австралийский и новозеландский доллары штурмовали высоты. Поддержку оказала серия сильных экономических отчетов из Австралии (по строительному рынку и объемам экспорта), разворот по некоторым активам товарно-сырьевого рынка, а также решение РБА воздержаться от снижения ставки. В итоге, AUD/USD смогла дорасти до 1,5-месячного максимума 0,7321, а NZD/USD – до месячного рекорда 0,6678. В общем, на рынке отмечалось ослабление спроса на американскую валюту, что позволило и EUR/USD и GBP/USD откатиться от многомесячных минимумов.

Кроме того, стоит отметить и эпохальное событие – включение юаня в корзину СПЗ. Стоит отметить, юань давно уже является валютой внешних расчетов, а с учетом размера экономики Поднебесной, товарооборота с миром и амбиций страны – это закономерность. Текущие действия МВФ лишь утвердят данный факт официально.

На товарно-сырьевом рынке хуже всех вела себя нефть сорта Brent, удерживаясь вблизи 44,50 долл./барр. и не делая попыток разворота. Медь (HG) смогла прибавить 1,6%, а золото так и топталось  в районе 1,066. Фондовые индексы росли, за исключением европейцев, которые переживали коррекцию после продолжительного укрепления.
Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB (https://www.fxclub.org/markets-data/reviews/obzor-1-diekabria-tovarnyie-valiuty-udarie/?utm_source=forum&utm_country=ru&utm_mediumtype=pr&utm_medium=link&utm_campaign=self)
Название: Re: МИРОВЫЕ БИРЖИ: аналитика от FOREX CLUB
Отправлено: Anfissa от 22.05.2019 23:17
я кстати эту информацию постоянно отслеживаю